永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金

2024年第1季度报告

2024年03月31日

基金管理人：永赢基金管理有限公司

基金托管人：中国建设银行股份有限公司

报告送出日期：2024年04月20日

1永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年04月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2024年01月01日起至2024年03月31日止。

§2基金产品概况

2.1基金基本情况

基金简称永赢先进制造智选混合发起基金主代码018124基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2023年05月04日

报告期末基金份额总额321092808.70份

本基金主要投资于先进制造主题上市公司股票，在力争控制组投资目标

合风险的前提下，实现资产净值的中长期稳健增值。

本基金将通过对宏观经济运行状况、国家货币政策和财政政策

及资本市场资金环境的研究，综合运用大类资产配置策略、股票投资策略、固定收益投资策略、可转换债券、可交换债券投投资策略

资策略、资产支持证券投资策略、股指期货投资策略、国债期

货投资策略等多种投资策略，力求控制风险并实现基金资产的增值保值。

中证智能制造主题指数收益率×60%+中证港股通综合指数收业绩比较基准益率（人民币）×20%+中债-综合指数（全价）收益率×20%

本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期收益高于债券风险收益特征型基金和货币市场基金。

本基金可投资港股通标的股票，除了需要承担与境内证券投资

2永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临汇率风险、香港市场风险等境外证券市场投资所面临的特别投资风险。

基金管理人永赢基金管理有限公司基金托管人中国建设银行股份有限公司永赢先进制造智选混合发起

下属分级基金的基金简称 永赢先进制造智选混合发起 A

C下属分级基金的交易代码018124018125

报告期末下属分级基金的份额总额59424699.38份261668109.32份

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

报告期（2024年01月01日-2024年03月31日）主要财务指标永赢先进制造智选混合发永赢先进制造智选混合发

起 A 起 C

1.本期已实现收益-9097079.80-37184809.26

2.本期利润-6499734.66-29569476.34

3.加权平均基金份额本期利润-0.1058-0.1026

4.期末基金资产净值59590865.85261517667.54

5.期末基金份额净值1.00280.9994

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关

费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3.2基金净值表现

3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

永赢先进制造智选混合发起 A业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基

阶段准收益率标*-**-*

*标准差*准收益率*

准差*

过去三个月-7.84%2.50%-2.04%1.48%-5.80%1.02%

过去六个月-9.40%2.07%-5.71%1.22%-3.69%0.85%

自基金合同生效起0.28%1.99%-13.63%1.09%13.91%0.90%

3永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

至今

永赢先进制造智选混合发起 C业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基

阶段准收益率标*-**-*

*标准差*准收益率*

准差*

过去三个月-7.94%2.50%-2.04%1.48%-5.90%1.02%

过去六个月-9.60%2.07%-5.71%1.22%-3.89%0.85%自基金合同生效起

-0.06%1.99%-13.63%1.09%13.57%0.90%至今

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的

比较

注：1、本基金合同生效日为2023年05月04日，截至本报告期末本基金合同生效未满一年。

2、本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。

4永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

注：1、本基金合同生效日为2023年05月04日，截至本报告期末本基金合同生效未满一年。

2、本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。

§4管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限证券从姓名职务说明任职日期离任日期业年限

张璐先生，上海交通大学硕士研究生，9年证券相关从业经验。曾任上海东方证券资产管理有

限公司量化研究员，华泰证券（上海）资产管

2023年05理有限公司量化研究

张璐基金经理-9年月04日员、基金经理，锐方（上海）投资管理有限公司

投资经理，永赢基金管理有限公司投资经理，现任永赢基金管理有限公司指数与量化投资部基金经理。

5永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

注：1、任职日期和离任日期一般情况下指公司做出决定之日；若该基金经理自基金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。

2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》及行

业协会关于从业人员的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究和决策流程、交易流程，以及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人规定了严格的投资授权管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易执行环节的公平交易措施，以"时间优先、价格优先、比例分配"作为执行指令的基本原则，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。

本基金管理人交易部和风险管理部进行日常投资交易行为监控，风险管理部负责对各账户公平交易进行事后分析，分别于每季度和每年度对所管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别的收益率差异进行分析，每季度对连续四个季度期间内、不同时间窗下不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，通过分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。

