熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公司代码：600599 公司简称：ST 熊猫

熊猫金控股份有限公司

2024年年度报告

1/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、利安达会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了无法表示意见的审计报告，本公司董

事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。

利安达会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2024年度财务报告出具了无法表示意见审计报告，具体详见公司同日披露的《董事会关于公司2024年度非标准审计意见所涉事项的专项说明》。

四、公司负责人刘玉铭、主管会计工作负责人王正及会计机构负责人（会计主管人员）黄玉岸

声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经利安达会计师事务所（特殊普通合伙）审计，本公司2024年度公司实现合并净利润-53734.06万元，其中归属于母公司股东的净利润为-47446.21万元。母公司本年度实现净利润-9246.60万元，加上年初未分配利润-21816.45万元，截止2024年12月31日可供分配的利润为-31063.05万元。

鉴于母公司未分配利润连续多年为负值，且公司目前处于回归烟花主业战略转型关键期，中美贸易摩擦存在较大不确定性，根据《公司章程》关于利润分配的相关规定，董事会从公司实际情况出发，建议2024年度利润分配方案为不进行利润分配，也不以公积金转增股本。

六、前瞻性陈述的风险声明

□适用√不适用

七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是

九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否

2/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

十、重大风险提示

利安达会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“利安达”）对公司2024年度财务报表出具了无法表示意见的审计报告。根据上海证券交易所《股票上市规则》第9.3.2条第（三）项“最近一个会计年度的财务会计报告被出具无法表示意见或否定意见的审计报告”的规定，公司股票交易将被实施退市风险警示。

十一、其他

□适用√不适用

3/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

目录

第一节释义.................................................5

第二节公司简介和主要财务指标........................................5

第三节管理层讨论与分析...........................................9

第四节公司治理..............................................20

第五节环境与社会责任...........................................33

第六节重要事项..............................................35

第七节股份变动及股东情况.........................................49

第八节优先股相关情况...........................................53

第九节债券相关情况............................................54

第十节财务报告..............................................54载有董事长签名的2024年年度报告全文。

载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务会计报表。

备查文件目录报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有公司文件正本及公司原稿。

载有会计师事务盖章、注册会计师亲笔签名并盖章的审计报告正文。

上述备查文件完整置备于公司办公地。

4/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

第一节释义

一、释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

中国证监会、证监会指中国证券监督管理委员会上交所指上海证券交易所报告期指2024年1月1日至2024年12月31日

会计师事务所指利安达会计师事务所（特殊普通合伙）

控股股东、万载银河湾指万载县银河湾投资有限公司银河湾国际指银河湾国际投资有限公司

元、万元指人民币元、人民币万元熊猫烟花集团指湖南熊猫烟花集团有限公司

江西熊猫、出口公司指江西熊猫烟花有限公司湖南熊猫贸易指湖南熊猫烟花贸易有限公司广州小贷指广州市熊猫互联网小额贷款有限公司西藏小贷指西藏熊猫小额贷款有限公司

第二节公司简介和主要财务指标

一、公司信息公司的中文名称熊猫金控股份有限公司公司的中文简称熊猫金控

公司的外文名称 PANDA FINANCIAL HOLDING CORP. LTD.公司的外文名称缩写 PANDA FINANCIAL公司的法定代表人刘玉铭

二、联系人和联系方式董事会秘书

姓名刘玉铭（代行）联系地址湖南省浏阳市集里街道南川路55号

电话0731-83620963

电子信箱 600599@pandafireworks.com

三、基本情况简介公司注册地址湖南省浏阳市金沙北路589号公司办公地址湖南省浏阳市集里街道南川路55号公司办公地址的邮政编码410300

公司网址 http:// www.panda600599.com

电子信箱 600599@pandafireworks.com

四、信息披露及备置地点

公司披露年度报告的媒体名称及网址 上海证券报 www.cnstock.com

公司披露年度报告的证券交易所网址 www.sse.com.cn

5/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公司年度报告备置地点公司董事会办公室

五、公司股票简况公司股票简况股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股 上海证券交易所 ST熊猫 600599 *ST熊猫

六、其他相关资料

名称利安达会计师事务所（特殊普通合伙）公司聘请的会计师事务所（境湖南省长沙市芙蓉区韶山北路100号湖南文办公地址

内） 化大厦 B座 6楼

签字会计师姓名许长英、周砚群

七、近三年主要会计数据和财务指标

(一)主要会计数据

单位：元币种：人民币本期比上主要会计数据2024年2023年年同期增2022年减(%)

营业收入323859830.32228352264.5341.82329310315.14扣除与主营业务无关的业

务收入和不具备商业实质323859830.32228352264.5341.82329310315.14的收入后的营业收入

归属于上市公司股东的净-474462124.97-212362915.44不适用90363867.65利润

归属于上市公司股东的扣-481243058.67-200570373.47不适用90180032.36除非经常性损益的净利润

经营活动产生的现金流量-29123859.75217996659.51-113.36-204471551.76净额本期末比2024上年同期年末2023年末%2022年末末增减（）

归属于上市公司股东的净102369060.54576831185.51-82.25787303294.12资产

总资产312871890.12795312544.43-60.66990092168.45

(二)主要财务指标

20242023本期比上年同主要财务指标年年

期增减(%)2022年基本每股收益（元／股）-2.86-1.28不适用0.54

稀释每股收益（元／股）-2.86-1.28不适用0.54

扣除非经常性损益后的基本每股-2.90-1.21不适用0.54收益（元／股）

加权平均净资产收益率（%）-139.71-31.18减少108.53个12.17

6/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

百分点

扣除非经常性损益后的加权平均-141.71-29.45减少112.26个12.15

净资产收益率（%）百分点报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明

□适用√不适用

八、境内外会计准则下会计数据差异

(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用√不适用

(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用√不适用

(三)境内外会计准则差异的说明：

□适用√不适用

九、2024年分季度主要财务数据

单位：元币种：人民币

第一季度第二季度第三季度第四季度

（1-3月份）（4-6月份）（7-9月份）（10-12月份）营业收入68283249.0995899666.0245441072.31114235842.90

归属于上市公司股东的10595856.8213991704.494418300.39-503467986.7净利润归属于上市公司股东的

扣除非经常性损益后的9977711.1213503000.33-2505473.63-502218296.5净利润

经营活动产生的现金流11639803.3478395358.04-76900790.54-42258230.6量净额季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用√不适用

十、非经常性损益项目和金额

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

附注（如非经常性损益项目2024年金额2023年金额2022年金额

适用）

非流动性资产处置损益，包括已计提-13659.97-756800.83-163.02资产减值准备的冲销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政2680076.163040434.441890742.13

策规定、按照确定的标准享有、对公

7/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效

套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值-1826960.77变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失

单独进行减值测试的应收款项减值10000.005035292.006883.72准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益

债务重组损益-21785000.00企业因相关经营活动不再持续而发

生的一次性费用，如安置职工的支出等

因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入6345630.87257351.76174633.12和支出其他符合非经常性损益定义的损益项目

减：所得税影响额2255511.77-2416180.6661299.89

少数股东权益影响额（税后）-14398.41

合计6780933.70-11792541.97183835.29

8/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

十一、采用公允价值计量的项目

□适用√不适用

十二、其他

□适用√不适用

第三节管理层讨论与分析

一、经营情况讨论与分析

报告期内，由于全球经济环境依旧错综复杂，尽管地缘政治风险局部缓和，但部分地区冲突反复及贸易壁垒升级仍对海运物流网络形成扰动，导致烟花行业整体市场持续承压。面对复杂严峻的行业环境，公司积极调整策略，实现了业务的稳健发展，相比2023年同期有所提升。

（一）烟花出口业务

1、总体经营情况

（1）美国市场：美国市场因2022年-2023年高价库存积压及美国消费疲软而需求放缓，叠

加国内供应端2023年年底内销出货高峰的产能挤占，导致许多美国市场订单延迟至2024年上半年出货，根据中国海关总署的统计月报，2024年2月，全球烟花、爆竹出口量同比增长65.4%，金额增长96%。随着美国市场客户库存逐步消化及对2025年独立日烟花销售预期向好，叠加2024年下半年内销出货缓和，2024年下半年烟花爆竹外贸出货呈现增长趋势。据海关数据显示，从2024年9月份开始，出口累计数量超过去年同期累计。

（2）欧洲市场：受益于德国、荷兰市场开放，2024年欧盟市场呈现增长趋势。但由于红海

航运危机导致部分航线仓位紧张，且海运成本临时飙升，加上国内内销出货高峰影响，在一定程度上限制了货物的按时到达。

（3）新兴市场：*东南亚：马来西亚市场进口许可政策放宽，订单量预计同比增长超30%。

但市场开放，消费容量并未提升，造成市场内部内卷严重，同质竞争激烈，导致国内供应商竞争加剧，利润下降。*非洲：依托中非经贸合作政策红利，对吉布提、南非等国的出口实现翻倍增长，成为潜力市场。*南美：巴西新年旺季需求旺盛，但因海运时效问题，部分订单交付延迟。

（4）成本与供应链面临挑战：*出口物流效率待提升：受红海危机及港口基础设施限制，欧

洲航线运输成本临时飙升，运输周期延长，导致部分订单交付延迟，对客户体验造成一定影响。

*贸易壁垒持续加剧：各国烟花爆竹标准差异显著，合规成本不断上升。例如，美国实施的氯酸盐含量新标准（≤3%）及欧盟新增的重金属限制条款，迫使公司对传统产品线进行配方调整，短期内增加了研发和生产成本。*内销需求增长：随着国内烟花内销市场的持续火爆，挤压出口产能，公司通过提前锁定原材料和产能保障交付稳定。

2、市场开拓情况

2024年，公司围绕“产品创新+市场多元化”战略，持续推进全球化布局。开拓了印度尼西

亚、哈萨克斯坦、萨尔瓦多、库拉索、阿鲁巴5个新市场。同时，美国、加拿大、澳大利亚、危地马拉、厄瓜多尔、英国、意大利、南非、马来西亚都有新增客户。

（1）品牌发展：在美国市场，公司的“Winda”品牌运营 20 多年，已成为市场主流品牌，拥有较为稳定的客户群，同时消费类的“Bright Star”品牌，燃放市场的“Wizard”品牌以及欧线市场的“Panda”品牌订单也持续增长。新市场开拓“Panda”品牌，“Tiny Panda”品牌，也获得了客户的关注与发展。

（2）产品研发：报告期内，公司倡导创新，投入大量人力物力在市场调研的基础上做新品研

9/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告发。开发并发布美线品牌“Winda”、“Bright Star”等 33款新品、欧线“Panda”品牌 10 款新品、燃放类“Wizard”品牌 17款新品、其他市场“Panda”及“Tiny Panda”品牌 100 多款新品以及开发客户贴牌类新品100多款。

（3）渠道拓展：报告期内，公司通过多元化渠道积极拓展全球市场：一方面，通过参与美国

烟花展（NFA和 APA）及德国纽伦堡玩具展等国际展会，成功签约新客户；另一方面，持续深化数字化营销，积极布局线上新媒体渠道以扩大品牌影响力。同时，业务团队通过实地出差拜访客户，深入了解市场动态，在维护老客户关系的同时积极开发新客户资源。此外，公司还接待了来自欧洲、美国、南美、东南亚、中东及南非等多国客户的来访洽谈，进一步巩固了出口业务合作网络。

二、报告期内公司所处行业情况

（一）基本情况

烟花爆竹作为承载中华传统文化的民族产业，全球90%的产量及80%的贸易量集中在中国，主要生产基地位于湖南浏阳、醴陵及江西上栗、万载等地，形成了从“原辅材料—生产制造—出口/内销”的完整产业链。短视频营销的兴起催生了“仪式感消费”新场景，网红产品销量增长60%，推动行业消费结构持续升级。

2024年烟花爆竹外销呈现行业性上升趋势。根据中国海关总署公开数据统计，全国烟花、爆

竹累计出口408396吨，金额累计826863万元，分别同比上升12.3%和14.5%。而2024年12月份全国出口商品贸易同比指数（HS4分类）显示，烟花、爆竹等产品的价格指数、数量指数和价值指数分别由2023年12月份的107.9、89.1、96.2变动至2024年12月份的100.4、157.9、158.5，

除了价格指数略有降低，后两个指数均大幅上升。另外，根据中国海关总署的统计月报，2024年

1-12月，中国炸药、烟火制品等产品的出口金额为893645万元，累计比去年同期上升12.9%。

出口美国的总值为342620万元，同比上升30.17%。

行业兼具文化属性与消费品特征，广泛应用于节日庆典、文旅活动等场景。出口市场以北美、欧洲为主，内销市场受政策影响呈现区域分化特征，限放城市需求逐步回升，而禁放城市市场则持续萎缩。

（二）发展阶段

烟花爆竹行业已经有1400多年的发展历史，业目前处于“技术升级+格局优化”阶段，技术成熟度较高，产业集中度逐步提升。研发投入主要聚焦于安全、环保领域，无硫产品占比年增长

5%，头部企业通过供应链整合与品牌建设不断扩大市场优势。

（三）周期性特点

中国烟花爆竹行业消费季节偏好与传统节日密切相关，市场消费呈现明显季节性特点。特别是春节消费额达到顶峰，其次的话，年轻群体偏好“网红产品”（如手持喷花、水母、音乐烟花等）。

（四）行业政策重大影响

1、国内政策：新实施的《烟花爆竹安全与质量》国家标准（GB10631-2023）进一步强化环保要求，推动行业加速淘汰落后产能，公司凭借领先的合规能力，优势进一步凸显。部分城市“禁改限”政策释放了市场需求，但苏州、珠海等城市“限改禁”政策加剧了市场不确定性，对行业内企业的区域布局和产品结构调整提出了更高要求。

2、国际政策：美国 CPSC氯酸盐含量标准、欧盟 REACH重金属限制等技术壁垒的实施，提

升了出口门槛，倒逼企业加大研发投入，合规能力已成为外销竞争的核心要素。

三、报告期内公司从事的业务情况

报告期内，公司专注于烟花爆竹行业，主要业务涵盖出口贸易、国内批发零售及门店加盟、燃放服务。

（一）主要产品及经营模式

外销产品：外销各品类占比较为均衡，能够满足全球不同市场的需求。

（二）市场地位

公司自1989年成立以来，作为湖南省烟花爆竹产品专营出口的重要企业之一，经过36年的市场耕耘，目前已成为花炮出口美线业务的领导型企业。公司在北美市场市占率达9.30%，是当地主流进口商的首选供应商，品牌影响力和客户认可度行业领先。此外，公司持续的新产品开发

10/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

能力可以进一步提升公司的市场竞争力。

公司目前在内销市场上，品牌认可度较高，重返内销市场两年内实现全国限放区域90%的渠道覆盖，处于快速成长期。

（三）优劣势分析

1、竞争优势：

（1）资本与品牌优势：作为行业 A股上市企业，资本运作能力强，能够为业务拓展和技术

升级提供充足资金支持。36年的市场耕耘，使“中国质造”口碑深入人心，品牌价值显著。

（2）政策与标准优势：作为全国烟花爆竹标准化技术委员会委员单位，参与7项国家标准制定，具备丰富的合规经验，能够快速响应国内外政策变化。

（3）管理与团队优势：核心团队具备十年以上行业经验，公司员工队伍整体素质较高，执行力突出，管理团队能力较强，为公司战略落地提供了有力保障。

2、竞争劣势：

（1）作为贸易型企业，缺乏自有工厂，成本结构存在劣势，综合税负高于非上市同行。

（2）产能依赖外部合作工厂，供应链稳定性受工厂环保改造进度影响，存在一定的交付风险。

四、报告期内核心竞争力分析

√适用□不适用

（一）品牌护城河

公司在国内外市场拥有一定品牌优势。在美国市场，公司的“Winda”等品牌已成为市场主流品牌，拥有较为稳定的客户群；内销市场依托上市公司背书，快速建立了“安全、合规”的品牌认知，客户复购率达85%，品牌溢价能力显著。

（二）供应链整合能力

整合湖南、江西等地 200+优质 OEM 工厂，构建了“小单快反+大单定制”的产能池，交付周期较行业平均水平缩短30%。通过数字化系统实现订单全流程可视化管理，库存周转率显著提升，供应链效率行业领先。

（三）政策响应速度

设立专职标准应对团队，能够在4个月内完成欧美新规的配方调整，确保出口产品100%合规，技术储备领先同行，有效应对全球贸易壁垒。

五、报告期内主要经营情况

报告期内，公司实现营业收入3.23亿元，同比增长41.82%；2024年归属于上市股东的净利润为-47446.21万元，同比亏损增加123.42%。截止2024年12月31日，公司总资产3.13亿元，较年初下降60.66%；归属于上市股东的所有者权益为1.02亿元，较年初下降82.25%。

(一)主营业务分析

1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位：元币种：人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

营业收入323859830.32228352264.5341.82

营业成本209675756.09143355458.1046.26

销售费用19953894.5012186933.5263.73

管理费用41535518.8730724534.2635.19

财务费用3389161.781870084.9781.23研发费用

经营活动产生的现金流量净额-29123859.75217996659.51-113.36

投资活动产生的现金流量净额-298834215.552751652.57-10960.17

筹资活动产生的现金流量净额-14942915.879003725.19-265.96

营业收入变动原因说明：报告期内公司关注烟花主业，且烟花出口行情较好，烟花出口销售收入

11/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

相比上期有较大幅度的增长。

营业成本变动原因说明：报告期烟花出口业务相比上期有较大幅度的上涨。

销售费用变动原因说明：报告期公司推广宣传及租赁费用支出相比上期有较大幅度的增长。

管理费用变动原因说明：报告期公司拓展烟花市场，相应的管理支出增加所致。

财务费用变动原因说明：报告期汇兑收益相比上期下降较多所致。

经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：上期公司收回小贷债权转让款所致。

投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：报告期公司存入大额定期存单所致。

筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：报告期比上期支付更多的租赁费用，上期公司吸收少数股东收到现金。

本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

□适用√不适用

2、收入和成本分析

□适用√不适用

(1).主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况

单位：元币种：人民币主营业务分行业情况营业收入营业成本毛利率比毛利率

分行业营业收入营业成本%比上年增比上年增上年增减（）减（%）减（%）（%）

烟花行业323816116.07209675756.0935.2546.6546.26增加0.17个百分点

小额贷款43714.25//-99.42//主营业务分产品情况营业收入营业成本毛利率比毛利率

分产品营业收入营业成本%比上年增比上年增上年增减（）减（%）减（%）（%）

烟花贸易319521525.67209675756.0934.3846.3746.26增加0.05个百分点

供应链管4294590.40//70.66//理服务

小额贷款43714.25//-99.42//服务主营业务分地区情况营业收入营业成本毛利率比毛利率

分地区营业收入营业成本%比上年增比上年增上年增减（）减（%）减（%）（%）

国外（烟花出口销310559456.29199342710.8235.8142.2739.05增加1.48个百分点售业务）

国内（烟花国内供

应链服务13300374.0310333045.2722.3132.25//及小额贷款服务

主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明

12/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

无

(2).产销量情况分析表

□适用√不适用

(3).重大采购合同、重大销售合同的履行情况

□适用√不适用

(4).成本分析表

单位：元分行业情况本期金上年同本期占额较上成本构期占总情况分行业本期金额总成本上年同期金额年同期成项目成本比说明

比例(%)(%)变动比例

例(%)外购成

烟花贸易209675756.09100%143355458.10100%46.26无本分产品情况本期金上年同本期占额较上成本构期占总情况分产品本期金额总成本上年同期金额年同期

成项目(%)成本比说明比例

例(%)变动比

例(%)

烟花出口外购成199342710.8295.07%143355458.10100%39.05无产品本

烟花内销外购成10333045.274.93%///无产品本成本分析其他情况说明

公司小额贷款业务为公司自有资金放贷，无营业成本；公司国内市场烟花购销的供应链服务，以净额法确认收入，本期无营业成本。

(5).报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化

□适用√不适用

(6).公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

□适用√不适用

(7).主要销售客户及主要供应商情况

A.公司主要销售客户情况

√适用□不适用

前五名客户销售额10810.92万元，占年度销售总额33.83%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0%

13/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形

□适用√不适用

B.公司主要供应商情况

√适用□不适用

前五名供应商采购额7377.20万元，占年度采购总额26.77%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%。

报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形

□适用√不适用

其他说明：

无

3、费用

√适用□不适用

项目本期数上年同期数变动比例（%）变动原因说明公司推广宣传及租

销售费用19953894.5012186933.5263.73赁费用支出相比上期有较大幅度的增长。

本期公司布局国内

管理费用41535518.8730724534.2635.19烟花市场，相应的管理支出增加所致。

受美元汇率影响，报财务费用3389161.781870084.9781.23告期汇兑收益相比2022年同期下降较多。

4、研发投入

(1).研发投入情况表

□适用√不适用

(2).研发人员情况表

□适用√不适用

(3).情况说明

□适用√不适用

(4).研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响

□适用√不适用

14/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

5、现金流

√适用□不适用

项目本期数上年同期数变动比例（%）变动原因说明主要系上期公司

经营活动产生的-29123859.75217996659.51-113.36收回小贷债权转现金流量净额让款所致。

主要系报告期公

投资活动产生的-298834215.552751652.57-10960.17司存入大额定期现金流量净额存单所致。

报告期比上期支付更多的租赁费

筹资活动产生的-14942915.879003725.19-265.96用，上期公司吸现金流量净额收少数股东收到现金。

(二)非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用√不适用

(三)资产、负债情况分析

√适用□不适用

1、资产及负债状况

单位：元本期期末上期期末本期期末金数占总资数占总资额较上期期项目名称本期期末数上期期末数情况说明产的比例产的比例末变动比例

（%）（%）（%）上年同期收回小贷

货币资金73962583.1423.64390819466.5149.14-81.08公司债权转让款所致。

报告期内

应收账款105896685.4033.8547524978.075.98122.82烟花出口业务业绩增长所致。

上期报告期末存在

预付款项6591549.232.11123359755.4315.51-94.66大额长协预付款所致。

上期报告期末存在

其他应收37751549.0812.0761241196.037.70-38.36大额收购款保证金所致。

其他流动18588498.355.94120786008.3515.19-84.61报告期末资产出于谨慎

15/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

性原则对小额贷款公司存量贷款集计提减值准备所致。

报告期新

使用权资15575069.354.987223725.390.91115.61租入仓库产所致。

应收账款增加引起

递延所得4153873.191.332011634.280.25106.49计提的信税资产用减值损失增加所致。

报告期内

应付账款96759181.4630.9353712536.656.7580.14烟花出口业务业绩增长所致。

报告期内公司拓展

烟花市场，人员数量增长以及

应付职工5803729.561.854010986.250.5044.70烟花出口薪酬业务业绩增长导致计提的奖金增长所致。

报告期内烟花出口业务业绩增长导致计提所得

应交税费24885541.697.9518571789.622.3434.00税增长以及烟花内销业务增长导致计提的应交增值税增长。

报告期供应链服务

其他应付18314371.785.8512864619.501.6242.36业务代收款代付货款同比上年增长所致

租赁负债7882381.212.522325077.630.29239.02报告期内新租入仓

16/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告库所致。

租赁负债增长引起

递延所得2925727.200.94819931.490.10256.83租赁负债税负债应纳税暂时性差异增长所致。

其他说明：

无

2、境外资产情况

□适用√不适用

3、截至报告期末主要资产受限情况

√适用□不适用期末余额项目账面余额账面价值受限类型受限原因

货币资金2801005.052801005.05专款专用互联网平台存款专户资金资金

货币资金24191361.8324191361.83冻结诉讼冻结、其他冻结

货币资金666007.62666007.62其他“零钱宝”只收不付等

合计27658374.5027658374.50————

4、其他说明

□适用√不适用

(四)行业经营性信息分析

√适用□不适用

（一）产业链协同情况

（1）上游：与硝石、包装材料核心供应商建立战略采购协议，通过集中采购和长期合作，降低原材料价格波动对成本的影响。

（2）中游：优选具备环保认证的 OEM工厂，推动“无硫工艺”改造，目前合作工厂中 60%

已通过新国标审核，确保产能的合规性和稳定性。

（3）下游：外销绑定国际经销商网络，内销搭建“直营门店+区域代理”体系，燃放业务积

极拓展文旅景区、商业活动客户，形成了覆盖全产业链的协同发展模式。

（二）数字化转型

（1）搭建零售信息系统，实时捕捉终端消费数据，精准指导产品研发（如根据抖音热销趋势推出“音乐烟花”系列），实现以市场需求为导向的产品迭代。

（2）供应链中台实现订单处理效率显著提升，数字化水平处于行业领先地位。

(五)投资状况分析对外股权投资总体分析

□适用√不适用

17/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

1、重大的股权投资

□适用√不适用

2、重大的非股权投资

□适用√不适用

3、以公允价值计量的金融资产

□适用√不适用证券投资情况

□适用√不适用证券投资情况的说明

□适用√不适用私募基金投资情况

□适用√不适用衍生品投资情况

□适用√不适用

4、报告期内重大资产重组整合的具体进展情况

□适用√不适用

(六)重大资产和股权出售

□适用√不适用

(七)主要控股参股公司分析

√适用□不适用

江西熊猫烟花有限公司注册资本500万元，公司持股100%，经营范围：许可经营项目：烟花爆竹出口业务（按《烟花爆竹经营（批发）许可证》核定的许可范围经营：一般经营项目：自营和代理除国家组织统一联合经营的16种出口商品和国家实行核定公司经营的14种进口商品以

外的其他商品及技术的进出口：经营进料加工和“三来一补”业务；经营对外销贸易和转口贸易；

销售电气机械及汽车、五金、交电、化工产品、建筑装饰材料、纸张及包装材料（国家有专项规定的项目除外）。报告期内，江西熊猫烟花有限公司总资产47395.93万元，营业收入31055.95万元，本期公司盈利3017.11万元。

(八)公司控制的结构化主体情况

□适用√不适用

六、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一)行业格局和趋势

√适用□不适用

1、长期趋势：

18/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

（1）全球市场：随着庆典活动常态化和环保标准趋严，定制化、文旅型烟花需求将持续增长，预计2025年出口额突破900亿元，行业前景广阔。

（2）国内市场：“禁改限”与“限改禁”政策并存，合规化、高端化（礼盒场景）、网红化产

品将成为增长极，市场规模有望达500亿元，结构性机会显著。

2、关键挑战：

（1）政策端：国内禁限放政策区域分化加剧，国际技术壁垒持续增加，对企业的政策适应能力和合规研发能力提出更高要求。

（2）成本端：原材料、环保改造、物流费用上涨压力长期存在，需要企业通过技术升级和效率提升来消化成本压力。

（3）竞争端：头部企业加速整合，中小型贸易商转型内销加剧市场竞争，行业集中度将进一步提升。

(二)公司发展战略

√适用□不适用

1、烟花出口

（1）巩固北美市场：通过布局美东，缩短交付周期，提升客户满意度。

（2）冲刺欧洲市场：与欧洲市场老客户达成战略合作协议，开发欧洲市场。

（3）突破一带一路市场：依托“一带一路”倡议，积极开拓东南亚、中东等文旅烟花市场，形成新的增长极。

2、烟花内销

聚焦长三角、珠三角等限放区域，打造“城市烟花美学”品牌，切入高端礼品市场。

(三)经营计划

□适用√不适用

(四)可能面对的风险

√适用□不适用

1、市场风险及防范

烟花市场需求受节假日、季节等因素影响较大，需求波动易导致销售业绩不稳定，且竞争对手推出更具竞争力的产品或采取价格战策略，可能影响市场份额和盈利能力。此外，国际贸易摩擦加剧下，若关税问题持续发酵，关税成本转嫁至消费者将导致物价上涨、消费能力降低，预计

2025年订单可能减少，叠加美国港口额外靠泊费用及货物增多带来的海运费上涨，以及竞争品牌

的低价竞争，均对市场份额和利润率形成威胁。

对此，公司将加强市场调研和需求预测，根据市场变化及时调整产品结构与库存管理，加大品牌建设力度，通过质量与交付保证稳定客户群体；聚焦高端定制化、环保型产品研发以形成差异化优势，优化物流方案并探索多式联运降低运输成本，同时与客户协商成本共担机制，增强客户粘性和抗风险能力。

2、政策风险及防范

国内外政策监管持续高压，安全标准与环保要求不断提高，各区域市场放开的不确定因素导致市场变量较大，国际上技术壁垒如美国 CPSC 氯酸盐含量标准、欧盟 REACH重金属限制等也增加了合规成本。公司将建立政策法规跟踪机制，及时掌握国内外政策变化，提前调整经营策略，积极与政府部门沟通争取政策支持，推动行业健康发展，同时加快环保技术研发和合规产品布局，确保国内外市场准入的稳定性。

3、技术风险及防范

行业技术创新迅速，若不能及时跟进技术迭代或生产技术不符合环保标准，将导致竞争力下降。公司将持续关注技术动态，加大研发投入，提升产品安全性和环保性，建立健全知识产权保护机制，巩固技术优势，同时优化生产流程降低成本，提高产品性价比。

