证券代码：600305证券简称：恒顺醋业公告编号：临2026-008

江苏恒顺醋业股份有限公司

关于2025年度募集资金存放、管理与实际使用情况

的专项报告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述

或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

根据上海证券交易所印发的《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作(2025年5月修订)》及相关格式指引的要求，现将江苏恒顺醋业股份有限公司（以下简称“公司”“恒顺醋业”）2025年度募集资金存放、管理与实

际使用情况专项说明如下：

一、募集资金基本情况经中国证券监督管理委员会“证监许可〔2022〕1496号”《关于核准江苏恒顺醋业股份有限公司非公开发行股票的批复》核准，公司向社会公开发行人民币普通股（A股）110000000股，发行价格为每股10.39元，募集资金总额为人民币1142900000.00元，扣除发行费用21462499.63元（不含税）后，实际募集资金净额为1121437500.37元。上述募集资金实际到位时间为2023年4月28日，已经天衡会计师事务所（特殊普通合伙）审验，并出具了“天衡验字

(2023)00057号”《验资报告》。

2023年使用募集资金81114.71万元，2024年使用募集资金19076.46万元，

本年度使用募集资金12230.90万元。截至2025年12月31日，结余募集资金(含利息收入扣除银行手续费的净额)余额为0.00万元。具体情况如下：募集资金基本情况表单位：万元币种：人民币发行名称2021年向特定对象非公开发行股票募集资金到账时间2023年4月28日本次报告期2025年1月1日至2025年12月31日项目金额

一、募集资金总额114290.00

其中：超募资金金额

减：直接支付发行费用2146.25

二、募集资金净额112143.75

减：

以前年度已使用金额100191.16

本年度使用金额12230.90暂时补流金额现金管理金额

银行手续费支出及汇兑损益0.28

其他-销户结余利息转出0.39

加：

募集资金利息收入118.53

其他-理财产品收益160.47

三、报告期期末募集资金余额-

注：上述表格数据尾差为四舍五入形成。

二、募集资金管理情况

（一）募集资金的管理情况

为规范募集资金的管理和使用，提高资金使用效率和效益，保护投资者利益，本公司根据《公司法》《证券法》《上市公司募集资金监管规则》《上海证券交易所股票上市规则(2025年4月修订)》及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作(2025年5月修订)》等有关法律、法规和规范性文件的规定，结合公司实际情况，公司制定了《募集资金使用管理办法》(以下简称《管理办法》)。根据《管理办法》，本公司对募集资金采用专户存储制度，在银行设立募集资金专户。经公司第八届董事会第二十一次会议审议通过，公司及全资子公司山西恒顺老陈醋有限公司（以下简称“恒顺老陈醋”）、镇江恒顺酒业有限责任公司（以下简称“恒顺酒业”）、徐州恒顺万通食品酿造有限公司（以下简称“恒顺万通”）、恒顺重庆调味品有限公司（以下简称“重庆调味品”）开立了募集资金专项账户。

截至2023年5月25日，公司与保荐人华泰联合证券有限责任公司（以下简称“华泰联合”）以及5家专户存储银行江苏银行镇江分行营业部（以下简称“江苏银行”）、招商银行镇江分行营业部（以下简称“招商银行”）、苏州银行股

份有限公司镇江分行（以下简称“苏州银行”）、交通银行镇江分行营业部（以下简称“交通银行”）、中国光大银行股份有限公司南京分行（以下简称“光大银行”）分别签订了《募集资金专户存储三方监管协议》；公司及子公司恒顺老陈醋、保荐人华泰联合与中国农业银行股份有限公司镇江丹徒支行（以下简称“农业银行”）签订了《募集资金专户存储三方监管协议》；公司及子公司恒顺酒业、保荐人华泰联合与兴业银行股份有限公司镇江分行营业部（以下简称“兴业银行”）签订了《募集资金专户存储三方监管协议》；公司及子公司恒顺万通、保荐人华泰联合与中国建设银行股份有限公司镇江丹徒支行（以下简称“建设银行”）签订了《募集资金专户存储三方监管协议》；公司及子公司重庆调味品、

