目录

一、审计报告………………………………………………………第1—7页

二、财务报表………………………………………………………第8—15页

（一）合并资产负债表……………………………………………第8页

（二）母公司资产负债表…………………………………………第9页

（三）合并利润表…………………………………………………第10页

（四）母公司利润表………………………………………………第11页

（五）合并现金流量表……………………………………………第12页

（六）母公司现金流量表…………………………………………第13页

（七）合并所有者权益变动表……………………………………第14页

（八）母公司所有者权益变动表…………………………………第15页

三、财务报表附注………………………………………………第16—105页

四、附件…………………………………………………………第106—110页

（一）本所营业执照复印件……………………………………第106页

（二）本所执业证书复印件……………………………………第107页

（三）注册会计师执业资格证书复印件…………………第108-110页审计报告

天健审〔2026〕6-169号

江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司（以下简称蔚蓝锂芯公司）财务报表，包括2025年12月31日的合并及母公司资产负债表，2025年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了蔚蓝锂芯公司2025年12月31日的合并及母公司财务状况，以及2025年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。

按照《中国注册会计师独立性准则第1号——财务报表审计和审阅业务对独立性的要求》和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于蔚蓝锂芯公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们在审计中遵循了对公众利益实体审计的独立性要求。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

第1页共110页关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

(一)收入确认

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(二十五)、五(二)1及十五(二)。

蔚蓝锂芯公司的营业收入主要来自于金属材料、LED 外延片及芯片和锂电池销售。2025年度，蔚蓝锂芯公司营业收入金额为人民币811336.60万元，其中金属材料销售业务的营业收入为人民币260514.41万元，占营业收入的32.11%；

LED 外延片及芯片销售业务的营业收入为人民币 158385.30 万元，占营业收入的19.52%；锂电池销售业务的营业收入为人民币359657.93万元，占营业收入的44.33%。

由于营业收入是蔚蓝锂芯公司关键业绩指标之一，可能存在蔚蓝锂芯公司管理层（以下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风险因此，我们将收入确认确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对收入确认，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是

否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)检查销售合同，了解主要合同条款或条件，评价收入确认方法是否适当；

(3)按月度、产品、客户等对营业收入和毛利率实施分析程序，识别是否存

在重大或异常波动，并查明原因；

(4)对于内销收入，选取项目检查相关支持性文件，包括销售订单、销售发

票、出库单及对账单等；对于出口收入，获取电子口岸信息并与账面记录核对，并选取项目检查相关支持性文件，包括销售合同、出口报关单、销售发票等；

(5)结合应收账款和合同资产函证，选取项目函证销售金额；

(6)实施截止测试，检查收入是否在恰当期间确认；

(7)检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

第2页共110页(二)商誉减值

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(二十)及附注五(一)19。

截至2025年12月31日，蔚蓝锂芯公司商誉账面原值为人民币59738.38万元，减值准备为人民币0.00元，账面价值为人民币59738.38万元。

管理层将商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试，相关资产组或者资产组组合的可收回金额按照预计未来现金流量现值确定。由于商誉金额重大，且商誉减值测试涉及重大管理层判断，我们将商誉减值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对商誉减值，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与商誉减值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是

否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)针对管理层以前年度就预计未来现金流量现值所作估计，复核其结果或者管理层对其作出的后续重新估计；

(3)评价管理层聘用的外部估值专家的胜任能力、专业素质和客观性；

(4)评价管理层在减值测试中使用的方法的适当性和一贯性；

(5)评价管理层在减值测试中使用的重大假设的适当性，复核相关假设是否

与总体经济环境、行业状况、经营情况、历史经验、运营计划、经审批预算、会

议纪要、其他会计估计中所使用的假设、业务活动的其他领域中所使用的相关假设等一致；

(6)评价管理层在减值测试中使用的数据的适当性、相关性和可靠性，并复核减值测试中有关信息的一致性；

(7)测试管理层对预计未来现金流量现值的计算是否准确；

(8)检查与商誉减值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

(三)存货可变现净值

1.事项描述

第3页共110页相关信息披露详见财务报表附注三(十三)及附注五(一)8。

截至2025年12月31日，蔚蓝锂芯公司存货账面余额为人民币196169.18万元，跌价准备为人民币2711.80万元，账面价值为人民币193457.38万元。

存货采用成本与可变现净值孰低计量。管理层按照估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定可变现净值。由于存货金额重大，且确定存货可变现净值涉及重大管理层判断，我们将存货可变现净值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对存货可变现净值，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与存货可变现净值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确

定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)针对管理层以前年度就存货可变现净值所作估计，复核其结果或者管理层对其作出的后续重新估计；

