山东高速:山东高速股份有限公司2025年年度股东会会议材料

山东高速股份有限公司

2025年年度股东会

二〇二六年四月目录山东高速股份有限公司2025年年度股东会

会议通知..................................................1

会议议程..................................................5

议案一：2025年度董事会工作报告.....................................6

议案二：2025年度利润分配方案.....................................15

议案三：2025年年度报告及其摘要....................................16

议案四：关于续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度国内审

计机构的议案...............................................31

议案五：关于确认董事2025年度薪酬执行情况的议案............................32

议案六：关于预计2026年度日常关联交易的议案..............................35

议案七：关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度的议案.......................51

议案八：关于购买董事、高级管理人员责任保险的议案.............................59

议案九：关于公司未来五年（2026-2030年）股东回报规划的议案.................年度股东会山东高速股份有限公司关于召开2025年年度股东会的通知

各位股东：

公司拟定于2026年4月24日（周五）召开2025年年度股东会，会议具体通知如下：

一、会议时间：2026年4月24日10点30分

二、会议地点：公司22楼会议室（山东省济南市奥体中路5006号）

三、会议召集人：公司董事会

四、会议方式：现场投票和网络投票相结合的方式

五、会议审议事项：

1.2025年度董事会工作报告

2.2025年度利润分配方案

3.2025年年度报告及其摘要

4.关于续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度国内审计机

构的议案

5.关于确认董事2025年度薪酬执行情况的议案

6.关于预计2026年度日常关联交易的议案

7.关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度的议案

8.关于购买董事、高级管理人员责任保险的议案

9.关于公司未来五年（2026-2030年）股东回报规划的议案

六、听取《2025年度独立董事述职报告》。

七、会议出席对象：

1、公司董事、高级管理人员；

2、公司聘请的律师；

3、截止2026年4月17日上海证券交易所收市后在中国证券登记结算有限公司

上海分公司登记在册的公司股东；因故不能出席的股东，可以以书面形式委托代理人出席会议和参加表决。

八、会议登记方法

1会议通知山东高速股份有限公司2025年年度股东会1、出席会议的社会公众股股东凭本人身份证、持股凭证（委托代理人出席的，应出示本人身份证、代理委托书和持股凭证）办理登记手续；法人股股东凭单位营业执照复印件、法人股东账户卡、法人代表授权委托书及出席人员身份证

办理登记手续；异地股东可以通过信函或传真登记。（授权委托书详见附件）

2、符合出席会议条件的股东于2026年4月23日上午9：30～11：30，下午13：

30～16：00到公司董事会秘书处办理出席会议登记手续。

九、参与网络投票的程序事项

1、本次股东会采取现场投票与网络投票相结合的方式，公司将通过上海证

券交易系统向公司股东提供网络形式的投票平台，公司股东可以在网络投票时间内通过上述系统行使表决权。

2、本次股东会通过交易系统进行网络投票的时间是2026年4月24日

9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00。

十、其他事项：

1、本次股东会会期半天，参加会议股东食宿、交通费自理；

2、联系方式：

地址：山东省济南市奥体中路5006号

邮政编码：250101

联系人：隋荣昌先生

联系电话：0531-89260052

传真：0531-89260050

3、会议材料登载于上海证交所网站（http://www.sse.com.cn）以便查询。

山东高速股份有限公司董事会

2026年4月4日

附件1：授权委托书

2会议通知山东高速股份有限公司2025年年度股东会

附件1：授权委托书授权委托书

山东高速股份有限公司：

兹委托先生（女士）代表本单位（或本人）出席2026年4月24日

召开的贵公司2025年年度股东会，并代为行使表决权。

委托人持普通股数：

委托人股东账户号：

序号非累积投票议案名称同意反对弃权

12025年度董事会工作报告

22025年度利润分配方案

32025年年度报告及其摘要

关于续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为

公司2026年度国内审计机构的议案

5关于确认董事2025年度薪酬执行情况的议案

6关于预计2026年度日常关联交易的议案

关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度

的议案

8关于购买董事、高级管理人员责任保险的议案

关于公司未来五年（2026-2030年）股东回报规

划的议案

3会议通知山东高速股份有限公司2025年年度股东会

委托人签名（盖章）：受托人签名：

委托人身份证号：受托人身份证号：

委托日期：年月日

备注：委托人应当在委托书中“同意”、“反对”或“弃权”意向中选择一个并打“√”，对于委托人在本授权委托书中未作具体指示的，受托人有权按自己的意愿进行表决。

4会议议程山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

2025年年度股东会会议议程

（一）会议主持人宣布会议开始，向股东会报告出席会议股东人数、代表股东

持股数、出席会议的董事及有关人员情况，并说明本次股东会的合法有效性。

（二）会议审议下列事项：

序是否为特别议案内容号决议事项

12025年度董事会工作报告否

22025年度利润分配方案否

32025年年度报告及其摘要否

关于续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度

4否

国内审计机构的议案

5关于确认董事2025年度薪酬执行情况的议案否

6关于预计2026年度日常关联交易的议案否

7关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度的议案否

8关于购买董事、高级管理人员责任保险的议案否

9关于公司未来五年（2026-2030年）股东回报规划的议案是

（三）听取《2025年度独立董事述职报告》

（四）股东代表发言。

（五）对上述议案进行表决。

（六）宣布对上述议案的表决结果。

（七）宣读2025年年度股东会会议决议。

（八）出席会议的股东代表、董事签署相关文件。

（九）律师宣读对本次股东会的法律意见书，会议结束。

5议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

2025年度董事会工作报告

各位股东：

2025年度，山东高速股份有限公司（以下简称“公司”）董事会严格遵守

《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所股票上市规则》《上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》《公司章程》以及公司《董事会议事规则》等法律法规、规范性文件及监管部门的相关规

定和要求，勤勉履职，认真履行职责，维护公司及股东利益，规范公司运作，科学决策，现将公司董事会2025年工作情况报告如下：

一、董事会建设及运行情况

（一）董事会建设情况

公司董事会设有董事11人，其中独立董事4人，现任董事11人。公司董事会严格执行股东会决议，独立董事利用其在专业领域丰富的工作经验，对公司经营发展、合规运作、奖惩机制等提出建议。2025年，公司共召开5次股东会，

