永辉超市:安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）关于永辉超市股份有限公司向特定对象发行A股股票的财务报告及审计报告

永辉超市股份有限公司

已审财务报表

2025年度永辉超市股份有限公司

目录页次

一、审计报告1-8

二、已审财务报表

合并及公司资产负债表9-10合并及公司利润表11

合并股东权益变动表12-13

公司股东权益变动表14-15

合并及公司现金流量表16-17

财务报表附注18-134补充资料

1.非经常性损益明细表1

2.净资产收益率和每股收益2审计报告

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

永辉超市股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了永辉超市股份有限公司的财务报表，包括2025年12月31日的合并及公司资产负债表，2025年度的合并及公司利润表、股东权益变动表和现金流量表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的永辉超市股份有限公司的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了永辉超市股份有限公司2025年12月31日的合并及公司财务状况以及2025年度的合并及公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照《中国注册会计师独立性准则第1号——财务报表审计和审阅业务对独立性的要求》和中国

注册会计师职业道德守则，我们独立于永辉超市股份有限公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们在审计中遵循了对公众利益实体审计的独立性要求。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。

这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。我们对下述每一事项在审计中是如何应对的描述也以此为背景。

我们已经履行了本报告“注册会计师对财务报表审计的责任”部分阐述的责任，包括与这些关键审计事项相关的责任。相应地，我们的审计工作包括执行为应对评估的财务报表重大错报风险而设计的审计程序。我们执行审计程序的结果，包括应对下述关键审计事项所执行的程序，为财务报表整体发表审计意见提供了基础。

1审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

三、关键审计事项（续）

关键审计事项：该事项在审计中是如何应对：

供应商收入的确认

永辉超市股份有限公司2025年度我们的审计程序包括：

其他业务收入人民币2074316（1）了解永辉超市股份有限公司管理层千元，主要为从供应商取得的收针对供应商收入确认的相关会计政策及入。永辉超市股份有限公司通过所采用的关键内部控制措施，并对相关与供应商订立多种不同类型的合内部控制设计和运行有效性进行测试并

同取得供应商收入，在提供相应评价；

服务并取得收款权利时按照合同（2）在内部信息技术专家的协助下测试

或补充协议的约定金额确认收信息系统的一般控制及关键应用控制，入。该等安排在性质和规模上各包括评价信息技术系统是否按照设计运有不同，包括向供应商收取仓储行，以及信息技术系统之间数据传输的服务费、展示有关的服务费及协完整性和真实性；

助供应商开展市场推广活动取得（3）检查与供应商签订的各类型标准合

的各类服务相关费用。同协议中所约定的条款和条件，评估有关供应商收入确认的会计处理恰当性；

由于供应商收入对永辉超市股份（4）选取样本对公司所确认的各类供应

有限公司的利润贡献较为重大，商收入进行细节测试，包括对供应商合并且与供应商相关业务交易发生同、发票、供应商对账单及供应商收入

频繁及复杂性增加，存在收入确确认财务记账凭证等支持性文件进行核认金额不准确或者计入不恰当会对；

计期间的固有风险。因此，我们（5）执行函证程序，并将函证结果与公将供应商收入的确认确定为关键司账面记录的金额进行核对，并对未回审计事项。函供应商执行替代测试。

相关信息分别披露于财务报表附注三、22“与客户之间的合同产生的收入”、附注三、29“重大会计判断和估计”、附注五、42

“营业收入和营业成本”。

2审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

三、关键审计事项（续）

关键审计事项：该事项在审计中是如何应对：

长期股权投资减值损失的计提

截至2025年12月31日，永辉超我们的审计程序包括：

市股份有限公司长期股权投资账（1）对长期股权投资减值测试相关的内面价值为人民币2132274千部控制的设计及执行有效性进行了解与元，减值准备为人民币647958评估；

千元，系对可收回金额低于其账（2）访谈永辉超市股份有限公司管理面价值的长期股权投资计提的减层，了解管理层投资意图、双方战略合值准备。作实施情况以及合作预期，查阅本年与其相关的董事会决议等文件；

由于长期股权投资对财务报表整（3）与管理层讨论长期股权投资减值迹

体的重要性，且长期股权投资减象的判断依据，获取被投资公司的财务值准备的计提涉及到管理层重大报表，分析其财务信息，评价管理层对判断和估计。因此，我们将永辉长期股权投资减值迹象的判断是否合超市股份有限公司对长期股权投理；

资减值准备的计提作为关键审计（4）评价管理层聘请的外部估值专家的事项。独立性、专业胜任能力和客观性，与管理层、外部估值专家和内部估值专家进

相关信息分别披露于财务报表附行沟通，评价估值的关键参数；在内部注三、11“长期股权投资”、附估值专家的协助下，基于企业会计准则

注三、18“资产减值”、附注的要求，评价资产评估方法、假设及估三、29“重大会计判断和估计的合理性；计”、附注五、10“长期股权投（5）评价财务报表中长期股权投资减值资”。准备的相关披露是否符合企业会计准则的要求。

3审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

三、关键审计事项（续）

关键审计事项：该事项在审计中是如何应对：

门店资产组减值损失的计提

门店资产组主要包括固定资产、我们的审计程序包括：

长期待摊费用、使用权资产等长（1）对门店资产组减值测试相关的内部期资产。截至2025年12月31控制的设计及执行有效性进行了解与评日，上述资产账面价值合计人民估；

币9876257千元，其中资产减（2）与管理层讨论门店资产组减值迹象值准备金额合计为人民币的判断依据，评价管理层对门店资产组

237241千元，系对可收回金额减值迹象的判断是否合理；

低于其账面价值的门店资产组计（3）与管理层和内部估值专家进行沟提的减值准备。通，评价估值的关键参数；在内部估值专家的协助下，基于企业会计准则的要由于门店资产组对财务报表整体求，评价资产组预计未来现金流量折现的重要性，且门店资产组减值准所采用的方法、假设及估计的合理性；

备的计提涉及到管理层重大判断（4）评价财务报表中门店资产组减值的和估计。因此，我们将永辉超市相关披露是否符合企业会计准则的要股份有限公司对门店资产组减值求。

准备的计提作为关键审计事项。

相关信息分别披露于财务报表附

注三、13“固定资产”、附注

三、26“租赁”、附注三、18

“资产减值”、附注三、19“长期待摊费用”、附注三、29“重大会计判断和估计”、附注五、

13“固定资产”、附注五、16

“使用权资产”、附注五、19

“长期待摊费用”。

4审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

四、其他信息永辉超市股份有限公司管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估永辉超市股份有限公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督永辉超市股份有限公司的财务报告过程。

5审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

六、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。

同时，我们也执行以下工作：

（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审

计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对永辉超市股份有限公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致永辉超市股份有限公司不能持续经营。

（5）评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

（6）就永辉超市股份有限公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的

审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

6审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司

六、注册会计师对财务报表审计的责任（续）

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

7审计报告（续）

安永华明（2026）审字第70018406_B01号永辉超市股份有限公司（本页无正文）

安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：唐蓓瑶（项目合伙人）

中国注册会计师：郑潇中国北京2026年4月15日

8永辉超市股份有限公司

合并及公司资产负债表

2025年12月31日人民币元

资产附注2025年12月31日2024年12月31日合并公司合并公司流动资产

货币资金五、13301975739.642376359162.193996192626.512905791783.88

交易性金融资产五、21558690126.851102829180.153290534267.962504940040.54

五、3/

应收账款十六、1184280258.1923111705.59262669127.8520005028.43

预付款项五、4336587729.9533958445.14791160818.2233309765.92

五、5/

其他应收款十六、2301825816.0013965671274.73392180027.2010993702307.06

存货五、63354433872.05141711389.827058383162.12290627586.55

一年内到期的非流动资产五、76909565.961695924.4332777914.58923523.32

其他流动资产五、81273621981.9553527715.771447369556.0062518869.77

流动资产合计10318325090.5917698864797.8217271267500.4416811818905.47非流动资产

长期应收款五、919052776.541532362.36255355346.552451531.17

五、10/

长期股权投资十六、32132274019.708843387163.432400105121.5310336671850.32

其他非流动金融资产五、113051000000.003051000000.003130770599.063130770599.06

投资性房地产五、12278546476.02-289347352.51-

固定资产五、133585335054.23268749332.893586081974.07295335804.77

在建工程五、1431768582.066654861.8794542701.464803140.33

生产性生物资产五、1510818542.13-11454926.96-

使用权资产五、167423689443.15272325498.4412379228242.04611684454.93

无形资产五、17545951526.2331760286.93735458256.8568873673.28

商誉五、18--3661378.25-

长期待摊费用五、191978424006.7457601740.761544409540.8342067050.55

递延所得税资产五、201086800523.91171472540.581047476192.3129161685.40

非流动资产合计20143660950.7112704483787.2625477891632.4214521819789.81

资产总计30461986041.3030403348585.0842749159132.8631333638695.28

本财务报表由以下人士签署：

法定代表人：主管会计工作负责人：会计机构负责人：

后附财务报表附注为本财务报表的组成部分

6-1-11永辉超市股份有限公司

合并及公司资产负债表（续）

2025年12月31日人民币元

负债和股东权益附注2025年12月31日2024年12月31日合并公司合并公司流动负债

短期借款五、223926897703.271210684963.894938117662.221951222390.83

应付票据-2060000000.00-2510000000.00

应付账款五、236756182871.79233464923.168121115488.85218386719.34

预收款项五、2462792167.051922280.0081703902.277469683.53

合同负债五、253931966885.911662155015.974894528553.181484279766.84

应付职工薪酬五、26604262750.27134484443.55721225071.6868504394.55

应交税费五、27108651352.4412405309.16228378953.4437633075.56

其他应付款五、282022729973.058213051094.021435337608.156984650008.06

一年内到期的非流动负债五、29741290033.7650746070.891848028648.55460761723.59

其他流动负债五、30504087253.52160910446.47458267030.20138274079.07

流动负债合计18658860991.0613739824547.1122726702918.5413861181841.37非流动负债

长期借款五、31818900000.00818900000.00--

租赁负债五、329203261852.30302894905.7515500298715.43624955104.73

预计负债五、33--23036570.64-

递延收益五、34133978597.526262833.3388646880.90533333.52

递延所得税负债五、206177153.24-33992050.01-

其他非流动负债五、35--46977316.07-

非流动负债合计10162317603.061128057739.0815692951533.05625488438.25

负债合计28821178594.1214867882286.1938419654451.5914486670279.62股东权益

股本五、369075036993.009075036993.009075036993.009075036993.00

资本公积五、374256359079.484173624245.734256359079.484173624245.73

减：库存股五、38488768297.30488768297.30488768297.30488768297.30

其他综合收益五、391988154.912395010.2929942567.7330195311.10

盈余公积五、401141028419.031141028419.031141028419.031141028419.03（未弥补亏损）/未分配利

润五、41(12126423209.46)1632149928.14(9574081272.61)2915851744.10

归属于母公司股东权益合计1859221139.6615535466298.894439517489.3316846968415.66

少数股东权益(218413692.48)-(110012808.06)-

股东权益合计1640807447.1815535466298.894329504681.2716846968415.66

负债和股东权益总计30461986041.3030403348585.0842749159132.8631333638695.28

本财务报表由以下人士签署：

法定代表人：主管会计工作负责人：会计机构负责人：

后附财务报表附注为本财务报表的组成部分

10永辉超市股份有限公司

合并及公司利润表

2025年度人民币元

附注2025年2024年合并公司合并公司

五、42/

营业收入十六、453507570615.384824061675.2367573824099.646250959425.86

五、42/

减：营业成本十六、442899411269.034037145191.8753750592739.024891151779.77

税金及附加五、43164692276.4116659298.29213522549.1421992825.91

销售费用五、4411084439092.05756137608.3113058916133.33821715072.36

管理费用五、451864395318.31527533532.811791779893.01478273463.43

研发费用五、4645488900.4318760706.36182998892.0727730194.87

财务费用五、47814178140.8489207481.611137528657.4024258568.79

其中：利息费用720981292.0794479663.111102949459.76103533446.22

利息收入21724794.5314676307.54101452949.1593012217.76

加：其他收益五、4855816018.051926101.45107170784.112716955.20

五、49/

投资收益十六、5347323062.70257217308.22522432676.13510401508.36

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益80171395.2181988401.6485947845.99131297442.90

公允价值变动（损失）/收

益五、50(460844236.84)(72391949.11)(297717733.29)4940040.54

信用减值损失五、51(17955623.04)(8477686.81)(9665974.14)(743393.49)

资产减值损失五、52(350045921.82)(1022735957.53)(207838962.94)(452016953.92)

资产处置收益五、531886327461.5949628315.931159837413.904070639.70营业（亏损）/利润(1904413621.05)(1416216011.87)(1287296560.56)55206317.12

加：营业外收入五、54143883931.655076321.88167808387.113806027.81

减：营业外支出五、55983907256.1816085715.46524331687.3710035711.72（亏损）/利润总额(2744436945.58)(1427225405.45)(1643819860.82)48976633.21

减：所得税费用五、56(83766825.00)(143523589.49)(5160600.46)(14474085.29)净（亏损）/利润(2660670120.58)(1283701815.96)(1638659260.36)63450718.50按经营持续性分类

持续经营净（亏损）/利润(2660670120.58)(1283701815.96)(1638659260.36)63450718.50按所有权归属分类归属于母公司股东的净（亏损）/利润(2552341936.85)(1283701815.96)(1465455921.36)63450718.50

少数股东损益(108328183.73)-(173203339.00)-

其他综合收益的税后净额(27954412.82)(27800300.81)24868854.3124791729.31归属于母公司股东的其他综合收

益的税后净额五、39(27954412.82)(27800300.81)24868854.3124791729.31将重分类进损益的其他综合收益权益法下可转损益的其他综合

收益(27800300.81)(27800300.81)24791729.3124791729.31

外币财务报表折算差额(154112.01)-77125.00-

综合收益总额(2688624533.40)(1311502116.77)(1613790406.05)88242447.81

其中：

归属于母公司股东的综合收

益总额(2580296349.67)(1311502116.77)(1440587067.05)88242447.81归属于少数股东的综合收益

总额(108328183.73)-(173203339.00)-每股收益

基本每股收益五、57(0.29)-(0.16)-

稀释每股收益五、57(0.29)-(0.16)-

本财务报表由以下人士签署：

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11永辉超市股份有限公司

合并股东权益变动表

2025年度人民币元

2025年度

归属于母公司股东权益少数股东股东权益

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未弥补亏损小计权益合计

一、上年年末及本年

年初余额9075036993.004256359079.48488768297.3029942567.731141028419.03(9574081272.61)4439517489.33(110012808.06)4329504681.27

二、本年增减变动金额

（一）综合收益总额---(27954412.82)-(2552341936.85)(2580296349.67)(108328183.73)(2688624533.40)

（二）股东投入和减少资本

1.处置子公司对权

益的影响-------5347857.665347857.66

2.注销子公司对权

益的影响-------(5420558.35)(5420558.35)

三、本年年末余额9075036993.004256359079.48488768297.301988154.911141028419.03(12126423209.46)1859221139.66(218413692.48)1640807447.18

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6-1-14永辉超市股份有限公司

合并股东权益变动表（续）

2025年度人民币元

2024年度

归属于母公司股东权益少数股东股东权益

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未弥补亏损小计权益合计

一、上年年末及本年

年初余额9075036993.004315325163.65488768297.305073713.421132840649.96(8100437582.18)5939070640.55(4333522.99)5934737117.56

二、本年增减变动金额

（一）综合收益总额---24868854.31-(1465455921.36)(1440587067.05)(173203339.00)(1613790406.05)

（二）股东投入和减少资本

1.购买少数股东权

益-(67624053.93)----(67624053.93)67524053.93(100000.00)

2.其他-8657969.76----8657969.76-8657969.76

（三）利润分配

1.提取盈余公积----6345071.85(6345071.85)---

2.其他----1842697.22(1842697.22)---

三、本年年末余额9075036993.004256359079.48488768297.3029942567.731141028419.03(9574081272.61)4439517489.33(110012808.06)4329504681.27

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13永辉超市股份有限公司

公司股东权益变动表

2025年度人民币元

2025年度

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年年末及本年年初余额9075036993.004173624245.73488768297.3030195311.101141028419.032915851744.1016846968415.66

二、本年增减变动金额

（一）综合收益总额---(27800300.81)-(1283701815.96)(1311502116.77)

三、本年年末余额9075036993.004173624245.73488768297.302395010.291141028419.031632149928.1415535466298.89

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6-1-16永辉超市股份有限公司

公司股东权益变动表（续）

2025年度人民币元

2024年度

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年年末及本年年初余额9075036993.004173624245.73488768297.305403581.791132840649.962842161822.5116740298995.69

二、本年增减变动金额

（一）综合收益总额---24791729.31-63450718.5088242447.81

（二）利润分配

1.提取盈余公积----6345071.85(6345071.85)-

2.其他----1842697.2216584274.9418426972.16

三、本年年末余额9075036993.004173624245.73488768297.3030195311.101141028419.032915851744.1016846968415.66

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合并及公司现金流量表

2025年度人民币元

2025年2024年

附注合并公司合并公司

一、经营活动产生/（使用）的现金流量

销售商品、提供劳务收到的现金57299780430.065358334465.6974249926633.007436687545.94

收到的税费返还--3380904.61-

收到其他与经营活动有关的现金五、58312939103.641263259980.42920036563.6897935200.81

经营活动现金流入小计57612719533.706621594446.1175173344101.297534622746.75

购买商品、接受劳务支付的现金44392368896.087585388023.4359246898599.446730830941.60

支付给职工以及为职工支付的现金6955905555.00697275272.317188598556.99713562664.51

支付的各项税费784976216.1874919769.791129971117.08104309804.17

支付其他与经营活动有关的现金五、584833786950.63356136171.545416447696.18404970137.32

经营活动现金流出小计56967037617.898713719237.0772981915969.697953673547.60

经营活动产生/（使用）的现金流

量净额五、59645681915.81(2092124790.96)2191428131.60(419050800.85)

二、投资活动产生/（使用）的现金流量

收回投资收到的现金234736300.05555075169.931815480843.621751759373.11

取得投资收益收到的现金19620392.50226620392.5039414400.00502528458.47

处置固定资产、无形资产和其他长

期资产收回的现金净额149485996.135344487.0358726326.568697950.76处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额五、5911313932.4511313932.4522050815.89-

收到其他与投资活动有关的现金五、5837885599368.1631949846030.0219456665645.4915920572854.56

投资活动现金流入小计38300755989.2932748200011.9321392338031.5618183558636.90

购建固定资产、无形资产和其他长

期资产支付的现金1740958911.60132095029.61475304441.7618023650.12

投资支付的现金16430335.5836430335.58-242100000.00

支付其他与投资活动有关的现金五、5836054843710.5430583500000.0022040150000.0018517350870.92

投资活动现金流出小计37812232957.7230752025365.1922515454441.7618777474521.04

投资活动产生/（使用）的现金流

量净额488523031.571996174646.74(1123116410.20)(593915884.14)

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6-1-18永辉超市股份有限公司

合并及公司现金流量表（续）

2025年度人民币元

2025年2024年

附注合并公司合并公司

三、筹资活动使用的现金流量

取得借款收到的现金4767740662.702029700000.005260000000.002250000000.00收到其他与筹资活动有关的现

金五、5839251048.661198234.9345206297.403280056.45

筹资活动现金流入小计4806991711.362030898234.935305206297.402253280056.45

偿还债务支付的现金5314840662.702299800000.005450000000.002200000000.00

分配股利、利润或偿付利息支

付的现金89533598.3564853558.28146759207.0868022149.97支付其他与筹资活动有关的现

金五、581681458167.4282814044.122640774173.47154849633.36

筹资活动现金流出小计7085832428.472447467602.408237533380.552422871783.33

筹资活动使用的现金流量净额(2278840717.11)(416569367.47)(2932327083.15)(169591726.88)

四、汇率变动对现金及现金等价物

的影响(568915.45)-450244.79-

五、现金及现金等价物净减少额五、59(1145204685.18)(512519511.69)(1863565116.96)(1182558411.87)

加：年初现金及现金等价物余

额3833071083.712877862620.885696636200.674060421032.75

六、年末现金及现金等价物余额五、592687866398.532365343109.193833071083.712877862620.88

本财务报表由以下人士签署：

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17永辉超市股份有限公司

财务报表附注

2025年度人民币元

一、基本情况

永辉超市股份有限公司（“本公司”）是一家在中华人民共和国福建省注册的股份有限公司，于2009年8月13日整体变更设立，营业期限为长期。本公司所发行人民币普通股A股股票，已在上海证券交易所上市。本公司总部位于福建省福州市西二环中路436号。

本公司及其子公司（“本集团”）主要经营活动为：销售生鲜品、食品用品及服装以

及相关的促销服务、物流配送、物业购建及出租等。

本财务报表业经本公司董事会于2026年4月15日决议批准报出。根据本公司章程，本财务报表将提交股东大会审议。

二、财务报表的编制基础

1.持续经营

本财务报表以持续经营为基础列报。

2025年本集团归属于母公司股东的净亏损为人民币2552342千元，截至2025年12月31日，本集团流动负债高于流动资产人民币8340536千元。

鉴于上述情况，本公司董事会在评估本集团持续经营能力时，已审慎考虑本集团未来流动资金、经营状况以及可用融资来源。本集团已制定下列计划及措施以减轻营运资金压力及改善财务状况:

