一、板块思路与机会

1、大科技（海外链，词元，存储芯片等）

2板：华源控股，众合科技，综艺股份

首板：皖通科技，智微智能，盛视科技，禾盛新材，泰坦股份，中嘉博创等

事件催化：DeepSeek V4正式发布，昇腾超节点系列产品全面支持。

点评：上周五美股科技股又是一波“疯狗浪”，连英伟达创了近期新高，加上我们大A科技差不多调整了2天，今天回流的预期还是挺高的。

上周五海外链强的还是光上游原材料这块，新易盛市场没有选择“原谅”，走了补跌，机构互道傻逼，成交量创了天量，中际这里依旧很稳，不过海外链这里走的最好的还是原材料这块，光芯片的源杰，长光等，薄膜铌酸锂的天通股份，磷化铟的云南锗业，海川智能，隔离器的福晶科技，晶振的泰晶科技，光纤的杭电股份等等，很多已经涨高了，但这个是可以长期跟踪的方向，是实打实短缺会出业绩的，而且中际的董事长也出来站台讲上游原材料的重要性。由于篇幅有限这里就不多加叙述了，感兴趣的可以找自己的助理要一份股票池。

国产链方向连续2天走出逆势了，周末DS的热度也很高，上周五走的强还是我们盘前说的GPU的海光，中国长城，综艺股份，禾盛新材等，国产芯片的盛科通信，以及华为晟腾的华丰科技，深圳华强，C盛合等等弹性不错，周末又有超聚变上市的消息，国产链催化不断，今天看下能不能延续强势了，不过这个方向今天没有好的买点，聪明的资金周五已经在车上了。

2、能源涨价（化工，锂电，有色等）

3板：水发燃气

首板：华特气体，江特电机，融捷股份，佛塑科技，盛鑫锂能等

事件催化：氦气近期价格大幅上涨，主要原因是‌卡塔尔供应中断‌和‌俄罗斯出口管制‌，广东地区高纯氦气最近一月涨幅超300%。‌‌

点评：新能源锂电这块走的逆人性，上周四业绩出来市场走兑现恩捷股份，西藏珠峰这种直接被砸跌停，上周五又直接反包涨停回来，前排核心是江特电机，龙虎榜上也都是量化跟紫阳路这种偏一日游的资金再玩，今天接力的性价比很低。

上周五特种气体涨价有表现，华特这里走出了一个反包20cm，盘前讲的相对低位的还有九丰能源，凯美特气这种有资金去做补涨，但都冲高回落为主，华特这里逼近异动监管，板块要走出独立性，低位小弟要跟上，今天看下有无反包吧。

3、航天

2板：众合科技，国检集团

事件催化：中国成功发射卫星互联网技术试验卫星，主要用于开展手机宽带直连卫星等技术试验验证。

点评：航天上周五趁着航天日量化走的是偏兑现的，早上杀了一波，下午太空算力的顺灏股份跟海上回收的巨力索具这种拉了一波，4月业绩还有最后几天，航天类的个股普遍业绩都一般，而且前面很多个股也有过不少的涨幅了，下一波大的主升机会要等到5月了。

4、低位其他轮动题材（消费，医药，电力等）

3板：泰慕士

2板：华电能源

首板：双枪科技，新宏泰等

事件催化：中办、国办印发《碳达峰碳中和综合评价考核办法》。

点评：上周四活跃的消费医药直接一日游，周五冲高就回落补跌了，电力这里由于有大游资在里面主控，所以走的比较强一些，量化跟游资在华电能源，华电辽能，晶科科技等里面抱团，其他更多的是被动跟风回落为主。

