目录

一、审计报告………………………………………………………第1—6页

二、财务报表………………………………………………………第7—10页

（一）资产负债表…………………………………………………第7页

（二）利润表………………………………………………………第8页

（三）现金流量表…………………………………………………第9页

（四）所有者权益变动表………………………………………第10页

三、财务报表附注…………………………………………………第11—74页

四、附件……………………………………………………………第75—78页审计报告

天健审〔2026〕5451号

奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司股东：

一、审计意见

我们审计了奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司（以下简称奥科宁克秦皇岛公司）财务报表，包括2024年12月31日、2025年12月31日的资产负债表，2024年度、2025年度的利润表、现金流量表、所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了奥科宁克秦皇岛公司2024年12月31日、2025年12月31日的财务状况，以及2024年度、2025年度的经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。

按照《中国注册会计师独立性准则第1号——财务报表审计和审阅业务对独立性的要求》和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于奥科宁克秦皇岛公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、强调事项——编制基础

第1页共78页我们提醒财务报表使用者关注财务报表附注二对编制基础的说明。奥科宁克秦皇岛公司编制财务报表是为了满足永杰新材料股份有限公司重大资产重组之目的。因此，财务报表不适用于其他用途。本段内容不影响已发表的审计意见。

四、其他事项——对审计报告的发送对象和使用的限制我们的报告仅供奥科宁克秦皇岛公司用于满足永杰新材料股份有限公司重

大资产重组之目的，而不应发送至除本报告三中所述用途相关方以外的其他方或为其使用。

五、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对2024年度、2025年度财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

(一)收入确认

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三（十九）及五（二）1。

奥科宁克秦皇岛公司的营业收入主要来源于铝板带产品的生产销售业务。

2024年度、2025年度奥科宁克秦皇岛公司的营业收入金额分别为人民币

336567.26万元、419902.79万元。

由于营业收入是奥科宁克秦皇岛公司关键业绩指标之一，可能存在奥科宁克秦皇岛公司管理层（以下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或

预期的固有风险，因此，我们将收入确认确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对收入确认，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是

否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)检查销售合同，了解主要合同条款或条件，评价收入确认方法是否适当；

第2页共78页(3)按月度、产品、客户等对营业收入和毛利率实施分析程序，识别是否存

在重大或异常波动，并查明原因；

(4)对于内销收入，选取项目检查相关支持性文件，包括销售合同、订单、销售发票、出库单、发货单、客户签收单等；对于出口收入，获取电子口岸信息并与账面记录核对，并选取项目检查相关支持性文件，包括销售合同、销售发票、签收单、出口报关单、货运提单等；

(5)结合应收账款函证，选取项目函证销售额；

(6)实施截止测试，检查收入是否在恰当期间确认；

(7)获取资产负债表日后的销售退回记录，检查是否存在资产负债表日不满足收入确认条件的情况；

(8)检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

(二)存货可变现净值

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(十)及五(一)6。

截至2024年12月31日，奥科宁克秦皇岛公司存货账面余额为人民币

42174.14万元，跌价准备为人民币5105.24万元，账面价值为人民币37068.90万元。截至2025年12月31日，奥科宁克秦皇岛公司存货账面余额为人民币

45031.29万元，跌价准备为人民币4996.47万元，账面价值为人民币40034.82万元。

存货采用成本与可变现净值孰低计量。管理层按照估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定可变现净值。由于存货金额重大，且确定存货可变现净值涉及重大管理层判断，我们将存货可变现净值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对存货可变现净值，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与存货可变现净值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确

定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

第3页共78页(2)针对管理层以前年度就存货可变现净值所作估计，复核其结果或者管理层对其作出的后续重新估计；

(3)选取项目评价存货估计售价的合理性，复核估计售价是否与销售合同价

格、市场销售价格等一致；

(4)评价管理层对存货至完工时将要发生的成本、销售费用和相关税费所作估计的合理性；

(5)测试管理层对存货可变现净值的计算是否准确；

(6)结合存货监盘，识别是否存在库龄较长、生产成本或售价波动、技术或

市场需求变化等情形，评价管理层就存货可变现净值所作估计的合理性；

(7)检查与存货可变现净值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

六、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估奥科宁克秦皇岛公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

奥科宁克秦皇岛公司治理层（以下简称治理层）负责监督奥科宁克秦皇岛公司的财务报告过程。

七、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报

获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

第4页共78页在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实

施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。

(三)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(四)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对奥科宁克秦皇岛公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如

果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致奥科宁克秦皇岛公司不能持续经营。

(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对2024年度、2025年度财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，

第5页共78页除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计

报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

天健会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：

（项目合伙人）

中国·杭州中国注册会计师：

二〇二六年四月十七日

第6页共78页奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司财务报表附注

2024年1月1日至2025年12月31日

金额单位：人民币元

一、公司基本情况

奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司（以下简称公司或本公司）前身原系美铝渤海铝业有

限公司（以下简称美铝渤海），美铝渤海系经中华人民共和国商务部批准，由奥科宁克(中国)投资有限公司、渤海铝业有限公司共同投资设立的中外合资企业，于2005年9月13日在秦皇岛市工商行政管理局登记注册，取得注册号为130011100471的《企业法人营业执照》，总部位于河北省秦皇岛市。后经历次增资及股权转让，公司现持有统一社会信用代码为

91130300717858899T 的营业执照，注册资本 439411.118 万元，由奥科宁克（中国）投资

有限公司100%持股。

本公司属铝压延加工行业。主要经营活动为铝板带的研发、生产和销售，主要产品包括铝罐体料、锂电池用料、车身板及其他商用运输和工业用铝板。

本财务报表业经公司2026年4月17日董事会批准对外报出。

二、财务报表的编制基础

(一)编制基础本公司财务报表以持续经营为编制基础。本财务报表仅为满足永杰新材料股份有限公司（以下简称永杰新材）重大资产重组之目的，采用与永杰新材相同的会计政策和会计估计编制。

(二)持续经营能力评价本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

三、重要会计政策及会计估计

(一)遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状

第11页共78页况、经营成果和现金流量等有关信息。

(二)会计期间会计年度自公历1月1日起至12月31日止。本财务报表所载财务信息的会计期间为

2024年1月1日起至2025年12月31日止。

(三)营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

(四)记账本位币采用人民币为记账本位币。

(五)重要性标准确定方法和选择依据

公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报表附注中披露事项涉及重要性标准判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：

该事项在本财务涉及重要性标准判断报表附注中的披重要性标准确定方法和选择依据的披露事项露位置

单项金额超过期末资产总额0.3%或单项

重要的在建工程项目五（一）9金额超过1000万元

重要的投资活动现金流量五（三）1单项金额超过期末资产总额0.3%单项账龄超过1年的应付账款占应付账重要的账龄超过1年的应付

五（一）16款总额的10%以上且金额大于1000万账款元单项账龄超过1年的合同负债占合同负重要的账龄超过1年的合同

五（一）17债总额的10%以上且金额大于1000万负债元

重要的承诺及或有事项、资

产负债表日后事项、其他重十、十一、十二涉及金额超过合并资产总额0.5%要事项

(六)现金及现金等价物的确定标准列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

(七)外币业务折算

外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；

以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其第12页共78页人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

(八)金融工具

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允

价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融负债；(2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4)以摊余成本计量的金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的后续计量方法

1)以摊余成本计量的金融资产

采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损

第13页共78页益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得

或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入)计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

(3)金融负债的后续计量方法

1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公

允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的

贷款承诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值

规定确定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

4)以摊余成本计量的金融负债

采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4)金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

*收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

*金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或

第14页共78页该部分金融负债）。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的

风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4.金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相

关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

(1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；

除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由

可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

第15页共78页5.金融工具减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变

动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于租赁应收款、由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益

的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

第16页共78页6.金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

(九)应收款项和合同资产预期信用损失的确认标准和计提方法

1.按信用风险特征组合计提预期信用损失的应收款项和合同资产

组合类别确定组合的依据计量预期信用损失的方法

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约应收银行承兑汇票票据类型风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收应收账款——账龄组合账龄

账款账龄与预期信用损失率对照表，计算预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制其他其他应收款——账龄组合账龄

