贵州黔源电力股份有限公司

2025年度董事会工作报告

2025年，贵州黔源电力股份有限公司（以下简称公司）

董事会严格按照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所主板上市公司规范运作》等法律法规、《贵州黔源电力股份有限公司章程》《董事会议事规则》等规章制度的规定以

及监管部门的相关要求，勤勉尽责开展各项工作，履行好董事会职责，落实股东会部署的各项目标任务，进一步落实关于中央企业深化子企业董事会建设有关工作要求，全面健全完善公司治理制度体系，推动董事会高效履职行权，有力提升公司治理现代化水平。现将公司董事会2025年主要工作情况和2026年工作安排报告如下。

一、2025年度公司生产经营情况

2025年是“十四五”规划的收官之年，公司聚焦“五个价值”，干字当头，奋勇争先，各项工作持续向好。电量效益创历史新高，在多个方面取得新的重要突破，“一利五率”实现“一增一稳四提升”，全年完成发电量121.20亿千瓦时，实现利润总额13.47亿元，归属于上市公司股东的净利润

6.00亿元，连续12年盈利，期末资产负债率48.85%。公司

高质量发展取得了新的成效，实现了“十四五”圆满收官。

主要工作成效体现在以下几个方面：

一是能源保供坚强有力。圆满完成“9·3”阅兵、二十届四中全会等重要时段能源保供任务。9月中旬开始，“塔巴”

1“桦加沙”“博罗依”“麦德姆”四个台风接踵而至，在红水

河流域梯级电站全线泄洪的背景下，公司凭借精准预测与科学调度，力保光照电站成为流域唯一未开闸电站，有效缓解下游防汛压力，为珠江流域安全度汛作出积极贡献，获省能源局、贵州中调书面表扬。扎实开展发电设备可靠性提升专项行动，高质量完成11台机组自主检修工作。耗水率改善率

2.83%，在中国华电集团有限公司（以下简称中国华电）对标

排名第一。配合做好中央生态环保督察、中央安全生产考核

巡查迎检工作，切实抓好整改，持续提升安全环保工作水平。扎实开展安全生产大整治，开发建设中国华电首个电力区域级智能安全监管平台，打造安全监管新模式，生产现场作业实现全过程监控。各电站保持安全生产长周期运行，全年未发生安全事故和环保事件。

二是经营绩效再创新高。公司紧紧围绕高质量发展目标，深入实施提质增效专项行动，在多个关键领域取得显著成绩，核心竞争力与价值创造能力持续提升，“一利五率”实现“一增一稳四提升”。公司发电调度精细化水平显著提高，远程集控智能化建设取得突破，“关门运行”“无人值守”试点稳步推进，设备远程诊断与闭环管理有效提升运营效率，技术减限等创新措施有效降低了发电受限风险。

三是改革创新激发活力。稳步推进改革任务落地见效，倒排验收销号，确保圆满收官，100%完成改革深化提升行动工作任务，获评中央企业“双百行动”2024年度专项考核“标杆”。《以改革精神诠释国有企业“零碳”担当》被人民日报

2社主管的《能源高质量发展全产业链智库报告》第4期收录。

加快推进数智黔源建设，以科技创新赋能新质生产力引领公司高质量发展。《董箐水电站监控系统全栈式自主可控软硬件体系研究与应用》和《新能源智慧生产管理平台差异化推广应用》两个项目承担工信部、国资委重点产品、工艺“一条龙”应用示范任务，《贵州“两江一河”流域电站生态流量保障与鱼类保护关键技术研究及应用》承担中国华电首批

重点科技项目，《水电站群多维度安全主动防御关键技术》《水电站核心系统自主可控多维协同控制关键技术创新及应用》两项成果入围中国华电科学技术进步一、二等奖候选。

同时，公司积极践行 ESG 责任，2025 年披露的 ESG 报告经中国企业社会责任报告评级专家委员会专业评审获评“四星半级”，ESG 案例《“绿色零碳” “电”亮多彩贵州》获中国水利电力质量管理协会一等典型案例。