（1）本集团的战略重心将从“快速整改”向“精细化管理”与“专业技能夯实”过渡，进入调改的第二个工作阶段。通过提升组织效率、提升商品品质、打造“品质永辉”商品口碑等方式深化调改成果，持续推动零售业务增长，并同时控制各项成本和费用及改善经营性现金流；

（2）本集团已经获得了充足的银行授信，可以通过获取银行融资来缓解营运资金压力。

管理层认为上述措施有助于维持本公司持续经营，其执行不存在重大障碍，本公司能够获得足够的营运资金以及银行融资来保持本公司的正常生产经营，自报告期末起至少12个月的持续经营能力不存在重大不确定性，因此本公司以持续经营为基础编制本财务报表是恰当的。

6-1-20永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计

本集团根据实际生产经营特点制定了具体会计政策和会计估计，主要体现在应收款项坏账准备、存货计价方法、固定资产折旧、无形资产摊销、开发阶段支出资本化条

件、长期待摊费用摊销、递延所得税资产的确认、长期资产减值准备的计提以及收入确认和计量。

1.遵循企业会计准则的声明

本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司及本集团于2025年

12月31日的财务状况以及2025年度的经营成果和现金流量。

2.编制基础

本财务报表按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》以及其后颁布及修订的

具体会计准则、解释以及其他相关规定（统称“企业会计准则”）编制。此外，本财务报表还按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》披露有关财务信息。

3.会计期间

本集团会计年度采用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。

4.记账本位币

本公司及境内子公司记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。本公司之境外子公司根据其经营所处的主要经济环境自行决定其记账本位币，编制财务报表时折算为人民币。除有特别说明外，均以人民币元为单位表示。

5.财务报表披露遵循的重要性标准确定方法和选择依据

重要性标准重要的单项计提坏账准备的应收款项超过10000千元重要的应收款项坏账准备收回或转回金额重要的超过10000千元重要的应收款项实际核销超过10000千元重要的在建工程预算超过80000千元重要的其他应付款超过10000千元

重要的非全资子公司子公司净资产的绝对值占集团净资产10%

重要的合营企业和联营企业被投资单位占集团净资产10%

重要的计提减值准备的长期股权投资减值准备占长期股权投资账面余额5%

6-1-21永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

6.合并财务报表

合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司的财务报表。

子公司，是指被本公司控制的主体（含企业、被投资单位中可分割的部分，以及本公司所控制的结构化主体等）。当且仅当投资方具备下列三要素时，投资方能够控制被投资方：投资方拥有对被投资方的权力；因参与被投资方的相关活动而享有可变回报；有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。

子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照本公司的会计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。本集团内部各公司之间的所有交易产生的资产、负债、权益、收入、费用和现金流量于合并时全额抵销。

子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额的，其余额仍冲减少数股东权益。

对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司，被购买方的经营成果和现金流量自本集团取得控制权之日起纳入合并财务报表，直至本集团对其控制权终止。在编制合并财务报表时，以购买日确定的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值为基础对子公司的财务报表进行调整。

对于通过同一控制下企业合并取得的子公司，被合并方的经营成果和现金流量自合并当期期初纳入合并财务报表。编制比较合并财务报表时，对前期财务报表的相关项目进行调整，视同合并后形成的报告主体自最终控制方开始实施控制时一直存在。

如果相关事实和情况的变化导致对控制要素中的一项或多项发生变化的，本集团重新评估是否控制被投资方。

不丧失控制权情况下，少数股东权益发生变化作为权益性交易。

7.现金及现金等价物现金，是指本集团的库存现金以及可以随时用于支付的存款；现金等价物，是指本集团持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很小的投资。

6-1-22永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

8.外币业务和外币报表折算

本集团对于发生的外币交易，将外币金额折算为记账本位币金额。

外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币金额。于资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算。由此产生的结算和货币性项目折算差额，除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的差额按照借款费用资本化的原则处理之外，均计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用初始确认时所采用的汇率折算，不改变其记账本位币金额。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，由此产生的差额根据非货币性项目的性质计入当期损益或其他综合收益。

对于境外经营，本集团在编制财务报表时将其记账本位币折算为人民币：对资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生当期平均汇率折算（除非汇率波动使得采用该汇率折算不适当，则采用交易发生日的即期汇率折算）。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，确认为其他综合收益。处置境外经营时，将与该境外经营相关的其他综合收益转入处置当期损益，部分处置的按处置比例计算。

外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额作为调节项目，在现金流量表中单独列报。

9.金融工具

金融工具，是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。

（1）金融工具的确认和终止确认本集团于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

满足下列条件的，终止确认金融资产（或金融资产的一部分，或一组类似金融资产的一部分），即将之前确认的金融资产从资产负债表中予以转出：

（1）收取金融资产现金流量的权利届满；

（2）转移了收取金融资产现金流量的权利，或在“过手协议”下承担了及时将收取的现金流量全额支付给第三方的义务；并且实质上转让了金融资产所有权上几

乎所有的风险和报酬，或者，虽然实质上既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但放弃了对该金融资产的控制。

6-1-23永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

9.金融工具（续）

（1）金融工具的确认和终止确认（续）

如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。如果现有金融负债被同一债权人以实质上几乎完全不同条款的另一金融负债所取代，或现有负债的条款几乎全部被实质性修改，则此类替换或修改作为终止确认原负债和确认新负债处理，差额计入当期损益。

以常规方式买卖金融资产，按交易日会计进行确认和终止确认。以常规方式买卖金融资产，是指按照合同规定购买或出售金融资产，并且该合同条款规定，根据通常由法规或市场惯例所确定的时间安排来交付金融资产。交易日，是指本集团承诺买入或卖出金融资产的日期。

（2）金融资产分类和计量本集团的金融资产于初始确认时根据本集团管理金融资产的业务模式和金融资产的合

同现金流量特征分类为：以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融资产在初始确认时以公允价值计量，但是因销售商品或提供服务等产生的应收账款未包含重大融资成分或不考虑不超过一年的融资成分的，按照交易价格进行初始计量。

对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。

金融资产的后续计量取决于其分类：

以摊余成本计量的债务工具投资

金融资产同时符合下列条件的，分类为以摊余成本计量的金融资产：管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。此类金融资产采用实际利率法确认利息收入，其终止确认、修改或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

上述以摊余成本计量的金融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有公允价值变动计入当期损益。

6-1-24永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

9.金融工具（续）

（3）金融负债分类和计量本集团的金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债。对于以摊余成本计量的金融负债的相关交易费用计入其初始确认金额。

金融负债的后续计量取决于其分类：

以摊余成本计量的金融负债

对于此类金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。

（4）金融工具减值预期信用损失的确定方法及会计处理方法

本集团以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产及租赁应收款进行减值处理并确认损失准备。

对于不含重大融资成分的应收款项，本集团运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

对于租赁应收款，本集团选择运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述采用简化计量方法以外的金融资产，本集团在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后未显著增加，处于第一阶段，本集团按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发

生信用减值的，处于第二阶段，本集团按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果初始确认后发生信用减值的，处于第三阶段，本集团按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入。对于资产负债表日只具有较低信用风险的金融工具，本集团假设其信用风险自初始确认后未显著增加。

关于本集团对信用风险显著增加判断标准、已发生信用减值资产的定义等披露参见附注十、1。

本集团计量金融工具预期信用损失的方法反映的因素包括：通过评价一系列可能的结

果而确定的无偏概率加权平均金额、货币时间价值，以及在资产负债表日无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息。

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三、重要会计政策及会计估计（续）

9.金融工具（续）

（4）金融工具减值（续）按照信用风险特征组合计提减值准备的组合类别及确定依据

本集团考虑了不同客户的信用风险特征，以共同风险特征为依据，以账龄组合为基础评估应收款项的预期信用损失。

基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法本集团根据收入确认日期确定账龄。

按照单项计提坏账减值准备的单项计提判断标准

若某一对手方信用风险特征与组合中其他对手方显著不同，对应收该对手方款项按照单项计提损失准备。

减值准备的核销

当本集团不再合理预期能够全部或部分收回金融资产合同现金流量时，本集团直接减记该金融资产的账面余额。

（5）金融资产转移

本集团已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。

本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

通过对所转移金融资产提供财务担保方式继续涉入的，按照金融资产的账面价值和财务担保金额两者之中的较低者，确认继续涉入形成的资产。财务担保金额，是指所收到的对价中，将被要求偿还的最高金额。

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三、重要会计政策及会计估计（续）

10.存货

存货包括原材料、库存商品、低值易耗品等。

存货按照成本进行初始计量。存货成本包括采购成本、加工成本和其他成本。发出存货采用加权平均法确定其实际成本，加工类库存商品采用移动加权平均法确定其实际成本。低值易耗品和包装物采用一次转销法进行摊销。

存货的盘存制度采用永续盘存制。

于资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量，对成本高于可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。计提存货跌价准备时，按存货类别计提。

11.长期股权投资

长期股权投资包括对子公司、合营企业和联营企业的权益性投资。

长期股权投资在取得时以初始投资成本进行初始计量。通过同一控制下企业合并取得的长期股权投资，以合并日取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为初始投资成本；初始投资成本与合并对价账面价值之间差额，调整资本公积（不足冲减的，冲减留存收益）。通过非同一控制下企业合并取得的长期股权投资，以合并成本作为初始投资成本（通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并的，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和作为初始投资成本）。除企业合并形成的长期股权投资以外方式取得的长期股权投资，按照下列方法确定初始投资成本：支付现金取得的，以实际支付的购买价款及与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出作为初始投资成本；发行权

益性证券取得的，以发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。

本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资，在本公司个别财务报表中采用成本法核算。控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响回报金额。

采用成本法时，长期股权投资按初始投资成本计价。追加或收回投资的，调整长期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益。

本集团对被投资单位具有共同控制或重大影响的，长期股权投资采用权益法核算。共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响，是指对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

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三、重要会计政策及会计估计（续）

11.长期股权投资（续）

采用权益法时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，归入长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法时，取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资损益和其他综合收益并调整长期股权投资的账面价值。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认资产等的公允价值为基础，按照本集团的会计政策及会计期间，并抵销与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照应享有的比例计算归属于投资方的部分（但内部交易损失属于资产减值损失的，应全额确认），对被投资单位的净利润进行调整后确认，但投出或出售的资产构成业务的除外。按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。本集团确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，本集团负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外股东权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入股东权益。

12.投资性房地产

投资性房地产，是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。

投资性房地产按照成本进行初始计量。与投资性房地产有关的后续支出，如果与该资产有关的经济利益很可能流入且其成本能够可靠地计量，则计入投资性房地产成本。

否则，于发生时计入当期损益。

本集团采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，并按照固定资产中房屋及建筑物的折旧方法计提折旧或摊销。

13.固定资产

固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量时才予以确认。与固定资产有关的后续支出，符合该确认条件的，计入固定资产成本，并终止确认被替换部分的账面价值；否则，在发生时按照受益对象计入当期损益或相关资产成本。

固定资产按照成本进行初始计量。购置固定资产的成本包括购买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该项资产的其他支出。

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13.固定资产（续）

固定资产的折旧采用年限平均法计提，各类固定资产的使用寿命、预计净残值率及年折旧率如下：

使用寿命预计净残值率年折旧率

房屋及建筑物20-35年5%2.71-4.75%

机器设备5-10年5%9.5-19%

运输设备5-10年5%9.5-19%

电子设备及工具器具5年5%19%

本集团至少于每年年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，必要时进行调整。

14.在建工程

在建工程成本按实际工程支出确定，包括在建期间发生的各项必要工程支出以及其他相关费用等。

在建工程在达到预定可使用状态时转入固定资产及长期待摊费用等，标准如下：

结转固定资产的标准房屋及建筑物实际开始使用机器设备完成安装调试电子设备实际开始使用或完成安装调试运输工具获得运输工具行驶证工具器具实际开始使用或完成安装调试

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15.借款费用

可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，予以资本化，其他借款费用计入当期损益。

当资本支出和借款费用已经发生，且为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始时，借款费用开始资本化。

购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。之后发生的借款费用计入当期损益。

在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，按照下列方法确定：专门借款以当期实际发生的利息费用，减去暂时性的存款利息收入或投资收益后的金额确定；占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的加权平均利率计算确定。

符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中，发生除达到预定可使用或者可销售状态必要的程序之外的非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

16.生物资产

本集团的生物资产为生产性生物资产。生产性生物资产是指为产出农产品、提供劳务或出租等目的而持有的生物资产，包括经济林。生产性生物资产按照成本进行初始计量。自行繁殖的生产性生物资产的成本，为该资产在达到预定生产经营目的前发生的肥料费、人工费和应分摊的间接费等可直接归属于该资产的必要支出。

生产性生物资产在达到预定生产经营目的后采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。

各类生产性生物资产的使用寿命、预计净残值率和年折旧率列示如下：

类别预计使用寿命预计净残值率年折旧率

柿子树20年5%4.75%生产性生物资产的使用寿命和预计净残值系根据历史经验为基础确定。本集团至少于年度终了对生产性生物资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改变则作为会计估计变更处理。生产性生物资产出售、盘亏、死亡或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当期损益。

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16.生物资产（续）

减值

企业至少应当于每年年度终了对生产性生物资产进行检查，有确凿证据表明由于遭受自然灾害、病虫害侵袭或市场需求变化等原因，使生产性生物资产的可收回金额低于其账面价值的，应当按照可收回金额低于账面价值的差额，计提生物资产减值准备，并确认为当期损失。生产性生物资产减值准备一经计提，不得转回。

17.无形资产

（1）无形资产使用寿命

无形资产在使用寿命内采用直线法摊销，其使用寿命如下：

使用寿命确定依据

土地使用权38-52年土地使用权期限软件5年合同期与预计使用期限孰短专利权及非专利技术10年专利权期限与预计使用期限孰短销售网络10年预计使用期限

（2）研发支出

本集团将内部研究开发项目的支出，区分为研究阶段支出和开发阶段支出。研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。开发阶段的支出，只有在同时满足下列条件时，才能予以资本化，即：完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；具有完成该无形资产并使用或出售的意图；无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。不满足上述条件的开发支出，于发生时计入当期损益。

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18.资产减值

对除存货、递延所得税、金融资产外的资产减值，按以下方法确定：于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象的，本集团将估计其可收回金额，进行减值测试；对因企业合并所形成的商誉和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少于每年末进行减值测试。

可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。本集团以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。

当资产或者资产组的可收回金额低于其账面价值时，本集团将其账面价值减记至可收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。

就商誉的减值测试而言，对于商誉的账面价值，自购买日起按照合理的方法分摊至相关的资产组或者资产组组合。相关的资产组或者资产组组合，是能够从企业合并的协同效应中受益的资产组或者资产组组合，且不大于本集团确定的经营分部。

比较包含商誉的资产组或者资产组组合的账面价值与可收回金额，如可收回金额低于账面价值的，减值损失金额首先抵减分摊至资产组或者资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。

上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

19.长期待摊费用

门店装修及改良支出主要分为两类：第一类是新开门店开业前的经营场所和办公场所

装修及改良支出；第二类是已开业门店的二次（或二次以上）装修及改良支出。新开门店装修及改造支出在预计最长受益期（10年）和租赁期孰短的期限内按直线法进行摊销。已开业门店二次（或二次以上）装修及改良支出在预计最长受益期（5年）和剩余租赁期孰短的期限内按直线法进行摊销。每年度终了，对长期待摊费用剩余受益期进行复核，如果长期待摊费用项目已不能使以后会计期间受益的，则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部计入当期损益。

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三、重要会计政策及会计估计（续）

20.职工薪酬

职工薪酬，是指本集团为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的除股份支付以外各种形式的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利和辞退福利。

（1）短期薪酬

在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

（2）离职后福利（设定提存计划）

本集团的职工参加由当地政府管理的养老保险和失业保险，相应支出在发生时计入相关资产成本或当期损益。

（3）辞退福利

本集团向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：企业不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；企业确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

21.预计负债

除了非同一控制下企业合并中的或有对价及承担的或有负债之外，与或有事项相关的义务是本集团承担的现时义务且该义务的履行很可能会导致经济利益流出本集团，同时有关金额能够可靠地计量的，本集团将其确认为预计负债。

预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。于资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核并进行适当调整以反映当前最佳估计数。

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22.与客户之间的合同产生的收入

本集团在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务控制权时确认收入。取得相关商品或服务的控制权，是指能够主导该商品的使用或该服务的提供并从中获得几乎全部的经济利益。

（1）销售商品合同

本集团从事商品零售业务，通过向客户交付商品履行履约义务，在综合考虑了下列因素的基础上，于客户收到该商品时确认收入：取得商品的现时收款权利、商品所有权上的主要风险和报酬的转移、商品的法定所有权的转移、商品实物资产的转移、客户接受该商品。

对于附有销售退回条款的销售，本集团在客户取得相关商品控制权时，按照因向客户转让商品而预期有权收取的对价金额确认收入，按照预期因销售退回将退还的金额确认为预计负债；同时，按照预期将退回商品转让时的账面价值，扣除收回该商品预计发生的成本（包括退回商品的价值减损）后的余额，确认为一项资产，即应收退货成本，按照所转让商品转让时的账面价值，扣除上述资产成本的净额结转成本。每一资产负债表日，本集团重新估计未来销售退回情况，并对上述资产和负债进行重新计量。

本集团根据奖励积分的兑换政策和预计兑换率等因素确定奖励积分的单独售价，按照提供商品和奖励积分的单独售价的相对比例，将部分交易价格分摊至奖励积分，并在客户取得积分兑换商品控制权时或积分失效时确认收入。

对于本集团自第三方取得商品后，再转让给客户，本集团考虑了合同的法律形式及相关事实和情况（向客户转让商品的主要责任、在转让商品之前或之后承担的存货风险、是否有权自主决定交易商品的价格等）后认为，本集团在向客户转让商品前能够主导商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益，拥有该商品的控制权，因此是主要责任人，在货物交付给客户完成验收时按照已收或应收对价总额确认收入。否则，本集团在将该商品转移给客户之前没有获得对该商品的控制权，实质系代理销售业务（即协助上游供应商寻找下游客户促成交易并收取代理费）；本集团作为代理人，在完成代理服务的时点按照预期有权收取的代理费确认收入，该金额按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额确定。

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22.与客户之间的合同产生的收入（续）

（2）提供服务合同

本集团与客户之间的提供服务合同通常包含陈列展示服务、仓储服务、维修维保等履约义务，由于本集团履约的同时客户即取得并消耗本集团履约所带来的经济利益，且本集团在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收入款项，本集团将其作为在某一时段内履行的履约义务，按照履约进度确认收入，履约进度不能合理确定的除外。本集团根据时间进度确定提供服务的履约进度。对于履约进度不能合理确定时，本集团已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

23.合同负债

本集团根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同负债。

在向客户转让商品或服务之前，已收客户对价或取得无条件收取对价权利而应向客户转让商品或服务的义务，确认为合同负债。

24.政府补助

政府补助在能够满足其所附的条件并且能够收到时，予以确认。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的，作为与资产相关的政府补助；

政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助，除此之外的作为与收益相关的政府补助。

本集团对于收到的政府补助按总额法确认。

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24.政府补助（续）

与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间计入当期损益；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。

与资产相关的政府补助确认为递延收益，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益（但按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益），相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

25.递延所得税

本集团根据资产与负债于资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差异，以及未作为资产和负债确认但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账面价值与计

税基础之间的差额产生的暂时性差异，采用资产负债表债务法计提递延所得税。

各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非：

（1）应纳税暂时性差异是在以下交易中产生的：商誉的初始确认，或者具有以下特

征的单项交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并、交易发

生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损、且初始确认的资产和负债未导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异；

（2）对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。

对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本集团以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认由此产生的递延所得税资产，除非：

（1）可抵扣暂时性差异是在以下单项交易中产生的：该交易不是企业合并、交易发

生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损、且初始确认的资产和负债未导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异；

（2）对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，该暂时性差异在可预见的未来很可能转回并且未来很可能获得用来抵扣该暂时性差异的应纳税所得额。

本集团于资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，依据税法规定，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量，并反映资产负债表日预期收回资产或清偿负债方式的所得税影响。

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25.递延所得税（续）

于资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延所得税资产的账面价值。于资产负债表日，本集团重新评估未确认的递延所得税资产，在很可能获得足够的应纳税所得额可供所有或部分递延所得税资产转回的限度内，确认递延所得税资产。

同时满足下列条件时，递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一应纳税主体征收的所得税相关或者对不同的纳

税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

26.租赁

在合同开始日，本集团评估合同是否为租赁或者包含租赁，如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。

（1）作为承租人

除了短期租赁和低价值资产租赁，本集团对租赁确认使用权资产和租赁负债。

在租赁期开始日，本集团将其可在租赁期内使用租赁资产的权利确认为使用权资产，按照成本进行初始计量。使用权资产成本包括：租赁负债的初始计量金额；在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额（扣除已享受的租赁激励相关金额）；承租人发生的

