【财经早餐】商务部回应美对华电动汽车等加征关税：将严重影响双边合作氛围;证监会“5·15全国投资者保护宣传日”活动明天将在北京举行;消化存量优化增量 各地楼市政策密集“上新”;鲁信创投：全资子公司拟向国联证券出售所持民生证券4.36亿股股份;美股三大指数集体收涨 热门科技股普涨

一、宏观

【商务部】商务部新闻发言人表示，5月14日，美方发布对华加征301关税四年期复审结果，宣布在原有对华301关税基础上，进一步提高对自华进口的电动汽车、锂电池、光伏电池、关键矿产、半导体以及钢铝、港口起重机、个人防护装备等产品的加征关税。中方坚决反对并严正交涉。美方出于国内政治考虑，滥用301关税复审程序，进一步提高部分对华产品加征的301关税，将经贸问题政治化、工具化，是典型的政治操弄，中方对此表示强烈不满。世贸组织早已裁决301关税违反世贸组织规则。美方非但不予以纠正，反而一意孤行，一错再错。美方提高301关税违背了拜登总统“不寻求打压遏制中国发展”“不寻求与中国脱钩断链”的承诺，也不符合两国元首达成的共识精神，这将严重影响双边合作氛围。美方应立即纠正错误做法，取消对华加征关税措施。中方将采取坚决措施，捍卫自身权益。

【商务部】商务部副部长兼国际贸易谈判副代表凌激会见德国中小企业代表团团长、德国隐形冠军学会主席多林一行。双方就促进德国中小企业在华发展等议题进行了交流。凌激表示，数千家德国中小企业特别是隐形冠军企业在华投资经营，以独特的技术优势和高质量产品赢得了中国市场一席之地，并融入中国有关产业链供应链。当前，中国正大力推进高质量发展，加快发展新质生产力，不断扩大高水平对外开放，这将为德国中小企业带来大量商机和广阔的发展空间。希望德国中小企业把握市场机遇，创新合作模式，实现在华更大发展。中国政府将持续打造市场化、法治化、国际化营商环境，为外商投资创造良好条件，为包括德国在内的各国中小企业投资中国做好服务。

二、股市

【证监会】记者最新获悉，证监会“5·15全国投资者保护宣传日”活动明天将在北京举行，将通过各形式活动，积极宣传资本市场各项政策法规和投资知识，帮助投资者增强风险意识和自我保护能力。3月初，证监会主席吴清履新后首次在公开场合答记者问时，明确表示，保护投资者特别是中小投资者合法权益是证监会最重要的中心任务，这也是资本市场监管工作政治性、人民性的直接体现。记者留意到，在近几个月时间里，包括“新国九条”以及监管部门密集出台政策，涉及发行监管、上市公司监管、退市监管、证券公司监管、交易监管等多方面，均旨在进一步夯实投资者保护的制度基础。

【公募基金】近日，证监会发布《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》，公募基金费率改革第二阶段正式开启，《规定》将于2024年7月1日起施行。“整体来看，公募基金分仓佣金在证券行业营收中的占比较小，降佣对于行业整体营收影响较小。”平安证券非银分析师王维逸在接受采访时表示，长期来看，降佣将引导行业回归研究本源、倒逼券商从过去的通道类业务向财富管理和机构综合服务加速转型。聚焦专业研究能力、研究所与其他业务条线有协同的综合大型券商受降佣冲击将相对较小，基金费率改革的推进也将加速行业供给侧格局优化。

三、行业

【房地产业】4月底以来，北京、上海、天津、深圳、杭州、西安、成都、南京等地楼市优化政策密集“上新”。一系列政策支持下，多地房地产市场的活跃度、成交量等指标进一步转暖。多位业内人士表示，多地取消限购、放宽落户限制、优化“以旧换新”等举措，将有效激发潜在需求，稳定预期，助力楼市走向平稳。总体来看，消化存量房产和优化增量住房的政策措施成为新一轮房地产政策调整主线，旨在有效激发潜在需求，稳定预期，助力楼市走向平稳。

