上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司

关于

青岛三祥科技股份有限公司

2025年股票期权激励计划

授予相关事项之独立财务顾问报告

2025年10月目录

一、释义..................................................3

二、声明..................................................4

三、基本假设................................................5

四、独立财务顾问意见............................................6

（一）本次激励计划的审批程序........................................6

（二）本次实施的股权激励计划与股东会审议通过的股权激励计划差异情况...7

（三）本激励计划授予条件成就情况的说明...................................7

（四）本次授予情况.............................................7

（五）实施本次授予对相关年度财务状况和经营成果影响的说明.....................10

（六）结论性意见.............................................10

五、备查文件及咨询方式..........................................11

（一）备查文件..............................................11

（二）咨询方式..............................................11

2/11一、释义

以下词语如无特殊说明，在本文中具有如下含义：

公司、本公司指青岛三祥科技股份有限公司本次股票期权激励计

划、本激励计划、本指青岛三祥科技股份有限公司2025年股票期权激励计划计划

本独立财务顾问指上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司

上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司关于青岛三祥科技股份本独立财务顾问报告指有限公司2025年股票期权激励计划授予相关事项之独立财务顾问报告公司授予激励对象在未来一定期限内以预先确定的价格和条件购买公

股票期权、期权指

司一定数量股票的权利，又称权益。

按照本激励计划规定，获得权益的公司（含子公司）董事、高级管理激励对象指人员和其他重要人员。

授予日指公司向激励对象授予股票期权的日期，授予日必须为交易日。

有效期指从权益授予之日起到权益行权或权益注销完毕之日止的时间段等待期指权益授予之日至权益可行权日之间的时间段激励对象根据本激励计划行使其所拥有的股票期权的行为。在本激励行权指计划中，行权即为激励对象按照激励计划设定的价格和条件购买标的股票。

可行权日指激励对象可以开始行权的日期，可行权日必须为交易日。

行权价格指本激励计划所确定的激励对象购买公司股份的价格行权条件指根据本激励计划激励对象行使股票期权所必须满足的条件中国证监会指中国证券监督管理委员会

北交所、交易所指北京证券交易所登记结算公司指中国证券登记结算有限责任公司北京分公司

《公司法》指《中华人民共和国公司法》

《证券法》指《中华人民共和国证券法》

《管理办法》指《上市公司股权激励管理办法》

《上市规则》指《北京证券交易所股票上市规则》

《持续监管办法》指《北京证券交易所上市公司持续监管办法（试行）》《北京证券交易所上市公司持续监管指引第3号——股权激励和员工持《监管指引第3号》指股计划》《青岛三祥科技股份有限公司2025年股票期权激励计划实施考核管理《考核管理办法》指办法》

《公司章程》指《青岛三祥科技股份有限公司章程》

元/万元指人民币元/万元，中华人民共和国法定货币单位

3/11二、声明

本独立财务顾问对本报告特作如下声明：

（一）本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由三祥科技提供，本激励

计划所涉及的各方已向独立财务顾问保证：所提供的出具本独立财务顾问报告

所依据的所有文件和材料合法、真实、准确、完整、及时，不存在任何遗漏、虚假或误导性陈述，并对其合法性、真实性、准确性、完整性、及时性负责。

本独立财务顾问不承担由此引起的任何风险责任。

（二）本独立财务顾问仅就本激励计划授予事项对公司股东是否公平、合理，对股东的权益和上市公司持续经营的影响发表意见，不构成对公司的任何投资建议，对投资者依据本报告所做出的任何投资决策而可能产生的风险，本独立财务顾问均不承担责任。

（三）本独立财务顾问未委托和授权任何其它机构和个人提供未在本独立财务顾问报告中列载的信息和对本报告做任何解释或者说明。

（四）本独立财务顾问提请上市公司全体股东认真阅读上市公司公开披露的关于本次股票期权激励计划的相关信息。

（五）本独立财务顾问本着勤勉、审慎、对上市公司全体股东尽责的态度，依据客观公正的原则，对本激励计划涉及的事项进行了深入调查并认真审阅了相关资料，调查的范围包括上市公司章程、薪酬管理办法、历次董事会、股东会决议、最近三年及最近一期公司财务报告等，并和上市公司相关人员进行了有效的沟通，在此基础上出具了本独立财务顾问报告，并对报告的真实性、准确性和完整性承担责任。

本报告系按照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司股权激励管理办法》等法律、法规和规范性文件的要求，根据上市公司提供的有关资料制作。

4/11三、基本假设

本独立财务顾问所发表的独立财务顾问报告，系建立在下列假设基础上：

（一）国家现行的有关法律、法规及政策无重大变化；

（二）本独立财务顾问所依据的资料具备真实性、准确性、完整性和及时性；

（三）上市公司对本激励计划所出具的相关文件真实、可靠；

（四）本激励计划不存在其他障碍，涉及的所有协议能够得到有效批准，并最终能够如期完成；

（五）本激励计划涉及的各方能够诚实守信的按照本激励计划及相关协议条款全面履行所有义务；

（六）无其他不可预计和不可抗拒因素造成的重大不利影响。

5/11四、独立财务顾问意见

（一）本次激励计划的审批程序

1、2025年9月15日，青岛三祥科技股份有限公司召开第五届董事会第十

六次会议，审议了《关于公司<2025年股票期权激励计划（草案）>的议案》《公司<2025年股票期权激励计划激励对象名单>的议案》《关于公司<2025年股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》《关于与激励对象签署2025年股票期权激励计划授予协议的议案》《关于提请股东会授权董事会办理公司

