目录

一、审计报告………………………………………………………第1—6页

二、财务报表………………………………………………………第7—14页

（一）合并资产负债表……………………………………………第7页

（二）母公司资产负债表…………………………………………第8页

（三）合并利润表…………………………………………………第9页

（四）母公司利润表………………………………………………第10页

（五）合并现金流量表……………………………………………第11页

（六）母公司现金流量表…………………………………………第12页

（七）合并所有者权益变动表……………………………………第13页

（八）母公司所有者权益变动表…………………………………第14页

三、财务报表附注………………………………………………第15—126页

四、附件………………………………………………………第127—130页

（一）本所营业执照复印件……………………………………第127页

（二）本所执业证书复印件……………………………………第128页

（三）签字注册会计师执业证书复印件…………………第129—130页审计报告

天健审〔2026〕2-257号

海控南海发展股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了海控南海发展股份有限公司（以下简称海南发展公司）财务报表，包括2025年12月31日的合并及母公司资产负债表，2025年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了海南发展公司2025年12月31日的合并及母公司财务状况，以及2025年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。

按照《中国注册会计师独立性准则第1号——财务报表审计和审阅业务对独立性的要求》和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于海南发展公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们在审计中遵循了对公众利益实体审计的独立性要求。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

第1页共130页关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

(一)幕墙装修工程业务收入确认

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(二十三)和五(二)1。

海南发展公司的营业收入主要来自幕墙装修工程业务。2025年度，海南发展公司的营业收入为人民币350023.60万元，其中幕墙装修工程业务收入为人民币264144.88万元，占营业收入的75.46%。

幕墙装修工程业务属于在某一时段内履行的履约义务，按照累计实际发生的成本占预计总成本的比例确定履约进度，并按履约进度确认收入。在确定履约进度时，海南发展公司管理层（以下简称管理层）需要对预计总成本作出合理估计。

由于营业收入是海南发展公司关键业绩指标之一，可能存在管理层通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风险，且幕墙装修工程业务收入确认涉及重大管理层判断，因此，我们将幕墙装修工程业务收入确认确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对幕墙装修工程业务收入确认，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与幕墙装修工程业务收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)检查工程承包合同，了解主要合同条款或条件，评价收入确认方法（包括判断履约义务是在某一时段内履行以及采用投入法确定履约进度）是否适当；

(3)按年度、项目等对营业收入和毛利率实施分析程序，识别是否存在重大

或异常波动，并查明原因；

(4)选取项目检查预计总成本所依据的成本预算、采购合同等文件，评价管理层就预计总成本所作估计的合理性；

(5)选取项目检查与实际发生成本相关的支持性文件，包括采购合同采购发

票、送货单、结算单、分部安装进度审批表等；

第2页共130页(6)实施截止测试，检查工程成本是否在恰当期间确认；

(7)结合进度确认单、客户结算单等文件，以及对工程项目实施的现场检查，评价管理层确定的履约进度的合理性；

(8)测试管理层对履约进度和按照履约进度确认收入的计算是否准确；

(9)检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

(二)应收账款和合同资产减值

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(十)、三(十一)、五(一)4和五(一)9。

截至2025年12月31日，海南发展公司应收账款账面余额为人民币

87418.77万元，坏账准备为人民币18427.93万元，账面价值为人民币

68990.84万元，合同资产账面余额为人民币153905.18万元，减值准备为人

民币5880.66万元，账面价值为人民币148024.52万元。

管理层根据各项应收账款和合同资产的信用风险特征，以单项或组合为基础，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量其损失准备。由于应收账款和合同资产金额重大，且应收账款和合同资产减值测试涉及重大管理层判断，我们将应收账款和合同资产减值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对应收账款和合同资产减值，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与应收账款和合同资产减值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)针对管理层以前年度就坏账准备和减值准备所作估计，复核其结果或者管理层对其作出的后续重新估计；

(3)复核管理层对应收账款和合同资产进行信用风险评估的相关考虑和客观证据，评价管理层是否恰当识别各项应收账款和合同资产的信用风险特征；

(4)对于以单项为基础计量预期信用损失的应收账款和合同资产，复核管理

层对预期收取现金流量的预测，评价在预测中使用的重大假设的适当性以及数据的适当性、相关性和可靠性，并与获取的外部证据进行核对；

第3页共130页(5)对于以组合为基础计量预期信用损失的应收账款和合同资产，评价管理层按信用风险特征划分组合的合理性；评价管理层确定的应收账款和合同资产预

期信用损失率的合理性，包括使用的重大假设的适当性以及数据的适当性、相关性和可靠性；测试管理层对坏账准备和减值准备的计算是否准确；

(6)结合应收账款和合同资产函证以及期后回款情况，评价管理层计提坏账准备和减值准备的合理性；

(7)检查与应收账款和合同资产减值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

四、其他信息

管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估海南发展公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

海南发展公司治理层（以下简称治理层）负责监督海南发展公司的财务报告

第4页共130页过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报

获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实

施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

(三)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(四)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对海南发展公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披

露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致海南发展公司不能持续经营。

(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

(六)就海南发展公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对

第5页共130页审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

天健会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：

（项目合伙人）

中国·杭州中国注册会计师：

二〇二六年四月二十一日

第6页共130页海控南海发展股份有限公司财务报表附注

2025年度

金额单位：人民币元

一、公司基本情况

海控南海发展股份有限公司(以下简称公司或本公司)系经深圳市人民政府深府函〔2000〕

86号文批准，由深圳市三鑫玻璃工程有限公司整体变更设立的股份有限公司，于2000年12月18日在深圳市工商行政管理局变更登记，总部位于广东省深圳市。公司现持有统一社会信用代码为914403001923528003的营业执照，注册资本844957867.00元，股份总数

844957867 股(每股面值 1 元)。其中，有限售条件的流通股份 A 股 41408992 股，无限

售条件的流通股份 A股 803548875 股。公司股票已于 2007 年 8 月 23 日在深圳证券交易所挂牌交易。

本公司属建筑幕墙、非金属矿物制品生产及销售行业，主要经营业务为幕墙与内装工程、光伏玻璃、特种玻璃技术及深加工、大消费业务。

本财务报表经公司2026年4月20日第八届董事会第三十二次会议批准报出。

二、财务报表的编制基础

(一)编制基础本公司财务报表以持续经营为编制基础。

(二)持续经营能力评价本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

三、重要会计政策及会计估计

重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、固定资产折旧、在建工程、

无形资产、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

(一)遵循企业会计准则的声明

第15页共130页本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状

况、经营成果和现金流量等有关信息。

(二)会计期间会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

(三)营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

(四)记账本位币采用人民币为记账本位币。

(五)重要性标准确定方法和选择依据

公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报表附注中披露事项涉及重要性标准判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：

涉及重要性标准判断的披露事项重要性标准确定方法和选择依据

重要的核销应收账款单项金额超过资产总额0.1%

重要的单项计提坏账准备的应收账款单项金额超过资产总额0.1%

重要的应收账款坏账准备收回或转回单项金额超过资产总额0.1%

重要的核销其他应收款单项金额超过资产总额0.1%

重要的单项计提坏账准备的其他应收款单项金额超过资产总额0.1%

重要的其他应收款坏账准备收回或转回单项金额超过资产总额0.1%

重要的账龄超过1年的预付款项单项金额超过资产总额0.3%

重要的单项计提减值准备的合同资产单项金额超过资产总额0.1%

重要的账龄超过1年的合同负债单项金额超过资产总额0.3%

重要的账龄超过1年的其他应付款单项金额超过资产总额0.3%

重要的账龄超过1年的应付账款单项金额超过资产总额0.3%

重要的固定资产减值测试单项金额超过资产总额0.5%

重要的在建工程项目单项工程投资总额超过资产总额1%

重要研发项目单项金额超过资产总额0.5%

重要的其他非流动资产减值单项金额超过资产总额0.5%

重要的投资活动现金流量单项金额超过资产总额5%

重要的子公司、非全资子公司收入总额超过公司总收入的10%

第16页共130页单项长期股权投资账面价值超过集团净资产的

重要的联营企业15%/单项权益法核算的投资收益超过集团利润

总额的10%

重要的境外经营实体的标准收入总额超过公司总收入的10%

重要的承诺事项、或有事项、资产负债表日

单项金额超过资产总额0.3%后事项的重要性标准

(六)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1.同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

(七)控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

1.控制的判断

拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。

2.合并财务报表的编制方法

母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。

(八)现金及现金等价物的确定标准列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

(九)外币业务和外币报表折算

1.外币业务折算

第17页共130页外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产

负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；

以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

2.外币财务报表折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，计入其他综合收益。

(十)金融工具

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允

价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融负债；(2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4)以摊余成本计量的金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的后续计量方法

1)以摊余成本计量的金融资产

第18页共130页采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系

的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

(3)金融负债的后续计量方法

1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公

允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的

贷款承诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值

规定确定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

第19页共130页4)以摊余成本计量的金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4)金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

*收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

*金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的

风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4.金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相

关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

第20页共130页(1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；

除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由

可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

5.金融工具减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变

动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于租赁应收款、由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成，且不含重大融资成分或者公司不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始

第21页共130页确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益

的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

6.金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

(十一)应收款项和合同资产预期信用损失的确认标准和计提方法

1.按信用风险特征组合计提预期信用损失的应收款项和合同资产

组合类别确定组合的依据计量预期信用损失的方法应收银行承兑汇票

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对应收商业承兑汇票业务、票据类型未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失应收信用证

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对应收账款——幕墙

账龄未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与预业务组合

期信用损失率对照表，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对应收账款——非幕

账龄未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与预墙业务组合

期信用损失率对照表，计算预期信用损失应收账款——本公参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对司合并范围内关联款项性质未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整方款项组合个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对其他应收款——幕

账龄未来经济状况的预测，编制其他应收款账龄与墙业务组合

预期信用损失率对照表，计算预期信用损失

第22页共130页组合类别确定组合的依据计量预期信用损失的方法

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对其他应收款——非

账龄未来经济状况的预测，编制其他应收款账龄与幕墙业务组合

预期信用损失率对照表，计算预期信用损失其他应收款——保参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对证金、押金、代扣代款项性质未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整缴款项组合个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失其他应收款——本参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对公司合并范围内关款项性质未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整联方款项组合个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失本组合为尚未结算参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对合同资产——幕墙

的幕墙工程项目建未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整工程业务组合

造工程款项个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失本组合为尚未结算参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对合同资产——非幕

的非幕墙工程项目未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整墙工程业务组合

建造工程款项个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

2.账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

应收账款-幕墙工程应收账款-非幕墙工程业务组合账龄业务组合预期信用损大消费业务组合预期其他组合预期信用失率（%）信用损失率（%）损失率（%）

1年以内（含，下同）2.005.002.00

1-2年11.0010.0010.00

2-3年23.0030.00100.00

3-4年43.00100.00100.00

4-5年53.00100.00100.00

5年以上100.00100.00100.00

(续上表)

其他应收款-幕墙工程其他应收款-非幕墙工程业务组合账龄业务组合预期信用损大消费业务组合预期其他组合预期信用损失失率（%）信用损失率（%）率（%）1年以内（含，

2.005.001.00

下同）

1-2年11.0010.002.00

2-3年23.0030.005.00

3-4年43.00100.00100.00

4-5年53.00100.00100.00

第23页共130页5年以上100.00100.00100.00

应收账款/其他应收款的账龄自初始确认日起算。

3.按单项计提预期信用损失的应收款项和合同资产的认定标准

对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项和合同资产，公司按单项计提预期信用损失。

(十二)存货

1.存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

2.发出存货的计价方法

发出存货采用加权平均法计价。

3.存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制。

4.低值易耗品和包装物的摊销方法

(1)低值易耗品按照一次转销法进行摊销。

(2)包装物按照一次转销法进行摊销。

5.存货跌价准备

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费

用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

(十三)划分为持有待售的非流动资产或处置组、终止经营

1.持有待售的非流动资产或处置组的分类

公司将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别：(1)根据类似交

易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；(2)出售极可能发生，即

第24页共130页公司已经就出售计划作出决议且获得确定的购买承诺，预计出售将在一年内完成。

公司专为转售而取得的非流动资产或处置组，在取得日满足“预计出售将在一年内完成”的条件，且短期（通常为3个月）内很可能满足持有待售类别的其他划分条件的，在取得日将其划分为持有待售类别。

因公司无法控制的下列原因之一，导致非关联方之间的交易未能在一年内完成，且公司仍然承诺出售非流动资产或处置组的，继续将非流动资产或处置组划分为持有待售类别：(1)买方或其他方意外设定导致出售延期的条件，公司针对这些条件已经及时采取行动，且预计能够自设定导致出售延期的条件起一年内顺利化解延期因素；(2)因发生罕见情况，导致持有待售的非流动资产或处置组未能在一年内完成出售，公司在最初一年内已经针对这些新情况采取必要措施且重新满足了持有待售类别的划分条件。

2.持有待售的非流动资产或处置组的会计处理

(1)初始计量和后续计量

初始计量和在资产负债表日重新计量持有待售的非流动资产或处置组时，其账面价值高于公允价值减去出售费用后的净额的，将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。

对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，在初始计量时比较假定其不划分为持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计量。除企业合并中取得的非流动资产或处置组外，由非流动资产或处置组以公允价值减去出售费用后的净额作为初始计量金额而产生的差额，计入当期损益。

对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置组中的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。

持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销，持有待售的处置组中负债的利息和其他费用继续予以确认。

(2)资产减值损失转回的会计处理

后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不转回。

后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及非流动资产在划分为持有待售类别前

第25页共130页确认的资产减值损失不转回。

持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额，根据处置组中除商誉外各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其账面价值。

(3)不再继续划分为持有待售类别以及终止确认的会计处理非流动资产或处置组因不再满足持有待售类别的划分条件而不再继续划分为持有待售

类别或非流动资产从持有待售的处置组中移除时，按照以下两者孰低计量：1)划分为持有待售类别前的账面价值，按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折旧、摊销或减值等进行调整后的金额；2)可收回金额。

终止确认持有待售的非流动资产或处置组时，将尚未确认的利得或损失计入当期损益。

3.终止经营的确认标准

满足下列条件之一的、已经被处置或划分为持有待售类别且能够单独区分的组成部分确

认为终止经营：

(1)该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；

(2)该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；

(3)该组成部分是专为转售而取得的子公司。

4.终止经营的列报方法

公司在利润表中分别列示持续经营损益和终止经营损益。终止经营的减值损失和转回金额等经营损益及处置损益作为终止经营损益列报。对于当期列报的终止经营，在当期财务报表中将原来作为持续经营损益列报的信息重新作为可比期间的终止经营损益列报。终止经营不再满足持有待售类别划分条件的，在当期财务报表中将原来作为终止经营损益列报的信息重新作为可比期间的持续经营损益列报。

本公司终止经营的情况详见本财务报表附注十四(三)之说明。

(十四)长期股权投资

1.共同控制、重大影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2.投资成本的确定

(1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或

第26页共130页发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

(2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1)在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作

为改按成本法核算的初始投资成本。

2)在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各

项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其

他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3)除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始

投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；

以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；

以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3.后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期

股权投资，采用权益法核算。

第27页共130页4.通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1)是否属于“一揽子交易”的判断原则

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息

来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：

1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2)这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4)一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

(2)不属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

2)合并财务报表

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

(3)属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

第28页共130页2)合并财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

(十五)固定资产

1.固定资产确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

2.各类固定资产的折旧方法

类别折旧方法折旧年限（年）残值率（%）年折旧率（%）

房屋及建筑物年限平均法305.003.17

机器设备年限平均法3-156.67-33.33

运输工具年限平均法520.00

其他年限平均法3-520.00-33.33

(十六)在建工程

1.在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程

按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

2.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使

用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

类别在建工程结转为固定资产的标准和时点

房屋及建筑物主体建设工程及配套工程已实质完工、达到预定设计要求并经验收机器设备安装调试后达到设计要求或合同规定的标准

(十七)借款费用

1.借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2.借款费用资本化期间

(1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费

第29页共130页用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

(2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连

续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

(3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3.借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