二、董事会日常工作开展情况

（一）董事会会议召开情况

2025年，公司董事会严格按照《中华人民共和国公司法》

《公司章程》等法律法规和规范性文件的规定，召集、召开董事会会议11次，审议报告和议案48项，会议决议均已落实，具体情况如下：

序号召开时间会议届次审议通过的议案

1.关于聘任副总经理的议案

2025年第十届董事会

12.关于2025年度日常关联交易预计的议案

3月13日第十九次会议3.关于修订《贵州黔源电力股份有限公司经理层成

3员任期制和契约化管理办法》等三项制度的议案4.关于制定《贵州黔源电力股份有限公司环境、社会与治理（ESG）管理办法（试行）》的议案

2025年第十届董事会

21.关于聘任财务负责人的议案

3月31日第二十次会议

1.2024年度董事会工作报告

2.2024年度经营班子工作报告

3.2024 年度环境、社会和公司治理(ESG)报告

4.2024年度内部控制评价报告

5.2024年年度报告及摘要

6.2024年度财务决算报告

7.2025年度财务预算报告

8.关于2024年度利润分配预案及2025年中期现金

2025年第十届董事会

3分红规划的议案

4月15日第二十一次会议

9.关于会计政策变更的议案

10.关于续聘天职国际会计师事务所(特殊普通合

伙)为公司2025年度审计机构的议案11.关于与中国华电集团财务有限公司签订《金融服务协议》的关联交易议案

12.关于在中国华电集团财务有限公司办理金融业

务的风险处置预案

13.关于中国华电集团财务有限公司的风险评估报

4告

14.关于公司经理层成员2024年度经营业绩考核

薪酬兑现及2025年度经营业绩责任书签约的议案

15.关于开展绿电交易业务形成关联交易的议案

16.关于制定《市值管理制度》的议案

17.关于召开2024年度股东大会的议案

2025年第十届董事会

41.2025年第一季度报告

4月28日第二十二次会议

2025年第十届董事会1.关于选举董事的议案

5

5月30日第二十三次会议2.关于召开2025年第一次临时股东大会的议案

2025年第十届董事会1.关于选举董事长的议案

6

6月19日第二十四次会议2.关于选举董事会专门委员会委员的议案

2025年第十届董事会

71.关于聘任总经理的议案

7月18日第二十五次会议

1.2025年半年度报告及摘要

2.关于聘任总法律顾问的议案

2025年第十届董事会

83.关于2025年半年度利润分配方案的议案

8月27日第二十六次会议

4.关于中国华电集团财务有限公司的风险持续评

估报告

1.2025年第三季度报告

2025年第十届董事会

92.关于经理层成员2022-2024年任期经营业绩考核

10月27日第二十七次会议

薪酬兑现及2025-2027年岗位聘任协议任期经营

5业绩责任书签约的议案

1.关于修订《公司章程》的议案

2.关于修订《董事会议事规则》等制度的议案

3.关于为控股子公司贵州北源电力股份有限公司

2025年第十届董事会提供财务资助的议案

10

12月1日第二十八次会议4.关于选举公司第十一届董事会非独立董事的议

案

5.关于选举公司第十一届董事会独立董事的议案

6.关于召开2025年第二次临时股东大会的议案

1.关于选举公司第十一届董事会董事长的议案

2.关于选举公司第十一届董事会各专门委员会委

员的议案

3.关于聘任公司高级管理人员的议案

4.关于聘任公司内部审计负责人的议案

2025年第十一届董事会

115.关于聘任公司证券事务代表的议案

12月18日第一次会议

6.关于修订、制定公司部分治理制度的议案

7.关于向贵州北源电力股份有限公司同比例增资

的关联交易议案

8.关于水电新能源领域典型场景人工智能技术研

究与工程示范项目因采购形成关联交易的议案

（二）股东大会召开情况

2025年度，公司共召开股东大会3次，审议报告和议案

616项。股东大会全部由董事会召集，董事会规范组织股东大会召开，有效维护和保障全体股东的利益，认真落实股东大会各项决议，2025年各项决议均已落实完成，具体情况如下：