2025年股票期权激励计划有关事项的议案》，上述相关议案已经公司独立董事

专门会议审议通过。公司独立董事专门会议对2025年股权激励计划（草案）进行了核查并发表了同意的意见。

2、2025年9月19日至2025年9月28日，公司对本激励计划拟激励对象

的名单在公司内部信息公示栏进行了公示。在公示期内，公司独立董事专门会议未收到员工对本次拟激励对象名单提出的异议。公司于2025年9月29日披露了《青岛三祥科技股份有限公司独立董事专门会议关于公司2025年股票期权激励计划激励对象名单的核查意见及公示情况说明》。

3、2025年10月10日，公司召开2025年第四次临时股东会，审议通过《关于公司<2025年股票期权激励计划（草案）>的议案》《公司<2025年股票期权激励计划激励对象名单>的议案》《关于公司<2025年股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》《关于与激励对象签署2025年股票期权激励计划授予协议的议案》《关于提请股东会授权董事会办理公司2025年股票期权激励计划有关事项的议案》。同时，公司根据内幕信息知情人买卖公司股票的核查情况，在北京证券交易所信息披露平台（www.bse.cn）上披露了《青岛三祥科技股份有限公司关于2025年股票期权激励计划内幕信息知情人买卖公司股票情况的自查报告》。

4、2025年10月13日，公司召开第五届董事会第十七次会议，审议通过了

《关于向2025年股票期权激励计划激励对象授予股票期权的议案》，上述相关议案已经公司独立董事专门会议审议通过。公司独立董事专门会议对2025年股票期权激励计划授予事项进行了核查并发表了同意的意见。北京市金杜（青岛）律师事务所出具关于公司2025年股票期权激励计划授予相关事项的法律意见。

6/11综上，本独立财务顾问认为，截至本报告出具日，三祥科技和本次授予激励对象均符合《2025年股票期权激励计划（草案）》（以下简称“《激励计划》”或“本激励计划”）规定的授予所必须满足的条件，本次股票期权的授予已经取得必要的批准和授权，符合《管理办法》及公司《激励计划》的相关规定。公司本次授予尚需按照《管理办法》《监管指引第3号》及《激励计划》的相关规定在规定期限内进行信息披露和向北京证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司北京分公司办理相应后续手续。

（二）本次实施的股权激励计划与股东会审议通过的股权激励计划差异情况经核查，本独立财务顾问认为，截至本独立财务顾问报告出具日，本次实施的激励计划其他内容与公司2025年第四次临时股东会审议通过的激励计划一致。

（三）本激励计划授予条件成就情况的说明

除股票期权激励计划规定不得成为激励对象的情形外，公司未设置其他获授权益条件。根据《监管指引第3号》规定“股权激励计划规定不得成为激励对象的情形，不视为本条所称获授权益条件”，由此，本激励计划无获授权益条件。

经核查，本独立财务顾问认为，截至本独立财务顾问报告出具日，三祥科技及其激励对象均未发生不得获授权益的情形。本次股权激励计划无获授权益条件。

（四）本次授予情况

1、授予日：2025年10月13日

2、授予数量：股票期权300.00万份

3、授予人数：47人

4、价格：股票期权行权价格为14.81元/份

5、股票来源：公司向激励对象定向发行公司 A 股普通股股票

6、本次激励计划的有效期、等待期和行权期安排：

（1）有效期

7/11本激励计划有效期为自股票期权授予日起至所有股票期权行权或注销之日止，最长不超过48个月。

（2）等待期和行权期安排本激励计划授予的股票期权等待期为授予之日至股票期权可行权日之间的时间段。本激励计划授予股票期权的等待期分别为自授予之日起12个月、24个月、36个月。

本激励计划授予的股票期权的行权时间及比例安排如下表所示：

行权安排行权期间行权比例自股票期权授予之日起12个月后的首个交易日起至股票

第一个行权期40%期权授予之日起24个月内的最后一个交易日当日止自股票期权授予之日起24个月后的首个交易日起至股票

第二个行权期30%期权授予之日起36个月内的最后一个交易日当日止自股票期权授予之日起36个月后的首个交易日起至股票

第三个行权期30%期权授予之日起48个月内的最后一个交易日当日止

等待期满后，未满足行权条件的激励对象已获授但尚未行权的股票期权由公司注销，相关权益不得递延至下期；若符合行权条件，但未在上述行权期行权的该部分股票期权由公司注销。