(3)选取项目评价存货估计售价的合理性，复核估计售价是否与销售合同价

格、市场销售价格、历史数据等一致，对于未签订销售合同的存货，获取市场销售价格，并与估计售价进行比较；

(4)评价管理层对存货至完工时将要发生的成本、销售费用和相关税费估计的合理性；

(5)测试管理层对存货可变现净值的计算是否准确；

(6)结合存货监盘，识别是否存在库龄较长、型号陈旧、产量下降、生产成

本或售价波动、技术或市场需求变化等情形，评价管理层就存货可变现净值所作估计的合理性；

(7)检查与存货可变现净值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

四、其他信息

管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表

第4页共110页任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估蔚蓝锂芯公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

蔚蓝锂芯公司治理层（以下简称治理层）负责监督蔚蓝锂芯公司的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报

获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实

施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制

第5页共110页之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

(三)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(四)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对蔚蓝锂芯公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披

露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致蔚蓝锂芯公司不能持续经营。

(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

(六)就蔚蓝锂芯公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

第6页共110页从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

天健会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：

（项目合伙人）

中国·杭州中国注册会计师：

中国注册会计师：

二〇二六年四月十三日

第7页共110页江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司财务报表附注

2025年度

金额单位：人民币元

一、公司基本情况江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司（原名江苏澳洋顺昌股份有限公司，2024年9月更名为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司，以下简称公司或本公司）系由张家港澳洋顺昌金属制品有限公司整体变更设立的股份有限公司，于2002年9月30日在苏州市市场监督管理局登记注册，总部位于江苏省张家港市。公司现持有统一社会信用代码为 91320500743109453W 的营业执照，注册资本1153810537.00元，股份总数1153810537股（每股面值1元）。

其中，有限售条件的流通股份A股68270160股；无限售条件的流通股份A股1085540377股。公司股票已于2008年6月5日在深圳证券交易所挂牌交易。

本公司属电气机械及器材制造业。主要经营活动为金属材料、LED 外延片及芯片和锂电池业务的研发、生产和销售。

本财务报表业经公司2026年4月13日第七届第十一次董事会批准对外报出。

二、财务报表的编制基础

(一)编制基础本公司财务报表以持续经营为编制基础。

(二)持续经营能力评价本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

三、重要会计政策及会计估计

重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、存货、固定资产折旧、在

建工程、无形资产、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

(一)遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状

第16页共110页况、经营成果和现金流量等有关信息。

(二)会计期间会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

(三)营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

(四)记账本位币

本公司及境内子公司采用人民币为记账本位币，TENPOWER MALAYSIA SDN BHD(以下简称马来西亚天鹏)等境外子公司从事境外经营，选择其经营所处的主要经济环境中的货币为记账本位币。

(五)重要性标准确定方法和选择依据

公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报表附注中披露事项涉及重要性标准判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：

涉及重要性标准判断重要性标准确定方法和选择依据的披露事项

重要的单项计提坏账准备的应收账款单项金额超过资产总额0.5%

重要的核销应收账款单项金额超过资产总额0.5%

重要的账龄超过1年的预付款项单项金额超过资产总额0.5%

重要的在建工程项目单项工程投资总额超过资产总额0.5%

重要的账龄超过1年的应付账款单项金额超过资产总额0.5%

重要的账龄超过1年的其他应付款单项金额超过资产总额0.5%

重要的投资活动现金流量单项金额超过资产总额5%

重要的非全资子公司收入总额超过集团总收入的20%

公司将单项承诺事项金额超过2000.00万元的承诺重要的承诺事项事项认定为重要承诺事项

公司将单项或有事项金额超过2000.00万元或性质重要的或有事项特殊的或有事项认定为重要或有事项

公司将单项资产负债表日后事项金额超过2000.00重要的资产负债表日后事项万元的资产负债表日后事项认定为重要资产负债表日后事项

重要的合营企业、联营企业单项长期股权投资账面价值超过集团净资产的15%

(六)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1.同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表

第17页共110页中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值

份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

(七)控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

1.控制的判断

拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。

2.合并财务报表的编制方法

母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。

(八)合营安排分类及共同经营会计处理方法

1.合营安排分为共同经营和合营企业。

2.当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：

(1)确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；

(2)确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；

(3)确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；

(4)按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；

(5)确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。

(九)现金及现金等价物的确定标准列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

(十)外币业务和外币报表折算

1.外币业务折算

第18页共110页外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产

负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；

以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

2.外币财务报表折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，计入其他综合收益。

(十一)金融工具

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允

价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融负债；(2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4)以摊余成本计量的金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的后续计量方法

1)以摊余成本计量的金融资产

第19页共110页采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系

的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

(3)金融负债的后续计量方法

1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公

允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的

贷款承诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值

规定确定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

第20页共110页4)以摊余成本计量的金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4)金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