13次董事会，审议了81项议题，披露了138份公告及附件。

（二）董事会运作情况

2025年，公司董事会召集召开5次股东会，审议通过了27项议案，具体情

况如下：

会议届次召开日期会议议题

2025年第一次

2025.4.21、关于补选公司第六届监事会监事候选人的议案

临时股东大会

1、2024年度董事会工作报告；

2、2024年度监事会工作报告；

3、2024年度财务决算报告；

2024年年度股4、2025年度财务预算方案；

2025.6.6

东大会5、2024年度利润分配的方案；

6、2024年年度报告及其摘要；

7、关于选聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2025年度国内审计机构的议案；

6议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

8、2025年度投资计划；

9、关于预计2025年度日常关联交易的议案；

10、关于预计2025年度公司及子公司提供担保额度的议案；

11、关于2024年度董事薪酬分配的方案；

12、关于2024年度监事薪酬分配的方案；

13.00、关于以集中竞价交易方式回购公司部分股份的议案；

13.01、回购股份的目的；

13.02、回购股份的种类；

13.03、回购股份的方式；

13.04、回购股份的实施期限；

13.05、回购股份的用途、数量、占公司总股本的比例、资

金总额；

13.06、回购股份的价格或价格区间、定价原则；

13.07、回购股份的资金来源；

13.08、回购股份后依法注销或者转让的相关安排；

13.09、公司防范侵害债权人利益的相关安排；

13.10、办理本次回购股份事宜的具体授权；

14、关于补选公司董事的议案。

1.关于发行公司债券的议案

2.关于补选公司董事的议案

2025年第二次

2025.6.173.00.关于变更公司独立董事的议案

临时股东大会

3.01.唐贵瑶

3.02.潘林

1.关于取消监事会、变更公司注册资本并修订《公司章程》

的议案

2.关于修订《股东会议事规则》的议案

2025年第三次3.关于修订《董事会议事规则》的议案

2025.9.16

临时股东大会4.关于修订《对外担保管理办法》的议案

5.关于修订《关联交易管理办法》的议案

6.关于修订《独立董事工作办法》的议案

7.关于修订《募集资金管理办法》的议案

1.关于全资子公司转让所持粤高速 A 股份的议案

2025年第四次2025.12.152.关于制定《山东高速股份有限公司董事、高级管理人员经临时股东会营业绩考核与薪酬管理办法（试行）》的议案

公司召开13次董事会，审议通过了81项议案，具体情况如下：

会议届次会议时间议题名称

1.2024年度合规管理报告

第六届董事会第

2025.2.72.2024年度董事会决议及重要投资项目跟踪落实情况

六十九次会议

3.2025年度审计计划

第六届董事会第

2025.3.141.关于召开2025年第一次临时股东大会的议案

七十次会议

第六届董事会第2025.4.21.2024年度董事会工作报告

7议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

七十一次会议2.2024年度总经理工作报告

3.2024年度财务决算报告

4.2025年度财务预算方案

5.2024年度利润分配的方案

6.2024年年度报告及其摘要

7.关于选聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2025年度

国内审计机构的议案

8.2024年度内部控制评价报告

9.2024年度内部控制审计报告

10.2024年度可持续发展报告

11.2024年度独立董事述职报告

12.2024年度董事会审计委员会履职报告

13.2024年度董事会授权经理层事项评估报告

14.2024年度工资总额清算报告

15.2025年度工资总额预算报告

16.2025年度投资计划

17.关于预计2025年度日常关联交易的议案

18.关于预计2025年度公司及子公司提供担保额度的议案

19.关于2024年度董事薪酬分配的方案

20.关于2024年度高级管理人员薪酬分配的方案

21.2024年度独立董事独立性自查情况的专项评估报告

22.2025年度经营业绩目标责任书

23.关于会计师事务所2024年度履职情况评估报告

24.审计委员会对会计师事务所2024年度履行监督职责情况报告

25.关于股票期权激励计划预留授予第三个行权期行权条件成就

的议案

1.2025年第一季度报告

2.2025年第一季度总经理工作报告

第六届董事会第3.关于制定《重大经营决策合规审查管理制度》的议案

2025.4.29

七十二次会议4.关于补选公司董事的议案

5.关于聘任公司副总经理的议案

6.关于以集中竞价交易方式回购公司部分股份的议案

第六届董事会第

2025.5.161.关于召开2024年年度股东大会的议案

七十三次会议

1.关于发行公司债券的议案

第六届董事会第2.关于补选公司董事的议案

2025.5.29

七十四次会议3.关于变更公司独立董事的议案

4.关于召开2025年第二次临时股东大会的议案

第六届董事会第

2025.6.171.关于调整董事会专门委员会成员的议案

七十五次会议

第六届董事会第

2025.7.101.关于齐鲁高速股份有限公司签署相关框架协议补充协议的议案

七十六次会议

第六届董事会第2025.7.311.关于威海银行股份有限公司增资项目的议案

8议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

七十七次会议

第六届董事会第

2025.8.191.关于2025-2026年度收费服务业务外包项目的议案

七十八次会议

1.2025年半年度总经理工作报告

2.2025年半年度报告及其摘要

3.关于取消监事会、变更公司注册资本并修订《公司章程》的议

案

4.关于修订《股东会议事规则》的议案

5.关于修订《董事会议事规则》的议案

6.关于修订《对外担保管理办法》的议案

7.关于修订《关联交易管理办法》的议案

8.关于修订《董事会秘书工作细则》的议案9.关于修订《董事及高级管理人员持有本公司股份及其变动管理办法》的议案

10.关于修订《信息披露事务管理办法》同步废止《年报信息披露重大差错责任追究办法》《信息保密办法》的议案

11.关于修订《独立董事工作办法》的议案

12.关于修订《内幕信息知情人登记办法》的议案

13.关于修订《信息披露暂缓与豁免业务管理办法》的议案

14.关于修订《投资者关系管理办法》的议案

15.关于修订《债券募集资金管理办法》的议案

第六届董事会第

2025.8.2816.关于修订《债券信息披露管理办法》的议案

七十九次会议

17.关于修订《总经理工作细则》同步废止《总经理办公会议事规则》的议案

18.关于修订《董事会审计委员会工作细则》同步废止《审计委员会年报工作规程》的议案

19.关于修订《董事会环境、社会与治理（ESG）委员会工作细则》

的议案

20.关于修订《董事会提名委员会工作细则》的议案

21.关于修订《董事会薪酬与考核委员会工作细则》的议案

22.关于修订《董事会战略发展与投资委员会工作细则》的议案

23.关于修订《募集资金管理办法》的议案24.关于修订《董事会向经理层授权及总经理向董事会报告管理办法》的议案

25.关于修订《重大信息内部报告办法》的议案

26.关于修订《对外捐赠管理办法》的议案

27.关于制定《董事离职管理办法》的议案

28.关于制定《独立董事专门会议工作办法》的议案

29.关于制定《市值管理办法》的议案

30.关于召开2025年第三次临时股东大会的议案

1.2025年第三季度总经理工作报告

第六届董事会第

2025.10.302.2025年第三季度报告

八十次会议

3.关于修订《董事会议事清单》的议案

9议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

4.关于修订《内部审计监督管理办法》的议案

1.关于全资子公司转让所持粤高速 A 股份的议案第六届董事会第2.关于制订《山东高速股份有限公司董事、高级管理人员经营业

2025.11.28八十一次会议绩考核与薪酬管理办法（试行）》的议案

3.关于召开2025年第四次临时股东会的议案

公司董事参加会议情况如下：

参加股东参加董事会情况会情况是否董事本年应是否连续独立亲自以通讯姓名参加董委托出缺席两次未亲出席股东董事出席方式参事会次席次数次数自参加会会的次数次数加次数数议傅柏先否1312510否4杨少军否13121110否4王昊否1312510否4卢瑜否77400否3杨建国否76610否2梁占海否1313900否5隋荣昌否1313500否5王晖是13131200否4姜永海是13131200否5唐贵瑶是77600否2潘林是77500否2常志宏否11000否0孟杰否43310否0范跃进是66500否3魏建是66500否2

（三）公司治理情况

公司严格遵循《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等相关法律法规要求，已建立由股东会、董事会和经理层组成的治理架构，并以《公司章程》为基础，制定了多层次的治理规则，明确各方的责任和义务，确保股东会、董事会、经理层各司其职、互相协调、有效制衡，不断提升公司治理水平和决策效率。

根据经营发展需要，公司董事会设置5个董事会专门委员会，分别为战略发展与投资委员会、审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会和环境、社会与

治理（ESG）委员会，为公司科学决策提供支撑，提高治理效能。

2025年度，公司董事会审议通过了《公司章程》《股东会议事规则》《董

10议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会事会议事规则》及董事会各专门委员会工作细则等30项制度，进一步完善了公司治理体系建设，为提高公司治理水平奠定了基础。

（四）信息披露及投资者关系管理情况

公司严格按照《上海证券交易所股票上市规则》《上海证券交易所自律监管指引》等有关规定，认真履行信息披露义务，保证信息披露的真实、准确、完整。

2025年度，公司共披露定期报告4份，其他公告及附件134份，获得上海证券

交易所上市公司 2024 年-2025 年度信息披露工作评价 A级。

2025年，公司共举办业绩说明会3次，接待机构线上调研62次，线下19次，e 互动 25 次，接听投资者热线 112 次，投资者问题回复率 100%，回应投资者所关心的问题，注重保障投资者的知情权、表决权等各项合法权益，保持公司与投资者良好的信任关系。

二、2025年度公司经营情况

2025年，公司坚持谋在深处、干在实处，奋勇争先，高质量发展呈现出平

稳健康、韧性十足、持续向好的态势。公司全年实现营业收入239.25亿元，实现归属于母公司的净利润32.06亿元。

（一）路桥运营板块

2025年，公司探索构建“5公里救援圈”，建立突发事件“5分钟到岗指挥”机制，全天候通行率达99.54%。精心打造济青高速、济莱高速两条特色主题路、“三桥一隧”管养标杆，交出了国检现场“零扣分”的满意答卷。通过联合各地文旅、走访重点企业，开展特色服务。深入开展托管运营外部市场开拓，成功中标滨州 G228 套尔河特大桥收费站业务外包服务项目，实现市场化运营服务输出。

2025年，公司实现通行费收入约103.00亿元（含税）。

（二）产业投资板块

2025年，公司实现投资收益18.63亿元，同比增长32.86%。其中，权益法

核算的长期股权投资收益6.39亿元，交易性金融资产在持有期间的投资收益

0.418亿元，债权投资在持有期间取得的利息收入3.91亿元，处置长期股权投

资产生的投资收益7.92亿元。重要子公司情况如下：

1.轨道交通

2025年轨道交通集团实现营业收入50.56亿元，净利润3.75亿。

2025年，轨道交通集团推进“走出去”拓市场与“请进来”强合作双向发

11议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会力，通过实施阶梯运价、推进多式联运、召开货主座谈会等一系列举措，累计开发重点新货源34项，全年完成货物运量1.156亿吨，同比增长2.5%。通过实施管内线路提速、试验开行组合列车、站场设施扩容升级等方式提升运能，最大限度保障客户运输需求，路用车周转时间同比压缩4.1%，货运服务质量持续提升。

物流产品供给不断优化，大力推行物流总包、运贸一体化服务，全年新开发业务

12项、实现收入9.5亿元，推动传统货运向现代物流转型升级。与此同时，轨

道交通集团深耕高端装备制造市场，精准对接省内外铁路建设需求，签订济枣、青诸、潍宿高铁共18万块轨道板供应协议，中标南深高铁、贵州水城项目，道口板、双块枕等产品合同额创新高。外加剂产品通过欧盟认证，打通国际化市场通道。完成轨枕出口额1.13亿元，中标塞尔维亚铁路改造项目，成功进入海外铁路施工市场，实现海外市场“扩面增量”。

2.信息集团

2025年，信息集团实现收入40.47亿元，净利润3.32亿元。

2025年，信息集团在国内市场方面，成功中标京福高速支线路段机电、新

疆交投大数据平台、基础设施数字化转型等重点项目，全国业务覆盖省份增至

31 个。海外市场方面，成功中标孟加拉 SBS 拉链厂房、海军综合楼机电安装等项目，马达加斯加光伏项目顺利并网投用。全年智慧停车创收1.5亿元，智慧能源创收9.15亿元。稳步推进山东省交通运输厅智慧大脑、高速集团数字化转型等重点项目；上线“数智山高 AI 助手”，打造云收费智能体，交能融合与大模型应用取得阶段性成效。组建山高智联（山东）科技有限公司，构建智慧交通、智能驾驶、低空经济、交能融合多维协同测试体系，同步搭建低空智能网联管控平台。

（三）工程建设板块

2025年，京台高速齐济段作为全国首条“六改十二”车道高速公路，攻克

“边通车边施工、涉铁转体桥建设、超多车道智慧通行”等难题，提前建成通车，打造了超多车道改扩建全国样板。潍莱项目抢抓窗口期，聚力攻坚拿下“先行用地、防洪评价”2 项批复，全年成功完成 3 次交通转序。东深 G220 项目提前开工建设，全年完成投资10.87亿元，超计划14.8%；疏港涉铁工程历经4轮施工图优化。