初始直接费用；承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。本集团因租赁付款额变动重新计量租赁负债的，相应调整使用权资产的账面价值。本集团后续采用年限平均法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，本集团在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，本集团在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

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26.租赁（续）

（1）作为承租人（续）

在租赁期开始日，本集团将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债，短期租赁和低价值资产租赁除外。租赁付款额包括固定付款额及实质固定付款额扣除租赁激励后的金额、取决于指数或比率的可变租赁付款额、根据担保余值预计应支付的款项，还包括购买选择权的行权价格或行使终止租赁选择权需支付的款项，前提是本集团合理确定将行使该选择权或租赁期反映出本集团将行使终止租赁选择权。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益，但另有规定计入相关资产成本的除外。当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结

果或实际行权情况发生变化时，本集团按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债。

本集团将在租赁期开始日，租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。本集团对短期租赁和低价值资产租赁选择不确认使用权资产和租赁负债。在租赁期内各个期间按照直线法或其他更为系统合理的方法计入相关的资产成本或当期损益。

（2）作为出租人租赁开始日实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。本集团作为转租出租人时，基于原租赁产生的使用权资产对转租赁进行分类。合同中同时包含租赁和非租赁部分的，本集团按照各部分单独价格的相对比例分摊合同对价。

在租赁期开始日，本集团对融资租赁确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。本集团对应收融资租赁款进行初始计量时，以租赁投资净额作为应收融资租赁款的入账价值。租赁投资净额为未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和，包括初始直接费用。本集团按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间的利息收入。本集团取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

6-1-38永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

27.回购股份

回购自身权益工具支付的对价和交易费用，减少股东权益。除股份支付之外，发行（含再融资）、回购、出售或注销自身权益工具，作为权益的变动处理。

28.公允价值计量

在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。

每个资产负债表日，本集团对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。

29.重大会计判断和估计

编制财务报表要求管理层作出判断、估计和假设，这些判断、估计和假设会影响收入、费用、资产和负债的列报金额及其披露，以及资产负债表日或有负债的披露。这些假设和估计的不确定性所导致的结果可能造成对未来受影响的资产或负债的账面价值进行重大调整。

（1）判断

在应用本集团的会计政策的过程中，管理层作出了以下对财务报表所确认的金额具有重大影响的判断：

主要责任人

对于本集团自第三方取得商品再转让给客户的业务，本集团承担向客户转让商品的主要责任，在转让商品之前或之后承担了该商品的存货风险，有权自主决定所交易商品或服务的价格。本集团认为，向客户转让商品前本集团能够主导商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益，拥有对该商品的控制权，本集团是主要责任人，按照已收或应收对价按总额确认收入。

业务模式

金融资产于初始确认时的分类取决于本集团管理金融资产的业务模式，在判断业务模式时，本集团考虑包括企业评价和向关键管理人员报告金融资产业绩的方式、影响金融资产业绩的风险及其管理方式以及相关业务管理人员获得报酬的方式等。在评估是否以收取合同现金流量为目标时，本集团需要对金融资产到期日前的出售原因、时间、频率和价值等进行分析判断。

6-1-39永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

29.重大会计判断和估计（续）

（1）判断（续）

在应用本集团的会计政策的过程中，管理层作出了以下对财务报表所确认的金额具有重大影响的判断：（续）合同现金流量特征

金融资产于初始确认时的分类取决于金融资产的合同现金流量特征，需要判断合同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金为基础的利息的支付时，包含对货币时间价值的修正进行评估时需要判断与基准现金流量相比是否具有显著差异、对包含提前还款特征的金融资产需要判断提前还款特征的公允价值是否非常小等。

租赁期——包含续租选择权的租赁合同

租赁期是本集团有权使用租赁资产且不可撤销的期间，有续租选择权，且合理确定将行使该选择权的，租赁期还包含续租选择权涵盖的期间。本集团在评估是否合理确定将行使续租选择权时，综合考虑与本集团行使续租选择权带来经济利益的所有相关事实和情况，包括自租赁期开始日至选择权行使日之间的事实和情况的预期变化。租赁期开始日后，如发生本集团可控范围内的重大事件或变化，且影响本集团是否合理确定将行使相应续租选择权的，本集团将对是否行使续租选择权进行重新评估，并根据重新评估结果修改租赁期。

（2）估计的不确定性

以下为于资产负债表日有关未来的关键假设以及估计不确定性的其他关键来源，可能会导致未来会计期间资产和负债账面价值重大调整。

金融工具减值

本集团采用预期信用损失模型对金融工具的减值进行评估，应用预期信用损失模型需要做出重大判断和估计，需考虑所有合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。在做出这些判断和估计时，本集团根据历史还款数据结合经济政策、宏观经济指标、行业风险等因素推断债务人信用风险的预期变动。不同的估计可能会影响减值准备的计提，已计提的减值准备可能并不等于未来实际的减值损失金额。

6-1-40永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

三、重要会计政策及会计估计（续）

29.重大会计判断和估计（续）

（2）估计的不确定性（续）

除金融资产之外的非流动资产减值（除商誉外）本集团于资产负债表日对除金融资产之外的非流动资产判断是否存在可能发生减值的迹象。对使用寿命不确定的无形资产，除每年进行的减值测试外，当其存在减值迹象时，也进行减值测试。其他除金融资产之外的非流动资产，当存在迹象表明其账面价值不可收回时，进行减值测试。当资产或资产组的账面价值高于可收回金额，即公允价值减去处置费用后的净额和预计未来现金流量的现值中的较高者，表明发生了减值。公允价值减去处置费用后的净额，参考公平交易中类似资产的销售协议价格或可观察到的市场价格，减去可直接归属于该资产处置的增量成本确定。预计未来现金流量现值时，管理层必须估计该项资产或资产组的预计未来现金流量，并选择恰当的折现率确定未来现金流量的现值。详见附注五、52。

非上市股权投资的公允价值本集团采用市场法确定对非上市股权投资的公允价值。这要求本集团确定可比上市公司、选择市场乘数、对流动性折价进行估计等，因此具有不确定性。

递延所得税资产

在很可能有足够的应纳税所得额用以抵扣可抵扣亏损的限度内，应就所有尚未利用的可抵扣亏损确认递延所得税资产。这需要管理层运用大量的判断来估计未来取得应纳税所得额的时间和金额，结合纳税筹划策略，以决定应确认的递延所得税资产的金额。

奖励积分本集团综合考虑客户兑换奖励积分所能获得免费商品或享受的商品折扣以及客户行使

该兑换权的可能性等全部相关信息后，对奖励积分单独售价予以合理估计，用以分配合同对价。估计客户行使该兑换权的可能性时，本集团根据积分兑换的历史数据、当前积分兑换情况并考虑客户未来需求变化、市场未来趋势等因素综合分析确定。本集团至少于每一资产负债表日对奖励积分的预计兑换率进行重新评估，并根据重新评估的结果计算与奖励积分相关的对价应确认的收入及结余的金额。

承租人增量借款利率

对于无法确定租赁内含利率的租赁，本集团采用承租人增量借款利率作为折现率计算租赁付款额的现值。确定增量借款利率时，本集团根据所处经济环境，以可观察的利率作为确定增量借款利率的参考基础，在此基础上，根据自身情况、标的资产情况、租赁期和租赁负债金额等租赁业务具体情况对参考利率进行调整以得出适用的增量借款利率。

6-1-41永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

四、税项

1.主要税种及税率

计税依据税率

增值税（注1）销售额和适用税率计算的销项税13%、9%、6%、5%、0%额，抵扣准予抵扣的进项税额后的差额

城市维护建设税实际缴纳的流转税税额7%、5%

房产税（注2）房屋原值的一定比例或租金收入1.2%或12%

教育费附加及地方教实际缴纳的流转税3%、2%育费附加

企业所得税（注3）应纳税所得额25%、20%、16.5%、15%、

消费税按金银（含铂金）首饰、钻石及5%钻石饰品零售金额

注1：销售计生用品、蔬菜、部分肉禽蛋等适用免税政策；仓储服务费等收入适用的增

值税税率为6%；租金收入适用的增值税税率为9%，其中适用简易征收的，征收率为

5%；销售水果、水产、部分干货、粮油、奶制品等农产品应税收入适用的增值税税率为9%，销售其他商品应税收入适用的增值税税率为13%。

注2：自用房产以房产原值的一定比例为纳税基准，税率为1.2%，出租房产以租金收入为纳税基准，税率为12%。

6-1-42永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

四、税项（续）

1.主要税种及税率（续）

注3：除以下子公司外，合并范围内的应纳税主体适用税率均为25%：

纳税主体名称注释所得税税率

重庆永辉超市有限公司附注四、2.415%

贵州永辉超市有限公司附注四、2.415%

云南永辉超市有限公司附注四、2.415%

广西永辉超市有限公司附注四、2.415%

永辉物流有限公司附注四、2.415%

西藏永辉超市有限公司附注四、2.415%

甘肃永辉超市有限公司附注四、2.415%

青海永辉超市有限公司附注四、2.415%

四川永辉超市有限公司附注四、2.415%

成都永辉商业发展有限公司附注四、2.415%

陕西永辉超市有限公司附注四、2.415%

富平云商供应链管理有限公司附注四、2.415%

宁夏永辉超市有限公司附注四、2.415%

贵州永辉物流有限公司附注四、2.415%

富平永辉现代农业发展有限公司附注四、2.50%

永辉控股有限公司附注四、2.716.5%、8.25%

醇正有限公司附注四、2.716.5%

福建省永辉商业有限公司附注四、2.620%

福建省永辉进出口贸易有限公司附注四、2.620%

上海银杰国际贸易有限公司附注四、2.620%

四川云富供应链管理有限公司附注四、2.620%

云南富平云商供应链管理有限公司附注四、2.620%

上海云富供应链管理有限公司附注四、2.620%

浙江云富供应链管理有限公司附注四、2.620%

海南富黎供应链管理有限公司附注四、2.620%

安徽富皖供应链管理有限公司附注四、2.620%

珠海富粤供应链管理有限公司附注四、2.620%

广东富粤供应链管理有限公司附注四、2.620%

江苏云富供应链管理有限公司附注四、2.620%

郑州叮叮猫超市有限责任公司附注四、2.620%

福建永辉现代农业发展有限公司附注四、2.620%

承德永辉人和超市有限公司附注四、2.620%

永辉科技有限公司附注四、2.620%

永泰永辉超市有限公司附注四、2.620%

浙江辉联供应链有限公司附注四、2.620%

福州东展国际贸易有限公司附注四、2.620%

江门百佳超级市场有限公司附注四、2.620%

广西富越供应链管理有限公司附注四、2.620%

河北富冀供应链管理有限公司附注四、2.620%

北京永辉商贸有限公司附注四、2.620%

杭州永辉超市有限公司附注四、2.620%注1：根据财政部、国家税务总局《关于延续宣传文化增值税优惠政策的公告》（财税【2021】10号）以及财政部、国家税务总局《关于延续实施宣传文化增值税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第60号），自2021年1月1日起至2027年12月31日，免征图书批发、零售环节增值税。

6-1-43永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

四、税项（续）

2.税收优惠注2：根据财政部国家税务总局《关于免征蔬菜流通环节增值税有关问题的通知》（财税【2011】137号），自2012年1月1日起，免征蔬菜流通环节增值税。

注3：根据财政部国家税务总局《关于免征部分鲜活肉蛋产品流通环节增值税政策的通知》（财税【2012】75号），自2012年10月1日起，对从事农产品批发、零售的纳税人销售的部分鲜活肉蛋产品免征增值税。

注4：本公司下属子公司重庆永辉超市有限公司、贵州永辉超市有限公司、云南永辉超

市有限公司、广西永辉超市有限公司、永辉物流有限公司、西藏永辉超市有限公司、

甘肃永辉超市有限公司、青海永辉超市有限公司、四川永辉超市有限公司、成都永辉

商业发展有限公司、陕西永辉超市有限公司、富平云商供应链管理有限公司、宁夏永辉超市有限公司、贵州永辉物流有限公司，根据《财政部海关总署国家税务总局关于深入实施西部大开发战略有关税收政策问题的通知》（财税【2011】58号）、《国家税务总局关于深入实施西部大开发战略有关企业所得税问题的公告》（国家税务总局公告2012年第12号）和《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》（财政部公告

2020年第23号）的有关规定享受企业所得税优惠政策，自2011年1月1日至2030年12月

31日企业所得税按15%的税率征收。

注5：本公司下属子公司富平永辉现代农业发展有限公司根据《中华人民共和国企业所得税法实施条例》（国务院令第512号）第八十六条的有关规定享受加工、生产的初级农产品免征企业所得税的优惠政策。

注6：本公司下属子公司上海银杰国际贸易有限公司、云南富平云商供应链管理有限公

司、海南富黎供应链管理有限公司、福建省永辉商业有限公司、福建省永辉进出口贸

易有限公司、四川云富供应链管理有限公司、上海云富供应链管理有限公司、浙江云

富供应链管理有限公司、安徽富皖供应链管理有限公司、珠海富粤供应链管理有限公

司、广东富粤供应链管理有限公司、江苏云富供应链管理有限公司、郑州叮叮猫超市

有限责任公司、福建永辉现代农业发展有限公司、承德永辉人和超市有限公司、永辉

科技有限公司、永泰永辉超市有限公司、浙江辉联供应链有限公司、福州东展国际贸

易有限公司、江门百佳超级市场有限公司、广西富越供应链管理有限公司、河北富冀供应链管理有限公司、北京永辉商贸有限公司、杭州永辉超市有限公司根据《国家税务总局关于落实支持小型微利企业和个体工商户发展所得税优惠政策有关事项的公告》（国家税务总局公告2023年第6号）的有关规定享受企业所得税优惠政策，对小型微利企业年应纳税所得额不超过100万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。根据《财政部税务总局关于进一步实施小微企业所得税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2022年第13号）对小型微利企业年应纳税所得额超

过100万元但不超过300万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

6-1-44永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

四、税项（续）

2.税收优惠（续）

注7：本公司下属子公司根据香港特区政府《2018年税务(修订)（第3号）条例》（《修订条例》）规定，以实施2017年《施政报告》中宣布的利得税两级制。利得税两级制适用于2018年4月1日或之后开始的课税年度。法团首200万（港币）的利得税税率将降至8.25%，其后的利润继续按16.5%征税。利得税两级制会惠及有应许税利润的合资格企业，不论其规模。为了确保受惠企业以中小企业为主，有关连企业只可提名一家企业受惠。子公司永辉控股有限公司符合上述规定，按8.25%、16.5%两级税率征收，孙公司醇正有限公司按16.5%税率征收。

五、合并财务报表主要项目注释

1.货币资金

2025年2024年

库存现金8636633.3325911972.93

银行存款2510256002.043808095613.19

其他货币资金783083104.27162185040.39

合计3301975739.643996192626.51

其中：存放在境外的款项总额29125689.0734197438.65

减：因抵押、质押或冻结等对使用有限

制的款项总额339941455.78155526408.72

三个月以上的定存260000000.00-

应计利息14167885.337595134.08

现金及现金等价物余额2687866398.533833071083.71年末现金主要为各门店年末尚未缴存银行的销售款。

于2025年12月31日，本集团所有权受到限制的货币资金为人民币339941455.78元

（2024年：人民币155526408.72元），参见附注五、21。

6-1-45永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

2.交易性金融资产

2025年2024年

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

权益工具投资98764498.60335164486.67

基金产品757117850.47950764575.80

结构性存款702807777.782004605205.49

合计1558690126.853290534267.96

3.应收账款

（1）按账龄披露

2025年2024年

1年以内182499699.91246694818.19

1年至2年8895304.4622111970.96

2年至3年10384929.8421118342.63

3年以上60916085.6060269572.95

262696019.81350194704.73

减：应收账款坏账准备78415761.6287525576.88

合计184280258.19262669127.85

6-1-46永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

3.应收账款（续）

（2）按坏账计提方法分类披露

2025年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提金额比例

（%）（%）

单项计提坏账准备1894322.620.721894322.62100.00-按信用风险特征组合计提

坏账准备260801697.1999.2876521439.0029.34184280258.19

其中：

组合1

应收销售货款187953677.0371.5550359145.5726.79137594531.46

供应商服务费及租金54096889.0620.5925974782.1248.0228122106.94组合2

应收关联方款18751131.107.14187511.311.0018563619.79

合计262696019.81100.0078415761.6229.85184280258.19

2024年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提金额比例

（%）（%）

单项计提坏账准备1894322.620.541894322.62100.00-按信用风险特征组合计提

坏账准备348300382.1199.4685631254.2624.59262669127.85

其中：

组合1

应收销售货款186500766.0053.2646951497.1325.17139549268.87

供应商服务费及租金134492531.6638.4038406686.2928.5696085845.37组合2

应收关联方款27307084.457.80273070.841.0027034013.61

合计350194704.73100.0087525576.8824.99262669127.85

于2025年12月31日，本集团无金额重要的单项计提坏账准备的应收账款。

6-1-47永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

3.应收账款（续）

（2）按坏账计提方法分类披露（续）

于2025年12月31日，组合计提坏账准备的应收账款情况如下：

账面余额减值准备计提比例（%）

组合1：

1年以内164879252.389892755.146.00

1年至2年8578645.262745166.4832.00

2年至3年9993188.745096526.3651.00

3年以上58599479.7158599479.71100.00

242050566.0976333927.6931.54

组合2：

应收关联方款18751131.10187511.311.00

合计260801697.1976521439.00

（3）坏账准备的情况

应收账款坏账准备的变动如下：

年初余额本年计提本年收回或转回本年核销本年其他减少年末余额

2025年87525576.8855398331.82(37400806.79)(24321956.55)(2785383.74)78415761.62

本集团2025年度无金额重要的坏账准备收回或转回以及坏账准备核销。

（4）按欠款方归集的年末余额前五名的应收账款情况年末余额占应收账款年末坏账准备年末余额

余额的比例（%）

福建恩辉科技有限公司13996433.855.3313996433.85

北京三快在线科技有限公司10370419.163.95622323.40

福州市地采科技有限公司8941277.403.398941277.40

上海京东到家元信信息技术有限公司8560968.253.2685609.66

第五名7870370.183.00472222.21

合计49739468.8418.9324117866.52

6-1-48永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

4.预付款项

（1）预付款项按账龄列示

2025年2024年

账面余额比例（%）账面余额比例（%）

1年以内327097901.3097.18742621785.5393.87

1年至2年5021509.691.4926187405.463.31

2年至3年1551179.100.467596645.820.96

3年以上2917139.860.8714754981.411.86

合计336587729.95100.00791160818.22100.00账龄超过1年的预付款项主要系预付货款。

（2）按预付对象归集的年末余额前五名的预付款情况年末金额占预付款项年末余额

合计数的比例（%）

许昌市胖东来超市有限公司38966107.0511.58

四川永创耀辉供应链管理有限公司28830598.878.57

广东小康科技有限公司25977788.947.72

费列罗贸易（上海）有限公司16512514.164.91

福建闽威食品有限公司16460000.004.89

合计126747009.0237.67

6-1-49永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

5.其他应收款

（1）按账龄披露

2025年2024年

1年以内109841009.25143246743.21

1年至2年65661010.3644955758.29

2年至3年16086280.4655753342.19

3年以上189123898.63262125048.31

380712198.70506080892.00

减：其他应收款坏账准备78886382.70113900864.80

合计301825816.00392180027.20

（2）按款项性质分类情况

2025年2024年

应收各类保证金、押金259391982.64351671615.48

采购及门店备用金款项21544651.6637636456.02

应收关联方款项14214404.9816798950.64

应收其他款项85561159.4299973869.86

合计380712198.70506080892.00

6-1-50永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

5.其他应收款（续）

（3）坏账准备计提情况

2025年

账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）金额

单项计提坏账准备64042374.6516.8264042374.65100.00-按信用风险特征组合计

提坏账准备316669824.0583.1814844008.054.69301825816.00

合计380712198.70100.0078886382.7020.72301825816.00

2024年

账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）金额

单项计提坏账准备64022639.0912.6564022639.09100.00-按信用风险特征组合计

提坏账准备442058252.9187.3549878225.7111.28392180027.20

合计506080892.00100.00113900864.8022.51392180027.20

单项计提坏账准备的其他应收款情况如下：

2025年2024年

账面余额坏账准备计提计提理由账面余额坏账准备比例

（%）福州颐玖叁叁豆制

品有限公司及其经营状况恶化，子公司14081094.2514081094.25100.00预计无法收回14081094.2514081094.25

剑阁三分田农业有经营状况恶化，限公司10000000.0010000000.00100.00预计无法收回10000000.0010000000.00

经营状况恶化，其他39961280.4039961280.40100.00预计无法收回39941544.8439941544.84

合计64042374.6564042374.6564022639.0964022639.09

6-1-51永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

5.其他应收款（续）

（3）坏账准备计提情况（续）

于2025年12月31日，组合计提坏账准备的其他应收款情况如下：

账面余额减值准备计提比例（%）

组合1：应收各类保证金、押金、

采购及门店备用金款项248830865.782488308.651.00

组合2：应收关联方款133310.731333.111.00

组合3：应收其他款项67705647.5412354366.2918.25

合计316669824.0514844008.054.69其他应收款按照未来12个月预期信用损失及整个存续期预期信用损失分别计提的坏账

准备的变动如下：

第一阶段第二阶段第三阶段合计未来12个月整个存续期整个存续期预期信用损失预期信用损失预期信用损失（未发生信用减值）（已发生信用减值）

年初余额5410510.451898242.83106592111.52113900864.80年初余额在本年

阶段转换(558158.89)420326.32137832.57-

本年计提4452449.027292230.078975693.1220720372.21

本年转回(2613950.95)(4488378.17)(13659945.08)(20762274.20)

