一、【早盘盘面回顾】

大盘上午高开后震荡反弹，创业板指领涨，科创50指数大涨。盘面上，芯片板块再度大涨，板块内个股掀涨停潮。数字货币概念股走强，京北方涨停。此外软件、网络安全、东数西算等板块均有所活跃。下跌方面，赛道股集体调整，昨日强势的特高压和机器人等板块跌幅居前，机器人板块内多只高位股大跌。总体上个股涨多跌少，两市超2500只个股上涨。沪深两市半日成交额达5701亿，较上个交易日上午放量217亿。板块方面，半导体、数字货币、数据安全、光刻胶等板块涨幅居前，减速器、一体化压铸、特高压、风电等板块跌幅居前。截止收盘，沪指涨0.28%，深成指涨0.64%，创业板指涨0.95%。北向资金方面，沪股通早盘净流出5.6亿，深股通早盘净流出2.16亿。

两市共40股涨停(不包括ST及未开板新股)，16股未封住涨停，两市封板率达68%。两市连板股6家，其中，随着绿康生化顺利晋级，5板成为市场最高板;芯片概念股大港股份4连板、芯片概念股多伦科技3连板、芯片概念股华西股份、南方精工、特高压概念股中超控股2连板。

板块上，半导体板块今日延续强势，板块内部再度掀起涨停潮。其中大港股份4连板，次新龙头华大九天20CM涨停封板，此外芯原股份、睿创微纳同样获20CM涨停，国芯科技、龙芯中科、华峰测控涨超10%，晶方科技、新洁能涨停。半导体芯片近期连续走强后俨然具有成为市场新主线之势。中信证券研报指出 ，当前正处于全球半导体供应链的大变革阶段，一方面在各国加大政策补贴背景下，产能扩张持续加码，扩产潮下设备企业受益显著。另一方面在施加外部限制背景下，供应链安全得到重点关注，本土设备材料零部件供应商更多承接本土需求，获得持续份额提升。中国大陆拥有全球最广泛的电子制造、终端品牌和市场需求优势，下游需求带动上游供应链转移是顺应历史潮流的趋势，一方面国内在成熟制程领域仍与海外厂商具有充分合作基础，强调商业共赢，另一方面从供应链安全考量有望加速国产设备、零部件的研发、验证，建议关注国产化趋势下设备、零部件的发展机遇。

市场对于芯片的炒作逐步延伸至细分领域，其中光刻胶板块今日涨幅居前。晶方科技涨停，芯源微、安集科技、南大光电、晶瑞电材皆涨超6%。德邦证券在前期的研报中表示， IC 光刻胶迎来国产化的机遇窗口期。 全球 IC 光刻胶市场高度集中，日美企业领跑， 市场占有率高达 87%。作为上游关键性基础原材料， IC 光刻胶国产化的需求同样明显。当前中国大陆正在承接全球第三次大规模的半导体产业转移，为产业链上游发展提供了极佳的契机和确定性的需求市场。同时在国家意志注入和产业资本的支持下， 光刻胶国产化有望迎来高速发展阶段。

数字货币同样涨幅居前，其中长亮科技涨超10%，京北方，海联金汇涨停，中科江南、高伟达、信安世纪等同样涨幅居前。消息面，中国人民银行相关负责人表示，将研究出台数字人民币相关法律法规和行业配套政策，持续完善数字人民币技术标准，夯实数字人民币法治基础。目前，我国各大银行积极参与项目，陆续开启数字人民币跨境支付系统建设，打开数字货币领域信息化市场。未来计划围绕不同层级主体，建立多层次的数字人民币支付结算新体系，打造以核心企业为超级节点的企业级市场化数字人民币跨境支付结算平台，市场空间有望随之打开。但整体而言，数字货币今日早盘的上涨，更像是科技方向的补涨，其延续性仍有待观察。

国产软件板块再度走强，其中卓易信息、中望软件、福昕软件涨超10%，京北方、多伦科技涨停，东方通、诚迈科技、保兰德等同样涨幅居前。华西证券认为，行业各板块下游信息化市场需求非常旺盛，行业景气度非常高。软件是明显的贝塔属性非常强的板块，同时也是弹性最大的板块之一，随着国产化的逻辑逐步推进，市场不确定性的消除和风险偏好的提升，国产软件公司有望形成波段性反弹。

总体而言，随着芯片半导体方向掀起涨停潮，目前市场整体开始向科技风格所倾斜。在芯片国产化的大逻辑下，市场资金不仅进一步深挖产业链内部细分领域，也逐步向国产软件、数字货币等相对低位科技方向进行延伸炒作。但另一方面，前期强势的机器人、风光储以及汽车产业链则是再度陷入了整理。在前期资金呈现明显出逃疑虑以及市场形成新热点的背景下，这些原先的强势方向短期或将面临阶段性的整理。而从高位连板方向来看，随着市场风格的切换，涨停榜大多被芯片概念股所占据，其中大港股份4连板，多伦科技3连板、华西股份、南方精工2连板。

二、【市场新闻聚焦】

1、财联社8月5日讯，中国物流与采购联合会今天公布7月份大宗商品指数。7月份，大宗商品供应指数继续上升，当月较上月上升0.1个百分点，至102.4%，指数升至近六个月内的最高。从6月份开始，物流逐渐恢复使得原材料供应紧张的局面得到缓解，给企业复工、复产提供保障，商品产量开始回升，本月大部分商品产量继续回升，特别是生产企业对后市预期良好，生产热情高涨，整体商品供应增速持续加快。各主要商品中，铁矿石、煤炭、成品油、有色金属和汽车供应量继续增加，且增速加快。