【电力业】上海市委副书记、市长龚正今天(14日)主持召开市政府常务会议，会议原则同意《上海市促进绿色电力消费 加快能源低碳转型实施意见》并指出，促进绿色电力消费，是加快能源绿色转型、实现“双碳”目标的重要举措，也是支持企业打造绿色低碳供应链的现实需要。供给侧要丰富交易资源，积极增加绿电供给，优先满足企业绿电需求。交易侧要健全标准规范，强化信息互通、科技赋能，提高绿电核算的精准性，打造规范高效的绿电交易市场。消费侧要强化激励引导，聚焦绿证交易等瓶颈问题，拓展应用场景，完善激励措施，加强政策协同，推进与国际接轨。

【光伏业】中国光伏行业协会于5月6日—12日组团赴阿联酋考察，中国光伏行业协会刘译阳副秘书长率企业代表团出访。江苏新霖飞能源科技有限公司总经理何飞、执行总裁方艺霖，江西龙正科技发展有限公司董事长容七英，上海能辉科技股份有限公司副总经理兼董事会秘书罗联明，世辉律师事务所管理合伙人王新锐随团出行。其间，出访团就阿联酋光伏产业政策、投资环境、跨国合作等方面展开深入交流。

【燃气业】据国家发改委价格成本和认证中心消息，4月23-24日，国家发展改革委价格成本和认证中心与中国城市燃气协会在安徽省芜湖市联合举办城市燃气行业价格成本交流研讨培训活动，围绕城市燃气行业成本价格热点问题进行交流研讨，部署培训2024年度城市燃气行业成本价格调查工作。来自全国21个省(市、区)地方发展改革部门和全国城市燃气行业企业的200多名代表参加。

四、公司

【三花智控】三花智控公告，公司及控股子公司拟使用不超过28亿元闲置自有资金购买理财产品，在上述额度范围内资金可以滚动使用。

【鲁信创投】鲁信创投公告，全资子公司山东高新投拟向国联证券出售所持民生证券4.36亿股股份(占民生证券总股本的3.83%)，并以标的资产认购国联证券新增发行的A股股份。目前交易涉及的对民生证券的审计、评估工作尚未完成，标的资产的交易价格尚未确定。

【道氏技术】道氏技术在互动平台表示，公司在固态电池领域有较好的布局，其中碳纳米管导电剂，尤其是高性能单壁管在固态电池中有更好的应用场景，硅碳负极也有望成为未来固态电池主流的负极应用方案，目前均已送样下游固态电池厂商，并获得部分客户认可。目前碳纳米管产能可以满足公司生产经营需求。

【国联证券】国联证券盘后公告，拟向国联集团等46名交易对方购买其合计持有的民生证券100%股份，并募集配套资金。截至发稿，北京利尔、索菲亚和时代出版3家A股上市公司盘后公告拟向国联证券出售所持民生证券股权并认购国联证券新增发行的A股股份。具体看，前述三家上市公司出售所持民生证券股份数量分别为1.47亿股、2.94亿股和7347.5万股股份，对应标的资产作价均尚未确定。此外，根据国联证券公告显示，此次收购事项涉及的交易对方还包括东方创业、张江高科、上港集团、地素时尚、大众交通等A股上市公司。

【华伍股份】华伍股份公告，拟转让控股子公司长沙天映航空装备有限公司(简称“长沙天映”)部分或全部股权，目前交易对手方及交易方案尚未确定。长沙天映因经营不善，近年经营业绩持续亏损。2023年年初开始业务量不断下滑，开工严重不足，至下半年后期开始至今长沙天映基本处于业务停滞状态，但并未停业，管理层仍在努力开展相关工作，积极解决企业及下属子公司面临的相关问题。