保荐人华泰联合与中国工商银行股份有限公司镇江分行（以下简称“工商银行”）

签订了《募集资金专户存储三方监管协议》。上述募集资金监管协议内容与《上海证券交易所募集资金专户存储三方监管协议（范本）》不存在重大差异，本公司在使用募集资金时已经严格遵照履行，以便于募集资金的管理和使用以及对其使用情况进行监督，保证专款专用。

（二）募集资金的专户存储情况

截至2025年12月31日，本公司开立的8个募集资金专户存储情况如下：募集资金存储情况表单位：万元币种：人民币

2021年向特定对象非

发行名称公开发行股票募集资金到账时间2023年4月28日报告期末账户名称开户银行银行账号账户状态余额江苏恒顺醋业江苏银行镇江分

70010188000442587-已注销

股份有限公司行营业部中国农业银行股山西恒顺老陈

份有限公司镇江10315001040243170-已注销醋有限公司丹徒支行兴业银行股份有镇江恒顺酒业

限公司镇江分行403710100100494433-已注销有限责任公司营业部徐州恒顺万通中国建设银行股

食品酿造有限份有限公司镇江32050175303609700056-已注销公司丹徒支行中国工商银行股恒顺重庆调味

份有限公司镇江1104050019200253789-已注销品有限公司润州支行江苏恒顺醋业招商银行镇江分

125902092510606-已注销

股份有限公司行营业部江苏恒顺醋业苏州银行股份有

51196400001377-已注销

股份有限公司限公司镇江分行江苏恒顺醋业交通银行镇江分

381006700011000303171-已注销

股份有限公司行营业部

三、本年度募集资金的实际使用情况

（一）募集资金投资项目资金使用情况

2025年度《募集资金使用情况对照表》详见本报告附件1。

（二）募投项目先期投入及置换情况本年度公司不存在募集资金先期投入及置换的情况。

（三）用闲置募集资金暂时补充流动资金情况本年度公司不存在用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况。

（四）对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况本年度公司不存在对闲置募集资金进行现金管理的情况。

（五）用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况本年度公司不存在超募资金的情况。

（六）超募资金用于在建项目及新项目（包括收购资产等）或回购本公司股份并注销的情况

本年度公司不存在超募资金用于在建项目及新项目（包括收购资产等）的情况。

（七）节余募集资金使用情况

本年度公司募集资金已按照计划全部使用完毕，各募集资金专用账户已全部注销，公司根据有关规定将注销账户时结算产生的利息收入3941.79元转入其结算账户。

（八）募集资金使用的其他情况本公司不存在募集资金使用的其他情况。

四、变更募投项目的资金使用情况

（一）变更募集资金投资项目情况

2025年度《变更募集资金投资项目情况表》详见本报告附件2。

（二）变更募集资金投资项目无法单独核算效益的情况说明变更募集资金投资项目不存在无法单独核算效益的情况。

（三）募集资金投资项目对外转让或置换情况说明募集资金投资项目无对外转让或置换情况。

五、募集资金使用及披露中存在的问题

本公司已经披露的募集资金相关信息不存在不及时、真实、准确、完整披露

的情况；已使用的募集资金均投向所承诺的募集资金投资项目，不存在违规使用募集资金的重大情形。六、会计师事务所对公司年度募集资金存放与使用情况出具的鉴证报告的结论性意见。

中汇会计师事务所(特殊普通合伙)认为，恒顺醋业管理层编制的《关于2025年度募集资金存放、管理与实际使用情况的专项报告》在所有重大方面符合《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作(2025年5月修订)》及

