光明乳业股份有限公司自2024年1月1日

至 2024年 12月 31日止年度财务报表KPMG Huazhen LLP 毕马威华振会计师事务所

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Internet kpm g.com/cn 网址 kpmg.com/cn审计报告毕马威华振审字第2514425号

光明乳业股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了后附的光明乳业股份有限公司(以下简称“光明乳业”)财务报表，包括2024年

12月31日的合并及母公司资产负债表，2024年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金

流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则(以下简称“企业会计准则”)的规定编制，公允反映了光明乳业2024年12月31日的合并及母公司财务状况以及2024年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则(以下简称“审计准则”)的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于光明乳业，并履行了职业道德方面的其他责任。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

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KPMG Huazhen LLP a People's Republic of China 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙 ) — 中国合伙制会计

partnership and a member firm of the KPMG global 师事务所，是与毕马威国际有限公司 (英国私营担保有限公organisation of independent member firms affiliated with 司)相关联的独立成员所全球组织中的成员。

KPMG International Limited a private English company

limited by guarantee.光明乳业股份有限公司 2024 年年度报告

审计报告(续)毕马威华振审字第2514425号

三、关键审计事项(续)收入确认

请参阅财务报表附注五(25)所述的会计政策及财务报表附注七(47)。

关键审计事项在审计中如何应对该事项

光明乳业主要从事液态奶、其他乳制品以及牧业与评价收入确认相关的审计程序中主要包括

等产品的生产和销售。以下程序：

*了解并评价与收入确认相关的关键财务报光明乳业产品销售收入于客户取得相关产品控制告内部控制的设计和运行有效性；

权时确认。管理层综合评估客户合同条款和业务安排，对于向经销商和商超销售自产的产品，一*选取销售合同，检查与产品控制权转移相般在光明乳业向客户交付产品并经客户签收后确关的主要合同条款，评价光明乳业收入确认收入；对于随心订线上平台的零售，包括零售认会计政策是否符合企业会计准则的要自产以及外购的产品，一般在光明乳业将产品运求；

至约定交货地点时确认收入。*选取主要客户，利用企业信息查询工具查询其背景信息，检查是否存在未识别的关由于收入是光明乳业的关键业绩指标之一，存在联方关系以及异常交易的迹象；

管理层为了达到特定业绩目标或预期而操纵收入

的固有风险，因此我们将收入确认识别为关键审*在抽样的基础上，将本年度记录的收入交计事项。易核对至销售合同或订单、出库单、到货签收单及销售发票等支持性文件，以评价相关收入确认是否符合光明乳业收入确认的会计政策；

*选取客户，就于资产负债表日的往来款项余额执行函证程序；

*在抽样的基础上，选取临近资产负债表日前后记录的销售交易，检查销售合同或订单、出库单及到货签收单等支持性文件，以评价相关收入是否记录于恰当的会计期间；

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三、关键审计事项(续)收入确认

请参阅财务报表附注五(25)所述的会计政策及财务报表附注七(47)。

关键审计事项在审计中如何应对该事项

*检查资产负债表日后是否存在重大的销售退回，并检查相关支持性文件(如适用)，以评价相关收入是否记录于恰当的会计期间；及

*选取符合特定风险标准的与收入相关的会计分录，检查相关支持性文件。

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三、关键审计事项(续)应收账款坏账准备

请参阅财务报表附注五(10)所述的会计政策、财务报表附注五(29.4)所述的重要会计估计、合并

财务报表附注七(5)及母公司财务报表主要项目附注十九(1)。

关键审计事项在审计中如何应对该事项

于2024年12月31日，光明乳业合并财务报表中与评价应收账款坏账准备相关的审计程序中主应收账款账面余额为人民币2151807423元，要包括以下程序：

已计提的坏账准备为人民币146656730元。*了解并评价与信用风险控制、款项回收及预期信用损失估计相关的关键财务报告内部管理层基于依据信用风险特征划分的每类应收控制的设计和运行有效性；

账款的预期信用损失率，按照相当于整个存续*按照相关会计准则的要求，评价光明乳业估期内预期信用损失的金额计量应收账款坏账准计坏账准备的会计政策；

备。预期信用损失率考虑应收账款账龄、光明*从应收账款账龄表中选取测试项目，核对至乳业客户的历史回款情况、当前市场情况和前

相关的支持性文件，以评价应收账款账龄表瞻性信息。该评估涉及重大的管理层判断和估中的账龄区间划分的准确性；

计。

*了解管理层预期信用损失模型中所运用的

由于应收账款坏账准备的确定涉及重大的管理关键参数和假设，包括管理层基于客户的共层判断，且其存在固有不确定性，我们将应收同信用风险特征对应收账款进行分组的基账款坏账准备识别为关键审计事项。础，以及管理层预期信用损失率中包含的历史信用损失数据等；

*通过检查管理层用于作出会计估计的信息，包括测试历史信用损失数据的准确性，并利用毕马威估值专家的工作，评价历史损失率是否基于当前经济状况和前瞻性信息进行

适当调整，评价管理层预期信用损失估计的适当性；及

*基于光明乳业信用损失准备计提的会计政策重新计算于2024年12月31日的坏账准备。

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三、关键审计事项(续)

Synlait Milk Limited奶粉事业部长期资产的减值评估

请参阅财务报表附注五(19)所述的会计政策及合并财务报表附注七(15)、七(18)、七(19)。

关键审计事项在审计中如何应对该事项

Synlait Milk Limited (以下简称“新莱特”) 为光 与新莱特奶粉事业部长期资产的减值评估相关

明乳业于2010年收购的位于新西兰的子公司。的审计程序中主要包括以下程序：

新莱特奶粉事业部长期资产主要包括固定资*了解并评价与新莱特奶粉事业部长期资产

产、使用权资产和无形资产。于2024年12月31的减值评估相关的关键财务报告内部控制日，新莱特奶粉事业部固定资产账面价值及其的设计和运行有效性；

*基于我们对新莱特奶粉事业部业务的理解，减值准备余额分别为人民币1144705176元和评价管理层对新莱特奶粉事业部长期资产

人民币424821153元，使用权资产账面价值及减值迹象的判断依据以及识别相关资产组其减值准备余额分别为人民币102443980元和的方法以及将减值损失金额分摊至资产组

人民币35104021元，无形资产账面价值及其中各项资产的方法是否符合企业会计准则减值准备余额分别为人民币39427468元和人的要求；

民币33244197元。*评价管理层聘请的外部评估师的胜任能力、专业素质和客观性；

*基于我们对新莱特奶粉事业部所处行业的

了解、经验和知识，综合考虑新莱特奶粉事业部相关资产组的历史经营情况、经批准的

财务预算及经营计划等，评价管理层在编制预计未来现金流量的现值时所使用的预测期收入增长率和毛利率等关键假设的合理性；

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三、关键审计事项(续)

Synlait Milk Limited奶粉事业部长期资产的减值评估

请参阅财务报表附注五(19)所述的会计政策及财务报表附注七(15)、七(18)、七(19)。

关键审计事项在审计中如何应对该事项

*利用毕马威估值专家的工作，评价管理层在管理层于资产负债表日对新莱特奶粉事业部各编制预计未来现金流量的现值时采用的方相关资产组是否存在可能发生减值的迹象进行

法的适当性、稳定期收入增长率和折现率的判断。对于存在减值迹象的资产组，管理层聘合理性；

请外部评估师协助其进行减值测试，并将各相*将管理层在上一年度编制预计未来现金流关资产组的账面价值与其可收回金额进行比量的现值时使用的预测期收入增长率以及较，以确定减值损失金额。资产组的可收回金毛利率等关键假设与本年度的实际经营情额根据预计未来现金流量的现值与公允价值减况进行比较，评价是否存在管理层偏向的迹去处置费用后的净额两者之间较高者确定。确象；

定预计未来现金流量的现值涉及重大的管理层*对管理层编制预计未来现金流量的现值时

判断和估计，尤其是对预测期收入增长率、稳采用的关键假设进行敏感性分析，评价关键定期收入增长率、毛利率和折现率等关键假设假设的变化对减值评估结果的影响，进而评价是否存在管理层偏向的迹象；

的估计。

*评价在财务报表中对长期资产的减值评估由于新莱特奶粉事业部长期资产账面价值对财以及所采用的关键假设的披露是否符合企

务报表的重要性，同时长期资产减值测试涉及业会计准则的要求。

管理层的重大判断和估计，这些判断和估计存在固有不确定性，并且可能受到管理层偏向的影响，因此我们将新莱特奶粉事业部长期资产的减值评估识别为关键审计事项。

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四、其他信息

光明乳业管理层对其他信息负责。其他信息包括光明乳业2024年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估光明乳业的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非光明乳业计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督光明乳业的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

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六、注册会计师对财务报表审计的责任(续)

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应

对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(2)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

(3)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(4)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对光明乳业持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致光明乳业不能持续经营。

(5)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

(6)就光明乳业中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

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三、公司基本情况

1、公司概况

√适用□不适用

光明乳业股份有限公司(以下简称“本公司”)是于1996年10月发起设立的股份有限公司，注册地为中华人民共和国上海市，总部地址为中华人民共和国上海市。光明食品集团为本公司的母公司，本公司的最终控制方为上海市国有资产监督管理委员会。本公司于2002年8月28日在上海证券交易所挂牌上市交易。于2024年12月31日，本公司的总股本为1378473763元，每股面值1元。

本公司及子公司(以下合称“本集团”)实际从事的主要经营业务为生产、开发及销售乳制品业务和畜牧业业务。

本财务报表由本公司董事会于2025年4月28日批准报出。

四、财务报表的编制基础

1、编制基础

本财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则——基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》的披露规定编制。

于2024年12月31日，本集团的流动负债超过流动资产人民币1382663906元，而流动负债中包括合同负债1256402928元，其不会导致未来现金的流出。此外，本集团在中国建设银行共有尚未使用的信用额度2.68亿元，本集团在光明食品集团财务有限公司尚有未使用的综合授信额度计人民币19亿元，因此本公司管理层确信本集团将会持续经营，并以持续经营为基础编制本年度财务报表。

2、持续经营

√适用□不适用本财务报表以持续经营为基础编制。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

√适用□不适用

本集团根据生产经营特点确定具体会计政策和会计估计，主要体现在应收款项的预期信用损失的计量(附注五(10))、存货的计价方法(附注五(11))、固定资产折旧、无形资产和使用权资产摊销

(附注五(14)、(18)、(28))、生产性生物资产的摊销(附注五(17))、长期资产减值(附注五(19))、

递延所得税资产的判断和估计(附注五(27))、收入的确认和计量(附注五(25))。

本集团在确定重要的会计政策时所运用的关键判断、重要会计估计及其关键假设详见附注五(29)。

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1、遵循企业会计准则的声明

本公司2024年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司2024年12月31日的合并及公司财务状况以及2024年度的合并及公司经营成果和现金流量等有关信息。此外，本公司的财务报表同时符合中国证券监督管理委员会(以下简称“证监会”)2023年修订的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》有关财务报表及其附注的披露要求。

2、会计期间

会计年度为公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

√适用□不适用营业周期是指企业从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司的营业周期小于12个月，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

4、记账本位币

本公司记账本位币为人民币。本公司下属子公司根据其经营所处的主要经济环境确定其记账本位币。公司之境外子公司的记账本位币包括美元、新西兰元及以色列谢克尔。本财务报表以人民币列示。

5、重要性标准确定方法和选择依据

√适用□不适用项目重要性标准

重要的合营安排或联营企业持股比例20%以上，且资产总额大于1亿元重要的非全资子公司营业收入占合并报表收入的比例超过2%

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用□不适用

本集团取得对另一个或多个企业(或一组资产或净资产)的控制权且其构成业务的，该交易或事项构成企业合并。企业合并分为同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并。

对于非同一控制下的交易，购买方在判断取得的资产组合等是否构成一项业务时，将考虑是否选择采用“集中度测试”的简化判断方式。如果该组合通过集中度测试，则判断为不构成业务。如果该组合未通过集中度测试，仍应按照业务条件进行判断。

当本集团取得了不构成业务的一组资产或净资产时，应将购买成本按购买日所取得各项可辨认资产、负债的相对公允价值基础进行分配，不按照以下企业合并的会计处理方法进行处理。

6.1同一控制下的企业合并

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。取得的净资产账面价值份额与支付的合并对价账面价值(或发行股份面值总额)的差额，调整资本公积中的股本溢价；资本公积中的股本溢价不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。为进行企业合并发生的直接相关费用，于发生时计入当期损益。合并日为合并方实际取得对被合并方控制权的日期。

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6.2非同一控制下的企业合并

参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合并。

本集团作为购买方，为取得被购买方控制权而付出的资产(包括购买日之前所持有的被购买方的股权)、发生或承担的负债以及发行的权益性证券在购买日的公允价值之和，减去合并中取得的被购买方可辨认净资产于购买日公允价值份额的差额，在考虑相关递延所得税影响之后，如为正数则确认为商誉(参见附注五(29.2))；如为负数则计入当期损益。本集团为进行企业合并发生的各项直接费用计入当期损益。本集团在购买日按公允价值确认所取得的被购买方符合确认条件的各项可辨认资产、负债及或有负债。购买日是指购买方实际取得对被购买方控制权的日期。

7、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

√适用□不适用

7.1总体原则

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，包括本公司及本公司控制的子公司。控制，是指本集团拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。子公司的财务状况、经营成果和现金流量由控制开始日起至控制结束日止包含于合并财务报表中。

合并时所有集团内部交易及余额，包括未实现内部交易损益均已抵销。集团内部交易发生的未实现损失，有证据表明该损失是相关资产减值损失的，则全额确认该损失。

7.2合并取得子公司

对于通过同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并当期财务报表时，以被合并子公司的各项资产、负债在最终控制方财务报表中的账面价值为基础，视同被合并子公司在本公司最终控制方对其开始实施控制时纳入本公司合并范围，并对合并财务报表的期初数以及前期比较报表进行相应调整。

对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并当期财务报表时，以购买日确定的被购买子公司各项可辨认资产、负债的公允价值为基础自购买日起将被购买子公司纳入本公司合并范围。

7.3处置子公司

本集团丧失对原有子公司控制权时，由此产生的任何处置收益或损失，计入丧失控制权当期的投资收益。

7.4少数股东权益变动

本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资成本与按照新增持股比例计算应享有子公司的净资

产份额之间的差额，以及在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额，均调整合并资产负债表中的资本公积(股本溢价)，资本公积(股本溢价)不足冲减的，依次冲减盈余公积、未分配利润。

8、现金及现金等价物的确定标准

现金和现金等价物包括库存现金、可以随时用于支付的存款以及持有期限短、流动性强、易于转

换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

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9、外币业务和外币报表折算

√适用□不适用

本集团收到投资者以外币投入资本时按当日即期汇率折合为人民币，其他外币交易在初始确认时按交易发生日的即期汇率折合为人民币。

于资产负债表日，外币货币性项目采用该日的即期汇率折算。除与购建符合资本化条件资产有关的专门借款本金和利息的汇兑差额外，其他汇兑差额计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算。

对境外经营的财务报表进行折算时，资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益项目中除未分配利润及其他综合收益中的外币财务报表折算差额项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，在其他综合收益中列示。处置境外经营时，相关的外币财务报表折算差额自其他综合收益转入处置当期损益。

10、金融工具

√适用□不适用

本集团的金融工具包括货币资金、除长期股权投资(参见附注五（13）)以外的股权投资、应收

款项、应付款项、借款及股本等。

(1)金融资产及金融负债的确认和初始计量

金融资产和金融负债在本集团成为相关金融工具合同条款的一方时，于资产负债表内确认。

在初始确认时，金融资产及金融负债以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。对于未包含重大融资成分或不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收账款，本集团按照根据附注五（25）的会计政策确定的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的分类和后续计量

(a) 本集团金融资产的分类

本集团通常根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，在初始确认时将金融资产分为不同类别：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

除非本集团改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，所有受影响的相关金融资产在业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重分类。

本集团将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，分类为以摊余成本计量的金融资产：

-本集团管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；

-该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

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本集团将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：

-本集团管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标；

-该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

对于非交易性权益工具投资，本集团可在初始确认时将其不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。该指定在单项投资的基础上作出，且相关投资从发行者的角度符合权益工具的定义。

除上述以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产外，本集团将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

管理金融资产的业务模式，是指本集团如何管理金融资产以产生现金流量。业务模式决定本集团所管理金融资产现金流量的来源是收取合同现金流量、出售金融资产还是两者兼有。本集团以客观事实为依据、以关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业务目标为基础，确定管理金融资产的业务模式。

本集团对金融资产的合同现金流量特征进行评估，以确定相关金融资产在特定日期产生的合同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。其中，本金是指金融资产在初始确认时的公允价值；利息包括对货币时间价值、与特定时期未偿付本金金额相关的信用风险、

以及其他基本借贷风险、成本和利润的对价。此外，本集团对可能导致金融资产合同现金流量的时间分布或金额发生变更的合同条款进行评估，以确定其是否满足上述合同现金流量特征的要求。

(b) 本集团金融资产的后续计量

-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失(包括利息和股利收入)计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

-以摊余成本计量的金融资产

初始确认后，对于该类金融资产采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

-以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

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-以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。股利收入计入损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

(3)金融负债的分类和后续计量本集团将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及以摊余成本计量的金融负债。

-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

该类金融负债包括交易性金融负债(含属于金融负债的衍生工具)和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

初始确认后，对于该类金融负债以公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，产生的利得或损失计入当期损益。

-以摊余成本计量的金融负债

初始确认后，对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。

(4)抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：

-本集团具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；

-本集团计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

(5)金融资产和金融负债的终止确认

满足下列条件之一时，本集团终止确认该金融资产：

-收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

-该金融资产已转移，且本集团将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；

-该金融资产已转移，虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是未保留对该金融资产的控制。

金融资产转移整体满足终止确认条件的，本集团将下列两项金额的差额计入当期损益：

-被转移金融资产在终止确认日的账面价值；

-因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额(涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资)之和。

金融负债(或其一部分)的现时义务已经解除的，本集团终止确认该金融负债(或该部分金融负债)。

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(6)减值

本集团以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：

-以摊余成本计量的金融资产；

预期信用损失的计量

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指本集团按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量

之间的差额，即全部现金短缺的现值。

在计量预期信用损失时，本集团需考虑的最长期限为企业面临信用风险的最长合同期限(包括考虑续约选择权)。

整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。

未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内(若金融工具的预计存续期少于

12个月，则为预计存续期)可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存续期

预期信用损失的一部分。

对于因销售商品、提供劳务等日常经营活动形成的应收票据、应收账款本集团始终按照相当于整

个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。本集团基于历史信用损失经验、使用准备矩阵计算上述金融资产的预期信用损失，相关历史经验根据资产负债表日债务人的特定因素、以及对当前状况和未来经济状况预测的评估进行调整。

除应收票据、应收账款外，本集团对满足下列情形的金融工具按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，对其他金融工具按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备：

-该金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险；或

-该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

应收款项的坏账准备

(a) 按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据

对于应收票据、应收账款、其他应收款等应收款项，按照信用风险特征组合计提坏账准备的，应披露组合类别及确定依据。本集团依据信用风险特征将应收款项划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据和计提方法如下：

境内客户组合境内客户，以逾期日作为账龄的起算时点境外客户组合境外客户，以逾期日作为账龄的起算时点押金和保证金组合押金和保证金，以初始确认时点作为账龄的起算时点

其他组合其他，以初始确认时点作为账龄的起算时点

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(b) 按照单项计提坏账准备的单项计提判断标准

对于应收票据、应收账款、其他应收款等应收款项坏账按照单项计提坏账准备的，披露认定单项计提的判断标准。例如：

本集团对于应收票据、应收账款和其他应收款，通常按照信用风险特征组合计量其损失准备。若某一对手方信用风险特征与组合中其他对手方显著不同，或该对手方信用风险特征发生显著变化，对应收该对手方款项按照单项计提损失准备。例如，当某对手方发生严重财务困难，应收该对手方款项的预期信用损失率已显著高于其所处于逾期三年以上区间的预期信用损失率时，对其单项计提损失准备。

具有较低的信用风险

如果金融工具的违约风险较低，借款人在短期内履行其合同现金流量义务的能力很强，并且即便较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力，该金融工具被视为具有较低的信用风险。

信用风险显著增加

本集团通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，本集团考虑无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。本集团考虑的信息包括：

-债务人未能按合同到期日支付本金和利息的情况；

-已发生的或预期的金融工具的外部或内部信用评级(如有)的严重恶化；

-已发生的或预期的债务人经营成果的严重恶化；

-现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化，并将对债务人对本集团的还款能力产生重大不利影响。

本集团在区分金融工具所处的不同阶段时，对信用风险显著增加和已发生信用减值的判断如下：

本集团判断信用风险显著增加的主要标准为逾期天数超过30日，或者以下一个或多个指标发生显著变化：债务人所处的经营环境、内外部信用评级、实际或预期经营成果的显著变化、担保物价值或担保方信用评级的显著下降从而将影响违约概率等。

本集团判断已发生信用减值的主要标准为逾期天数超过90日(即，已发生违约)，或者符合以下一个或多个条件：债务人发生重大财务困难，进行其他债务重组或很可能破产等。

已发生信用减值的金融资产本集团在资产负债表日评估以摊余成本计量的金融资产是否已发生信用减值。当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：

-债务人发生重大财务困难；

-债务人违反合同，如偿付利息或本金违约等；

-本集团出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；

-债务人很可能破产或进行其他财务重组；

-债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失。

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预期信用损失准备的列报

为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，本集团在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。

核销

如果本集团不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在本集团确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但是，被减记的金融资产仍可能受到本集团催收到期款项相关执行活动的影响。

已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

(7)权益工具

本公司发行权益工具，按实际发行价格计入股东权益，相关的交易费用从股东权益(资本公积)中扣减，如资本公积不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。回购本公司权益工具支付的对价和交易费用，减少股东权益。

回购本公司股份时，回购的股份作为库存股管理，回购股份的全部支出转为库存股成本，同时进行备查登记。库存股不参与利润分配，在资产负债表中作为股东权益的备抵项目列示。

库存股注销时，按注销股票面值总额减少股本，库存股成本超过面值总额的部分，应依次冲减资本公积(股本溢价)、盈余公积和未分配利润；库存股成本低于面值总额的，低于面值总额的部分增加资本公积(股本溢价)。

库存股转让时，转让收入高于库存股成本的部分，增加资本公积(股本溢价)；低于库存股成本的部分，依次冲减资本公积(股本溢价)、盈余公积、未分配利润。

11、存货

√适用□不适用

存货类别、发出计价方法、盘存制度、低值易耗品和包装物的摊销方法

√适用□不适用

11.1分类

存货包括原材料、消耗性生物资产（附注五(17.1)）和库存商品等，按成本与可变现净值孰低计量。除原材料采购成本外，在产品及产成品还包括直接人工和基于正常产量并按照适当比例分配的生产制造费用。

