中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“独立财务顾问”）作为国电

南瑞科技股份有限公司（以下简称“国电南瑞”或“公司”）2016年度重大资产重组

的独立财务顾问，根据《上市公司重大资产重组管理办法》、《上市公司募集资金监管规则》、《上海证券交易所股票上市规则》及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》有关规定，对国电南瑞2025年度募集资金存放与实际使用情况进行了核查，并出具核查意见如下：

一、募集资金基本情况

（一）实际募集资金金额和资金到位情况经中国证券监督管理委员会《关于核准国电南瑞科技股份有限公司向南瑞集团有限公司等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》（证监许可[2017]2224号）核准，国电南瑞科技股份有限公司（以下简称“国电南瑞”、“公司”）以非公开发行股份方式向7名特定投资者发行了人民币普通股381693558股，发行价格为15.99元/股，本次发行募集资金总额为6103279992.42元，扣除各项发行费用83239359.91元，实际募集资金净额为6020040632.51元。上述募集资金已于2018年4月8日全部到位。经立信会计师事务所（特殊普通合伙）对认购资金实收情况进行了审验，并出具了《验资报告》（信会师报字[2018]第 ZB22786号）。

（二）募集资金使用和结余情况

截至2025年12月31日，公司募集资金使用情况及余额具体情况如下：

募集资金基本情况表

单位：万元币种：人民币

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账时间2018年4月8日本次报告期2025年1月1日至2025年12月31日项目金额

一、募集资金总额610328.00

其中：超募资金金额-

减：直接支付发行费用8323.94

二、募集资金净额602004.06

减：

以前年度已使用金额468039.89

本年度使用金额9118.36

永久补流金额9589.06

加：

募集资金利息收入36314.84

其他-具体说明-

三、报告期期末募集资金余额（注）151571.59

注：1、以前年度已使用金额468039.89万元，不包含直接支付发行费用8323.94万元。

2、报告期期末余额中有50256.75万元为永久补流金额（已于2025年12月30日经股东大会审批），截至本报告披露日，公司已将永久补流充流动资金从募投账户划出转入一般银行账户，并完成相关募投账户注销。

二、募集资金管理情况

（一）募集资金的管理情况为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司依照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司募集资金监管规则》和《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号一规范运作》等规定和要求，结合公司的实际情况，制定了《国电南瑞募集资金管理办法》，对公司募集资金的存放、使用及使用情况的监管等方面做出了具体明确的规定，并按照《国电南瑞募集资金管理办法》的规定存放、使用、管理资金。

2018年5月9日，公司与开户银行招商银行股份有限公司南京南昌路支行、中信银行股份有限公司南京分行城北支行、中国农业银行股份有限公司江苏省分行三元支行、独立财务顾问（保荐机构）中信证券股份有限公司签订了《募集资金专户存储三方监管协议》；2024年11月27日，公司与交通银行股份有限公司江苏省分行、独立财务顾问（保荐机构）中信证券股份有限公司签订了《募集资8金现金管理产品专用结算账户三方监管协议》。前述协议与上海证券交易所《募集资金专户存储三方监管协议（范本）》不存在重大差异。

2019年6月27日，公司全资子公司南京南瑞信息通信科技有限公司（以下简称“信通科技”）、南京南瑞水利水电科技有限公司（以下简称“水电科技”）分别

与公司、中信银行股份有限公司南京分行城北支行、独立财务顾问（保荐机构）

中信证券股份有限公司签订了《募集资金专户存储四方监管协议》。前述协议与上海证券交易所《募集资金专户存储三方监管协议（范本）》不存在重大差异。

2019年12月26日，公司控股子公司南京南瑞半导体有限公司（以下简称“南瑞半导体”）与公司、招商银行股份有限公司南京分行南昌路支行、独立财务顾问（保荐机构）中信证券股份有限公司签订了《募集资金专户存储四方监管协议》；

2025年12月1日，公司控股子公司南瑞半导体与公司、招商银行股份有限公司南京南昌路支行、独立财务顾问（保荐机构）中信证券股份有限公司签订了《募集资金专户存储四方监管协议》，前述协议内容与上海证券交易所指定的《募集资金专户存储三方监管协议（范本）》不存在重大差异。

（二）募集资金专户存储情况

截至2025年12月31日，募集资金具体存放情况如下：

募集资金存储情况表

单位：元币种：人民币

2017年发行股份及支付现金购买资产

发行名称并募集配套资金募集资金到账时间2018年4月8日截至2025年12月账户名称开户银行银行账号报告期末余额

31日账户状态

国电南瑞科技股招商银行股份有限公司南

02590006481051819446782.62使用中

份有限公司京分行南昌路支行南京南瑞半导体招商银行股份有限公司南1259111827108864367409.90使用中（于2026有限公司京分行南昌路支行年3月17日注