(十八)无形资产

1.无形资产包括土地使用权、其他等，按成本进行初始计量。

2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预

期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：

项目使用寿命及其确定依据摊销方法土地使用权按产权登记期限确定使用寿命直线法

其他5-10年，使用年限或合同约定使用年限直线法

3.研发支出的归集范围

(1)人员人工费用

人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业

保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金，以及外聘研发人员的劳务费用等。

研发人员同时服务于多个研究开发项目的，人工费用的确认依据公司管理部门提供的各研究开发项目研发人员的工时记录，在不同研究开发项目间按比例分配。

直接从事研发活动的人员、外聘研发人员同时从事非研发活动的，公司根据研发人员在不同岗位的工时记录，将其实际发生的人员人工费用，按实际工时占比等合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。

第30页共130页(2)直接投入费用

直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1)直接消耗的材料、燃料和动力费用；2)用于研究开发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、

检测、维修等费用。

(3)折旧费用与长期待摊费用

折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费。

用于研发活动的仪器、设备及在用建筑物，同时又用于非研发活动的，对该类仪器、设备、在用建筑物使用情况做必要记录，并将其实际发生的折旧费按实际工时和使用面积等因素，采用合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。

长期待摊费用是指研发设施的改建、改装、装修和修理过程中发生的长期待摊费用，按实际支出进行归集，在规定的期限内分期平均摊销。

(4)无形资产摊销费用无形资产摊销费用是指用于研究开发活动的软件等的摊销费用。

(5)设计费用

设计费用是指为新产品和新工艺进行构思、开发和制造，进行工序、技术规范、规程制定、操作特性方面的设计等发生的费用，包括为获得创新性、创意性、突破性产品进行的创意设计活动发生的相关费用。

(6)委托外部研究开发费用委托外部研究开发费用是指公司委托境内外其他机构或个人进行研究开发活动所发生

的费用（研究开发活动成果为公司所拥有，且与公司的主要经营业务紧密相关）。

(7)其他费用

其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括技术图书资料费、资料翻译费、专家咨询费、高新科技研发保险费，研发成果的检索、论证、评审、鉴定、验收费用，知识产权的申请费、注册费、代理费，会议费、差旅费、通讯费等。

4.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开

发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1)完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2)具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3)无形资

产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4)有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5)归属于该无

第31页共130页形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

无法区分研究阶段支出和开发阶段支出的，将发生的研发支出全部计入当期损益。

(十九)部分长期资产减值

对长期股权投资、固定资产、在建工程、使用权资产、使用寿命有限的无形资产、持有

待售资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

(二十)长期待摊费用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

(二十一)职工薪酬

1.职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。

2.短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

3.离职后福利的会计处理方法

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

(1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和

财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价

值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债

第32页共130页或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其

中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

4.辞退福利的会计处理方法

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；

(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

5.其他长期职工福利的会计处理方法

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

(二十二)预计负债

1.因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为

公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

2.公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在

资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

(二十三)收入

1.收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：(1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；(2)客户能

够控制公司履约过程中在建商品；(3)公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收

第33页共130页入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商

品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：

(1)公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；(2)公司已将该

商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；(3)公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；(4)公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；(5)客户已接受该商品；(6)其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

2.收入计量原则

(1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转

让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

(2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

(3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现

金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

(4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承

诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

3.收入确认的具体方法

公司的收入主要包括玻璃制品销售收入、幕墙工程合同收入和大消费收入。

(1)玻璃制品销售收入

光伏玻璃、幕墙玻璃等特种玻璃产品及幕墙门窗制品生产和销售业务通常仅包括转让商

品的履约义务，在商品已经发出并收到客户的签收单时其商品的控制权转移，该时点确认收入实现。

(2)幕墙工程合同收入

客户能够控制公司在履约过程中的在建资产，因此，将其作为在某一时段内履行的履约义务，按照履约进度确认收入，履约进度不能合理确定的除外。履约进度按照投入法确定，根据累计已发生成本占预计总成本的比例确定提供服务的履约进度。对于履约进度不能合理

第34页共130页确定时，如果已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直

到履约进度能够合理确定为止。合同成本不能收回的，在发生时立即确认为当期成本，不确认合同收入。

(3)大消费收入

1)品牌零售业务：消费者(客户)在电商平台上购买公司的商品并确认收货后，公司电

商平台账户会自动收到货款，并生成收款记录，公司每月末根据电商平台显示的收款金额确认收入。

2)渠道分销业务：公司根据不同的客户类别分别确认收入。对非买断式平台客户，在

平台客户对外销售后，公司于期末根据经双方确认的当期对外销售清单确认收入；对买断式分销客户，通常在公司将产品发给分销商并由其确认收货后，公司根据分销商签收记录确认分销收入。

3)电商运营管理业务：公司在每月销售完成后按照与品牌方(客户)约定的固定金额和/

或按照各电商平台实际回款金额(即销售收款金额扣除退货款金额)扣除约定费用后的一定比例计算确认月度运营服务费收入。

(二十四)合同取得成本、合同履约成本

公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。

如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。

公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

1.该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

2.该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源；

3.该成本预期能够收回。

公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础

进行摊销，计入当期损益。

如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能

够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失。以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产

第35页共130页在转回日的账面价值。

(二十五)合同资产、合同负债公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

(二十六)政府补助

1.政府补助在同时满足下列条件时予以确认：(1)公司能够满足政府补助所附的条件；

(2)公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府

补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

2.与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

3.与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

4.与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

5.政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

(1)财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，

第36页共130页以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

(2)财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

(二十七)递延所得税资产、递延所得税负债1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法

获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

4.公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列

情况产生的所得税：(1)企业合并；(2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

5.同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列

示：(1)拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；(2)递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同

的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

(二十八)租赁

1.公司作为承租人

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法或其他系统合理的方法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

第37页共130页(1)使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地

或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

(2)租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结

果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

2.公司作为出租人

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

(1)经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(2)融资租赁在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。

在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

第38页共130页公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

3.售后租回

(1)公司作为承租人

公司按照《企业会计准则第14号——收入》的规定，评估确定售后租回交易中的资产转让是否属于销售。

售后租回交易中的资产转让属于销售的，公司按原资产账面价值中与租回获得的使用权有关的部分，计量售后租回所形成的使用权资产，并仅就转让至出租人的权利确认相关利得或损失。

售后租回交易中的资产转让不属于销售的，公司继续确认被转让资产，同时确认一项与转让收入等额的金融负债，并按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》对该金融负债进行会计处理。

(2)公司作为出租人

公司按照《企业会计准则第14号——收入》的规定，评估确定售后租回交易中的资产转让是否属于销售。

售后租回交易中的资产转让属于销售的，公司根据其他适用的企业会计准则对资产购买进行会计处理，并根据《企业会计准则第21号——租赁》对资产出租进行会计处理。

售后租回交易中的资产转让不属于销售的，公司不确认被转让资产，但确认一项与转让收入等额的金融资产，并按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》对该金融资产进行会计处理。

(二十九)安全生产费公司按照财政部、应急部发布的《企业安全生产费用提取和使用管理办法》（财资〔2022〕

136号）的规定提取的安全生产费，计入相关产品的成本或当期损益，同时记入“专项储备”科目。使用提取的安全生产费时，属于费用性支出的，直接冲减专项储备。形成固定资产的，通过“在建工程”科目归集所发生的支出，待安全项目完工达到预定可使用状态时确认为固定资产；同时，按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确认相同金额的累计折旧，该固定资产在以后期间不再计提折旧。

(三十)分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1.该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

第39页共130页2.管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3.能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

四、税项

(一)主要税种及税率税种计税依据税率以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收

增值税入为基础计算销项税额，扣除当期允许抵扣3%、6%、9%、13%的进项税额后，差额部分为应交增值税从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的房产税1.2%、12%

1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴

城市维护建设税实际缴纳的流转税税额1%、5%、7%

教育费附加实际缴纳的流转税税额3%

地方教育附加实际缴纳的流转税税额2%

8.25%、16.5%、15%、企业所得税应纳税所得额

20%、25%

不同税率的纳税主体企业所得税税率说明纳税主体名称所得税税率

海控三鑫（蚌埠）新能源材料有限公司（以下简称海控三鑫公司）15%

海南海控特玻科技有限公司（以下简称海控科技公司）15%

广东海控特种玻璃技术有限公司（以下简称广东特玻公司）15%

珠海市三鑫科技发展有限公司（以下简称珠海三鑫公司）15%

杭州网营科技股份有限公司（以下简称网营科技公司）15%三鑫（香港）有限公司16.50%

香港网营国际贸易有限公司8.25%

香港优普康有限公司16.50%

杭州宏起贸易有限公司20%

信阳禾辅电子科技有限公司20%

信阳网营电子科技有限公司20%

桐庐网营电子商务有限公司20%

除上述以外的其他纳税主体25%

(二)税收优惠

第40页共130页1.所得税税收优惠

(1)高新企业优惠

1)子公司海控三鑫公司于2024年10月29日通过高新技术企业认证，取得证书编号为

GR202434003469 的高新技术企业证书，有效期三年，故海控三鑫公司 2025 年度按 15%的税率计缴企业所得税。

2)子公司海控科技公司于2023年11月15日通过高新技术企业认证，取得证书编号为

GR202346000074 的高新技术企业证书，有效期三年，故海控科技公司 2025 年度按 15%的税率计缴企业所得税。

3)子公司广东特玻公司于2023年12月28日通过高新技术企业认证，取得证书编号为

GR202344013833 的高新技术企业证书，有效期三年，故广东特玻公司 2025 年度按 15%的税率计缴企业所得税。

4)子公司珠海三鑫公司于2023年12月28日通过高新技术企业认证，取得证书编号为

GR202344004019 的高新技术企业证书，有效期三年，故珠海三鑫公司 2025 年度按 15%的税率计缴企业所得税。

5)子公司网营科技公司于2023年12月24日通过高新技术企业认证，取得证书编号为

GR202233002349 的高新技术企业证书，有效期三年，故网营科技公司 2025 年度按 15%的税率计缴企业所得税。

(2)其他所得税税收优惠根据《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第12号），对小型微利企业年，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。。子公司杭州宏起贸易有限公司、信阳禾辅电子科技有限公司、信阳网营电子科技有限公司、桐庐网营电子商务有限公司享受了上述优惠。

2.增值税优惠

(1)根据《关于先进制造业企业增值税加计抵减政策的公告》(财政部税务总局公告

2023年第43号)，自2023年1月1日至2027年12月31日，允许先进制造业企业按照当

期可抵扣进项税额加计5%抵减应纳增值税税额，子公司海控三鑫公司及珠海三鑫公司享受前述增值税加计抵减政策。

(2)根据《财政部税务总局退役军人事务部关于进一步扶持自主就业退役士兵创业就业有关税收政策的公告》(财政部税务总局退役军人事务部公告2023年第14号)的规定，自2023年1月1日至2027年12月31日，企业招用自主就业退役士兵，与其签订1年以上

第41页共130页期限劳动合同并依法缴纳社会保险费的，自签订劳动合同并缴纳社会保险当月起，在3年内

按实际招用人数予以定额依次扣减增值税、城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加和

企业所得税优惠。定额标准为每人每年6000.00元，最高可上浮50%，各省、自治区、直辖市人民政府可根据本地区实际情况在此幅度内确定具体定额标准。子公司深圳市三鑫科技发展有限公司(以下简称三鑫科技公司)2025年度享受了上述增值税扣减政策。

(3)根据《财政部税务总局人力资源社会保障部农业农村部关于进一步支持重点群体创业就业有关税收政策的公告》(财政部税务总局人力资源社会保障部农业农村部公告

2023年第15号)的规定，自2023年1月1日至2027年12月31日，企业招用脱贫人口，

以及在人力资源社会保障部门公共就业服务机构登记失业半年以上且持《就业创业证》或《就业失业登记证》(注明“企业吸纳税收政策”)的人员，与其签订1年以上期限劳动合同并依法缴纳社会保险费的，自签订劳动合同并缴纳社会保险当月起，在3年内按实际招用人数予以定额依次扣减增值税、城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加和企业所得税优惠。

定额标准为每人每年6000.00元，最高可上浮30%，各省、自治区、直辖市人民政府可根据本地区实际情况在此幅度内确定具体定额标准。子公司三鑫科技公司、广东特玻公司及珠海三鑫公司2025年度享受了上述增值税扣减政策。

五、合并财务报表项目注释

(一)合并资产负债表项目注释

1.货币资金

(1)明细情况项目期末数期初数

库存现金49043.6032147.13

银行存款826788160.681018462390.19

其他货币资金86753611.87162725001.77

合计913590816.151181219539.09

其中：存放在境外的款项总额70429541.3032577820.09

(2)其他说明

1)本公司存放在境外款项不存在资金汇回受到限制的情况。

第42页共130页2)银行存款因诉讼冻结等21238211.88元以及其他货币资金中票据和保函保证

金等57396931.28元，使用受到限制。

2.交易性金融资产

项目期末数期初数分类为以公允价值计量且其变动计

4692665.253328006.50

入当期损益的金融资产

其中：股票4692665.253328006.50

合计4692665.253328006.50

3.应收票据

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票30955277.62103254571.44

商业承兑汇票15942879.7235368522.35

信用证6133890.50682715.42

合计53032047.84139305809.21

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备计提比例账面价值

金额比例（%）金额

（%）

按组合计提坏账准备53937945.33100.00905897.491.6853032047.84

其中：银行承兑汇票31447772.6258.30492495.001.5730955277.62

商业承兑汇票16262872.7130.15319992.991.9715942879.72

信用证6227300.0011.5593409.501.506133890.50

合计53937945.33100.00905897.491.6853032047.84（续上表）期初数种类账面余额坏账准备账面价值

第43页共130页计提比

金额比例（%）金额例（%）

按组合计提坏账准备141737552.21100.002431743.001.72139305809.21

其中：银行承兑汇票104969609.9074.061715038.461.63103254571.44

商业承兑汇票36085226.8925.46716704.541.9935368522.35

信用证682715.420.48682715.42

合计141737552.21100.002431743.001.72139305809.21

2)采用组合计提坏账准备的应收票据

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合31447772.62492495.001.57

商业承兑汇票组合16262872.71319992.991.97

信用证6227300.0093409.501.50

小计53937945.33905897.491.68

(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数计提收回或转回核销其他按组合计提

2431743.00-1525845.51905897.49

坏账准备

合计2431743.00-1525845.51905897.49

(4)期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

银行承兑汇票25999743.57

商业承兑汇票13536795.74

小计39536539.31

4.应收账款

(1)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内549283228.14522063976.03

第44页共130页账龄期末数期初数

1-2年132057496.0838972537.00

2-3年36511032.0266809516.08

3-4年25334848.0145856491.74

4-5年20592630.4515684852.85

5年以上110408487.87117832524.52

账面余额合计874187722.57807219898.22

减：坏账准备184279324.49191571653.99

账面价值合计689908398.08615648244.23

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）单项计提坏账

57712898.696.6042258634.7073.2215454263.99

准备按幕墙组合计

579098185.6166.2570671418.2412.20508426767.37

提坏账准备按非幕墙组合

237376638.2727.1571349271.5530.06166027366.72

计提坏账准备

合计874187722.57100.00184279324.4921.08689908398.08（续上表）期初数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）单项计提坏账

65016259.348.0545912290.6370.6219103968.71

准备按幕墙组合计

503627844.1962.3970536396.7414.01433091447.45

提坏账准备按非幕墙组合

238575794.6929.5675122966.6231.49163452828.07

计提坏账准备

合计807219898.22100.00191571653.9923.73615648244.23

第45页共130页2)重要的单项计提坏账准备的应收账款期初数期末数单位名称计提比例账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据