（四）绿色低碳板块

12议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会公司探索打造绿色低碳产业平台，逐步构建“投产一批、储备一批、谋划一批”的梯次发展格局。目前已落地邯郸 450MW 风电项目，万华余热长输管线项目，

莱州第二污水厂等分布式光伏项目，中标辛安河污水处理厂、汤阴污泥、通许污泥等，绿色低碳产业布局初显成效。

三、2026年度经营展望

2026年，公司将聚焦年度目标，坚定信心、真抓实干，具体如下：

1.智慧运营方面，公司坚持运营服务走在前，提升综合效益。路桥运营是公

司发展的“压舱石”，公司将以“夯实基础”为根本，以“安全畅通”为保障，深入开展“抓队伍、夯基础、促服务”专项活动、“政策解读进企业”及特殊运

输“绿色通道”专项活动，持续深化大件车定制服务；深化路警、建运、管养联动，提升除雪防滑、防汛抢险综合处置能力；建立“线上报备+动态监测”闭环管理机制，推广长距离、多作业面、集约化流水施工，最大化降低占道施工次数与时长，实现涉路施工全流程监管；全力打造京台高速齐济段智慧运营体系，试点推广“NFC 一碰求援”，融合智慧云舱、鹰眼、AI 自检等应用，让公众切实感受到智慧高速带来的全新体验。

2.产业投资方面，公司坚持市场开拓走在前，推动利润增长。市场是利润的源泉，公司将以发展的眼光抓好市场布局和项目落地。一方面积极寻找优质路桥主业项目，深化“抱团出海”战略，同时利用控股股东资源优势，增厚公司利润。

另一方面，充分发挥“投资发展事业部+专业投资子公司+区域类子公司”平台作用，优化资源配置、发挥专业优势、加强流程管理、提升风控能力，加快战新产业布局，在项目落地上取得突破。

3.工程建设方面，公司坚持项目攻坚走在前，当好开路先锋。项目是发展之本、增量之源。公司将聚力攻坚重大项目建设，确保潍莱高速改扩建项目、东深高速改扩建项目按期推进，同时主动融入区域发展布局，谋划争取战略性强、效益可期的重点项目。塑强建设品牌，依托潍莱高速改扩建项目，探索改扩建从“物理扩容”向“智慧扩容”转型路径，完善形成具有公司特色的改扩建新模式。

4.绿色低碳方面，公司坚持稳健发展走在前，打造新增长极。公司将在“绿色电源、绿色水源、绿色热源、再生资源”方面探索发力，聚焦“投资、建设、运维、交易”全链条管理，抢抓“城市更新”市场机遇，实现绿色低碳板块平稳、有序、健康发展。

13议案一山东高速股份有限公司2025年年度股东会

本议案已经公司第六届董事会第八十四次会议审议通过，具体内容详见公司于 2026 年 4 月 4 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《山东高速股份有限公司第六届董事会第八十四次会议决议公告》（公告编号：2026-014）。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

14议案二山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

2025年度利润分配方案

各位股东：

经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2025年度本公司合并后归属于母公司所有者的净利润为人民币3205569300.59元，其中：母公司实现净利润为人民币2072276895.67元。按母公司实现净利润10%的比例提取法定公积金207227689.57元，剩余未分配利润为1865049206.10元。母公司

2025年度累积可供分配利润为14532896677.21元。

拟以2025年12月31日总股本4834570825股为基数，向全体股东每10股派发现金红利4.20元（含税）共计分配2030519746.50元。2025年度不进行资本公积金转增股本。

如在本次利润分配方案披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致

使公司总股本发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。

本议案已经公司第六届董事会第八十四次会议审议通过，具体内容详见公司于 2026 年 4 月 4 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《山东高速股份有限公司第六届董事会第八十四次会议决议公告》（公告编号：2026-014）

及《山东高速股份有限公司2025年度利润分配方案》（公告编号：2026-015）。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

15议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

公司代码：600350公司简称：山东高速山东高速股份有限公司

2025年年度报告及其摘要

16议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

第一节重要提示

1、本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来

发展规划，投资者应当到 http://www.sse.com.cn 网站仔细阅读年度报告全文。

2、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，

不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

3、公司全体董事出席董事会会议。

4、立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

5、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2025年度本公司合并后归属于母公司所有者的净利润为人民币3205569300.59元，其中：母公司实现净利润为人民币2072276895.67元。按母公司实现净利润10%的比例提取法定公积金207227689.57元，

剩余未分配利润为1865049206.10元。母公司2025年度累积可供分配利润为

14532896677.21元。

拟以2025年12月31日总股本4834570825股为基数向全体股东每10股派发现金红利

4.20元（含税）共计分配2030519746.50元。2025年度不进行资本公积金转增股本。

截至报告期末，母公司存在未弥补亏损的相关情况及其对公司分红等事项的影响□适用√不适用

第二节公司基本情况

1、公司简介

公司股票简况股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上海证券交易所山东高速 600350 山东基建联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名隋荣昌程怀联系地址山东省济南市奥体中路5006号山东省济南市奥体中路5006号

电话0531-892600520531-89260052

传真0531-892600500531-89260050

电子信箱 sdhs@sdecl.com.cn sdhs@sdecl.com.cn

17议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

2、报告期公司主要业务简介

高速公路是国民经济的基础性、先导性、战略性产业，既是经济增长的稳定器与引擎，也是要素流动、产业布局、区域协同与民生改善的核心动脉，二者双向驱动、深度融合。

2025年国内生产总值140.19万亿，比上年增长5.0%。年末全国民用汽车保有量36611万辆（包括三轮汽车和低速货车681万辆），比上年末增加1343万辆，其中私人汽车保有量32336万辆，增加1348万辆。2025年，山东省地区生产总值增长5.5%，达到10.3万亿元，成为全国第三个、北方第一个过10万亿元省份。

目前，高速公路行业处于高质量发展并逐渐进入相对成熟期，越来越注重质效并举，重心偏向跨区域、跨领域的深度融合，数智赋能、绿色转型也成为新的发展趋势，从追求规模速度转向追求质量和效益。目前，固定资产投资同比下降，行业上市公司资产规模增长相对缓慢，资产负债率相对稳定。

公司是山东区域内唯一 A股上市的路桥运营公司，核心路产济青高速、京台高速为山东省内交通要道，区位优势明显，且已完成改扩建，通行能力进一步提升。在同行业上市公司中，公司主要财务数据排名靠前。公司第一轮分红规划已实施完毕，2025年，公司依旧保持稳健分红政策，每股派发现金股利0.42元，股利支付率为63.34%。报告期内，公司市值盘中突破560亿元，股价最大上涨30.95%。

现行的《收费公路管理条例》于2004年起实施。2025年，交通运输部印发2025年立法工作计划，修订《收费公路管理条例》。多年来，山东省严格落实鲜活农产品运输“绿色通道”、重大节假日小型客车免费、ETC 用户通行费优惠等惠民政策。

公司成立于1999年，并于2002年3月在上海证券交易所上市，注册资本48.35亿元。

公司主要从事对交通基础设施的投资运营、以及高速公路产业链上下游相关行业等领域的股权投资。

目前，公司主要经营四大业务板块，分别为智慧运营、产业投资、工程建设和绿色低碳。

（一）智慧运营板块

智慧运营板块作为公司的核心业务，一直是公司的主要收入来源。公司主要通过收购方式获取经营性高速公路资产，通过为过往车辆提供通行服务并按照政府收费标准收取车辆通行费的方式获取经营收益。同时公司凭借相关管理经验受托管理其他企业所属高速公路资产，为其提供优质的运营管理服务。目前，公司运营管理的路桥资产总里程约2917公里，其中公司所辖自有路桥资产里程约1601公里、受托管理山东高速集团所属的路桥资产里程约

1316公里。

截至本报告期末，公司所辖自有路段信息如下：

本公车序批准收费收费里程路段名称细分路段司权道状况

号结束时间（公里）益数

1济青高速济南-青岛高速公路100%2044.12.31318.58营运

北京-台北高速公路德州

2100%2046.7.1591.2848营运

-齐河段

3济南第二黄河公路大桥100%2050.12.255.7512营运

京台高速

北京-台北高速公路齐河

4相关路段100%2050.12.2521.97112营运

至济南段

北京-台北高速公路济青

5100%2025.1.1816.3764免费

连接线

18议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

北京-台北高速公路济南

6100%2047.12.2959.5468营运

至泰安段

北京至上海公路（辅线）

7济莱高速100%2034.10.2176.0486营运

济南至莱芜高速公路改扩

8潍莱高速潍坊-莱阳高速公路100%/137.2644

建

9威乳高速威海-乳山高速公路100%2032.12.1970.554营运

G104 国 G104 国道泰安-曲阜一

10100%2026.2.264.1664免费

道泰曲段级公路利津黄河

11利津黄河公路大桥65%2029.9.251.354营运

公路大桥河南许昌至禹州高速公

12许禹高速100%2038.2.139.074营运

路二广高速济源至晋城（省

13济晋高速90%2038.9.920.5554营运

界）段湖南衡阳至邵阳高速公

14衡邵高速70%2041.3.18132.0594营运

路湖北武汉至荆门高速公

15武荆高速60%2040.8.14183.2144营运

路四川成渝环线合江（渝川

16泸渝高速100%2043.6.2773.154营运

界）至纳溪段高速公路

济南-广州高速公路殷家38.93

17济菏高速2049.12.19153.6018营运

林至王官屯段%

德州-上饶高速公路聊城38.93

18德上高速2040.11.1568.9424营运

至范县（鲁豫界）段%

莘县至南乐（鲁豫界）高38.93

19莘南高速2043.09.2718.2674营运

速公路林屯村至省界段%

20菏宝高速菏宝高速新乡至长垣段51%2044.2.1749.124营运

合计1600.783

注：1.经相关部门批准，京台高速齐河至济南段、济南第二黄河公路大桥收费期限至

2050年12月25日。

2.经相关部门批准，许禹高速收费期限至2038年2月1日。

3.经相关部门批准，衡邵高速收费期限至2041年3月18日。

4.经山东省交通运输厅批准，泰曲路收费期限至2026年2月2日。

（二）产业投资板块

一是坚持做大做强路桥主业理念，一方面稳住主业基本盘，省内以现有路段改扩建为主，同时积极开拓市场化公路投资建设项目，省外以收购已通车主业项目为主，建设省外区域发展平台。另一方面，不断延伸主业产业链，目前已涵盖智慧交通、养护、物流、工程咨询、轨道交通、金融、环保等多个领域。二是依托资金优势，深化产融结合。依托由产业投资基金、保理公司构成的集科技金融服务平台和保理业务为一体的供应链金融综合服务体系，坚持“审慎论证、效益优先、风险可控”原则，加强产业研究，为公司发展提供支撑。

