易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告易方达产业机遇混合型证券投资基金

2026年第2季度报告

2026年6月30日

基金管理人：易方达基金管理有限公司

基金托管人：中信银行股份有限公司

报告送出日期：二〇二六年七月二十一日

第1页共15页易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或

重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中信银行股份有限公司根据本基金合同约定，于2026年7月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2026年4月1日起至6月30日止。

§2基金产品概况基金简称易方达产业机遇混合基金主代码021179基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2024年8月28日

报告期末基金份额总额186650804.33份

投资目标本基金在控制风险的前提下，追求基金资产的长期增值。

投资策略资产配置方面，本基金将综合考虑宏观与微观经济、市场与政策等因素，确定组合中股票、债券、货币市场工具及其他金融工具的比例。股票投资方面，本基金优选具备投资价值的产业并从中选取把握产

业机遇的上市公司。一方面，基于对产业政策、产业周期、产业趋势和产业格局等方面的研究，筛选

2易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

具备投资机会的产业；另一方面，基于对公司经营状况、财务指标、估值水平等方面的研究，精选把握产业机遇、具备竞争优势的上市公司。本基金投资存托凭证的策略依照上述股票投资策略执行。债券投资方面，本基金将主要通过类属配置与券种选择两个层次进行投资管理。

业绩比较基准中证800指数收益率×70%+中证港股通综合指数（人民币）收益率×15%+中债-总全价（总值）指数

收益率×15%

风险收益特征本基金为混合型基金，理论上其预期风险与预期收益水平低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金。

本基金可通过内地与香港股票市场交易互联互通机

制投资于香港证券市场，除了需要承担市场波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临汇率风险、投资于香港证券市场的风险、通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险等特有风险。本基金通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险详见招募说明书。

基金管理人易方达基金管理有限公司基金托管人中信银行股份有限公司下属分级基金的基金简

易方达产业机遇混合 A 易方达产业机遇混合 C称下属分级基金的交易代

021179021180

码报告期末下属分级基金

50441061.77份136209742.56份

的份额总额注：自2026年6月1日起，本基金业绩比较基准由“沪深300指数收益率×70%+中证港股通综合指数收益率×15%+中债总指数收益率×15%”调整为“中证800指数收

