【明日短线风口】AI短剧+煤炭迎风口

来源：九方智投 2026-10-14 19:05

1、短剧出海全球增长大会10月15日在深圳举办，字节PineDrama海外累计下载破1亿，AI漫剧与游戏传媒板块逆市爆发

据上证报与同花顺，DataEye L!NK2026短剧出海全球增长大会将于10月15日在深圳举办，围绕合规、成本、发行研讨短剧出海，万兴科技、掌阅等上市公司以及TikTok、多家短剧企业参会。据证券时报援引Sensor Tower数据，字节跳动旗下短剧应用PineDrama上线约9个月后累计下载量已突破1亿、日活跃用户约700万，成为海外短剧赛道增长最快的应用之一，仅9月单月下载量就超过1200万次；2026年一季度全球短剧应用下载量已达8.5亿次、同比暴涨140%，应用内购收入约7.5亿美元。据DataEye研究院测算，2026年中国微短剧、AI剧及漫剧市场规模合计预计将突破1210亿元，其中AI仿真人剧、漫剧板块约400亿元。

国金证券指出，AI漫剧延续高景气，供需同步扩张、平台投入加码，红果免费漫剧月活跃用户数由2月的2404.4万人增至6月的4427.6万人、增长84.1%，8月抖音原生端新增AI剧及漫剧4.68万部、新剧播放增量达1647.5亿次，火山引擎推出Seedance影视合作计划单项目激励最高达100万元、B站升级觉醒漫剧计划2.0提供创作资金算力及千万级流量扶持，用户规模扩大、内容供给增长与平台投入加码共同支撑行业延续高景气。国信证券指出，AI正在显著提高游戏开发效率、扩大创作者范围并推动内容供给增长，游戏产业竞争重心有望进一步向分发效率和商业化能力延伸，产业机会有望沿“模型与工具、内容供给、平台分发、研发运营与IP”全链条展开；9月共有209款游戏获批版号、前三季度获批版号合计1571款、较2025年同期增长约23%，2026年上半年国内游戏市场实际销售收入达1884.5亿元、同比增长12.17%。华源证券指出，AI视频工作流加速创意落地，内容产业生产工程已逐渐被颠覆，市场空间从低端AI漫剧走向短剧、精品剧集、大电影与游戏CG建模，判断后续产业催化密集，重视AI多模态能力推进带来的IP和内容价值升维。

相关板块：AI短剧、游戏、影视院线、出版传媒

相关概念股：新经典、新华文轩、芒果超媒、中国科传、上海电影、华策影视、海看股份等

2、环渤海5500大卡动力煤现货价报1009元每吨创2023年10月以来新高，8月原煤产量同比降7.7%连续三个月处近五年同期最低

据CCTD中国煤炭市场网数据，截至10月13日，环渤海5500大卡动力煤现货价格已突破千元关口、报1009元/吨，价格创下2023年10月份以来的新高；十一长假结束后的第一周，港口5500大卡平仓价站上1000至1008元/吨，某集团港口外购5500大卡上调至991元/吨。据国家统计局数据，8月全国规上工业原煤产量3.6亿吨、同比下降7.7%，已连续三个月处于近五年同期最低水平；大秦线秋季检修已于10月7日启动、为期20天，日发运量将明显下降。

长城证券指出，动力煤价格反弹已破前高，迎峰度冬期间仍有向上空间，仍要格外重视供给端的紧张状态，当前晋陕蒙综合开工率自5月山西煤矿爆炸事件以来仍处偏低水平，需重视后续可能发生的严重供需错配现象；同时建议关注科技与煤炭之间的资金跷跷板效应，海内外科技板块波动加剧，松动筹码资金有望关注低洼的煤炭板块，当前煤炭整体持仓比例偏低、增量资金入场后弹性较大。大同证券指出，近期港口煤价突破千元，主要系冬储补库开启与全球供需缺口共振，供给端主产区复产偏慢、大秦线检修阶段性制约港口调入、印尼受RKAB生产配额与干旱因素约束导致外矿货源收紧，需求端冬储补库正式开启叠加非电端化工建材旺季刚需，库存端北方港口与电厂库存均处中低位，煤炭板块同时具备高股息防御属性、在市场偏弱阶段获资金持续流入。国投证券指出，截至10月8日160家样本煤矿产能利用率89.24%、周环比上升0.30个百分点，供给端小幅恢复，但在成本、大秦线检修以及冬储备货需求启动等因素支撑下，市场低价货源少、短期煤价易涨难跌。

