杭州天目山药业股份有限公司2025年第三季度报告

证券代码：600671证券简称：天目药业

杭州天目山药业股份有限公司

2025年第三季度报告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者

重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

重要内容提示：

公司董事会及董事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证季度报告中财务信息

的真实、准确、完整。

第三季度财务报表是否经审计

□是√否

一、主要财务数据

（一）主要会计数据和财务指标

单位：元币种：人民币本报告期比年初至报告期上年同期增末比上年同期项目本报告期年初至报告期末减变动幅度增减变动幅度

(%)(%)

营业收入55343038.75-15.03158940412.6627.48

利润总额2882447.89-83.7610001188.74不适用归属于上市公司股东的净

3960987.86-73.2514208796.60不适用

利润归属于上市公司股东的扣

4979700.85-64.9110882970.33不适用

除非经常性损益的净利润

经营活动产生的现金流量-19958994.53不适用-30831088.80不适用

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净额

基本每股收益（元/股）0.03-72.940.12不适用

稀释每股收益（元/股）0.03-72.940.12不适用加权平均净资产收益率

6.07-89.1423.89不适用

（%）本报告期末比本报告期末上年度末上年度末增减

变动幅度(%)

总资产429727307.20441463237.69-2.66归属于上市公司股东的所

66592681.4052383884.8027.12

有者权益

注：“本报告期”指本季度初至本季度末3个月期间，下同。

（二）非经常性损益项目和金额

√适用□不适用

单位:元币种:人民币年初至报告期末非经常性损益项目本期金额说明金额

非流动性资产处置损益，包括已计提

835314.43175596.93

资产减值准备的冲销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政

策规定、按照确定的标准享有、对公101379.14290537.42司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效

套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司

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期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益企业因相关经营活动不再持续而发