*收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

*金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的

风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4.金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相

关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

第21页共110页(1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；

除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由

可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

5.金融工具减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变

动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于租赁应收款、由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始

第22页共110页确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益

的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

6.金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

(十二)应收款项和合同资产预期信用损失的确认标准和计提方法

1.按信用风险特征组合计提预期信用损失的应收款项和合同资产

组合类别确定组合的依据计量预期信用损失的方法

参考历史信用损失经验，结应收银行承兑汇票合当前状况以及对未来经济

票据类型状况的预测，通过违约风险应收商业承兑汇票敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济

应收账款——账龄组合账龄状况的预测，编制应收账款账龄与预期信用损失率对照表，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济

其他应收款——合并范围内状况的预测，通过违约风险款项性质

关联方组合[注]敞口和未来12个月内或整

个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

其他应收款——账龄组合账龄参考历史信用损失经验，结

第23页共110页合当前状况以及对未来经济

状况的预测，编制其他应收款账龄与预期信用损失率对照表，计算预期信用损失参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济

合同资产-账龄组合账龄状况的预测，编制合同资产账龄与预期信用损失率对照表，计算预期信用损失[注]合并范围指本公司合并范围内主体，下同

2.账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

应收账款其他应收款合同资产账龄预期信用损失率预期信用损失率预期信用损失率

（%）（%）（%）

6个月以内(含，下同)5.00

7-12个月10.005.0010.00

1-2年15.0010.0015.00

2-3年20.0020.0020.00

3-4年100.0050.00100.00

4年以上100.00100.00100.00

应收账款、其他应收款、合同资产的账龄自初始确认日起算。

3.按单项计提预期信用损失的应收款项和合同资产的认定标准

对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项和合同资产，公司按单项计提预期信用损失。

(十三)存货

1.存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

2.发出存货的计价方法

发出存货采用月末一次加权平均法。

3.存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制。

4.低值易耗品和包装物的摊销方法

第24页共110页(1)低值易耗品按照一次转销法进行摊销。

(2)包装物按照一次转销法进行摊销。

5.存货跌价准备

存货跌价准备的确认标准和计提方法

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费

用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

(十四)长期股权投资

1.共同控制、重大影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2.投资成本的确定

(1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或

发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

第25页共110页(2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1)在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作

为改按成本法核算的初始投资成本。

2)在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各

项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其

他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3)除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始

投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；

以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；

以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3.后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期

股权投资，采用权益法核算。

4.通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1)是否属于“一揽子交易”的判断原则

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息

来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：

1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2)这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4)一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

第26页共110页(2)不属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

2)合并财务报表

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

(3)属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

2)合并财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

(十五)投资性房地产

1.投资性房地产包括已出租的建筑物。

2.投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定

资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。

(十六)固定资产

1.固定资产确认条件

第27页共110页固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会

计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

2.各类固定资产的折旧方法

类别折旧方法折旧年限(年)残值率(%)年折旧率(%)

房屋及建筑物年限平均法205.00-10.004.50-4.75

机器设备年限平均法105.00-10.009.00-9.50

运输工具年限平均法55.00-10.0018.00-19.00

电子设备年限平均法55.00-10.0018.00-19.00

办公设备年限平均法55.00-10.0018.00-19.00土地境外土地不摊销

(十七)在建工程

1.在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程

按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

2.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使

用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

类别在建工程结转为固定资产的标准和时点机器设备安装调试后达到设计要求或合同规定的标准

(1)主体建设工程及配套工程已实质上完工；(2)建造工程在达

到预定设计要求，经勘察、设计、施工、监理等单位完成验收；

房屋建筑物(3)经消防、国土、规划等外部部门验收；(4)建设工程达到预

定可使用状态但尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程实际成本按估计价值转入固定资产

(十八)借款费用

1.借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2.借款费用资本化期间

(1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费

用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开

第28页共110页始。

(2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连

续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

(3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3.借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

(十九)无形资产

1.无形资产包括土地使用权、财务软件等，按成本进行初始计量。

2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预

期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：

项目使用寿命及其确定依据摊销方法土地使用权按产权登记期限确定使用寿命为50年直线法财务软件等按预期受益期限确定使用寿命为5年直线法

3.研发支出的归集范围

(1)人员人工费用

人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业

保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金。

(2)直接投入费用

直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1)直接消耗的材料、燃料和动力费用；2)用于中间试验和产品试制的模具、工艺装备开发及制造费，不构成固定资产的样品、样机及一般测试手段购置费，试制产品的检验费；3)用于研究开发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、检测、维修等费用。