本年核销--(30296661.55)(30296661.55)

处置子公司--(4675918.56)(4675918.56)

年末余额6690849.635122421.0567073112.0278886382.70

6-1-52永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

5.其他应收款（续）

（4）坏账准备的情况

其他应收款坏账准备的变动如下：

年初余额本年计提本年收回或转回本年核销其他变动年末余额

2025年113900864.8020720372.21(20762274.20)(30296661.55)(4675918.56)78886382.70

（5）按欠款方归集的年末余额其他应收款金额前五名年末余额占其他应收款性质账龄坏账准备余额合计数的年末余额比例（%）

上海兴全物流有限公司14237532.123.74应收其他款项1-2年3823527.80福州颐玖叁叁豆制品有限公司及

其子公司14081094.253.70应收关联方款项3年以上14081094.25

剑阁三分田农业有限公司10000000.002.63应收其他款项3年以上10000000.00应收各类保

福州思飞信息技术有限公司9000000.002.36证金、押金3年以上9000000.00

宜宾市银龙房地产开发有限公司6000000.001.58应收其他款项3年以上6000000.00

合计53318626.3714.0042904622.05

6.存货

2025年2024年

账面余额跌价准备账面价值账面余额跌价准备账面价值

原材料1836429.07-1836429.075858199.65-5858199.65

库存商品3366050863.5042479353.423323571510.087001636250.03-7001636250.03

低值易耗品29025932.90-29025932.9050888712.44-50888712.44

合计3396913225.4742479353.423354433872.057058383162.12-7058383162.12

6-1-53永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

7.一年内到期的非流动资产

2025年2024年

一年内到期的应收融资租赁款6909565.9632777914.58

8.其他流动资产

2025年2024年

待认证进项税额1170217327.901276650684.21

待抵扣进项税额102496364.02163959624.87

预缴所得税554651.555149223.29

预缴其他税费353638.481610023.63

合计1273621981.951447369556.00

9.长期应收款

2025年2024年折现率区间

账面余额账面价值账面余额账面价值

融资租赁25962342.5025962342.50288133261.13288133261.134.35%-4.90%

减：一年内到期的应收融

资租赁款6909565.966909565.9632777914.5832777914.584.35%-4.90%

合计19052776.5419052776.54255355346.55255355346.55

6-1-54永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

10.长期股权投资

本年变动年末年初账面价值年初减值准备追加投资减少投资权益法下投资损益其他综合收益宣告现金股利计提减值准备年末账面价值减值准备合营企业

永辉彩食鲜发展有限公司27022353.63---2875300.76---29897654.39-

小计27022353.63---2875300.76---29897654.39-联营企业成都红旗连锁股份有限公司（“红旗连锁”）（注1）918778165.27187642646.7116430335.58(184677598.52)43660008.50-(15620392.50)-778570518.33150118754.30福建华通银行股份有限公司（“华通银行”）743471676.06---30245502.56(27800300.81)--745916877.81-

湘村高科农业股份有限公司-399676183.23-------399676183.23

福建闽威实业股份有限公司127839590.70---(5595419.67)---122244171.03-

福建省星源农牧科技股份有限公司24065749.90---(12893658.68)---11172091.22-

北京友谊使者商贸有限公司91580584.24---16371203.66---107951787.90-

四川永创耀辉供应链管理有限公司57656633.91---6556556.25-(4000000.00)-60213190.16-

一二三三国际供应链管理股份有限公司196911174.04---(6364047.85)---190547126.19-

云达在线（深圳）科技发展有限公司5131214.763218259.25--(181826.01)---4949388.753218259.25

寻田网络科技（上海）有限公司-4062445.92-------4062445.92

上海轩辉商服科技有限公司712197.25---99016.67---811213.92-

永辉云金科技有限公司（注2）206935781.77--(41452226.87)5398759.02--(90882313.92)80000000.0090882313.92

小计2373082767.90594599535.1116430335.58(226129825.39)77296094.45(27800300.81)(19620392.50)(90882313.92)2102376365.31647957956.62

合计2400105121.53594599535.1116430335.58(226129825.39)80171395.21(27800300.81)(19620392.50)(90882313.92)2132274019.70647957956.62

6-1-55永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

10.长期股权投资（续）

注1：本公司于2025年度净出售成都红旗连锁股份有限公司股份27370100股，总价为人民币168247262.94元，本次交易完成后，公司仍持有红旗连锁股份122229900股，占红旗连锁总股本的8.99%。

注2：本公司于2025年9月向上海派慧科技有限公司出售所持有的永辉云金科技有限公司（以下简称“云金科技”）6.905%股权，转让总价为人民币41452226.87元。本次交易完成后，本公司仍持有云金科技28.095%的股权，以权益法核算剩余部分股权。

于2025年12月30日，本公司拟通过重庆联合产权交易所公开挂牌交易方式转让云金科技28.095%的股权。上海派慧科技有限公司已向本公司出具《关于进一步收购永辉云金科技有限公司28.1%股权的非约束性报价函》。因无其他意向受让方，本公司于2026年

1月12日调价至人民币1.53亿元，于2026年1月19日调价至人民币1.20亿元。于2026年1月21日终止了公开挂牌程序，并拟通过协议转让方式向派慧科技出售持有的云金科技剩余股权交易对价为人民币80000000.00元。本公司按照拟对价对于云金科技的剩余股权计提了减值人民币90882313.92元。

长期股权投资减值准备的情况：

年初余额本年增加本年减少年末余额

湘村高科农业股份有限公司399676183.23--399676183.23

成都红旗连锁股份有限公司187642646.71-(37523892.41)150118754.30

寻田网络科技（上海）有限公司4062445.92--4062445.92

云达在线深圳科技发展有限公司3218259.25--3218259.25

永辉云金科技有限公司-90882313.92-90882313.92

合计594599535.1190882313.92(37523892.41)647957956.62

6-1-56永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

11.其他非流动金融资产

2025年2024年

权益工具投资以公允价值计量且其变动计入当期损益的金

融资产3051000000.003130770599.06

12.投资性房地产

（1）采用成本模式的投资性房地产房屋及建筑物原价

年初及年末余额397659542.77累计折旧和摊销

年初余额108312190.26

计提10800876.49年末余额119113066.75账面价值

年末278546476.02年初289347352.51

投资性房地产系永辉城市生活广场、东展商业大楼对外租赁的部分。

（2）未办妥产权证书的投资性房地产

于资产负债表日，本集团无未办妥产权证书的投资性房地产。

6-1-57永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

13.固定资产

（1）固定资产情况房屋及建筑物机器设备运输设备电子设备工具器具合计原价

年初余额3572256022.752348872898.12241039667.49842194016.691799253886.598803616491.64

外部购置5742.3019562457.12286386.709438641.0516219570.6545512797.82

在建工程转入46954401.81255085804.521344176.8742026639.09220715001.23566126023.52

处置或报废(8664647.62)(1211259791.33)(11465561.42)(411767180.51)(1107288551.92)(2750445732.80)

处置子公司-(24343604.07)(970560.85)(9640787.68)(24263532.35)(59218484.95)

年末余额3610551519.241387917764.36230234108.79472251328.64904636374.206605591095.23累计折旧

年初余额791719253.291924462709.4497611680.98787746418.481543395278.425144935340.61

计提102125702.42128131042.174387292.7650101281.1089907232.14374652550.59

处置或报废(1289335.80)(1078279516.54)(9845165.83)(377464534.50)(1009687811.62)(2476566364.29)

处置子公司-(21012366.85)(888701.87)(8878559.53)(22348756.04)(53128384.29)

年末余额892555619.91953301868.2291265106.04451504605.55601265942.902989893142.62减值准备

年初余额-43020998.19187511.429957466.1619433201.1972599176.96

计提-14978680.15193753.573819723.708134438.8127126596.23

转销-(42925229.87)(90966.34)(8071418.08)(18202989.17)(69290603.46)

处置子公司-(61220.72)-(687.50)(10363.13)(72271.35)

年末余额-15013227.75290298.655705084.289354287.7030362898.38账面价值

年末2717995899.33419602668.39138678704.1015041638.81294016143.603585335054.23年初2780536769.46381389190.49143240475.0944490132.05236425406.983586081974.07

6-1-58永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

13.固定资产（续）

（2）未办妥产权证书的固定资产账面价值未办妥产权证书原因

贵州永辉物流中心厂房及办公楼320652623.34尚在办理中

四川彭州产业园二期221236090.78尚在办理中

永辉东北仓储中心176928014.95尚在办理中本集团仅有使用

重庆轩辉置业南桥寺车站地下通道轨道接口23759556.67权无所有权

于2025年12月31日及2024年12月31日，本集团无暂时闲置的固定资产，无融资租入的固定资产及无经营性租出的固定资产。

如附注五、52所述，本集团针对门店、全仓相关的资产组计提长期资产减值准备人民

币205622876.23元，其中固定资产减值损失人民币27126596.23元。

14.在建工程

（1）在建工程情况

2025年2024年

门店装修31768582.0691426815.13

福建永辉新业态仓储中心-3002648.88

四川彭州产业园二期-113237.45

合计31768582.0694542701.46

15.生产性生物资产

柿子树

年初余额11454926.96

摊销(636384.83)

年末余额10818542.13

6-1-59永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

16.使用权资产

（1）使用权资产情况房屋及建筑物成本

年初余额24772590021.38

增加2225051247.42

处置(11171181740.30)

处置子公司(520762210.50)

年末余额15305697318.00累计折旧

年初余额12093321563.95

计提1117082015.78

处置(5151275151.75)

处置子公司(334916946.94)

年末余额7724211481.04减值准备

年初余额300040215.39

计提135378112.66

转销(265656232.70)

处置子公司(11965701.54)

年末余额157796393.81账面价值

年末7423689443.15年初12379228242.04

（2）使用权资产的减值测试情况

如附注五、52所述，本集团针对门店、全仓相关的资产组计提长期资产减值准备人民

币205622876.23元，其中使用权资产减值损失人民币135378112.66元。

6-1-60永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

17.无形资产

土地使用权非专利技术软件销售网络合计原价

年初余额691122177.8026040865.831521558532.00120952830.182359674405.81

购置-107971.695176099.73-5284071.42

处置(1811660.86)-(885648.31)-(2697309.17)

年末余额689310516.9426148837.521525848983.42120952830.182362261168.06累计摊销

年初余额189362780.4722178794.971308719730.7547738176.111567999482.30

计提15296202.883352403.81162896228.874264654.08185809489.64

处置(235515.93)-(880480.84)-(1115996.77)

年末余额204423467.4225531198.781470735478.7852002830.191752692975.17减值准备

年初余额---56216666.6656216666.66

计提---7400000.007400000.00年末余额---63616666.6663616666.66账面价值

年末484887049.52617638.7455113504.645333333.33545951526.23年初501759397.333862070.86212838801.2516997987.41735458256.85

6-1-61永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

17.无形资产（续）

于2025年12月31日，未办妥产权证书的无形资产如下：

账面价值未办妥产权证书原因

贵州永辉物流中心土地使用权7725000.00尚在办理中

18.商誉

（1）商誉原值年初及年末余额

上海东展国际贸易有限公司3661378.25

广东百佳永辉超市有限公司305456779.92

合计309118158.17企业合并取得的商誉已经分配至资产组以进行减值测试。

以下说明了进行商誉的减值测试时作出的关键假设：

*折现率－所使用的折现率为税前折现率，并反映与相关单位有关的特定风险。

*增长率－增长率来自于行业增长预测。

*销售价格及直接成本变化－该些假设是基于过去的实践经验及对未来市场变化的预期。

分配至资产组的关键假设的金额与本集团历史经验及外部信息一致。

（2）商誉减值准备年初余额本年计提年末余额

上海东展国际贸易有限公司-3661378.253661378.25

广东百佳永辉超市有限公司305456779.92-305456779.92

合计305456779.923661378.25309118158.17企业合并取得的商誉已经分配至上海东展国际贸易有限公司资产组以进行减值测试。

6-1-62永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

18.商誉（续）

（3）商誉所在资产组的相关信息

商誉所在资产组的相关信息如下：

所属资产组的构成及依据是否与以前年度保持一致管理层将上海东展的账面资产组合认定为一个资产组；

上海东展资产组主要系该资产组的管理自成体系并严格独立；是

（4）可收回金额的具体确定方法

可收回金额按预计未来现金流量的现值确定的：

预算/预测

期的年限预算/预测期的关键参数（注稳定期的稳定期的关键参账面价值可收回金额1）关键参数数的确定依据根据牛津经济研究院发布的长期通货膨胀

上海东展资产组15763726.72-511%2%率确认

注1：预算/预测期的关键参数为折现率。

19.长期待摊费用

年初余额本年增加本年摊销其他减少处置子公司计提年末余额减值准备

租入门店装修费1448775383.521743296198.76(393082754.50)(847826047.14)(11898928.33)(43118167.34)1896145684.97

租入物流园装修费95634157.3127884897.28(32055329.16)(9185403.66)--82278321.77

合计1544409540.831771181096.04(425138083.66)(857011450.80)(11898928.33)(43118167.34)1978424006.74长期待摊费用本年其他减少系部分门店闭店所致。

如附注五、52所述，本集团针对门店、全仓相关的资产组计提长期资产减值准备人民

币205622876.23元，其中长期待摊费用减值损失人民币43118167.34元。

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财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

20.递延所得税资产/负债

（1）未经抵销的递延所得税资产

2025年2024年

可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税资产暂时性差异所得税资产

租赁负债6762501937.281344775778.1811641558139.532389614972.42

资产减值准备564558971.78135424361.59668046905.09157821120.49

递延收益55252468.9212393210.30--

可抵扣亏损3261410934.93686859318.051828266671.53395821621.95

信用减值准备93096356.5619722818.54108015891.2523095220.64

预计负债66127586.2713758483.1015402962.522936089.43

奖励积分计划26043232.915235503.2221042282.844231396.46

合计10828991488.652218169472.9814282332852.762973520421.39

（2）未经抵销的递延所得税负债

2025年2024年

应纳税递延应纳税递延暂时性差异所得税负债暂时性差异所得税负债

使用权资产5165327284.411029619078.768617361801.791792956705.17

金融资产公允价值变动367899262.8991974815.72442779262.89110694815.72非同一控制下企业合并公允价

值调整25164120.766291030.19138478976.3434619744.09

固定资产一次性扣除39643092.736832514.9480360721.8614871777.09

应收融资租赁款14257852.452828662.7032825469.486893237.02

合计5612291613.241137546102.319311806232.361960036279.09

（3）以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

2025年2024年

抵销金额抵销后余额抵销金额抵销后余额

递延所得税资产1131368949.071086800523.911926044229.081047476192.31

递延所得税负债1131368949.076177153.241926044229.0833992050.01

6-1-64永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

20.递延所得税资产/负债（续）

（4）未确认递延所得税资产明细

2025年2024年

可抵扣暂时性差异1116549528.361570916390.73

可抵扣亏损11765570726.449776668422.05

合计12882120254.8011347584812.78

（5）未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的到期日分析

2025年2024年

2025年-1110286999.44

2026年3225984426.003277812551.50

2027年1851093731.721918211627.76

2028年1682488776.201767990580.35

2029年1759926998.361702366663.00

2030年3246076794.16-

合计11765570726.449776668422.05

21.所有权或使用权受到限制的资产

2025年

账面余额账面价值受限类型受限情况

货币资金339941455.78339941455.78冻结司法冻结、保证金注

2024年

账面余额账面价值受限类型受限情况

货币资金155526408.72155526408.72冻结司法冻结、保证金注注：于2025年12月31日，账面价值为人民币860872.28元（2024年12月31日：人民币

2480000.00元）的货币资金用于存放租赁保函保证金。于2025年12月31日，账面价

值为人民币339080583.50元（2024年12月31日：人民币153046408.72元）的货币资金因诉讼案件受到冻结。

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财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

22.短期借款

2025年2024年

信用借款3926897703.274938117662.22

于2025年12月31日及2024年12月31日，本集团无逾期的短期借款。

23.应付账款

2025年2024年

货款6756182871.798121115488.85

于2025年12月31日及2024年12月31日，本集团无账龄超过1年的重要应付账款。

24.预收款项

（1）预收款项列示

2025年2024年

预收承租方租金及其他62792167.0581703902.27

（2）账龄超过1年的重要预收款项

于2025年12月31日，无账龄超过1年的重要预收款项。

25.合同负债

（1）合同负债列示

2025年2024年

预收购物款3895437741.514847624353.25

奖励积分计划26551176.9731200280.67

预收供应商服务费用9977967.4315703919.26

合计3931966885.914894528553.18

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财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

25.合同负债（续）

（2）账龄超过1年的重要合同负债年末余额未结转原因

预收购物款2650160635.92履约义务未发生

26.应付职工薪酬

年初余额本年增加本年减少年末余额

短期薪酬459723610.975658575886.85(5717039224.79)401260273.03离职后福利（设定提存计划）28461151.89611692664.07(610106961.09)30046854.87

辞退福利233040308.82594904881.39(654989567.84)172955622.37

合计721225071.686865173432.31(6982135753.72)604262750.27

短期薪酬如下：

年初余额本年增加本年减少年末余额

工资、奖金、津贴和补贴406333497.894893164609.95(4955673587.19)343824520.65

职工福利费946574.74285767368.15(285291462.84)1422480.05

社会保险费18567714.09327519347.25(328755951.38)17331109.96

其中：医疗保险费16665630.30298834247.65(299211846.71)16288031.24

工伤保险费936658.3921123531.62(21485038.53)575151.48

生育保险费965425.407561567.98(8059066.14)467927.24

住房公积金5005099.65119904557.69(107920169.79)16989487.55

工会经费和职工教育经费28870724.6032220003.81(39398053.59)21692674.82

合计459723610.975658575886.85(5717039224.79)401260273.03

设定提存计划如下：

年初余额本年增加本年减少年末余额

基本养老保险费27338434.98591997067.11(590040236.02)29295266.07

失业保险费1122716.9119695596.96(20066725.07)751588.80

合计28461151.89611692664.07(610106961.09)30046854.87

6-1-67永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

27.应交税费

2025年2024年

增值税56846009.96156327728.39

城市维护建设税13262420.7019415479.98

江海堤防维护费10037693.9210384624.24

企业所得税5964760.2010044142.23

个人所得税6172574.498675809.88

教育费附加4858782.087849750.24

房产税3473090.084255499.74

其他8036021.0111425918.74

合计108651352.44228378953.44

28.其他应付款

2025年2024年

其他应付款2022729973.051435337608.15

（1）按款项性质分类情况

2025年2024年

设备及工程款890995433.88175293099.14

预提门店租金、电费、运费等费用666466324.28792202345.65

押金保证金等383031580.73370393398.32

其他82236634.1697448765.04

合计2022729973.051435337608.15

于2025年12月31日，本集团无账龄超过1年的重要其他应付款。

6-1-68永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

29.一年内到期的非流动负债

2025年2024年

一年内到期的租赁负债692921141.341497924031.05

一年内到期的关联方借款46977316.08-

一年内到期的长期借款1391576.34350104617.50

合计741290033.761848028648.55于2025年12月31日，一年内到期的长期借款年利率为2.24%到2.44%（2024年12月31日：2.85%）。

2023年度，本集团子公司向百佳（中国）投资有限公司续借款项合计人民币

46250000.00元，利率4.75%，于2026年5月8日到期。

于2025年12月31日及2024年12月31日，本集团无逾期的一年内到期的长期借款。

30.其他流动负债

2025年2024年

待转销项税额365438556.83458267030.20

未决诉讼或仲裁（注1）138648696.69-

合计504087253.52458267030.20

注1：未决诉讼或仲裁年末余额主要系因房屋租赁和供零合同相关的诉讼。

31.长期借款

2025年2024年

信用借款818900000.00-

于2025年12月31日，上述借款的年利率为2.24%到2.44%。

于2025年12月31日，本集团无逾期的长期借款。

6-1-69永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

32.租赁负债

2025年2024年

房屋建筑物9896182993.6416998222746.48

减：一年内到期的租赁负债692921141.341497924031.05

合计9203261852.3015500298715.43

33.预计负债

年初余额本年增加本年减少年末余额未决诉讼或仲

裁23036570.64-(23036570.64)-注1

注1：未决诉讼或仲裁的减少主要系房屋租赁和供零合同支付的赔偿金。

34.递延收益

年初余额本年增加本年减少年末余额

政府补助88646880.9052873456.73(7541740.11)133978597.52

35.其他非流动负债

2025年2024年

关联方借款-46977316.07

36.股本

年初及年末余额

股份总数9075036993.00

6-1-70永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

37.资本公积

年初及年末余额

股本溢价3372208364.38

其他884150715.10

合计4256359079.48

38.库存股

项目年初及年末余额

股权激励回购488768297.30

39.其他综合收益

合并资产负债表中归属于母公司股东的其他综合收益累积余额：

2025年

2025年1月1日增减变动2025年12月31日

权益法下可转损益的其他综合收益30195311.10(27800300.81)2395010.29

外币财务报表折算差额(252743.37)(154112.01)(406855.38)

