甘肃能化股份有限公司

GANSU ENERGY CHEMICAL CO.LTD

市值管理制度

2026年3月

1目录

第一章总则.................................................3

第二章市值管理的目的与基本原则.......................................3

第三章市值管理的机构与职责.........................................4

第四章市值管理的主要方式..........................................5

第五章监测预警机制和应急措施........................................6

第六章市值管理的禁止行为..........................................7

第七章附则.................................................7

2第一章总则

第一条为切实推动甘肃能化股份有限公司（以下简称“公司”）提升投资价值，增强投资者回报，规范和加强市值管理工作，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《国务院关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》《上市公司监管指引第10号—市值管理》《深圳证券交易所股票上市规则》等相关法律、行政法规、规范性文件和《甘肃能化股份有限公司章程》（以下简称“《公司章程》”）等规定，并结合公司实际情况，制定本制度。

第二条本制度所称市值管理，是以提高公司质量为基础，为提升公司投资价值和股东回报能力而实施的战略管理行为。

第三条公司应当牢固树立回报股东意识，采取措施保护投资者尤其是中小

投资者利益，诚实守信、规范运作、专注主业、稳健经营，以新质生产力的培育和运用，推动经营水平和发展质量提升，并在此基础上做好投资者关系管理，提高信息披露质量和透明度，必要时积极采取措施提振投资者信心，推动公司投资价值合理反映公司质量。

第二章市值管理的目的与基本原则

第四条市值管理主要目的是通过制定科学发展战略、完善公司治理、合规

信息披露、改进经营管理、培育核心竞争力，可持续地创造公司价值，以及通过资本运作、权益管理、投资者关系管理等手段提升公司市场形象与品牌价值，使公司价值得以充分实现。

第五条市值管理的基本原则包括：

（一）合规性原则：公司应当在严格遵守相关法律法规、规范性文件和《公司章程》等规定的前提下开展市值管理工作；

（二）系统性原则：公司应当按照系统谋划、整体推进的原则，协同公司各业务体系以系统化方式持续开展市值管理工作；

3（三）科学性原则：公司应当科学进行市值管理，科学研判影响公司投资价

值的关键性因素，以提升公司质量为基础开展市值管理工作；

（四）常态性原则：公司的市值成长是一个持续的和动态的过程，公司应当

及时关注资本市场及公司股价动态，主动且常态化跟进开展市值管理工作。

第三章市值管理的机构与职责

第六条市值管理工作由董事会领导、管理层深度协同负责、董事会秘书牵头组织。公司证券部是市值管理的执行部门，公司各职能部门及下属公司应当全力支持和配合。

第七条公司董事会应当重视公司质量的提升，根据当前业绩和未来战略规

划就公司投资价值制定长期目标，在公司治理、日常经营、并购重组及融资等重大事项决策中充分考虑投资者利益和回报，坚持稳健经营，不断提升公司投资价值。

董事会密切关注市场对公司价值的反映，在市场表现明显偏离公司价值时，审慎分析研判可能的原因，积极采取措施促进公司投资价值合理反映公司质量。

董事会在建立董事和高级管理人员的薪酬体系时，薪酬水平应当与市场发展、个人能力价值和业绩贡献、公司可持续发展相匹配。

第八条董事长应当积极督促执行提升公司投资价值的董事会决议，推动提

升公司投资价值的相关内部制度不断完善，协调各方采取措施促进公司投资价值合理反映公司质量。

第九条董事、高级管理人员应当积极参与提升公司投资价值的各项工作，参加业绩说明会、投资者沟通会等各类投资者关系活动，增进投资者对公司的了解。

第十条董事会秘书应当做好投资者关系管理和信息披露相关工作，与投资

者建立畅通的沟通机制，积极收集、分析市场各方对公司投资价值的判断和对公司经营的预期，持续提升信息披露透明度和精准度。

4第十一条董事会秘书应当加强舆情监测分析，密切关注各类媒体报道和市场传闻，发现可能对投资者决策或者公司股票交易价格产生较大影响的，应当及时向董事会报告。公司应当根据实际情况及时发布澄清公告等，同时可通过官方声明、召开新闻发布会等合法合规方式予以回应。

