证券代码：839946证券简称：华阳变速公告编号:2025-010

湖北华阳汽车变速系统股份有限公司

2024年度财务决算与2025年财务预算报告

本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。

湖北华阳汽车变速系统股份有限公司（以下简称“公司”）2024年度财务报告

已经中喜会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。现将2024年度财务报表反映的主要财务数据以及2025年财务预算报告如下（除特别说明外金额单位均为人民币万元）：

一、2024年度财务决算情况

（一）主要财务数据及财务指标

1.盈利能力

项目2024年度2023年度变动比例

营业收入51212.1932449.8657.82%

营业利润-2148.97-3629.5740.79%

利润总额-2214.86-3711.4140.32%归属于上市公司股东的净利

-1630.67-2972.6945.14%润归属于上市公司股东的扣除

-1749.86-3360.0047.92%非经常性损益的净利润经营活动产生的现金流量净

744.362335.14-68.12%

额

基本每股收益（元）-0.12-0.2245.45%加权平均净资产收益率%（扣-7.12%-11.30%-除非经常性损益前）加权平均净资产收益率%（扣-7.65%-12.77%-除非经常性损益后）2.偿债能力主要指标2024年度2023年度变动比例

资产总计71182.8452674.4735.14%

负债总计49104.4428970.9169.50%归属于上市公司股东的净资

22078.3923703.56-6.86%

产归属于上市公司股东的每股

1.641.76-6.82%

净资产（元）

资产负债率%68.98%55.00%-

流动比率%0.811.20-32.50%

3.营运情况

项目2024年度2023年度本年比上年增减经营活动产生的现金流量净

744.362335.14-68.12%

额

应收账款周转率3.764.40-

存货周转率9.659.01-

4.成长情况

项目2024年度2023年度变动比例

总资产增长率%35.14%35.96%-

营业收入增长率%57.82%66.63%-

净利润增长率%45.14%-143.15%-

2024年实现营业收入51212.19万元，较上年同期的32449.86万元增加

18762.33万元，增长57.82%，增幅明显。（1）新能源汽车零部件收入25734.76万元，较上年同期增长100.00%，主要是新能源乘用车零部件产品逐步上量，报告期内形成了新的收入增长点；（2）传统汽车零部件收入9740.98万元，较上年同期下降18.92%，主要是传统汽车零部件产品订单与上年同期相比较有一定幅度下降；（3）铝锭收入15635.63万元，较上年同期降低22.70%。主要是由于铝锭业务毛利率为负，公司在完成上半年客户订单后，下半年逐步减少、停止对外销售，以减少铝锭销售亏损给公司带来的业绩影响。

（二）财务状况及经营成果分析

1.资产结构及变动情况

2024年年末余额

项目2024年12月31日2023年12月31日变动比例占资产总额比例

货币资金3576.188351.92-57.18%5.02%

应收票据35.00592.00-94.09%0.05%

应收账款21189.429617.07120.33%29.77%

存货5509.064614.0919.40%7.74%

固定资产17759.1515814.8312.29%24.95%

在建工程649.62780.29-16.75%0.91%

无形资产963.92941.692.36%1.35%

预付款项130.5274.7274.67%0.18%

其他应收款216.49420.38-48.50%0.30%

使用权资产15505.266921.79124.01%21.78%

长期待摊费用400.2748.66722.57%0.56%

报告期末公司资产总额71182.84万元，较上年末增幅35.14%。上述表格中变动幅度超过30%且金额较大的项目说明如下：

（1）货币资金：本年末货币资金3576.18万元，较上年末的8351.92万

元减少4775.74万元，降幅57.18%。主要原因是报告期使用募集资金支付融资租赁设备款增加，募集资金账户金额较上年末减少5843.46万元所致。

（2）应收票据：本年末应收票据35.00万元，较上年末的592.00万元减少

557.00万元，降幅94.09%。主要原因是：1）公司客户回款的信用等级一般的承

兑汇票减少，导致应收票据减少。报告期收到的应收票据692.26万元较上年的

980.54万元减少288.28万元；2）报告期末已背书/贴现未到期未终止确认的票据调整，增加应收票据30.00万元，较上年末调整增加的342.00万元减少312.00万元。

（3）应收账款：本年末应收账款21189.42万元，较上年末的9617.07万元增加11572.35万元增幅120.33%。主要原因是新能源乘用车零部件产品

销售收入增加，形成的应收账款的余额较期初增加13718.09万元所致。

（4）预付款项：本年末预付款项130.52万元，较上年末的74.72万元增加

55.80万元，增幅74.67%。主要原因是报告期内提前预付十堰市郧阳中燃城市燃

气发展有限公司燃气充值费。

（5）其他应收款：本年末其他应收款216.49万元，较上年末的420.38万

元减少203.89万元，降幅48.50%，主要原因是报告期内收回上年度因办理设备融资租赁业务支付上海京联荣机械有限公司350.00万元设备保证金，本期又新增融资租赁业务购置设备，支付给该公司136.00万元设备保证金所致。

