富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证
券投资基金（QDII）
二0二四年第1季度报告
2024年03月31日
基金管理人：富国基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
报告送出日期：2024年04月22日§1重要提示富国基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假
记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年4月
18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
富国基金管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告财务资料未经审计。
本报告期自2024年1月1日起至2024年3月31日止。
1§2基金产品概况
2.1基金基本情况
基金简称 富国标普石油天然气勘探及生产精选行业 ETF（QDII）
场内简称 标普油气 ETF基金主代码513350交易代码513350基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2023年11月20日
报告期末基金份额总76746000.00份额
投资目标紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。
本基金采用完全复制法，即按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应调整。在正常市场情况下，本基金力争日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过3%。
投资策略本基金的资产配置策略、存托凭证投资策略、可转换债券（含分离交易可转债）及可交换债券投资策略、债券投资策略、资
产支持证券投资策略、股指期货投资策略、参与融资及转融通
证券出借业务策略、股票期权投资策略、境外市场基金投资策
略、境外金融衍生品投资策略详见法律文件。
标普石油天然气勘探及生产精选行业指数收益率（经汇率调业绩比较基准
整后）
本基金属于股票型基金，预期风险与预期收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。本基金主要投资于标的指数成份股及备选成份股，具有与标的指数相似的风险收益特征。
风险收益特征本基金为投资境外证券的基金，主要投资于美国市场，除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场波动风险等一般投资
风险之外，本基金还面临汇率风险、美国市场风险等境外证券市场投资所面临的特别投资风险。
基金管理人富国基金管理有限公司基金托管人招商银行股份有限公司
英文名称：-境外投资顾问
中文名称：-
英文名称：CitibankN.A.境外资产托管人
中文名称：花旗银行
2§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元报告期（2024年01月01日-主要财务指标
2024年03月31日）
1.本期已实现收益988747.91
2.本期利润10657527.08
3.加权平均基金份额本期利润0.1291
4.期末基金资产净值85905763.57
5.期末基金份额净值1.1194注：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
净值增长业绩比较业绩比较基净值增长
阶段率标准差基准收益准收益率标*-**-*
率*
*率*准差*
过去三个月13.81%1.19%13.41%1.20%0.40%-0.01%自基金合同
11.94%1.24%10.29%1.25%1.65%-0.01%
生效起至今
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
3注：1、截止日期为2024年3月31日。
2、本基金于2023年11月20日成立，自合同生效日起至本报告期末不足一年。
本基金建仓期6个月，从2023年11月20日起至2024年5月19日，本期末建仓期还未结束。
4§4管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期限证券姓名职务从业说明任职日期离任日期年限
田希蒙本基金现2023-11-20－7硕士，自2017年5月加入富任基金经国基金管理有限公司，历任助理理定量研究员、定量研究员、定量投资经理；现任富国基金量化投资部定量基金经理。自
2023年01月起任富国中证港
股通互联网交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理；自2023年01月起任富国中证港股通互联网交易型开放式指数证券投资基金基金经理；自2023年03月起任富国中证沪港深500交易型开放式指数证券投资基金基金经理；自2023年03月起任富国中证沪港深500交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理；自2023年04月起任富国恒生港股通高股息低波动交易型开放式指数证券投资基金（QDII）基金经理；自 2023年06月起任富国恒生港股通医疗保健交易型开放式指数证
5券投资基金基金经理；自2023年09月起任富国恒生港股通高股息低波动交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理；自2023年10月起任富国纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金（QDII）基金经理；自 2023年11月起任富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）基金经理；自 2023年12月起任富国恒生港股通医疗保健交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理；具有基金从业资格。
注：1、上述任职日期为根据公司决定确定的聘任日期，离任日期为根据公司确定的解聘日期；首任基金经理任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的涵义遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。
4.2境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介
注:本基金无境外投资顾问。