8销）使用中（于2026南京南瑞半导体招商银行股份有限公司南

1259111827100004655.37年3月17日注

有限公司京南昌路支行

销）使用中（于2026国电南瑞科技股中信银行股份有限公司南

81105010131010710712752691.44年3月17日注

份有限公司京分行城北支行

销）南京南瑞水利水中信银行股份有限公司南使用中（于2026

81105010127013156221235482.20电科技有限公司京分行城北支行年3月2日注销）使用中（于2026南京南瑞信息通中信银行股份有限公司南

8110501013301315167102318.57年3月17日注

信科技有限公司京分行城北支行

销）使用中（于2026国电南瑞科技股中国农业银行股份有限公

101148010402152322808993.04年3月17日注

份有限公司司江苏省分行三元支行

销）国电南瑞科技股招商银行股份有限公司南

结构性存款963000000.00使用中份有限公司京分行南昌路支行国电南瑞科技股中信银行股份有限公司南使用中（于2026结构性存款161900000.00

份有限公司京分行城北支行年3月17日注销)南京南瑞信息通中信银行股份有限公司南使用中（于2026结构性存款13100000.00

信科技有限公司京分行城北支行年3月17日注销)国电南瑞科技股交通银行股份有限公司南

结构性存款102000000.00使用中份有限公司京江宁支行

注：闲置募集资金暂时补充流动资金2.45亿元存放于募集资金专项账户，该账户截至2025年

12月31日余额为4655.37元（含利息2231.77元）。

三、本年度募集资金的实际使用情况

（一）募集资金投资项目资金使用情况

公司严格按照《国电南瑞募集资金管理办法》使用募集资金，截至2025年12月31日募集资金实际使用情况详见附表一“募集资金使用情况对照表”。

（二）募投项目先期投入及置换情况公司本年度无募投项目先期投入及置换情况。

8（三）用闲置募集资金暂时补充流动资金情况

闲置募集资金临时补充流动资金明细表

单位：万元币种：人民币发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金募集资金到账时间2018年4月8日临时补充临时补充流动资计划补充流董事会审议通过归还募集资金归还募集流动资金金起始日期动资金时长日期日期资金金额金额自本次董事

2025年12月8

24500.00会审议通过

2025年8月262026年3月2日之日起不超

24500.00日日过12个月

（四）对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况

为提高募集资金使用效率，2024年8月27日，经公司第八届董事会第二十五次会议和第八届监事会第十八次会议审议，同意公司及募投项目实施子公司使用额度不超过人民币14.31亿元（含14.31亿元）的暂时闲置募集资金进行现金管理，额度有效期为自本次董事会审议通过之日起不超过12个月且在该额度内可滚动使用。2025年8月26日，经公司第九届董事会第七次会议和第九届监事会第三次会议审议，同意公司及募投项目实施子公司将使用额度不超过人民币15.00亿元（含15.00亿元）的暂时闲置募集资金进行现金管理，额度的有效期为自本次董事会审议通过之日起不超过12个月且在该额度内可滚动使用。

募集资金现金管理审核情况表

单位：万元币种：人民币发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金募集资金到账时间2018年4月8日计划进行现计划进行现金管理董事会审议通过金管理的金计划起始日期计划截止日期的方式日期额

143100.00购买安全性高、满足2024年8月27日2025年8月262024年8月27

8保本要求、流动性日日

好、产品期限不超过

12个月的金融机构

结构性存款

购买安全性高、满足

保本要求、流动性

2026年8月252025年8月26

150000.00好、产品期限不超过2025年8月26日

日日

12个月的金融机构

结构性存款

公司现金管理产品为金融机构结构性存款，其产品安全性高、满足保本要求、流动性好，风险可控。2025年年初公司尚未到期的结构性存款余额14.31亿元，报告期内公司及募投项目实施子公司累计滚动购买结构性存款56.02亿元（单日最高结构性存款金额不超过上述审批额度），收回到期结构性存款57.93亿元，截至

2025年12月31日公司尚未到期的结构性存款余额12.40亿元。报告期内公司及募

投项目实施子公司在额度范围内购买和收回结构性存款具体情况如下所示：

募集资金现金管理明细表

单位：万元币种：人民币发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金募集资金到账时间2018年4月8日预计产品购买金尚未归年化利息委托方受托银行产品名称起始日期截止日期归还日期类型额还金额收益金额率中信银行股共赢慧信汇