11.2发出存货的计价方法

存货发出时的成本按加权平均法核算。

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11.3本集团的存货盘存制度采用永续盘存制

存货跌价准备的确认标准和计提方法

√适用□不适用

存货跌价准备按存货成本高于其可变现净值的差额计提。可变现净值按日常活动中，以存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的合同履约成本和销售费用以及相关税费后的金额确定。在同一地区生产和销售且具有相同或类似最终用途的存货，本集团合并计提存货跌价准备。

12、持有待售的非流动资产或处置组

√适用□不适用

本集团主要通过出售而非持续使用一项非流动资产或处置组收回其账面价值时，将该非流动资产或处置组划分为持有待售类别。

本集团将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别：

-根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，该非流动资产或处置组在其当前状况下即可立即出售；

-出售极可能发生，即本集团已经就一项出售计划作出决议且已与其他方签订了具有法律约束力的购买协议，预计出售将在一年内完成。

本集团按账面价值与公允价值(参见附注五(29.3))减去出售费用后净额之孰低者对持有待售

的非流动资产(不包括金融资产(参见附注五(10))、递延所得税资产(参见附注五(27))及

采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产)或处置组进行初始计量和后续计量，账面价值高于公允价值(参见附注五(29.3))减去出售费用后净额的差额确认为资产减值损失，计入当期损益。

13、长期股权投资

√适用□不适用

(1)长期股权投资投资成本确定

(a) 通过企业合并形成的长期股权投资

-对于同一控制下的企业合并形成的对子公司的长期股权投资，本公司按照合并日取得的被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付对价账面价值之间的差额，调整资本公积中的股本溢价；

资本公积中的股本溢价不足冲减时，依次冲减盈余公积和未分配利润。

-对于非同一控制下企业合并形成的对子公司的长期股权投资，本公司按照购买日取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，作为该投资的初始投资成本。

(b) 其他方式取得的长期股权投资

-对于通过企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资，在初始确认时，对于以支付现金取得的长期股权投资，本集团按照实际支付的购买价款作为初始投资成本；对于发行权益性证券取得的长期股权投资，本集团按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。

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(2)长期股权投资后续计量及损益确认方法

(a) 对子公司的投资

在本公司个别财务报表中，本公司采用成本法对子公司的长期股权投资进行后续计量。对被投资单位宣告分派的现金股利或利润由本公司享有的部分确认为当期投资收益。

(b) 对联营企业的投资

联营企业指本集团能够对其施加重大影响(参见附注五(13(3)))的企业。

后续计量时，联营企业的长期股权投资采用权益法核算，除非投资符合持有待售的条件(参见附

注五(12))。

取得对联营企业投资后，本集团按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资损益和其他综合收益并调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。

本集团与联营企业之间内部交易产生的未实现损益按照应享有的比例计算归属于本集团的部分，在权益法核算时予以抵销。内部交易产生的未实现损失，有证据表明该损失是相关资产减值损失的，则全额确认该损失。

本集团对联营企业发生的净亏损，除本集团负有承担额外损失义务外，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对联营企业净投资的长期权益减记至零为限。联营企业以后实现净利润的，本集团在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

(3)确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的判断标准

共同控制指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动(即对安排的回报产生重大影响的活动)必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。

本集团在判断对被投资单位是否存在共同控制时，通常考虑下述事项：

-是否任何一个参与方均不能单独控制被投资单位的相关活动；

-涉及被投资单位相关活动的决策是否需要分享控制权参与方一致同意。

重大影响指本集团对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

14、固定资产

(1).确认条件

√适用□不适用

固定资产包括房屋及建筑物、机器设备、运输工具、电子设备和器具及家具等。

外购固定资产的初始成本包括购买价款、相关税费以及使该资产达到预定可使用状态前所发生的

可归属于该项资产的支出。自行建造固定资产按附注五(15)确定初始成本。

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对于构成固定资产的各组成部分，如果各自具有不同使用寿命或者以不同方式为本集团提供经济利益，适用不同折旧率或折旧方法的，本集团分别将各组成部分确认为单项固定资产。

对于固定资产的后续支出，包括与更换固定资产某组成部分相关的支出，在与支出相关的经济利益很可能流入本集团时资本化计入固定资产成本，同时将被替换部分的账面价值扣除；与固定资产日常维护相关的支出在发生时计入当期损益。

(2).折旧方法

√适用□不适用本集团将固定资产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后在其使用寿命内按年限平均法计提折旧，除非固定资产符合持有待售的条件(参见附注五(12))。

各类固定资产的使用寿命、残值率和年折旧率分别为：

类别折旧方法折旧年限（年）残值率年折旧率

房屋及建筑物年限平均法10-603%至10%1.5%至9.7%

机器设备年限平均法3-353%至10%2.6%至32.3%

运输工具年限平均法5-103%至10%9.0%至19.4%

电子设备、器具及家具年限平均法2-253%至10%3.6%至48.5%

本集团至少在每年年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核。

15、在建工程

√适用□不适用

自行建造的固定资产的成本包括工程用物资、直接人工、符合资本化条件的借款费用(参见附注

五(16))和使该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出。

自行建造的固定资产于达到预定可使用状态时转入固定资产，此前列于在建工程，且不计提折旧。

企业将固定资产达到预定可使用状态前产出的产品或副产品对外销售，按照《企业会计准则第14号——收入》、《企业会计准则第1号——存货》等规定，对相关的收入和成本分别进行会计处理，计入当期损益。

16、借款费用

√适用□不适用

本集团发生的可直接归属于符合资本化条件的资产的购建的借款费用，予以资本化并计入相关资产的成本，其他借款费用均于发生当期确认为财务费用。

在资本化期间内，本集团按照下列方法确定每一会计期间的利息资本化金额(包括折价或溢价的摊销)：

-对于为购建符合资本化条件的资产而借入的专门借款，本集团以专门借款按实际利率计算的当期利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定专门借款应予资本化的利息金额。

-对于为购建符合资本化条件的资产而占用的一般借款，本集团根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出的加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率是根据一般借款加权平均的实际利率计算确定。

本集团确定借款的实际利率时，是将借款在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该借款初始确认时确定的金额所使用的利率。

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在资本化期间内，外币专门借款本金及其利息的汇兑差额，予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本。而除外币专门借款之外的其他外币借款本金及其利息所产生的汇兑差额作为财务费用，计入当期损益。

17、生物资产

√适用□不适用

17.1消耗性生物资产

消耗性生物资产是指为出售而持有的、或在将来收获为农产品的生物资产，包括肉牛等。消耗性生物资产按照成本进行初始计量。外购生物资产的成本包括购买价款、保险费以及可直接归属于购买该资产的其他支出。

自行繁殖或养殖的消耗性生物资产的成本，为该资产在出售前发生的可直接归属于该资产的必要支出，包括饲料费、人工费和应分摊的间接费用。

消耗性生物资产在出售时，采用个别计价法按账面价值结转成本。

资产负债表日，消耗性生物资产按照成本与可变现净值孰低计量，并采用与确认存货跌价准备一致的方法计算确认消耗性生物资产的跌价准备。如果减值的影响因素已经消失的，减记的金额将予以恢复，并在原已计提的跌价准备金额内转回，转回金额计入当期损益。

17.2生产性生物资产

生产性生物资产是指为产出农产品、提供劳务或出租等目的而持有的生物资产，包括产畜和幼畜等。生产性生物资产按照成本进行初始计量。自行繁殖的生产性生物资产的成本，为该资产在达到预定生产经营目的前发生的饲料费、人工费和应分摊的间接费等可直接归属于该资产的必要支出。

生产性生物资产在达到预定生产经营目的后采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。产畜的类别、使用寿命、预计净残值率和年折旧率列示如下：

类别预计使用寿命（月）预计净残值率年折旧率

母牛40-6010%至25%15.0%至25.5%

种公牛60-724%至5%15.8%至19.2%上述生产性生物资产的使用寿命和预计净残值系根据历史经验确定。

本集团至少于年度终了对生产性生物资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改变则作为会计估计变更处理。

生产性生物资产出售、盘亏、死亡或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当期损益。

17.3公益性生物资产

本集团公益性生物资产为以防护、环境保护为主要目的的防风固沙林等。自行营造的公益性生物资产的成本，应当按照郁闭前发生的造林费、抚育费、森林保护费、营林设施费、良种试验费、调查设计费和应分摊的间接费用等必要支出确定。

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17.4减值

企业至少应当于每年年度终了对消耗性生物资产和生产性生物资产进行检查，有确凿证据表明由于遭受自然灾害、病虫害、动物疫病侵袭或市场需求变化等原因，使消耗性生物资产的可变现净值或生产性生物资产的可收回金额低于其账面价值的，应当按照可变现净值或可收回金额低于账面价值的差额，计提生物资产跌价准备或减值准备，并确认为当期损失(附注五(19))。

消耗性生物资产减值的影响因素已经消失的，减记金额应当予以恢复，并在原已计提的跌价准备金额内转回，计入当期损益。生产性生物资产减值准备一经计提，不得转回。

公益性生物资产不计提减值准备。

18、无形资产

(1).使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序

√适用□不适用使用寿命及摊销方法

对于使用寿命有限的无形资产，本集团将无形资产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后在预计使用寿命期内摊销，除非该无形资产符合持有待售的条件(参见附注五(12))。

各项无形资产的使用寿命及其确定依据、摊销方法为：

无形资产使用寿命(年)确定依据摊销方法

土地使用权30-50以成本计量以使用寿命平均摊销专利权10以成本计量以使用寿命平均摊销

非专利技术2-10以成本计量以使用寿命平均摊销

商标权10-30以成本计量以使用寿命平均摊销软件10以成本计量以使用寿命平均摊销本集团至少在每年年度终了对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。

本集团将无法预见未来经济利益期限的无形资产视为使用寿命不确定的无形资产，并对这类无形资产不予摊销。

(2).研发支出的归集范围及相关会计处理方法

√适用□不适用

本集团内部研究开发项目的支出主要包括本集团实施研究开发活动而耗用的材料、研发部门职工

薪酬、研发使用的设备及软件等资产的折旧摊销等支出。

不满足资本化条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。以前期间已计入损益的开发支出不在以后期间重新确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到预定用途之日起转为无形资产。

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19、长期资产减值

√适用□不适用

本集团在资产负债表日根据内部及外部信息以确定下列资产是否存在减值的迹象，包括：

-固定资产

-在建工程

-使用权资产

-无形资产

-长期股权投资

-商誉

-长期待摊费用

-生产性生物资产等

本集团对存在减值迹象的资产进行减值测试，估计资产的可收回金额。此外，无论是否存在减值迹象，本集团于每年年度终了对商誉估计其可收回金额。本集团依据相关资产组或者资产组组合能够从企业合并的协同效应中的受益情况分摊商誉账面价值，并在此基础上进行商誉减值测试。

可收回金额是指资产(或资产组、资产组组合，下同)的公允价值(参见附注五(29.3))减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者。

资产组由创造现金流入相关的资产组成，是可以认定的最小资产组合，其产生的现金流入基本上独立于其他资产或者资产组。

资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的税前折现率对其进行折现后的金额加以确定。

可收回金额的估计结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，资产的账面价值会减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。与资产组或者资产组组合相关的减值损失，先抵减分摊至该资产组或者资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值，但抵减后的各资产的账面价值不得低于该资产的公允价值减去处置费用后的净额(如可确定的)、该资产预计未来现金流量的现值(如可确定的)和零三者之中最高者。

资产减值损失一经确认，在以后会计期间不会转回。

20、长期待摊费用

√适用□不适用本集团将已发生且受益期在一年以上的各项费用确认为长期待摊费用。

长期待摊费用在受益期限内分期平均摊销。各项费用的摊销期限分别为：

项目摊销期限

门店及食品厂装修3-5年光明牧业牧场整修1-5年土地平整费8-10年

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21、合同负债

√适用□不适用

详见附注五(25)收入

22、职工薪酬

(1).短期薪酬的会计处理方法

√适用□不适用

本集团在职工提供服务的会计期间，将实际发生或按规定的基准和比例计提的职工工资、奖金、医疗保险费和工伤保险费等社会保险费和住房公积金，确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2).离职后福利的会计处理方法

√适用□不适用设定提存计划

本集团所参与的设定提存计划是按照中国有关法规要求，本集团职工参加的由政府机构设立管理的社会保障体系中的基本养老保险。基本养老保险的缴费金额按国家规定的基准和比例计算。本集团在职工提供服务的会计期间，将应缴存的金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(3).辞退福利的会计处理方法

√适用□不适用

本集团在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿的建议，在下列两者孰早日，确认辞退福利产生的负债，同时计入当期损益：

-本集团不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；

-本集团有详细、正式的涉及支付辞退福利的重组计划；并且，该重组计划已开始实施，或已向受其影响的各方通告了该计划的主要内容，从而使各方形成了对本集团将实施重组的合理预期时。

(4).其他长期职工福利的会计处理方法

□适用√不适用

23、预计负债

√适用□不适用本集团的预计负债为租赁厂房装修复原义务。

如果与或有事项相关的义务是本集团承担的现时义务，且该义务的履行很可能会导致经济利益流出本集团，以及有关金额能够可靠地计量，则本集团会确认预计负债。

39/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。对于货币时间价值影响重大的，预计负债以预计未来现金流量折现后的金额确定。在确定最佳估计数时，本集团综合考虑了与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。所需支出存在一个连续范围，且该范围内各种结果发生的可能性相同的，最佳估计数按照该范围内的中间值确定；在其他情况下，最佳估计数分别下列情况处理：

-或有事项涉及单个项目的，按照最可能发生金额确定。

-或有事项涉及多个项目的，按照各种可能结果及相关概率计算确定。

本集团在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核，并按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。

24、股份支付

√适用□不适用股份支付的种类本集团的股份支付以权益结算的股份支付。

实施股份支付计划的相关会计处理

-以权益结算的股份支付

本集团以股份或其他权益工具作为对价换取职工提供服务时，以授予职工权益工具在授予日公允价值计量。对于授予后立即可行权的股份支付交易，本集团在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积；对于授予后完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的股份支付交易，本集团在等待期内的每个资产负债表日，根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息对可行权权益工具数量作出最佳估计，以此基础按照权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，并相应计入资本公积。

25、收入

(1).按照业务类型披露收入确认和计量所采用的会计政策

√适用□不适用

收入是本集团在日常活动中形成的、会导致股东权益增加且与股东投入资本无关的经济利益的总流入。

本集团在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务的控制权时，确认收入。

合同中包含两项或多项履约义务的，本集团在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。

交易价格是本集团因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项。本集团确认的交易价格不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

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满足下列条件之一时，本集团属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：

-客户在本集团履约的同时即取得并消耗本集团履约所带来的经济利益；

-客户能够控制本集团履约过程中在建的商品；

-本集团履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本集团在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

本集团根据在向客户转让商品或服务前是否拥有对该商品或服务的控制权，来判断本集团从事交易时的身份是主要责任人还是代理人。本集团在向客户转让商品或服务前能够控制该商品或服务的，本集团为主要责任人，按照已收或应收对价总额确认收入；否则，本集团为代理人，按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额，或者按照既定的佣金金额或比例等确定。

本集团已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利(且该权利取决于时间流逝之外的其他因

素)作为合同资产列示，合同资产以预期信用损失为基础计提减值(参见附注五(10))。本集团拥有的、无条件(仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示。本集团已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务作为合同负债列示。

25.1向经销商、商超等销售

本集团生产产品并向各地经销商、商超等客户销售液态奶、其他乳制品等产品。本集团按照合同规定将产品运至约定交货地点，由客户验收后确认收入。本集团对经销商等客户采用预收的模式，对商超等客户采用赊销的模式，与行业惯例一致，不存在重大融资成分。

本集团向符合销售返利政策条件的客户实施销售返利计划，根据历史经验和数据并结合销售返利政策对预计应向客户支付的产品销售返利金额作出估计，按照合同对价扣除预计返利金额后的净额确认收入。

25.2随心订零售

本集团自产以及外购的产品，以随心订线上平台零售(以下简称“随心订”)的方式直接销售给顾客，并于该产品运至约定交货地点时确认收入。

本集团实施奖励积分计划，随心订顾客因购买产品而获得的奖励积分，可在未来12个月内购买产品时抵减购买价款。本集团根据销售产品和奖励积分各自单独售价的相对比例，将销售取得的货款在产品销售收入与奖励积分之间进行分配，与奖励积分相关的部分先确认为合同负债，待顾客兑换奖励积分或奖励积分失效时，结转计入收入。

25.3提供物流劳务

本集团对外提供物流劳务，根据已完成劳务的进度在一段时间内确认收入，其中，已完成劳务的进度按照已发生的成本占预计总成本的比例确定。于资产负债表日，本集团对已完成劳务的进度进行重新估计，以使其能够反映履约情况的变化。

本集团按照已完成劳务的进度确认收入时，对于本集团已经取得无条件收款权的部分，确认为应收账款。

合同成本包括合同履约成本和合同取得成本。本集团为提供物流劳务而发生的成本，确认为合同履约成本，并在确认收入时，按照已完成劳务的进度结转计入主营业务成本。

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25.4原粮和奶粉产品贸易业务

本集团在开展原粮和奶粉产品贸易业务的过程中，根据产品市场供求关系及客户订单需求进行相关产品的采购。此类业务中，本集团承担了交付产品并确保其规格及质量满足客户要求的主要责任；可自主决定供应商及采购定价，且存在较多可替代的合格供应商；也有权自行决定销售对象和销售价格；并承担产品价格变动风险。因此，本集团在向客户销售产品前已取得了该产品的控制权，并相应按照总额确认产品销售收入。

对于贸易模式下，当本集团不承担交付产品并确保其规格及质量满足客户要求的主要责任；非自主决定供应商及采购定价情况下，本集团按照净额确认产品销售收入。

26、政府补助

√适用□不适用

政府补助为本集团从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产，包括税费返还、财政补贴等。

政府补助在能够满足政府补助所附条件，并能够收到时，予以确认。

政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量。

本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助作为与资产相关的政府补助。本集团取得的与资产相关之外的其他政府补助作为与收益相关的政府补助。与资产相关的政府补助，本集团将其冲减相关资产的账面价值。与收益相关的政府补助，如果用于补偿本集团以后期间的相关成本费用或损失的，本集团将其确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，冲减相关成本费用；否则直接计入其他收益或营业外收入。

27、递延所得税资产/递延所得税负债

√适用□不适用

除因企业合并和直接计入所有者权益(包括其他综合收益)的交易或者事项产生的所得税外，本集团将当期所得税和递延所得税计入当期损益。

当期所得税是按本年度应税所得额，根据税法规定的税率计算的预期应交所得税，加上以往年度应付所得税的调整。

资产负债表日，如果本集团拥有以净额结算的法定权利并且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行，那么当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列示。

递延所得税资产与递延所得税负债分别根据可抵扣暂时性差异和应纳税暂时性差异确定。暂时性差异是指资产或负债的账面价值与其计税基础之间的差额，包括能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减。递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

如果单项交易不是企业合并，交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)，且初始确认的资产和负债并未导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异，则该项交易中产生的暂时性差异不会产生递延所得税。商誉的初始确认导致的暂时性差异也不产生相关的递延所得税。

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资产负债表日，本集团根据递延所得税资产和负债的预期收回或结算方式，依据已颁布的税法规定，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量该递延所得税资产和负债的账面金额。

资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。

资产负债表日，递延所得税资产及递延所得税负债在同时满足以下条件时以抵销后的净额列示：

-纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；

-递延所得税资产及递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相

关或者是对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债。

28、租赁

√适用□不适用

在合同开始日，本集团评估合同是否为租赁或者包含租赁。如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。

合同中同时包含多项单独租赁的，承租人和出租人将合同予以分拆，并分别各项单独租赁进行会计处理。合同中同时包含租赁和非租赁部分的，承租人和出租人将租赁和非租赁部分进行分拆。

作为承租方对短期租赁和低价值资产租赁进行简化处理的判断依据和会计处理方法

√适用□不适用本集团作为承租人

在租赁期开始日，本集团对租赁确认使用权资产和租赁负债。

本集团使用直线法对使用权资产计提折旧。对能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，本集团在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。否则，租赁资产在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量，折现率为租赁内含利率。

无法确定租赁内含利率的，采用本集团增量借款利率作为折现率。

本集团按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益或相关资产成本。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益或相关资产成本。

租赁期开始日后，发生下列情形的，本集团按照变动后租赁付款额的现值重新计量租赁负债：

-根据担保余值预计的应付金额发生变动；

-用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动；

-本集团对购买选择权、续租选择权或终止租赁选择权的评估结果发生变化，或续租选择权或终止租赁选择权的实际行使情况与原评估结果不一致。

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在对租赁负债进行重新计量时，本集团相应调整使用权资产的账面价值。使用权资产的账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，本集团将剩余金额计入当期损益。

本集团已选择对短期租赁(租赁期不超过12个月的租赁)和低价值资产租赁(单项租赁资产为

全新资产时价值较低)不确认使用权资产和租赁负债，并将相关的租赁付款额在租赁期内各个期间按照直线法计入当期损益或相关资产成本。

作为出租方的租赁分类标准和会计处理方法

√适用□不适用

在租赁开始日，本集团将租赁分为融资租赁和经营租赁。融资租赁是指无论所有权最终是否转移但实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁。经营租赁是指除融资租赁以外的其他租赁。

融资租赁下，在租赁期开始日，本集团对融资租赁确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。

本集团按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间的利息收入。应收融资租赁款的终止确认和减值按附注五(10)所述的会计政策进行会计处理。未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

经营租赁的租赁收款额在租赁期内按直线法确认为租金收入。未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

29、其他重要的会计政策和会计估计

√适用□不适用

29.1衍生金融工具和套期工具

本集团持有或发行的衍生金融工具主要用于管理风险敞口。衍生金融工具初始以衍生交易合同签订当日的公允价值进行确认，并以其公允价值进行后续计量。当公允价值为正数时，作为资产反映；当公允价值为负数时，作为负债反映。

衍生金融工具公允价值变动的确认方式取决于该项衍生金融工具是否被指定为套期工具并符合套

期工具的要求，以及此种情况下被套期项目的性质。未指定为套期工具及不符合套期工具要求的衍生金融工具，包括以特定利率和汇率风险提供套期保值为目的、但不符合套期会计要求的衍生金融工具，其公允价值的变动计入利润表的“公允价值变动收益”。

套期会计方法，是指将套期工具和被套期项目产生的利得或损失在相同会计期间计入当期损益(或其他综合收益)以反映风险管理活动影响的方法。

被套期项目是使本集团面临公允价值或现金流量变动风险，且被指定为被套期对象的、能够可靠计量的项目。本集团指定为被套期项目有使本集团面临现金流量变动风险的浮动利率借款、面临外汇风险的以固定外币金额进行的购买或销售的确定承诺等。