7、考核指标

（1）公司层面业绩考核指标

本计划授予股票期权的行权考核年度为2025-2027年三个会计年度，每个会计年度考核一次，以达到业绩考核目标作为激励对象的行权条件。

授予权益的各年度公司层面业绩考核目标分别如下：

以公司2024年的营业收入为基数，对应考核年度的营业收入增长率

（A）行权期对应考核年度

目标值（Am） 触发值（An）

第一个行权期2025年20.00%12.00%

第二个行权期2026年38.00%22.80%

第三个行权期2027年58.70%35.22%

考核指标 考核指标完成比例 公司层面行权比例（X）

A≥Am X = 100%

An≤ A ＜ Am X = A/Am

8/11以公司2024年的营业收入为基数，对应考核年度的营业收入 A ＜ An X = 0增长率（A）

注：上述“营业收入”以经公司聘请的会计师事务所审计的合并报表所载数据为准。

若行权条件达成，则激励对象按照本激励计划规定的比例行权。如公司未达到上述业绩考核目标，所有激励对象对应考核当年可行权的权益不得行权，由公司注销。

（2）（2）激励对象个人层面的绩效考核指标公司将根据公司现行绩效考核的相关规定和《2025年股票期权激励计划实施考核管理办法》，对激励对象每个考核年度的综合考评进行打分。激励对象的个人考核年度结果划分为优秀、良好、合格、不合格四档，考核评价表适用于考核对象。届时根据下表确定激励对象行权的比例：

考核结果 A/优秀 B/良好 C/合格 D/不合格

个人行权比例100%80%60%0%

若公司层面各年度业绩考核达标，激励对象个人当年实际可行权额度=公司层面行权比例×个人层面年度考核系数×个人当年计划可行权额度。

激励对象当期因考核原因不得行权的股票期权，作废失效，不可递延至下一年度，由公司统一安排注销。

8、激励对象

本激励计划拟授予的股票期权在激励对象间的分配情况如下：

获授的股票占授予股占目前公司总股序号姓名职务期权数量票期权总本的比例（万份）量的比例

1魏增祥董事长6.702.23%0.07%

2刘艳霞董事、总经理13.004.33%0.13%

3魏杰董事、副总经理12.204.07%0.12%

4王德庆执行总经理11.703.90%0.12%

5李锴副总经理、总工程师10.703.57%0.11%

6孙轶炜副总经理10.703.57%0.11%

7吴洲凯副总经理10.703.57%0.11%

8薛艳艳董事会秘书10.703.57%0.11%

9孙若江财务总监10.703.57%0.11%

10孙振职工董事6.102.03%0.06%

其他重要人员（37人）196.8065.60%2.01%

合计300.00100.00%3.06%

9/11注：1、除魏增祥先生、魏杰女士、李琦先生外，本激励计划授予的激励对象不包括公

司独立董事，也不包括其他单独或合计持有公司5％以上股份的股东或实际控制人及其配偶、父母、子女。

2、本激励计划中任何一名激励对象通过全部在有效期内的股权激励计划获授的本公司

股票累计未超过本激励计划草案公告时公司股本总额的1.00%。

3、以上合计数据与各明细数相加之和在尾数上如有差异是由于四舍五入所造成，保留两位小数。

经核查，本独立财务顾问认为：截至本报告出具日，公司本次实施的激励计划内容与公司2025年第四次临时股东会审议通过的内容相符。公司本次授予事项符合《管理办法》《监管指引第3号》以及《激励计划》的相关规定。

（五）实施本次授予对相关年度财务状况和经营成果影响的说明

为了真实、准确的反映公司实施股票期权激励计划对公司的影响，本独立财务顾问建议三祥科技在符合《企业会计准则第11号——股份支付》的前提下，按照有关监管部门的要求，对本次股权激励所产生的费用进行计量、提取和核算。实际会计成本除了与实际授予日、授予日股价和授予数量相关，还与实际生效和失效的数量有关，同时提请股东注意可能产生的摊薄影响。实施本次股权激励对公司经营成果的影响最终结果将以会计师事务所出具的年度审计报告为准。

（六）结论性意见综上，本独立财务顾问认为：截至报告出具日，三祥科技和本次授予的激励对象均符合《激励计划》规定的授予所必须满足的条件，本次股票期权的授予已经取得必要的批准和授权，本次激励计划授予日、行权价格、授予对象、授权数量等的确定符合《上市公司股权激励管理办法》《激励计划》的相关规定，公司本次授予尚需按照《上市公司股权激励管理办法》《北京证券交易所上市公司持续监管指引第3号——股权激励和员工持股计划》及《激励计划》

的相关规定在规定期限内进行信息披露和向北京证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司北京分公司办理相应后续手续。

10/11五、备查文件及咨询方式

（一）备查文件

1、《青岛三祥科技股份有限公司2025年股票期权激励计划（草案）》；

2、《青岛三祥科技股份有限公司第五届董事会第十七次会议决议》；

3、《青岛三祥科技股份有限公司第五届董事会独立董事专门会议第十次会议决议》；

4、《青岛三祥科技股份有限公司独立董事专门会议关于2025年股票期权激励计划授予相关事项的核查意见》。

（二）咨询方式

单位名称：上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司

经办人：叶素琴

联系电话：021-52588686

传真：021-52583528

联系地址：上海市长宁区新华路639号

邮编：200052