19议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

（三）工程建设板块

基于济青高速、京台高速等改扩建经验，形成了高速公路改扩建从立项到竣工全过程、专业化的管理模式，成立集“项目建设+市场开发”于一身的工程建设事业部，逐渐发展成

20议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

工程建设板块，聚焦工程建设和建设开发，发挥投、建、营一体化、全链条优势，提供项目全周期服务。

（四）绿色低碳板块

公司自2024年起探索布局新能源产业，秉承“由小到大、由参到控”的原则，围绕绿色电源、绿色水源、绿色热源、再生资源4个领域，利用城市改造机会，积极捕捉绿色投资机遇，稳步培育形成强有力的稳健增长极。

3、公司主要会计数据和财务指标

3.1近3年的主要会计数据和财务指标

单位：元币种：人民币本年比上

2025年2024年年2023年

增减(%)

总资产163166897744.68161687852769.530.91151719888222.33归属于上市公司股

44487035106.9343287650068.962.7741704545938.97

东的净资产

营业收入23925458141.0428494275610.16-16.0326545644106.78

利润总额5400760691.315363084504.190.705399581211.91归属于上市公司股

3205569300.593196128356.190.303297231623.96

东的净利润归属于上市公司股东的扣除

3021779792.232913771148.803.712930624499.33

非经常性损益的净利润经营活动产生的现

6998105989.556840707803.622.306010294172.21

金流量净额加权平均

减少0.75

净资产收8.208.959.30个百分点益率（%）基本每股

收益（元0.5450.5400.930.574／股）稀释每股

收益（元0.5450.5400.930.573／股）

21议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

3.2报告期分季度的主要会计数据

单位：元币种：人民币

第一季度第二季度第三季度第四季度

（1-3月份）（4-6月份）（7-9月份）（10-12月份）营业收入4470421079.656268420141.096102292072.207084324848.10归属于上市公司股

806669493.39889200330.6923131824.13586567652.47

东的净利润归属于上市公司股东的扣除

791742327.87875371172.63884605379.13470060912.60

非经常性损益后的净利润经营活动产生的现

2314578940.641281367335.941440514090.281961645622.69

金流量净额季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用√不适用

4、股东情况

4.1报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和

持有特别表决权股份的股东总数及前10名股东情况

单位:股

截至报告期末普通股股东总数（户）34651年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数（户）28237

截至报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户）0年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数（户）0

前十名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持质押、标记或冻结有情况股有股东名称报告期内增比例股东期末持股数量限（全称）减(%)份性售数量状质条态件

22议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

的股份数量国山东高速集团有限质有

0341162685970.570977000000

公司押法人招商局公路网络科其

技控股股份有限公078361350716.210无0他司中国建设银行股份

有限公司－华泰柏其

瑞中证红利低波动25292009516360901.070无0他交易型开放式指数证券投资基金招商银行股份有限

公司－上证红利交其

-7943228352180000.730无0易型开放式指数证他券投资基金中国农业银行股份

有限公司－南方标

普中国 A 股大盘红其

14803000271174000.560无0

利低波50交易型他开放式指数证券投资基金中泰证券股份有限质其

13379999191749580.40019174958

公司押他中国人寿保险（集团）公司－传统－其

17706600177066000.370无0

普通保险产品－港他股通（创新策略）香港中央结算有限其

-56001474154411670.320无0公司他中国太平洋人寿保

险股份有限公司－中国太平洋人寿股其

0137598000.280无0票红利型产品（寿他自营）委托投资（长江养老）中国银行股份有限其

公司－易方达中证2761049121902800.250无0他红利交易型开放式

23议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

指数证券投资基金上述股东关联关系或一致行动的公司未知上述股东是否存在关联关系或属于《上市公司说明收购管理办法》规定的一致行动关系。

表决权恢复的优先股股东及持股无数量的说明

4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

4.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

24议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

4.4报告期末公司优先股股东总数及前10名股东情况

□适用√不适用

5、公司债券情况

√适用□不适用

5.1公司所有在年度报告批准报出日存续的债券情况

单位:元币种:人民币

债券名称简称代码到期日债券余额利率（%）山东高速股份有限公司

2023年面向

专业投资者

23 山高 K1 240115.SH 2026-10-20 1000000000.00 3.09

公开发行科技创新公司

债券（第一期）山东高速股份有限公司

24 山高 K2 241023.SH 2034-06-05 1000000000.00 2.75

2024年面向

专业投资者

25议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

公开发行科技创新公司

债券（第一期）山东高速股份有限公司

2024年面向

专业投资者

24 山高 K3 241535.SH 2029-08-28 1000000000.00 2.33

公开发行科技创新公司

债券（第二期）山东高速股份有限公司

20鲁高速股

2020年度第1020017422025-09-040.004.70

MTN001一期中期票据山东高速股份有限公司

23鲁高速股

2023年度第1023830192025-11-090.003.17

MTN002二期中期票据山东高速股份有限公司

25鲁高速股首次行权日

2025年度第1025832271000000000.002.00

MTN001 2028/8/6一期中期票据山东高速股份有限公司

25鲁高速股首次行权日

2025年度第102583715500000000.002.08

MTN002 2027/8/29二期中期票据山东高速股份有限公司

25鲁高速股首次行权日

2025年度第1025840381000000000.002.06

MTN003 2027/9/24三期中期票据山东高速股份有限公司

25鲁高速股首次行权日

2025年度第1025846631000000000.001.92

MTN005 2027/11/6五期中期票据山东高速股22鲁高速股

1022824042025-10-280.002.74

份有限公司 MTN001

26议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

2022年度第

一期中期票据山东高速股份有限公司

23鲁高速股

2023年度第1023821472026-08-211500000000.002.74

MTN001一期中期票据山东高速股份有限公司

24鲁高速股

2024年度第1024827292039-06-261000000000.002.65

MTN001A一期中期票据（品种一）山东高速股份有限公司

24鲁高速股

2024年度第1024827302044-06-26500000000.002.69

MTN001B一期中期票据（品种二）山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第1025844402027-10-241000000000.001.90

MTN004四期中期票据山东高速股份有限公司

24鲁高速股

2024年度第0124830282025-03-070.002.04

SCP004四期超短期融资券山东高速股份有限公司

24鲁高速股

2024年度第0124837442025-05-230.001.96

SCP006六期超短期融资券山东高速股份有限公司

24鲁高速股

2024年度第0124838042025-05-300.001.84

SCP007七期超短期融资券山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第0125804932025-08-220.002.01

SCP001一期超短期融资券

山东高速股25鲁高速股0125811972025-11-140.001.49

27议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

份有限公司 SCP002

2025年度第

二期超短期融资券山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第0125812472025-09-250.001.51

SCP003三期超短期融资券山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第0125825352026-01-200.001.64

SCP004四期超短期融资券山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第0125827242026-02-030.001.60

SCP005五期超短期融资券山东高速股份有限公司

25鲁高速股

2025年度第0125827852026-02-040.001.63

SCP006六期超短期融资券山东高速股份有限公司

26鲁高速股

2026年度第0126801472026-07-151000000000.001.67

SCP001一期超短期融资券山东高速股份有限公司

26鲁高速股

2026年度第0126801772026-07-171000000000.001.69

SCP002二期超短期融资券山东高速股份有限公司

26鲁高速股

2026年度第0126803422026-07-311000000000.001.66

SCP003三期超短期融资券

5.2报告期内债券的付息兑付情况

债券名称付息兑付情况的说明

28议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司2023年面向专业投资者公开发行科技创新公司按期支付利息债券（第一期）山东高速股份有限公司2024年面向专业投资者公开发行科技创新公司按期支付利息债券（第一期）山东高速股份有限公司2024年面向专业投资者公开发行科技创新公司按期支付利息债券（第二期）山东高速股份有限公司2020年度第一期中期票据按期还本付息山东高速股份有限公司2023年度第二期中期票据按期还本付息山东高速股份有限公司2022年度第一期中期票据按期还本付息山东高速股份有限公司2023年度第一期中期票据按期支付利息

山东高速股份有限公司2024年度第一期中期票据（品种一）按期支付利息

山东高速股份有限公司2024年度第一期中期票据（品种二）按期支付利息山东高速股份有限公司2024年度第四期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2024年度第六期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2024年度第七期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第一期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第二期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第三期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第四期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第五期超短期融资券按期还本付息山东高速股份有限公司2025年度第六期超短期融资券按期还本付息