4、产品质量风险及防范

19/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

烟花爆竹的危险性决定了质量问题可能引发安全事故，影响品牌声誉和客户合作。公司将从原材料采购、产品开发到生产流程实施全面质量控制，建立完善的质量体系，做好产前、产中、产后全方面把控，确保产品安全可靠。

5、其他风险及防范

其他风险如法律风险、人才流失风险、自然灾害风险等，公司将通过建立完善的风险防控体系，强化内部管理，依法合规经营，培养和留住核心人才，制定应急预案，提升突发情况下的生产经营恢复能力，最大程度降低各类风险的不利影响。

(五)其他

□适用√不适用

七、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明

□适用√不适用

第四节公司治理

一、公司治理相关情况说明

√适用□不适用

报告期内具体情况如下:

（一）股东与股东大会

报告期内，公司共召开2次股东大会。公司按照《公司法》、《上海证券交易所股票上市规则》及《公司章程》的规定召集、召开股东大会，会议表决程序及表决结果均符合相关规定，并由律师对股东大会进行现场见证，确保了股东大会的合法有效性。公司召开股东大会采用现场投票和网络投票相结合的表决方式。

（二）董事与董事会

公司董事会由5名董事组成，其中独立董事2名，董事会的人数和人员构成均符合相关法律法规的要求。报告期内，公司共召开10次董事会会议，各位董事均能按照相关规定席董事会会议。

公司独立董事也行使职权。董事会下设战略委员会、提名委员会、审计委员会、薪酬与考核委员会、投资者关系工作委员会以及花炮产业发展委员会6个专门委员会，为公司决策提供了建议。

（三）监事与监事会

监事会由3名监事组成，其中职工监事1名，监事会的人数和人员构成符合法律、法规的要求。报告期内，公司共召开7次监事会会议，会议程序均符合《公司法》、《公司章程》、《监事会议事规则》等有关规定。

（四）信息披露与透明度

公司按照《公司法》、《上市公司信息披露管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等法

律法规及规范性文件的有关规定，明确信息披露责任人，通过《上海证券报》和上海证券交易所网站披露有关信息。

（五）投资者关系及相关利益者

报告期内，公司通过召开业绩说明会、“上证 E 互动”平台和投资者电话专线等各种渠道与投资者进行沟通。

公司治理与法律、行政法规和中国证监会关于上市公司治理的规定是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因□适用√不适用

20/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

二、公司控股股东、实际控制人在保证公司资产、人员、财务、机构、业务等方面独立性的具体措施，以及影响公司独立性而采取的解决方案、工作进度及后续工作计划□适用√不适用

控股股东、实际控制人及其控制的其他单位从事与公司相同或者相近业务的情况，以及同业竞争或者同业竞争情况发生较大变化对公司的影响、已采取的解决措施、解决进展以及后续解决计划

□适用√不适用

三、股东大会情况简介决议刊登的指定网决议刊登的会议届次召开日期会议决议站的查询索引披露日期

2024年第2024-4-26上海证券交易所审议通过了：关于修改《公司一次临时（www.sse.com.cn 2024-4-27） 章程》的议案股东大会

审议通过了以下议案：

1、公司2023年度董事会工作

报告

2、公司2023年度监事会工作

报告

3、公司2023年度独立董事述

职报告

2023年年4、公司2023年年度报告及其

度股东大 2024-5-20 上海证券交易所www.sse.com.cn 2024-5-21 摘要（ ）

会5、公司2023年度财务决算报告

6、公司2023年度利润分配预

案

7、公司2023年度内部控制评

价报告8、关于未来三年（2024-2026年）股东分红回报规划表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会

□适用√不适用股东大会情况说明

□适用√不适用

21/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

四、董事、监事和高级管理人员的情况

(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

√适用□不适用

单位：股报告期内从公司获是否在公任期起始任期终止年初持股年末持股年度内股份增减变动姓名职务性别年龄得的税前司关联方日期日期数数增减变动量原因报酬总额获取报酬（万元）

刘玉铭董事长男462025-1-272028-1-260000否

王亦天董事男352025-1-272028-1-260000否

吉广东董事男342025-1-272028-1-260000否

徐爽独立董事男462025-1-272028-1-260000否

罗乐独立董事男452025-1-272028-1-260000否

王正总经理男442025-4-222028-1-260000否

肖波监事会主席男682025-1-272028-1-260000否

赵会监事女342025-1-272028-1-260000否

陈默职工监事男392025-4-32028-1-260000否徐金焕

董事长男532023-2-202025-1-2700074.2否（换届离任）李民

董事男622021-9-152025-1-2700054.3否（换届离任）杨恒伟

董事男372021-9-152025-1-2700037.7否（换届离任）舒强兴

独立董事男762021-9-152025-1-2700015否（换届离任）张书军

独立董事男502023-6-122025-1-2700013.5否（换届离任）

陈杰监事会主席男612023-2-152025-1-270005否

22/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告（换届离任）陈茂琳

监事女382023-8-42025-1-2700018否（换届离任）魏玉平

职工监事男442021-9-152025-1-2700021.6否（换届离任）黄玉岸

财务总监女342021-9-152025-1-2700026.7否（换届离任）罗春艳

董事会秘书女402021-9-152025-1-2700027.6否（换届离任）

合计/////000/293.6/姓名主要工作经历男，出生于1978年，博士学位。曾主要就职并担任南开大学英语教师，北京市丰台区经信委副主任，北京市委组织部研究室副主任、刘玉铭调研员，中央政研室经济局处长、上海云钠信息科技有限公司。现就职本公司董事长。

男，出生于1990年，硕士学位。曾主要就职并担任东旭集团有限公司投资经理。现任星目智能科技（北京）有限公司执行董事、经理，王亦天海南中发财金实业投资有限公司执行董事兼总经理，中发投顾（北京）咨询有限公司监事、北京金源西顶智能科技有限公司监事、本公司董事。

男，出生于1990年，专科学历。曾主要就职并担任宜兴市金鱼陶瓷有限公司技术员。现任河北宜农科技股份有限公司江苏区域副总经吉广东

理、本公司董事。

男，出生于1978年，博士学位。曾主要就职并担任北京北投基金管理有限公司执行董事、总经理，小平故里发展基金管理有限公司总徐爽经理，宜宾市商业银行党委委员、副行级领导，宜宾兴宜银行行长。现任昆吾九鼎投资控股股份有限公司独立董事、本公司独立董事。

男，出生于1979年，博士学位，副教授，中国注册会计师协会非执业会员。曾主要就职并担任中国石化集团国际石油勘探开发有限公罗乐司财务资产部职员，华中科技大学副教授，并曾任宜通世纪科技股份有限公司独立董事。现任中央财经大学副教授，并担任江苏赛福天集团股份有限公司、新三板挂牌公司广州市中崎商业机器股份有限公司和烟台世德装备股份有限公司的独立董事、本公司独立董事。

男，出生于1981年，硕士学位。曾主要就职并担任北京唯绿建筑节能科技有限公司财务经理，熊猫金控股份有限公司财务总监，北京王正普发动力控股股份有限公司财务总监。现任本公司总经理。

男，出生于1956年，大学本科。曾主要就职于宜春中学，新余市商业局、宜春力吉坊森林康养产业发展有限公司执行董事、总经理，肖波

现任世界中医药联合委员会森林康养专业委员会理事、本公司监事会主席。

女，出生于1990年，专科学历。曾主要就职并担任上海大智慧财汇数据科技有限公司北方区销售总经理，元素征信有限责任公司副总赵会裁。现任职于北京正惠科技有限公司、本公司监事。

23/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告男，1985年生，东北财经大学金融学本科毕业。曾任普华永道中天会计师事务所高级审计员，熊猫烟花集团股份有限公司财务经理，陈默华为技术有限公司高级财经经理，腾讯音乐娱乐集团总账与核算管理组组长，深圳天徵聚合科技有限公司财务总监。现任本公司董事长助理、职工监事。

其它情况说明

√适用□不适用公司第七届董事会、监事会任期届满，2024年11月27日，公司董事会收到持有公司股份总数10%以上股份的股东银河湾国际投资有限公司（以下简称“银河湾国际”）送达至公司的《关于提请熊猫金控股份有限公司董事会召开临时股东会的函之补充通知（二）》，银河湾国际提请公司董事会召开临时股东会进行董事会和监事会换届选举。公司于2025年1月27日召开2025年第一次临时股东大会，选举刘玉铭先生、王亦天先生、吉广东先生为公司

第八届董事会董事，选举徐爽先生、罗乐先生为公司第八届董事会独立董事，选举肖波先生、赵会女生为公司第八届监事会监事。同日，公司召开第八

届董事会第一次会议，审议通过了《关于选举公司第八届董事会董事长的议案》和《关于董事长代行公司总经理职责的议案》，选举刘玉铭先生为公司第八届董事会董事长，同时决定暂由刘玉铭先生代行公司总经理职责，直至公司聘任新任总经理为止。

因任期届满，徐金焕先生、李民先生、杨恒伟先生不再担任公司董事，舒强兴先生、张书军先生不再担任公司独立董事，陈杰先生、陈茂琳女士不再担任公司监事，魏玉平先生不再担任公司职工监事，李民不再担任公司名誉董事长，黄玉岸女士不再担任公司财务总监，罗春艳女士不再担任公司董事会秘书。

2025年3月10日，公司召开第八届董事会第二次会议，审议通过了《关于选举公司第八届董事会专门委员会委员的议案》和《关于董事长代行董事会秘书职责的议案》，选举了公司第八届董事会专门委员会委员，同时因原董事会秘书罗春艳女士任期届满后离任，为保证董事会工作的正常进行，在公司聘任新的董事会秘书之前，将由董事长刘玉铭先生代行董事会秘书职责。

2025年4月1日，公司召开2025年第一次职工代表大会，选举陈默先生担任公司第八届监事会职工监事。

2025年4月2日，公司召开第八届监事会第一次会议，审议通过了《关于选举公司监事会主席的议案》，选举肖波先生为公司第八届监事会主席。

2025年4月22日，公司召开第八届董事会第四次会议，审议通过了《关于聘任公司总经理的议案》，聘任王正先生为公司总经理。

24/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(二)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

1、在股东单位任职情况

□适用√不适用

2、在其他单位任职情况

√适用□不适用在其他单位担任任职人员姓名其他单位名称任期起始日期任期终止日期的职务合肥源略数据合伙企刘玉铭执行事务合伙人2024年11月至今业（有限合伙）

星目智能科技（北京）执行董事2018年10月至今有限公司海南中发财金实业投

执行董事、总经理2020年2月至今资有限公司王亦天

中发投顾（北京）咨询监事2020年2月至今有限公司北京金源西顶智能科监事2021年8月至今技有限公司河北宜农科技股份有江苏市场部副总吉广东2014年10月至今限公司经理昆吾九鼎投资控股股徐爽独立董事2022年1月至今份有限公司中央财经大学副教授2019年3月至今广州市中崎商业机器独立董事2020年7月至今股份有限公司罗乐江苏赛福天集团股份独立董事2024年9月至今有限公司烟台世德装备股份有独立董事2023年11月2024年12月限公司宜春力吉坊森林康养肖波执行董事2020年3月2025年2月产业发展有限公司北京正惠科技有限公赵会总经理2024年1月至今司在其他单位任职无情况的说明

(三)董事、监事、高级管理人员报酬情况

√适用□不适用

公司董事会薪酬与考核委员会提出公司董事、监事的薪酬方案，董事、监事、高级管理人员报由公司董事会提交股东大会审议通过后实施；公司高级管理人员酬的决策程序的薪酬方案由董事会批准后实施。

董事在董事会讨论本人薪酬是事项时是否回避

薪酬与考核委员会或独立董2023年3月20日，公司第七届董事会第十三次会议、第七届监事事专门会议关于董事、监事、会第八次会议审议通过了《关于董事、监事和高级管理人员薪酬高级管理人员报酬事项发表方案的议案》，公司2024年度董事、监事和高级管理人员薪酬严建议的具体情况格按照薪酬方案的规定发放，不存在损害公司及股东利益的情形。

25/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

根据公司业务的发展，结合考虑公司董事、监事和高管人员在公董事、监事、高级管理人员报

司的工作情况，公司董事会提出，实行基础工资与工作绩效奖励酬确定依据相结合的报酬制度。

董事、监事和高级管理人员报经考核及决策程序后支付。

酬的实际支付情况

报告期末全体董事、监事和高

级管理人员实际获得的报酬293.6万元合计

(四)公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用□不适用姓名担任的职务变动情形变动原因徐金焕董事长离任届满离任李民董事离任届满离任杨恒伟董事离任届满离任舒强兴独立董事离任届满离任张书军独立董事离任届满离任陈杰监事会主席离任届满离任陈茂琳监事离任届满离任魏玉平职工监事离任届满离任黄玉岸财务总监离任届满离任罗春艳董事会秘书离任届满离任刘玉铭董事长选举换届选举王亦天董事选举换届选举吉广东董事选举换届选举徐爽独立董事选举换届选举罗乐独立董事选举换届选举王正总经理聘任公司董事会聘任肖波监事会主席选举换届选举赵会监事选举换届选举陈默职工监事选举换届选举

(五)近三年受证券监管机构处罚的情况说明

□适用√不适用

(六)其他

□适用√不适用

五、报告期内召开的董事会有关情况会议届次召开日期会议决议

审议通过了以下议案：

第七届董事会第2024-4-101、关于修改《公司章程》的议案；

二十二次会议2、关于召开2024年第一次临时股东大会的议案。

审议通过了以下议案：

第七届董事会第2024-4-291、公司2023年度董事会工作报告；

二十三次会议2、公司2023年度总裁工作报告；

26/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

3、公司2023年度独立董事述职报告

4、公司2023年度董事会审计委员会履职情况报告；

5、公司2023年度报告及其摘要；

6、公司2023年度财务决算报告；

7、公司2023年度利润分配预案；

8、公司2023年度内部控制评价报告；

9、董事会关于公司2023年度非标准审计意见所涉事项专项说

明的议案；

10、董事会关于公司2023年度否定意见内部控制审计报告所

涉事项专项说明的议案

11、关于董事会对独立董事独立性自查情况的议案；

12、关于未来三年（2024-2026年）股东分红回报规划的议案；

13、公司对会计师事务所2023年度履职情况的评估报告；

14、董事会审计委员会对会计师事务所2023年度履行监督职

责的情况报告；

15、公司2024年第一季度报告；

16、关于召开2023年年度股东大会的议案。

第七届董事会第2024-7-18审议通过了：关于聘任证券事务代表的议案。

二十四次会议

审议通过了以下议案：

第七届董事会第2024-8-301、公司2024年半年度报告及其摘要；

二十五次会议2、关于修改《董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动的专项管理制度》的议案。

第七届董事会第2024-9-11审议通过了：关于第七届董事会延期换届的议案。

二十六次会议

第七届董事会第2024-10-29审议通过了：公司2024年第三季度报告。

二十七次会议

第七届董事会第2024-11-7审议通过了：董事会关于驳回股东提请召开临时股东大会的议二十八次会议案。

第七届董事会第2024-11-15审议通过了：董事会关于驳回股东提请召开临时股东大会补充二十九次会议通知的议案。

审议通过了以下议案：

第七届董事会第2024-12-71、董事会关于同意股东提请召开临时股东大会的议案；

三十次会议2、关于召开2025年第一次临时股东大会的议案。

审议通过了以下议案：

第七届董事会第2024-12-311、关于聘请公司2024年度会计师事务所的议案；

三十一次会议2、董事会关于驳回股东提请召开临时股东大会的议案。

六、董事履行职责情况

(一)董事参加董事会和股东大会的情况参加股东参加董事会情况是否大会情况董事独立本年应参以通讯是否连续两出席股东姓名亲自出委托出缺席董事加董事会方式参次未亲自参大会的次席次数席次数次数次数加次数加会议数徐金焕否1010100否2李民否1010400否2杨恒伟否1010600否2

27/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

舒强兴是1010400否2张书军是1010700否2连续两次未亲自出席董事会会议的说明

□适用√不适用年内召开董事会会议次数10

其中：现场会议次数3通讯方式召开会议次数1现场结合通讯方式召开会议次数6

(二)董事对公司有关事项提出异议的情况

□适用√不适用

(三)其他

√适用□不适用

报告期内，非独立董事对公司有关事项提出异议情况如下：

公司于2024年11月15日召开的第七届董事会第二十九次会议以4票同意、1票反对、0票

弃权的表决结果，通过了《董事会关于驳回股东提请召开临时股东大会补充通知的议案》，其中非独立董事李民先生对本议案投反对票，反对理由为：控股股东具有提案权，董事会不能每次都驳回。根据《公司法》和《公司章程》的相关规定，董事会驳回股东提案后，股东可以通过其他方式召开股东会。因此，要从保障公司稳定经营出发，公司现有管理层和控股股东在当地政府的协调下充分沟通，一劳永逸的解决股东提出的董事会和监事会换届问题。具体详见公司于2024年

11月 19日披露的《ST熊猫第七届董事会第二十九次会议决议公告》（公告编号：临 2024-036）。

七、董事会下设专门委员会情况

√适用□不适用

(一)董事会下设专门委员会成员情况专门委员会类别成员姓名

审计委员会舒强兴、张书军、徐金焕

提名委员会张书军、徐金焕、舒强兴

薪酬与考核委员会张书军、徐金焕、舒强兴

战略委员会徐金焕、张书军、李民

投资者关系工作委员会徐金焕、李民、杨恒伟

花炮产业发展委员会李民、张书军、杨恒伟

(二)报告期内审计委员会召开5次会议其他履行职召开日期会议内容重要意见和建议责情况董事会审计委员会成员在利安达会计师事务所进场前审议了公司财务部门提交的公司编制

2024-3-5的2023年度财务会计报表，认同意以此财务报表为基础开展

为：公司编制的财务会计报表的2023年度的财务审计工作。

有关数据基本反映了公司截止

2023年12月31日的资产负债

情况和2023年度的生产经营成

28/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告果。

董事会审计委员会全体成员对为了确保本次年度审计工作的按

2024-3-27利安达会计师事务所为公司时完成，希望利安达会计师事务所2023年年报审计加班加点工继续发扬连续作战的作风，按审计作，表示赞赏。计划完成公司2023年度审计工作。

董事会审计委员会审阅了经利安达会计师事务所有限公司注同意以此财务报表为基础制作公册会计师出具初步审计意见后司2023年度报告及年度报告摘要

的财务会计报表，认为：公司并提交董事会审核。同时要求会计2024-4-162023年度财务会计报表的有关师事务所按照总体审计计划尽快数据如实反映了公司截至2023完成审计工作，以保证公司如期披年12月31日的资产负债情况和露2023年度报告。

2023年度的生产经营成果。

1、审议《公司2023年年度报告及其摘要》；

2、审议《公司2023年度内部控制评价报告》；

3、审议《公司2023年度财务决算报告》；

2024-4-284、审议《公司2023年度董事会审议通过会议事项，并同意提交董审计委员会履职情况报告》；事会审议。

5、审议《董事会审计委员会对会计师事务所2023年度履行监督职责的情况报告》；

6、审议《关于利安达会计事务所2023年度审计工作的总结报告》。

审议通过会议事项，并同意提交董事会审议。董事会审计委员会认为：利安达会计师事务所（特殊普通合伙）具有证券、期货相关业务

审计从业资格，具备为上市公司提2024-12-27审议《关于聘请公司2024年度供财务审计和内控审计服务的经会计师事务所的议案》。

验和能力。自其为公司提供审计服务以来，均能勤勉尽责，独立发表审计意见，履行审计机构的责任义务，续聘该所有利于保证公司审计工作的连续性。

(三)报告期内薪酬与考核委员会召开1次会议其他履行职召开日期会议内容重要意见和建议责情况

薪酬与考核委员会认为公司董事、

对公司董事、监事、高管人员

2024-4-292023监事和高级管理人员2023年度工年度薪酬的披露情况进行作积极，履行了勤勉尽责义务，薪审核。

酬发放符合制度规定。

29/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(四)报告期内提名委员会召开4次会议其他履行职召开日期会议内容重要意见和建议责情况鉴于公司新一届董事会候选人的

提名工作尚未结束，换届工作尚在积极筹备中，为保证公司董事2024-9-9审议《关于第七届董事会延期换会工作的连续性，公司第七届董届的议案》。

事会的换届工作将适当延期，公司董事会各专门委员会及高级管理人员的任期也将相应顺延。

针对《关于提请熊猫金控股份有限公司董事会召开临时股东大会的函》中提案候选人的任职资格

进行审查：

2024-11-61建议董事会不予以召集临时股东、审议《关于董事会换届暨选举大会审议函件中的提案。

第八届董事会非独立董事的议案》；

2、审议《关于董事会换届暨选举

第八届董事会独立董事的议案》。

针对《关于提请熊猫金控股份有限公司董事会召开临时股东会的函之补充通知》中提案候选人的

任职资格进行审查：

2024-11-141建议董事会不予以召集临时股东、审议《关于董事会换届暨选举大会审议本次补充通知提案。

第八届董事会非独立董事的议案》；

2、审议《关于董事会换届暨选举

第八届董事会独立董事的议案》。

针对《关于提请熊猫金控股份有限公司董事会召开临时股东会的函之补充通知（二）》中提案候选

人的任职资格进行审查：建议董事会予以召集临时股东大2024-12-61、审议《关于董事会换届暨选举会审议本次补充通知（二）中的

第八届董事会非独立董事的议提案一和提案二。

案》；

2、审议《关于董事会换届暨选举

第八届董事会独立董事的议案》。

(五)存在异议事项的具体情况

□适用√不适用

八、监事会发现公司存在风险的说明

□适用√不适用监事会对报告期内的监督事项无异议。

30/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

九、报告期末母公司和主要子公司的员工情况

(一)员工情况母公司在职员工的数量25主要子公司在职员工的数量115在职员工的数量合计140母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数0专业构成专业构成类别专业构成人数生产人员0销售人员33技术人员2财务人员12行政人员15物流人员16质管人员11采购人员15其他人员36合计140教育程度

教育程度类别数量（人）硕士及以上9大学本科44大学专科55中专学历15高中及以下17合计140

(二)薪酬政策

√适用□不适用

公司根据《劳动法》等法律法规的要求，结合公司实际情况，执行员工月度固定薪酬与绩效考核相结合的薪酬政策。公司依法与员工签订劳动合同，参加社会保障体系，并足额为员工缴纳各类社会保障费用。设立了与员工岗位职责、专业技能水平、考核期工作完成情况、出勤情况、对公司贡献情况相关联的薪酬考核办法。每年一度的考核评比，通过部门推荐、公司考察，评选出优秀职工和先进集体，进行表彰和奖励。公司鼓励职工积极参与到企业的经营管理，为公司的经营发展提出可行性建议。

(三)培训计划

√适用□不适用

为提高员工岗位技能、管理水平及综合素质，公司及所属单位人事主管部门每年年初指定年度培训计划，培训计划经单位负责人审批后对不同岗位、职务人员进行培训，并按照公司《职工培训管理制度》有关规定执行。为实现企业发展战略提供人才保障，坚持专业培养和综合培养同步，持续深度推进职业发展双通道。通过完善的人才培养机制及梯度化开发计划，建立内部人才梯队，扩充智力资本。2025年，公司将继续丰富培训形式，进一步完善人才培养系统，合理挖掘、培养后备人才队伍，提高员工整体专业知识水平及业务水平，为公司发展奠定良好的人才基础。

31/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(四)劳务外包情况

□适用√不适用

十、利润分配或资本公积金转增预案

(一)现金分红政策的制定、执行或调整情况

√适用□不适用公司第五届董事会第十七次会议和2014年第二次临时股东大会审议通过了关于修改《公司章程》的议案，对利润分配相关条款进行修订。

公司第七届董事会第二十二次会议和2024年第一次临时股东大会审议通过了关于修改《公司章程》的议案，对利润分配部分条款进行了调整。

报告期内，公司现金分红政策严格执行《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所股票上市规则》、以及《上海证券交易所上市公司现金分红指引》、《公司章程》的规定，利润分配符合《公司章程》和股东大会决议的要求，分红标准和比例明确、清晰，相关的决策程序和机制完备、合规。

(二)现金分红政策的专项说明

□适用√不适用

(三)报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金利润分配方案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划

□适用√不适用

(四)本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案

□适用√不适用

(五)最近三个会计年度现金分红情况

□适用√不适用

十一、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一)相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

□适用√不适用

(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况股权激励情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用员工持股计划情况

□适用√不适用其他激励措施

□适用√不适用

32/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(三)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用√不适用

(四)报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

□适用√不适用

十二、报告期内的内部控制制度建设及实施情况

√适用□不适用

报告期内，内部控制制度不完善，存在重大内控缺陷。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

√适用□不适用

（一）资金及担保。熊猫金控公司在2024年将定期存款3亿元为不同的公司提供担保，但未

经董事会审议，于2024年12月与佛山团赢企业管理有限公司签订了3亿元的流动资金置换协议，但未经董事会审议。

（二）小贷业务。经审计，公司小额贷款业务贷后管理未能完全满足业务内控要求，导致小

额贷款3.46亿全部逾期。

（三）熊猫金控公司在2024年度存在大额资金进出，并全额计提坏账准备的情况，经检查资

金进出协议分别为股权收购、烟花采购等，但上述协议均未有效履行，公司对上述业务未建立有效的风险防范措施。

十三、报告期内对子公司的管理控制情况

√适用□不适用

报告期内，对子公司的管理控制存在重大缺陷。

十四、内部控制审计报告的相关情况说明

√适用□不适用利安达会计师事务所（特殊普通合伙）对公司内部控制进行了审计评价，并出具了《2024年度内部控制审计报告》，详见公司同日于上海证券交易所官网披露的2024年年度内部控制评价报告及内部控制审计报告。

是否披露内部控制审计报告：是

内部控制审计报告意见类型：否定意见

十五、上市公司治理专项行动自查问题整改情况不适用

十六、其他

□适用√不适用

第五节环境与社会责任

一、环境信息情况是否建立环境保护相关机制否

33/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

报告期内投入环保资金（单位：万元）0

(一)属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明

□适用√不适用

(二)重点排污单位之外的公司环保情况说明

□适用√不适用

(三)有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息

□适用√不适用

(四)在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果是否采取减碳措施否

减少排放二氧化碳当量（单位：吨）0减碳措施类型（如使用清洁能源发电、在生产过程中使用减碳技术、研发生产不适用助于减碳的新产品等）具体说明

□适用√不适用

二、社会责任工作情况

(一)是否单独披露社会责任报告、可持续发展报告或 ESG 报告

□适用√不适用

(二)社会责任工作具体情况

□适用√不适用具体说明

□适用√不适用

三、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况

□适用√不适用具体说明

□适用√不适用

34/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

第六节重要事项

一、承诺事项履行情况

(一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用□不适用如未能及如未能是否是否时履行应及时履承诺承诺有履承诺及时承诺背景承诺方承诺时间说明未完行应说类型内容行期期限严格成履行的明下一限履行具体原因步计划公司于2018年12月7日召开董事会审议出售持有的莱

与重大资商银行股权事项构成重大资产出售，万载银河湾承诺：在本万载银长期

产重组相其他次交易完成后，保证熊猫金控股份有限公司在人员、资产、2018-12-7否是不适用不适用河湾有效

关的承诺财务、机构及业务方面与本公司控制的其他企业完全分开，保持上市公司在业务、资产、人员、财务和机构方面的独立。

公司于2018年12月7日召开董事会审议出售持有的莱

商银行股权事项构成重大资产出售，万载银河湾承诺：1、在本承诺函签署之日，本公司及所控制的企业和拥有权益的企业均未生产、开发任何与熊猫金控产品构成竞争或可能竞争的产品，未直接或间接经营任何与熊猫金控经营的业务构成与重大资解决竞争或可能竞争的业务，也未参与投资任何与熊猫金控生产万载银长期

产重组相同业的产品或经营的业务构成竞争或可能竞争的其他企业。2、自2018-12-7否是不适用不适用河湾有效

关的承诺竞争本承诺函签署之日起，本公司及所控制的企业和拥有权益的企业将不生产、开发任何与熊猫金控产品构成竞争或可能竞

争的产品，不直接或间接经营任何与熊猫金控经营的业务构成竞争或可能竞争的业务，不参与投资任何与熊猫金控生产的产品或经营的业务构成竞争或可能竞争的其他企业。3、自本承诺函签署之日起，如熊猫金控进一步拓展其产品和业务

35/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告范围，本公司及所控制的企业和拥有权益的企业将不与熊猫金控拓展后的产品和业务相竞争；若与熊猫金控拓展后的产