相关格式指引的规定，公允反映了恒顺醋业2025年度募集资金实际存放、管理与实际使用情况。

七、保荐人或独立财务顾问对公司年度募集资金存放与使用情况所出具的专项核查报告的结论性意见。

经核查，保荐人华泰联合证券有限责任公司认为：截至2025年12月31日，恒顺醋业严格执行募集资金专户存储制度，不存在违规使用募集资金的情形，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形。保荐人对恒顺醋业2025年度募集资金的存放与使用情况无异议。

特此公告。

江苏恒顺醋业股份有限公司董事会

二〇二六年四月十五日附表1：

募集资金使用情况对照表

单位：万元币种：人民币发行名称2021年向特定对象非公开发行股票募集资金到账日期2023年4月28日

本年度投入募集资金总额12230.90

已累计投入募集资金总额112422.07

变更用途的募集资金总额10477.65[注1]

变更用途的募集资金总额比例9.34%[注1]已变更截至期末累计项目可截至期截至期末项目达到预

承诺投资项目和募投项目项目，含募集资金截至期末投入金额与承本年度是否达行性是调整后投本年度投末累计投入进度定可使用状部分变承诺投资承诺投入诺投入金额的实现的到预计否发生

超募资金投向性质资总额入金额投入金（%）(4)态日期（具体更（如总额金额(1)(2)差额(3)＝效益效益重大变额

有）(2)-(1)＝

(2)/(1)到月份）化恒顺香醋扩产续建工程

生产建设是14000.008522.358522.350.038522.380.03100.002027年12月不适用不适用否

项目（二期）[注1]年产3万吨酿造食醋不适用

生产建设是12000.0012000.0012000.005804.6012049.7449.74100.412025年12月不适用否

扩产项目[注3]

10万吨黄酒、料酒建设

生产建设是13000.0013000.0013000.000.3313004.834.83100.042024年6月2825.55是否项目（扩建）[注2]徐州恒顺万通食品酿造有

限公司年产4.5万吨原酿不适用

生产建设是13000.0023477.6523477.655103.5023634.39156.74100.672027年12月不适用否

酱油醋智能化产线项目[注3]

[注1]云阳公司年产10万吨调味否

品智能化生产项目生产建设是16000.0016000.0016000.000.7016010.5710.57100.072024年7月341.75否

[注4]

(首期工程)[注2]年产10万吨复合调味料

生产建设是5000.00------不适用不适用不适用否

建设项目[注1]不适用

智能立体库建设项目生产建设是6000.006000.006000.001317.996019.3119.31100.322024年12月不适用否

[注5]

补充流动资金[注2]补流否33143.7533143.7533143.753.7533180.8537.10100.11不适用不适用不适用否

合计112143.75112143.75112143.7512230.90112422.07278.32————

“年产3万吨酿造食醋扩产项目”原预计2025年3月达到预定可使用状态。基于施工难度、设备定制调试复杂性等多方面因素影响，公司经过谨慎研究决策，对项目达到预定可使用状态的时间进行延长，由“2025年3月”延长至“2025年12月”。

“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”的实施主体恒顺万通增加了部分生产车间和立体库的建筑面积，优化了设备选型，影响项目总投资额及投资明细，预计项目达到预计可使用状态时间延长至2025年12月。

“智能立体库建设项目”原预计2024年6月达到预定可使用状态。因受施工难度、设备订制调试复杂性等多方面因素影响建设进度较预计有所延迟，无法在计划时间内达到预定可使用状态。在充分考虑当前项目建设进度及募集资金使用情况、严格把控项目整体质量，通过综未达到计划进度原因（分具体募投项目）合评估分析，公司将“智能立体库建设项目”达到预定可使用状态的日期延长至“2024年12月”。

受整体市场波动因素影响，基于保护全体股东利益、提升募集资金使用效率的原则，公司结合自身发展战略及经营计划，在确保满足销售保障前提下，对募投项目的投资节奏进行了审慎调整，经过综合分析和评估，决定将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”达到预定可使用状态时间延期至2027年12月。