(3)折旧费用

第29页共110页折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费。

(4)其他费用

其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括技术图书资料费、资料翻译费、专家咨询费、高新科技研发保险费，研发成果的检索、论证、评审、鉴定、验收费用，知识产权的申请费、注册费、代理费，会议费、差旅费、通讯费等。

4.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开

发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1)完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2)具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3)无形资

产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4)有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5)归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

(二十)部分长期资产减值

对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资

产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

(二十一)长期待摊费用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

(二十二)职工薪酬

1.职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。

2.短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

3.离职后福利的会计处理方法

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

第30页共110页(1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和

财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价

值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债

或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

4.辞退福利的会计处理方法

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；

(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

5.其他长期职工福利的会计处理方法

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

(二十三)预计负债

1.因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为

公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

2.公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在

资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

第31页共110页(二十四)股份支付

1.股份支付的种类

包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

2.实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理

(1)以权益结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。

换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加所有者权益。

(2)以现金结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和相应的负债。

(3)修改、终止股份支付计划

如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。

如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。

如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可

第32页共110页行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。

(二十五)收入

1.收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：(1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；(2)客户能

够控制公司履约过程中在建商品；(3)公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：

(1)公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；(2)公司已将该

商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；(3)公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；(4)公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；(5)客户已接受该商品；(6)其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

2.收入计量原则

(1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转

让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

(2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

(3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现

金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

第33页共110页(4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承

诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

3.收入确认的具体方法

公司销售金属材料、LED 外延片及芯片和锂电池等产品，属于在某一时点履行履约义务。

内销收入在公司将产品运送至合同约定交货地点并由客户确认接受且对账完成、已收取价款或取得收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认。外销收入在公司已根据合同约定将产品报关，取得报关单，已收取货款或取得了收款权力且相关的经济利益很可能流入时确认。

(二十六)合同资产、合同负债公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

(二十七)政府补助

1.政府补助在同时满足下列条件时予以确认：(1)公司能够满足政府补助所附的条件；

(2)公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府

补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

2.与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

3.与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用

第34页共110页或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

4.与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

5.政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

(1)财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

(2)财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

(二十八)递延所得税资产、递延所得税负债1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法

获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

4.公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列

情况产生的所得税：(1)企业合并；(2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

5.同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列

示：(1)拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；(2)递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同

的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

(二十九)租赁

1.公司作为承租人

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短

第35页共110页期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或

预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

(1)使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地

或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

(2)租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结

果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

2.公司作为出租人

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

(1)经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费

第36页共110页用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(2)融资租赁在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。

在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(三十)分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1.该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

2.管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3.能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

四、税项

(一)主要税种及税率税种计税依据税率以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收

增值税入为基础计算销项税额，扣除当期允许抵扣13%、9%、6%、5%的进项税额后，差额部分为应交增值税从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的房产税1.2%、12%

1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴

城市维护建设税实际缴纳的流转税税额5%、7%

教育费附加实际缴纳的流转税税额3%

地方教育附加实际缴纳的流转税税额2%

15%、8.25%、16.5%、企业所得税应纳税所得额

20%、25%

不同税率的纳税主体企业所得税税率说明纳税主体名称所得税税率

江苏澳洋顺昌科技材料有限公司(以下简称江苏顺昌)15%

张家港润盛科技材料有限公司(以下简称张家港润盛)15%

广东澳洋顺昌金属材料有限公司(以下简称广东顺昌)15%

第37页共110页广东润盛科技材料有限公司(以下简称广东润盛)15%

江苏天鹏电源有限公司(以下简称江苏天鹏)15%

天鹏锂能技术（淮安）有限公司(以下简称淮安天鹏)15%

淮安澳洋顺昌光电技术有限公司(以下简称淮安顺昌)15%

扬州澳洋顺昌金属材料有限公司(以下简称扬州顺昌)15%

天津齐物科技有限公司(以下简称天津齐物科技)15%香港澳洋顺昌有限公司(以下简称香港顺昌）8.25%、16.5%[注1]

马来西亚天鹏不适用[注2]

张家港奥科森贸易有限公司(以下简称张家港奥科森)20%

天津齐物智能装备有限公司(以下简称天津齐物智能)20%

淮安绿伟电子贸易有限公司(以下简称淮安绿伟)20%

张家港绿伟电子贸易有限公司(以下简称张家港绿伟)20%

广东帆锁物资有限公司(以下简称广东帆锁)20%

除上述以外的其他纳税主体25%

[注1]香港地区公司当期应纳税所得税200万港元以内部分按8.25%计所得税，超过200万港元部分按16.5%计所得税

[注2]根据政策，对于制造业新设公司，投资资本在3亿-5亿林吉特之间的制造业享受

10年0%特别税率；投资资本在5亿林吉特以上的制造业享受15年0%特别税率

(二)税收优惠

1.增值税根据《财政部国家税务总局关于先进制造业企业增值税加计抵减政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第43号），自2023年1月1日至2027年12月31日，允许先进制造业企业按照当期可抵扣进项税额加计5%抵减应纳增值税税额。

