【盘前狙击】金房能源、华勤技术等有望表现强势！

来源：九方智投 2026-06-02 08:29

一、热门题材

AI PC概念

核心逻辑：英伟达官方社交账号发出三字预告——"A new era of PC"（PC 的新时代），微软、Arm 的官方账号同步预热。

解读：从“台式机”到“随身AI”：过去我们谈个人电脑，重点在“个人”——是你自己的计算工具，能打字、做表、打游戏。但AI PC正在把PC的定义从“工具”升级为“智能体”：它能直接在本地运行大模型，比如无需联网就能帮你写文案、修图、整理资料。英伟达这次预告“PC新时代”，相当于给这个趋势按下了“快进键”：GPU负责高算力，CPU负责低功耗，再配上微软的Windows生态，三者若能顺利整合，AI PC就不再是概念，而是触手可及的大众消费品。

硬件生态的“心脏”和“铠甲”：AI PC的核心挑战是两件事：一是在笔记本那么小的空间内放进去足够强的AI芯片（心脏），二是保证电池续航不被功耗拖垮（铠甲）。英伟达在ComputeX上展示的AI端侧平台，就是解决这两个问题的关键。一旦技术落地，产业链上游的零部件厂商——尤其是散热、结构件、代工环节——会迎来结构性增量，因为AI PC对散热效率、机壳集成度、精密模具的要求，比传统PC高出一个数量级。

那“钱景”在哪里？：不再是大模型公司烧钱抢流量，而是硬件厂商拿产品换市场。AI PC的换机潮逻辑比传统PC更强：用户不只需要更强的显卡，还需要“AI原生”的体验——比如系统能根据你的使用习惯预加载AI模型，或者摄像头能实时做美颜、背景虚化，且不占用网络带宽。这种体验一旦规模化，会带动整个OEM/ODM（原始设备制造商/设计制造商）产业链的升级周期。国内高性能游戏本市场的一个特点是，这类产品对AI算力需求天然旺盛，因为游戏本的核心用户就是高算力消费者，他们是最愿意为“AI PC”尝鲜的人群。

相关公司：

（1）春秋电子：笔电精密结构件龙头，受益于AI PC对机壳、散热模组等部件的升级需求

（2）软通动力：全系高性能AIPC矩阵亮相ComputeX，展示自研可控、全场景覆盖的产品布局

（3）华勤技术：全球领先的智能硬件ODM厂商，深度参与笔电、平板等AI终端的设计与制造

（4）亿道信息：专注AI PC等端侧智能设备的研发与生产，是英特尔等平台的重要合作伙伴

（5）英力股份：公司AIPC相关机型已部分量产，正大力投入AIPC相关结构件的研发和生产

一图看懂“AI PC”概念股，点击查看详情>>

二、热门个股

（1）春秋电子：笔电精密结构件龙头，受益于AI PC对机壳、散热模组等部件的升级需求

（2）合锻智能：参股公司合肥汇智专注于粉末注射成形技术（PIM）的研发及应用

（3）视觉中国：AI+稀缺数字版权内容生态龙头；公司参股稀宇科技MiniMax

（4）兴森科技：IC封装基板配套CPU、GPU、存储芯片等