1、英伟达财报全面超预期、2028财年营收指引增长约70%

21世纪经济报道8月27日报道，英伟达2027财年第二财季营收达到962亿美元，同比增长106%，高于市场预估的923.8亿美元；调整后每股收益2.22美元，同比增长120%。其中，数据中心收入890亿美元，同样超过市场预期。英伟达预计第三财季营收中值为1080亿美元，高于分析师预期的1051.5亿美元；公司预计2028财年营收增长约70%，显著高于财报前华尔街约50%的预期，客户承诺订单环比由1190亿美元飙升至2790亿美元。管理层在电话会上明确供应仍是增长的主要限制因素，受限于内存等供应紧张，公司预计毛利率可能下降，黄仁勋介绍尽管实际算力需求远高于70%，但受供给制约公司有把握实现70%需求。国家统计局8月27日发布数据显示，1至7月以算力芯片、存储芯片为代表的集成电路行业利润同比增长18.5倍，光纤制造、光缆制造行业利润分别增长468.4%、62.6%，电子电路制造行业利润增长37.1%，电子专用材料制造行业利润增长226.8%。

国信证券指出，英伟达Q2收入与盈利双双超预期，高基数下增长再次提速，Non-GAAP毛利率仍维持75.0%，显示产品组合升级及规模效应继续支撑盈利能力，反映全球AI基础设施投资景气度尚未出现明显放缓迹象。高盛指出，英伟达此次业绩最重要的信号之一是AI算力需求仍然强劲，而供应能力正在成为限制收入增长的主要因素，随着Vera Rubin进入量产和出货阶段，公司未来收入仍存在进一步上行空间。

相关板块：CPO/光模块、存储芯片、PCB

相关概念股：中际旭创、新易盛、天孚通信、大普微、江波龙、胜宏科技、沪电股份等

2、湖南黄金43.34亿元资产注入复牌一字涨停，深中华A六连板打开板块高度，黄金股与金价共振走强

湖南黄金公告称，公司拟通过发行股份方式，向控股股东湖南黄金集团及天岳投资集团购买其持有的黄金天岳合计100%股权，并向湖南黄金集团购买其持有的中南冶炼100%股权，交易总对价43.34亿元，公司今日复牌一字涨停，换手率仅0.91%。今日现货黄金报4602美元/盎司高位窄幅震荡，现货白银日内涨2%、现货黄金日内涨超0.7%。盘面上深中华A六连板（5日涨幅61.15%），莱绅通灵涨停，招金黄金涨9.25%，宝鼎科技涨7.9%，黄金股ETF标的指数收涨1.12%。需注意，一年一次的杰克逊霍尔央行年会于8月27日至29日举行，美联储主席沃什讲话临近，金价高位波动可能加大；隔夜COMEX黄金期货跌0.99%报4647.80美元/盎司。

国泰海通证券指出，货币政策转向预期、美元信用重估及地缘博弈将持续影响贵金属定价，当前金价突破关键位后，长周期布局窗口已开启，建议关注具备资源禀赋和成本优势的黄金企业。

相关板块：黄金、贵金属

相关概念股：湖南黄金、赤峰黄金、山东黄金、招金黄金、莱绅通灵等

3、数字人民币运营机构年内二次扩容至30家，叠加美国稳定币法案细则征求意见

8月17日中国人民银行新增平安银行、恒丰银行、渤海银行、上海银行、杭州银行、徽商银行、长沙银行、广西北部湾银行8家数字人民币业务运营机构，运营机构数量由22家增至30家，这是2026年内数字人民币运营机构的第二次扩容。同日，美国财政部发布GENIUS法案实施细则公开征求意见，进一步明确支付型稳定币的发行、销售及牌照要求，该法案预计2027年1月18日生效。近期比特币价格出现显著上涨，突破8万美元。

东方证券指出，2026年以来数字人民币应用落地模式日趋成熟，可复制性和可推广性明显增强，进入下半年，数字人民币跨境创新应用也迎来集中释放阶段，金融科技、跨境支付等相关主题短期内有望受到市场关注。华西证券指出，建行依托mBridge完成首笔资本项下数字人民币跨境支付，实现秒级到账，应用场景从贸易延伸至资本领域，跨境结算需求持续释放，跨境支付赛道景气度正在抬升。

相关板块：数字货币、跨境支付、金融科技

相关概念股：楚天龙、新大陆、拉卡拉、四方精创、神州信息等

4、苹果官宣9月9日秋季发布会、首款折叠屏iPhone进入量产阶段，叠加华为三折叠新机临近，折叠屏产业链迎事件窗口

苹果公司宣布将于9月9日在加州库比蒂诺总部举办新品发布会，这将是约翰·特努斯就任CEO之后主持的首场发布会。市场消息显示，苹果首款折叠屏手机预计同期发布，暂定名iPhone Fold或iPhone Ultra，国行起售价约14999元，目前该机型已进入量产阶段，首年备货目标约1000万台。郭明錤最新研报显示，苹果已将2026年折叠iPhone出货量预期从600至800万台上调至800至1000万台，2027年进一步上看2000至2500万台。华为常务董事、终端BG董事长余承东8月25日宣布，华为全新三折叠手机即将登场。IDC数据显示，2026年全球折叠机出货量预计达约2672万台，同比增长近30%。8月25日折叠屏概念股已提前异动，恒铭达涨停、星星科技盘中大涨超15%；蓝思科技在电话会议上表示，今年下半年开始在大客户折叠机项目上供应UTG超薄柔性玻璃、CPI膜、UTG支撑板、3D玻璃盖板等，上述产品加工难度大、价值量大幅提升。

财通证券指出，全球折叠机市场正处于迈向主流普及的关键拐点，iPhone Ultra凭借品牌势能与生态优势，有望快速激活高端用户群体，推动折叠机赛道进入加速增长期；领益智造深度参与大客户首款折叠屏多个高价值环节，预计单机ASP将显著高于传统直板机，有望进入折叠屏、散热升级、ASP上行的三重共振新阶段。

相关板块：折叠屏、消费电子、苹果产业链

相关概念股：蓝思科技、领益智造、宜安科技、精研科技、东睦股份等

5、贵阳数博会明日开幕，国家数据局新规与算力基建成果集中发布，数据要素与AI应用迎直接事件催化

据公开日程，8月28日至30日2026中国国际大数据产业博览会在贵阳举行，国家数据局重磅新规、算力基建成果集中发布。同期8月26日至28日深圳通用人工智能+具身智能机器人博览会举行，千企参展，聚焦AI与机器人前沿技术。

长江证券指出，《2026年数字经济发展工作要点》的印发为后续数据要素产业的发展制定了方向，数据要素价值有望加速释放，从而迎来数据要素价值的重估，惠及全产业链。国泰海通证券指出，AI的大规模应用为数据市场带来了巨大的供给缺口，国家数据显示全国日均Token调用量从2024年初的1000亿跃升至2026年3月的140万亿，增长超1000倍，数据要素不是单向地为人工智能提供燃料，而是双方形成双向赋能、相互促进、加速迭代的飞轮效应。

相关板块：数据要素、AI应用、算力租赁

相关概念股：开普云、中科创达、云天励飞、太极股份、云赛智联等

上海九方云智能科技有限公司 投顾 兰正龙（登记编号：A0740625030034）；以上个股仅做梳理举例，观点仅供参考，据此操作风险自担，投资有风险，入市需谨慎！