2024年半年度报告

公司代码：603093公司简称：南华期货

南华期货股份有限公司

2024年半年度报告

1/1652024年半年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、本半年度报告未经审计。

四、公司负责人罗旭峰、主管会计工作负责人李莉及会计机构负责人（会计主管人员）徐梦声明：

保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案本公司2024年上半年度无利润分配预案或公积金转增股本预案。

六、前瞻性陈述的风险声明

√适用□不适用

本报告中所涉及的未来规划、发展战略、经营计划等前瞻性描述，不构成公司对投资者的实际承诺，敬请投资者注意风险。

七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否

九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否

十、重大风险提示

公司业务与国内外宏观经济环境、资本市场走势高度相关，资本市场的剧烈波动及期货行业的监管政策调整，都将对公司经营业绩产生重大影响。

公司已在本报告中详细描述在经营活动中面临的风险，公司在经营活动中面临的风险主要包括市场风险、信用风险、操作风险、信息系统风险等。具体内容详见本报告第三节管理层讨论与分析之“五、（一）可能面对的风险”之说明。

十一、其他

√适用□不适用

本报告中若出现总数与各分项数值之和尾数有不符的情况，均系四舍五入原因造成。

2/1652024年半年度报告

目录

第一节释义.................................................4

第二节公司简介和主要财务指标........................................4

第三节管理层讨论与分析..........................................12

第四节公司治理..............................................27

第五节环境与社会责任...........................................29

第六节重要事项..............................................32

第七节股份变动及股东情况.........................................39

第八节优先股相关情况...........................................41

第九节债券相关情况............................................42

第十节财务报告..............................................46

第十一节期货公司信息披露........................................165载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表备查文件目录报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿在其他证券市场公布的半年度报告

3/1652024年半年度报告

第一节释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

公司、南华期货指南华期货股份有限公司

《公司法》指《中华人民共和国公司法》

《证券法》指《中华人民共和国证券法》

中国证监会、证监会指中国证券监督管理委员会中期协指中国期货业协会大商所指大连商品交易所郑商所指郑州商品交易所上期所指上海期货交易所广期所指广州期货交易所中金所指中国金融期货交易所能源中心指上海国际能源交易中心上交所指上海证券交易所深交所指深圳证券交易所北交所指北京证券交易所企业联合会指东阳市横店社团经济企业联合会公司的实际控制人

横店控股指横店集团控股有限公司，公司的控股股东东阳横华指东阳市横华投资合伙企业（有限合伙）南华资本指浙江南华资本管理有限公司舟山金旭指舟山金旭贸易有限公司杭州瑞熠指杭州瑞熠贸易有限公司横华农业指黑龙江横华农业产业服务有限公司

南北企业咨询指哈尔滨南北企业咨询事务所（有限合伙）

横华资本（香港）指横华资本（香港）有限公司

HENGHUA Capital 指 HENGHUA Capital Limited红蓝牧指浙江红蓝牧投资管理有限公司南华基金指南华基金管理有限公司横华国际指横华国际金融股份有限公司横华国际期货指横华国际期货有限公司横华国际证券指横华国际证券有限公司横华国际财富管理指横华国际财富管理有限公司横华国际资产指横华国际资产管理有限公司横华国际科技商贸指横华国际科技商贸服务有限公司横华国际资本指横华国际资本有限公司

NANHUA SINGAPORE 指 NANHUA SINGAPORE PTE.LTD.NANHUA SG 指 NANHUA ASSET MANAGEMENT SG PTE.LTD.NANHUA USA HOLDING 指 NANHUA USA HOLDING LLC

NANHUA USA 指 NANHUA USA LLC

NANHUA USA INVESTMENT 指 NANHUA USA INVESTMENT LLC

CII 指 CHICAGO INSTITUTE OF INVESTMENT INC.NANHUA UK 指 NANHUA FINANCIAL (UK) CO LIMITED

Nanhua Fund 指 Nanhua Fund SPC

HGNH Capital 指 HGNH Capital Fund

报告期指2024年1-6月报告期末指2024年6月30日

4/1652024年半年度报告

第二节公司简介和主要财务指标

一、公司信息公司的中文名称南华期货股份有限公司公司的中文简称南华期货

公司的外文名称 NANHUA FUTURES CO.LTD.公司的外文名称缩写 NANHUA FUTURES公司的法定代表人罗旭峰公司总经理贾晓龙注册资本和净资本本报告期末上年度末注册资本610065893610065893

净资本1520035195.191518044877.01公司的各单项业务资格情况

√适用□不适用

公司所处的期货行业实行严格的市场准入制度，公司及下属子公司所从事的业务已获得相关主管部门颁发的许可证书或资格证书。

（一）本公司主要业务资质：

公司经营范围为：商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、证券投资基金代销。

公司持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》，下属的11家分公司和28家营业部均持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》。

1、1995年10月18日，中国证监会出具《关于浙江南华期货经纪有限责任公司的批复》，核准

南华期货国内期货经纪业务资格。

2、2007年9月7日，中国证监会出具《关于核准南华期货经纪有限公司金融期货经纪业务资格的批复》（证监期货字[2007]149号），核准南华期货金融期货经纪业务资格。

3、2007年9月7日，中国证监会出具《关于核准南华期货经纪有限公司金融期货全面结算业务资格的批复》（证监期货字[2007]150号），核准南华期货金融期货全面结算业务资格。

4、2011年8月12日，中国证监会出具《关于核准南华期货有限公司期货投资咨询业务资格的批复》（证监许可[2011]1290号），核准南华期货期货投资咨询业务资格。

5、2012年11月15日，中国证监会出具《关于核准南华期货股份有限公司资产管理业务的批复》（证监许可[2012]1496号），核准南华期货资产管理业务资格。

6、2015年1月27日，上海证券交易所出具《关于南华期货股份有限公司成为上海证券交易所股票期权交易参与人的通知》（上证函[2015]170号），同意南华期货成为其股票期权交易参与人，并开通股票期权经纪业务交易权限。

5/1652024年半年度报告

7、公司持有《外汇登记证》（No.00096873）。

8、2016年1月7日，中国证监会浙江监管局出具《关于核准南华期货股份有限公司证券投资基金销售业务资格的批复》（浙证监许可[2016]2号），核准南华期货证券投资基金销售业务资格。

2016年2月6日，中国证监会核发了编号为000000523的《基金销售业务资格证书》。

9、2019年12月6日，深圳证券交易所出具《关于同意南华期货股份有限公司成为深圳证券交易所交易参与人的复函》（深证函[2019]727号），同意南华期货成为其交易参与人。

（二）公司境内子公司业务资质：

1、南华资本及其子公司持有的业务资质：

（1）2013年4月25日，中期协出具《关于南华期货股份有限公司设立子公司开展以风险管理服务为主的业务试点备案申请的复函》（中期协函字[2013]105号），同意南华资本备案试点业务为仓单服务、合作套保和基差交易。根据中期协《关于发布实施<期货公司风险管理公司业务试点指引>及配套文件的通知》（中期协字[2019]10号），已备案的风险管理业务类型“基差交易”按照上述指引调整为“基差贸易”。

（2）2015年7月30日，中期协发布《关于浙江南华资本管理有限公司试点业务予以备案的通知》（中期协备字[2015]115号），南华资本备案试点业务为定价服务。根据中期协《关于发布实施<期货公司风险管理公司业务试点指引>及配套文件的通知》（中期协字[2019]10号），已备案的风险管理业务类型“定价服务”按照上述指引调整为“场外衍生品业务”。

（3）2017年1月4日，中期协发布《关于浙江南华资本管理有限公司试点业务予以备案的通知》（中期协备字[2017]11号），南华资本备案试点业务为做市业务。

（4）2017年8月29日，横华农业获得哈尔滨市香坊区市场监督管理局核发的《食品经营许可证》，经营项目为预包装食品（不含冷藏冷冻食品）销售。2021年10月27日，由于横华农业经营地址变更，由哈尔滨市南岗区市场监督管理局重新核发《食品经营许可证》，有效期至2026年10月26日。

（5）2017年11月3日南华资本获得杭州市上城区市场监督管理局核发的《食品经营许可证》。

2022年3月28日，杭州市上城区市场监督管理局向南华资本换发《食品经营许可证》，经营项目为

预包装食品（含冷藏冷冻食品）销售；散装食品（含冷藏冷冻食品）销售，有效期至2027年3月27日。

（6）2018年4月11日，南华资本获得杭州市上城区安全生产监督管理局核发的《危险化学品经营许可证》，经营方式为不带储存经营。2023年10月18日，杭州市上城区应急管理局向南华资本换发《危险化学品经营许可证》，许可范围为不带储存经营其他危险化学品：苯、14苯二胺、

13.苯二酚、苯乙烯[稳定的]、丙烷、丙烯、2-丙烯腈[稳定的]、丙烯酸[稳定的]、粗苯、13-

丁二烯|稳定的]、12-二甲苯、13-二甲苯、14二甲苯、二甲苯异构体混合物、环戊烷、甲醇、

甲醛溶液、邻苯二甲酸酐[含马来酸酐大于0.05%]、硫酸-25-二氨基甲苯、马来酸酐、氢氧化钠、

氢氧化钠溶液[含量≥30%]、石棉[含:阳起石石棉、铁石棉、透闪石石棉、直闪石石棉、青石棉]、

6/1652024年半年度报告

乙苯、乙醇[无水]、乙二醇单甲醚、乙二醇二乙醚、乙二醇乙醚、乙二醇异丙醚、乙烯、正已烷、重质苯。有效期至2026年10月17日。

（7）2018年8月24日，南华资本获得开展个股场外衍生品业务的资格。

（8）2018年12月14日，南华资本获批成为大连商品交易所商品互换交易商，参与大连商品交易所平台场外交易。

（9）2020年8月10日，南华资本获批成为郑州商品交易所指定甲醇交割仓（厂）库，自2020年8月17日起开展甲醇期货交割业务。

（10）2020年12月，南华资本获批成为大连商品交易所合成树脂、铁矿石基差交易商，黑色、化工板块场外会员。截至报告期末，南华资本已另外获批大连商品交易所乙二醇、苯乙烯、油脂油料及粮食板块基差交易商；油脂油料、粮食板块场外会员，参与大商所平台场外交易。

2、南华基金持有的业务资质：

南华基金持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》。

2016年10月18日，中国证监会出具《关于核准设立南华基金管理有限公司的批复》（证监许可[2016]237号），核准公司设立南华基金，南华基金经营范围为基金募集、基金销售、资产管理、特定客户资产管理和中国证监会许可的其他业务。

（三）公司境外子公司业务资质

横华国际及其子公司持有的业务资质：

1、2007年6月26日，横华国际期货（曾用名：南华期货（香港）有限公司；横华国际金融有限公司）获得香港证券及期货事务监察委员会批准进行以下受规管活动：第2类:期货合约交易。

2、2009年7月8日，横华国际期货获得香港期货交易所有限公司的交易所参与者资格。

3、2009年7月8日，横华国际期货获得香港期货结算有限公司的期货结算公司参与者资格。

4、2009年7月8日，横华国际期货获得香港期货交易所有限公司交易权的注册持有人资格。

5、2010年11月1日，横华国际期货获得香港证券及期货事务监察委员会批准进行以下受规管

活动：第2类：期货合约交易；第5类：就期货合约提供意见。

6、2011年3月21日，横华国际期货获得欧洲期货交易所(EUREX)交易会员资格。

7、2011年10月24日，横华国际资产（曾用名：南华资产管理（香港）有限公司）获得香港证

券及期货事务监察委员会批准进行以下受规管活动：第9类:提供资产管理。

8、2013年7月15日，中国证监会出具《关于核准南华资产管理（香港）有限公司人民币合格境外机构投资者资格的批复》（证监许可[2013]926号），核准横华国际资产为人民币合格境外机构投资者。

9、2014年1月8日，横华国际证券（曾用名：南华证券（香港）有限公司）获香港证券及期货

事务监察委员会批准进行以下受规管活动：第1类:证券交易。

10、2014年3月25日，横华国际证券获得香港中央结算所直接结算参与者资格。

11、2014年4月1日，横华国际证券获得香港联合交易所有限公司交易所参与者资格。

7/1652024年半年度报告

12、2014年7月16日，NANHUA USA经美国商品交易委员会（CFTC）批准及美国全国期货协会（NFA）核准，注册为NFA会员，并获得期货佣金商（FCM）业务资格。

13、2014年11月10日，横华国际证券获得香港中央结算有限公司（HKSCC）批准的中华通（沪

港通）结算参与者资格，同时获得香港联合交易所有限公司（SEHK）批准的中华通（沪港通）交易所参与者资格。

14、2015年2月13日，NANHUA USA获得芝加哥商业交易所集团（CME Group）下属4家交易所芝

加哥商品交易所（CME）、芝加哥商品期货交易所（CBOT）、纽约商业交易所（NYMEX）和纽约商

品交易所（COMEX）的清算会员资格。

15、2015年7月6日，NANHUA USA获得迪拜商品交易所（DME）清算会员资格。

16、2016年6月8日，NANHUA USA INVESTMENT经美国全国期货协会（NFA）核准，成为NFA会员，并获得商品交易顾问（Commodity Trading Advisor）和商品基金经理（Commodity Pool Operator）资格。

17、2016年12月5日，横华国际证券获得香港中央结算有限公司（HKSCC）批准的中华通（深

港通）结算参与者资格，同时获得香港联合交易所有限公司（SEHK）批准的中华通（深港通）交易所参与者资格。

18、2017年1月26日，横华国际资产获得香港证券及期货事务监察委员会批准进行以下受规管

活动：第4类：就证券提供意见；第9类：提供资产管理。

19、2017年4月18日，横华国际证券获得香港证券及期货事务监察委员会批准进行以下受规管

活动：第1类：证券交易；第4类：就证券提供意见。

20、2017年8月8日，横华国际期货获得上海国际能源交易中心境外中介机构资格。

21、2017年12月14日，NANHUA SINGAPORE获得新加坡金融管理局（MAS）核准的资本市场服务牌照，从事期货合约交易和杠杆式外汇交易。

22、2018年4月9日，横华国际期货获得大连商品交易所境外经纪机构资格。

23、2018年4月16日，NANHUA SINGAPORE获得大连商品交易所境外经纪机构资格。

24、2018年11月19日，横华国际期货获得郑州商品交易所境外经纪机构资格。

25、2018年12月6日 NANHUA SINGAPORE获得新加坡交易所（SGX）衍生品交易及清算会员资格。

26、2019年1月21日，NANHUA SINGAPORE获得上海国际能源交易中心境外中介机构资格。

27、2019年3月6日，NANHUA SINGAPORE获得郑州商品交易所境外经纪机构资格。

28、2019年5月17日，NANHUA UK获得英国金融行为管理局核准就商品期货、商品期权及商品

期货期权、期货（除商品期货及杠杆式外汇现金合约）、期权（除商品期权及商品期货期权）、

杠杆式现货外汇合约、股票以主事人身份/代理人身份/安排（提供）投资交易/为投资交易作出安排。

29、2019年10月25日，NANHUA UK获得伦敦金属交易所（LME）二类会员资格。

8/1652024年半年度报告

30、2020年2月11日，NANHUA SG正式获得新加坡金融管理局（MAS）批准授予的资本市场服务

牌照（CMS）下基金管理牌照。

31、2020年12月18日，NANHUA UK获得取得郑州商品交易所境外经纪机构资格。

32、2020年12月22日，NANHUA UK获得取得大连商品交易所境外经纪机构资格。

33、2021年2月10日，NANHUA UK获得取得上海国际能源交易中心境外经纪机构资格。

34、2021年11月9日，NANHUA SG获得合格境外投资者资格。

35、2022年9月30日，横华国际期货完成美国全国期货协会（NFA）豁免外国公司注册，可以

代理美国投资者交易除美国期货市场外的其他香港证监会（SFC）认可交易市场的期货产品。

36、2023年10月30日，NANHUA USA获得明尼阿波利斯谷物交易所（MGEX)清算会员资格。37、2024年3月28日，NANHUA USA获得美国洲际交易所（ICE-US）清算会员资格。

二、联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名钟益强余锋朵浙江省杭州市上城区横店大厦浙江省杭州市上城区横店大厦联系地址

1201室1201室

电话0571-878335510571-87833551

传真0571-883853710571-88385371

电子信箱 nanhua-ir@nawaa.com nanhua-ir@nawaa.com

三、基本情况变更简介

浙江省杭州市上城区横店大厦301室、401室、501室、701室、公司注册地址

901室、1001室、1101室、1201室

2021年10月，公司注册地址由“杭州市西湖大道193号二层、三公司注册地址的历史变更情况层”变更为“杭州市上城区横店大厦301室、401室、501室、701室、901室、1001室、1101室、1201室”

浙江省杭州市上城区横店大厦301室、401室、501室、701室、公司办公地址

901室、1001室、1101室、1201室

公司办公地址的邮政编码310000

公司网址 http://www.nanhua.net

电子信箱 nanhua-ir@nawaa.com报告期内变更情况查询索引不适用

四、信息披露及备置地点变更情况简介

公司选定的信息披露报纸名称上海证券报、证券时报

登载半年度报告的网站地址 http://www.sse.com.cn公司半年度报告备置地点浙江省杭州市上城区横店大厦12楼董事会办公室报告期内变更情况查询索引不适用

五、公司股票简况股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股 上海证券交易所 南华期货 603093 不适用

9/1652024年半年度报告

六、其他有关资料

□适用√不适用

七、公司主要会计数据和财务指标

(一)主要会计数据

单位：元币种：人民币本报告期本报告期比上年同主要会计数据上年同期

（1-6月）期增减(%)

营业收入2637505189.713145282203.41-16.14

归属于母公司股东的净利润230183757.68168353399.7136.73归属于母公司股东的扣除非

228593446.59161126463.4241.87

经常性损益的净利润经营活动产生的现金流量净

2553054337.191681898165.5251.80

额

其他综合收益22972700.1945794508.55-49.84本报告期末比上年本报告期末上年度末

度末增减(%)

资产总额41324380752.0536325522383.3313.76

负债总额37398276354.4532612603010.0714.67

归属于母公司股东的权益3916252916.433703377667.905.75

所有者权益总额3926104397.603712919373.265.74

(二)主要财务指标本报告期本报告期比上年同主要财务指标上年同期

（1－6月）期增减(%)

基本每股收益（元／股）0.380.2835.71

稀释每股收益（元／股）0.380.2835.71扣除非经常性损益后的基本

0.370.2642.31

每股收益（元／股）

加权平均净资产收益率（%）6.034.93增加1.10个百分点扣除非经常性损益后的加权

5.994.72增加1.27个百分点

平均净资产收益率（%）公司主要会计数据和财务指标的说明

□适用√不适用

(三)母公司的净资本及风险控制指标

单位：元币种：人民币项目本报告期末上年度末

净资本1520035195.191518044877.01

净资本与风险资本准备总额的比例(净

207246

资本/风险资本准备总额)（%）

净资本与净资产的比例（%）4847

流动资产与流动负债的比例（%）605511

负债与净资产的比例（%）2628

结算准备金额412324897.021169693947.75

10/1652024年半年度报告

八、境内外会计准则下会计数据差异

□适用√不适用

九、非经常性损益项目和金额

√适用□不适用

单位:元币种:人民币

非经常性损益项目金额附注（如适用）

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值

123309.71

准备的冲销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定

的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产

468858.83

生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出1504884.65其他符合非经常性损益定义的损益项目

11/1652024年半年度报告

减：所得税影响额501494.35

少数股东权益影响额（税后）5247.75

合计1590311.09

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

十、其他

□适用√不适用

第三节管理层讨论与分析

一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明

（一）报告期内公司所属行业情况说明

2024年以来，全球政治经济环境延续了复杂多变的态势。在地缘政治局势紧张、美联储货币

政策调整预期、以及能源安全和产业安全考量等因素影响下，部分大宗商品市场价格产生较大波动。期货及衍生品对于风险管理的重要性不断凸显，企业的意识和接受度也在逐步提高。

上半年，我国期货市场在多重扰动的考验下，保持了较为稳定的发展态势，根据中国期货业协会最新统计资料表明，2024年1-6月全国期货市场累计成交量为34.60亿手，累计成交额为

281.51万亿元，国内期货市场品种数量持续扩展、期货功能不断完善，服务实体经济的效能逐步提升。

品种供应愈发丰富，产品结构更加合理。2024年5月27日，中国证监会同意郑州商品交易所红枣、玻璃期权的注册。截至目前，我国交易所已上市期货及相关衍生品共计133个，其中商品期货68个、金融期货8个、商品期权45个、金融期权12个，覆盖农产品、金属、能源、化工、航运、金融等国民经济主要领域，进一步满足市场对品种多样化的需求。

市场参与者机构化、产业化趋势不断推进。近年来，期货市场持续通过政策引导，培训教育，推动风险管理、套期保值的观念在实体经济中的普及。上市公司、产业龙头企业参与市场的积极性得到提升。部分交易所推出套期保值交易手续费优惠政策，吸引更多实体企业关注套保业务，鼓励更多产业客户，尤其是没有开展过套期保值业务的企业尝试开展套期保值业务。随着越来越多的产业客户和机构投资者参与市场，期货及衍生品市场管理风险、发现价格、配置资源的能力进一步得到完善，国际影响力逐步提升，行业正朝着更为健康、稳定的方向发展。

期货行业法律法规体系建设将进一步完善。在证监会2024年度立法工作计划中，修订《期货从业人员管理办法》《期货公司监督管理办法》《证券期货基金经营机构信息科技管理办法》和

12/1652024年半年度报告

制定《衍生品交易监督管理办法》等几项力争年内出台的重点项目对期货行业发展有重要影响。

尤其是《期货公司监督管理办法》，将进一步引导和规范期货公司健康、有序发展。

此外，2024年上半年，新“国九条”提出，要“稳慎有序发展期货和衍生品市场”，这既体现了对期货和衍生品市场发展的重视，也反映了对市场稳健性发展的监管要求。期货和衍生品市场作为金融市场的重要组成部分，其运行状况不仅直接关系到整个金融体系的稳定，也关系到诸多实体经济企业的稳健经营。未来，期货市场的发展也将紧密围绕实体经济的需求进行，只有在确保市场稳健运行、规范发展的前提下，才能充分发挥期货和衍生品市场的功能和作用，为实体经济发展提供有力支持。

（二）报告期内公司主营业务情况说明

公司从事的主要业务为：期货经纪业务、财富管理业务、风险管理业务、境外金融服务业务及期货投资咨询业务等。

期货经纪业务：期货经纪业务是指公司接受客户委托，以自己的名义为客户进行期货交易，交易结果由客户承担的业务。公司期货经纪业务分为商品期货经纪业务及金融期货经纪业务。商品期货是指标的物为实物商品的期货合约。商品期货经纪是指期货公司接受客户要求，代理客户进行商品期货交易的业务。金融期货是指以金融工具为标的物的期货合约。金融期货经纪是指代理客户进行金融期货交易的业务。

财富管理业务：公司财富管理业务主要分为资产管理业务、公募基金业务及证券投资基金代销业务三部分。资产管理业务主要从事接受单一客户或者特定多个客户的书面委托，根据相关规定和合同约定，运用客户委托资产进行投资，并按照合同约定收取费用或者报酬的业务活动；证券投资基金代销业务是指公司通过公开与非公开方式向投资者推荐、销售由相关机构依法发行的

金融产品业务；公募基金业务是指公司通过南华基金开展公募基金募集、销售、资产管理、特定客户资产管理以及中国证监会许可的其他业务。

风险管理业务：指公司通过南华资本及其子公司提供的场外衍生品业务、基差贸易、做市业务等风险管理服务以及其他与风险管理相关的服务。公司开展场外衍生品业务是指与客户进行场外期权、互换等场外衍生品交易的同时，在场内期货、期权市场进行对冲，并获得相应投资收益的业务；基差贸易是指南华资本在购入或者销售现货的同时，在期货、场外衍生品市场进行方向相反的操作以对冲风险，从而获取风险较低的期现结合收益的业务；做市业务是指南华资本按照交易所相关规则，为特定的期货、期权等衍生品合约提供连续报价或者回应报价等服务。公司根据做市业务模型，在场内市场向市场提供连续报价，在做市合约成交的同时在其他合约上进行对冲，并获得交易所补贴等收入，通过不同的交易实现一定的投资收益。

境外金融服务业务：指公司通过横华国际及其子公司开展境外金融服务，涵盖期货经纪业务、资产管理业务、证券经纪、杠杆式外汇交易、期货投资咨询业务、金融培训、证券投资咨询业务等多个领域。

13/1652024年半年度报告此外，公司还从事为客户投资交易决策提供帮助与支持的期货投资咨询业务等其他业务。

二、报告期内核心竞争力分析

√适用□不适用

(一)公司衍生品业务相关牌照布局较为完善

公司经过20多年的发展，由母公司开展期货经纪、资产管理等业务，通过南华资本及其子公司开展基差贸易、场外衍生品、做市业务等风险管理业务，通过横华国际及其子公司开展境外金融服务业务，通过南华基金开展公募基金业务，初步形成了涵盖现货期货、场内场外、公募私募、境内境外和线上线下于一体的综合金融服务平台。

期货经纪业务方面，公司优化网点布局，合理资源分配，截至目前，公司在全国拥有11家分公司和28家营业部，网点布局合理。同时，公司是上期所、大商所、郑商所、中金所、广期所、能源中心等的会员，且同时还是上交所和深交所的交易参与人，能为投资者提供全方位的经纪业务服务。

风险管理业务方面，南华资本主要开展基差贸易、场外衍生品和做市业务，并通过“保险+期货”的服务模式，提供收入保险、价格保险等服务，更好的服务三农。而场外衍生品业务的开展，使得公司能为投资者提供差异化的风险管理服务方案，满足各类机构和投资者的差异化风险管理需求。

境外金融服务业务方面，目前横华国际已完成中国香港、美国芝加哥、新加坡、英国伦敦四大国际化都市布局，覆盖亚洲、欧洲、北美三大时区，覆盖全球期货交易时段，具备期货、证券、资管等牌照，可从事经纪业务、结算业务、资管业务等。

财富管理业务方面，公司可从事资产管理、公募基金、证券投资基金代销等业务，已形成较为完整的财富管理业务矩阵。公司设立了国内第一家由期货公司全资控股的公募基金管理公司，也是首批期货资产管理牌照获得者之一，依托在期货及衍生品方面的专业优势，提升服务客户的能力。

作为期货公司，公司各项业务牌照布局较为完善，且通过不同业务之间的资源整合和协作发展，能有效提升公司整体竞争能力。

(二)完善的风险控制和合规管理体系

公司一直坚持合规经营，规范发展，建立了完善的风险控制和合规管理体系。公司建立了董事会、董事会专门委员会和首席风险官、经营管理层以及业务经营部门四级风险管理的组织构架。

在强化、预防、监督和控制的基础上，公司通过明确职责权限，将权利与责任落实到各责任单位，在规范公司各项业务的发展，尤其是创新业务方面，有效防范和化解金融风险，以及保护公司的资产安全与完整等方面起到了积极作用。

近年来，公司进一步健全和完善内部管理相关制度，强化合规和风控体系。在持续完善内控制度和内控体系的基础上，公司注重风险预警能力和风险处置能力的提升，并取得了良好的效果。

14/1652024年半年度报告

根据中国证监会对期货公司分类评价结果，连续多年公司的分类评级均为 A 类 AA 级，显示出公司良好的合规经营水平及优秀的风险管理和内部控制能力。

(三)优秀的管理能力及具备活力的管理团队

公司的高管团队具有管理经验丰富、业务能力强、队伍年轻化等特点，是公司快速稳定发展的重要支撑。公司董事长罗旭峰先生拥有30余年的期货从业经验，对期货行业的发展趋势有着敏锐的洞察力，对期货市场的变化和客户需求有着深刻的理解和认识。为应对市场变化，公司推动构建较为年轻的管理层结构，让公司的管理团队不仅具备了更加高效的学习能力和应变能力，可以快速适应市场环境；更能把握市场时机，对企业发展战略进行及时调整，给企业带来新的活力。

公司管理团队曾连续多年被评为“中国期货公司金牌管理团队”。公司董事长罗旭峰先生连续多年被评为“中国期货公司最佳掌舵人”。

(四)日益增强的金融科技能力

公司始终将自主开发置于战略核心地位，持续推进科技金融、数字金融建设，不断完善数据底座，不断迭代升级企业关键核心自研系统，为全面数字化转型奠定了坚实的理论和实践基础。