2.城市维护建设税、教育费附加以及地方教育附加等附加税根据《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第12号），自2023年1月1日至2027年12月31日，对增值税小规模纳税人、小型微利企业和个体工商户减半征收资源税（不含水资源税）、城

市维护建设税、房产税、城镇土地使用税、印花税（不含证券交易印花税）、耕地占用税和

教育费附加、地方教育附加。

3.企业所得税

第38页共110页(1)子公司天津齐物科技、广东顺昌、广东润盛、扬州顺昌、淮安顺昌、江苏天鹏、江

苏顺昌、张家港润盛和淮安天鹏分别于2024年10月30日、2024年11月28日、2024年

12月11日、2024年11月6日、2024年12月16日、2024年11月6日、2023年11月6日、2023年11月6日和2023年11月6日取得高新证书，有效期三年，故上述公司2025年企业所得税税率为15%。

(2)根据《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第12号），对小型微利企业减按25%计算应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税政策，延续执行至2027年12月31日。子公司张家港奥科森、天津齐物智能、淮安绿伟、张家港绿伟、广东帆锁2025年符合小型微利企业的税收优惠。

五、合并财务报表项目注释

(一)合并资产负债表项目注释

1.货币资金

(1)明细情况项目期末数期初数

库存现金243539.36191965.35

银行存款336019655.17575406521.32

其他货币资金307003096.31190585585.19

合计643266290.84766184071.86

其中：存放在境外的款项总额58144966.338230847.79

(2)其他说明

截至2025年12月31日银行存款中因业务纠纷被冻结4.23元，经营范围未更新账户使用受限14021.11元账户久悬使用受限598021.04元；其他货币资金包含银行承兑汇票

保证金281355802.99元，信用证保证金21981556.45元，保函保证金2083685.87元数字人民币1582051.00元，其中银行承兑汇票保证金、信用证保证金、保函保证金使用权受到限制。

2.交易性金融资产

第39页共110页项目期末数期初数分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的

80749686.61463500000.00

金融资产

其中：理财产品1.8760000000.00

结构性存款80000000.00403500000.00

远期结售汇23185.16

外汇掉期726499.58

合计80749686.61463500000.00

3.应收票据

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票72456272.97109385397.76

商业承兑汇票33771520.9645159298.82

合计106227793.93154544696.58

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提坏账准备108796097.38100.002568303.452.36106227793.93

其中：银行承兑汇票72456272.9766.6072456272.97

商业承兑汇票36339824.4133.402568303.457.0733771520.96

合计108796097.38100.002568303.452.36106227793.93（续上表）期初数种类账面余额坏账准备比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提坏账准备158407890.31100.003863193.732.44154544696.58

第40页共110页其中：银行承兑汇票109385397.7669.05109385397.76

商业承兑汇票49022492.5530.953863193.737.8845159298.82

合计158407890.31100.003863193.732.44154544696.58

2)采用组合计提坏账准备的应收票据

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合72456272.97

商业承兑汇票组合36339824.412568303.457.07

小计108796097.382568303.452.36

(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数收回或转期末数计提核销其他回按组合计提

3863193.73-1294890.282568303.45

坏账准备

合计3863193.73-1294890.282568303.45

(4)期末公司已质押的应收票据情况项目期末已质押金额

银行承兑汇票72456272.97

小计72456272.97

4.应收账款

(1)账龄情况账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内2151716497.721953609323.24

其中：6个月以内2059977543.691858461400.45

7-12个月91738954.0395147922.79

1-2年44426595.6235128036.55

2-3年4862350.40557030.94

3-4年550631.022155136.23

4年以上5206649.253198739.75

第41页共110页账面余额合计2206762724.011994648266.71

减：坏账准备23041396.7220249279.97

账面价值合计2183721327.291974398986.74

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备557366.600.03557366.60100.00

按组合计提坏账准备2206205357.4199.9722484030.121.022183721327.29

合计2206762724.01100.0023041396.721.042183721327.29（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

按组合计提坏账准备1994648266.71100.0020249279.971.021974398986.74

合计1994648266.71100.0020249279.971.021974398986.74

2)采用账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内2151716497.729173895.420.43