【ST迪马】ST迪马公告，公司控股股东东银控股或其一致行动人东原迪马商务计划自5月15日起6个月内增持公司股票，拟增持金额不低于3000万元，且不超过5000万元，增持价格不高于1.1元/股。另外，公司董事及高级管理人员罗韶颖、杨永席、易琳，非董事高级管理人员王磊、熊小鹏、吴建楠、李俊杰计划自5月15日起6个月内增持公司股份，拟增持金额合计不低于200万元，且不超过300万元。

【湖南黄金】湖南黄金公告，为满足控股子公司甘肃加鑫发展需要，进一步提升公司黄金产品的生产规模，甘肃加鑫拟计划投资不超过5.88亿元，建设甘肃加鑫以地南矿区矿产资源利用项目。

【索菱股份】索菱股份公告，公司及指定持股平台菱云合伙与芜湖奇瑞分别签订《股权转让协议》，双方就芜湖云木电子科技有限公司(简称“云木科技”)收购有关事宜达成协议。芜湖奇瑞将其持有的4801.002万元(47.5808%)、959.02万元(9.5045%)云木科技股权均以1元的价格，分别转让给公司及菱云合伙。此前公司已通过股权受让方式持有云木科技1.9821%的股权;此次转让完成后，公司将通过直接及间接持股的方式持有云木科技59.0674%的股权，成为云木科技的控股股东。云木科技经营汽车电子部件、车载软件及云端软件平台领域内的技术研发等业务。

【华润三九】华润三九公告，与华润电力签署《新能源发电项目合作协议》。双方拟进行项目合作，在华润电力包括“药光互补”光伏发电项目在内的新能源发电项目基础上，华润电力及/或其子公司委托华润三九及/或华润三九子公司制定并提供土地撂荒治理服务，华润三九及/或华润三九子公司通过种植中药材等方式解决新能源发电项目土地撂荒问题，提供土地综合治理服务，以满足项目的用地要求。本协议有效期由双方签署之日起至2024年12月31日止，预计2024年度交易金额不超过人民币2亿元。

【华孚时尚】华孚时尚公告，公司于2024年5月13日与中国电信股份有限公司上海分公司签署了《战略合作框架协议》。双方同意基于各自领域的主营业务，充分发挥各自行业优势，全面深化战略合作，公司现有算力优先接入天翼云息壤平台。此外，公司全资子公司浙江华孚色纺有限公司于2024年5月14日与天翼云科技有限公司签署《采购算力服务确认书》，天翼云科技向浙江华孚采购算力云服务。本次合同金额预估总价2573.38万元，期限一年，按月支付，按实结算，自交付成功之日起算。

【辰欣药业】辰欣药业公告，2024年5月13日，北海辰昕与一致行动人韩延振签署了《股权转让协议》，根据该协议，北海辰昕将向韩延振转让其持有的辰欣药业无限售条件流通股4541.38万股股份(占公司总股本10.03%)。

【威孚高科】威孚高科公告，公司拟与博原私募、J基金、新勤投资和A合伙企业共同投资3.5亿元设立无锡威孚智行感知科技有限公司，其中，公司以资产作价1.37亿元和货币7800万元合计出资2.15亿元，占比61.43%，博原私募以货币出资5000万元，占比14.29%，J基金以货币出资5000万元，占比14.29%，新勤投资以货币出资1000万元，占比2.86%;A合伙企业以货币出资2500万元，占比7.13%。本次交易完成后，合资公司将成为公司控股子公司。另外，为推进氢能业务的发展，公司拟与与Voith GmbH & Co. KGaA(简称“福伊特集团”)设立合资公司。

【双塔食品】双塔食品公告，公司全资子公司双塔食品(香港)有限公司在泰国投资设立控股子公司，总投资额约3亿元人民币(或等额外币)，包括设立泰国公司、购买土地、工厂建设及设备采购等。