自2011年组建技术团队以来，公司便专注于科技金融领域的技术创新，自主研发了包括南华极速交易系统（NHTD）、数据联通平台、“南华期货APP”“南华通APP”、期现交易风险管理系统以

及盛华衍生品系统等关键技术产品。其中，期现交易风险管理系统和盛华衍生品系统分别荣获2022年和2023年金融科技发展奖的三等奖和二等奖，NHTD系统也在不断创新与迭代，至今已发展至第四代版本。

同时，公司秉承“数据创造价值”的理念，高度重视数据治理和数据应用的开发。公司成立专门部门，负责建设企业级数据底座，整合企业各类系统，打破数据孤岛，有效利用数据。目前，公司已成功整合所有关键系统，服务范围覆盖公司所有部门和子公司。公司不仅对内部数据进行治理，还通过数据服务的形式向客户提供服务，增强客户服务能力。

三、经营情况的讨论与分析

2024以来，公司结合当前国内外政治经济形势，主动把握中央金融工作会议及新“国九条”

指引精神，围绕稳定发展动能、防范业务风险、提升综合服务能力等重要维度，推动各项业务稳健发展。同时，公司在保持当前整体战略方向不变的前提下，进一步发挥自身多元化业务布局优势，顺应期货行业发展趋势，通过多业务协同、境内外协同、前后台协同，强化服务实体经济能力、助力国家“一带一路”发展。

（一）期货经纪业务

2024年上半年，受部分行业政策调整及宏观政策利率下行趋势影响，国内经纪业务面临一定

的发展压力，整体经营难度有所上升。公司境内经纪业务围绕重点客户、优势领域，通过进一步加强业务团队能力建设、强化市场培育和品牌打造、拓展中后台服务业务能力等手段，提升差异化服务能力，推动业务规模稳步提升。

15/1652024年半年度报告

报告期内，公司针对产业链龙头企业、上市公司以及各类机构客户进行了重点拓展，邀请客户参加特色市场活动，开展针对重要产业聚集地企业的培训活动，引导产业客户积极利用期货和衍生品工具管理价格风险，助力提升期货行业整体活跃度。

同时，公司依托多元化业务布局优势，进一步加强境外金融服务、风险管理服务以及财富管理业务与经纪业务的协同配合。以多样化、特色化的服务能力支持经纪业务拓展，逐步形成良好的内部协同合作展业机制。

此外，公司持续提升中后台部门服务业务的效能，优化客户体验。报告期内，公司举办了南华慧客厅、产业考察、客户培训等多样化的客户服务活动，进一步探索了交易咨询服务客户的新路径，推动研究成果的落地。公司依托浙江省首家以期货为主题的投资者教育基地开展品牌教育活动，积极打造南华期货品牌形象。公司也在进一步加强优秀人才的培育和引进，完善人才“选、用、育、留”的体系，为公司发展提供人才保障。

截至2024年6月30日，公司境内期货经纪业务客户权益规模达到257.74亿元。

（二）风险管理业务

公司持续践行服务实体经济的行业本职，提倡发挥期货市场功能性和实现盈利性的统一。2024年上半年，公司风险管理业务坚持提升服务能力和防控风险并重，实现规范创新、稳健发展。

场外衍生品业务方面公司积极挖掘南华商品指数服务实体经济的潜力，加快探索指数掉期、指数期权等相关产品的多元化应用和推广，为市场提供管理风险的新工具。截至2024年6月30日，公司新增场外衍生品业务名义本金324.65亿元。同时，持续强化场外衍生品对国家乡村振兴工作的支持，已开展“保险+期货”项目59个，名义本金达10.97亿元，并通过引入产业链龙头企业和银行，积极探索“银行+保险+期货+企业”的“保险+期货”新模式。

基差贸易业务方面，公司围绕实体企业的实际需求，结合自身衍生品和供应链优势深度服务产业。今年公司推动了铁矿业务的期现落地，更好的满足相关企业采购、销售方面的风险管理需求。同时，公司也在进一步强化对整体风控体系的调整，强化对信用风险、交易风险的控制，本年累计新增基差贸易额19.75亿元。

做市业务方面，目前公司共有做市品种33个，其中期权品种13个，期货品种20个，积极为市场提供流动性，引导市场合理定价。报告期内，公司通过加强做市业务内部管控，积极降低风险事件发生概率；持续优化调整做市策略，推动业务的平稳运行。2024年1-6月，公司实现做市业务成交额837.49亿元。

（三）财富管理业务

公司依托公募、资管以及证券投资基金代销牌照构建了较为完善的财富管理业务体系。2024年上半年，公司根据客户需求及市场变化，持续完善多资产、多策略布局，加快推动机构业务的高质量发展，提升投资者的产品体验。

公募基金业务方面，公司进一步完善白名单准入制度，完善南华基金治理结构和科学化的风险控制流程，建立与投资者利益绑定的产品设计或长效激励机制。公司进一步增强与其他金融机

16/1652024年半年度报告

构的业务合作，大力推进权益类产品的发展，积极推动产品更好地服务于国家经济和社会高质量发展。截至2024年6月底，南华基金管理规模为214.22亿元。

资产管理业务方面，公司积极强化主动管理能力，优化产品策略，完善风控体系建设，推动业务规模保持稳定和产品结构的进一步完善。截止2024年6月底，公司资管业务规模为1.98亿元

公司证券投资基金代销业务也不断优化，严格实行白名单管理制度，进一步加强对投资者适当性的管理。

（四）境外金融服务业务

随着中国期货行业双向开放的不断深化，公司也在逐步扩大国际化发展的内容与半径，逐步形成全球多地布局联动发展的境外经营体系。2024年上半年，公司持续深化境内外一体化管理，完善全球布局，以满足“一带一路”发展需求、服务中国企业“走出去”和境外投资者“引进来”为切入点，强化业务能力和投资者服务能力，并逐步探索适合国际市场经营管理的体制机制、风控体系，通过自身核心特色业务提升国际市场影响力。

境外期货业务方面，公司围绕巩固和提升自主清算体系优势，强化体系内各地区清算资质的协同运用，打通不同市场之间的渠道，实现了境外期货业务良好的发展态势，业务规模保持稳健增长。2024 年上半年，公司取得了 ICE-US 交易所的清算资质，主流交易所清算席位趋于完善。

此外，横华国际和南华新加坡荣获上海国际能源交易中心2023年境外中介机构突出市场贡献奖，以及南华新加坡成为 SGX2023 年度最活跃中资商品清算会员。

境外资管业务方面，公司围绕香港和新加坡两地的资管业务牌照，积极探索海外财富管理模式和经验，满足投资者产品多元化的资产配置需求。同时，通过 QFII 和 RQFII 资质，为境外客户参与中国期货市场提供渠道以及配套服务，完善“引进来”的运作机制。

境外证券业务方面，公司持续加强与金融同业合作，推进货币基金的代销业务，推动业务的稳健发展。同时，积极开展新业务的探索，寻找新的业务增长点。

报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项

□适用√不适用

四、报告期内主要经营情况

(一)主营业务分析

1财务报表相关科目变动分析表

单位：元币种：人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

投资收益-73560760.14137676532.83-153.43

净敞口套期收益8968282.76-51938088.93不适用

公允价值变动收益86110190.11-108849270.07不适用

汇兑收益-3835591.12-2440557.26不适用

信用减值损失21617787.0834676104.73-37.66

17/1652024年半年度报告

资产减值损失-1198030.923945081.66-130.37

营业外收入3862782.66871550.33343.21

所得税费用40727550.4325184396.0061.72

经营活动产生的现金流量净额2553054337.191681898165.5251.80

投资活动产生的现金流量净额-637934613.41249726030.02-355.45

筹资活动产生的现金流量净额-167847955.3464625442.76-359.72

投资收益变动原因说明：主要系公司风险管理业务期货平仓损益减少

净敞口套期收益变动原因说明：主要系风险管理业务被套期项目持仓损益增加

公允价值变动收益变动原因说明：主要系公司风险管理业务期货持仓损益增加

汇兑收益变动原因说明：主要系境外子公司非记账本位币汇率变动

信用减值损失变动原因说明：主要系本期应收货币保证金增加金额同比减少

资产减值损失变动原因说明：本期末合同履约成本减少，坏账计提金额冲回营业外收入变动原因说明：主要系收回已计提损失

所得税费用变动原因说明：主要系本期利润总额同比增加

经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期客户权益增加较多

投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期存入定期存款较多

筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期银行贷款减少，到期还款增加

2本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

□适用√不适用

(二)非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用√不适用

(三)资产、负债情况分析

√适用□不适用

1.资产及负债状况

单位：元本期期末上年期末本期期末金数占总资数占总资额较上年期项目名称本期期末数上年期末数情况说明产的比例产的比例末变动比例

（%）（%）（%）主要系境外证券业务交易量增

结算备付金43180846.740.1015683847.860.04175.32加主要系客户权益增加导致的应

应收货币保证金12107339900.3029.309035656922.5124.8734.00收交易所款项增加

应收款项融资4690000.000.01-100.00主要系本期末无银行承兑汇票

预付款项55105315.070.1330429137.630.0881.09主要系上期预付款金额较小

其他应收款413445737.121.00322029306.640.8928.39主要系应收履约保证金增加

其他权益工具投资52002769.300.1336226685.910.1043.55主要系本期增加会员资格投资主要系本期末未持有国债逆回

买入返售金融资产7064114.030.02-100.00购主要系本期末基差贸易规模时

存货273009490.250.66112021505.670.31143.71点数增加

18/1652024年半年度报告

主要系本期可抵扣暂时性差异

递延所得税资产1318667.950.007532547.310.02-82.49减少

交易性金融负债107263022.210.2665001912.350.1865.02主要系衍生品负债增加主要系半年度应付期货投资者

应付期货投资者保障金327816.860.00669659.700.00-51.05保证金计提较去年全年少主要系半年度职工薪酬总额计

应付职工薪酬92697245.220.22133002463.380.37-30.30提较去年全年少主要系收取的待执行现货合同

合同负债69924279.190.1729611101.870.08136.14定金增加主要系本期客户手续费减收金

应付手续费及佣金7124137.220.024912652.580.0145.02额增加主要系收到的客户衍生金融工

其他应付款1072466887.852.601898534899.405.23-43.51具履约保证金减少主要系基差业务被套期项目金

其他流动负债22031900.920.0516947708.340.0530.00额增加主要系一年以上的房屋租赁应

租赁负债19706660.600.0514788739.240.0433.25付款增加主要系本期应纳税暂时性差异

递延所得税负债1115659.400.002714769.200.01-58.90减少主要系一年内到期的房屋租赁

其他负债8400720.470.0214983014.820.04-43.93应付款减少其他说明无

2.境外资产情况

√适用□不适用

(1)资产规模

其中：境外资产11722606348.90（单位：元币种：人民币），占总资产的比例为28.37%。

(2)境外资产占比较高的相关说明

□适用√不适用其他说明无

3.截至报告期末主要资产受限情况

√适用□不适用项目期末账面余额期末账面价值受限类型受限原因

业务冻结资金、租赁合同保证

货币资金22918776.9222918776.92冻结

金、风险准备金

1953545539.85元系国债

基金与货币基金质押于交易所充抵保证金；

10686000.00元系证券投资

交易性金

1964231539.851964231539.85质押、冻结基金，为本公司管理的开放式

融资产

证券投资基金，公允价值根据相关半年度最后一个交易日基金的份额净值确定。根据中国证监会基金监管部2012年

19/1652024年半年度报告6月21日发布的《关于增设发起式基金审核通道有关问题的通知》(基金部通知

〔2012〕22号)的规定，本公司使用发起资金认购的南华瑞诚定期开放债券投资基金基金份额的持有期限不少于3年浙江南华资本管理有限公司

存货129919489.87129919489.87质押通过仓单质押充抵交易所保证金

合计2117069806.642117069806.64

4.其他说明

□适用√不适用

(四)投资状况分析

1、对外股权投资总体分析

□适用√不适用

20/1652024年半年度报告

(1).重大的股权投资

□适用√不适用

(2).重大的非股权投资

□适用√不适用

(3).以公允价值计量的金融资产

√适用□不适用详见本报告第十节财务报告十四之说明。

证券投资情况

□适用√不适用证券投资情况的说明

□适用√不适用私募基金投资情况

□适用√不适用衍生品投资情况

□适用√不适用

21/1652024年半年度报告

(五)重大资产和股权出售

□适用√不适用

(六)主要控股参股公司分析

√适用□不适用

1、南华资本，注册资本7.00亿元，南华期货持有其100%股权。2024年6月30日，南华资

本总资产236481.04万元，净资产71264.65万元；报告期内实现营业收入197760.35万元，净利润327.79万元。

南华资本的经营范围：许可项目：第一类增值电信业务；第二类增值电信业务；食品销售；

危险化学品经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）。一般项目：货物进出口；技术进出口；食品销售（仅销售预包装食品）；汽车零配件零售；汽车零配件批发；五金产品批发；食用农产品批发；计算机软硬件及辅助设备批发；

成品油批发（不含危险化学品）；日用品批发；畜牧渔业饲料销售；石油制品销售（不含危险化学品）；棉、麻销售；办公用品销售；纸浆销售；机械零件、零部件销售；机械设备销售；金属材料销售；橡胶制品销售；金属结构销售；建筑材料销售；金银制品销售；煤炭及制品销售；日用玻璃制品销售；非金属矿及制品销售；水泥制品销售；日用百货销售；化工产品销售（不含许可类化工产品）；产业用纺织制成品销售；普通货物仓储服务（不含危险化学品等需许可审批的项目）；饲料原料销售；供应链管理服务；金属矿石销售；实业投资、投资管理（未经金融等监管部门批准，不得从事向公众融资存款、融资担保、代客理财等金融服务）（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。

2、南华基金，注册资本2.50亿元，南华期货持有其100%股权。2024年6月30日，南华基

金总资产15939.20万元，净资产14898.32万元；报告期内实现营业收入3256.43万元，净利润33.79万元。

南华基金的经营范围：基金募集、基金销售、资产管理、特定客户资产管理和中国证监会许可的其他业务。

3、横华国际，实收资本8.26亿港元，南华期货持有其100%股权。2024年6月30日，横华

国际总资产1172260.63万元，净资产154464.90万元；报告期内实现营业收入32102.32万元，净利润20022.96万元。

横华国际的主营业务：股权投资管理、资本运营。

(七)公司控制的结构化主体情况

√适用□不适用

截至2024年6月30日，公司及子公司作为资产管理计划管理人并投资南华期货元亨2号单一资产管理计划、南华全明星 FOF 集合资产管理计划、南华同舟 1 号集合资产管理计划、南华元

亨平衡1号集合资产管理计划、南华商品1号集合资产管理计划，上述资产管理计划公司拥有实

22/1652024年半年度报告

质性权利，且公司通过在上述资产管理计划中享有份额、收取管理费或业绩报酬的形式获得可变回报预期综合收益率大于30%，故将其纳入公司合并财务报表合并范围。

五、其他披露事项

(一)可能面对的风险

√适用□不适用

1.可能面对的风险

公司经营中面临的风险主要有：市场风险、信用风险、操作风险、监管风险、信息系统风险等。

（1）市场风险市场风险是指基础资产市场价格的不利变动或者急剧波动而导致衍生工具价格或者价值变动的风险。

在期货经纪业务中，市场风险可能导致期货市场交易量波动、经纪业务手续费率持续下降、客户流失及客户保证金减少、市场占有率下降、客户穿仓等情况，对公司期货经纪业务收入乃至总体的经营业绩及财务状况产生重大不利影响，并可能产生较大的流动性风险甚至破产风险。

在风险管理业务中，市场风险主要表现为当公司购买或销售场外衍生品后，需要到证券、期货等市场进行相应的对冲，由于价格变动而产生的风险，可能对公司经营业绩和财务状况造成不利影响。

在财富管理业务中，所管理或销售的理财产品收益水平受市场波动的影响较大，可能出现投资策略或管理措施无法适应市场波动、不利的宏观经济和社会政治环境的情况，从而影响公司的经营业绩。

在境外金融服务业务中，相关业务面临与国内同类型业务相似的市场风险，此外还需承担国际金融市场变化的风险，尤其是公司在境外开展的期货清算业务，若客户穿仓，需要公司垫付客户资金后向客户追讨，若客户穿仓金额较大，则境外子公司存在较大的流动性风险甚至破产风险。

（2）信用风险信用风险一般是指因交易对手方未履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险。

在期货经纪业务中，当客户出现保证金余额不足并且无力继续追加保证金、市场流动性的不足导致公司无法及时有效实施强行平仓等一系列风险控制措施时，公司需要先行为客户垫付不足的保证金。上述情形可能导致客户穿仓，而客户不愿或不能依据合约返还公司代为垫付的资金，从而可能使得公司面临承担损失，甚至引起法律诉讼的风险。

在风险管理业务中，主要表现为场外衍生品业务交易对手方、基差贸易现货交易对手方无法根据合同进行履约或故意违约而导致公司产生损失的风险，可能会对公司经营业绩和财务状况造成重大不利影响。

23/1652024年半年度报告

在财富管理业务中，由于标的选择不当，资产管理措施不妥等原因，可能出现投资标的信用情况恶化，从而降低产品收益率，导致公司的财富管理业务在今后的竞争中持续处于不利地位，影响公司的经营业绩。

在境外金融服务业务中，除国内业务相似的风险外，还表现在客户以及交易对手的可靠性方面。如果不能有效掌握交易对手的信用情况，尤其是上手经纪商的信用情况，可能会对公司的经营业绩造成不利影响。

（3）操作风险

操作风险是指由于内部程序、人员操作的不完备或者失误，使得公司承受损失的风险。期货经纪业务的操作风险主要集中在开户阶段和运营阶段两个环节。如关键业务操作缺乏制度、操作流程和授权，或制度流程设计不合理带来的风险，或由于上述制度、流程和授权没有得到有效执行，致使负责相关岗位的员工出现操作不当、职务舞弊或者违法违规的情形，从而给客户的利益带来损害，或者使公司面临监管处罚，导致公司的利益和声誉受到损害。

风险管理业务中，操作风险主要表现为场外衍生品业务部门员工在对冲交易等环节中由于操作失误或不当而产生的风险，以及基差贸易部门在采购、销售现货以及期现交易的过程中，员工存在操作不当或者失误的风险。

财富管理业务中，可能遭受由于内部程序、人员和系统的不完备或失效，或外部事件而导致的直接或间接的操作风险，导致公司财富管理业务规模的降低和收入的下降，从而给公司造成不利影响。

境外金融服务业务操作风险与国内业务相似。但其部分交易运作涉及跨境，涉及不同的交易和监管规则，可能使得操作风险增大，可能会对公司整体收入造成不利影响。

（4）监管风险

期货行业是受到高度监管的行业，期货行业监管政策、法律法规以及监管部门监管态度的变化可能会对公司的经营业绩和财务状况造成不利影响。

在期货经纪业务、风险管理业务、财富管理业务和境外金融服务业务等各项业务中，若信息披露、业务发展、产品设计与运行、合同签署与履行和保护客户权益等出现合规问题，可能面临监管部门的监管调查、其他有权机关的质询和调查以及其他监管程序。这些对公司开展的司法诉讼、仲裁和监管调查可能会导致法院调解、禁止令、罚款、处罚或者其他对公司不利的结果，从而损害公司声誉。即使公司成功抗辩这些司法诉讼和监管调查，可能仍需要承担费用，特别是在市场不利的情况下，法律申诉数量、诉讼索赔金额和处罚金额可能会有所增加。

尤其是境外金融服务业务方面，公司在香港、美国、新加坡、英国等地设有境外子公司。由于境外监管机构的监管审查与境内存在较大的差异，境外子公司可能由于理解的差异而遭受制裁、罚款或其他处罚，将会对本公司业务、财务状况、经营业绩以及声誉产生不利影响。

（5）信息系统风险信息系统风险是指由于系统的不完备或者失效导致直接或间接损失的风险。

24/1652024年半年度报告

在期货经纪业务、风险管理业务、财富管理业务和境外金融服务业务等各项业务中，若公司信息技术系统建设无法有效满足业务发展需要、信息技术系统运行管理不善或者信息技术系统存

在缺陷等，可能使信息系统发生故障并影响客户的正常交易，从而导致客户向公司索赔的情况，对公司经营业绩和财务状况造成不利影响。

公司还面临期货交易所、保证金存管银行、结算代理人或者其他金融机构信息技术系统运行

故障、缺陷或者终止带来的风险。与公司合作的金融机构出现任何信息技术系统运行故障、缺陷或者终止，均会对公司执行交易、客户服务和风险管理的能力造成不利影响，而公司与这些金融机构因此发生的纠纷或者合作困难亦可能影响本公司正常运营。

2.主要风险的防范对策和措施

（1）市场风险

针对期货经纪业务，公司通过全面的市场风险评估，及时调整公司公告保证金水平，以抵御不同风险级别下的持仓风险。通过定时、定期的风险试算，掌握客户潜在风险情况，把握公司整体持仓风险。

针对风险管理业务，公司通过计算对冲标的的对冲阈值，确认所需要的对冲标的资产数量，采取实时动态调整头寸数量，规避市场波动等不利变化产生的风险，并通过设立止损点、实时监控资产价格的波动等方式来控制市场风险。

针对财富管理业务，公司通过对投资组合流动性状况和资产管理计划资产规模变动特点的综合分析，确保资金运用与资金来源相匹配。公司实时监控计划投资组合流动性状况，使计划资产保持适当的流动性和安全性。

针对境外金融服务业务，通过完善产品调查程序，分析拟交易产品的价格波动性、市场流动性，制定完善的拟交易产品市场风险控制措施；通过对交易资金调整、交易规模限制等措施，控制市场风险。

（2）信用风险

针对期货经纪业务，通过事前的风险评估，了解客户的信用情况，给予客户相匹配的保证金比例，并实时监控客户的保证金风险程度，及时强行平仓降低客户账户风险。

针对风险管理业务，公司根据监管要求，建立客户评估制度，对投资者进行尽职调查，只与符合要求的客户进行交易。同时，根据投资者参与场外衍生品交易的情况，由客户缴纳一定的履约保证金，降低客户违约的概率。

针对财富管理业务，公司建立了完善的公司治理结构和内部控制体系，以全面有效地进行风险控制。对公司合规管理制度、风险控制制度的执行情况以及内部审计制度的实施进行监督，对重大关联交易进行审查和评价。

针对境外金融服务业务，公司建立并维持有效的信用评估制度，评估客户及交易对手的可靠性。针对客户，通过对其财政状况、投资目的、投资历史、交易频率、风险承担能力的调查，有

25/1652024年半年度报告

效评估客户信用状况；针对交易对手方，通过对其财务状况、负面新闻报道、股价监测等方面的监测，评估和了解交易对手信用状况。

（3）操作风险

针对期货经纪业务，建立合规、适用、清晰的日常运作制度体系，制定严格的业务流程和权限划分，完善业务制度，重要岗位采用双人复核，减少人为疏忽的概率，并建立健全绩效考核机制。同时通过建立应急预案、开展系统测试，加强应急备份通道建设等方式，避免交易、风控系统差错导致的操作风险。

针对风险管理业务，公司通过建立严格的内部制度和流程，制定了详细、具体、规范的操作流程，对员工在上岗前进行严格的操作流程培训，持续提升员工专业能力，将操作风险可能导致的损失控制在较低水平。

针对财富管理业务，已建立由公司基本制度、部门管理办法、岗位操作细则等组成的内控体系，并制定各类业务工作指引和对应的工作底稿，明确各业务的操作风险点，使得员工在开展财富管理业务时有章可循，尽可能的降低操作风险。

针对境外金融服务业务，通过前后台岗位分离原则，实现部门间有效监督；通过完善员工招聘与培训体系，聘任适当人员，并通过培训强化及提升员工职业操守，遵守监管规则，防止操作风险的发生。

（4）监管风险

针对监管风险，公司根据不同业务的监管要求和规则，持续建立和健全公司整体内控体系，涵盖了财务管理、运营管理、投资者适当性、反洗钱等各个业务环节，确保公司的各项业务符合监管要求。

在具体手段方面，公司通过采用现代化的管理系统（如 OA 办公系统、交易风控系统、反洗钱系统等），建立对业务流程的风险控制，确保各项业务合规开展。

同时，公司利用现代化信息技术手段对公司经营管理活动进行全流程的合规风险监控。公司通过建立 OA 现代管理系统，对日常经营活动中的各项事务进行流程化的管理和分级授权，加强对人事、资金调拨、合同等事项的合法合规审核；通过开户系统对客户开户的合规性及投资者适当

性进行审核；通过期货交易管理系统对客户保证金、客户交易风险、交易结果等进行风险控制与审核；通过期货风险监控系统实时对客户风险和异常交易行为进行监督，并采取控制措施；通过反洗钱监控系统实现对可疑交易的反洗钱监控；通过财务核算系统实现对客户资金、银行账户等监控。通过各类合规风险监控，公司实现对整体经营的过程监控，确保公司持续依法合规经营。

（5）信息系统风险

针对信息系统风险，公司 IT 系统建设参考行业规范标准。在机房建设方面，拥有上海、杭州两地多个中心机房，并在上海期货交易所、中国金融期货交易所、郑州商品交易所、大连商品交易所、上海证券交易所、深圳证券交易所等多家交易所拥有托管机房。在交易系统方面，公司采用上期技术综合交易平台作为主交易系统，同时配备有多个软件商的交易系统，为客户提供个

26/1652024年半年度报告性化的服务。在灾备方面，杭州滨江机房建立起完整的交易生产备份，数据实时同步，同时建设有全客户量的异构交易系统，能够防范单一软件商出现的风险。

同时，公司通过建立应急预案、开展系统测试，加强应急备份通道建设等方式，避免交易、风控系统差错导致的风险。

(二)其他披露事项

□适用√不适用

第四节公司治理

一、股东大会情况简介决议刊登的指定网站的决议刊登的会议届次召开日期会议决议查询索引披露日期会议审议通过《关于公司

<2023年年度报告>及摘要2023年年的议案》《关于2023年度

2024年4月2024年4月度股东大 http://www.sse.com.cn 利润分配的议案》《关于修

12日13日会改<公司章程>的议案》等议

案（详见2024-016临时公告）表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会

□适用√不适用股东大会情况说明

√适用□不适用公司2023年年度股东大会于2024年4月12日采取现场投票与网络投票相结合的表决方式召开，会议现场设在浙江省杭州市上城区横店大厦9层会议室，会议审议通过《关于公司<2023年年度报告>及摘要的议案》《公司2023年度董事会工作报告》《公司2023年度监事会工作报告》

《关于2023年财务决算的议案》《关于2023年度利润分配的议案》《关于续聘会计师事务所的议案》《关于董事2023年度薪酬情况及2024年度薪酬方案的议案》《关于监事2023年度薪酬情况及2024年度薪酬方案的议案》《关于确认2023年度关联交易的议案》《关于预计2024年度日常关联交易的议案》《关于预计担保额度的议案》《关于延长向不特定对象发行可转换公司债券发行方案有效期的议案》《关于提请股东大会授权董事会办理本次向不特定对象发行可转换公司债券并上市有关事项的议案》《关于前次募集资金使用情况报告的议案》《关于修改<公司章程>的议案》《关于修订<公司股东大会议事规则>的议案》《关于修订<公司董事会议事规则>的议案》

《关于修订<公司监事会议事规则>的议案》《关于修订<独立董事工作制度>的议案》《关于修订<募集资金管理办法>的议案》《关于修订<关联交易管理制度>的议案》《关于制定<会计师事务所

27/1652024年半年度报告选聘制度>的议案》，并听取了独立董事2023年度述职报告。该次股东大会由公司董事长罗旭峰先生主持，公司董事、监事、高级管理人员出席会议。

二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用□不适用姓名担任的职务变动情形

王力副总经理、财务总监离任李莉财务负责人聘任管清友独立董事离任徐林独立董事选举

公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明

√适用□不适用

王力先生因工作变动辞去公司副总经理、财务总监职务，辞职后不再担任公司任何职务；根据《公司法》《公司章程》等有关规定，经公司总经理贾晓龙先生提名，公司第四届董事会提名委员会、审计委员会审查，并经公司第四届董事会第十四次会议审议通过，公司聘任李莉女士为公司财务负责人，任期自董事会通过之日起至第四届董事会届满为止。