合计29942567.73(27954412.82)1988154.91

2024年

2024年1月1日增减变动2024年12月31日

权益法下可转损益的其他综合收益5403581.7924791729.3130195311.10

外币财务报表折算差额(329868.37)77125.00(252743.37)

合计5073713.4224868854.3129942567.73

6-1-71永辉超市股份有限公司

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2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

39.其他综合收益（续）

其他综合收益发生额：

2025年

本年发生金额

本年所得税减：前期计入其减：所得税费用税后归属于母公司项目年初余额年末余额前发生额他综合收益当期转入当期损益权益法下可转损益的其他综合收

益30195311.10901449.8637968517.61(9266766.94)(27800300.81)2395010.29外币财务报表

折算差额(252743.37)(154112.01)--(154112.01)(406855.38)

合计29942567.73747337.8537968517.61(9266766.94)(27954412.82)1988154.91

40.盈余公积

年初及年末余额

法定盈余公积1141028419.03

根据公司法、本公司章程的规定，本公司按净利润的10%提取法定盈余公积金。法定盈余公积累计额为本公司注册资本50%以上的，可不再提取。

本公司在提取法定盈余公积金后，可提取任意盈余公积金。经批准，任意盈余公积金可用于弥补以前年度亏损或增加股本。

6-1-72永辉超市股份有限公司

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2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

41.未弥补亏损

2025年2024年

上年年末及本年年初未弥补亏损(9574081272.61)(8100437582.18)

归属于母公司股东的净亏损(2552341936.85)(1465455921.36)

减：提取法定盈余公积-6345071.85

其他-1842697.22年末未弥补亏损(12126423209.46)(9574081272.61)

42.营业收入和营业成本

（1）营业收入和营业成本情况

2025年2024年

收入成本收入成本

主营业务51433255034.0842690301833.6863767710648.5953507785112.45

其他业务2074315581.30209109435.353806113451.05242807626.57

合计53507570615.3842899411269.0367573824099.6453750592739.02

（2）营业收入分解信息

营业收入分解信息如下：

2025年2024年

主要产品类型

食品用品28080194363.9834942775028.53

生鲜及加工23353060670.1028824935620.06

其他1318760722.482673045045.26

租赁收入755554858.821133068405.79

合计53507570615.3867573824099.64

6-1-73永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

42.营业收入和营业成本（续）

（2）营业收入分解信息（续）

2025年2024年

经营地区

华西区17599884816.0222029536525.51

华南区12102316419.3714574521397.53

华东区10217792954.0614744321742.38

华北区8111957257.6010669760570.95

华中区5475619168.335555683863.27

合计53507570615.3867573824099.64

华北区为北京、天津、河北、辽宁、内蒙古、山东、山西；华东区为浙江、江苏、上

海、安徽；华西区为重庆、甘肃、贵州、云南、西藏、四川；华南区为广东、广西、

福建、江西；华中区为河南、湖北、陕西。

营业收入分解信息如下：

2025年2024年

收入确认时间

在某一时点转让51524646080.2563868888092.21

在某一时段内转让1227369676.312571867601.64

租赁收入755554858.821133068405.79

合计53507570615.3867573824099.64

6-1-74永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

42.营业收入和营业成本（续）

（3）营业成本分解信息

营业成本分解信息如下：

2025年2024年

主要产品类型

食品用品22824438605.7228368837810.14

生鲜及加工19865863227.9625138947302.31

租赁收入197198736.86241812528.21

其他11910698.49995098.36

合计42899411269.0353750592739.02

2025年2024年

经营地区

华西区14204248747.4317542551383.17

华南区9621711154.2811460647572.88

华东区8324820251.8411817909993.25

华北区6366701385.758497513178.62

华中区4381929729.734431970611.10

合计42899411269.0353750592739.02

2025年2024年

收入确认时间

在某一时点确认收入42700858358.3853507785112.45

在某一时段内确认收入1354173.79995098.36

租赁收入197198736.86241812528.21

合计42899411269.0353750592739.02

6-1-75永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

42.营业收入和营业成本（续）

（4）履约义务

确认的收入来源于：

2025年2024年

合同负债年初账面价值4894528553.184850841586.20

前期已经履约（或部分履约）的履约

义务2650160635.922387831941.41

43.税金及附加

2025年2024年

城市维护建设税38094119.4157026066.45

印花税36270155.5143299405.36

房产税35331876.4932670685.35

教育费附加28847115.9342933156.01

水利建设基金13671786.3216452271.18

土地使用税7364417.535722367.01

消费税53357.293925.40

其他5059447.9315414672.38

合计164692276.41213522549.14

6-1-76永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

44.销售费用

2025年2024年

职工薪酬5653427303.066015400935.58

折旧及摊销1627749386.902611333050.12

水电费及燃料费999112140.141315120791.93

低值易耗品636203942.32324942894.08

运费及仓储服务费619228383.44837253945.80

房租及物业管理费416798617.47586416131.50

业务宣传费318177174.34262490143.53

平台服务费237618575.87355272218.44

保洁费184326730.30277054262.55

汽车、差旅、通讯等办公费用132541086.35132040725.78

修理费125910220.57157621177.52

其他133345531.29183969856.50

合计11084439092.0513058916133.33

45.管理费用

2025年2024年

职工薪酬1168245931.051138729988.22

折旧及摊销253872369.33289736105.70

商品损耗费183424177.74152771880.51

汽车、差旅、通讯等办公费用111900552.1195953890.63

咨询、审计、律师等中介费用61026735.7450082927.11

房租及物业管理费17015149.0112788986.45

低值易耗品7601454.8418049439.74

其他61308948.4933666674.65

合计1864395318.311791779893.01

6-1-77永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

46.研发费用

2025年2024年

职工薪酬25885194.87152001051.77

折旧及摊销18461808.0425846552.66

汽车、差旅、通讯等办公费用1141897.525151287.64

合计45488900.43182998892.07

47.财务费用

2025年2024年

利息支出（注1）720981292.071102949459.76

减：利息收入21724794.53101452949.15

汇兑损益1460506.95(1695371.34)

手续费及其他113461136.35137727518.13

合计814178140.841137528657.40注1：本年度，利息支出中包括租赁负债利息支出人民币625380693.83元（2024年：人民币958378186.16元）。

48.其他收益

2025年2024年

与日常活动相关的政府补助54697702.46105562399.00

代扣个人所得税手续费返还1118315.591608385.11

合计55816018.05107170784.11

6-1-78永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

49.投资收益

2025年2024年

权益法核算的长期股权投资收益80171395.2185947845.99

处置长期股权投资产生的投资收益46351848.6697680027.34处置其他非流动金融资产产生的投资（损失）/收益(2452830.19)70260658.96

交易性金融资产投资收益223252649.02268544143.84

合计347323062.70522432676.13

50.公允价值变动收益

2025年2024年

交易性金融资产(385957942.63)(297717733.29)

其他非流动金融资产(74886294.21)-

合计(460844236.84)(297717733.29)

51.信用减值损失

2025年2024年

应收账款坏账损失17997525.03(388397.36)

其他应收款坏账损失(41901.99)29697769.37

发放贷款坏账损失-7811203.42

应收保理款坏账损失-(27454601.29)

合计17955623.049665974.14

6-1-79永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

52.资产减值损失

2025年2024年

固定资产减值损失27126596.2342702500.40

无形资产减值损失7400000.007020000.00

使用权资产减值损失135378112.66127815096.80

长期股权投资减值损失90882313.92-

长期待摊费用减值损失43118167.3430301365.74

存货跌价损失42479353.42-

商誉减值损失3661378.25-

合计350045921.82207838962.94

于2025年12月31日，本集团部分门店及全仓的经济绩效低于预期或被批准闭店，部分门店长期资产（包括固定资产、使用权资产及长期待摊费用等）存在减值迹象。本集团将上述长期资产所属门店作为资产组进行减值测试，本集团对于资产可收回金额低于账面金额对门店、全仓相关的资产组计提了减值准备。可收回金额是根据资产组的预计未来现金流量的现值和公允价值减处置费用后的净额孰高确定的。在确定资产组的预计未来现金流量的现值时，本集团根据历史经验及对市场发展的预测确定收入增长率和毛利率，采用了11.0%（2024年12月31日：11.0%）作为反映相关资产特定风险的税前折现率。

53.资产处置收益

2025年2024年

使用权资产处置收益1906027270.891175445040.28

无形资产处置（损失）/收益(1581312.40)3304295.77

固定资产处置损失(18118496.90)(18911922.15)

合计1886327461.591159837413.90

6-1-80永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

54.营业外收入

2025年2024年计入2025年非经

常性损益

赔款收入75452055.42113159933.94-

无法支付的应付款项39524238.8015699100.0239524238.80

收银长款346117.83548050.52-

其他28561519.6038401302.6328561519.60

合计143883931.65167808387.1168085758.40

55.营业外支出

2025年2024年计入2025年非经

常性损益

非流动资产毁损报废损失852806601.77454619875.65852806601.77

赔款及诉讼支出等120644566.1456225512.13120644566.14

公益性捐赠支出127344.15291000.00127344.15

其他10328744.1213195299.5910328744.12

合计983907256.18524331687.37983907256.18

6-1-81永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

56.所得税费用

2025年2024年

当期所得税费用4854435.86(4300534.16)

递延所得税费用(88621260.86)(860066.30)

合计(83766825.00)(5160600.46)

所得税费用与亏损总额的关系列示如下：

2025年2024年

亏损总额(2744436945.58)(1643819860.82)

按法定税率（25%）计算的所得税费用(686109236.40)(410954965.21)

子公司适用不同税率的影响78832196.8618767761.70

不可抵扣的成本、费用和损失的影响3752834.703334162.75使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣

亏损的影响(3125810.56)(2003079.43)

调整以前期间所得税的影响(2002529.09)(5235817.01)

归属于合营企业和联营企业的损益(20042848.80)(24765667.97)

非应税收入的影响(35432562.34)(48749310.53)本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时

性差异的影响或可抵扣亏损的影响580361130.63464446315.24

所得税费用(83766825.00)(5160600.46)

6-1-82永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

57.每股收益

2025年2024年

元/股元/股基本每股收益

持续经营(0.29)(0.16)稀释每股收益

持续经营(0.29)(0.16)

基本每股收益按照归属于本公司普通股股东的当期净利润，除以发行在外普通股的加权平均数计算。

稀释每股收益的分子以归属于本公司普通股股东的当期净利润，调整下述因素后确

定：（1）当期已确认为费用的稀释性潜在普通股的利息；（2）稀释性潜在普通股转换时将产生的收益或费用；以及（3）上述调整相关的所得税影响。

稀释每股收益的分母等于下列两项之和：（1）基本每股收益中母公司已发行普通股的

加权平均数；及（2）假定稀释性潜在普通股转换为普通股而增加的普通股的加权平均数。

在计算稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数时，以前期间发行的稀释性潜在普通股，假设在当期期初转换；当期发行的稀释性潜在普通股，假设在发行日转换。

6-1-83永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

57.每股收益（续）

基本每股收益与稀释每股收益的具体计算如下：

2025年2024年

收益归属于本公司普通股股东的当期净亏损

持续经营(2552341936.85)(1465455921.36)

调整后归属于本公司普通股股东的当期净亏损(2552341936.85)(1465455921.36)

归属于：

持续经营(2552341936.85)(1465455921.36)股份

本公司发行在外普通股的加权平均数8931239498.338931239498.33

调整后本公司发行在外普通股的加权平均数8931239498.338931239498.33

58.现金流量表项目注释

（1）与经营活动有关的现金

2025年2024年

收到其他与经营活动有关的现金

政府补助101147734.6796346765.09

存款利息收入15152043.2894990698.80

赔款等收入75452055.42113159933.94

押金及保证金等92279632.84137813131.30

收银长款346117.83548050.52

重庆小额贷款及保理公司发放贷款收回-438776681.40

其他28561519.6038401302.63

合计312939103.64920036563.68

6-1-84永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

58.现金流量表项目注释（续）

（1）与经营活动有关的现金（续）

2025年2024年

支付其他与经营活动有关的现金

销售费用、管理费用及研发费用4388646226.905081785218.89

财务费用—金融手续费114506839.85136405266.58

捐赠支出127344.15291000.00

罚款、赔款及滞纳金等营业外支出130973310.2684181321.88

押金及备用金等12638182.4173048221.13

支付保函及诉讼保证金186895047.0640736667.70

合计4833786950.635416447696.18

（2）与投资活动有关的现金

2025年2024年

收到其他与投资活动有关的现金

收回理财产品37667927190.9519197515329.62

收到理财投资收益217672177.21259150315.87

合计37885599368.1619456665645.49支付其他与投资活动有关的现金

购买银行理财、资管及信托产品36054843710.5422040150000.00

（3）与筹资活动有关的现金

2025年2024年

收到其他与筹资活动有关的现金

收到融资租赁租金39251048.6645206297.40支付其他与筹资活动有关的现金

收购少数股东权益支付的现金-100000.00

非豁免承租合同支付的固定租金1681458167.422640674173.47

合计1681458167.422640774173.47

6-1-85永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

58.现金流量表项目注释（续）

（3）与筹资活动有关的现金（续）

筹资活动产生的各项负债的变动如下：

年初余额本年增加本年减少年末余额现金变动非现金变动现金变动非现金变动

短期借款4938117662.223947740662.7095313639.40(5054274261.05)-3926897703.27一年内到期的长期借款

以及长期借款350104617.50820000000.00286958.84(350100000.00)-820291576.34一年内到期的租赁负债

以及租赁负债16998222746.48-2792237180.01(1670240722.26)(8224036210.59)9896182993.64

合计22286445026.204767740662.702887837778.25(7074614983.31)(8224036210.59)14643372273.25

6-1-86永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

59.现金流量表补充资料

（1）现金流量表补充资料

将净亏损调节为经营活动现金流量：

2025年2024年

净亏损(2660670120.58)(1638659260.36)

加：资产减值准备350045921.82207838962.94

信用减值准备17955623.049665974.14

固定资产折旧、生产性生物资产折旧375288935.42520965250.54

使用权资产折旧1117082015.781817314961.08

无形资产摊销185809489.64287827507.73

投资性房地产折旧及摊销10800876.4910800876.49

长期待摊费用摊销425138083.66532456025.79

处置固定资产、无形资产和其他长期资

产的收益(1886327461.59)(1159837413.90)

固定资产报废损失852806601.77454619875.65

公允价值变动损失460844236.84297717733.29

财务费用721396095.521102576339.97

投资收益(347323062.70)(522432676.13)

递延所得税资产的（增加）/减少(39324331.60)39831586.48

递延所得税负债的减少(27814896.77)(40691652.78)

存货的减少3661469936.651210599376.15

经营性应收项目的减少70820149.151012307731.06

经营性应付项目的减少(2652374158.54)(1956982014.78)

其他10057981.815508948.24

经营活动产生的现金流量净额645681915.812191428131.60

不涉及现金的重大投资和筹资活动：

2025年2024年

承担租赁负债方式取得使用权资产2225051247.42539343563.82

6-1-87永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

59.现金流量表补充资料（续）

（1）现金流量表补充资料（续）

现金及现金等价物净变动：

2025年2024年

现金的年末余额2687866398.533833071083.71

减：现金的年初余额3833071083.715696636200.67

现金及现金等价物净减少额(1145204685.18)(1863565116.96)

（2）处置子公司及其他营业单位的现金净额

2025年2024年

本年处置子公司及其他营业单位于本年收到

的现金和现金等价物19650000.00377762864.53

加：收到的现金股利-85114058.47

减：丧失控制权日子公司及其他营业单位持

有的现金和现金等价物8336067.55440826107.11

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额11313932.4522050815.89

（3）现金及现金等价物的构成

2025年2024年

现金2687866398.533833071083.71

其中：库存现金8636633.3325911972.93

可随时用于支付的银行存款2510256002.043647454070.39

可随时用于支付的其他货币资金168973763.16159705040.39年末现金及现金等价物余额2687866398.533833071083.71

6-1-88永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

59.现金流量表补充资料（续）

（4）不属于现金及现金等价物的货币资金

2025年2024年理由

受限货币资金339941455.78155526408.72抵押、质押或冻结

三个月以上的定存260000000.00-三个月以上的定存

应计利息14167885.337595134.08未实际收到

合计614109341.11163121542.80

60.外币货币性项目

本集团于资产负债表日持有的人民币以外的外币货币性项目如下，其中包含了记账本位币为外币的子公司所持有的人民币以外的外币货币性项目。

2025年

原币汇率折合人民币货币资金

美元4791125.067.0333675859.82

港币7361112.640.906648704.16日元33.000.041.48

欧元53326.898.24439173.60

加拿大元0.425.112.15应收账款

英镑22147.109.43208847.15应付账款

美元2107535.107.0314815971.75

欧元587242.188.244838875.56

澳元294052.374.691379105.62

英镑22147.109.43208847.15

62215388.44

6-1-89永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

61.租赁

（1）作为承租人

2025年2024年

租赁负债利息费用625380693.83958378186.16计入当期损益的采用简化处理的短期租赁费

用41648006.5559262913.81

未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额16502013.8422039381.12

转租使用权资产取得的收入755554858.821133068405.79

与租赁相关的总现金流出1792270416.652687814525.33

本集团承租的租赁资产包括经营过程中使用的房屋及建筑物、机器设备、运输设备和

其他设备，房屋及建筑物的租赁期通常为5-20年，机器设备、运输设备和其他设备的租赁期通常为1年。租赁合同通常约定本集团将租赁资产进行转租的面积不得超过一定比例。少数租赁合同包含续租选择权、终止选择权、可变租金的条款。使用权资产，参见附注五、16；对短期租赁的简化处理，参见附注三、26；租赁负债，参见附注五、32。

（2）作为出租人融资租赁

2025年2024年

销售损益17419463.3615189753.27

租赁投资净额的融资收益9932574.0510843299.03

6-1-90永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

五、合并财务报表主要项目注释（续）

61.租赁（续）

（2）作为出租人（续）

融资租赁（续）

根据与承租人签订的租赁合同，未折现最低租赁收款额如下：

2025年2024年

1年以内（含1年）10903992.7045248567.13

1年至2年（含2年）9124486.0237784584.73

2年至3年（含3年）5382293.2034678394.51

3年至4年（含4年）4196193.6632331135.30

4年至5年（含5年）2948176.9031794541.20

5年以上17089216.84165374829.61

减：未实现融资收益23682016.8259078791.35

租赁投资净额25962342.50288133261.13经营租赁

与经营租赁有关的损益列示如下：

2025年2024年

租赁收入745622284.771122225106.76

根据与承租人签订的租赁合同，未折现最低租赁收款额如下：

2025年2024年

1年以内（含1年）497052526.95419037485.52

1年至2年（含2年）172626225.83103290655.22

2年至3年（含3年）89250510.3363347144.33

3年至4年（含4年）31492750.3749140930.43

4年至5年（含5年）21239773.6015491366.54

5年以上31960579.6225257278.59

合计843622366.70675564860.63

6-1-91永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

六、研发支出

按性质分类如下：

2025年2024年

内部软件开发及运维45488900.43182998892.07

合计45488900.43182998892.07

其中：费用化研发支出45488900.43182998892.07

七、合并范围的变更

1.其他原因的合并范围变动

本集团2025年度新设子公司的情况参见附注八、1。

本集团2025年度注销7家子公司。

2.处置子公司

永辉超市股份有限公司与第三方签订关于黑龙江永辉超市、吉林永辉超市与松原永辉

超市股份转让协议。协议约定将黑龙江永辉超市100%股权、松原永辉超市100%股权与吉林永辉超市100%股权转让给第三方，转让价格为人民币23450000.00元。