其中：6个月以内2059977543.69

7-12个月91738954.039173895.4210.00

1-2年43869229.026580384.3515.00

2-3年4862350.40972470.0820.00

3-4年550631.02550631.02100.00

4年以上5206649.255206649.25100.00

第42页共110页期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

小计2206205357.4122484030.121.02

(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数计提收回或转回核销其他单项计提坏账

557366.60557366.60

准备按组合计提坏

20249279.972309787.5475037.3922484030.12

账准备

合计20249279.972867154.1475037.3923041396.72

(4)本期实际核销的应收账款情况项目核销金额

实际核销的应收账款75037.39

(5)应收账款和合同资产金额前5名情况占应收账期末账面余额款和合同

资产（含列报于其合同资产应收账款坏账他非流动单位名称（含列报准备和合同资资产的合于其他非产减值准备应收账款小计同资产）流动资产期末余额的合同资合计数的

产）比例（%）

安海机电科技（苏州）

101314501.15101314501.154.58

有限公司

宝时得机械（张家港）

97903935.7697903935.764.4211354612.67

有限公司

可为科技（南通）有

54876019.6954876019.692.48

限公司

有维科技（苏州）有

49491929.3049491929.302.24

限公司

宝时得科技（中国）

48087992.1148087992.112.17

有限公司

小计351674378.01351674378.0115.8911354612.67

第43页共110页5.应收款项融资

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票383206401.66238604317.56

合计383206401.66238604317.56

(2)减值准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类成本累计确认的信用减值准备比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备383206401.66100.00383206401.66

其中：银行承兑汇票383206401.66100.00383206401.66

合计383206401.66100.00383206401.66（续上表）期初数种类成本累计确认的信用减值准备比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备238604317.56100.00238604317.56

其中：银行承兑汇票238604317.56100.00238604317.56

合计238604317.56100.00238604317.56

2)采用组合计提减值准备的应收款项融资

期末数项目

成本累计确认的信用减值准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合383206401.66

小计383206401.66

(3)期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资情况期末终止项目确认金额

银行承兑汇票801247806.91

第44页共110页期末终止项目确认金额

小计801247806.91

银行承兑汇票的承兑人是具有较高信用的商业银行，由其承兑的银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低，故公司将已背书或贴现的该等银行承兑汇票予以终止确认。但如果该等票据到期不获支付，依据《票据法》之规定，公司仍将对持票人承担连带责任。

6.预付款项

(1)账龄分析期末数账龄

账面余额比例（%）减值准备账面价值

1年以内178555065.5799.12178555065.57

1-2年905320.070.50905320.07

2-3年496928.530.28496928.53

3年以上174415.500.10174415.50

合计180131729.67100.00180131729.67（续上表）期初数账龄

账面余额比例（%）减值准备账面价值

1年以内153772369.1098.26153772369.10

1-2年2519510.111.612519510.11

2-3年165786.020.11165786.02

3年以上34417.390.0234417.39

合计156492082.62100.00156492082.62

(2)预付款项金额前5名情况占预付款项单位名称账面余额

余额的比例（%）

广州宝钢南方贸易有限公司44736294.9124.84

上海首钢钢铁贸易有限公司22300734.5012.38

江苏沙钢物资贸易有限公司21640462.9812.01

上海宝钢钢材贸易有限公司16625172.109.23

第45页共110页占预付款项单位名称账面余额

余额的比例（%）

广东宇亚润盛铝材有限公司8423038.454.68

小计113725702.9463.14

7.其他应收款

(1)款项性质分类情况款项性质期末数期初数

应收暂付款2377771.412814976.93

押金保证金15400915.672701285.27

出口退税6416300.881704162.61

备用金1441942.041255861.96

拆借款6404084.23

保险赔款24300000.00

账面余额合计56341014.238476286.77

减：坏账准备3116873.15675246.22

账面价值合计53224141.087801040.55

(2)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内54439896.297141073.44

1-2年1585452.44767151.33

2-3年36665.50373512.00

3-4年100000.0055550.00

4年以上179000.00139000.00

账面余额合计56341014.238476286.77

减：坏账准备3116873.15675246.22

账面价值合计53224141.087801040.55

(3)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

种类期末数

第46页共110页账面余额坏账准备计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

按组合计提坏账准备56341014.23100.003116873.155.5353224141.08

合计56341014.23100.003116873.155.5353224141.08（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提账面价值

金额比例（%）金额比例

（%）

按组合计提坏账准备8476286.77100.00675246.227.977801040.55

合计8476286.77100.00675246.227.977801040.55

2)采用组合计提坏账准备的其他应收款

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

账龄组合56341014.233116873.155.53

其中：1年以内54439896.292721994.815.00

1-2年1585452.44158545.2410.00

2-3年36665.507333.1020.00

3-4年100000.0050000.0050.00

4年以上179000.00179000.00100.00

小计56341014.233116873.155.53

(4)坏账准备变动情况

*明细情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目整个存续期预期整个存续期预未来12个月合计信用损失（未发生期信用损失（已预期信用损失信用减值）发生信用减值）