结构1.05%或份有限公司率挂钩人民

性存16300.002024-12-052025-03-122025-03-120.002.00%或86.64南京城北支币结构性存

款2.50%行款07237期招商银行点招商银行股

国电南金系列看涨结构1.30%或份有限公司

瑞科技三层区间97性存44050.002024-12-052025-03-122025-03-120.002.20%或257.54南京南昌路

股份有天结构性存款2.40%支行限公司款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.30%或份有限公司

三层区间97性存44050.002024-12-062025-03-132025-03-130.002.20%或257.54南京南昌路

天结构性存款2.40%支行款

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账时间2018年4月8日预计产品购买金尚未归年化利息委托方受托银行产品名称起始日期截止日期归还日期类型额还金额收益金额率交通银行蕴交通银行股通财富定期

结构1.30%或份有限公司型结构性存

性存9400.002024-12-052025-03-122025-03-120.002.20%或54.96南京江宁支款97天

款2.40%

行（挂钩黄金看涨）中信银行股共赢慧信汇

结构1.05%或份有限公司率挂钩人民

性存15300.002025-03-132025-06-112025-06-110.001.95%或92.43南京城北支币结构性存

款2.45%行款09618期招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.30%或份有限公司

三层区间90性存45295.002025-03-132025-06-112025-06-110.002.10%或256.88南京南昌路

天结构性存款2.30%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.30%或份有限公司

三层区间90性存45295.002025-03-142025-06-122025-06-120.002.10%或234.54南京南昌路

天结构性存款2.30%支行款交通银行蕴交通银行股通财富定期

结构1.30%或份有限公司型结构性存

性存9900.002025-03-132025-06-112025-06-110.002.10%或56.15南京江宁支款90天

款2.30%

行（挂钩黄金看涨）共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或份有限公司

币结构性存性存15300.002025-06-122025-08-122025-08-120.001.68%或55.74南京城北支

款 A06485 款 2.18%行期招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.00%或份有限公司

三层区间61性存45300.002025-06-122025-08-122025-08-120.001.95%或147.63南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.00%或份有限公司

三层区间60性存45300.002025-06-132025-08-122025-08-120.001.95%或145.21南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账时间2018年4月8日预计产品购买金尚未归年化利息委托方受托银行产品名称起始日期截止日期归还日期类型额还金额收益金额率交通银行蕴交通银行股通财富定期

结构1.00%或份有限公司型结构性存

性存9900.002025-06-122025-08-122025-08-120.001.95%或32.26南京江宁支款61天

款2.15%

行（挂钩黄金看涨）共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或份有限公司

币结构性存性存16200.002025-08-282025-11-242025-11-240.001.58%或39.06南京城北支

款 A11706 款 2.08%行期招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.00%或份有限公司

三层区间88性存48650.002025-08-282025-11-242025-11-240.001.95%或252.18南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.00%或份有限公司

三层区间88性存48650.002025-08-292025-11-252025-11-250.001.95%或117.29南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款交通银行蕴交通银行股通财富定期

结构1.00%或份有限公司型结构性存

性存10200.002025-08-282025-11-242025-11-240.001.85%或50.41南京江宁支款88天

款2.05%

行（挂钩黄金看涨）共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或份有限公司

币结构性存性存16190.002025-11-252026-01-262026-01-2616190.001.52%或/南京城北支

款 A21300 款 2.02%行期招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.00%或份有限公司

三层区间62性存48650.002025-11-252026-01-262026-01-2648650.001.60%或/南京南昌路

天结构性存款1.80%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.00%或份有限公司

三层区间62性存47650.002025-11-262026-01-272026-01-2747650.001.60%或/南京南昌路

天结构性存款1.80%支行款

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账时间2018年4月8日预计产品购买金尚未归年化利息委托方受托银行产品名称起始日期截止日期归还日期类型额还金额收益金额率交通银行蕴交通银行股通财富定期