5.3报告期内信用评级机构对公司或债券作出的信用评级结果调整情况

□适用√不适用

5.4公司近2年的主要会计数据和财务指标

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期比上年同期增减主要指标2025年2024年（%）

资产负债率（%）63.8364.56-0.73扣除非经常性损益后净利

3021779792.232913771148.803.71

润

EBITDA 全部债务比 0.11 0.11

利息保障倍数4.493.1442.99

第三节重要事项

1、公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生

的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。

具体内容详见第三节管理层讨论与分析——三、经营情况讨论与分析。

29议案三山东高速股份有限公司2025年年度股东会

2、公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示

或终止上市情形的原因。

□适用√不适用

30议案四山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

关于续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度国内审计机构的议案

各位股东：

拟续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度国内审计机构，审计费用共计165万元，其中年度财务报告审计费用135万元，内部控制审计费用30万元。任期自2025年年度股东会召开之日起至2026年年度股东会召开之日止。

如审计内容变更导致审计费用发生变化，提请股东会授权经营层依据市场原则及具体工作量在合理水平内调整审计费用及签署相关合同。

及《山东高速股份有限公司关于续聘会计师事务所的公告》（公告编号：2026-016）。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

31议案五山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司关于确认董事2025年度薪酬执行情况的议案

各位股东：

根据《山东高速股份有限公司董事、高级管理人员经营业绩考核与薪酬管理办法（试行）》等相关制度，确定了公司2025年度经营业绩考核结果以及董事

2025年度薪酬标准、分配结果。具体情况汇报如下：

一、2025年度经营业绩考核情况

（一）经营绩效考核（基本分100分，满分120分）

1.利润总额指标（目标值90分，争取值18分）

2025年公司利润总额考核目标值为49.51亿元，争取值为59.66亿元，公

司利润总额账面完成值为54.01亿元，利润总额考核完成值为55.35亿元。考核客观还原因素如下：

一是受河北衡德高速改扩建施工影响，京台高速减少通行费收入6695万元考虑折旧、摊销等因素后，影响利润总额4705万元。二是受济南南绕城高速改扩建施工影响，济莱高速减少通行费收入2137万元，考虑折旧、摊销等因素后，影响利润总额1502万元。三是受东青高速改扩建于家庄枢纽封闭施工影响，济青高速减少通行费收入4503万元，考虑折旧、摊销等因素后，影响利润总额3165万元。四是受东津黄河大桥通车分流影响，影响通行费减少约1490万元，

考虑折旧、摊销等因素后，影响利润总额1047万元。五是地方道路捐建、慈善捐赠、篮球俱乐部赞助等项目影响，影响利润总额2981万元。

综上，利润总额目标值考核得分90分，争取值考核得分10.36分。

2.个性化指标（每项基本分5分，满分6分）

一是运营管理方面。所辖高速公路的通行费收入、养护管理、收费运营管理、调度管理等工作符合考核要求。本项个性化考核得分满分6分。

二是完成项目年度投资等工程建设任务方面。其中京台齐济项目完成年度投

32议案五山东高速股份有限公司2025年年度股东会

资计划的100.8%、潍莱项目完成年度投资计划的111.55%，加0.9分；寒亭至章丘高速公路项目，2025年11月26日集团董事会已通过决议，同意按省政府指令性方式承接寒章高速公路项目，加0.1分；济泰项目完成省交通厅竣工质量现场检测和竣工档案验收工作，不扣分；完成省委省政府和省交通运输厅交办的年度建设任务考核指标，不扣分。本项个性化考核得分满分6分。

综上，经营绩效考核得分112.36分。

（二）党建考核（满分20分）

根据2025年度党建工作考核要点及评分标准要求开展考评。经考核，政治建设、思想及意识形态建设、组织建设、干部人才队伍建设、作风建设、纪律建

设、党风廉政建设等方面均按要求完成全年任务，党建考核得分20分。

（三）改革绩效考核指标（无基本分）

科技创新、对标一流行动、亏损企业治理、三项制度改革、人才工作等5

项改革绩效考核指标均完成目标，不扣分。

（四）鼓励性和限制性指标（无基本分）

一是公司参与制定2025年度《项目成本管理指南》《优质服务-测评优质服务绩效》《纤维增强水泥制品-抽样与检验》《超高性能混凝土非承重构件性能试验方法》《差旅风险管理-组织指南》等9项国家标准；参与制定《公路路基路面长期性能科学观测点建设指南》《大粒径透水性沥青混合料施工技术规范》

2项地方标准；牵头制定《公路工程机制砂混凝土应用技术规范》《混凝土拌合物质量快速检测技术规范》《公路工程管状劲性体复合地基技术规范》等5项地方标准；加2分。二是港沟收费站团支部被共青团中央授予“全国五四红旗团支部”省部级荣誉称号，蓝田收费站荣获全国总工会“全国最美驿站”省部级荣誉称号，加2分；共计加4分。

2025年度未发生限制性指标扣分事项。

综上所述，公司2025年经营业绩考核总得分为136.36分。

二、董事薪酬标准及分配结果

根据2025年度经营业绩考核结果，公司主要负责人2025年基本薪酬标准为

29.36万元，年度绩效薪酬标准为73.65万元。公司负责人根据个人年度综合考

核评价结果、契约化管理要求等合理拉开薪酬差距。公司负责人绩效年薪实行延期支付管理，绩效年薪的80%在年度业绩考核结束后当期兑现，其余20%作为延

33议案五山东高速股份有限公司2025年年度股东会

期支付薪酬，采取任期内滚动发放的方式兑现。具体分配情况见下表：

2025薪酬

薪酬分配薪酬分配姓名职务分配金额起始年月终止年月（万元）

傅柏先董事长2025年1月2025年12月103.14

王昊总经理、副董事长2025年1月2025年12月102.87

卢瑜董事2025年6月2025年12月48.07

隋荣昌董事、董事会秘书2025年1月2025年12月82.33

常志宏董事（现已离任）2025年1月2025年3月20.60

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

34议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司关于预计2026年度日常关联交易的议案

各位股东：

根据《上海证券交易所股票上市规则》的规定，公司对2026年度与日常关联交易进行了预计，具体如下：

一、日常关联交易概述

为了满足本公司日常业务开展的需要，公司对2026年度公司与关联人进行的各类日常关联交易进行了预计，具体内容详见下表。

35议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

2026年度日常关联交易预计金额和类别

单位：万元（特殊标注除外）执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）

代管路段：京台高速泰枣段、青银

山东高速集高速齐河—夏津段、潍日高速连接

28500.0027257.26

团有限公司线(G1815)、烟海高速，主线里程

395.568km。

山东高速公代管路段：菏关高速、青银高速济

路发展有限14700.0014003.23南绕城北线、枣临高速，主线里程山东高速股

公司 212.862km。

委托管份有限公司

代管路段：龙青高速、潍日高速、理及其权属单山东高速建

高广高速、泰东高速、临枣至枣木位设管理集团

29100.00 28145.37 高速、潍日高速连接线(S16)、济

有限公司及

南都市圈环线高速西环（G9911）、其子公司烟威高速。

山东鄄菏高公司为基础设施基金及基础设施速公路有限3300.003187.61项目提供运营管理服务（鄄菏高公司速）。

山东高速股山东高速信联科技股份有限公司山东高速信

ETC 服份有限公司为公司提供 ETC 不停车收费的发

联科技股份4200.003621.44

务及其权属单行、推广和售后服务，费用收取标有限公司

位准按照公司省内ETC通行费拆账收

36议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）入的比例收取。

山东高速集山东高速股份有限公司及其权属山东高速股团有限公司单位（不含齐鲁高速公路股份有限份有限公司租出及其实际控5000.002823.28公司）为山东高速集团有限公司实及其权属单

制的关联企际控制的关联企业提供场地、房位

业屋、设备及物品租赁等服务。

山东高速集山东高速股份有限公司及其权属山东高速股团有限公司单位租入山东高速集团有限公司份有限公司

租入及其实际控500.00195.30实际控制的关联企业房屋等。

及其权属单制的关联企位业山东高速篮球俱乐部有限公司提

山东高速股供 CBA、WCBA 等各项赛事比赛的内山东高速篮

广告宣份有限公司场、外场广告及其他宣传媒介为公

球俱乐部有2000.001783.02

传业务及其权属单司进行企业宣传，包括但不限于挡限公司

位板、条幅、服装、票封、车辆等广告形式。

威海银行股份有限公司将向公司根据公司往年业务开展山东高速股

及下属子公司提供存款服务、信贷情况预计

份有限公司威海银行股日存款余额不超过30亿日存款最高余额35.57

存贷款服务、结算服务以及经中国银行保及其权属单份有限公司元。亿元。

险监督管理委员会批准的可从事位的其他金融服务。

37议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）

业务余额总规模不超过公司全资子公司山高云创（山东）根据公司业务发展规模

业务余额2.46亿元，保

10亿元，保理利息等费商业保理有限公司与高速集团内及市场情况预计

理利息520.76万元山东高速集用不超过4000万元。关联企业开展正向保理业务。

山高云创

团有限公司业务余额总规模不超过公司全资子公司山高云创（山东）根据公司业务发展规模金融服（山东)商业务余额4.7亿元。保及其实际控30亿元，保理利息等收商业保理有限公司与高速集团内及市场情况预计务业保理有限理利息2323.5万元。