4.3管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期，富国基金管理有限公司作为富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的管理人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、《富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）基金合同》以及其它有
关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，以尽可能减少和分散投资风险、力保基金资产的安全并谋求基金资产长期稳定收益为
6目标，基金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。
4.4公平交易专项说明
4.4.1公平交易制度的执行情况本基金管理人根据相关法规要求，结合实际情况，制定了内部的《公平交易管理办法》，对证券的一级市场申购、二级市场交易相关的研究分析、投资决策、授权、交易执行、业绩评估等投资管理环节，实行事前控制、事中监控、事后评估及反馈的流程化管理。在制度、操作层面确保各组合享有同等信息知情权、均等交易机会，并保持各组合的独立投资决策权。事前控制主要包括：1、一级市场，通过标准化的办公流程，对关联方审核、价格公允性判断及证券公平分配等相关环节进行控制；2、二级市场，通过交易系统的投资备选库、交易对手库及授权管理，对投资标的、交易对手和操作权限进行自动化控制。事中监控主要包括组合间相同投资标的的交易方向、市场冲击的控制，银行间市场交易价格的公允性评估等。1、将主动投资组合的同日反向交易列为限制行为，非经特别控制流程审核同意，不得进行；对于同日同向交易，通过交易系统对组合间的交易公平性进行自动化处理。2、同一基金经理管理的不同组合，对同一投资标的采用相同投资策略的，必须通过交易系统采取同时、同价下达投资指令，确保公平对待其所管理的组合。事后评估及反馈主要包括组合间同一投资标的的临近交易日的同向交易和反向交易的合理性分析评估，以及不同时间窗口下（1日、3日、5日）的季度公平性交易分析评估等。1、通过公平性交易的事后分析评估系统，
对涉及公平性交易的投资行为进行分析评估，分析对象涵盖公募、年金、社保及专户产品，并重点分析同类组合（股票型、混合型、债券型）间、不同产品间以及同一基金经理管理不同组合间的交易行为，若发现异常交易行为，风险管理部视情况要求相关当事人做出合理性解释，并按法规要求上报辖区监管机构。2、季度公平性交易分析报告按规定经基金经理或投资经理签字，并经督察长、总经理审阅签字后，归档保存，以备后查。本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的相关公平交易制度，未出现违反公平交易制度的情况。
4.4.2异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现异常交易行为。公司旗下管理的各投资组合在交易所公开
7竞价同日反向交易的控制方面，报告期内本组合与其他投资组合之间未出现成交
较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。
4.5报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
在2024年第一季度，全球能源市场展现了明显的变化和动态，特别是在原油领域。根据高频数据分析，OPEC的减产措施执行得相当有效，确保了全球原油供应维持在一个紧张平衡的状态。这种供应端的紧缩配合着全球经济逐渐稳定并展现复苏迹象，需求端保持了相对稳定，为原油市场提供了坚实的支撑。
然而，3月份以来，地缘政治冲突的加剧增加了远期原油供应的不确定性。
这些地缘政治事件，尤其是在主要原油生产国，不仅影响了市场对未来供应的预期，还直接推动了短期内原油价格及相关能源股的持续上涨。这种价格波动反映了市场对即时供需影响因素的敏感反应，同时也突显了能源市场对政治事件的高度依赖。
展望未来，我们对油气公司的中长期投资逻辑持续看好。在全球原油供给可能继续受限的情况下，这些公司的经营性现金流有望持续改善。此外，许多油气公司已经开始削减非必要的资本开支，这一策略不仅优化了它们的财务结构，还增强了对股东的回报。随着经济的进一步复苏和市场条件的改善，预计油气公司将继续受益于高效的成本控制和改善的市场需求，从而为投资者带来稳健的回报。
这种策略的实施，将为我们的投资组合带来长期的增长动力，同时实现持续的股东价值提升。
在操作策略上，我们的组合管理中主要目标是降低跟踪误差，确保投资组合紧密跟随全收益指数的表现。
本报告期，本基金份额净值增长率为13.81%，同期业绩比较基准收益率为
13.41%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本基金本报告期无需要说明的相关情形。
8§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
占基金总资产
序号项目金额（元）
的比例（%）
1权益投资85327243.0893.08
其中：普通股85327243.0893.08
存托凭证－－
2基金投资－－
3固定收益投资－－
其中：债券－－
资产支持证券－－
4金融衍生品投资－－
其中：远期－－
期货－－
期权－－
权证－－
5买入返售金融资产－－
其中：买断式回购的买入返售金融
－－资产
6货币市场工具－－
7银行存款和结算备付金合计6296615.776.87
8其他资产51055.600.06
9合计91674914.45100.00
5.2报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布国家（地区）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）
美国85327243.0899.33
合计85327243.0899.33
5.3报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例（％）
能源85327243.0899.33
合计85327243.0899.33
5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭
证投资明细占基金公司名称公司名称证券所在证券所属国家数量公允资产净序号（英文）（中文）代码市场（地区）（股）价值值比例
（％）
PBF Energy 美国证券交
1 PBF能源公司 PBF 美国 5678.00 2319231.05 2.70
Inc. 易所
9Marathon
马拉松石油公美国证券交
2 Oil MRO 美国 11489.00 2310119.65 2.69
司易所
Corporation
Valero瓦莱罗能源公美国证券交
3 Energy VLO 美国 1901.00 2302197.59 2.68