套期工具是本集团为进行套期而指定的、其公允价值或现金流量变动预期可抵销被套期项目的公允价值或现金流量变动的金融工具。

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本集团在套期开始日及以后期间持续地对套期关系是否符合套期有效性要求进行评估。套期同时满足下列条件时，本集团认定套期关系符合套期有效性要求：

-被套期项目和套期工具之间存在经济关系；

-被套期项目和套期工具经济关系产生的价值变动中，信用风险的影响不占主导地位；

-套期关系的套期比率，应当等于企业实际套期的被套期项目数量与对其进行套期的套期工具实际数量之比。

套期关系由于套期比率的原因而不再符合套期有效性要求，但指定该套期关系的风险管理目标没有改变的，本集团进行套期关系再平衡，对已经存在的套期关系中被套期项目或套期工具的数量进行调整，以使套期比率重新符合套期有效性要求。

发生下列情形之一的，本集团终止运用套期会计：

-因风险管理目标发生变化，导致套期关系不再满足风险管理目标；

-套期工具已到期、被出售、合同终止或已行使；

-被套期项目与套期工具之间不再存在经济关系，或者被套期项目和套期工具经济关系产生的价值变动中，信用风险的影响开始占主导地位；

-套期关系不再满足运用套期会计方法的其他条件。

(1)现金流量套期现金流量套期是指对现金流量变动风险敞口进行的套期。套期工具产生的利得或损失中属于套期有效的部分，本集团将其作为现金流量套期储备，计入其他综合收益。现金流量套期储备的金额为下列两项的绝对额中较低者：

-套期工具自套期开始的累计利得或损失；

-被套期项目自套期开始的预计未来现金流量现值的累计变动额。

每期计入其他综合收益的现金流量套期储备的金额为当期现金流量套期储备的变动额。

套期工具产生的利得或损失中属于套期无效的部分，计入当期损益。

被套期项目为预期交易，且该预期交易使本集团随后确认一项非金融资产或非金融负债的，或者非金融资产或非金融负债的预期交易形成一项适用于公允价值套期会计的确定承诺时，本集团将原在其他综合收益中确认的现金流量套期储备金额转出，计入该资产或负债的初始确认金额。

对于不属于上述情况的现金流量套期，本集团在被套期的预期现金流量影响损益的相同期间，将原在其他综合收益中确认的现金流量套期储备金额转出，计入当期损益。

当本集团对现金流量套期终止运用套期会计时，在其他综合收益中确认的累计现金流量套期储备金额，按照下列会计政策进行处理：

-被套期的未来现金流量预期仍然会发生的，累计现金流量套期储备的金额予以保留，并按照上述现金流量套期的会计政策进行会计处理；

-被套期的未来现金流量预期不再发生的，累计现金流量套期储备的金额从其他综合收益中转出，计入当期损益。

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29.2商誉

因非同一控制下企业合并形成的商誉，其初始成本是合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。

本集团对商誉不摊销，以成本减累计减值准备(参见附注五(19))在资产负债表内列示。

29.3公允价值的计量

除特别声明外，本集团按下述原则计量公允价值：

公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。

本集团估计公允价值时，考虑市场参与者在计量日对相关资产或负债进行定价时考虑的特征(包括资产状况及所在位置、对资产出售或者使用的限制等)，并采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。

29.4主要会计估计及判断

编制财务报表时，本集团管理层需要运用估计和假设，这些估计和假设会对会计政策的应用及资产、负债、收入及费用的金额产生影响。实际情况可能与这些估计不同。本集团管理层对估计涉及的关键假设和不确定因素的判断进行持续评估，会计估计变更的影响在变更当期和未来期间予以确认。

下列重要会计估计及关键假设存在会导致下一会计年度资产和负债的账面价值出现重大调整的重

要风险：

(1)预期信用损失的计量

本集团通过违约风险敞口和预期信用损失率计算预期信用损失，并基于违约概率和违约损失率或基于账龄矩阵确定预期信用损失率。在确定预期信用损失率时，本集团使用内部历史信用损失经验等数据，并结合当前状况和前瞻性信息对历史数据进行调整。

在考虑前瞻性信息时，本集团考虑了不同的宏观经济情景。2024年度，“基准”、“不利”和“有利”这三种经济情景的权重分40%、30%和30%(2023年度：50%、25%和25%)。本集团定期监控并复核与预期信用损失计算相关的重要宏观经济假设和参数，中国地区的各项参数对包含海外业务在内的集团整体的前瞻性信息影响较大，包括国内生产总值增长率、消费者物价指数、零售行业销售年同比增长率、失业率和中国农林牧渔业销售增长率等。2024年度，本集团已考虑了不同的宏观经济情景下的不确定性，相应更新了相关假设和参数，各情景中所使用的关键宏观经济参数列示如下：

经济情景基准不利有利

国内生产总值增长率4.8%4.3%5.2%

消费者物价指数0.7%0.6%0.7%

零售行业销售年同比增长率4.4%3.9%4.8%

中国农林牧渔业销售增长率8.6%7.7%9.5%

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2023年度，本集团已考虑了经济形势引发的不确定性，并相应更新了相关假设和参数，各情景中

所使用的关键宏观经济参数列示如下：

经济情景基准不利有利

国内生产总值增长率4.5%3.0%5.3%

消费者物价指数1.4%0.0%2.6%

零售行业销售年同比增长率7.8%7.3%8.3%

中国农林牧渔业销售增长率5.2%4.7%5.7%

(2)商誉减值准备的会计估计本集团至少每年对商誉进行减值测试。包含商誉的资产组或资产组组合的可收回金额为资产组或资产组组合的公允价值减去处置费用后的净额与其预计未来现金流量的现值两者之间的较高者，其计算需要采用会计估计(附注七(20))。

如果管理层对资产组或资产组组合未来现金流量计算中采用的增长率进行修订，修订后的增长率低于目前采用的增长率，本集团需对商誉增加计提减值准备。

如果管理层对资产组或资产组组合未来现金流量计算中采用的毛利率进行修订，修订后的毛利率低于目前采用的毛利率，本集团需对商誉增加计提减值准备。

如果管理层对应用于现金流量折现的税前折现率进行修订，修订后的税前折现率高于目前采用的折现率，本集团需对商誉增加计提减值准备。

如果实际增长率和毛利率高于或实际税前折现率低于管理层的估计，本集团不能转回原已计提的商誉减值损失。

(3)固定资产的使用寿命、预计净残值和固定资产减值准备本集团至少于每年年度终了对固定资产的使用寿命和预计净残值进行复核。对使用寿命和预计净残值的估计是根据对类似性质和功能的固定资产的实际可使用年限和残值的历史经验为基础，并可能因技术革新的原因发生重大改变。当固定资产预计使用寿命和预计净残值与先前估计不同时，本集团将作会计估计变更进行调整。

本集团对存在减值迹象的固定资产进行减值测试时，当减值测试结果表明相关资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入资产减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者，其计算需要采用会计估计(附注七(15))。

当本集团采用预计未来现金流量的现值确定可收回金额时，由于相关地区所处的经济环境的发展存在不确定性，预计未来现金流量的现值计算中所采用的收入增长率、毛利率及税前折现率亦存在不确定性。

如果管理层对相关资产组未来现金流量计算中采用的增长率进行修订，修订后的增长率低于目前采用的增长率，本集团需对相关资产增加计提减值准备。

如果管理层对相关资产组未来现金流量计算中采用的毛利率进行修订，修订后的毛利率低于目前采用的毛利率，本集团需对相关资产增加计提减值准备。

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如果管理层对应用于现金流量折现的税前折现率进行修订，修订后的税前折现率高于目前采用的折现率，本集团需对相关资产增加计提减值准备。

如果实际增长率和毛利率高于或实际税前折现率低于管理层的估计，本集团不能转回原已计提的相关资产减值损失。

(4)生物资产的使用寿命和预计净残值本集团至少于每年年度终了对生产性生物资产的使用寿命和预计净残值进行复核。对使用寿命和预计净残值的估计是根据对类似性质和功能的生产性生物资产的实际可使用年限和残值的历史经

验为基础，并可能因技术革新的原因发生重大改变。当生产性生物资产预计使用寿命和预计净残值与先前估计不同时，本集团将作会计估计变更进行调整。

(5)所得税和递延所得税

本集团在多个国家地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，部分交易和事项的最终税务处理存在不确定性。在计提各个国家地区的所得税费用时，本集团需要作出重大判断。如果这些税务事项的最终认定结果与最初入账的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得税费用和递延所得税的金额产生影响。

对于能够结转以后年度的可抵扣亏损，本集团以未来期间很可能获得用来抵扣可抵扣亏损的应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。未来期间取得的应纳税所得额包括本集团通过正常的生产经营活动能够实现的应纳税所得额，以及以前期间产生的应纳税暂时性差异在未来期间转回时将增加的应纳税所得额。本集团在确定未来期间应纳税所得额取得的时间和金额时，需要运用估计和判断。如果实际情况与估计存在差异，可能导致对递延所得税资产的账面价值进行调整。

30、重要会计政策和会计估计的变更

(1).重要会计政策变更

√适用□不适用

其他说明：

本集团于2024年度执行了财政部于近年颁布的企业会计准则相关规定及指引，主要包括：

-《企业会计准则解释第17号》(财会[2023]21号)(以下简称“解释第17号”)中“关于流动负债与非流动负债的划分”的规定；

(a)本集团采用上述规定及指引的主要影响

(i)关于流动负债与非流动负债的划分规定

根据解释第17号的规定，本集团在对负债的流动性进行划分时，仅考虑本集团在资产负债表日是否有将负债清偿推迟至资产负债表日后一年以上的实质性权利（以下简称“推迟清偿负债的权利”），而不考虑本集团是否有行使上述权利的主观可能性。

对于本集团贷款安排产生的负债，如果本集团推迟清偿负债的权利取决于本集团是否遵循了贷款安排中规定的条件（以下简称“契约条件”），本集团在对相关负债的流动性进行划分时，仅考虑在资产负债表日或者之前应遵循的契约条件，而不考虑本集团在资产负债表日之后应遵循的契约条件的影响。

采用该规定未对本集团的财务状况及经营成果产生重大影响。

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(2).重要会计估计变更

□适用√不适用

(3).2024年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表

□适用√不适用

31、其他

√适用□不适用分部信息

本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。

经营分部是指本集团内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收

入、发生费用；(2)本集团管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本集团能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则可合并为一个经营分部。

六、税项

1、主要税种及税率

主要税种及税率情况

√适用□不适用税种计税依据税率

企业所得税应纳税所得额28%25%23%16.5%15%

应纳税增值额(应纳税额按应纳税销售额

增值税乘以适用税率扣除当期允许抵扣的进项税13%9%6%

后的余额计算)

城市维护建设税缴纳的增值税税额7%5%

教育费附加缴纳的增值税税额3%

地方教育费附加缴纳的增值税税额2%

河道管理费缴纳的增值税税额1%0.5%

房产税房产的计税余值1.20%

土地使用税实际占用的土地面积每平方米0.6-30元

应纳税凭证记载的金额、应纳税凭证的件1‰0.5‰0.3‰0.05‰5印花税数元每件新西兰境内提供商品和服务的收入减可抵

新西兰商品服务税15%扣采购成本后的余额

光明乳业国际投资有限公司注册于香港，所得税税率为16.5%(2023年度：16.5%)。

光明乳业控股有限公司注册于开曼群岛，根据当地法律，无需缴纳所得税。

新莱特及其子公司注册于新西兰，适用所得税税率为28%(2023年度：28%)。

以色列光明乳业有限公司注册于以色列，适用所得税税率23%(2023年度：23%)。

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初加工乳制品税率为9%；服务收入税率为6%；利息收入及租赁收入税率为6%；农业生产者销售

的自产农产品，及牲畜的配种和疾病防治免征增值税；其他产品或服务税率为13%。

本集团以购进农产品为原料生产货物的，农产品增值税进项税额按照投入产出法核定扣除。当期允许抵扣农产品增值税进项税额依据农产品单耗数量、当期销售货物数量、农产品平均购买单价

(含税)和农产品增值税进项税额扣除率计算。

农产品增值税进项税额扣除率为销售货物的适用税率。

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明□适用√不适用

2、税收优惠

√适用□不适用

根据相关税收优惠规定，从事农产品以及农产品初加工经营所得属于免征所得税范围，因此本公司及下属分支机构及其他中国大陆除香港以外地区子公司2024年度及2023年度从事农产品以及

农产品初加工经营所得免缴企业所得税，其他业务所得按25%计缴企业所得税。

青海小西牛生物乳业股份有限公司(“小西牛”)注册于青海，根据财政部、税务总局、国家发展改革委员会公告2020年第23号《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》，自2021年1月1日至2030年12月31日，对设在西部地区鼓励类企业减按15%征收企业所得税。

3、其他

□适用√不适用

七、合并财务报表项目注释

1、货币资金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额库存现金349303186001人民币349303186001银行存款379166887505349684人民币233094689444128348美元6986950244296435欧元114471857228港币1644451036096

澳元15949-谢克尔3665010469182新西兰元7224282114562395其他货币资金64001673968187存放财务公司存款25906172882777697072合计29765336453287200944

其中：存放在境外的款项总额15291258364095382

50/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

其他说明：

于2024年12月31日，银行存款中包括存放于银行的短期定期存款人民币60000000元(2023年12月31日：人民币60000000元)。于2024年12月31日，人民币56241元的银行存款为受限资金(2023年12月31日：人民币10158057元)。

于2024年12月31日，银行存款中有人民币2590617288元存放于光明食品集团财务有限公

司(2023年12月31日：人民币2777697072元)，其中保本保息随时可支取的定期存款人民币

290000000元(2023年12月31日：人民币410000000元)。

其他货币资金人民币6400167元为本集团网店营销在第三方支付机构的账户资金。本年度无锁汇保证金。(2023年12月31日：人民币3968187元为锁汇保证金)。

2、交易性金融资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额指定理由和依据

以公允价值计量且其变动计/

79881261087005

入当期损益的金融资产

其中：

交易性权益工具投资79881261087005/

合计79881261087005/

其他说明：

√适用□不适用

交易性权益工具投资为股票投资，公允价值根据年度最后一个交易日收盘价确定。

3、衍生金融资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额远期外汇合约1001335113401673

乳制品商品期货-3309049利率互换合同461011093871合计1047436117804593

其他说明：

上述各项衍生工具的名义金额、套期会计的信息，详见附注十二(2)

4、应收票据

(1).应收票据分类列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

银行承兑票据377000-

合计377000-

51/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

5、应收账款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内20082727451928276998

1年以内小计20082727451928276998

1至2年5083244764171484

2至3年385680239575852

3年以上5413420857851808

合计21518074232059876142

52/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账面余额坏账准备账面余额坏账准备类别计提比例账面价值比例计提比账面价值金额金额比例金额金额

(%)(%)例(%)

(%)按单项计提坏账准备4599730824211903592387827349023380245221694923801686

其中：

境内客户4599730824211903592387827349023380245221694923801686按组合计提坏账准备2105810115981045376955200127242020108527629810912968551901723077

其中：

按信用风险特征组合计提坏账准备的应收12330921745785643831711474483431304762302639615928571208603017

账款-境内客户组合按信用风险特征组合计提坏账准备的应收8727179414118893864285382407770609046034129704002693120060

账款-境外客户组合

合计2151807423/146656730/20051506932059876142/154351379/1905524763

53/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

按单项计提坏账准备：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额名称计提比例账面余额坏账准备计提理由

（%）境内客户459973084211903592债务人财务状况恶化

合计459973084211903592/

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

√适用□不适用

组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境内客户组合

单位：元币种：人民币期末余额名称

应收账款坏账准备计提比例（%）未逾期至逾期180天以内1069892467107660591逾期180天至1年5749691136699916逾期1至2年412256601014942725逾期2至3年12060778864199672逾期3年以上5241635852416358100合计123309217485643831

组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境外客户组合

单位：元币种：人民币期末余额名称

应收账款坏账准备计提比例（%）未逾期至逾期180天以内872717941188938642合计87271794118893864

按组合计提坏账准备的说明：

√适用□不适用

本集团对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

按预期信用损失一般模型计提坏账准备

√适用□不适用

54/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于2024年12月31日和2024年1月1日，境内客户销售业务的应收账款的信用风险与预期信用损失情况如下:

单位：元币种：人民币年末余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

未逾期至逾期180天以内1%1069892467107660591059126408

逾期180天至1年6%57496911366999153826920

逾期1至2年25%412256601014942731076233

逾期2至3年72%1206077886419963418782

逾期3年以上100%5241635852416358合计1233092174856438311147448343

单位：元币种：人民币年初余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

未逾期至逾期180天以内1~6%1137272123266765991110595524

逾期180天至1年7~17%69919730846928661450444

逾期1至2年18~55%44501342991365634587686

逾期2至3年56~96%763419856648351969363

逾期3年以上100%4543490945434909合计1304762302961592851208603017

于2024年12月31日和2024年1月1日，境外客户销售业务的应收账款的信用风险与预期信用损失情况如下:

单位：元币种：人民币年末余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

逾期180天以内2%87271794118893864853824077

合计2%87271794118893864853824077

单位：元币种：人民币年初余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

逾期180天以内2%70609046012970400693120060

合计2%70609046012970400693120060

对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(3).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

应收账款15435137932354213-31750785-6787341-1510736146656730

合计15435137932354213-31750785-6787341-1510736146656730

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

55/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).本期实际核销的应收账款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目核销金额实际核销的应收账款6787341其中重要的应收账款核销情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币款项是否由关单位名称应收账款性质核销金额核销原因履行的核销程序联交易产生

客户 A 应收账款 3170594 无法收回 内部审批 否

客户 B 应收账款 1222407 无法收回 内部审批 否

客户 C 应收账款 653006 无法收回 内部审批 否

客户 D 应收账款 475685 无法收回 内部审批 否

客户 E 应收账款 301845 无法收回 内部审批 否

客户 F 应收账款 258496 无法收回 内部审批 否其他应收账款705308无法收回内部审批否

合计/6787341///

应收账款核销说明：

□适用√不适用

(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占应收账款和合同单位名称应收账款期末余额资产期末余额合计坏账准备期末余额

数的比例（%）余额前五名的应收账款总额345053771163508280合计345053771163508280

其他说明：

□适用√不适用

6、预付款项

(1).预付款项按账龄列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账龄

金额比例(%)金额比例(%)

1年以内52718294396.1039724196291.21

1至2年107479041.96308616207.09

2至3年39884800.7318469080.42

3年以上66493691.2155839171.28

合计548568696100.00435534407100.00

56/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

账龄超过1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

于2024年12月31日，账龄超过一年的预付款项为21385753元(2023年12月31日：38292445元)，主要为预付各类服务款项及货款，因为服务尚未执行完毕，货物尚未签收入库，款项尚未结清。

(2).按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占预付款项期末余额单位名称期末余额

合计数的比例(%)

余额前五名的预付款项总额25648015846.75

合计25648015846.75

其他说明：

□适用√不适用

7、其他应收款

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额其他应收款461820460170353030合计461820460170353030

其他说明：

□适用√不适用其他应收款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内451596729169317202

1年以内小计451596729169317202

1至2年108250802039226

2至3年10073482819537

3年以上5239129551237139

合计515820452225413104

57/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).按款项性质分类情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币款项性质期末账面余额期初账面余额土地收储应收款411090053132464168代垫款及企业借款2785263620108193应收押金保证金2009015715573753应收关联方款项28163008459108其他5397130648807882合计515820452225413104

(3).坏账准备计提情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期坏账准备未来12个月预期合计

信用损失(未发生信用损失(已发生信用损失

信用减值)信用减值)

2024年1月1日余额52541512054835332917655060074

2024年1月1日余额在本期

--转入第二阶段

--转入第三阶段-18221-204694222915

--转回第二阶段

--转回第一阶段本期计提853606853606

本期转回-141549-621257-1120882-1883688本期转销

本期核销-30000-30000其他变动

2024年12月31日余额3656453795325325481553999992

除因本年新增、减少的款项及第一、第二、第三阶段间互相转换引起的坏账准备变动外，由于确定预期信用损失时所采用的参数数据发生变化引起的坏账准备变动不重大。

对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：

□适用√不适用

(4).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其他应收款55060074853606-1883688-30000-53999992

合计55060074853606-1883688-30000-53999992

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

□适用√不适用

58/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(5).本期实际核销的其他应收款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目核销金额实际核销的其他应收款30000

其中重要的其他应收款核销情况：

□适用√不适用

其他应收款核销说明：

□适用√不适用

(6).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占其他应收款期坏账准备单位名称期末余额末余额合计数的款项的性质账龄期末余额

比例(%)

客户 A 411090053 80 土地收储应收款 1年以内 -

客户 B 11324708 2 代垫款及企业借款 3年以上 11324708

客户 C 8783484 2 代垫款及企业借款 3年以上 8783484

客户 D 5000000 1 其他 3年以上 5000000

客户 E 4807458 1 代垫款及企业借款 3年以上 4807458

合计44100570386//29915650

(7).因资金集中管理而列报于其他应收款

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用

本公司与上海市闵行第一房屋征收服务事务所有限公司、上海市闵行区虹桥镇动拆迁办公室签订

搬迁补偿协议，土地收储为国有划拨工业用地，地块位于上海市闵行区虹桥镇吴中路578、580号，各类补偿金额合计人民币822180105元。本公司已于2024年12月31日前，搬离原址并完成房地产权证注销灭失登记，故满足收益确认条件。该事项计入资产处置收益金额为729288309元，计入其他收益金额为74743646元，详见附注七(53)。截止2024年12月31日，本公司已收到补偿金额411090052元，剩余411090053元列报于其他应收款。

本集团不存在因资金集中管理而将款项归集于其他方并列报于其他应收款的情况。

59/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

8、存货

(1).存货分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额

存货跌价准备/存货跌价准备/项目账面余额合同履约成本账面价值账面余额合同履约成本账面价值减值准备减值准备原材料127485114887550992118730015615184351151332549561385180159库存商品18879129454318100718447319382039470800483660031991104797

消耗性生物资产46387506-46387506190821751-190821751合计3209151599130731999307841960037487276661816209593567106707

(2).存货跌价准备及合同履约成本减值准备

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加金额本期减少金额项目期初余额期末余额计提其他转回或转销其他

原材料13325495694509788-138240055197369787550992

库存商品48366003139911768-141898694319807043181007

合计181620959234421556-2801387495171767130731999本期转回或转销存货跌价准备的原因

√适用□不适用本年转回或转销确定可变现净值的具体依据存货跌价准备的原因

估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、原材料销售或报废估计的销售费用以及相关税费后的金额估计售价减去估计将要发生的销售费用以及相库存商品销售或报废关税费后的金额