结构1.00%或份有限公司型结构性存

性存10200.002025-11-252026-01-262026-01-2610200.001.85%或/南京江宁支款62天

款2.05%

行（挂钩黄金看涨）招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.30%或份有限公司

三层区间97性存14000.002024-12-052025-03-122025-03-120.002.20%或81.85南京南昌路

天结构性存款2.40%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.30%或份有限公司

三层区间97性存14000.002024-12-062025-03-132025-03-130.002.20%或81.85南京南昌路

天结构性存款2.40%支行款招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.30%或份有限公司

三层区间90性存13000.002025-03-132025-06-112025-06-110.002.10%或73.73南京南昌路

天结构性存款2.30%支行款南京南招商银行点

招商银行股结构1.30%或瑞半导金系列看跌份有限公司

三层区间90性存13000.002025-03-142025-06-122025-06-120.002.10%或67.32体有限南京南昌路

天结构性存款2.30%公司支行款招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.00%或份有限公司

三层区间61性存13000.002025-06-122025-08-122025-08-120.001.95%或42.37南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.00%或份有限公司

三层区间60性存13000.002025-06-132025-08-122025-08-120.001.95%或41.67南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款招商银行点招商银行股

金系列看涨结构1.00%或份有限公司

三层区间88性存12500.002025-08-282025-11-242025-11-240.001.95%或64.79南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账时间2018年4月8日预计产品购买金尚未归年化利息委托方受托银行产品名称起始日期截止日期归还日期类型额还金额收益金额率招商银行点招商银行股

金系列看跌结构1.00%或份有限公司

三层区间88性存12500.002025-08-292025-11-252025-11-250.001.95%或30.14南京南昌路

天结构性存款2.15%支行款中信银行股共赢慧信汇

结构1.05%或份有限公司率挂钩人民

性存1300.002024-12-052025-03-122025-03-120.002.00%或6.91南京城北支币结构性存

款2.50%行款07246期中信银行股共赢慧信汇

结构1.05%或份有限公司率挂钩人民

性存1310.002025-03-132025-06-112025-06-110.001.95%或7.91南京城北支币结构性存

款2.45%行款09619期南京南共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或瑞信息份有限公司

币结构性存性存1300.002025-06-122025-08-122025-08-120.001.68%或4.74

通信科 南京城北支 款 A06483 款 2.18%行技有限期公司共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或份有限公司

币结构性存性存1300.002025-08-282025-11-242025-11-240.001.58%或3.13南京城北支

款 A11707 款 2.08%行期共赢慧信汇中信银行股

率挂钩人民结构1.00%或份有限公司

币结构性存性存1310.002025-11-252026-01-262026-01-261310.001.52%或/南京城北支

款 A21301 款 2.02%行期

注：截至本报告披露日，上述理财产品已全部到期收回，利息金额共计2949.79万元，不存在逾期未收回、资金受限、重大风险等情况。

在风险分析及控制措施方面，公司购买的保本型现金管理产品属于较低风险理财品种，但金融市场受宏观经济、财政及货币政策的影响较大，不排除相关投资可能受到市场波动的影响，从而影响预期收益。为防范风险，公司制定了切实可行的控制措施，具体如下：

1、公司已制定严格的募集资金管理制度，对公司募集资金的存放、使用及

使用情况的监管等方面做出了具体明确的规定。同时公司安排业务娴熟的专业人

8员从事委托理财业务的具体工作，并对其持续加强培训辅导。

2、公司及募投项目实施子公司选择的现金管理产品，其产品安全性高、满

足保本要求、流动性好，产品发行主体能够提供保本承诺，投资风险小，在公司可控范围内。

3、公司将根据市场情况及时跟踪投资产品投向，如果发现潜在的风险因素，

将进行评估，并针对评估结果采取报告制度，及时采取相应的保全措施，控制投资风险。

4、公司独立董事、监事会有权对募集资金使用情况进行监督和检查，必要

时可以聘请专业机构进行审计。

5、公司做好募集资金使用计划，充分预留资金，在确保不影响募投项目建

设和募集资金使用的情况下，通过谨慎选择现金管理产品种类、确定投资期限等措施最大限度控制投资风险。

（五）用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况。

无。

（六）超募资金用于在建项目及新项目（包括收购资产等）或回购本公司股份并注销的情况无。

（七）节余募集资金使用情况

为有效发挥节余募集资金效用，匹配公司日常经营资金需求，经公司第九届董事会第九次会议、第九届监事会第五次会议审议及2025年第二次临时股东大会审批，同意将电力电子化特征电网控制系统产业化实验能力建设项目等11个项目节余募集资金永久补充流动资金（最终金额以资金转出当日银行专户余额为准）。

截至2025年12月31日节余资金金额为20845.43万元，具体情况如下：

节余募集资金使用情况表

单位：万元币种：人民币

8发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金

募集资金到账日期2018年4月8日

节余募集资金合计金额20845.43新项目计新项目计划投节余资金金节余资金用新项目名董事会审议通股东会审议节余募投项目名称划投资总入募集资金总额途称过日期通过日期额额电力电子化特征电网控