因“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”规划调整，投资进度较预计有所延迟，无法在计划的时间内达到预定可使用状态，综合考虑该募投项目的实施进度等因素，基于审慎性原则，公司经过综合分析和审慎评估，将该项目达到预定可使用状态的时间延期至2027年12月。

项目可行性发生重大变化的情况说明不适用募集资金投资项目先期投入及置换情况不适用用闲置募集资金暂时补充流动资金情况不适用

对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况不适用用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况不适用募集资金结余的金额及形成原因不适用募集资金其他使用情况不适用[注1]：2024年4月26日，公司第八届董事会第三十二次会议和第八届监事会第二十七次会议审议通过了《关于终止使用募集资金实施部分项目暨变更部分募集资金用途及部分募投项目延期的议案》，同意公司终止使用募集资金实施“年产10万吨复合调味料建设项目”，并将该部分剩余募集资金50000000.00元及产生的利息及理财收益共计50601276.82元变更用途，用于“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”建设。

公司于2024年10月30日召开第九届董事会第五次会议、第九届监事会第五次会议审议通过了《关于部分募投项目延期及变更部分募集资金用途的议案》，同意公司将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”达到预定可使用状态的日期由“2024年12月”延长至“2025年12月”；将“年产3万吨酿造食醋扩产项目”达到预定可使用状态

的日期进行延长，由“2025年3月”延长至“2025年12月。并同意将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”募集资金账户中尚未使用的募集资金54776479.85元及利息和理财收益共计55646271.45元变更用途，用于公司现有募投项目“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”建设。

本处变更用途的募集资金总额不包括募集资金利息以及理财收益。

公司于2025年10月30日召开了第九届董事会第十二次会议，审议通过了《关于部分募投项目延期的议案》，同意公司将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”、“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”达到预定可使用状态的日期由2025年12月延期至2027年12月。

[注2]“10万吨黄酒、料酒建设项目（扩建）”截至期末投入进度为100.04%，“云阳公司年产10万吨调味品智能化生产项目（首期工程）”截至期末投入进度为100.07%，“智能立体库建设项目”截止期末投入进度为100.32%；“补充流动资金项目”截至期末投入进度为100.11%，“年产3万吨酿造食醋扩产项目”截至期末投入进度为100.41%，“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”截至期末投入进度为100.67%，大于100%，原因系募投专户利息收入投入募投项目所致。

[注3]“年产3万吨酿造食醋扩产项目”、“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”达到预定可使用状态未满一年且项目暂处于运

营初期阶段，故暂未进行效益测算。

[注4]受市场情况变化影响，“云阳公司年产10万吨调味品智能化生产项目(首期工程)”销量未达预期，产能未能充分释放，故未实现预计效益。

[注5]“智能立体库建设项目”属于公司整体生产经营体系中的配套基础设施及智能化升级项目，不直接产生独立、可量化的营业收入或利润，因此无法单独核算经济效益。

项目实施有利于提升运营效率、降低运营成本、优化财务结构、增强公司综合竞争力。附表2：

变更募集资金投资项目情况表

单位：万元币种：人民币发行名称2021年向特定对象非公开发行股票募集资金到账日期2023年4月28日变更后的变更后项截至期末项目达到预是否募投本年度实实际累计投资进度本年度项目可行董事会股东会对应的原实施目拟投入计划累计定可使用状达到

变更后的项目项目实施主体际投入金投入金额（%）实现的性是否发审议通审议通项目地点募集资金投资金额态日期（具预计性质额(2)(3)=(2)/(1)效益生重大变过时间过时间

总额(1)体到年月）效益化云阳公司年产云阳公司

10万吨调味品年产10万恒顺重庆调2023年2023年

生产重庆否

智能化生产项吨调味品味品有限公16000.0016000.000.7016010.57100.072024年7月341.75否12月1312月29建设云阳[注4]目（首期工程）智能化生司日日产项目

