股票代码：688030 股票简称：山石网科 债券代码：118007 债券简称：山石转债 山石网科通信技术股份有限公司2022年向不特定对象发行可转换公司债券第五次临时受托管理事务报告(2025年度) 债券受托管理人 二〇二五年七月 重要声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》《关于山石网科通信技术股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券之债券受托管理协议》（以下简称“《受托管理协议》”）《山石网科通信技术股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称“《募集说明书》”）等相关规定，由本期债券受托管理人中国国际金融股份有限公司编制。中金公司编制本报告的内容及信息均来源于山石网科通信技术股份有限公司提供的资料或说明。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中金公司所作的承诺或声明。在任何情况下，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为，中金公司不承担任何责任。 中国国际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”）作为山石网科通信技术股份有限公司2022年向不特定对象发行可转换公司债券（债券简称：山石转债，债券代码：118007，以下简称“本期债券”）的保荐机构和主承销商，持续密切关注对债券持有人权益有重大影响的事项。根据《公司债券发行与交易管理办法》《公司债券受托管理人执业行为准则》《可转换公司债券管理办法》等相关规定、本期债券《受托管理协议》的约定，现将公司披露之《山石网科通信技术股份有限公司关于向下修正“山石转债”转股价格暨转股停牌的公告》的相关情况报告如下: 一、本期债券批准概况 本次发行经公司于2020年11月3日召开的第一届董事会第二十一次会议、2021年8月13日召开的第一届董事会第二十七次会议审议通过，并经公司于2020年11月19日召开的2020年第一次临时股东大会审议通过，股东大会决议有效期至2021年11月18日；经公司于2021年11月10日召开的第一届董事会第三十次会议和2021年11月26日召开的2021年第三次临时股东大会审议通过，本次向不特定对象发行可转换公司债券决议有效期延长至2022年11月17日。 经中国证券监督管理委员会《关于同意山石网科通信技术股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可（2021）4025号）同意注册，山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）于2022年3月22日向不特定对象发行了2,674,300张可转换公司债券，并于2022年4月21日在上海证券交易所上市交易（转债简称“山石转债”，转债代码“118007”）。“山石转债”转股期限为2022年9月28日至2028年3月21日，初始转股价格24.65元/股。 二、“山石转债”基本情况 （一）债券名称：山石网科通信技术股份有限公司2022年向不特定对象发行可转换公司债券 （二）债券简称：山石转债 （三）债券代码：118007 （四）债券类型：可转换公司债券 （五）发行规模：人民币26.743.00万元 （六）发行数量：267.43万张 （七）票面金额和发行价格：本次发行的可转债每张面值为人民币100元；按面值发行。 （八）债券期限：本次发行的可转换公司债券的期限为自发行之日起六年,即自2022年3月22日至2028年3月21日。 （九）债券利率：本次发行的可转换公司债券票面利率为第一年0.4%、第二年0.7%、第三年1.2%、第四年1.8%、第五年2.5%、第六年2.8%。 （十）付息的期限和方式 本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，到期归还本金并支付最后一年利息。 （1）年利息计算 年利息指可转换公司债券持有人按持有的可转换公司债券票面总金额目可转换公司债券发行首日起每满一年可享受的当期利息。 年利息的计算公式为：I=B×i I:指年利息额; B：指本次发行的可转换公司债券持有人在计息年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的可转换公司债券票面总金额; i：指可转换公司债券的当年票面利率。 （2）付息方式 ①本次发行的可转换公司债券采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为可转换公司债券发行首日（2022年3月22日，T日）。 ②付息日:每年的付息日为本次发行的可转换公司债券发行首日起每满一年的当日。如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个交易日，顺延期间不另 付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。 ③付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日，公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转换成公司股票的可转换公司债券，公司不再向其持有人支付本计息年度及以后计息年度的利息。 4)可转换公司债券持有人所获得利息收入的应付税项由持有人承担。 （十一）转股期限 本次发行的可转债转股期自可转债发行结束之日(2022年3月28日，T+4日)起满六个月后的第一个交易日（2022年9月28日）起至可转债到期日（2028年3月21日）止（如遇法定节假日或休息日延至其后的第1个交易日：顺延期间付息款项不另计息）。 （十二）转股价格：本次发行可转债的初始转股价格为24.65元/股。 （十三）信用评级情况：根据联合资信评估股份有限公司出具的《山石网科通信技术股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券2025年跟踪评级报告》（联合（2025）3294号），发行人主体信用评级为A，评级展望为负面，本次可转换公司债券信用评级为A。 （十四）信用评级机构：联合资信评估股份有限公司 （十五）担保事项：本次可转债不提供担保。 （十六）登记、托管、委托债券派息、兑付机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 三、本期债券重大事项具体情况 中金公司为本次债券的保荐机构、主承销商和受托管理人，现将本次《山石网科通信技术股份有限公司关于向下修正“山石转债”转股价格暨转股停牌的公告》的具体情况报告如下: （一）可转债转股价格修正条款及触发情况 1、转股价格修正条款 （1）修正权限与修正幅度 根据《募集说明书》的约定，在本次发行的可转换公司债券存续期间，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决。若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价计算，在转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价计算。 上述方案须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股东大会进行表决时，持有本次发行的可转换公司债券的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于本次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价。 （2）修正程序 如公司决定向下修正转股价格时，公司将在上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）或中国证监会指定的其他信息披露媒体上刊登相关公告，公告修正幅度、股权登记日和暂停转股期间（如需）等相关信息。从股权登记日后的第一个交易日（即转股价格修正日），开始恢复转股申请并执行修正后的转股价格。若转股价格修正日为转股申请日或之后，且为转换股份登记日之前,该类转股申请应按修正后的转股价格执行。 2、转股价格修正条款触发情况 自2025年6月6日至2025年6月26日，公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%（即20.84元/股）的情形;已触发“山石转债”转股价格的向下修正条款。 （二）本次向下修正转股价格的审议程序 为支持公司长期稳定发展，维护全体投资者利益，公司于2025年6月26日召 开第三届董事会第四次会议，审议通过了《关于提议向下修正“山石转债”转股价格并提请股东大会授权办理相关事宜的议案》，提议向下修正“山石转债”转股价格，并提交公司股东大会审议，同时提请股东大会授权董事会办理本次向下修正“山石转债”转股价格相关事宜,包括但不限于确定本次修正后的转股价格生效日期以及其他必要事项，并全权办理相关手续。授权有效期自股东大会审议通过之日起至本次向下修正相关工作完成之日止。 公司于2025年7月14日召开2025年第二次临时股东大会，审议通过了《关于向下修正“山石转债”转股价格并授权办理相关事宜的议案》，同意授权董事会确定本次修正后的转股价格、生效日期以及其他必要事项,并全权办理相关手续。 公司于2025年7月14日召开第三届董事会第五次会议，审议通过了《关于向下修正“山石转债”转股价格的议案》，同意将“山石转债”的转股价格由24.52元/股向下修正为16.50元/股。本议案的表决结果为8票同意、0票反对、1票弃权;董事张锦章先生对本议案投弃权票，弃权理由为：可转换公司债券转股价格向下修正将导致可转债的持有者以更低的价格转股、转股意愿增强，预期会稀释原股东股权，出于股东方的审慎考虑，对该议案投弃权票。 （三）本次向下修正转股价格的结果 根据相关规定及《募集说明书》的约定，本次向下修正后的转股价格应不低于股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价。公司2025年第二次临时股东大会召开前二十个交易日公司股票交易均价为15.67元/股，2025年第二次临时股东大会召开前一个交易日公司股票交易均价为16.04元/股。根据公司2025年第二次临时股东大会的授权，综合考虑上述价格及公司实际情况，公司董事会同意将“山石转债”的转股价格由24.52元/股向下修正为16.50元/股。修正后的“山石转债”转股价格自2025年7月16日起生效。“山石转债”于2025年7月15日停止转股，2025年7月16日起恢复转股。 同时，自本次“山石转债”转股价格向下修正生效之日起（即2025年7月16日起）重新开始计算，若再次触发“山石转债”转股价格的向下修正条款，届时公司董事会将再次决定是否行使“山石转债”转股价格的向下修正权利。 四、上述事项对发行人影响分析 中金公司作为本期债券的受托管理人，为充分保障债券投资人的利益，履行债券受托管理人职责，在获悉相关事项后，及时与发行人进行了沟通，根据《公司债券受托管理人执业行为准则》的有关规定出具本临时受托管理事务报告。中金公司后续将密切关注发行人对本期债券的本息偿付情况以及其他对债券持有人利益有重大影响的事项，并将严格履行债券受托管理人职责。 特此提请投资者关注本期债券的相关风险，并请投资者对相关事项做出独立判断。 特此公告。 (以下无正文) （本页无正文，为《山石网科通信技术股份有限公司2022年向不特定对象发行可转换公司债券第五次临时受托管理事务报告(2025年度)》之盖章页) 中国国际金融股份有限2 20年7.1月 日