管清友先生因个人原因辞去公司独立董事职务，辞职后不再担任公司任何职务；根据《公司法》《公司章程》等有关规定，经公司董事会提名，公司第四届董事会提名委员审查，并经公司

第四届董事会第十五次会议、2024年第一次临时股东大会审议通过，选举徐林先生为公司独立董事，任期自董事会通过之日起至第四届董事会届满为止。

三、利润分配或资本公积金转增预案

半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案是否分配或转增否

每10股送红股数（股）-

每10股派息数(元)（含税）-

每10股转增数（股）-利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明不适用

四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一)相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

□适用√不适用

(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况股权激励情况

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

28/1652024年半年度报告

员工持股计划情况

□适用√不适用其他激励措施

□适用√不适用

第五节环境与社会责任

一、环境信息情况

(一)属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明

□适用√不适用

(二)重点排污单位之外的公司的环保情况说明

□适用√不适用

(三)报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明

□适用√不适用

(四)有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息

□适用√不适用

(五)在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果

√适用□不适用

随着碳达峰、碳中和“双碳目标”的提出和经济向低碳转型，绿色发展已成为企业经营需要考虑的重要问题，每家公司都应主动承担社会责任。作为一家金融服务行业的公司，日常经营中不涉及生产环节，公司将主要的节能减排措施融入了日常办公活动中。

公司严格遵守环境保护方面的法律法规，坚持绿色共享、节能环保的运营理念。公司大楼建设装修采用了大量环保材料，安装了智能化灯具，以降低能耗，将环保元素融入办公环境。

公司倡导绿色办公，最大程度利用信息技术等手段降低能耗。公司自行开发了 OA 办公系统，通过电子流转方式进行流程审批；同时，在开展业务的过程中，广泛采用远程开立期货账户、视频电话会议等方式，降低通勤频率和出差需求，减少了使用交通工具产生的碳排放；为更好地满足客户账单服务需求，提升客户月账单获取的效率和体验，将客户账单服务由纸质账单服务升级为电子账单服务，倡导无纸化办公；此外，公司还鼓励员工在日常工作中培养节能环保意识，合理利用纸张，践行绿色办公理念，促进企业社会责任和可持续发展目标的实现。

报告期内，公司不存在因违反环保方面的法律法规而受到处罚的情况。

二、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况

√适用□不适用

（一）乡村振兴工作

1、乡村振兴规划

29/1652024年半年度报告

党的二十大提出要全面推进乡村振兴工作，党中央连续多年发布一号文件，明确乡村振兴战略的实施重点，逐项推进，克服不利影响。公司积极响应深入贯彻落实习近平总书记重要指示精神和党中央、国务院决策部署，组建了以董事长罗旭峰为组长的乡村振兴工作领导小组，积极探索通过发挥行业特点及自身优势，开展可持续的乡村振兴工作，把此项工作当成一项重要的政治任务和社会责任。公司始终坚持仁商善行，从多方面入手巩固脱贫攻坚成果，同时积极开展“保险+期货”业务，通过教育帮扶、消费帮扶、知识帮扶等形式，服务乡村振兴工作大局。

总体目标：

公司结合自身实际情况，坚持遵循乡村发展规律的工作方法，聚焦重点、聚集资源、聚合力量，在欠发达地区挖掘或服务适合当地的产业项目，确保重点项目发挥作用切实助力欠发达地区的经济发展、民生改善。

主要任务：

(1)充分发挥金融专业能力和优势，提供全方位的综合金融服务。

(2)深入了解和掌握欠发达地区企业的实际情况，因地制宜地完善企业发展规划，发挥专业优势，通过资本市场服务实体经济。

(3)立足结对乡县的资源和产业基础，深化双方协作，助力其发展特色产业，通过产业带动工作取得成效。

(4)根据公司实际情况，探索新的乡村振兴项目。

2、乡村振兴工作概要

（1）产业帮扶

2024年以来，公司继续发挥金融机构专业优势，联合多方力量，积极开展“保险+期货”等

方式的产业帮扶工作，把握当地实际需求，创新解决方案，更好地发挥期货市场在服务产业发展中的作用。公司持续拓展“保险+期货”服务的广度和深度，2024年上半年，公司共完成“保险+期货”项目59个，承保货值（名义本金）10.97亿元，部分典型项目如下：

项目名称品种承保货值（万元）

A项目 生猪 11371.36

B 项目 生猪 4185.56

C 项目 油菜 3603.83

（2）教育帮扶

振兴乡村教育，助力乡村振兴。为使我国少数民族地区和贫困山区的特优特困学生能够受到更好的教育机会，公司牵头发起设立了杭州甘霖助学基金会。2017年以来，甘霖助学的脚步遍布福建宁德、河南三门峡驻马店、贵州台江兴仁、云南大理怒江、陕西榆林、湖北恩施、甘肃陇南

及青海西宁，帮助千余名贫困学子顺利完成学业，开启新的人生征程。

2024年，由公司资助的贵州省台江县民族中学2021级南华甘霖班共51人参加高考，本科上

线51人，特控线（一本）上线人数50人。其中，一位同学与清华大学签约。这不仅是对南华甘

30/1652024年半年度报告

霖班学子们辛勤努力的肯定，也是公司在乡村振兴领域不懈努力的见证。教育扶贫是阻断贫困代际传递的重要手段，公司将秉承开拓进取、回馈社会的企业责任感，努力实现经济价值与社会价值、企业发展与社会发展的和谐统一。

（3）消费帮扶消费帮扶是巩固脱贫攻坚成果，助力乡村振兴的重要抓手。公司积极推动“以购代捐、以买代帮”，提升农民发展产业的自主性和积极性，带动农户致富增收。

2024年5月，公司采购一批通江县农特产品--粽子共990份，金额99000元。

（4）其他

2024年6月，“善本信托·浙金-南华慈善信托”正式成立。本慈善信托由公司出资100万

元担任委托方，浙金信托、浙江省慈善联合总会担任受托方，信托资金将用于开展乡村振兴、共同富裕等相关领域的公益慈善活动。

3、乡村振兴后续工作计划

2024年下半年，公司将继续以巩固脱贫攻坚成果和乡村振兴为准则，持续做好乡村振兴工作，

协助已经脱贫的地区不返贫，助力乡村振兴战略的实施。

（1）产业帮扶

公司将继续依托“保险+期货”，聚焦服务“三农”，深化农村金融服务工作，通过自身的专业优势有力的帮助农村地区企业开展风险管理工作，降低农村企业生产经营风险，将服务“三农”落到实处。

（2）教育帮扶

2024年下半年，公司将继续以提供教育资金，通过设立奖学金等多种方式支持教育行业发展。

（3）消费帮扶

2024年下半年，公司将继续根据实际情况开展消费帮扶项目，通过采购的方式帮助部分地区实现增收。

（4）知识帮扶

2024年下半年，公司将继续开展多种形式的知识帮扶活动，积极组织专业人员为相关地区开

展期货及衍生品知识的培训与指导，协助涉农相关企业做好农业风险管理工作。

31/1652024年半年度报告

第六节重要事项

一、承诺事项履行情况

(一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用□不适用是否如未能及时如未能及是否有承诺背承诺承诺及时履行应说明时履行应承诺方承诺时间履行期承诺期限景类型内容严格未完成履行说明下一限履行的具体原因步计划

（1）横店控股严格按照期货公司及上市公司关联方信息披露的要求，披露

横店控股及横店控股其他直接或间接控制的企业信息。（2）横店控股及横店控股所控制的其他企业目前不存在自营、与他人共同经营或为他人经营与

南华期货相同、相似业务的情形，与南华期货之间不存在同业竞争。（3）在横店控股直接或间接持有南华期货股份期间，横店控股及横店控股所控制的其他企业将不采取参股、控股、联营、合营、合作或者其他任何方式直接

解决同或间接从事与南华期货业务范围相同、相似或构成实质竞争的业务，如横店直接或间接直接或间接

与首次横店控股持有南华期是持有南华期是--业竞争控股或横店控股所控制的其他企业获得的商业机会与南华期货主营业务发公开发货股份期间货股份期间

行相关生同业竞争或可能发生同业竞争的，横店控股将立即通知南华期货，尽力将的承诺

该商业机会给予南华期货，以确保南华期货及其全体股东利益不受损害。（4）如横店控股违反上述承诺，则因此而取得的相关收益将全部归南华期货所有；如因此给南华期货及其他股东造成损失的，横店控股将及时、足额赔偿南华期货及其他股东因此遭受的全部损失。如横店控股未履行前述承诺，则南华期货有权扣留应付横店控股的现金分红，直至横店控股履行上述承诺。

解决同企业联合（1）企业联合会及企业联合会所控制的其他企业目前不存在自营、与他人直接或间接直接或间接

持有南华期是持有南华期是--

业竞争会共同经营或为他人经营与南华期货相同、相似业务的情形，与南华期货之间货股份期间货股份期间

32/1652024年半年度报告

不存在同业竞争。（2）在企业联合会直接或间接持有南华期货股份期间，企业联合会及企业联合会所控制的其他企业将不采取参股、控股、联营、合

营、合作或者其他任何方式直接或间接从事与南华期货业务范围相同、相似

或构成实质竞争的业务，如企业联合会或企业联合会所控制的其他企业获得的商业机会与南华期货主营业务发生同业竞争或可能发生同业竞争的，企业联合会将立即通知南华期货，尽力将该商业机会给予南华期货，以确保南华期货及其全体股东利益不受损害。（3）如企业联合会违反上述承诺，则因此而取得的相关收益将全部归南华期货所有；如因此给南华期货及其他股东

造成损失的，企业联合会将及时、足额赔偿南华期货及其他股东因此遭受的全部损失。如企业联合会未履行前述承诺，则南华期货有权扣留应付横店控股的现金分红，直至企业联合会履行上述承诺。

在股份锁定期届满后两年内，如确因自身经济需求，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转让部分南华期货股票，但并不会因转让南华期货股票影响其控股地位。减持数量不超过南华期货上锁定期满后锁定期满后

其他横店控股市时其所持南华期货股份总数的10%，减持价格不低于本次发行上市的发行是是--

2年内2年内

价（南华期货本次发行上市后有资本公积转增股本、派送股票或现金红利、股份拆细、配股或缩股等事项的，以相应调整后的价格为基数），且将提前

3个交易日予以公告。

在担任南华期货的董事或高级管理人员或监事期间，每年转让的股份不超过董事、监

其他事、高级管其持有的公司股份总数的25%；在离职后6个月内，不转让其持有的公司股长期有效否长期有效是--理人员份。

33/1652024年半年度报告

二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况

□适用√不适用

三、违规担保情况

□适用√不适用

34/1652024年半年度报告

四、半年报审计情况

√适用□不适用

(一)聘任、解聘会计师事务所情况

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

√适用□不适用

报告期内，本公司续聘天健会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司2024年度境内审计机构。

自2012年股改以来，该会计师事务所一直为本公司提供服务，截至本报告期末，已提供12年审计服务。

审计期间改聘会计师事务所的情况说明

□适用√不适用

(二)公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明

□适用√不适用

五、上年年度报告非标准审计意见涉及事项的变化及处理情况

□适用√不适用

六、破产重整相关事项

□适用√不适用

七、重大诉讼、仲裁事项

□本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项√本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项

八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况

□适用√不适用

九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

√适用□不适用

报告期内，公司及控股股东、实际控制人诚信状况良好，不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债务到期未清偿等情况。

十、重大关联交易

(一)与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

35/1652024年半年度报告

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(二)资产收购或股权收购、出售发生的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

4、涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况

□适用√不适用

(三)共同对外投资的重大关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

√适用□不适用

单位：元币种：人民币被投资企关被投业的重大共同投联资企被投资企业被投资企业被投资企业的被投资企业的被投资企业的在建项目资方关业的的主营业务的注册资本总资产净资产净利润的进展情系名称况

投资管理、浙江南资产管理骅投资（未经金融浙江管理有等行业监管红蓝限公部门批准不牧投

司、成其得从事吸收

资管120500005122237.195050050.27-1228998.30无

都祜利他存款、融资理有

企业咨担保、代客限公

询管理理财、向社司有限公会公众集司（融）资等金融业务）。

36/1652024年半年度报告

共同对外投资的重大关联交易情况说明

截至报告期末，红蓝牧股东持股情况如下：

股东名称持股比例（%）

浙江南骅投资管理有限公司50.208

南华期货股份有限公司24.896

成都祜利企业管理咨询有限公司24.896

(四)关联债权债务往来

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(五)公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务

□适用√不适用

(六)其他重大关联交易

□适用√不适用

(七)其他

√适用□不适用

公司严格按照相关要求开展关联交易，关联交易遵循公平、公开、公允的原则。

报告期内，公司日常关联交易按照公司2023年年度股东大会审议通过的《关于预计公司2024年度日常关联交易的议案》执行，具体情况详见本报告“第十节十五、关联方及关联交易”。

十一、重大合同及其履行情况

1托管、承包、租赁事项

□适用√不适用

37/1652024年半年度报告

2报告期内履行的及尚未履行完毕的重大担保情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）-

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保） -公司及其子公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计146028800.00

报告期末对子公司担保余额合计（B） 146028800.00

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 146028800.00

担保总额占公司净资产的比例(%)3.72

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） -

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保

146028800.00

金额（D）

担保总额超过净资产50%部分的金额（E） -

上述三项担保金额合计（C+D+E） 146028800.00

未到期担保可能承担连带清偿责任说明-

担保情况说明系境外子公司对子公司的授信担保，与银行签署的担保协议为总授信额度的担保。

38/1652024年半年度报告

3其他重大合同

□适用√不适用

十二、募集资金使用进展说明

□适用√不适用

十三、其他重大事项的说明

□适用√不适用

第七节股份变动及股东情况

一、股本变动情况

(一)股份变动情况表

1、股份变动情况表

报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。

2、股份变动情况说明

□适用√不适用3、报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

□适用√不适用

4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用√不适用

(二)限售股份变动情况

□适用√不适用

二、股东情况

(一)股东总数：

截至报告期末普通股股东总数(户)21310

截至报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户）-

(二)截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位：股

前十名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持有有质押、标记或股东名称报告期内增期末持股数比例限售条冻结情况股东（全称）减量（%）件股份股份数性质数量状态量

横店集团控股有限-42512090069.68-无-境内非国

39/1652024年半年度报告

公司有法人东阳市横华投资合境内非国

-244800004.01-无-

伙企业（有限合伙）有法人浙江横店进出口有境内非国

-100000001.64-无-限公司有法人横店集团东磁股份境内非国

-100000001.64-无-有限公司有法人境内自然

杨热烈49390054472000.89-无-人香港中央结算有限

-240248146131460.76-无-其他公司兴业银行股份有限

公司－南方金融主

185240021316000.35-无-未知

题灵活配置混合型证券投资基金上海浦东发展银行

股份有限公司－建

信中证1000指数增-18680012398000.20-无-未知强型发起式证券投资基金华夏银行股份有限

公司－华夏智胜先

-4431008676000.14-无-未知锋股票型证券投资基金（LOF）中国农业银行股份

有限公司－天弘中

4301008523000.14-无-未知

证1000指数增强型证券投资基金

前十名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份）股份种类及数量股东名称持有无限售条件流通股的数量种类数量人民币横店集团控股有限公司425120900425120900普通股东阳市横华投资合伙企业（有限合人民币

2448000024480000

伙）普通股人民币浙江横店进出口有限公司1000000010000000普通股人民币横店集团东磁股份有限公司1000000010000000普通股人民币杨热烈54472005447200普通股人民币香港中央结算有限公司46131464613146普通股

兴业银行股份有限公司－南方金融人民币

21316002131600

主题灵活配置混合型证券投资基金普通股

上海浦东发展银行股份有限公司－人民币建信中证1000指数增强型发起式12398001239800普通股证券投资基金

华夏银行股份有限公司－华夏智胜人民币

867600867600

先锋股票型证券投资基金（LOF） 普通股

40/1652024年半年度报告

中国农业银行股份有限公司－天弘人民币中证1000指数增强型证券投资基852300852300普通股金

前十名股东中回购专户情况说明-

上述股东委托表决权、受托表决权、

-放弃表决权的说明横店控股是公司的控股股东；东阳横华是公司管理层的持股平台，横店控股为普通合伙人，并为东阳横华的执行事务合上述股东关联关系或一致行动的说伙人；横店控股直接持有横店东磁50.59%股权；横店控股直明

接间接持有横店进出口75.00%股权。除上述关系外，未知前十名其他股东之间是否存在关联关系或属于一致行动人。

表决权恢复的优先股股东及持股数

-量的说明

持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用

前十名股东及前十名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

□适用√不适用

(三)战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东

□适用√不适用

三、董事、监事和高级管理人员情况

(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况

□适用√不适用

(二)董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用√不适用

(三)其他说明

□适用√不适用

四、控股股东或实际控制人变更情况

□适用√不适用

第八节优先股相关情况

□适用√不适用

41/1652024年半年度报告

第九节债券相关情况

一、公司债券（含企业债券）和非金融企业债务融资工具

√适用□不适用

(一)公司债券（含企业债券）

√适用□不适用

1.公司债券基本情况

单位：元币种：人民币

2024年受是否存

交主

8月31托投资者适在终止

债券利率易承交易债券名称简称代码发行日起息日日后的到期日还本付息方式管当性安排上市交余额（%）场销机制

最近回理（如有）易的风所商售日人险采用单利按年计息，不浙浙符合《上

2028年6月计复利。利息每年支付商商海证券交点击

27日，如公上

南华期货股份一次，到期利息随本金证证易所债券成交、司行使赎回海有限公司2022一起支付。若公司行使券券市场投资询价

2022年62022年选择权，则证

年面向专业投22南194718赎回选择权，则赎回部股股者适当性成交、月24日-6月27不适用赎回部分的3亿元4.98%券否

资者非公开发 华 C1 .SH 分本金自赎回之日起 份 份 管理办法 竞买

6月27日日债券的到期交行次级债券（第不另计利息。年度付息有有（2022年成交、日为2025易一期）款项自付息日起不另限限修订）》协商年6月27所计利息，本金自兑付日公公要求的机成交日。

起不另计利息。司司构投资者采用单利按年计息，不浙浙符合《上

2028年8月点击计复利。利息每年支付上商商海证券交南华期货股份2日，如公成交、一次，到期利息随本金海证证易所债券有限公司2022司行使赎回询价

2022年8一起支付。若公司行使证券券市场投资

年面向专业投22南1823552022年选择权，则成交、月1日-不适用2亿元4.98%赎回选择权，则赎回部券股股者适当性否资者非公开发 华 C2 .SH 8月2日 赎回部分的 竞买

8月2日分本金自赎回之日起交份份管理办法行次级债券（第债券的到期成交、不另计利息。年度付息易有有（2022年二期）日为2025协商款项自付息日起不另所限限修订）》年8月2日。成交计利息，本金自兑付日公公要求的机

42/1652024年半年度报告起不另计利息。司司构投资者公司对债券终止上市交易风险的应对措施

□适用√不适用

2.公司或投资者选择权条款、投资者保护条款的触发和执行情况

√适用□不适用

公司具有赎回选择权，有权于各期债券第3个计息年度付息日前的第30个交易日，在主管机关规定的信息披露场所发布关于是否就各期债券行使赎回选择权的公告。若公司决定行使赎回权利，各期债券将被视为第3年末全部到期，公司将以票面面值加最后一期利息向投资者赎回全部各期债券。赎回的支付方式与各期债券到期本息支付方式相同，将按照各期债券登记机构的相关规定办理。若公司未行使赎回权利，则各期债券将继续在第4、第5、

第6年存续，且从第4个计息年度开始，票面利率调整为初始票面利率加上300个基点（1个基点为0.01%），且在第5个、第6个计息年度保持不变。

目前，该条款尚未触发和执行。

3.信用评级结果调整情况

□适用√不适用其他说明无

43/1652024年半年度报告

4.担保情况、偿债计划及其他偿债保障措施在报告期内的变更、变化和执行情况及其影响

□适用√不适用其他说明无

(二)银行间债券市场非金融企业债务融资工具

□适用√不适用

(三)公司债券募集资金情况

√本公司所有公司债券在报告期内均不涉及募集资金使用或者整改

□公司债券在报告期内涉及募集资金使用或者整改

(四)专项品种债券应当披露的其他事项

□适用√不适用

(五)报告期内公司债券相关重要事项

√适用□不适用

1、非经营性往来占款和资金拆借

(1).非经营性往来占款和资金拆借余额报告期初，公司合并口径应收的非因生产经营直接产生的对其他方的往来占款和资金拆借（以下简称非经营性往来占款和资金拆借）余额：0亿元；

报告期内，非经营性往来占款或资金拆借情形是否存在违反募集说明书相关约定或承诺的情况□是√否

报告期末，未收回的非经营性往来占款和资金拆借合计：0亿元

(2).非经营性往来占款和资金拆借明细

报告期末，公司合并口径未收回的非经营性往来占款和资金拆借占合并口径净资产的比例：0%是否超过合并口径净资产的10%：□是√否

(3).以前报告期内披露的回款安排的执行情况

√完全执行□未完全执行

2、负债情况

(1).有息债务及其变动情况

1.1公司债务结构情况

报告期初和报告期末，公司（非公司合并范围口径）有息债务余额分别为5.11亿元和5.09亿元，报告期内有息债务余额同比变动-0.39%。

单位：亿元币种：人民币有息债务类别到期时间金额合计金额占有息债

44/1652024年半年度报告

6个月以内（务的占比（%）

已逾期6个月以上

含）

公司信用类债券5.095.09100

合计5.095.09100

报告期末公司存续的公司信用类债券中，公司债券余额5.09亿元，企业债券余额0亿元，非金融企业债务融资工具余额0亿元，且共有0亿元公司信用类债券在2024年9至12月内到期或回售偿付。

1.2公司合并口径有息债务结构情况

报告期初和报告期末，公司合并报表范围内公司有息债务余额分别为11.05亿元和8.82亿元，报告期内有息债务余额同比变动-20.18%。

单位：亿元币种：人民币到期时间金额占有息债有息债务类别6个月以内（金额合计已逾期6个月以上务的占比（%）

含）

公司信用类债券5.095.0957.71

银行贷款3.620.113.7342.29

合计3.625.208.82100.00

报告期末，公司合并口径存续的公司信用类债券中，公司债券余额5.09亿元，企业债券余额

0亿元，非金融企业债务融资工具余额0亿元，且共有0亿元公司信用类债券在2024年9至12月内

到期或回售偿付。

1.3境外债券情况

截止报告期末，公司合并报表范围内发行的境外债券余额0亿元人民币，且在2024年9至12月内到期的境外债券余额为0亿元人民币。

(2).报告期末公司及其子公司存在逾期金额超过1000万元的有息债务或者公司信用类债券逾期情况

□适用√不适用

(3).主要负债情况及其变动原因

单位：元币种：人民币变动比

负债项目本期末余额2023年余额变动比例超过30%的，说明原因例（%）

交易性金融负债107263022.2165001912.3565.02主要系衍生品负债增加应付期货投资者保主要系半年度应付期货投资者保证金计

327816.86669659.70-51.05

障金提较去年全年少主要系半年度职工薪酬总额计提较去年

应付职工薪酬92697245.22133002463.38-30.30全年少

合同负债69924279.1929611101.87136.14主要系收取的待执行现货合同定金增加

应付手续费及佣金7124137.224912652.5845.02主要系本期客户手续费减收金额增加主要系收到的客户衍生金融工具履约保

其他应付款1072466887.851898534899.40-43.51证金减少

其他流动负债22031900.9216947708.3430.00主要系基差业务被套期项目金额增加

租赁负债19706660.6014788739.2433.25主要系一年以上的房屋租赁应付款增加

45/1652024年半年度报告

变动比

负债项目本期末余额2023年余额变动比例超过30%的，说明原因例（%）

递延所得税负债1115659.402714769.20-58.90主要系本期应纳税暂时性差异减少主要系一年内到期的房屋租赁应付款减

其他负债8400720.4714983014.82-43.93少

(4).可对抗第三人的优先偿付负债情况

截至报告期末，公司合并报表范围内存在可对抗第三人的优先偿付负债：

□适用√不适用

(六)公司报告期内合并报表范围亏损超过上年末净资产10%

□适用√不适用

(七)主要会计数据和财务指标

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本报告期末比上年度主要指标本报告期末上年度末变动原因

末增减（%）

流动比率2.832.2326.91

速动比率2.702.2022.73

资产负债率（%）40.6649.04减少8.38个百分点本报告期本报告期比上年同期上年同期变动原因

（1-6月）增减(%)扣除非经常性损益后主要系境外金融

228593446.59161126463.4241.87

净利润服务业务规模同

EBITDA 全部债务比 0.32 0.15 113.33 比增长，使得相应利息保障倍数13.058.4754.07收入增长

现金利息保障倍数114.5965.9173.86

EBITDA 利息保障倍数 14.24 9.15 55.63

贷款偿还率（%）100100-

利息偿付率（%）100100-

二、可转换公司债券情况

□适用√不适用

第十节财务报告

一、审计报告

□适用√不适用

二、财务报表合并资产负债表

2024年6月30日

编制单位：南华期货股份有限公司

单位：元币种：人民币

46/1652024年半年度报告

项目附注2024年6月30日2023年12月31日

资产：

货币资金七122766545231.3020496262613.46

其中：期货保证金存款20687539789.1518576301605.77

结算备付金七243180846.7415683847.86

应收货币保证金七312107339900.309035656922.51

应收质押保证金七41462235347.201838629150.40

应收结算担保金七543305845.5749073515.05

应收风险损失款七614290.9714290.97

应收账款七732601.511664.59

应收款项融资七144690000.00

预付款项七1555105315.0730429137.63

应收手续费及佣金七169118464.9212070831.18

其他应收款七17413445737.12322029306.64

金融投资：

交易性金融资产七213570100858.593824226705.88

其他权益工具投资七2452002769.3036226685.91

买入返售金融资产七197064114.03

存货七25273009490.25112021505.67

长期股权投资七262045380.162350621.84

投资性房地产七27118101.61157016.41

固定资产七28232905825.95242890527.12

使用权资产七2930085338.5031313461.80

无形资产七31158040840.42161506679.18商誉七32

递延所得税资产七331318667.957532547.31

其他资产七34104429898.6295691237.89

资产总计41324380752.0536325522383.33

负债：

短期借款七39503303616.24609660582.75

应付货币保证金七4233130833366.0527098743408.91

应付质押保证金七431462235347.201838629150.40

交易性金融负债七44107263022.2165001912.35

期货风险准备金七45217957296.73210013739.36

应付账款七4636518514.1836350203.06

应付期货投资者保障金七47327816.86669659.70

应付职工薪酬七5192697245.22133002463.38

应交税费七5222627099.5125107526.52

合同负债七5569924279.1929611101.87

应付手续费及佣金七537124137.224912652.58

其他应付款七561072466887.851898534899.40

代理买卖证券款七49114951842.52101980554.05

其他流动负债七6022031900.9216947708.34

应付债券七61508790942.08510950924.14

租赁负债七6219706660.6014788739.24

递延所得税负债七331115659.402714769.20

其他负债七648400720.4714983014.82

负债合计37398276354.4532612603010.07

47/1652024年半年度报告

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本）七65610065893.00610065893.00

