〇、宏观消息

国务院印发《美丽中国建设“十五五”规划》

①、积极推动气候投融资，有序推进碳金融产品和衍生工具创新；

②、开展新能源汽车、绿色智能家电、绿色建材下乡活动；

③、加强海上风电、油气等开发建设活动监管；

④、深入打好蓝天碧水净土保卫战，全面实施固体废物和新污染物治理行动；

⑤、到2030年生态环境质量全面改善，美丽中国建设取得新的重大进展。

三星4nm产能基本售罄部分8nm产能满负荷运转，已开始选择性接单

据业内人士透露，三星电子晶圆代工部门近期调整了供货策略，优先处理现有客户的订单，并有选择地接受新客户的订单。行业分析师指出，人工智能市场的爆炸式增长正在从根本上改变晶圆代工的需求结构。此前主要集中在智能手机应用处理器（AP）上的先进制造工艺需求，近期已转向人工智能加速器芯片、专用集成电路（ASIC）芯片和高性能计算（HPC）芯片。三星晶圆代工的4nm工艺产能已基本售罄，甚至明年的产能也已售罄，部分8nm工艺产能也几乎达到满负荷运转。

美光93亿美元扩建广岛项目动工 预计2028下半年出货HBM

当地时间周六（7月4日），美光科技正式启动其位于日本西部广岛工厂的扩建工程。这项总投资达1.5万亿日元（约合93亿美元）的项目，旨在生产包括高带宽存储器（HBM）在内的先进存储芯片，以满足人工智能（AI）浪潮带来的旺盛需求。HBM是英伟达AI处理器的关键组件，工厂预计将于2028年夏季左右开始出货。为支持该项目的建设，日本经济产业省已承诺提供最高5000亿日元的补贴。

央行：7月6日开展10000亿买断式逆回购操作

在连续4个月净回笼后，3个月期限买断式逆回购操作7月实现净投放。7月3日，中国人民银行发布公告称，为保持银行体系流动性充裕，2026年7月6日，将以固定数量、利率招标、多重价位中标方式开展10000亿元买断式逆回购操作，期限为3个月（91天），到期日为2026年10月5日（遇节假日顺延）。

证监会最新发文再融资“松绑不松闸”

7月3日，证监会发布《关于修改〈上市公司证券发行注册管理办法〉等规则的决定（征求意见稿）》，围绕储架发行、小额快速融资、市价发行定价、控股股东定增、可转债监管及募资投向等领域推出改革举措。该文件可谓再融资新规，牵动上市公司及其控股股东、券商投行、战略投资人等多方市场利益。

国家药监局：拟将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道

国家药监局综合司就《关于优化细胞与基因治疗药品审评审批有关事项的公告(征求意见稿)》公开征求意见。其中提到，鼓励研发创新，提高临床研发质效。支持以临床价值为导向的细胞与基因治疗药品研发创新，聚焦恶性肿瘤、罕见病、遗传性疾病、免疫系统疾病、神经退行性疾病等重点领域开展研究，鼓励在中国开展全球同步研发和国际多中心临床试验，将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道，提高临床研发质效。

华为发布韬定律V2版本

根据中国科学院科技论文预发布平台ChinaXiv最新公示论文，华为半导体负责人何庭波于7月3日发布《面向多层级电子系统的时间缩微理论》（业内也称“韬定律”）V2版本。相比较5月25日发布的V1版本，新版论文在原有理论框架基础上，补充了大量工程落地细节、实测量化数据与产品演进路线，进一步完善了以时间常数τ为核心的后摩尔时代缩放理论体系。

小九注：半导体设备这条细分赛道利好不断？？“半导体设备”九方题材库延伸阅读，图片太长不便插入，请移步此处点击查看详情↓↓↓

我国研制出全球首款基于相变忆阻器的神经动力学系统芯片

北京大学集成电路学院教授杨玉超团队联合中国科学院上海微系统与信息技术研究所研究员宋志棠团队，成功研制出全球首款基于相变忆阻器的神经动力学系统芯片，首次将这类复杂运算的单步时延压缩至2.12毫秒，在脑皮层重建等任务中较目前先进图形处理器提速达50至478倍，一举突破了制约神经动力学长达半个世纪的实时计算瓶颈。