（%）深圳市前海景兴物

13115223.003934566.90

业管理有限公司深圳碳云数字生命根据预计可回收

10035818.692508954.6710035818.692508954.6725.00

科技有限公司金额计提

佛山市恒大金属建恒大下属企业，

8573130.968573130.968573130.968573130.96100.00

筑材料有限公司预计难以收回

小计31724172.6515016652.5318608949.6511082085.6359.55

3)采用组合计提坏账准备的应收账款

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例（%）

幕墙组合579098185.6170671418.2412.20

非幕墙组合237376638.2771349271.5530.06

小计816474823.88142020689.7917.39

4)采用幕墙组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内376677747.987533554.952.00

1-2年119410367.5013135140.4211.00

2-3年24281487.305584742.0723.00

3-4年20614366.238864177.4843.00

4-5年5447687.832887274.5553.00

5年以上32666528.7732666528.77100.00

小计579098185.6170671418.2412.20

5)采用非幕墙组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内162171004.275246157.743.23

1-2年12647128.583632522.4128.72

第46页共130页期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

2-3年2193726.032105812.0095.99

3-4年4557249.534557249.54100.00

4-5年2990834.782990834.78100.00

5年以上52816695.0852816695.08100.00

小计237376638.2771349271.5530.06

(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数

计提收回或转回核销其他[注]单项计提坏

45912290.634602052.708255708.6342258634.70

账准备按组合计提

145659363.369331005.819462936.65-3506742.73142020689.79坏账准备

合计191571653.9913933058.518255708.639462936.65-3506742.73184279324.49

[注]其他系公司丧失对子公司北京三鑫晶品装饰工程有限公司(以下简称北京晶品公

司)的控制权不再纳入合并范围及本期新增网营科技公司纳入合并范围的影响，详见本财务报表附注七(二)、七(三)之说明。

(4)本期实际核销的应收账款情况项目核销金额

实际核销的应收账款9462936.65

(5)应收账款和合同资产金额前5名情况期末账面余额占应收账款和合同应收账款坏账准单位名称资产期末余额合计备和合同资产减

应收账款合同资产小计数的比例（%）值准备

第一名73510447.46105528268.35179038715.817.4218631142.00

第二名30426656.63140253190.30170679846.937.079499475.95

第三名36583909.2159242737.4395826646.643.972992838.52

第四名94942618.6294942618.623.93949426.19

第五名30420607.6661296759.8591717367.513.801668375.01

小计170941620.96461263574.55632205195.5126.1933741257.67

第47页共130页5.应收款项融资

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票1198168.492980249.84

合计1198168.492980249.84

(2)公司期末无已质押的应收款项融资。

(3)期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资情况项目期末终止确认金额

银行承兑汇票21615717.53

小计21615717.53

银行承兑汇票的承兑人是具有较高信用的商业银行，由其承兑的银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低，故公司将已背书或贴现的该等银行承兑汇票予以终止确认。但如果该等票据到期不获支付，依据《票据法》之规定，公司仍将对持票人承担连带责任。

6.预付款项

(1)账龄分析期末数账龄

账面余额比例（%）减值准备账面价值

1年以内49239576.3998.6249239576.39

1-2年384097.400.77384097.40

2-3年151957.260.30151957.26

3年以上155545.670.31155545.67

合计49931176.72100.0049931176.72（续上表）期初数账龄

账面余额比例（%）减值准备账面价值

1年以内10384377.6795.5610384377.67

1-2年122834.151.13122834.15

2-3年262307.822.41262307.82

第48页共130页期初数账龄

账面余额比例（%）减值准备账面价值

3年以上98141.070.9098141.07

合计10867660.71100.0010867660.71

(2)预付款项金额前5名情况占预付款项单位名称账面余额

余额的比例（%）

第一名7026409.9914.07

第二名6931283.1013.88

第三名6784952.0013.59

第四名4345944.008.70

第五名3640914.557.29

小计28729503.6457.53

7.其他应收款

(1)款项性质分类情况款项性质期末数期初数

保证金、押金、备用金及质保金211047388.22182873901.99

往来款96796457.11112994647.94

电价财政补贴10476340.8110476340.81

应收出口退税2031332.343770844.82

代收代扣款项1347848.572127807.71

应收代垫款及返利补贴101640437.75

其他4538943.722962366.09

账面余额小计427878748.52315205909.36

减：坏账准备175254689.66152043293.98

账面价值小计252624058.86163162615.38

(2)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内133192119.9675903914.64

第49页共130页账龄期末数期初数

1-2年76390945.6540892033.03

2-3年52498619.7946138320.52

3-4年45734747.3259319658.29

4-5年43509510.3930266638.99

5年以上76552805.4162685343.89

账面余额小计427878748.52315205909.36

减：坏账准备175254689.66152043293.98

账面价值小计252624058.86163162615.38

注：期末数与上年年末数账龄未勾稽系本期新增网营科技公司纳入合并范围影响

(3)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备147654725.3234.51124352923.0784.2223301802.25

按组合计提坏账准备280224023.2065.4950901766.5918.16229322256.61

小计427878748.52100.00175254689.6640.96252624058.86（续上表）期初数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备116985727.1237.11108381549.5192.658604177.61

按组合计提坏账准备198220182.2462.8943661744.4722.03154558437.77

小计315205909.36100.00152043293.9848.24163162615.38

2)重要的单项计提坏账准备的其他应收款

期初数期末数单位名称计提比例账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据

（%）

第50页共130页期初数期末数单位名称计提比例账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据

（%）深圳市三鑫精美特法院已裁定破

玻璃有限公司(以

100701043.46100701043.4695638188.7995638188.79100.00产，预计无法

下简称精美特公收回

司)上海雀巢产品服务根据预计可回

35662114.7912360312.5434.66

有限公司收金额计提深圳市前海景兴物根据预计可回

7762551.002328765.30

业管理有限公司收金额计提预计难以收

电价财政补贴10476340.8110476340.81100.00回

小计108463594.46103029808.76141776644.39118474842.1483.56

3)采用组合计提坏账准备的其他应收款

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

保证金、押金、代扣代缴款项组合23386837.8779055.760.34

幕墙工程业务账龄组合185259521.6847097722.2525.42

其中：1年以内54386249.691087725.022.00

1-2年44831644.554931480.9111.00

2-3年23268813.275351827.0623.00

3-4年24697011.0210619714.6943.00

4-5年27593252.3014624423.7253.00

5年以上10482550.8510482550.85100.00

非幕墙工程业务账龄组合71577663.653724988.585.20

其中：1年以内68979460.363334107.264.83

1-2年1869266.60178352.569.54

2-3年728436.69212028.7629.11

4-5年500.00500.00100.00

小计280224023.2050901766.5918.16

(4)坏账准备变动情况

项目第一阶段第二阶段第三阶段合计

第51页共130页未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损失

预期信用损失（未发生信用减值）（已发生信用减值）

期初数976596.212699108.15148367589.62152043293.98

期初数在本期——————

--转入第二阶段-915325.56915325.56

--转入第三阶段-2574138.192574138.19

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提1797496.094069537.9311556059.8017423093.82

本期收回或转回8750462.678750462.67

本期核销410000.00410000.00

其他变动[注]2642121.2712306643.2614948764.53

期末数4500888.015109833.45165643968.20175254689.66期末坏账准备计

3.0710.9470.6640.96

提比例（%）

[注]其他系公司丧失对子公司北京晶品公司的控制权不再纳入合并范围及本期新增网

营科技公司纳入合并范围影响，详见本财务报表附注七(二)、七(三)之说明

(5)本期实际核销的其他应收款情况项目核销金额

实际核销的其他应收款410000.00

(6)其他应收款金额前5名情况占其他应收款单位名称款项性质期末账面余额账龄期末坏账准备

余额的比例（%）

2-3年，3-4

精美特公司往来款95638188.79年，4-5年，22.3595638188.79

5年以上

第二名应收代垫款及返利40751055.011年以内9.522037552.76

第三名应收代垫款及返利35662114.791-3年8.3312360312.54

保证金、押金、备1-5年/5年

第四名17046590.123.982437617.35用金及质保金以上

保证金、押金、备

第五名13664835.501-4年3.193575617.78用金及质保金

小计202762784.2147.37116049289.22

第52页共130页8.存货

(1)明细情况期末数项目

账面余额跌价准备/减值准备账面价值

原材料52938856.2912653913.1940284943.10在产品及自制半

16758295.787550635.399207660.39

成品

库存商品134964225.159278516.89125685708.26

发出商品37023261.93542080.4136481181.52周转材料及低值

9249626.185996735.713252890.47

易耗品等委托加工物资

在途物资30642528.7630642528.76

其他3864531.653730385.65134146.00

合计285441325.7439752267.24245689058.50（续上表）期初数项目

账面余额跌价准备/减值准备账面价值

原材料85313178.1117124483.4668188694.65在产品及自制半

12709650.197963912.074745738.12

成品

库存商品65733454.2516843419.4948890034.76

发出商品1046921.3585485.02961436.33周转材料及低值

9543115.875137950.234405165.64

易耗品等

委托加工物资430429.98387440.4042989.58在途物资

其他3864531.653864531.65

合计178641281.4051407222.32127234059.08

(2)存货跌价准备及合同履约成本减值准备

1)明细情况

第53页共130页本期增加本期减少项目期初数期末数

计提其他[注]转回或转销其他

原材料17124483.4617730043.8122200614.0812653913.19在产品及自制

7963912.071623578.842036855.527550635.39

半成品

库存商品16843419.499920179.803765427.0421250509.449278516.89

发出商品85485.022985089.912528494.52542080.41周转材料及低

5137950.232365794.101507008.625996735.71

值易耗品等

委托加工物资387440.40387440.40

其他3864531.65-134146.003730385.65

合计51407222.3234490540.463765427.0449910922.5839752267.24

[注]本期新增网营科技公司纳入合并范围影响，详见本财务报表附注七(二)之说明

2)确定可变现净值的具体依据、本期转回或转销存货跌价准备的原因

确定可变现净值转回存货跌价转销存货跌价项目的具体依据准备的原因准备的原因相关产成品估计售价减去至

原材料、在产品、周转

完工估计将要发生的成本、以前期间计提了存货跌价准本期将已计提存货跌价

材料及低值易耗品、委估计的销售费用以及相关税备的存货可变现净值上升准备的存货耗用

托加工物资、其他费后的金额确定可变现净值相关产成品估计售价减去估以前期间计提了存货跌价准本期将已计提存货跌价

库存商品、发出商品计的销售费用以及相关税费备的存货可变现净值上升准备的存货售出后的金额确定可变现净值

9.合同资产

(1)明细情况期末数项目账面余额减值准备账面价值

幕墙工程业务1533894878.5758755013.701475139864.87

非幕墙工程业务5156895.3051568.955105326.35

合计1539051773.8758806582.651480245191.22（续上表）项目期初数

第54页共130页账面余额减值准备账面价值

幕墙工程业务1529504991.8462170938.851467334052.99

非幕墙工程业务622860.266228.60616631.66

合计1530127852.1062177167.451467950684.65

(2)减值准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额减值准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提减值准备23704528.221.542678510.9911.3021026017.23

按组合计提减值准备1515347245.6598.4656128071.663.701459219173.99

合计1539051773.87100.0058806582.653.821480245191.22（续上表）期初数种类账面余额减值准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提减值准备15858335.561.041736095.3110.9514122240.25

按组合计提减值准备1514269516.5498.9660441072.143.991453828444.40

合计1530127852.10100.0062177167.454.061467950684.65

2)重要的单项计提减值准备的合同资产

期初数期末数单位名称计提比例账面余额减值准备账面余额减值准备计提依据

（%）高地（杭州）房地根据回款

11142442.88557122.148356832.16417841.615.00

产开发有限公司计划计提根据预计深圳碳云数字生

15347696.062260669.3814.73可回收金

命科技有限公司额计提

小计11142442.88557122.1423704528.222678510.9911.30

3)采用组合计提减值准备的合同资产

期末数项目

账面余额减值准备计提比例（%）

第55页共130页期末数项目

账面余额减值准备计提比例（%）

幕墙工程业务1510190350.3556076502.713.71

非幕墙工程业务5156895.3051568.951.00

小计1515347245.6556128071.663.70

(3)减值准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数

计提收回或转回转销/核销其他[注]

单项计提减值准备1736095.311081696.21139280.532678510.99

按组合计提减值准备60441072.14-2586041.91-1726958.5756128071.66

合计62177167.45-1504345.70139280.53-1726958.5758806582.65

[注]其他系公司丧失对子公司北京晶品公司的控制权不再纳入合并范围的影响，详见本财务报表附注七(三)之说明

10.持有待售资产

(1)明细情况期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

闲置固定资产12571198.6311997811.83573386.80

合计12571198.6311997811.83573386.80

(2)持有待售资产减值准备本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回其他

闲置固定资产11997811.8311997811.83

合计11997811.8311997811.83

(3)持有待售资产转回

因子公司海控三鑫公司破产清算，本期将资产组从持有待售的处置组中移除。

11.其他流动资产

第56页共130页期末数项目账面余额减值准备账面价值预缴税费和待抵扣

130171981.69130171981.69

进项税额

待摊费用2941103.142941103.14

合计133113084.83133113084.83（续上表）期初数项目账面余额减值准备账面价值预缴税费和待抵扣

102532349.48102532349.48

进项税额

待摊费用2713171.232713171.23

合计105245520.71105245520.71

12.长期股权投资

(1)分类情况期末数项目账面余额减值准备账面价值

对联营企业投资284200886.34284200886.34

精美特公司51150775.7251150775.72

合计335351662.0651150775.72284200886.34（续上表）期初数项目账面余额减值准备账面价值

对联营企业投资278674918.78278674918.78

精美特公司51150775.7251150775.72

合计329825694.5051150775.72278674918.78

(2)明细情况期初数本期增减变动被投资单位追加投权益法下确认的投其他综合账面价值减值准备减少投资资资损益收益调整

第57页共130页期初数本期增减变动被投资单位追加投权益法下确认的投其他综合账面价值减值准备减少投资资资损益收益调整

1)联营企业

中航百慕新材料技术工程股份有

64836205.041473902.56

限公司

海南海控免税品集团有限公司13243659.12813088.51

宝利鑫新能源开发有限公司(以

36555158.605277929.97下简称宝利鑫公司）

海南海控龙马矿业有限公司21099647.41-1783487.42

海南海控小惠矿业有限公司142940248.613819463.34

上海蔚岭网络科技有限公司-141837.17

2)其他

精美特公司51150775.72

合计278674918.7851150775.729459059.79（续上表）本期增减变动期末数被投资单位宣告发放现

其他权益变动金股利或利计提减值准备其他[注]账面价值减值准备润

1)联营企业

中航百慕新材料技术

90565.07186768.0066213904.67

工程股份有限公司海南海控免税品集团

14056747.63

有限公司宝利鑫新能源开发有

限公司(以下简称宝利37968.604963392.8136907664.36鑫公司）海南海控龙马矿业有

19316159.99

限公司海南海控小惠矿业有

-125982.17146633729.78限公司上海蔚岭网络科技有

1214517.081072679.91

限公司

2)其他

精美特公司51150775.72

第58页共130页本期增减变动期末数被投资单位宣告发放现

其他权益变动金股利或利计提减值准备其他[注]账面价值减值准备润

合计2551.505150160.811214517.08284200886.3451150775.72

[注]系本期新增网营科技公司纳入合并范围的影响，详见本财务报表附注七(二)之说明

13.其他权益工具投资

本期增减变动项目期初数本期计入其他综合

追加投资减少投资其他[注]收益的利得和损失

信托权益305000.00676.88天津天信华创集团有

23959077.98

限公司股权投资

合计305000.00676.8823959077.98（续上表）本期末累计计入其他综合收益项目期末数本期确认的股利收入的利得和损失

信托权益304323.12天津天信华创集团有

23959077.98

限公司股权投资

合计24263401.10

[注]2025年12月4日，本公司与天津天信华创集团有限公司签订《债务重组协议》，约定将本公司对高银地产（天津）有限公司的应收账款（债权）转为对天津天信华创集团有限公司的股权投资