(3).存货期末余额含有的借款费用资本化金额及其计算标准和依据

□适用√不适用

(4).合同履约成本本期摊销金额的说明

□适用√不适用

9、持有待售资产

□适用√不适用

10、一年内到期的非流动资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

与业绩补偿有关的金融工具32425698-

合计32425698-

60/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

11、其他流动资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额待抵扣进项税额187801334169131118碳排放权2579095818898088预缴所得税765640926746679其他8320122374779合计222080713217150664

61/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

12、长期股权投资

(1).长期股权投资情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增减变动期初权益法下宣告发放期末减值准备被投资单位其他综合其他计提余额追加投资减少投资确认的现金股利其他余额期末余额收益调整权益变动减值准备投资损益或利润

一、合营企业

小计-----------

二、联营企业江苏银宝光明牧业有限

50835272---3328555-----47506717-

公司(“江苏银宝”)金华市海华乳业有限公

27008414--2287567---2000000--27295981-

司(“金华海华”)浙江金申奶牛发展有限

4381741---767201-----3614540-

公司(“浙江金申”)上海申杭纸业包装有限公司(“上海申杭纸3219648---27504-----3192144-业”)上海源盛运输合作公司

555866---555866-------

(“源盛运输”)

小计86000941---2391559---2000000--81609382-

合计86000941---2391559---2000000--81609382-

(2).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

注：本集团在联营企业中的权益相关信息见附注十(3)。

62/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

13、其他权益工具投资

(1).其他权益工具投资情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增减变动指定为以公累计计入其累计计入其允价值计量本期计入本期计入本期确认的项目期初余额期末余额他综合收益他综合收益且其变动计追加投资减少投资其他综合收益其他综合其他股利收入的利得的损失入其他综合的利得收益的损失收益的原因

—Centre for

Climate Action 3486802 6145401 - - - -601376 9030827 - - - -

Joint Venture

—上海新乳奶牛有

1150000-----1150000----

限公司

—上海牛奶五四奶

600000-----600000----

牛场有限公司

—Primary

Collaboration

494901-----44396450505----

New Zealand

Limited

合计57317036145401----64577211231332----

(2).本期存在终止确认的情况说明

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用

注 1：本集团对上海牛奶五四奶牛场有限公司、上海新乳奶牛有限公司、Primary Collaboration New Zealand Limited 和 Centre for Climate Action

Joint Venture 的表决权比例分别为 4%、10%、16.67%和 2%，但是本集团未派驻董事，也没有以任何其他方式参与或影响其财务和经营决策，因此本集团对上述公司不具有重大影响，出于战略投资的考虑将其作为其他权益工具投资核算。

63/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

14、其他非流动金融资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

远期外汇合同-53263234

与业绩补偿有关的金融工具-52962512

利率互换合同-448414

合计-106674160

其他说明：

□适用√不适用

15、固定资产

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额固定资产83993020539161562586合计83993020539161562586

其他说明：

□适用√不适用

64/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

固定资产

(1).固定资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

电子设备、项目房屋及建筑物机器设备运输工具合计器具及家具

一、账面原值：

1.期初余额54004282721022372990030114765742906132416354367153

2.本期增加金额220545030434128653482101836255543695750244

（1）购置132918839303116842482101829267310470124009

（2）在建工程转入87626191131011811-6988233225626235

3.本期减少金额22148598340444527315732164169693438811356858

（1）处置或报废758718451337180741571557538834164264139658

（2）汇率差异14561413827072719916589130859274547217200

4.期末余额53994873191025341328029023651129562342916238760539

二、累计折旧

1.期初余额130364183549571975482416129092964941186798946410

2.本期增加金额1667242905316358531374577846718317758824238

（1）计提1667242905316358531374577846718317758824238

3.本期减少金额624307081495530351367711198946506324607360

（1）处置或报废41163676936703281359714027635141176066285

（2）汇率差异21267032558827077997171311365148541075

4.期末余额140793541753392803662416815762442659297233163288

三、减值准备

1.期初余额4498147534228443426629003929348393858157

2.本期增加金额16930328170539742-9419253249262276

（1）计提16930328170539742-9419253249262276

3.本期减少金额69417592871446918159398741436825235

（1）处置或报废2153242382231815935472164988564

（2）汇率差异692022724476246-44019831836671

4.期末余额207342997384109707248130712361187606295198

四、账面价值

1.期末账面价值3784208905453002320746073628389963138399302053

2.期初账面价值40518049624924247918568718481286378589161562586

(2).暂时闲置的固定资产情况

√适用□不适用

于2024年12月31日，账面价值为17172828元(原值204760704元)的固定资产暂时闲置

(2023年12月31日，账面价值为32097103元(原值为111488982元)的固定资产暂时闲置)。

具体分析如下：

单位：元币种：人民币项目账面原值累计折旧减值准备账面价值房屋及建筑物8989155649703656317275738460327机器设备11275422885135597190348808583751

电子设备、器具及家具17350401510968116633107439运输工具3798803372002136921311合计2047607041366874215090045517172828

(3).通过经营租赁租出的固定资产

□适用√不适用

65/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).未办妥产权证书的固定资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币未办妥项目账面价值产权证书的原因房屋及建筑物70742496办理中房屋及建筑物7827838土地划拨

(5).固定资产的减值测试情况

√适用□不适用

其他说明：

√适用□不适用

注：于2024年12月31日，账面价值约为人民币1155688349元(原值人民币1541193596元)的房屋及建筑物作为人民币1553452568元的短期借款(附注七(25))以及人民币

150135417元的长期借款(附注七(35))的抵押物。(2023年12月31日，账面价值约为人民币

1118058134元(原值人民币1520756268元)的房屋及建筑物作为人民币1726935132元

的短期借款(附注七(25))以及人民币377924400元的长期借款(附注七(35))的抵押物)。

新西兰地区的北岛资产组(以下简称“北岛资产组”)主要用于生产配料产品和营养配方粉（包括乳制品和植物粉），主要包括了位于新西兰北岛 Pokeno 地区的生产设施、位于奥克兰的混合、灌装生产设施及仓库设施等。由于新莱特近年奶粉事业部中的北岛资产组订单情况发生变化，开工率不足，且近年经营业绩均为亏损，对新莱特的经营业绩产生较大的负面影响，未达到管理层预期，因此管理层认为北岛的资产组存在减值迹象。本集团对该资产组进行减值测试，经比较该资产组的公允价值减去处置费用后的净额和预计未来现金流量的现值后，采用资产组的预计未来现金流量的现值确定相关资产组的可收回金额，并计提固定资产减值准备213550172元，使用权资产减值准备21336915元(附注七(18))、无形资产减值准备31296575元(附注七(19))。

本公司管理层聘请安永（中国）企业咨询有限公司协助管理层对该资产组进行评估，根据其出具的《Synlait Milk Limited 北岛资产组减值测试报告》，管理层认为公司本年对该资产组计提减值准备金额合理。

16、在建工程

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额在建工程272447910312754939合计272447910312754939

66/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

在建工程

(1).在建工程情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

定远牧场扩建项目138560200-13856020090205470-90205470

新西兰奶粉混合罐装项目57479434-5747943453888753-53888753新西兰生乳冷却与加热生产线

---24269058-24269058项目

新西兰奶酪生产线改造项目3345992-334599221678981-21678981武汉工厂扩大及维持饮料生产

---7287238-7287238规模项目

养殖废水处理工程---7893311-7893311

淮北濉溪奶牛养殖示范场项目---5278697-5278697

宁夏中卫奶牛养殖场项目---2114431-2114431膜过滤设备采购及全自动塑瓶

---739500-739500灌装拧盖机项目

新西兰波基诺工厂改造项目---95022-95022

其他项目7846603354037497306228499304478-99304478

合计2778516595403749272447910312754939-312754939

67/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).重要在建工程项目本期变动情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

工程累计其中：

本期利本期转入固本期转入投入占工程利息资本化本期利资金项目名称预算数期初余额本期增加金额汇率差异期末余额息资本定资产金额无形资产金额预算进度累计金额息资本来源

化率(%)

比例(%)化金额武汉工厂扩大及维持饮料生

759966000728723820871229374360--6767%---自筹

产规模项目淮北濉溪奶牛养殖示范场厂

4008311005278697-5278697--6363%---自筹

房项目

宁夏中卫奶牛养殖场项目2750564062114431-2114431--8585%---自筹自筹及

新西兰波基诺工厂改造项目3941230509502220514842142244-4262-100100%62860904--借款

新西兰奶粉混合罐装项目275433120538887538839994--5249313574794349696%---自筹膜过滤设备采购及全自动塑

24710000739500-739500--9090%---自筹

瓶灌装拧盖机项目

定远牧场扩建项目28189000090205470183825605135470875-1385602009797%---自筹新西兰生乳冷却与加热生产

2906389824269058249130025671808-1088550-9393%---自筹

线项目

新西兰奶酪生产线改造项目40150296216789811331769030513434-113724533459928787%---自筹

其他107197789173824181432088631793288-78466033---自筹

合计248122387031275493922999561322562623531793288-7479370277851659//--//

68/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).本期计提在建工程减值准备情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额计提原因

光明奶牛生态观光牧场-5403749-5403749项目停工

合计-5403749-5403749/

(4).在建工程的减值测试情况

√适用□不适用本年在建工程减值增加主要系光明奶牛生态观光牧场在建工程停工所致。

其他说明：

□适用√不适用

69/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

17、生产性生物资产

(1).采用成本计量模式的生产性生物资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币畜牧养殖业项目合计产畜幼畜

一、账面原值

1.期初余额16058269158890188852494845800

2.本期增加金额6602560877987523441459008431

(1)外购18437285870014327137428

(2)自行培育999552790052201791051753

(3)幼畜转入640819250-640819250

3.本期减少金额6273735547498801291377253683

(1)处置625584082109060879734644961

(2)幼畜转出-640819250640819250

(3)汇率差异1789472-1789472

4.期末余额16387094489378911002576600548

二、累计折旧

1.期初余额455575423-455575423

2.本期增加金额294768934-294768934

(1)计提294768934-294768934

3.本期减少金额263133079-263133079

(1)处置263133079-263133079

4.期末余额487211278-487211278

三、减值准备

1.期初余额---

2.本期增加金额---

3.本期减少金额---

4.期末余额---

四、账面价值

1.期末账面价值11514981709378911002089389270

2.期初账面价值11502514928890188852039270377

(2).采用成本计量模式的生产性生物资产的减值测试情况

□适用√不适用

(3).采用公允价值计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用

截至2024年12月31日，本集团共拥有产畜63121头(2023年12月31日：60054头)、幼畜54626头

(2023年12月31日：56992头)。

70/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

18、使用权资产

(1)使用权资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目房屋及建筑物机器设备土地使用权合计

一、账面原值

1.期初余额7818183421331292346874466571602394233

2.本期增加金额274746632653395780620263361900852

(1)新增租赁合同274746632653395780620263361900852

3.本期减少金额1461969643810561248706597233009173

(1)租赁变更6123367936069036-97302715

(2)到期59185923-48706597107892520

(3)汇率差异257773622036576-27813938

4.期末余额9103680101015575797193603231731285912

二、累计折旧

1.期初余额42275477727883046204265426654903249

2.本期增加金额1393582031855510869335936227249247

(1)计提1393582031855510869335936227249247

3.本期减少金额72929214530196948706597126937780

(1)租赁变更73417504620421-11962171

(2)到期59185923-48706597107892520

(3)汇率差异6401541681548-7083089

4.期末余额48918376641136185224894765755214716

三、减值准备

1.期初余额16224533--16224533

2.本期增加金额21336915--21336915

(1)计提21336915--21336915

3.本期减少金额2457427--2457427

(1)汇率差异2457427--2457427

4.期末余额35104021--35104021

四、账面价值

1.期末账面价值38608022360421394494465558940967175

2.期初账面价值342839032105246188483181231931266451

(2)使用权资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

于2024年12月31日，本集团下属子公司新莱特对于使用权资产中的房屋及建筑物计提了

21336915元的减值准备详见附注七(15)。

71/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

19、无形资产

(1).无形资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目土地使用权专利权非专利技术软件商标权合计

一、账面原值

1.期初余额44708602830563561366802004437049722287249011186759662

2.本期增加金额84800--362920999606236472961

(1)购置84800--4594873-4679673

(2)在建工程转入316972269606231793288

3.本期减少金额15317951624839-30226065788382941266528

(1)处置1333644--535000-1868644

(2)汇率差异1981511624839-29691065788382939397884

4.期末余额44563903328938722366802004497710062209371341181966095

二、累计摊销

1.期初余额1422994163829187279247976104503875407483310505921

2.本期增加金额1086450779282-36156401739980354499993

（1）计提1086450779282-36156401739980354499993

3.本期减少金额3176301624839-4378132379254510113146

(1)处置119472--93625-213097

(2)汇率差异1981581624839-428450737925459900049

4.期末余额1528462932283630279247979282330779014741354892768

三、减值准备

1.期初余额---3754066-3754066

2.本期增加金额---3112006317651231296575

（1）计提---3112006317651231296575

3.本期减少金额---179815582891806444

（1）汇率差异179815582891806444

4.期末余额---3307597416822333244197

四、账面价值

1.期末账面价值292792740266550928755403323871725141754170793829130

2.期初账面价值304786612267343748755403378905868153317418872499675

(2).确认为无形资产的数据资源

□适用√不适用

(3).未办妥产权证书的土地使用权情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币未办妥产权证书的项目账面价值原因土地使用权1219572土地划拨土地使用权4920000办理中

72/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3)无形资产的减值测试情况

√适用□不适用

其他说明：

√适用□不适用

于2024年12月31日，本集团下属子公司新莱特对于无形资产中的软件和商标权分别计提了

31120063元和176512元的减值准备，详见附注七(15)。(于2023年12月31日，本集团下属

子公司新莱特对于无形资产中的软件计提了3719480元的减值准备。)

20、商誉

(1).商誉账面原值

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加本期减少被投资单位名称或期初余额期末余额形成商誉的事项企业合并汇兑损益形成的青海小西牛生物乳业股份有限公司

298793415--298793415(以下简称“小西牛集团")新莱特奶酪事业部261679031-23474396238204635

新莱特奶粉事业部214487249-2432188212055061

天津光明梦得乳品有限公司31835227--31835227

黑龙江省光明松鹤乳品有限责任公司9976687--9976687

上海乳品四厂有限公司5240225--5240225

湖南光明乳品有限公司4309196--4309196

北京光明健康乳业有限公司1615626--1615626

呼伦贝尔光明乳品有限公司1448668--1448668

上海永安乳品有限公司1376333--1376333

郑州光明乳业有限公司1045324--1045324

武汉光明乳品有限公司202984--202984

合计832009965-25906584806103381

(2).商誉减值准备

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加本期减少被投资单位名称或形成商誉的事项期初余额期末余额计提汇兑损益

新莱特奶粉事业部78302449-243218875870261

北京光明健康乳业有限公司1615626--1615626

呼伦贝尔光明乳品有限公司1448668--1448668

郑州光明乳业有限公司1045324--1045324

合计82412067-243218879979879

73/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).商誉所在资产组或资产组组合的相关信息

√适用□不适用

本集团的所有商誉已于购买日分摊至相关的资产组或资产组组合，因企业重组等原因改变了其报告结构，从而影响到已分摊商誉的一个或者若干个资产组或者资产组组合构成的，按照各资产组的公允价值占相关资产组公允价值总额的比例，将商誉重新分摊至受影响的资产组或者资产组组合，分摊情况根据经营分部(附注十八(6))汇总如下：

单位：元币种：人民币期末余额期初余额液态奶351734067351734067其他乳制品374389435397863831合计726123502749597898

在进行商誉减值测试时，本集团将相关资产或资产组组合(含商誉)的账面价值(附注十八(6))与其可收回金额进行比较，如果可收回金额低于账面价值，相关差额计入当期损益(附注七(57))。

(4).可收回金额的具体确定方法可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

√适用□不适用

本集团根据历史经验及对市场发展的预测确定收入增长率和毛利率，预测期增长率基于管理层经批准的五年期预算，稳定期增长率为预测期后所采用的增长率，与权威行业报告所载的预测数据一致，不超过各产品的长期平均增长率。折现率为反映相关资产组或资产组组合的特定风险的税前利率。

2024年度，本集团相关资产组组合的可收回金额及采用未来现金流量折现方法的主要假设如下：

液态奶其他乳制品

预测期增长率3.04%至8.75%-5.49%至6.61%

稳定期增长率2%2%

毛利率20.6%至30.31%11.44%至15.05%

税前折现率13.22%11.38%

244000000元至

可收回金额3888114528元

1245000000元

74/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(5).业绩承诺及对应商誉减值情况形成商誉时存在业绩承诺且报告期或报告期上一期间处于业绩承诺期内

√适用□不适用

单位：元币种：人民币上期商誉业绩承诺完成情况减值金额项目本期上期本期上期完成率完成率承诺业绩实际业绩承诺业绩实际业绩

（%）（%）

小西牛集团收购10893000010372033695.22959700007923284782.56--

其他说明：

□适用√不适用

21、长期待摊费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加金额本期摊销金额期末余额门店及食品厂装修166124842597579134328285777235光明牧业牧场整修230091279577191115945331426865土地平整费218618171787533551745118131899合计61483428139623032010973255335999

22、递延所得税资产/递延所得税负债

(1).未经抵销的递延所得税资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目可抵扣递延所得税可抵扣递延所得税暂时性差异资产暂时性差异资产资产减值准备1700220894362456513699279633744041内部交易未实现利润8504004212600185040042126001可抵扣亏损1057011008295675529766697125214355383预提费用39308710498889190408647671102624781租赁负债3341559139139800234584305394253428

衍生工具公允价值变动24388647068288211--合计22066665886000014981666684649447103634

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(2).未经抵销的递延所得税负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目应纳税递延所得税应纳税递延所得税暂时性差异负债暂时性差异负债固定资产折旧11753558583290996401325997975370299762非同一控制下企业合并公允价

2292745594541448924457578245586621

值调整使用权资产2592685197046133231294711785747212衍生工具公允价值变动65534618349712555440235206578合计16645542824451589582009075276536840173

(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币递延所得税资产抵销后递延所得递延所得税资产抵销后递延所得项目和负债期末互抵税资产或负债期和负债期初互抵税资产或负债期金额末余额金额初余额递延所得税资产423486973176514525331305355115798279递延所得税负债42348697321671985331305355205534818

(4).未确认递延所得税资产明细

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额可抵扣暂时性差异30984034651523751449可抵扣亏损15650203281431405152合计46634237932955156601

(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

√适用□不适用

单位：元币种：人民币年份期末金额期初金额备注

2024168337347

2025283857435310646969

2026246937709284769031

2027272660584275300816

2028315435553392350989

2029446129047-

合计15650203281431405152/

其他说明：

√适用□不适用

对于境外子公司累计未分配利润可能产生的纳税影响，由于本集团能够自主决定其股利分配政策且在可预见的未来没有股利分配的计划，亦没有处置该等子公司的意图，故本集团未就该应纳税暂时性差异确认递延所得税负债。

76/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

23、其他非流动资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

预付设备款37318560-3731856030808062-30808062

碳排放权6380871-638087127807145-27807145

公益性生物资产6154000-61540006154000-6154000

合计49853431-4985343164769207-64769207

24、所有权或使用权受限资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末期初项目受限受限受限受限账面余额账面价值账面余额账面价值类型情况类型情况银行借银行借固定资产15411935961155688349抵押15207562681118058134抵押款抵押款抵押

合计15411935961155688349//15207562681118058134//

其他说明：

于2024年12月31日，账面价值约为人民币1155688349元(原值人民币1541193596元)的房屋及建筑物作为人民币1553452568元的短期借款(附注七(25))以及人民币150135417

元的长期借款(附注七(35))的抵押物。(2023年12月31日，账面价值约为人民币1118058134元(原值人民币1520756268元)的房屋及建筑物作为人民币1726935132元的短期借款(附

注七(25))以及人民币377924400元的长期借款(附注七(35))的抵押物)。

25、短期借款

(1).短期借款分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额抵押借款15534525681726935132

保证借款90000000-信用借款53241500030002583合计21758675681756937715

短期借款分类的说明：

于2024年12月31日，抵押借款人民币1553452568元(原币金额为47642000美元以及

294148545新西兰元)系由账面价值约为人民币1019916847元(原值为人民币1385902481

元)的房屋及建筑物(附注七(15))作为抵押物；人民币90000000元系上海市中小微企业政策性融资担保基金管理中心担保。（2023年12月31日，抵押借款人民币1726935132元(原币金额为53882946美元以及299015000新西兰元)系由账面价值人民币1118058134元(原值为人民币1520756268元)的房屋及建筑物(附注七(15))作为抵押物）。

77/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于2024年12月31日，短期借款中人民币90000000元为固定利率借款(2023年：人民币

30002583元)，人民币1737100365元（原币金额为424148545新西兰元）为基于三个月

新西兰元银行汇票基准利率(以下简称“BKBM”)加成一定参数的浮动利率借款；人民币

348767203 元（原币金额为 47642000 美元）为基于美国担保隔夜融资利率（以下简称“SOFR”）

加成一定参数的浮动利率借款。(2023年：人民币1726935132元(原币金额为53882946美元以及299015000新西兰元))。

于2024年12月31日，本集团不存在逾期的短期借款，短期借款利率区间为2.35%至7.35%(2023年12月31日：3.10%至7.28%)。

(2).已逾期未偿还的短期借款情况

□适用√不适用

其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

26、衍生金融负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额远期外汇合同20059228041454622利率互换合同1862477737053

乳制品商品期货983279-合计20343803642191675

其他说明：

上述各项衍生工具的名义金额、套期会计的信息，详见附注十二(2)

27、应付票据

(1).应付票据列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币种类期末余额期初余额

商业承兑汇票94942351-

合计94942351-

注：本期末无已到期未支付的应付票据。

78/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

28、应付账款

(1).应付账款列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应付供应商款项29826658253112497790合计29826658253112497790

(2).账龄超过1年或逾期的重要应付账款

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用

于2024年12月31日和2023年12月31日，无账龄超过一年的应付账款。

29、合同负债

(1).合同负债情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额预收货款12491372431375734001未使用的奖励积分72656856513633合计12564029281382247634

(2).账龄超过1年的重要合同负债

□适用√不适用

(3).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用包括在2023年12月31日账面价值中的1382247634元合同负债已于2024年度转入营业收入，包括预收货款1375434001元(2023年度：1062146227元)，奖励积分6513633元

(2023年度：6229172元)。

79/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

30、应付职工薪酬

(1).应付职工薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬40606016432023804503247252036361188578

二、离职后福利-设定提存计划5256702121443311721489529652104842合计45862718534168135673462147332413293420

(2).短期薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种:人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、工资、奖金、津贴和补贴30004221328803866472904180879276247981

二、职工福利费-6948720169384068103133

三、社会保险费4719366511745834913258204532069969

其中：医疗保险费4379385911177511012523496030334009工伤保险费3399806568323973470851735960

四、住房公积金16522264969979779746004416060197

五、工会经费和职工教育经费42302022380502764364500036707298合计40606016432023804503247252036361188578