报告期内本基金管理人严格执行公平交易制度，公平对待旗下各投资组合，未发现显著违反公平交易的行为。本报告期内，公平交易制度执行情况良好。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4报告期内基金的投资策略和运作分析

6永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

2024年一季度市场整体表现为宽幅震荡。受到经济预期转弱、场内流动性不足和前期热门策略交易拥

挤等多方面的因素影响，1月指数出现大幅下跌。随着一系列利好政策的出台和长期稳定资金的持续注入，

2月指数止跌并大幅触底反弹。受益于修复的风险偏好和明确的政策指引，3月整体呈现震荡上涨趋势，“新质生产力”方向逐渐成为市场主线。一季度主要指数涨跌不一，上证指数收涨2.23%，深证成指和创业板指分别下跌1.30%、3.87%。行业方面，市场分化显著，其中银行、石油石化、煤炭、家用电器、有色金属等行业涨幅居前，而医药生物、计算机、电子、综合、房地产等行业领跌。

从宏观环境来看，我国经济运行延续回升向好态势，高质量发展扎实推进，但仍面临有效需求不足、社会预期偏弱等挑战，外部环境更趋复杂严峻，全球经济增长动能不足，发达国家高企的利率水平对货币政策空间形成持续压制。政策方面，政府工作报告提出 5%的 GDP增速目标，稳定市场主体预期，反映出“稳中求进、以进促稳、先立后破”的政策主基调。财政方面，赤字规模、地方政府专项债券规模均超去年，显示出“适度加力”的财政空间。货币方面，货币政策靠前发力，2月降准和 LPR的超预期的不对称降息体现出货币政策“灵活适度、精准有效”的特点。展望二季度，宏观基本面有望继续回升，受益于宽松的货币政策和外资的持续流入，资金面也将继续向好，后续将关注政策指引明确的“新质生产力”主线，如人形机器人等，并结合行业基本面、量能数据、北向资金流向和板块轮动趋势开展投资。

一季度机器人板块先抑后扬，单季度中证机器人指数下跌2.95%。春节前机器人板块受到市场风格、特斯拉机器人产业量产进度不及预期、流动性等原因影响表现较差，中证机器人指数最大下跌超过20%。

春节后随着市场信心逐步修复、英伟达入局人形机器人产业链、特斯拉机器人视频进展等事件催化，板块反弹超过30%。

我们认为人形机器人板块是未来 10年大级别 beta机会。它的闪耀登场远不止解放双手那么简单，无论从情感陪伴还是物理支持都将全方位赋能人类的生活。马斯克多次阐述愿景：未来人类和人形机器人的比例将不止是1：1，有较大可能超过人类数量，渗透率的天花板高且想象空间大。人形机器人相较于其他行业壁垒较高，涉及到多学科的融合、软硬件的协同，所以对入局的资金、技术、资源整合都有相对较高的要求。而且产业链从上游到核心零部件和系统零部件，到中游的机器人本体和系统集成，到下游的终端应用，产业链长且复杂。机器人，可能是未来不可多得的如同当年消费电子中苹果产业链、特斯拉电动车产业链——现象级的长坡厚雪大赛道。

随着人形机器人量产接近，本产品核心配置的是拥有供应链优势、技术具有护城河、价值量较大的优质人形机器人产业链公司，包括机器人总成商、丝杠及设备、减速器、传感器、电机、灵巧手等。除此之

7永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告外，工业及家用机器人领域部分头部公司具有人形机器人技术储备，未来也有望切入人形机器人领域，本产品也维持了一定关注。

4.5报告期内基金的业绩表现

截至报告期末永赢先进制造智选混合发起 A基金份额净值为 1.0028元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-7.84%，同期业绩比较基准收益率为-2.04%；截至报告期末永赢先进制造智选混合发起 C基金份额净值为0.9994元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-7.94%，同期业绩比较基准收益率为-2.04%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本报告期内本基金管理人无应说明的预警信息。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）