生的一次性费用，如安置职工的支出等

因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入除上述各项之外的其他营业外收入

-1543628.092969405.76和支出其他符合非经常性损益定义的损益

3095.89

项目

减：所得税影响额-64.35-26.56

少数股东权益影响额（税后）411842.82112836.29

合计-1018712.993325826.27

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

（三）主要会计数据、财务指标发生变动的情况、原因

√适用□不适用

项目名称变动比例（%）主要原因

货币资金_本报告期末-82.14主要是支付采购款、各类改造工程款等所致。

主要是子公司青岛天目山较去年末增加4038万

应收账款_本报告期末58.26

元、子公司嘉合医药增加1460万元所致。

主要是母公司、子公司黄山薄荷预付采购款较去年

预付款项_本报告期末217.99末分别增加108万元、202万元，控股子公司嘉合医药增加251万元所致。

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主要是控股子公司三慎泰宝丰较去年末减少71万

其他应收款_本报告期末-34.79所致。

其他流动资产_本报告期主要是控股子公司模拟医学未抵扣的进项税较去

121.88

末年末增加240万元所致。

主要是子公司黄山天目工程项目投入较去年末增

在建工程_本报告期末957.40加1196万元所致。

主要是三慎泰门诊解除房屋租赁协议，处置使用权使用权资产_本报告期末-33.59资产所致。

主要是子公司黄山天目、黄山薄荷票据到期兑现所

应付票据_本报告期末-53.60致。

主要是控股子公司嘉合医药预收货款增加117万

合同负债_本报告期末35.30元。

本期收入较上年12月减少，使增值等各项税费也应交税费_本报告期末-56.01相应减少及12月预提的所得税在本年支付所致。

主要是母公司、黄山天目、模拟医学分别较去年末

其他应付款_本报告期末-38.58

减少733万元、862万元、211万元所致。

一年内到期的非流动负主要是公司及子公司租赁费的支付及三慎泰门诊

-41.02

债_本报告期末解除房屋租赁，处置租赁负债所致。

其他流动负债_本报告期主要是预收账款增加，相应的待转销的销项税增加

68.70末所致。

预计负债_本报告期末-49.75主要是母公司上年预提的负债，今年支付所致。

递延所得税负债_本报告主要是使用权的摊销及三慎泰门诊解除房屋租赁，-33.59

期末处置使用权资产，相应的递延所得税负债减少。

主要是1.母公司去年房产税减免80%，今年没有减税金及附加_年初至报告

90.00免房产税；2.收入较去年同期增加，相应的附加税

期末增加。

主要是母公司、青岛天目山较去年同期分别增加

销售费用_年初至报告期

127.68121万元、271万元，控股子公司嘉合医药产生150

末万元所致。

主要是去年同期子公司上海天目山出售杭州天目

投资收益-86.15堂健康科技有限公司股权产生2.88万元投资收益，今年未发生相关事项所致。

资产减值损失_年初至报主要是母公司、子公司黄山天目资产减值损失较去

-623.51

告期末年同期分别增加45万元、40万元所致

资产处置收益_年初至报主要是子公司三慎泰门诊解除房屋租赁，处置收益

318.46

告期末30万元所致。

营业外收入_年初至报告主要是母公司、黄山天目较去年同期分别增加94

31.81

期末万元、56万元所致。

营业外支出_年初至报告主要是子公司深圳天目山处置报废物资323万元所

191.30期末致。

所得税费用_年初至报告主要是母公司去年同期冲回所得税费用253万元所

1770.71期末致。

投资活动产生的现金流-43.43主要是购建固定资产、无形资产及其他长期资产支

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量净额_年初至报告期末付的现金较去年同期增加了1440万元所致。

主要是本报告期内，筹资活动现金流入较去年同期筹资活动产生的现金流

162.09减少了7794万元，而筹资活动现金流出较去年同

量净额_年初至报告期末比减少了12000万元所致。

二、股东信息

（一）普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况表

单位：股报告期末普通股股东报告期末表决权恢复的优先股股

96930

总数东总数（如有）

前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持有有质押、标记或冻结情持股限售条况股东名称股东性质持股数量比例件股份

(%)股份状数量数量态青岛汇隆华泽投资有

国有法人3651946029.990无0限公司青岛源嘉医疗科技有

境内非国有法人1616000013.270无0限公司浙江清风原生文化有

境内非国有法人51818134.260冻结5181813限公司杭州岳殿润投资管理

境内非国有法人50000004.110无0

合伙企业（有限合伙）

盖连东境内自然人21474451.760无0

杨乐境内自然人9515000.780无0北京合易盈通资产管

理有限公司－合易沪

其他7172000.590无0选价值一号私募证券投资基金

张虹境内自然人6390000.520无0

余军飞境内自然人6318030.520无0

UBS AG 境外法人 557634 0.46 0 无 0

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份）股份种类及数量股东名称持有无限售条件流通股的数量股份种数量类青岛汇隆华泽投资有人民币

3651946036519460

限公司普通股青岛源嘉医疗科技有人民币

1616000016160000

限公司普通股浙江清风原生文化有5181813人民币5181813

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限公司普通股杭州岳殿润投资管理人民币

50000005000000

合伙企业（有限合伙）普通股人民币盖连东21474452147445普通股人民币杨乐951500951500普通股北京合易盈通资产管

理有限公司－合易沪人民币

717200717200

选价值一号私募证券普通股投资基金人民币张虹639000639000普通股人民币余军飞631803631803普通股人民币

UBS AG 557634 557634普通股

上述股东关联关系或公司未知其他股东之间、其他股东与前十名股东之间是否存在关联关系或一一致行动的说明致行动人关系前10名股东及前10名无限售股东参与融无资融券及转融通业务

情况说明（如有）

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用

前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用

三、其他提醒事项需提醒投资者关注的关于公司报告期经营情况的其他重要信息

√适用□不适用

1、成立子公司

2025年9月28日，公司下属全资子公司青岛天目山健康科技有限公司设立全资子公司青岛

模拟医学中心有限公司（以下简称“模拟医学中心”），注册资本为人民币300万元。本次投资事项已经按照《公司章程》规定履行内部决策程序。模拟医学中心纳入公司合并报表范围。