2571.49不适用不适用2025年12月2025年12制系统产业化实验能力用于补流不适用11日月30日

建设项目

大功率电力电子设备智3053.15不适用不适用2025年12月2025年12用于补流不适用能生产线建设项目11日月30日

智慧水务产业化建设项5038.28用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年12目11日月30日电力工控安全防护系列

设备产业化及应用能力998.68用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年1211日月30日建设项目

电网运检综合数据分析1179.67用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年12与应用中心产业化项目11日月30日智能电网云计算平台实

320.902025年12月2025年12验验证环境建设及产业用于补流不适用不适用不适用11日月30日

能力升级项目面向清洁能源与开放式

电力市场的综合服务平67.08不适用不适用2025年12月2025年12用于补流不适用11日月30日台建设及产业化项目

区域多能互补智能化产1366.98用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年12业化项目11日月30日基于物联网及移动技术

的电网实物资产管理设1045.66用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年12备产业化及应用能力建11日月30日设项目产品测试二（江宁基地3646.312025年12月2025年12

5-8用于补流不适用

不适用不适用（号）楼）项目11日月30日

江宁基地成品库建设项1557.23用于补流不适用不适用不适用2025年12月2025年12目11日月30日

（八）募集资金使用的其他情况

经公司第七届董事会第三十次会议和第七届监事会第二十三次会议审议，同意“IGBT模块产业化项目”、“大功率电力电子设备智能生产线建设项目”等

部分募集资金投资项目延期，具体详见2022年4月29日上海证券交易所网站公

8告。

四、变更募投项目的资金使用情况

详见附表二“变更募集资金投资项目情况表”。

五、募集资金使用及披露中存在的问题

报告期内，公司已披露的相关信息及时、真实、准确、完整，不存在违规存放、使用及管理募集资金的情形。

六、独立财务顾问核查意见经核查，中信证券认为，国电南瑞2025年度募集资金的存放与使用符合中国证券监督管理委员会和上海证券交易所关于募集资金管理的相关规定，对募集资金进行了专户存储和专项使用，不存在变相改变募集资金投向和损害股东利益的情况，不存在违规使用募集资金的情形。

8（此页无正文，为《中信证券股份有限公司关于国电南瑞科技股份有限公司2025年度募集资金存放与使用情况的专项核查意见》之签章页）

财务顾问主办人：__________________________________何洋宋永新施梦菡中信证券股份有限公司

2026年4月29日

14附表一：

募集资金使用情况对照表

单位：万元币种：人民币发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金募集资金到账日期2018年4月8日

本年度投入募集资金总额9118.36

已累计投入募集资金总额485482.19

变更用途的募集资金总额104000.38

变更用途的募集资金总额比例17.04%截至期末项目达项目截至截至期累计投入到预定可行已变更项期末末投入募投截至期末累金额与承可使用是否达性是目，含部募集资金承调整后投资承诺本年度投进度本年度实承诺投资项目和超募资金投向项目计投入金额诺投入金状态日到预计否发分变更诺投资总额总额投入入金额

性质(2)（%）现的效益额的差额期（具效益生重（如有）金额(3)(2)-(4)＝(1)＝体到月大变(1)(2)/(1)份）化电力电子化特征电网控制系统生产

否20200.0020200.00/-17628.51/87.272020年575.36是否产业化实验能力建设项目建设4月大功率电力电子设备智能生产

其他否14964.0014964.00/328.1411910.85/79.602024年线建设项目12

399.52不适用否

月

15IGBT模块产业化项目 其他 是 164388.00 69976.68 / 8145.43 69976.68 /

2025年

不适用12不适用不适用是月大电网运行控制数字孪生关键

技术研发与产业能力提升建设其他否-53500.00/--/

2028年

不适用12不适用不适用否月项目

储能变流器生产测试线建设项生产-7000.00/--/2026年否不适用不适用不适用否目建设12月新型储能 PACK 中试生产线建 生产

否-4500.00/--/2026年不适用不适用不适用否设项目建设9月智慧水务产业化建设项目其他是26600.0026600.00/42.8321561.72/81.06

2024年

126667.75不适用否月

电力工控安全防护系列设备产

其他是16812.0016812.00/15.0215813.32/94.062022年业化及应用能力建设项目12

4823.51不适用否

月电网运检综合数据分析与应用

其他否8074.008074.00/68.746894.33/85.392022年12959.55不适用否中心产业化项目月智能电网云计算平台实验验证2022年其他否7914.007914.00/-7593.10/95.9512453.04不适用否环境建设及产业能力升级项目月面向清洁能源与开放式电力市