相关板块：煤炭、动力煤、高股息

相关概念股：陕西煤业、中国神华、中煤能源、晋控煤业、广汇能源、山煤国际等

3、松下覆铜板提价最高200%、国巨MLCC新一轮调价在10月底至11月落地

据同花顺，松下发布电子线路板材料价格调整通知，多种类覆铜板价格上调200%；另据市场流传的调价通知，建滔积层板因薄布市场需求旺盛、上游玻璃布玻璃纱供应紧张且价格大幅上涨，将对使用2116（含）以下薄布为生产原材料的板料和PP之销售价格上调15%，该通知尚未经公司正式公告确认。业绩端，宝鼎科技预计2026年前三季度净利润为3.30亿元至3.70亿元、同比增长536.88%至614.07%；兴森科技预计净利润4亿元至4.3亿元、同比增长204.20%至227.02%，光模块mSAP基板业务实现行业一线客户突破、在手订单饱满，CSP封装基板项目量价齐升；超声电子预计前三季度净利润3.4亿元至3.6亿元、同比增长90.78%至102%。另据同花顺，国巨预计MLCC新一轮涨价在2026年10月底至11月落地，预计高容调价50%或更多、中低容10%至30%，涨价周期覆盖2026年内及2027年一季度。

国海证券指出，随着电子布、铜箔及覆铜板价格持续上行，PCB厂商已陆续启动重新报价，相较上游材料板厂涨价存在一定时滞，2026年第三季度有望成为产品价格、产能利用率与订单结构共同改善的起涨点。中信证券指出，看好PCB与覆铜板景气周期的持续性，短期受益于AI领域的迭代放量及传统领域的涨价，2026年下半年业绩有望表现强势，中长期有望受益于PCB工艺及材料的持续迭代升级，ASIC、载板、mSAP、PTFE等细分方向均有望实现超额增长。

相关板块：PCB、覆铜板、元件

相关概念股：超声电子、澳弘电子、满坤科技、华正新材、协和电子、依顿电子、金百泽等

4、哈尔滨冰雪大世界牵手迪士尼打造《冰雪奇缘》主题区，2026国际冬季运动博览会10月15日在北京启幕

据同花顺，今冬冰雪季将迎来IP的强强联合，第二十八届哈尔滨冰雪大世界将与华特迪士尼（中国）有限公司合作推出以迪士尼动画电影《冰雪奇缘》为灵感的主题区域，为全球首个以真冰真雪为载体的大型实景主题区；本届园区占地面积将扩至125万平方米、创造历届规模新高，总用冰用雪量预计达40万立方米，围绕冰雪景观、游乐体验、演艺活动、冰雪赛事、主题IP、配套服务六大板块打造沉浸式冬日冰雪旅游盛宴。另据同花顺，2026国际冬季运动博览会将于10月15日在北京石景山启幕。

天风证券指出，冰雪经济是从自然资源优势向产业经济价值的转化，冰雪经济已正式被定位为我国国民经济新的增长点，旨在将传统的冬季“冷资源”转化为驱动内需的“热经济”，2024年出台的《关于以冰雪运动高质量发展激发冰雪经济活力的若干意见》确立了2027年1.2万亿元、2030年1.5万亿元的市场目标，黑龙江、新疆等资源大省区分别设定了2030年总产值突破4500亿元和2000亿元的具体路径，我国冰雪产业规模已从2016年的3647亿元跃升至2024年的9800亿元、年均增幅达21.09%。

相关板块：冰雪经济、旅游及景区、冰雪装备

相关概念股：晶雪节能、大连圣亚、冰山冷热、长白山、龙江交通、雪人集团、龙建股份等

5、《关于发展新质生产力的意见》将核聚变列为前瞻布局、强调有序发展先进核裂变，CPE2026国际算电协同产业链展览会10月26日召开，核电与绿色电力板块逆市活跃

据国盛证券火线点评，10月9日中共中央、国务院印发《关于发展新质生产力的意见》，其中能源领域的定调主要围绕构建绿色低碳循环发展经济体系、优化绿色发展政策工具箱、积极推进能源革命三方面，明确有序发展先进核裂变、进一步强调核电基荷能源地位，并将氢能和核聚变能列为前瞻布局的未来产业、建立未来产业投入增长和风险分担机制。据上观新闻，截至2026年7月底，我国在运及核准在建的核电机组合计达120台、总装机1.35亿千瓦，总体规模居世界第一，“华龙一号”、高温气冷堆、快堆、SMR等多元技术路线并行攻关。另据同花顺，10月26日至28日CPE2026国际算电协同产业链展览会将在上海召开，为国内首个聚焦算电协同产业链的国际盛会。

财通证券指出，《关于发展新质生产力的意见》提出构建绿色低碳循环发展经济体系，做强绿色制造业、发展绿色服务业、壮大绿色能源产业，并推进重点行业绿色化改造、建设零碳工厂和园区，为后续核电项目核准、四代堆与小堆示范、核能供热供汽等综合利用提供了明确的政策预期。中信建投指出，2026年上半年科技板块大幅上涨、传统板块大幅下跌形成了估值差，传统产业的升级改造、专业化整合、纠正“内卷式”竞争将带来低估值板块困境反转的机会，四季度建议采用平衡型投资策略构建投资组合，提高煤炭、电力、地产、银行等领域的优质央企配置比重。

相关板块：核电、绿色电力、电力运营

相关概念股：中国核电、中国广核、华能蒙电、华能国际、长江电力、江苏新能、韶能股份等