资本公积七671190728158.441190728158.44

其他综合收益七6968469866.7545514026.96

盈余公积七70138748334.35138748334.35

一般风险准备七71179155555.63176047608.88

未分配利润七721729085108.261542273646.27归属于母公司所有者权益（或股东权

3916252916.433703377667.90

益）合计

少数股东权益9851481.179541705.36

所有者权益（或股东权益）合计3926104397.603712919373.26

负债和所有者权益（或股东权益）

41324380752.0536325522383.33

总计

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦母公司资产负债表

2024年6月30日

编制单位：南华期货股份有限公司

单位：元币种：人民币项目附注2024年6月30日2023年12月31日

资产：

货币资金17152771522.6415207754954.32

其中：期货保证金存款16471829849.7914800079624.24

结算备付金10361281.4311147085.48

应收货币保证金8646265328.326288372418.82

应收质押保证金1592702051.201870432038.40

应收结算担保金43305845.5749073515.05

应收风险损失款14290.9714290.97

应收手续费及佣金363116.322614199.27

其他应收款5007402.1040689587.19

金融投资：

交易性金融资产652914394.33189561581.56

其他权益工具投资1400000.001400000.00

买入返售金融资产5163000.00

长期股权投资二十一11668460359.181668766330.60

投资性房地产118101.61157016.41

固定资产227564619.71237357218.28

使用权资产16793183.9920068055.89

无形资产155976501.76159243789.67

递延所得税资产1318667.956238532.84

其他资产43376805.1756519375.67

资产总计30218713472.2525814572990.42

负债：

应付货币保证金24597609783.9419840135461.93

应付质押保证金1592702051.201870432038.40

期货风险准备金217957296.73210013739.36

48/1652024年半年度报告

应付期货投资者保障基金327816.86669659.70

应付职工薪酬二十一235663512.0458682698.54

应交税费2293092.009501353.71

合同负债265674.89409305.76

应付手续费及佣金13344137.2214317923.84

其他应付款46272502.4279475515.30

代理买卖证券款1185374.941441358.49

应付债券508790942.08510950924.14

租赁负债12067945.159133838.93

其他负债2355422.008758638.26

负债合计27030835551.4722613922456.36

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本）610065893.00610065893.00

资本公积1328690695.131328690695.13

盈余公积138748334.35138748334.35

一般风险准备156257118.70156257118.70

未分配利润954115879.60966888492.88

所有者权益（或股东权益）合计3187877920.783200650534.06

负债和所有者权益（或股东权益）总计30218713472.2525814572990.42

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦合并利润表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币项目附注2024年半年度2023年半年度

一、营业总收入2637505189.713145282203.41

手续费及佣金净收入七74272347661.41286055351.78

利息净收入七73350793017.96267283926.19

其中：利息收入378539096.67294986969.08

利息支出27746078.7127703042.89

投资收益（损失以“-”号填列）七75-73560760.14137676532.83

其中：对联营企业和合营企业的投资

-305241.68-339451.77收益净敞口套期收益（损失以“-”号填七768968282.76-51938088.93

列）

其他收益七77777615.9910398077.76公允价值变动收益（损失以“-”号七7886110190.11-108849270.07

填列）

汇兑收益（损失以“-”号填列）七79-3835591.12-2440557.26

其他业务收入七801995750713.282607034092.24

资产处置收益（损失以“－”号填列）七81154059.4662138.87

二、营业总支出2367466343.922949944181.32

提取期货风险准备金七827943904.4610236034.16

税金及附加七833863175.323695129.85

业务及管理费七84338129853.79311139925.79

研发费用七8518064023.6120164080.58

49/1652024年半年度报告

信用减值损失七8621617787.0834676104.73

资产减值损失七88-1198030.923945081.66

其他业务成本七891979045630.582566087824.55

三、营业利润（亏损以“-”号填列）270038845.79195338022.09

加：营业外收入七903862782.66871550.33

减：营业外支出七912697404.932716435.27四、利润总额（亏损总额以“-”号填

271204223.52193493137.15

列）

减：所得税费用七9240727550.4325184396.00

五、净利润（净亏损以“－”号填列）230476673.09168308741.15

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以

230476673.09168308741.15“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类1.归属于母公司股东的净利润（净

230183757.68168353399.71亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”

292915.41-44658.56号填列）

六、其他综合收益的税后净额七9322972700.1945794508.55归属母公司所有者的其他综合收益

22955839.7945764309.34

的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合

103463.02

收益

1.重新计量设定受益计划变动额

2.权益法下不能转损益的其他综

合收益

3.其他权益工具投资公允价值变

103463.02

动

4.企业自身信用风险公允价值变

动

（二）将重分类进损益的其他综合收

22852376.7745764309.34

益

1.权益法下可转损益的其他综合

收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综合

收益的金额

4.其他债权投资信用损失准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额22852376.7745764309.34

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的

16860.4030199.21

税后净额

七、综合收益总额253449373.28214103249.70归属于母公司所有者的综合收益总

253139597.47214117709.05

额

归属于少数股东的综合收益总额309775.81-14459.35

50/1652024年半年度报告

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)0.380.28

（二）稀释每股收益(元/股)0.380.28

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦母公司利润表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币项目附注2024年半年度2023年半年度

一、营业总收入281566786.22297960419.37

手续费及佣金净收入二十一4164689181.00205586088.20

利息净收入二十一394893009.0070376859.09

其中：利息收入108101970.9583570280.72

利息支出13208961.9513193421.63

投资收益（损失以“－”号填列）二十一5-11888950.741153636.09

其中：对联营企业和合营企业的投资

-305971.42-337328.04收益

其他收益568908.997168227.13公允价值变动收益（损失以“－”号二十一617325239.3611438528.45

填列）

其他业务收入15813567.602237141.59

资产处置收益（损失以“－”号填列）165831.01-61.18

二、营业总支出241379052.23221456281.19

提取期货风险准备金7943904.4610236034.16

税金及附加2312216.081947504.14

业务及管理费二十一7198624154.42187646893.89

研发费用18064023.6120164080.58

信用减值损失-108620.39585529.92

资产减值损失-1197400.92-549977.82

其他业务成本15740774.971426216.32

三、营业利润（亏损以“－”号填列）40187733.9976504138.18

加：营业外收入203655.29347783.60

减：营业外支出1234233.67935528.50四、利润总额（亏损总额以“－”号填

39157155.6175916393.28

列）

减：所得税费用11665419.9518936492.93

五、净利润（净亏损以“－”号填列）27491735.6656979900.35

（一）持续经营净利润（净亏损以

27491735.6656979900.35“－”号填列）

（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

六、其他综合收益的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合收益

（二）将重分类进损益的其他综合收益

51/1652024年半年度报告

七、综合收益总额27491735.6656979900.35

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)

（二）稀释每股收益(元/股)

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦合并现金流量表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币项目附注2024年半年度2023年半年度

一、经营活动产生的现金流量：

收取利息、手续费及佣金的现金692367192.53555574289.17

销售商品、提供劳务收到的现金2302830674.942557622828.98

代理买卖证券收到的现金净额13227272.026163466.37

收到的税费返还63199.798037112.84

收到其他与经营活动有关的现金七94（1）5246497328.694239096383.79

经营活动现金流入小计8254985667.977366494081.15

购买商品、接受劳务支付的现金2445765294.692478719241.67

支付利息、手续费及佣金的现金7956304.2915290766.74

支付给职工及为职工支付的现金251568140.12207824706.78

以现金支付的业务及管理费202102953.07121285025.09

支付的各项税费47777429.0240504668.87

代理买卖证券支付的现金净额255983.5590717327.35

支付其他与经营活动有关的现金2746505226.042730254179.13

经营活动现金流出小计七94（1）5701931330.785684595915.63

经营活动产生的现金流量净额2553054337.191681898165.52

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金366429597.05899595114.22

取得投资收益收到的现金2840908.361005608.08

收到其他与投资活动有关的现金七94（2）961644460.742780068924.90

投资活动现金流入小计1330914966.153680669647.20

投资支付的现金588363995.201166057603.04

购建固定资产、无形资产和其他长期

9781151.0823054591.23

资产支付的现金

支付其他与投资活动有关的现金七94（2）1370704433.282241831422.91

投资活动现金流出小计1968849579.563430943617.18

投资活动产生的现金流量净额-637934613.41249726030.02

三、筹资活动产生的现金流量：

取得借款收到的现金131345816.00220065398.85

收到其他与筹资活动有关的现金七94（3）17477568.00

筹资活动现金流入小计131345816.00237542966.85

偿还债务支付的现金237380400.0073336651.83

分配股利、利润或偿付利息支付的现

50040050.0159780872.26

金

支付其他与筹资活动有关的现金七94（3）11773321.3339800000.00

52/1652024年半年度报告

筹资活动现金流出小计299193771.34172917524.09

筹资活动产生的现金流量净额-167847955.3464625442.76

四、汇率变动对现金及现金等价物的影

-5445268.647655072.61响

五、现金及现金等价物净增加额1741826499.802003904710.91

加：期初现金及现金等价物余额8333054519.553940859739.25

六、期末现金及现金等价物余额10074881019.355944764450.16

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦母公司现金流量表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币项目附注2024年半年度2023年半年度

一、经营活动产生的现金流量：

收取利息、手续费及佣金的现金318477902.87258399961.31代理买卖证券收到的现金净额

收到其他与经营活动有关的现金4781171459.752185940080.25

经营活动现金流入小计5099649362.622444340041.56

支付利息、手续费及佣金的现金7849398.6413085151.64

支付给职工及为职工支付的现金136686984.40130408136.50

以现金支付的业务及管理费168666126.8991053427.97

支付的各项税费28341884.8124403835.15

代理买卖证券支付的现金净额255983.55

支付其他与经营活动有关的现金2394426531.31682225475.07

经营活动现金流出小计2736226909.60941176026.33

经营活动产生的现金流量净额2363422453.021503164015.23

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金125336154.82399061339.57

取得投资收益收到的现金1916503.30884685.48

收到其他与投资活动有关的现金929390514.782679883011.12

投资活动现金流入小计1056643172.903079829036.17

投资支付的现金573700000.00517523318.21

购建固定资产、无形资产和其他长期

9306788.1021261461.47

资产支付的现金

支付其他与投资活动有关的现金890000000.002220009000.00

投资活动现金流出小计1473006788.102758793779.68

投资活动产生的现金流量净额-416363615.20321035256.49

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金筹资活动现金流入小计

分配股利、利润或偿付利息支付的现

40312345.7848918604.00

金

支付其他与筹资活动有关的现金8036945.33

筹资活动现金流出小计48349291.1148918604.00

筹资活动产生的现金流量净额-48349291.11-48918604.00

四、汇率变动对现金及现金等价物的影

53/1652024年半年度报告

响

五、现金及现金等价物净增加额1898709546.711775280667.72

加：期初现金及现金等价物余额6554319187.821435100786.28

六、期末现金及现金等价物余额8453028734.533210381454.00

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦

54/1652024年半年度报告

合并所有者权益变动表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币

2024年半年度

归属于母公司所有者权益其他权益工

项目减：具少数股东权

实收资本(或库其他综合收一般风险准所有者权益合计优永资本公积盈余公积未分配利润益

股本)其存益备先续他股股债

一、上年期末余额610065893.001190728158.4445514026.96138748334.35176047608.881542273646.279541705.363712919373.26

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额610065893.001190728158.4445514026.96138748334.35176047608.881542273646.279541705.363712919373.26三、本期增减变动金额（减少

22955839.793107946.75186811461.99309775.81213185024.34以“－”号填列）

（一）综合收益总额22955839.79230183757.68309775.81253449373.28

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入

资本

3．股份支付计入所有者权益

的金额

4．其他

（三）利润分配3107946.75-43372295.69-40264348.94

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备3107946.75-3107946.75

3．对所有者（或股东）的分

-40264348.94-40264348.94配

4．其他

55/1652024年半年度报告

（四）所有者权益内部结转1．资本公积转增资本（或股本）2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转

留存收益

5．其他综合收益结转留存收

益

6．其他

四、本期期末余额610065893.001190728158.4468469866.75138748334.35179155555.631729085108.269851481.173926104397.60

2023年半年度

归属于母公司所有者权益项目其他权益工具少数股东权所有者权益合

实收资本(或优永减：库其他综合收一般风险准其资本公积盈余公积未分配利润益计

股本)先续存股益备他股债

一、上年期末余额610065893.001190728158.4426386937.22125864280.60157012222.821206501834.818483874.113325043201.00

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额610065893.001190728158.4426386937.22125864280.60157012222.821206501834.818483874.113325043201.00三、本期增减变动金额（减少

45764309.342761626.86131428082.84-112067.40179841951.64以“－”号填列）

（一）综合收益总额45764309.34168353399.71-14459.35214103249.70

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入

资本

56/1652024年半年度报告

3．股份支付计入所有者权益

的金额

4．其他

（三）利润分配2761626.86-36925316.87-97608.05-34261298.06

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备2761626.86-2761626.86

3．对所有者（或股东）的分

-34163690.01-97608.05-34261298.06配

4．其他

（四）所有者权益内部结转1．资本公积转增资本（或股本）2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转

留存收益

5．其他综合收益结转留存收

益

6．其他

四、本期期末余额610065893.001190728158.4472151246.56125864280.60159773849.681337929917.658371806.713504885152.64

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦母公司所有者权益变动表

2024年1—6月

单位：元币种：人民币

2024年半年度

项目实收资本(或股其他权益工具减：库其他综一般风险准所有者权益合资本公积盈余公积未分配利润

本)优先股永续债其他存股合收益备计

57/1652024年半年度报告

一、上年期末余额610065893.001328690695.13138748334.35156257118.70966888492.883200650534.06

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额610065893.001328690695.13138748334.35156257118.70966888492.883200650534.06三、本期增减变动金额（减少-12772613.28-12772613.28以“－”号填列）

（一）综合收益总额27491735.6627491735.66

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资

本

3．股份支付计入所有者权益的

金额

4．其他

（三）利润分配-40264348.94-40264348.94

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配-40264348.94-40264348.94

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留

存收益

5．其他综合收益结转留存收益

6．其他

四、本期期末余额610065893.001328690695.13138748334.35156257118.70954115879.603187877920.78

58/1652024年半年度报告

2023年半年度

项目实收资本(或股其他权益工具减：库其他综一般风险准所有者权益合资本公积盈余公积未分配利润

本)优先股永续债其他存股合收益备计

一、上年期末余额610065893.001328690695.13125864280.60143373064.95897979752.933105973686.61

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额610065893.001328690695.13125864280.60143373064.95897979752.933105973686.61三、本期增减变动金额（减少

22816210.3422816210.34以“－”号填列）

（一）综合收益总额56979900.3556979900.35

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资

本

3．股份支付计入所有者权益的

金额

4．其他

（三）利润分配-34163690.01-34163690.01

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配-34163690.01-34163690.01

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留

存收益

5．其他综合收益结转留存收益

59/1652024年半年度报告

6．其他

四、本期期末余额610065893.001328690695.13125864280.60143373064.95920795963.273128789896.95

公司负责人：罗旭峰主管会计工作负责人：李莉会计机构负责人：徐梦

60/1652024年半年度报告

三、公司基本情况

1.公司概况

√适用□不适用

南华期货股份有限公司（以下简称公司或本公司）前身系南华期货有限公司（以下简称南华期货公司），南华期货公司系由浙江华电房地产开发有限公司、杭州华能联合开发公司共同出资组建，于1996年5月28日在国家工商行政管理总局登记注册，取得注册号为1000001002324（2-1）的企业法人营业执照。南华期货公司成立时注册资本1000万元。南华期货公司以2012年6月

30日为基准日，整体变更为股份有限公司，于2012年10月18日在浙江省工商行政管理局登记注册，总部位于浙江省杭州市。公司现持有统一社会信用代码为 91330000100023242A 的营业执照，注册资本61006.5893万元，股份总数61006.5893万股（每股面值1元）。其中：无限售条件的流通股份 A股 61006.5893 万股。公司股票已于 2019年 8月 30 日在上海证券交易所挂牌交易。

本公司属期货行业。提供的劳务主要有：商品期货经纪，金融期货经纪，期货投资咨询，资产管理，证券投资基金代销。

本财务报表业经公司2024年8月16日第四届董事会第十六次会议批准对外报出。

本公司将横华国际金融股份有限公司、浙江南华资本管理有限公司等24家子公司及南华期货

元亨 2 号单一资产管理计划、南华全明星 FOF 集合资产管理计划、南华同舟 1 号集合资产管理计

划、南华元亨平衡1号集合资产管理计划、南华商品1号集合资产管理计划5个结构化主体纳入

报告期合并财务报表范围，情况详见本财务报表附注合并范围的变更和在其他主体中的权益之说明。

本公司下设11家分公司和28家营业部，分别为南华期货股份有限公司北京、上海、浙江、深圳、南京、济南、黑龙江、广东、甘肃、西安、武汉分公司和上海芳甸路、上海虹桥路、台州、

宁波、嘉兴、大连、北京、郑州、成都、温州、慈溪、哈尔滨、绍兴、青岛、深圳、萧山、广州、

天津、沈阳、重庆、太原、永康、余姚、南通、厦门、南昌、苏州、汕头营业部。

四、财务报表的编制基础

1.编制基础

本公司财务报表以持续经营为编制基础。

2.持续经营

√适用□不适用本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

√适用□不适用

重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、固定资产折旧、无形资产摊销、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

61/1652024年半年度报告

1.遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2.会计期间

本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

3.营业周期

√适用□不适用

公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

4.记账本位币

本公司及境内子公司采用人民币为记账本位币，横华国际金融股份有限公司等境外子公司从事境外经营，选择其经营所处的主要经济环境中的货币为记账本位币。

5.重要性标准确定方法和选择依据

√适用□不适用项目重要性标准

资产负债表项目注释按照资产总额的0.5%确定

现金流量表项目注释按照资产总额的10%确定

6.同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用□不适用

（1）同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

（2）非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

7.控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

√适用□不适用

（1）控制的判断

62/1652024年半年度报告

拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。

（2）合并财务报表的编制方法母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。

8.合营安排分类及共同经营会计处理方法

√适用□不适用

（1）合营安排分为共同经营和合营企业。

（2）当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：

1)确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；

2)确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；

3)确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；

4)按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；

5)确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。

9.现金及现金等价物的确定标准

现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转

换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

10.外币业务和外币报表折算

√适用□不适用

（1）外币业务折算

外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其人民币金额；

以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

（2）外币财务报表折算资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，计入其他综合收益。

63/1652024年半年度报告

11.金融工具

金融资产及其他项目预期信用损失确认与计量

√适用□不适用

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允价值

计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；(2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)

不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4)以摊余成本计量的金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的后续计量方法

1)以摊余成本计量的金融资产

采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

64/1652024年半年度报告

(3)金融负债的后续计量方法

1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值变动金额

计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的贷款承

诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值规定确

定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

4)以摊余成本计量的金融负债

采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4)金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

*收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

*金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移

65/1652024年半年度报告

金融资产在终止确认日的账面价值；(2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4.金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融

资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

(1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包

括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以

外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观

察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

5.金融工具减值

(1)金融工具减值计量和会计处理

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变动计入当

期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量

之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

66/1652024年半年度报告

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司判断金融工具是否已违约，与内部针对相关金融工具的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。如果金融工具逾期超过30（含）天，则公司将其界定为违约。

公司判断金融工具已发生信用减值的依据，与内部针对相关金融工具的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生信用减值：

1)债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；

2)债务人发生重大财务困难；

3)债权人由于债务人的财务困难作出让步；

4)债务人很可能破产或存在其他财务重组等事项；

5)以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实；

6)由于债务人财务困难导致相关金融资产的活跃市场消失；

7)债券发行人或债券的最新外部评级存在违约级别。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

(2)按组合评估预期信用风险并采用三阶段模型计量预期信用损失的金融工具确定组合项目计量预期信用损失的方法的依据

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预其他应收款——其

款项性质测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失他组合率，计算预期信用损失其他应收款——应款项性质存放在境外交易所的其他应收款纳入应收交易所履约保证金组合，

67/1652024年半年度报告

收交易所履约保证依据以前年度实际损失率，结合现实情况计提坏账准备金组合

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预其他应收款——应

款项性质测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失收产品赎回款组合率，计算预期信用损失款项性质参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预应收客户风险损失

及风险特测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失款组合征率，计算预期信用损失

(3)采用简化计量方法，按组合计量预期信用损失的金融工具确定组合项目计量预期信用损失的方法的依据

应收票据——银行

承兑汇票参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预票据类型测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信应收票据——商业用损失承兑汇票

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预应收客户账款组合账龄测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失

结算备付金——其参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预款项性质

他组合测，按照整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失结算备付金——对于存放在中国证券登记结算有限公司上海分公司和香港交易所应

款项性质等交易所的款项，纳入应收交易所组合，依据以前年度实际损失率，收交易所组合结合现实情况及前瞻性考虑计提坏账准备

应收货币保证金—对于存放在境内外交易所和商业银行的款项纳入应收交易所组合，—应收交易所和商款项性质依据以前年度实际损失率，结合现实情况及前瞻性考虑计提坏账准业银行组合备

应收货币保证金—对于存放在境内外互信中介机构的款项纳入互信组合，依据以前年款项性质

—互信组合度实际损失率，结合现实情况及前瞻性考虑计提坏账准备应收货币保证金—参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预款项性质

—其他组合测，按照整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失应收质押保证金系公司代客户向期货交易所办理有价证券充抵保

应收质押保证金—证金业务形成的可用于期货交易的保证金，纳入应收交易所组合，款项性质

—应收交易所组合依据以前年度实际损失率，结合现实情况及前瞻性考虑计提坏账准备

68/1652024年半年度报告

公司报告期内应收结算担保金均存放于中国金融期货交易所、中国

应收结算担保金—证券登记结算有限公司上海分公司和中国证券登记结算有限公司款项性质

—应收交易所组合深圳分公司，纳入应收交易所组合，依据以前年度实际损失率，结合现实情况及前瞻性考虑计提坏账准备

应收手续费及佣金参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预款项性质

——其他组合测，按照整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失发放贷款及垫款—参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预款项性质

—贷款组合测，按照整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

6.金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

12.买入返售与卖出回购款项的核算方法

买入返售交易是指按照合同或协议以一定的价格向交易对手买入相关资产（包括债券及票据），合同或协议到期日再以约定价格返售相同之金融产品。买入返售按买入返售相关资产时实际支付的款项入账，在资产负债表“买入返售金融资产”项目列示。

卖出回购交易是指按照合同或协议以一定的价格将相关的资产（包括债券和票据）出售给交易对手，到合同或协议到期日，再以约定价格回购相同之金融产品。卖出回购按卖出回购相关资产时实际收到的款项入账，在资产负债表“卖出回购金融资产款”项目列示。卖出的金融产品仍按原分类列于公司的资产负债表内，并按照相关的会计政策核算。

买入返售及卖出回购的利息收支，在返售或回购期间内以实际利率确认。实际利率与合同约定利率差别较小的，按合同约定利率计算利息收支。

13.存货

（1）存货的分类存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品。

（2）发出存货的计价方法发出存货采用个别计价法。

（3）存货可变现净值的确定依据

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有

69/1652024年半年度报告

合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

（4）存货的盘存制度存货的盘存制度为永续盘存制。

14.合同成本

与合同成本有关的资产包括合同取得成本和合同履约成本。

公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。

公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

（1）该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

（2）该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源；

（3）该成本预期能够收回。

公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。

如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能够取得

的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失。

以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

15.营业部的资金管理、交易清算原则

营业部的资金由公司总部统一调拨，营业部客户的交易由公司总部统一结算，营业部按规定做好交易定单、结算单的客户确认工作。

16.客户保证金的管理与核算方法

客户缴存的保证金全额存入本公司指定的结算银行，单独立户管理，按每一客户开设保证金账户进行明细核算。对客户委托的交易，控制在客户存入保证金所允许的风险范围内，并根据当日结算的浮动盈亏，调整客户保证金存款账户余额。

70/1652024年半年度报告

17.质押品的管理与核算方法

接受客户因追加保证金而缴入的质押品，其中上市流通的国债按市值折价的比率不低于10%折价。在客户发生损失而客户不能及时追加保证金时，本公司按协议规定强制平仓，并依法处置质押品，其处置质押品所得收入，用以弥补损失后，多余部分返还客户。

18.实物交割的管理与核算方法

在期货合约到期时，根据各期货交易所制订的规则和程序进行实物交割，分别按照买入交割和卖出交割的实际发生额核算。

19.贵金属

□适用√不适用

20.应收款项

应收款项的预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用√不适用

21.应收款项融资

□适用√不适用

22.合同资产

(1).合同资产的确认方法及标准

√适用□不适用公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

(2).合同资产预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用√不适用

23.持有待售资产

□适用√不适用

24.债权投资

债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用√不适用

71/1652024年半年度报告

25.其他债权投资

其他债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用√不适用

26.长期股权投资

√适用□不适用

1.共同控制、重大影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2.投资成本的确定

(1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行

权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

(2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1)在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按

成本法核算的初始投资成本。

2)在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易

作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3)除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；以债务

72/1652024年半年度报告

重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3.后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算。

4.通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1)是否属于“一揽子交易”的判断原则

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息来判断分

步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：

1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2)这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4)一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

(2)不属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

2)合并财务报表

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。

处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

(3)属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

73/1652024年半年度报告

2)合并财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

27.投资性房地产

(1).如果采用成本计量模式的折旧或摊销方法

1）投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的建筑物。

2）投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定资产

和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。

28.固定资产

(1).确认条件

√适用□不适用

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

(2).折旧方法

√适用□不适用

类别折旧方法折旧年限（年）残值率年折旧率

房屋及建筑物年限平均法5-405.002.38-19.00

运输工具年限平均法55.0019.00

电子及办公设备年限平均法2-55.0019.00-47.50

29.在建工程

√适用□不适用

（1）在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

（2）在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用

状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

30.借款费用

√适用□不适用

（1）借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

74/1652024年半年度报告

（2）借款费用资本化期间

1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过

3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或

者生产活动重新开始。

3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

（3）借款费用资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

采用实际利率计算利息费用的，实际利率的计算过程：

公司非公开发行的次级债券，实际利率为次级债券的未来现金流量现值等于当前公允价值的利率，公司按照摊余成本和实际利率计算次级债券的利息费用。

31.无形资产

(1).使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序

√适用□不适用

1）无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。

2）使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实

现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：

项目摊销年限(年)

土地使用权40-50

软件5-10

(2).研发支出的归集范围及相关会计处理方法

□适用√不适用

32.长期资产减值

□适用√不适用

33.部分长期资产减值

对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资产和

使用寿命有限的无形资产等长期资产在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。

75/1652024年半年度报告

对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

34.长期待摊费用

√适用□不适用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

35.期货风险准备金提取和使用核算方法

（1）期货风险准备金按母公司代理手续费净收入的5%和资产管理产品管理费收入的10%计提，计入当期损益。

（2）风险损失的确认标准为：

1)因管理不严、错单交易等造成的应由期货经纪公司承担的客户交易损失；

2)确认的坏账损失。

风险准备金不足以弥补的损失计入当期损益。

36.附回购条件的资产转让

□适用√不适用

37.合同负债

√适用□不适用公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

38.职工薪酬

(1)、短期薪酬的会计处理方法

√适用□不适用

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)、离职后福利的会计处理方法

√适用□不适用

76/1652024年半年度报告

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

(1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和财务变

量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形

成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债或净资

产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

(3)、辞退福利的会计处理方法

√适用□不适用

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

(4)、其他长期职工福利的会计处理方法

√适用□不适用

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

39.期货投资者保障基金确认

期货投资者保障基金按母公司代理交易额，依据期货公司分类评级结果对应的缴纳比例计提，计入当期损益。

40.预计负债

√适用□不适用

77/1652024年半年度报告

（1）因对外提供担保、诉讼事项、亏损合同等或有事项形成的义务成为公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。（2）公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

41.股份支付

√适用□不适用

（1）股份支付的种类包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

（2）实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理

1)以权益结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。

换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加所有者权益。

2)以现金结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和相应的负债。

3)修改、终止股份支付计划

如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。

如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修

78/1652024年半年度报告

改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。

如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。

42.优先股、永续债等其他金融工具

□适用√不适用

43.回购本公司股份

□适用√不适用

44.收入

(1)、收入确认和计量所采用的会计政策

√适用□不适用

1.手续费收入

期货经纪手续费收入在与交易相关的经济利益能够流入公司，相关的收入能够可靠计量，与客户办理买卖期货合约款项清算或与交易所完成资金清算时确认；其他收入在业务提供的相关服

务已经完成，收到价款或取得收取款项的证据时确认收入。

2.利息收入

对于所有以摊余成本计量的金融工具及以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资

产中计息的金融工具，利息收入以实际利率计量。实际利率是指按金融工具的预计存续期间将其预计未来现金流入或流出折现至该金融资产账面余额或金融负债摊余成本的利率。实际利率的计算需要考虑金融工具的合同条款(例如提前还款权)并且包括所有归属于实际利率组成部分的费用

和所有交易成本，但不包括预期信用损失。

公司根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定利息收入并列报为“利息收入”，但下列情况除外：(1)对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入；(2)对于购入或源生的未发生信用减