场的综合服务平台建设及产业其他否10470.0010470.00/340.9810402.92/99.36

2023年

122241.79不适用否月

化项目区域多能互补智能化产业化项

其他否9800.009800.00/35.668433.02/86.052022年目12

2625.05不适用否

月基于物联网及移动技术的电网

实物资产管理设备产业化及应其他否7100.007100.00/47.156054.34/85.27

2022年

12498.87不适用否月

用能力建设项目

16大功率电驱动系统生产线建设

其他是11886.002296.94/-2296.94/不适用不适用不适用不适用是及产业化项目产品测试二（江宁基地（5-8生产否41587.0041587.00/91.9637940.69/91.232021年427706.89不适用否号）楼）项目建设月生产

江宁基地成品库建设项目否3533.003533.00/2.451975.77/55.92

2020年

1234.73不适用否建设月

支付现金对价/否251381.50251381.50//251381.50/100.00/不适用不适用否

相关税费及中介费/否15618.5015618.50//15618.50/100.00/不适用不适用否

合计610328.00571327.62/9118.36485482.19///47186.06//

1、“大功率电驱动系统生产线建设及产业化项目”，原计划用于大功率电驱动系统生产线建设及产业化项目，形成特种电动汽车电驱动系统系列化产品。该项目立项后，公司投入部分资金开展了小批量试制工作。近年来受国家政策引导激励和社会资本推动影响，电驱动产业已经形成了自主供应商、车企、国际零部件巨头相互竞争的格局，项目所处行业市场竞争快速趋于白热化。由于公司目前尚无外部量产车型合作项目支撑大功率电驱动系统批量生产，在成本控制、售后服务等方面相比外部企业无优势，难以快速建立适应当前电驱动产业市场环境的产业能力，进一步投资建设规模化产线的必要性和可行性不足，投资收益无法得到保障。因项目外部环境变化引发项目投资收益的较大变化，项目内部收益率明显低于原可研预计水平且不满足公司关于项目投资的基本要求，为防范行业竞争加剧带来的风险和未来的不确定性风险，经充分论证和分析，终止该项目执行，同时考虑到提升募集资金的使用效率，增强公司营运能力，将剩余募集资金9589.06万元用于永久性补充流动资金满足公司业务增长对流动资金的需求。

上述事项已经公司第七届董事会第三十次会议、第七届监事会第二十三次会议及2021年年度股东大会审议通过。具体公告详见2022年4月29未达到计划进度原因日、5月25日上海证券交易所网站。

2、“IGBT 模块产业化项目”，原计划投资建设 IGBT和 SiC器件芯片及模块设计软硬件环境、IGBT和 SiC器件生产线等，构建 IGBT、SiC芯片

及模块的制造和测试能力，项目实施后主要产品应用于柔性输电领域，目标实现部分柔性输电产品核心部件的自主化生产。近年来国内芯片制造企业

（Fab厂）加速布局 IGBT/SiC晶圆产能，目前市场代工产能已能充分满足公司及行业需求，无需自建晶圆产线，且晶圆制造产线具有投资规模大、运营成本高、人才需求密集等特点，而公司当前 IGBT/SiC 芯片年需求量尚不足以支撑规模化晶圆产线的经济运营，短期内投资易导致资产利用率低、收益不及预期，同时公司拟将资源集中于 IGBT/SiC模块封装、测试及应用环节，通过与外部晶圆厂建立长期合作，保障芯片供应，降低重资产投入风险。因此经充分论证和分析，终止该项目执行，也考虑到提升募集资金的使用效率，增加公司营运能力，将剩余募集资金96157.12万元变更用于建设大电网运行控制数字孪生关键技术研发与产业能力提升建设项目、储能变流器生产测试线建设项目、新型储能 PACK 中试生产线项目和永

久性补充流动资金，满足公司业务增长对流动资金的需求。

17上述事项已经公司第九届董事会第九次会议、第九届监事会第五次会议审议及2025年第二次临时股东大会审议通过。具体公告详见2025年12月13日、12月31日上海证券交易所网站。

3、详见正文“三、本年度募集资金的实际使用情况（八）募集资金使用的其他情况。”

