一、事件概述

近日,网名为Master 的“网络棋手”在著名围棋对弈网站连续打败柯洁九段、朴廷桓九段、陈耀烨九段、连笑七段等一流棋手,取得30 连胜;隔天再取11 连胜,对手包括古力、金志锡等5 位中韩世界冠军,以及日本大满贯棋手井山裕太和亚洲杯冠军李钦诚等。随后谷歌DeepMind 团队表示Master 就是曾战胜李世乭的AlphaGo。

二、分析与判断

深度学习方案在行业取得进展,有利于人工智能行业发展

AlphaGo 在战胜李世乭再次以不败战绩取胜众多人类顶尖棋手,说明深度学习方案在围棋领域已经得到充分论证,完全发展成熟。我们认为,此次事件具备广泛性、典型性和传奇性,对人工智能行业本身的发展将带来明显的推动作用。

对处理单元依赖明显,GPU、FGPA 等元器件获发展良机

深度学习的核心元器件是计算处理单元,包括CPU、GPU、FPGA 等。以NVidia 为代表的的GPU 等硬件厂商已经从相关领域的发展中获利良多。英特尔等众多科技企业也表示将发展面向AI 的计算硬件。我们认为,深度学习对计算能力的需求将为GPU、FPGA 等元器件企业带来巨大利好。

由点及面成为可能,人工智能有望在更多领域取得突破

围棋是深度学习近期攻克的一个代表性案例,随后将有望在更多行业获得发展。以脑力尤其是计算能力为主的领域都可能受益于人工智能技术。我们认为,由于深度学习需要对已有数据进行采集和训练,因此也将带动包括图像、语音等多媒体数据采集相关的传感器厂商发展。

三、投资建议

CES 开幕在即,AI 将是大会的重要主题之一。推荐处理器、媒体传感器等标的,如景嘉微、北京君正、全志科技、紫光股份、联创电子、水晶光电、歌尔股份、保千里等。

四、风险提示:

技术研发速度不及预期;行业规模不及预期;相关法规推动不及预期。