【上海机电】上海机电公告，公司拟以现金方式收购上海电气集团股份有限公司、上海电气香港有限公司、上海电气集团香港有限公司合计持有的上海集优铭宇机械科技有限公司100%股权。上海集优100%股权的评估值为人民币53.18亿元，最终以经国资有权部门备案确认的评估值为准。

【时代出版】时代出版公告，拟向国联证券出售所持民生证券7347.5万股股份，并以标的资产认购国联证券新增发行的A股股份。

【阿里巴巴】阿里巴巴公告称，2024财年第四财季营收2,218.7亿元人民币，同比增长7%，市场预估2,197.9亿元人民币;调整后净利润244.2亿元人民币，同比下滑11%;第四财季调整后每ADS收益 10.14元。第四财季调整后息税折旧及摊销前利润308.1亿元，同比下滑4.1%，预估303.8亿元。

【圣元环保】圣元环保公告，公司下属全资子公司拟分别进行化学药品(食品)原料及食品、药品健康产业项目的投资建设，拟投建项目及前期生产项目投入合计为11.66亿元。其中，下属全资子公司泉州圣元生物科技工程有限公司拟在泉州市泉港区石化工业园区投建化学药品(食品)原料项目，首期投资7.49亿元先行建设年产4万吨牛磺酸项目，以开展化学药品(食品)原料牛磺酸及相关产品的研发、生产和销售。下属全资子公司泉州圣元康健药业有限公司拟在泉州市泉港区前黄镇开展牛磺酸在食品、药品、保健品、宠物食品及饲料应用领域项目的生产线建设，该项目投资额约3.97亿元。

五、商品

【原油】WTI原油期货结算价跌1.39%，报78.02美元/桶，布伦特原油期货结算价跌1.18%，报82.38美元/桶。

【黄金】COMEX黄金期货收涨0.87%，报2363.5美元/盎司;COMEX白银期货收涨1.5%，报28.87美元/盎司。

【期货夜盘】国内期货夜盘开盘涨跌不一，沪银涨0.49%，沪铝跌0.58%，铁矿跌0.4%，焦煤跌1.25%，原油跌0.73%，橡胶跌逾1%。

六、债券

【国债】随着超长期特别国债发行正式提上日程，市场对未来债市走势及货币政策的关注度再度提升。考虑到此次超长期国债发行节奏相对平缓、时间线拉长等因素，多数机构人士表示，资金面受到的影响有限，债市供给冲击相对可控。有分析人士认为，在国债集中供给期，预计中国人民银行会采取相应的货币政策配合特别国债发行。不过，也有交易员表示，在当下资金面依然充裕的情况下，降准的必要性并不迫切。中国人民银行也可能会通过调节MLF、二级市场买卖国债等方式进行流动性管理，熨平流动性波动。

七、外汇

【人民币】近期，人民币对美元汇率出现小幅波动。业内专家表示，中国经济持续回升向好，成为人民币汇率有力支持;同时，稳汇率政策举措将持续发力显效;此外，近期外资对中国经济的乐观看法进一步增多，人民币资产已成为境外机构开展全球投资布局的重要选择。总的来说，人民币汇率保持稳定有基础、有条件。

【美元】美元指数DXY失守105，创5月6日以来新低，日内跌幅0.22%。

八、全球股市

【美股】美股三大指数集体收涨，道指涨0.32%，纳指涨0.75%，标普500指数涨0.48%，热门科技股普涨，特斯拉、博通涨超3%，英伟达涨超1%，WSB热门概念股连续第二日大涨，游戏驿站涨超62%，AMC院线涨超32%，黑莓涨超11%。电脑硬件、半导体、锂电池板块走高，超微电脑涨超5%，美国雅保涨3%，惠普、高通涨超2%。农产品、石油与天然气、综合货运与物流板块走低，邦吉跌超3%，联邦快递跌近3%，巴西石油公司跌超2%。