期初数357053.6976715.13241477.40675246.22

期初数在本期——————

第47页共110页--转入第二阶段-79272.6279272.62

--转入第三阶段-3666.553666.55

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提2444213.746224.04-8810.852441626.93本期收回或转回本期核销其他变动

期末数2721994.81158545.24236333.103116873.15期末坏账准备计

5.0010.0074.875.53

提比例（%）

(5)其他应收款金额前5名情况占其他应收款余单位名称款项性质期末账面余额账龄期末坏账准备

额的比例（%）中华联合财产保险股份有

保险赔款24300000.001年以内43.131215000.00限公司合肥中心支公司

TENAGA NASIONAL BERHAD 押金 9853870.20 1 年以内 17.49 492693.49出口退税

国家税务局淮安市税务局6416300.881年以内11.39320815.04款

叶岍拆借款等4284878.231年以内7.61214243.91齐物（天津）企业管理咨询

拆借款2120000.001年以内3.76106000.00

合伙企业（有限合伙）

小计46975049.3183.382348752.44

8.存货

(1)明细情况期末数项目账面余额跌价准备账面价值

原材料493289974.032483719.13490806254.90

库存商品913567211.1524634257.96888932953.19

在产品554834585.88554834585.88

合计1961691771.0627117977.091934573793.97（续上表）

第48页共110页期初数项目账面余额跌价准备账面价值

原材料342311577.571535640.31340775937.26

库存商品758714415.9331581684.30727132731.63

在产品452787381.572406631.36450380750.21

合计1553813375.0735523955.971518289419.10

(2)存货跌价准备

1)明细情况

本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回或转销其他

原材料1535640.311224643.28276564.462483719.13

库存商品31581684.3018135700.1125083126.4524634257.96

在产品2406631.362406631.36

合计35523955.9719360343.3927766322.2727117977.09

2)确定可变现净值的具体依据、本期转回或转销存货跌价准备的原因

转回存货跌确定可变现净值转销存货跌价项目价准备的原的具体依据准备的原因因相关产成品估计售价减去至完工估计

原材料/在产本期将已计提存货跌

将要发生的成本、估计的销售费用以品价准备的存货耗用及相关税费后的金额确定可变现净值相关产成品估计售价减去估计的销售本期将已计提存货跌库存商品费用以及相关税费后的金额确定可变价准备的存货售出现净值