应收款账龄与预期信用损失率对照表，计算预期信用损失

2.账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

应收账款其他应收款账龄

预期信用损失率（%）预期信用损失率（%）

1年以内（含，下同）5.005.00

1-2年10.0010.00

2-3年50.0050.00

3年以上100.00100.00

应收账款/其他应收款的账龄自初始确认日起算。

3.按单项计提预期信用损失的应收款项和合同资产的认定标准

对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项和合同资产，公司按单项计提预期信用损失。

(十)存货

1.存货的分类

第17页共78页存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

2.发出存货的计价方法

发出存货采用月末一次加权平均法。

3.存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制。

4.低值易耗品和包装物的摊销方法

(1)低值易耗品按照一次转销法进行摊销。

(2)包装物按照一次转销法进行摊销。

5.存货跌价准备

(1)存货跌价准备的确认标准和计提方法

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费

用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

(十一)固定资产

1.固定资产确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

2.各类固定资产的折旧方法

类别折旧方法折旧年限（年）残值率（%）年折旧率（%）

房屋及建筑物年限平均法2054.50

通用设备年限平均法3-5519.00-31.67

第18页共78页类别折旧方法折旧年限（年）残值率（%）年折旧率（%）

专用设备年限平均法3-2054.75-31.67

运输工具年限平均法5-1059.50-19.00

(十二)在建工程

1.在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程

按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

2.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使

用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

类别在建工程结转为固定资产的标准和时点

主体建设工程及配套工程已实质完工、达到预定设计要求并经房屋及建筑物验收机器设备安装调试后达到设计要求或合同规定的标准

(十三)借款费用

1.借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2.借款费用资本化期间

(1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费

用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

(2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连

续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

(3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3.借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息

第19页共78页金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专

门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

(十四)无形资产

1.无形资产包括土地使用权、软件等，按成本进行初始计量。

2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预

期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：

项目使用寿命及其确定依据摊销年限（年）土地使用权按产权登记期限确定使用寿命为50年50软件按预期受益期限确定使用寿命为5-10年5-10

3.研发支出的归集范围

本公司将在产品、技术、工艺标准的研究、开发过程中发生的各项费用归集为研发支出，按照立项通过的研发项目建立项目台账进行核算。公司研发支出主要包括人员人工费用、直接投入费用、折旧费用和其他费用等。

4.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开

发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1)完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2)具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3)无形资

产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4)有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5)归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

(十五)部分长期资产减值

对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资

产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

(十六)长期待摊费用

第20页共78页长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊

费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

(十七)职工薪酬

1.职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。

2.短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

3.离职后福利的会计处理方法

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

(1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和

财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价

值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债

或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

4.辞退福利的会计处理方法

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；

(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

5.其他长期职工福利的会计处理方法

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定

第21页共78页进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为

简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

(十八)预计负债

1.因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为

公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

2.公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在

资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

(十九)收入

1.收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：(1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；(2)客户能

够控制公司履约过程中在建商品；(3)公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：

(1)公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；(2)公司已将该

商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；(3)公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；(4)公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；(5)客户已接受该商品；(6)其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

2.收入计量原则

(1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转

让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客

第22页共78页户的款项。

(2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

(3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现

金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

(4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承

诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

3.收入确认的具体方法

公司销售铝板带业务属于在某一时点履行的履约义务。内销收入在公司将产品运送至合同约定交货地点并由客户确认接受、已收取货款或取得了收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认。外销收入 CIF 和 FOB 方式下，公司在已根据合同约定将产品装船离岸、完成报关手续并取得报关单和提单，已收取货款或取得了收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认；外销收入 EXW 方式下，公司在将产品交给客户或其委托的提货人且经签收确认、已收取货款或取得了收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认。

(二十)合同取得成本、合同履约成本

公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。

如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。

公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

1.该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

2.该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源；

3.该成本预期能够收回。

公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础

进行摊销，计入当期损益。

如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能

够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产

第23页共78页减值损失。以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够

取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

(二十一)合同资产、合同负债公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

(二十二)政府补助

1.政府补助在同时满足下列条件时予以确认：(1)公司能够满足政府补助所附的条件；

(2)公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府

补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

2.与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

3.与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

4.与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相

第24页共78页关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

5.政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

(二十三)递延所得税资产、递延所得税负债1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法

获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

4.公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列

情况产生的所得税：(1)企业合并；(2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

5.同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列

示：(1)拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；(2)递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同

的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

(二十四)租赁

1.公司作为承租人

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

第25页共78页(1)使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地

或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

(2)租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结

果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

2.公司作为出租人

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

(1)经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(2)融资租赁

在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额(未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和)确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。

在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

第26页共78页公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(二十五)安全生产费公司按照财政部、应急部发布的《企业安全生产费用提取和使用管理办法》（财资〔2022〕

136号）的规定提取的安全生产费，计入相关产品的成本或当期损益，同时记入“专项储备”科目。使用提取的安全生产费时，属于费用性支出的，直接冲减专项储备。形成固定资产的，通过“在建工程”科目归集所发生的支出，待安全项目完工达到预定可使用状态时确认为固定资产；同时，按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确认相同金额的累计折旧，该固定资产在以后期间不再计提折旧。

(二十六)分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1.该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

2.管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3.能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

四、税项

(一)主要税种及税率税种计税依据税率

以按税法规定计算的销售货物和应税劳13%、5%；出口货物实行

务收入为基础计算销项税额，扣除当期“免、抵、退”税政策，增值税

允许抵扣的进项税额后，差额部分为应退税按国家规定办理交增值税[注]

从价计征的，按房产原值一次减除30%后余房产税值的1.2%计缴；从租计征的，按租金收入1.2%，12%的12%计缴

城市维护建设税实际缴纳的流转税税额7%

教育费附加实际缴纳的流转税税额3%

地方教育附加实际缴纳的流转税税额2%

企业所得税应纳税所得额25%[注]根据《财政部国家税务总局关于调整出口退税政策的公告》（财政部税务总局公告2024年第15号），取消铝材、铜材以及化学改性的动、植物或微生物油、脂等产品出口退税，

自2024年12月1日起实施。本公司出口铝板带产品适用该政策

第27页共78页五、财务报表项目注释

(一)资产负债表项目注释

1.货币资金

项目2025.12.312024.12.31

银行存款182315465.0730655176.24

合计182315465.0730655176.24

2.应收账款

(1)账龄情况

账龄2025.12.312024.12.31

1年以内638332091.45570068860.11

账面余额合计638332091.45570068860.11

减：坏账准备31916604.5728503443.01

账面价值合计606415486.88541565417.10

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

2025.12.31

账面余额坏账准备种类比例计提比账面价值金额金额

（%）例（%）

按组合计提坏账准备638332091.45100.0031916604.575.00606415486.88

合计638332091.45100.0031916604.575.00606415486.88（续上表）

2024.12.31

账面余额坏账准备种类比例计提比账面价值金额金额

（%）例（%）

按组合计提坏账准备570068860.11100.0028503443.015.00541565417.10

合计570068860.11100.0028503443.015.00541565417.10

2)采用账龄组合计提坏账准备的应收账款

账龄2025.12.312024.12.31

第28页共78页计提计提账面余额坏账准备比例账面余额坏账准备比例

（%）（%）

1年以内638332091.4531916604.575.00570068860.1128503443.015.00

合计638332091.4531916604.575.00570068860.1128503443.015.00

(3)坏账准备变动情况

1)2025年度

本期变动金额项目期初数收回或转期末数计提核销其他回

按组合计提坏账准备28503443.013413161.5631916604.57

合计28503443.013413161.5631916604.57

2)2024年度

本期变动金额项目期初数收回或转期末数计提核销其他回

按组合计提坏账准备30950211.54-2446768.5328503443.01

合计30950211.54-2446768.5328503443.01

(4)应收账款金额前5名情况

1)2025年12月31日

应收账款账面余占应收账款期末余额合计数单位名称应收账款坏账准备

额的比例（%）

力达铝业（深圳）有限公司196309477.3830.759815473.87

惠州科达利精密工业有限公司123202624.7619.306160131.24

江苏科达利精密工业有限公司106375359.8116.665318767.99

Ford Motor Company 58738222.98 9.20 2936911.15

福建科达利精密工业有限公司53500604.498.382675030.22

小计538126289.4284.2926906314.47

2)2024年12月31日

应收账款账面余占应收账款期末余额合计数单位名称应收账款坏账准备

额的比例（%）

力达铝业（深圳）有限公司253090089.8144.4012654504.49

惠州科达利精密工业有限公司125261592.4521.976263079.62

福建科达利精密工业有限公司51829585.189.092591479.26

第29页共78页应收账款账面余占应收账款期末余额合计数单位名称应收账款坏账准备

额的比例（%）

江苏科达利精密工业有限公司49290467.828.652464523.39宇通客车股份有限公司新能源客

23455124.864.111172756.24

车分公司

小计502926860.1288.2225146343.00

3.应收款项融资

(1)明细情况

项目2025.12.312024.12.31

银行承兑汇票26683215.4850133877.46

合计26683215.4850133877.46

(2)减值准备计提情况

1)类别明细情况

2025.12.31

成本累计确认的信用减值准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备26683215.48100.0026683215.48

