1月25日,在公司重大资产重组媒体说明会上,厦华电子表示,公司大股东、董事会和管理层产业转型的思路没有变化,希望通过有效的资产和业务整合,改善经营情况,从根本上增强盈利能力和可持续发展能力。重组福光股份后,公司将由彩电及配件销售向光学产业转型。

近年来,厦华电子多次筹划资产重组均无功而返。此次收购福光股份谋求转型,由于重组临阵换财务顾问、公司控制权可能不稳定等因素,引发市场关注。

再启重组收购福光股份

公告显示,厦华电子本次交易标的资产为福光股份61.67%股权。交易包括两部分:发行股份及支付现金购买资产和发行股份募集配套资金。根据交易方案,厦华电子拟向福光股份6名股东发行股份及支付现金购买其持有的福光股份61.67%股权。标的资产交易金额暂定为160332.76万元。其中,交易对价的61.33%即98332.76万元以发行股份的方式支付,交易对价的38.67%即62000万元以现金方式支付。本次交易完成后,厦华电子将持有福光股份61.67%股权,福光股份将成为上市公司的控股子公司。

为支付本次交易的现金对价、中介机构费用及相关税费,上市公司拟向鹰潭当代非公开发行股份募集配套资金,募集配套资金总额不超过64000万元。

福光股份董事兼副总经理郑秋介绍,福光股份系专业从事光学镜头、光学元组件等产品科研生产的高新技术企业,是国家“神舟”系列航天工程配套产品制造商,中国安防百强企业。福光股份此前曾尝试走独立IPO道路。“基于对军工及光学市场的判断,迅速实现资产证券化,借助上市公司的资本平台,可以抓住战略机遇迅速做大做强,因此选择与上市公司重组。”

厦华电子董事兼总经理刘刚则坦言,厦华电子在停止彩电及相关业务后,短期仍难以改变主营业务羸弱、盈利能力不足、核心竞争力缺乏、经营状况一般的局面。本次重组可谓一拍即合。

近年来,重组转型成为厦华电子发展的关键词。2015年3月,厦华电子筹划重组,拟收购火瀑云100%股权;2015年7月,厦华电子与爱财网络及其股东方签订《投资合作意向书》;2016年3月,厦华电子再度停牌筹划重组,拟以18亿元收购数联铭品100%股权;2017年11月,厦华电子拟以2500万元的价格将所持上海领彧投资100%股权转让给厦门金科共赢。最终,这些重组均落空。

此次重组福光股份,转型光学行业,厦华电子的重组之路仍存在很多变数。比如,本次重组上市公司控制权可能存在不稳定的风险。对此,独立财务顾问华西证券投行部高级副总裁张昊宇表示,本次交易前,王春芳和王玲玲为公司实际控制人;本次交易后,不考虑配套融资,王春芳、王玲玲、赣州鑫域、北京德昌行仍为上市公司第一大股东,上市公司实际控制人仍为王春芳和王玲玲。若考虑配套融资,鉴于鹰潭当代的实际控制人为王春芳,本次交易完成后,王春芳及王玲玲共同控制公司的股权比例将进一步提升。本次交易未导致公司控制权发生变化。