14.固定资产

(1)明细情况项目房屋及建筑物机器设备运输工具其他合计账面原值

期初数733770124.331134140703.8314838273.6025057507.751907806609.51

本期增加金额161491219.5642583795.904540239.9014057678.52222672933.88

1)购置18016235.91202806.511991604.7220210647.14

第59页共130页项目房屋及建筑物机器设备运输工具其他合计

2)在建工程转入161491219.561764688.34163255907.90

3)企业合并增加4337433.3912066073.8016403507.19

4)其他[注1]22802871.6522802871.65

本期减少金额3824434.0828741.051170168.625023343.75

1)处置或报废3704965.0528741.05752828.654486534.75

2)合并减少417339.97417339.97

3)其他减少[注2]119469.03119469.03

期末数895261343.891172900065.6519349772.4537945017.652125456199.64累计折旧

期初数249256818.58685989312.8112264038.4520615546.85968125716.69

本期增加金额21464240.5648301837.182004028.0811694635.4983464741.31

1)计提21464240.5637556889.821424809.744194465.5064640405.62

2)企业合并增加579218.347500169.998079388.33

3)其他[注1]10744947.3610744947.36

本期减少金额3084935.9628741.051050417.334164094.34

1)处置或报废3084935.9628741.05740034.403853711.41

2)合并减少310382.93310382.93

期末数270721059.14731206214.0314239325.4831259765.011047426363.66减值准备

期初数158162103.47201336.781770.54158365210.79

本期增加金额83585073.42184817111.83537000.00268939185.25

1)计提83585073.42172819300.00537000.00256941373.42

2)其他[注1]11997811.8311997811.83

本期减少金额

期末数83585073.42342979215.30738336.781770.54427304396.04账面价值

期末账面价值540955211.3398714636.324372110.196683482.10650725439.94

期初账面价值484513305.75289989287.552372898.374440190.36781315682.03

第60页共130页[注1]其他增加系持有待售资产转回固定资产

[注2]其他减少系根据结算调减入账价值

(2)暂时闲置固定资产项目账面原值累计折旧减值准备账面价值备注

房屋及建筑物253198872.4097083291.3683340879.4072774701.64海控三鑫已停产海控三鑫及惠州

机器设备778930942.02434169635.51333314124.0411447182.47幕墙已停产海控三鑫及惠州

运输工具8142769.266903037.16738336.78501395.32幕墙已停产海控三鑫及惠州

其他7615179.857545678.771770.5467730.54幕墙已停产

小计1047887763.53545701642.80417395110.7684791009.97

(3)经营租出固定资产项目期末账面价值

房屋及建筑物23475833.12

机器设备4616054.48

运输工具105639.73

小计28197527.33

(3)未办妥产权证书的固定资产的情况项目账面价值未办妥产权证书原因

珠海加工基地1号厂房59295171.36正在办理中

珠海加工基地1号宿舍楼14710707.26正在办理中

珠海定家湾基地办公楼23971057.04正在办理中

珠海定家湾基地叉车充电房及废料房、

498501.95正在办理中

公共环网室

珠海定家湾基地甲类仓库191824.26正在办理中

珠海定家湾基地设备楼1280665.33正在办理中

珠海定家湾基地门卫室253022.07正在办理中

网营科技办公大楼161065062.18精装修工程尚未完工

单身宿舍（五层）1078792.34不符合办理要求

小计262344803.79

5)重要的固定资产减值测试情况

第61页共130页可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定项目账面价值可收回金额本期计提减值金额超白压延光伏玻璃

187929700.0014573400.00173356300.00

生产线等机器设备海控三鑫厂房车间

等房屋建筑物及附156986787.4073645908.0083340879.40属构筑物

小计344916487.4088219308.00256697179.40（续上表）项目公允价值和处置费用的确定方式关键参数及其确定依据公允价值主要采用假设生产线资产全部进

行破坏性拆除，将其拆除后的主要设备的超白压延光伏玻璃废料作废旧可回收资源(材料)出售，通过单台设备重量(或可回收生产线等机器设备拆零变现获取最终收益，以处置的物资回物质重量)、现行回收单价收价格扣减直接归属于该资产处置的增量成本，得到机器设备的可回收金额公允价值主要采用重置成本法确定，重置海控三鑫厂房车间成本为更新重置成本，并考虑资产的实体考虑流动性折扣后的资产等房屋建筑物及附性陈旧贬值、功能性陈旧贬值和经济性陈重置成本、综合成新率、

属构筑物旧贬值因素；处置费用指与资产处置有关交易费用、税费等的交易费用和相关税费等小计

15.在建工程

(1)明细情况期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

玻璃钢化炉1102692.241102692.24

双桥(云谷)地

7953266.837953266.83

块建设项目

其他133189.81133189.81

合计7953266.837953266.831235882.051235882.05

(2)重要在建工程项目本期变动情况

工程名称预算数期初数本期增加[注]转入固定资产其他减少期末数

双桥(云谷)地

26000.00万元169874376.97161491219.56429890.587953266.83

块建设项目

第62页共130页工程名称预算数期初数本期增加[注]转入固定资产其他减少期末数

小计169874376.97161491219.56429890.587953266.83（续上表）工程累计投入占预工程利息资本化累计本期利息本期利息资工程名称资金来源

算比例（%）进度（%）金额资本化金额本化率（%）

双桥(云谷)地块建

65.3465.347632854.781719801.753.79自筹+借款

设项目

小计7632854.781719801.75

注：本期新增网营科技公司纳入合并范围影响131405682.55元

16.使用权资产

项目房屋及建筑物合计账面原值

期初数31578949.9431578949.94

本期增加金额36112131.1836112131.18

1)租入26850303.7126850303.71

2)企业合并增加9261827.479261827.47

本期减少金额22429185.7922429185.79

1)处置6552319.036552319.03

2)租赁到期14637788.4014637788.40

3)合并减少1239078.361239078.36

期末数45261895.3345261895.33累计折旧

期初数17087247.3617087247.36

本期增加金额12879069.5612879069.56

1)计提9963668.859963668.85

2)企业合并增加2915400.712915400.71

本期减少金额21307369.6921307369.69

1)处置5740272.615740272.61

2)租赁到期14637788.4014637788.40

3)合并减少929308.68929308.68

第63页共130页项目房屋及建筑物合计

期末数8658947.238658947.23账面价值

期末账面价值36602948.1036602948.10

期初账面价值14491702.5814491702.58

17.无形资产

(1)明细情况项目土地使用权其他合计账面原值

期初数102278563.4012062994.60114341558.00

本期增加金额15050310.7253481053.9368531364.65

1)购置548786.93548786.93

2)企业合并增加15050310.7252932267.0067982577.72

本期减少金额

期末数117328874.1265544048.53182872922.65累计摊销

期初数27205320.376362228.0533567548.42

本期增加金额3037732.253795945.966833678.21

1)计提2218626.533154275.345372901.87

2)企业合并增加819105.72641670.621460776.34

本期减少金额

期末数30243052.6210158174.0140401226.63减值准备

期初数539002.27539002.27

本期增加金额2581789.842581789.84

其中：计提2581789.842581789.84本期减少金额

期末数3120792.113120792.11

第64页共130页项目土地使用权其他合计账面价值

期末账面价值87085821.5052265082.41139350903.91

期初账面价值75073243.035161764.2880235007.31

(2)无形资产减值测试情况可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定项目账面价值可收回金额本期计提减值金额

海控三鑫 ERP 软件 2581789.84 2581789.84

小计2581789.842581789.84（续上表）项目公允价值和处置费用的确定方式关键参数及其确定依据与生产经营相关的软件使用权随着生产经营相关的软件使用权随

生产线拆零变现已无使用价值，按海控三鑫 ERP 软件 着生产线拆零变现已无使用价

零值确定公允价值，ERP 软件一般不值发生处置费用小计

(3)其他

因海控三鑫公司停产，闲置无形资产账面价值为20510361.70元。

18.开发支出

(1)明细情况期末数期初数项目减值准减值准账面余额账面价值账面余额账面价值备备

ERP 系统 1303345.61 1303345.61 881733.26 881733.26

合计1303345.611303345.61881733.26881733.26

(2)其他说明开发支出情况详见本财务报表附注六之说明。

19.商誉

(1)明细情况

第65页共130页被投资单位名称或期末数期初数形成商誉的事项账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

网营科技公司185532613.29185532613.29

合计185532613.29185532613.29

(2)商誉账面原值被投资单位名称或期初数本期企业合并形成本期减少期末数形成商誉的事项

网营科技公司185532613.29185532613.29

合计185532613.29185532613.29

(3)商誉所在资产组或资产组组合的相关信息资产组或资产组组合是否

资产组或资产资产组或资产组组合的构成和与购买日、以前年度商誉所属经营分部和依据组组合名称依据减值测试时所确定的资产组或资产组组合一致

网营科技主营业务经营性资产，大消费分部，网营科技网营科技公司可以带来独立的现金流，可将其整体主营业务均为大消不涉及认定为一个单独的资产组。费业务

(4)可收回金额的具体确定方法可收回金额按预计未来现金流量的现值确定包含商誉的资产组项目或资产组组合的账可收回金额本期计提减值金额面价值

网营科技公司445727417.52646399229.27

小计445727417.52646399229.27（续上表）

预测期内的收入增稳定期增长率、折现率及其确定

项目预测期年限长率、利润率等参数利润率等参数及依据及其确定依据其确定依据

预测期收入增长率：税前折现率：

3.52%-20.68%；利润16.04%，税后折

率：9.62%-11.10%；稳定期增长率：现率12.03%，税根据企业历史经营0%；稳定期利润后折现率按加权

网营科技公司5年数据为基础，结合行率：11.14%；与平均资本成本确业发展趋势、平台运详细预测期最后定，税前折现率营能力、品牌合作情一年基本一致评估结果等于税况及宏观消费环境后折现率考虑法等预计确定定所得税税率计

第66页共130页预测期内的收入增稳定期增长率、折现率及其确定

项目预测期年限长率、利润率等参数利润率等参数及依据及其确定依据其确定依据算求得小计

(5)业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响业绩承诺完成情况

本期数(万元)上年同期数(万元)项目完成率完成率承诺业绩实际业绩承诺业绩实际业绩

（%）（%）

网营科技公司6200.005778.7093.20（续上表）商誉减值金额项目

本期数(万元)上年同期数(万元)网营科技公司小计

20.长期待摊费用

项目期初数本期增加本期摊销其他减少期末数珠海基地二期

1868283.45233535.361634748.09

堆场硬化工程硅基研发中心

227033.85227033.85

装修款

装修款5566712.053170491.392610323.71155062.255971817.48

镀膜线大修1309944.68265486.73297387.161278044.25

其他640179.53667943.69385069.38923053.84

合计9612153.564103921.813753349.46155062.259807663.66

21.递延所得税资产、递延所得税负债

(1)未经抵销的递延所得税资产期末数期初数项目可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税资产暂时性差异所得税资产

第67页共130页期末数期初数项目可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税资产暂时性差异所得税资产

资产减值准备235591680.7958240933.91223096032.3955590973.10

预计负债664758051.33166189512.83671765798.15167941449.54

可抵扣亏损87142955.6715954748.01241700088.5154621022.14

公允价值变动损益1125794.74281448.69

租赁负债37505307.685872489.0615283784.402571875.90

合计1024997995.47246257683.811152971498.19281006769.37

(2)未经抵销的递延所得税负债期末数期初数项目应纳税递延应纳税递延暂时性差异所得税负债暂时性差异所得税负债

公允价值变动损益238864.0159716.00非同一控制下企业合

43447343.468167592.72

并资产评估增值

石岩项目收益716991678.91179247919.73856150095.86214037523.97

使用权资产36602948.105855212.5214491702.582427864.98

合计797280834.48193330440.97870641798.44216465388.95

(3)以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债期末数期初数项目递延所得税资产抵销后递延所得税资递延所得税资产和抵销后递延所得税资和负债互抵金额产或负债余额负债互抵金额产或负债余额递延所得税