值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产的摊余成本(即，账面余额扣除预期信用损失准备之后的净额)和实际利率计算确定其利息收入。若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，并且这一改善在客观上可与应用上述规定之后发生的某一事件相联系，转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。

3.商品贸易收入

(1)收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

79/1652024年半年度报告

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；2)客户能够控制公司

履约过程中在建商品；3)公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：1)公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；2)公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；3)公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；4)公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；5)客户已接受该商品；6)其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

（2）收入计量原则

1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转让商品

或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，

但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付

的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品

的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

（3）收入确认的具体方法

公司商品贸易业务属于在某一时点履行的履约义务，公司在商品货权转移并已经收回货款或取得了收款凭证，且相关的经济利益很可能流入时，确认商品贸易收入。

(2)、同类业务采用不同经营模式导致收入确认会计政策存在差异的情况

□适用√不适用

45.合同成本

□适用√不适用

46.利润分配

□适用√不适用

80/1652024年半年度报告

47.政府补助

(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

√适用□不适用政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。

政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

√适用□不适用除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

(3)、与公司日常经营活动相关的政府补助

与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

(4)、政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

1)财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，以实

际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

2)财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

48.递延所得税资产/递延所得税负债

√适用□不适用

（1）根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

（2）确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

81/1652024年半年度报告

（3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获

得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

（4）公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情

况产生的所得税：1)企业合并；2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

（5）同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列示：1)拥

有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；2)递延所得税资产和递延所得税负

债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

49.租赁

√适用□不适用作为承租方对短期租赁和低价值资产租赁进行简化处理的判断依据和会计处理方法

√适用□不适用公司作为承租人

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；

将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

(1)使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

(2)租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付

82/1652024年半年度报告

款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结果或实际

行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

作为出租方的租赁分类标准和会计处理方法

√适用□不适用公司作为出租人

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

50.一般风险准备的提取和使用核算方法

（1）一般风险准备按照其母公司实现净利润的10%和南华基金管理有限公司证券投资基金

管理费收入和私募资产管理费收入的10%提取。

（2）公司发生风险损失，使用一般风险准备弥补的，同时贷记“利润分配——一般风险准备补亏”科目。

51.分部报告

本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，本公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

（2）管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

（3）能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

52.融资融券业务

□适用√不适用

53.资产证券化业务

□适用√不适用

83/1652024年半年度报告

54.其他重要的会计政策和会计估计

√适用□不适用

1.采用套期会计的依据、会计处理方法

(1)套期包括公允价值套期/现金流量套期/境外经营净投资套期。

(2)对于满足下列条件的套期，运用套期会计方法进行处理：1)套期关系仅由符合条件的套

期工具和被套期工具组成；2)在套期开始时，公司正式指定了套期工具和被套期项目，并准备了关于套期关系和公司从事套期的风险管理策略和风险管理目标的书面文件；3)该套期关系符合套期有效性要求。

套期同时满足下列条件时，公司认定套期关系符合套期有效性要求：1)被套期项目和套期工具之间存在经济关系；2)被套期项目和套期工具经济关系产生的价值变动中，信用风险的影响不占主导地位；3)套期关系的套期比率等于公司实际套期的被套期项目数量与对其进行套期的套期

工具实际数量之比，但不反映被套期项目和套期工具相对权重的失衡。

公司在套期开始日及以后期间持续地对套期关系是否符合套期有效性要求进行评估。套期关系由于套期比率的原因而不再符合套期有效性要求，但指定该套期关系的风险管理目标没有改变的，公司进行套期关系再平衡。

(3)套期会计处理

1)公允价值套期

*套期工具产生的利得或损失计入当期损益。如果套期工具是对选择以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具（或其组成部分）进行套期的，套期工具产生的利得或损失计入其他综合收益。

*被套期项目因风险敞口形成的利得或损失计当期损益，同时调整未以公允价值计量的已确认被套期项目的账面价值。被套期项目为按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》

第十八条分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（或其组成部分）的，其

因被套期风险敞口形成的利得或损失计入当期损益，其账面价值已经按公允价值计量，不再调整；

被套期项目为公司选择以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资（或其组成部分）的，其因被套期风险敞口形成的利得或损失计入其他综合收益，其账面价值已经按公允价值计量，不再调整。

被套期项目为尚未确认的确定承诺（或其组成部分）的，其在套期关系指定后因被套期风险引起的公允价值累计变动额确认为一项资产或负债，相关的利得或损失计入各相关期间损益。当履行确定承诺而取得资产或承担负债时，调整该资产或负债的初始确认金额，以包括已确认的被套期项目的公允价值累计变动额。

被套期项目为以摊余成本计量的金融工具（或其组成部分）的，公司对被套期项目账面价值所作的调整按照开始摊销日重新计算的实际利率进行摊销，并计入当期损益。被套期项目为按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》第十八条分类为以公允价值计量且其变动计入

84/1652024年半年度报告

其他综合收益的金融资产（或其组成部分）的，按照相同的方式对累计已确认的套期利得或损失进行摊销，并计入当期损益，但不调整金融资产（或其组成部分）的账面价值。

2)现金流量套期

*套期工具利得或损失中属于有效套期的部分，作为现金流量套期储备，计入其他综合收益，无效部分计入当期损益。现金流量套期储备的金额按照以下两项的绝对额中较低者确认：A. 套期工具自套期开始的累计利得或损失；B. 被套期项目自套期开始的预计未来现金流量现值的累计变动额。

*被套期项目为预期交易，且该预期交易使公司随后确认一项非金融资产或非金融负债的，或者非金融资产和非金融负债的预期交易形成一项适用于公允价值套期会计的确定承诺时，将原在其他综合收益中确认的现金流量套期储备金额转出，计入该资产或负债的初始确认金额。

*其他现金流量套期，原计入其他综合收益的现金流量套期储备金额，在被套期预期交易影响损益的相同期间转出，计入当期损益。

3)境外经营净投资套期

套期工具形成的利得或损失中属于有效套期的部分，确认为其他综合收益，并在处置境外经营时，将其转出计入当期损益；套期工具形成的利得或损失中属于无效套期的部分，计入当期损益。

55.重要会计政策和会计估计的变更

(1).重要会计政策变更

□适用√不适用

(2).重要会计估计变更

□适用√不适用

(3).2024年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表

□适用√不适用

56.其他

□适用√不适用

六、税项

1.主要税种及税率

主要税种及税率情况

√适用□不适用税种计税依据税率以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入

增值税为基础计算销项税额，扣除当期允许抵扣的进项6%、9%、13%税额后，差额部分为应交增值税从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的房产税1.2%、12%

1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴

85/1652024年半年度报告

城市维护建设税实际缴纳的流转税税额7%、5%

教育费附加实际缴纳的流转税税额3%

地方教育附加实际缴纳的流转税税额2%

商品及服务税实际缴纳的流转税税额9%[注1]

25%、8.25%、13.5%、16.5%、企业所得税应纳税所得额

19%、20%、30.5%、17%、0%

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明√适用□不适用

纳税主体名称所得税税率（%）

注册地在香港的横华国际金融股份有限公司等子公司8.25%、16.5%[注2]

注册地在美国的 Nanhua USA Holding LLC 等子公司 30.5%

注册地在新加坡的 Nanhua Singapore Pte. Ltd.、NANHUA ASSET

13.5%、17%[注3]

MANAGEMENT SG PTE LTD 等子公司

注册地在开曼群岛的 Nanhua Fund SPC、HGNH CAPITAL FUND、注册

0%

在维京岛的 HENGHUA Capital Limited

黑龙江横华农业产业服务有限公司20%

除上述以外的其他纳税主体25%

[注 1] 注册在新加坡的 Nanhua Singapore Pte. Ltd 等子公司在新加坡销售商品及提供服务

的商品及服务税税率为9%

[注2]注册地在香港的横华国际金融股份有限公司等子公司主要缴纳企业所得税(利得税)

适用分级税率，应纳税所得额不超过2000000.00港币的部分适用税率8.25%，超过2000000.00港币的部分适用税率16.5%

[注 3] 注册地在新加坡的 Nanhua Singapore Pte. Ltd 适用税率为 13.5%，其他注册地在新加坡的子公司适用税率为17%

2.税收优惠

√适用□不适用黑龙江横华农业产业服务有限公司属于小型微利企业，根据《财政部税务总局关于进一步实施小微企业所得税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2022年第13号）、《财政部税务总局关于小微企业和个体工商户所得税优惠政策的公告（》财政部税务总局公告2023年第6号），对小型微利企业年应纳税所得额不超过300万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

3.其他

□适用√不适用

七、合并财务报表项目注释

1、货币资金

√适用□不适用

单位：元

(1)类别明细

86/1652024年半年度报告

项目期末数期初数

库存现金49844.40104387.07

银行存款22616337896.5220428493405.02

其中：期货保证金存款20687539789.1518576301605.77

其他货币资金150157490.3867664821.37

合计22766545231.3020496262613.46

其中：存放在境外的款项总额5125510173.584677492616.53

(2)货币资金——期货保证金期末数期初数银行名称原币金额汇率折人民币金额原币金额汇率折人民币金额

工商银行--人民币611842138.27611842138.27615019584.64615019584.64

工商银行--美元12711456.917.126890592011.1143199283.317.0827305967563.90

工商银行--港币25361990.850.912723147381.8197562.910.906288413.46

工商银行--日元84.000.04473.7684.000.05024.22

工商银行--欧元600.007.66174597.02600.007.85924715.52

工商银行--英镑0.079.04300.630.079.04110.63

工商银行--瑞士法郎99.467.9471790.4299.468.4184837.29

建设银行--人民币609508338.80609508338.8030984937.1430984937.14

中国银行--人民币1989171599.211989171599.212663751264.242663751264.24

中国银行--美元81979442.877.1268584251093.4594847399.307.0827671775675.03

中国银行--港币5813103.220.91275305503.059830531.810.90628908624.54

中国银行--日元1049748069.000.044746963629.11841687446.000.050242263651.72

中国银行--欧元4019993.987.661730799987.88211408.257.85921661499.72

中国银行--英镑18716.159.0430169250.1414311.239.0411129389.26

中国银行--澳元62.424.7650297.4362.424.8484302.64

中国银行--新加坡元147642.045.2790779402.33574406.635.37723088699.33

中国银行--加币260856.485.22741363601.16739445.835.36733968827.60

农业银行--人民币2161999541.092161999541.091965703209.341965703209.34

交通银行--人民币2427665247.212427665247.212498076531.582498076531.58

交通银行--美元862429.247.12686146360.701032795.217.08277314978.62

交通银行--港币403044.300.9127367850.47601206.200.9062544825.08

交通银行--日元4236.000.0447189.514236.000.0502212.7

交通银行—欧元431446.397.66173305612.81452.897.85923559.35

交通银行--英镑3477.579.043031447.673477.579.041131441.06

招商银行--人民币3331543.853331543.859434027.199434027.19

招商银行--美元36093.637.1268257232.08314397.147.08272226780.62

招商银行--港币922051.610.9127841538.062459688.840.90622229019.22

浦发银行--人民币475694421.49475694421.49324522660.26324522660.26

兴业银行--人民币1745668037.941745668037.942320273561.932320273561.93

兴业银行--美元20332305.987.1268144904278.2626634211.907.0827188642132.62

兴业银行--港币10328368.900.91279426495.7320328846.660.906218422407.42

光大银行--人民币15969206.3715969206.3724444085.0824444085.08

光大银行—美元20993450.907.1268149616125.8751019797.737.0827361357921.38

光大银行--港币10600.880.91279675.219368.790.90628490.18

民生银行--人民币3263867872.383263867872.383298740978.253298740978.25

民生银行--美元167240663.267.12681191890758.89163559487.317.08271158442780.77

87/1652024年半年度报告

民生银行--港币41902320.720.912738243410.0740655372.840.906236842711.98

中信银行--人民币1318054886.311318054886.31917512949.35917512949.35

平安银行--人民币1505238710.691505238710.692556575.182556575.18

广发银行--人民币2260659.122260659.1216791522.0816791522.08

邮储银行--人民币42392226.6642392226.6639809723.3739809723.37

浙商银行--人民币40509657.6540509657.6530320021.7230320021.72

浙商银行--港币33480.140.912730556.6535859616.460.906232496701.63

浙商银行--美元231773337.437.12681651802221.20120757602.487.0827855289871.09

星展银行--人民币324826247.02324826247.021487916.761487916.76

星展银行--美元763667.567.12685442505.96454124.987.08273216430.99

星展银行--新加坡元39.005.2790205.88-60.505.3772-325.32

星展银行--英镑170.359.04301540.48170.359.04111540.15

汇丰银行--人民币328.44328.4410055.8410055.84

汇丰银行--美元10007.397.126871320.67119163.957.0827844002.51

汇丰银行--港币97476.320.912788964.6945939.210.906241631.03

渣打银行--美元766071.957.12685459641.57190567.337.08271349731.23

渣打银行--新加坡元175405.805.2790925967.22109333.975.3772587910.62

招商永隆--人民币102887684.46102887684.46267130.32267130.32

招商永隆--美元9802.767.126869862.319554.757.082767673.43

招商永隆--港币31426918.040.912728682719.56120030719.120.9062108774238.28

蒙特利尔银行-美元2210413.547.126815753175.22

蒙特利尔银行-人民币236356.95236356.95

蒙特利尔银行-加币799971.005.22744181768.41

星展银行--澳元151932.004.7650723955.98

渣打银行（新加坡）--港币31921.080.912729133.73

渣打银行（新加坡）--人民币4733021.084733021.08

小计20687539789.1518576301605.77其中，融资融券业务：

□适用√不适用

因抵押、质押或冻结等对使用有限制、有潜在回收风险的款项说明：

□适用√不适用

货币资金的说明：

√适用□不适用

2024年6月30日货币资金包含业务冻结资金4000.00元，租赁合同保证金697144.00元，

风险准备金22217632.92元，使用受限。

2、结算备付金

√适用□不适用

单位：元

(1)明细情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备账面价值

88/1652024年半年度报告

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备44757169.261001576322.523.5243180846.74

合计44757169.261001576322.523.5243180846.74

(续上表)期初数种类账面余额坏账准备账面价值

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备15834913.31100.00151065.450.9515683847.86

合计15834913.31100.00151065.450.9515683847.86

2)采用组合计提坏账准备的结算备付金

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例(%)

应收交易所组合13230718.84

其他组合31526450.421576322.525.00

小计44757169.261576322.523.52

确定组合依据的说明：以款项性质区分结算备付金组合。

(2)明细情况——按类别期末数期初数项目账面余额坏账准备账面价值账面余额坏账准备账面价值

客户普通备付金44356002.331576322.5242779679.8115479588.67151065.4515328523.22

公司自有备付金401166.93401166.93355324.64355324.64

合计44757169.261576322.5243180846.7415834913.31151065.4515683847.86

(3)坏账准备变动情况本期增加本期减少项目期初数期末数计提收回其他转回核销其他

结算备付金151065.451425257.071576322.52

小计151065.451425257.071576322.52

结算备付金的说明：

无

3、应收货币保证金

(1)明细情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备账面价值

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备12150805352.8510043465452.540.3612107339900.30

合计12150805352.8510043465452.540.3612107339900.30

(续上表)期初数种类账面余额坏账准备账面价值

89/1652024年半年度报告

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备9062360602.14100.0026703679.630.299035656922.51

合计9062360602.14100.0026703679.630.299035656922.51

2)采用组合计提坏账准备的应收货币保证金

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例(%)应收交易所和商业银行

11281496301.98

组合

其他组合869309050.8743465452.545.00

小计12150805352.8543465452.540.36

确定组合依据的说明：以款项性质区分应收货币保证金组合。

(2)明细情况——按类别期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

交易保证金8313770723.8637412855.098276357868.776026840255.6422910924.336003929331.31

结算准备金3837034628.996052597.463830982031.533035520346.503792755.303031727591.20

合计12150805352.8543465452.5512107339900.309062360602.1426703679.639035656922.51

(3)明细情况——按交易所/清算商交易所名称期末数期初数

上海期货交易所2133272697.30876502849.58

郑州商品交易所1389268918.00588114086.27

大连商品交易所1767176646.141706202695.82

中国金融期货交易所2000276231.732100123649.68

中国证券登记结算有限公司305653321.60299856012.12

上海国际能源交易中心股份有限公司554513060.89298055449.14

广州期货交易所496104452.66419517676.21

HKFE Clearing Corporation Limited 47157966.56 203798978.19

SI Securities Corporation 4452922.23 4495410.15

StoneX Financial Ltd 22006048.68 175436.87

IS Prime Limited 3537250.70 2404783.53

London Metal Exchange 1118845773.55 681084979.89

Singapore Exchange Derivatives

519499492.27778485405.76

Clearing Limited

Marex Financial Ltd 653206328.41 320947653.15

Phillip Nova Pte Ltd 67881981.13 126970086.68

CME Group Inc. 901213299.12 576545226.91

Nissan Securities Co.Ltd 26371600.24 42550461.65

Amalgamated Metal Trading Ltd 619899.26 33389.70

ADM Investor Services 87418346.86 32736372.11

Intercontinental Exchange 20421691.08 33389.70

Minneapolis Grain Exchange 28092751.08 32736372.11

盛宝金融（新加坡）有限公司3814673.363759998.73

合计12150805352.859062360602.14

(4)坏账准备变动情况

90/1652024年半年度报告

本期增加本期减少项目期初数期末数计提收回其他转回核销其他

应收货币保证金26703679.6316761772.9143465452.54

小计26703679.6316761772.9143465452.54

4、应收质押保证金

(1)明细情况交易所名称期末数期初数

上海期货交易所1275392252.001197251480.00

郑州商品交易所47098168.00310610416.00

大连商品交易所17499328.00245767232.00

中国金融期货交易所78305699.2067633910.40

上海国际能源交易中心股份有限公司31628800.0016006752.00

广州期货交易所12311100.001359360.00

合计1462235347.201838629150.40

(2)质押物明细情况

质押物类别质押时市值期末市值折扣率(%)

ag 26676264.00 32058960.00 80.00

ao 18174000.00 21608700.00 80.00

au 158256000.00 197517600.00 80.00

br 5449480.00 7568400.00 80.00

cu 107521000.00 134256750.00 80.00

hc 14486160.00 17875200.00 80.00

lc 10724400.00 10614000.00 80.00

ni 9494160.00 10528440.00 80.00

nr 31779200.00 39536000.00 80.00

pb 95992200.00 148601250.00 80.00

PX 1042432.00 1247360.00 80.00

si 4120000.00 4774875.00 80.00

SM 9036000.00 11193000.00 80.00

sn 47551808.00 58798960.00 80.00

sp 26909536.00 32641680.00 80.00

v 18008760.00 21874160.00 80.00

zn 10217700.00 12786375.00 80.00

国债848184663.201064312474.0080.00

合计1443623763.201827794184.0080.00

5、应收结算担保金

交易所名称期末数期初数

中国金融期货交易所29672921.1535488329.71

中国证券登记结算有限公司13632924.4213585185.34

合计43305845.5749073515.05

6、应收风险损失款

(1)明细情况

91/1652024年半年度报告

期末数期初数种类账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提比

金额比例(%)金额金额比例(%)金额计提比例(%)

例(%)组合计提坏账准

519608.40100.00505317.43550063.31100.00535772.3497.40

备97.25

合计519608.40100.00505317.43550063.31100.00535772.3497.40

97.25

(2)账龄分析期末数期初数账龄

账面余额比例(%)坏账准备账面价值账面余额比例(%)坏账准备账面价值

1年以内15043.132.90752.1614290.9715043.132.73752.1614290.97

1-2年90800.3117.4790800.31101197.9618.40101197.96

2-3年29717.725.7229717.7229717.725.4029717.72

3年以上384047.2473.91384047.24404104.5073.47404104.50

合计519608.40100.00505317.4314290.97550063.31100.00535772.3414290.97

(3)坏账准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损失合计

预期信用损失(未发生信用减值)(已发生信用减值)

期初数752.16535020.18535772.34

本期计提-30454.91-30454.91

期末数752.16504565.27505317.43

(4)用以确定本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著

增加等事项时所采用的输入值、假设：本公司账龄为一年以上的应收风险损失款评估为信用风险自初始确认后已显著增加。

(5)应收风险损失款金额前5名情况

单位名称账面余额占应收风险损失款余额的比例(%)坏账准备

第一名85647.8216.4885647.82

第二名74922.0114.4274922.01

第三名59131.1211.3859131.12

第四名56275.4210.8356275.42

第五名50000.009.6250000.00

小计325976.3762.73325976.37

7、应收账款

(1)明细情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备账面价值

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备34317.38100.001715.875.0032601.51

合计34317.38100.001715.875.0032601.51

92/1652024年半年度报告

(续上表)期初数种类账面余额坏账准备账面价值

金额比例(%)金额计提比例(%)

按组合计提坏账准备1752.20100.0087.615.001664.59

合计1752.20100.0087.615.001664.59

2)采用组合计提坏账准备的应收账款

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例(%)

应收客户账款组合34317.381715.875.00

小计34317.381715.875.00

确定组合依据的说明：以款项性质区分应收账款组合。

应收客户账款组合中，采用账龄损失率对照表计提坏账准备的应收账款期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例(%)

1年以内34317.381715.875.00

小计34317.381715.875.00

(2)坏账准备变动情况本期增加本期减少项目期初数期末数计提收回其他转回核销其他单项计提坏账准备

按组合计提坏账准备87.611628.261715.87

小计87.611628.261715.87

（3）应收账款金额前5名情况占应收账款余额单位名称账面余额坏账准备

的比例(%)

第一名33800.0098.491690.00

第二名517.381.5125.87

小计34317.38100.001715.87

8、贵金属

□适用√不适用

9、拆出资金

□适用√不适用

10、融出资金

□适用√不适用

11、衍生金融工具

□适用√不适用

93/1652024年半年度报告

12、存出保证金

□适用√不适用

13、应收款项

(1)按明细列示

□适用√不适用

(2)按账龄分析

□适用√不适用

(3)按计提坏账列示

□适用√不适用

14、应收款项融资

√适用□不适用

(1)明细情况

1)类别明细

期末数项目利息应计初始成本公允价值变动账面价值减值准备调整利息应收票据合计

(续上表)期初数项目利息应计初始成本公允价值变动账面价值减值准备调整利息

应收票据4690000.004690000.00

合计4690000.004690000.00

(2)期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况项目期末终止确认金额银行承兑汇票小计

应收款项融资本期增减变动及公允价值变动情况：

□适用√不适用

如按预期信用损失一般模型计提坏账准备，请参照其他应收款披露：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

94/1652024年半年度报告

15、预付款项

(1)账龄分析期末数期初数账龄

账面余额比例(%)坏账准备账面价值账面余额比例(%)坏账准备账面价值

1年以内54906432.4599.6454906432.4530166133.4499.1430166133.44

1-2年198882.620.36198882.62263004.190.86263004.19

合计55105315.07100.0055105315.0730429137.63100.0030429137.63

(2)预付款项金额前5名情况

单位名称账面余额占预付款项余额的比例(%)

第一名6120642.2811.11

第二名4718131.408.56

第三名3043395.485.52

第四名1875850.363.40

第五名1759481.423.19

小计17517500.9431.79

16、应收手续费及佣金

(1)明细情况期末数期初数种类账面余额坏账准备账面余额坏账准备

金额比例(%)金额计提比例(%)金额比例(%)金额计提比例(%)

组合计提坏账准备9598384.13100.00479919.215.0012766293.41100.00695462.235.45

合计9598384.13100.00479919.215.0012766293.41100.00695462.235.45

(2)坏账准备变动情况本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他收回或转回核销其他

按组合计提坏账准备695462.23215543.02479919.21

合计695462.23215543.02479919.21

17、其他应收款

1)明细情况

*类别明细情况期末数种类账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）单项计提坏账准备

按组合计提坏账准备425886735.08100.0012440997.962.92413445737.12

小计425886735.08100.0012440997.962.92413445737.12（续上表）期初数种类账面余额坏账准备账面价值

95/1652024年半年度报告

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提坏账准备2708273.040.812708273.04100.00

按组合计提坏账准备330630654.0599.198601347.412.60322029306.64

小计333338927.09100.0011309620.453.39322029306.64

*采用组合计提坏账准备的其他应收款期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

应收交易所履约保证金组合255849947.68

其他组合170036787.4012440997.967.32

小计425886735.0812440997.962.92

2)账龄情况

账龄期末账面余额

1年以内414869512.40

1-2年985357.99

2-3年4887783.74

3年以上5144080.95

合计425886735.08

3)坏账准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期项目未来12个月小计

信用损失(未发信用损失(已发生预期信用损失

生信用减值)信用减值)

期初数5998290.87112084.685199244.9011309620.45

--转入第二阶段-38324.4338324.43

--转入第三阶段-85662.0385662.03

本期计提1171292.9638716.6454847.911264857.51

本期收回133480.00133480.00

本期核销133480.00133480.00

期末数7131259.40103463.725206274.8412440997.96期末坏账准备计

1.7210.5051.902.92

提比例（%）

各阶段划分依据：第一阶段为账龄组合中1年以内应收款项，第二阶段为账龄组合中1-2年应收款项，第三阶段为账龄组合中2年以上及单项全额计提坏账准备应收款项。

4)其他应收款款项性质分类情况

款项性质期末数期初数

押金、保证金及损益结算款390246185.63306095752.43

应收暂付款10743972.926352961.57

基金产品赎回款13311322.23

其他24896576.537578890.86

合计425886735.08333338927.09

96/1652024年半年度报告

5)其他应收款金额前5名情况

占其他应收款余单位名称款项性质账面余额账龄坏账准备

额的比例(%)

第一名应收交易所保证金91577113.811年以内21.50

第二名应收交易所保证金65338457.621年以内15.34

第三名应收交易所保证金53270139.261年以内12.51

押金、保证金及损

第四名44390000.001年以内10.422219500.00益结算款

第五名保证金20163373.001年以内4.731008168.65

小计274739083.6964.513227668.65

18、合同资产

(1).合同资产情况

□适用√不适用

(2).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

(3).本期合同资产计提坏账准备情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

19、买入返售金融资产

(1)按业务类别

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末账面余额期初账面余额

债券质押式回购7064114.03

减：减值准备

账面价值合计7064114.03

(2)按金融资产种类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末账面余额期初账面余额

债券7064114.03

减：减值准备

买入返售金融资产账面价值7064114.03

(3)担保物金额

□适用√不适用

97/1652024年半年度报告

(4)约定购回、质押回购融出资金按剩余期限分类披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期限期末账面余额期初账面余额

一个月内7064114.03

合计7064114.03

按预期信用损失一般模型计提减值准备的注释或说明：

□适用√不适用

对本期发生损失准备变动的买入返售余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

买入返售金融资产的说明：

□适用√不适用

20、持有待售资产

□适用√不适用

21、交易性金融资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末数期初数分类为以公允价值计量且其变

3570100858.593824226705.88

动计入当期损益的金融资产

其中：债务工具投资1953545539.852067431181.61

权益工具投资876861642.82686687375.77

衍生金融资产739693675.921070104824.28

银行理财产品3324.22

合计3570100858.593824226705.88对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的描述性说明

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

22、债权投资

□适用√不适用

23、其他债权投资

□适用√不适用

98/1652024年半年度报告

24、其他权益工具投资

(1).其他权益工具投资情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增减变动累计计指定为以公本期计入本期确认累计计入其入其他允价值计量期初项目本期计入其期末减少投其他综合的股利收他综合收益综合收且其变动计余额追加投资他综合收益其他余额资收益的损入的利得益的损入其他综合的利得失失收益的原因