项目可行性发生重大变化的情

具体详见本表中“未达到计划进度原因”。

况说明募集资金投资项目先期投入及无。

置换情况用闲置募集资金暂时补充流动

详见正文“三、本年度募集资金的实际使用情况（三）用闲置募集资金暂时补充流动资金情况”。

资金情况

对闲置募集资金进行现金管理，详见正文“三、本年度募集资金的实际使用情况（四）对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况”。

投资相关产品情况用超募资金永久补充流动资金无。

或归还银行贷款情况公司将电力电子化特征电网控制系统产业化实验能力建设项目等11个项目节余募集资金永久补充流动资金（最终金额以资金转出当日银行专户余额为准）。截至2025年12月31日节余资金金额为20845.43万元，具体详见正文“三、本年度募集资金的实际使用情况（七）节余募集资金使用情况”。

募集资金结余的金额及形成原上述11个结项项目节余主要原因为募投项目实施期间，公司结合宏观经济环境与市场动态变化，严格按照募集资金管理相关规定，本着合理、因高效、节约的原则，从项目实际出发，在保障工程质量达标、实施风险可控的前提下，通过招标及竞谈等方式优选供应商，工程建设、设备采购等成本较预算压降。同时，公司迭代升级技术方案，采用更具经济性的工艺选型优化核心环节建设，进一步压缩项目总成本与募集资金实际投入规模，最终形成合理节余。此外，公司严格按照募集资金管理的相关规定，开展闲置募集资金现金管理（含购买理财产品、定期存款等），产生收益及利息；

同时募集资金专户获得活期利息收益。

上述事项已经公司第九届董事会第九次会议、第九届监事会第五次会议审议及2025年第二次临时股东大会审议通过。具体公告详见2025年12月13日、12月31日上海证券交易所网站。

18募集资金其他使用情况详见正文“三、本年度募集资金的实际使用情况（八）募集资金使用的其他情况”。

注1、项目性质为其他的为同时用于生产建设和研发的项目。

2、截至期末累计投入金额485482.19万元包含直接支付发行费用8323.94万元。

3、上述结项项目除“电力电子化特征电网控制系统产业化实验能力建设项目”外，尚未达到可预计效益时点。

19附表二：

变更募集资金投资项目情况表

单位：万元币种：人民币发行名称2017年发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金募集资金到账日期2018年4月8日截至投资变更后期末项目达到变更后项进度是否的项目募投计划本年度实际累计%预定可使董事会股东会变更后的项对应的原项实施目拟投入（本年度实达到可行性项目实施主体累计实际投投入金额用状态日审议通审议通目目地点募集资金性质投资入金额(2)）现的效益预计是否发(3)=(2)期（具体过时间过时间总额效益生重大金额到年月）

(1)/(1)变化国电南瑞科技智慧水务产智慧水务产股份有限公江苏2024122019年2019年年不适

业化建设项业化建设项其他司、南京南瑞26600.00/42.8321561.7281.066667.75否4月255月28南京月用目目水利水电科技日日有限公司电力工控安电力工控安国电南瑞科技全防护系列全防护系列股份有限公江苏2022122021年2021年年不适

设备产业化设备产业化其他司、南京南瑞16812.00/15.0215813.3294.064823.51否4月215月25南京月用及应用能力及应用能力信息通信科技日日建设项目建设项目有限公司

20大功率电驱

2022年永久性补充动系统生产2022年江苏

补流/9589.06/-9589.06不适用不适用不适用不适不适用4月275月24流动资金线建设及产南京用日日业化项目国电南瑞科技股份有限公

IGBT IGBT 2025 年 2025 年模块 模块产 江苏

其他司、南京南瑞69976.68/8145.4369976.68不适用2025年12不适用不适不适用12月12月产业化项目业化项目南京月用半导体有限公11日30日司大电网运行控制数字孪年年