611921.00245645762.81280035.79280726733.58

资产递延所得税

611921.00192718519.97280035.79216185353.16

负债

(4)未确认递延所得税资产明细项目期末数期初数

可抵扣亏损950325480.66676633569.70

资产减值准备710218851.47461652755.02

递延收益54128265.0556452825.33

尚未支付的辞退福利80040.50

第68页共130页项目期末数期初数

合计1714672597.181194819190.55

(5)未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期年份期末数期初数备注

2026年190516433.6055975873.42

2027年112389431.0497639993.82

2028年42696506.4857212316.95

2029年24866231.0424046825.35

2030年91484254.9014478486.37

2031年22153987.9729523572.62

2032年68674718.5868674718.58

2033年51775513.6651775513.66

2034年212610423.80206996680.76

2035年133157979.59

合计950325480.66606323981.53

22.其他非流动资产

(1)明细情况期末数项目账面余额减值准备账面价值

石岩项目回迁物业1019698704.02296052918.07723645785.95

预付工程设备款5907002.885907002.88

其他房产56792113.395235806.8651556306.53

合计1082397820.29301288724.93781109095.36（续上表）期初数项目账面余额减值准备账面价值

石岩项目回迁物业1019698704.02156894501.12862804202.90

预付工程设备款15116641.2615116641.26

第69页共130页期初数项目账面余额减值准备账面价值

其他房产11095816.963064906.068030910.90

合计1045911162.24159959407.18885951755.06

(2)重要的其他非流动资产减值说明包含商誉的资产组或资项目可收回金额本期计提减值金额产组组合的账面价值城市更新单元项目搬迁补偿房地

862804202.90723645785.95139158416.95

产(石岩项目)（续上表）项目公允价值和处置费用的确定方式关键参数及其确定依据公允价值采用市场法确定并考虑时

城市更新单元项目搬迁补偿房地 间价值；处置费用按国家相关产权 折现率取 LPR(采用插值法)；折

产(石岩项目)交易、资产评估收费标准及国家法现年限2.64年定税率确定

23.所有权或使用权受到限制的资产

(1)期末资产受限情况项目期末账面余额期末账面价值受限类型受限原因

银行承兑汇票保证金、保

货币资金78635143.1678635143.16保证及冻结函保证金及诉讼冻结等期末已背书且在资产负

应收票据39536539.3138877610.19被追索权债表日尚未到期的银行承兑汇票

应收账款10146864.409464994.53保证为开立工程保函保证

合同资产162115884.28158252030.28保证为开立工程保函保证

固定资产162920555.84162200199.49抵押抵押贷款及反担保抵押

无形资产11907000.0010988003.33抵押抵押贷款

在建工程7953266.837953266.83抵押抵押贷款

合计473215253.82466371247.81

(2)期初资产受限情况项目期初账面余额期初账面价值受限类型受限原因

银行承兑汇票保证金、保

货币资金194616668.57194616668.57保证及冻结函保证金及诉讼冻结等

第70页共130页项目期初账面余额期初账面价值受限类型受限原因期末已背书且在资产负

应收票据126422319.67126422319.67被追索权债表日尚未到期的银行承兑汇票

应收账款48543454.3239751465.16保证为开立工程保函保证

合同资产134241311.84131216854.36保证为开立工程保函保证

固定资产144402156.04117065325.27抵押抵押贷款

合计648225910.44609072633.03

24.短期借款

项目期末数期初数

质押借款12303538.3674022000.00

保证借款466026344.26450411876.38

信用借款175138027.78115626968.54

合计653467910.40640060844.92

25.应付票据

项目期末数期初数

商业承兑汇票405821579.65388999752.03

银行承兑汇票167999616.81354259080.30

合计573821196.46743258832.33

26.应付账款

项目期末数期初数

货款1951349984.792063129169.84

工程设备款31760537.5717732781.88

其他41512239.9132568644.17

合计2024622762.272113430595.89

27.合同负债

第71页共130页项目期末数期初数

幕墙工程业务192954034.0572694219.34

玻璃制品及深加工业务18418289.9225077420.65

大消费业务1826040.08

合计213198364.0597771639.99

28.应付职工薪酬

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

短期薪酬68433341.41392832961.22382839774.4378426528.20

离职后福利—

34925687.2234473604.95452082.27

设定提存计划

辞退福利80040.5040624116.5840704157.08

合计68513381.91468382765.02458017536.4678878610.47

(2)短期薪酬明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

工资、奖金、津贴和

68139140.32358216055.82348432993.3977922202.75

补贴

职工福利费151850.003930963.124011923.1270890.00

社会保险费14399274.7614172740.09226534.67

其中：医疗保险费12176021.9211955410.05220611.87

工伤保险费1742081.481736158.685922.80

生育保险费481171.36481171.36

住房公积金10100183.9010099286.90897.00工会经费和职工教

142351.094015944.873976292.18182003.78

育经费

其他短期薪酬2170538.752146538.7524000.00

小计68433341.41392832961.22382839774.4378426528.20

(3)设定提存计划明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

基本养老保险33535845.9033095375.00440470.90

第72页共130页项目期初数本期增加本期减少期末数

失业保险费1389841.321378229.9511611.37

小计34925687.2234473604.95452082.27

29.应交税费

项目期末数期初数

增值税16854810.747058163.80

企业所得税3903729.07

个人所得税5264665.346573778.65

城市维护建设税421605.32530450.59

房产税776496.38581461.74

土地使用税349805.40349805.40

教育费附加及地方教育附加310228.61379032.53

其他税费320592.04316078.15

合计28201932.9015788770.86

30.其他应付款

(1)明细情况项目期末数期初数

应付股利3309687.60

其他应付款227720547.06117893277.51

合计231030234.66117893277.51

(2)应付股利项目期末数期初数

普通股股利3309687.60

小计3309687.60

(3)其他应付款项目期末数期初数

押金保证金47190319.0084252299.18

第73页共130页项目期末数期初数

往来款144849874.722648387.26

代扣代缴款项15660584.5516882466.82

其他20019768.7914110124.25

小计227720547.06117893277.51

31.一年内到期的非流动负债

项目期末数期初数

一年内到期的长期应付款21921228.00

一年内到期的长期借款21358356.78128197239.97

一年内到期的租赁负债11348697.337213855.61

合计54628282.11135411095.58

32.其他流动负债

项目期末数期初数

已背书未到期票据39536539.31126422319.67

待转销项税额6036959.419392447.55

合计45573498.72135814767.22

33.长期借款

项目期末数期初数

质押借款[注]199921500.00

保证及抵押借款120000000.00

信用借款47000000.00

合计366921500.00

[注]质押借款的质押物为公司持有的网营科技公司51.00%股权

34.租赁负债

项目期末数期初数

第74页共130页项目期末数期初数

房屋及建筑物租赁26156610.358069928.79

合计26156610.358069928.79

35.长期应付款

明细情况项目期末数期初数

股权款65763684.00

合计65763684.00

注：股权款系本期新增网营科技公司纳入合并范围影响，详见本财务报表附注七(二)之说明

36.预计负债

(1)明细情况项目期末数期初数形成原因

反担保责任663174281.41663174281.41详见其他说明

待执行的亏损合同952820.041529337.20

未决诉讼630949.887062179.54

合计664758051.33671765798.15

(2)其他说明

2018年3月28日，公司原控股股东中航通用飞机有限责任公司(以下简称中航通飞)为

降低海南中航特玻材料有限公司(以下简称海南中航特玻，破产重整后变更为信义玻璃(海南)有限公司)的债务和担保风险，直接承接了公司为海南中航特玻在农行澄迈县支行贷款提供担保79760万元的担保责任。为此公司、海南中航特玻及中航通飞三方签订《反担保合同》，担保金额为人民币79760万元担保方式为连带责任保证担保。

2020年4月，公司、海南中航特玻及中航通飞三方签订《反担保合同之补充协议》，

明确反担保之担保财产范围明确限制在石岩项目中未来可取得的物业产权和收益权以内。

第75页共130页中航通飞累计向农行澄迈县支行代为清偿海南中航特玻到期银行贷款本金及利息8.50亿元，同时要求公司履行相应的反担保责任。在海南中航特玻破产重整过程中，中航通飞累计受偿总额1.87亿元。截至2025年12月31日，公司对中航通飞反担保责任为6.63亿元。

37.递延收益

项目期初数本期增加本期减少期末数形成原因收到政府

政府补助56452825.334770130.007094690.2854128265.05补助

合计56452825.334770130.007094690.2854128265.05

38.其他非流动负债

项目期末数期初数

待转销项税额286556.70292738.06

合计286556.70292738.06

39.股本

本期增减变动（减少以“—”表示）项目期初数发行公积金其期末数送股小计新股转股他

股份总数844957867.00844957867.00

40.资本公积

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数资本溢价（股本

964469804.56964469804.56

溢价）

其他资本公积26379699.538839.0826370860.45

合计990849504.098839.08990840665.01

(2)其他说明本期其他资本公积变动系根据联营企业的权益变动计提的其他资本公积。

第76页共130页41.专项储备项目期初数本期增加本期减少期末数

安全生产费81301717.0181301717.01

合计81301717.0181301717.01

42.盈余公积

项目期初数本期增加本期减少期末数

法定盈余公积62690366.2162690366.21

合计62690366.2162690366.21

43.未分配利润

项目本期数上年同期数

期初未分配利润-828023061.61-448662972.22

加：本期归属于母公司所有者的净利润-472169520.39-379360089.39

期末未分配利润-1300192582.00-828023061.61

(二)合并利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入3454787108.383023298272.983888065290.923585971350.19

其他业务收入45448911.787757246.0423737068.178770459.19

合计3500236020.163031055519.023911802359.093594741809.38

其中：与客户之间

3489439804.823024765921.723904282263.693588684307.27

的合同产生的收入

(2)收入分解信息

1)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务类型分解

本期数上年同期数项目收入成本收入成本

第77页共130页本期数上年同期数项目收入成本收入成本

幕墙工程收入2641448819.062379804838.892815469622.952524822010.91

玻璃及深加工491890654.65439215053.541068927411.661058238388.33

大消费收入318152329.26201839391.14

其他37948001.853906638.1519885229.085623908.03

小计3489439804.823024765921.723904282263.693588684307.27

2)与客户之间的合同产生的收入按经营地区分解

本期数上年同期数项目收入成本收入成本

境内3200816593.282832732514.503565040046.333336886166.95

境外288623211.54192033407.22339242217.36251798140.32

小计3489439804.823024765921.723904282263.693588684307.27

3)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解

项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入835619894.821070502959.81

在某一时段内确认收入2653819910.002833779303.88

小计3489439804.823904282263.69

(3)在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为87960089.29元。

2.税金及附加

项目本期数上年同期数

城市维护建设税3825904.883646586.07

教育费附加及地方教育附加2837626.122701305.72

印花税2297223.032338447.36

房产税6845585.946636463.17

土地使用税2359922.222360033.24

环境保护税42619.25295588.44

水利建设基金166513.75523120.33

第78页共130页项目本期数上年同期数

其他17040.0016102.61

合计18392435.1918517646.94

3.销售费用

项目本期数上年同期数

职工薪酬58216531.4442612956.18

技术咨询费538843.364255033.41

业务招待费2125848.972066593.67

折旧费2327727.031721446.11

差旅费2334515.211305404.81

办公费1142135.03626516.54

仓储费2946265.571092672.47

平台费及推广费37878681.95

其他7611090.493187532.90

合计115121639.0556868156.09

4.管理费用

项目本期数上年同期数

职工薪酬191260162.07169379944.93

折旧摊销费24558000.2120746216.26

物管水电费5794367.484944377.61

差旅费4413631.694210413.61

中介机构费8430229.783468341.28

咨询费3241763.171597058.22

办公费2931332.632782497.80

业务招待费733347.70964443.42

残疾人保障金1675285.031497561.93

其他9161474.257104785.40

第79页共130页项目本期数上年同期数

合计252199594.01216695640.46

5.研发费用

项目本期数上年同期数

材料及燃料费42776265.7354734951.91

直接人工53222400.3945721865.83

折旧及摊销费1942857.573698952.46

委外研发费用587552.19667431.79

其他1105945.191966287.97

合计99635021.07106789489.96

6.财务费用

项目本期数上年同期数

利息支出30173985.2623488478.28

减：利息收入4412193.407857007.21

汇兑损益969917.02-4670582.55

金融机构手续费及其他2143278.873916906.93

合计28874987.7514877795.45

7.其他收益

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

与资产相关的政府补助6350857.186018464.88

与收益相关的政府补助3184998.922131289.383184998.92代扣代缴个人所得税手

223062.25167880.99

续费返还

增值税加计扣除及减免3826025.446793695.853826025.44

合计13584943.7915111331.107011024.36

第80页共130页8.投资收益项目本期数上年同期数

权益法核算的长期股权投资收益9459059.792272911.40

处置长期股权投资产生的投资收益68000.245404133.21其他权益工具投资在持有期间取得

406.66

的股利收入

债务重组损益及其他13331623.94-1661749.04

合计22858683.976015702.23

9.公允价值变动收益

项目本期数上年同期数

交易性金融资产1364658.7570434.00

其中：分类为以公允价值计量且其

变动计入当期损益的金融资产产生1364658.7570434.00的公允价值变动收益

合计1364658.7570434.00

10.信用减值损失

项目本期数上年同期数

应收账款坏账损失-5677349.88-17965605.82

其他应收款坏账损失-8672631.15-15405508.79

应收票据坏账损失1525845.51-297996.71

合计-12824135.52-33669111.32

11.资产减值损失

项目本期数上年同期数

存货跌价损失-34490540.46-73665610.35

合同资产减值损失1643626.23-9697869.58

固定资产减值损失-256941373.42-147817108.42

其他非流动资产减值损失-141329317.75-123084095.73

无形资产减值损失-2581789.84

第81页共130页项目本期数上年同期数

在建工程减值损失-539002.27

合计-433699395.24-354803686.35

12.资产处置收益

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

固定资产处置收益74517.28

使用权资产处置收益113520.65437677.79113520.65

合计113520.65512195.07113520.65

13.营业外收入

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

非流动资产毁损报废利得175944.86114847.08175944.86

无法支付的款项495409.48495409.48

其他1801452.6988732.841801452.69

合计2472807.03203579.922472807.03

14.营业外支出

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

诉讼赔付款50063.77404293.0450063.77

非流动资产毁损报废损失528960.5171134.44528960.51

滞纳金及罚款支出144717.57184023.14144717.57

其他86505.38112315.3286505.38

合计810247.23771765.94810247.23

15.所得税费用

(1)明细情况项目本期数上年同期数

第82页共130页项目本期数上年同期数

当期所得税费用5114197.98127603.98

递延所得税费用-610566.832756377.17

合计4503631.152883981.15

(2)会计利润与所得税费用调整过程项目本期数上年同期数

利润总额-451982339.73-464019500.48

按母公司适用税率计算的所得税费用-112995584.93-116004875.12

子公司适用不同税率的影响32445780.1133579012.37

调整以前期间所得税的影响-102743.92116898.93

非应税收入的影响-3472349.66-2444283.44

不可抵扣的成本、费用和损失的影响629834.30657630.09使用前期未确认递延所得税资产的可抵

-3319173.13-824518.34扣亏损的影响本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂

110007255.3076900707.47

时性差异或可抵扣亏损的影响

加速折旧、加计扣除的影响-18689386.92-18776542.24

其他29679951.43

所得税费用4503631.152883981.15

(三)合并现金流量表项目注释

1.收到或支付的其他与经营活动、投资活动及筹资活动有关的现金

(1)收到其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

政府补助7211295.8214493011.21

利息收入4412193.407857007.21

收到保证金59524282.93

受限货币资金变动119214680.2241192889.93

其他70380446.5321891348.79

合计201218615.97144958540.07

第83页共130页(2)支付其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

付现费用124462738.3241736952.83

支付保证金44959825.57

其他106554090.0930097981.21

合计275976653.9871834934.04

(3)收到其他与投资活动有关的现金项目本期数上年同期数

收回网营科技股东借款280000000.00

收回精美特破产清偿款项4264401.58

合计284264401.58

(4)支付其他与投资活动有关的现金项目本期数上年同期数

子公司出表5417917.4749704.51

合计5417917.4749704.51

(5)收到其他与筹资活动有关的现金项目本期数上年同期数

收到资金拆借款140000000.00

合计140000000.00

(6)支付其他与筹资活动有关的现金项目本期数上年同期数

租赁款及押金12402899.1810360230.09

合计12402899.1810360230.09

2.现金流量表补充资料

补充资料本期数上年同期数

(1)将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润-456485970.88-466903481.63

加：资产减值准备433699395.24354803686.35

信用减值准备12824135.5233669111.32

第84页共130页补充资料本期数上年同期数

固定资产折旧、使用权资产折旧74604074.47109408800.31

无形资产摊销5292989.113200668.59

长期待摊费用摊销3753349.462880611.41处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收-113520.65-512195.07益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）353015.65-43712.64

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）-1364658.75-70434.00

财务费用（收益以“－”号填列）31143902.2818817895.73

投资损失（收益以“－”号填列）-22858683.97-6015702.23

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）31795702.2136564668.56

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）-32406269.06-33808291.39

存货的减少（增加以“－”号填列）-57456471.179894859.71

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）-15723755.41-359062630.10

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）-194867450.89232498318.57

其他-6283874.05

经营活动产生的现金流量净额-187810216.84-70961700.56

(2)不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券

新增使用权资产26850303.7112914790.73

(3)现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额834955672.99986602870.52

减：现金的期初余额986602870.521011995137.17

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额-151647197.53-25392266.65

3.现金和现金等价物的构成

(1)明细情况项目期末数期初数

第85页共130页项目期末数期初数

1)现金834955672.99986602870.52

其中：库存现金49043.6032147.13

可随时用于支付的银行存款805549948.80986570723.39

可随时用于支付的其他货币资金29356680.59

2)现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

3)期末现金及现金等价物余额834955672.99986602870.52

(2)不属于现金和现金等价物的货币资金不属于现金和现金项目期末数期初数等价物的理由

货币资金78635143.16194616668.57保证金及诉讼冻结

小计78635143.16194616668.57

4.筹资活动相关负债变动情况

本期增加项目期初数现金变动非现金变动长短期借款（含一年内到

768258084.891069114123.08425586584.82期的长期借款）租赁负债（含一年内到期

15283784.4034630024.85的租赁负债）

应付股利[注]55004201.52

其他应付款140000000.00230533.33

小计783541869.291209114123.08515451344.52

(续上表)本期减少项目期末数现金变动非现金变动长短期借款（含一年内

1162267280.1258943745.491041747767.18到期的长期借款）租赁负债（含一年内到

11867374.74541126.8337505307.68期的租赁负债）

应付股利[注]51694513.923309687.60

其他应付款140230533.33

第86页共130页本期减少项目期末数现金变动非现金变动

小计1225829168.7859484872.321222793295.79

[注]应付股利本期非现金变动增加系本期新增网营科技公司纳入合并范围的影响

5.不涉及现金收支的重大活动

不涉及现金收支的重大投资和筹资活动详见本财务报表附注五(三)3之说明。

项目本期数上年同期数

背书转让的商业汇票金额254216374.37568739663.54

其中：支付货款249426089.66555663734.73

支付固定资产等长期资产购置款4790284.7113075928.81

(四)其他

1.外币货币性项目

项目期末外币余额折算汇率期末折算成人民币余额

货币资金98618626.42

其中：美元8604038.717.028860476067.28

欧元69489.138.2355572277.73

港币18603682.260.9032216803217.89

澳元1829607.874.68928579397.22

迪拉姆149652.501.90709285400.79

越南盾687932247.000.00027185741.71

澳门元13370906.000.8762711716523.80

应收账款78192989.22

其中：美元6861698.397.028848229505.64

欧元1348482.078.235511105424.09

港币18640640.960.9032216836599.73

新加坡币370325.685.45862021459.76

其他应收款2213531.37

其中：美元50288.627.0288353468.65

第87页共130页项目期末外币余额折算汇率期末折算成人民币余额

欧元11113.028.235591521.28

澳元377152.064.68921768541.44

应付账款4416425.41

其中：美元179948.227.02881264820.05

欧元231799.948.23551908988.41

港币1375763.320.903221242616.95

2.租赁

(1)公司作为承租人

1)使用权资产相关信息详见本财务报表附注五(一)16之说明。

2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报表附注三(二十八)之说明。计入当期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：