司易所
Corporation
ConocoPhill 美国证券交
4 康菲石油公司 COP 美国 2515.00 2271174.77 2.64
ips 易所
Marathon马拉松原油公美国证券交
5 Petroleum MPC 美国 1583.00 2263124.08 2.63
司易所
Corporation
APA APA 美国证券交
6 APA 美国 9226.00 2250462.20 2.62
Corporation Corporation 易所
Murphy Oil 美国证券交
7 墨菲石油公司 MUR 美国 6913.00 2241481.49 2.61
Corporation 易所
CNX CNX美国证券交
8 Resources Resources CNX 美国 13276.00 2234263.18 2.60
易所
Corporation Corporation
Permian Permian美国证券交
9 Resources Resources PR 美国 17810.00 2231552.04 2.60
易所
Corporation Corporation
Chord
Chord Energy 美国证券交
10 Energy CHRD 美国 1759.00 2224453.92 2.59
Corporation 易所
Corporation
5.5报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券
投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投
资明细
注：本基金本报告期末未持有金融衍生品。
5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
注：本基金本报告期末未持有基金。
5.10投资组合报告附注
5.10.1申明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案
10调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.10.2申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库。
报告期内本基金投资的前十名股票中没有在备选股票库之外的股票。
5.10.3其他资产构成
序号名称金额（元）
1存出保证金－
2应收证券清算款25101.52
3应收股利25954.08
4应收利息－
5应收申购款－
6其他应收款－
7其他－
8合计51055.60
5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中未持有流通受限的股票。
5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。
11§6开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额95746000.00
报告期期间基金总申购份额15000000.00
报告期期间基金总赎回份额34000000.00
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）－
报告期期末基金份额总额76746000.00
12§7基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注：本报告期本基金的管理人未运用固有资金申赎及买卖本基金。
13§8影响投资者决策的其他重要信息
8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况投资者持有基金份额类别比例达到或者期初申购赎回序号持有份额份额占比
超过20%的时份额份额份额间区间
2024-01-01至
2024-01-
362752440455461
15;2024-01-175218600.
1000.0600.0000.06.80%
至2024-01-00
000
25;2024-02-05
至2024-03-12机构
12918
2024-03-06至5772100017690800
2600.023.05%
2024-03-31200.00000.00.00
0
30000
2024-01-01至30000000
3000.0－－39.09%
2024-03-31.00
0
产品特有风险
本基金于本报告期内出现单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情形，本基金管理人已经采取措施，审慎确认大额申购与大额赎回，防控产品流动性风险并公平对待投资者。本基金管理人提请投资者注意因单一投资者持有基金份额集中导致的产品流动性风险、大额赎回风险以及净值波动风险等特有风险。
8.2影响投资者决策的其他重要信息
本报告期内，经向上海证券交易所申请并获得同意，本基金管理人决定自
2024 年 2 月 8 日起将本基金的场内扩位简称由“油气 ETF”变更为“标普油气ETF”。具体可参见基金管理人于 2024年 2 月 6日发布的《关于富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）场内扩位简称变更的公告》。
14§9备查文件目录
9.1备查文件目录
1、中国证监会批准设立富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开
放式指数证券投资基金（QDII）的文件
2、富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）基金合同
3、富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）托管协议
4、中国证监会批准设立富国基金管理有限公司的文件
5、富国标普石油天然气勘探及生产精选行业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）财务报表及报表附注
6、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
9.2存放地点中国（上海）自由贸易试验区世纪大道1196号世纪汇办公楼二座27-30层
9.3查阅方式
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人富国基金管理有限公司。
咨询电话：95105686、4008880688（全国统一，免长途话费）公司网址：
http://www.fullgoal.com.cn。
富国基金管理有限公司
2024年04月22日
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