品和业务相竞争，本公司及所控制的企业和拥有权益的企业将采取以下方式避免同业竞争：（1）停止生产或经营相竞争

的产品和业务；（2）将相竞争的业务纳入熊猫金控经营；（3）

向无关联关系的第三方转让该业务。4、如本承诺函未被遵守，本公司将向熊猫金控赔偿一切直接或间接损失。

公司于2018年12月7日召开董事会审议出售持有的莱

商银行股权事项构成重大资产出售，万载银河湾承诺：1、截止本承诺出具之日，除已经披露的情形外，本公司及本公司控制的其他企业与熊猫金控不存在其他重大关联交易。2、本公司及本公司控制的除熊猫金控以外的其他企业将尽量避免与熊猫金控之间发生关联交易；对于确有必要且无法回避的

关联交易，均按照公平、公允和等价有偿的原则进行，交易价格按市场公认的合理价格确定，并按相关法律、法规以及与重大资解决

万载银规范性文件的规定履行交易审批程序及信息披露义务，切实2018-12-7长期产重组相关联否是不适用不适用河湾保护熊猫金控及中小股东利益。3、本公司保证严格遵守法律有效关的承诺交易

法规和中国证券监督管理委员会、证券交易所有关规范性文

件及《熊猫金控股份有限公司章程》和《熊猫金控股份有限公司关联交易制度》等管理制度的规定，决不以委托管理、借款、代偿债务、代垫款项或者其他任何方式占用熊猫金控

的资金或其他资产，不利用控股股东的地位谋取不当的利益，不进行有损熊猫金控及其他股东的关联交易。如违反上述承诺与熊猫金控及其控股子公司进行交易，而给熊猫金控及其控股子公司造成损失，由本公司承担赔偿责任。

公司于2018年12月7日召开董事会审议出售持有的莱

与重大资公司实商银行股权事项构成重大资产出售，公司实际控制人承诺：

长期

产重组相其他际控制在本次交易完成后，保证熊猫金控股份有限公司在人员、资2018-12-7否是不适用不适用有效

关的承诺人产、财务、机构及业务方面与本人控制的其他企业完全分开，保持上市公司在业务、资产、人员、财务和机构方面的独立。

与重大资解决公司实公司于2018年12月7日召开董事会审议出售持有的莱2018-12-7否长期是不适用不适用

36/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

产重组相关联际控制商银行股权事项构成重大资产出售，公司实际控制人承诺：1、有效关的承诺交易人截止本承诺出具之日，除已经披露的情形外，本人及本人控制的其他企业与熊猫金控不存在其他重大关联交易。2、本人及本人控制的除熊猫金控以外的其他企业将尽量避免与熊猫金控之间发生关联交易；对于确有必要且无法回避的关联交易，均按照公平、公允和等价有偿的原则进行，交易价格按市场公认的合理价格确定，并按相关法律、法规以及规范性文件的规定履行交易审批程序及信息披露义务，切实保护熊猫金控及中小股东利益。3、本人保证严格遵守法律法规和中国证券监督管理委员会、证券交易所有关规范性文件及《熊猫金控股份有限公司章程》和《熊猫金控股份有限公司关联交易制度》等管理制度的规定，决不以委托管理、借款、代偿债务、代垫款项或者其他任何方式占用熊猫金控的资金或

其他资产，不利用实际控制人的地位谋取不当的利益，不进行有损熊猫金控及其他股东的关联交易。如违反上述承诺与熊猫金控及其控股子公司进行交易，而给熊猫金控及其控股子公司造成损失，由本人承担赔偿责任。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，公司实

际控制人承诺：未投资任何与公司及其下属子公司生产的产

品或经营的业务构成竞争或可能竞争的企业，也未参与投资任何与公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞与再融资解决公司实争或可能构成竞争的其他企业。本人不直接或间接投资任何长期相关的承同业际控制2012-3-11否是不适用不适用与公司及其下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争有效诺竞争人的企业，也不参与投资任何与公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业。如果上述承诺被证明是不真实的或未被遵守，本人将向公司赔偿一切直接和间接损失。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，银河湾

与再融资解决

银河湾国际承诺：为确保公司的良好经营运作并保护公司股东的利长期

相关的承同业2012-3-11否是不适用不适用国际益，我公司承诺在作为公司股东期间不从事、亦促使我公司有效诺竞争

控制的其他子公司、分公司、合营或联营公司不从事与公司

37/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

或其子公司、分公司、合营或联营公司相同或相似的业务，亦不会投资、收购从事与公司或其子公司、分公司、合营或联营公司相同或相似业务的企业。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，万载银

河湾承诺：为确保公司的良好经营运作并保护公司股东的利

与再融资解决益，万载银河湾承诺在作为公司股东期间不从事、亦促使万万载银长期

相关的承同业载银河湾控制的其他子公司、分公司、合营或联营公司不从2012-3-11否是不适用不适用河湾有效

诺竞争事与公司或其子公司、分公司、合营或联营公司相同或相似的业务，亦不会投资、收购从事与公司或其子公司、分公司、合营或联营公司相同或相似业务的企业。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，公司实

际控制人承诺：1、本承诺出具日后，本人将尽可能避免与公司及其控股子公司发生关联交易；2、对于无法避免或者因合

理原因发生的关联交易，本人将严格遵守有关法律、法规、上海证券交易所有关上市规则及《公司章程》的规定，遵循等价、有偿、公平交易的原则，履行合法程序并订立相关协议或合同，及时进行信息披露，保证关联交易的公允性，不与再融资解决公司实

利用实际控制人的地位谋取不当利益；3、本人承诺不通过关长期

相关的承关联际控制2012-3-11否是不适用不适用

联交易损害公司及其股东的合法权益；4、本人有关关联交易有效诺交易人

的承诺将同样适用于本人持股或控制的其他企业，以及与本人关系密切的家庭成员（包括配偶、父母、配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、年满18周岁的子女及其配偶、配偶的兄弟姐妹和子女配偶的父母）等重要关联方，本人将在合法权限内促成持股或控制的其他企业履行关联交易承诺。5、如违反上述承诺与公司及其控股子公司进行交易，而给公司及其控股子公司造成的损失，由本人承担赔偿责任。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，银河湾

与再融资解决国际承诺：1、本公司将尽可能减少或避免与公司及其控股子银河湾长期

相关的承关联公司发生关联交易；2、对于无法避免或者因合理原因发生的2012-3-11否是不适用不适用国际有效

诺交易关联交易，本公司将严格遵守有关法律、法规、上海证券交易所有关上市规则及《公司章程》的规定，遵循等价、有偿、

38/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公平交易的原则，履行合法程序并订立相关协议或合同，及时进行信息披露，保证关联交易的公允性，不利用控股股东的地位谋取不当利益；3、本公司承诺不通过关联交易损害公

司及其他股东的合法权益。4、如违反上述承诺与公司及其控股子公司进行交易，而给公司及其控股子公司造成的损失，由本公司承担赔偿责任。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，万载银

河湾承诺：万载银河湾将严格按照《公司法》等法律法规以及公司章程的有关规定行使股东权利；在股东大会对有关涉

及万载银河湾事项的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务；万载银河湾承诺杜绝一切非法占用公司的资金、资产

的行为；在任何情况下，不要求公司向万载银河湾提供任何形式的担保；在双方的关联交易上，严格遵循市场原则，尽量避免不必要的关联交易发生，对持续经营所发生的必要的与再融资解决

万载银关联交易，应以双方协议规定的方式进行处理，遵循市场化2012-3-11长期相关的承关联否是不适用不适用河湾的定价原则，避免损害广大中小股东权益的情况发生。为避有效诺交易

免或减少将来可能产生的关联交易，万载银河湾与公司之间将尽可能地避免和减少关联交易。对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，万载银河湾承诺将遵循诚实信用、平等自愿、公平、公开公允的原则，并依法签订协议，履行合法程序，按照公司章程、有关法律法规和《上海证券交易所股票上市规则》等有关规定履行信息披露义务和办理有关

报批程序，保证不通过关联交易损害公司及其他股东的合法权益。

2012年3月11日，公司进行非公开发行股份时，万载银

河湾承诺：1、保证公司的人员独立：万载银河湾保证按照公

司章程、有关法律法规和《上海证券交易所股票上市规则》万载银长期

其他承诺其他等有关规定，保证公司的人员独立，保证公司的人事关系、2012-3-11否是不适用不适用河湾有效劳动关系独立于万载银河湾及全资附属企业或控股子公司。

2、保证公司的财务独立：（1）公司继续保持其独立的财务会计部门，继续保持其独立的财务核算体系和财务管理制度；

39/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

（2）公司继续保持独立在银行开户，万载银河湾及全资附属企业或控股子公司等关联企业不与公司共用一个银行账户；

（3）公司依法独立纳税；（4）公司的财务人员不在股东兼职；

（5）公司能够独立作出财务决策，万载银河湾不干预公司的资金使用。3、保证公司的机构独立：公司将依法保持和完善法人治理结构，保持独立、完整的组织机构，与万载银河湾及全资附属企业或控股子公司等关联企业之间在办公机构和

生产经营场所等方面完全分开。4、保证公司的资产独立、完整：万载银河湾将保证不占用、支配公司的资金、资产及其他资源。5、保证公司的业务独立：（1）保证公司在本次权益变动后拥有独立开展经营活动的资产、人员、资质以及具有

独立面向市场自主经营的能力；（2）保证万载银河湾及其他关联人避免与公司发生同业竞争；保证严格控制关联交易事项，杜绝非法占用公司资金、资产的行为，并不要求公司提供任何形式的担保；（3）保证不通过单独或一致行动的途径、

以依法行使股东权利以外的任何方式，干预公司的重大决策事项，影响公司资产、人员、财务、机构、业务的独立性。

40/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(二)公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□已达到□未达到√不适用

(三)业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响

□适用√不适用

二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况

□适用√不适用

三、违规担保情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币与占最近上一期经预预预占最近担市审计净担计计计一期经保公资产的保担保截至报告期末解解解违规担保金额审计净对司比例类期违规担保余额除除除资产的象的型方金时比例关式额间系无关已未

联300000000.00509.40%质未知00解知押关除系新担保到期疆日辰无2025发关年2已商

联300000000.00509.40%质月6300000000.00509.40%解贸押

关日、除有系2025限年2公月7司日

合/600000000.00///300000000.00///计

违规原因未经董事会、股东会审议且未及时披露。

已采取的解决措施及进已采取必要法律措施。

展

41/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

四、公司董事会对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明

√适用□不适用

（一）审计报告中无法表示意见的内容

1、形成无法表示意见的基础

（1）截止2024年12月31日，公司小额贷款账面余额3.46亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的债权1767.00万元），已计提贷款损失准备3.29亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的贷款损失准备53.01万元），对上述小贷业务，因公司未能提供有效的贷款人管理信息，故对上述贷款业务的真实性及减值准备计提的准确性，年审会计师无法取得充分、适当的审计证据。

（2）公司于2024年度将3亿元（其中1-7月存放于绍兴银行、8月以后存放于新疆银行）

的定期存款分别为不同公司提供质押担保，于2024年12月与佛山团赢企业管理有限公司签订了资金互换协议，将3亿元的定期存单与佛山团赢企业管理有限公司的流动资金进行了置换，并将置换的3亿元资金分别支付给了广州馥韵实业投资有限公司及东莞市柯广洋实业投资有限公司（各1.5亿），并对上述两公司的应收款项全额计提了减值准备。对上述业务，因公司未能向年审会计师提供充分、适当的审计证据，年审会计师无法判断其真实性及合理性。

（3）公司对以股权收购款、烟花采购款等名义支付的应收款项合计1.76亿元（其中本期支付1.67亿元），全额计提了减值准备，对上述资金支付的合理性、减值准备的适当性，公司未能向年审会计师提供充分、适当的审计证据。

2、出具保留意见审计报告的详细理由和依据

（1）合并财务报表整体的重要性水平在执行公司2024年度财务报表审计工作时，依据《中国注册会计师审计准则第1221号——计划和执行审计工作的重要性》，对于以营利为目的的企业，利润是大多数财务报表使用者最为关注的财务指标。因公司近三年利润波动较大且出现大额亏损的情况，故年审会计师初步确定公司近三年税前利润平均数取绝对值作为选取的基准。将该基准乘以5%，由此计算得出的合并财务报表整体的重要性水平为1300万元（取整）。

（2）出具无法表示意见的审计报告的理由和依据根据《中国注册会计师审计准则第1502号——在审计报告中发表非无保留意见》第七条“当存在下列情形之一时，注册会计师应当在审计报告中发表非无保留意见：（一）根据获取的审计证据，得出财务报表整体存在重大错报的结论；（二）无法获取充分、适当的审计证据，不能得出财务报表整体不存在重大错报的结论。”的规定，以及第十条“法获取充分、适当的审计证据以作为形成审计意见的基础，但认为未发现的错报（如存在）对财务报表可能产生的影响重大且具有广泛性，注册会计师应当发表无法表示意见”的规定，我们认为上述事项对财务报表可能产生的影响重大且具有广泛性，因此，我们出具了无法表示意见的审计报告。

3、无法表示意见涉及的事项中是否存在注册会计师依据已获取的审计证据能够确定存在重大

错报的情形

由于未能就无法表示意见涉及事项获取充分、适当的审计证据，我们无法确定无法表示意见涉及的事项是否存在重大错报。

4、无法表示意见涉及相关事项对报告期内公司财务状况、经营成果和现金流量的影响

由于未能就无法表示意见涉及事项获取充分、适当的审计证据，我们无法确定相关事项对报告期内熊猫金控公司财务状况、经营成果和现金流量的影响可能的影响金额

（二）公司消除上述事项及其影响的具体措施

1、小贷业务

公司将加速推进小贷业务存量债权的处置工作，力争最大限度的挽回损失。根据最终债权的追偿进展，再决定采用何种方式最终退出小贷业务。

2、资金质押担保

深入梳理过往存在的管理漏洞，严格排查内控历史隐患，进一步加强内部整改，完善公司内部合规审批制度、流程，坚决杜绝类似事件。组织全体董事、高级管理人员及相关业务人员开展专项培训，确保其熟悉资金及担保业务的决策流程和审批要求。强化执行监督，建立健全资金及担保业务台账，财务部门和内部审计部门定期对台账进行核对检查，确保业务操作符合制度规定。

42/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

加强印鉴管理问题，公司已将除本部保管以外的公章全部收缴并封存，并存放公司本部统一保管。

3、预付账款

进一步强化和完善内部监督职能，提升公司管理层和财务部对旗下子公司日常经营活动资金尤其是大额资金使用的监管力度。加强内部审计部门对全公司内部控制制度的建设，并对执行情况进行日常监督检查，对重要的内部控制流程开展有针对性的专项监督检查，推进公司精细化管理，确保内部控制制度得以有效执行。加强合同管理，明确合同履行的监督责任部门和监督流程。

五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明

（一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

□适用√不适用

（二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

□适用√不适用

（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况

□适用√不适用

（四）审批程序及其他说明

□适用√不适用

六、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：万元币种：人民币现聘任

境内会计师事务所名称利安达会计师事务所（特殊普通合伙）境内会计师事务所报酬75境内会计师事务所审计年限5

境内会计师事务所注册会计师姓名许长英、周砚群境内会计师事务所注册会计师审计服务的累5计年限名称报酬

内部控制审计会计师事务所利安达会计师事务所（特殊普通合伙）25

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

□适用√不适用审计期间改聘会计师事务所的情况说明

□适用√不适用

审计费用较上一年度下降20%以上（含20%）的情况说明

□适用√不适用

43/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

七、面临退市风险的情况

(一)导致退市风险警示的原因

√适用□不适用

利安达会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“利安达”）对公司2024年度财务报表出具了无法表示意见的审计报告。根据上海证券交易所《股票上市规则》第9.3.2条第（三）项“最近一个会计年度的财务会计报告被出具无法表示意见或否定意见的审计报告”的规定，公司股票交易将被实施退市风险警示。

1、截止2024年12月31日，公司小额贷款账面余额3.46亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的债权1767.00万元），已计提贷款损失准备3.29亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的贷款损失准备53.01万元），对上述小贷业务，因公司未能提供有效的贷款人管理信息，故对上述贷款业务的真实性及减值准备计提的准确性，事务所无法取得充分、适当的审计证据。

2、公司于2024年度将3亿元（其中1-7月存放于绍兴银行、8月以后存放于新疆银行）的

定期存款分别为不同公司提供质押担保，于2024年12月与佛山团赢企业管理有限公司签订了资金互换协议，将3亿元的定期存单与佛山团赢企业管理有限公司的流动资金进行了置换，并将置换的3亿元资金分别支付给了广州馥韵实业投资有限公司及东莞市柯广洋实业投资有限公司（各

1.5亿），并对上述两公司的应收款项全额计提了减值准备。对上述业务，因公司未能向事务所提

供充分、适当的审计证据，事务所无法判断其真实性及合理性。

3、公司对以股权收购款、烟花采购款等名义支付的应收款项合计1.76亿元（其中本期支付

1.67亿元），全额计提了减值准备，对上述资金支付的合理性、减值准备的适当性，公司未能向事

务所提供充分、适当的审计证据。

(二)公司拟采取的应对措施

√适用□不适用

（一）小贷业务

公司将加速推进小贷业务存量债权的处置工作，力争最大限度的挽回损失。根据最终债权的追偿进展，再决定采用何种方式最终退出小贷业务。

（二）资金质押担保

深入梳理过往存在的管理漏洞，严格排查内控历史隐患，进一步加强内部整改，完善公司内部合规审批制度、流程，坚决杜绝类似事件。组织全体董事、高级管理人员及相关业务人员开展专项培训，确保其熟悉资金及担保业务的决策流程和审批要求。强化执行监督，建立健全资金及担保业务台账，财务部门和内部审计部门定期对台账进行核对检查，确保业务操作符合制度规定。

加强印鉴管理问题，公司已将除本部保管以外的公章全部收缴并封存，并存放上市公司本部统一保管。

（三）预付账款

进一步强化和完善内部监督职能，提升公司管理层和财务部对旗下子公司日常经营活动资金尤其是大额资金使用的监管力度。加强内部审计部门对全公司内部控制制度的建设，并对执行情况进行日常监督检查，对重要的内部控制流程开展有针对性的专项监督检查，推进公司精细化管理，确保内部控制制度得以有效执行。加强合同管理，明确合同履行的监督责任部门和监督流程。

(三)面临终止上市的情况和原因

□适用√不适用

八、破产重整相关事项

□适用√不适用

44/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

九、重大诉讼、仲裁事项

□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项√本年度公司无重大诉讼、仲裁事项

十、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况

√适用□不适用公司于 2022年 10 月 18日披露了《ST熊猫关于公司实际控制人被采取强制措施的公告》（公告编号：临2022-029），公司实际控制人赵伟平先生已被北京市公安局相关部门采取留置措施。

公司于 2022 年 11 月 3 日披露了《ST 熊猫关于公司实际控制人被采取强制措施的进展公告》（公告编号：临2022-030），公司实际控制人赵伟平先生因涉嫌非法吸收公众存款罪，已经被采取刑事拘留措施。

十一、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

□适用√不适用

十二、重大关联交易

(一)与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

4、涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况

□适用√不适用

45/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(三)共同对外投资的重大关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(四)关联债权债务往来

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(五)公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务

□适用√不适用

(六)其他

□适用√不适用

十三、重大合同及其履行情况

(一)托管、承包、租赁事项

1、托管情况

□适用√不适用

2、承包情况

□适用√不适用

3、租赁情况

□适用√不适用

46/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(二)担保情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）担保担保担保方与发生是否担保担保担保是否担保担保反担担保上市被担担保日期担保为关关联(起始到期物（如已经是否逾期保情方公司保方金额协议类型联方关系日日有）履行逾期金额况的关签署担保

系日)完毕报告期内担保发生额合计（不包括对子公300000000.00司的担保）

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子 300000000.00公司的担保）公司及其子公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计75000000.00

报告期末对子公司担保余额合计（B） 75000000.00

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 375000000.00

担保总额占公司净资产的比例(%)636.75%

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保

的金额（C）

直接或间接为资产负债率超过70%的被担

保对象提供的债务担保金额（D）

担保总额超过净资产50%部分的金额（E） 300000000.00

上述三项担保金额合计（C+D+E） 300000000.00未到期担保可能承担连带清偿责任说明

担保情况说明上述300000000.00元担保已于2025年2月6日/7日到期。

(三)委托他人进行现金资产管理的情况

1、委托理财情况

(1)委托理财总体情况

□适用√不适用其他情况

□适用√不适用

(2)单项委托理财情况

□适用√不适用

47/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其他情况

□适用√不适用

(3)委托理财减值准备

□适用√不适用

2、委托贷款情况

(1)委托贷款总体情况

□适用√不适用其他情况

□适用√不适用

(2)单项委托贷款情况

□适用√不适用其他情况

□适用√不适用

(3)委托贷款减值准备

□适用√不适用

3、其他情况

□适用√不适用

(四)其他重大合同

□适用√不适用

十四、募集资金使用进展说明

□适用√不适用

十五、其他对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的重大事项的说明

□适用√不适用

48/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

第七节股份变动及股东情况

一、股本变动情况

(一)股份变动情况表

1、股份变动情况表

报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。

2、股份变动情况说明

□适用√不适用

3、股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

□适用√不适用

4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用√不适用

(二)限售股份变动情况

□适用√不适用

二、证券发行与上市情况

(一)截至报告期内证券发行情况

□适用√不适用

截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：

□适用√不适用

(二)公司股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况

□适用√不适用

(三)现存的内部职工股情况

□适用√不适用

三、股东和实际控制人情况

(一)股东总数

截至报告期末普通股股东总数(户)13649年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户)12364

49/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(二)截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位：股

前十名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

质押、标记或冻结持有有限股东名称报告期内增期末持股比例情况

(%)售条件股股东性质（全称）减数量股份份数量数量状态万载县银河

湾投资有限4000000024.100冻结40000000境内非国有法人公司银河湾国际

投资有限公3038234018.300冻结30382340境内非国有法人司

陈建根80362544.840未知境内自然人

何伟芳-150810058971253.550未知境内自然人

傅锋50066413.020未知境内自然人

何挺强40288012.430未知境内自然人

赵伟平36424892.190冻结3642489境内自然人

赵晓峰29284021.760未知境内自然人

刘梦楠26500001.600未知境内自然人

李东璘22937031.380未知境内自然人

前十名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份）股份种类及数量股东名称持有无限售条件流通股的数量种类数量万载县银河湾投资有限公40000000人民币普通股40000000司银河湾国际投资有限公司30382340人民币普通股30382340陈建根8036254人民币普通股8036254何伟芳5897125人民币普通股5897125傅锋5006641人民币普通股5006641何挺强4028801人民币普通股4028801赵伟平3642489人民币普通股3642489赵晓峰2928402人民币普通股2928402刘梦楠2650000人民币普通股2650000李东璘2293703人民币普通股2293703

上述股东中，赵伟平持有万载县银河湾投资有限公司70%股份，持有银河湾国际投资有限公司92.5%股份，故万载县银河湾投上述股东关联关系或一致

资有限公司与银河湾国际投资有限公司同受赵伟平控制，属于一致行动的说明行动人。另外陈建根、何伟芳、傅锋、何挺强、赵晓峰受同一自然人章奕颖控制，属于一致行动人。

持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用

前十名股东及前十名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

□适用√不适用

50/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(三)战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东

□适用√不适用

四、控股股东及实际控制人情况

(一)控股股东情况

1、法人

√适用□不适用名称万载县银河湾投资有限公司单位负责人或法定代表人赵卫成成立日期2007年3月6日主要经营业务利用自有资金投资报告期内控股和参股的其他境内外无上市公司的股权情况其他情况说明无

2、自然人

□适用√不适用

3、公司不存在控股股东情况的特别说明

□适用√不适用

4、报告期内控股股东变更情况的说明

□适用√不适用

5、公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

51/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(二)实际控制人情况

1、法人

□适用√不适用

2、自然人

√适用□不适用姓名赵伟平国籍中国是否取得其他国家或地区居留权否

2002年至今担任银河湾国际投资有限公司董事长，2006年7

主要职业及职务月至2010年3月担任本公司总经理，2006年7月至2011年

7月担任本公司董事长。

过去10年曾控股的境内外上市公无司情况

3、公司不存在实际控制人情况的特别说明

□适用√不适用

4、报告期内公司控制权发生变更的情况说明

□适用√不适用

5、公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

6、实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用√不适用

(三)控股股东及实际控制人其他情况介绍

□适用√不适用

52/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

五、公司控股股东或第一大股东及其一致行动人累计质押股份数量占其所持公司股份数量比例

达到80%以上

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币是否存在是否影响股票质押还款资金股东名称具体用途偿还期限偿债或平公司控制融资总额来源仓风险权稳定

万载县银河湾87600投资2018-12-31未知是是投资有限公司

银河湾国际投0投资2018-12-31未知是是资有限公司

赵伟平0投资2018-12-31未知是是

六、其他持股在百分之十以上的法人股东

√适用□不适用

单位：元币种：人民币单位负责人主要经营业务法人股东组织机构或法定代表成立日期注册资本或管理活动等名称代码人情况银河湾国

际投资有 何建勇 2002-7-9 91510100739728032G 160000000 项目投资限公司情况说明无

七、股份限制减持情况说明

□适用√不适用

八、股份回购在报告期的具体实施情况

□适用√不适用

第八节优先股相关情况

□适用√不适用

53/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

第九节债券相关情况

一、公司债券（含企业债券）和非金融企业债务融资工具

□适用√不适用

二、可转换公司债券情况

□适用√不适用

第十节财务报告

一、审计报告

√适用□不适用审计报告

利安达审字[2025]第0454号

熊猫金控股份有限公司全体股东：

（一）无法表示意见

我们接受委托，审计熊猫金控股份有限公司（以下简称“熊猫金控公司”）财务报表，包括

2024年12月31日的合并及公司资产负债表，2024年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流

量表、合并及公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

我们不对后附的熊猫金控公司财务报表发表审计意见。由于“形成无法表示意见的基础”部分所述事项的重要性，我们无法获取充分、适当的审计证据以作为对财务报表发表审计意见的基础。

（二）形成无法表示意见的基础

1、如财务报表附注五、6，附注五、36所述，截止2024年12月31日，熊猫金控公司小额贷款账面余额3.46亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的债权1767.00万元），已计提贷款损失准备3.29亿元（其中包含2023年广州小贷引入的新股东，约定由其自负盈亏开展业务所形成的贷款损失准备53.01万元），对上述小贷业务，因公司未能向我们提供有效的贷款人信息，故对上述贷款业务的真实性及减值准备计提的准确性，我们无法取得充分、适当的审计证据。

2、熊猫金控公司于2024年度将3亿元（其中1-7月存放于绍兴银行、8月以后存放于新疆银行）的定期存款分别为不同公司提供质押担保，于2024年12月与佛山团赢企业管理有限公司签订了资金互换协议，将3亿元的定期存单与佛山团赢企业管理有限公司的流动资金进行了置换，并将置换的3亿元资金分别支付给了广州馥韵实业投资有限公司及东莞市柯广洋实业投资有限公司（各1.5亿），在期末对上述两公司的应收款项全额计提了减值准备。对上述业务，因公司未能向我们提供有效的款项支付单位联系方式及全部担保情况、资金置换的原因，导致我们无法执行有效的审计程序，故我们无法判断上述业务的真实性、及坏账准备计提的恰当性。

3、熊猫金控公司对以股权收购、烟花采购等名义支付的应收款项合计1.76亿元（其中本期支付1.67亿元），全额计提了减值准备，对上述资金支付的合理性、减值准备的适当性，公司未能向我们提供充分、适当的审计证据。

（三）管理层和治理层对财务报表的责任

熊猫金控公司管理层（以下简称管理层）负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估熊猫金控公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的

54/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算熊猫金控公司、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督熊猫金控公司的财务报告过程。

（四）注册会计师对财务报表审计的责任

我们的责任是按照中国注册会计师审计准则的规定，对熊猫金控公司的财务报表执行审计工作，以出具审计报告。但由于“形成无法表示意见的基础”部分所述的事项，我们无法获取充分、适当的审计证据以作为发表审计意见的基础。

按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于熊猫金控公司，并履行了职业道德方面的其他责任。

利安达会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师（项目合伙人）：许长英

中国·北京中国注册会计师：周砚群

2025年4月29日

二、财务报表合并资产负债表

2024年12月31日

编制单位：熊猫金控股份有限公司

单位：元币种：人民币项目附注2024年12月31日2023年12月31日

流动资产：

货币资金73962583.14390819466.51结算备付金拆出资金交易性金融资产衍生金融资产应收票据

应收账款105896685.4047524978.07应收款项融资

预付款项6591549.23123359755.43应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款37751549.0861241196.03

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货34329105.4326874114.84

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产18588498.35120786008.35

流动资产合计277119970.63770605519.23

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款

55/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

长期股权投资其他权益工具投资其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产2847971.982799568.36在建工程生产性生物资产油气资产