其中：银行承兑汇票26683215.48100.0026683215.48

合计26683215.48100.0026683215.48（续上表）

2024.12.31

成本累计确认的信用减值准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备50133877.46100.0050133877.46

其中：银行承兑汇票50133877.46100.0050133877.46

合计50133877.46100.0050133877.46

2)采用组合计提减值准备的应收款项融资

2025.12.31

项目

成本累计确认的信用减值准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合26683215.48

第30页共78页2025.12.31项目

成本累计确认的信用减值准备计提比例（%）

小计26683215.48（续上表）

2024.12.31

项目

成本累计确认的信用减值准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合50133877.46

小计50133877.46

(3)公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资情况终止确认金额项目

2025.12.312024.12.31

银行承兑汇票1229919627.97889694924.68

小计1229919627.97889694924.68

银行承兑汇票的承兑人是具有较高信用的商业银行，由其承兑的银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低，故公司将已背书或贴现的该等银行承兑汇票予以终止确认。但如果该等票据到期不获支付，依据《票据法》之规定，公司仍将对持票人承担连带责任。

4.预付款项

(1)账龄分析

2025.12.312024.12.31

账龄比例减值比例减值账面余额账面价值账面余额账面价值

（%）准备（%）准备

1年以内71213484.81100.0071213484.8128883480.63100.0028883480.63

合计71213484.81100.0071213484.8128883480.63100.0028883480.63

(2)预付款项金额前5名情况

1)2025年12月31日

占预付款项余额单位名称账面余额

的比例（%）

秦皇岛纳鑫贸易有限公司21989079.3730.88

营口象屿精制铝业有限责任公司21970068.1130.85

内蒙古锦联铝材有限公司10958180.0015.39

沈阳光太铝业有限公司8778543.9912.33

第31页共78页占预付款项余额单位名称账面余额

的比例（%）

青岛天成金属材料有限公司3254150.414.57

小计66950021.8894.02

2)2024年12月31日

占预付款项余额单位名称账面余额

的比例（%）

托克投资中国有限公司6065737.4321.00

秦皇岛纳鑫贸易有限公司5990999.9920.74

国网冀北电力有限公司秦皇岛供电公司4773795.2316.53

沈阳光太铝业有限公司3993000.0013.82

青岛天成金属材料有限公司3988000.0013.81

小计24811532.6585.90

5.其他应收款

(1)款项性质分类情况

款项性质2025.12.312024.12.31

押金保证金1735980.0014998200.00

关联服务款项532045.41963768.93

应收暂付款4766.022117811.85

其他1965.822083.38

账面余额合计2274757.2518081864.16

减：坏账准备113737.86904093.21

账面价值合计2161019.3917177770.95

(2)账龄情况

账龄2025.12.312024.12.31

1年以内2274757.2518081864.16

账面余额合计2274757.2518081864.16

减：坏账准备113737.86904093.21

账面价值合计2161019.3917177770.95

(3)坏账准备计提情况

第32页共78页1)类别明细情况

2025.12.31

账面余额坏账准备种类计提比例账面价值

金额比例（%）金额

（%）

按组合计提坏账准备2274757.25100113737.865.002161019.39

合计2274757.25100113737.865.002161019.39（续上表）

2024.12.31

账面余额坏账准备种类比例计提比例账面价值金额金额

（%）（%）

按组合计提坏账准备18081864.16100904093.215.0017177770.95

合计18081864.16100904093.215.0017177770.95

2)采用组合计提坏账准备的其他应收款

2025.12.312024.12.31

组合名称计提比计提比例账面余额坏账准备账面余额坏账准备例（%）（%）

账龄组合2274757.25113737.865.0018081864.16904093.215.00

其中：1年以内2274757.25113737.865.0018081864.16904093.215.00

小计2274757.25113737.865.0018081864.16904093.215.00

(4)坏账准备变动情况

1)2025年度

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期信整个存续期预期项目未来12个月合计用损失（未发生信用信用损失（已发生预期信用损失减值）信用减值）

期初数904093.21904093.21

期初数在本期————————

--转入第二阶段

--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提-790355.35-790355.35

第33页共78页第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期信整个存续期预期项目未来12个月合计用损失（未发生信用信用损失（已发生预期信用损失减值）信用减值）本期收回或转回本期核销其他变动

期末数113737.86113737.86期末坏账准备计提

5.005.00比例（%）

2)2024年度

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期信整个存续期预期项目未来12个月合计用损失（未发生信用信用损失（已发生预期信用损失减值）信用减值）

期初数1244298.931244298.93

期初数在本期——————

--转入第二阶段

--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提-340205.72-340205.72本期收回或转回本期核销其他变动

期末数904093.21904093.21期末坏账准备计提

5.005.00比例（%）

(5)其他应收款金额前5名情况

1)2025年12月31日

占其他应收款单位名称款项性质账面余额账龄坏账准备

余额的比例（%）

上海迅喆贸易有限公司押金保证金1735980.001年以内76.3186799.00

奥科宁克（中国）投资关联服务款234940.941年以内10.3311747.05

第34页共78页占其他应收款单位名称款项性质账面余额账龄坏账准备

余额的比例（%）有限公司项

Arconic International 关联服务款

194940.851年以内8.579747.04

(Asia) Ltd. 项

奥科宁克铝业（上海）关联服务款

102163.621年以内4.495108.18

有限公司项

代扣代缴社保款项应收暂付款3797.121年以内0.17189.86

小计2271822.5399.87113591.13

2)2024年12月31日

占其他应收款单位名称款项性质账面余额账龄坏账准备

余额的比例（%）

上海迅喆贸易有限公司押金保证金14998200.001年以内82.95749910.00

CROWN FAMOSA SA DE CV 应收暂付款 1376204.55 1 年以内 7.61 68810.23应收社保缴纳基数调整

应收暂付款731696.531年以内4.0536584.83退款

奥科宁克（昆山）铝业关联服务款

500456.991年以内2.7725022.85

有限公司项

奥科宁克（中国）投资关联服务款

210449.981年以内1.1610522.50

有限公司项

小计17817008.0598.54890850.41

6.存货

(1)明细情况

2025.12.312024.12.31

项目账面余额跌价准备账面价值账面余额跌价准备账面价值

原材料167083622.1648407715.28118675906.88110979754.6648521755.1362457999.53

在产品200811157.021356129.70199455027.32208908412.911989826.85206918586.06

库存商品82418122.76200838.0082217284.76101853230.14540782.57101312447.57

合计450312901.9449964682.98400348218.96421741397.7151052364.55370689033.16

(2)存货跌价准备

1)明细情况

*2025年度本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回或转销其他

第35页共78页本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回或转销其他

原材料48521755.13114039.8548407715.28

在产品1989826.851117078.171750775.321356129.70

库存商品540782.57111871.24451815.81200838.00

合计51052364.551228949.412316630.9849964682.98

*2024年度本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回或转销其他

原材料48508467.0183124.5969836.4748521755.13

在产品432470.001715234.26157877.411989826.85

库存商品1031749.00315287.73806254.16540782.57

合计49972686.012113646.581033968.0451052364.55

2)确定可变现净值的具体依据、报告期转回或转销存货跌价准备的原因

转回存货跌价准转销存货跌价项目确定可变现净值的具体依据备的原因准备的原因以前期间计提了原材料相关产成品估计售价减去至完工估计本期将已计提存货跌价准备的

将要发生的成本、估计的销售费用以及存货跌价准备存货可变现净值在产品相关税费后的金额确定可变现净值的存货耗用上升以前期间计提了相关产成品估计售价减去估计的销售本期将已计提存货跌价准备的库存商品费用以及相关税费后的金额确定可变存货跌价准备存货可变现净值现净值的存货售出上升

