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全球格局方面，AI 竞争重心正从"大语言模型"转向"物理 AI"，世界模型作为机器人与物理世界交互的"认知引擎"，已成为全球政策新焦点。美国依托 Stargate 等计划以前沿能力和算力壁垒定义上限；欧盟以 AI 法案和主权 AI 工厂布局可信合规路径；海湾国家凭借主权资本与能源优势打造算力枢纽；日韩印则以本土平台建设为核心追求最低可行主权能力。各国在算力、数据、主权、监管四条主线上形成政策共识，但路径分化明显。

中国路径方面，与美国"前沿能力驱动"不同，中国采用"隐性嵌入+场景牵引"策略，通过"人工智能+"顶层战略、部委专项（人形机器人、AI+制造等）及地方实践（北京仿真平台、上海虚实融合实训场、深圳工程化验证、江苏工业语料库等）推动世界模型与实体经济融合。当前，中美顶级模型性能差距已缩至 2.7%，中国在全球 APIToken 中的份额快速上升，印证了"便宜且足够好"的替代性竞争优势。

世界模型的竞争本质是"下一代智能基础设施"定义权之争。中国的战略重心不应是复制美国的单点技术突破，而应聚焦于构建"国产算力—行业数据—仿真平台—实体终端"的系统闭环，围绕五大抓手构建体系化能力：①建立国家级世界模型算力共享池；②强制开放公共领域高保真物理语料；③支持国产物理引擎与工业软件 AI 化改造；④在机器人政策中引入“仿真里程”考核指标；⑤建设国家级世界模型能力验证场。这些举措将帮助中国在主权 AI 时代获得定义“物理智能基础设施”的主动权。

地方政府方面，建议将世界模型视为"新型 AI 基础设施"的上层应用，围绕算力层、数据层、平台层、场景层四类核心要素构建承接能力，通过场景密度、数据矿藏和生态厚度的乘数效应，形成可持续的商业闭环。

2026 年 9 月 28日，AMD 宣布以约 82 亿美元、全股票方式收购李飞飞创办的 World Labs，系其历史上第二大收购，仅次于 2022 年约 500 亿美元收购赛灵思。交易完成后，李飞飞将出任AMD执行副总裁兼首席科学家，直接向董事长兼CEO苏姿丰汇报；World Labs 旗下 Marble、Atlas 两款世界模型产品及机器人仿真业务 SceniX 将整体并入 AMD，补强其在物理世界理解方面的能力。该交易预计于 2026 年底前完成交割，AMD 将借此全面铺开世界模型生态，与英伟达展开正面竞争。

英伟达开源物理AI栈打造具身智能生态闭环，加码物理 AI 布局。10 月 3 日，英伟达开源物理AI栈，开放 Cosmos 世界基础模型、人形机器人 GR00T 1.7 及遥操作框架，将 Isaac 仿真体系接入 Hugging Face LeRobot 社区，同步释放超 35万条机器人轨迹、5700 万条抓取数据集。Isaac 依托 Omniverse 引擎，集成仿真环境与机器人训练框架，可在虚拟空间完成机器人感知与控制策略训练，是 GR00T迭代的核心底座。卡特彼勒已基于 Jetson Thor 芯片与 Nemotron 开源模型落地工地 AI 助手。英伟达通过开放模型、数据集与仿真工具降低开发者门槛，构建“模型训练、算力部署均依托英伟达生态” 的闭环，巩固其在具身智能与人形机器人领域软硬件一体化壁垒。

世界模型技术持续演进，形成视频时序推演、三维空间重建、隐式状态预测三条并行路线。世界模型能力演进可参照 L1-L5 分级框架，底层依托 JEPA、动力学等认知范式完成抽象推理，中层产出视频、3D 场景等可见生成结果，最终向上支撑智能体训练与物理仿真；视频时序推演以预测下一时刻像素画面为目标，代表项目有字节跳动 Seedance、Google Genie3、阿里 HappyOyster，创作门槛低，但可编辑性弱、难以直接导出资产，三维空间重建属于空间智能方向，基于文本、图片、视频构建统一三维空间，代表项目为 World Labs Marble、群核科技 Aholo World，易控可编辑，兼顾视觉真实感与物理正确性，支持多格式资产导出，隐式状态预测以 Ami Labs 基于 JEPA 架构的模型为代表，先将视觉信息压缩为抽象世界状态，再推演状态演化，跳过像素渲染直接建模抽象状态，三类路线分别擅长二维时序推演、可交互三维仿真与抽象状态预测，共同推动物理世界仿真能力升级。

AMD 收购李飞飞 World Labs，英伟达加速其物理 AI 生态布局，世界模型产业或已到达规模化前夜，爆发奇点将至。当前，世界模型技术路线尚未收敛，多路径并行发展。梳理布局世界模型相关业务的厂商，以及上游有望率先实现业绩和订单兑现的数据采集厂商：

1）模型：中控技术、索辰科技、五一视界、群核科技等。

2）数据采集：海天瑞声、奥比中光-W、慧辰股份、格灵深瞳、品茗科技等。

参考研报

20261011-兴业证券-从AMD收购World Labs看世界模型产业格局