使用权资产15575069.357223725.39

无形资产9507299.688201880.24

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源商誉

长期待摊费用3667705.294470216.93

递延所得税资产4153873.192011634.28其他非流动资产

非流动资产合计35751919.4924707025.20

资产总计312871890.12795312544.43

流动负债：

短期借款75203125.0080144444.45向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债应付票据

应付账款96759181.4653712536.65

预收款项786368.86781999.52

合同负债20251531.5124665565.33卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬5803729.564010986.25

应交税费24885541.6918571789.62

其他应付款18314371.7812864619.50

其中：应付利息应付股利应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债1167387.431182477.77其他流动负债

流动负债合计243171237.29195934419.09

非流动负债：

保险合同准备金长期借款应付债券

56/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其中：优先股永续债

租赁负债7882381.212325077.63长期应付款长期应付职工薪酬预计负债递延收益

递延所得税负债2925727.20819931.49其他非流动负债

非流动负债合计10808108.413145009.12

负债合计253979345.70199079428.21

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本）166000000.00166000000.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积517718570.05517718570.05

减：库存股其他综合收益专项储备

盈余公积17331928.8617331928.86一般风险准备

未分配利润-598681438.37-124219313.40

归属于母公司所有者权益102369060.54576831185.51（或股东权益）合计

少数股东权益-43476516.1219401930.71所有者权益（或股东权58892544.42596233116.22益）合计负债和所有者权益（或312871890.12795312544.43股东权益）总计

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸母公司资产负债表

2024年12月31日

编制单位：熊猫金控股份有限公司

单位：元币种：人民币项目附注2024年12月31日2023年12月31日

流动资产：

货币资金896414.541034477.12交易性金融资产衍生金融资产应收票据应收账款应收款项融资预付款项

其他应收款299853364.08314091142.37

57/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其中：应收利息应收股利存货

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产其他流动资产

流动资产合计300749778.62315125619.49

非流动资产：

债权投资其他债权投资长期应收款

长期股权投资110721931.49191057598.00其他权益工具投资其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产498599.81604685.94在建工程生产性生物资产油气资产

使用权资产3693689.773797884.21

无形资产7983388.688201880.24

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源商誉

长期待摊费用1488371.961534883.60递延所得税资产其他非流动资产

非流动资产合计124385981.71205196931.99

资产总计425135760.33520322551.48

流动负债：

短期借款交易性金融负债衍生金融负债应付票据

应付账款7357609.907357535.91

预收款项736368.86731999.52合同负债

应付职工薪酬310753.72284454.99

应交税费41004.0348854.62

其他应付款35684281.2838428001.72

其中：应付利息应付股利持有待售负债一年内到期的非流动负债其他流动负债

58/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

流动负债合计44130017.7946850846.76

非流动负债：

长期借款应付债券

其中：优先股永续债租赁负债长期应付款长期应付职工薪酬预计负债递延收益递延所得税负债其他非流动负债非流动负债合计

负债合计44130017.7946850846.76

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本）166000000.00166000000.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积508304306.43508304306.43

减：库存股其他综合收益专项储备

盈余公积17331928.8617331928.86

未分配利润-310630492.75-218164530.57所有者权益（或股东权381005742.54473471704.72益）合计负债和所有者权益（或425135760.33520322551.48股东权益）总计

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸合并利润表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币项目附注2024年度2023年度

一、营业总收入323859830.32228352264.53

其中：营业收入323859830.32228352264.53利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本274755620.36188790308.32

其中：营业成本209675756.09143355458.10利息支出

手续费及佣金支出2693.0813243.71退保金赔付支出净额

59/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加198596.04640053.76

销售费用19953894.5012186933.52

管理费用41535518.8730724534.26研发费用

财务费用3389161.781870084.97

其中：利息费用5715900.345286931.89

利息收入2935084.54714873.80

加：其他收益2680076.163040434.44投资收益（损失以“－”号填-806058.54列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益汇兑收益（损失以“－”号填列）净敞口套期收益（损失以“-”号填列）公允价值变动收益（损失以“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”-577767334.27-217391507.55号填列）资产减值损失（损失以“-”-111113.24130362.19号填列）资产处置收益（损失以“－”-13659.97107427.16号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列）-526107821.36-175357386.09

加：营业外收入6644124.85302661.10

减：营业外支出298493.9821888478.79四、利润总额（亏损总额以“－”号-519762190.49-196943203.78填列）

减：所得税费用17578381.3116017780.95

五、净利润（净亏损以“－”号填列）-537340571.80-212960984.73

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以-537340571.80-212960984.73“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润-474462124.97-212362915.44（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”-62878446.83-598069.29号填列）

六、其他综合收益的税后净额

（一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额

60/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

1．不能重分类进损益的其他综

合收益

（1）重新计量设定受益计划变动额

（2）权益法下不能转损益的其他综合收益

（3）其他权益工具投资公允价值变动

（4）企业自身信用风险公允价值变动

2．将重分类进损益的其他综合

收益

（1）权益法下可转损益的其他综合收益

（2）其他债权投资公允价值变动

（3）金融资产重分类计入其他综合收益的金额

（4）其他债权投资信用减值准备

（5）现金流量套期储备

（6）外币财务报表折算差额

（7）其他

（二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额

七、综合收益总额-537340571.80-212960984.73

（一）归属于母公司所有者的综合-474462124.97-212362915.44收益总额

（二）归属于少数股东的综合收益-62878446.83-598069.29总额

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)-2.86-1.28

（二）稀释每股收益(元/股)-2.86-1.28

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸母公司利润表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币项目附注2024年度2023年度

一、营业收入

减：营业成本

税金及附加62045.52196756.29

销售费用127300.0081800.00

管理费用10813332.886816408.58研发费用

财务费用-114448.29-280384.85

其中：利息费用

利息收入6399.75164311.03

加：其他收益1500.0015960.72投资收益（损失以“－”号填6720445.884705428.29

61/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益净敞口套期收益（损失以“-”号填列）公允价值变动收益（损失以“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”621614.374166764.30号填列）资产减值损失（损失以“-”-88902861.04-140333243.05号填列）资产处置收益（损失以“－”-1165.0533910.72号填列）

二、营业利润（亏损以“－”号填列）-92448695.95-138225759.04

加：营业外收入0.101.11

减：营业外支出17266.3358401.25三、利润总额（亏损总额以“－”号-92465962.18-138284159.18填列）

减：所得税费用

四、净利润（净亏损以“－”号填列）-92465962.18-138284159.18

（一）持续经营净利润（净亏损以-92465962.18-138284159.18“－”号填列）

（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

五、其他综合收益的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合收益

1.重新计量设定受益计划变动

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

（二）将重分类进损益的其他综合收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额

7.其他

六、综合收益总额-92465962.18-138284159.18

62/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)-0.56-0.83

（二）稀释每股收益(元/股)-0.56-0.83

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸合并现金流量表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币项目附注2024年度2023年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现251429410.29213693377.98金客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现49257.8640484723.54金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额

收到的税费返还50196943.7845199041.07

收到其他与经营活动有关的810511095.661037697394.52现金

经营活动现金流入小计1112186707.591337074537.11

购买商品、接受劳务支付的现245256194.94183761960.28金

客户贷款及垫款净增加额-2530000.00-297115000.00存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现2318.6813243.71金支付保单红利的现金

支付给职工及为职工支付的25826838.6816572351.45现金

支付的各项税费16875735.0830649008.28

支付其他与经营活动有关的855879479.961185196313.88

63/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

现金

经营活动现金流出小计1141310567.341119077877.60

经营活动产生的现金流-29123859.75217996659.51量净额

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金5000000.00取得投资收益收到的现金

处置固定资产、无形资产和其39000.00他长期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的302624197.53现金

投资活动现金流入小计302624197.535039000.00

购建固定资产、无形资产和其1458413.082287347.43他长期资产支付的现金投资支付的现金质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

支付其他与投资活动有关的600000000.00现金

投资活动现金流出小计601458413.082287347.43

投资活动产生的现金流-298834215.552751652.57量净额

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金20000000.00

其中：子公司吸收少数股东投20000000.00资收到的现金取得借款收到的现金收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计20000000.00

偿还债务支付的现金5000000.005000000.00

分配股利、利润或偿付利息支5422351.375225044.06付的现金

其中：子公司支付给少数股东

的股利、利润

支付其他与筹资活动有关的4520564.50771230.75现金

筹资活动现金流出小计14942915.8710996274.81

筹资活动产生的现金流-14942915.879003725.19量净额

四、汇率变动对现金及现金等价1924405.75-282889.99物的影响

五、现金及现金等价物净增加额-340976585.42229469147.28

加：期初现金及现金等价物余387280794.06157811646.78额

六、期末现金及现金等价物余额46304208.64387280794.06

64/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸母公司现金流量表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币项目附注2024年度2023年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的61780707.74654671248.41现金

经营活动现金流入小计61780707.74654671248.41

购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工及为职工支付的4677792.822884173.92现金

支付的各项税费92376.22694804.32

支付其他与经营活动有关的48483579.47701060404.48现金

经营活动现金流出小计53253748.51704639382.72

经营活动产生的现金流量净8526959.23-49968134.31额

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金取得投资收益收到的现金

处置固定资产、无形资产和其39000.00他长期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位86142.58收到的现金净额收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计125142.58

购建固定资产、无形资产和其29596.41817336.32他长期资产支付的现金

投资支付的现金8750000.0033850000.00取得子公司及其他营业单位支付的现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计8779596.4134667336.32

投资活动产生的现金流-8779596.41-34542193.74量净额

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金取得借款收到的现金收到其他与筹资活动有关的

65/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

现金筹资活动现金流入小计偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的现金支付其他与筹资活动有关的现金筹资活动现金流出小计筹资活动产生的现金流量净额

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额-252637.18-84510328.05

加：期初现金及现金等价物余1034477.1285544805.17额

六、期末现金及现金等价物余额781839.941034477.12

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸

66/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

合并所有者权益变动表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币

2024年度

归属于母公司所有者权益其他权益工其一项目具他专般所有者权益合

(减：

少数股东权益实收资本或综项风其计

)优永资本公积库存盈余公积未分配利润小计股本其合储险他先续股他收备准股债益备

一、上

年年末166000000.00517718570.0517331928.86-124219313.40576831185.5119401930.71596233116.22余额

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本

年期初166000000.00517718570.0517331928.86-124219313.40576831185.5119401930.71596233116.22余额

三、本期增减

变动金-474462124.97-474462124.97-62878446.83-537340571.80

额（减少以

67/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

“－”号

填列）

（一）

综合收-474462124.97-474462124.97-62878446.83-537340571.80益总额

（二）所有者投入和减少资本

1．所有

者投入的普通股

2．其他

权益工具持有者投入资本

3．股份

支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取

盈余公积

2．提取

68/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

一般风险准备

3．对所

有者

（或股东）的分配

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本

公积转增资本

（或股本）

2．盈余

公积转增资本

（或股本）

3．盈余

公积弥补亏损

4．设定

受益计划变动额结转留存收益

5．其他

69/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期

提取

2．本期

使用

（六）其他

四、本

期期末166000000.00517718570.0517331928.86-598681438.37102369060.54-43476516.1258892544.42余额

2023年度

归属于母公司所有者权益其他权益工其一项目具他专般

(减：

少数股东权所有者权益合实收资本或综项风其益计

)优永资本公积库存盈余公积未分配利润小计股本其合储险他先续股他收备准股债益备

一、上

年年末166000000.00515827763.2217331928.8688143602.04787303294.12787303294.12余额

加：会

70/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

计政策变更前期差错更正其他

二、本

年期初166000000.00515827763.2217331928.8688143602.04787303294.12787303294.12余额

三、本期增减变动金

额（减1890806.83-212362915.44-210472108.6119401930.71-191070177.90少以

“－”号

填列）

（一）

综合收-212362915.44-212362915.44-598069.29-212960984.73益总额

（二）所有者

投入和1890806.831890806.8320000000.0021890806.83减少资本

1．所有

者投入20000000.0020000000.00的普通股

2．其他

权益工具持有

71/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

者投入资本

3．股份

支付计入所有者权益的金额

4．其他1890806.831890806.831890806.83

（三）利润分配

1．提取

盈余公积

2．提取

一般风险准备

3．对所

有者

（或股东）的分配

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本

公积转增资本

（或股本）

72/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

2．盈余

公积转增资本

（或股本）

3．盈余

公积弥补亏损

4．设定

受益计划变动额结转留存收益

5．其他

综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期

提取

2．本期

使用

（六）其他

四、本

期期末166000000.00517718570.0517331928.86-124219313.40576831185.5119401930.71596233116.22余额

73/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸母公司所有者权益变动表

2024年1—12月

单位：元币种：人民币

2024年度

其他权益工具

减：其他

项目实收资本(或优永专项所有者权益合

)其资本公积库存综合盈余公积未分配利润股本先续储备计他股收益股债

一、上年年末余额166000000.00508304306.4317331928.86-218164530.57473471704.72

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额166000000.00508304306.4317331928.86-218164530.57473471704.72

三、本期增减变动金额

“”-92465962.18-92465962.18（减少以－号填列）

（一）综合收益总额-92465962.18-92465962.18

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者

投入资本

3．股份支付计入所有者

权益的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）

的分配

74/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

3．其他

（四）所有者权益内部结转1．资本公积转增资本（或股本）2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额

结转留存收益

5．其他综合收益结转留

存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额166000000.00508304306.4317331928.86-310630492.75381005742.54

2023年度

其他权益工具

(其他项目实收资本或减：库专项所有者权益合

)优先永续资本公积综合盈余公积未分配利润股本其他存股储备计股债收益

一、上年年末余额166000000.00508304306.4317331928.86-79880371.39611755863.90

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额166000000.00508304306.4317331928.86-79880371.39611755863.90

三、本期增减变动-138284159.18-138284159.18

金额（减少以“－”

75/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告号填列）

（一）综合收益总-138284159.18-138284159.18额

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普

通股

2．其他权益工具持

有者投入资本

3．股份支付计入所

有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积2．对所有者（或股东）的分配

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏

损

4．设定受益计划变

动额结转留存收益

5．其他综合收益结

转留存收益

6．其他

（五）专项储备

76/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额166000000.00508304306.4317331928.86-218164530.57473471704.72

公司负责人：刘玉铭主管会计工作负责人：王正会计机构负责人：黄玉岸

77/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

三、公司基本情况

1、公司概况

√适用□不适用

熊猫金控股份有限公司(以下简称“公司”或“本公司”)系经湖南省人民政府湘政函(1999)208

号文批准，对浏阳市对外经济贸易鞭炮烟花公司进行改制，同时联合湖南省安泰有限责任公司、凯达(湖南)房地产开发有限公司、魏祥鲁、熊孝勇发起设立，于1999年12月12日在湖南省工商行政管理局登记注册，总部位于湖南省浏阳市。公司现持有统一社会信用代码9143000071704801XB 的营业执照，注册资本 16600 万元，股份总数 16600 万股(每股面值 1 元)，

全部为无限售条件的流通股份。公司股票已于2001年7月31日在上海证券交易所挂牌交易。

本公司属化学原料及化学制品制造和其他金融业。主要经营活动为烟花销售、互联网金融借贷平台、发放小额贷款。

本财务报表业经公司2025年4月29日第八届董事会第五次会议批准对外报出。

本公司将江西熊猫烟花有限公司(以下简称“江西熊猫”）、广州市熊猫互联网小额贷款有限公司（以下简称“广州小贷”）、西藏熊猫小额贷款有限公司（以下简称“西藏小贷”）等20家子公

司纳入本期合并财务报表范围，情况详见本报告第十节-十-1之说明。

四、财务报表的编制基础

1、编制基础本财务报表按照财政部发布的企业会计准则及其应用指南、解释及其他有关规定（统称：“企业会计准则”）编制。此外，本公司还按照中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第

15号——财务报告的一般规定（2023年修订）》披露有关财务信息。

2、持续经营

√适用□不适用本财务报表以持续经营为基础列报。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

√适用□不适用

重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、固定资产折旧、无形资产摊销、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

1、遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2、会计期间

本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

√适用□不适用本公司的营业周期为12个月。

4、记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

78/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

5、重要性标准确定方法和选择依据

√适用□不适用项目重要性标准重要的单项计提坏账准备的应收款项大于200万其他流动资产大于200万发放委托贷款及垫款大于200万将投资额超过1千万元的联营企业及合营企业重要联营及合营企业确定为重要联营企业及合营企业

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用□不适用

（1）同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

（2）非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

7、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

√适用□不适用

（1）控制的判断标准和合并范围的确定

控制是指本公司拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。控制的定义包含三项基本要素：一是投资方拥有对被投资方的权力，二是因参与被投资方的相关活动而享有可变回报，三是有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。当本公司对被投资方的投资具备上述三要素时，表明本公司能够控制被投资方。

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定不仅包括根据表决权（或类似表决权）本

身或者结合其他安排确定的子公司，也包括基于一项或多项合同安排决定的结构化主体。

子公司是指被本公司控制的主体（含企业、被投资单位中可分割的部分，以及企业所控制的结构化主体等），结构化主体是指在确定其控制方时没有将表决权或类似权利作为决定性因素而设计的主体（注：有时也称为特殊目的主体）。

（2）关于母公司是投资性主体的特殊规定

如果母公司是投资性主体，则只将那些为投资性主体的投资活动提供相关服务的子公司纳入合并范围，其他子公司不予以合并，对不纳入合并范围的子公司的股权投资方确认为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

当母公司同时满足下列条件时，该母公司属于投资性主体：

*该公司是以向投资方提供投资管理服务为目的，从一个或多个投资者处获取资金。

*该公司的唯一经营目的，是通过资本增值、投资收益或两者兼有而让投资者获得回报。

*该公司按照公允价值对几乎所有投资的业绩进行考量和评价。

当母公司由非投资性主体转变为投资性主体时，除仅将为其投资活动提供相关服务的子公司纳入合并财务报表范围编制合并财务报表外，企业自转变日起对其他子公司不再予以合并，并参照部分处置子公司股权但未丧失控制权的原则处理。

79/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

当母公司由投资性主体转变为非投资性主体时，应将原未纳入合并财务报表范围的子公司于转变日纳入合并财务报表范围，原未纳入合并财务报表范围的子公司在转变日的公允价值视同为购买的交易对价，按照非同一控制下企业合并的会计处理方法进行处理。

（3）合并财务报表的编制方法

本公司以自身和子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。

本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策和会计期间，反映企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。

*合并母公司与子公司的资产、负债、所有者权益、收入、费用和现金流等项目。

*抵销母公司对子公司的长期股权投资与母公司在子公司所有者权益中所享有的份额。

*抵销母公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易的影响。内部交易表明相关资产发生减值损失的，应当全额确认该部分损失。

*站在企业集团角度对特殊交易事项予以调整。

（4）报告期内增减子公司的处理

*增加子公司或业务

A.同一控制下企业合并增加的子公司或业务

（a）编制合并资产负债表时，调整合并资产负债表的期初数，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

（b）编制合并利润表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的收入、费 用、利润纳入合并利润表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

（c）编制合并现金流量表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

B.非同一控制下企业合并增加的子公司或业务

（a）编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。

（b）编制合并利润表时，将该子公司以及业务购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。

（c）编制合并现金流量表时，将该子公司购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。

*处置子公司或业务

A.编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。

B.编制合并利润表时，将该子公司以及业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。

C.编制合并现金流量表时将该子公司以及业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。

（5）合并抵销中的特殊考虑

*子公司持有本公司的长期股权投资，应当视为本公司的库存股，作为所有者权益的减项，在合并资产负债表中所有者权益项目下以“减：库存股”项目列示。子公司相互之间持有的长期股权投资，比照本公司对子公司的股权投资的抵销方法，将长期股权投资与其对应的子公司所有者权益中所享有的份额相互抵销。

*“专项储备”和“一般风险准备”项目由于既不属于实收资本（或股本）、资本公积，也与留存收益、未分配利润不同，在长期股权投资与子公司所有者权益相互抵销后，按归属于母公司所有者的份额予以恢复。

*因抵销未实现内部销售损益导致合并资产负债表中资产、负债的账面价值与其在所属纳

税主体的计税基础之间产生暂时性差异的，在合并资产负债表中确认递延所得税资产或递延所得税负债，同时调整合并利润表中的所得税费用，但与直接计入所有者权益的交易或事项及企业合并相关的递延所得税除外。

*本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当全额抵销“归属于母公司所有者的净利润”。子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对该子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公

80/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。

*子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。

（6）特殊交易的会计处理

*购买少数股东股权

本公司购买子公司少数股东拥有的子公司股权，在个别财务报表中，购买少数股权新取得的长期股权投资的投资成本按照所支付对价的公允价值计量。在合并财务报表中，因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的

净资产份额之间的差额，应当调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。

*通过多次交易分步取得子公司控制权的

A.通过多次交易分步实现同一控制下企业合并

在合并日，本公司在个别财务报表中，根据合并后应享有的子公司净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额，确定长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日取得进一步股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。

在合并财务报表中，合并方在合并中取得的被合并方的资产、负债，除因会计政策不同而进行的调整以外，按合并日在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量；合并前持有投资的账面价值加上合并日新支付对价的账面价值之和，与合并中取得的净资产账面价值的差额，调整资本公积（股本溢价/资本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

合并方在取得被合并方控制权之前持有的股权投资且按权益法核算的，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同一方最终控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合

收益以及其他所有者权益变动，应分别冲减比较报表期间的期初留存收益。

B.通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并

在合并日，在个别财务报表中，按照原持有的长期股权投资的账面价值加上合并日新增投资成本之和，作为合并日长期股权投资的初始投资成本。

在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益，但由于被合并方重新计量设定受益计划净资产或净负债变动而产生的其他综合收益除外。

本公司在附注中披露其在购买日之前持有的被购买方的股权在购买日的公允价值、按照公允价值重新计量产生的相关利得或损失的金额。

*本公司处置对子公司长期股权投资但未丧失控制权

母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，在合并财务报表中，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

*本公司处置对子公司长期股权投资且丧失控制权

A.一次交易处置

本公司因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资方的控制权的，在编制合并财务报表时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。

与原子公司的股权投资相关的其他综合收益、其他所有者权益变动，在丧失控制权时转入当期损益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

B.多次交易分步处置

在合并财务报表中，应首先判断分步交易是否属于“一揽子交易”。

如果分步交易不属于“一揽子交易”的，在个别财务报表中，对丧失子公司控制权之前的各项交易，结转每一次处置股权相对应的长期股权投资的账面价值，所得价款与处置长期股权

81/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告投资账面价值之间的差额计入当期投资收益；在合并财务报表中，应按照“母公司处置对子公司长期股权投资但未丧失控制权”的有关规定处理。

如果分步交易属于“一揽子交易”的，应当将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；在个别财务报表中，在丧失控制权之前的每一次处置价款与所处置的股权对应的长期股权投资账面价值之间的差额，先确认为其他综合收益，到丧失控制权时再一并转入丧失控制权的当期损益；在合并财务报表中，对于丧失控制权之前的每一次交易，处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额应当确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。各项交易的条款、条件以及经济影响符合下列一种或多种情况的，通常将多次交易作为“一揽子交易”进行会计处理：

（a）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的。

（b）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果。

（c）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生。

（d）一项交易单独考虑时是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

*因子公司的少数股东增资而稀释母公司拥有的股权比例

子公司的其他股东（少数股东）对子公司进行增资，由此稀释了母公司对子公司的股权比例。在合并财务报表中，按照增资前的母公司股权比例计算其在增资前子公司账面净资产中的份额，该份额与增资后按照母公司持股比例计算的在增资后子公司账面净资产份额之间的差额调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，调整留存收益。

8、合营安排分类及共同经营会计处理方法

√适用□不适用

（1）合营安排分为共同经营和合营企业。

（2）当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：

*确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；

*确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；

*确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；

*按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；

*确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。

9、现金及现金等价物的确定标准

现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换

为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

10、外币业务和外币报表折算

√适用□不适用

外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

11、金融工具

√适用□不适用

（1）金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：*以摊余成本计量的金融资产；*以公允价值计量

且其变动计入其他综合收益的金融资产；*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

82/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

金融负债在初始确认时划分为以下四类：*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；*金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；*不属

于上述*或*的财务担保合同，以及不属于上述*并以低于市场利率贷款的贷款承诺；*以摊余成本计量的金融负债。

（2）金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

*金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照交易价格进行初始计量。

*金融资产的后续计量方法

A.以摊余成本计量的金融资产

采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

B.以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

C.以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

D.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入)计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

*金融负债的后续计量方法

A.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值变动金额

计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非

83/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

B.金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

C.不属于上述 A 或 B)的财务担保合同，以及不属于上述 1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值规定确

定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

D.以摊余成本计量的金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

*金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

A.收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

B.金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

(3)金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：*未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；*保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：*所转移金融资产在终止确认日的账面价值；*因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：*终止确认部分的账面价值；*终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

（4）金融资产和金融负债的公允价值确定方法

84/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融

资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

*第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

*第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：

活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以外的

其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

*第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观察

市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

（5）金融工具减值

*金融工具减值计量和会计处理

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金

融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量

之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于不含重大融资成分或者公司不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收账款，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金

85/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

*按组合评估预期信用风险和计量预期信用损失的金融工具项目确定组合的依据计量预期信用损失的方法

其他应收款——应收出口退税参考历史信用损失经验，结合当前款组合

款项性质状况以及对未来经济状况的预测，其他应收款——本公司合并报通过违约风险敞口和未来12个月内

表范围内的往来款组合或整个存续期预期信用损失率，计其他应收款——账龄组合账龄算预期信用损失

*按组合计量预期信用损失的应收款项

A.具体组合及计量预期信用损失的方法项目确定组合的依据计量预期信用损失的方法

应收银行承兑汇票参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，票据类型应收商业承兑汇票通过违约风险敞口和整个存续期预

期信用损失率，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，应收账款——账龄组合账龄编制应收账款账龄与整个存续期预

期信用损失率对照表，计算预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前应收账款——本公司合并报表状况以及对未来经济状况的预测，款项性质范围内的往来组合通过违约风险敞口和整个存续期预

期信用损失率，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前风险程度分类法(五级分状况以及对未来经济状况的预测，发放贷款-风险程度组合

类)通过违约风险敞口和整个存续期预

期信用损失率，计算预期信用损失B.应收账款——账龄组合的账龄与整个存续期预期信用损失率对照表

账龄应收账款预期信用损失率(%)

1年以内（含，下同）5.00

1-2年15.00

2-3年30.00

3年以上50.00

C.发放贷款-风险程度组合

分类计提比例(%)

86/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

分类计提比例(%)

正常类1.50

关注类3.00

次级类30.00

可疑类60.00

损失类100.00

（6）金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

12、应收票据

□适用√不适用

13、应收账款

√适用□不适用按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据

√适用□不适用

应收款项预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见第十节-五-11-金融工具。

基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法

□适用√不适用按照单项计提坏账准备的认定单项计提判断标准

□适用√不适用

14、应收款项融资

□适用√不适用

15、其他应收款

√适用□不适用按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据

√适用□不适用

其他应收款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见第十节-五-11-金融工具。

基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法

□适用√不适用按照单项计提坏账准备的单项计提判断标准

□适用√不适用

87/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

16、存货

√适用□不适用

存货类别、发出计价方法、盘存制度、低值易耗品和包装物的摊销方法

√适用□不适用

（1）存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

（2）发出存货的计价方法发出存货采用移动加权平均法。

（3）存货可变现净值的确定依据

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关

税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

（4）存货的盘存制度存货的盘存制度为永续盘存制。

（5）低值易耗品和包装物的摊销方法

*低值易耗品按照一次转销法进行摊销。

*包装物按照一次转销法进行摊销。

存货跌价准备的确认标准和计提方法

□适用√不适用

按照组合计提存货跌价准备的组合类别及确定依据、不同类别存货可变现净值的确定依据

□适用√不适用基于库龄确认存货可变现净值的各库龄组合可变现净值的计算方法和确定依据

□适用√不适用

17、合同资产

√适用□不适用合同资产的确认方法及标准

√适用□不适用

本公司将客户尚未支付合同对价，但本公司已经依据合同履行了履约义务，且不属于无条件（即仅取决于时间流逝）向客户收款的权利，在资产负债表中列示为合同资产。同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示，不同合同下的合同资产和合同负债不予抵销。

按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据

□适用√不适用基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法

□适用√不适用

88/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

按照单项计提坏账准备的认定单项计提判断标准

□适用√不适用

18、持有待售的非流动资产或处置组

√适用□不适用

1.、有待售的非流动资产或处置组的分类

公司将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别：（1）根据类似交易中

出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；（2）出售极可能发生，即公司已经就出售计划作出决议且获得确定的购买承诺，预计出售将在一年内完成。

公司专为转售而取得的非流动资产或处置组，在取得日满足“预计出售将在一年内完成”的条件，且短期（通常为3个月）内很可能满足持有待售类别的其他划分条件的，在取得日将其划分为持有待售类别。