2023年2023年

原计划为2025山西恒顺老12月1312月29年产3万吨酿造食醋生产山西年3月，调整不适用不适陈醋有限公12000.0012000.005804.6012049.74100.41否日、2024日、2024

扩产项目建设晋中至2025年12[注3]用司年10月年12月月

30日18日镇江恒顺酒2023年2023年

10万吨黄酒、料酒生产江苏

业有限责任13000.0013000.000.3313004.83100.042024年6月2825.55是否12月1312月29建设项目（扩建）建设镇江公司日日

2023年2023年

江苏恒顺醋原计划2024年12月1312月29生产江苏不适

智能立体库建设项目业股份有限6000.006000.001317.996019.31100.326月，调整至不适用否日、2024日、2024建设镇江用公司2024年12月年4月年5月

26日20日

2023年

12月132023年

日、202412月29原计划为2025年4月日、2024

徐州恒顺万通食品酿造有限徐州恒顺万年6月，调至生产江苏不适26日、年5月公司年产4.5万吨原酿酱油通食品酿造23477.6523477.655103.5023634.39100.672025年12不适用否

建设徐州用2024年20日、

醋智能化产线项目有限公司月，最终调至

10月302024年

2027年12月

日、202512月18年10月日

30日

江苏恒顺醋2024年年产10万吨复合调味料生产江苏不适2024年4业股份有限-----不适用不适用否5月20建设项目建设镇江用月26日公司日原计划为20242024年江苏恒顺醋年12月，调10月302024年恒顺香醋扩产续建工程生产江苏不适

业股份有限8522.358522.350.038522.38100.00至2025年12不适用否日、202512月18

项目（二期）建设镇江用公司月，最终调至年10月日

2027年12月30日

合计79000.0079000.0012227.1579241.22------云阳公司年产10万吨调味品

1、综合考虑募投项目的累计投入金额情况和市场需求，结合公司生产经营及未来发展规划，公司对“云阳公司年产10万吨调味品智能化生产项目”分期实

智能化生产项目施，由原来的“一次投入”变更为“分期投入”，项目名称由“云阳公司年产10万吨调味品智能化生产项目”变更为“云阳公司年产10万吨调味品智能化生年产3万吨酿造食醋扩产项目产项目（首期工程）”，相应调整建设内容、投资总额；调整“年产3万吨酿造食醋扩产项目”、“10万吨黄酒、料酒建设项目（扩建）”建设内容及对应投资总额；调整“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”、“智能立体库建设项目”投资总额，并结合“徐州恒顺万通食品酿变更10万吨黄酒、料酒建设项目造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”的实际进展情况，对该项目达到预定可使用状态的日期进行延长。

原因、（扩建）第八届董事会第二十九次会议、第八届监事会第二十四次会议和2023年第二次临时股东大会审议通过《关于变更部分募集资金投资项目、调整募投项目建设决策徐州恒顺万通食品酿造有限内容、投资总额、投资明细及延期的议案》，具体内容详见于2023年12月14日在上海证券报披露的《江苏恒顺醋业股份有限公司关于变更调整部分募集资程序公司年产4.5万吨原酿酱油醋金投资项目的公告》（公告编号：临2023-066）及信智能化产线项目

息披2、公司“智能立体库建设项目”原预计2024年6月达到预定可使用状态。因受施工难度、设备订制调试复杂性等多方面因素影响建设进度较预计有所延迟，露情智能立体库建设项目无法在计划时间内达到预定可使用状态。在充分考虑当前项目建设进度及募集资金使用情况、严格把控项目整体质量，通过综合评估分析，公司将“智能立况说徐州恒顺万通食品酿造有限体库建设项目”达到预定可使用状态的日期延长至“2024年12月”。

明（分公司年产4.5万吨原酿酱油醋公司“年产10万吨复合调味料建设项目”目前投资进度相对较慢且投资金额均为自有资金，募集资金尚未使用。鉴于该项目承诺投入募集资金金额相对较小具体