1权益投资303153692.1791.63

其中：股票303153692.1791.63

2基金投资--

3固定收益投资709349.320.21

其中：债券709349.320.21

资产支持证券--

4贵金属投资--

5金融衍生品投资--

6买入返售金融资产--

其中：买断式回购的买入返售金融资产--

7银行存款和结算备付金合计19264510.015.82

8其他资产7704796.692.33

9合计330832348.19100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例（%）

A 农、林、牧、渔业 - -

8永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

B 采矿业 - -

C 制造业 289925921.19 90.29

D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 5206.35 0.00

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 13203716.82 4.11

J 金融业 - -

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 3097.60 0.00

M 科学研究和技术服务业 15750.21 0.00

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计303153692.1794.41

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通投资股票。

5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细

5.3.1报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）

1601689拓普集团41990626533860.148.26

2002050三花智控104690024842937.007.74

3002896中大力德49230017442189.005.43

4688017绿的谐波13886316638564.665.18

5603667五洲新春78729814572885.984.54

6300354东华测试27130012504217.003.89

7688160步科股份21071512027612.203.75

8300660江苏雷利43484011879828.803.70

9300809华辰装备44910011029896.003.43

10002747埃斯顿55940010701322.003.33

9永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（%）

1国家债券709349.320.22

2央行票据--

3金融债券--

其中：政策性金融债--

4企业债券--

5企业短期融资券--

6中期票据--

7可转债（可交换债）--

8同业存单--

9其他--

10合计709349.320.22

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

占基金资产净

序号债券代码债券名称数量（张）公允价值（元）

值比例（%）

101972723国债247000709349.320.22

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

本基金本报告期内未投资股指期货。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本基金本报告期内未投资国债期货。

5.11投资组合报告附注

10永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

5.11.1基金投资前十名证券的发行主体本期被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受

到公开谴责、处罚说明本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年受到

公开谴责、处罚的情形。

5.11.2基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库

基金投资的前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

5.11.3其他资产构成

序号名称金额（元）

1存出保证金201943.69

2应收证券清算款2602284.95

3应收股利-

4应收利息-

5应收申购款4900568.05

6其他应收款-

7其他-

8合计7704796.69

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。

5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6开放式基金份额变动

单位：份永赢先进制造智选混永赢先进制造智选项目

合发起 A 混合发起 C

11永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

报告期期初基金份额总额65166307.20294399253.77

报告期期间基金总申购份额15625102.94435201324.17

减：报告期期间基金总赎回份额21366710.76467932468.62

报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）--

报告期期末基金份额总额59424699.38261668109.32

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份永赢先进制造智选混永赢先进制造智选混项目

合发起 A 合发起 C

报告期期初管理人持有的本基金份额10002700.00-

报告期期间买入/申购总份额--

报告期期间卖出/赎回总份额--

报告期期末管理人持有的本基金份额10002700.00-

报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例（%）3.12-

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8报告期末发起式基金发起资金持有份额情况持有份额占基金发起份额占基金发起份额承诺持项目持有份额总数发起份额总数总份额比例总份额比例有期限

基金管理人10002700.0

10002700.003.12%3.12%不少于3年

固有资金0基金管理人

高级管理人0.000.00%0.000.00%-员基金经理等

77639.620.02%0.000.00%-

人员基金管理人

0.000.00%0.000.00%-

股东

其他0.000.00%0.000.00%-

10002700.0

合计10080339.623.14%3.12%不少于3年

0

12永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金2024年第1季度报告

§9影响投资者决策的其他重要信息

9.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

本基金本报告期内不存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。

9.2影响投资者决策的其他重要信息无。

§10备查文件目录

10.1备查文件目录

1.中国证监会准予永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金注册的文件；

2.《永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金基金合同》；

3.《永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金托管协议》；

4.《永赢先进制造智选混合型发起式证券投资基金招募说明书》及其更新（如有）；

5.基金管理人业务资格批件、营业执照；

6.基金托管人业务资格批件、营业执照。

10.2存放地点

地点为管理人地址：上海市浦东新区世纪大道210号二十一世纪大厦21、22、23、27层

10.3查阅方式

投资者可在办公时间亲临上述存放地点免费查阅，也可在本基金管理人的网站进行查阅，查询网址:www.maxwealthfund.com

如有疑问，可以向本基金管理人永赢基金管理有限公司咨询。

客户服务电话：400-805-8888永赢基金管理有限公司

2024年04月20日

13