2、存货核销公司于2025年9月30日披露了公告编号为2025-046的《杭州天目山药业股份有限公司关于子公司部分存货核销的公告》，鉴于公司全资子公司深圳天目山的业务发展整体规划发生调整，其部分产品及包装配套材料已无使用价值。公司严格按照《企业会计准则》及公司财务制度的相关规定对上述存货进行了清查并予以核销处理，本次核销存货账面原值3092147.88元（其中本年已计提跌价准备628850.52元），报废销毁处理后进项税转出约133659.97元。本次存货核销

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已按照公司相关制度履行内部审批程序。

四、季度财务报表

（一）审计意见类型

□适用√不适用

（二）财务报表合并资产负债表

2025年9月30日

编制单位：杭州天目山药业股份有限公司

单位：元币种：人民币审计类型：未经审计项目2025年9月30日2024年12月31日

流动资产：

货币资金11740346.3465724985.87结算备付金拆出资金交易性金融资产衍生金融资产应收票据

应收账款152820152.5496565118.72

应收款项融资1441949.801409127.44

预付款项7300284.062295767.16应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款1671418.202562954.67

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货41498781.0452323040.59

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产4066448.521832699.27

流动资产合计220539380.50222713693.72

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款

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长期股权投资其他权益工具投资其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产158011835.20167026123.77

在建工程13252874.171253350.94生产性生物资产油气资产

使用权资产16322940.9924577269.91

无形资产5080159.305088010.11

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源

商誉1614611.741614611.74

长期待摊费用8897070.7712053763.24

递延所得税资产6008434.537136414.26其他非流动资产

非流动资产合计209187926.70218749543.97

资产总计429727307.20441463237.69

流动负债：

短期借款156180940.00126886706.77向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债

应付票据2964570.486388763.05

应付账款70579862.7382240942.73预收款项

合同负债3320372.042454063.03卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬3457494.163909658.31

应交税费6888422.7915659645.82

其他应付款21507387.5735019264.50

其中：应付利息

应付股利23403.3623403.36应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债8004538.5613570923.12

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其他流动负债425644.65252313.67

流动负债合计273329232.98286382281.00

非流动负债：

保险合同准备金长期借款应付债券

其中：优先股永续债

租赁负债9386653.3810335472.84长期应付款长期应付职工薪酬

预计负债476367.66948080.59

递延收益48157342.8252634184.46

递延所得税负债4080735.266144317.49其他非流动负债

非流动负债合计62101099.1270062055.38

负债合计335430332.10356444336.38

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本）121778885.00121778885.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积162787915.98162787915.98

减：库存股其他综合收益专项储备

盈余公积24181414.3724181414.37一般风险准备

未分配利润-242155533.95-256364330.55归属于母公司所有者权益（或股东权

66592681.4052383884.80

益）合计

少数股东权益27704293.7032635016.51

所有者权益（或股东权益）合计94296975.1085018901.31

负债和所有者权益（或股东权益）

429727307.20441463237.69

总计

公司负责人：刘加勇主管会计工作负责人：冷亮会计机构负责人：党国峻合并利润表

2025年1—9月

编制单位：杭州天目山药业股份有限公司

单位：元币种：人民币审计类型：未经审计项目2025年前三季度2024年前三季度

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（1-9月）（1-9月）一、营业总收入158940412.66124680446.71

其中：营业收入158940412.66124680446.71利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本149050601.43129724584.88

其中：营业成本85227696.1171362825.86利息支出手续费及佣金支出退保金赔付支出净额提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加1850426.12973931.35

销售费用10165110.274464595.57

管理费用46836705.4847406264.16

研发费用106796.12

财务费用4970663.455410171.82

其中：利息费用5051561.395298591.54

利息收入82941.43351201.62

加：其他收益291106.67374534.39

投资收益（损失以“-”号填列）3993.3528842.06

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益

汇兑收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“-”号填列）公允价值变动收益（损失以“-”号填列）