期货会员资格投资36226685.9115361758.88103463.02310861.4952002769.30103463.02

合计36226685.9115361758.88103463.02310861.4952002769.30103463.02

(2).本期存在终止确认的情况说明

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

99/1652024年半年度报告

25、存货

期末数项目账面余额跌价准备账面价值

库存商品273009490.25273009490.25

其中：被套期项目272938458.52272938458.52

合计273009490.25273009490.25（续上表）期初数项目账面余额跌价准备账面价值

库存商品112021505.67112021505.67

其中：被套期项目104502641.10104502641.10

合计112021505.67112021505.67

26、长期股权投资

(1).长期股权投资情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

(1)分类情况期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

对合营企业投资1387865.721387865.72656784.70656784.70

对联营企业投资657514.44657514.441693837.141693837.14

合计2045380.162045380.162350621.842350621.84

(2)明细情况期初数本期增减变动被投资单位权益法下确认的其他综合账面价值减值准备追加投资减少投资投资损益收益调整合营企业黑龙江省农投国际远东农

656784.70729.74

业发展有限公司

小计656784.70729.74联营企业浙江红蓝牧投资管理有限

1693837.14-305971.42

公司

小计1693837.14-305971.42

合计2350621.84-305241.68

(续上表)本期增减变动期末数被投资单位其他权宣告发放现金计提减其他账面价值减值准备益变动股利或利润值准备合营企业黑龙江省农投国际远东农

657514.44

业发展有限公司

小计657514.44联营企业

100/1652024年半年度报告

浙江红蓝牧投资管理有限

1387865.72

公司

小计1387865.72

合计2045380.16

(2).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用√不适用前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因

□适用√不适用公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因

□适用√不适用其他说明无

27、投资性房地产

投资性房地产计量模式

(1).采用成本计量模式的投资性房地产

单位：元币种：人民币

项目房屋、建筑物合计

一、账面原值

期初余额1841271.121841271.12

期末余额1841271.121841271.12

二、累计折旧和累计摊销

期初余额1684254.711684254.71

本期增加金额38914.8038914.80

（1）计提或摊销38914.8038914.80

期末余额1723169.511723169.51

三、账面价值

期末账面价值118101.61118101.61

期初账面价值157016.41157016.41

(2).未办妥产权证书的投资性房地产情况：

□适用√不适用

(3).采用成本计量模式的投资性房地产的减值测试情况

□适用√不适用

101/1652024年半年度报告

其他说明

□适用√不适用

28、固定资产

(1).固定资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

(1)账面价值项目期末数期初数

固定资产原价316044015.31315115358.57

减：累计折旧83138189.3672224831.45

固定资产合计232905825.95242890527.12

(2)固定资产增减变动表项目房屋及建筑物运输工具电子及办公设备合计

一、账面原值：

1.期初余额192750017.342596795.37119768545.86315115358.57

2.本期增加金额179893.801396065.841575959.64

（1）购置179893.801396065.841575959.64

3.本期减少金额647302.90647302.90

（1）处置或报废647302.90647302.90

4.期末余额192750017.342776689.17120517308.80316044015.31

二、累计折旧

1.期初余额12103994.171832812.2758288025.0172224831.45

2.本期增加金额2773111.20105141.548641941.8111520194.55

（1）计提2773111.20105141.548641941.8111520194.55

3.本期减少金额606836.64606836.64

（1）处置或报废606836.64606836.64

4.期末余额14877105.371937953.8166323130.1883138189.36

三、账面价值

1.期末账面价值177872911.97838735.3654194178.62232905825.95

2.期初账面价值180646023.17763983.1061480520.85242890527.12

(2).暂时闲置的固定资产情况

□适用√不适用

(3).通过经营租赁租出的固定资产

□适用√不适用

(4).未办妥产权证书的固定资产情况

□适用√不适用

(5).固定资产的减值测试情况

□适用√不适用

102/1652024年半年度报告

其他说明：

□适用√不适用

29、在建工程

(1).在建工程情况

□适用√不适用

(2).重要在建工程项目本期变动情况

□适用√不适用

(3).本期计提在建工程减值准备情况

□适用√不适用

(4).在建工程的减值测试情况

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

30、使用权资产

(1).使用权资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目房屋及建筑物合计

一、账面原值

1.期初余额64343773.6864343773.68

2.本期增加金额9021734.519021734.51

(1)租入9021734.519021734.51

3.本期减少金额10772892.3010772892.30

(1)处置10772892.3010772892.30

4.期末余额62592615.8962592615.89

二、累计折旧

1.期初余额33030311.8833030311.88

2.本期增加金额8876186.538876186.53

(1)计提8876186.538876186.53

3.本期减少金额9399221.029399221.02

(1)处置9399221.029399221.02

4.期末余额32507277.3932507277.39

三、账面价值

1.期末账面价值30085338.5030085338.50

2.期初账面价值31313461.8031313461.80

(2).使用权资产的减值测试情况

□适用√不适用

103/1652024年半年度报告

其他说明：

无

31、无形资产

(1).无形资产情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目土地使用权软件合计

一、账面原值

1.期初余额189282832.8220742980.42210025813.24

2.本期增加金额518817.58518817.58

(1)购置518817.58518817.58

3.本期减少金额

(1)处置

4.期末余额189282832.8221261798.00210544630.82

二、累计摊销

1.期初余额36129928.1112389205.9548519134.06

2.本期增加金额2463585.601521070.743984656.34

（1）计提2463585.601521070.743984656.34

3.本期减少金额

(1)处置

4.期末余额38593513.7113910276.6952503790.40

三、账面价值

1.期末账面价值150689319.117351521.31158040840.42

2.期初账面价值153152904.718353774.47161506679.18

本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例0%

(2).确认为无形资产的数据资源

□适用√不适用

(3).未办妥产权证书的土地使用权情况

□适用√不适用

(4).无形资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

32、商誉

(1).明细情况被投资单位名期末数期初数称或形成商誉账面账面的事项账面余额减值准备账面余额减值准备价值价值

Chicago

19119920.6419119920.6418992832.9318992832.93

Institute of

104/1652024年半年度报告

Investment

Inc.合计19119920.6419119920.6418992832.9318992832.93

(2).商誉账面原值

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增加本期减少被投资单位名称或形期初余额期末余额成商誉的事项企业合并其他处置其他形成的

Chicago Institute of

18992832.93127087.7119119920.64

Investment Inc.合计18992832.93127087.7119119920.64

(3).商誉减值准备

√适用□不适用

单位：元币种：人民币被投资单位名称或形成商誉

期初余额本期增加[注]本期减少期末余额的事项

Chicago Institute of

18992832.93127087.7119119920.64

Investment Inc.合计18992832.93127087.7119119920.64

[注]本期增加系汇率波动形成

(4).商誉所在资产组或资产组组合的相关信息

□适用√不适用资产组或资产组组合发生变化

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

(5).可收回金额的具体确定方法可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用√不适用前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因

□适用√不适用公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因

□适用√不适用

(6).业绩承诺及对应商誉减值情况形成商誉时存在业绩承诺且报告期或报告期上一期间处于业绩承诺期内

105/1652024年半年度报告

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

33、递延所得税资产/递延所得税负债

(1).未经抵销的递延所得税资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目可抵扣暂时性差递延所得税可抵扣暂时性差递延所得税异资产异资产交易性金融资产公允价

18071611.254517902.8116416352.564104088.14

值变动

应付债券利息12743376.953185844.2412743376.953185844.24

信用减值损失25.876.4747.6111.9

可抵扣亏损149607453.3637401863.3471791866.8617947966.72被套期项目公允价值变

14355951.193588987.8013287635.513321908.88

动

租赁负债17892477.194473119.3018687380.304641746.38

合计212670895.8153167723.96132926659.7933201566.26

(2).未经抵销的递延所得税负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目应纳税暂时性差递延所得税应纳税暂时性差递延所得税异负债异负债交易性金融资产公允价

185154714.3646288678.5948523759.8112130939.95

值变动交易性金融负债公允价

18994885.124748721.2818994885.124748721.28

值变动被套期项目公允价值变

60924184.8015231046.2025443793.186360948.29

动

使用权资产40754862.6110160192.6020686806.725143178.63

合计305828646.8976428638.67113649244.8328383788.15

(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币递延所得税资抵销后递延所递延所得税资产抵销后递延所项目产和负债期末得税资产或负和负债期初互抵得税资产或负互抵金额债期末余额金额债期初余额

递延所得税资产36992312.261318667.95-25669018.957532547.31

递延所得税负债41912177.151115659.40-25669018.952714769.20

106/1652024年半年度报告

(4).未确认递延所得税资产明细

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

可抵扣暂时性差异11764562.6114604270.27

可抵扣亏损59292124.5353002771.58

合计71056687.1467607041.85

(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

√适用□不适用

单位：元币种：人民币年份期末金额期初金额备注

2024年5778248.342815637.19

2025年16284726.1716284726.17

2026年27683709.1023494678.19

2027年9545312.6510407601.76

2028年128.27128.27

合计59292124.5353002771.58/

其他说明：

□适用√不适用

34、其他资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末账面价值期初账面价值

被套期项目—待执行合同35480391.6221581571.00

待摊费用23487258.5214637051.28

房屋装修费5824348.554612429.66

待退、待抵扣及待结算税金23278072.7816480098.21

合同履约成本13617411.9826761560.13

其他2742415.1711618527.61

合计104429898.6295691237.89

其他应收款按款项性质列示：

□适用√不适用

其他应收款等项目按预期信用损失一般模型计提坏账准备的注释或说明：

□适用√不适用

对本期发生损失准备变动的其他资产余额显著变动的情况说明：

□适用√不适用

其他资产的说明：

无

107/1652024年半年度报告

35、所有权或使用权受限资产

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末期初项目受限类受限账面余额账面价值受限情况账面余额账面价值受限情况型类型货币

22914776.9222914776.92冻结业务冻结资金、租赁合20060169.6720060169.67冻结业务冻结资金、租赁合同保证

资金同保证金、风险准备金金、风险准备金

1953545539.85元

系国债基金与货币基

金质押于交易所充抵2066910483.98元系国债保证金；基金与货币基金质押于交易

10686000.00元系证所充抵保证金；

券投资基金，为本公司10474000.00元系证券投资管理的开放式证券投基金，为本公司管理的开放式资基金，公允价值根据证券投资基金，公允价值根据交易相关半年度最后一个相关年度最后一个交易日基

性金质押、交易日基金的份额净质金的份额净值确定。根据中国

1964231539.851964231539.85值确定。根据中国证监2077384483.982077384483.98押、融资冻结证监会基金监管部2012年6

产会基金监管部2012年6冻结月21日发布的《关于增设发月21日发布的《关于起式基金审核通道有关问题增设发起式基金审核的通知》(基金部通知〔2012〕通道有关问题的通知》22号)的规定，本公司使用发(基金部通知〔2012〕起资金认购的南华瑞诚定期

22号)的规定，本公司开放债券投资基金基金份额

使用发起资金认购的的持有期限不少于3年南华瑞诚定期开放债券投资基金基金份额的持有期限不少于3年浙江南华资本管理有浙江南华资本管理有限公司

存货129919489.87129919489.87质押限公司通过仓单质押22984998.7722984998.77质押通过仓单质押充抵上海期货

充抵易所保证金交易所、大连商品交易所保证金

合计2117065806.642117065806.64/2120429652.422120429652.42/

其他说明：

无

36、融券业务情况

□适用√不适用

37、资产减值准备变动表

□适用√不适用

38、金融工具及其他项目预期信用损失准备表

□适用√不适用

108/1652024年半年度报告

39、短期借款

(1).短期借款分类

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

质押借款130466704.0015120888.00

保证借款130000000.00200220458.33

信用借款242836912.24394319236.42

合计503303616.24609660582.75

短期借款分类的说明：

无

(2).已逾期未偿还的短期借款情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

40、应付短期融资款

□适用√不适用

41、拆入资金

□适用√不适用

42、应付货币保证金

期末数期初数项目户数账面余额户数账面余额

自然人1273347728609395.411248048628021442.17

法人771225402223970.64725318470721966.74

合计13504633130833366.0513205727098743408.91

43、应付质押保证金

(1)明细情况——按客户类别期末数期初数项目户数账面余额户数账面余额

法人211462235347.20231838629150.40

合计211462235347.20231838629150.40

(2)明细情况——按交易所交易所名称期末数

上海期货交易所1275392252.00

郑州商品交易所47098168.00

上海国际能源交易中心股份有限公司31628800.00

中国金融交易所78305699.20

109/1652024年半年度报告

广州期货交易所12311100.00

大连商品交易所17499328.00

合计1462235347.20

44、交易性金融负债

(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末数期初数

交易性金融负债107263022.2165001912.35

其中：衍生金融负债75337274.9020403165.65

合并结构化主体其他份额持有者享有的权益31925747.3144598746.70

合计107263022.2165001912.35

对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的描述性说明：

□适用√不适用

(2)指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债且自身信用风险变动引起的公允价值变动金额计入其他综合收益

□适用√不适用

(3)指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债且自身信用风险变动引起的公允价值变动金额计入当期损益

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

45、期货风险准备金

(1)明细情况项目期初数本期计提本期动用期末数

风险准备金210013739.367943557.37217957296.73

合计210013739.367943557.37217957296.73

(2)本期风险准备金计提方法和比例说明

2024年半年度，按母公司代理手续费净收入的5%和资产管理产品管理费收入的10%计提，计入当期损益。

46、应付账款

项目期末数期初数

货款36518514.1836350203.06

合计36518514.1836350203.06

47、应付期货投资者保障基金

（1）明细情况

110/1652024年半年度报告

项目期初数本期计提本期动用期末数

期货投资者保障基金669659.70286117.61627960.45327816.86

合计669659.70286117.61627960.45327816.86

（2）本期计提方法和比例说明

2024年半年度期货投资者保障基金根据母公司代理交易额的亿分之五点五计提。

48、卖出回购金融资产款

(1)按业务类别

□适用√不适用

(2)按金融资产种类

□适用√不适用

(3)担保物金额

□适用√不适用

(4)报价回购融入资金按剩余期限分类

□适用√不适用

卖出回购金融资产款的说明：

□适用√不适用

49、代理买卖证券款

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末账面余额期初账面余额经纪业务

其中：境内1185374.941441358.49

境外113766467.58100539195.56

合计114951842.52101980554.05

代理买卖证券款的说明：

无

50、代理承销证券款

□适用√不适用

51、应付职工薪酬

(1).应付职工薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬131216609.60192729062.08233023491.5690922180.12

二、离职后福利-设定提1785853.7813908960.4213919749.101775065.10

111/1652024年半年度报告

存计划

合计133002463.38206638022.50246943240.6692697245.22

(2).短期薪酬列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、工资、奖金、津贴

124742953.27171663981.95211862179.8484544755.38

和补贴

二、职工福利费936989.57936989.57

三、社会保险费1312586.268869445.048744898.681437132.62

其中：医疗保险费1261134.248632416.108502416.401391133.94

工伤保险费51452.02194617.85200071.1945998.68

生育保险费42411.0942411.09

四、其他保险费566433.17566433.17

五、住房公积金344199.948372791.478207791.47509199.94

六、工会经费和职工教

4816870.132319420.882705198.834431092.18

育经费

合计131216609.60192729062.08233023491.5690922180.12

(3).设定提存计划列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

1、基本养老保险1729536.6013486602.1113495662.351720476.36

2、失业保险费56317.18422358.31424086.7554588.74

合计1785853.7813908960.4213919749.101775065.10

其他说明：

□适用√不适用

52、应交税费

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

增值税445836.02826307.51

企业所得税18153412.4918239017.61

代扣代缴个人所得税1165374.171614956.76

城市维护建设税24565.2388164.67

教育费附加11439.9238920.62

地方教育附加7524.2425706.77

土地使用税33335.00

房产税1604538.063178850.09

印花税908944.06911564.11

代扣代缴劳务所得税95085.4778558.61

其他210379.8572144.77

合计22627099.5125107526.52

112/1652024年半年度报告

其他说明：

无

53、应付手续费及佣金

(1)明细情况项目期末数期初数

应付手续费及佣金7124137.224912652.58

合计7124137.224912652.58

(2)应付手续费及佣金金额前5名情况单位名称期末数

第一名2933052.62

第二名653903.96

第三名227832.15

第四名166827.44

第五名114076.40

小计4095692.57

54、应付款项

(1).应付款项列示

□适用√不适用

(2).应付票据

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

55、合同负债

(1).合同负债情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

货款69073229.4628982488.88

预收服务费851049.73628612.99

合计69924279.1929611101.87

(2).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

56、其他应付款

（1）明细情况

113/1652024年半年度报告

项目期末数期初数

应付款项18251619.5711121419.27

其他应付款1054215268.281887413480.13

小计1072466887.851898534899.40

（2）应付款项项目期末数期初数

应付清算款18251619.5711121419.27

小计18251619.5711121419.27

（3）其他应付款项目期末数期初数

衍生金融工具履约保证金981098962.961802769169.02

居间人风险金990817.12989948.67

劳务费92709.41179614.18

应付软件款2172974.213957458.92

应付工程款24451330.8028504193.05

其他45408473.7851013096.29

合计1054215268.281887413480.13

(4)其他应付款金额前5名情况单位名称期末数款项性质

第一名124660952.82履约保证金

第二名98620286.42履约保证金

第三名69994000.00履约保证金

第四名64871649.77履约保证金

第五名55888557.73履约保证金

小计414035446.74

57、持有待售负债

□适用√不适用

58、预计负债

□适用√不适用

59、长期借款

(1).长期借款分类

□适用√不适用

其他说明，包括利率区间：

□适用√不适用

60、其他流动负债

项目期末数期初数

被套期项目-待执行合同13101853.4713287635.51

114/1652024年半年度报告

合同负债待转销项税8930047.453660072.83

合计22031900.9216947708.34

61、应付债券

√适用□不适用

(1)明细情况

单位：元币种：人民币项目期末数期初数南华期货股份有限公司2022年面向专业投资者

299899818.59307177415.75

非公开发行次级债券第一期南华期货股份有限公司2022年面向专业投资者

208891123.49203773508.39

非公开发行次级债券第二期

合计508790942.08510950924.14

(2)应付债券增减变动（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）票面债券是否违债券名称面值发行日期发行金额利率期限约南华期货股份有限公司

2022.6.24-

2022年面向专业投资者非300000000.004.98%6年298962264.15否

6.27

公开发行次级债券第一期南华期货股份有限公司

2022.8.1-

2022年面向专业投资者非200000000.004.98%6年199245283.02否

8.2

公开发行次级债券第二期

小计500000000.00（续上表）本期按面值计提利债券名称期初数溢折价摊销本期偿还期末数发行息南华期货股份有限公司2022年面

向专业投资者非307177415.757470000.00192402.8414940000.00299899818.59公开发行次级债

券第一期南华期货股份有限公司2022年面

向专业投资者非203773508.394980000.00137615.10208891123.49公开发行次级债

券第二期

小计510950924.1412450000.00330017.9414940000.00508790942.08

应付债券说明，包括可转换公司债券的转股条件、转股时间：

“南华期货股份有限公司2022年面向专业投资者非公开发行次级债券”债券为6年期固定利率债券，附第3年末发行人赎回选择权。

发行人赎回选择权：发行人有权在本期债券存续期间的第3年末赎回本期债券全部未偿份额。

在存续期第三年末，如发行人未行使赎回选择权，则未被赎回部分债券票面利率为第3年票面利率加300基点，并在债券存续期的后3年内固定不变。

票面利率：4.98%。

可转换公司债券的说明

115/1652024年半年度报告

□适用√不适用转股权会计处理及判断依据

□适用√不适用

62、租赁负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

租赁付款额20824507.1915496558.39

未确认融资费用-1117846.59-707819.15

合计19706660.6014788739.24

其他说明：

无

63、递延收益

□适用√不适用

64、其他负债

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末账面余额期初账面余额

一年内到期的租赁负债8400720.4714983014.82

合计8400720.4714983014.82

其他应付款按款项性质列示：

□适用√不适用

其他负债的说明：

无

65、股本

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

本次变动增减（+、一）期初余额发行公积金期末余额送股其他小计新股转股

股份总数610065893.00610065893.00

其他说明：

无

66、其他权益工具(1)其他金融工具划分至其他权益工具的基本情况（划分依据、主要条款和股利或利息的设定机制等）

□适用√不适用

116/1652024年半年度报告

(2)期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用√不适用

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

67、资本公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

资本溢价（股本溢价）1190632145.241190632145.24

其他资本公积96013.2096013.20

合计1190728158.441190728158.44

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

无

68、库存股

□适用√不适用

69、其他综合收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期发生额期末数其他综合收益的税后净额

减：前期计入其他

项目期初数减：前期计综合收益当期转入

入其他综合减：所得税税后归属于少本期所得税前发生额税后归属于母公司留存收益（税后归收益当期转费用数股东属于母公司）入损益不能重分类进损益的其

103463.02103463.02103463.02

他综合收益

其中：其他权益工具投资

103463.02103463.02103463.02

公允价值变动将重分类进损益的其他

45514026.9622852376.7722852376.7716860.4068366403.73

综合收益

其中：外币财务报表折算

45514026.9622852376.7722852376.7716860.4068366403.73

差额

其他综合收益合计45514026.9622955839.7922955839.7916860.4068469866.75

其他综合收益说明：

无

70、盈余公积

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期增加本期减少期末余额

法定盈余公积138748334.35138748334.35

合计138748334.35138748334.35

117/1652024年半年度报告

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

无

71、一般风险准备

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期初余额本期计提本期减少期末余额

一般风险准备金176047608.883107946.75179155555.63

合计176047608.883107946.75179155555.63一般风险准备的说明

2024年半年度一般风险准备增加3107946.75元，系按南华基金管理有限公司2024年半年

度证券投资基金管理费收入和私募资产管理费收入的10%提取一般风险准备；当期母公司实现净

利润的10%于年底一次性计提一般风险准备金。

72、未分配利润

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期上年度

调整前上期末未分配利润1542273646.271206501834.81调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）

调整后期初未分配利润1542273646.271206501834.81

加：本期归属于母公司所有者的净利

230183757.68401854941.28

润

减：提取法定盈余公积12884053.75

提取一般风险准备3107946.7519035386.06

应付普通股股利40264348.9434163690.01

期末未分配利润1729085108.261542273646.27

73、利息净收入

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额增减百分比

自有资金利息净收入44939031.3238721511.5516.06

保证金利息净收入333600065.35254586559.4631.04

利息支出-22501004.87-27703042.89不适用合并结构化主体向其他份额持有

-5245073.841678898.09-301.02人的收益分配

利息净收入350793017.96267283926.1931.97

利息净收入的说明：

无

118/1652024年半年度报告

74、手续费及佣金净收入

(1)手续费及佣金净收入情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额增减百分比

期货经纪手续费220957427.66237192850.27-6.85

投资咨询收入1915979.61423492.67352.42

资产管理业务收入12871424.3515055981.53-14.51

基金管理收入31622372.3227749676.0013.96

基金销售收入581665.962444093.48-75.28

外汇业务收入1300812.101433154.82-9.23

证券经纪佣金收入3097979.411756103.0176.41

合计272347661.41286055351.78-4.79分行政区域营业部及手续费收入情况省级行政区域名称营业部家数手续费收入金额

浙江10179184900.35

上海36457034.83

北京2584597.41

天津1122063.44

黑龙江2784154.22

辽宁2608060.53

甘肃1892873.78

河南1328812.10

四川1291352.55

山东2718884.35

广东53055399.99

重庆1139718.30

山西1668298.74

江苏3789231.28

福建1362625.72

江西1110470.22

湖北153472.19

陕西110048.43

新加坡14160432.86

英国19589849.39

香港34547771.95

美国8887608.78

合计39272347661.41

(2)财务顾问业务净收入

□适用√不适用

(3)代理销售金融产品业务

√适用□不适用

单位：元币种：人民币代销金融产品业务本期上期

119/1652024年半年度报告

销售总金额销售总收入销售总金额销售总收入

基金49100000.00581665.96344049000.002444093.48

合计49100000.00581665.96344049000.002444093.48

(4)资产管理业务

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目集合资产管理业务单一资产管理业务期末产品数量2421期末客户数量10021

期初受托资金2298600352.89901765450.46

期末受托资金1431187498.91933529943.04

当期资产管理业务净收入10126640.012744784.34

手续费及佣金净收入的说明：

□适用√不适用

75、投资收益

(1)投资收益情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额增减百分比

权益法核算的长期股权投资收益-305241.68-339451.77不适用处置长期股权投资产生的投资收益

金融工具持有期间的投资收益1226532.859861383.22-87.56分类为以公允价值计量且其变

1226532.859861383.22-87.56

动计入当期损益的金融资产

处置金融工具取得的投资收益-112512431.4675912830.56-248.21分类为以公允价值计量且其变动计入

-254331495.6016718914.81-1621.22当期损益的金融资产分类为以公允价值计量且其变

141819064.1459193915.75139.58

动计入当期损益的金融负债

其他38030380.1552241770.82-27.20

合计-73560760.14137676532.83-153.43

(2)交易性金融工具投资收益明细表

□适用√不适用

76、净敞口套期收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

存货-5116319.909443087.59

待执行合同14084602.66-61381176.52

合计8968282.76-51938088.93

其他说明：

无

120/1652024年半年度报告

77、其他收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币按性质分类本期发生额上期发生额

与收益相关的政府补助[注]318664.179901209.59

个税手续费返还458951.82496868.17

合计777615.9910398077.76

其他说明：

注：本期计入其他收益的政府补助情况详见本财务报表附注十二之说明

78、公允价值变动收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

交易性金融资产102349032.7723434173.02

交易性金融负债-16238842.66-132283443.09

合计86110190.11-108849270.07

其他说明：

无

79、汇兑收益

项目本期数上年同期数

汇兑收益-3835591.12-2440557.26

合计-3835591.12-2440557.26

80、其他业务收入

√适用□不适用

单位：元币种：人民币类别本期发生额上期发生额

贸易1975533711.752598638380.75

投资教育培训收入264528.301213755.66

租赁收入209238.99209238.99

库务收入190754.55786996.91

期货+保险14026018.45

其他5526461.246185719.93

合计1995750713.282607034092.24

其他业务收入说明：

无

81、资产处置收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

固定资产处置收益-61.18

121/1652024年半年度报告

使用权处置收益154059.4662200.05

合计154059.4662138.87

其他说明：

□适用√不适用

82、期货风险准备支出

项目本期数上年同期数增减百分比

提取期货风险准备金7943904.4610236034.16-22.39

合计7943904.4610236034.16-22.39

83、税金及附加

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

城市维护建设税497587.15293807.39

教育费附加221110.42134148.58

地方教育附加147409.6789432.46

印花税1392530.081573679.51

房产税1604538.001603759.81

土地使用税302.10

合计3863175.323695129.85

其他说明：

无

84、业务及管理费

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

职工薪酬195968601.59187642978.28

营业费用7828151.7011666217.37

办公费9372491.4610317176.65

差旅费4464376.904209736.75

业务招待费4196517.775722209.46

通讯费15137103.3312532948.42

折旧及摊销18862858.5817211734.86

房租及物管费用14125089.6812647778.08

期货投资者保障基金285770.52281250.24

信息费21926083.6021047852.80

广告费6714751.383325136.13

咨询费3325718.155572071.77

其他35922339.1318962834.98

合计338129853.79311139925.79

其他说明：

无

122/1652024年半年度报告

85、研发费用

项目本期数上年同期数

人员人工费用10669420.919245321.23

折旧费用770973.69412163.70

信息费等其他相关费用6623629.0110506595.65

合计18064023.6120164080.58

86、信用减值损失

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

坏账损失21617787.0834676104.73

合计21617787.0834676104.73

其他说明：

无

87、其他资产减值损失

□适用√不适用

88、资产减值损失

项目本期数上年同期数

合同履约成本减值损失-1197400.92-549977.82

存货跌价准备-630.004495059.48

合计-1198030.923945081.66

89、其他业务成本

√适用□不适用

单位：元币种：人民币类别本期发生额上期发生额

贸易1963103758.262563890566.76

期货+保险业务15651147.691182500.00

投资性房地产折旧38914.8038914.80

其他251809.83975842.99

合计1979045630.582566087824.55

其他说明：

无

90、营业外收入

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性项目本期发生额上期发生额损益的金额

收回已计提损失3641977.37400814.413641977.37

123/1652024年半年度报告

违约金收入17150.00470081.9017150.00

非流动资产毁损报废利得3240.14654.023240.14

其他200415.15200415.15

合计3862782.66871550.333862782.66

其他说明：

√适用□不适用无

91、营业外支出

√适用□不适用

单位：元币种：人民币计入当期非经常性项目本期发生额上期发生额损益的金额

非流动资产处置损失合计33989.89303185.6832035.67

对外捐赠1100000.003000.001100000.00

其他1563415.042410249.591565369.26

合计2697404.932716435.272697404.93

营业外支出的说明：

无

92、所得税费用

(1)所得税费用表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

当期所得税费用34950166.6832218216.31

递延所得税费用5777383.75-7033820.31

合计40727550.4325184396.00

(2)会计利润与所得税费用调整过程

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额

利润总额271204223.52

按法定/适用税率计算的所得税费用67801055.88

子公司适用不同税率的影响-10821362.90

调整以前期间所得税的影响2103196.82

非应税收入的影响-24307687.88

不可抵扣的成本、费用和损失的影响1848439.55使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损