项目本期数上年同期数

短期租赁费用3079866.74454537.39

合计3079866.74454537.39

3)与租赁相关的当期损益及现金流

项目本期数上年同期数

租赁负债的利息费用791293.19693817.00

与租赁相关的总现金流出15482765.9210814767.48

4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报表附注九(二)之说明。

(2)公司作为出租人经营租赁资产

1)租赁收入

项目本期数上年同期数

租赁收入10796215.347520095.40

2)经营租赁资产

项目期末数上年年末数

固定资产28197527.3316707775.97

第88页共130页项目期末数上年年末数

小计28197527.3316707775.97

经营租出固定资产详见本财务报表附注五(一)14之说明。

3)根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额

剩余期限期末数上年年末数

1年以内3655416.965745882.75

1-2年2493924.96

2-3年2159979.24

3-4年2048664.00

4-5年512166.00

合计10870151.165745882.75

六、研发支出

(一)研发支出项目本期数上年同期数

材料及燃料费42776265.7354734951.91

工资53222400.3945721865.83

折旧及摊销费1942857.573698952.46

委外研发费用1009164.54832582.23

其他1105945.191966287.97

合计100056633.42106954640.40

其中：费用化研发支出99635021.07106789489.96

资本化研发支出421612.35165150.44

合计100056633.42106954640.40

(二)开发支出开发支出期初期末余额变动情况本期增加本期减少项目期初余额确认为转入当期末余额内部开发支出其他其他无形资产期损益

ERP 系统 881733.26 421612.35 1303345.61

第89页共130页本期增加本期减少项目期初余额确认为转入当期末余额内部开发支出其他其他无形资产期损益

合计881733.26421612.351303345.61

七、在其他主体中的权益

(一)企业集团的构成

1.公司将三鑫科技公司、海控三鑫公司、广东特玻公司、网营科技公司等46家子公司

纳入合并财务报表范围。

2.重要子公司基本情况

注册资本主要经营地持股比例（%）子公司名称业务性质取得方式(万元）及注册地直接间接

三鑫科技公深圳、北京、

14286.00工程建筑业70.00设立

司上海网营科技公软件和信息非同一控

5160.00杭州51.00

司技术服务业制下合并

(二)非同一控制下企业合并

1.本期发生的非同一控制下企业合并

(1)基本情况股权取得股权取得股权取得股权取得被购买方名称购买日

时点成本比例（%）方式

网营科技公司2025/8/443842.46万元51.00现金购买2025/8/4（续上表）购买日至期购买日至期购买日至期末被购买方的现金流量购买日的被购买方名称末被购买方末被购买方确定依据经营活动净投资活动净筹资活动净的收入的净利润流入流入流入

股东名册33111.333496.90-3008.7426488.09-14966.49网营科技公司变更万元万元万元万元万元

(2)其他说明

2025年6月，公司与网营科技公司原股东袁震星、付元元、宁波长流投资管理合伙企

业(有限合伙)、杭州网营投资管理合伙企业(有限合伙)、胡锡光签订股权转让协议，参考网营科技公司截至2025年2月28日股东权益的评估报告结果(中威正信评报字〔2025〕第5063

第90页共130页号)，约定以16.66元/股的价格收购网营科技公司51%的股权，转让价款43842.46万元。

截至资产负债表日，已支付交易价款的80%。

2.合并成本及商誉

(1)明细情况项目网营科技公司合并成本

现金438424560.00

合并成本合计438424560.00

减：取得的可辨认净资产公允价值份额252891946.71

商誉185532613.29

(2)大额商誉形成的主要原因

根据中威正信(北京)资产评估管理公司出具的评估基准日为2025年2月28日关于网营

科技股东全部权益的评估报告(中威正信评报字〔2025〕第5063号)，网营科技股东全部权益的评估值为864759300.00元。公司2025年7月31日收购网营科技51%股权的价款为

438424560.00元，考虑到2025年7月31日评估增值的资产与相应的递延所得税负债和

折旧摊销后，调整后的购买日可辨认净资产公允价值为495866562.19元，公司享有网营科技可辨认净资产公允价值的份额与收购价款的差额185532613.29元确认为商誉。

3.被购买方于购买日可辨认资产、负债

网营科技公司项目购买日购买日公允价值账面价值

资产978973802.67923847875.54

货币资金156876447.61156876447.61

应收款项440900750.50440900750.50

存货96276943.1696276943.16

固定资产8324118.866459659.32

无形资产66521801.3812830676.52

负债483107240.48474407683.52

借款353172474.13353172474.13

应付款项91409447.0691409447.06

第91页共130页网营科技公司项目购买日购买日公允价值账面价值

递延所得税负债9016878.29317321.33

净资产495866562.19449440192.02

减：少数股东权益242974615.48220225694.09

取得的净资产252891946.71229214497.93

(三)处置子公司

1.单次处置对子公司投资即丧失控制权

(1)明细情况处置价款与处置投资子公司股权处置股权处置股权处置丧失控制丧失控制权时对应的合并财务报表

名称价款比例（%）方式权的时点点的确定依据层面享有该子公司净资产份额的差额

北京晶品1710.52

97.91股权转让2025-12-4工商变更6.80万元

公司万元（续上表）与原子公司股权投丧失控制丧失控制丧失控制按照公允价值丧失控制权之日资相关的其他综合子公司权之日剩权之日剩权之日剩重新计量剩余剩余股权公允价

收益、其他所有者名称余股权的余股权的余股权的股权产生的利值的确定方法及权益变动转入投资比例账面价值公允价值得或损失主要假设损益的金额北京晶品公司

(四)重要的非全资子公司

1.明细情况

少数股东本期归属于少本期向少数股东期末少数股东子公司名称持股比例数股东的损益宣告分派的股利权益余额

三鑫科技公司30.00%10677255.2067549125.79

网营科技公司49.00%15725208.19258699823.67

2.重要非全资子公司的主要财务信息

(1)资产和负债情况子公司期末数名称流动资产非流动资产资产合计

三鑫科技公司2862604109.11492813427.463355417536.57

第92页共130页子公司期末数名称流动资产非流动资产资产合计

网营科技公司650112113.30201722372.81851834486.11（续上表）子公司期末数名称流动负债非流动负债负债合计

三鑫科技公司3085421031.6044737972.363130159003.96

网营科技公司244354100.69123071212.04367425312.73（续上表）子公司期初数名称流动资产非流动资产资产合计

三鑫科技公司2940374457.35430629703.843371004161.19网营科技公司（续上表）子公司期初数名称流动负债非流动负债负债合计

三鑫科技公司3146361666.6234533560.883180895227.50网营科技公司

(2)损益和现金流量情况本期数子公司名称营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量

三鑫科技公司2657914929.4435475307.6835475307.686830147.73

网营科技公司331113287.2234968981.3634968981.36-30087359.54（续上表）子公司上年同期数名称营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量

三鑫科技公司2826982692.2130113250.7730113250.7710358305.13网营科技公司

(四)在联营企业中的权益

第93页共130页1.重要的联营企业

主要持股比例（%）对合营企业或联营企业联营企业名称注册地业务性质经营地直接间接投资的会计处理方法海南海控小惠海南省非金属矿

文昌市49.00权益法核算矿业有限公司文昌市采选业

2.重要联营企业的主要财务信息

海南海控小惠矿业有限公司项目

期末数/本期数期初数/上年同期数

流动资产33770561.1947813698.56

非流动资产277152322.70256613985.80

资产合计310922883.89304427684.36

流动负债11402519.5210357768.00

非流动负债2543238.934630507.58

负债合计13945758.4514988275.58

归属于母公司所有者权益296977125.44289439408.78按持股比例计算的净资产份

145518791.47141825310.30

额

调整事项1114938.311114938.31

其中：其他1114938.311114938.31对联营企业权益投资的账面

146633729.78142940248.61

价值

营业收入62009002.2353789815.12

净利润7794823.13-1724299.90

综合收益总额7794823.13-1724299.90

3.不重要的联营企业的汇总财务信息

项目期末数/本期数期初数/上年同期数联营企业

投资账面价值合计137567156.56135734670.17下列各项按持股比例计算的合计数

净利润5452828.453117818.35其他综合收益

第94页共130页项目期末数/本期数期初数/上年同期数

综合收益总额5452828.453117818.35

八、政府补助

(一)本期新增的政府补助情况项目本期新增补助金额

与资产相关的政府补助300000.00

其中：计入递延收益300000.00

与收益相关的政府补助6911295.82

其中：计入递延收益4470130.00

计入其他收益2441165.82

合计7211295.82

(二)按应收金额确认的政府补助

1.明细情况

项目期末账面余额

应收政府补助10476340.81

小计10476340.81

(三)涉及政府补助的负债项目财务报表本期新增本期计入本期计入期初数列报项目补助金额其他收益金额营业外收入金额

递延收益53210012.56300000.006350857.18

递延收益3242812.774470130.00743833.10

小计56452825.334770130.007094690.28（续上表）

财务报表本期冲减成本本期冲减与资产/收益其他变动期末数列报项目费用金额资产金额相关

递延收益47159155.38与资产相关

递延收益6969109.67与收益相关

小计54128265.05

(四)计入当期损益的政府补助金额项目本期数上年同期数

第95页共130页项目本期数上年同期数

计入其他收益的政府补助金额9535856.108149754.26

合计9535856.108149754.26

九、与金融工具相关的风险

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。

(一)信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

1.信用风险管理实务

(1)信用风险的评价方法公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

1)定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；

2)定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。

(2)违约和已发生信用减值资产的定义

当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：

1)债务人发生重大财务困难；

第96页共130页2)债务人违反合同中对债务人的约束条款；

3)债务人很可能破产或进行其他财务重组；

4)债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况

下都不会做出的让步。

2.预期信用损失的计量

预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。

3.金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报表附注五(一)3、五

(一)4、五(一)5、五(一)7、五(一)9之说明。

4.信用风险敞口及信用风险集中度

本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采取了以下措施。

(1)货币资金

本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

(2)应收款项和合同资产

本公司持续对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户进行管理。

由于本公司的应收账款风险点分布于多个合作方和多个客户，截至2025年12月31日，本公司应收账款和合同资产的26.19%（2024年12月31日：23.60%）源于余额前五名客户，本公司不存在重大的信用集中风险。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

(二)流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

第97页共130页为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短

期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。

金融负债按剩余到期日分类期末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

短期借款653467910.40659007096.51659007096.51

应付票据573821196.46573821196.46573821196.46

应付账款2024622762.272024622762.272024622762.27

其他应付款231030234.66234260859.32234260859.32

其他流动负债39536539.3139536539.3139536539.31长期借款（含一

388279856.78429294229.1521358356.78163860665.71244075206.66年内到期部分）长期应付款（含一年内到期部87684912.0087684912.0021921228.0065763684.00

分）租赁负债（含一

37505307.6840319574.5412518835.5919398666.998402071.96年内到期部分）

预计负债663174281.41663174281.41663174281.41

小计4699123000.974751721450.973587046874.24249023016.70915651560.03（续上表）上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

短期借款640060844.92647840162.65647840162.65

应付票据743258832.33743258832.33743258832.33

应付账款2113430595.892113430595.892113430595.89

其他应付款117893277.51117893277.51117893277.51

其他流动负债126422319.67126422319.67126422319.67长期借款（含一年

128197239.97130420414.69130420414.69内到期部分）长期应付款（含一年内到期部分）租赁负债（含一年15283784.4016315116.867696628.718018662.89599825.26

第98页共130页上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上内到期部分）

预计负债663174281.41663174281.41663174281.41

小计4547721176.104558755001.013886962231.458018662.89663774106.67

(三)市场风险

市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。

市场风险主要包括利率风险和外汇风险。

1.利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。

固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。本公司面临的现金流量利率风险主要与本公司以浮动利率计息的银行借款有关。

截至2025年12月31日，本公司以浮动利率计息的银行借款人民币387943800.00

元（2024年12月31日：人民币725282122.70元），在其他变量不变的假设下，假定利

率变动50个基准点，不会对本公司的利润总额和股东权益产生重大的影响。

2.外汇风险

外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。

本公司于中国内地经营，且主要活动以人民币计价。因此，本公司所承担的外汇变动市场风险不重大。

本公司期末外币货币性资产和负债情况详见本财务报表附注五(四)1之说明。

(四)金融资产转移

1.金融资产转移基本情况

转移方式已转移金融资产性质已转移金融资产金额终止确认情况终止确认情况的判断依据已保留了其几乎所有的风

票据背书应收票据39536539.31未终止确认险和报酬已经转移了其几乎所有的

票据背书应收款项融资21615717.53终止确认风险和报酬

小计61152256.84

2.因转移而终止确认的金融资产情况

第99页共130页项目金融资产转移方式终止确认的金融资产金额与终止确认相关的利得或损失

应收款项融资背书21615717.53

小计21615717.53

3.转移金融资产且继续涉入形成的资产、负债的金额

项目资产转移方式继续涉入形成的资产金额继续涉入形成的负债金额

应收票据背书39536539.3139536539.31

小计39536539.3139536539.31

十、公允价值的披露

(一)以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值明细情况期末公允价值

项目第一层次公允第二层次公允第三层次公允合计价值计量价值计量价值计量

1.交易性金融资产和其他非

4692665.254692665.25

流动金融资产分类为以公允价值计量且其变

4692665.254692665.25

动计入当期损益的金融资产

权益工具投资4692665.254692665.25

2.应收款项融资1198168.491198168.49

3.其他权益工具投资24263401.1024263401.10

持续以公允价值计量的资产总额4692665.2525461569.5930154234.84

(二)持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

本公司持有的第一层次公允价值计量的交易性金融资产为在活跃市场上交易的股票，本公司以其活跃市场报价确定其公允价值。

(三)持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本公司持有的第三层次公允价值计量的应收款项融资为应收银行承兑汇票，其信用风险较小且剩余期限较短，本公司以其票面余额确定其公允价值。

本公司持有的第三层次公允价值计量的其他权益工具投资为非上市公司股权。对于非上市的权益工具投资，本公司综合考虑采用市场法和未来现金流折现等方法估计公允价值。对

第100页共130页于被投资企业经营环境和经营情况、财务状况未发生重大变化的，本公司以投资成本作为公允价值的合理估计进行计量。

(八)不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

本公司不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括：货币资金、应收票据、应收

账款、其他应收款、短期借款、应付票据、应付账款、其他应付款、长期借款、租赁负债等，其账面价值与公允价值差异较小。

十一、关联方及关联交易

(一)关联方情况

1.本公司的母公司情况

业务性母公司对本公司的母公司对本公司的表

母公司名称注册地注册资本（万元）

质持股比例（%）决权比例（%）海南省发展控商务服

海南1572807.8931.8031.80股有限公司务业

(2)本公司的最终控制方是海南省国有资产监督管理委员会。

2.本公司的子公司情况详见本财务报表附注七之说明。

3.本公司的合营和联营企业情况

本公司重要的合营或联营企业详见本财务报表附注七之说明。

4.本公司的其他关联方情况

其他关联方名称其他关联方与本公司关系智宇科技有限公司控股股东下属公司海南海控绿色建材科技有限公司控股股东下属公司海南牛路岭电力工程有限公司控股股东下属公司海南海岛商业管理有限公司控股股东下属公司海南海岛临空产业集团有限公司控股股东下属公司海南发控旅游驿站开发有限公司控股股东下属公司海口海控瑶城美丽乡村建设有限责任公司控股股东下属公司