7.其他流动资产

2025.12.312024.12.31

项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备待抵扣增值

9826863.989826863.98

税进项税

待摊费用821489.53821489.53921688.47921688.47

合计821489.53821489.5310748552.4510748552.45

8.固定资产

第36页共78页(1)明细情况

1)2025年度

项目房屋及建筑物专用设备运输工具通用设备合计账面原值

期初数277865528.052240285686.2411659004.0620153755.092549963973.44

本期增加金额497276.0040497978.52304932.57343465.1641643652.25

1)在建工程转入497276.0040497978.52304932.57343465.1641643652.25

本期减少金额2793421.32254052.1413388.213060861.67

1)处置或报废2793421.32254052.1413388.213060861.67

期末数278362804.052277990243.4411709884.4920483832.042588546764.02累计折旧

期初数178016294.661798356197.655407598.4416003100.241997783190.99

本期增加金额11081791.7853237998.991567565.481577860.7767465217.02

1)计提11081791.7853237998.991567565.481577860.7767465217.02

本期减少金额2420074.88241349.5312718.802674143.21

1)处置或报废2420074.88241349.5312718.802674143.21

期末数189098086.441849174121.766733814.3917568242.212062574264.80减值准备

期初数39818889.67168634032.31605774.2723835.00209082531.25本期增加金额

1)计提

本期减少金额

1)处置或报废

期末数39818889.67168634032.31605774.2723835.00209082531.25账面价值

期末账面价值49445827.94260182089.374370295.832891754.83316889967.97

期初账面价值60030343.72273295456.285645631.354126819.85343098251.20

2)2024年度

项目房屋及建筑物专用设备运输工具通用设备合计账面原值

第37页共78页项目房屋及建筑物专用设备运输工具通用设备合计

期初数276114611.052247210279.2410898437.7720072341.952554295670.01

本期增加金额1750917.0033347003.49760566.29377927.1436236413.92

1)在建工程转入1750917.0033347003.49760566.29377927.1436236413.92

本期减少金额40271596.49296514.0040568110.49

1)处置或报废40271596.49296514.0040568110.49

期末数277865528.052240285686.2411659004.0620153755.092549963973.44累计折旧

期初数166957295.291735824835.773894380.4514676887.751921353399.26

本期增加金额11058999.3777648629.871513217.991607900.7991828748.02

1)计提11058999.3777648629.871513217.991607900.7991828748.02

本期减少金额15117267.99281688.3015398956.29

1)处置或报废15117267.99281688.3015398956.29

期末数178016294.661798356197.655407598.4416003100.241997783190.99减值准备

期初数39818889.67193154441.30605774.2723835.00233602940.24本期增加金额

1)计提

本期减少金额24520408.9924520408.99

1)处置或报废24520408.9924520408.99

期末数39818889.67168634032.31605774.2723835.00209082531.25账面价值

期末账面价值60030343.72273295456.285645631.354126819.85343098251.20

期初账面价值69338426.09318231002.176398283.055371619.20399339330.51

(2)未办妥产权证书的固定资产的情况项目账面价值未办妥产权证书原因

热轧和磨床厂房21431903.88

因工程规划的历史遗留问题，尚未办理精整厂房17077208.23

职工浴池-东475479.28

辅助生产经营用房，尚未办理蒸馏车间56712.50

第38页共78页项目账面价值未办妥产权证书原因

小计39041303.89

9.在建工程

(1)明细情况

2025.12.312024.12.31

项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备

2#冷轧机备用电机11742344.4611742344.46

4#熔炼炉、静置炉大修4827030.624827030.62

1#预热炉大修7774415.607774415.60

F1 齿轮箱升级改造 328822.96 328822.96

其他零星工程9395920.989395920.9811188027.2711188027.27

合计17170336.5817170336.5828086225.3128086225.31

(2)重要在建工程项目报告期变动情况

1)2025年度

预算数(万工程名称期初数本期增加转入固定资产其他减少期末数

元）

2#冷轧机备

1302.8811742344.461385761.6413128106.10

用电机

4#熔炼炉、

1033.204827030.624890158.859717189.47

静置炉大修

1#预热炉大

967.019446975.601672560.007774415.60

修

F1 齿轮箱升

1710.20328822.961909881.942238704.90

级改造

其他零星工程11188027.2713094985.4914887091.789395920.98

合计28086225.3130727763.5241643652.2517170336.58（续上表）工程累计本期利息工程进利息资本化本期利息资本化工程名称投入占预资本化率资金来源度（%）累计金额金额