第四章市值管理的主要方式

第十二条公司应当聚焦主业，提升经营效率和盈利能力，同时可以结合自身情况，综合运用下列方式促进公司投资价值合理反映上市公司质量：

（一）并购重组。公司应当积极落实发展战略，通过内生与外延式发展相结

合的路径，结合公司实际需求，适时开展并购重组业务，强化主业核心竞争力，发挥产业协同效应，从而提升公司质量和价值。

（二）股权激励、员工持股计划。董事会建立长效激励机制，充分运用股权

激励、员工持股计划等工具，合理拟定授予价格、激励对象范围、股票数量和业绩考核条件，强化管理层、员工与公司长期利益的一致性，激发管理层、员工提升公司价值的主动性和积极性。

（三）现金分红。根据公司发展阶段和经营情况，提升分红的稳定性、及时

性和可预期性，同时结合业绩情况及未分配利润情况，增加分红频次，优化分红节奏，合理提高分红率，增强投资者获得感。

（四）投资者关系管理。公司应当持续强化投资者关系管理，建立与资本市

场的有效沟通机制，持续提升投资者沟通效率，深化投资者对公司的价值认同，积极听取投资者的意见和建议，实现双向互动。

（五）信息披露。公司应当严格遵守相关法规要求，坚持以投资者需求为导向，不断提高信息披露质量，突出信息披露的重要性、针对性，为投资者价值判断和投资决策提供充分信息。

（六）股份回购。结合公司股权结构、资本市场环境变化、公司市值变化以

及业务经营需要，依法合规运用股份回购工具，优化资本结构，积极回报投资者，

5稳定市场情绪，维护公司投资价值和股东权益。

（七）其他合法合规的方式。

第五章监测预警机制和应急措施

第十三条公司应当对市值、市盈率、市净率等关键指标及所处行业平均水

平进行监测，如相关指标出现明显偏离公司价值及行业平均水平的情形，公司应当分析原因，审慎分析调整市值管理策略，合法合规开展市值管理工作，必要时向董事会报告。董事会应当尽快研究确定需要采取的措施，积极维护公司市场价值。

第十四条当公司出现股价短期连续或者大幅下跌情况时，应当及时采取如

下措施：

（一）及时分析股价波动原因，摸排、核实涉及的相关事项，必要时发布公告进行澄清或说明；

（二）加强与投资者的沟通交流，通过召开投资者说明会、电话会议、路演、反向路演等方式，向投资者详细介绍公司的经营情况、发展前景，积极传递公司价值，增强投资者对公司发展的信心。

（三）根据市场情况和公司财务状况，在依法合规且不影响公司日常经营活

动的情况下，采取股份回购、增持等方式稳定股价。

（四）其他合法合规的措施。

第十五条当公司股票连续12个月每个交易日的收盘价均低于最近一个会

计年度经审计的每股归属于公司普通股股东的净资产时，应当制定估值提升计划，并经董事会审议后披露。估值提升计划相关内容应当明确、具体、可执行。

当股价长期破净时，公司应当至少每年对估值提升计划的实施效果进行评估，评估后需要完善的，应经董事会审议后披露。

当公司市净率低于所在行业平均水平时，应当就估值提升计划执行情况在年度业绩说明会中进行专项说明。

6第六章市值管理的禁止行为

第十六条公司及其控股股东、实际控制人、董事、高级管理人员等应当切

实增强合规意识，不得在市值管理中从事以下行为：

（一）操控公司信息披露，通过控制信息披露节奏、选择性披露信息、披露

虚假信息等方式，误导或欺骗投资者；

（二）通过内幕交易、泄露内幕信息、操纵股价或者配合其他主体实施操纵

行为等方式，牟取非法利益，扰乱资本市场秩序；

（三）对公司证券及其衍生品种交易价格等作出预测或者承诺；

（四）未通过回购专用账户实施股份回购，未通过相应实名账户实施股份增持，股份增持、回购违反信息披露或股票交易等规则；

（五）直接或间接披露涉密项目信息；

（六）其他违反法律、行政法规、中国证监会规定的行为。

第七章附则

第十七条本制度未尽事宜或本制度与相关法律、行政法规、规范性文件

以及《公司章程》规定不一致时，以有关法律、行政法规、规范性文件及《公司章程》的规定为准。

第十八条本制度由公司董事会负责修订和解释。

第十九条本制度自公司董事会审议通过后生效。

7