因公司无法控制的下列原因之一，导致非关联方之间的交易未能在一年内完成，且公司仍然承诺出售非流动资产或处置组的，继续将非流动资产或处置组划分为持有待售类别：（1）买方或其他方意外设定导致出售延期的条件，公司针对这些条件已经及时采取行动，且预计能够自设定导致出售延期的条件起一年内顺利化解延期因素；（2）因发生罕见情况，导致持有待售的非流动资产或处置组未能在一年内完成出售，公司在最初一年内已经针对这些新情况采取必要措施且重新满足了持有待售类别的划分条件。

2、持有待售的非流动资产或处置组的计量

(1)初始计量和后续计量

初始计量和在资产负债表日重新计量持有待售的非流动资产或处置组时，其账面价值高于公允价值减去出售费用后的净额的，将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。

对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，在初始计量时比较假定其不划分为持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计量。除企业合并中取得的非流动资产或处置组外，由非流动资产或处置组以公允价值减去出售费用后的净额作为初始计量金额而产生的差额，计入当期损益。

对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置组中的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。

持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销，持有待售的处置组中负债的利息和其他费用继续予以确认。

(2)资产减值损失转回的会计处理

后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不转回。

后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及非流动资产在划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不转回。

持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额，根据处置组中除商誉外各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其账面价值。

(3)不再继续划分为持有待售类别以及终止确认的会计处理非流动资产或处置组因不再满足持有待售类别的划分条件而不再继续划分为持有待售类别或

非流动资产从持有待售的处置组中移除时，按照以下两者孰低计量：1)划分为持有待售类别前的账面价值，按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折旧、摊销或减值等进行调整后的金额；2)可收回金额。

终止确认持有待售的非流动资产或处置组时，将尚未确认的利得或损失计入当期损益。

划分为持有待售的非流动资产或处置组的确认标准和会计处理方法

□适用√不适用

89/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

终止经营的认定标准和列报方法

□适用√不适用

19、长期股权投资

√适用□不适用

（1）共同控制、重要影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

（2）投资成本的确定

*同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

*非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1)在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按

成本法核算的初始投资成本。

2)在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易

作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

*除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

（3）后续计量及损益确认方法对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算。

（4）通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

*个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

*合并财务报表

1)通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且不属于“一揽子交易”的

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存

90/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。

处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

2)通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且属于“一揽子交易”的

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

20、投资性房地产

(1).如果采用成本计量模式的：

折旧或摊销方法

21、固定资产

(1).确认条件

√适用□不适用

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

(2).折旧方法

√适用□不适用

类别折旧方法折旧年限（年）残值率年折旧率

房屋及建筑物年限平均法30-4032.43-3.23

机器设备年限平均法5-1039.7-19.4

运输设备年限平均法5-8312.13-19.4

电子设备年限平均法5319.4

其他年限平均法5-1039.7-19.4

22、在建工程

√适用□不适用

（1）在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

（2）在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状

态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

23、借款费用

√适用□不适用

（1）借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

（2）借款费用资本化期间

*当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

91/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

*若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过

3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或

者生产活动重新开始。

*当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

（3）借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

24、生物资产

□适用√不适用

25、油气资产

□适用√不适用

26、无形资产

(1).使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序

√适用□不适用

（1）无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。

（2）使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实

现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：

项目摊销年限(年)

土地使用权40-50软件5

商标权5-10

(2).研发支出的归集范围及相关会计处理方法

□适用√不适用

27、长期资产减值

√适用□不适用

对长期股权投资、采用固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

92/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

28、长期待摊费用

√适用□不适用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

29、合同负债

√适用□不适用

合同负债，是指本公司已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务。如果在本公司向客户转让商品之前，客户已经支付了合同对价或本公司已经取得了无条件收款权，本公司在客户实际支付款项和到期应支付款项孰早时点，将该已收或应收款项列示为合同负债。同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示，不同合同下的合同资产和合同负债不予抵销。

30、职工薪酬

(1).短期薪酬的会计处理方法

√适用□不适用

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2).离职后福利的会计处理方法

√适用□不适用离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

*在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

*对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和财务变

量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形

成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债或净资

产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

(3).辞退福利的会计处理方法

√适用□不适用

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：*公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；*公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

(4).其他长期职工福利的会计处理方法

√适用□不适用

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行

93/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

31、预计负债

√适用□不适用

（1）因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为公司

承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

（2）公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

32、股份支付

□适用√不适用

33、优先股、永续债等其他金融工具

□适用√不适用

34、收入

(1).按照业务类型披露收入确认和计量所采用的会计政策

√适用□不适用

1.收入的确认原则

在合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

本公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务控制权时确认收入。取得相关商品或服务控制权，是指能够主导该商品或服务的使用并从中获得几乎全部的经济利益。

合同中包含两项或多项履约义务的，本公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。本公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。

交易价格是指本公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。本公司根据合同条款，结合其以往的习惯做法确定交易价格，并在确定交易价格时，考虑可变对价、合同中存在的重大融资成分、非现金对价、应付客户对价等因素的影响。本公司以不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额确定包含可变对价的交易价格。合同中存在重大融资成分的，本公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格，并在合同期间内采用实际利率法摊销该交易价格与合同对价之间的差额。

满足下列条件之一的，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：

客户在本公司履约的同时即取得并消耗本公司履约所带来的经济利益。

客户能够控制本公司履约过程中在建的商品。

本公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本公司在整个合同期内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。对于在某一时段内履行的履约义务，本公司在该段时间内按照履约进度确认收入，但是，履约进度不能合理确定的除外。本公司考虑商品或服务的性质，采用产出法或投入法确定履约进度。当履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，本公司按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，本公司在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得

94/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

商品或服务控制权时，本公司考虑下列迹象：

本公司就该商品或服务享有现时收款权利，即客户就该商品或服务负有现时付款义务。

本公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权。

本公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品。

本公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬。

客户已接受该商品或服务等。

2.收入计量原则

(1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转让商

品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

(2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

(3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支

付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

(4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商

品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

3.收入确认的方法

(1)公司主要销售烟花等产品。公司的业务分为内销和外销业务，收入确认时点的具体判断

标准如下：

1)公司内销业务的收入确认标准：客户看样后下订单，订单组制定发货单后仓库进行配货，

装车人员进行装车后配送至各经销商及零售网点，客户在送货单上签字。每年过春节销售旺季结束，客户退货完毕后，公司与客户进行对账，对账完成后开票确认收入。营业收入的金额按实际对账确认的发货及退货数为基础进行确认。

2)公司外销业务的收入确认标准采用 FOB 价方式结算的，公司财务部门根据经海关审验的货

物出口报关单确认收入。营业收入的金额以离岸价为基础进行确认。采用 CIF 价方式结算的，公司财务部门根据经海关审验的货物出口报关单、客户收货提单确认收入。营业收入金额以到岸价为基础进行确认。

（2）公司提供烟花等产品的国内供应链服务，收入确认时点的具体判断标准如下：

根据协议，供应链服务费用为发货总金额的一定比率。在客户收到货物并在签收单上签字后，为收入确认时点及确认计算依据。

(3)公司开展互联网金融借贷业务收取居间服务费、借款管理费、借款咨询费等，收入确认

的具体方法：

1)居间服务费和借款咨询服务费在借款发放时按借款本金及确定的比例确认收入。

2)借款管理费在借款人还款时按借款本金及确定的比例确认收入。

(4)利息收入和支出

1)利息收入

对于所有以摊余成本计量的金融工具及以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资

产中计息的金融工具，利息收入以实际利率计量。实际利率是指按金融工具的预计存续期间将其预计未来现金流入或流出折现至该金融资产账面余额或金融负债摊余成本的利率。实际利率的计算需要考虑金融工具的合同条款并且包括所有归属于实际利率组成部分的费用和所有交易成本，但不包括预期信用损失。

本公司根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定利息收入并列报为“利息收入”，但下列情况除外：(1)对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入；(2)对于购入或源生的未发生信用减

值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产的摊余成本(即，账面余额扣除预期信用损失准备之后的净额)和实际利率计算确定其利息收入。若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，并且这一改善在客观上可与应用上述规定之后发生的某

95/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

一事件相联系，转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。

2)手续费及佣金收入和支出

本公司通过在特定时点或一定期间内提供服务收取手续费及佣金和接受服务支付手续费及佣金的，按权责发生制原则确认手续费及佣金收入和支出。

本公司通过提供和接受特定交易服务收取和支付的手续费及佣金的，与特定交易相关的手续费及佣金在交易双方实际约定的条款完成后确认手续费及佣金收入和支出。

(2).同类业务采用不同经营模式涉及不同收入确认方式及计量方法

□适用√不适用

35、合同成本

□适用√不适用

36、政府补助

√适用□不适用

（1）政府补助在同时满足下列条件时予以确认：*公司能够满足政府补助所附的条件；*公

司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

（2）与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。

政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

（3）与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

（4）与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

（5）政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

*财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

*财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

37、递延所得税资产/递延所得税负债

√适用□不适用

（1）根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

（2）确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资

产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

（3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得

96/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

（4）公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况

产生的所得税：*企业合并；*直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

38、租赁

√适用□不适用作为承租方对短期租赁和低价值资产租赁进行简化处理的判断依据和会计处理方法

√适用□不适用短期租赁是指不包含购买选择权且租赁期不超过12个月的租赁。低价值资产租赁是指单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁。

本公司对短期租赁(租赁期不超过12个月的租赁)和低价值资产租赁不确认使用权资产和租赁负债，并将相关的租赁付款额在租赁期内各个期间按照直线法计入相关资产成本或当期损益。

作为出租方的租赁分类标准和会计处理方法

√适用□不适用在租赁开始日本公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁

划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

（1）经营租赁本公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入发生的

初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。本公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

（2）融资租赁在租赁开始日，本公司按照租赁投资净额(未担保余值和租赁期开始日尚未收

到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和)确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。在租赁期的各个期间，本公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

本公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

39、其他重要的会计政策和会计估计

√适用□不适用

1、使用权资产

本公司对使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括:

（1）租赁负债的初始计量金额；

（2）在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

（3）本公司发生的初始直接费用；

（4）本公司为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约

定状态预计将发生的成本(不包括为生产存货而发生的成本)。

在租赁期开始日后，本公司采用成本模式对使用权资产进行后续计量。

能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，本公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，本公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。对计提了减值准备的使用权资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值参照上述原则计提折旧。

2、租赁负债

本公司对租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量。在计算租赁付款额的现值时，本公司采用租赁内含利率作为折现率无法确定租赁内含利率的，采用本公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额包括:

（1）扣除租赁激励相关金额后的固定付款额及实质固定付款额;

（2）取决于指数或比率的可变租赁付款额;

（3）在本公司合理确定将行使该选择权的情况下，租赁付款额包括购买选择权的行权价格;

（4）在租赁期反映出本公司将行使终止租赁选择权的情况下，租赁付款额包括行使终止租赁

97/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

选择权需支付的款项;

（5）根据本公司提供的担保余值预计应支付的款项。

本公司按照固定的折现率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益或相关资产成本。

未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额应当在实际发生时计入当期损益或相关资产成本。

3、租赁

在合同开始日，本公司评估合同是否为租赁或者包含租赁。如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。

（1）租赁合同的分拆

当合同中同时包含多项单独租赁的，本公司将合同予以分拆，并分别各项单独租赁进行会计处理。

当合同中同时包含租赁和非租赁部分的，本公司将租赁和非租赁部分进行分拆，租赁部分按照租赁准则进行会计处理，非租赁部分应当按照其他适用的企业会计准则进行会计处理。

（2）租赁合同的合并本公司与同一交易方或其关联方在同一时间或相近时间订立的两份或多份包含租赁的合同符

合下列条件之一时，合并为一份合同进行会计处理:*该两份或多份合同基于总体商业目的而订立并构成一揽子交易，若不作为整体考虑则无法理解其总体商业目的。

*该两份或多份合同中的某份合同的对价金额取决于其他合同的定价或履行情况。

*该两份或多份合同让渡的资产使用权合起来构成一项单独租赁。

4、本公司作为承租人的会计处理

在租赁期开始日，除应用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，本公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

（1）短期租赁和低价值资产租赁短期租赁是指不包含购买选择权且租赁期不超过12个月的租赁。低价值资产租赁是指单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁。

本公司对短期租赁(租赁期不超过12个月的租赁)和低价值资产租赁不确认使用权资产和租赁负债，并将相关的租赁付款额在租赁期内各个期间按照直线法计入相关资产成本或当期损益。

（2）使用权资产和租赁负债的会计政策详见本报告第十节-五-39其他重要的会计政策和会计估计。

5、本公司作为出租人的会计处理

在租赁开始日本公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁

划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

（1）经营租赁本公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入发生的初始直接费用

予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。本公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

（2）融资租赁

在租赁开始日，本公司按照租赁投资净额(未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和)确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。在租赁期的各个期间，本公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

本公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

6、售后租回交易

售后租回交易中的资产转让属于销售的，本公司按原资产账面价值中与租回获得的使用权有关的部分，计量售后租回所形成的使用权资产，并仅就转让至出租人的权利确认相关利得或损失。

如果销售对价的公允价值与资产的公允价值不同，或者出租人未按市场价格收取租金，本公司将销售对价低于市场价格的款项作为预付租金进行会计处理，将高于市场价格的款项作为出租人向承租人提供的额外融资进行会计处理;同时按照公允价值调整相关销售利得或损失。

售后租回交易中的资产转让不属于销售的，本公司继续确认被转让资产，同时确认一项与转让收入等额的金融负债。

98/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

售后租回交易中的资产转让属于销售的，本公司按照资产购买进行相应会计处理，并根据租赁准则对资产出租进行会计处理。如果销售对价的公允价值与资产的公允价值不同，或者本公司未按市场价格收取租金，本公司将销售对价低于市场价格的款项作为预收租金进行会计处理将高于市场价格的款项作为本公司向承租人提供的额外融资进行会计处理;同时按市场价格调整租金收入。

售后租回交易中的资产转让不属于销售的，本公司确认一项与转让收入等额的金融资产。

7、分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

（2）管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

（3）能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

8、终止经营

终止经营的确认标准、会计处理方法

满足下列条件之一的、已经被处置或划分为持有待售类别且能够单独区分的组成部分确认为

终止经营：

（1）该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；

（2）该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；

（3）该组成部分是专为转售而取得的子公司。

40、重要会计政策和会计估计的变更

(1).重要会计政策变更

√适用□不适用

单位：元币种：人民币会计政策变更的内容和原因受重要影响的报表项目名称影响金额公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则该项会计政策变更对公司财务

0

解释第17号》“关于流动负债报表无影响与非流动负债的划分”规定公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则该项会计政策变更对公司财务

0

解释第17号》“关于供应商融报表无影响资安排的披露”规定公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则该项会计政策变更对公司财务

0

解释第17号》“关于售后租回报表无影响交易的会计处理”规定公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准该项会计政策变更对公司财务则解释第18号》“关于不属于0报表无影响单项履约义务的保证类质量保证的会计处理”规定

其他说明：

无

99/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(2).重要会计估计变更

□适用√不适用

(3).2024年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表

□适用√不适用

41、其他

□适用√不适用

六、税项

1、主要税种及税率

主要税种及税率情况

√适用□不适用税种计税依据税率

增值税销售货物或提供应税劳务13%、6%、5%、3%

消费税应纳税销售额（量）15%营业税

城市维护建设税应缴流转税税额1%、5%、7%

企业所得税应纳税所得额15%、25%

教育费附加应缴流转税税额3%

地方教育附加应缴流转税税额2%

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明√适用□不适用

纳税主体名称所得税税率（%）

西藏小贷15%

除上述以外的其他纳税主体25%

2、税收优惠

√适用□不适用

根据《西藏自治区人民政府关于印发<西藏自治区企业所得税政策实施办法（暂行）>的通知》(藏政发[2022]11号)第三条规定，自2021年1月1日至2030年12月31日，按照《财政部税务总局国家发展改革委关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》(财政部税务总局国家发展改

革委公告2020年第23号)规定，对从事西藏自治区鼓励类产业企业减按15%的税率征收企业所得税。西藏小贷满足上述优惠政策条件，2024年执行15%的企业所得税税率。

3、其他

□适用√不适用

七、合并财务报表项目注释

1、货币资金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

100/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

库存现金

银行存款70665918.37388019136.36

其他货币资金3296664.772800330.15存放财务公司存款

合计73962583.14390819466.51

其中：存放在境外的款项总额

其他说明：

项目期末余额期初余额

存出投资款5571.615557.17

互联网金融平台存管专户资金2801005.052794772.98

其他保证金490088.11

合计3296664.772800330.15

注：期末受限货币资金见本报告第十节-七-31-所有权或使用权受限的资产。

2、交易性金融资产

□适用√不适用

3、衍生金融资产

□适用√不适用

4、应收票据

(1).应收票据分类列示

□适用√不适用

(2).期末公司已质押的应收票据

□适用√不适用

(3).期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据

□适用√不适用

(4).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用

101/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收票据账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

无

(6).本期实际核销的应收票据情况

□适用√不适用

其中重要的应收票据核销情况：

□适用√不适用

应收票据核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

5、应收账款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内111700747.1951610034.16

1年以内小计111700747.1951610034.16

1至2年2238290.243821205.89

2至3年3627055.42570254.06

3年以上94615897.2494338808.69

3至4年

4至5年

5年以上

合计212181990.09150340302.80

(2).按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

102/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账面余额坏账准备账面余额坏账准备计类别提账面计提账面比例比例金额金额比价值金额金额比例价值

(%)(%)

例(%)

(%)按单项计10064

10064445347.41001002261566.6100226157100.0

提坏4453..523.007.607.600账准52备

其中：

按组合计

11153753652.556405.01058965011414533.32589167.147524978.

提坏5.17.577851.176685.40.203307账准备

其中：

账

11153753652.556405.01058965011414533.32589167.147524978.

龄组5.17.577851.176685.40.203307合

10628

2121819901058961503403010281532447524978.

合计/5304.///.09685.402.80.7307

69

按单项计提坏账准备：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额名称

账面余额坏账准备计提比例（%）计提理由

应收“银湖网”互联

网金融借贷平台借56196352.8056196352.80100.00预计无法收回款人服务费

PANDA FEUERWERK

26078264.1826078264.18100.00预计无法收回

GMBH

包素霞4183768.494183768.49100.00预计无法收回

T&G CORPORATION 1504788.53 1504788.53 100.00 预计无法收回湖南共立房地产开

1311563.021311563.02100.00预计无法收回

发有限公司新里程贸易有限公

1226118.651226118.65100.00预计无法收回

司

浏花烟花二厂1047021.001047021.00100.00预计无法收回

无锡新星公司842643.09842643.09100.00预计无法收回

三湘公司710123.67710123.67100.00预计无法收回

103/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

长沙唯德医院550000.00550000.00100.00预计无法收回

JAKE’S FIREWORKS

500466.98500466.98100.00预计无法收回

INC.STARR FIREWORKS 453109.80 453109.80 100.00 预计无法收回

HANSSONS

443126.69443126.69100.00预计无法收回

FYRVERKERI AB

advanced technique

325972.52325972.52100.00预计无法收回

fireworks inc

FYRVERKER

308569.26308569.26100.00预计无法收回

IMASTARNA INGEMAR

其他4962564.844962564.84100.00预计无法收回

合计100644453.52100644453.52100.00/

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

√适用□不适用

组合计提项目：账龄

单位：元币种：人民币期末余额名称

应收账款坏账准备计提比例（%）

1年以内111172270.975558613.555.00

1至2年182280.3927342.0615.00

2至3年182985.2154895.5630.00

合计111537536.575640851.175.06

按组合计提坏账准备的说明：

□适用√不适用按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(3).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额转销类别期初余额收回或转期末余额计提或其他变动回核销单项计

提坏账100226157.60525141.24-106845.32100644453.52准备

104/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

组合计

提坏账2589167.133054176.192492.155640851.17准备

合计102815324.733579317.432492.15-106845.32106285304.69

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

无

(4).本期实际核销的应收账款情况

□适用√不适用其中重要的应收账款核销情况

□适用√不适用

应收账款核销说明：

□适用√不适用

(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占应收账款应收账款和合和合同资产应收账款期末合同资产期坏账准备期末单位名称同资产期末余期末余额合余额末余额余额额计数的比例

（%）

第一名26078264.1826078264.1812.2926078264.18

第二名25905629.5225905629.5212.211295281.48

第三名11644434.0111644434.015.49582221.70

第四名8521019.378521019.374.02426050.97

第五名5740507.375740507.372.71287025.37

合计77889854.4577889854.4536.7228668843.70

其他说明：

无

其他说明：

□适用√不适用

6、合同资产

(1).合同资产情况

□适用√不适用

(2).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

105/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的合同资产账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(4).本期合同资产计提坏账准备情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

无

(5).本期实际核销的合同资产情况

□适用√不适用其中重要的合同资产核销情况

□适用√不适用

合同资产核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

7、应收款项融资

(1).应收款项融资分类列示

□适用√不适用

106/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(2).期末公司已质押的应收款项融资

□适用√不适用

(3).期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资

□适用√不适用

(4).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收款项融资账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

无

(6).本期实际核销的应收款项融资情况

□适用√不适用其中重要的应收款项融资核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

(7).应收款项融资本期增减变动及公允价值变动情况：

□适用√不适用

107/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(8).其他说明

□适用√不适用

8、预付款项

(1).预付款项按账龄列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账龄

金额比例(%)金额比例(%)

1年以内6163245.8193.50123359755.43100.00

1至2年428303.426.50

2至3年

3年以上

合计6591549.23100.00123359755.43100.00

账龄超过1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

(2).按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占预付款项期末余额合计数的单位名称期末余额

比例(%)

第一名2000000.0030.34

第二名1300000.0019.72

第三名909655.4813.80

第四名370764.005.62

第五名319950.404.85

合计4900369.8874.33

其他说明：

无

其他说明：

□适用√不适用

9、其他应收款

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应收利息应收股利

其他应收款37751549.0861241196.03

合计37751549.0861241196.03

其他说明：

108/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

□适用√不适用应收利息

(1).应收利息分类

□适用√不适用

(2).重要逾期利息

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账面余额坏账准备账账面余额坏账准备账类面面比例计提比比例计提比别金额金额价金额金额价

(%)例(%)(%)例(%)值值按单项计

提12068357.99100.0012068357.99100.0012046521.32100.0012046521.32100.00坏账准备合

12068357.99/12068357.99/12046521.32/12046521.32/

计

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收利息账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

109/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

无

(6).本期实际核销的应收利息情况

□适用√不适用其中重要的应收利息核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用应收股利

(1).应收股利

□适用√不适用

(2).重要的账龄超过1年的应收股利

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用

各阶段划分依据和坏账准备计提比例：

对本期发生损失准备变动的应收股利账面余额显著变动的情况说明：

110/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

(6).本期实际核销的应收股利情况

□适用√不适用其中重要的应收股利核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用其他应收款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内500305760.0863724921.75

1年以内小计500305760.0863724921.75

1至2年15456320.75384694.71

2至3年384694.716211761.42

3年以上54793541.9154303867.22

3至4年

4至5年

5年以上

合计570940317.45124625245.10

(2).按款项性质分类情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币款项性质期末账面余额期初账面余额

应收暂付款514506315.7922754612.79

应收代扣贷款本息21541372.4521541372.45

111/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

应收代扣服务费18049361.3818280300.53

备用金6979391.066285446.17

押金及保证金253300.00232050.00

其他9610576.7755531463.16

合计570940317.45124625245.10

(3).坏账准备计提情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期信整个存续期预期信坏账准备未来12个月预合计

用损失(未发生信用损失(已发生信期信用损失

用减值)用减值)

2024年1月1日余

2685877.5264067.9660634103.5963384049.07

额

2024年1月1日余

额在本期

--转入第二阶段-277379.94277379.94

--转入第三阶段-5000.005000.00

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提463420.70602585.58477202307.28478268313.56

本期转回2403497.5810000.002413497.58本期转销本期核销

其他变动-6050096.68-6050096.68

2024年12月31日

463420.70944033.48531781314.19533188768.37

余额各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：

□适用√不适用

(4).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额转销类别期初余额期末余额计提收回或转回或其他变动核销单项

59452654.38476859063.6210000.00-5701853.02530599864.98

计提

112/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

坏账准备组合计提

3931394.691409249.942403497.58-348243.662588903.39

坏账准备

合计63384049.07478268313.562413497.58-6050096.68533188768.37

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币确定原坏账准备单位名称转回或收回金额转回原因收回方式计提比例的依据及其合理性湖南天符花炮有依据公司会计政

41990000.00客户回款银行存款

限公司策计提

ASPIRATIONS依据公司会计政

INTERNATIONAL 4170686.54 客户回款 银行存款策计提

GROUP INC

合计46160686.54///

其他说明：

(5).本期实际核销的其他应收款情况

□适用√不适用

其中重要的其他应收款核销情况：

□适用√不适用

其他应收款核销说明：

□适用√不适用

(6).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占其他应收款坏账准备单位名称期末余额期末余额合计款项的性质账龄期末余额

数的比例(%)

第一名150000000.0026.27应收暂付款1年以内150000000.00

第二名150000000.0026.27应收暂付款1年以内150000000.00

第三名48000000.008.41应收暂付款1年以内48000000.00

第四名44000000.007.71应收暂付款1年以内44000000.00

第五名39000000.006.83应收暂付款1年以内39000000.00

合计431000000.0075.49//431000000.00

(7).因资金集中管理而列报于其他应收款

□适用√不适用

113/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其他说明：

√适用□不适用按坏账计提方法分类披露期末余额类别账面余额坏账准备计提比账面价值

金额比例（%）金额例（%）单项计提坏账

530599864.9892.93530599864.98100.00

准备组合计提坏账

40340452.477.072588903.396.4237751549.08

准备

其中：账龄组合15178041.402.661407454.189.2713770587.22应收出

25162411.074.411181449.214.7023980961.86

口退税款组合

合计570940317.45100.00533188768.3793.3937751549.08

（续）期初余额类别账面余额坏账准备计提比例账面价值

金额比例（%）金额

（%）单项计提坏账

59452654.3847.7159452654.38100.00

准备组合计提坏账

65172590.7252.293931394.696.0361241196.03

准备

其中：账龄组合54028082.3643.352749945.485.0951278136.88应收出

11144508.368.941181449.2110.609963059.15

口退税款组合

合计124625245.10100.0063384049.0750.8661241196.03

A、期末单项计提坏账准备的其他应收款期末余额

其他应收款（按单位）计提比账面余额坏账准备账龄计提理由例（%）广州馥韵实业投资有限

150000000.00150000000.001年以内100.00预计无法收回

公司东莞市柯广洋实业投资

150000000.00150000000.001年以内100.00预计无法收回

有限公司深圳嘉实隆实业投资有

48000000.0048000000.001年以内100.00预计无法收回

限公司醴陵市攸财烟花鞭炮销

44000000.0044000000.001年以内100.00预计无法收回

售有限公司深圳市盛嘉利实业投资

39000000.0039000000.001年以内100.00预计无法收回

有限公司融信通商务顾问有限公

37778579.5137778579.513年以上100.00预计无法收回

司

深圳市金耀泓实业投资36000000.0036000000.001年以内100.00预计无法收回

114/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

期末余额

其他应收款（按单位）计提比账面余额坏账准备账龄计提理由例（%）有限公司浏阳市熊猫烟花有限公

5712912.965712912.961至2年100.00预计无法收回

司万载县鸣鼎鸿烟花制造

2000000.002000000.001至2年100.00预计无法收回

有限公司万载李信烟花进出口有

1692225.911692225.913年以上100.00预计无法收回

限公司

PANDA FEUERWERK GMBH 1439005.61 1439005.61 3 年以上 100.00 预计无法收回

周贤慧1424400.001424400.003年以上100.00预计无法收回万载县弘天烟花制造有

1000000.001000000.001至2年100.00预计无法收回

限公司蒲城翔延化工有限责任

1000000.001000000.001至2年100.00预计无法收回

公司

潘俊莲900000.00900000.003年以上100.00预计无法收回

赤马湖体育产业826252.79826252.793年以上100.00预计无法收回

1至2年、3

其他9826488.209826488.20100.00预计无法收回年以上

合计530599864.98530599864.98——100.00——

B、组合中，采用账龄组合计提坏账准备的其他应收款期末余额期初余额账龄计提比计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备例（%）例（%）

1年以内9268413.855.00463420.7053717550.255.002685877.52

1至2年5599095.4415.00839864.32255484.4815.0038322.67

2至3年255484.4830.0076645.348892.6330.002667.79

3年以上55047.6350.0027523.8246155.0050.0023077.50

合计15178041.409.271407454.1854028082.365.092749945.48

C、组合中，采用应收出口退税款组合计提坏账准备的其他应收款情况期末数期初数组合名称计提比计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备例（%）例（%）应收出口