(3).设定提存计划列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

1、基本养老保险4621217020823006920887425245567987

2、失业保险费6354851620304860210446536855

合计5256702121443311721489529652104842

其他说明：

□适用√不适用

31、应交税费

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额增值税7397383119379068企业所得税2743192350127502城市维护建设税79240875842328应交教育费附加86987496954062其他1009671117187276合计12812530199490236

80/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

32、其他应付款

(1).项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应付股利2329185323397701其他应付款23894554382102687052合计24127472912126084753

其他说明：

□适用√不适用

(2).应付股利分类列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

应付股利-上海牛奶（集团）有限公司（注）2254185322797701

应付股利-天津梦得集团有限公司750000600000合计2329185323397701

其他说明，包括重要的超过1年未支付的应付股利，应披露未支付原因：

因本公司之子公司上海牛奶棚食品有限公司股东尚未领取股利，故上海牛奶棚食品有限公司应付股东上海牛奶（集团）有限公司股利计人民币21374960元超过1年尚未支付。

(3).其他应付款按款项性质列示其他应付款

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应付广告及营销市场费用1078144624907581740应付运费354832671375124964

应付押金、保证金360067755290311029应付租赁费1672884316285762应付修理费1220633520024731其他567475210493358826合计23894554382102687052账龄超过1年或逾期的重要其他应付款

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用

于2024年12月31日，除应付押金、保证金外无账龄超过一年的其他应付款(2023年12月31日：除应付押金、保证金外无账龄超过一年的其他应付款)。

81/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

33、1年内到期的非流动负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

1年内到期的长期借款6013541745000000

1年内到期的应付债券-804662504

1年内到期的租赁负债196549718186051801

1年内到期的固定股利1133860011338600

1年内到期的少数股东卖出期权622321800-

合计8903455351047052905

其他说明：

于 2019 年 12 月 18 日，本公司之子公司新莱特发行代码为 SML010 的无抵押次级企业债券，发行规模为新西兰元1.8亿元，发行期限为5年，发行利率为固定年利率3.83%，发行所得资金用于归还部分新莱特原有的银行债务、构建资产和日常经营。该债券已于2024年12月17日到期并偿还。

34、其他流动负债

其他流动负债情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额待转销项税额159247718172446944合计159247718172446944

82/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

35、长期借款

(1).长期借款分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

抵押借款-377924400保证借款150135417195195000信用借款65500006550000

减：一年内到期的保证借款-60135417-45000000合计96550000534669400

长期借款分类的说明：

本年无抵押借款。（2023年12月31日，抵押借款人民币377924400元(原币金额为84000000新西兰元)系由账面价值人民币1118058134元(原值为人民币1520756268元)的房屋及建筑物作为抵押物。）于2024年12月31日，银行保证借款人民币150135417元由本公司及江苏银宝控股集团有限公司按照持股比例提供担保，利息每季度支付一次；本金人民币60000000元应于2025年偿还，本金人民币90000000元应于2026年偿还，同时该笔借款作为抵押借款系由账面价值约为人民币135771502元(原值为人民币155291115元)的房屋及建筑物(附注七(25))作为抵押物。

（2023年12月31日，银行保证借款人民币195195000元由本公司及江苏银宝控股集团有限公司按照持股比例提供担保，利息每季度支付一次，本金人民币45000000元应于2024年偿还，本金人民币60000000元应于2025年偿还，本金人民币90000000元应于2026年偿还。）其他说明：

√适用□不适用

于2024年12月31日，长期借款中人民币150135417元为固定利率借款。本集团不存在逾期长期借款，利率区间为0%至3.25%。

（于2023年12月31日，长期借款中人民币195195000元为固定利率借款，人民币377924400元(原币金额为 84000000 新西兰元)系基于 BKBM 加成一定参数的浮动利率借款。本集团不存在逾期长期借款，利率区间为0%至6.77%。）

36、租赁负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额租赁负债1012662286979084044

减：一年内到期的非流动负债(附注七(33))-196549718-186051801合计816112568793032243

其他说明：

于2024年12月31日及2023年12月31日，本集团未纳入租赁负债，但将导致未来潜在现金流出的事项包括：

(1)于2024年12月31日，本集团已签订但尚未开始执行的租赁合同相关的租赁付款额为75005

元(2023年12月31日：497819元)。

83/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2)于2024年12月31日，本集团简化处理的短期租赁和低价值资产租赁合同的未来最低应支付

租金分别为11327492元和244341元(2023年12月31日：5568414元和49209元)，均为一年内支付。

37、长期应付款

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额长期应付款2408523431357283合计2408523431357283

其他说明：

□适用√不适用长期应付款

(1).按款项性质列示长期应付款

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应付固定股利3387826140377618

股权激励款(注)193200193200其他13523732125065

减:一年内到期的固定股利(附注七(33))-11338600-11338600合计2408523431357283

其他说明：

注：系根据《光明乳业股份有限公司 A 股限制性股票激励计划(二期)(草案修订稿)》收到的限制

性股票激励对象缴纳的限制性股票认购款。如果限制性股票达到解锁条件，上述股权激励款将自动转化为解锁对价，如未达到解锁条件，则将返还给激励对象。根据2017年7月24日召开的

2017年第一次临时股东大会决议，本公司决定回购并注销未满足解锁条件的员工股权激励限售股。截至2024年12月31日，原激励对象持有的18400股(人民币193200元)限制性股票因其个人原因无法办理回购注销手续，本公司将于条件允许时向该激励对象进行回购。

38、预计负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额形成原因

应付退货款1130334-小西牛应付退货款租赁厂房装修复原义务1468101114129760新莱特处置厂房的资产弃置义务

合计1581134514129760/

84/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

39、递延收益

递延收益情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额形成原因

形成资产/收益政府补助496433538146658493532432183110659848的政府补助

合计496433538146658493532432183110659848/

其他说明：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

本期新增补冲减固定资冲减成本费计入其他收计入资产处与资产相关/负债项目期初余额期末余额助金额产用益置损益与收益相关股份公司拆迁补

偿款(附注七411090053---74743646336346407-与资产相关

（7）)产业基础再造第

2610000-----2610000与资产相关

二批项目闵行区新增设备

1161500-1161500----与资产相关

投资专项补贴

股份公司-技术中

心-上海乳业生物

1990000-----1990000与资产相关

工程技术研究中心现代乳业关键技

6500000-----6500000与资产相关

术项目绿色制造集成项

4785000-----4785000与资产相关

目财政补贴资金种畜禽生产性能

1153675980000-888010--1245665与资产相关

测定项目

粮改饲补贴12030894635956-5654886--184159与收益相关绿色种养循环补

12492001188000-2437200---与收益相关

贴光明华东中心工

厂制冷系统整体58150011615001743000----与资产相关改造项目

农委补助-6385300----6385300与资产相关

益民一厂自动化-

5143700----5143700与资产相关

升级和效率提升

企业扶持基金-34049959--34049959--与收益相关

稳岗补贴-4991715--4991715--与收益相关

税收返还补贴-14711418--14711418--与收益相关

与资产/收益

其他641095217341094579504723134984116404129-81816024相关合计4964335381466584931085497240329937144900867336346407110659848

本集团当年计入损益或冲减相关成本的政府补助的明细如下：

单位：元币种：人民币本年计入损益或冲本年计入损益或政府补助项目种类减相关成本的列报冲减成本的金额项目企业扶持基金与收益相关34049959其他收益粮改饲政府补助与收益相关5654886营业成本稳岗补贴与收益相关4991715其他收益税收返还补助与收益相关14711418其他收益种畜禽生产性能测定项目与收益相关888010营业成本拆迁补贴与收益相关74743646其他收益其他计入其他收益的政府补助与收益相关16404129其他收益其他冲减营业成本的政府补助与收益相关33787041营业成本合计185230804

85/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

40、其他非流动负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额少数股东卖出期权622321800530113554利率互换合同31997251892553

远期外汇合约37071373-

减:一年内到期的少数股东卖出期权-622321800-合计40271098532006107

其他说明：

2021年10月21日，本公司与湖州福昕商务合伙企业(有限合伙)、湖州辰丰商务合伙企业(有限

合伙)、青海宁达创业投资有限责任公司、上海杉蓝投资管理中心(有限合伙)、谢先兴、杨虹仙、王惠娟和冯涛签订了《关于青海小西牛生物乳业股份有限公司的股份转让协议》(以下简称“转让协议”)，以人民币611869873元的对价购买上述股东持有的小西牛60%的股权。根据协议约定，在业绩承诺期满后，本公司可以拥有购买选择权，即有权按照协议约定转让价格向湖州福昕创业投资合伙企业（有限合伙）(原名湖州启瑞商务合伙企业(有限合伙)，以下简称“福昕创业投资”)购买剩余40%小西牛股份，福昕创业投资不得拒绝出售(“买入期权”)，同时，福昕创业投资拥有出售选择权，即有权按照协议约定转让价格向本公司出售剩余40%小西牛股份，本公司不得拒绝购买(“卖出期权”)。2021年12月9日，本集团完成对小西牛60%股权的收购，于收购日本集团将卖出期权按照协议约定未来不同盈利区间利润的实现可能性对应的转让价格折现后金额计入

其他非流动负债及资本公积，业绩承诺于2024年到期，预计于2025年完成对小西牛剩余40%股权的收购，将因购买少数股东股权的负债转入一年内到期的非流动负债，2024年度因该期权公允价值变动导致少数股东卖出期权金额增加92208246元。本公司于2025年1月9日收到福昕创业投资发出的行权通知书，要求向公司出售其持有的小西牛40%的股份。公司将根据法律法规及国资监管的规定及转让协议的约定，对该交易进行合规尽调和资产评估等工作，并根据相关结果与福昕创业投资进一步协商。本公司目前与福昕创业投资就出售小西牛40%的股份事项处于沟通过程中。

41、股本

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

本次变动增减（+、-）期初余额期末余额发行新股送股公积金转股其他小计股份总数13784737631378473763

42、资本公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

资本溢价（股本溢价）3428068089563330272-3991398361

其他资本公积----

少数股东卖出期权-498919144---498919144

以权益结算的股份支付本公司114121--114121

购买少数股东股权2764693--2764693

以权益结算的股份支付-新莱特4567085--6427293924356

原制度资本公积转入23017818--23017818

同一控制下企业合并-37162324---37162324

合计2922450338563330272-6427293485137881

86/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告2024 年 8 月 20 日，本公司子公司 Bright Dairy Holding Limited（光明乳业控股有限公司)（“光明乳业控股”）和 The a2 Milk Company Limited 以货币资金向光明乳业控股子公司 Synlait

Milk Limited(“新莱特”)增资分别为人民币 787193499 元(原币金额为 185000000 新西兰

元)及人民币139574661.41元（原币金额为32801735新西兰元）。增资后，光明乳业控股持有新莱特的股权比例由39.01%增加至65.25%。增资前光明乳业控股享有新莱特账面净资产的份额与增资后本公司股权享有新莱特账面净资产的份额的差额为人民币563330272元，增加资本公积人民币563330272元。

43、库存股

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

第二期股权激励193200193200合计193200193200

87/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

44、其他综合收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期发生金额

减：前期计入

期初减：前期计入期末

项目本期所得税前其他综合收益减：所得税费税后归属于母税后归属于少余额其他综合收益余额发生额当期转入留存用公司数股东当期转入损益收益

一、不能重分类进损益的其他综合收益

其中：重新计量设定受益计划变动额

二、将重分类进损益的其

-157291087-735011500104860826-429035734-201114940-586326821他综合收益

其中：权益法下可转损益的其他综合收益

现金流量套期储备17129410-374502949104860826-187037969-82604154-169908559

外币财务报表折算差额-174420497-360508551-241997765-118510786-416418262

其他综合收益合计-157291087-735011500104860826-429035734-201114940-586326821

88/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

45、盈余公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额法定盈余公积689320432689320432合计689320432689320432

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

根据《中华人民共和国公司法》及本公司章程，本公司按年度净利润的10%提取法定盈余公积金，当法定盈余公积金累计额达到注册资本的50%以上时，可不再提取。法定盈余公积金经批准后可用于弥补亏损，或者增加股本。本公司法定盈余公积金累计额已达到注册资本的50%以上，从2023年开始不再继续提取。

46、未分配利润

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期上期调整前上期末未分配利润40897015993232662484

调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）调整后期初未分配利润40897015993232662484

加：本期归属于母公司所有者的净利润722044680967330384

减：提取法定盈余公积应付普通股股利303264228110291269期末未分配利润45084820514089701599

注：根据2024年4月26日董事会决议，董事会提议本公司向全体股东派发现金股利，每股人民币0.22元，按已发行股份1378473763股计算，派发现金股利共计303264228元。

根据2025年4月28日董事会决议，董事会提议本公司向全体股东派发现金股利，每股人民币

0.16元，按已发行股份1378473763股计算，拟派发现金股利共计220555803元，上述提议

尚待股东大会批准。

47、营业收入和营业成本

(1).营业收入和营业成本情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期发生额上期发生额项目收入成本收入成本主营业务24156980260195210242422614772917221015211793其他业务12080302388005671337471027264030683合计24277783283196090299132648520019921279242476

89/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).营业收入、营业成本的分解信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币液态奶其他乳制品牧业其他合计合同分类营业收入营业成本营业收入营业成本营业收入营业成本营业收入营业成本营业收入营业成本按商品转让的时间分类主营业务1416578948610417269324779074939871463701081023457726107208231911769836508853024912415698026019521024242

其中：在某一时点确认1416578948610417269324779074939871463701081023457726107208231910737362648004015312405373287419436123282在某一时段内确认1032473868490096010324738684900960其他业务448368763705767736155747399473319685864261444430124536838621912080302388005671合计1421062636210454327001782690514571863174391033143590107469676312071081868936887102427778328319609029913

其他说明：

√适用□不适用

主营业务收入和主营业务成本：

单位：元币种：人民币

2024年度2023年度

主营业务收入主营业务成本主营业务收入主营业务成本液态奶14165789486104172693241564802874411485063564其他乳制品7790749398714637010873585695166620505419牧业1023457726107208231917567301051681554493其他117698365088530249113844008071228088317合计24156980260195210242422614772917221015211793

其他业务收入和其他业务成本：

单位：元币种：人民币

2024年度2023年度

其他业务收入其他业务成本其他业务收入其他业务成本销售材料及代加工收入8483343082622695291133556260300165

租金收入(注)1247085027794383467055752880其他234987432603538428704162977638合计12080302388005671337471027264030683

注：本集团的租金收入来自于出租自有房屋及建筑物、机器设备及运输工具。2024和2023年度无可变租金。

90/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).履约义务的说明

□适用√不适用

(4).分摊至剩余履约义务的说明

√适用□不适用

本报告期末已签订合同、但尚未履行或尚未履行完毕的履约义务所对应的收入金额为

1256402928元，其中：1256402928元预计将于2025年度确认收入。

(5).重大合同变更或重大交易价格调整

□适用√不适用

48、税金及附加

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额城市维护建设税2627684823893520教育费附加2150796619858447房产税2073126121097212土地使用税44717274350456车船使用税88516103516印花税2079487721940244其他14488291597291合计9532002492840686

49、销售费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额职工薪酬费用13026743791530934579广告费674426040600107410营销市场费用563721440436123514仓储费115037437172438351折旧费和摊销费用2812020954843299使用权资产折旧费7012393383539820租赁费2076617439404771其他196767838264546761合计29716374503181938505

91/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

50、管理费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额职工薪酬费用517113324521380084咨询费8217859459844905折旧费和摊销费用6886861570477666警卫消防费183060613381251租赁费113233157318174使用权资产折旧费51621526343490

股权激励成本摊销-9942811203566其他200047766206213275合计885530091886162411

51、研发费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额职工薪酬费用7785057248881044研发材料1623034814373030折旧费和摊销费用53074686566358使用权资产折旧费46541704654170其他3276903411724733合计13681159286199335

52、财务费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额借款利息支出168545314169290940

加：租赁负债利息支出5296590156079918

减：资本化利息--21234481

减：利息收入-36543000-35140963汇兑损益7922523829809其他6068426262047149合计246444729234872372

53、其他收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币按性质分类本期发生额上期发生额企业扶持基金3404995938316289稳岗补贴49917153546243税收返还补助147114184516670

拆迁奖励(附注七(7))74743646-其他16404129431902合计14490086746811104

92/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

54、投资收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

权益法核算的长期股权投资收益-23915595417634

交易性金融资产在持有期间的投资收益-187422-

合计-25789815417634

55、公允价值变动收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币产生公允价值变动收益的来源本期发生额上期发生额以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

301446-96788

资产—交易性权益工具投资

-其他非流动金融资产/一年内到期的其他非流

-2053681427087022动资产

-其他非流动负债/一年内到期的非流动负债-92208246-19997674

合计-1124436146992560

56、信用减值损失

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

应收账款坏账(损失)/转回-6034288387935

其他应收款坏账转回/(损失)1030082-455519合计4266547932416

57、资产减值损失

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

一、合同资产减值损失--

二、存货跌价损失及合同履约成本减值损失6123932563365199

三、长期股权投资减值损失--

四、投资性房地产减值损失--

五、固定资产减值损失249262276186345030

六、工程物资减值损失--

七、在建工程减值损失5403749-

八、生产性生物资产减值损失--

九、油气资产减值损失--

十、无形资产减值损失312965753719480

十一、商誉减值损失-78052661

十二、其他--

十三、使用权资产减值损失2133691516075057合计368538840347557427

93/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

其他说明：

资产减值及损失准备：

单位：元币种：人民币本年减少

2023年12月31日本年增加汇率差异2024年12月31日

转回转销/核销

应收账款坏账准备15435137932354213-31750785-6787341-1510736146656730

其中：单项计提坏账准备4522169416070387-12385705-678734142119035

组合计提坏账准备10912968516283826-19365080-1510736104537695

其他应收款坏账准备55060074853606-1883688-3000053999992

小计20941145333207819-33634473-6817341-1510736200656722

存货跌价准备181620959234421556-173182231-106956518-5171767130731999

固定资产减值准备393858157249262276-4988564-31836671606295198

无形资产减值准备375406631296575-180644433244197

使用权资产减值准备1622453321336915-245742735104021在建工程减值准备54037495403749

商誉减值准备82412067-243218879979879

小计677869782541721071-173182231-111945082-43704497890759043

合计887281235574928890-206816704-118762423-452152331091415765

94/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

单位：元币种：人民币本年减少

2022年12月31日本年增加汇率差异2023年12月31日

转回转销/核销

应收账款坏账准备16354671219431973-27819908-1513047705649154351379

其中：单项计提坏账准备4634126611743192-11917002-94576245221694

组合计提坏账准备1172054467688781-15902906-567285705649109129685

其他应收款坏账准备546370253662929-3207410-3247055060074

小计21818373723094902-31027318-1545517705649209411453

存货跌价准备21403343869489003-6123804-968554281077750181620959

固定资产减值准备237303699186345030-325372982746726393858157无形资产减值准备3719480345863754066使用权资产减值准备1607505714947616224533

在建工程减值准备588974-588974-商誉减值准备41096187805266124978882412067

小计456035729353681231-6123804-1299817004258326677869782

合计674219466376776133-37151122-1315272174963975887281235

95/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

58、资产处置收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额固定资产处置利得75823423351485

厂房拆迁处置利得(附注七(7))729288309424616881合计730046543447968366

59、营业外收入

营业外收入情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性项目本期发生额上期发生额损益的金额非流动资产处置利得合计3250280157966143250280

其中：固定资产处置利得147837412112611478374生物资产淘汰利得1771906145853531771906无需支付的应付款1263053216236901263053赔偿收入77653831907438776538其他280290732056214028029073合计333189448988988233318944

其他说明：

□适用√不适用

60、营业外支出

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性项目本期发生额上期发生额损益的金额非流动资产处置损失合计303321340144743495303321340

其中：固定资产处置损失939513496401369395134生物资产淘汰损失293926206135103359293926206对外捐赠397060351809043970603其他8790161150918978790161合计316082104165016296316082104

96/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

61、所得税费用

(1).所得税费用表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额当期所得税费用98174530116807225

递延所得税费用-138003477-130989629

合计-39828947-14182404

(2).会计利润与所得税费用调整过程

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额利润总额442058953

按法定/适用税率计算的所得税费用110514738

研发费用、残疾人工资加计扣除-24687665

子公司适用不同税率的影响-30914389调整以前期间所得税的影响3355069

非应税收入的影响-12476900

不可抵扣的成本、费用和损失的影响35111874

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响-8386390本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响211507348

农牧产品免税项目-323852632

所得税费用-39828947

其他说明：

□适用√不适用

62、其他综合收益

√适用□不适用

详见附注七（44）

63、现金流量表项目

(1).与经营活动有关的现金收到的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

与收益/资产相关的政府补助146658493102875154利息收入3654300035140963收到赔偿收入77653819648900其他2929212615250574合计213270157172915591

97/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

支付的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

支付的各项管理费用、销售费用16646875202335979982银行手续费5628726562047149其他2253872618769724合计17435135112416796855

(2).与投资活动有关的现金收到的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用支付的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用收到的其他与投资活动有关的现金

□适用√不适用支付的其他与投资活动有关的现金

□适用√不适用

(3).与筹资活动有关的现金收到的其他与筹资活动有关的现金

□适用√不适用支付的其他与筹资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额支付租金357124794353958045

限售股回购-785370合计357124794354743415

98/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

筹资活动产生的各项负债变动情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加本期减少项目期初余额期末余额现金变动非现金变动现金变动非现金变动

银行借款(含一年内到期)2336607115225241175613891972822244312861709543282332552985

应付债券(含一年内到期)804662504-2962558679819622936091861-

租赁负债(含一年内到期)979084044-390703036357124794-1012662286

长期应付款(含一年内到期)40377618-32226009721957-33878261

应付股利23397701-321797833321903681-23291853合计4184128982225241175688426878337113779472070461893402385385

99/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).以净额列报现金流量的说明

□适用√不适用

(5).不涉及当期现金收支、但影响企业财务状况或在未来可能影响企业现金流量的重大活动及财务影响

□适用√不适用

64、现金流量表补充资料

(1).现金流量表补充资料

√适用□不适用

单位：元币种：人民币补充资料本期金额上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润481887900830565057

加：资产减值准备368538840347557427

信用减值损失-426654-7932416

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧10535931721057582230使用权资产摊销227249247299813541无形资产摊销5449999396247987长期待摊费用摊销2010973220706975处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收-730046543-447968366益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）300071060128946881