（6）使用权资产：本年末使用权资产15505.26万元，较上年末的6921.79

万元增加8583.47万元，增幅124.01%。主要原因是报告期公司为新能源乘用车零部件产品扩能上量购置部分新设备，办理设备融资租赁业务9636.53万元所致。

（7）长期待摊费用：本年末长期待摊费用400.27万元，较上年末的48.66万元增加351.61万元，增幅722.57%。主要原因是：1）报告期新增新能源产品发货周转且循环利用的工位器具费用206.36万元；2）报告期新增车间升级改造

费用168.57万元。以上原因导致长期待摊费用增加。

2.负债结构及变动情况

2024年年

项目2024年12月31日2023年12月31日变动幅度末占资产总额比

短期借款5931.913094.3291.70%8.33%

长期借款-1800.00-100.00%0.00%

应付票据2453.14816.55200.43%3.45%

应付账款19099.9210085.9889.37%26.83%

应付职工薪酬942.10401.82134.46%1.32%一年内到期的非流

5419.391941.28179.17%7.61%

动负债

其他流动负债5389.103991.1635.03%7.57%

租赁负债7764.434766.0862.91%10.91%预计负债189.139.671855.74%0.27%

未分配利润-2517.96-887.29-183.78%-3.54%

报告期末公司负债总额49104.44万元，较上年末增幅69.50%，公司资产负债结构良好。其中，变动幅度超过30%且金额较大的项目说明如下：

（1）短期借款：本年末短期借款5931.91万元，较上年末的3094.32万

元增加2837.59万元，增幅91.70%。主要是报告期客户回款延迟，公司为增加生产营运资金，办理有追索权的应收账款保理（融资）业务所致。报告期末有追索权的应收账款保理（融资）业务借款净额较上年末增加2476.67万元。

（2）应付票据：本年末应付票据2453.14万元较上年末的816.55增加

1636.59万元增幅200.43%。主要原因是：1）报告期新增承兑业务997.10万元用于支付供应商货款；2）报告期增加电费信用证业务639.49万元。以上原因导致应付票据增加。

（3）应付账款：本年末应付账款19099.92万元，较上年末的10085.98

万元增加9013.94万元，增幅89.37%。主要原因是报告期公司新能源汽车零部件产品销售收入增加，与其相关的材料供应商挂账金额增加所致。

（4）应付职工薪酬：本年末应付职工薪酬942.10万元，较上年末的401.82

万元增加540.28万元，增幅134.46%。主要原因是报告期公司为提高新能源汽车零部件生产能力，公司增加了相应的操作工以及产品检验人员，人员工资增加，同时人工成本上涨，造成工资总额增加所致。

（5）一年内到期的非流动负债：本年末一年内到期的非流动负债5419.39万元，较上年末的1941.28万元增加3478.11万元，增幅179.17%。主要原因是：1）报告期末一年内到期的长期借款为1800.00万元，较上年末的100.00万元增加1700.00万元；2）报告期公司为新能源汽车零部件产品扩能上量购置

部分新设备，办理设备融资租赁业务，一年内到期的租赁负债相应增加所致。本年末一年内到期的租赁负债较上年末增加1778.11万元。以上原因导致一年内到期的非流动负债增加。

（6）其他流动负债：本年末其他流动负债5389.10万元，较上年末的

3991.16 万元增加 1397.94 万元，增幅 35.03%。主要原因是报告期使用的供应链金融产品（云信、建行 E信通）增加所致。报告期末供应链融资产品（云信、建行 E 信通）余额为 4951.96 万元较上年末的 3713.24 万元增加 1238.72万元。