25162411.1181449.211144508.31181449.2

退税款组4.7010.60合07161

115/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

期末数期初数组合名称计提比计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备例（%）例（%）

25162411.1181449.211144508.31181449.2

合计4.7010.60

07161

10、存货

(1).存货分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额存货跌价存货跌价

项准备/合同准备/合同账面余额账面价值账面余额账面价值目履约成本履约成本减值准备减值准备原材料在产品库

存33784014.6539741.333244273.227302742.9428628.126874114.8商688844品周转材料消耗性生物资产合同履约成本发出

1084832.151084832.15

商品

116/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

合34868846.8539741.334329105.427302742.9428628.126874114.8计183844

(2).确认为存货的数据资源

□适用√不适用

(3).存货跌价准备及合同履约成本减值准备

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加金额本期减少金额项目期初余额转回或转期末余额计提其他其他销原材料在产品

428628.1111113.2539741.3

库存商品

448

周转材料消耗性生物资产合同履约成本

428628.1111113.2539741.3

合计

448

本期转回或转销存货跌价准备的原因

√适用□不适用确定可变现净值本期转回本期转销项目的具体依据存货跌价准备的原因存货跌价准备的原因本期已将期初计提存货跌价准库存商品详见其注1无备的存货售出

注1：相关产成品估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。

按组合计提存货跌价准备

□适用√不适用按组合计提存货跌价准备的计提标准

□适用√不适用

(4).存货期末余额含有的借款费用资本化金额及其计算标准和依据

□适用√不适用

(5).合同履约成本本期摊销金额的说明

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

117/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

11、持有待售资产

□适用√不适用

12、一年内到期的非流动资产

□适用√不适用一年内到期的债权投资

□适用√不适用一年内到期的其他债权投资

□适用√不适用

一年内到期的非流动资产的其他说明：

13、其他流动资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额合同取得成本应收退货成本

借款期限在1年内的发放贷款17139900.00118327000.00

借款期限在1年内的发放贷款应26687.56计利息

待抵扣增值税726107.75990536.98

待摊费用296007.781015300.99

预缴其他税426482.82426482.82

合计18588498.35120786008.35

其他说明：

借款期限在1年内的发放贷款

*按性质分类项目期末余额期初余额

个人贷款310770000.00313300000.00

公司贷款35000000.0035000000.00

小计345770000.00348300000.00

减：贷款损失准备328630100.00229973000.00

其中：单项计提数328100000.00229670000.00

组合计提数530100.00303000.00

合计17139900.00118327000.00

*按担保方式分类项目期末余额期初余额

118/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

项目期末余额期初余额

信用贷款345770000.00348300000.00

小计345770000.00348300000.00

减：贷款损失准备328630100.00229973000.00

其中：单项计提数328100000.00229670000.00

组合计提数530100.00303000.00

合计17139900.00118327000.00

*按贷款损失准备计提方法分类期末余额项目账面余额贷款损失准备账面价值

金额比例%金额计提比例%

单项计提328100000.0094.89328100000.00100.00

组合计提17670000.005.11530100.003.0017139900.00

其中：关注类17670000.005.11530100.003.0017139900.00

合计345770000.00100.00328630100.0095.0417139900.00

（续）期初余额项目账面余额贷款损失准备账面价值

金额比例%金额计提比例%

单项计提94.20229670000.0070.0098430000.00

328100000.00

组合计提20200000.005.80303000.001.5019897000.00

其中：正常类20200000.005.80303000.001.5019897000.00

合计229973000.0066.03118327000.00

348300000.00100.00

*贷款损失准备期末余额项目单项计提组合计提合计

期初余额229670000.00303000.00229973000.00

本期计提98430000.00265050.0098695050.00

本期收回37950.0037950.00

期末余额328100000.00530100.00328630100.00续项目期初余额

119/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

单项计提组合计提合计

期初余额21785000.003474000.0025259000.00

本期计提229670000.00-1588500.00228081500.00

本期收回21785000.001582500.0023367500.00

期末余额229670000.00303000.00229973000.00

*贷款损失准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目整个存续期预期整个存续期预期未来12个月预合计

信用损失(未发信用损失(已发期信用损失

生信用减值)生信用减值)

229973000.0

2024年1月1日余额303000.00229670000.00

0

2024年1月1日余额

在本期：

--转入第二阶段-303000.00303000.00

--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提265050.0098430000.00

98695050.00

减：本期转回37950.0037950.00

减：本期转销

减：本期核销

加：其他变动

2024年12月31日余328630100.0

530100.00

额328100000.000

14、债权投资

(1).债权投资情况

□适用√不适用债权投资减值准备本期变动情况

□适用√不适用

(2).期末重要的债权投资

□适用√不适用

120/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3).减值准备计提情况

□适用√不适用

各阶段划分依据和减值准备计提比例：

对本期发生损失准备变动的债权投资账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用√不适用

(4).本期实际的核销债权投资情况

□适用√不适用其中重要的债权投资情况核销情况

□适用√不适用

债权投资的核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

15、其他债权投资

(1).其他债权投资情况

□适用√不适用其他债权投资减值准备本期变动情况

□适用√不适用

(2).期末重要的其他债权投资

□适用√不适用

(3).减值准备计提情况

□适用√不适用

各阶段划分依据和减值准备计提比例：

对本期发生损失准备变动的其他债权投资账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用√不适用

(4).本期实际核销的其他债权投资情况

□适用√不适用

121/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其中重要的其他债权投资情况核销情况

□适用√不适用

其他债权投资的核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

16、长期应收款

(1).长期应收款情况

□适用√不适用

(2).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(3).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的长期应收款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用√不适用

(4).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

其他说明：

122/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(5).本期实际核销的长期应收款情况

□适用√不适用其中重要的长期应收款核销情况

□适用√不适用

长期应收款核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

17、长期股权投资

(1).长期股权投资情况

□适用√不适用

(2).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

18、其他权益工具投资

(1).其他权益工具投资情况

□适用√不适用

(2).本期存在终止确认的情况说明

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

19、其他非流动金融资产

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

20、投资性房地产

投资性房地产计量模式

(1).采用成本计量模式的投资性房地产

(2).未办妥产权证书的投资性房地产情况

□适用√不适用

123/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3).采用成本计量模式的投资性房地产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

21、固定资产

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

固定资产2847971.982799568.36固定资产清理

合计2847971.982799568.36

其他说明：

□适用√不适用固定资产

(1).固定资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币房屋及建筑项目机器设备运输工具电子设备其他合计物

一、账面原值：

1.期1814963.12458.01717527.3553947.8035475.

936579.20

初余额890077692

2.本

期增加金127690.62231882.92380130.37739703.91额

（1

127690.62231882.92380130.37739703.91

）购置

（2）在建工程转入

（3）企业合并增加

3.本

期减少金额

（1）处置或报废

4.期1814963.12458.01845217.3785830.1316709.8775179.

124/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

末余额89069685783

二、累计折旧

1.期1717909.3182481.5235907.

8987.99215711.54110816.86

初余额516656

2.本

期增加金6679.442710.83343213.82213557.05125139.15691300.29额

（1

6679.442710.83343213.82213557.05125139.15691300.29

）计提

3.本

期减少金额

（1）处置或报废

4.期1724588.11698.83396038.5927207.

558925.36235956.01

末余额9527185

三、减值准备

1.期

初余额

2.本

期增加金额

（1）计提

3.本

期减少金额

（1）处置或报废

4.期

末余额

四、账面价值

1.期

1286292.1080753.2847971.

末账面价90374.94759.18389791.97

335698

值

2.期

1501815.2799568.

初账面价97054.383470.01371466.10825762.34

5336

值

(2).暂时闲置的固定资产情况

□适用√不适用

(3).通过经营租赁租出的固定资产

□适用√不适用

125/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(4).未办妥产权证书的固定资产情况

□适用√不适用

(5).固定资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用固定资产清理

□适用√不适用

22、在建工程

项目列示

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用在建工程

(1).在建工程情况

□适用√不适用

(2).重要在建工程项目本期变动情况

□适用√不适用

(3).本期计提在建工程减值准备情况

□适用√不适用

(4).在建工程的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用工程物资

(1).工程物资情况

□适用√不适用

126/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

23、生产性生物资产

(1).采用成本计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

(2).采用成本计量模式的生产性生物资产的减值测试情况

□适用√不适用

(3).采用公允价值计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

24、油气资产

(1)油气资产情况

□适用√不适用

(2)油气资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

25、使用权资产

(1)使用权资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目房屋及建筑物机器设备土地其他合计

一、账面原值

1.期初余额8148458.178148458.17

2.本期增加9279139.66109485.00760507.7383826.0010232958.39

金额

新增租9279139.66109485.00760507.7383826.0010232958.39赁

3.本期减少473593.07473593.07

金额

租赁到473593.07473593.07期

4.期末余额16954004.76109485.00760507.7383826.0017907823.49

二、累计折旧

1.期初余额924732.78924732.78

2.本期增加1462932.4030412.504225.0420956.501518526.44

金额

127/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(1)计提1462932.4030412.504225.0420956.501518526.44

3.本期减少110505.08110505.08

金额

(1)处置

租赁到110505.08110505.08期

4.期末余额2277160.1030412.504225.0420956.502332754.14

三、减值准备

1.期初余额

2.本期增加

金额

(1)计提

3.本期减少

金额

(1)处置

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面14676844.6679072.50756282.6962869.5015575069.35

价值

2.期初账面7223725.397223725.39

价值

(2)使用权资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

26、无形资产

(1).无形资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币非专项目土地使用权专利权利技软件商标权合计术

一、账面原值

1.期初余10924576.50836588.959400.0011770565.45

额

2.本期增1549740.001549740.00

加金额

(1)购1549740.001549740.00置

(2)内部研发

(3)企业合并增加

3.本期减

少金额

128/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(1)处置

4.期末余10924576.502386328.959400.0013320305.45

额

二、累计摊销

1.期初余2722696.26836588.959400.003568685.21

额

2.本期增218491.5625829.00244320.56

加金额

（1）计218491.5625829.00244320.56提

3.本期减

少金额

(1)处置

4.期末余2941187.82862417.959400.003813005.77

额

三、减值准备

1.期初余

额

2.本期增

加金额

（1）计提

3.本期减

少金额

(1)处置

4.期末余

额

四、账面价值

1.期末账7983388.681523911.009507299.68

面价值

2.期初账8201880.248201880.24

面价值本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例是0

(2).确认为无形资产的数据资源

□适用√不适用

(3).未办妥产权证书的土地使用权情况

□适用√不适用

129/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3)无形资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

27、商誉

(1).商誉账面原值

□适用√不适用

(2).商誉减值准备

□适用√不适用

(3).商誉所在资产组或资产组组合的相关信息

□适用√不适用资产组或资产组组合发生变化

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(4).可收回金额的具体确定方法可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用√不适用前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因

□适用√不适用公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因

□适用√不适用

(5).业绩承诺及对应商誉减值情况形成商誉时存在业绩承诺且报告期或报告期上一期间处于业绩承诺期内

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

28、长期待摊费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加金额本期摊销金额其他减少金额期末余额

130/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

仓库相关费1534883.601499328.001545839.641488371.96用

办公楼装修2935333.33756000.002179333.33费

合计4470216.931499328.002301839.643667705.29

其他说明：

29、递延所得税资产/递延所得税负债

(1).未经抵销的递延所得税资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目可抵扣暂时性递延所得税可抵扣暂时性递延所得税差异资产差异资产

资产减值准备1901252.907605011.561173296.104693184.34内部交易未实现利润可抵扣亏损

租赁负债2252620.299010481.16838338.183353352.71

合计4153873.1916615492.722011634.288046537.05

(2).未经抵销的递延所得税负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目应纳税暂时性递延所得税应纳税暂时性递延所得税差异负债差异负债非同一控制企业合并资产评估增值其他债权投资公允价值变动其他权益工具投资公允价值变动

使用权资产2925727.2011702908.78819931.493279725.94

合计2925727.2011702908.78819931.493279725.94

(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

□适用√不适用

(4).未确认递延所得税资产明细

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

可抵扣暂时性差异978709243.04416739782.28

可抵扣亏损59336322.7246514964.87

合计1038045565.76463254747.15

131/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

√适用□不适用

单位：元币种：人民币年份期末金额期初金额备注

2024年4439504.67

2025年11224650.9911226329.33

2026年5544418.595544688.55

2027年4882435.714882556.48

2028年20411725.4820421885.84

2029年17273091.95

合计59336322.7246514964.87/

其他说明：

□适用√不适用

30、其他非流动资产

□适用√不适用

31、所有权或使用权受限资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末期初账面余额账面价值受受账面余额账面价值受受项目限限限限类情类情型况型况

货币27658374.5027658374.503538672.453538672.45资金应收票据存货其

中：

数据资源固定资产无形资产其

中：

数据资源

合计27658374.5027658374.50//3538672.453538672.45//

其他说明：

132/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

期末余额项目账面余额账面价值受限类型受限原因专款专用

货币资金2801005.052801005.05互联网平台存款专户资金资金

货币资金24191361.83冻结诉讼冻结、其他冻结

24191361.83

货币资金666007.62666007.62其他“零钱宝”只收不付等

合计27658374.5027658374.50————（续上表）期初余额项目账面余额账面价值受限类型受限原因专款专用

货币资金2794772.982794772.98互联网平台存款专户资金资金

货币资金743899.47743899.47冻结诉讼冻结、其他冻结

合计3538672.453538672.45————

32、短期借款

(1).短期借款分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额质押借款抵押借款

保证借款75000000.0080000000.00信用借款

应计利息203125.00144444.45

合计75203125.0080144444.45

短期借款分类的说明：

(2).已逾期未偿还的短期借款情况

√适用□不适用

本期末已逾期未偿还的短期借款总额为75000000.00元

其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

借款单位期末余额借款利率（%）逾期时间逾期利率（%）

延边农村商业银行股75000000.006.52024年11月28日9.75份有限公司

合计75000000.00///

133/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其他说明：

□适用√不适用

33、交易性金融负债

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

34、衍生金融负债

□适用√不适用

35、应付票据

(1).应付票据列示

□适用√不适用

36、应付账款

(1).应付账款列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

1年以内（含1年）88321921.6441309769.79

1年以上8437259.8212402766.86

合计96759181.4653712536.65

(2).账龄超过1年或逾期的重要应付账款

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额未偿还或结转的原因

王祖建2504560.00尚未结算

天津市静海县台头镇民生村村名2255000.00尚未结算委员会

上海华洋货运有限公司1042030.46尚未结算

合计5801590.46/

其他说明：

□适用√不适用

37、预收款项

(1).预收账款项列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

134/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

1年以内（含1年）4369.3479225.32

1年以上781999.52702774.20

合计786368.86781999.52

(2).账龄超过1年的重要预收款项

□适用√不适用

(3).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

其他说明：

√适用□不适用按性质分类项目期末余额期初余额

预收销售款及租金786368.86781999.52

合计786368.86781999.52

38、合同负债

(1).合同负债情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

预收与经营业务相关的货款20251531.5124665565.33

合计20251531.5124665565.33

(2).账龄超过1年的重要合同负债

□适用√不适用

(3).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

39、应付职工薪酬

(1).应付职工薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬4007434.7621620954.7119828053.915800335.56

135/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

二、离职后福利-设定提存

3551.491059914.881060072.373394.00

计划

三、辞退福利326293.72326293.72

四、一年内到期的其他福利

合计4010986.2523007163.3121214420.005803729.56

(2).短期薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种:人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、工资、奖金、津贴和

4005939.1419854485.0718062006.635798417.58

补贴

二、职工福利费510541.55510541.55

三、社会保险费1495.62581029.03580606.671917.98

其中：医疗保险费1359.66510272.12509809.931821.85

工伤保险费38.8569988.0269965.3861.49

生育保险费97.11768.89831.3634.64

四、住房公积金509289.00509289.00

五、工会经费和职工教育

165610.06165610.06

经费

六、短期带薪缺勤

七、短期利润分享计划

合计4007434.7621620954.7119828053.915800335.56

(3).设定提存计划列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

1、基本养老保险3107.821016850.721016667.403291.14

2、失业保险费443.6743064.1643404.97102.86

3、企业年金缴费

合计3551.491059914.881060072.373394.00

其他说明：

□适用√不适用

40、应交税费

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

增值税7732474.323114322.56消费税营业税

企业所得税17028774.7915256651.53

个人所得税108995.28104560.49

城市维护建设税10569.08

136/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

印花税270.0029700.00

土地使用税15027.3037568.25

教育费附加7549.33

其他10868.38

合计24885541.6918571789.62

其他说明：

41、其他应付款

(1).项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应付利息应付股利

其他应付款18314371.7812864619.50

合计18314371.7812864619.50

其他说明：

□适用√不适用

(2).应付利息分类列示

□适用√不适用

逾期的重要应付利息：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(3).应付股利分类列示

□适用√不适用

(4).其他应付款按款项性质列示其他应付款

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

应付暂收款12954562.457037258.05

押金保证金408955.64178955.64

其他4950853.695648405.81

合计18314371.7812864619.50账龄超过1年或逾期的重要其他应付款

√适用□不适用

137/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

单位：元币种：人民币项目期末余额未偿还或结转的原因

资金存管专户2793015.70历史遗留原因尚未偿还凯达（湖南）房地产开发有限940568.70历史遗留原因尚未偿还公司

合计3733584.40/

其他说明：

□适用√不适用

42、持有待售负债

□适用√不适用

43、1年内到期的非流动负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

1年内到期的长期借款

1年内到期的应付债券

1年内到期的长期应付款

1年内到期的租赁负债1167387.431182477.77

合计1167387.431182477.77

其他说明：

44、其他流动负债

其他流动负债情况

□适用√不适用

短期应付债券的增减变动：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

45、长期借款

(1).长期借款分类

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

46、应付债券

(1).应付债券

□适用√不适用

138/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(2).应付债券的具体情况：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）

□适用√不适用

(3).可转换公司债券的说明

□适用√不适用转股权会计处理及判断依据

□适用√不适用

(4).划分为金融负债的其他金融工具说明

期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用√不适用

期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用√不适用其他金融工具划分为金融负债的依据说明

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

47、租赁负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

租赁付款额10155348.093876424.01

减：未确认融资费用1105579.45368868.61

减：一年以内到期的租赁负债1167387.431182477.77

合计7882381.212325077.63

其他说明：

48、长期应付款

项目列示

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用长期应付款

(1).按款项性质列示长期应付款

□适用√不适用

139/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

专项应付款

(1).按款项性质列示专项应付款

□适用√不适用

49、长期应付职工薪酬

□适用√不适用

50、预计负债

□适用√不适用

51、递延收益

递延收益情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

52、其他非流动负债

□适用√不适用

53、股本

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

本次变动增减（+、-）期初余额发行公积金期末余额送股其他小计新股转股

股份总166000000.00166000000.00数

其他说明：

54、其他权益工具

(1).期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用√不适用

(2).期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用√不适用

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

140/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

55、资本公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额资本溢价（股本

491827763.22491827763.22

溢价）

其他资本公积25890806.8325890806.83

合计517718570.05517718570.05

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

56、库存股

□适用√不适用

57、其他综合收益

□适用√不适用

58、专项储备

□适用√不适用

59、盈余公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

法定盈余公积17331928.8617331928.86任意盈余公积储备基金企业发展基金其他

合计17331928.8617331928.86

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

60、未分配利润

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期上期

调整前上期末未分配利润-124219313.4088143602.04调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）

调整后期初未分配利润-124219313.4088143602.04

加：本期归属于母公司所有者的净利

-474462124.97-212362915.44润

减：提取法定盈余公积提取任意盈余公积提取一般风险准备

141/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

应付普通股股利转作股本的普通股股利

期末未分配利润-598681438.37-124219313.40

61、营业收入和营业成本

(1).营业收入和营业成本情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期发生额上期发生额项目收入成本收入成本

主营业务323859830.32209675756.09228293922.07143355458.10

其他业务58342.46

合计323859830.32209675756.09228352264.53143355458.10

142/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(2).营业收入扣除情况表

单位：万元币种：人民币项目本年度具体扣除情况上年度具体扣除情况

营业收入金额323859830.32228352264.53营业收入扣除项目合计金额

营业收入扣除项目合计金额占营业收入的比重（%）//

一、与主营业务无关的业务收入

1.正常经营之外的其他业务收入。如出租固定资产、无形资产、包装物，销售材料，用材料进行非货币性资产交换，经营受托管理业务等实现的收入，以及虽计入主营业务收入，但属于上市公司正常经营之外的收入。

2.不具备资质的类金融业务收入，如拆出资金利息收入；本会计年度以及上一会计年度新增的类金融业

务所产生的收入，如担保、商业保理、小额贷款、融资租赁、典当等业务形成的收入，为销售主营产品而开展的融资租赁业务除外。

3.本会计年度以及上一会计年度新增贸易业务所产生的收入。

4.与上市公司现有正常经营业务无关的关联交易产生的收入。

5.同一控制下企业合并的子公司期初至合并日的收入。

6.未形成或难以形成稳定业务模式的业务所产生的收入。

与主营业务无关的业务收入小计

二、不具备商业实质的收入

1.未显著改变企业未来现金流量的风险、时间分布

或金额的交易或事项产生的收入。

143/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

2.不具有真实业务的交易产生的收入。如以自我交

易的方式实现的虚假收入，利用互联网技术手段或其他方法构造交易产生的虚假收入等。

3.交易价格显失公允的业务产生的收入。

4.本会计年度以显失公允的对价或非交易方式取得

的企业合并的子公司或业务产生的收入。

5.审计意见中非标准审计意见涉及的收入。

6.其他不具有商业合理性的交易或事项产生的收入。

不具备商业实质的收入小计

三、与主营业务无关或不具备商业实质的其他收入

营业收入扣除后金额323859830.32228352264.53

144/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3).营业收入、营业成本的分解信息

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(4).履约义务的说明

□适用√不适用

(5).分摊至剩余履约义务的说明

□适用√不适用

(6).重大合同变更或重大交易价格调整

□适用√不适用

其他说明：

其中：主营业务收入包含熊猫小贷公司贷款业务利息收入项目本期发生额上期发生额

利息收入43714.257482155.87

其中：发放贷款11543.067389727.36

银行存款32171.1992428.51

利息净收入43714.257482155.87

62、税金及附加

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额消费税营业税

城市维护建设税-23517.1065257.37

教育费附加-17693.0146514.17资源税

房产税20295.6020295.60

土地使用税101859.12192022.92车船使用税

印花税113075.76179555.00

其他4575.67136408.70

合计198596.04640053.76

其他说明：

145/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

63、销售费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

广告、宣传、促销费等13130247.539360624.58

租赁费6229754.402446862.44

其他593892.57379446.50

合计19953894.5012186933.52

64、管理费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

职工薪酬24258664.3116531168.97

中介费4737891.972432407.65

诉讼费1054718.622137600.00

折旧及摊销费2470425.951831127.92

差旅费2174681.501788596.46

办公费、会务费、车辆费用1711908.601656098.41

招待费2988464.792168386.18

技术服务费232700.00641119.08

其他1906063.131538029.59

合计41535518.8730724534.26

65、研发费用

□适用√不适用

66、财务费用

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

利息支出5715900.345286931.89

减：利息收入2935084.54714873.80

汇兑损益529406.58-2861205.40

手续费支出75054.64137747.57

其他支出3884.7621484.71

合计3389161.781870084.97

67、其他收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币按性质分类本期发生额上期发生额

与收益相关的政府补助2680076.163040434.44

合计2680076.163040434.44

其他说明：

146/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

注：本期计入其他收益的政府补助情况详见本报告第十节-十一-3计入当期损益的政府补助之说明。

68、投资收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额权益法核算的长期股权投资收益

处置长期股权投资产生的投资收益-806058.54交易性金融资产在持有期间的投资收益其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入债权投资在持有期间取得的利息收入其他债权投资在持有期间取得的利息收入处置交易性金融资产取得的投资收益处置其他权益工具投资取得的投资收益处置债权投资取得的投资收益处置其他债权投资取得的投资收益债务重组收益

合计-806058.54

69、净敞口套期收益

□适用√不适用

70、公允价值变动收益

□适用√不适用

71、信用减值损失

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额应收票据坏账损失应收账款坏账损失其他应收款坏账损失债权投资减值损失其他债权投资减值损失长期应收款坏账损失财务担保相关减值损失

贷款损失-98657100.00-204714000.00

坏账损失-479110234.27-12677507.55

合计-577767334.27-217391507.55

147/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

72、资产减值损失

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

一、合同资产减值损失

二、存货跌价损失及合同履约成本

-111113.24130362.19减值损失

三、长期股权投资减值损失

四、投资性房地产减值损失

五、固定资产减值损失

六、工程物资减值损失

七、在建工程减值损失

八、生产性生物资产减值损失

九、油气资产减值损失

十、无形资产减值损失

十一、商誉减值损失

十二、其他

合计-111113.24130362.19

73、资产处置收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

非流动资产处置收益-13659.97107427.16

合计-13659.97107427.16

74、营业外收入

营业外收入情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性损益项目本期发生额上期发生额的金额非流动资产处置利得合计

其中：固定资产处置利得无形资产处置利得非货币性资产交换利得接受捐赠政府补助

无法支付的款项6380906.5281007.936380906.52

其他263218.33221653.17263218.33

合计6644124.85302661.106644124.85

其他说明：

148/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

□适用√不适用

75、营业外支出

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性损益项目本期发生额上期发生额的金额非流动资产处置损失合计

其中：固定资产处置损失无形资产处置损失非货币性资产交换损失

对外捐赠20000.0020000.00

小贷债权处置损失21785000.00

赔偿支出104532.82104532.82

罚款支出72649.1545256.3472649.15非流动资产毁损报

58169.45

废支出

其他101312.0153.00101312.01

合计298493.9821888478.79298493.98

76、所得税费用

(1).所得税费用表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

当期所得税费用17614824.5112743128.25

递延所得税费用-36443.203274652.70

合计17578381.3116017780.95

(2).会计利润与所得税费用调整过程

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额

利润总额-519762190.49

按法定/适用税率计算的所得税费用-129940547.62

子公司适用不同税率的影响4915156.80

调整以前期间所得税的影响-26803.39非应税收入的影响

不可抵扣的成本、费用和损失的影响1201434.45

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏-419.58损的影响

本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性141429560.65

149/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

差异或可抵扣亏损的影响

所得税费用17578381.31

其他说明：

□适用√不适用

77、其他综合收益

□适用√不适用

78、现金流量表项目

(1).与经营活动有关的现金收到的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

收到保证金3340000.00420000.00

收到银行及其他利息309098.88714873.80

收取政府补贴2646796.743040434.44

其他及其他单位往来款804215200.041033522086.28

合计810511095.661037697394.52支付的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

付现费用33101582.2626037479.45

其他及其他单位往来款822777897.701159158834.43

合计855879479.961185196313.88

(2).与投资活动有关的现金收到的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用支付的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用收到的其他与投资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种:人民币项目本期发生额上期发生额

定期存款利息收入2624197.53

收回三个月以上定期存款300000000.00

合计302624197.53

收到的其他与投资活动有关的现金说明：

150/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

支付的其他与投资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

购买三个月以上定期存款600000000.00

合计600000000.00

支付的其他与投资活动有关的现金说明：

(3).与筹资活动有关的现金收到的其他与筹资活动有关的现金

□适用√不适用支付的其他与筹资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

支付长期租赁款4520564.50771230.75

合计4520564.50771230.75

支付的其他与筹资活动有关的现金说明：

筹资活动产生的各项负债变动情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加本期减少现项目期初余额金期末余额非现金变动现金变动非现金变动变动短期借

80144444.455481031.9210422351.3775203125.00

款租赁负

债（含一年内到3507555.406869959.81977153.50350593.079049768.64期的租赁负债）

合计83651999.8512350991.7311399504.87350593.0784252893.64

(4).以净额列报现金流量的说明

□适用√不适用

(5).不涉及当期现金收支、但影响企业财务状况或在未来可能影响企业现金流量的重大活动及财务影响

□适用√不适用

151/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

79、现金流量表补充资料

(1).现金流量表补充资料

√适用□不适用

单位：元币种：人民币补充资料本期金额上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润-537340571.80-212960984.73

加：资产减值准备111113.24-130362.19

信用减值损失577767334.27217391507.55

固定资产折旧、油气资产折耗、生产

691300.29373375.33

性生物资产折旧

使用权资产摊销1518526.44910208.50

无形资产摊销244320.56218491.56

长期待摊费用摊销2301839.64351178.31

处置固定资产、无形资产和其他长期

13659.97-107427.16

资产的损失（收益以“－”号填列）固定资产报废损失（收益以“－”号

58169.45

填列）公允价值变动损失（收益以“－”号填列）

财务费用（收益以“－”号填列）2975495.265286931.89

投资损失（收益以“－”号填列）806058.54递延所得税资产减少（增加以“－”-2142238.912454721.20号填列）递延所得税负债增加（减少以“－”

2105795.71819931.49号填列）

存货的减少（增加以“－”号填列）-7566103.83-7027906.33经营性应收项目的减少（增加以-121997558.58211804494.12“－”号填列）经营性应付项目的增加（减少以