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）112443614-6992560

财务费用（收益以“－”号填列）224840671237050677

投资损失（收益以“－”号填列）2578981-5417634

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）-6071624642943915

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）-77287231-173933544

存货的减少（增加以“－”号填列）432619549565150428

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）-264490173413869187

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）-889897341-1934977425

其他-9942811137597经营活动产生的现金流量净额12545742901464349957

2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

当期新增的使用权资产以及租赁变更337737135218245710

应付未付的租赁负债--2500000

应付债券折价摊销--2449033

少数股东固定股利计提-21699955

以权益结算的股份支付-9942811203566

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额29764774043273536729

减：现金的期初余额32735367292648729919

加：现金等价物的期末余额--

减：现金等价物的期初余额--

现金及现金等价物净增加额-297059325624806810

100/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).本期支付的取得子公司的现金净额

□适用√不适用

(3).本期收到的处置子公司的现金净额

□适用√不适用

(4).现金和现金等价物的构成

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

一、现金29764774043273536729

其中：库存现金349303186001可随时用于支付的银行存款29697279343272888699可随时用于支付的其他货币资金6400167462029

二、现金等价物--

其中：三个月内到期的债券投资--

三、期末现金及现金等价物余额29764774043273536729

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金

--和现金等价物

(5).使用范围受限但仍作为现金和现金等价物列示的情况

□适用√不适用

(6).不属于现金及现金等价物的货币资金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期金额上期金额理由银行存款5624110158057受限资金

其他货币资金-3506158受限资金

合计5624113664215/

其他说明：

□适用√不适用

65、所有者权益变动表项目注释

说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：

□适用√不适用

101/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

66、外币货币性项目

(1).外币货币性项目

√适用□不适用

单位：元期末折算人民币项目期末外币余额折算汇率余额

货币资金--

其中：美元97197577.188469869502

欧元152117.5257114471

港币1775790.9260164445

澳元35394.507015949

谢克尔18339721.99843665010

新西兰元176395614.095572242821

应收账款--

其中：美元591505607.1884425197886

新西兰元988610674.0955404885500

短期借款--

其中：美元476420007.1884342469753

新西兰元4241485454.09551737100366

应付账款--

其中：新西兰元1100690044.0955450787606

其他应付款--

其中：新西兰元1753644594.0955718205142

一年内到期的非流动负债--

其中：新西兰元64578334.095526448055

(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币

及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因√适用□不适用

本公司之子公司新西兰新莱特及其下属子公司主要经营地位于新西兰，其经营所处的主要经济环境中的货币为新西兰元，因此以新西兰元作为记账本位币。

本公司之子公司光明乳业控股有限公司及光明乳业国际投资有限公司经营所处的主要经济环境中

的货币为美元，因此以美元作为记账本位币。

Bright Dairy Israel Limited.经营所处的主要经济环境中的货币为谢克尔，因此以谢克尔作为记账本位币。

102/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

67、租赁

(1)作为承租人

√适用□不适用未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额

√适用□不适用

于2024年12月31日，本集团已签订但尚未开始执行的租赁合同相关的租赁付款额为75005元

（2023年12月31日：497819元）。

简化处理的短期租赁或低价值资产的租赁费用

√适用□不适用

于2024年12月31日，本集团简化处理的短期租赁和低价值资产租赁合同的未来最低应支付租金分别为11327492元和244341元（2023年12月31日：5568414元和49209元），均为一年内支付。

本集团将短期租赁和低价值租赁的租金支出直接计入当期损益，2024年度金额为40058224元

（2023年度：77435647元）。

售后租回交易及判断依据

□适用√不适用

与租赁相关的现金流出总额357124794元（2023年为353958045元）。(单位：元币种：

人民币)

(2)作为出租人作为出租人的经营租赁

□适用√不适用作为出租人的融资租赁

□适用√不适用未折现租赁收款额与租赁投资净额的调节表

□适用√不适用未来五年未折现租赁收款额

□适用√不适用

(3)作为生产商或经销商确认融资租赁销售损益

□适用√不适用

68、数据资源

√适用□不适用于2024年12月31日，本集团计入开发支出的数据资源为233241元（2023年12月31日：无)。103/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

69、其他

□适用√不适用

八、研发支出

1、按费用性质列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额职工薪酬费用7803529248881044研发材料1623034814373030折旧费和摊销费用53074686566358使用权资产折旧费46541704654170其他3281755511724733合计13704483386199335

其中：费用化研发支出13681159286199335

资本化研发支出233241-

2、符合资本化条件的研发项目开发支出

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加金额本期减少金额期初期末项目内部开发确认为转入余额其他余额支出无形资产当期损益会员用户画像数据项目18472048521233241合计18472048521233241重要的资本化研发项目

□适用√不适用开发支出减值准备

□适用√不适用

3、重要的外购在研项目

□适用√不适用

九、合并范围的变更

1、非同一控制下企业合并

□适用√不适用

2、同一控制下企业合并

□适用√不适用

3、反向购买

□适用√不适用

104/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

4、处置子公司

本期是否存在丧失子公司控制权的交易或事项

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

5、其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

105/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

十、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益

(1).企业集团的构成

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

主要持股比例(%)子公司名称注册资本注册地业务性质取得方式经营地直接间接呼伦贝尔光明乳品有限公司内蒙古鄂温

中国1160万人民币乳品加工、销售5149投资设立

(“呼伦贝尔光明”)克旗

上海光明随心订电子商务有网站开发、经营和中国3000万人民币上海7030投资设立

限公司(“随心订电子”)服务南京光明乳品有限公司

中国1500万人民币南京乳品加工、销售95-投资设立

(“南京光明”)北京光明健能乳业有限公司

中国11959万人民币北京乳品加工、销售9010投资设立("北京健能”)广州光明乳品有限公司

中国2000万人民币广州乳品加工、销售9010投资设立

(“广州光明”)

光明乳业(泾阳)有限公司

中国2000万人民币泾阳乳品加工、销售9010投资设立

(“泾阳光明”)上海光明奶酪黄油有限公司中国2000万人民币上海商品销售8515投资设立

(“上海奶酪黄油”)上海光明乳品经营有限公司中国2000万人民币上海商品销售7525投资设立

(“上海乳品经营”)上海光明领鲜物流有限公司

中国1000万人民币上海物流、运输100-投资设立

(“领鲜物流”)光明牧业有限公司(“光明中国218519万人民币上海外购、自产鲜奶100-投资设立牧业”)中卫光明生态智慧牧场有限

中国36916万人民币中卫奶牛养殖-100投资设立

公司(“中卫牧场”)阜阳光明生态智慧牧场有限

中国29855万人民币阜阳奶牛养殖-100投资设立

公司(“阜阳牧场”)滑县光明生态示范奶牛养殖

中国15000万人民币滑县奶牛养殖-100投资设立

有限公司(“滑县牧场”)富裕光明生态示范奶牛养殖

中国9025万人民币齐齐哈尔奶牛养殖-100投资设立有限公司德州光明生态示范奶牛养殖

中国5000万人民币德州奶牛养殖-100投资设立有限公司武汉光明生态示范奶牛场有

中国5000万人民币武汉奶牛养殖-100投资设立限公司生产加工销售反刍

滑县光明牧业饲料有限公司中国3000万人民币滑县-100投资设立饲料上海光明荷斯坦饲料有限公生产加工销售反刍

中国1000万人民币上海-100投资设立司饲料

江苏申牛牧业有限公司中国1000万人民币盐城奶牛养殖-100投资设立生产加工销售反刍

上海鼎健饲料有限公司中国500万人民币上海-100投资设立饲料

天津光明牧业有限公司中国500万人民币天津奶牛养殖-100投资设立上海光明荷斯坦农牧科技有农牧科技领域内技

中国100万人民币上海-100投资设立限公司术开发富裕县光明哈川奶牛饲养专

中国4190万人民币齐齐哈尔奶牛养殖-100投资设立业合作社

河南申瑞牛业有限公司中国1100万人民币滑县肉牛养殖-55投资设立

生产销售公牛、胚

上海奶牛育种中心有限公司中国2857万人民币上海-51投资设立胎

陕西秦申金牛育种有限公司中国1500万人民币西安种公牛饲养-51投资设立

浙江光明牧业有限公司中国1100万人民币金华奶牛养殖-51投资设立内蒙古天和荷斯坦牧业有限

中国6000万人民币呼和浩特奶牛养殖-45投资设立

公司(“内蒙古天和”)(i)内蒙古蒙元和牛肉业有限公

中国600万人民币鄂托克旗肉牛养殖-45投资设立

司(i)

上海光明乳业销售有限公司食品批发、实业投

中国2000万人民币上海90-投资设立

(“上海光明销售”)资北京光明健康乳业销售有限中国50万人民币北京乳品批发2080投资设立

公司(“北京健康销售”)杭州光明乳业销售有限公司中国50万人民币杭州乳品批发2080投资设立

(“杭州销售”)合肥光明乳业销售有限公司中国50万人民币合肥乳品批发2080投资设立

(“合肥销售”)

106/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

光明乳业国际投资有限公司

中国-香港投资100-投资设立

(“光明投资”)西安光明乳业销售有限公司中国50万人民币西安乳品批发2080投资设立

(“西安销售”)南京光明乳业销售有限公司中国50万人民币南京乳品批发2080投资设立

(“南京销售”)广州光明乳业销售有限公司中国101万人民币广州乳品批发2080投资设立

(“广州销售”)成都光明乳业有限公司

中国4200万人民币成都乳品加工、销售9010投资设立

(“成都光明”)济南光明乳业销售有限公司中国50万人民币济南乳品批发2080投资设立

(“济南销售”)沈阳光明乳业销售有限公司中国50万人民币沈阳乳品批发2080投资设立

(“沈阳销售”)黑龙江光明佳原乳品有限公

中国600万人民币佳木斯乳品加工、销售-100投资设立

司(“黑龙江佳原”)黑龙江光明营养品有限公司

中国600万人民币齐齐哈尔乳品加工、销售-100投资设立

(“黑龙江优幼”)新疆阿勒泰光明乳业有限公非同一控制下

中国1000万人民币阿勒泰乳品加工、销售-100

司(“新疆阿勒泰”)的企业合并黑龙江省光明松鹤乳品有限非同一控制下

中国21810万人民币齐齐哈尔乳品加工、销售9010

责任公司(“黑龙江光明”)的企业合并天津光明梦得乳品有限公司非同一控制下

中国10000万人民币天津乳品加工、销售60-

(“天津光明”)的企业合并北京光明健康乳业有限公司非同一控制下

中国2540万人民币北京乳品加工、销售80-

(“北京健康”)的企业合并武汉光明乳品有限公司非同一控制下

中国19516万人民币武汉乳品加工、销售84-

(“武汉光明”)的企业合并湖南光明乳品有限公司非同一控制下

中国2500万人民币长沙乳品加工、销售6040

(“湖南光明”)的企业合并郑州光明乳业有限公司非同一控制下

中国11500万人民币郑州乳品加工、销售6040

(“郑州光明”)的企业合并

光明乳业(德州)有限公司非同一控制下

中国5061万人民币德州乳品加工、销售51-

(“德州光明”)的企业合并上海永安乳品有限公司非同一控制下

中国1990万人民币上海乳品加工、销售5050

(“永安乳品”)的企业合并

上海乳品四厂有限公司4452.2148万人民非同一控制下

中国上海乳品加工、销售82-

(“乳品四厂”)币的企业合并上海市星火汽车修理有限公非同一控制下

中国6.1万人民币上海再生橡胶零件制造-100司的企业合并开曼群

光明乳业控股有限公司-开曼群岛投资-100投资设立岛非同一控制下

新莱特新西兰67688万新西兰元新西兰乳品加工、销售-65的企业合并

Bright Dairy Isreal

中国-以色列投资100-投资设立

Limited(“以色列光明”)

Synlait Milk Finance 非同一控制下

新西兰-新西兰金融服务-65

Limited(i) 的企业合并

The New Zealand Dairy 非同一控制下

新西兰-新西兰乳品加工、销售-65

Company Limited(i) 的企业合并中卫光明生态农业发展有限

中国3000万人民币宁夏奶牛养殖-100投资设立

公司(“中卫生态”)

Eighty Nine Richard 非同一控制下

新西兰-新西兰乳品加工、销售-65

Pearse Drive Limited(i) 的企业合并

新来特商务咨询(上海)有限非同一控制下

中国141万人民币上海商务咨询-65

公司(i) 的企业合并非同一控制下

Dairyworks Limited(i) 新西兰 - 新西兰 乳品加工、销售 - 65的企业合并

Synlait Milk (Holdings) 非同一控制下

新西兰-新西兰乳品加工、销售-65

No.1 Limited(i) 的企业合并

Synlait Milk (Dunsandel 非同一控制下

新西兰-新西兰乳品加工、销售-65

Farms) Limited(i) 的企业合并上海光明乳业国际贸易有限

中国500万人民币上海进出口贸易100-投资设立

公司(“上海国际贸易”)武汉光明乳业销售有限公司中国50万人民币武汉乳品批发2080投资设立

(“武汉销售”)

上海光明合力文化体育发展体育赛事策划，体中国2000万人民币上海100-投资设立

有限公司(“合力体育”)育经纪上海奶牛研究所有限公司同一控制下的

中国200万人民币上海技术研究100-

(“奶牛研究所”)企业合并上海牛奶棚食品有限公司同一控制下的

中国750万人民币上海乳品加工、销售66-

(“牛奶棚”)企业合并上海益民食品一厂有限公司同一控制下的

中国14867万人民币上海食品销售100-

(“益民一厂”)企业合并

107/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

同一控制下的

上海光明食品销售有限公司中国14500万人民币上海食品销售-100企业合并杭州光明天鹰食品销售有限同一控制下的

中国800万人民币杭州批发、零售-63

公司(“杭州天鹰”)企业合并江苏光明银宝乳业有限公司盐城市射阳

中国30000万人民币乳品加工、销售51-投资设立

(“射阳工厂”)县同一控制下的

上海鼎瀛农业有限公司中国500万人民币上海其他谷物种植-100企业合并同一控制下的

大丰鼎盛农业有限公司中国500万人民币盐城谷物种植-100企业合并江苏光明乳业销售有限公司

中国1000万人民币盐城乳品加工、销售100-投资设立

(“江苏光明”)淮北光明生态智慧牧场有限

中国54718万人民币安徽奶牛养殖-100投资设立

公司(“淮北生态”)滁州光明牧业生态智慧牧场

中国127000万人民币安徽奶牛养殖-100投资设立有限公司青海小西牛生物乳业股份有非同一控制下

中国3257万人民币青海乳品加工、销售60-限公司的企业合并灵武市小西牛牧业有限公司非同一控制下

中国8500万人民币宁夏奶牛养殖-60

(“灵武小西牛”)的企业合并吴忠市小西牛养殖有限公司非同一控制下

中国5500万人民币宁夏奶牛养殖-60

(“吴忠小西牛”)的企业合并青海小西牛乳制品销售有限非同一控制下

中国100万人民币青海乳品加工、销售-60公司的企业合并

持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依

据：

(i)光明牧业以及内蒙古高达生物工程研究开发公司各对内蒙古天和及其子公司持股 45%，根据

2010年10月股东大会决定，内蒙古天和的所有生产经营事项由光明牧业决定，内蒙古高达生物

工程研究开发公司、自然人委派的董事不再参与内蒙古天和的经营决策，由光明牧业委派的董事决定内蒙古天和的一切经营及财务决策，故光明牧业对内蒙古天和达到控制。

(2).重要的非全资子公司

√适用□不适用

单位：元币种：人民币少数股东持股本期归属于少数本期向少数股东期末少数股东权子公司名称比例股东的损益宣告分派的股利益余额

乳品四厂18%13000009471818

武汉光明16%3122597312259714532275

德州光明49%312600019524718

天津光明40%499000035405069

新莱特35%-3028080331117190893

射阳工厂49%13060621144595175

小西牛集团40%3380191917399736265044877

子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

108/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).重要非全资子公司的主要财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额子公司名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计

乳品四厂221785513107355487329141000127369779638530013375507920488343691399262296282698131000298-131000298武汉光明607702452589892037119759448967485922728692692703551919591966740589838778118180551868118051926731043707911562

德州光明206933589119494672326428261127819697-12781969716996220113263444930259665099631313-99631313天津光明3528488162896081176424569334080002346700004086702344916731463191055028107786486126418281574372614216200新莱特2577288402446757827270448666743036298473793630380382992885326198813345311156379793103771337918192388072075194599026757射阳工厂1395975633545771564941747191068805869220194019908252610114740841046085951160826780047582163122818243170400小西牛集团222248879413452772635701651905414663070014936114802171336354394753796566090141556320911942332157574423本期发生额上期发生额子公司名称经营活动经营活动营业收入净利润综合收益总额营业收入净利润综合收益总额现金流量现金流量乳品四厂683853729103249719103249719107250885681462533744461967444619622782340武汉光明1118089105160501881160501881480180941135617054175290265175290265162579411德州光明73591076811236864711236864712437115792630875111783542111783542186037927天津光明732009178837866988378669852008831751361640607645336076453318189848

新莱特7438549954-449656412-1042847014702730647361311674-296486506-120904043156591410射阳工厂405881147266543282665432859895081401675278237906662379066659906445小西牛集团6172739238941570889415708118812639640486934771368657713686575604097

其他说明：

本集团综合考虑子公司是否为上市公司、其少数股东权益占本集团合并股东权益的比例、少数股东损益占本集团合并净利润的比例等因素，确定存在重要少数股东权益的子公司。

109/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制

□适用√不适用

(5).向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

√适用□不适用2024 年 8 月 20 日，本公司子公司 Bright Dairy Holding Limited（光明乳业控股有限公司)（“光明乳业控股”）和 The a2 Milk Company Limited 以货币资金向光明乳业控股子公司 Synlait

Milk Limited(“新莱特”)增资分别为人民币 787193499 元(原币金额为 185000000 新西兰

元)及人民币139574661.41元（原币金额为32801735新西兰元）。增资后，光明乳业控股持有新莱特的股权比例由39.01%增加至65.25%。增资前光明乳业控股享有新莱特账面净资产的份额与增资后本公司股权享有新莱特账面净资产的份额的差额为人民币563330272元，增加资本公积人民币563330272元。

3、在合营企业或联营企业中的权益

√适用□不适用

(1).重要的合营企业或联营企业

√适用□不适用

持股比例(%)对合营企业或联营合营企业或联营企业名称主要经营地注册地业务性质企业投资的会计处直接间接理方法金华市海华乳业有限公司金华市金华市食品生产200权益法

(“金华海华”)江苏银宝光明牧业有限公司盐城市射阳县盐城市射阳县动物饲养490权益法

(“江苏银宝”)

(2).重要合营企业的主要财务信息

□适用√不适用

110/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).重要联营企业的主要财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额金华海华江苏银宝金华海华江苏银宝流动资产2773329106911387223203248565409983非流动资产4963176935680874654930081373414742资产合计326964679425922618286962566438824725

流动负债-190484781-235372676-151550494-120278236

非流动负债--93597459-370000-214801035

负债合计-190484781-328970135-151920494-335079271少数股东权益27295981475067172700841450835272归属于母公司股东权益1091839174944576610803365852910182按持股比例计算的净资产份额27295981475067172700841450835272调整事项

--商誉

--内部交易未实现利润

--其他对联营企业权益投资的账面价值27295981475067172700841450835272存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值营业收入342956087197961884391746625198985352

净利润11437826-6792970209928051479856终止经营的净利润其他综合收益

综合收益总额11437826-6792970209928051479856本年度收到的来自联营企业的股

2000000

利

其他说明：

本集团以联营企业合并财务报表中归属于母公司的金额为基础，按持股比例计算相应的净资产份额。联营企业合并财务报表中的金额考虑了取得投资时联营企业可辨认净资产和负债的公允价值以及统一会计政策的影响。本集团与联营企业之间交易所涉及的资产均不构成业务。

其他调整事项包括减值准备及未确认的超额亏损等。

111/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额

联营企业：

投资账面价值合计68066848157255下列各项按持股比例计算的合计数

--净利润-1350571-815278

--其他综合收益--

--综合收益总额-1350571-815278

其他说明：

净利润和其他综合收益均已考虑取得投资时可辨认资产和负债的公允价值以及统一会计政策的调整影响。

(5).合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明

□适用√不适用

(6).合营企业或联营企业发生的超额亏损

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期未确认的损失累积未确认前期本期末累积合营企业或联营企业名称（或本期分享的累计的损失未确认的损失净利润）

四川新希望-9461580-521309-9982889

(7).与合营企业投资相关的未确认承诺

□适用√不适用

(8).与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

□适用√不适用

4、重要的共同经营

□适用√不适用

5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

112/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

十一、政府补助

1、报告期末按应收金额确认的政府补助

□适用√不适用未能在预计时点收到预计金额的政府补助的原因

□适用√不适用

2、涉及政府补助的负债项目

□适用√不适用

3、计入当期损益的政府补助

□适用√不适用

其他说明：

详见附注七（39）、（53）

十二、与金融工具相关的风险

1、金融工具的风险

√适用□不适用

本集团的经营活动会面临各种金融风险，主要包括市场风险(主要为外汇风险、利率风险和其他价格风险)、信用风险和流动性风险。上述金融风险以及本集团为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述：

董事会负责规划并建立本集团的风险管理架构，制定本集团的风险管理政策和相关指引并监督风险管理措施的执行情况。本集团已制定风险管理政策以识别和分析本集团所面临的风险，这些风险管理政策对特定风险进行了明确规定，涵盖了市场风险、信用风险和流动性风险管理等诸多方面。本集团定期评估市场环境及本集团经营活动的变化以决定是否对风险管理政策及系统进行更新。本集团的风险管理由风险管理委员会按照董事会批准的政策开展。风险管理委员会通过与本集团其他业务部门的紧密合作来识别、评价和规避相关风险。本集团内部审计部门就风险管理控制及程序进行定期的审核，并将审核结果上报本集团的审计委员会。

1.市场风险

1.1外汇风险

本集团的主要经营位于中国与新西兰，除新莱特子公司以美元进行销售外，本集团的其他主要业务以人民币结算。本集团已确认的外币资产和负债及未来的外币交易(外币资产和负债及外币交易的计价货币主要为美元)存在外汇风险。本集团持续监控集团外币交易和外币资产及负债的规模，以最大程度降低面临的外汇风险；为此，本集团通过签署远期外汇合约或货币互换合约的方式来达到规避外汇风险的目的(附注七(3))。

113/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于2024年12月31日，本集团内记账本位币为人民币和新西兰元的公司持有的外币金融资产、外币金融负债折算成人民币的金额列示如下：

单位：元币种：人民币

2024年12月31日外币项目

外币金融资产—货币资金90415522应收款项471059394合计561474916

外币金融负债—短期借款881182202应付款项46910210合计928092412

于2023年12月31日，本集团内记账本位币为人民币和新西兰元的公司持有的外币金融资产和外币金融负债折算成人民币的金额列示如下：

单位：元币种：人民币

2023年12月31日外币项目

外币金融资产—货币资金3199777应收款项414599801合计417799578

外币金融负债—短期借款381636745应付款项69642732合计451279477

于2024年12月31日，对于记账本位币为人民币的公司各类美元金融资产和美元金融负债，如果人民币对美元升值或贬值4%，其他因素保持不变，则本集团将增加或减少净利润约14667836元