全球精品（海口）免税城有限公司控股股东下属公司琼中海航投资开发有限公司控股股东下属公司海南海控中能建工程有限公司控股股东下属公司

第101页共130页其他关联方名称其他关联方与本公司关系海南发展控股置业集团有限公司控股股东下属公司海南德明房地产开发有限公司控股股东下属公司海南海控物产集团有限公司控股股东下属公司海南物管集团股份有限公司控股股东下属公司海南海购科技有限公司控股股东下属公司海南空港开发产业集团有限公司琼中福朋喜来登控股股东下属公司酒店分公司海南国宾馆有限公司控股股东下属公司海南机场设施股份有限公司控股股东下属公司海南新盛绿色建材有限公司控股股东下属公司浙江大黄蜂建筑机械设备有限公司控股股东下属公司海南海控盐恬文旅管理有限公司控股股东下属公司海南国兴里商业管理有限公司控股股东下属公司海南省发控公共服务设施建设管理有限公司控股股东下属公司海南发控产投投资有限公司控股股东下属公司海南国旭实业有限公司控股股东下属公司海南发控建设工程有限公司控股股东下属公司中航通用飞机有限责任公司公司少数股东中建材凯盛矿产资源集团有限公司子公司的少数股东海南美兰国际空港股份有限公司控股股东下属公司中新（海南）空港商业管理有限公司控股股东下属公司海南望海青云公寓管理有限公司控股股东下属公司北京晶品公司控股股东下属公司海南英平建设开发有限公司控股股东下属公司海南银行股份有限公司其他

精美特公司[注]其他香港枫顺贸易有限公司其他付元元子公司的少数股东袁震星子公司的少数股东

第102页共130页其他关联方名称其他关联方与本公司关系胡锡光子公司的少数股东

杭州网营投资管理合伙企业（有限合伙）子公司的少数股东

宁波长流投资管理合伙企业（有限合伙）子公司的少数股东

[注]2024年10月，深圳市中级人民法院裁定受理对精美特公司的破产清算申请，2024年11月8日指定北京德和衡（深圳）律师事务所为其管理人，公司丧失对其控制权，不再将精美特公司纳入本公司合并报表范围

(二)关联交易情况

1.购销商品、提供和接受劳务的关联交易

(1)采购商品和接受劳务的关联交易关联方关联交易内容本期数上年同期数

中建材凯盛矿产资源集团有限公司采购商品4970427.9811446611.48

智宇科技有限公司接受劳务23490.578027172.60

海南海控绿色建材科技有限公司采购商品3638899.56

海南新盛绿色建材有限公司采购商品3028791.26

海南牛路岭电力工程有限公司接受劳务2641159.84

购买商品、接

浙江大黄蜂建筑机械设备有限公司1703564.70404365.77受劳务

海南物管集团股份有限公司接受劳务955213.46254950.38

海南海控盐恬文旅管理有限公司接受劳务135933.33海口海控瑶城美丽乡村建设有限责

采购商品12400.00任公司

海南海购科技有限公司采购商品5000.00

海南海控物产集团有限公司采购商品4825690.57

海南空港开发产业集团有限公司琼采购商品、接

4891.51

中福朋喜来登酒店分公司受劳务

海南美兰国际空港股份有限公司接受劳务1300.00

(2)出售商品和提供劳务的关联交易关联方关联交易内容本期数上年同期数

第103页共130页关联方关联交易内容本期数上年同期数

海南国宾馆有限公司提供劳务29239508.95139127773.12

海南海岛临空产业集团有限公司提供劳务13909964.3547271527.99

海南海控中能建工程有限公司提供劳务14811867.4946682040.01

海南发控旅游驿站开发有限公司提供劳务26775657.6520327212.57

海南发控建设工程有限公司提供劳务1125309.69

海南物管集团股份有限公司提供劳务413592.98984231.95海口海控瑶城美丽乡村建设有限

提供劳务699743.12365871.56责任公司

全球精品（海口）免税城有限公

提供劳务14763682.88300227.94司

琼中海航投资开发有限公司提供劳务503805.45237121.88

海南国兴里商业管理有限公司提供劳务79741.48

海南发展控股置业集团有限公司提供劳务1883581.138117.52海南德明房地产开发有限公司提供劳务

海南美兰国际空港股份有限公司提供劳务199488.61

海南机场设施股份有限公司提供劳务129504.14

海南海岛商业管理有限公司提供劳务935785.28中新（海南）空港商业管理有限

提供劳务2590207.66公司

海南望海青云公寓管理有限公司提供劳务2418864.63

海南英平建设开发有限公司提供劳务291749.79

香港枫顺贸易有限公司提供劳务77575.53

2.关联租赁情况

公司承租情况本期数租赁资产简化处理的短期租赁和低价确认使用权资产的租赁出租方名称种类值资产租赁的租金费用以及支付的租金（不包括未纳增加的租未纳入租赁负债计量的可变确认的利息入租赁负债计量的可变租赁负债本租赁付款额支出赁付款额）金金额海南物管集团股房屋份有限公司

第104页共130页本期数租赁资产简化处理的短期租赁和低价确认使用权资产的租赁出租方名称种类值资产租赁的租金费用以及支付的租金（不包括未纳增加的租未纳入租赁负债计量的可变确认的利息入租赁负债计量的可变租赁负债本租赁付款额支出赁付款额）金金额海南省发展控股

房屋24553.64有限公司（续上表）上年同期数租赁资简化处理的短期租赁和低价确认使用权资产的租赁出租方名称产种类值资产租赁的租金费用以及支付的租金（不包括未纳增加的租未纳入租赁负债计量的可变确认的利息支入租赁负债计量的可变租赁负债本租赁付款额出赁付款额）金金额海南物管集团股

房屋247165.8751467.34份有限公司海南省发展控股

房屋20671.57有限公司

3.关联担保情况

(1)本公司及子公司作为担保方担保担保担保是否已经被担保方担保金额起始日到期日履行完毕中航通用飞机有

663174281.412018/03/282021/03/27否

限责任公司

注：详见本财务报表附注五(一)36之说明

(2)本公司及子公司作为被担保方担保担保担保是否已经履担保方担保金额起始日到期日行完毕

袁震星20000000.002025/3/272026/3/26否

袁震星20000000.002025/3/272026/3/26否

袁震星15000000.002025/4/252026/4/26否

袁震星30000000.002025/3/142026/3/12否

袁震星45000000.002025/9/12026/1/1否

袁震星75000000.002024/3/52032/3/5否

袁震星7500000.002024/8/142032/3/5否

袁震星45000000.002024/9/132032/3/5否

第105页共130页4.关联方资金拆借关联方拆借金额计提利息起始日到期日海南省发展控股有

140000000.00230533.332025/12/82026/12/7

限公司

5.关键管理人员报酬

项目本期数上年同期数

关键管理人员报酬2456807.494079237.33

6.其他

为加快战略转型，聚焦主业，优化资产结构，2025年公司以控股子公司三鑫科技公司所持有的北京晶品公司97.9119%股权及对北京晶品公司的债权置换海南发控产投投资有限

公司所持有的海控江东广场 B13 栋房产及海南国旭实业有限公司所持有的豪庭铭苑房产。

根据已经国有资产监督管理机构备案的资产评估结果，本次三鑫科技公司所持有的标的股权与股东债权的转让总价为4443.16万元(其中标的股权评估价值为1788.70万元，股东债权的评估价值为 2654.46 万元)。本次换入资产的海控江东广场 B13 栋房产及豪庭铭苑房产的初始计量按公允价值确认，相关公允价值业经北京亚超资产评估有限公司评估，并出具资产评估报告(北京亚超评报字〔2025〕第 A229 号)，评估价值为 4569.63 万元(其中海控江东广场 B13 栋资产的评估价值为 3367.05 万元，3-2-13A01 资产的评估价值为 772.88万元，5-1-13A01 资产的评估价值 429.70 万元)，根据前述转让价格，三鑫科技公司需要支付现金差价126.47万元。

(三)关联方应收应付款项

1.应收关联方款项

期末数期初数项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备应收账款

海南国宾馆有限公司394700.467894.0118541841.16370836.82海南海控中能建工程有

100073.782001.483727019.39169040.39

限公司

全球精品（海口）免税

2656472.27679290.351209620.00278212.60

城有限公司海南发控旅游驿站开发

6316820.40126336.411284538.7025690.77

有限公司海南发控建设工程有限

1226587.5624531.75

公司

第106页共130页期末数期初数项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备海南省发控公共服务设

153312.3435261.84

施建设管理有限公司海南海岛临空产业集团

10329.84206.60

有限公司

精美特公司144463.50144463.50151931.83151931.83琼中海航投资开发有限

549147.9510982.96

公司海南发展控股置业集团

3320217.7566404.36

有限公司

北京晶品公司324850.6022124.57海南英平建设开发有限

100423.352008.47

公司

香港枫顺贸易有限公司140566.6610177.89

小计14047736.721071684.0026305180.821055712.60应收票据海南海岛临空产业集团

17118796.91342375.9456684091.481133681.83

有限公司

北京晶品公司100000.001500.00

小计17218796.91343875.9456684091.481133681.83其他应收款

全球精品（海口）免税

761000.6483710.07761000.6415220.01

城有限公司海南省发控公共服务设

229968.514599.37

施建设管理有限公司海南物管集团股份有限

89.50145627.46

公司海南海岛商业管理有限

50000.00

公司海南海控中能建工程有

70000.00

限公司海南发控建设工程有限

50000.00

公司

精美特公司95638188.7995638188.79100701043.46100701043.46

香港枫顺贸易有限公司72580.347342.27

小计96471859.2795729241.13102007640.07100720862.84

第107页共130页期末数期初数项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备合同资产

海南国宾馆有限公司56515539.682825776.9835323322.20353233.22

全球精品（海口）免税

32721858.791731495.84

城有限公司海南海控中能建工程有

2977958.9829779.5925948821.99581047.27

限公司琼中海航投资开发有限

20430091.722043009.1724964987.191234501.25

公司海南发控旅游驿站开发

24177458.681208872.947989098.5479890.99

有限公司海南发展控股置业集团

38557.53385.583343456.92334345.69

有限公司海南海岛临空产业集团

1920276.90192027.69564871.2328239.31

有限公司海南海岛商业管理有限

97209.604860.48

公司海南德明房地产开发有

5737.0657.37

限公司海南美兰国际空港股份

6523.2865.23

有限公司

小计106066406.776299917.18130959363.524347671.42

2.应付关联方款项

项目名称关联方期末数期初数应付账款

中建材凯盛矿产资源集团有限公司5182127.56

海南海控物产集团有限公司7348450.992895420.66

海南海控绿色建材科技有限公司777245.541950732.69

海南牛路岭电力工程有限公司80640.0096151.55

海南新盛绿色建材有限公司102696.02102696.02

浙江大黄蜂建筑机械设备有限公司1019562.47456933.33

智宇科技有限公司441775.65443951.76

北京晶品公司3526481.12

小计13296851.7911128013.57

第108页共130页项目名称关联方期末数期初数应付票据

海南新盛绿色建材有限公司3319838.11

智宇科技有限公司1783340.63

海南牛路岭电力工程有限公司1510095.66

海南海控物产集团有限公司1000000.00

海南海控绿色建材科技有限公司585561.91

浙江大黄蜂建筑机械设备有限公司1050948.9783998.80

海南物管集团股份有限公司701627.28

小计1752576.258282835.11其他应付款

海南海控中能建工程有限公司3372635.654170400.92

智宇科技有限公司550000.00825000.00

海南牛路岭电力工程有限公司350000.00

海南海控盐恬文旅管理有限公司71365.00

海南物管集团股份有限公司35.50

海南省发展控股有限公司140730533.33

海南发展控股置业集团有限公司2046587.86

小计146699756.845416801.42长期应付款

付元元62539974.00

杭州网营投资管理合伙企业（有限合伙）709216.20

宁波长流投资管理合伙企业（有限合伙）1869751.80

胡锡光644742.00

小计65763684.00租赁负债

海南省发展控股有限公司94025.62651134.59

小计94025.62651134.59一年内到期的非流动负债

第109页共130页项目名称关联方期末数期初数

海南省发展控股有限公司271394.69165922.56

付元元20846658.00

杭州网营投资管理合伙企业（有限合伙）236405.40

宁波长流投资管理合伙企业（有限合伙）623250.60

胡锡光214914.00

小计22192622.69165922.56

3.其他

项目名称关联方期末数期初数

交易性金融资产海南机场设施股份有限公司4692665.253328006.50

4.存放于关联方的存款及利息收入

存款余额利息收入关联方期末余额期初余额本期数上年同期数

海南银行股份有限公司5449165.818240182.25158564.17494020.78

十二、承诺及或有事项

(一)重要承诺事项

截至2025年12月31日，公司开具且尚未到期的保函余额为364625936.13元。

(二)或有事项

1.未决诉讼仲裁形成的或有负债及其财务影响

截至2025年12月31日，本公司尚有合计金额2372.94万元未决被诉案件，尚未判决。

2.为其他单位提供债务担保形成的或有负债及其财务影响

关联方提供的担保事项详见本财务报表附注五(一)36、十一(二)3之说明。

十三、资产负债表日后事项

(一)重要的非调整事项

第110页共130页2026年1月9日，海控三鑫公司收到安徽省蚌埠市龙子湖区人民法院出具《决定书》

((2025)皖0302破7号)，法院指定安徽淮河律师事务所、安徽天成会计师事务所共同担任

海控三鑫的管理人，安徽淮河律师事务所马龙为管理人负责人。

2026年1月12日，海控三鑫收到法院指定的管理人出具的《接管通知》，管理人进场

正式接管海控三鑫，并完成公章及营业执照的交接手续。

经公司董事会、股东大会审议通过的《关于2025年公司提供融资担保事项的议案》，公司为海控三鑫公司提供4.11亿元融资担保额度，截至本财务报表批准报出日，公司为海控三鑫公司担保主债权剩余本金金额为0，公司对海控三鑫公司的担保债权已履行完毕。资产负债表日后的海控三鑫公司相关担保责任履行情况已在资产负债日的预计负债反映。

(二)资产负债表日后无利润分配情况

十四、其他重要事项

(一)债务重组

1.公司作为债务人

债务重组导致的股本等债务重组方式债务账面价值债务重组相关损益所有者权益的增加额

减免货款32901524.0415919937.75

2.公司作为债权人

债务重组方债权债务重组债务重组导致的投该投资占债务人式账面价值相关损益资增加额股份总额的比例

减免货款2588313.81-2588313.81

以股抵债23959077.9823959077.980.24%

(二)资产置换非货币性资产交换

为加快战略转型，聚焦主业，优化资产结构，2025年公司以控股子公司三鑫科技公司所持有的北京晶品公司97.9119%股权及对北京晶品公司的债权置换海南发控产投投资有限

公司所持有的海控江东广场 B13 栋房产及海南国旭实业有限公司所持有的豪庭铭苑房产。

根据已经国有资产监督管理机构备案的资产评估结果，本次三鑫科技公司所持有的标的股权与股东债权的转让总价为4443.16万元(其中标的股权评估价值为1788.70万元，股东债权的评估价值为 2654.46 万元)。本次换入资产的海控江东广场 B13 栋房产及豪庭铭苑房产的初始计量按公允价值确认，相关公允价值业经北京亚超资产评估有限公司评估，并出第 111 页 共 130 页具资产评估报告(北京亚超评报字〔2025〕第 A229 号)，评估价值为 4569.63 万元(其中海控江东广场 B13 栋资产的评估价值为 3367.05 万元，3-2-13A01 资产的评估价值为 772.88万元，5-1-13A01 资产的评估价值 429.70 万元)，根据前述转让价格，三鑫科技公司需要支付现金差价126.47万元。