-1038496.57的影响本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差

855391.83

异或可抵扣亏损的影响处置权益法核算长期股权投资的影响

124/1652024年半年度报告

其他4287013.70

所得税费用40727550.43

其他说明：

√适用□不适用无

93、其他综合收益

√适用□不适用详见附注

94、现金流量表项目

(1).与经营活动有关的现金收到的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

客户出入金净额5219049548.523938834985.48

收到的房租及物业费209238.99209238.99

收到的交易所奖励款及培训收入15604328.611973185.61

收到的财政资助款632778.3010273242.11

往来款280992737.65

其他11001434.276812993.95

合计5246497328.694239096383.79

收到的其他与经营活动有关的现金说明：

无支付的其他与经营活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

存入交易所保证金净额2216293961.302631982500.06

往来款370541718.61

其他159669546.1398271679.07

合计2746505226.042730254179.13

支付的其他与经营活动有关的现金说明：

无

(2).与投资活动有关的现金收到的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用支付的重要的投资活动有关的现金

□适用√不适用

125/1652024年半年度报告

收到的其他与投资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

定期存款和协议存款利息79390514.78210068924.90

定期存款和协议存款到期收回850000000.002570000000.00

场外期权投资款32253945.96

合计961644460.742780068924.90

收到的其他与投资活动有关的现金说明：

无支付的其他与投资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

存入定期存款和协议存款1367846603.952220000000.00

场外期权投资款21822422.91

卖出回购金融资产9000.00

合并结构化主体支付的现金净额2857829.33

合计1370704433.282241831422.91

支付的其他与投资活动有关的现金说明：

无

(3).与筹资活动有关的现金收到的其他与筹资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

开具信用证质押的定期存款利息17477568.00

合计17477568.00

收到的其他与筹资活动有关的现金说明：

无支付的其他与筹资活动有关的现金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

开具信用证质押的定期存款39800000.00

支付的租赁付款额11773321.33

合计11773321.3339800000.00

支付的其他与筹资活动有关的现金说明：

无筹资活动产生的各项负债变动情况

126/1652024年半年度报告

□适用√不适用

(4).以净额列报现金流量的说明

□适用√不适用

(5).不涉及当期现金收支、但影响企业财务状况或在未来可能影响企业现金流量的重大活动及财务影响

□适用√不适用

95、现金流量表补充资料

(1)现金流量表补充资料

√适用□不适用

单位：元币种：人民币补充资料本期金额上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流

量：

净利润230476673.09168308741.15

加：提取期货风险准备7943904.4610236034.16

资产减值准备20419756.1638621186.39

固定资产折旧、油气资产折耗、生

11520194.559867111.64

产性生物资产折旧

使用权资产摊销8876186.538422212.71

无形资产摊销3984656.343739042.88

长期待摊费用摊销2385566.631812835.91

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填154059.4662138.87列）固定资产报废损失（收益以“－”

606836.64302531.66号填列）公允价值变动损失（收益以“－”-84466563.94-108849270.07号填列）

财务费用（收益以“－”号填列）35801166.9827703042.89

投资损失（收益以“－”号填列）-73560760.14137676532.83递延所得税资产减少（增加以

6213879.363610730.12“－”号填列）递延所得税负债增加（减少以-1599109.80-10451215.06“－”号填列）

存货的减少（增加以“－”号填列）-160987984.587333531.12经营性应收项目的减少（增加以-2296545104.98-2656690478.80“－”号填列）经营性应付项目的增加（减少以

4837495109.913953851429.13“－”号填列）

其他4335870.5286342027.99

经营活动产生的现金流量净额2553054337.191681898165.52

2．不涉及现金收支的重大投资和筹

资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券

127/1652024年半年度报告

融资租入固定资产

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额10074881019.355944764450.16

减：现金的期初余额8333054519.553940859739.25

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额1741826499.802003904710.91

(2)本期支付的取得子公司的现金净额

□适用√不适用

(3)本期收到的处置子公司的现金净额

□适用√不适用

(4)现金和现金等价物的构成

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目期末余额期初余额

一、现金10074881019.358333054519.55

其中：库存现金49844.40104387.07

可随时用于支付的银行存款9944049577.948285341480.78可随时用于支付的其他货币资

130781597.0147608651.70

金存放同业款项拆放同业款项

二、现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

三、期末现金及现金等价物余额10074881019.358333054519.55

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物

其他说明：

□适用√不适用

(5)使用范围受限但仍作为现金和现金等价物列示的情况

□适用√不适用

(6)不属于现金及现金等价物的货币资金

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期金额理由

期末银行存款中12673572658.42

银行存款12673576658.42元系存款期限超过三个月的存款和

利息、4000.00元系业务冻结资金

期末其他货币资金中22217632.92

其他货币资金22914776.92

元系风险准备金、697144.00元系质

128/1652024年半年度报告

押的租赁保证金

合计12696491435.34/

其他说明：

□适用√不适用

96、所有者权益变动表项目注释

说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：

□适用√不适用

97、外币货币性项目

(1).外币货币性项目：

√适用□不适用

单位：元期末折算人民币项目期末外币余额折算汇率余额货币资金

其中：美元632301312.957.12684506284997.15

欧元4566448.517.661734986758.55

港币186167361.800.9127169911227.76

澳元178192.444.7650849086.98日元1071171316.000.044747922062.34

新加坡元1412937.605.27907458897.59

英镑160840.849.04301454483.72

瑞士法郎99.497.9471790.66

加币1062377.595.22745553472.61

泰铢294437.810.195257462.49其他应收款

其中：美元35181961.917.1268250734806.16

港币3653569.880.91273334540.16

新加坡元1123138.205.27905929046.56

英镑164798.139.04301490269.49其他应付款

其中：美元4996130.437.126835606422.35

港币3063643.040.91272796125.73

新加坡元156273.495.2790824967.75

英镑397126.739.04303591217.02结算备付金

其中：港币2191815.710.91272000426.36

美元4139177.847.126829499092.66

英镑11447.379.0430103518.54日元831044.800.044737179.28

新加坡元2905.545.279015338.33

澳元33905.124.7650161557.90应收货币保证金

其中：美元455885377.297.12683249003906.86

129/1652024年半年度报告

港币28181814.120.912725720978.11

新加坡元3131556.175.279016531485.01

马币20394514.511.513530866818.14日元806282271.550.044736071456.26

加币7834246.895.227440952742.17

欧元863185.037.66176613464.74

英镑-7288.669.0430-65911.32

韩元3531036.950.005218321.16

泰铢-407960.780.1952-79617.64应付货币保证金

其中：美元1190813474.297.12688486689468.57

港币143635194.840.9127131092969.63

新加坡元3149893.895.279016628289.85

马币21013661.991.513531803889.36日元1894769196.000.044784768184.29

加币9307465.585.227448653845.57

欧元5290920.457.661740537445.21

澳元151994.424.7650724253.41

英镑14249.409.0430128857.32

瑞士法郎99.467.9471790.42

韩元3716881.000.005219285.43

泰铢-551280.000.1952-107587.82代理买卖证券款

其中：港币46089902.700.912742065332.40

美元8435068.877.126860115048.82

英镑1100.009.04309947.30日元404635.000.044718102.56

新加坡元425.425.27902245.79

澳元2066.554.76509847.11应付职工薪酬

其中：美元2313232.407.126816485944.67

港币23718622.200.912721647512.11

新加坡元448782.505.27902369122.82

英镑202015.429.04301826825.44

其他说明：

无

(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位

币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。

√适用□不适用记账本位记账本位币变化公司名称选择依据币及原因横华国际期货有限公司港币主要经营地为香港无横华国际资产管理有限公司港币主要经营地为香港无横华国际金融股份有限公司港币主要经营地为香港无横华国际证券有限公司港币主要经营地为香港无

130/1652024年半年度报告

横华国际科技商贸服务有限公司港币主要经营地为香港无横华国际财富管理有限公司港币主要经营地为香港无

Nanhua Fund SPC 港币 主要经营地为香港 无

HGNH Capital Fund 港币 主要经营地为香港 无横华国际资本有限公司港币主要经营地为香港无

Nanhua USA LLC 美元 主要经营地为美国 无

NANHUA USA HOLDING LLC 美元 主要经营地为美国 无

CHICAGO INSTITUTE OF INVESTMENTINC. 美元 主要经营地为美国 无

NANHUA USA INVESTMENT LLC 美元 主要经营地为美国 无

NANHUA SINGAPORE PTE.LTD. 美元 主要交易货币为美元 无

横华资本（香港）有限公司港币主要经营地为香港无

NANHUA FINANCIAL (UK) CO LIMITED 美元 主要交易货币为美元 无

NANHUA ASSET MANAGEMENT SG PTE.LTD. 美元 主要交易货币为美元 无

HENGHUA Capital Limited 港币 主要经营地为香港 无

98、租赁

(1)作为承租人

√适用□不适用

1)使用权资产相关信息详见本财务报表附注七30之说明。

2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报表附注五49之说明。计入当

期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：

项目本期数上年同期数

短期租赁费用5250.002608772.68

低价值资产租赁费用（短期租赁除外）

合计5250.002608772.68

3)与租赁相关的当期损益及现金流

项目本期数上年同期数

租赁负债的利息费用594976.20840212.12

与租赁相关的总现金流出11773321.3313830785.62

4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报表附注十三(三)之说明。

未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额

□适用√不适用简化处理的短期租赁或低价值资产的租赁费用

□适用√不适用售后租回交易及判断依据

□适用√不适用

与租赁相关的现金流出总额11773321.33(单位：元币种：人民币)

(2)作为出租人作为出租人的经营租赁

131/1652024年半年度报告

□适用√不适用作为出租人的融资租赁

□适用√不适用未折现租赁收款额与租赁投资净额的调节表

□适用√不适用未来五年未折现租赁收款额

□适用√不适用

(3)作为生产商或经销商确认融资租赁销售损益

□适用√不适用其他说明无

99、数据资源

□适用√不适用

100、其他

□适用√不适用

八、研发支出

(1).按费用性质列示

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

人员人工费用10669420.919245321.23

折旧费用770973.69412163.70

信息费等其他相关费用6623629.0110506595.65

合计18064023.6120164080.58

其中：费用化研发支出18064023.6120164080.58

其他说明：

无

(2).符合资本化条件的研发项目开发支出

□适用√不适用重要的资本化研发项目

□适用√不适用开发支出减值准备

□适用√不适用其他说明无

132/1652024年半年度报告

(3).重要的外购在研项目

□适用√不适用

九、资产证券化业务的会计处理

□适用√不适用

十、合并范围的变更

1、非同一控制下企业合并

□适用√不适用

2、同一控制下企业合并

□适用√不适用

3、反向购买

□适用√不适用

133/1652024年半年度报告

4、处置子公司

本期是否存在丧失子公司控制权的交易或事项

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

5、其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

√适用□不适用

1.合并范围增加

公司名称股权取得方式股权取得时点出资额出资比例

南华元亨平衡1号集合资产管理计划投资设立2023-9-285000048.6134.72%

2.合并范围减少

公司名称股权处置方式股权处置时点处置日净资产期初至处置日净利润

南华新安 1号 FOF 集合资产管理计划 终止清算 2024-1-19 4931349.35 246.24

南华量化趋势一号集合资产管理计划份额转让2024-1-222719536.23-92471.56

6、其他

□适用√不适用

134/1652024年半年度报告

十一、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益

(1).企业集团的构成

√适用□不适用

本公司将横华国际金融股份有限公司、浙江南华资本管理有限公司等24家子公司及南华期货

元亨 2 号单一资产管理计划、南华全明星 FOF 集合资产管理计划、南华同舟 1 号集合资产管理计

划、南华元亨平衡1号集合资产管理计划、南华商品1号集合资产管理计划5个结构化主体纳入报告期合并财务报表范围。

单位:元币种:人民币

主要经持股比例(%)取得子公司名称注册地业务性质营地直接间接方式横华国际金融股份有限公司香港香港金融业100设立横华国际资产管理有限公司香港香港金融业100设立

Nanhua Fund SPC 香港 开曼群岛 金融业 100 设立

HGNH Capital Fund 香港 开曼群岛 金融业 100 设立横华国际期货有限公司香港香港金融业100设立横华国际证券有限公司香港香港金融业100设立横华国际科技商贸服务有限香港香港商业100设立公司横华国际财富管理有限公司香港香港金融业100设立横华国际资本有限公司香港香港金融业100设立

NANHUA USA HOLDING LLC 美国 美国 金融业 100 设立

NANHUA USA LLC 美国 美国 金融业 100 设立非同一控

CHICAGO INSTITUTE OF美国美国商业100制下企业

INVESTMENT INC.合并

NANHUA USA INVESTMENT LLC 美国 美国 商业 100 设立

NANHUA SINGAPORE PTE.LTD. 新加坡 新加坡 金融业 100 设立南华基金管理有限公司浙江浙江金融业100设立浙江南华资本管理有限公司浙江浙江金融业100设立舟山金旭贸易有限公司浙江浙江商业100设立黑龙江横华农业产业服务有

黑龙江黑龙江商业51.15设立限公司哈尔滨南北企业咨询事务所

黑龙江黑龙江商业3.0154设立（有限合伙）非同一控

横华资本（香港）有限公司香港香港商业100制下企业合并

NANHUA FINANCIAL (UK) CO英国英国金融业100设立

LIMITED

NANHUA ASSET MANAGEMENT SG新加坡新加坡金融业70设立

PTE.LTD.杭州瑞熠贸易有限公司浙江浙江批发业100设立

HENGHUA Capital Limited 香港 维京岛 商业 100 设立

[注]浙江南华资本管理有限公司是哈尔滨南北企业咨询事务所（有限合伙）的执行事务合伙人

135/1652024年半年度报告

在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：

无

持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依

据：

无

对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：

公司根据《企业会计准则第33号——合并财务报表》，对于公司管理并投资的结构化主体（如：资产管理计划、基金产品）公司会评估其所持有结构化主体连同其管理人报酬所产生的可变回报的最大风险敞口是否足够重大以致表明公司对结构化主体拥有控制权。若公司对管理的结构化主体拥有控制权，则将结构化主体纳入合并财务报表的合并范围。

截至2024年6月30日，公司及子公司作为资产管理计划管理人并投资南华期货元亨2号单一资产管理计划、南华全明星 FOF 集合资产管理计划、南华同舟 1 号集合资产管理计划、南华元

亨平衡1号集合资产管理计划、南华商品1号集合资产管理计划，上述资产管理计划公司拥有实质性权利，且公司通过在上述资产管理计划中享有份额、收取管理费或业绩报酬的形式获得可变回报预期综合收益率大于30%，故将其纳入公司合并财务报表合并范围。

确定公司是代理人还是委托人的依据：

无

其他说明：

无

(2).重要的非全资子公司

□适用√不适用

(3).重要非全资子公司的主要财务信息

□适用√不适用

(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：

□适用√不适用

(5).向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

□适用√不适用

136/1652024年半年度报告

3、在合营企业或联营企业中的权益

√适用□不适用

(1).重要的合营企业或联营企业

□适用√不适用

(2).重要合营企业的主要财务信息

□适用√不适用

(3).重要联营企业的主要财务信息

□适用√不适用

(4).不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额

合营企业：

投资账面价值合计657514.44656784.70下列各项按持股比例计算的合计数

--净利润729.74-42414.58

--其他综合收益

--综合收益总额729.74-42414.58

联营企业：

投资账面价值合计1387865.721693837.14下列各项按持股比例计算的合计数

--净利润-305971.42-1354948.73

--其他综合收益

--综合收益总额-305971.42-1354948.73

其他说明：

无

(5).合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明：

□适用√不适用

(6).合营企业或联营企业发生的超额亏损

□适用√不适用

(7).与合营企业投资相关的未确认承诺

□适用√不适用

(8).与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

□适用√不适用

4、重要的共同经营

□适用√不适用

137/1652024年半年度报告

5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

√适用□不适用

（1）未纳入合并财务报表范围的结构化主体的基础信息

2023年12月31日，与本公司相关联、但未纳入本公司合并财务报表范围的结构化主体主要

从事证券投资业务。这类结构化主体2024年6月30日的净资产总额为135301908.12元。

（2）发起设立未纳入合并财务报表范围的结构化主体情况

截至2024年6月30日，与公司相关联、但未纳入公司合并财务报表范围的结构化主体系公司发起设立的资产管理计划，这些结构化主体的性质和目的主要是管理投资者的资产并赚取管理费，其融资方式是向投资者发行投资产品。公司在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要是通过管理这些结构化主体赚取管理费收入。

6、其他

□适用√不适用

十二、政府补助

1、报告期末按应收金额确认的政府补助

□适用√不适用未能在预计时点收到预计金额的政府补助的原因

□适用√不适用

2、涉及政府补助的负债项目

□适用√不适用

3、计入当期损益的政府补助

√适用□不适用

单位：元币种：人民币类型本期发生额上期发生额

与收益相关318664.179901209.59

合计318664.179901209.59

其他说明：

无

十三、与金融工具相关的风险

1、金融工具的风险

√适用□不适用

(一)风险管理政策及组织架构

1.风险管理政策

对于风险管理，公司建立了分级管理的风险治理架构、科学的监督流程和复核机制。

138/1652024年半年度报告

(1)建立完善的制度体系，涵盖公司的所有业务环节及流程，确保业务流程制度化。

1)建立完善的业务决策机制。各项业务的开展经过科学的论证和业务决策部门的复核后予以开展，确保事先的风险预测。

2)建立科学的业务风险评估制度。公司设立交易风控岗部门，全面把控监测期货经纪业务的风险；公司设立法律事务部和合规审查部，统一审核业务合同、评估公司对外开展业务的法律风险和合规风险，风险评估实行复核制度，确保全面评估风险。

3)建立完善的检查监督制度，确保公司各项制度贯彻落实，确保各项业务开展均在合法合规

的框架下进行，确保公司稳健运行。

4)建立完善的责任追究机制，确保有错必究的内部处理机制，从而有效遏制风险的发生。

(2)技术层面，公司建立了业务风险识别、评估和控制的完整体系，运用包括敏感性分析在

内的多种手段，对上述风险进行持续监控，明确风险管理流程和风险化解方法。

1)风险识别：辨别组织系统与业务系统中存在的风险以及关键监管指标。

2)风险评估：利用敏感分析、风险值等对各类风险进行定量、定性分析，分析各类风险的可

能性及后果，制定风险管理战略，并通过沟通渠道进行报告。

3)风险控制：根据评估风险，积极采取应对措施，保证本公司的经营不受影响或将影响降至最低。

公司根据经营环境的变化，建立动态的净资本监控机制，确保净资本符合监管指标的要求。

2.风险治理组织架构

本公司建立了董事会、董事会专门委员会和经营管理层、职能管理部门以及业务部门、分支机构组成的四个层次的风险治理组织构架。

(1)董事会及其专门委员会

董事会是公司风险管理的最高层级，负责审批公司的总体经营战略和重大政策，确定公司的风险偏好和风险容忍度，批准各项业务的风险管理政策、制度和程序，对公司风险管理的有效性进行监督、检查和评价，承担公司风险管理的最终责任。

董事会设立风险管理委员会和审计委员会两个专门委员会负责公司的风险管理事宜。

(2)经营管理层

公司设经营管理层，构成公司风险管理的第二层次。在公司经营管理过程中，经营管理层根据公司内控制度严格履行相应的管理职责，从专业化的角度分别对公司运营、客户资金、财务及信息技术等风险进行控制。具体包括：首席风险官、投资决策委员会、风险控制委员会、IT 治理委员会。

(3)职能管理部门

公司设立风控一部、风控二部、财务管理部、合规审查部、法律事务部、网络工程部等部门，从专业化的角度具体落实风险管理职责。

(4)业务部门、分支机构

139/1652024年半年度报告

各业务部门、各分支机构是公司全面实施风险管理、防范各类潜在风险的第一道防线，其职责是：在公司相应职能部门的指导下，严格按照内部控制要求执行，主动做好本部门/分支机构的风险管理工作，包括客户适当性管理、客户投诉处理、风险监控与报告等。

(二)信用风险

信用风险，是指期货公司在开展业务时，由于合同的一方不履行或在其结算过程中交易对手的违约，或由于交易对手的信用等级下降，给期货公司带来损失的风险。公司的信用风险分为期货经纪业务信用风险和其他信用风险。其他信用风险主要来自银行存款、自有资金投资和应收款项。

1.期货经纪业务信用风险

公司在期货经纪业务的开户环节，严格执行客户的信用调查和评估机制，选择合适的客户参与期货交易，并定期对重要的经纪客户的信用状况、交易规模和交易风险进行后续的跟踪和评估，对可能出现交易规模和交易风险超过自身信用承受范围的客户实施调高交易保证金、限制交易规

模等措施，以控制客户信用风险。

2.银行存款

本公司将银行存款存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

3.自有资金投资

在自有资金投资时，选择资本实力强、盈利状况好、信用等级高的权益类、固定收益类等低风险理财产品进行投资，并严格控制投资规模在公司及监管机构规定的范围内。

4.应收款项

本公司定期对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户进行管理。截至2024年6月30日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司应收账款的

100.00%源于余额前两名客户。除应收质押保证金外本公司对其他应收款项余额未持有任何担保物

或其他信用增级。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

(三)流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。

本公司的流动风险主要来源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

140/1652024年半年度报告

针对流动性风险，公司建立健全以净资本为核心的流动性风险控制指标预警机制，并通过压力测试，测试公司在极端情况下的流动性风险状况。公司严格执行客户保证金和公司自有资金严格分离的“两金”管理制度。

金融负债按剩余到期日分类项目期末数

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上金融负债

短期借款503303616.24503303616.24503303616.24

应付货币保证金33130833366.0533130833366.0533130833366.05

应付质押保证金1462235347.201462235347.201462235347.20应付期货投资者保障基

327816.86107263022.21107263022.21

金

交易性金融负债107263022.21107263022.21107263022.21

应付账款36518514.1836518514.1836518514.18

应付手续费及佣金7124137.22327816.86327816.86

代理买卖证券款92697245.2292697245.2292697245.22

其他应付款1072466887.851072466887.85981458929.03租赁负债（含重分类至“”28107381.0735843865.4218054784.3815658757.921828445.69其他负债部分）

应付债券508790942.08534860000.00324900000.00209960000.00

小计36949668276.1837083612703.4436764855663.58225618757.921828445.69

(续上表)上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上金融负债

短期借款609660582.75623164288.31623164288.31

应付货币保证金27098743408.9127098743408.9127098743408.91

应付质押保证金1838629150.401838629150.401838629150.40应付期货投资者保障基

669659.70669659.70669659.70

金

交易性金融负债65001912.3565001912.3565001912.35

应付账款36350203.0636350203.0636350203.06

应付手续费及佣金4912652.584912652.584912652.58

代理买卖证券款101980554.05101980554.05101980554.05

其他应付款1898534899.401898534899.401898534899.40租赁负债（含重分类至

29771754.0631516652.9516054907.3213600427.221861318.41“其他负债”部分）

应付债券510950924.14549800000.0024900000.00524900000.00

小计32195205701.4032249303381.7131708941636.08538500427.221861318.41

(四)市场风险

市场风险指因商品价格、利率、汇率、权益等的变动而导致所持有的期货合约价值产生潜在损失的风险。公司的市场风险主要源于期货经纪业务客户损失导致的公司自有资金受损、期货投资咨询业务分析错误、资产管理业务投资失误等。

141/1652024年半年度报告

针对市场风险，公司已建立了风险提示和预警机制，并定期或不定期的通过敏感性分析和压力测试对公司的市场风险承受能力进行评估；通过对客户保证金水平的动态检测，实时跟踪客户实际交易风险，对存在交易市场风险的客户及时采取要求追加保证金、甚至强制平仓的应对措施。

通过实时检测客户交易品种的集中度，提示和引导交易客户持仓和交易品种的合理化。此外，公司还建立了市场风险隔离墙制度，对公司各业务的人员、信息、物理、财务账户等进行隔离，防止市场风险蔓延到公司其他业务模块。

(五)操作风险

操作风险是指操作规程不当或操作失误对公司造成的风险，如操作流程设计不当或矛盾，操作执行发生疏漏、内部控制未落实等。公司的操作风险涉及公司的各个业务。

针对操作风险，公司已建立由公司基本制度、部门管理办法、岗位操作细则组成的内控体系，并制定各类业务工作指引和对应的工作底稿，明确各业务的操作风险点。同时公司稽查部通过定期和不定期的专项检查，监督各类业务操作是否遵循了公司内部的控制体系。

(六)合规风险

合规风险是指因公司或员工的经营管理或执业行为违反法律、法规和准则而使公司受到法律

制裁、被采取监管措施、遭受财产损失或声誉损失的风险。

针对合规风险，公司已制定了合规手册，并组织各种形式的合规培训，培养和树立员工的合规意识。公司通过设立首席风险官、合规审查部、反洗钱主管、营业部合规专员等部门或岗位专门履行合规职能，确保公司的各项业务合规开展。同时公司已建立合规问责机制，明确合规的考核标准，加大合规在绩效考核中的力度，为公司合规运作提供保障。

(七)客户资金的安全性

本公司的客户交易结算资金均全额存入保证金专用账户及公司在交易所的专用结算账户，与公司自有资金分户存放，封闭管理。本公司的客户交易结算资金安全性管理符合《期货公司管理办法》(中国证券监督管理委员会令第155号)和《期货交易管理条例》(中华人民共和国国务院令

第676号)等有关规定对客户交易结算资金安全性的要求。不存在挪用客户资金的情况。

2、套期

(1)公司开展套期业务进行风险管理

√适用□不适用

本公司从事大宗商品贸易业务，交易品种包含农产品、黑色、能化、有色、贵金属等。

对于持有的棉花、豆油、菜油、棕榈油、棕榈硬脂、豆粕、菜粕、葵花粕、棕榈粕、花生、

红枣的库存及待执行合同的组合面临的价格风险，本公司通过卖出或买入以上商品关联的期货合约进行管理。以上商品与相关期货合同的商品高度关联，套期无效部分主要来自于基差风险，现货或期货市场供求变动风险以及期货现货或期货市场的不确定性风险等。本公司对此类套期采用公允价值套期。

项目相应风险管理策略和被套期风险的被套期项目及预期风险管理目相应套期活动

142/1652024年半年度报告

目标定性和定量信相关套期工具标有效实现情况对风险敞口的息之间的经济关影响系从事套期的风险管理自2024年1月1策略：对现货价格波日起至2024年6被套期项目和

公司持有的动风险进行套期；风月30日，各部门套期工具之间

现货及待执险管理目标：买入或按现货净敞口数

存在经济关系，行合同净敞卖出特定数量的期货量进行套期保值，现货的市场价公司持有现货

口与现货商合约，对自2024年1套保数量为现货减少风险敞口格波动的风险或者待执行合品对应的期月1日至2024年6净敞口数量（扣税同与相关期货货合约进行月30日止的现货合后）的90-110%，合约的商品高套期保值同所涉及的商品市场需进行敞口数量度关联或相同

价格波动风险进行风调整的，以经审批险对冲。的文件为准其他说明

□适用√不适用

(2)公司开展符合条件套期业务并应用套期会计

√适用□不适用

单位:元币种:人民币已确认的被套期项目与被套期项目以套期会计对公司账面价值中所包含的套期有效性和套期无项目及套期工具相关的财务报表相关被套期项目累计公允效部分来源账面价值影响价值套期调整套期风险类型套期无效部分主要来

