1、国产AI漫剧海外市场爆发

央视财经报道，目前国内已有约10家中国企业建立海外短剧平台，另有十余个出海短剧App上线了AI漫剧专属频道，海外市场AI漫剧活跃用户整体已超1.5亿，在海外短剧付费应用前十中，中国厂商占据九席。机构预测，2026年海外微短剧市场规模有望达60亿美元，其中AI漫剧预计突破40亿美元，较2025年增长约390%，中国厂商市场占有率超90%。

华福证券指出，AI漫剧正接棒真人短剧成为行业核心增量，供给端视频大模型持续降本提效，需求端打开增量市场空间，建议重点关注平台与工具环节，把握出海及互动影游的结构性机会。国信证券指出，伴随AI视频生成能力跨越商业普及门槛，AI短剧相较于短视频的题材多样性和内容自由度优势逐步凸显，行业规模有望延续高速扩容，建议关注拥有流量入口和分发能力的平台，以及具备优质IP、成熟AI工作流和稳定爆款率的制作公司。

相关板块：AI漫剧、短剧出海、影视院线

相关概念股：芒果超媒（芒果TV平台与综艺内容龙头，已推出原生AI艺人）、捷成股份（影视版权运营与AI视频制作工具厂商）、海看股份（IPTV新媒体内容运营商）、华策影视（剧集头部公司，已推出原生AI艺人）、龙版传媒（出版与教育内容区域龙头）、视觉中国（视觉版权内容龙头）

2、稳市会议叠加千亿回购增持再贷款

证券时报报道，11月2日人民银行、证监会召集部分证券公司、基金公司举行会议，研究推动支持资本市场工具使用；同日人民银行、金融监管总局和证监会召集银行开会，研究优化股票回购增持再贷款政策。财联社报道，某国有大行拟向中国国新、中国诚通各新增千亿元级股票回购增持专项贷款额度，新增规模或超2024年该工具启动时的首期。

东吴证券指出，非银板块景气度持续上行，2026年以来资本市场环境持续优化，市场交投活跃度显著提升，共同驱动非银板块景气度上行，当前公募基金对非银板块持仓依然处于相对低位，低配幅度较大。国泰海通证券指出，在稳市政策催化与估值低位的背景下，ROE韧性突出的头部券商及受益于并购整合的标的更具配置价值。

相关板块：券商、金融IT、互联网金融

相关概念股：国金证券（中小券商弹性标的）、太平洋（综合类券商）、恒生电子（金融IT龙头）、东方财富（互联网券商龙头）、广发证券（头部券商）、中国银河（头部央企券商）

3、VLCC运价创近年新高，油运超级周期逻辑强化

中财网11月2日报道，中东至中国VLCC运价升至135.1万美元/天，美湾、西非航线同步走强，截至10月30日VLCC-TCE运价达64万美元/天、周涨20%，三年期期租租金达13万美元/天，为盈利提供坚实下限。三季报方面，中远海控、招商轮船、中远海能、中谷物流三季度归母净利润同比大增80.7%至327.5%，油运与集运运价普遍同比翻倍以上。

长江证券交运团队指出，全球VLCC仍存缺口，即使明年有68艘VLCC名义交付，考虑老龄化与新船交付节奏，实际有效供给仅12艘，地缘缓和之前油轮效率损失将持续扩散且不可逆，油运再迎配置窗口期，重申看好中远海能、招商轮船、招商南油。申万宏源指出，大幅上调招商轮船盈利预测，原油贸易活跃度提升叠加VLCC运力实质紧缺，将支撑运价在高位持续更久，盈利弹性远超市场当前预期。

相关板块：油运、航运、集运

相关概念股：招商轮船（VLCC油运核心运营商，前三季度业绩大幅增长）、中远海能（全球最大油轮船东）、中远海控（集运龙头，三季度净利同比大增）、中谷物流（内贸集运龙头，三季报高增）、招商南油（成品油运龙头）

4、中国稀土重组停牌，稀土巨头整合提速

中国稀土10月30日晚公告，拟发行股份购买中稀稀土有限公司股权并募集配套资金，构成重大资产重组，股票11月2日起停牌。21世纪经济报道11月2日称，四大稀土巨头（中稀有色、盛和资源、中国稀土、北方稀土）2026年前三季度净利均大增，其中中稀有色前三季度归母净利润7.52亿元，同比增长489.24%。

中信证券指出，预计2027年全球稀土供需格局持续趋紧，氧化镨钕价格中枢有望回升至80-90万元/吨。东吴证券指出，镝市场坚挺上行，集团大厂入市采购，后续需关注上游分离企业开工及终端订单释放情况。

相关板块：稀土、稀土永磁、战略小金属

相关概念股：中稀有色（广东省稀土开采冶炼龙头，前三季度净利增489.24%）、北方稀土（全球轻稀土龙头）、正海磁材（高性能钕铁硼磁材核心厂商）、金力永磁（新能源与机器人磁材龙头）、云路股份（非晶合金薄带龙头）、英洛华（磁材与电机一体化厂商）

5、10月游戏版号195款维持高位，3A新游爆火

国家新闻出版署公布10月游戏审批信息，共195款网络游戏获批，其中国产183款、进口12款，较去年10月的166款同比增长17.47%。此外，10月29日灵游坊3A游戏《影之刃零》上线当日登顶Steam畅销榜第一，最高同时在线人数达73万人。

万联证券指出，10月游戏版号发放量维持高位，供给节奏稳定，版号发放节奏延续高位常态化，供给端新品持续释放，行业景气度保持，建议关注产品储备丰富、研发能力突出、具备多端发行能力的头部厂商。广发证券指出，游戏板块处在估值与产品预期的低位，看好长线配置机会。

相关板块：游戏、传媒

相关概念股：完美世界（游戏研发龙头）、恺英网络（传奇IP游戏厂商，《武林外传之七侠重游》过审）、神州泰岳（出海游戏厂商）、吉比特（研运一体游戏厂商）、姚记科技（游戏与扑克牌双主业）

上海九方云智能科技有限公司 投顾 兰正龙（登记编号：A0740625030034）；以上个股仅做梳理举例，观点仅供参考，据此操作风险自担，投资有风险，入市需谨慎！