算比例（%）（%）

2#冷轧机备

102.11100.00其他

用电机

4#熔炼炉、静

94.05100.00其他

置炉大修

第39页共78页工程累计本期利息工程进利息资本化本期利息资本化工程名称投入占预资本化率资金来源度（%）累计金额金额

算比例（%）（%）

1#预热炉大

97.6997.00其他

修

F1 齿轮箱升

96.57100.00其他

级改造其他零星工程合计

2)2024年度

工程名称预算数期初数本期增加转入固定资产其他减少期末数

2#冷轧机备

1302.883455950.098461394.37175000.0011742344.46

用电机

4#熔炼炉、静

1033.204827030.624827030.62

置炉大修

F1 齿轮箱升

1710.204226643.8910378662.6214276483.55328822.96

级改造

其他零星工程12811137.4920478980.5321784930.37317160.3811188027.27

合计20493731.4744146068.1436236413.92317160.3828086225.31

注：其他减少系转入无形资产（续上表）工程累计工程本期利息利息资本本期利息工程名称投入占预进度资本化率资金来源化累计金额资本化金额

算比例（%）（%）（%）

2#冷轧机备

91.4790.00其他

用电机

4#熔炼炉、静

46.7250.00其他

置炉大修

F1 齿轮箱升

85.4080.00其他

级改造其他零星工程合计

10.使用权资产

(1)2025年度项目厂房及机器设备合计

第40页共78页项目厂房及机器设备合计账面原值

期初数170361800.38170361800.38本期增加金额

1)租入

本期减少金额

1)处置

期末数170361800.38170361800.38累计折旧

期初数131893006.74131893006.74

本期增加金额21982167.7921982167.79

1)计提21982167.7921982167.79

本期减少金额

1)处置

期末数153875174.53153875174.53账面价值

期末账面价值16486625.8516486625.85

期初账面价值38468793.6438468793.64

(2)2024年度项目厂房及机器设备合计账面原值

期初数170361800.38170361800.38本期增加金额

1)租入

本期减少金额

1)处置

期末数170361800.38170361800.38累计折旧

期初数109910838.95109910838.95

本期增加金额21982167.7921982167.79

第41页共78页项目厂房及机器设备合计

1)计提21982167.7921982167.79

本期减少金额

1)处置

期末数131893006.74131893006.74账面价值

期末账面价值38468793.6438468793.64

期初账面价值60450961.4360450961.43

11.无形资产

(1)2025年度项目土地使用权软件合计账面原值

期初数68020000.0017965459.7885985459.78本期增加金额

1)购置

本期减少金额

1)处置

期末数68020000.0017965459.7885985459.78累计摊销

期初数26187700.7717523316.4243711017.19

本期增加金额1360400.0470846.171431246.21

1)计提1360400.0470846.171431246.21

本期减少金额

1)处置

期末数27548100.8117594162.5945142263.40账面价值

期末账面价值40471899.19371297.1940843196.38

期初账面价值41832299.23442143.3642274442.59

(2)2024年度

第42页共78页项目土地使用权软件合计账面原值

期初数68020000.0017648299.4085668299.40

本期增加金额317160.38317160.38

1)在建工程转入317160.38317160.38

本期减少金额

1)处置

期末数68020000.0017965459.7885985459.78累计摊销

期初数24827300.7317436329.5642263630.29

本期增加金额1360400.0486986.861447386.90

1)计提1360400.0486986.861447386.90

本期减少金额

1)处置

期末数26187700.7717523316.4243711017.19账面价值

期末账面价值41832299.23442143.3642274442.59

期初账面价值43192699.27211969.8443404669.11

12.长期待摊费用

(1)2025年度项目期初数本期增加本期摊销其他减少期末数租入资产

12754280.195968159.4810209483.628512956.05

改良支出

合计12754280.195968159.4810209483.628512956.05

(2)2024年度项目期初数本期增加本期摊销其他减少期末数租入资产改

21967055.319212775.1212754280.19

良支出

合计21967055.319212775.1212754280.19

第43页共78页13.递延所得税资产、递延所得税负债

(1)未经抵销的递延所得税资产

2025.12.312024.12.31

项目可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税资产暂时性差异所得税资产

租赁负债16486625.854121656.4438468793.649617198.39

合计16486625.854121656.4438468793.649617198.39

(2)未经抵销的递延所得税负债

2025.12.312024.12.31

项目可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税负债暂时性差异所得税负债

使用权资产16486625.854121656.4438468793.649617198.39

合计16486625.854121656.4438468793.649617198.39

(3)以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

2025.12.312024.12.31

项目递延所得税资产抵销后递延所得税递延所得税资产抵销后递延所得税和负债互抵金额资产或负债余额和负债互抵金额资产或负债余额

递延所得税资产4121656.449617198.39

递延所得税负债4121656.449617198.39

14.短期借款

项目2025.12.312024.12.31

保证借款70000000.00

信用借款85785964.0030000000.00

短期借款利息81906.7331166.67

合计155867870.7330031166.67

15.衍生金融负债

项目2025.12.312024.12.31

外汇衍生工具3310992.55

合计3310992.55

第44页共78页16.应付账款

项目2025.12.312024.12.31

材料款98804561.1162537421.48

工程设备款13226131.2114151730.36

应付费用类款项59904193.6338289678.56

合计171934885.95114978830.40

17.合同负债

(1)明细情况

项目2025.12.312024.12.31

货款9554156.7312292111.98

合计9554156.7312292111.98

(2)报告期各期末无账龄1年以上的重要的合同负债。

18.应付职工薪酬

(1)明细情况

1)2025年度

项目期初数本期增加本期减少期末数

短期薪酬2033972.8787666972.2084375302.325325642.75

离职后福利—设定提存

8459729.318459729.31

计划

辞退福利10284.0010284.00

合计2033972.8796136985.5192845315.635325642.75

2)2024年度

项目期初数本期增加本期减少期末数

短期薪酬1856921.7175508974.2475331923.082033972.87

离职后福利—设定提存

8288306.428288306.42

计划

辞退福利8854.008854.00

合计1856921.7183806134.6683629083.502033972.87

(2)短期薪酬明细情况

第45页共78页1)2025年度项目期初数本期增加本期减少期末数

工资、奖金、津贴和补贴1947534.3074109507.7670787828.675269213.39

职工福利费801195.53801195.53

社会保险费5975843.445975843.44

其中：医疗保险费4821917.554821917.55

工伤保险费1153925.891153925.89

住房公积金5348967.445348967.44

工会经费和职工教育经费86438.571431458.031461467.2456429.36

小计2033972.8787666972.2084375302.325325642.75

2)2024年度

项目期初数本期增加本期减少期末数

工资、奖金、津贴和补贴1770320.9559030243.9858853030.631947534.30

职工福利费3975096.263975096.26

社会保险费5680090.475680090.47

其中：医疗保险费5009768.285009768.28

工伤保险费670322.19670322.19

住房公积金5553770.205553770.20

工会经费和职工教育经费86600.761269773.331269935.5286438.57

小计1856921.7175508974.2475331923.082033972.87

(3)设定提存计划明细情况

1)2025年度

项目期初数本期增加本期减少期末数

基本养老保险8092081.558092081.55

失业保险费367647.76367647.76

小计8459729.318459729.31

2)2024年度

项目期初数本期增加本期减少期末数

基本养老保险7926425.297926425.29

第46页共78页项目期初数本期增加本期减少期末数

失业保险费361881.13361881.13

小计8288306.428288306.42

19.应交税费

项目2025.12.312024.12.31

增值税4279545.57

代扣代缴个人所得税254055.04190974.41

城市维护建设税299568.19

教育费附加128386.37

地方教育附加85590.91

印花税868585.12584093.64

环境保护税30429.0622422.27

其他代扣代缴税费4821358.996163978.02

合计10767519.256961468.34

20.其他应付款

(1)明细情况

项目2025.12.312024.12.31

资金池拆借款166224704.41295612514.30

押金保证金4729790.484137301.34

其他17395.7636887.36

合计170971890.65299786703.00

(2)报告期各期末无账龄1年以上重要的其他应付款。

21.一年内到期的非流动负债

项目2025.12.312024.12.31

一年内到期的租赁负债20445729.7125768643.41

合计20445729.7125768643.41

第47页共78页22.其他流动负债

项目2025.12.312024.12.31

待转销项税额1242040.381597974.56

合计1242040.381597974.56

23.租赁负债

项目2025.12.312024.12.31

租赁付款额21000000.00

减：未确认融资费用554270.29

合计20445729.71

24.预计负债

项目2025.12.312024.12.31形成原因

产品质量保证732438.301133105.18预计产品退换货损失

合计732438.301133105.18

25.其他非流动负债

项目2025.12.312024.12.31

拆借款112460800.00

合计112460800.00

26.实收资本

股东名称2025.12.312024.12.31

奥科宁克（中国）投资有限

4394111180.004394111180.00

公司

合计4394111180.004394111180.00

27.资本公积

(1)明细情况

项目2025.12.312024.12.31

第48页共78页项目2025.12.312024.12.31

资本溢价840000.00840000.00

其他913440666.43913440666.43

合计914280666.43914280666.43

(2)其他说明

2024 年度资本公积-其他增加 230083200.00 元，系根据公司与境外关联方 Arconic

China Processing LLC（奥科宁克中国加工有限责任公司，以下简称奥科宁克加工）于

2024年12月20日达成的《贷款免除协议》，奥科宁克加工同意豁免公司借款本金32000000美元（折合人民币230083200.00元），相应计入资本公积。

28.专项储备

项目2025.12.312024.12.31

安全生产费2096309.491352334.52

合计2096309.491352334.52

29.未分配利润

项目2025年度2024年度

期初未分配利润-4313549578.70-4215637284.19

加：本期实现的净利润33619911.28-97912294.51

期末未分配利润-4279929667.42-4313549578.70

(二)利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况

2025年度2024年度

项目收入成本收入成本

主营业务收入4162690293.853998653388.143332070921.903306379472.84

其他业务收入36337611.7831750032.4333601634.8529121284.44

合计4199027905.634030403420.573365672556.753335500757.28

其中：与客户之间的

4198797630.404030403420.573365473474.183335500757.28

合同产生的收入

第49页共78页(2)公司前5名客户的营业收入情况

1)2025年度

占公司全部营业收入客户名称营业收入

的比例（%）

深圳市科达利实业股份有限公司1258236139.8729.96

力达铝业（深圳）有限公司725155587.8417.27

利太供应链管理（深圳）有限公司583519433.0813.90

Ford Motor Company 353549605.27 8.42

华东联合制罐有限公司263863338.876.28

小计3184324104.9375.83

2)2024年度

占公司全部营业收入客户名称营业收入

的比例（%）

深圳市科达利实业股份有限公司881211162.8526.18

力达铝业（深圳）有限公司646624409.5619.21

利太供应链管理（深圳）有限公司452173345.2013.43

华东联合制罐有限公司232400569.986.91