6-1-92永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益

1.在子公司中的权益

本公司子公司的情况如下：

主要经营地注册地业务性质注册资本持股比例（%）直接间接通过设立或投资等方式取得的子公司

福建闽侯永辉商业有限公司福建福州福建福州商业零售人民币5000万元99.001.00

厦门永辉民生超市有限公司福建厦门福建厦门商业零售人民币4167万元99.001.00

厦门永辉商业有限公司福建厦门福建厦门商业零售人民币1000万元99.001.00

福建海峡食品发展有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币5300万元100.00-

福建永辉现代农业发展有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币1000万元100.00-

广东永辉超市有限公司广东广州广东广州商业零售人民币20000万元-50.00

福建永辉物流有限公司福建福州福建福州物流配送人民币30000万元95.005.00

福建永辉超市有限公司福建福州福建福州商业零售人民币80000万元99.001.00

深圳市永辉超市有限公司广东深圳广东深圳商业零售人民币20000万元-50.00

福建省永辉进出口贸易有限公司福建平潭福建平潭商业贸易人民币1000万元-100.00

福建永锦商贸有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币3000万元49.0051.00

江西永辉超市有限公司江西南昌江西南昌商业零售人民币2000万元100.00-

重庆永辉超市有限公司重庆重庆商业零售人民币71440万元99.001.00

永辉物流有限公司重庆重庆物流配送人民币10000万元90.0010.00

四川永辉超市有限公司四川成都四川成都商业零售人民币100000万元99.001.00

贵州永辉超市有限公司贵州贵阳贵州贵阳商业零售人民币20000万元99.001.00

成都永辉商业发展有限公司四川成都四川成都物流配送人民币13000万元80.0020.00

重庆轩辉置业发展有限公司重庆重庆房地产业人民币10000万元-100.00

陕西永辉超市有限公司陕西西安陕西西安商业零售人民币1000万元99.001.00

富平永辉现代农业发展有限公司陕西富平陕西富平食品销售人民币3700万元100.00-

湖北永辉超市有限公司湖北武汉湖北武汉商业零售人民币10000万元99.001.00

云南永辉超市有限公司云南昆明云南昆明商业零售人民币5000万元99.001.00

宁夏永辉超市有限公司宁夏银川宁夏银川商业零售人民币1000万元100.00-

湖南永辉超市有限公司湖南长沙湖南长沙商业零售人民币4000万元100.00-

广西永辉超市有限公司广西南宁广西南宁商业零售人民币2000万元99.001.00

贵州永辉物流有限公司贵州贵阳贵州贵阳物流配送人民币5000万元98.001.00

西藏永辉超市有限公司西藏拉萨西藏拉萨商业零售人民币2000万元100.00-

甘肃永辉超市有限公司甘肃兰州甘肃兰州商业零售人民币1000万元100.00-

青海永辉超市有限公司青海西宁青海西宁商业零售人民币2000万元100.00-

四川辉彭电子商务有限公司四川成都四川成都商业零售人民币10000万元100.00-

北京永辉超市有限公司北京北京商业零售人民币60000万元99.001.00

天津永辉超市有限公司天津天津商业零售人民币1000万元-100.00

河北永辉超市有限公司河北石家庄河北石家庄商业零售人民币20000万元99.001.00

承德永辉人和超市有限公司河北承德河北承德商业零售人民币1000万元-51.00

包头市永辉超市有限公司内蒙古包头内蒙古包头商业零售人民币5000万元99.001.00

包头市永辉商业有限公司内蒙古包头内蒙古包头商业零售人民币5000万元99.001.00

永辉科技有限公司福建福州福建福州技术服务人民币5000万元99.001.00

永泰永辉超市有限公司（注1）福建福州福建福州商业零售人民币200万元-100.00

安徽永辉超市有限公司安徽合肥安徽合肥商业零售人民币28508万元99.001.00

安徽永辉物流有限公司安徽肥东安徽肥东物流配送人民币5000万元99.001.00

江苏永辉超市有限公司江苏南京江苏南京商业零售人民币20000万元99.001.00

浙江永辉超市有限公司浙江杭州浙江杭州商业零售人民币12000万元99.001.00

江苏永辉商业管理有限公司江苏南京江苏南京商业贸易人民币3000万元99.001.00

宁波永辉超市有限公司浙江宁波浙江宁波商业零售人民币2000万元99.001.00

华东永辉物流有限公司江苏昆山江苏昆山物流配送人民币5000万元99.001.00

嘉兴永辉超市有限公司浙江嘉兴浙江嘉兴商业零售人民币4000万元-100.00

山东永辉超市有限公司山东济南山东济南商业零售人民币5000万元99.001.00

安徽永辉商业管理有限公司安徽阜阳安徽阜阳商品配送人民币1000万元-100.00

浙江辉联供应链有限公司（注1）浙江杭州浙江杭州商品配送人民币2000万元100.00-

杭州永辉超市有限公司（注1）浙江杭州浙江杭州商业零售人民币1000万元-100.00

永辉超市河南有限公司河南郑州河南郑州商业零售人民币8086万元99.001.00

山西永辉超市有限公司山西太原山西太原商业零售人民币5000万元99.001.00

郑州叮叮猫超市有限责任公司河南郑州河南郑州商品配送人民币200万元99.001.00

辽宁永辉超市有限公司辽宁沈阳辽宁沈阳商业零售人民币60000万元99.001.00

辽宁永辉物流有限公司辽宁沈阳辽宁沈阳物流配送人民币10000万元-100.00

上海永辉超市有限公司上海上海商业零售人民币30000万元99.001.00

上海宝山永辉超市有限公司上海上海商业零售人民币2000万元-100.00

上海永辉杨浦超市有限公司上海上海商业零售人民币4000万元-100.00

6-1-93永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

1.在子公司中的权益（续）

本公司子公司的情况如下：（续）

主要经营地注册地业务性质注册资本持股比例（%）直接间接

通过设立或投资等方式取得的子公司（续）

上海松江永辉超市有限公司上海上海商业零售人民币100万元-100.00

福州东展国际贸易有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币3000万元-100.00

广东百佳永辉超市有限公司（注3）广东深圳广东深圳商业零售人民币85000万元50.00-

江门百佳超级市场有限公司（注2）广东江门广东江门商业零售人民币500万元-48.34

广州越秀百佳永辉超市有限公司广东东莞广东东莞商业零售人民币250万元-48.34

富平云商供应链管理有限公司陕西富平陕西富平商业贸易人民币20000万元100.00-

永辉控股有限公司香港香港投资港币3000万元100.00-

醇正有限公司香港香港商业贸易港币10万元-100.00

福建云通供应链有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币10000万元99.001.00

福建咏悦汇商业管理有限公司福建福州福建福州商业贸易人民币10000万元99.001.00

四川云富供应链管理有限公司四川成都四川成都食品销售人民币1000万元-100.00

云南富平云商供应链管理有限公司云南昆明云南昆明食品销售人民币1000万元-100.00

福州富平供应链管理有限公司福建福州福建福州食品销售人民币3000万元-100.00

广西富越供应链管理有限公司广西南宁广西南宁商业零售人民币1000万元-100.00

上海云富供应链管理有限公司上海上海食品销售人民币3000万元-100.00

浙江云富供应链管理有限公司浙江杭州浙江杭州食品销售人民币3000万元-100.00

江苏云富供应链管理有限公司江苏南京江苏南京食品销售人民币1000万元-100.00

山东富平供应链管理有限公司山东潍坊山东潍坊商业零售人民币1000万元-100.00

海南富黎供应链管理有限公司海南三亚海南三亚商业零售人民币1000万元-100.00

安徽富皖供应链管理有限公司安徽合肥安徽合肥商业零售人民币1000万元-100.00

珠海富粤供应链管理有限公司广东珠海广东珠海商业零售人民币1000万元-100.00

河北富冀供应链管理有限公司河北石家庄河北石家庄商业零售人民币1000万元-100.00

广东富粤供应链管理有限公司广东广州广东广州商业零售人民币3000万元-100.00

北京永辉商贸有限公司（注1）北京北京商业贸易人民币1000万元99.001.00非同一控制下企业合并取得的子公司

北京永辉商业有限公司北京北京商业零售人民币11242万元-100.00

上海东展国际贸易有限公司上海上海商业贸易人民币4355万元100.00-

上海银杰国际贸易有限公司上海上海商业贸易人民币100万元-100.00

广州百佳永辉超市有限公司广东广州广东广州商业零售人民币21874万元-48.34

永辉云创科技有限公司（注4）上海上海商务服务人民币225000万元46.60-

福建永辉云创科技有限公司福建福州福建福州商业零售人民币1000万元-46.60

深圳永辉云创科技有限公司广东深圳广东深圳商业零售人民币1000万元-46.60

福建云旺科技有限公司福建福州福建福州商业零售人民币10000万元-27.96

福州永辉云创科技有限公司福建福州福建福州商业零售人民币1130万元-46.60

重庆永辉云创科技有限公司重庆重庆商业零售人民币1000万元-46.60

北京永辉云创科技有限公司北京北京商业零售人民币1000万元-46.60

江苏永辉云创科技有限公司江苏南京江苏南京商业零售人民币1000万元-46.60

永辉云创科技安徽有限公司安徽合肥安徽合肥商业零售人民币1000万元-46.60同一控制下企业合并取得的子公司

福州闽侯永辉超市有限公司福建福州福建福州商业零售人民币8955万元99.001.00

福建省永辉商业有限公司福建福州福建福州商业零售人民币3510万元99.001.00

6-1-94永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

1.在子公司中的权益（续）

注1：上述公司为本集团于2025年度新设。

注2：江门百佳超级市场有限公司于2026年2月更名为惠州百佳永辉超市有限公司。

注3：本集团持有广东百佳永辉超市有限公司（“广东百佳”）及其子公司半数或不足半数的股权。董事会共设六席，本集团有权委派董事长及另外两名董事，主要经营决策事项经半数以上（含半数）董事通过即可，如出席董事会会议的董事达成半数同意半数反对，董事会应就该决议事项重新投票，且所有出席会议的董事应按照董事长的投票结果进行投票，因此本集团将其认定为子公司。

注4：本集团持有云创及其子公司46.60%的股权。董事会共设五席，本集团有权委派三位董事，主要经营决策事项经半数以上董事通过即可，因此本集团将其认定为子公司。

存在重要少数股东权益的子公司如下：

少数股东归属于少数向少数股东年末累计

持股比例（%）股东的损益支付股利少数股东权益

广东百佳永辉超市有限公司50.00(63702453.49)-(180744865.48)

永辉云创科技有限公司53.40(40208688.08)-(17206280.57)

6-1-95永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

1.在子公司中的权益（续）

下表列示了上述子公司主要财务信息。这些信息为本集团内各企业之间相互抵销前的金额：

广东百佳永辉超市有限公司

2025年2024年

流动资产1300793018.391198922691.91

非流动资产628129203.61595666672.51

资产合计1928922222.001794589364.42

流动负债2148148466.681777785604.55

非流动负债503322342.98612320967.54

负债合计2651470809.662390106572.09

营业收入2565218119.402621692982.18

净亏损(127031380.00)(174234583.81)

综合亏损总额(127031380.00)(174234583.81)

经营活动（使用）/产生的现金流量净额(3188047.65)55002198.14永辉云创科技有限公司

2025年2024年

流动资产939757937.183016475449.76

非流动资产6578983.696031516.71

资产合计946336920.873022506966.47

流动负债1000093676.893086567394.09

负债合计1000093676.893086567394.09

营业收入85701969.5092996012.86

净利润/（亏损）10440711.74(7571687.85)

综合收益/（亏损）总额10440711.74(7571687.85)

经营活动使用的现金流量净额(6792848.73)(45480636.77)

6-1-96永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

2.在合营企业和联营企业中的权益

主要经营会计

地注册地业务性质注册资本持股比例（%）处理直接间接合营企业永辉彩食鲜发展有限公司人民币

116153.85

陕西渭南陕西渭南食品加工万元32.12-权益法联营企业福建华通银行股份有限公司人民币240000

福建平潭福建平潭金融业万元29.80-权益法成都红旗连锁股份有限公司人民币136000（注1）四川成都四川成都商业零售万元8.99-权益法湘村高科农业股份有限公司生猪养殖及人民币

湖南湖南销售16491.25万元20.00-权益法福建闽威实业股份有限公司水产养殖及人民币

福建福建销售18195.08万元17.59-权益法福建省星源农牧科技股份有农业生产及人民币

限公司福建福建销售7161.94万元17.312.69权益法北京友谊使者商贸有限公司人民币3000万

北京北京商业批发元30.00-权益法四川永创耀辉供应链管理有人民币1000万

限公司四川成都四川成都商业批发元40.00-权益法一二三三国际供应链管理股全球消费品份有限公司供应链服务人民币50000

福建福建平台万元40.00-权益法上海轩辉商服科技有限公司科技推广和人民币1000万

上海上海应用服务元-9.32权益法

福州云创生活信息科技有限人民币151.51

公司福建福州福建福州信息技术万元-15.84权益法

云达在线（深圳）科技发展人民币833.33

有限公司广东深圳广东深圳信息技术万元-15.53权益法永辉云金科技有限公司人民币50000

重庆重庆技术服务万元28.095-权益法

注1：2025年末，红旗连锁董事会成员九人，本公司通过向红旗连锁董事会委派一名董事的方式参与其财务和经营决策，本公司对红旗连锁具有重大影响，红旗连锁为本公司的联营企业。

6-1-97永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

2.在合营企业和联营企业中的权益（续）

下表列示了重要联营公司的财务信息，这些财务信息调整了会计政策差异且调节至本财务报表账面金额：

2025年

单位：人民币万元华通银行红旗连锁

流动资产2983913.85515047.23

非流动资产509736.26315454.01

资产合计3493650.11830501.24

流动负债2530693.94320998.41

非流动负债713111.9530710.02

负债合计3243805.89351708.43

少数股东权益-66.01

归属于母公司股东权益249844.22478726.80

按持股比例计算的净资产份额74453.5843037.54

调整事项138.1134819.51

投资的账面价值74591.6977857.05

存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值-72604.56

营业收入80331.99955566.76

所得税费用2443.6117722.11

净利润10149.5048063.44

其他综合收益(9328.96)-

综合收益总额820.5448063.44

收到的股利-1562.04

6-1-98永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

2.在合营企业和联营企业中的权益（续）

下表列示了重要联营公司的财务信息，这些财务信息调整了会计政策差异且调节至本财务报表账面金额：（续）

2024年

单位：人民币万元华通银行红旗连锁

流动资产3043919.20490322.15

非流动资产630721.14338193.67

资产合计3674640.34828515.82

流动负债1914539.66335459.40

非流动负债1511084.2646687.05

负债合计3425623.92382146.45

少数股东权益-62.72

归属于母公司股东权益249016.42446306.65

按持股比例计算的净资产份额74206.9049093.73

调整事项140.2742784.09

投资的账面价值74347.1791877.82

存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值-88413.60

营业收入75021.011012324.82

所得税费用457.258016.77

净利润8406.0452112.86

其他综合收益8319.37-

综合收益总额16725.4152112.86

收到的股利-3541.44

6-1-99永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

八、在其他主体中的权益（续）

2.在合营企业和联营企业中的权益（续）

下表列示了对本集团不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息：

2025年2024年

人民币元人民币元合营企业

投资账面价值合计29897654.3927022353.63下列各项按持股比例计算的合计数

净利润/（亏损）2875300.76(21032542.23)

综合收益/（亏损）总额2875300.76(21032542.23)联营企业

投资账面价值合计577888969.17710832926.57下列各项按持股比例计算的合计数

净利润/（亏损）3390583.39(16399326.27)

综合收益/（亏损）总额3390583.39(16399326.27)

九、政府补助

于2025年12月31日，涉及政府补助的负债项目如下：

与资产/收益年初余额本年新增本年计入其他收益年末余额相关

递延收益88646880.9052873456.73(7541740.11)133978597.52与资产相关

6-1-100永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

九、政府补助（续）

计入当期损益的政府补助如下：

2025年2024年

与资产相关的政府补助

计入其他收益7541740.1110824019.02与收益相关的政府补助

计入其他收益47155962.3594738379.98

合计54697702.46105562399.00

十、与金融工具相关的风险

1.金融工具风险

本集团在日常活动中面临各种金融工具的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本集团对此的风险管理政策概述如下。

（1）信用风险

董事会负责规划并建立本集团的风险管理架构，制定本集团的风险管理政策和相关指引并监督风险管理措施的执行情况。本集团已制定风险管理政策以识别和分析本集团所面临的风险，这些风险管理政策对特定风险进行了明确规定，涵盖了市场风险、信用风险和流动性风险管理等诸多方面。本集团定期评估市场环境及本集团经营活动的变化以决定是否对风险管理政策及系统进行更新。本集团的风险管理由风险管理委员会按照董事会批准的政策开展。风险管理委员会通过与本集团其他业务部门的紧密合作来识别、评价和规避相关风险。本集团内部审计部门就风险管理控制及程序进行定期的审核，并将审核结果上报本集团的审计委员会。

本集团通过适当的多样化投资及业务组合来分散金融工具风险，并通过制定相应的风险管理政策减少集中于任何单一行业、特定地区或特定交易对手的风险。

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财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十、与金融工具相关的风险（续）

1.金融工具风险（续）

（1）信用风险（续）

本集团仅与经认可的、信誉良好的第三方进行交易。按照本集团的政策，需对所有要求采用信用方式进行交易的客户进行信用审核。另外，本集团对应收账款余额进行持续监控，以确保本集团不致面临重大坏账风险。对于未采用相关经营单位的记账本位币结算的交易，除非本集团信用控制部门特别批准，否则本集团不提供信用交易条件。

由于货币资金和基金产品的交易对手是声誉良好并拥有较高信用评级的银行，这些金融工具信用风险较低。

本集团其他金融资产包括债权投资、应收账款、其他应收款及长期应收款，这些金融资产的信用风险源自交易对手违约，最大风险敞口等于这些工具的账面价值。

本集团在每一资产负债表日面临的最大信用风险敞口为向客户收取的总金额减去减值准备后的金额。

由于本集团仅与经认可的且信誉良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户/交易对手、地理区域和行业进行管理。于2025年12月31日，本集团具有特定信用风险集中，本集团的应收账款的18.93%（2024年12月31日：24.00%）源于应收账款余额最大的前五大客户。

信用风险显著增加判断标准本集团在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，本集团考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于本集团历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。本集团以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下定性标准时，本集团认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

*定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、预警客户清单等。

100

6-1-102永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十、与金融工具相关的风险（续）

1.金融工具风险（续）

（1）信用风险（续）已发生信用减值资产的定义

为确定是否发生信用减值，本集团所采用的界定标准，与内部针对相关金融工具的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。本集团评估债务人是否发生信用减值时，主要考虑以下因素：

（1）发行方或债务人发生重大财务困难；

（2）债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；

（3）债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；

（4）债务人很可能破产或进行其他财务重组；

（5）发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；

（6）以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。

金融资产发生信用减值，有可能是多个事件的共同作用所致，未必是可单独识别的事件所致。

本集团金融资产的最大风险敞口及期末按照信用风险等级的分类如下：

2025年

未来12个月预期信用损失整个存续期预期信用损失

第一阶段第二阶段第三阶段简易方法合计

货币资金3301975739.64---3301975739.64

应收账款---184280258.19184280258.19

其他应收款293849945.147975870.86--301825816.00一年内到期的非流

动资产---6909565.966909565.96

长期应收款---19052776.5419052776.54

合计3595825684.787975870.86-210242600.693814044156.33

101

6-1-103永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十、与金融工具相关的风险（续）

1.金融工具风险（续）

（1）信用风险（续）

已发生信用减值资产的定义（续）

本集团金融资产的最大风险敞口及期末按照信用风险等级的分类如下：（续）

2024年

未来12个月预期信用损失整个存续期预期信用损失

第一阶段第二阶段第三阶段简易方法合计

货币资金3996192626.51---3996192626.51

应收账款---262669127.85262669127.85

其他应收款390307761.911872265.29--392180027.20一年内到期的非流

动资产---32777914.5832777914.58

长期应收款---255355346.55255355346.55

合计4386500388.421872265.29-550802388.984939175042.69

（2）流动性风险本集团的目标是运用多种融资手段以保持融资的持续性与灵活性的平衡。本集团通过经营和借款等产生的资金为经营融资。

下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析：

2025年

1年以内1年至5年5年以上合计

短期借款3926897703.27--3926897703.27

应付账款6756182871.79--6756182871.79

其他应付款1356263648.77--1356263648.77一年内到期的非流动

负债1282013484.60--1282013484.60

长期借款-867127820.00-867127820.00

租赁负债-5117398468.737265212145.5612382610614.29

合计13321357708.435984526288.737265212145.5626571096142.72

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6-1-104永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十、与金融工具相关的风险（续）

1.金融工具风险（续）

（2）流动性风险（续）

下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析：（续）

2024年

1年以内1年至5年5年以上合计

短期借款4977237715.83--4977237715.83

应付账款8121115488.85--8121115488.85

其他应付款643135262.50--643135262.50一年内到期的非流动

负债361460638.34--361460638.34

其他非流动负债-50939400.00-50939400.00

租赁负债-9427162838.5211065049563.5120492212402.03

合计14102949105.529478102238.5211065049563.5134646100907.55

（3）市场风险利率风险

本集团的银行借款均以固定利率计息，因此本集团不存在市场利率变动的风险。

汇率风险本集团面临交易性的汇率风险。此类风险由于经营单位以其记账本位币以外的货币进行的销售或采购所致。本集团的主要经营位于中国境内，主要业务以人民币结算，因此本集团面临的汇率变动的风险较低。