（2023年12月31日：约2415448元）。

1.2利率风险

本集团的利率风险主要产生于银行借款等带息债务。浮动利率的金融负债使本集团面临现金流量利率风险，固定利率的金融负债使本集团面临公允价值利率风险。本集团根据当时的市场环境来决定固定利率及浮动利率合同的相对比例。于2024年12月31日，本集团带息债务主要为新西兰元和美元计价的浮动利率合同，金额为2085867568元(2023年12月31日：377924400元)(附注七(35))，截至2024年12月31日尚未完成参考基准利率替换。

本集团持续监控集团利率水平。利率上升会增加新增带息债务的成本以及本集团尚未付清的以浮动利率计息的带息债务的利息支出，并对本集团的财务业绩产生重大的不利影响，管理层会依据最新的市场状况及时做出调整，这些调整可能是进行利率互换的安排来降低利率风险。于2024年度及2023年度本集团内部分企业采取购买利率互换合约以消除利率风险敞口，本集团的风险管理政策要求下属企业所购买的套期衍生工具的条款须与被套期项目吻合，以达到最大的套期有效性。

于2024年12月31日及2023年12月31日，本集团账面长期带息债务均通过利率互换合约锁定为固定利率。

114/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

1.3其他价格风险

本集团其他价格风险主要产生于新莱特自奶农采购生奶的价格，存在价格变动的风险。

于2024年12月31日，如果本集团新莱特采购生奶的预期价格上涨或下跌3%，其他因素保持不变，则本集团将减少或增加净利润约59097408元（2023年12月31日：如果本集团新莱特采购生奶的预期价格上涨或下跌3%，其他因素保持不变，则本集团将减少或增加净利润约

33319499元)。

2.信用风险

本集团信用风险主要产生于货币资金、应收账款和其他应收款等，以及未纳入减值评估范围的衍生金融资产等。于资产负债表日，本集团金融资产的账面价值已代表其最大信用风险敞口。

本集团货币资金主要存放于声誉良好并拥有较高信用评级的国有银行、其他大中型上市银行和光

明食品集团财务有限公司，本集团认为其不存在重大的信用风险，几乎不会产生因银行违约而导致的重大损失。

本集团持有的债权投资及其他债权投资主要为国债及金融债等具有较高信用评级的固定收益类债券。本集团通过设定整体投资额度以控制信用风险敞口，并且每年复核和审批投资额度。本集团会定期监控债券投资的信用风险敞口、债券信用评级的变化及其他相关信息，确保整体信用风险在可控的范围内。

此外，对于应收账款和其他应收款等，本集团设定相关政策以控制信用风险敞口。本集团基于对客户的财务状况、从第三方获取担保的可能性、信用记录及其他因素诸如目前市场状况等评估客

户的信用资质并设置相应信用期。本集团会定期对客户信用记录进行监控，对于信用记录不良的客户，本集团会采用书面催款、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保本集团的整体信用风险在可控的范围内。

此外，财务担保和贷款承诺可能会因为交易对手方违约而产生风险，本集团对财务担保和贷款承诺制定了严格的申请和审批要求，综合考虑内外部信用评级等信息，持续监控信用风险敞口、交易对手方信用评级的变化及其他相关信息，确保整体信用风险在可控的范围内。

于2024年12月31日，本集团无重大的因债务人抵押而持有的担保物和其他信用增级(2023年12月31日：无)。

3.流动性风险

本集团内各子公司负责其自身的现金流量预测。本集团在汇总各子公司现金流量预测的基础上，在集团层面持续监控短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备和可供随时变现的有价证券；同时持续监控是否符合借款协议的规定，从主要金融机构获得提供足够备用资金的承诺，以满足短期和长期的资金需求。

115/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于资产负债表日，本集团各项金融负债以未折现的合同现金流量按到期日列示如下：

单位:元币种:人民币

2024年12月31日

一年以内一到二年二到五年五年以上合计

短期借款2212589543---2212589543

应付票据94942351---94942351

应付账款2982665825---2982665825

其他应付款2412747291---2412747291

长期借款8301541793240000-6550000182805417长期应付款1133860081426009667800369397332842973租赁负债196154670177801297320777446177967078872700491合计79934536972791838973304452461882110518791293891

单位:元币种:人民币

2023年12月31日

一年以内一到二年二到五年五年以上合计

短期借款30463416---30463416

应付账款3112497790---3112497790

其他应付款313708730---313708730长期借款51623875441938400910935006550000591205775

应付债券804662504---804662504

长期应付款193546006597564764365-26716529租赁负债187105234140203737367899847144720437839929255合计45194161495887397014597577121512704375719183999

于资产负债表日，本集团对外提供的财务担保的最大担保金额按照相关方能够要求支付的最早时间段列示如下：

单位:元币种:人民币

2024年12月31日

一年以内一到二年二到五年五年以上合计财务担保4508000068110000113190000

2、套期

(1)公司开展套期业务进行风险管理

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用现金流量套期

(1)利率互换合同

新莱特签订一系列利率互换合同，对其承担的浮动利率债务的利率风险引起的现金流量变动风险敞口进行套期，即将部分浮动利率借款转换成固定利率。新莱特将购入的利率互换合同指定为套期工具，该等利率互换合同与相应的银行借款的条款相同，新莱特采用主要条款比较法评价套期有效性。新莱特管理层认为利率互换合同是高度有效的套期工具，其主要条款如下：

名义金额合计到期日范围掉期条款

2025 年 1 月 31 日至 2028 年 7 月 将借款按 BKBM 的浮动利率掉换为

新西兰元50000000元

31日固定利率3.5075%至5.3350%

新莱特通过利率互换合约减低市场利率变动引起的现金流量变动风险(附注十二(1))。

116/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于2024年12月31日，上述合约中符合套期会计的运用条件的有效部分累计公允价值变动计入其他综合收益的余额为负1306044元(附注七(44))，无效部分金额不重大。

(2)远期外汇合同

新莱特将购入的外汇远期合约指定为高度有效的套期工具，以管理与预期美元和澳元销售及美元采购有关的外汇风险敞口引起的现金流量变动风险。

新莱特采用主要条款比较法评价套期有效性，对于所签订的外币远期合约的条款与预期交易的条款吻合的外币远期合约，认为其高度有效。

对于美元销售相关的套期工具，其主要内容如下：

名义金额合计到期日范围新西兰元兑美元汇率范围以新西兰元卖出美元2025年1月10日至2025年4

0.5626至0.6198

530500000元月24日

对于澳元销售相关的套期工具，其主要内容如下：

名义金额合计到期日范围新西兰元兑澳元汇率范围以新西兰元卖出澳元2025年1月6日至2025年7

0.89807至0.9243

11970000元月1日

对于美元采购相关的套期工具，其主要内容如下：

名义金额合计到期日范围新西兰元兑美元汇率范围以新西兰元买入美元9950002025年2月20日至2025年4

0.6079至0.6267

元月22日

新莱特签订一系列购入/售出外币的外汇远期合同，对以固定价格买入原材料/卖出商品的极可能发生的预期交易的外汇风险引起的现金流量变动风险敞口进行套期(附注十二(1))。

于2024年12月31日，上述合约中符合套期会计的运用条件的有效部分累计公允价值变动计入其他综合收益的余额为负153120919元(附注七(44))，无效部分金额不重大。

(3)乳制品商品期货

新莱特将卖出和买入的乳制品商品期货合约指定为高度有效的套期工具，以管理销售脱脂奶粉市场价格下降的风险引起的现金流量变动风险，以及采购生奶时价格上涨的风险引起的现金流量变动风险(附注十二(1))。

新莱特对于所签订的乳制品商品期货合约的条款与预期交易的条款吻合，认为其高度有效。

对于新莱特卖出的乳制品商品期货，其主要条款如下：

合约类型到期日买入数量(吨)买入交易价格

卖出脱脂奶粉2025年1月130美元2870至2900元/吨

乳制品商品期货2026年9月117新西兰8500至10100元/吨

117/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

于2024年12月31日，上述合约中符合套期会计的运用条件的有效部分累计公允价值变动计入其他综合收益的余额为负4385112元(附注七(44))，无效部分金额不重大。

(4)下表列示了有关套期会计的权益项目调节表及对其他综合收益的分析：

单位:元币种:人民币现金流量套期储备

2024年1月1日的余额17129410

计入其他综合收益的金额

现金流量套期—利率风险引起的现金流量变动风险

利率互换合同公允价值变动的有效部分-2732430所得税765080

现金流量套期—外汇风险引起的现金流量变动风险

远期外汇合约公允价值变动的有效部分-240421002所得税67317881

现金流量套期—价格风险引起的现金流量变动风险

乳制品商品期货公允价值变动的有效部分-1209742所得税338728

2024年12月31日的余额-158812075

(2)公司开展符合条件套期业务并应用套期会计

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(3)公司开展套期业务进行风险管理、预期能实现风险管理目标但未应用套期会计

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

3、金融资产转移

(1)转移方式分类

□适用√不适用

(2)因转移而终止确认的金融资产

□适用√不适用

(3)继续涉入的转移金融资产

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

118/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

十三、公允价值的披露

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末公允价值

项目第一层次第二层次第三层次合计公允价值计量公允价值计量公允价值计量

一、持续的公允价值计量

（一）交易性金融资产798812610474363242569841461260

1.以公允价值计量且变动计入

798812610474363242569841461260

当期损益的金融资产

（1）债务工具投资

（2）权益工具投资79881267988126

（3）衍生金融资产10474361047436

（4）一年内到期的其他非流动

3242569832425698

金融资产

2.指定以公允价值计量且其变

动计入当期损益的金融资产

（1）债务工具投资

（2）权益工具投资

（二）其他债权投资

（三）其他权益工具投资

（四）投资性房地产

1.出租用的土地使用权

2.出租的建筑物

3.持有并准备增值后转让的土

地使用权

（五）生物资产

1.消耗性生物资产

2.生产性生物资产

持续以公允价值计量的资产总

798812610474363242569841461260

额

（六）交易性金融负债243709134622321800866030934

1.以公允价值计量且变动计入

243709134622321800866030934

当期损益的金融负债

其中：发行的交易性债券衍生金融负债203438036203438036其他非流动负债4027109840271098一年内到期的其他非流

622321800622321800

动负债

2.指定为以公允价值计量且变

动计入当期损益的金融负债持续以公允价值计量的负债总

243709134622321800866030934

额

二、非持续的公允价值计量

（一）持有待售资产非持续以公允价值计量的资产总额非持续以公允价值计量的负债总额

119/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

□适用√不适用

3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

2024年12月31日可观察输入值

评估方法

公允价值名称范围/加权平均值

衍生金融资产—

远期外汇合约1001335收益法远期汇率0.56至0.64

利率互换合同46101收益法远期利率3.51%至5.34%乳制品商品期货

其他非流动金融资产—远期外汇合约利率互换合同

衍生金融负债—

利率互换合同-1862477收益法远期利率3.51%至5.34%

远期外汇合约-200592280收益法远期汇率0.56至0.64

8500至10100新

乳制品商品期货-983279收益法商品价格

西兰元/吨

其他非流动负债—

利率互换合同-3199725收益法远期利率3.51%至5.34%

远期外汇合约-37071373收益法远期汇率0.56至0.64

合计-242661698

2023年12月31日可观察输入值

评估方法

公允价值名称范围/加权平均值

衍生金融资产—

远期外汇合约113401673收益法远期汇率0.55至0.67

利率互换合同1093871收益法远期利率3.51%至4.86%

3050至5575新西

乳制品商品期货3309049收益法商品价格

兰元/吨

其他非流动金融资产—

远期外汇合约53263234收益法远期汇率0.55至0.67

利率互换合同448414收益法远期利率3.54%至4.86%

衍生金融负债—

利率互换合同-737053收益法远期利率3.51%至4.86%

远期外汇合约-41454622收益法远期汇率0.55至0.67

其他非流动负债—

利率互换合同-1892553收益法远期利率3.51%至4.86%合计127432013

4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用√不适用

5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏

感性分析

□适用√不适用

120/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的

政策

□适用√不适用

7、本期内发生的估值技术变更及变更原因

□适用√不适用

8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

√适用□不适用

本集团以摊余成本计量的金融资产和金融负债主要包括：应收账款、其他应收款、短期借款、应

付款项、租赁负债、长期借款、应付债券和长期应付款等。

本集团管理层认为，财务报表中不以公允价值计量的金融资产及金融负债，其账面价值接近这些资产及负债的公允价值。

9、其他

□适用√不适用

十四、关联方及关联交易

1、本企业的母公司情况

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币母公司对本企业母公司对本企业的母公司名称注册地业务性质注册资本

的持股比例(%)表决权比例(%)

光明食品集团上海实业投资50075551.6351.63本企业最终控制方是上海市国有资产监督管理委员会

2、本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注

√适用□不适用子公司的基本情况及相关信息见附注十。

121/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

3、本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见附注

√适用□不适用联营企业的基本情况及相关信息见附注十。

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下

√适用□不适用合营或联营企业名称与本企业关系

金华市海华乳业有限公司(“金华海华”)本集团之联营企业

浙江金申奶牛发展有限公司(“浙江金申”)本集团之联营企业

四川新希望营养制品有限公司(“四川新希望”)本集团之联营企业

上海申杭纸业包装有限公司(“上海申杭纸业”)本集团之联营企业

江苏银宝光明牧业有限公司(“江苏银宝”)本集团之联营企业

其他说明：

□适用√不适用

4、其他关联方情况

√适用□不适用其他关联方名称其他关联方与本企业关系上海爱森食品销售有限公司光明食品集团及其下属公司上海博露农业有限公司光明食品集团及其下属公司上海菜管家电子商务有限公司光明食品集团及其下属公司上海茶叶有限公司光明食品集团及其下属公司上海正阳定食科技有限公司光明食品集团及其下属公司上海大瀛食品有限公司光明食品集团及其下属公司

上海第一食品连锁发展有限公司光明食品集团及其下属公司上海鼎牛饲料有限公司光明食品集团及其下属公司上海东辰粮油有限公司光明食品集团及其下属公司上海东艺会展服务有限公司光明食品集团及其下属公司上海方信包装材料有限公司光明食品集团及其下属公司上海福新面粉有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园蜂制品有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园食品供销有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园食品有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园益民食品有限公司光明食品集团及其下属公司上海九道菇生物科技有限公司光明食品集团及其下属公司上海光明商业有限公司光明食品集团及其下属公司上海光明长江现代农业有限公司光明食品集团及其下属公司上海海博车辆修理有限公司光明食品集团及其下属公司上海海博汽车租赁有限公司光明食品集团及其下属公司上海海博众艺广告有限公司光明食品集团及其下属公司上海海丰现代农业有限公司光明食品集团及其下属公司上海好德便利有限公司光明食品集团及其下属公司

上海捷强烟草糖酒(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司上海金枫酒业股份有限公司光明食品集团及其下属公司上海聚能食品原料销售有限公司光明食品集团及其下属公司上海开创远洋渔业有限公司光明食品集团及其下属公司

122/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

上海可的便利店有限公司光明食品集团及其下属公司上海可的广告有限公司光明食品集团及其下属公司上海乐惠米业有限公司光明食品集团及其下属公司上海乐惠食品有限公司光明食品集团及其下属公司上海联豪食品销售管理有限公司光明食品集团及其下属公司上海联豪食品有限公司光明食品集团及其下属公司上海良友海狮油脂实业有限公司光明食品集团及其下属公司上海良友金伴便利连锁有限公司光明食品集团及其下属公司上海梅林正广和便利连锁有限公司光明食品集团及其下属公司上海明悦全胜企业发展有限公司光明食品集团及其下属公司上海牧仙神牛食品发展有限公司光明食品集团及其下属公司

上海牛奶(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司

上海牛奶集团(大丰)海丰奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司

上海牛奶集团(大丰)申丰奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司

上海牛奶集团(启东)启隆奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团黄山练江有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶练江鲜奶有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶五四奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司上海农工商集团国际贸易有限公司光明食品集团及其下属公司上海钦舟贸易有限公司光明食品集团及其下属公司上海乳品机械厂有限公司光明食品集团及其下属公司上海乳品七厂有限公司光明食品集团及其下属公司上海金枫酒业股份有限公司光明食品集团及其下属公司上海市农工商现代农业园区开发有限公司光明食品集团及其下属公司上海市瑞华实业有限公司光明食品集团及其下属公司上海市食品工业研究所光明食品集团及其下属公司上海市食品进出口有限公司光明食品集团及其下属公司

上海市糖业烟酒(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司上海水产集团龙门食品有限公司光明食品集团及其下属公司上海苏食肉品销售有限公司光明食品集团及其下属公司上海伍缘现代杂货有限公司光明食品集团及其下属公司上海西郊国际农产品交易有限公司光明食品集团及其下属公司上海小木屋会务服务有限公司光明食品集团及其下属公司上海新乳奶牛有限公司光明食品集团及其下属公司上海星辉蔬菜有限公司光明食品集团及其下属公司

上海益民食品一厂(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司上海源本食品质量检验有限公司光明食品集团及其下属公司上海跃进现代农业有限公司光明食品集团及其下属公司上海正广和网上购物有限公司光明食品集团及其下属公司上海正广和饮用水有限公司光明食品集团及其下属公司上海中鑫物业管理有限公司光明食品集团及其下属公司

上海种业(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司四川全兴酒销售有限公司光明食品集团及其下属公司天津市东方糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司光明食品集团财务有限公司光明食品集团及其下属公司江苏银宝控股集团有限公司对本公司之子公司施加重大影响的投资方光明校园餐饮管理有限公司光明食品集团及其下属公司上海佳辰牧业有限公司光明食品集团及其下属公司

农工商超市(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司

123/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

东方先导糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司

东方先导(上海)糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司

光明食品(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司

光明食品国际贸易(上海)有限公司光明食品集团及其下属公司上海良友军粮供应站有限公司光明食品集团及其下属公司上海振兴粮油有限公司光明食品集团及其下属公司上海农工商云商科技服务有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园国际贸易有限公司光明食品集团及其下属公司

光明农业发展(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司上海友谊食品特供有限公司光明食品集团及其下属公司上海都市生活企业发展有限公司光明食品集团及其下属公司上海光明生活服务集团有限公司光明食品集团及其下属公司

上海轻工控股(集团)公司光明食品集团及其下属公司上海长江逸浩林业有限公司光明食品集团及其下属公司光明食品集团上海东平小镇农场有限公司光明食品集团及其下属公司上海艾易餐饮服务有限公司光明食品集团及其下属公司上海中山副食品批发有限公司光明食品集团及其下属公司上海海博出租汽车有限公司光明食品集团及其下属公司上海临皓置业有限公司光明食品集团及其下属公司上海乾艺农业发展有限公司光明食品集团及其下属公司山东省东方糖业有限公司光明食品集团及其下属公司

英茂糖业(香港)有限公司光明食品集团及其下属公司上海欣绿实业有限公司光明食品集团及其下属公司

东方先导(吉林)糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司启东鼎丰饲料有限公司光明食品集团及其下属公司光明食品集团上海川东农场有限公司光明食品集团及其下属公司上海爱森肉食品有限公司光明食品集团及其下属公司单县金凯饲料有限公司光明食品集团及其下属公司

东方先导(湛江)糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司上海梅林正广和股份有限公司光明食品集团及其下属公司东方先导湖北糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司上海农工商旺都物业管理有限公司光明食品集团及其下属公司

大成良友食品(上海)有限公司光明食品集团及其下属公司大丰金丰奶牛养殖有限公司光明食品集团及其下属公司大丰英茂糖业有限公司光明食品集团及其下属公司

翡丽百瑞(上海)食品有限公司光明食品集团及其下属公司光明渔业有限公司光明食品集团及其下属公司光明种业有限公司光明食品集团及其下属公司江苏正阳禽业有限公司光明食品集团及其下属公司上海冠生园华佗酿酒有限公司光明食品集团及其下属公司上海海湾国家森林公园有限公司光明食品集团及其下属公司上海好德企业发展有限公司光明食品集团及其下属公司上海贸基进出口有限公司光明食品集团及其下属公司上海梅林罐头食品厂有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团东海奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团黄山茶林场有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团三岛奶牛养殖有限公司光明食品集团及其下属公司上海市食品进出口家禽有限公司光明食品集团及其下属公司上海星火鸿锐实业发展有限公司光明食品集团及其下属公司

124/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

上海正阳禽业有限公司光明食品集团及其下属公司

上蔬云采(上海)数字科技有限公司光明食品集团及其下属公司盐城市大丰区上农电力服务有限公司光明食品集团及其下属公司中垦种业股份有限公司大丰分公司光明食品集团及其下属公司浙江汇诚通用印务有限公司光明食品集团及其下属公司河北光明方信包装材料有限公司光明食品集团及其下属公司上海新境界食品贸易有限公司光明食品集团及其下属公司上海海丰米业有限公司光明食品集团及其下属公司

上海蔬菜(集团)有限公司光明食品集团及其下属公司上海轻工物业管理有限公司光明食品集团及其下属公司上海市农工商投资有限公司光明食品集团及其下属公司光明食品集团上海置地有限公司光明食品集团及其下属公司上海农工商集团燎原有限公司光明食品集团及其下属公司

东方先导(广西)糖酒有限公司光明食品集团及其下属公司光明食品集团上海崇明农场有限公司光明食品集团及其下属公司

上海第一食品杨浦销售有限公司光明食品集团及其下属公司上海捷强烟草糖酒集团配销有限公司光明食品集团及其下属公司上海市白茅岭农场有限公司光明食品集团及其下属公司黄山茶林场守净生态农业科技有限公司光明食品集团及其下属公司黑龙江齐梅生物科技股份有限公司光明食品集团及其下属公司上海海博君亿汽车销售有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团至江鲜奶有限公司光明食品集团及其下属公司上海牛奶集团鸿星鲜奶有限公司光明食品集团及其下属公司上海光明红星农场有限公司光明食品集团及其下属公司上海光明新海农场有限公司光明食品集团及其下属公司上海申星奶牛场有限公司光明食品集团及其下属公司上海慈浩物业管理有限公司光明食品集团及其下属公司金华市下杨牧业有限公司联营公司之子公司

125/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

5、关联交易情况

(1).购销商品、提供和接受劳务的关联交易

采购商品/接受劳务情况表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币获批的是否超过交关联方关联交易内容本期发生额交易额度易额度上期发生额（如适用）（如适用）光明食品集团及其下属公司糖采购124897391240000000否141734191光明食品集团及其下属公司包装物采购46342633否86746897光明食品集团及其下属公司畜牧产品采购81425388490000000否157124828光明食品集团及其下属公司其他产品及原材料采购216834274否50505876光明食品集团及其下属公司商超渠道费1718469否2679186光明食品集团及其下属公司品牌授权费13455769否8336509光明食品集团及其下属公司物业费16850390否15921118