二、市场情绪周期

指数这里的韧性很强，回踩10日线，就有抄底资金进来，而且成交量并没有缩下来，周五夜盘美股是大涨，所以今天看下修复力度。

一、公告掘金与避雷

公司公告：

亿晶光电：签署预重整投资协议 宁波瑞廉将成为控股股东

江苏博云：控股股东及股东拟协议转让23%公司股份

并行科技：拟购买GPU算力服务器 采购金额预计不超过7.17亿元

德龙汇能：自然人刘鑫新进成为第三大股东

国晟科技：自然人刘鑫新进成为第三大股东

博纳影业：AI业务前瞻布局 首部电影作品获得龙标

生益科技：拟约52亿元投资建设高性能覆铜板项目

中油工程：子公司签署46.14亿美元气田地面工程承包合同

矽电股份：与兆驰股份子公司签署3.35亿元Mini/MicroLED测试分选设备合同

中际旭创：1.6T产品已经在量产出货且预计会保持每个季度出货量环比提升

川润股份：拟募资9.5亿元 用于液冷系统扩能及关键零部件产业化建设项目等

信维通信：定增募资60亿元用于商业卫星通信器件及组件、射频器件及组件和芯片导热散热器件及组件三大项目

强瑞技术：拟18亿元打造一个集AI服务器液冷产品及生产设备、半导体精密设备等为一体的人工智能产业研发智造总部

避雷减持：

高位减持一定要注意风险

金 银 河：股东拟减持4.58%股份

吉峰科技：股东拟减持3.00%股份

宏工科技：股东拟减持3.00%股份

腾龙股份：股东拟减持3.00%股份

博众精工：股东拟减持3.00%股份

国城矿业：股东拟减持2.11%股份

奥飞数据：股东拟减持2.09%股份

鹏鼎控股：股东拟减持1.73%股份

华银电力：股东拟减持1.00%股份

华海诚科：股东拟减持1.00%股份

泓淋电力：股东拟减持1.00%股份

剑桥科技：股东拟减持0.015%股份

福成股份：股票将被实施退市风险警示

三木集团：股票可能被实施其他风险警示

东珠生态：股票可能被实施退市风险警示

中信尼雅：股票可能被实施退市风险警示

九鼎投资：股票可能被实施退市风险警示

神马股份：因涉嫌信息披露违法违规被证监会立案

黑 芝 麻：因公司涉嫌信息披露违法违规 证监会对公司及董事长立案

恒锋信息：实控人欧霖杰因涉嫌严重违法被留置

濮耐股份：因涉嫌走私国家禁止进出口货物罪被起诉

百纳千成：终止发行股份及支付现金购买众联世纪100%股权事项

停复牌：

锋龙股份：复牌，优必选要约收购结果出炉

ST新华锦：复牌，已完成间接控股股东新华锦集团及其关联方非经营性资金占用整改工作

莫高股份：复牌，*ST莫高

财信发展：复牌，*ST发展

皇庭国际：复牌，*ST皇庭

西安旅游：复牌，*ST西旅

ST景谷：复牌，*ST 景谷

棒杰股份：停牌一天，*ST棒杰

棕榈股份：停牌一天，ST棕榈

百利科技：停牌一天，ST百利

柳化股份：停牌一天，*ST柳化

中国高科：停牌一天，*ST高科

长江投资：停牌一天，*ST长投

喜临门：停牌一天，ST喜临门

恒宇信通：停牌，筹划购买神导科技100%股权

一季报业绩预增：

崧盛股份：一季度净利润1529万元，同比增长42653%，环比扭亏为盈

飞南资源：一季度净利润4.05亿元，同比增长7919%，环比增长366%

德福科技：一季度净利润1.47亿元，同比增长708%，环比增长220%

德龙汇能：一季度净利润1466万元，同比增长338%，环比扭亏为盈

华 润 微：一季度净利润3.3亿元，同比增长296%，环比增长144%

有研粉材：一季度净利润3029万元，同比增长193%，环比增长65%

当升科技：一季度净利润2.77亿元，同比增长150%，环比增长113%

四川黄金：一季度净利润2.66亿元，同比增长176%，环比增长174%

骄成超声：一季度净利润5030万元，同比增长112%，环比增长113%

亨通光电：一季度净利润11.05亿元，同比增长98%，环比增长263%

金风科技：一季度净利润9.07亿元，同比增长59%，环比增长377%

贵州茅台：一季度净利润272亿元，同比增长1.47%，环比增长53%

杭钢股份：一季度净利润960万元，同比扭亏为盈，环比扭亏为盈

摩尔线程：一季度净利润2936万元，同比扭亏为盈，环比扭亏为盈

二、异动监管(动态更新)

市场氛围不好的时候，要及时规避异动监管的个股

三、资金动向

①四路资金动向

②两融资金数据

一、外围市场表现

美股三大指数收盘走势分化，纳指涨1.63%，纳指、标普500指数双双再创新高。英特尔涨超23%，英伟达涨超4%，股价自10月以来首次收盘创纪录新高，市值重新站上5万亿美元。

利弗莫尔中概股龙头指数收涨2.62%，热门中概股普涨，百度涨超5%，小鹏集团、万国数据涨超4%。

一．连板与高标

3连板：水发燃气、泰慕士

2连板：众合科技、综艺股份、华源控股、国检集团、通达电气、华电能源

二、龙虎榜分析

游资动向：

紫阳东路（原消闲派）：又去抱团锂电池了，融杰股份+多氟多

余哥：连续加仓金富科技

三、百日新高

从百日新高去看，板块新高数量前4：芯片＞锂电池＞通信＞算力

四、人气榜（前5）

九方热榜：怡达股份，翔丰华，星华新材，华绿生物，水发燃气

一、财经日历前瞻

二、新题材储备（3个潜在发酵预期）

①超聚变完成A股IPO辅导

相关概念股：东方明珠、宏力达、翠微股份、财通证券等

②国务院常务会议：听取推动海洋经济高质量发展情况汇报

相关概念股：神开股份、巨力索具、深水海纳、东方海洋等

③电子布库存紧张，AI需求月环比高增，供需缺口扩大。

相关概念股：中国巨石、宏和科技等

三、打新日历