（7）长期借款：本年末长期借款0.00万元，较上年末的1800.00万元减

少1800.00万元，降幅100.00%。主要原因是1800.00万元的长期借款将在2025年到期，在本年末调整至一年内到期的非流动负债所致。

（8）租赁负债：本年末租赁负债7764.43万元，较上年末的4766.08万

元增加2998.35万元，增幅62.91%。主要原因是报告期公司为新能源汽车零部件产品扩能上量购置部分新设备，办理设备融资租赁业务所致。

（9）预计负债：本年末预计负债189.13万元，较上年末的9.67万元增加

179.46万元，增幅1855.74%。主要原因是报告期计提客户质量索赔费用所致。

报告期末计提客户质量索赔费用余额为189.13万元较上年末增加189.13万元。

（10）未分配利润:本年末公司未分配利润-2517.96万元较上年末的

-887.29万元减少1630.67万元，降幅183.78%。主要原因是报告期公司亏损，净利润-1630.67万元所致。

3.股东权益结构及变动情况

2024年年末余额

项目2024年12月31日2023年12月31日变动比例占资产总额比例

股本13499.0413499.04-18.96%

资本公积9599.309593.800.06%13.49%

盈余公积1498.011497.97-2.10%

未分配利润-2517.96-887.29-183.78%-3.54%

股东权益合计22078.3923703.52-6.86%31.02%

4.经营成果及变动情况

占营业收项目2024年度2023年度占营业收入比例变动比例入比例

营业收入51212.19-32449.86-57.82%

营业成本48850.6795.39%33479.73103.17%45.91%销售费用327.470.64%220.940.68%48.22%

管理费用1049.142.05%871.372.69%20.40%

研发费用1727.103.37%1252.603.86%37.88%

财务费用542.761.06%66.570.21%715.32%

信用减值损失-207.71-0.41%-245.50-0.76%-15.39%

资产减值损失-724.44-1.41%-505.08-1.56%43.43%

其他收益290.760.57%730.152.25%-60.18%

投资收益-125.46-0.24%6.390.02%-2063.69%

营业利润-2148.97-4.20%-3629.57-11.19%40.79%

营业外支出65.880.13%81.840.25%-19.50%

净利润-1630.67-3.18%-2972.69-9.16%45.14%

税金及附加97.180.19%174.190.54%-44.21%

报告期内公司实现净利润-1630.67万元，较上年同期增幅45.14%。其中，变动幅度超过30%的项目且金额较大的原因说明如下：

（1）营业收入：本年营业收入为51212.19万元，较上年的32449.86万元增加18762.33万元，增幅57.82%。变动的主要原因：1）新能源汽车零部件收入25734.76万元，较上年同期增幅100.00%，新能源汽车零部件产品逐步上量，报告期为公司营业收入贡献较大；2）传统汽车零部件收入9740.98万元，较上年同期降幅18.92%，传统燃油中重型商用车汽车零部件产品订单与上年同期相比有一定幅度下降；3）铝锭收入15635.63万元，铝锭销售业务收窄，较上年同期降幅22.70%。

（2）营业成本：本年营业成本为48850.67万元，较上年的33479.73万

元增加15370.94万元，增幅45.91%。主要原因是公司营业收入增加导致营业成本相应增加。其中，新能源汽车零部件成本23020.70万元，较上年同期增幅

100.00%；传统汽车零部件成本9548.36万元，较上年同期降幅20.55%；铝锭

成本16215.89万元，较上年同期降幅24.38%。

（3）税金及附加：本年税金及附加为97.18万元，较上年的174.19万元减少77.01万元，降幅44.21%。主要原因是上年期末留抵的增值税额及待认证的

进项税额905.76万元，报告期进行了进项税额抵扣后仍有留抵增值税，故无增值税附征缴纳所致。

（4）销售费用：本年销售费用为327.47万元，较上年的220.94万元增加

106.53万元，增幅48.22%。主要原因是：1）报告期因公司新能源业务需求，销售人员增加，工资薪酬较上年同期增加37.79万元；2）公司为拓展新能源市场，业务费、差旅费较上年同期增加79.97万元。以上原因导致销售费用增加。

（5）研发费用：本年研发费用为1727.10万元，较上年的1252.60万元

增加474.50万元，增幅37.88%。主要原因是报告期公司加大新能源汽车零部件产品研发力度，研发人员薪酬及研发费用增加。其中：（1）研发人员工资薪酬

559.99万元，较上年同期的370.92万元增加189.07万元；（2）研发材料消耗

837.44万元，较上年同期的350.71万元增加486.73万元。以上原因导致研发费用增加。

（6）财务费用：本年财务费用为542.76万元，较上年的66.57万元增加

476.19万元，增幅715.32%。主要原因是：1）报告期租赁厂房及融资租赁设备

形成的未确认融资费用增加。未确认融资费用为446.38万元，较上年同期增加337.76万元；2）报告期内新增3500.00万元有追索权的应收账款保理（融资）业务，形成了利息支出较上年同期增加56.00万元；3）报告期内新增银行借款

