市场震荡拉升，深成指涨超2%，创业板指涨超3%。沪深两市半日成交额1.14万亿，较上个交易日放量1303亿。全市场超4700只个股上涨。

盘面上，热点快速轮动，白酒概念股集体爆发，皇台酒业2连板，水井坊、金种子酒涨停；AI漫剧概念震荡走高，海看股份、华是科技、芒果超媒20CM涨停，奥飞娱乐、大晟文化、龙版传媒、浙文影业涨停；零售广百股份、合百集团、百大集团涨停；大金融国金证券、太平洋、银之杰涨停；CPO联赢激光20CM涨停，东山精密涨停。下跌方面，贵金属概念震荡调整，赤峰黄金、山金国际等纷纷下挫。

截至半日收盘，沪指涨1.16%，深成指涨2.39%，创业板指涨3.28%。

【证券/大金融】

相关个股：国金证券、银之杰、太平洋、恒生电子、中金公司等

据财联社，记者11月1日从相关渠道了解到，一家国有超大型银行近日计划向中国国新、中国诚通两家央企新增股票回购增持贷款额度，单家新增额度或可达到1000亿元。据悉，此次新增的再贷款额度规模，或将超过2024年该政策工具设立时该行向上述主体发放的首期额度。

另外，据第一财经，11月2日上午9时左右，中国人民银行、中国证监会将召开会议，研究推动支持资本市场工具使用。同一天，中国人民银行、金融监管总局、中国证监会还将召集各大银行开会研究优化股票回购增持再贷款政策。会议将在央行举行。在业内看来，近期A股市场持续下跌之下，上述会议的召开将给市场带来积极信号。

央行、证监会出手，重要会议今日召开！券商板块大幅异动，几乎全线飘红！怎么说？有期待？？

【食品饮料/大消费】

相关个股：水井坊、皇台酒业、金种子酒、百大集团、贵州茅台等

消息面上，双11消费旺季为需求端提供边际催化。国金证券表示，当前正值双11电商走货高峰，行业流通品价盘波动加大，但波动中渠道情绪已较此前持续改观、接货情绪不错，目前飞天茅台原箱批价仍在1700元以上。

另外，贵州茅台公告，第三季度净利润199.51亿元，同比增长3.78%，环比增长15%。

同时，国家发改委表示，正在研究制定扩大内需战略实施方案（2026—2030年），并将加快推动印发实施。

华龙证券认为当前食饮板块估值已处于历史较低位置，建议关注成长性较好，估值较低的板块龙头。

白酒延续强势，零售异动拉升，大消费今天又火了！市场惊现六连板，涨停潮来了！怎么说？谁还有潜力？？

【CPO概念】

相关个股：联赢激光、中瓷电子、东山精密、剑桥科技、联讯仪器、兆龙互连等

消息面上，英伟达近日公开展示了下一代共封装光学（CPO）技术，名为OOI（Optics‑on‑Interposer，中介层上集成光学）。OOI选择拿下有机封装基板，将光引擎直接集成到承载GPU的硅中介层之上，把光电转换环节进一步向芯片内核靠拢，为下一代超大规模AI集群提供全新互联思路。目前英伟达已拿到原型样品。

【PCB概念】

相关个股：金禄电子、扬帆新材、金安国纪、明阳电路、东山精密、澳弘电子等

消息面上，据财联社，AI算力基建拉动高端PCB需求扩容的逻辑，在多家上市公司财报中得到清晰印证，AI服务器、高速交换机、光模块与IC载板相关订单持续放量，成为支撑板块盈利上行的核心变量。有产业链企业向财联社记者透露，当前公司HDI及高多层PCB存量产线订单饱满，订单量超过了现有产能承接上限，已启动新一轮扩产。 与此同时，上游原材料供给紧俏及成本扰动仍在延续。这意味着，在AI结构性行情之下，能否绑定核心赛道，并实现高端产能有序释放和成本有效传导，将是PCB企业未来在竞争中能否胜出的关键。

东吴证券认为，服务器CPU正从AI服务器的配套变量转为结构性增长变量，需求拉动不仅体现在服务器总量，更体现在单机柜CPU配置强度提升，服务器主板PCB作为CPU承载与互连环节有望深度受益。

【MLCC概念】

相关个股：华瓷股份、斯迪克、昀冢科技、双星新材、风华高科等

消息面上，昀冢科技披露2026年第三季度报告。报告显示，公司第三季度实现营业收入3.13亿元，同比增长103.58%；实现归属于上市公司股东的净利润2397.89万元，单季度扭亏为盈。

PCB、MLCC、CPO概念局部震荡反弹，科技股今日多点开花！怎么说？是否看好科技线后市行情？？

【银行板块】

相关个股：工商银行、建设银行、中信银行、长沙银行、成都银行、南京银行等

消息面上，前三季度，42家A股上市银行合计营业收入4.66万亿元，同比增长7.81%；归母净利润1.75万亿元，同比增长3.78%。

【光伏概念】

相关个股：清源股份、亚玛顿涨停，隆基绿能、晶澳科技、晶科能源、中信博、通威股份等

消息面上，日前北京市人民政府印发《北京市“十五五”时期新型能源体系规划》。其中指出，拓展光伏技术创新场景应用。聚焦钙钛矿太阳能电池及高效光伏组件研发及设备制造,推广建筑光伏一体化。推进新型储能产业集群化发展。

【AI漫剧】

相关个股：奥飞娱乐、大晟文化、龙版传媒、上海电影、海看股份、华是科技、德才股份等

消息面上，央视财经报道，目前国内已有约10家中国企业建立海外短剧平台，另有十余个出海短剧App上线了AI漫剧专属频道，海外市场AI漫剧活跃用户整体已超1.5亿，在海外短剧付费应用前十中，中国厂商占据九席。

机构观点

中泰证券：A股反弹赔率充分但胜率不牢 结构上聚焦科技弹性与非银修复

中泰证券发布研报称，以交易视角关注科技弹性、非银阶段性修复与医药景气验证。（1）A股反弹的赔率条件比较充分，不过胜率端不算特别坚实，建议先以交易性机会把握本轮反弹。（2）结构上，科技股以赔率为核心，除了估值与业绩匹配度以外，筹码结构（前5%成交额占比）也是重要观测指标。（3）非银金融估值较低，远期业绩上修，稳市环境下存在交易性机会；医药估值也有明显消化，等待3季报业绩确认细分方向。

中信证券：银行股基金持仓从历史低位反弹，防御属性获资金青睐

中信证券发布研报称，机构持仓比例明显回升，预计全年仍将演绎估值上行方向。 7月以来，市场风格再平衡，银行板块表现明显回暖，绝对收益和相对收益均录得较好表现，公募机构持仓亦明显回升0.92ppts至1.93%，处于2025Q3以来的最高水平，该行认为板块存在市场风格、资金面改善、经营预期稳定的多重共振影响。投资策略看，银行股短期受资金影响波动加大，但中期方向受基本面及配置型资金牵引，板块有望从“高股息防御资产”向“高确定性权益资产”重估，预计全年仍将演绎估值上行方向。

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