制的关联企入不超过6000万元。关联企业开展反向保理业务。

公司

业业务余额总规模不超过公司全资子公司山高云创（山东）根据公司发展需要预计

5亿元，保理利息等费用保理利息158.97万元。商业保理有限公司与高速集团内

不超过1000万元。关联企业开展再保理业务。

山东高速集公司控股子公司山东高速速链云根据公司业务发展模式山东高速速团有限公司科技有限责任公司向高速集团内变化预计金融服平台服务费等收入不超收取平台服务费链云科技有及其实际控关联企业提供供应链金融平台服

务过900万元。2378.95万元。

限责任公司制的关联企务，收取平台服务费。

业山东高速集团向齐鲁高速出租山合同名称：《济菏高速土东省内涉及九个区县29宗土地的齐鲁高速公地租赁协议》

土地租山东高速集济菏高速公路土地的使用权，租赁路股份有限231.00231.00合同期限：自2017年1赁团有限公司期限自2017年1月1日起至2034公司月1日起至2034年9月年9月25日止，本公司按照合同

25日止。

约定的款项每年支付租金。

房屋租齐鲁高速公山东高速集山东高速集团向齐鲁高速出租45合同名称：《济菏高速房

45.0045.00赁路股份有限团有限公司处用作7个管理处及1个养护应急屋租赁协定》、《三方协

38议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）公司处的房屋，租赁期限自2017年5定》月1日起至2034年9月25日止，合同期限：自2017年5本公司按照合同约定的款项每年月1日起至2034年9月支付租金。25日止。

合同名称：《2024至2026山东高速集团及其相关下属单位年度综合服务框架协议》向齐鲁高速及附属公司提供公路

合同期限：自2024年1业务经营综合服务，包括公路及沿月1日至2026年12月线设施的规划设计、改造设计、工31日止（首尾两天山东高速集程设计、勘察设计及系统设计；公包括在内）。

综合服齐鲁高速股团有限公司路技术状况检测，桥梁、隧道定期40000.0030103.50合同名称：《2024至2026务份有限公司及其相关下检测和特殊检查；公路及沿线设施年度综合服务框架协议》属单位的维修养护；路段调查分析；处治补充协议对策技术研究；交通量及收费额预

合同期限：自2025年1测研究；收费运营管理；工程监理；

月1日至2026年12月项目代建、大宗物资材料供应；及31日止（首尾两天其他相关或类似服务。

包括在内）齐鲁高速及附属公司向山东高速合同名称：《2024至2026山东高速集齐鲁高速公集团及其下属公司提供若干服务，年度服务提供框架协议》提供服团有限公司

路股份有限18000.0011427.90主要包括：劳务分包、咨询服务、合同期限：自2024年1务及其相关下

公司租赁服务、仓储物流服务、安装服月1日至2026年12月属单位务、贸易服务、代建服务、货物进31日止（首尾两天包括

39议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）出口服务、工程管理服务、园林绿在内）。

化服务等法律允许、乙方及其相关合同名称：《2024至2026下属单位登记的经营范围中其能年度服务提供框架协议》够开展的所有服务。补充协议合同期限：自2025年1月1日至2026年12月31日止（首尾两天包括在内）合同名称：《2024至2026年度综合采购框架协议》

合同期限：自2024年1从山东高速集团及其附属公司采月1日至2026年12月购的货物包括但不限于：钢筋；钢31日止（首尾两天包括山东高速集齐鲁高速公绞线；水泥；土工材料；沥青；混在内）。

综合采团有限公司路股份有限12000.005680.60凝土等建筑材料；建设施工设备及合同名称：《2024至2026购及其相关下公司其配件等法律允许、山东高速集团年度综合采购框架协议》属单位及其下属公司登记的经营范围中补充协议

其能够开展的所有项目。合同期限：自2025年1月1日至2026年12月31日止（首尾两天包括在内）综合销齐鲁高速公山东高速集50000.0017894.20向山东高速集团及其附属公司销合同名称：《2024至2026

40议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）售路股份有限团有限公司售的货物包括但不限于：沥青；沥年度综合销售框架协议》

公司及其相关下青混合料；水泥；混凝土等建筑材合同期限：自2024年1属单位料；建设施工设备及配件；植物等月1日至2026年12月法律允许、本集团登记的经营范围31日止（首尾两天包括允许其销售的货物。在内）。

合同名称：《2024至2026年度综合销售框架协议》补充协议

合同期限：自2025年1月1日至2026年12月31日止（首尾两天包括在内）山东高速集团及其附属公司同意存款服务存款服务

向齐鲁高速提供以下金融服务：

每日最高存款余额（包括每日最高存款余额（包(i) 存款服务，包括但不限于活期合同名称：《2024 至 2026应计利息）100000万括应计利息）18190.30山东高速集存款、定期存款、通知存款及协议年度金融服务框架协议》齐鲁高速公元；万元；

金融服团有限公司存款等存款类型；合同期限：自2024年1路股份有限其他金融服务其他金融服务

务及其相关下 (ii) 其他金融服务，包括提供银月 1 日至 2026 年 12 月公司年度上限500万元；年度上限0.002万元；

属单位行承兑汇票、商票贴现、国内保函、31日止（首尾两天包括跨境资金集中运营管理跨境资金集中运营管理信用证、网上汇款、外汇汇款等；在内）。

服务每日资金余额上限服务9000万元。

(iii) 跨境资金集中运营管理服

14000万元。

务，即山东高速集团同意作为主办

41议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）企业无偿为本集团提供跨境资金

集中运营管理服务，用于办理外债和境外放款、经常项目资金集中收付和轧差净额结算等跨境汇款相关事宜。

山东高速集山东高速股份有限公司及其权属山东高速股团有限公司单位为山东高速集团有限公司实提供劳份有限公司

及其实际控20000.006864.44际控制的关联企业提供物业、建筑务及其权属单

制的关联企施工劳务、光伏发电项目管理、高位业速公路沿线广告资源等服务山东高速集团有限公司实际控制山东高速集山东高速股的关联企业为山东高速股份有限团有限公司

接受劳份有限公司公司及其权属单位提供后勤、运根据公司业务开展计划

及其实际控80000.0019254.12

务及其权属单输、工程施工、工程监理、工程设预计制的关联企

位计、工程造价咨询、工程检测等服业务。

山东高速集山东高速股山东高速股份有限公司及其权属团有限公司综合采份有限公司单位向山东高速集团有限公司实根据公司业务开展计划

及其实际控35000.003055.33

购及其权属单际控制的关联企业采购设备、原材预计制的关联企

位料、货物等相关产品。

业

综合销山东高速股山东高速集8000.002617.24山东高速股份有限公司及其权属

42议案六山东高速股份有限公司2025年年度股东会

执行机构关联交（公司及公本次2026年关联人上年实际发生金额关联交易内容备注易类别司控股子公预计金额

司）售份有限公司团有限公司单位向山东高速集团及旗下控股

及其权属单及其实际控子公司销售设备、原材料、货物等位制的关联企业务。

业

注1：本表所示山东高速股份有限公司及其权属单位不包含齐鲁高速公路股份有限公司

注2：根据《上海证券交易所自律监管指引第5号-交易与关联交易（2025年3月修订）》第二十条规定，在上述预计总额范围内公司及子公司可以根据实际情况在同一控制下的各关联方之间进行额度调剂（包括不同关联交易类型间的调剂），具体交易金额及内容以签订的合同为准。

43议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

二、关联方介绍和关联关系

（一）关联方的基本情况

1、山东高速集团有限公司

企业名称山东高速集团有限公司统一社会信用代码913700002671781071法定代表人王其峰

成立时间1997-07-02

注册资本9220407.8375万元人民币注册地济南市历下区龙奥北路8号主要办公地点济南市历下区龙奥北路8号

高速公路、桥梁、铁路、港口、机场的建设、管理、维护、经营、

开发、收费;高速公路、桥梁、铁路沿线配套资源的综合开发、经营;

物流及相关配套服务;对金融行业的投资与资产管理(经有关部门核

准);土木工程及通信工程的设计、咨询、科研、施工;建筑材料销售;

机电设备租赁;广告业务。一般项目:汽车拖车、求援、清障服务;招主营业务投标代理服务;土地使用权租赁;非居住房地产租赁;机械设备租赁;

停车场服务;新型建筑材料制造(不含危险化学品);新兴能源技术研

发;人工智能行业应用系统集成服务(除依法须经批准的项目外凭营

业执照依法自主开展经营活动)许可项目:公路管理与养护;建设工程

监理;通用航空服务;各类工程建设活动(依法须经批准的项目经相

关部门批准后方可开展经营活动具体经营项目以审批结果为准)

山东省人民政府国有资产监督管理委员会(70%)

主要股东山东发展投资控股集团有限公司(20%)

山东省财欣资产运营有限公司(10%)

2025年第三季度末（未经审计）2024年末

资产总额（亿元）17437.916212.2

负债总额（亿元）12990.212078.9

净资产（亿元）4447.74133.3

资产负债率74.5%74.5%

2025年前三季度（未经审计）2024年

营业收入（亿元）2109.92793.1

归母净利润（亿元）44.541.7

2、山东高速公路发展有限公司

企业名称山东高速公路发展有限公司

44议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

统一社会信用代码 91370000MA3MHUKN20法定代表人王爱涛

成立时间2017-12-25

注册资本952.871236万元人民币注册地山东省济南市历下区龙奥北路8号山东高速大厦23层主要办公地点山东省济南市历下区龙奥北路8号山东高速大厦23层

交通基础设施投资与经营；高速公路绿化、交通安全、信息网络工

程、公路工程试验和检测；房地产开发经营；物业管理；工程技术

主营业务咨询；工程项目管理；设计、制作、发布与代理国内广告；建筑材料、机械设备、办公设备、汽车配件、日用品销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。