3易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

益率×70%+中证港股通综合指数（人民币）收益率×15%+中债-总全价（总值）指数收益率×15%”。

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元报告期

(2026年4月1日-2026年6月30日)主要财务指标易方达产业机遇混合易方达产业机遇混合

A C

1.本期已实现收益24969472.7743388369.78

2.本期利润77699159.04140199041.61

3.加权平均基金份额本期利润1.84282.1416

4.期末基金资产净值164822583.40441083737.92

5.期末基金份额净值3.26763.2383

注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

易方达产业机遇混合 A业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益

阶段率标准差基准收益*－**－*

率*率标准差

*率*

*过去三个

114.68%2.84%8.11%1.00%106.57%1.84%

月过去六个

131.84%2.61%4.23%0.92%127.61%1.69%

月

4易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

过去一年222.57%2.14%17.94%0.83%204.63%1.31%

过去三年------

过去五年------

过去七年------

过去十年------自基金合

同生效起226.76%1.85%40.46%1.02%186.30%0.83%至今

易方达产业机遇混合 C业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益

阶段率标准差基准收益*－**－*

率*率标准差

*率*

*过去三个

114.41%2.84%8.11%1.00%106.30%1.84%

月过去六个

131.29%2.61%4.23%0.92%127.06%1.69%

月

过去一年220.97%2.14%17.94%0.83%203.03%1.31%

过去三年------

过去五年------

过去七年------

过去十年------自基金合

同生效起223.83%1.85%40.46%1.02%183.37%0.83%至今注：自2026年6月1日起，本基金业绩比较基准由“沪深300指数收益率×70%+中证港股通综合指数收益率×15%+中债总指数收益率×15%”调整为“中证800指数收益率×70%+中证港股通综合指数（人民币）收益率×15%+中债-总全价（总值）指数收益率×15%”。基于本基金的投资目标、投资范围和投资策略，本基金的股票资产采用全市场选股策略，一方面，基于对产业政策、产业周期、产业趋势和产业格局等方面的研究，筛选具备投资机会的产业；另一方面，基于对公司经营状况、财务指标、估值水平等方面的研究，精选把握产业机遇、具备竞争优势的上市公司，从而在控制风险的前提下，追求基金资产的长期增值。经审慎评估，综合考虑基准指数与产品定位和投资风格的匹配度，同时兼顾考虑基准指数的表征性、认可度，以及指数市值覆盖、行业与个股分布等，将股票资产中的 A 股股票部分所对应的基准指数从沪深 300指数调整为中证800指数。原业绩比较基准中，沪深300指数（指数代码000300）由沪深市场中规模大、流动性好的最具代表性的300只证券组成，以反映沪深市场上市

5易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

公司证券的整体表现；调整后的新业绩比较基准中，中证800指数（指数代码000906）由沪深市场市值较大、流动性较好的800只股票构成，反映沪深市场大中盘上市公司证券的整体表现。调整后的中证800指数与基金实际持股风格更为匹配，从而能够更好反映本基金的产品定位和投资风格。基金业绩比较基准收益率在调整前后期间分别根据相应的指标计算。

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益

率变动的比较易方达产业机遇混合型证券投资基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图

（2024年8月28日至2026年6月30日）

易方达产业机遇混合 A

易方达产业机遇混合 C

6易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告注：自2026年6月1日起，本基金业绩比较基准由“沪深300指数收益率×70%+中证港股通综合指数收益率×15%+中债总指数收益率×15%”调整为“中证800指数收益率×70%+中证港股通综合指数（人民币）收益率×15%+中债-总全价（总值）指数收益率×15%”。基金业绩比较基准收益率在调整前后期间分别根据相应的指标计算。

§4管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基证券姓金经理期限职务从业说明名任职离任年限日期日期

博士研究生，具有基金从业资格。曾任易方达基金管理杨本基金的基金经理，易方

2024-有限公司基金经理助理、行

宗达供给改革混合的基金-12年

08-28业研究员，易方达新丝路混

昌经理

合、易方达资源行业混合的基金经理。

注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。

7易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

2.证券从业的含义遵从行业协会相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究、决策流程和交易流程，以及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人制定了严格的投资权限管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易执行环节的公平交易措施，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共30次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。

本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析二季度，地缘冲突在波动中缓和，市场信心逐渐恢复。但整体来看，不同行业呈现明显的 K 型分化，科技行业在人工智能新一轮商业化快速发展驱动下大幅上行，而其他行业股票调整居多。

我们对人工智能产业发展的前景仍然保持乐观的态度，二季度基金的持仓也聚焦AI 相关产业。组合管理上，我们始终基于风险收益特征，基于公司的业务增长、估值等维度动态调整组合持仓。一方面，随着市场对人工智能产业预期的快速提升，我们在二季度也更加关注大模型商业化的节奏和人工智能资本开支波动的风险，并在持仓股票的估值大幅上行后，在二季度末逐步减持了部分股票的持仓。另一方面，我们也对传统行业优质公司保持关注，虽然短期风格或基本面处于逆风状态，但是从价值

8易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告视角，部分公司的中长期投资吸引力逐步提升，因此有部分个股逐步被纳入持仓。

我们保持对市场变化以及科技产业发展的持续关注，将继续动态优化持仓，力争提升组合风险调整后收益。

4.5报告期内基金的业绩表现

截至报告期末，本基金 A 类基金份额净值为 3.2676 元，本报告期份额净值增长率为 114.68%，同期业绩比较基准收益率为 8.11%；C 类基金份额净值为 3.2383 元，本报告期份额净值增长率为114.41%，同期业绩比较基准收益率为8.11%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

占基金总资产

序号项目金额(元)

的比例(%)