序号召开时间会议届次审议议案

1.2024年度董事会工作报告

2.2024年度监事会工作报告

3.2024年年度报告及摘要

4.2024年度财务决算报告

5.2025年度财务预算报告

2025年5月2024年度6.关于2024年度利润分配预案及2025年中期现

9日股东大会金分红规划的议案

7.关于续聘天职国际会计师事务所(特殊普通合

伙)为公司2025年度审计机构的议案8.关于与中国华电集团财务有限公司签订《金融服务协议》的关联交易议案

9.关于开展绿电交易业务形成关联交易的议案

2025年6月2025年第一次临

21.关于选举董事的议案

19日时股东大会

1.关于修订《公司章程》的议案

2.关于撤销监事会及监事的议案

2025年122025年第二次临3.关于修订《董事会议事规则》等制度的议案

3月18日时股东大会4.关于为控股子公司贵州北源电力股份有限公司提供财务资助的议案

5.关于选举公司第十一届董事会非独立董事的

7议案

6.关于选举公司第十一届董事会独立董事的议

案

（三）独立董事工作情况2025年，公司独立董事严格按照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》和公司《独立董事工作制度》

等相关法律法规和规章制度的规定及要求，勤勉尽责，积极发挥作用。在出席董事会会议前认真审阅议案资料，了解公司生产经营管理情况，召开独立董事专门会议3次，对公司的关联交易事项进行独立审议，在董事会会议上客观审慎地发表意见，进一步发挥在法律、财会、审计方面的专业作用，对公司战略规划落实、法治建设、财务管理等方面提出指导

性意见和前瞻性建议，依法依规表决。同时密切关注会议决议落实情况，有效促进公司治理水平提升，保护中小股东权益。

（四）董事会专门委员会工作情况

2025年，公司审计委员会、战略发展委员会、提名委员

会、薪酬与考核委员会严格按照《公司章程》《董事会议事规则》及各专门委员会议事规则有关规定，召开董事会专门委员会会议19次，其中审计委员会召开7次会议，战略发展委员会召开1次会议，提名委员会召开8次会议，薪酬与考核委员会召开3次会议，审议报告和议案共计36项，履行专门委员会职责，审议公司财务报告、内控管理、董事和高管任职资格、绩效薪酬考核、法治建设等相关重要议题，

8积极参与公司重大事项研究，结合公司实际情况提出建设性

意见或建议，有效为公司决策提供专业支撑和保障。

（五）法治建设工作情况

公司高度重视法治建设工作，深入学习贯彻习近平法治思想，持续夯实法治建设第一责任人职责，从牢固的法治理念、完善的治理机制、高效的管理体系、优秀的业务能力、

卓越的价值创造五个维度开展年度法治建设工作，组织法务与风控管理业务大赛和专题培训，提升法务人员履职能力；

全面对照118项一流法治企业评价指标，组织专业部门进行专项评估，按照完成时限与验收标准完成年度法治建设考核任务；深入开展“民法典宣传月”“宪法宣传周”等普法宣传活动，营造浓厚法治氛围，全员法治意识持续增强。

三、信息披露工作情况2025年，公司董事会严格按照深圳证券交易所《主板上市公司规范运作》及相关要求，坚持真实性、准确性、完整性、及时性、公平披露原则，持续强化上市公司合规管理，履行好信息披露义务，及时、准确编制公司定期报告及各类临时公告共计111则，其中，自愿性披露公司业绩预告、业绩快报，进一步满足投资者价值判断的需求，连续第3年披露公司《环境、社会和公司治理(ESG)报告》，积极履行上市公司社会责任，连续两年获评深交所信息披露最高等级 A 级，获颁中国证券报2024年度“金信披奖”。公司披露的环境、社会责任和公司治理（ESG）履行情况经中国企业社会责任