主要股东山东高速基础设施建设有限公司（100%）

2025年末（未审计）2024年末

资产总额（亿元）160.6162.9

负债总额（亿元）90.759.5

净资产（亿元）69.9103.4

资产负债率56.5%36.5%

2025年（未审计）2024年

营业收入（亿元）13.915.2

归母净利润（亿元）6.76.6

3、山东高速建设管理集团有限公司

企业名称山东高速建设管理集团有限公司

统一社会信用代码 91370000MA3NWHG57C法定代表人李海生

成立时间2018-12-24

注册资本838713.76万元人民币

山东省济南市历下区龙洞街道龙鼎大道 0 号，海尔绿城中央广场 A1注册地

座5-9层

山东省济南市历下区龙洞街道龙鼎大道 0 号，海尔绿城中央广场 A1主要办公地点

座5-9层

高速公路、桥梁、隧道等基础设施的建设、管理、投资、经营、收

费、养护、清障救援、设计、咨询、招标、试验、检测、科研;以主营业务

自有资金对外投资;建设项目沿线综合开发、经营;物流服务及仓储（不含化学危险品）;装饰装修;建筑材料、建筑构件的生产、加工、

45议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

预制和销售;土地租赁;房屋租赁;设备设施及场地租赁;会议会展

服务;广告业务;房地产开发经营;旅游业务;服务区经营租赁、餐

饮、住宿及日用品和食品零售、交通工程设施、器材的生产、销售

及安装;机械设备销售;车辆维修、汽车配件销售;新能源开发;石料

加工、运输;科技中介服务;工程技术开发;新材料的技术开发、技

术转让、技术咨询服务;知识产权服务;软件开发;信息技术咨询服务;公路信息网络管理。（依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动）。

山东高速集团有限公司（92.3658%）主要股东

山东省财金投资集团有限公司（7.6342%）

2025年末2024年末

资产总额（亿元）1793.41592.3

负债总额（亿元）1113.4994.0

净资产（亿元）680.0598.2

资产负债率62.1%62.4%

2025年2024年

营业收入（亿元）20.319.2

归母净利润（亿元）3.51.5

4、山东鄄菏高速公路有限公司

企业名称山东鄄菏高速公路有限公司

统一社会信用代码 91371700776305581U法定代表人刘立宇

成立时间2005-06-06

注册资本24460.3741万元人民币注册地菏泽市鲁西新区中华西路2059号主要办公地点山东省菏泽市鄄城县凤凰镇许可项目:公路管理与养护;建设工程施工。（依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动具体经营项目以相关部门批主营业务准文件或许可证件为准）一般项目:以自有资金从事投资活动。（除依法须经批准的项目外凭营业执照依法自主开展经营活动）。

主要股东中国国际金融股份有限公司（100%）

2025年末2024年末

资产总额（亿元）22.423.4

负债总额（亿元）17.817.4

46议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

净资产（亿元）4.66.0

资产负债率79.5%74.4%

2025年2024年

营业收入（亿元）2.63.0

归母净利润（亿元）-1.4-2.0

5、山东高速信联科技股份有限公司

企业名称山东高速信联科技股份有限公司

统一社会信用代码 91370100MA3QABM43Y法定代表人李耿

成立时间2019-07-30注册资本52700万元人民币

注册地山东省济南市高新区汉峪金谷 A7-5 信联科技大厦

主要办公地点山东省济南市高新区汉峪金谷 A7-5 信联科技大厦

一般项目:软件开发；信息系统集成服务；信息技术咨询服务；票务

代理服务；广告设计、代理；广告制作；广告发布；洗车服务；供应链管理服务；物业管理；非居住房地产租赁；物联网应用服务；

技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；

信息咨询服务(不含许可类信息咨询服务)；电子产品销售；机械设

备销售；专用化学产品销售(不含危险化学品)；互联网销售(除销售

主营业务需要许可的商品)；机动车充电销售；润滑油销售;停车场服务;机械设备租赁。(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)

许可项目:互联网信息服务;成品油批发[分支机构经营];成品油零

售[分支机构经营]；第二类增值电信业务；食品互联网销售；出版物互联网销售。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准)主要股东山东高速集团有限公司（56.93%）

2025年末2024年末

资产总额（亿元）44.442.3

负债总额（亿元）25.724.1

净资产（亿元）18.718.6

47议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

资产负债率57.9%57.0%

2025年2024年

营业收入（亿元）7.87.6

归母净利润（亿元）1.51.7

6、山东高速篮球俱乐部有限公司

企业名称山东山高篮球俱乐部有限公司

统一社会信用代码 91370112MABR654Y19法定代表人胡克生成立时间2022年6月24日注册资本47000万元注册地山东省济南市历城区唐冶街道龙凤山路777号南楼306室

主要办公地点济南市历下区全运村中央广场 A1 座 10 楼一般项目：体育竞赛组织；体育赛事策划；体育场地设施经营（不含高危险性体育运动）；会议及展览服务；服装服饰零售；体育用

品及器材零售；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）；租赁服务（不含许可类租赁服务）；体育健康服务；户外用品销售；体育用品设备出租；体育中介代理服务；体育经纪人服务；组织体育表演活动；广告制作；广告发布；品牌管理；组织文化艺术交流活动；鞋帽零售；业务培训（不含教育培训、职业技能培训等需取得许可的培训）；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术

转让、技术推广；旅行社服务网点旅游招徕、咨询服务；以自有资金从事投资活动；酒店管理；物业管理；企业形象策划；企业管理咨询；婚庆礼仪服务；健身休闲活动；外卖递送服务；票务代理服务；农副产品销售；食用农产品零售；水产品零售；工艺美术品及主营业务

收藏品零售（象牙及其制品除外）；日用百货销售；化妆品零售；

金银制品销售；办公用品销售；停车场服务；餐饮管理；机械设备租赁；文化场馆管理服务；非居住房地产租赁；旅游开发项目策划咨询；食品销售（仅销售预包装食品）；食用农产品批发；水产品批发；针纺织品销售；劳动保护用品销售；电子产品销售；游乐园服务；工艺美术品及礼仪用品销售（象牙及其制品除外）；露营地服务；休闲观光活动；体验式拓展活动及策划；互联网销售（除销售需要许可的商品）；珠宝首饰零售。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）许可项目：食品销售；住宿服务；餐饮服务；小餐饮、小食杂、食品小作坊经营；烟草制品零售；

旅游业务。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准)

48议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

主要股东山东高速集团有限公司(100%)

2025年末2024年末

资产总额（亿元）5.81.3

负债总额（亿元）2.31.0

净资产（亿元）3.60.3

资产负债率38.7%76.6%

2025年2024年

营业收入（亿元）2.21.0

归母净利润（亿元）-0.40.0

7、威海银行股份有限公司

企业名称威海银行股份有限公司曾用名威海市商业银行股份有限公司统一社会信用代码913700002671339534法定代表人孟东晓

成立时间1997-07-21

注册资本598005.8344万元人民币

注册地中国山东省威海市青岛北路 137A 号

主要办公地点中国山东省威海市青岛北路 137A 号许可项目：银行业务；公募证券投资基金销售。（依法须经批准的主营业务项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）

山东高速集团有限公司（35.56%）

主要股东威海市财政局（15.38%）

山东高速股份有限公司（11.60%）

2025年末2024年末

资产总额（亿元）5045.24414.6

负债总额（亿元）4691.44106.7

净资产（亿元）353.8308.0

资产负债率93.0%93.0%

2025年2024年

营业收入（亿元）184.3174.3

49议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

归母净利润（亿元）22.519.9

（二）与上市公司的关联关系

山东高速集团有限公司为公司控股股东，上述公司为公司控股股东实际控制的公司，属于《股票上市规则》规定的关联法人情形。

（三）前期关联交易的执行情况及履约能力分析前期，上述关联方与公司的关联交易均已正常履行，上述关联人经营情况和财务状况正常，不存在重大履约风险。

三、关联交易定价政策

关联交易的定价遵循公平合理的原则，以市场公允价格为基础，且原则上不偏离独立第三方的价格或收费标准；关联交易无可比的独立第三方价格的，交易定价参考关联方与独立第三方发生的非关联交易价格确定；既无独立第三方价格，也无独立的非关联交易价格可供参考的，以合理的构成价格（合理成本费用加合理利润）作为定价依据；对于确实无法采用前述方法定价的，按照协议价定价。

四、关联交易对公司的影响

公司与上述关联企业之间的关联交易，是本公司正常的经营活动组成部分，保证公司生产经营的稳定性，实现优势互补和资源的合理配置。公司与关联方进行的交易符合诚实信用、公平公正的原则，有利于公司的生产经营和长远发展，未损害公司和其他股东的利益。上述关联交易对本公司独立性没有影响，公司的主要业务不会因此类交易而对关联人形成依赖。

本议案已经公司第六届董事会第八十四次会议审议通过，具体内容详见公司于 2026 年 4 月 4 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《山东高速股份有限公司第六届董事会第八十四次会议决议公告》（公告编号：2026-014）及《山东高速股份有限公司关于预计2026年度日常关联交易的公告》（公告编号：2026-017）。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