一、并购&重组&再融资

【收购】

杰普特：拟112万新加坡元收购NEOPTICS PTE.LTD.100%股权，标的公司主营业务为光器件的研发、生产和销售

注：主升浪也并非完全无迹可寻！“龙头信号”显示，杰普特这一路走来，K线图上早已出现强势信号！一眼可以看出，2月10日该股就出现了“龙头小火苗”，彼时该股股价仅为219元，随后该股经过一段调整，再次一路猛涨昂扬向上，股价最高攀升至502元！！灵魂拷问一下：你的股有龙头信号出现吗？还有哪些股出现了龙头信号呢？？更多学习案例参考，尽在“龙头信号”！点击详情>>

想知道有没有龙头潜质？“龙头信号”（点击解锁）帮你盯住个股走势动向，看看你的持仓有没有龙头信号。一朵小火花，有机会燎原，盯紧个股动向，投资更安心。周体验仅需30元！点击查看详情>>

【再融资】

鹏鼎控股：拟定增募资不超96亿元，用于庆鼎AI服务器和高速光模块高密度互连积层板项目

中旗股份：拟定增募资不超6.4亿元，用于年产3400吨新型农药原药及相关产品等项目

立中集团：拟发行可转债募资不超过11.8亿元

阳光诺和：拟定增募资不超2.4亿元，用于核酸药物发现与中试实验平台研发建设项目等

阿科力：拟定增募资不超3.75亿元，华芯智基将成控股股东

二、经营动态&业绩&合作

【公司动态】

东芯股份：Q2利基存储产品涨价态势延续预计下半年价格仍将上行

小九注：公司发布投资者关系活动记录表公告，Q2受益于海外三星、美光、铠侠、海力士等原厂逐步退出利基型存储市场，供给端呈现明显收缩态势；与此同时，下游网络通信、安防监控、消费电子、工业控制、汽车电子应用领域需求持续复苏，市场供需格局失衡的状态短期仍将延续，利基型存储产品价格呈现上涨态势。展望全年，随着海外原厂产能调整效应进一步释放，预计下半年利基型存储芯片市场价格仍将保持上行趋势。

宜安科技：公司生产的非晶合金Face ID支架、摄像头模组等已向国内知名手机厂商批量供货

天赐材料：已稳定供应电解液给LG新能源及三星SDI等韩国客户

泰和科技：公司正在集中精力做光刻胶树脂和高纯溶剂等电子化学品

厦门钨业：钨粉末产品可用于制造六氟化钨

澜起科技：PCIe6.x/CXL3.xRetimer芯片目前正积极配合客户测试验证

美诺华：签署高端口服固体制剂和复杂注射剂全球化产业基地项目投资协议

【业绩】

江波龙：上半年净利润预计为92亿元—110亿元，同比增62204%—74394%

小九注：公司7月3日公告，预计2026年上半年净利润为92亿元—110亿元，同比增长62204%—74394%。报告期内，受下游需求增加以及全球存储晶圆产能总体增长有限的影响，全球半导体存储产业景气，为公司创造了良好的外部环境。同时，公司与多家全球主要存储晶圆原厂顺利续签晶圆供应协议（LTA或MOU），保障了存储晶圆的供应，为未来的长远发展夯实了资源基础。公司以自研芯片（如SPU主控芯片）、自研软件架构（如HLC等）为技术引领，以自有高端封测产能作为关键落地支撑，系统支撑端侧AI存储多元综合需求，全面拥抱端侧AI。其中，公司与AMD完成联合调优，实现公司SSD存储智能体和HLC技术支持端侧AI产品DRAM使用量下降40%左右的技术创新。