【欧股】欧股主要指数收盘涨跌不一，德国DAX30指数跌0.16%，英国富时100指涨0.15%，法国CAC40指数涨0.2%，欧洲斯托克50指数跌0.01%。

【谷歌】谷歌DeepMind首席执行官宣布推出Gemini 1.5闪电模型，该模型能够兼顾快速和成本效益。该公司还展示了Astra模型，该模型通过智能手机摄像头分析世界，并与用户进行对话。

九、国际要闻

【欧盟】欧盟理事会当地时间14日正式批准欧洲移民和庇护法改革方案，以创建高效、统一的程序，更加有序地管理人员入境，并确保各成员国间公平分担责任。欧盟理事会在一份声明中说，这一“具有里程碑意义的”改革方案包括10项立法法案，是对现行欧盟庇护和移民制度的全面改革，内容涉及接收条件、庇护程序、庇护和移民管理、重新安置、危机管理等领域。据介绍，新规不仅明确了具体成员国处理庇护申请的责任，还引入了团结机制，以确保成员国间更加公平地分担责任。

【美国】美国国债收益率周二走高，早前公布的美国生产者价格指数(PPI)升幅超出预期，引发了对于通胀依然过于顽固，以至于美联储无法开始放松政策的担忧。相比长期国债收益率对美联储利率变化更为敏感的2年期收益率短暂上涨3个基点，至4.89%，交易员下调了降息预期。互换合约对年底前的降息预期为40个基点。美国劳工部于20:30公布数据显示，经调整后，2024年4月美国生产者价格指数(PPI)较上月的数据环比上升0.5%，较去年同期数据同比上升2.2%。4月PPI环比上升0.5%，高于市场预估的0.3%。

【阿根廷】阿根廷国家统计局发布数据显示，该国4月消费者价格指数环比3月上涨8.8%，今年前4个月累计上涨65%，过去12个月累计上涨289.4%。数据显示，4月物价上涨最高的品类为住房、水电燃气和燃料，单月涨幅为35.6%。

【澳大利亚】澳大利亚国库部长吉姆·查默斯5月14日公布阿尔巴尼斯政府的第三份联邦预算案。预算案中包括未来10年投资227亿澳元(约合150亿美元)的“澳大利亚未来制造”计划(Future Made in Australia)，该计划旨在吸引对关键产业的投资，并将澳大利亚打造成可再生能源超级大国。澳政府的投资方向包括：10亿澳元的专门补贴、赠款和其他形式的支持，用于促进澳大利亚太阳能电池板生产;向硅谷初创公司PsiQuantum投资9.4亿澳元，押注该公司在布里斯班建造商用量子计算机。

【委内瑞拉】受厄尔尼诺现象影响，南美洲国家委内瑞拉遭遇持续干旱以及高温天气。干旱还导致农作物歉收，在位于委内瑞拉西北部的法尔孔州，当地种植基地的农作物减产幅度达25%以上。委内瑞拉气象部门最新发布的报告显示，此轮厄尔尼诺现象对该国的影响预计会在今年6月底基本结束。

【德国】德国政府正考虑实施税收减免和福利改革鼓励人们多工作，加入英国和荷兰的行列，寻求通过扭转平均工作时间的大幅下降来应对该地区的经济低迷。经过几个月的辩论，德国总理朔尔茨领导的执政联盟正准备一项“增长计划”，最早将于下个月公布，旨在让延长工作时间的回报更加丰厚。知情人士透露，正在讨论的方案包括加班费减税和福利改革。

【日本】日本政府13日宣布，大致将在年内制定表明2040年脱碳和产业政策方向的国家战略《GX(绿色转型)2040愿景》，通过给出长期前景让企业更容易制定投资计划。为应对数据中心等耗电量大的投资项目，日本政府将汇总扩大可再生能源和核电等“脱碳电源”的措施。