50议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度的议案

各位股东：

一、担保情况概述

（一）担保的基本情况

为满足子公司日常经营情况和发展需要，确保2026业务经营稳步运行，山东高速股份有限公司（以下简称“公司”）为子公司、公司子公司为其子公司提

供总计不超过62.55亿元的担保。

（二）担保预计基本情况担保被担额度担是保方占上保被担保否担最近截至目前本次新增市公预是否担方持关保一期担保余额担保额度司最计有反保股比联

方资产（万元）（万元）近一有担保方例担负债期净效保率资产期比例

一、对控股子公司

被担保方资产负债率超过70%山东高以实速毅康际签股科技署的

51%80.61%21710.33100000.002.25%3年否

份有限担保有公司合同限为准公司毅宜宾20以实

100%74.89%41629.4853500.001.20%否

康康源年际签

51议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

科危废署的技处置担保有有限合同限公司为准公司毅康汤阴以实科县康际签技澜科20署的

55%85.19%-5040.000.11%否

有技有年担保限限公合同公司为准司毅兰润康以实环保科际签技术技署的

（烟100%99.12%3320.002000.000.04%3年否有担保

台）限合同有限公为准公司司山东山高高云创以实

速（山际签股东）署的

100%89.95%188339.00400000.008.99%3年否

份商业担保有保理合同限有限为准公公司司齐鲁高以实山东速际签港通股署的

建设100%73.24%-5000.000.11%3年否份担保有限有合同公司限为准公司

被担保方资产负债率未超过70%

毅临汾76.95%61.26%7290.0025000.000.56%20否以实

52议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

康康润年际签科金泽署的技供水担保有有限合同限公司为准公司毅康山高以实

科（烟际签技台）10署的

100%65.96%1090.862400.000.05%否

有环保年担保限有限合同公公司为准司毅康开封以实科康润际签技云合20署的

55%1.10%-5500.000.12%否

有科技年担保限有限合同公公司为准司毅山高康以实

（烟科际签

台）技署的

工程100%35.96%-2000.000.04%3年否有担保建设限合同有限公为准公司司齐鲁高速山东以实公舜广际签路实业署的

100%35.90%634.375000.000.11%3年否

股发展担保份有限合同有公司为准限公司

齐齐鲁60%60.45%-15000.000.34%3年否以实

53议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

鲁高速际签

高（山署的速东）担保公装配合同路有限为准股公司份有限公司齐鲁高齐鲁速高速以实

公（山际签路东）署的

51%69.95%-5100.000.11%3年否

股能源担保份科技合同有有限为准限公司公司

授权担保有效期内，不同子公司（含收购、新设子公司）之间可相互调剂使用对子公司提供担保的预计额度。为资产负债率70%以上的子公司提供担保的额度如有富余，可以将剩余额度调剂用于为资产负债率70%及以下的子公司提供担保；为资产负债率70%及以下的子公司提供担保的额度如有富余，不得调剂用于为资产负债率70%以上的子公司提供担保。

在上述授权额度范围内，公司及子公司根据实际经营情况的需要，办理具体担保事宜，将不再另行提交董事会、股东会审议，授权有效期为：自公司2025年年度股东会审议通过之日起一年内。超出担保额度范围的其他事项或者达到另行董事会、股东会审议要求的事项，公司将另行决策程序并及时披露。

二、被担保人基本情况

（一）基本情况被担保人被担保人被担保人类主要股东及持股比统一社会信用代码类型名称型及上市公例

54议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

司持股情况毅康科技有山东高速股份有限公

法人控股子公司 91370600690618800Q

限公司司持股51%宜宾康源危毅康科技有限公司持

法人废处置有限全资子公司 91511525MAC2K70X9Q

股100%公司汤阴县康澜毅康科技有限公司持

法人科技有控股子公司 91410523MAENPPM40W

股55%限公司兰润环保技毅康科技有限公司持

法人术（烟台）有全资子公司 91370600MA7D691G6U

股100%限公司山高云创（山山东高速股份有限公法人东）商业保理全资子公司 91370102MABXE9H65C

司持股100%有限公司山东港通建齐鲁高速公路股份有

法人全资子公司 91370124MA3QJGWC50

设有限公司限公司持股100%临汾康润金毅康科技有限公司持

法人泽供水有限控股子公司 91141000MA0LECF27X

股76.95%公司山高（烟台）毅康科技有限公司持

法人环保有限公全资子公司 91370600MA7DJBYK5U

股100%司开封康润云毅康科技有限公司持

法人合科技有限控股子公司 91410222MAEQ0EHK6C

股55%公司山高（烟台）毅康科技有限公司持

法人工程建设有全资子公司 91370602MA3NMYEEX2

股100%限公司山东舜广实齐鲁高速公路股份有

法人业发展有限全资子公司 91370102306901426P

限公司持股100%公司

齐鲁高速(山齐鲁高速公路股份有

法人东)装配有限控股子公司 91370100MABN33YP32

限公司持股60%公司齐鲁高速（山齐鲁高速公路股份有法人东）能源科技控股子公司 91370100MAE8XK047U

限公司持股51%有限公司

55议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

主要财务指标（万元）被担保

2025年12月31日/2025年度（经审计）2024年12月31日/2024年度（经审计）

人名称资产总额负债总额资产净额营业收入净利润资产总额负债总额资产净额营业收入净利润毅康科技

1733178.761397134.62336044.1425548.32207.601743370.221407177.94336192.2832993.03-3638.55

有限公司宜宾康源

危废处置66911.3950107.3916804.00--54887.5439983.5414904.00--有限公司汤阴县康

澜科技有1046.36891.36155.00-------限公司兰润环保

技术（烟

10278.7410188.1690.58116.78-4.358208.288113.3694.922379.643.80

台）有限公司山高云创（山东）商

318570.65286549.6832020.9712080.363475.35242370.36213824.7428545.629681.752566.76

业保理有限公司山东港通

建设有限50824.0037223.0713600.9318428.0398.9947755.4834204.4613551.0222745.461224.36公司临汾康润

金泽供水24037.8014725.209312.60--22776.5013463.909312.60--有限公司

山高（烟1718.811133.74585.07256.8195.251662.401210.59451.8134.5614.61

56议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

台）环保有限公司开封康润

云合科技661.227.27653.95-------有限公司

山高（烟台）工程建

718.12258.24459.88139.054.69595.17248.99346.1864.672.70

设有限公司山东舜广

实业发展22911.318224.7214686.5915104.04575.5021068.186957.0814111.0935225.421352.90有限公司齐鲁高速

(山东)装

101882.3961589.7040292.6929134.89748.7986241.7650953.8735287.8860600.203451.56

配有限公司齐鲁高速（山东）能

16684.3611670.845013.524326.1313.52-----

源科技有限公司

注：上述被担保对象全部为公司子公司，均资信良好、不属于失信被执行单位。

57议案七山东高速股份有限公司2025年年度股东会

三、担保协议的主要内容

上述担保额度是基于目前公司业务情况的预计（除已实际履行的担保），相关担保协议尚未签署，具体的担保金额、担保方式、担保期限以及签约时间以实际签署的合同为准。

本议案已经公司第六届董事会第八十四次会议审议通过，具体内容详见公司于 2026 年 4 月 4 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《山东高速股份有限公司第六届董事会第八十四次会议决议公告》（公告编号：2026-014）及《山东高速股份有限公司关于预计2026年度公司及子公司提供担保额度的公告》（公告编号：2026-018）。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

58议案八山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

关于购买董事、高级管理人员责任保险的议案

各位股东：

根据《上市公司治理准则》等有关规定，公司拟购买董事、高级管理人员责任保险。

一、基本情况

本次拟投保方案如下：

投保人：山东高速股份有限公司；

被保险人：公司及控股公司董事、高级管理人员及其他相关责任人员（具体以保险协议为准）；

赔偿限额：每年不超过人民币1亿元；

保险费：每年不超过人民币40万元；

保险期限：12个月。

上述具体投保金额、保险条款等内容将由公司经营管理层根据市场情况与保险公司协商确定。

二、授权事项

提请股东会授权经理层及其授权代表办理购买董事、高级管理人员责任保险的相关事宜（包括但不限于确定保险公司、保险金额、保险费及其他保险条款；签署相关法律文件及处理与投保相关的其他事项等），以及在今后保险合同期满时或之前办理与续保或者重新投保等相关事宜。

现提交2025年年度股东会，请各位股东审议。

59议案九山东高速股份有限公司2025年年度股东会

山东高速股份有限公司

关于公司未来五年（2026-2030年）股东回报规划的议案

各位股东：

为健全完善科学、持续、稳定的分红决策和监督机制，积极回报投资者，依照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红（2025年修订）》等法律法规及规范性文件及《山东高速股份有限公司章程》（以下简称“《公司章程》”），结合公司实际情况，特制订以下股东回报规划：

一、制订本规划考虑的因素

公司着眼于长远和可持续发展，在综合考虑公司的经营发展实际、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境等因素的基础上，建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划和机制，保证利润分配政策的连续性和稳定性。

二、制订本规划的原则

本规划的制定在符合相关法律法规和《公司章程》相关利润分配规定的前提下，充分考虑股东特别是中小股东和独立董事的意见，重视对投资者的合理投资回报兼顾公司可持续发展，保证公司利润分配政策的连续性和稳定性。

三、2026-2030年股东回报规划

（一）利润分配形式及频次

公司可以采用现金、股票或者现金与股票相结合的方式或者法律、法规允许

的其他方式分配利润。在满足现金分红的条件下，应当采用现金分红进行利润分配，原则上每年进行一次现金分红。在有条件的情况下，公司可以进行中期利润分配。

（二）现金分红的条件及比例

除特殊情况外，未来五年（2026-2030年）在公司累计未分配利润期末余额为正、当期可分配利润为正且公司现金流可以满足公司正常经营和可持续发展的

60议案九山东高速股份有限公司2025年年度股东会情况下，公司原则上每年进行一次现金分红，在符合现金分红条件的情况下，未来五年（2026-2030年），公司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的合并报表归属母公司所有者的净利润的百分之六十。

特殊情况指：