自于基差风险，现货或期货市场供求变动风

商品价格风险295316996.6721124440.4319076266.16险以及期货现货或期货市场的不确定性风险等套期类别套期无效部分主要来

自于基差风险，现货或公允价值套期-金期货市场供求变动风

43205600.30-2771190.00-2718337.13

融衍生工具险以及期货现货或期货市场的不确定性风险等其他说明

□适用√不适用

(3)公司开展套期业务进行风险管理、预期能实现风险管理目标但未应用套期会计

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

3、金融资产转移

(1)转移方式分类

□适用√不适用

143/1652024年半年度报告

(2)因转移而终止确认的金融资产

□适用√不适用

(3)继续涉入的转移金融资产

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

十四、公允价值的披露

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末公允价值

项目第一层次公允价值第二层次公允价第三层次公允价合计计量值计量值计量

一、持续的公允价值计量

（一）交易性金融资产2673783099.41896317759.183570100858.59

1.以公允价值计量且变

动计入当期损益的金融2673783099.41896317759.183570100858.59资产

（1）债务工具投资1953545539.851953545539.85

（2）权益工具投资197559269.07679302373.75876861642.82

（3）衍生金融资产522678290.49217015385.43739693675.92

（4）理财产品

（二）应收款项融资

（三）其他权益工具投资52002769.3052002769.30持续以公允价值计量的

2725785868.71896317759.183622103627.89

资产总额

（四）交易性金融负债107263022.21107263022.21

1.以公允价值计量且变

动计入当期损益的金融107263022.21107263022.21负债

其中：衍生金融负债75337274.9075337274.90

其他31925747.3131925748.31非持续以公允价值计量的负债总额

2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

√适用□不适用根据二级市场公开报价确认该计量项目的市价。

3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用√不适用

144/1652024年半年度报告

4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

√适用□不适用

对于以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产中公司购买的理财和基金，本公司根据其管理人提供的估值计算公允价值。

对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以投资标的的市价根据市价组合法计算公允价值。

5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感

性分析

□适用√不适用

6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政

策

□适用√不适用

7、本期内发生的估值技术变更及变更原因

□适用√不适用

8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

□适用√不适用

9、其他

□适用√不适用

十五、关联方及关联交易

1、本企业的母公司情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币母公司对本企母公司对本企业母公司名称注册地业务性质注册资本业的持股比例的表决权比例

(%)(%)横店集团控

东阳市商务服务业5000000000.0069.6876.97股有限公司

本企业的母公司情况的说明：

母公司对本公司的直接持股比例为69.68%，直接间接持股比例为72.18%。

本企业最终控制方是东阳市横店社团经济企业联合会。

其他说明：

无

2、本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注

√适用□不适用本公司的子公司情况详见本财务报表附注十一之说明。

145/1652024年半年度报告

3、本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见附注

□适用√不适用

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下

√适用□不适用合营或联营企业名称与本企业关系浙江红蓝牧投资管理有限公司联营企业

其他说明：

□适用√不适用

4、其他关联方情况

√适用□不适用其他关联方名称其他关联方与本企业关系浙江南骅投资管理有限公司其他横店集团房地产开发有限公司母公司的全资子公司浙商银行股份有限公司其他杭州九里松度假酒店有限责任公司母公司的全资子公司浙江贝洛芙生物科技有限公司其他杭州柏品科技有限公司其他横店集团浙江得邦公共照明有限公司其他东阳市横店贵宾楼大酒店有限公司其他南华期货股份有限公司工会委员会其他南华期货股份有限公司大连营业部工会委员会其他胡汪洋其他罗旭峰其他钟益强其他贾晓龙其他李建萍其他顾松其他王正浩其他周依其他陈冬华其他

其他说明：

无

5、关联交易情况

(1).部分关联方在本公司开设期货账户从事期货交易。关联交易明细如下：

关联方名称期末权益本年度手续费收入

浙江红蓝牧投资管理有限公司216013306.481458037.55

横店集团房地产开发有限公司100.00

周依17320.60

胡汪洋717759.5833658.49

146/1652024年半年度报告

小计216748486.661458037.55

(2).部分关联方在本公司开设证券账户从事证券交易。关联交易如下：

关联方名称期末可用资金/保证金本年度手续费收入

钟益强1431.83

罗旭峰218.97

小计1650.80

(3).部分关联方在本公司认购基金及资管产品份额。关联交易如下：

关联方名称基金名称期末认购份额期末认购净值

浙商银行股份有限公司南华瑞鑫定期开放债券1949369712.342006681181.88

浙商银行股份有限公司南华瑞富一年定开债券发起式999999000.001025898974.10

浙商银行股份有限公司南华瑞元定期开放债券199999000.00208478957.60

浙商银行股份有限公司南华瑞元定期开放债券484683016.67505233576.58

横店集团控股有限公司 南华中证杭州湾区 ETF 11800000.00 11986440.00

顾松 南华瑞盈混合发起 C 2001.62 2174.76

顾松 南华瑞泽债券 A 100.03 95.57

顾松 南华丰淳混合 A 11.09 12.69

顾松 南华中证杭州湾区 ETF 联接 C 7.83 5.85

顾松 南华瑞泰 39 个月定开 A 9.99 10.24

顾松 南华瑞盈混合发起 A 1092.31 1164.18

贾晓龙 南华丰元量化选股混合 C 50000.00 50580.00

贾晓龙 南华瑞盈混合发起 C 10000.54 10865.59

贾晓龙 南华瑞泰 39 个月定开 A 9.99 10.24

李建萍 南华丰汇混合 A 11318.79 12116.76

李建萍 南华瑞盈混合发起 A 4345.56 4631.50

李建萍 南华瑞泰 39 个月定开 A 999.57 1025.06

罗旭峰 南华丰元量化选股混合 C 962177.00 973338.25

罗旭峰 南华瑞泰 39 个月定开 A 99.97 102.52

王正浩 南华瑞泰 39 个月定开 A 9.99 10.24

陈冬华南华同舟1号集合资产管理计划1000000.001020230.97

浙江南骅投资管理有限公司南华商品指数集合资产管理计划10014019.639982637.94

小计3657906932.923770338142.52

(4).部分关联方在本公司认购次级债份额。关联交易如下：

关联方次级债名称金额南华期货2022年面向专业投资者非公开发行次级

浙商银行股份有限公司63000000.00债券（第一期、第二期）

(5).部分关联方在本公司认购代销产品份额。关联交易如下：

关联方基金名称剩余份额最新净值中信建投扬帆回报2号集合资产

陈冬华1000027.28904624.68管理计划

贾晓龙 南华瑞盈混合发起 C 10000.54 10865.59

顾松 南华丰淳混合 A 11.09 12.69

李建萍 南华瑞盈混合发起 A 4345.56 4631.50

小计1014384.47920134.45

147/1652024年半年度报告

(6).公司向部分关联方认购基金及资管产品份额。关联交易如下：

关联方名称基金名称期末认购份额期末认购净值浙江红蓝牧投资管理有限红蓝牧阿尔法星多策略1号

19998010.3820267983.52

公司私募证券投资基金浙江红蓝牧投资管理有限红蓝牧元宝1号私募证券投

52742616.0340163502.11

公司资基金

小计72740626.4160431485.63

(7).部分关联方与本公司进行场外衍生品交易。关联交易如下：

关联方名称期末名义本金本年度损益

浙江红蓝牧投资管理有限公司2667671.23165576.59

浙江南骅投资管理有限公司10000000.00-1208.52

小计12667671.23164368.07

(8).本公司为部分关联方代销基金，取得代销基金收入关联方名称本年度收入

浙江红蓝牧投资管理有限公司150026.34

小计150026.34

9）公司在部分关联方的存款余额如下：

关联方存款余额

浙商银行股份有限公司1886779957.05

(9).购销商品、提供和接受劳务的关联交易

采购商品/接受劳务情况表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币关联方关联交易内容本期发生额

杭州柏品科技有限公司服装费用21154.60

东阳市横店贵宾楼大酒店有限公司餐饮住宿6453.00

杭州九里松度假酒店有限责任公司餐饮住宿41516.00

浙江贝洛芙生物科技有限公司货品3960.00

小计73083.60

出售商品/提供劳务情况表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币关联方关联交易内容本期发生额

横店集团控股有限公司食品114025.82

南华期货股份有限公司工会委员会食品16513.76

南华期货股份有限公司大连营业部工会委员会食品1284.40

小计131823.98

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明：

□适用√不适用

148/1652024年半年度报告

(10).关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

□适用√不适用

关联托管/承包情况说明：

□适用√不适用

本公司委托管理/出包情况表：

□适用√不适用

关联管理/出包情况说明：

□适用√不适用

(11).关联租赁情况

本公司作为出租方：

□适用√不适用

149/1652024年半年度报告

本公司作为承租方：

□适用√不适用关联租赁情况说明

□适用√不适用

150/1652024年半年度报告

(12).关联担保情况本公司作为担保方

□适用√不适用本公司作为被担保方

√适用□不适用

单位：元币种：人民币担保是否已经担保方担保金额担保起始日担保到期日履行完毕

横店集团控股有限公司30000000.002023-10-162024-10-16否

横店集团控股有限公司20000000.002023-10-252024-10-25否

横店集团控股有限公司15000000.002023-9-212024-9-21否

横店集团控股有限公司15000000.002023-9-212024-9-21否

横店集团控股有限公司20000000.002023-12-72024-12-7否

横店集团控股有限公司30000000.002023-12-202024-12-20否

小计130000000.00关联担保情况说明

□适用√不适用

(13).关联方资金拆借

√适用□不适用

单位：元币种：人民币关联方拆借金额起始日到期日说明拆入

浙商银行股份有限公司18253600.002023-12-112024-3-11

浙商银行股份有限公司18253600.002024-3-112024-6-11

浙商银行股份有限公司18253600.002024-6-112024-9-11本期共计提借款利

浙商银行股份有限公司28583312.242023-12-272024-3-27息1552992.47

浙商银行股份有限公司28583312.242024-3-272024-6-27元

浙商银行股份有限公司28583312.242024-6-272024-9-27

(14).关联方资产转让、债务重组情况

□适用√不适用

(15).关键管理人员报酬

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

关键管理人员报酬403.41522.98

(16).其他关联交易

□适用√不适用

151/1652024年半年度报告

6、应收、应付关联方等未结算项目情况

(1).应收项目

□适用√不适用

(2).应付项目

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目名称关联方期末账面余额

其他应付款横店集团浙江得邦公共照明有限公司104855.00

(3).其他项目

□适用√不适用

7、关联方承诺

□适用√不适用

8、其他

□适用√不适用

十六、股份支付

1、各项权益工具

□适用√不适用期末发行在外的股票期权或其他权益工具

□适用√不适用

2、以权益结算的股份支付情况

□适用√不适用

3、以现金结算的股份支付情况

□适用√不适用

4、本期股份支付费用

□适用√不适用

5、股份支付的修改、终止情况

□适用√不适用

6、其他

□适用√不适用

十七、承诺及或有事项

1、重要承诺事项

□适用√不适用

152/1652024年半年度报告

2、或有事项

(1).资产负债表日存在的重要或有事项

□适用√不适用

(2).公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：

√适用□不适用

截至资产负债表日，公司没有需要披露的重要或有事项。

3、其他

□适用√不适用

十八、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项

□适用√不适用

2、利润分配情况

□适用√不适用

3、销售退回

□适用√不适用

4、其他资产负债表日后事项说明

□适用√不适用

十九、风险管理

1、风险管理政策及组织架构

(1).风险管理政策

√适用□不适用

对于风险管理，公司建立了分级管理的风险治理架构、科学的监督流程和复核机制。

(1)建立完善的制度体系，涵盖公司的所有业务环节及流程，确保业务流程制度化。

1)建立完善的业务决策机制。各项业务的开展经过科学的论证和业务决策部门的复核后予以开展，确保事先的风险预测。

2)建立科学的业务风险评估制度。公司设立交易风控岗部门，全面把控监测期货经纪业务的风险；公司设立法律事务部和合规审查部，统一审核业务合同、评估公司对外开展业务的法律风险和合规风险，风险评估实行复核制度，确保全面评估风险。

3)建立完善的检查监督制度，确保公司各项制度贯彻落实，确保各项业务开展均在合法合规

的框架下进行，确保公司稳健运行。

4)建立完善的责任追究机制，确保有错必究的内部处理机制，从而有效遏制风险的发生。

(2)技术层面，公司建立了业务风险识别、评估和控制的完整体系，运用包括敏感性分析在

内的多种手段，对上述风险进行持续监控，明确风险管理流程和风险化解方法。

153/1652024年半年度报告

1)风险识别：辨别组织系统与业务系统中存在的风险以及关键监管指标。

2)风险评估：利用敏感分析、风险值等对各类风险进行定量、定性分析，分析各类风险的可

能性及后果，制定风险管理战略，并通过沟通渠道进行报告。

3)风险控制：根据评估风险，积极采取应对措施，保证本公司的经营不受影响或将影响降至最低。

公司根据经营环境的变化，建立动态的净资本监控机制，确保净资本符合监管指标的要求。

(2).风险治理组织架构

√适用□不适用

本公司建立了董事会、董事会专门委员会和经营管理层、职能管理部门以及业务部门、分支机构组成的四个层次的风险治理组织构架。

(1)董事会及其专门委员会

董事会是公司风险管理的最高层级，负责审批公司的总体经营战略和重大政策，确定公司的风险偏好和风险容忍度，批准各项业务的风险管理政策、制度和程序，对公司风险管理的有效性进行监督、检查和评价，承担公司风险管理的最终责任。

董事会设立风险管理委员会和审计委员会两个专门委员会负责公司的风险管理事宜。

(2)经营管理层

公司设经营管理层，构成公司风险管理的第二层次。在公司经营管理过程中，经营管理层根据公司内控制度严格履行相应的管理职责，从专业化的角度分别对公司运营、客户资金、财务及信息技术等风险进行控制。具体包括：首席风险官、投资决策委员会、风险控制委员会、IT 治理委员会。

(3)职能管理部门

公司设立风控一部、风控二部、财务管理部、合规审查部、法律事务部、网络工程部等部门，从专业化的角度具体落实风险管理职责。

(4)业务部门、分支机构

各业务部门、各分支机构是公司全面实施风险管理、防范各类潜在风险的第一道防线，其职责是：在公司相应职能部门的指导下，严格按照内部控制要求执行，主动做好本部门/分支机构的风险管理工作，包括客户适当性管理、客户投诉处理、风险监控与报告等。

2、信用风险

√适用□不适用

信用风险，是指期货公司在开展业务时，由于合同的一方不履行或在其结算过程中交易对手的违约，或由于交易对手的信用等级下降，给期货公司带来损失的风险。公司的信用风险分为期货经纪业务信用风险和其他信用风险。其他信用风险主要来自银行存款、自有资金投资和应收款项。

154/1652024年半年度报告

1.期货经纪业务信用风险

公司在期货经纪业务的开户环节，严格执行客户的信用调查和评估机制，选择合适的客户参与期货交易，并定期对重要的经纪客户的信用状况、交易规模和交易风险进行后续的跟踪和评估，对可能出现交易规模和交易风险超过自身信用承受范围的客户实施调高交易保证金、限制交易规

模等措施，以控制客户信用风险。

2.银行存款

本公司将银行存款存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

3.自有资金投资

在自有资金投资时，选择资本实力强、盈利状况好、信用等级高的权益类、固定收益类等低风险理财产品进行投资，并严格控制投资规模在公司及监管机构规定的范围内。

4.应收款项

本公司定期对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户进行管理。截至2024年6月30日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司应收账款的

100.00%源于余额前两名客户。除应收质押保证金外本公司对其他应收款项余额未持有任何担保物

或其他信用增级。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

3、流动风险

√适用□不适用

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。

本公司的流动风险主要来源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

针对流动性风险，公司建立健全以净资本为核心的流动性风险控制指标预警机制，并通过压力测试，测试公司在极端情况下的流动性风险状况。公司严格执行客户保证金和公司自有资金严格分离的“两金”管理制度。

金融负债按剩余到期日分类项目期末数

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上金融负债

短期借款503303616.24503303616.24503303616.24

应付货币保证金33130833366.0533130833366.0533130833366.05

应付质押保证金1462235347.201462235347.201462235347.20

155/1652024年半年度报告

应付期货投资者保障基

327816.86107263022.21107263022.21

金

交易性金融负债107263022.21107263022.21107263022.21

应付账款36518514.1836518514.1836518514.18

应付手续费及佣金7124137.22327816.86327816.86

代理买卖证券款92697245.2292697245.2292697245.22

其他应付款1072466887.851072466887.85981458929.03租赁负债（含重分类至“”28107381.0735843865.4218054784.3815658757.921828445.69其他负债部分）

应付债券508790942.08534860000.00324900000.00209960000.00

小计36949668276.1837083612703.4436764855663.58225618757.921828445.69

(续上表)上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上金融负债

短期借款609660582.75623164288.31623164288.31

应付货币保证金27098743408.9127098743408.9127098743408.91

应付质押保证金1838629150.401838629150.401838629150.40应付期货投资者保障基

669659.70669659.70669659.70

金

交易性金融负债65001912.3565001912.3565001912.35

应付账款36350203.0636350203.0636350203.06

应付手续费及佣金4912652.584912652.584912652.58

代理买卖证券款101980554.05101980554.05101980554.05

其他应付款1898534899.401898534899.401898534899.40租赁负债（含重分类至“”29771754.0631516652.9516054907.3213600427.221861318.41其他负债部分）

应付债券510950924.14549800000.0024900000.00524900000.00

小计32195205701.4032249303381.7131708941636.08538500427.221861318.41

4、市场风险

√适用□不适用

市场风险指因商品价格、利率、汇率、权益等的变动而导致所持有的期货合约价值产生潜在损失的风险。公司的市场风险主要源于期货经纪业务客户损失导致的公司自有资金受损、期货投资咨询业务分析错误、资产管理业务投资失误等。

针对市场风险，公司已建立了风险提示和预警机制，并定期或不定期的通过敏感性分析和压力测试对公司的市场风险承受能力进行评估；通过对客户保证金水平的动态检测，实时跟踪客户实际交易风险，对存在交易市场风险的客户及时采取要求追加保证金、甚至强制平仓的应对措施。

通过实时检测客户交易品种的集中度，提示和引导交易客户持仓和交易品种的合理化。此外，公司还建立了市场风险隔离墙制度，对公司各业务的人员、信息、物理、财务账户等进行隔离，防止市场风险蔓延到公司其他业务模块。

156/1652024年半年度报告

5、操作风险

操作风险是指操作规程不当或操作失误对公司造成的风险，如操作流程设计不当或矛盾，操作执行发生疏漏、内部控制未落实等。公司的操作风险涉及公司的各个业务。

针对操作风险，公司已建立由公司基本制度、部门管理办法、岗位操作细则组成的内控体系，并制定各类业务工作指引和对应的工作底稿，明确各业务的操作风险点。同时公司稽查部通过定期和不定期的专项检查，监督各类业务操作是否遵循了公司内部的控制体系。

6、合规风险

合规风险是指因公司或员工的经营管理或执业行为违反法律、法规和准则而使公司受到法律

制裁、被采取监管措施、遭受财产损失或声誉损失的风险。

针对合规风险，公司已制定了合规手册，并组织各种形式的合规培训，培养和树立员工的合规意识。公司通过设立首席风险官、合规审查部、反洗钱主管、营业部合规专员等部门或岗位专门履行合规职能，确保公司的各项业务合规开展。同时公司已建立合规问责机制，明确合规的考核标准，加大合规在绩效考核中的力度，为公司合规运作提供保障。

7、客户资金的安全性

本公司的客户交易结算资金均全额存入保证金专用账户及公司在交易所的专用结算账户，与公司自有资金分户存放，封闭管理。本公司的客户交易结算资金安全性管理符合《期货公司管理办法》(中国证券监督管理委员会令第155号)和《期货交易管理条例》(中华人民共和国国务院令

第676号)等有关规定对客户交易结算资金安全性的要求。不存在挪用客户资金的情况。

8、套期业务

（1）套期业务风险管理情况

本公司从事大宗商品贸易业务，交易品种包含农产品、黑色、能化、有色、贵金属等。

对于持有的棉花、豆油、菜油、棕榈油、棕榈硬脂、豆粕、菜粕、葵花粕、棕榈粕、花生、

红枣的库存及待执行合同的组合面临的价格风险，本公司通过卖出或买入以上商品关联的期货合约进行管理。以上商品与相关期货合同的商品高度关联，套期无效部分主要来自于基差风险，现货或期货市场供求变动风险以及期货现货或期货市场的不确定性风险等。本公司对此类套期采用公允价值套期。

被套期风相应套期被套期项目及相险的定性预期风险管理目标有活动对风项目相应风险管理策略和目标关套期工具之间和定量信效实现情况险敞口的的经济关系息影响从事套期的风险管理策被套期项目和套自2024年1月1日起公司持有的现货及

略：对现货价格波动风险期工具之间存在至2024年6月30日，待执行合同净敞口现货的市

进行套期；风险管理目标：经济关系，公司持各部门按现货净敞口减少风险与现货商品对应的场价格波

买入或卖出特定数量的期有现货或者待执数量进行套期保值，套敞口期货合约进行套期动的风险货合约，对自2024年1行合同与相关期保数量为现货净敞口保值

月1日至2024年6月30货合约的商品高数量（扣税后）的

157/1652024年半年度报告

日止的现货合同所涉及的度关联或相同90-110%，需进行敞口商品市场价格波动风险进数量调整的，以经审批行风险对冲。的文件为准

（2）开展符合条件套期业务并应用套期会计处理情况

单位:元币种:人民币已确认的被套期项与被套期项目以目账面价值中所包套期有效性和套期无效部分套期会计对公司的项目及套期工具相关含的被套期项目累来源财务报表相关影响账面价值计公允价值套期调整套期风险类型套期无效部分主要来自于基

商品价格风差风险，现货或期货市场供

295316996.6721124440.4319076266.16

险求变动风险以及期货现货或期货市场的不确定性风险等套期类别套期无效部分主要来自于基公允价值套差风险，现货或期货市场供期-金融衍43205600.30-2771190.00-2718337.13求变动风险以及期货现货或生工具期货市场的不确定性风险等

二十、其他重要事项

1、前期会计差错更正

(1).追溯重述法

□适用√不适用

(2).未来适用法

□适用√不适用

2、重要债务重组

□适用√不适用

3、资产置换

(1).非货币性资产交换

□适用√不适用

(2).其他资产置换

□适用√不适用

4、年金计划

□适用√不适用

5、终止经营

□适用√不适用

158/1652024年半年度报告

6、分部信息

(1).报告分部的确定依据与会计政策

√适用□不适用

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定报告分部，并以产品分部为基础确定报告分部。分别对期货经纪业务、风险管理业务等业务的经营业绩进行考核。与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在不同的分部之间分配。

(2).报告分部的财务信息

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

2024年半年度

项目收入总额资产总额负债总额

期货经纪业务256734233.3425942221617.7623190651812.07

财富管理业务39555828.45908287762.55706884217.48

风险管理业务2016817469.833209648643.282998682752.34

境外金融服务业务321023178.1310902061962.2810177957324.94

其他业务3374479.96362160766.18324100247.62

合计2637505189.7141324380752.0537398276354.45

2023年度

项目收入总额资产总额负债总额

期货经纪业务570717475.8422626305997.6819049879561.88

财富管理业务90133471.25854828645.25656872933.68

风险管理业务4999227557.372314491911.542500310063.37

境外金融服务业务567312374.349768968057.009738773309.56

其他业务19135412.18760927771.86666767141.58

合计6246526290.9836325522383.3332612603010.07

(3).公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

□适用√不适用

(4).其他说明

□适用√不适用

7、期末发行在外的、可转换为股份的金融工具

□适用√不适用

8、以公允价值计量的资产和负债

□适用√不适用

9、金融工具项目计量基础分类表

(1).金融资产计量基础分类表

□适用√不适用

159/1652024年半年度报告

(2).金融负债计量基础分类表

□适用√不适用

10、外币金融资产和金融负债

□适用√不适用

11、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

□适用√不适用

12、其他

□适用√不适用

二十一、母公司财务报表主要项目注释

1、长期股权投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币期末余额期初余额项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备

对子公司投资1667072493.461667072493.461667072493.461667072493.46

对联营、合营企业投

1387865.721387865.721693837.141693837.14

资

合计1668460359.181668460359.181668766330.601668766330.60

(1)对子公司投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期计本期本期减值准备被投资单位期初余额期末余额提减值增加减少期末余额准备横华国际金融

717072493.46717072493.46

股份有限公司浙江南华资本

700000000.00700000000.00

管理有限公司南华基金管理

250000000.00250000000.00

有限公司

小计1667072493.461667072493.46

(2)对联营、合营企业投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期增减变动减值投资期初追减其他宣告发其他计提期末准备单位余额加少权益法下确认综合放现金其权益减值余额期末投投的投资损益收益股利或他变动准备余额资资调整利润

一、联营企业

浙江红1693837.14-305971.421387865.72

160/1652024年半年度报告

蓝牧投资管理有限公司

合计1693837.14-305971.421387865.72

(3).长期股权投资的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

2、应付职工薪酬

(1).应付职工薪酬列示

□适用√不适用

(2).短期薪酬列示

□适用√不适用

(3).设定提存计划列示

□适用√不适用

其他说明：

□适用√不适用

3、利息净收入

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

利息收入108101970.9583570280.72

利息支出13208961.9513193421.63

利息净收入94893009.0070376859.09

利息净收入的说明：

无

4、手续费及佣金净收入

(1).手续费及佣金净收入情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额增减百分比

期货经纪手续费156187537.08196830914.23-20.65

投资咨询收入1586930.81423492.67274.72

资产管理业务收入6308855.295854878.147.75

基金销售收入604249.992445047.06-75.29

证券经纪佣金收入1607.8331756.10-94.94

合计164689181.00205586088.20-19.89

161/1652024年半年度报告

(2).财务顾问业务净收入

□适用√不适用

(3).代理销售金融产品业务

√适用□不适用

单位：元币种：人民币本期上期代销金融产品业务销售总金额销售总收入销售总金额销售总收入

基金101686819.87604249.99344049020.002445047.06

合计101686819.87604249.99344049020.002445047.06

(4).资产管理业务

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目集合资产管理业务单一资产管理业务期末产品数量113期末客户数量513

期初受托资金1161411295.7854055904.91

期末受托资金155552604.4554055904.91

当期资产管理业务净收入6143811.76165043.53

手续费及佣金净收入的说明：

□适用√不适用

5、投资收益

(1).投资收益情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

权益法核算的长期股权投资收益-305971.42-337328.04

成本法核算的长期股权投资收益1490964.13

金融工具持有期间的投资收益2484514.591618449.32

其中：分类为以公允价值计量且其

2484514.591618449.32

变动计入当期损益的金融资产

处置金融工具取得的投资收益-14067493.91-127485.19

其中：分类为以公允价值计量且其

-14067493.91-127485.19变动计入当期损益的金融资产

合计-11888950.741153636.09

(2).交易性金融工具投资收益明细表

□适用√不适用

6、公允价值变动收益

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

162/1652024年半年度报告交易性金融资产（以公允价值计量且其

17325239.3611438528.45变动计入当期损益的金融资产）

合计17325239.3611438528.45

公允价值变动收益的说明：

无

7、业务及管理费

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目本期发生额上期发生额

职工薪酬102564420.86106218935.77

营业费用7828151.7011666217.37

办公费7652709.837478018.35

差旅费2827217.592604574.68

业务招待费3060483.723754651.47

通讯费9952744.168493897.06

折旧及摊销15705999.9413425497.52

房租及物管费用10575541.759252489.50

期货投资者保障基金285770.52281250.24

信息费12614904.9513123523.80

广告费6308328.902431059.48

咨询费1087033.061746842.15

其他18160847.447169936.50

合计198624154.42187646893.89

业务及管理费的说明：

无

8、其他

□适用√不适用

二十二、补充资料

1、当期非经常性损益明细表

√适用□不适用

单位：元币种：人民币项目金额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值

123309.71

准备的冲销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定

的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产

468858.83

生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用

163/1652024年半年度报告

费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出1504884.65其他符合非经常性损益定义的损益项目

减：所得税影响额501494.35

少数股东权益影响额（税后）5247.75

合计1590311.09

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

2、净资产收益率及每股收益

√适用□不适用加权平均净资产每股收益报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益归属于公司普通股股东的净

6.030.380.38

利润

164/1652024年半年度报告

扣除非经常性损益后归属于

5.990.370.37

公司普通股股东的净利润

3、境内外会计准则下会计数据差异

□适用√不适用

4、其他

□适用√不适用

董事长：罗旭峰

董事会批准报送日期：2024年8月16日修订信息

□适用√不适用

第十一节期货公司信息披露

一、公司重大行政许可事项的相关情况

□适用√不适用

二、监管部门对公司的分类结果

□适用√不适用