权益工具投资价格风险

权益工具投资价格风险，是指权益性证券的公允价值因股票指数水平和个别证券价值的变化而降低的风险。于2025年12月31日，本集团暴露于因分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的权益工具投资的个别权益工具投资而产生的权益工具投资价格风险之下。

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6-1-105永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十、与金融工具相关的风险（续）

1.金融工具风险（续）

（3）市场风险（续）

权益工具投资价格风险（续）

下表说明了，在所有其他变量保持不变的假设下，本集团的净损益和其他综合收益的税后净额对权益工具投资的公允价值的每5%的变动（以资产负债表日的账面价值为基础）的敏感性。

2025年

权益工具投资净损益其他综合收益股东权益

账面价值增加/（减少）的税后净额合计

增加/（减少）增加/（减少）权益工具投资

美国—以公允价值计量且其变动计4938224.93/4938224.93/

入当期损益的权益工具投资98764498.60（4938224.93）-（4938224.93）

2024年

权益工具投资净损益其他综合收益股东权益

账面价值增加/（减少）的税后净额合计

增加/（减少）增加/（减少）权益工具投资

美国—以公允价值计量且其变动计16758224.33/16758224.33/

入当期损益的权益工具投资335164486.67（16758224.33）-（16758224.33）

2.资本管理

本集团资本管理的主要目标是确保本集团持续经营的能力，并保持健康的资本比率，以支持业务发展并使股东价值最大化。

本集团根据经济形势以及相关资产的风险特征的变化管理资本结构并对其进行调整。

为维持或调整资本结构，本集团可以调整对股东的利润分配、向股东归还资本或发行新股。2025年度和2024年度，资本管理目标、政策或程序未发生变化。

本集团采用资产负债率来管理资本，本集团于2025年12月31日的资产负债率为94.6%

（2024年12月31日：89.9%）。

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财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十一、公允价值的披露

1.以公允价值计量的资产和负债

2025年

公允价值计量使用的输入值活跃市场重要可观察重要不可观察合计报价输入值输入值

（第一层次）（第二层次）（第三层次）持续的公允价值计量交易性金融资产以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

权益工具投资98764498.60--98764498.60

基金产品757117850.47--757117850.47

结构性存款-702807777.78-702807777.78

其他非流动金融资产--3051000000.003051000000.00

合计855882349.07702807777.783051000000.004609690126.85

2024年

公允价值计量使用的输入值活跃市场重要可观察重要不可观察合计报价输入值输入值

（第一层次）（第二层次）（第三层次）持续的公允价值计量交易性金融资产以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

权益工具投资335164486.67--335164486.67

基金产品950764575.80--950764575.80

结构性存款-2004605205.49-2004605205.49

其他非流动金融资产--3130770599.063130770599.06

合计1285929062.472004605205.493130770599.066421304867.02本集团以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。

对于在活跃市场上交易的金融工具，本集团以其活跃市场报价确定其公允价值；对于不在活跃市场上交易的金融工具，本集团采用估值技术确定其公允价值，所使用的估值模型为市场法模型。

105

6-1-107永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十一、公允价值的披露（续）

2.公允价值估值

账面价值公允价值

2025年2025年

金融负债

长期借款818900000.00818739776.95

管理层已经评估了货币资金、应收账款及应付账款等，因剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。

金融资产和金融负债的公允价值，以在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额确定，而不是被迫出售或清算情况下的金额。以下方法和假设用于估计公允价值。

长期应收款、长短期借款等，采用未来现金流量折现法确定公允价值，以有相似合同条款、信用风险和剩余期限的其他金融工具的市场收益率作为折现率。2025年12月31日，针对长短期借款等自身不履约风险评估为不重大。

3.第一层次公允价值计量

上市的权益工具投资，以市场报价确定公允价值。

4.第二层次公允价值计量

本集团与多个交易对手（主要是有着较高信用评级的金融机构）订立了结构性存款合同。相关金融工具采用类似于远期定价和互换模型以及现值方法的估值技术进行计量。模型涵盖了多个市场可观察到的输入值，包括挂钩产品的收益率、本币无风险利率等。相关金融工具的账面价值，与公允价值相同。

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6-1-108永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十一、公允价值的披露（续）

5.第三层次公允价值计量

本集团的财务部门由财务经理领导，负责制定金融工具公允价值计量的政策和程序。

财务经理直接向财务总监和审计委员会报告。每个资产负债表日，财务部门分析金融工具价值变动，确定估值适用的主要输入值。估值须经财务总监审核批准。出于中期和年度财务报表目的，每年与审计委员会讨论估值流程和结果。

非上市的权益工具，根据不可观察的市场价格或利率假设，采用市场法估计公允价值。本集团需要根据行业、规模、杠杆和战略确定可比上市公司，并就确定的每一可比上市公司计算恰当的市场乘数，如市净率乘数。根据企业特定的事实和情况，考虑与可比上市公司之间的流动性和规模差异等因素后进行调整。本集团相信，以估值技术估计的公允价值及其变动，是合理的，并且亦是于资产负债表日最合适的价值。

如下为第三层次公允价值计量的重要不可观察输入值概述：

2025年

年末不可观察范围区间

公允价值估值技术输入值（加权平均值）权益工具投资

大连万达商业管理集团股2025年：市场法市净率、流较低的市净率、较高的流动

份有限公司3051000000.00动性折价性折价、较低的公允价值

2024年：市场法市净率、流较低的市净率、较高的流动

3125886294.21动性折价性折价、较低的公允价值

福建联创智业建设工程有

限公司（注1）////

2024年：市场法市净率较低的市净率、较低的公允

4884304.85价值

注1：于2025年9月，福建联创智业建设工程有限公司已被处置。

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6-1-109永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十一、公允价值的披露（续）

6.持续第三层次公允价值计量的调节信息

持续的第三层次公允价值计量的调节信息如下：

2025年

年初转入转出当期利得或出售年末余额年末持有的资产

余额第三层次第三层次损失总额计入损益的当期未实现计入损益利得或损失的变动交易性金融资产以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

其他非流动金融资产3130770599.06--(74886294.21)(4884304.85)3051000000.00(74886294.21)

合计3130770599.06--(74886294.21)(4884304.85)3051000000.00(74886294.21)

2024年

年初转入转出当期利得或出售年末余额年末持有的资产

余额第三层次第三层次损失总额计入损益的当期未实现计入损益利得或损失的变动交易性金融资产以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

权益工具投资388932227.74-348110366.74(40821861.00)---

其他非流动金融资产3651480119.24---(520709520.18)3130770599.06-

合计4040412346.98-348110366.74(40821861.00)(520709520.18)3130770599.06-

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6-1-110永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易

1.本公司的控股股东及实际控制人

张轩松先生和张轩宁先生于2018年12月4日签署《关于解除一致行动的协议》。截至

2025年12月31日，本公司无控股股东及实际控制人。

2.子公司

子公司详见附注八、1。

3.合营企业和联营企业

合营企业和联营企业详见附注八、2。

4.其他关联方

公司名称关联方关系

腾讯科技（深圳）有限公司对本公司持有5.27%股权的股东林芝腾讯科技有限公司的关联公司

腾讯云计算（北京）有限责任公司对本公司持有5.27%股权的股东林芝腾讯科技有限公司的关联公司

深圳市腾讯计算机系统有限公司对本公司持有5.27%股权的股东林芝腾讯科技有限公司的关联公司

名创优选科技（广州）有限公司对本公司持有29.4%股权的股东广东骏才国际商贸有限公司的关联公司百佳（中国）投资有限公司本公司子公司之少数股东

北京京东世纪贸易有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东

北京京邦达贸易有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东北京京东世纪贸易有限公司及宿迁涵邦投资管理有限公司的最终控制方

江苏京东信息技术有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东北京京东世纪贸易有限公司及宿迁涵邦投资管理有限公司的最终控制方

达达集团有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东北京京东世纪贸易有限公司及宿迁涵邦投资管理有限公司的最终控制方

德邦物流股份有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东北京京东世纪贸易有限公司及宿迁涵邦投资管理有限公司的最终控制方

京东云计算有限公司（注1）过去十二个月曾对本公司合计持有5%以上股份的股东北京京东世纪贸易有限公司及宿迁涵邦投资管理有限公司的最终控制方

福建轩辉房地产开发有限公司对本公司持有8.72%股权的自然人张轩松控制的公司

福州轩辉置业有限公司对本公司持有8.72%股权的自然人张轩松控制的公司

三明轩辉置业有限公司对本公司持有8.72%股权的自然人张轩松控制的公司永晖（浦城）房地产开发有限公司对本公司持有8.72%股权的自然人张轩松控制的公司松原荣通房地产开发有限公司本公司原孙公司之少数股东中百控股集团股份有限公司本公司原联营企业

董事、监事及高级管理人员关键管理人员

张轩松对本公司持有8.72%股权的自然人

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6-1-111永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

4.其他关联方（续）

注1：2025年2月期间，北京京东世纪贸易有限公司（“京东世贸”）和宿迁涵邦投资管理有限公司（“宿迁涵邦”）通过股权协议方式分别转让本公司股份367227196股和387772804股

给广东骏才国际商贸有限公司，转让后合计持有公司股份比例变动至0%，不再是持有公司5%以上股份的股东。根据《上海证券交易所股票上市规则》，在相关交易协议生效或安排实施后12个月内，京东世贸和宿迁涵邦仍视同关联方。自2026年2月起，本集团与京东世贸和宿迁涵邦不再存在关联方关系。故附注仍披露2025年1-12月交易额。

5.关联方交易

（1）关联方商品和劳务交易从关联方购买商品

2025年2024年

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司660538428.331158505004.47

北京友谊使者商贸有限公司518378697.28658935856.54一二三三国际供应链管理股份有限公司及其

子公司399886259.04851739039.66

四川永创耀辉供应链管理有限公司278870904.78409299476.37

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司252670085.06203991826.30福建省星源农牧科技股份有限公司及其子公

司9925936.4128970539.93

名创优选科技（广州）有限公司741414.65-

福建闽威实业股份有限公司及其子公司6038.1779220.19

合计2121017763.723311520963.46

110

6-1-112永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（1）关联方商品和劳务交易（续）从关联方接受劳务和服务

2025年2024年

达达集团有限公司及其子公司250882384.17369742874.62一二三三国际供应链管理股份有限公司及其

子公司50222307.9029169841.32

云达在线（深圳）科技发展有限公司及其子

公司48451114.82107598128.26

上海轩辉商服科技有限公司及其子公司45120892.6188565164.97

腾讯云计算（北京）有限责任公司5962294.7321789906.80

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司6783798.743425817.98

永辉云金科技有限公司及其子公司3246061.82-

福建轩辉房地产开发有限公司2105847.232074415.12

深圳市腾讯计算机系统有限公司1886792.452945682.91永晖（浦城）房地产开发有限公司1224544.161865367.60

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司665510.72728190.56

德邦物流股份有限公司及其子公司617566.42857751.71

福州轩辉置业有限公司591862.13615470.19

京东云计算有限公司239943.39-

四川永创耀辉供应链管理有限公司37881.53259595.64

合计418038802.82629638207.68从关联方采购固定资产和无形资产

2025年2024年

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司-767197.40

111

6-1-113永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（1）关联方商品和劳务交易（续）向关联方支付资金使用费

2025年2024年百佳（中国）投资有限公司2328687.452347876.86向关联方销售商品

2025年2024年

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司140076192.4065985878.01

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司50113027.9537131212.35一二三三国际供应链管理股份有限公司及其

子公司216649.874797204.63

中百控股集团股份有限公司及其子公司-344096.93

合计190405870.22108258391.92向关联方提供服务

2025年2024年

四川永创耀辉供应链管理有限公司11413920.371005740.31一二三三国际供应链管理股份有限公司及其

子公司8896410.8020118030.69

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司4294815.715967477.66

北京友谊使者商贸有限公司893252.823643.29

上海轩辉商服科技有限公司及其子公司141509.44141509.44福建省星源农牧科技股份有限公司及其子公

司6792.4869622.92

福建华通银行股份有限公司-78314.44

永辉云金科技有限公司及其子公司1886792.442257280.61

合计27533494.0629641619.36

112

6-1-114永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（1）关联方商品和劳务交易（续）向关联方收取利息收入

2025年2024年

福建华通银行股份有限公司4641071.226382080.08

福建闽威实业股份有限公司及其子公司-306458.87

福建省星源农牧科技股份有限公司-507556.54

合计4641071.227196095.49

（2）关联方租赁作为出租人租赁资产种类2025年租赁收入2024年租赁收入永辉彩食鲜发展有限公

司及其子公司仓储租赁16861140.5721705450.30

永辉云金科技有限公司商业用地-

重庆轩辉置业公司-109820.16

一二三三国际供应链管商业用地-

理股份有限公司长乐万星店/福州市万象

城店381990.41193967.36

北京京东世纪贸易有限商业用地-

公司百子湾门店139706.89-

合计17382837.8722009237.82

113

6-1-115永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（2）关联方租赁（续）作为承租人

2025年

租赁资产种类简化处理的短未纳入租赁支付的租金承担的租赁负增加的使用权期租赁和低负债计量的债利息支出资产价值资产租可变租赁付赁的租金费款额用永晖（浦城）

房地产开发门店租赁-浦

有限公司城兴华路店--2103721.93893468.97-

办公租赁-左

张轩松海办公楼--3366502.86517900.38-

门店租赁-福福州轩辉置业州市闽侯南

有限公司通分店--1386859.24810496.52-

门店租赁-永三明轩辉置业嘉天地广场

有限公司店--181754.28269744.69-

福建轩辉房地门店、仓储、

产开发有限办公租赁-公

公司园道--4158563.70617782.602976240.91

福建轩辉房地门店租赁-泉产开发有限州市泉港永

公司嘉店--2092195.971055892.19-永辉彩食鲜供

应链管理有仓储租赁-北

限公司京仓储5174311.92-5174311.92--永辉彩食鲜供

应链管理有仓储租赁-安

限公司徽商业仓储568807.35-568807.35--

合计5743119.27-19032717.254165285.352976240.91

114

6-1-116永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（2）关联方租赁（续）

作为承租人（续）

2024年

租赁资产种类简化处理的短未纳入租赁支付的租金承担的租赁负增加的使用期租赁和低价负债计量的债利息支出权资产值资产租赁的可变租赁付租金费用款额永晖（浦城）房地门店租赁-浦城

产开发有限公司兴华路店--2829479.88942834.755956.22

办公租赁-左海

张轩松办公楼--3366502.86465400.105731.04

福州轩辉置业有限门店租赁-福州

公司市闽侯南通分店--1505355.541168613.96-

三明轩辉置业有限门店租赁-永嘉

公司天地广场店--819642.84906251.86-

福建轩辉房地产开门店、仓储、办

发有限公司公租赁-公园道--4395939.04942512.8133428.57

福建轩辉房地产开门店租赁-泉州

发有限公司市泉港永嘉店--2198296.561137693.33-

永辉彩食鲜供应链仓储租赁-北京

管理有限公司仓储4743119.26-4743119.26--

永辉彩食鲜供应链仓储租赁-安徽

管理有限公司商业仓储440367.00-440367.00--

合计5183486.26-20298702.985563306.8145115.83

（3）关联方资金拆借资金拆出注释2025年2024年福州颐玖叁叁豆制品有限公司

及其子公司（a） - 259602.00

注释：

（a） 2024年度，福州颐玖叁叁豆制品有限公司及其子公司从本集团拆出资金合计人民币259602.00元。

115

6-1-117永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

5.关联方交易（续）

（4）其他关联方交易关键管理人员薪酬

单位：万元

2025年2024年

董事、监事、高级管理人员薪酬1612.592280.68

（5）股权交易本集团于2025年度及2024年度无与关联方发生的其他股权交易。

6.关联方应收应付款项余额

（1）应收款项

2025年2024年

账面余额坏账准备账面余额坏账准备应收账款

达达集团有限公司及其子公司8560968.2585609.6812735888.81127358.89

云达在线（深圳）科技发展有

限公司及其子公司4364309.4443643.093736713.4037367.13北京京东世纪贸易有限公司及

其子公司3420281.8534202.828147088.5181470.89一二三三国际供应链管理股份

有限公司及其子公司1643980.7816439.81500942.375009.42永辉云金科技有限公司及其子

公司600242.016002.422023039.2420230.39

江苏京东信息技术有限公司160874.441608.74163412.121634.12

合计18750656.77187506.5627307084.45273070.84

116

6-1-118永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

6.关联方应收应付款项余额（续）

（1）应收款项（续）

2025年2024年

账面余额坏账准备账面余额坏账准备其他应收款福州颐玖叁叁豆制品有限公司及

其子公司14081094.2514081094.2514081094.2514081094.25北京京东世纪贸易有限公司及其

子公司100000.001000.00100000.001000.00

深圳市腾讯计算机系统有限公司33301.89333.0228301.89283.02

云达在线（深圳）科技发展有限

公司及其子公司--928403.44829403.44

达达集团有限公司及其子公司--100008.841000.09

福建联创智业建设工程有限公司不适用不适用1561142.2215611.42

合计14214396.1414082427.2716798950.6414928392.22

2025年2024年

账面余额坏账准备账面余额坏账准备预付款项四川永创耀辉供应链管理有限公

司28830598.87-154678.07-福建闽威实业股份有限公司及其

子公司16460000.00---

北京友谊使者商贸有限公司14808067.86-16377125.95-北京京东世纪贸易有限公司及其

子公司13607344.33-14223269.68-

达达集团有限公司及其子公司583174.52-487753.16-

深圳市腾讯计算机系统有限公司270000.00---一二三三国际供应链管理股份有

限公司及其子公司239582.75-1260652.30-湘村高科农业股份有限公司及其

子公司4531.13-4531.13-福建轩辉房地产开发有限公司及

其子公司--71853.44-福州颐玖叁叁豆制品有限公司及

其子公司--11066.00-

合计74803299.46-32590929.73-

除对福州颐玖叁叁豆制品有限公司及其子公司的其他应收款外，应收关联方款项均不计利息、无抵押、且无固定还款期。

117

6-1-119永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

6.关联方应收应付款项余额（续）

（2）应付款项

2025年2024年

应付账款

永辉彩食鲜发展有限公司及其子公司75489280.14103086583.36一二三三国际供应链管理股份有限公司及其子公

司39032887.36180557864.12

达达集团有限公司及其子公司8672668.15-

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司445032.877813.91

湘村高科农业股份有限公司及其子公司123559.41123624.48

福建省星源农牧科技股份有限公司45695.261347101.06

福建闽威实业股份有限公司及其子公司40586.7340586.73

上海轩辉商服科技有限公司及其子公司21579.73-

福州颐玖叁叁豆制品有限公司及其子公司731.522376.69

合计123872021.17285165950.35其他应付款

达达集团有限公司及其子公司12751025.2421437759.58一二三三国际供应链管理股份有限公司及其子

公司8633028.736900773.66

上海轩辉商服科技有限公司及其子公司5558036.817051596.81

云达在线（深圳）科技发展有限公司及其子公

司3506550.795171691.04

张轩松2916142.86-

福建轩辉房地产开发有限公司及其子公司1092984.841581899.06

永辉云金科技有限公司及其子公司411070.12868446.99

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司352247.671011087.50永晖（浦城）房地产开发有限公司310894.64-

松原荣通房地产开发有限公司-1778060.52

深圳市腾讯计算机系统有限公司-1141698.11

北京京邦达贸易有限公司及其子公司-200000.00

福建联创智业建设工程有限公司不适用3481641.00

合计35531981.7050624654.27

118

6-1-120永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

6.关联方应收应付款项余额（续）

（2）应付款项（续）

2025年2024年

合同负债一二三三国际供应链管理股份有限公司及其子公

司1976133.76-

江苏京东信息技术有限公司283619.72-

北京京东世纪贸易有限公司及其子公司138963.29518129.18

北京友谊使者商贸有限公司28702.01-

上海轩辉商服科技有限公司及其子公司20790.43-

北京京邦达贸易有限公司及其子公司13841.15-

达达集团有限公司及其子公司5341.961514.29

永辉云金科技有限公司及其子公司3139.993435.15

合计2470532.31523078.62

2025年2024年

租赁负债

福建轩辉房地产开发有限公司29734182.3340220354.94永晖（浦城）房地产开发有限公司19300011.6118630717.82

张轩松10242180.0013090782.48

福州轩辉置业有限公司-24138434.96

三明轩辉置业有限公司-17121299.17

合计59276373.94113201589.37

2025年2024年

一年内到期的非流动负债百佳（中国）投资有限公司46977316.08-

2025年2024年

其他非流动负债百佳（中国）投资有限公司-46977316.07

应付百佳（中国）投资有限公司以外的关联方款项均不计利息、无抵押、且无固定还款期。

119

6-1-121永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十二、关联方关系及其交易（续）

7.存放关联方的货币资金

2025年2024年

账面余额坏账准备账面余额坏账准备

福建华通银行股份有限公司300047905.13-300005652.41-

十三、承诺及或有事项

1.或有事项

未决诉讼仲裁形成的或有负债及其财务影响：

截至2025年12月31日，本集团作为被告方的若干未决诉讼案件的诉讼程序尚在进行中，最终判决结果存在不确定性。本集团结合外部法律专家的意见认为，相关案件主张的赔偿金额被支持的可能性很小，或者目前无法合理估算可能的损失，因此本集团根据企业会计准则的相关规定未确认预计负债。