生关键技术 IGBT模块产 国电南瑞科技 江苏 53500.00 / - - 不适用 2028 年 12

20252025

其他不适用不适否12月12月研发与产业业化项目股份有限公司南京月用11日30日能力提升建设项目储能变流器

IGBT 年 年模块产 生产 国电南瑞科技 江苏 7000.00 / - - 不适用 2026 年 12

20252025

生产测试线不适用不适否12月12月业化项目建设股份有限公司南京月用建设项目11日30日新型储能

PACK中试 IGBT模块产 生产 国电南瑞科技 江苏 4500.00 / - - 不适用 2026 9

2025年2025年

年不适用不适否12月12月生产线建设业化项目建设股份有限公司南京月用11日30日项目年年

永久补充流 IGBT 2025 2025模块产 江苏

补流/29411.32/-29411.32不适不适用不适用不适用不适用12月12月动资金业化项目南京用11日30日

合计217389.06/8203.28146352.10//11491.26////

21经公司第七届董事会第四次会议、第七届监事会第三次会议及2019年第三次临时股东大会审批，为加快公司产业链延伸和产业升级，增强企业

核心竞争力，提高募集资金使用效率和效果，降低募投项目投资风险，公司与国网公司下属科研单位联研院共同投资设立南瑞联研半导体有限责任公司（现已更名为“南京南瑞半导体有限公司”），其中国电南瑞以“IGBT模块产业化项目”的部分募集资金 55864.45万元出资，占合资公司 69.83%股权，联研院以技术作价出资 24135.55万元，占合资公司 30.17%股权。上述事项将增加 IGBT 模块产业化项目的实施主体暨对外关联投资，相关募集资金用途、建设内容、地点等不变。具体公告详见2019年10月18日、11月9日上海证券交易所网站。

经公司第八届董事会第二十六次会议及第八届监事会第十九次会议审批，为更好地支撑项目实施，不影响相关测试能力建设的进度，快速满足IGBT模块产业化项目 相关产品生产质量和能力发展需要，公司将“IGBT 模块产业化”项目之子项目中“模块应用等效测试能力建设”实施地点由南京市江宁区诚信大道 19号变更至南京市江宁区东山街道市井路9号，该子项目的实施主体为公司子公司南京南瑞半导体有限公司，本次变更后的场地为南京南瑞半导体有限公司租赁场地，其他内容保持不变。具体公告详见2024年10月30日上海证券交易所网站。

经公司第九届董事会第九次会议、第九届监事会第五次会议审议及 2025 年第二次临时股东大会审批，公司终止“IGBT 模块产业化项目”并将剩余募集资金96157.12万元变更用于建设大电网运行控制数字孪生关键技术研发与产业能力提升建设项目、储能变流器生产测试线建设项目、新型储

能 PACK 中试生产线项目和永久性补充流动资金。变更原因详见附表一 之该项目“项目可行性发生重大变化的情况说明”所述。具体公告详见 2025变更原因、年12月13日、12月31日上海证券交易所网站。

决策程序

及信息披经公司第六届董事会第三十六次会议、第六届监事会第二十次会议及2018年年度股东大会审批，鉴于国电南瑞科技股份有限公司水利水电等业露情况说务资产及负债拟划转至全资子公司水电科技，公司将募集资金投资项目“智慧水务产业化建设项目”的实施主体变更为水电科技，并以增资方式将该智慧水务产业化建设

明（分具体募投项目部分资金14166.00万元拨付至水电科技使用。2022年经公司总经理办公会审议、董事长审批通过，同意使用募集资金向水电科技增资募投项目）6500.00万元，累计使用募集资金向水电科技增资20666.00万元。具体公告详见2019年4月29日、5月29日上海证券交易所网站。项目截至2024年12月31日，水电科技已完成增资工商变更，公司累计拨付募集资金实缴注册资本20666.00万元。

经公司第六届董事会第三十六次会议、第六届监事会第二十次会议及2018年年度股东大会审批，根据公司内部业务分工，将由全资子公司信通科技实施的募集资金投资项目“电力工控安全防护系列设备产业化及应用能力建设项目”中的1898.00万元投资的实施主体变更为国电南瑞，其他内电力工控安全防护系容保持不变。具体公告详见2019年4月29日、5月29日上海证券交易所网站。

列设备产业化及应用

经公司第七届董事会第十七次会议、第七届监事会第十二次会议及2020年年度股东大会审批，根据公司内部业务分工，将由全资子公司信通科能力建设项目技实施的募集资金投资项目“电力工控安全防护系列设备产业化及应用能力建设项目”中的5874.00万元投资的实施主体变更为国电南瑞，其他内容保持不变。具体公告详见2021年4月23日、5月26日上海证券交易所网站。

经公司第七届董事会第三十次会议、第七届监事会第二十三次会议及2021年年度股东大会审批，公司终止“大功率电驱动系统生产线建设及产大功率电驱动系统生业化项目”并将剩余募集资金9589.06万元用于永久性补充流动资金，满足公司业务增长对流动资金的需求。变更原因详见附件1之该项目“项目可产线建设及产业化项行性发生重大变化的情况说明”所述。具体公告详见2022年4月29日、5月25日上海证券交易所网站。

22目

未达到计划进度的情况和原因（分具体募投项目）具体详见附表一中“未达到计划进度原因”。

变更后的项目可行性发生重大变化的情况说明无。

23