报告评级专家委员会专业评审获评“四星半级”，ESG 案例获

9中国水利电力质量管理协会一等典型案例。

四、投资者关系管理情况

公司制定2025年投资者关系管理专项工作方案，保持多渠道投资者交流，高质量召开业绩说明会，提升公司市场形象，今年以来，公司举行业绩说明会共计5次，于年报、半年报、季报披露后及时组织召开业绩说明会，公司董事长、总经理、财务负责人、董事会秘书、独立董事均出席说明会并对投资者关注的问题进行答复；常态化通过深交所“互动易”平台回复投资者关于来水情况、分红规划、股东户数等提问，保持100%回复率。

五、2026年工作计划

2026年，公司董事会将继续严格按照《公司法》等有关

法律法规和《公司章程》的规定，切实有效履行职责，积极发挥在公司治理中的核心作用，秉持对全体股东负责的原则，从公司实际情况及战略目标出发，结合行业趋势、外部环境等因素，扎实做好日常工作，优化决策机制，持续提高公司的经营管理水平和风险防范能力，带领公司管理层和全体员工推动公司高质量可持续发展。

一是夯实能源保供基础。认真落实安全生产工作部署，在狠抓安全生产责任制落实，大力强基层、强基础、强基本功以及安全生产责任制评价等方面持续下功夫，夯实安全环保基础，提升生态环境保护工作水平，确保不发生安全生产事故和环保事件。加大水电机组和光伏设备隐患排查治理力度，制定能源保供风险隐患清单，严防出现机组“非停”，

10确保机组“开得起、带得满、稳得住、停得下”。加强防汛

应急管理，优化梯级水库调度运行，持续提升优化水库调度成果，提高水库蓄能，降低发电耗水率，确保能源安全稳定供应。

二是持续强化提质增效。紧盯“一利五率”目标要求，扎实开展提质增效专项行动，用好用足公司主体长期信用AAA评级带来的降本渠道和优势，全力降低融资成本。深化“两个治理”工作，落实“一企一策”扭亏纾困方案。构建“技术+策略”双驱动的灵活运营体系，探索AI模型在气象、来水、功率预测中的应用，提升预测精度，确保实现盈利目标。

三是着力布局发展规划。围绕水电资产提质增效与可持续发展，深入研究水电机组扩机增容，加快推进牛都水电站生态机组投产，同时系统梳理“两江一河”流域运行状况，结合来水特性、生态流量约束、设备运行工况及系统需求变

化等因素，委托专业设计单位深入开展系统性论证。同时，加快新质生产力发展，构建多能互补格局，积极推进智能虚拟电厂项目研究。

四是深入推进科技创新。围绕智慧运维、自主可控、绿色低碳等重点方向，加快推进数智化转型，深入落实中央企业数字化转型行动，深化“人工智能+”专项行动，加快数智化基础设施建设和高价值场景应用。加快构建高水平科技创新平台体系，完善科技成果转化收益分配机制、科技创新责任豁免机制，强化激励，拓宽科技人才发展通道，培养更

11多科技创新人才，不断激发创新活力。

五是不断优化公司治理。持续完善中国特色现代企业制度，完善公司治理制度体系建设，夯实董事会行权履职制度基础。推进独立董事勤勉尽责，积极发挥作用，有效促进公司治理水平提升，保护中小股东权益。同时，董事会也将认真履行信息披露义务，确保信息披露及时、真实、准确和完整，做好投资者关系管理工作，通过多种渠道加强与投资者的联系和沟通，增进投资者对公司的了解，促进公司与投资者之间形成稳定、良好的互动关系。

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