十四、资产负债表日后事项公司于2026年1月23日至2月3日期间减持成都红旗连锁股份有限公司股份

35281100.00股，此次减持后，永辉超市持有红旗连锁股份由8.99%降至6.39%。

2026年3月21日，公司召开第六届董事会第十一次会议，审议通过《关于出售参股子公司永辉云金科技有限公司剩余股权的议案》，同意公司按与派慧科技协议约定的交易方案，以总价80000000元人民币向其转让云金科技28.095%的股权。本次《股权转让协议》已取得交易双方各自公司章程规定的内部批准或同意，协议约定的生效条件已全部成就，协议已生效。交易双方将按照协议约定，推进股权交割及后续相关事宜。

120

6-1-122永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十四、资产负债表日后事项（续）2026年4月13日，公司收到上海国际仲裁中心送达的《裁决书（上国仲（2024）第3170号）》。本案被申请人为大连御锦、王健林先生、孙喜双先生及一方集团。仲裁庭经审理作出如下裁决：

（一）大连御锦向公司支付剩余股份转让价款人民币3639089070.93元；

（二）大连御锦向公司支付加速到期违约金人民币218345344.26元；

（三）大连御锦向公司支付永辉因本案支出的律师费人民币2001017.21元；

（四）大连御锦向申请人支付申请人因本案支出的财产保全费人民币45000元及财产

保全保险费人民币1783329.41元；

（五）王健林先生、孙喜双先生、一方集团就大连御锦在上述第（一）至（四）项裁决下的债务向公司承担连带保证责任；

（六）本案仲裁费人民币18251550元，由被申请人方共同承担；鉴于公司已全额预

缴本案仲裁费，被申请人方应共同向公司支付人民币18251550元。

121

6-1-123永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十五、其他重要事项

1.分部报告

除零售业务外，本集团未经营其他对经营成果有重大影响的业务。本集团销售的产品性质相若，并承受类似风险及类似回报。因此，本集团的经营业务仅属于单一业务分部。同时，由于本集团仅于一个地域内经营业务，收入主要来自中国境内，其主要资产亦位于中国境内，因此本集团无需披露分部数据。

十六、公司财务报表主要项目注释

1.应收账款

（1）按账龄披露

2025年2024年

1年以内23144366.3720081250.83

1年至2年787921.74780339.56

2年至3年754941.8664675.92

3年以上681608.28954264.78

25368838.2521880531.09

减：应收账款坏账准备2257132.661875502.66

合计23111705.5920005028.43

122

6-1-124永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

1.应收账款（续）

（2）按坏账计提方法分类披露

2025年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例

（%）（%）

按信用风险特征组合计提坏账准备25368838.25100.002257132.668.9023111705.59

其中：

组合1

应收销售货款23476885.9192.541932558.188.2321544327.73

供应商服务费及租金582248.152.30311477.4453.50270770.71组合2

应收关联方款1309704.195.1613097.041.001296607.15

合计25368838.25100.002257132.668.9023111705.59

2024年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例

（%）（%）

按信用风险特征组合计提坏账准备21880531.09100.001875502.668.5720005028.43

其中：

组合1

应收销售货款17972832.6082.141246003.886.9316726828.72

供应商服务费及租金1114673.165.10601568.5353.97513104.63组合2

应收关联方款2793025.3312.7627930.251.002765095.08

合计21880531.09100.001875502.668.5720005028.43

123

6-1-125永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

1.应收账款（续）

（2）按坏账计提方法分类披露（续）

于2025年12月31日，组合计提坏账准备的应收账款情况如下：

账面余额减值准备计提比例（%）

组合1：

1年以内22239920.601334395.186.00

1年至2年783319.37242828.9931.00

2年至3年753229.86384147.2251.00

3年以上282664.23282664.23100.00

24059134.062244035.629.33

组合2：

应收关联方款1309704.1913097.041.00

合计25368838.252257132.66

（3）坏账准备的情况

应收账款坏账准备的变动如下：

年初余额本年计提本年收回本年核销年末余额或转回

2025年1875502.662642833.35(1388582.16)(872621.19)2257132.66

本公司2025年度无金额重要的坏账准备收回或转回以及坏账准备核销。

（4）按欠款方归集的年末余额前五名的应收账款情况余额占应收账款年末余坏账准备

额总额比例（%）年末金额

福建省电力勘测设计院劳动服务公司1114565.874.3966873.95

成都快购科技有限公司945216.143.7356712.97

国网福建省电力有限公司福清市供电公司898447.863.5453906.87

第四名567679.452.24287235.18

永辉云金科技有限公司496113.971.964961.14

合计4022023.2915.86469690.11

124

6-1-126永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

2.其他应收款

2025年2024年

其他应收款13965671274.7310993702307.06

（1）按账龄披露

2025年2024年

1年以内13936827228.7810952157975.17

1年至2年14371669.4915163861.11

2年至3年1291925.755733047.35

3年以上42901147.9943493305.09

13995391972.0111016548188.72

减：其他应收款坏账准备29720697.2822845881.66

合计13965671274.7310993702307.06

（2）按款项性质分类情况

2025年2024年

应收各类保证金、押金43322940.5153892341.79

采购及门店备用金款项1200000.002454000.00

应收关联方款项14156588.6415702128.91

应收其他款项48502474.799520942.65

集团内应收款项13888209968.0710934978775.37

合计13995391972.0111016548188.72

125

6-1-127永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

2.其他应收款（续）

（3）坏账准备计提情况

2025年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例金额

（%）（%）

单项计提坏账准备25719788.250.1825719788.25100.00-按信用风险特征组

合计提坏账准备13969672183.7699.824000909.030.0313965671274.73

合计13995391972.01100.0029720697.280.2113965671274.73

2024年

账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例金额

（%）（%）

单项计提坏账准备20327195.990.1820327195.99100.00-按信用风险特征组

合计提坏账准备10996220992.7399.822518685.670.0210993702307.06

合计11016548188.72100.0022845881.660.2110993702307.06

126

6-1-128永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

2.其他应收款（续）

（3）坏账准备计提情况（续）

单项计提坏账准备的其他应收款情况如下：

2025年2024年

账面余额坏账准备计提比例计提理由账面余额坏账准备计提比例计提理由

（%）（%）福州颐玖叁叁豆制品有限公司经营状况恶经营状况恶

及其子公化，预计无化，预计无司14081094.2514081094.25100.00法收回14081094.2514081094.25100.00法收回福州思飞信经营状况恶

息技术有化，预计无限公司9000000.009000000.00100.00法收回---经营状况恶经营状况恶化，预计无化，预计无其他2638694.002638694.00100.00法收回6246101.746246101.74100.00法收回

合计25719788.2525719788.2520327195.9920327195.99

于2025年12月31日，组合计提坏账准备的其他应收款情况如下：

账面余额减值准备计提比例（%）

组合1：应收各类保证金、押金、采

购及门店备用金款项38347007.83383470.081.00

组合2：应收关联方款14156588.64141565.891.00

组合3：应收其他款项28958619.223475873.0612.00

组合4：集团内应收款项13888209968.07--

合计13969672183.764000909.03

127

6-1-129永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

2.其他应收款（续）

（3）坏账准备计提情况（续）其他应收款按照未来12个月预期信用损失及整个存续期预期信用损失分别计提的坏账

准备的变动如下：

第一阶段第二阶段第三阶段合计未来12个月整个存续期已发生信用预期信用损失预期信用损失减值金融资产

（整个存续期预期信用损失）

年初余额722481.79359781.9721763617.9022845881.66年初余额在本年阶段转换(47213.01)45692.401520.61-

本年计提1017298.76179363.196764667.457961329.40

本年转回(491477.34)(246416.44)-(737893.78)

本年核销--(348620.00)(348620.00)

年末余额1201090.20338421.1228181185.9629720697.28

（4）坏账准备的情况

其他应收款坏账准备的变动如下：

年初余额本年计提本年收回或转回本年核销年末余额

2025年22845881.667961329.40(737893.78)(348620.00)29720697.28

（5）按欠款方归集的年末余额其他应收款金额前五名占其他应收款余额合计数的比例

年末余额（%）性质账龄坏账准备广东百佳永辉超市有限集团内应收款项

公司2740270282.9519.581年以内-

福建永辉超市有限公司1816163686.4112.98集团内应收款项1年以内-

上海永辉超市有限公司1263266744.439.02集团内应收款项1年以内-

江苏永辉超市有限公司977698874.706.99集团内应收款项1年以内-

安徽永辉超市有限公司738830517.235.28集团内应收款项1年以内-

合计7536230105.7253.85-

128

6-1-130永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

3.长期股权投资

（1）长期股权投资情况

2025年2024年

成都红旗连锁股份有限公司928689272.631106420811.98

四川永辉超市有限公司990000000.001000000000.00

福建永辉超市有限公司792000000.00800000000.00

重庆永辉超市有限公司707256000.00714400000.00

福建华通银行股份有限公司745916877.81743471676.06

北京永辉超市有限公司594000000.00600000000.00

辽宁永辉超市有限公司594000000.00600000000.00

永辉云金科技有限公司170882313.92206935781.77

湘村高科农业股份有限公司399676183.23399676183.23

广东百佳永辉超市有限公司370000000.00370000000.00

永辉云创科技有限公司338279834.79338279834.79

吉林永辉超市有限公司-300000000.00

上海永辉超市有限公司297000000.00300000000.00

安徽永辉超市有限公司282229200.00285080000.00

福建永辉物流有限公司285000000.00285000000.00

贵州永辉超市有限公司198000000.00200000000.00

河北永辉超市有限公司198000000.00200000000.00

江苏永辉超市有限公司198000000.00198000000.00

富平云商供应链管理有限公司200000000.00200000000.00

一二三三国际供应链管理股份有限公司190547126.19196911174.04

永辉彩食鲜发展有限公司29897654.3927022353.63

浙江永辉超市有限公司118800000.00120000000.00

成都永辉商业发展有限公司104000000.00104000000.00

福建云通供应链有限公司99000000.00100000000.00

福建咏悦汇商业管理有限公司99000000.00100000000.00

永辉物流有限公司90000000.0090000000.00

福州闽侯永辉超市有限公司88626289.1589521504.19

福建闽威实业股份有限公司122244171.03127839590.70

永辉超市河南有限公司80051400.0080860000.00

福建省星源农牧科技股份有限公司10608749.0021768210.59

广西永辉超市有限公司59400000.0060000000.00

宁夏永辉超市有限公司60000000.0060000000.00

上海东展国际贸易有限公司59210296.0059210296.00

湖北永辉超市有限公司54549000.0055100000.00

福建海峡食品发展有限公司53000000.0053000000.00

北京友谊使者商贸有限公司107951787.9091580584.24

福建闽侯永辉商业有限公司49500000.0050000000.00

安徽永辉物流有限公司49500000.0050000000.00

129

6-1-131永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

3.长期股权投资（续）

（1）长期股权投资情况（续）

2025年2024年

山东永辉超市有限公司49500000.0050000000.00

贵州永辉物流有限公司49500000.0050000000.00

厦门永辉民生超市有限公司41253300.0041670000.00

湖南永辉超市有限公司40000000.0040000000.00

福建省永辉商业有限公司37024064.7337398045.18

江苏永辉商业管理有限公司29700000.0030000000.00

富平永辉现代农业发展有限公司31010000.0031010000.00

永辉控股有限公司25277999.9525277999.95

四川永创耀辉供应链管理有限公司60213190.1657656633.91

宁波永辉超市有限公司19800000.0020000000.00

西藏永辉超市有限公司20000000.0020000000.00

青海永辉超市有限公司20000000.0020000000.00

厦门永辉商业有限公司9900000.0010000000.00

福建永辉现代农业发展有限公司10000000.0010000000.00

江西永辉超市有限公司20000000.0020000000.00

陕西永辉超市有限公司9900000.0010000000.00

山西永辉超市有限公司49500000.0050000000.00

黑龙江永辉超市有限公司-100000000.00

云南永辉超市有限公司49500000.0050000000.00

甘肃永辉超市有限公司10000000.0010000000.00

福建永锦商贸有限公司4900000.004900000.00

华东永辉物流有限公司49500000.0050000000.00

四川辉彭电子商务有限公司100000000.00100000000.00

包头市永辉商业有限公司49500000.0050000000.00

郑州叮叮猫超市有限责任公司1980000.002000000.00

永辉科技有限公司49500000.0050000000.00

包头市永辉超市有限公司49500000.0050000000.00

浙江辉联供应链有限公司20000000.00-

合计10721774710.8811373990680.26

130

6-1-132永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

3.长期股权投资（续）

（1）长期股权投资情况（续）年初年初本年变动年末年末账面价值减值准备追加投资减少投资权益法下投资损益其他综合收益宣告现金股利计提减值准备账面价值减值准备

子公司四川永辉超市有限公司1000000000.00--(10000000.00)----990000000.00-

子公司福建永辉超市有限公司800000000.00--(8000000.00)---(792000000.00)-792000000.00

子公司重庆永辉超市有限公司714400000.00--(7144000.00)----707256000.00-

子公司北京永辉超市有限公司600000000.00--(6000000.00)----594000000.00-

子公司辽宁永辉超市有限公司600000000.00--(6000000.00)----594000000.00-

子公司吉林永辉超市有限公司300000000.00--(300000000.00)------

子公司上海永辉超市有限公司-300000000.00-(3000000.00)-----297000000.00

子公司安徽永辉超市有限公司285080000.00--(2850800.00)----282229200.00-

子公司贵州永辉超市有限公司200000000.00--(2000000.00)----198000000.00-

子公司河北永辉超市有限公司200000000.00--(2000000.00)----198000000.00-

子公司浙江永辉超市有限公司120000000.00--(1200000.00)----118800000.00-

子公司福建云通供应链有限公司100000000.00--(1000000.00)----99000000.00-

子公司福建咏悦汇商业管理有限公司100000000.00--(1000000.00)----99000000.00-

子公司福州闽侯永辉超市有限公司89521504.19--(895215.04)----88626289.15-

子公司永辉超市河南有限公司80860000.00--(808600.00)----80051400.00-

子公司广西永辉超市有限公司60000000.00--(600000.00)----59400000.00-

子公司湖北永辉超市有限公司55100000.00--(551000.00)----54549000.00-

子公司福建闽侯永辉商业有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司安徽永辉物流有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司山东永辉超市有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司贵州永辉物流有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司厦门永辉民生超市有限公司41670000.00--(416700.00)----41253300.00-

子公司福建省永辉商业有限公司37398045.18--(373980.45)----37024064.73-

子公司江苏永辉商业管理有限公司30000000.00--(300000.00)----29700000.00-

子公司宁波永辉超市有限公司20000000.00--(200000.00)----19800000.00-

子公司厦门永辉商业有限公司10000000.00--(100000.00)----9900000.00-

子公司陕西永辉超市有限公司10000000.00--(100000.00)----9900000.00-

子公司山西永辉超市有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司黑龙江永辉超市有限公司-100000000.00-(100000000.00)------

子公司云南永辉超市有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司华东永辉物流有限公司-50000000.00-(500000.00)-----49500000.00

子公司包头市永辉超市有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司郑州叮叮猫超市有限责任公司2000000.00--(20000.00)----1980000.00-

子公司永辉科技有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司包头市永辉商业有限公司50000000.00--(500000.00)----49500000.00-

子公司浙江辉联供应链有限公司--20000000.00-----20000000.00-

子公司上海东展国际贸易有限公司59210296.00------(59210296.00)-59210296.00

子公司湖南永辉超市有限公司40000000.00------(40000000.00)-40000000.00

联营企业成都红旗连锁股份有限公司918778165.27187642646.7116430335.58(184677598.52)43660008.50-(15620392.50)-778570518.33150118754.30

联营企业福建华通银行股份有限公司743471676.06---30245502.56(27800300.81)--745916877.81-

联营企业湘村高科农业股份有限公司-399676183.23-------399676183.23

联营企业福建闽威实业股份有限公司127839590.70---(5595419.67)---122244171.03-

联营企业福建省星源农牧科技股份有限公司21768210.59---(11159461.59)---10608749.00-

联营企业北京友谊使者商贸有限公司91580584.24---16371203.66---107951787.90-

联营企业四川永创耀辉供应链管理有限公司57656633.91---6556556.25-(4000000.00)-60213190.16-

联营企业一二三三国际供应链管理股份有限公司196911174.04---(6364047.85)---190547126.19-

联营企业永辉云金科技有限公司206935781.77--(41452226.87)5398759.02--(90882313.92)80000000.0090882313.92

合营企业永辉彩食鲜发展有限公司27022353.63---2875300.76---29897654.39-

131

6-1-133永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

3.长期股权投资（续）

（2）长期股权投资的减值测试情况

长期股权投资减值准备的情况：

年初余额本年增加本年减少年末余额

上海永辉超市有限公司300000000.00-(3000000.00)297000000.00

黑龙江永辉超市有限公司100000000.00-(100000000.00)-

华东永辉物流有限公司50000000.00-(500000.00)49500000.00

福建永辉超市有限公司-792000000.00-792000000.00

上海东展国际贸易有限公司-59210296.00-59210296.00

湖南永辉超市有限公司-40000000.00-40000000.00

湘村高科农业股份有限公司399676183.23--399676183.23

成都红旗连锁股份有限公司187642646.71-(37523892.41)150118754.30

永辉云金科技有限公司-90882313.92-90882313.92

合计1037318829.94982092609.92(141023892.41)1878387547.45

于2025年12月31日，本公司的部分子公司业绩未达预期，预计未来无法盈利，本公司对其的长期股权投资存在减值迹象。本公司对上述长期股权投资进行减值测试，并对于资产可收回金额低于账面金额的长期股权投资计提了减值准备。可收回金额是根据预计未来现金流量的现值和公允价值减处置费用后的净额孰高确定的。在确定长期股权投资的预计未来现金流量的现值时，本公司根据历史经验及对市场发展的预测确定收入增长率和毛利率，采用了11.0%作为反映相关资产特定风险的税前折现率。

4.营业收入和营业成本

（1）营业收入和营业成本情况

2025年2024年

收入成本收入成本

主营业务4681910430.934029102560.535721922434.024884067428.96

其他业务142151244.308042631.34529036991.847084350.81

合计4824061675.234037145191.876250959425.864891151779.77

132

6-1-134永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

4.营业收入和营业成本（续）

（2）营业收入分解信息

2025年2024年

主要产品类型

生鲜及加工3415274632.334035268421.39

食品用品1266635798.601686654012.63

其他98236725.37486116026.35

租赁收入43914518.9342920965.49

合计4824061675.236250959425.86

2025年2024年

收入确认时间

在某一时点转让4686575753.865727273284.67

在某一时段内转让93571402.44480765175.70

租赁收入43914518.9342920965.49

合计4824061675.236250959425.86

133

6-1-135永辉超市股份有限公司

财务报表附注（续）

2025年度人民币元

十六、公司财务报表主要项目注释（续）

4.营业收入和营业成本（续）

（3）营业成本分解信息

2025年

主要产品类型

生鲜及加工3028908045.86

食品用品1000194514.67

其他79193.72

租赁收入7963437.62

合计4037145191.87

2025年

收入确认时间

在某一时点转让4029102560.53

在某一时段内转让79193.72

租赁收入7963437.62

合计4037145191.87

5.投资收益

2025年2024年

成本法核算的长期股权投资收益264725697.19419614101.59

权益法核算的长期股权投资收益81988401.64131297442.90

处置长期股权投资的投资损失(94559087.76)(120013506.53)

处置交易性金融资产取得的投资收益7515127.349242811.44处置其他非流动金融资产产生的投资（损失）/收益(2452830.19)70260658.96

合计257217308.22510401508.36

134

6-1-136永辉超市股份有限公司

补充资料

2025年度人民币元

1.非经常性损益明细表本集团对非经常性损益项目的确认依照《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》（证监会公告[2023]65号）的规定执行。

金额

非流动资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分1077419878.29计入当期损益的政府补助（与正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对损益产生持续影响的政府补助

除外）55816018.05

除同正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和

金融负债产生的损益(237591587.82)

除上述各项之外的其他营业外收入和支出(63014896.01)

其他符合非经常性损益定义的损益项目19505886.09

所得税影响数21744760.11

少数股东损益的影响额(9325856.15)

合计864554202.56

6-1-3永辉超市股份有限公司

补充资料（续）

2025年度人民币元

2.净资产收益率和每股收益

2025年

加权平均净资产每股收益

收益率（%）基本稀释

归属于公司普通股股东的净亏损(81.04)(0.29)(0.29)扣除非经常性损益后归属于公司普通股

股东的净亏损(108.49)(0.38)(0.38)

2024年

加权平均净资产每股收益

收益率（%）基本稀释

归属于公司普通股股东的净亏损(29.17)(0.16)(0.16)扣除非经常性损益后归属于公司普通股

股东的净亏损(47.98)(0.27)(0.27)

6-1-4永辉超市股份有限公司

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