(三)终止经营

1.终止经营净利润

(1)明细情况海控三鑫公司项目本期数上年同期数

营业收入229696747.85740997581.22

减：营业成本229733890.22798075867.53

税金及附加3897447.965917306.82

销售费用1666848.454448751.82

管理费用55095495.1331831265.20

研发费用17627193.0137070906.97

财务费用10261576.7611092762.27

加：其他收益9052485.1311494403.11

投资收益15087523.46-2119218.33净敞口套期收益公允价值变动收益

信用减值损失-293873.781804246.11

资产减值损失-293740436.54-211705490.02

资产处置收益-151146.44

营业利润-358480005.41-348116484.96

加：营业外收入387430.0052726.91

减：营业外支出122317.23516626.59

终止经营业务利润总额-358214892.64-348580384.64

减：终止经营业务所得税费用27835277.16

终止经营业务净利润-358214892.64-376415661.80第112页共130页加：持有待售资产组本期确认的资产减值损失（损失以负号列示）

加：终止经营业务处置净收益（税后）

其中：处置损益总额

减：所得税费用（或收益）

终止经营净利润合计-358214892.64-376415661.80

其中：归属于母公司所有者的终止经营净利润合计-349409264.30-281709481.29

2.终止经营现金流量

项本期数上年同期数经营活动现金流投资活动现金筹资活动现金经营活动现金流投资活动现筹资活动现金流目量净额流量净额流量净额量净额金流量净额量净额海控三

-127673781.844652975.0659479341.11-149873557.69401790.34106469236.47鑫公司

3.其他说明

(1)子公司精美特公司长期持续亏损，且失去持续经营能力，已出现资不抵债且不能清

偿到期债务的情况。2024年10月18日，深圳市中级人民法院裁定受理广东特玻公司对其提出的破产清算申请，2024年11月8日指定北京德和衡（深圳）律师事务所为其管理人。

2025年度，根据民事裁定书（（2024）粤03破573号之五），管理人已执行完毕《深圳市三鑫精美特玻璃有限公司破产财产分配方案（定稿）》。精美特公司破产财产已经分配或提存完毕，管理人申请法院终结精美特破产程序符合法律规定，广东省深圳市中级人民法院裁定终结精美特破产程序。

(2)子公司海控三鑫公司经营业绩处于持续亏损状态，已出现资不抵债且不能清偿到期债务的情况。2025年12月，安徽省蚌埠市龙子湖区人民法院裁定受理公司对海控三鑫的破产清算申请。2026年1月9日，指定安徽淮河律师事务所、安徽天成会计师事务所为其管理人，安徽淮河律师事务所马龙为管理人负责人。2026年1月12日，管理人进场正式接管海控三鑫，并完成公章及营业执照的交接手续。2026年3月，管理人已召开第一次债权人会议。

(四)分部信息

1.确定报告分部考虑的因素

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定报告分部，以业务分部为基础确定报告分部。分别对幕墙工程业务、玻璃及深加工业务、大消费业务等的经营业绩进

第113页共130页行考核。与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在不同的分部之间分配。管理层出于

配置资源和评价业绩的决策目的，对各业务单元的经营成果分开进行管理。分部业绩以报告的分部利润为基础进行评价。

分部资产不包括以公允价值计量且其变动计入当期损益的权益性投资、衍生工具、应收

股利、应收利息、长期股权投资、商誉和其他未分配的总部资产，原因在于这些资产均由本公司统一管理。分部负债不包括衍生工具、其他未分配的总部负债，原因在于这些负债均由本公司统一管理。分部间的转移定价，参照向第三方进行交易所采用的价格制定。

2.报告分部的财务信息

项目幕墙工程报告分部玻璃及深加工报告分部大消费分部未分配金额分部间抵销合计对外营业收

2657914929.44511207803.50331113287.223500236020.16

入分部间交易

7776989.276460585.5614237574.83

收入

销售费用26267194.2625079226.3963775218.40115121639.05

利息收入1002711.281268623.91317607.121823251.094412193.40

利息费用10898180.2710208419.602654890.9110955155.514542661.0330173985.26对联营企业

和合营企业5277929.97-141837.174322966.999459059.79的投资收益资产减值损

失（损失以

355567.97-296717738.791821192.53-139158416.95-433699395.24

“-”号填

列）信用减值损

失（损失以-14774813.27-640068.41-2015655.42-12824135.52

“-”号填-318323084.63-322929486.21

列）折旧费和摊

26584547.3750056923.706822898.32732129.95466173.5483730325.80

销费

利润总额35459202.43-360137672.6239576443.63-486926471.52-320046158.35-451982339.73

资产总额3425783083.44678675936.43907390070.512039602461.04860931558.536190519992.89

负债总额3200524550.83836605947.86376124869.691592474627.49731574016.435274155979.44对联营企业和合营企业

36907664.361072679.91246220542.07284200886.34

的长期股权投资

十五、母公司财务报表主要项目注释

(一)母公司资产负债表项目注释

1.应收账款

(1)账龄情况

第114页共130页账龄期末数期初数

1年以内27907.606072789.94

1-2年6038210.9533789871.28

2-3年33574181.3925923595.11

3-4年25657930.465732500.78

4-5年5072396.862890624.96

5年以上22559677.6825592011.88

账面余额合计92930304.94100001393.95

减：坏账准备28930715.5935870951.56

账面价值合计63999589.3564130442.39

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备6535627.517.036535627.51100.00

按组合计提坏账准备86394677.4392.9722395088.0825.9263999589.35

合计92930304.94100.0028930715.5931.1363999589.35（续上表）期初数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备6535627.516.546535627.51100.00

按组合计提坏账准备93465766.4493.4629335324.0531.3964130442.39

合计100001393.95100.0035870951.5635.8764130442.39

2)重要的单项计提坏账准备的应收账款

期初数期末数单位名称计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据例（%）

第115页共130页期初数期末数单位名称计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据例（%）恒大子公佛山市恒大金属建筑材料

5889181.895889181.895889181.895889181.89100.00司，预计难

有限公司以收回三鑫（惠州）幕墙产品有限子公司，已

646445.62646445.62646445.62646445.62100.00

公司资不抵债

小计6535627.516535627.516535627.516535627.51100.00

3)采用组合计提坏账准备的应收账款

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例（%）

幕墙业务账龄组合542740.45542740.45100.00

非幕墙业务账龄组合21887975.5221852347.6399.84本公司合并范围内关联

63963961.46

方款项组合

小计86394677.4322395088.0825.92

4)采用幕墙业务账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

5年以上542740.45542740.45100.00

小计542740.45542740.45100.00

5)采用非幕墙业务账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内22706.96454.142.00

1-2年19107.255732.1830.00

2-3年49796.6849796.68100.00

3-4年1223889.301223889.30100.00

4-5年759225.38759225.38100.00

5年以上19813249.9519813249.95100.00

小计21887975.5221852347.6399.84

第116页共130页(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数计提收回或转回核销其他

单项计提坏账准备6535627.516535627.51

按组合计提坏账准备29335324.05-1254362.785685873.1922395088.08

合计35870951.56-1254362.785685873.1928930715.59

(4)本期实际核销的应收账款情况

1)应收账款核销情况

项目核销金额

实际核销的应收账款5685873.19

2)本期重要的应收账款核销情况

应收账履行的款项是否由单位名称核销金额核销原因款性质核销程序关联交易产生奥马远东工程有限董事会审批

货款2505915.92难以收回否公司通过

深圳宝航建设集团已破产清算，董事会审批货款2324253.23否股份有限公司难以收回通过

小计4830169.15

(5)应收账款和合同资产金额前5名情况期末账面余额占应收账款和应收账款坏账合同资产期末单位名称准备和合同资应收账款合同资产小计余额合计数的产减值准备比例（%）广东特玻公

53822329.9553822329.95

司57.92三鑫科技公

10141631.5110141631.51

司10.91佛山市恒大

金属建筑材5889181.895889181.896.345889181.89料有限公司银球工程有

1852663.401852663.401.991852663.40限公司

远东铝质工

1303106.051303106.05

程有限公司1.40

1303106.05

小计73008912.8073008912.8078.569044951.34

第117页共130页2.其他应收款

(1)款项性质分类情况款项性质期末数期初数

往来款711424428.45454823943.53

保证金、押金、备用金及质保金143345.00185885.46

代收代扣款项19734.5219582.06

账面余额小计711587507.97455029411.05

减：坏账准备495210964.88176887880.25

账面价值合计216376543.09278141530.80

(2)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内462527816.97110966272.54

1-2年45000000.0051712671.42

2-3年14250133.4277288397.46

3-4年50531229.7422938053.63

4-5年14751688.8920447310.22

5年以上124526638.95171676705.78

账面余额合计711587507.97455029411.05

减：坏账准备495210964.88176887880.25

账面价值合计216376543.09278141530.80

(3)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备561079600.4278.85495210964.8888.2665868635.54

按组合计提坏账准备150507907.5521.15150507907.55

合计711587507.97100.00495210964.8869.59216376543.09（续上表）

第118页共130页期初数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备176887880.2538.87176887880.25100.00

按组合计提坏账准备278141530.8061.13278141530.80

合计455029411.05100.00176887880.2538.87278141530.80

2)重要的单项计提坏账准备的其他应收款

期初数期末数单位名称计提比例账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据

（%）

破产清算中，海控三鑫公司388456121.75322587486.2183.04预计难以收回三鑫（惠州）幕资不抵债，预

90475633.4290475633.4290475633.4290475633.42100.00

墙产品有限公司计难以收回已破产，预计精美特公司86412246.8386412246.8382147845.2582147845.25100.00难以收回

小计176887880.25176887880.25561079600.42495210964.8888.26

3)采用组合计提坏账准备的其他应收款

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

保证金、押金、代扣代缴

163169.02

款项组合本公司合并范围内关联

150344738.53

方款项组合

小计150507907.55

(4)坏账准备变动情况明细情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损合计

预期信用损失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）

期初数176887880.25176887880.25

期初数在本期————

--转入第二阶段

第119页共130页第一阶段第二阶段第三阶段项目未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损合计

预期信用损失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）

--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提322587486.21322587486.21

本期收回或转回4264401.584264401.58本期核销其他变动

期末数495210964.88495210964.88期末坏账准备计提

88.2688.26比例（%）

(5)其他应收款金额前5名情况占其他应收款单位名称款项性质期末账面余额账龄余额的比例期末坏账准备

（%）

海控三鑫公司往来款388456121.751年以内、1-2年54.59322587486.21三鑫（惠州）幕墙

往来款90475633.423年以上12.7190475633.42产品有限公司

精美特公司往来款82147845.252年以上11.5482147845.25

广东特玻公司往来款80207088.791年以内、3-4年11.27

三鑫科技公司往来款70116649.741年以内、3-4年9.85

小计711403338.9599.96495210964.88

3.长期股权投资

(1)明细情况期末数项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资1071716923.52327636975.72744079947.80

对联营企业投资160468844.99160468844.99

合计1232185768.51327636975.72904548792.79

(续上表)

第120页共130页期初数项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资633292363.52327636975.72305655387.80

对联营企业投资152164663.72152164663.72

合计785457027.24327636975.72457820051.52

(2)对子公司投资期初数本期增减变动被投资单位账面价值减值准备追加投资减少投资

三鑫科技公司100367665.64三鑫（惠州）幕墙产品有限公司6000000.00

精美特公司51150775.72

海控三鑫公司270486200.00

海控科技公司7000000.00

广东特玻公司198287722.16

网营科技公司438424560.00

小计305655387.80327636975.72438424560.00

(续上表)本期增减变动期末数被投资单位计提减值准备其他账面价值减值准备

三鑫科技公司100367665.64三鑫（惠州）幕墙产品有限

6000000.00

公司

精美特公司51150775.72

海控三鑫公司270486200.00

海控科技公司7000000.00

广东特玻公司198287722.16

网营科技公司438424560.00

小计744079947.80327636975.72

(3)对联营企业投资被投资单位期初数本期增减变动

第121页共130页权益法下确认其他综合账面价值减值准备追加投资减少投资的投资损益收益调整中航百慕新材料技术

64836205.041473902.56

工程股份有限公司海南海控免税品集团

13243659.12813088.51

有限公司海南海控龙马矿业有

6145508.84-881759.71

限公司海南海控小惠矿业有

67939290.727121135.01

限公司

合计152164663.728526366.37（续上表）本期增减变动期末数被投资单位宣告发放现金计提减其他权益变动其他账面价值减值准备股利或利润值准备中航百慕新材料技术

90565.07186768.0066213904.67

工程股份有限公司海南海控免税品集团

14056747.63

有限公司海南海控龙马矿业有

5263749.13

限公司海南海控小惠矿业有

-125982.1774934443.56限公司

合计-35417.10186768.00160468844.99

(二)母公司利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入21789.0835046.371163171.092072510.08

其他业务收入18649240.1112188654.5526484654.3813455913.65

合计18671029.1912223700.9227647825.4715528423.73

其中：与客户之间的

18671029.1912223700.9227647825.4715528423.73

合同产生的收入

(2)收入分解信息

1)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务类型分解

第122页共130页本期数上年同期数项目收入成本收入成本玻璃及深加

21789.0835046.371163171.092072510.08

工业务

其他18649240.1112188654.5526484654.3813455913.65

小计18671029.1912223700.9227647825.4715528423.73

2)与客户之间的合同产生的收入按经营地区分解

本期数上年同期数项目收入成本收入成本

国内18671029.1912223700.9227647825.4715528423.73

小计18671029.1912223700.9227647825.4715528423.73

3)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解

项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入18671029.1927647825.47

小计18671029.1927647825.47

(3)在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为128254.97元。

2.投资收益

项目本期数上年同期数

权益法核算的长期股权投资收益8526366.374311547.36

合计8526366.374311547.36

十六、其他补充资料

(一)非经常性损益项目金额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-239495.00计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政

3184998.92

策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产1364658.75生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费

第123页共130页委托他人投资或管理资产的损益对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回16976081.07

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益

非货币性资产交换损益68000.24

债务重组损益13331623.94

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等-33972284.46因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出2015575.45

其他符合非经常性损益定义的损益项目3826025.44

小计6555184.35

减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表示）3335833.38

少数股东权益影响额（税后）3426557.74

归属于母公司所有者的非经常性损益净额-207206.77

(二)净资产收益率及每股收益

1.明细情况

加权平均净资产每股收益（元/股）报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净利润-56.59-0.56-0.56扣除非经常性损益后归属于公司

-56.56-0.56-0.56普通股股东的净利润

第124页共130页2.加权平均净资产收益率的计算过程项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A -472169520.39

非经常性损益 B -207206.77

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B -471962313.62

归属于公司普通股股东的期初净资产 D 1070474675.69

发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产 E

新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 F

回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产 G

减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 H

联营企业资本公积变动 I -8839.08其他

新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 J 6.00

报告期月份数 K 12.00

L= D+A/2+ E×F/K-G

加权平均净资产834385495.96

×H/K+I×J/K

加权平均净资产收益率 M=A/L -56.59%

扣除非经常性损益加权平均净资产收益率 N=C/L -56.56%

3.基本每股收益和稀释每股收益的计算过程

(1)基本每股收益的计算过程项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A -472169520.39

非经常性损益 B -207206.77

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B -471962313.62

期初股份总数 D 844957867.00

因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 E

发行新股或债转股等增加股份数 F

增加股份次月起至报告期期末的累计月数 G

因回购等减少股份数 H

减少股份次月起至报告期期末的累计月数 I

第125页共130页本复印件仅供海控南海发展股份有限公司天健审〔2026〕2-257号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特殊普通合伙）合法经营，他用无效且不得擅自外传。

第127页共130页本复印件仅供海控南海发展股份有限公司天健审〔2026〕2-257号报告后附之用，证明

天健会计师事务所（特殊普通合伙）具有合法执业资质，他用无效且不得擅自外传。

第128页共130页本复印件仅供海控南海发展股份有限公司天健审〔2026〕2-257号报告后附之用，证明郑生军是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。

第129页共130页本复印件仅供海控南海发展股份有限公司天健审〔2026〕2-257号报告后附之用，证明柳一夫是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。