CROWN FAMOSA SA DE CV 226890688.31 6.74

小计2439300175.9072.47

(3)收入分解信息

1)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务类型分解

2025年度2024年度

项目收入成本收入成本

铝板带4162690293.853998653388.143332070921.903306379472.84

其他36107336.5531750032.4333402552.2829121284.44

小计4198797630.404030403420.573365473474.183335500757.28

2)与客户之间的合同产生的收入按经营地区分解

2025年度2024年度

项目收入成本收入成本

境内3271564090.493208265888.362550520522.912543069584.24

境外927233539.91822137532.21814952951.27792431173.04

小计4198797630.404030403420.573365473474.183335500757.28

第50页共78页3)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解项目2025年度2024年度

在某一时点确认收入4198797630.403365473474.18

小计4198797630.403365473474.18

(4)报告期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入项目2025年度2024年度

营业收入12127144.0618751274.05

小计12127144.0618751274.05

2.税金及附加

项目2025年度2024年度

城市维护建设税3892816.581867694.34

教育费附加1668349.96800440.43

地方教育附加1112233.31533626.97

印花税2677583.382217955.11

房产税2667624.242656940.96

土地使用税2804900.162804900.16

坏境保护税156861.8060849.22

合计14980369.4310942407.19

3.销售费用

项目2025年度2024年度

职工薪酬4156223.192886599.27

关联方共享服务费用11776027.1911726831.32

销售佣金1294805.711249096.64

差旅及招待费用245803.73285367.62

计算机及网络费592277.18480245.24

劳务费197441.64

其他103892.45138287.97

第51页共78页项目2025年度2024年度

合计18366471.0916766428.06

4.管理费用

项目2025年度2024年度

职工薪酬15669995.0714536922.25

特许权使用费40734882.7932505676.50

关联方共享服务费用8446138.228381026.77

折旧与摊销5945963.865122701.23

计算机及网络费5634249.274989524.33

办公费用1562691.712148956.60

安全生产费用1737017.161230502.16

保险费用1389198.951431158.95

专业机构服务费1032814.91925739.53

差旅及招待费用703863.40328366.73

残保金822352.90810827.86

其他453021.98436364.06

合计84132190.2272847766.97

5.财务费用

项目2025年度2024年度

利息支出17682613.3432260488.97

未确认融资费用2231356.593839196.23

手续费162269.40223421.70

利息收入-287408.83-630817.48

汇兑损益-3695928.82-2785073.80

合计16092901.6832907215.62

6.其他收益

第52页共78页项目2025年度2024年度

与收益相关的政府补助1500000.008820000.00

代扣个人所得税手续费返还294910.6855776.42

合计1794910.688875776.42

7.投资收益

项目2025年度2024年度

资金拆借利息收入80.49119023.96

应收款项融资贴现损失-123580.90-119499.18处置衍生金融工具产生的投资收益（外汇锁

1000363.87-1214144.43

汇）

合计876863.46-1214619.65

8.公允价值变动收益

项目2025年度2024年度

衍生金融负债-3310992.55

其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收

-3310992.55益（外汇锁汇）

合计-3310992.55

9.信用减值损失

项目2025年度2024年度

坏账损失-2622806.212786974.25

合计-2622806.212786974.25

10.资产减值损失

项目2025年度2024年度

存货跌价损失-1228949.41-2113646.58

合计-1228949.41-2113646.58

11.资产处置收益

第53页共78页项目2025年度2024年度

固定资产处置收益-65560.87438194.52

合计-65560.87438194.52

12.营业外收入

项目2025年度2024年度

罚款收入（赔偿收入）3000.0020880.00

其他7358.362.43

合计10358.3620882.43

13.营业外支出

项目2025年度2024年度

非流动资产毁损报废损失165791.5690564.51

税收滞纳金29367.44

其他2298.3712280.47

合计197457.37102844.98

(三)现金流量表项目注释

1.收到或支付的重要的投资活动有关的现金

(1)购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金项目2025年度2024年度

工程设备款36315920.2343311132.49

合计36315920.2343311132.49

2.收到或支付的其他与经营活动、投资活动及筹资活动有关的现金

(1)收到其他与经营活动有关的现金项目2025年度2024年度

与收益相关的政府补助1794910.688875776.42

利息收入287408.83630817.48

其他749967.1178877.72

第54页共78页项目2025年度2024年度

合计2832286.629585471.62

(2)支付其他与经营活动有关的现金项目2025年度2024年度

支付期间费用57454918.5172222628.01

其他115877.78931159.60

合计57570796.2973153787.61

(3)收到其他与投资活动有关的现金项目2025年度2024年度

收回资金池拆借款及利息808168.72127853412.87

合计808168.72127853412.87

(4)支付其他与投资活动有关的现金项目2025年度2024年度

借出资金池拆借款808088.23127734388.91

合计808088.23127734388.91

(5)收到其他与筹资活动有关的现金项目2025年度2024年度

取得资金池拆借款1790158276.49595200610.66

合计1790158276.49595200610.66

(6)支付其他与筹资活动有关的现金项目2025年度2024年度

归还资金池借款及利息1724901970.91508312471.03

归还股东借款及利息94173052.70117380317.16

支付租金31400000.0031400000.00

合计1850475023.61657092788.19

3.现金流量表补充资料

补充资料2025年度2024年度

(1)将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润33619911.28-97912294.51

第55页共78页补充资料2025年度2024年度

加：资产减值准备1228949.412113646.58

信用减值准备2622806.21-2786974.25

固定资产折旧、使用权资产、油气资产折耗、

89447384.81113810915.81

生产性生物资产折旧

无形资产摊销1431246.211447386.90

长期待摊费用摊销10209483.629212775.12

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的

65560.87-438194.52损失（收益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）165791.5690564.51

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）3310992.55

财务费用（收益以“－”号填列）16218041.1133314611.40

投资损失（收益以“－”号填列）-1000444.361095120.47

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）

存货的减少（增加以“－”号填列）-30888135.21-45530672.47

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）-63461102.1436082651.46

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）66184715.66-18388807.63

其他743974.971352334.52

经营活动产生的现金流量净额126588184.0036774055.94

(2)不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券新增使用权资产

(3)现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额182315465.0730655176.24

减：现金的期初余额30655176.2462556995.20

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额151660288.83-31901818.96

4.现金和现金等价物的构成

第56页共78页项目2025.12.312024.12.31

1)现金182315465.0730655176.24

其中：库存现金

可随时用于支付的银行存款182315465.0730655176.24可随时用于支付的其他货币资金可用于支付的存放中央银行款项

2)现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

3)期末现金及现金等价物余额182315465.0730655176.24

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金及现金等价物

5.筹资活动相关负债变动情况

(1)2025年度本期增加本期减少项目期初数期末数现金变动非现金变动现金变动非现金变动

短期借款30031166.67314785964.001726276.11190675536.05155867870.73其他应付

295612514.301790158276.4915956337.231819075023.61116427400.00166224704.41

款租赁负债

（含一年内到期的46214373.122231356.5928000000.0020445729.71租赁负

债）其他非流

112460800.00112460800.00

动负债

小计371858054.092104944240.49132374769.932037750559.66116427400.00454999104.85

(2)2024年度本期增加本期减少项目期初数期末数现金变动非现金变动现金变动非现金变动

短期借款435000000.001644788.88406613622.2130031166.67

其他应付款520246991.72595200610.6630615700.09625692788.19224758000.00295612514.28租赁负债

（含一年内

70375176.893839196.2328000000.0046214373.12

到期的租赁

负债）

第57页共78页本期增加本期减少项目期初数期末数现金变动非现金变动现金变动非现金变动

小计590622168.611030200610.6636099685.201060306410.40224758000.00371858054.07

6.不涉及现金收支的重大活动

(1)不涉及现金收支的商业汇票背书转让金额项目2025年度2024年度

背书转让的商业汇票金额2439210975.261716948604.38

其中：支付货款2437158276.831712745004.38支付固定资产等长期

2052698.434203600.00

资产购置款

(四)其他

1.外币货币性项目

(1)明细情况

1)2025年12月31日

项目外币余额折算汇率折算成人民币余额

货币资金135154411.03

其中：美元19228660.807.0288135154411.03

应收账款119704144.42

其中：美元17030523.627.0288119704144.42

其他应收款194774.58

其中：美元27710.937.0288194774.58

短期借款55753035.18

其中：美元7932084.457.028855753035.18

应付账款52176086.29

其中：美元7231142.107.028850826251.59

其中：欧元162919.238.23551341721.32

其中：英镑859.969.43468113.38

其他应付款7423656.05

其中：美元1056176.887.02887423656.05

其他非流动负债112460800.00

第58页共78页项目外币余额折算汇率折算成人民币余额

其中：美元16000000.007.0288112460800.00

2)2024年12月31日

项目外币余额折算汇率折算成人民币余额

货币资金25387756.85

其中：美元3531767.417.188425387756.85

应收账款33340543.85

其中：美元4522960.617.188432512850.05

其中：欧元109982.307.5257827693.80

其他应收款166842.69

其中：美元23209.997.1884166842.69

应付账款33340543.85

其中：美元4522960.617.188432512850.05

其中：欧元109982.307.5257827693.80

其他应付款207292055.13

其中：美元28837022.867.1884207292055.13

2.租赁

(1)公司作为承租人

1)使用权资产相关信息详见本财务报表附注五(一)10之说明。

2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报表附注三(二十四)之说明。计入当期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：