1权益投资483951664.5673.21

其中：股票483951664.5673.21

2固定收益投资377005.780.06

其中：债券377005.780.06

资产支持证券--

3贵金属投资--

4金融衍生品投资--

5买入返售金融资产--

其中：买断式回购的买入返售

--金融资产

6银行存款和结算备付金合计99829456.8615.10

7其他资产76850981.6611.63

8合计661009108.86100.00

9易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

注：本基金本报告期末通过港股通交易机制投资的港股市值为14394809.20元，占净值比例2.38%。

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

占基金资产净

代码行业类别公允价值（元）

值比例（％）

A 农、林、牧、渔业 - -

809370.000.13

B 采矿业

C 制造业 344310394.63 56.83

电力、热力、燃气及水生产和供应

D 10110.00 0.00业

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 77734276.73 12.83

J 金融业 - -

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 46692704.00 7.71

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计469556855.3677.50

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

行业类别公允价值（人民币）占基金资产净值比例（%）

能源--

材料--

工业--

非必需消费品14394809.202.38

10易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

必需消费品--

保健--

金融--

信息技术--

电信服务--

公用事业--

房地产--

合计14394809.202.38

注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。

5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细

5.3.1报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

占基金资产

序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）净值比例

（％）

1688200华峰测控10628355809203.309.21

2002371北方华创6228255092165.929.09

3688256寒武纪2444539003219.756.44

4688521芯原股份10435738731056.986.39

5688233神工股份17608437755931.286.23

6688361中科飞测7483832180340.005.31

7688372伟测科技17298332174838.005.31

8688652京仪装备11225422469883.183.71

9688409富创精密6298419288850.003.18

10301018申菱环境13188015246646.802.52

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

占基金资产

序号债券品种公允价值(元)

净值比例(％)

1国家债券--

2央行票据--

3金融债券--

其中：政策性金融债--

4企业债券--

5企业短期融资券--

6中期票据--

11易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

7可转债（可交换债）377005.780.06

8同业存单--

9其他--

10合计377005.780.06

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

占基金资产净

序号债券代码债券名称数量（张）公允价值(元)值比例

（％）

1118071华峰转债3770377005.780.06

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资

明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

本基金本报告期末未投资股指期货。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本基金本报告期末未投资国债期货。

5.11投资组合报告附注

5.11.1基金管理人未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现本期被监管部门

立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.11.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。

5.11.3其他资产构成

序号名称金额（元）

1存出保证金119483.85

2应收证券清算款-

3应收股利208622.40

12易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

4应收利息-

5应收申购款76522875.41

6其他应收款-

7其他-

8合计76850981.66

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6开放式基金份额变动

单位：份易方达产业机遇混易方达产业机遇混项目

合A 合C

报告期期初基金份额总额35500138.1333038120.99

报告期期间基金总申购份额28516796.45160649672.81

减：报告期期间基金总赎回份额13575872.8157478051.24报告期期间基金拆分变动份额（份--额减少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额50441061.77136209742.56

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份

项目易方达产业机遇混合 A 易方达产业机遇混合 C报告期期初管理人持有的本

21743214.75-

基金份额

报告期期间买入/申购总份额--

报告期期间卖出/赎回总份额--

13易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

报告期期末管理人持有的本

21743214.75-

基金份额报告期期末持有的本基金份

43.1062-

额占基金总份额比例（%）

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。

§8影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期末持有基金报告期内持有基金份额变化情况投资情况者类持有基金份额比份额别序号例达到或者超过期初份额申购份额赎回份额持有份额占比

20%的时间区间

2026年04月01日

217432121743214.11.65

机构1~2026年05月170.000.00

4.7575%

日产品特有风险

报告期内，本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20%的情况，由此可能导致的特有风险主要包括：当投资者持有份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可能会对基金资产运作及净值表现产生较大影响；极端情况下基金管理人可能无法以合理价格及时

变现基金资产以应对投资者的赎回申请，可能带来流动性风险；如个别投资者大额赎回引发巨额赎回，基金管理人可能根据基金合同约定决定部分延期赎回或暂停接受基金的赎回申请，可能影响投资者赎回业务办理；若个别投资者大额赎回后本基金出现连续六十个工作日基金资产净值低于5000万元，基金还可能面临持续运作、转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形；持有基金份额占比较高的投资者在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。

§9备查文件目录

9.1备查文件目录

1.中国证监会准予易方达产业机遇混合型证券投资基金注册的文件；

2.《易方达产业机遇混合型证券投资基金基金合同》；

3.《易方达产业机遇混合型证券投资基金托管协议》；

4.《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》；

5.基金管理人业务资格批件、营业执照。

9.2存放地点

14易方达产业机遇混合型证券投资基金2026年第2季度报告

广东省广州市天河区珠江东路30号42层。

9.3查阅方式

投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。