狙击龙虎榜：磷、锂、风、光、储持续异动背后逻辑

2023年12月26日，周二，龙虎榜解析。

今日市场焦点

1）芯片半导已是鸡肋：芯片半导体今日大跌，应该是中美关系回暖，之前所谓自主可控、国产替代的逻辑已经弱化。

2）国企水务公司大涨逻辑：

一、上海青浦水价涨价超20%落地，后续其他城市或跟进。

二、水务公司都是高分红高股息的国企，本身自带避险属性，特别是在指数下跌周期中。

三、机构认为国企垄断生产要素“价值重估”。缺钱大背景下，“土地财政”加速转向“股权财政”，国企垄断的生产要素将会迎来“涨价重估”（中特估）。

根据机构测算，水价提升后的利润弹性下图所示：留意武汉控股走势。

3）与鸡肋一样的芯片半导相比，磷、锂、风、光、储或更有性价比。

磷矿全天三只股封板，川金诺20CM涨停，湖北宜化、中毅达涨停。中毅达12月19日首次上龙虎榜，这股历史曾有多次妖股基因。

再加上今日4连板的清源股份（光伏），以及近期大涨的金刚光伏、同力日升（储能）、江特电机（锂），不难发现，新能源板块-磷、锂、风、光、储，它们在龙虎榜上的异动时间频率越来越短，之前是一个月上一次榜，现在是一周或几天就上榜一次，说明上榜的时间间隔在大幅缩短。

磷矿的异动，有三个原因：

原因一：需求端-此前我们常说的储能（磷酸铁锂），12月22日特斯拉上海储能超级工厂正式启动，主要使用锂铁磷酸电池。中美大国没有分歧的领域就是碳中和。

原因二：供给端-国内环保碳中和政策，可能再次影响磷矿的供给。个人认为，碳中和可能将是主导2024年资源股行情的核心逻辑。不仅是磷矿、锂矿，高污染的纯碱也是环保高压领域。（中期看待这个逻辑）

原因三：供给端-市场认为红海事件、苏伊士运河的航运中断，或将对俄罗斯、摩洛哥出口磷化工的航线运费产生影响。摩洛哥磷矿石储量全球占比70%，是全球磷矿石第三大生产国和第一大出口国。2023年中国从海外进口的磷矿石主要来自埃及，总进口量70多万吨，其中60万吨都是来自埃及。而埃及的磷矿石运输需要经过苏伊士运河经过。