2460.00万元、归还银行借款1860.00万元，利息支出增加。以上原因导致财务费用增加。

（7）其他收益：本年其他收益为290.76万元，较上年的730.15万元减少

439.39万元，降幅60.18%。主要原因是：1）报告期因铝合金业务调整，税负下降，不再享受增值税“即征即退”优惠政策，较上年同期减少收益276.24万元；

2）上年同期收到上市奖励300.00万元，本报告期收到的政府奖补资金减少。以

上原因导致其他收益减少。

（8）投资收益：本年投资收益为-125.46万元，较上年的6.39万元减少

131.85万元，降幅2063.69%。主要原因是：1）报告期应收账款--迪链、特信、卡信（客户支付的金融票据）以及应收款项融资（信用等级较高的银行承兑汇票）

贴息125.46万元，较上年的67.20万元增加58.26万元，贴息费用冲减投资收益；2）上年购买结构性存款理财产品收益73.59万元。以上原因导致投资收益减少。

（9）资产减值损失：本年资产减值损失724.44万元较上年的505.08万元

增加219.36万元，增幅43.43%。主要原因是因传统汽车零部件产品客户订单不足，存在部分老产品的模具及生产线设备资产出产率较低，根据会计谨慎性原则，计提固定资产减值准备增加所致。

（10）净利润：本年净利润-1630.67万元，较上年的-2972.69万元增加

1342.02万元，增幅45.14%。主要原因是：1）毛利率的改善，报告期公司毛利

率4.61%，较上年同期增加7.78个百分点。其中，2024年零部件产品毛利率为

8.19%，较上年同期增加8.22个百分点；2）报告期铝锭产品毛利润为-580.26万元，公司从2024年7月开始逐步减少铝锭销售业务，8月以后停止铝锭销售业务，通过减少铝锭的销售，从而减小铝锭亏损。以上是公司净利润增加及年度减亏的主要原因。

5.现金流量及变动情况

项目2024年度2023年度变动比例

经营活动产生的现金流量净额744.362335.14-68.12%

投资活动产生的现金流量净额-3797.012090.46-281.64%

筹资活动产生的现金流量净额-1981.72-209.77-844.72%

现金及现金等价物净增加额-5034.374215.83-107.20%

（1）报告期经营活动产生的现金流量净额为744.36万元，较上年的

2335.14万元减少1590.78万元，降幅68.12%。

1）报告期“收到的税费返还”0.00万元，较上年的345.00万元减少345.00万元。主要是报告期因铝合金业务调整，公司不再享受增值税“即征即退”优惠政策，收到的税费返还较上年同期减少345.00万元。

2）报告期“收到其他与经营活动有关的现金”646.23万元，较上年的

1043.94万元减少397.71万元。主要是报告期收到的政府奖补资金较上年同期

减少378.12万元。

3）报告期“支付给职工以及为职工支付的现金”3703.37万元，较上年的

2482.07万元增加1221.30万元。主要是报告期营业收入增加，支付给职工的工资增加所致。

（2）报告期，投资活动产生的现金流量净额为-3797.01万元，较上年的

2090.46万元减少5887.47万元，降幅281.64%。主要是上年利用闲置募集资

金6000万元购买的为期一个月的理财产品到期赎回所致。

（3）报告期，筹资活动产生的现金流量净额为-1981.72万元，较上年的

-209.77万元减少1771.95万元，降幅844.72%。

1）报告期“收到其他与筹资活动有关的现金”3989.25万元，较上年的

1419.34万元增加2569.91万元。主要是报告期办理应收账款保理借款

3500.00万元，较上年增加2500.00万元所致。

2)报告期“分配股利、利润或偿付利息支付的现金”175.74万元，较上年

的1457.00万元减少1281.26万元。主要是上年分配股利支付现金1349.90万元所致。

3)报告期“支付其他与筹资活动有关的现金”6395.23万元，较上年的

832.10万元增加5563.13万元。主要是报告期偿还租赁负债较上年同期增加

5493.12万元所致。

二、2025年财务预算情况

（一）预算编制说明本预算报告的编制范围为本公司

本预算报告是公司本着谨慎性原则，依据2024年度经营计划进行测算，在市场、国家政策、行业等因素无重大变化的假设前提下编制的。

（二）2025年主要财务预算指标

2025年，公司将满足年度客户交付需求，持续提升客户满意度，利用核心

竞争优势和质量成本优势进一步扩大行业内的市场份额。进而实现公司业务的稳定、可持续发展。

（三）特别提示

本预算报告不代表公司盈利预测，财务预算涉及的主要预算指标能否实现取决于宏观经济环境、国家及行业政策、市场需求状况、主要原材料价格波动等多种因素，存在一定的不确定性。2025年预算指标仅作为公司内部经营管理和业绩考核的参考指标。湖北华阳汽车变速系统股份有限公司董事会

2025年4月25日