信用减值损失（损失以“-”号填列）-2726517.05-2643053.74

资产减值损失（损失以“-”号填列）-604734.79115516.33

资产处置收益（损失以“-”号填列）299864.55-137260.06

三、营业利润（亏损以“-”号填列）7153523.96-7305559.19

加：营业外收入6500620.804931772.57

减：营业外支出3652956.021254008.67

四、利润总额（亏损总额以“-”号填列）10001188.74-3627795.29

减：所得税费用2493114.95133270.88

五、净利润（净亏损以“-”号填列）7508073.79-3761066.17

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（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以“-”号

7508073.79-3761066.17

填列）2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）

（二）按所有权归属分类1.归属于母公司股东的净利润（净

14208796.60-3695546.06亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”号填-6700722.81-65520.11

列）

六、其他综合收益的税后净额

（一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额

1.不能重分类进损益的其他综合收益

（1）重新计量设定受益计划变动额

（2）权益法下不能转损益的其他综合收益

（3）其他权益工具投资公允价值变动

（4）企业自身信用风险公允价值变动

2.将重分类进损益的其他综合收益

（1）权益法下可转损益的其他综合收益

（2）其他债权投资公允价值变动

（3）金融资产重分类计入其他综合收益的金额

（4）其他债权投资信用减值准备

（5）现金流量套期储备

（6）外币财务报表折算差额

（7）其他

（二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额

七、综合收益总额7508073.79-3761066.17

（一）归属于母公司所有者的综合收益

14208796.60-3695546.06

总额

（二）归属于少数股东的综合收益总额-6700722.81-65520.11

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)0.1167-0.0303

（二）稀释每股收益(元/股)0.1167-0.0303

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0元上期被合并方实现的净利润为：0元。

公司负责人：刘加勇主管会计工作负责人：冷亮会计机构负责人：党国峻

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合并现金流量表

2025年1—9月

编制单位：杭州天目山药业股份有限公司

单位：元币种：人民币审计类型：未经审计

2025年前三季度2024年前三季度

项目

（1-9月）（1-9月）一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金137811585.19122128993.23客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额

收到的税费返还25081.0940083.95

收到其他与经营活动有关的现金16321184.821096680.30

经营活动现金流入小计154157851.10123265757.48

购买商品、接受劳务支付的现金105825661.33105601478.81客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工及为职工支付的现金31625825.8028560679.53

支付的各项税费22524848.417127503.86

支付其他与经营活动有关的现金25012604.3620933154.49

经营活动现金流出小计184988939.90162222816.69

经营活动产生的现金流量净额-30831088.80-38957059.21

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金

取得投资收益收到的现金3993.35

处置固定资产、无形资产和其他长期资

22768.0030.00

产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金3500001.00358609.56

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投资活动现金流入小计3526762.35358639.56

购建固定资产、无形资产和其他长期资

26663454.6612263218.65

产支付的现金投资支付的现金质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现

6666500.00

金净额

支付其他与投资活动有关的现金3500001.00

投资活动现金流出小计30163455.6618929718.65

投资活动产生的现金流量净额-26636693.31-18571079.09

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金1770000.004550000.00

其中：子公司吸收少数股东投资收到的

1770000.004550000.00

现金

取得借款收到的现金118752800.00110450000.00

收到其他与筹资活动有关的现金83464100.32

筹资活动现金流入小计120522800.00198464100.32

偿还债务支付的现金89280000.00125450000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现金4725879.467329788.34

其中：子公司支付给少数股东的股利、

3577000.00

利润

支付其他与筹资活动有关的现金10414637.8591616494.66

筹资活动现金流出小计104420517.31224396283.00

筹资活动产生的现金流量净额16102282.69-25932182.68

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额-41365499.42-83460320.98

加：期初现金及现金等价物余额47463991.4797962612.42

六、期末现金及现金等价物余额6098492.0514502291.44

公司负责人：刘加勇主管会计工作负责人：冷亮会计机构负责人：党国峻

2025年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表

□适用√不适用特此公告。

杭州天目山药业股份有限公司董事会

2025年10月27日