52193227.99-2251728.02“－”号填列）其他

经营活动产生的现金流量净额-29123859.75217996659.51

2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券融资租入固定资产

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额46304208.64387280794.06

减：现金的期初余额387280794.06157811646.78

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额-340976585.42229469147.28

(2).本期支付的取得子公司的现金净额

□适用√不适用

152/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(3).本期收到的处置子公司的现金净额

□适用√不适用

(4).现金和现金等价物的构成

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

一、现金46304208.64387280794.06

其中：库存现金

可随时用于支付的银行存款45808548.92387275236.89可随时用于支付的其他货币资

495659.725557.17

金可用于支付的存放中央银行款项存放同业款项拆放同业款项

二、现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

三、期末现金及现金等价物余额46304208.64387280794.06

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物

(5).使用范围受限但仍作为现金和现金等价物列示的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期金额理由

其他货币资金2801005.05互联网平台存款专户资金

银行存款24191361.83诉讼冻结、其他冻结

银行存款666007.62“零钱宝”只收不付等

合计27658374.50/

(6).不属于现金及现金等价物的货币资金

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

80、所有者权益变动表项目注释

说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：

□适用√不适用

153/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

81、外币货币性项目

(1).外币货币性项目

√适用□不适用

单位：元期末折算人民币项目期末外币余额折算汇率余额

货币资金--

其中：美元817610.297.18845877309.81欧元港币

应收账款--

其中：美元18804921.007.1884135177294.12欧元港币

长期借款--

其中：美元欧元港币其他应收款

其中：美元564160.097.18844055408.39应付账款

其中：美元144960.007.18841042030.46其他应付款

其中：美元877975.817.18846311241.31

(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币

及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因□适用√不适用

82、租赁

(1)作为承租人

√适用□不适用公司作为承租人项目本期数上期数

短期租赁费用6604816.763108750.00

合计6604816.763108750.00与租赁相关的当期损益及现金流项目本期数上期数

租赁负债的利息费用199817.3832206.18

与租赁相关的总现金流出9978116.502962584.75未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额

154/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

□适用√不适用简化处理的短期租赁或低价值资产的租赁费用

□适用√不适用售后租回交易及判断依据

□适用√不适用

与租赁相关的现金流出总额9978116.50(单位：元币种：人民币)

(2)作为出租人作为出租人的经营租赁

□适用√不适用作为出租人的融资租赁

□适用√不适用未折现租赁收款额与租赁投资净额的调节表

□适用√不适用未来五年未折现租赁收款额

□适用√不适用

(3)作为生产商或经销商确认融资租赁销售损益

□适用√不适用

83、数据资源

□适用√不适用

84、其他

□适用√不适用

八、研发支出

1、按费用性质列示

□适用√不适用

2、符合资本化条件的研发项目开发支出

□适用√不适用重要的资本化研发项目

□适用√不适用开发支出减值准备

□适用√不适用

155/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

3、重要的外购在研项目

□适用√不适用

九、合并范围的变更

1、非同一控制下企业合并

□适用√不适用

2、同一控制下企业合并

□适用√不适用

3、反向购买

□适用√不适用

156/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

4、处置子公司

本期是否存在丧失子公司控制权的交易或事项

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

5、其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

√适用□不适用

2024年8月12日，本公司投资设立子公司攸县熊猫烟花产业发展有限公司，注册资本为1000.00万元，持股比例为90%，统一社会信用代码：

91430223MADU65Y78M，截至 2024 年 12月 31 日，未实缴出资。

2024年9月25日，本公司之子公司湖南熊猫烟花集团有限公司投资设立全资子公司贵州熊猫烟花贸易有限公司，注册资本为100.00万元，统一社

会信用代码 91520329MAE1D46M3W，截至 2024年 12月 31日，未实缴出资。

2024年10月29日，本公司之子公司湖南熊猫烟花集团有限公司投资设立全资子公司浏阳熊猫文化传媒有限公司，注册资本为100.00万元，统一社

会信用代码：91430181MAE3TGAB0W，截至 2024年 12月 31日，未实缴出资。

2024年10月21日，本公司投资设立子公司吉安国焰文旅有限公司，注册资本为1000.00万元，持股比例为10%，本公司具有实际控制权，故纳入

合并范围，统一社会信用代码：91360803MAE3KFWN7H，截至 2024年 12月 31日，实缴资本 100.00 万元。

2024年12月23日，本公司之子公司吉安国焰文旅有限公司投资设立全资子公司吉安熊猫烟花有限公司，注册资本为300.00万元，统一社会信用代

码：91360803MAE8TQUU5Y，截至 2024年 12月 31 日，实缴资本 50.00万元。

2024年10月22日，本公司投资设立子公司井冈山熊猫烟花有限公司，注册资本为1000.00万元，持股比例为10%，本公司具有实际控制权，故纳

入合并范围，统一社会信用代码：91360881MAE2GA2NX3，截至 2024年 12 月 31 日，实缴资本 100.00 万元。

2024年11月6日，本公司之子公司井冈山熊猫烟花有限公司投资设立全资子公司井冈山红焰文旅有限公司，注册资本为800.00万元，统一社会信

用代码：91360881MA3AMYAB8U，截至 2024年 12月 31日，实缴资本 50.00万元。

157/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

2024年9月，子公司上栗县熊猫烟花有限公司完成注销手续。

6、其他

□适用√不适用

158/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

十、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益

(1).企业集团的构成

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币

子公司主要经营持股比例(%)取得注册资本注册地业务性质名称地直接间接方式沈阳银湖贸易140万人沈阳市皇

沈阳市贸易100.00投资设立有限公民币姑区司江西熊猫烟花500万人上栗镇泉烟花爆竹

上栗镇100.00投资设立有限公民币塘村出口司熊猫资本管理10000万万载县康投资与资

万载县100.00投资设立有限公人民币乐街产管理司银湖网

络科技20000万北京市东经济、投

北京市100.00投资设立有限公人民币城区资咨询司熊猫众

筹科技5000万人北京市东经济、投

北京市100.00投资设立有限公民币城区资咨询司广州市熊猫互小额贷联网小广东省广22000万广州市越款，投资90.91投资设立额贷款州市人民币秀区咨询服务有限公司财务管熊猫财理，企业务顾问浙江省诸10000万浙江省诸管理，投100.00投资设立管理有暨市人民币暨市资信息等限公司咨询熊猫大技术开数据信北京经济

北京市东5000万人发、技术

用管理技术开发100.00投资设立

城区民币转让、技有限公区万源街术咨询司西藏熊拉萨市金小额贷猫小额西藏拉萨10000万

珠西路款，投资100.00投资设立贷款有市人民币

158号咨询服务

限公司

湖南熊湖南省长500万人湖南省长烟花爆竹80.00投资设立

159/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

猫烟花沙市民币沙市销售贸易有限公司湖南熊猫烟花湖南省长5000万人湖南省长其他化工

80.00投资设立

集团有沙市民币沙市产品批发限公司江西熊江西省宜猫焰火江西省宜750万人商业服务

春市万载100.00投资设立燃放有春市民币业县限公司洛阳唐焰商贸河南省洛200万人河南省洛其他综合

80.00投资设立

有限公阳市民币阳市零售司攸县熊猫烟花化学原料湖南省株1000万人湖南省株

产业发和化学制90.00投资设立洲市民币洲市展有限品制造业公司贵州熊猫烟花贵州省遵100万人贵州省遵商务服务

80.00投资设立

贸易有义市民币义市业限公司浏阳熊猫文化湖南省浏100万人湖南省浏文化艺术

80.00投资设立

传媒有阳市民币阳市业限公司吉安国焰文旅江西省吉1000万人江西省吉公共设施

10.00投资设立

有限公安市民币安市管理业司（注1）吉安熊猫烟花江西省吉300万人江西省吉

批发业10.00投资设立有限公安市民币安市司（注1）井冈山熊猫烟江西省吉1000万人江西省吉商务服务

花有限10.00投资设立安市民币安市业

公司（注

2）

井冈山红焰文江西省吉800万人江西省吉商务服务

旅有限10.00投资设立安市民币安市业

公司（注

2）

在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：

持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依

160/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

据：

注1：于2024年12月31日，本公司对吉安国焰文旅有限公司（以下简称“吉安国焰”）及其子公司吉安熊猫烟花有限公司直接持股比例为10%，持有吉安国焰的表决权低于50%，但基于如下原因，本公司管理层认为本公司能够对吉安国焰实施控制并将其纳入合并范围：

a.本公司与其子公司吉安国焰的对方股东江苏紫荆澜建设工程有限公司（以下简称“紫荆澜建设”）签订《项目合作协议》，协议约定在双方合作期内，紫荆澜建设应每年向本公司单独出具一份授权书，约定将紫荆澜建设所持项目公司股权对应的提案权、提名权、表决权全部委托给本公司行使，认同本公司对项目公司的实际控制，并同意本公司对项目公司合并财务报表；

b.吉安国焰公司章程规定不设董事会，设一名董事，实际由本公司委派；

c.吉安国焰公司章程规定不设监事会，设一名监事，实际由本公司委派；

d.吉安国焰的总经理，实际由本公司委派。

注2：于2024年12月31日，本公司对井冈山熊猫烟花有限公司（以下简称“井冈山熊猫”）及其子公司井冈山红焰文旅有限公司直接持股比例为10%，持有井冈山熊猫的表决权低于50%，但基于如下原因，本公司管理层认为本公司能够对井冈山熊猫实施控制并将其纳入合并范围：

a.本公司与其子公司井冈山熊猫烟花有限公司（以下简称“井冈山熊猫”）的对方股东紫荆澜

建设签订《项目合作协议》，协议约定在双方合作期内，紫荆澜建设应每年向本公司单独出具一份授权书约定将紫荆澜建设所持项目公司股权对应的提案权、提名权、表决权全部委托给本公司行使，认同本公司对项目公司的实际控制，并同意本公司对项目公司合并财务报表。

b.井冈山熊猫公司章程规定不设董事会，设一名董事，实际由本公司委派；

c.井冈山熊猫公司章程规定不设监事会，设一名监事，实际由本公司委派；

d.井冈山熊猫的总经理，实际由本公司委派。

对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：

确定公司是代理人还是委托人的依据：

其他说明：

(2).重要的非全资子公司

√适用□不适用

单位：元币种：人民币少数股东持股本期归属于少数股本期向少数股东宣期末少数股东权子公司名称比例东的损益告分派的股利益余额

广州市熊猫互9.09-237310.5019787685.28联网小额贷款有限公司

湖南熊猫烟花20.00-62641136.33-63264201.40集团有限公司

子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(3).重要非全资子公司的主要财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额子流动资非流动资产合流动负非流动负债合流动非流动资产流动非流负债

161/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

公产资产计债负债计资产资产合计负债动负合计司债名称广州市熊猫互联

478514789898789894392

网46234843248432158075637956

809.7040.84184224187.4

小1.042.612.6157.0432.3919.85

93.94.986

额贷款有限公司湖南熊猫烟

182357930190284703619564723134771073358455023625864

花

8367.614.8981.0914.574.7488.5886587.9474611.187.799.

集

890695930295.7346.19965955

团有限公司本期发生额上期发生额子公综合收益经营活动营业综合收益经营活动司营业收入净利润净利润总额现金流量收入总额现金流量名称广州市熊

-507329-50732913396335834-117377-1173771460995猫

03.9103.91.522.46359.36359.3662.46

互联网小

162/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

额贷款有限公司湖南熊猫烟

花132566-313205-3132051049212-311532-311532-269318

集59.78681.64681.6436.675.365.3635.56团有限公司

(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制

□适用√不适用

(5).向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

□适用√不适用

3、在合营企业或联营企业中的权益

√适用□不适用

(1).重要的合营企业或联营企业

√适用□不适用

合营企业持股比例(%)对合营企业或联或联营企主要经营地注册地业务性质营企业投资的会业名称直接间接计处理方法航投熊猫（陕西）文陕西省西安陕西省西资本市场服

40.00权益法

旅有限公市安市务司

163/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

昆明国焰公共设施管云南省昆明云南省昆

文旅有限理业10.00权益法市明市公司

在合营企业或联营企业的持股比例不同于表决权比例的说明：

持有20%以下表决权但具有重大影响，或者持有20%或以上表决权但不具有重大影响的依据：

(2).重要合营企业的主要财务信息

□适用√不适用

(3).重要联营企业的主要财务信息

□适用√不适用

(4).不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

□适用√不适用

(5).合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明

□适用√不适用

(6).合营企业或联营企业发生的超额亏损

□适用√不适用

(7).与合营企业投资相关的未确认承诺

□适用√不适用

(8).与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

□适用√不适用

4、重要的共同经营

□适用√不适用

5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

十一、政府补助

1、报告期末按应收金额确认的政府补助

□适用√不适用

164/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

未能在预计时点收到预计金额的政府补助的原因

□适用√不适用

2、涉及政府补助的负债项目

□适用√不适用

3、计入当期损益的政府补助

√适用□不适用

单位：元币种：人民币类型本期发生额上期发生额

与收益相关2200000.003009641.80

与收益相关480076.1630792.64

合计2680076.163040434.44

其他说明：

本期计入当期损益的政府补助金额为2680076.16元。

十二、与金融工具相关的风险

1、金融工具的风险

√适用□不适用

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。

1、信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

（1）信用风险管理实务

*信用风险的评价方法公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

1)定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；

2)定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。

*违约和已发生信用减值资产的定义

当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：

1)债务人发生重大财务困难；

2)债务人违反合同中对债务人的约束条款；

3)债务人很可能破产或进行其他财务重组；

165/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

4)债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步。

（2）预期信用损失的计量

预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历史统计数据(如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等)的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。

（3）金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本报告第十节-七-5、8、9、13之说明。

（4）信用风险敞口及信用风险集中度

本公司的信用风险主要来自货币资金、应收款项和发放贷款。为控制上述相关风险，本公司分别采取了以下措施。

*货币资金

本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

*应收款项

本公司定期对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司的应收账款风险点分布于多个合作方和多个客户，截至2024年12月31日，本公司应收账款的36.72%(2023年12月31日：26.84%)源于余额前五名客户，本公司不存在重大的信用集中风险。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

*发放贷款

本公司全资子公司广州小贷、西藏小贷已建立相关制度，明确贷款流程和操作规范，以控制在小额贷款业务流程中的信用风险，包括贷前调查、贷时审查和贷后检查。

广州小贷、西藏小贷参照银监会制定的《贷款风险分类指引》计量并管理企业及个人贷款的质量。指引要求公司将企业及个人贷款划分为以下五级：正常、关注、次级、可疑和损失，其中次级、可疑和损失类贷款被视为不良贷款。五级贷款的定义分别为：

正常：借款人资产、财务、资信状况良好，现金流量正常，能够正常履行合同，有充分把握按时足额归还银行贷款本息。

关注：借款人有能力偿还贷款本息，但是其资信、财务出现了在一定程度上影响企业或者个人的正常周转问题，企业成长性一般或个人实际资产质量不佳，有继续恶化的趋势，企业经营亏损已连续六个月以上或者个人连续6个月收入情况开始出现不良情况，不能按照要求定期提交反映真实情况的财务报表或者相关个人收入资料，担保物价值下降、难以监管。具体而言，一般是本金或者利息逾期90天以内的贷款或者逾期的抵押贷款。

次级：借款人还款能力出现明显问题，第一还款来源无法保证足额还款，不得不通过重新融资或转贷的方式还款，资信和财务状况、成长性和收入持续情况差，一段时间内未有好转可能。

担保物不足值，变现性差。有可能为其代偿，虽能收回部分代偿资金，但造成损失的概率在30%—50%。一般是本金或者利息逾期91天至180天的贷款。

可疑：借款人未按期偿还贷款，如是企业处于停产、半停产状况或已资不抵债状态，逃避债务。如是个人则其日常收入已无法持续。债权人将借款人诉诸法律来保全资产，借款人或其法定代表人涉及重大案件，对其正常经营活动或日常收入造成重大影响，不能正常归还贷款本息，贷款项目前景未能得到明显改善。一般是本金或者利息逾期181天以上。

损失：借款人已经严重资不抵债，经营活动基本停止，如是个人则为已经失去日常收入来源。

到期不能偿还贷款，导致公司产生坏账，预计贷款损失率超过90%。

当有客观证据表明贷款因在其初始确认后发生的一项或多项损失事件而发生减值，且这些损失事件对该项或该组贷款的预计未来现金流量产生的影响能可靠估计时，广州、西藏小贷认定该项或该组贷款已发生减值并确认减值损失。贷款的减值损失根据实际情况以个别或组合方式评估。

当若干数量的客户从事相同的业务活动，位于相同的地理位置或其行业具有相似的经济特性，他们的履约能力将受到同一经济变化的影响。信用风险的集中程度反映了广州、西藏小贷的经营业绩对某一特定行业或地理位置的敏感程度。

166/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

广州小贷、西藏小贷所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产(包括衍生金融

工具)的账面金额。

2、流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

为控制该项风险，本公司综合运用银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。

金融负债按剩余到期日分类期末数项目账面价值未折现合同金额1年以内1年以上

银行借款75203125.0075203125.0075203125.00

应付账款96759181.4696759181.4688321921.648437259.82

其他应付款18314371.7818314371.789890993.248423378.54租赁负债（含一年内

9049768.649049768.641167387.437882381.21到期的租赁负债）

小计199326446.88199326446.88174583427.3124743019.57

(续上表)期初数项目账面价值未折现合同金额1年以内1年以上

银行借款80144444.4580144444.4580144444.45

应付账款53712536.6553712536.6541309769.7912402766.86

其他应付款12864619.5012864619.504233529.638631089.87租赁负债（含一年内

3507555.403507555.401182477.772325077.63到期的租赁负债）

小计150229156.00150229156.00126870221.6423358934.36

3、市场风险

市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。市场风险主要包括利率风险和外汇风险。

（1）利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。本公司借款和发放贷款均为固定利率，市场利率的波动会给公司的借款和发放贷款带来一定的潜在风险。当市场利率高于固定利率时，公司的发放贷款存在一定的风险损失；当市场利低于固定利率时，公司的借款存在一定的风险损失。

（2）外汇风险

外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本公司面临的汇率变动的风险主要与本公司外币货币性资产和负债有关。对于外币资产和负债，如果出现短期的失衡情况，本公司会在必要时按市场汇率买卖外币，以确保将净风险敞口维持在可接受的水平。

本公司期末外币货币性资产和负债情况详见本报告-第十节-81外币货币性项目之说明。

167/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

2、套期

(1)公司开展套期业务进行风险管理

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(2)公司开展符合条件套期业务并应用套期会计

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(3)公司开展套期业务进行风险管理、预期能实现风险管理目标但未应用套期会计

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

3、金融资产转移

(1)转移方式分类

□适用√不适用

(2)因转移而终止确认的金融资产

□适用√不适用

(3)继续涉入的转移金融资产

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

十三、公允价值的披露

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

□适用√不适用

2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

□适用√不适用

3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用√不适用

168/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用√不适用

5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感

性分析

□适用√不适用

6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政

策

□适用√不适用

7、本期内发生的估值技术变更及变更原因

□适用√不适用

8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

□适用√不适用

9、其他

□适用√不适用

十四、关联方及关联交易

1、本企业的母公司情况

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币母公司对本企母公司对本企业母公司名称注册地业务性质注册资本业的持股比例

的表决权比例(%)

(%)万载县银河

万载县工1250.00万

湾投资有限投资24.1024.10业园三期元公司本企业的母公司情况的说明本企业最终控制方是赵伟平先生。

2、本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注

√适用□不适用

本企业子公司的情况详见本报告第十节-十-1在子公司中的权益之说明。

3、本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见本报告第十节-十-3在合营企业或联营企业中的权益之说明。

√适用□不适用

169/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下

√适用□不适用合营或联营企业名称与本企业关系

航投熊猫（陕西）文旅有限公司联营企业昆明国焰文旅有限公司联营企业陕西太乙莲华旅游开发有限公司联营企业之子公司

其他说明：

□适用√不适用

4、其他关联方情况

√适用□不适用其他关联方名称其他关联方与本企业关系

刘玉铭本公司董事长、代行董事会秘书王正本公司总经理王亦天本公司董事吉广东本公司董事肖波本公司监事赵会本公司监事陈默本公司监事

徐金焕本公司前董事长、前代行总经理（报告期内）杨恒伟本公司前董事、前总经理（报告期内李民本公司前董事（报告期内）

罗春艳本公司前董事会秘书（报告期内）

黄玉岸本公司前财务总监（报告期内）

陈杰本公司前监事（报告期内）

魏玉平本公司前监事（报告期内）

陈茂琳本公司前监事（报告期内）章奕颖何伟芳赵晓峰

陈建根章奕颖等7人构成一致行动人，为公司股东何挺强杜新达傅锋

5、关联交易情况

(1).购销商品、提供和接受劳务的关联交易

采购商品/接受劳务情况表

□适用√不适用

出售商品/提供劳务情况表

□适用√不适用

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明

170/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

□适用√不适用

(2).关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

□适用√不适用

关联托管/承包情况说明

□适用√不适用

本公司委托管理/出包情况表

□适用√不适用

关联管理/出包情况说明

□适用√不适用

(3).关联租赁情况

本公司作为出租方：

□适用√不适用

本公司作为承租方：

□适用√不适用关联租赁情况说明

□适用√不适用

(4).关联担保情况本公司作为担保方

√适用□不适用

单位：元币种：人民币担保是否已经履行完被担保方担保金额担保起始日担保到期日毕江西熊猫烟花有

80000000.002023/12/122024/11/17是

限公司本公司作为被担保方

□适用√不适用关联担保情况说明

□适用√不适用

(5).关联方资金拆借

□适用√不适用

(6).关联方资产转让、债务重组情况

□适用√不适用

171/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(7).关键管理人员报酬

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

关键管理人员报酬254.02271.86

(8).其他关联交易

□适用√不适用

6、应收、应付关联方等未结算项目情况

(1).应收项目

□适用√不适用

(2).应付项目

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目名称关联方期末账面余额期初账面余额

其他应付款黄玉岸11015.72

其他应付款陈茂琳25538.44

其他应付款罗春艳2283.0027019.00

其他应付款杨恒伟4715.00158337.30

其他应付款魏玉平24150.00

(3).其他项目

□适用√不适用

7、关联方承诺

□适用√不适用

8、其他

□适用√不适用

十五、股份支付

1、各项权益工具

□适用√不适用期末发行在外的股票期权或其他权益工具

□适用√不适用

2、以权益结算的股份支付情况

□适用√不适用

172/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

3、以现金结算的股份支付情况

□适用√不适用

4、本期股份支付费用

□适用√不适用

5、股份支付的修改、终止情况

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

十六、承诺及或有事项

1、重要承诺事项

√适用□不适用

资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额子公司湖南熊猫烟花贸易有限公司于2024年1月在绍兴银行股份有限公司钱清支行开通了2

个定期存款账户，储蓄了共计3个亿的定期存款（2024年1月17日-2024年7月17日），并为其他公司提供质押担保，2024年8月在新疆银行股份有限公司乌鲁木齐高新技术产业开发区支行开通了4个定期存款账户，存储了共计3个亿的定期存款（2024年8月6日-2025年2月6日）；3个亿定期存单以质押的形式为新疆辰发商贸有限公司提供担保，担保到期日分别为2025年2月6日、2025年2月7日。

2、或有事项

(1).资产负债表日存在的重要或有事项

√适用□不适用

2023 年 4 月 12 日，1.4G 控股有限责任公司（原告）以洲际烟花有限责任公司、A-1 烟花公

司、江西熊猫烟花有限公司（被告）侵害了商标权利为由，向美国阿肯色州东区法院法院提起诉，区别于国内诉讼要求的具体诉讼标的，该案当前原告只是主张“实际损害金额的三倍、诉讼费、律师费”均没有具体对应的案件金额。针对该案件，江西熊猫烟花有限公司委托北京安理律师事务所律师协助，并通过北京安理律师事务所协调美国律师办理具体的案件提供。据悉，该案件尚在审理阶段，截至本财务报表批准报出日，上述案件尚未审理完毕，预计该事项不会对本公司的财务状况或经营业绩构成重大的负面影响。

(2).公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：

□适用√不适用

3、其他

□适用√不适用

173/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

十七、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项

□适用√不适用

2、利润分配情况

□适用√不适用

3、销售退回

□适用√不适用

4、其他资产负债表日后事项说明

□适用√不适用

十八、其他重要事项

1、前期会计差错更正

(1).追溯重述法

□适用√不适用

(2).未来适用法

□适用√不适用

2、重要债务重组

□适用√不适用

3、资产置换

(1).非货币性资产交换

□适用√不适用

(2).其他资产置换

□适用√不适用

4、年金计划

□适用√不适用

5、终止经营

□适用√不适用

174/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

6、分部信息

(1).报告分部的确定依据与会计政策

√适用□不适用

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定报告分部，并以行业分部为基础确定报告分部。与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在不同的分部之间分配。

(2).报告分部的财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项烟花产品分部小额贷款分部资本管理分部分部间抵销合计目主营业

323816116.07323816116.07

务收入利息

43714.2543714.25

收入主营业

209675756.09209675756.09

务成本资产

667408294.1749059986.35448733091.41-852329481.81312871890.12

总额负债

920064634.6512627879.04101926358.66-780639526.65253979345.70

总额

(3).公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

□适用√不适用

(4).其他说明

□适用√不适用

7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

√适用□不适用

（1）公司于2019年10月10日发布公告，公司子公司银湖网公司已被北京市公安局东城分

局经侦支队立案调查，但尚未收到相应的法律文件。截至本财务报表批准报出日，北京市公安局

175/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

东城分局经侦支队的调查工作尚未结束。

（2）2019年3月8日，本公司实际控制人赵伟平收到中国证券监督管理委员会（以下简称“证监会”）《调查通知书》（编号：湘证调查字0868号），因赵伟平涉嫌泄露内幕信息，证监会决定对其立案调查。截至本财务报表批准报出日，上述调查尚未结束。

（3）公司实际控制人赵伟平先生直接和间接持有的本公司股份74024829股已全部质押给

中泰信托有限责任公司（以下简称“中泰信托”）。中泰信托于2019年12月5日委托上海金澄律师事务所向公司控股股东万载县银河湾投资有限公司（以下简称万载银河湾）发出律师函，要求万载银河湾根据与中泰信托签署的《股票收益权转让与回购合同》的约定，在收到律师函之日起向中泰信托支付主合同项下应付未付的全部回购基本价款人民币9亿元及相应回购溢价款、违约

金等款项，否则，上海金澄律师事务所代表律师将依照中泰信托授权采取进一步法律行动，包括但不限于向人民法院申请强制执行，并申请处置公司股票及孳息，以及追究担保人的担保责任，不足部分由万载银河湾继续清偿。2020年6月8日，公司收到赵伟平通知，万载银河湾、银河湾国际有限公司（以下简称银河湾国际）和赵伟平收到上海金融法院送达的中泰信托《民事起诉状》，中泰信托要求万载银河湾、银河湾国际和赵伟平支付其股份质押回购基本价款及回购溢价款以及

未按期支付回购基本价款和回购溢价款所产生的违约金等共计10.34亿元，并请求上海金融法院对万载银河湾、银河湾国际以及赵伟平名下合计74024829股股票及其全部派生权益进行拍卖、变卖或以其他方式进行处置以偿还上述款项。

2022年3月15日，公司收到上海金融法院送达的关于公司控股股东及实际控制人的《执行裁定书》[（2021）沪 74 执 833 号之一]。裁定事项如下：a、冻结或划拨被执行人万载县银河湾投资有限公司、赵伟平、李蕾、赵千萱、银河湾国际投资有限公司银行存款人民币

1085391780.82元及相应违约金、延迟履行期间的债务利息；银行存款如有不足，扣留或提取

被执行人所有的相当价值的收入；并查封或扣押被执行人所有的相当价值的财产或钱款。b、变价被执行人万载县银河湾投资有限公司持有的熊猫金控股份有限公司 40000000 股股票。c、变价被执行人银河湾国际投资有限公司持有的熊猫金控股份有限公司 30382340 万股股票。d、变价被执行人赵伟平持有的熊猫金控股份有限公司3642489股股票。

2022年5月13日，公司收到控股股东转来的上海金融法院出具的《司法处置股票公告》[（2021）

沪74执833号]。上海金融法院将于2022年6月17日在上海交易所大宗股票司法协助执行平台（以下简称“司法执行平台”）公开进行股票司法处置。处置标的物：万载县银河湾投资有限公司持有的熊猫金控股份有限公司40000000股股票，占本公司总股本的24.10%。

2022年6月16日，公司查询到上海金融法院发布公告称，“关于申请执行人中泰信托有限责任公司与被执行人万载县银河湾投资有限公司、赵伟平、银河湾国际投资有限公司等质押式证券