智能化产线项目且尚未使用，公司变更该募集资金用途，并将“年产10万吨复合调味料建设项目”调整为全部以自有资金投入。

募投考虑“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”投资总额较大，结合公司及实施主体子公司的资金状况，基于成本节省、项目）效率提升及项目后续规划，为提高募集资金使用效率，助力上市公司主营业务发展，结合公司生产经营及未来发展规划，公司将原用于“年产10万吨复合年产10万吨复合调味料建设调味料建设项目”的募集资金及产生的利息及理财收益的用途变更为用于“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”建设

项目将原用于“年产10万吨复合调味料建设项目”的募集资金及产生的利息及理财收益转入“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”募集资金专户。

第八届董事会第三十二次会议、第八届监事会第二十七次会议和2023年年度股东大会决议通过了《关于终止使用募集资金实施部分项目暨变更部分募集资金用途及部分募投项目延期的议案》，具体内容详见于2024年4月30日在上海证券交易所网站披露的《江苏恒顺醋业股份有限公司关于终止使用募集资金实施部分项目暨变更部分募集资金用途及部分募投项目延期的公告》（公告编号：临2024-014）。

3、基于“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”建设提升了生产自动化、智能化水平，设备调试复杂性增加，公司经过谨慎研究决策，拟对“恒顺香醋扩产

年产3万吨酿造食醋扩产项目续建工程项目（二期）”达到预定可使用状态的时间进行延长，由“2024年12月”延长至“2025年12月”。同时为了提升募集资金使用效率，综合考虑公司及实施主体子公司的资金状况，将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”募集资金账户中尚未使用的募集资金54776479.85元及利息和理财收益用途变更为用于“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”建设。

基于施工难度、设备订制调试复杂性等多方面因素影响，公司经过谨慎研究决策，对“年产3万吨酿造食醋扩产项目”达到预定可使用状态的时间进行延长，恒顺香醋扩产续建工程项目

由“2025年3月”延长至“2025年12月”。

（二期）

第九届董事会第五次会议、第九届监事会第五次会议和2024年第三次临时股东大会审议通过了《关于部分募投项目延期及变更部分募集资金用途的议案》，具体内容详见2024年10月31日在上海证券交易所网站披露的《江苏恒顺醋业股份有限公司关于部分募投项目延期及变更部分募集资金用途的公告》（公告编号：临2024-076）。

恒顺香醋扩产续建工程项目4、受整体市场波动因素影响，基于保护全体股东利益、提升募集资金使用效率的原则，公司结合自身发展战略及经营计划，在确保满足销售保障前提下，对

（二期）募投项目的投资节奏进行了审慎调整，经过综合分析和评估，决定将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”达到预定可使用状态时间延期至2027年12月。因“徐州恒顺万通食品酿造有限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”规划调整，投资进度较预计有所延迟，无法在计划的时间内达到预定可使用徐州恒顺万通食品酿造有限状态，综合考虑该募投项目的实施进度等因素，基于审慎性原则，公司经过综合分析和审慎评估，将该项目达到预定可使用状态的时间延期至2027年12月。

公司年产4.5万吨原酿酱油醋第九届董事会第十二次会议，审议通过了《关于部分募投项目延期的议案》，同意公司将“恒顺香醋扩产续建工程项目（二期）”、“徐州恒顺万通食品酿造有智能化产线项目限公司年产4.5万吨原酿酱油醋智能化产线项目”达到预定可使用状态的日期由2025年12月延期至2027年12月。具体内容详见2025年10月30日在上海证券交易所网站披露的《江苏恒顺醋业股份有限公司关于部分募投项目延期的公告》（公告编号：临2025-056）未达到计划进度的情况和原因详见附件1（分具体募投项目）变更后的项目可行性发生重大变化

-的情况说明

注：“本年度实现的效益”的计算口径、计算方法应与承诺效益的计算口径、计算方法一致。