项目2025年度2024年度

短期租赁费用119166.66121665.36

合计119166.66121665.36

3)与租赁相关的当期损益及现金流

项目2025年度2024年度

租赁负债的利息费用2231356.593839196.23

与租赁相关的总现金流出31519166.6631521665.36

4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报表附注七(二)之说明。

第59页共78页(2)公司作为出租人

1)经营租赁

*租赁收入项目2025年度2024年度

租赁收入230275.23199082.57

其中：未纳入租赁收款额计量的可变租赁付款额相关收入

*经营租赁资产

项目2025.12.312024.12.31

无形资产2424071.692505553.09

小计2424071.692505553.09

*根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额剩余期限2025.12.312024.12.31

1年以内100000.00200000.00

1-2年100000.00

合计100000.00300000.00

六、政府补助

(一)新增的政府补助情况新增补助金额项目

2025年度2024年度

与收益相关的政府补助1500000.008820000.00

其中：计入其他收益1500000.008820000.00

合计1500000.008820000.00

(二)计入当期损益的政府补助金额项目2025年度2024年度

计入其他收益的政府补助金额1500000.008820000.00

合计1500000.008820000.00

七、与金融工具相关的风险

第60页共78页本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的

负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。

(一)信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

1.信用风险管理实务

(1)信用风险的评价方法公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

1)定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；

2)定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。

(2)违约和已发生信用减值资产的定义

当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：

1)债务人发生重大财务困难；

2)债务人违反合同中对债务人的约束条款；

3)债务人很可能破产或进行其他财务重组；

4)债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况

下都不会做出的让步。

2.预期信用损失的计量

第61页共78页预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历

史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。

3.金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报表附注五(一)2、五

(一)3及五(一)5之说明。

4.信用风险敞口及信用风险集中度

本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采取了以下措施。

(1)货币资金

本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

(2)应收款项

本公司持续对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户进行管理。截至2025年12月31日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司应收账款的84.29%（2024年12月31日：88.22%）源于余额前五名客户。本公司对应收账款和余额未持有任何担保物或其他信用增级。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

(二)流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。

金融负债按剩余到期日分类

2025.12.31

项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

银行借款155867870.73156427662.80156427662.80

第62页共78页2025.12.31项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

应付账款171934885.95171934885.95171934885.95

其他应付款170971890.65170971890.65170971890.65

租赁负债20445729.7121000000.0021000000.00其他非流动

112460800.00138671195.206442285.6912884571.38119344338.13

负债

小计631681177.04659005634.60526776725.0912884571.38119344338.13（续上表）

2024.12.31

项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

银行借款30031166.6730236111.1130236111.11

衍生金融负债3310992.553310992.553310992.55

应付账款114978830.40114978830.40114978830.40

其他应付款299786703.00300619023.87300619023.87

租赁负债46214373.1249000000.0028000000.0021000000.00

小计494322065.74498144957.93477144957.9321000000.00

(三)市场风险

市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。

市场风险主要包括利率风险和外汇风险。

1.利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。

固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。

2.外汇风险

外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。

本公司面临的汇率变动的风险主要与本公司外币货币性资产和负债有关。对于外币资产和负债，如果出现短期的失衡情况，本公司会在必要时按市场汇率买卖外币，以确保将净风险敞口维持在可接受的水平。

本公司外币货币性资产和负债情况详见本财务报表附注五(四)1之说明。

第63页共78页(四)金融资产转移

1.2025年度

(1)金融资产转移基本情况已转移金融资终止确认情况的判断转移方式已转移金融资产金额终止确认情况产性质依据

票据贴现应收款项融资76456371.42终止确认已经转移了其几乎所

票据背书应收款项融资2439210975.26终止确认有的风险和报酬

小计2515667346.68

(2)因转移而终止确认的金融资产情况与终止确认相关的利得或项目金融资产转移方式终止确认的金融资产金额损失

应收款项融资贴现76456371.42-123580.90

应收款项融资背书2439210975.26

小计2515667346.68-123580.90

2.2024年度

(1)金融资产转移基本情况已转移金融资终止确认情况的判断转移方式已转移金融资产金额终止确认情况产性质依据

票据贴现应收款项融资27373071.90终止确认已经转移了其几乎所

票据背书应收款项融资1716948604.38终止确认有的风险和报酬

小计1744321676.28

(2)因转移而终止确认的金融资产情况与终止确认相关的利得或项目金融资产转移方式终止确认的金融资产金额损失

应收款项融资贴现27373071.90-119499.18

应收款项融资背书1716948604.38

小计1744321676.28-119499.18

八、公允价值的披露

(一)以公允价值计量的资产和负债的公允价值明细情况

1.2025年12月31日

项目公允价值

第64页共78页第一层次公允第二层次公允第三层次公允合计价值计量价值计量价值计量持续的公允价值计量

1.应收款项融资26683215.4826683215.48

持续以公允价值计量的资产总额26683215.4826683215.48

2.2024年12月31日

公允价值

项目第一层次公允第二层次公允第三层次公允合计价值计量价值计量价值计量持续的公允价值计量

1.应收款项融资50133877.4650133877.46

持续以公允价值计量的资产总额50133877.4650133877.46

2.衍生金融负债3310992.553310992.55

持续以公允价值计量的负债总额3310992.553310992.55

(二)持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本公司持有的第二层次公允价值计量的衍生金融负债为外汇锁汇合约，本公司根据外汇锁汇合约约定的交割汇率与资产负债表日市场远期外汇牌价之差来确定其公允价值。

(三)持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本公司持有的第三层次公允价值计量的应收款项融资为应收银行承兑汇票，其信用风险较小且剩余期限较短，本公司以其票面余额确定其公允价值。

(四)不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

本公司不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括：货币资金、应收账款、其他

应收款、短期借款、应付票据、其他应付款、租赁负债等，其账面价值与公允价值差异较小。

九、关联方及关联交易

(一)关联方情况

1.本公司的母公司情况

(1)本公司的母公司

第65页共78页母公司对本母公司对本母公司名称注册地业务性质注册资本公司的持股公司的表决比例（%）权比例（%）

奥科宁克（中国）投资与资产

北京59870万美元100.00100.00投资有限公司管理本公司的母公司情况的说明

奥科宁克（中国）投资有限公司（以下简称奥科宁克中国）系由奥科宁克加工投资设立，于2005年2月4日在北京市朝阳区市场监督管理局登记注册，现持有统一社会信用代码为

91110000717853596L 的营业执照，注册资本 59870 万美元，均由奥科宁克加工认缴出资。

(2) 本公司最终控制方是 Apollo Global Management Inc.（阿波罗全球管理股份有限公司，以下简称阿波罗）。

如上图所示，奥科宁克加工系持有本公司母公司奥科宁克中国100%股份的股东，注册地在美国。Arconic Corporation（奥科宁克股份公司，以下简称奥科宁克）持有奥科宁克加工 100%股份，奥科宁克原系美国上市公司，原股票代码 ARNC.N，被阿波罗收购后退市。

阿波罗系美国上市公司，股票代码 APO.N，是一家资产管理公司。阿波罗通过多层持股架构设立子公司 Arsenal AIC Parent LLC（以下简称阿森纳）收购奥科宁克 100%股份，奥科宁克完成私有化、退市。阿波罗为基金管理人，并实际控制多层架构中各级公司经营活动，因此阿波罗为本公司的最终控制方。