杭电股份：预计上半年净利同比增长852%-958%，子公司光纤销量随行业复苏实现同步增长

小九注：公司公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为3.6亿元-4亿元，同比增长852%-958%。业绩变动主要系光纤光缆市场回暖，光纤产品需求实现量价齐升。公司二级全资子公司杭州永特信息技术有限公司光纤销量随行业复苏实现同步增长，对公司营业利润做出了积极贡献。公司Q2净利润预计2.79亿-3.19亿，Q1净利润0.81亿，据此计算，Q2净利润预计环比变动245%-294%。

*ST尼雅：上半年净利润同比预增1016.90%到1523.23%

东岳硅材：上半年净利润同比预增904.88%—952.28%

华孚时尚：上半年净利润同比预增537.51%—696.88%

中电港：上半年净利润同比预增176.43%—193.01%

中金岭南：上半年净利润同比预增87.89%—114.73%

大连重工：预计2026年半年度净利润同比增长12.47%-23.36%

ST嘉澳：预计上半年净利润6000万元到9000万元，同比扭亏为盈

国泰海通：净利润突破200亿元，国泰海通半年度业绩创历史新高

小九注：市场迎来了首份券商半年报业绩预告。7月3日，国泰海通发布2026年半年度业绩预告。公告显示，2026年上半年，国泰海通预计实现归母净利润200.03亿元到205.11亿元，预计实现扣非净利润192.49亿元到197.57亿元，同比增加164%到171%，创下公司半年度业绩历史新高。2026年第二季度，国泰海通预计实现扣非净利润135.38亿元到140.46亿元，较2026年第一季度环比增加137%到146%，同样创下公司单季业绩历史新高。对于业绩预增的主要原因，国泰海通表示，2026年上半年，公司统筹推进整合融合、协同联动与深化改革，着力构筑“投资+投行+投研”服务新质生产力的全链条优势，财富管理、投资银行、机构与交易、投资管理等业务收入同比显著增长，经营业绩创同期历史新高。

生物股份：预计2026年半年度净利润同比增长50.60%-80.39%

天山铝业：预计上半年净利润同比增长102%

华海药业：预计2026年半年度净利润同比增长85%-95%

好利科技：控股股东拟转让18%股份实控人将变更为厦门市财政局

招商轮船：预计上半年度净利润同比增长214%-248%，系国际油轮运输市场进入超级景气周期

东方盛虹：预计上半年净利同比增长987%-1195%石化化工行业供需改善、原油价格上移带动产品价差扩大

浙富控股：预计2026年半年度净利润同比增长121%-156%

永鼎股份：预计Q2净利环比增长114%-240%光纤市场量价齐升

奥来德：预计2026年半年度净利润同比增长492%-604%

三、增持&回购&股权变更

【回购】

金智科技：拟1亿元至2亿元回购股份用于股权激励或员工持股计划

基蛋生物：拟5000万元—1亿元回购股份

圣诺生物：控股股东拟4000万—5000万元增持公司股份

鹏欣资源：拟2600万元—5000万元回购公司股份

金三江：拟以1500万元至2500万元回购公司股份

*ST金灵：拟2000万元—4000万元回购股份

四、中标&签单

江苏华辰：签订2.21亿元储能变流升压一体机买卖合同

神州数码：中标3.71亿元项目，供货产品为神州鲲泰超节点服务器

华秦科技：签订2.78亿元日常经营销售框架合同

北新路桥：第二季度新中标项目中标金额合计35.62亿元

时代新材：二季度与风电各大主机厂签订约30.34亿元叶片销售合同

耐普矿机：签订总金额7600.02万元泵、旋流器供应合同

江苏华辰：签订2.21亿元储能变流升压一体机设备买卖合同

五、建设投产

云南能投：拟投资建设丽江市宁蒗县100MW/400MWh全钒液流独立共享储能项目

九方智投投顾贺国庆（登记编号：A0740622100001）；以上个股仅做市场举例，观点仅供参考，据此操作风险自担，投资有风险，入市需谨慎！