230000000

光明食品集团及其下属公司检测费143809否64777光明食品集团及其下属公司广告费14151否573257光明食品集团及其下属公司其他费用29118798否30323587本集团之联营企业包装物采购755200不适用不适用本集团之联营企业生奶采购304041139不适用不适用158936858本集团之联营企业乳制品采购427818278不适用不适用490981996本集团之联营企业畜牧产品采购12842244不适用不适用15341835合计12762579331159270915

出售商品/提供劳务情况表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币关联方关联交易内容本期发生额上期发生额本集团之联营企业畜牧产品销售57271147133019057本集团之联营企业包装物销售1509079339471432本集团之联营企业生奶销售7114811317245345本集团之联营企业提供劳务服务收入174152449462光明食品集团及其下属公司乳制品销售119330976112604284光明食品集团及其下属公司畜牧产品销售90472260679831光明食品集团及其下属公司提供劳务服务收入117504621457合计264037407364090868

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明

□适用√不适用

126/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

□适用√不适用

关联托管/承包情况说明

□适用√不适用

本公司委托管理/出包情况表

□适用√不适用

关联管理/出包情况说明

□适用√不适用

(3).关联租赁情况

本公司作为出租方：

□适用√不适用

127/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

本公司作为承租方：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币简化处理的短期租赁和低价值资未纳入租赁负债计量的可变租赁支付的租金承担的租赁负债利息支出增加的使用权资产

出租方名称租赁资产种类产租赁的租金费用（如适用）付款额（如适用）本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额

光明食品集团及其下房屋建筑物/土地

4485720621865347427251639204492663527311293714420625024548435

属公司/设备租用

房屋建筑物/土地联营公司之控股股东3538988353898811746721287507

/设备租用合计4485720621865350966239674594373838199440044414420625024548435关联租赁情况说明

□适用√不适用

128/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(4).关联担保情况本公司作为担保方

√适用□不适用

单位：元币种：人民币担保是否被担保方担保金额担保起始日担保到期日已经履行完毕

本公司之子公司7650000012/08/202111/08/2029否

本公司之子公司53241500011/07/202410/07/2028否

本集团之联营企业6370000011/08/202111/08/2029否

本集团之联营企业2205000027/12/202426/12/2028否

本集团之联营企业392000019/01/202324/08/2028否

本集团之联营企业2352000025/08/202224/08/2028否本公司作为被担保方

√适用□不适用

单位：元币种：人民币担保是否担保方担保金额担保起始日担保到期日已经履行完毕对本公司之子公司施加重

735000002021/08/122029/08/11否

大影响的投资方关联担保情况说明

□适用√不适用

(5).关联方资金拆借

√适用□不适用

单位：元币种：人民币关联方拆借金额起始日到期日说明拆入光明乳业之子公司射阳工厂于2021年8月12日向光明食品集团财务有限公司借入资光明食品集团及其

1000000002021/08/122026/08/11金150000000元，该借款将

下属公司

于2026年8月11日到期，截至2024年12月31日，已归还50000000元。

(6).关联方资产转让、债务重组情况

□适用√不适用

129/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(7).关键管理人员报酬

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

关键管理人员报酬1009.14955.72

(8).其他关联交易

√适用□不适用利息费用

单位：元币种：人民币关联方2024年度2023年度光明食品集团及其下属公司39326945270403

6、应收、应付关联方等未结算项目情况

(1).应收项目

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备应收账款光明食品集团及其下属公司6034904767806447907808618397362本集团之联营企业485152833795707549450615514138合计108864330716021415457259233911500其他应收款本集团之联营企业2509452130634873218911光明食品集团及其下属公司2565355123559211037618615合计2816300125689845910837526

预付款项光明食品集团及其下属公司100000-1261988-

合计100000-1261988-

130/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).应付项目

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目名称关联方期末账面余额期初账面余额应付账款光明食品集团及其下属公司100804256135212697本集团之联营企业15020501287264185合计251009268222476882合同负债光明食品集团及其下属公司27106252841371本集团之联营企业63855100691合计27744802942062其他应付款光明食品集团及其下属公司607283210897023本集团之联营企业282406551852合计635523811448875租赁负债光明食品集团及其下属公司149137837073827本集团之联营公司1946607921958499合计2095745759032326一年内到期的非流动负债光明食品集团及其下属公司63294130283670本集团之联营公司24828052354701合计311574632638371长期借款光明食品集团及其下属公司100000000130000000

(3).其他项目

□适用√不适用

7、关联方承诺

□适用√不适用

8、其他

√适用□不适用

存放于关联方之货币资金于2024年12月31日，本集团银行存款余额中包括本集团存放于光明食品集团财务有限公司款项计人民币2590617288元(2023年12月31日：人民币2777697072元)。于2024年度，本集团存放于光明财务公司款项利息收入计人民币26614052元(2023年度：

人民币25690181元)，定期存款利率为1.40%至2.00%，活期存款利率为0.35%。

131/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

十五、股份支付

1、各项权益工具

√适用□不适用

数量单位：股金额单位：元币种：人民币本期授予本期行权本期解锁本期失效授予对象类别数量金额数量金额数量金额数量金额中高层管理人员1051339722525合计1051339722525期末发行在外的股票期权或其他权益工具

√适用□不适用期末发行在外的股票期权期末发行在外的其他权益工具授予对象类别行权价格的范围合同剩余期限行权价格的范围合同剩余期限中高层管理人员0新西兰元1至2年其他说明

（1）年度内股票期权变动情况表

数量单位：股金额单位：元币种：人民币

2024年度2023年度

年初发行在外的股票期权份数587334900042

本年授予的股票期权份数1051339-

本年失效的股票期权份数-722525-312708年末发行在外的股票期权份数916148587334

本年股份支付费用-9942811203566累计股份支付费用1159229012586571

（2）年末发行在外的股票期权行权价格为0新西兰元。截至2024年12月31日，股票期权合同

剩余期限至2025年7月30日及2027年7月2日，为1至3年。

（3）2024年度无股票期权行权。

（4）授予日股票期权公允价值的确定方法

新莱特采用蒙特卡洛模拟模型确定股票期权的公允价值。主要参数列示如下：

20242023

股权激励计划股权激励计划

期权有效期内的无风险利率4.80%3.5%

波动率46.81%35.0%

标的股份的过户日股价1.61新西兰元3.27新西兰元

标的股份的授予日价格0.44新西兰元3.26新西兰元

新莱特根据以上参数计算得出的股票期权的公允价值为：9707031元。

132/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

2、以权益结算的股份支付情况

√适用□不适用

其他说明：

根据2017年6月7日新莱特召开的股东大大会决议通过的《长期激励计划》(“激励计划方案”)，新莱特向中高层管理人员(“激励对象”)实施与业绩挂钩的股票期权激励计划。该股票期权的行权价格为0新西兰元，激励对象自授予日2021年11月9日(以下简称“2022股权激励计划”)、2022年8月1日(以下简称“2023股权激励计划”)和2024年6月3日（(以下简称“2024股权激励计划”）起服务满3年可行权。股票期权的有效期为自授予日起三年。

3、以现金结算的股份支付情况

□适用√不适用

4、本期股份支付费用

□适用√不适用

5、股份支付的修改、终止情况

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

十六、承诺及或有事项

1、重要承诺事项

√适用□不适用

资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额

(1)已签约而尚不必在资产负债表上列示的资本性支出承诺：

单位：元币种：人民币

2024年12月31日2023年12月31日

购建长期资产承诺109660320693788107

(2)根据本公司之子公司光明牧业有限公司与 Ranirox Limited 于 2023 年 1 月 31日签订的协议，光明牧业有限公司承诺以 352.10 万元的价格受让 Ranirox Limited 拥有的双城米特利农业发展

有限公司50.5%的股权。光明牧业有限公司已与双城米特利农业发展有限公司之少数股东双城市正兴牧业发展有限责任公司签订了少数股东放弃优先购买选择权的协议，截至本报告出具日，上述股权工商变更登记已完成。

133/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

2、或有事项

(1).资产负债表日存在的重要或有事项

□适用√不适用

(2).公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：

□适用√不适用

3、其他

□适用√不适用

十七、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项

√适用□不适用

除附注七(40)披露的事项外，无其他事项。

2、利润分配情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币拟分配的利润或股利220555803

注：根据2025年4月28日董事会决议，董事会提议本公司向全体股东分配股利220555803元，未在本财务报表中确认为负债(附注七(46))。

3、销售退回

□适用√不适用

4、其他资产负债表日后事项说明

□适用√不适用

十八、其他重要事项

1、前期会计差错更正

(1).追溯重述法

□适用√不适用

(2).未来适用法

□适用√不适用

2、重要债务重组

□适用√不适用

134/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

3、资产置换

(1).非货币性资产交换

□适用√不适用

(2).其他资产置换

□适用√不适用

4、年金计划

□适用√不适用

5、终止经营

□适用√不适用

6、分部信息

(1).报告分部的确定依据与会计政策

√适用□不适用

本集团的报告分部是提供不同产品或服务、或在不同地区经营的业务单元。由于各种业务或地区需要不同的技术和市场战略，因此，本集团分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评价其经营成果，以决定向其配置资源并评价其业绩。

现本集团有3个报告分部，分别为：

—液态奶分部，负责在中国地区生产并销售液态奶产品—其他乳制品分部，负责在中国和新西兰地区生产并销售其他乳制品产品—牧业分部，负责在中国地区生产并销售牧业产品分部间转移价格参照向第三方销售所采用的价格确定。资产根据分部的经营以及资产的所在位置进行分配，负债根据分部的经营进行分配，间接归属于各分部的费用按照收入比例在分部之间进行分配。

135/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).报告分部的财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目液态奶其他乳制品牧业其他未分配的金额分部间抵销合计本年对外交易收入1421062636278269051451033143590120710818624277783283

分部间交易收入49687034838378596822016099331544262237-4626528486

营业成本-10947942373-9251137640-3025508165-12436951154859253380-19609029913利息收入2188242241480384748647576389336543000

利息费用-10241134-157168325-33409781-20691975-221511215

对联营和合营企业的投资(损失)/收益-40957571704198-2391559

重大的非现金费用：

折旧费和摊销费-430316290-271451245-647201903-6482707-1355452145

信用减值(转回)/损失28645828447010-11384005-354241-426654

资产减值(转回)/损失524088383109183805211622368538840

未分配的金额-275197040-275197040

利润/(亏损)总额1978772548-570009939-246172020-454661633-2751970409327037442058953

所得税费用-82516111111394946-767104919247264-62610339828947

分部利润/(亏损)1896256437-458614993-253843069-435414369-2751970408700934481887900

资产总额777410824388040243386838841751191288875313986939919-1638555398722931249017

负债总额57651873085602001162333549132112083460794319037002-838782482111842238051对联营企业和合营企业的长期股权投资5112125731921462729597981609382资本性支出21579427321927925118382560631911804650810934上年对外交易收入1594893329673777345851760626388139790593026485200199

分部间交易收入4663455258513371421176155111218845121-3887939871

营业成本-11668682554-8625452312-3740846993-12049457253960685108-21279242476利息收入167485715114650886131380485931529393

136/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

利息费用-13732759-155176498-32696487-2522770-204128514

对联营和合营企业的投资(损失)/收益-13890118194643045

重大的非现金费用：

折旧费和摊销费-479496597-351335301-580135330-53839267-1464806495

信用减值损失/(转回)4310733-4417928-50247982182927716697284

资产减值转回-24001266-323919486363325-347557427

未分配的金额-236896057-236896057

利润/(亏损)总额1932382319-478776720-220241424-194474310-23689605714388845816382653

所得税费用-96170392120162472-405179-8395107-100939014182404

分部利润/(亏损)1836211927-358614248-220646603-202869417-23689605713379455830565057

资产总额782924248884650751465087743462-18535782712399159569-936854293124227319907

负债总额584600922450834907021741821693-2670914193974400509-357389072312804739986对联营企业和合营企业的长期股权投资5521701332196482756428086000941资本性支出22794280324188690739127088220455350881555942

137/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

□适用√不适用

(4).其他说明

√适用□不适用

本集团在国内及其他国家的收入总额，以及本集团位于国内及其他国家的非流动资产总额列示如下：

单位：元币种：人民币收入2024年度2023年度中国1684527102919123888525新西兰74325122547361311674合计2427778328326485200199非流动资产总额2024年12月31日2023年12月31日中国91291611459196099087新西兰44675782725311156379以色列97533154178合计1359683695014507409644

7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

□适用√不适用

8、其他

□适用√不适用

十九、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内21616471942144376259

1年以内小计21616471942144376259

1至2年676851435729870077

2至3年597832851656076547

3年以上801420525738843977

合计42377520054269166860

138/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账面余额坏账准备账面余额坏账准备类别计提比例账面价值比例计提比账面价值金额金额比例金额金额

(%)(%)例(%)

(%)按单项计提坏账准备38275986599011253266782927022719813958752291931122773875282835978416

其中：

境内客户38275986599011253266782927022719813958752291931122773875282835978416按组合计提坏账准备4101533461023159705638699364131041456972950244110280912128

其中：

按信用风险特征组合计提坏账准备的应收4101533461023159705638699364131041456972950244110280912128

账款-境内客户组合

合计4237752005/1148486383/30892656224269166860/1152276316/3116890544

139/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

按单项计提坏账准备：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额名称

账面余额坏账准备计提比例（%）计提理由境内客户3827598659112532667829债务人财务状况恶化

合计3827598659112532667829/

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

√适用□不适用

组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境内客户组合

单位：元币种：人民币期末余额名称

应收账款坏账准备计提比例（%）未逾期至逾期180天以内38014457965806102逾期180天至1年53317572629515逾期1至2年11714729373348432逾期2至3年135482897520772逾期3年以上1160745311607453100合计41015334623159705

按组合计提坏账准备的说明：

√适用□不适用

本公司对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

于2024年12月31日和2024年1月1日，该类业务的应收账款的信用风险与预期信用损失情况如下:

单位：元币种：人民币年末余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

未逾期至逾期180天以内2%3801445796580610373563969

逾期180天至1年5%53317572629515068806

逾期1至2年32%1171472937334847981245

逾期2至3年72%1354828975207379621

逾期3年以上100%1160745311607453合计41015334623159705386993641年初余额账龄预期平均损失率账面余额损失准备账面价值

未逾期至逾期180天以内2%2708047955693497265111298

逾期180天至1年16%15712674252909413183580

逾期1至2年50%477916924009302378239

逾期2至3年96%61467945907783239011

逾期3年以上100%1297113712971137合计31041456929502441280912128

对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

140/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

应收账款11522763168680944-9300283-31705941148486383

合计11522763168680944-9300283-31705941148486383

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

(4).本期实际核销的应收账款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目核销金额实际核销的应收账款3170594其中重要的应收账款核销情况

□适用√不适用

应收账款核销说明：

□适用√不适用

(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占应收账款和合同单位名称应收账款期末余额资产期末余额合计坏账准备期末余额

数的比例（%）

集团子公司 A 432393941 10 187174047

集团子公司 B 305665510 7 123794681

集团子公司 C 255118721 6 -

集团子公司 D 245844724 6 11443010

集团子公司 E 217520533 5 146982062合计145654342934469393800

其他说明：

□适用√不适用

141/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

2、其他应收款

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

应收利息--应收股利217230665167834534其他应收款33351449543011294701合计35523756193179129235

其他说明：

□适用√不适用应收利息

(1).应收利息分类

□适用√不适用

(2).重要逾期利息

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用

对本期发生损失准备变动的应收利息账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

142/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(6).本期实际核销的应收利息情况

□适用√不适用其中重要的应收利息核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用应收股利

(1).应收股利

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

项目(或被投资单位)期末余额期初余额武汉光明乳品有限公司217230665167834534合计217230665167834534

(2).重要的账龄超过1年的应收股利

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用

对本期发生损失准备变动的应收股利账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

143/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

(6).本期实际核销的应收股利情况

□适用√不适用其中重要的应收股利核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用其他应收款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内30127879092642886340

1年以内小计30127879092642886340

1至2年134711486161357748

2至3年13525576569707021

3年以上13187393241374975425

合计46014944844248926534

(2).按款项性质分类情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币款项性质期末账面余额期初账面余额应收关联方借款39492121963915488728应收关联方设备款4000000其他652282288329437806合计46014944844248926534

144/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).坏账准备计提情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期坏账准备未来12个月预期合计

信用损失(未发生信用损失(已发生信用损失

信用减值)信用减值)

2024年1月1日余额282115675010696377281069797299

2024年1月1日余额在本期

--转入第二阶段

--转入第三阶段--156750156750-

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提--8854888548

本期转回-1273--20765709-20766982本期转销本期核销其他变动

2024年12月31日余额1548-10491173171049118865

注：本年无转入第一阶段的其他应收款。

除因本年新增引起的坏账准备变动外，由于确定预期信用损失时所采用的参数数据发生变化引起的坏账准备变动不重大。

对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：

□适用√不适用

(4).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其他应收款106979729988548-207669821049118865

合计106979729988548-207669821049118865

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

□适用√不适用

(5).本期实际核销的其他应收款情况

□适用√不适用

其中重要的其他应收款核销情况：

□适用√不适用

其他应收款核销说明：

□适用√不适用

145/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(6).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占其他应收款期末余坏账准备单位名称期末余额款项的性质账龄

额合计数的比例(%)期末余额

集团内子公司 A 681050115 19 往来款 1 年以内至 3 年以上 -

土地收储应收款41109005312土地收储款一年以内-

集团内子公司 B 301680559 8 往来款 1 年以内至 3 年以上 18680558

集团内子公司 C 206099014 6 往来款 3 年以上 206099014

集团内子公司 D 180000000 5 往来款 一年以内 -

合计177991974150//224779572

(7).因资金集中管理而列报于其他应收款

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

3、长期股权投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值对子公司投资7922951594280502523764244907170727515942805025236792249071

对联营、合营企

27295981-2729598127564280-27564280

业投资合计7950247575280502523766974505271003158742805025236819813351

146/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(1).对子公司投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期初余额减值准备本期增减变动期末余额减值准备被投资单位（账面价值）期初余额追加投资减少投资计提减值准备其他（账面价值）期末余额光明投资24145972798502000003264797279光明牧业28187971842818797184武汉光明247303144247303144黑龙江光明200702318200702318北京健能107590000107590000射阳工厂153000000153000000郑州光明60000000150000006000000015000000天津光明6900000069000000益民一厂5169363451693634成都光明3780000037800000乳品四厂3643650036436500德州光明2414000024140000随心订电子2100000021000000合力体育2000000020000000北京健康357176719449435357176719449435牛奶棚1870508818705088广州光明1800000018000000泾阳光明1800000018000000上海光明销售1800000018000000上海奶酪黄油100500016000000100500016000000湖南光明1500000015000000上海乳品经营1500000015000000南京光明1425000014250000永安乳品1120338511203385呼伦贝尔光明59160005916000上海光明国际贸易50377005037700领鲜物流20400002040000奶牛研究所908708908708广州销售202000202000

147/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

北京健康销售100000100000杭州销售100000100000合肥销售100000100000武汉销售100000100000西安销售100000100000南京销售100000100000济南销售100000100000沈阳销售100000100000小西牛602602452602602452江苏光明1000000010000000合计67922490712805025238502000007642449071280502523

(2).对联营、合营企业投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增减变动投资期初权益法下确期末减值准备期其他综合其他权益宣告发放现金计提减值单位余额追加投资减少投资认的投资损其他余额末余额收益调整变动股利或利润准备益

一、合营企业小计

二、联营企业

金华海华270084142287567-200000027295981

源盛运输555866-555866-

小计275642801731701-200000027295981

合计275642801731701-200000027295981

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(3).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用

4、营业收入和营业成本

(1).营业收入和营业成本情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期发生额上期发生额项目收入成本收入成本主营业务91478166808237747963104556441749395497866其他业务7365602353205612121074869331518247624合计98843769158558309175115305135059913745490

149/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(2).营业收入、营业成本的分解信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币液态奶其他乳制品其他合计合同分类营业收入营业成本营业收入营业成本营业收入营业成本营业收入营业成本按商品转让的时间分类主营业务8783163946800337769036465273423437027391478166808237747963

其中：在某一时点确认8783163946800337769036465273423437027391478166808237747963其他业务7063272782949546123023295725606600736560235320561212合计94894912248298332302364652734234370273302329572560660098843769158558309175

其他说明：

√适用□不适用主营业务收入和主营业务成本

单位：元币种：人民币

2024年度2023年度

主营业务收入主营业务成本主营业务收入主营业务成本液态奶87831639468003377690102033024659220287924其他乳制品364652734234370273252341709175209942合计91478166808237747963104556441749395497866其他业务收入和其他业务成本

单位：元币种：人民币

2024年度2023年度

其他业务收入其他业务成本其他业务收入其他业务成本销售材料及代加工收入336299718320227436617258512518064611其他400260517333776457610819183013合计7365602353205612121074869331518247624

150/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

(3).履约义务的说明

□适用√不适用

(4).分摊至剩余履约义务的说明

√适用□不适用

本报告期末已签订合同、但尚未履行或尚未履行完毕的履约义务所对应的收入金额为

553400833元（2023年12月31日：625601487元），其中：553400833元预计将于2025年度确认收入

(5).重大合同变更或重大交易价格调整

□适用√不适用

5、投资收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额成本法核算的长期股权投资收益权益法核算的长期股权投资收益17317015374589处置长期股权投资产生的投资收益交易性金融资产在持有期间的投资收益其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入债权投资在持有期间取得的利息收入其他债权投资在持有期间取得的利息收入处置交易性金融资产取得的投资收益处置其他权益工具投资取得的投资收益处置债权投资取得的投资收益处置其他债权投资取得的投资收益债务重组收益股利收入423036869182787885合计424768570188162474

6、其他

□适用√不适用

151/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

二十、补充资料

1、当期非经常性损益明细表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目金额说明

详见附注七（58）、

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲

429975483附注七（59）、附注

销部分

七（60）

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司201024406详见附注七（39）损益产生持续影响的政府补助除外

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动301446详见附注七（55）损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回12385705

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等

因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

详见附注七（59）、除上述各项之外的其他营业外收入和支出17307900

附注七（60）

其他符合非经常性损益定义的损益项目-112745060

减：所得税影响额-2729907

少数股东权益影响额（税后）-981258合计551961045

152/153光明乳业股份有限公司2024年年度报告

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、净资产收益率及每股收益

√适用□不适用加权平均净资每股收益报告期利润

产收益率（%）基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净利润7.850.520.52扣除非经常性损益后归属于公司

1.850.120.12

普通股股东的净利润

3、境内外会计准则下会计数据差异

□适用√不适用

4、其他

□适用√不适用