回购纠纷一案，本院委托上海证券交易所于2022年6月17日在大宗股票司法协助执行平台处置被执行人万载县银河湾投资有限公司持有的熊猫金控股份有限公司40000000股股票因案外人提出执行异议，依照《最高人民法院关于适用<中华人民共和国民事诉讼法>执行程序若干问题的解释》第十五条之规定，本次股权处置暂缓”。

2024年1月，中泰信托将对万载县银河湾投资有限公司、赵伟平、银河湾国际投资有限公司、李蕾、赵千萱享有的债权转让给上海慧胡实业有限公司。随后上海慧胡实业有限公司向上海金融法院递交了变更申请人执行人的申请获得上海金融法院的批准。

上海金融法院变更申请执行人后，于2024年11月12日以（2024）沪74恢140号立案执行。

上海金融法院在执行该案过程中，发现被执行人在其辖区内已无财产可供执行，而在长沙市中级人民法院辖区内有可供执行的财产，依照《最高人民法院关于委托执行若干问题的规定》第

一条第一款之规定，上海金融法院于2024年11月13日将(2024)沪74执恢140号案件委托长沙市中级人民法院执行。因该案主要财产所在地在浏阳市为便于案件执行，提高执行效率，依照《中华人民共和国民事诉讼法》第一百五十七条第一款第(十一)项之规定，长沙市中级人民法院于

2024年11月15日做出（2024）湘01执4216号《执行裁定书》，裁定将本案移交浏阳市人民法院执行。

浏阳市人民法院于2024年11月19日立案执行，并于2024年11月20日做出（2024）湘0181执8862号《执行通知书》，要求5被执行人履行（2020）沪74民初1154号民事调解书所确定的义务。

当前该案件仍处于浏阳市人民法院执行程序中。截至本财务报表批准报出日，上述股权处置

176/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告尚未完成。

（4）公司2022年10月18日发布公告，公司收到实际控制人赵伟平先生家属告知，赵伟平

先生被北京市公安局相关部门采取留置措施，相关事项尚待公安机关进一步调查。

公司2022年11月3日发布公告，公司一直未收到相关部门关于此次案件的正式通告和相关法律文书，对案件确切情况缺乏准确了解。为掌握案件进展情况，公司通过各种措施包括但不限于向案件侦办单位以及赵伟平先生家属发函问询。2022年11月2日，公司收到实际控制人赵伟平先生家属回函，回函称其曾于2022年9月15日接到案件侦办单位的电话，告知赵伟平先生因涉嫌非法吸收公众存款罪，已经被采取刑事拘留措施，并签署了相关通知书。家属并称近期又得知赵伟平先生被批捕，但其未见到也未签署相关法律文书。

经公司了解，赵伟平涉嫌非法吸收公众存款罪一案，当前已由北京东城区人民检察院移送北京市东城区人民法院审理。截至本财务报表批准报出日，该案件正在审理过程中。

（5）公司（或“被告一”）于2023年9月14日收到了北京市第三中级人民法院送达的（2023）

京03民初251号《应诉通知书》等相关法律材料（上述材料未包含起诉状），北京市第三中级人民法院已受理北京忆地添源房地产投资咨询中心（以下简称“原告”）与公司、赵伟平（以下简称“被告二”）借款合同纠纷一案，原告的诉讼请求：1、原告请求判令被告一支付原告借款本金

60000000元及利息8100000元2、请求判令被告一支付原告逾期还款利息，暂计至2023年7月20日为39700500元3、请求判令被告二对上述付款责任承担连带保证责任4、本案诉讼费、

保全费由二被告承担，以上借款本金、利息及逾期利息暂总计107800500元，公司自收到北京

市第三中级人民法院的《应诉通知书》、《民事起诉状》后才知悉有此事项。经公司紧急排查，公

司从未向原告申请该笔借款，亦未对上述借款履行过相应的审批程序，也从未指定其他方代公司收取该笔借款，公司自身未收到过与该笔借款相关的任何款项，可能涉及资金占用风险；

经律师向赵伟平（以下简称“赵”）了解的情况：1、因原经营的 P2P 平台(已经爆雷，并被刑事立案)需要对投资人进行兑付，而赵当时没有筹集到足够的兑付资金，故向原告借款。当时赵以个人名义借款，但原告知晓赵是上市公司的实控人，故按照对方要求将借款人写为上市公司，赵作为借款担保方。借款资金支付至指定的第三方后，所借款项全部由赵用于对 P2P 投资人的兑付。

2、赵认为自己是可以向原告还款的，所借6000万元已经由赵安排归还了1500万元。但在借款期内，对方(即原告)的老板因涉及其他刑事案件被抓，所以赵未能把剩余的钱归还。之后，原告老板授权其女儿吴瑶、连同原告、赵三方在2021年签署《协议书》。《协议书》约定之前签署的《借款协议书》作废，所欠的4500万元不再与熊猫金控股份有限公司有任何关系，属于赵的个人债务，由赵负责归还。3、赵签署《借款协议书》、《协议书》熊猫金控股份有限公司均不知情。4500万元债务本金及利息由赵负责。

2024年8月30日，北京市第三中级人民法院做出（2023）京03民初251号民事判决，判决

由赵伟平向北京忆地添源房地产投资咨询中心支付本金4500万元及相应的利息，驳回了北京忆地添源房地产投资咨询中心对公司的全部诉讼请求。

北京忆地添源房地产投资咨询中心向北京市高级人民法院提起上诉，2025年1月24日，北京市高级人民法院做出（2024）京民终1239号民事判决，判决驳回上诉，维持原判。

（6）2023年11月，本公司之子公司湖南熊猫烟花集团有限公司（以下简称“烟花集团”）

与郭军涛、古爱莲签订《蒲城翔延化工有限责任公司股权转让合同》，烟花集团以60万元受让郭军涛持有的蒲城翔延化工有限公司（以下简称“翔延化工”）50.8475%股权，烟花集团以58万元受让古爱莲持有的翔延化工49.1525%股权。2023年11月13日，烟花集团向古爱莲支付股权转让款100万元，2024年3月14日，翔延化工完成投资人（股权）变更，变更后由烟花集团持有翔延化工100%股权。截止2024年12月31日，郭军涛、古爱莲和烟花集团仍未启动翔延化工的交接工作，导致烟花集团未能完成对翔延化工的实际接管。

（7）2024年12月25日，本公司之孙公司湖南熊猫烟花贸易有限公司（以下简称“熊猫烟花贸易”）与佛山市团赢企业管理有限公司（以下简称“佛山团赢公司”）签订《合作协议》，约定熊猫烟花贸易将其名下存于新疆银行的3亿元定期存款与佛山团赢公司的3亿元现金进行等价置换。2024年12月31日，佛山团赢公司向熊猫烟花贸易转账3亿元现金，因此，2024年12月31日熊猫烟花贸易对未到期的3亿元定期存款进行了终止确认。2024年12月30日，熊猫烟花贸易与广州馥韵实业投资有限公司（以下简称“馥韵实业”）、东莞市柯广洋实业投资有限公司（以下简称“柯广洋实业”）分别签订了《烟花供应链采购合作协议》，合作内容均为预计2025年双边供

177/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

应链业务总额不低于6亿元，且于协议签署生效后5个工作日内，熊猫烟花贸易需支付1.5亿作为采购预付款。2025年1月2日，熊猫烟花贸易将置换的3亿元资金分别支付给了馥韵实业和柯广洋实业（各1.5亿）。为全面精准地反映熊猫燃放与佛山团赢公司、馥韵实业、柯广洋实业经济业务实质，本公司就资产负债表日已存在事项及期后发生的相关事项，均在2024年度财务报表附注中进行全面、详实的披露。

（8）公司之子公司江西熊猫焰火燃放有限公司（以下简称“熊猫燃放”）于2024年6月20日与深圳嘉实隆实业投资有限公司（以下简称“嘉实隆实业”）签订《合作协议》，约定“熊猫燃放有意收购若干目标烟花生产企业，但目标生产企业当前状况等不符合要求，故嘉实隆实业先行获得目标生产企业的控股股权，并对目标生产企业进行有效管理。在嘉实隆实业的经营管理下，目标生产企业符合熊猫燃放的收购条件，熊猫燃放通过受让嘉实隆实业持有的目标生产企业股权的方式完成对目标生产企业的收购。本协议生效后两个月内，在嘉实隆实业的股东向熊猫燃放出具连带担保责任书后，熊猫燃放向嘉实隆实业支付目标生产企业股权收购保证金4800万元”，2024年7月2日，熊猫燃放向嘉实隆实业转账4800.00万元。2024年12月23日，熊猫燃放与嘉实隆实业签订《补充协议》，约定“为确保上市公司资金使用的安全性、合规性，避免上市公司由于年末应收应付余额过大产生的财务、税务等诸多问题，双方一致同意对熊猫燃放支付的生产企业股权收购保证金采取年末结算制度。嘉实隆实业于2024年12月31日前（含当日）将收购保证金全额退回熊猫燃放账户以满足熊猫燃放年末结算的合规性要求，熊猫燃放再于2025年1月10日前将收购保证金全额支付嘉实隆实业账户，以确保嘉实隆实业能继续正常履约”，2024年12月31日，嘉实隆实业将收购保证金4800.00万元退回至熊猫燃放账户，2025年1月2日，熊猫燃放将收购保证金4800.00万元支付至嘉实隆实业账户。为全面精准地反映熊猫燃放与嘉实隆实业经济业务实质，本公司就资产负债表日已存在事项及期后发生的相关事项，均在2024年度财务报表附注中进行全面、详实的披露。

（9）公司之子公司江西熊猫焰火燃放有限公司（以下简称“熊猫燃放”）于2024年3月17日与醴陵市攸财烟花鞭炮销售有限公司（以下简称“攸财烟花”）签订《采购合作协议》，约定“向攸财烟花支付1300.00万元作为采购货物的预付款及开拓专业燃放市场的保证金”，2024年3月

21日，湖南熊猫烟花贸易有限公司（简称“熊猫烟花贸易”）向攸财烟花转账600.00万元，2024年3月25日，熊猫烟花贸易向攸财烟花转账700.00万元。2024年5月21日，熊猫燃放与攸财烟花签订《合作协议》，约定“熊猫燃放有意收购若干目标烟花生产企业，但目标生产企业当前状况等不符合要求，故攸财烟花先行获得目标生产企业的控股股权，并对目标生产企业进行有效管理。在攸财烟花的经营管理下，目标生产企业符合熊猫燃放的收购条件，熊猫燃放通过受让攸财烟花持有的目标生产企业股权的方式完成对目标生产企业的收购。本协议生效后两个月内，在攸财烟花的股东向熊猫燃放出具连带担保责任书后，熊猫燃放向攸财烟花支付目标生产企业股权收购保证金3700万元。双方于2024年3月17日签订《采购合作协议》，截止本协议签订日，尚余

1300万元预付货款，折抵本协议上述条款应支付的收购保证金款”，2024年5月29日，江西熊猫

烟花有限公司向攸财烟花转账1100.00万元，2024年8月5日，熊猫燃放向攸财烟花转账1200.00万元。2024年12月3日，熊猫燃放与攸财烟花签订《补充协议一》，约定“由熊猫燃放向攸财烟花追加支付生产企业股权收购保证金人民币800万元整”，2024年12月30日，熊猫燃放向攸财烟花转账400.00万元，2024年12月31日，熊猫燃放向攸财烟花转账400.00万元。2024年12月26日，熊猫燃放与攸财烟花签订《补充协议二》，约定“为确保上市公司资金使用的安全性、合规性，避免上市公司由于年末应收应付余额过大产生的财务、税务等诸多问题，双方一致同意对熊猫燃放支付的生产企业股权收购保证金采取年末结算制度。攸财烟花于2024年12月31日前（含当日）将收购保证金全额退回熊猫燃放账户以满足熊猫燃放年末结算的合规性要求，熊猫燃放再于2025年1月10日前将收购保证金全额支付攸财烟花账户，以确保攸财烟花能继续正常履约”，2024年12月31日，攸财烟花将收购保证金4400.00万元退回至熊猫燃放账户，2025年1月2日，熊猫燃放将收购保证金4400.00万元支付至攸财烟花账户。为全面精准地反映熊猫燃放与攸财烟花经济业务实质，本公司就资产负债表日已存在事项及期后发生的相关事项，均在2024年度财务报表附注中进行全面、详实的披露。

（10）公司之子公司江西熊猫焰火燃放有限公司（以下简称“熊猫燃放”）于2024年5月28日与深圳市盛嘉利实业投资有限公司（以下简称“盛嘉利实业”）签订《合作协议》，约定“熊猫燃放有意收购若干目标烟花生产企业，但目标生产企业当前状况等不符合要求。故盛嘉利实业先

178/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

行获得目标生产企业的控股股权，并对目标生产企业进行有效管理。在盛嘉利实业的经营管理下，目标生产企业符合熊猫燃放的收购条件，熊猫燃放通过受让盛嘉利实业持有的目标生产企业股权的方式完成对目标生产企业的收购。本协议生效后两个月内，在盛嘉利实业的股东向熊猫燃放出具连带担保责任书后，熊猫燃放向盛嘉利实业支付目标生产企业股权收购保证金3900.00万元”，

2024年7月2日，熊猫燃放向盛嘉利实业转账3900.00万元。2024年12月25日，熊猫燃放与盛嘉利实业签订《补充协议》，约定“为确保上市公司资金使用的安全性、合规性，避免上市公司由于年末应收应付余额过大产生的财务、税务等诸多问题，双方一致同意对熊猫燃放支付的生产企业股权收购保证金采取年末结算制度。盛嘉利实业于2024年12月31日前（含当日）将收购保证金全额退回熊猫燃放账户以满足熊猫燃放年末结算的合规性要求，熊猫燃放再于2025年1月

10日前将收购保证金全额支付盛嘉利实业账户，以确保盛嘉利实业能继续正常履约”，2024年12月31日，盛嘉利实业将收购保证金3900.00万元退回至熊猫燃放账户，2025年1月2日，熊猫燃放将收购保证金3900.00万元支付至盛嘉利实业账户。为全面精准地反映熊猫燃放与盛嘉利实业经济业务实质，本公司就资产负债表日已存在事项及期后发生的相关事项，均在2024年度财务报表附注中进行全面、详实的披露。

（11）公司之子公司江西熊猫焰火燃放有限公司（以下简称“熊猫燃放”）于2024年6月21日与深圳市金耀泓实业投资有限公司（以下简称“金耀泓实业”）签订《合作协议》，约定“熊猫燃放有意收购若干目标烟花生产企业，但目标生产企业当前状况等不符合要求。故金耀泓实业先行获得目标生产企业的控股股权，并对目标生产企业进行有效管理。在金耀泓实业的经营管理下，目标生产企业符合熊猫燃放的收购条件，熊猫燃放通过受让金耀泓实业持有的目标生产企业股权的方式完成对目标生产企业的收购。本协议生效后两个月内，在金耀泓实业的股东向熊猫燃放出具连带担保责任书后，熊猫燃放向金耀泓实业支付目标生产企业股权收购保证金3600万元”，2024年7月2日，熊猫燃放向金耀泓实业转账3600.00万元。2024年12月23日，熊猫燃放与金耀泓实业签订《补充协议》，约定“为确保上市公司资金使用的安全性、合规性，避免上市公司由于年末应收应付余额过大产生的财务、税务等诸多问题，双方一致同意对熊猫燃放支付的生产企业股权收购保证金采取年末结算制度。金耀泓实业于2024年12月31日前(含当日)将收购保证金全额退回熊猫燃放账户以满足熊猫燃放年末结算的合规性要求，熊猫燃放再于2025年1月10日前将收购保证金全额支付金耀泓实业账户，以确保金耀泓实业能继续正常履约”，2024年12月31日，金耀泓实业将收购保证金3600.00万元退回至熊猫燃放账户，2025年1月2日，熊猫燃放将收购保证金3600.00万元支付至金耀泓实业账户。为全面精准地反映熊猫燃放与金耀泓实业经济业务实质，本公司就资产负债表日已存在事项及期后发生的相关事项，均在2024年度财务报表附注中进行全面、详实的披露。

8、其他

√适用□不适用

十九、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内120305.97134419.49

1年以内小计120305.97134419.49

1至2年134419.49670276.18

179/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

2至3年670276.18187900.51

3年以上15745579.5915557679.08

3至4年

4至5年

5年以上

合计16670581.2316550275.26

(2).按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额账面余额坏账准备账面余额坏账准备账账类计提计提比例面比例面别金额金额比例金额金额比例

(%)价(%)价

(%)(%)值值按单项计

16670581100.16670581100.16550275100.16550275100.

提.2300.2300.2600.2600坏账准备合16670581166705811655027516550275

////

计.23.23.26.26

按单项计提坏账准备：

√适用□不适用

位：元币种：人民币期末余额名称

账面余额坏账准备计提比例（%）计提理由

包素霞4183768.494183768.49100.00预计无法收回

湖南共立房地产开1311563.021311563.02100.00预计无法收回发有限公司

新里程贸易有限公1226118.651226118.65100.00预计无法收回司

浏花烟花二厂1047021.001047021.00100.00预计无法收回

无锡新星公司842643.09842643.09100.00预计无法收回

三湘公司710123.67710123.67100.00预计无法收回

长沙唯德医院550000.00550000.00100.00预计无法收回

JAKE’S FIREWORKS 500466.98 500466.98 100.00 预计无法收回

INC.STARR FIREWORKS 453109.80 453109.80 100.00 预计无法收回

HANSSONS 443126.69 443126.69 100.00 预计无法收回

FYRVERKERI AB

advanced technique 325972.52 325972.52 100.00 预计无法收回

fireworks inc

180/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

FYRVERKER 308569.26 308569.26 100.00 预计无法收回

IMASTARNA INGEMAR

外贸包装有限公司244100.00244100.00100.00预计无法收回

天水浏阳花炮销售244091.20244091.20100.00预计无法收回有限公司

RUSSELLS FIREWORKS 219469.47 219469.47 100.00 预计无法收回

SHOCKER FIREWORKS 211527.66 211527.66 100.00 预计无法收回

ARNOLD FIREWORKS 208615.56 208615.56 100.00 预计无法收回

INC.REICHENBACH 208589.90 208589.90 100.00 预计无法收回

FIREWORKS

FAMILY FIREWORKS 206600.37 206600.37 100.00 预计无法收回

佳欣彩印厂200849.06200849.06100.00预计无法收回

其他3024254.843024254.84100.00预计无法收回

合计16670581.2316670581.23100.00/

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(3).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额收回或转销或核期末余额计提其他变动转回销

单项计提坏16550275.26120305.9716670581.23账准备

合计16550275.26120305.9716670581.23

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

(4).本期实际核销的应收账款情况

□适用√不适用其中重要的应收账款核销情况

□适用√不适用

181/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

应收账款核销说明：

□适用√不适用

(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占应收账款和应收账款和合应收账款期末合同资产期末合同资产期末坏账准备期末单位名称同资产期末余余额余额余额合计数的余额额比例（%）

第一名4183768.494183768.4925.104183768.49

第二名1311563.021311563.027.871311563.02

第三名1226118.651226118.657.351226118.65

第四名1047021.001047021.006.281047021.00

第五名842643.09842643.095.05842643.09

合计8611114.258611114.2551.658611114.25

其他说明：

□适用√不适用

2、其他应收款

项目列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额应收利息应收股利

其他应收款299853364.08314091142.37

合计299853364.08314091142.37

其他说明：

□适用√不适用应收利息

(1).应收利息分类

□适用√不适用

(2).重要逾期利息

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

182/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收利息账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

(6).本期实际核销的应收利息情况

□适用√不适用其中重要的应收利息核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用应收股利

(1).应收股利

□适用√不适用

(2).重要的账龄超过1年的应收股利

□适用√不适用

(3).按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

按单项计提坏账准备：

□适用√不适用

183/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

按单项计提坏账准备的说明：

□适用√不适用

按组合计提坏账准备：

□适用√不适用

(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收股利账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

(5).坏账准备的情况

□适用√不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

(6).本期实际核销的应收股利情况

□适用√不适用其中重要的应收股利核销情况

□适用√不适用

核销说明：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用其他应收款

(1).按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内29000218.72287403525.07

1年以内小计29000218.72287403525.07

1至2年243428841.431487298.10

2至3年1487298.101718469.77

184/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

3年以上54396853.1552683617.09

3至4年

4至5年

5年以上

合计328313211.40343292910.03

(2).按款项性质分类情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币款项性质期末账面余额期初账面余额

合并范围内关联方借款315052227.95330593879.61

押金及保证金30000.0030000.00

备用金2394240.022402812.42

应收暂付款1476044.051472542.74

其他9360699.388793675.26

合计328313211.40343292910.03

(3).坏账准备计提情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期信整个存续期预期信坏账准备未来12个月预合计

用损失(未发生信用损失(已发生信期信用损失

用减值)用减值)

2024年1月1日余

1418.7829200348.8829201767.66

额

2024年1月1日余

额在本期

--转入第二阶段-516.34-516.34

--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提28682.621032.67823871.84853587.13

本期转回902.441594605.031595507.47本期转销本期核销其他变动

2024年12月31日

28682.621549.0128429615.6928459847.32

余额各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：

□适用√不适用

185/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(4).坏账准备的情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期变动金额类别期初余额转销或其他变期末余额计提收回或转回核销动

单项计提11489205.706349.3911495555.09坏账准备

组合计提17712561.96847237.741595507.4716964292.23坏账准备

合计29201767.66853587.131595507.4728459847.32

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

□适用√不适用

(5).本期实际核销的其他应收款情况

□适用√不适用

其中重要的其他应收款核销情况：

□适用√不适用

其他应收款核销说明：

□适用√不适用

(6).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币占其他应收款期款项的性坏账准备单位名称期末余额末余额合计数的账龄质期末余额

比例(%)

第一名179500000.0054.67关联方往1年以内；8975000.00

来1-2年

第二名62658111.6519.08关联方往1年以内；3132905.58

来1-2年

第三名45978567.3914.00关联方往1年以内；2298928.37

来1-2年；

2-3年；3年以上

第四名14636110.644.46关联方往1年以内731805.53来

第五名10437664.653.18关联方往1-2年521883.23来

合计313210454.3395.39//15660522.71

(7).因资金集中管理而列报于其他应收款

□适用√不适用

186/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

其他说明：

√适用□不适用按坏账计提方法分类披露期末余额类别账面余额坏账准备计提比例账面价值

金额比例(%)金额

(%)

单项计提坏账准备11495555.093.5011495555.09100.00

组合计提坏账准备316817656.3196.5016964292.235.35299853364.08

其中：账龄组合583979.150.1830231.635.18553747.52

关联方组合315052227.9595.9615752611.395.00299299616.56应收出口退税款组

1181449.210.361181449.21100.00

合

合计328313211.40100.0028459847.328.67299853364.08

（续）期初余额类别账面余额坏账准备计提比账面价值

金额比例(%)金额

例(%)

单项计提坏账准备11489205.703.3511489205.70100.00

组合计提坏账准备331803704.3396.6517712561.965.34314091142.37

其中：账龄组合28375.510.011418.785.0026956.73

关联方组合330593879.6196.3016529693.975.00314064185.64

应收出口退税款组合1181449.210.341181449.21100.00

合计343292910.03100.0029201767.668.51314091142.37

A、期末单项计提坏账准备的其他应收款期末余额

其他应收款（按单位）计提比例账面余额坏账准备账龄计提理由

(%)万载李信烟花进出口有限公

1692225.911692225.913年以上100.00预计无法收回

司

赤马湖体育产业826252.79826252.793年以上100.00预计无法收回

德国市场709120.51709120.513年以上100.00预计无法收回浏阳市远大彩色印刷包装有

642774.88642774.883年以上100.00预计无法收回

限公司

代扣代缴个人所得税524153.40524153.403年以上100.00预计无法收回

陈先义499800.00499800.003年以上100.00预计无法收回

天心区湘轻五金建材经营部437000.00437000.003年以上100.00预计无法收回

187/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

期末余额

其他应收款（按单位）计提比例账面余额坏账准备账龄计提理由

(%)

天津市津盛建筑工程公司430787.80430787.803年以上100.00预计无法收回

朝阳宝丰科技发展有限公司400000.00400000.003年以上100.00预计无法收回

雨花区金中物资贸易部391198.70391198.703年以上100.00预计无法收回

原业务九部-胡建381005.99381005.993年以上100.00预计无法收回

其他4561235.114561235.113年以上100.00预计无法收回

合计——100.00——

11495555.0911495555.09

B、期末组合中，采用账龄组合计提坏账准备的其他应收款期末余额期初余额账龄

账面余额计提比例(%)坏账准备账面余额计提比例(%)坏账准备

1年以内573652.445.0028682.6228375.515.001418.78

1至2年10326.7115.001549.0115.00

2至3年30.0030.00

3年以上50.0050.00

合计583979.155.1830231.6328375.515.001418.78

C、期末组合中，采用关联方组合计提坏账准备的的其他应收款情况期末余额期初余额组合名称计提比计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备

例(%)例(%)熊猫资本管理有限

45978567.395.002298928.3744325299.045.002216264.95

公司西藏熊猫小额贷款

10437664.655.00521883.2310437664.655.00521883.23

有限公司熊猫大数据信用管

1076940.005.0053847.001076940.005.0053847.00

理有限公司沈阳银湖贸易有限

764833.625.0038241.68647128.875.0032356.44

公司江西熊猫烟花有限

62658111.655.003132905.5881550212.215.004077510.61

公司湖南熊猫烟花贸易

179500000.005.008975000.00192500000.005.009625000.00

有限公司江西熊猫焰火燃放

14636110.645.00731805.5356634.845.002831.74

有限公司

合计315052227.955.0015752611.39330593879.615.0016529693.97

D、期末组合中，采用应收出口退税款组合计提坏账准备的的其他应收款情况组合名称期末余额期初余额

188/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

账面余额比例%坏账准备账面余额比例%坏账准备应收出口退税

1181449.21100.001181449.211181449.21100.001181449.21

款组合

合计1181449.21100.001181449.211181449.21100.001181449.21

3、长期股权投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值对子

公司479000000.00368278068.51110721931.49477050000.00285992402.00191057598.00投资对联

营、合营企业投资

合计479000000.00368278068.51110721931.49477050000.00285992402.00191057598.00

(1).对子公司投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币被投本期增减变动期初余额（账面减值准备期初余期末余额（账面减值准备期末余资单其价值）额追加投资减少投资计提减值准备价值）额位他上栗县熊猫烟

182805.476617194.536800000.00

花有限公司沈阳银湖

贸易1400000.001400000.00有限公司江西熊猫

烟花5000000.005000000.00有限公司熊猫资本

管理100000000.00100000000.00有限公司广州市熊

猫互98146622.13101853377.8750732903.9147413718.22152586281.78联网小额

189/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

贷款有限公司熊猫财务顾问

15708213.2714291786.7315708213.2714291786.73

管理有限公司西藏熊猫小额

38169957.1361830042.8738169957.13100000000.00

贷款有限公司湖南熊猫烟花

33100000.0033100000.00

集团有限公司江西熊猫焰火

750000.006750000.007500000.00

燃放有限公司井冈山熊猫烟

1000000.001000000.00

花有限公司吉安国焰

文旅1000000.001000000.00有限公司

合计191057598.00285992402.008750000.006800000.0088902861.04110721931.49368278068.51

(2).对联营、合营企业投资

□适用√不适用

(3).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用

4、营业收入和营业成本

(1).营业收入和营业成本情况

□适用√不适用

190/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

(2).营业收入、营业成本的分解信息

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

(3).履约义务的说明

□适用√不适用

(4).分摊至剩余履约义务的说明

□适用√不适用

(5).重大合同变更或重大交易价格调整

□适用√不适用

5、投资收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额成本法核算的长期股权投资收益权益法核算的长期股权投资收益

处置长期股权投资产生的投资收益6720445.884705428.29交易性金融资产在持有期间的投资收益其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入债权投资在持有期间取得的利息收入其他债权投资在持有期间取得的利息收入处置交易性金融资产取得的投资收益处置其他权益工具投资取得的投资收益处置债权投资取得的投资收益处置其他债权投资取得的投资收益债务重组收益

合计6720445.884705428.29

6、其他

□适用√不适用

191/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

二十、补充资料

1、当期非经常性损益明细表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目金额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值-13659.97准备的冲销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定

2680076.16

的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失

单独进行减值测试的应收款项减值准备转回10000.00

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出6345630.87其他符合非经常性损益定义的损益项目

减：所得税影响额2255511.77

少数股东权益影响额（税后）-14398.41

合计6780933.70

192/193熊猫金控股份有限公司2024年年度报告

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、净资产收益率及每股收益

√适用□不适用加权平均净资产每股收益报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益归属于公司普通股股东的净

-139.71-2.86-2.86利润扣除非经常性损益后归属于

-141.71-2.90-2.90公司普通股股东的净利润

3、境内外会计准则下会计数据差异

□适用√不适用

4、其他

□适用√不适用

董事长：刘玉铭

董事会批准报送日期：2025年4月29日修订信息

□适用√不适用