2.本公司的其他关联方情况

第66页共78页其他关联方名称其他关联方与本公司关系

奥科宁克（昆山）铝业有限公司（以下简称同受母公司控制奥科宁克昆山）

奥科宁克铝业（上海）有限公司（以下简称同受母公司控制奥科宁克上海）奥科宁克加工母公司之母公司奥科宁克奥科宁克加工之母公司

Arconic Extrusions Hannover GmbH 同受最终控制方控制

Arconic Technologies LLC 同受最终控制方控制

Kawneer France SAS 同受最终控制方控制

Arconic International (Asia) LTD. 同受最终控制方控制

Arconic Austria Services GmbH 同受最终控制方控制

Arconic Kofem Mill Products KFT. 同受最终控制方控制

Arconic Architectural Products SAS 同受最终控制方控制

Arconic Davenport LLC 同受最终控制方控制

Hanacans Joint Stock Company 同受最终控制方控制

(二)关联交易情况

1.购销商品、提供和接受劳务的关联交易

(1)明细情况

1)采购商品和接受劳务的关联交易

关联方关联交易内容2025年度2024年度

奧科宁克昆山采购商品21127.44542186.15

奧科宁克昆山接受劳务286654.28205171.44

Arconic Technologies LLC 采购商品 1676755.72 1299900.52

Arconic International (Asia) Ltd. 接受劳务 2130922.49 2177977.04

奥科宁克接受劳务13323347.7712250668.31

奥科宁克上海接受劳务3550227.283659246.49

奧科宁克中国接受劳务12171198.2211430153.12

Arconic Extrusions Hannover GmbH 接受劳务 334018.55

Kawneer France SAS 接受劳务 836608.28 1127629.88

第67页共78页关联方关联交易内容2025年度2024年度

Arconic Austria Services GmbH 接受劳务 8057.56

Arconic Kofem Mill Products KFT. 接受劳务 74019.43

Arconic Davenport LLC 采购商品 187057.26

2)出售商品和提供劳务的关联交易

关联方关联交易内容2025年度2024年度

Hanacans Joint Stock Company 出售商品 111175575.70 120582339.75

奧科宁克昆山出售商品100832.5111664405.44

奧科宁克昆山提供劳务2250456.242094951.01

奥科宁克中国提供劳务876932.34838316.50

Arconic International (Asia) LTD. 提供劳务 741492.34 735598.80

奥科宁克上海提供劳务384789.24384789.29

Arconic Architectural Products

出售商品619538.83

SAS

2.关联担保情况

本公司作为被担保方担保担保担保是否已担保方担保金额起始日到期日经履行完毕

奥科宁克4000000.002025/12/222026/1/22否

奥科宁克47500000.002025/12/262026/1/26否

奥科宁克18500000.002025/12/292026/1/29否

3.关联方资金拆借

本公司关联方资金拆借情况如下：

(1)资金池业务

报告期内本公司参与了两项资金池业务：（1）本公司、奥克宁克中国、奥克宁克上海

以及奥科宁克昆山四家公司作为参与人的人民币资金池业务，奥科宁克中国为牵头方，委托花旗银行进行管理。（2）本公司、奥克宁克中国、奥克宁克上海、奥科宁克昆山以及 ArconicInternational (Asia) Ltd.五家公司作为参与人的美元资金池业务，奥科宁克上海为中国境内牵头方，委托渣打银行进行管理。管理行根据牵头方的指示，通过委托贷款的方式进行

第68页共78页资金划拨。

(2)股东借款

因生产经营需要，本公司于 2008 年 4 月 21 日向境外关联方 Arconic Global TreasuryServices S.A.R.L 借入资金 7000.00 万美元，2019 年 12 月 10 日，本公司与奥科宁克加工及 Arconic Global Treasury Services S.A.R.L 签订《定期贷款协议的修正案》，由奥科宁克加工承担 ArconicGlobal Treasury Services S.A.R.L 在原贷款协议中的全部权利、所

有权、利益和全部义务。截至报告期末借款余额1600.00万美元，到期日为2030年1月

24日。

报告期内，本公司关联方资金拆借具体金额情况如下：

(1)拆入

1)2025年度

拆出方名其他期初余额本期拆入本期应计利息本期偿还期末余额称变动奥科宁克

88251082.191095132080.213556457.741112747827.0974191793.05

昆山奥科宁克

67958.46389039965.52846178.71328604100.9261350001.77

上海奥科宁克

305986230.77816728.68283550042.9023252916.55

中国奥科宁克

207293473.6410736972.1094173052.70-3966600.00119890793.04

加工

合计295612514.291790158276.5015956337.231819075023.61-3966600.00278685504.41

注：其他变动均系汇率折算差额

2)2024年度

拆出方名期初余额本期拆入本期应计利息本期偿还其他变动期末余额称奥科宁克昆

349358857.63778441.55261886216.9988251082.19

山奥科宁克上

204154863.26575445.00204662349.8067958.46

海奥科宁克中

15506.1941686889.7861508.2741763904.24

国奥科宁克加

520231485.5329200305.27117380317.16-224758000.00207293473.64

工

合计520246991.72595200610.6730615700.09625692788.19-224758000.00295612514.29

注：其他变动包括汇率折算差额5325200.00元，关联方借款豁免230083200.00

第69页共78页元，详见本财务报表附注资本公积之说明

(2)拆出

1)2025年度

拆入方名称期初余额本期拆出本期应计利息本期收回期末余额

奥科宁克上海808088.2380.49808168.72

合计808088.2380.49808168.72

2)2024年度

拆入方名称期初余额本期拆出本期应计利息本期收回期末余额

奥科宁克上海120601522.07116893.07120718415.14

奥科宁克中国7132866.842130.897134997.73

合计127734388.91119023.96127853412.87

4.关键管理人员报酬

项目2025年度2024年度

关键管理人员报酬1036695.00920932.00

5.其他关联交易

关联方关联交易内容2025年度2024年度

奥科宁克特许权使用费40734882.7932505676.50

(三)关联方应收应付款项

1.应收关联方款项

2025.12.31

项目名称关联方账面余额坏账准备应收账款

Hanacans Joint Stock Company 17436284.06 871814.20

小计17436284.06871814.20其他应收款

奧科宁克中国234940.9411747.05

奥科宁克上海102163.625108.18

Arconic International (Asia)

194940.859747.04

Ltd.奥科宁克昆山00

第70页共78页2025.12.31项目名称关联方账面余额坏账准备

小计532045.4126602.27（续上表）

2024.12.31

项目名称关联方账面余额坏账准备应收账款

Hanacans Joint Stock Company 9322709.64 466135.48

小计9322709.64466135.48其他应收款

奧科宁克中国210449.9810522.50

奥科宁克上海86007.664300.38

Arconic International (Asia)

166854.308342.72

Ltd.奥科宁克昆山500456.9925022.85

小计963768.9348188.45

2.应付关联方款项

项目名称关联方2025.12.312024.12.31应付账款

奥科宁克52785519.3928653024.80

奧科宁克中国1102095.883034484.02

Arconic International (Asia)

2095163.232197288.58

Ltd.Kawneer France SAS 1273138.65 376900.63

奥科宁克上海300791.30979053.18

奧科宁克昆山24649.2454370.44

Arconic Kofem Mill Products

73891.290

KFT.Arconic Austria Services GmbH 8155.53 0

Arconic Technologies LLC 0 73758.11

小计57663404.5135368879.76其他应付款

第71页共78页项目名称关联方2025.12.312024.12.31

奥科宁克加工7429993.04207293473.64

奧科宁克昆山74191793.0588251082.19

奥科宁克上海61350001.7767958.46

奧科宁克中国23252916.550

小计166224704.41295612514.29其他非流动负债

奥科宁克加工112460800.00

小计112460800.00

十、承诺及或有事项

截至资产负债表日，本公司不存在需要披露的重大承诺及或有事项。

十一、资产负债表日后事项根据本公司母公司奥科宁克中国与永杰新材于2026年1月23日签署的《Share PurchaseAgreement（股权收购协议）》及其附属协议，本公司拟被永杰新材收购，该交易完成后，本公司将成为永杰新材的全资子公司。

十二、其他重要事项分部信息

本公司主要业务为生产和销售铝板带产品。公司将此业务视作为一个整体实施管理、评估经营成果。因此，本公司无需披露分部信息。本公司收入分解信息详见本财务报表附注五

(二)1之说明。

十三、其他补充资料非经常性损益项目2025年度2024年度说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值-231352.43347630.01准备的冲销部分

第72页共78页计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营

业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定

1500000.008820000.00

的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产

1000363.87-4525136.98

生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用

80.49119023.96

费委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出-21307.458601.96其他符合非经常性损益定义的损益项目

小计2247784.484770118.95

第73页共78页附件：

本复印件仅供奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司天健审〔2026〕5451号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特殊普通合伙）是合法经营，他用无效且不得擅自外传。

第75页共78页本复印件仅供奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司天健审〔2026〕5451号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特殊普通合伙）具有合法执业资质，他用无效且不得擅自外传。

第76页共78页本复印件仅供奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司天健审〔2026〕

5451号报告后附之用，证明沈佳盈是中国注册会计师，他用

无效且不得擅自外传。

第77页共78页本复印件仅供奥科宁克（秦皇岛）铝业有限公司天健审〔2026〕

5451号报告后附之用，证明陈亮是中国注册会计师，他用无

效且不得擅自外传。