9.合同资产

(1)明细情况期末数期初数项目账面余减值准账面价账面余额减值准备账面价值额备值

应收质保金6619026.10294969.806324056.30

合计6619026.10294969.806324056.30

(2)减值准备计提情况

第49页共110页1)类别明细情况期末数账面余额减值准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

按组合计提减值准备6619026.10100.00294969.804.466324056.30

合计6619026.10100.00294969.804.466324056.30

3)采用组合计提减值准备的合同资产

期末数项目

账面余额减值准备计提比例（%）

账龄组合6619026.10294969.804.46

小计6619026.10294969.804.46

(3)减值准备变动情况本期变动金额项目期初数期末数

计提收回或转回转销/核销其他按组合计提

294969.80294969.80

减值准备

合计294969.80294969.80

10.一年内到期的非流动资产

期末数期初数项目减值账面余额减值准备账面价值账面余额账面价值准备一年内到期的债

126399437.62126399437.62

权投资

合计126399437.62126399437.62

11.其他流动资产

期末数期初数项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备待抵扣增值税

97427319.9797427319.9772537325.9072537325.90

进项税额

第50页共110页预缴企业所得

373120.77373120.774065.144065.14

税

预缴增值税4094328.714094328.71一年内到期的

734049199.96734049199.96110377696.46110377696.46

定期存单

合计831849640.70831849640.70187013416.21187013416.21

12.长期股权投资

(1)分类情况期末数期初数项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备对联营企业投

24612632.6624612632.6623866500.3023866500.30

资

合计24612632.6624612632.6623866500.3023866500.30

(2)明细情况期初数本期增减变动被投资单位权益法下确认其他综合账面价值减值准备追加投资减少投资的投资损益收益调整

联营企业23866500.30746132.36张家港澳洋顺

昌金属材料有8105.85-8105.85

限公司[注]广东宇亚润盛

23858394.45754238.21

铝材有限公司

小计23866500.30746132.36

[注]张家港东部高新金属制品有限公司2025年9月更名为张家港澳洋顺昌金属材料有

限公司(以下简称张家港顺昌)（续上表）本期增减变动期末数被投资单位其他权宣告发放现金股计提减值其他账面价值减值准备益变动利或利润准备

联营企业24612632.66张家港顺昌

广东宇亚润盛铝24612632.66

第51页共110页材有限公司

小计24612632.66

13.其他权益工具投资

(1)明细情况本期增减变动项目期初数本期计入其他综合追加投资减少投资其他收益的利得和损失上海采日能

源科技有限10000000.00公司

合计10000000.00（续上表）本期确认的股本期末累计计入其他综合收益项目期末数利收入的利得和损失上海采日能源科技有

10000000.00

限公司

合计10000000.00

(2)指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的原因

公司持有的对上海采日能源科技有限公司的股权投资（持股比例0.3992%）属于非交易

性权益工具投资，公司将其指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资。

14.投资性房地产

项目房屋及建筑物合计账面原值

期初数37833119.2737833119.27

本期增加金额155906149.19155906149.19

其中：固定资产转入155906149.19155906149.19本期减少金额

期末数193739268.46193739268.46累计折旧和累计摊销

期初数21351664.0621351664.06

第52页共110页项目房屋及建筑物合计

本期增加金额40537086.1240537086.12

(1)计提或摊销7572550.227572550.22

(2)固定资产转入32964535.9032964535.90本期减少金额

期末数61888750.1861888750.18账面价值

期末账面价值131850518.28131850518.28

期初账面价值16481455.2116481455.21

第53页共110页15.固定资产

(1)明细情况项目房屋及建筑物机器设备运输工具电子设备办公设备土地合计账面原值

期初数1163174573.763916596667.2416661685.29145563110.8112762777.495254758814.59

本期增加金额727595691.151172973777.596189428.6221995605.499712873.08228795992.572167263368.50

1)购置19242688.5426159833.512316705.433592053.741622928.5152934209.73

2)在建工程转入678183096.721146813944.083539184.3018403551.758089455.16228795992.572083825224.58

3)不构成业务的子公司收购增

30169905.89414473.5130584379.40

加

4)汇率变动影响-80934.62489.41-80445.21

本期减少金额167224831.14109172279.831847934.5516811018.171561601.25296617664.94

1)处置或报废11318681.95109172279.831847934.5516811018.171561601.25140711515.75

2)转入投资性房地产155906149.19155906149.19

期末数1723545433.774980398165.0021003179.36150747698.1320914049.32228795992.577125404518.15累计折旧

期初数268070479.661665507724.059089356.6453898420.107800003.892004365984.34

本期增加金额72909415.85370648834.313036082.2313376356.951026713.61460997402.95

第54页共110页项目房屋及建筑物机器设备运输工具电子设备办公设备土地合计

1)计提58616208.34370648834.312669737.8813376356.951026638.02446337775.50

2)不构成业务的子公司收购增

14293207.51373026.1614666233.67

加

3)汇率变动影响-6681.8175.59-6606.22

本期减少金额35129164.9673325289.231560649.067212082.04390580.94117617766.23

1)处置或报废2164629.0673325289.231560649.067212082.04390580.9484653230.33

2)转入投资性房地产32964535.9032964535.90

期末数305850730.551962831269.1310564789.8160062695.018436136.562347745621.06账面价值

期末账面价值1417694703.223017566895.8710438389.5590685003.1212477912.76228795992.574777658897.09

期初账面价值895104094.102251088943.197572328.6591664690.714962773.603250392830.25

(2)经营租出固定资产项目期末账面价值

房屋及建筑物14561254.68

小计14561254.68

(3)未办妥产权证书的固定资产的情况项目账面价值未办妥产权证书原因

第55页共110页广东顺昌房屋856494.84正在办理

广东润盛房屋4468639.85正在办理

江苏光电房屋15146575.97正在办理

淮安光电房屋38048852.44正在办理

小计58520563.10

16.在建工程

(1)明细情况期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

淮安顺昌 LED 项目 103811228.30 103811228.30 115520438.77 115520438.77

江苏天鹏锂电池项目160737462.75160737462.75

淮安天鹏锂电池项目74915943.4274915943.42631844635.96631844635.96

广东顺昌设备安装工程2413200.002413200.00198225.00198225.00

扬州顺昌设备安装工程883900.00883900.00马来西亚购买土地暨锂电池项

191009987.63191009987.63586738078.02586738078.02

目投资

江苏顺昌设备安装工程3675000.003675000.00186000.00186000.00

第56页共110页上海澳洋设备安装工程3791861.843791861.84145871.56145871.56

广东润盛设备安装工程570098.24570098.24439823.01439823.01

淮安智创设备安装工程245730.00245730.00

张家港澳洋顺昌设备安装工程567300.00567300.00张家港澳洋顺昌建筑物安装工

1086000.001086000.00

程

江苏天鹏设备安装工程9654299.559654299.55

张家港润盛设备安装工程793208.39793208.39

合计392288127.37392288127.371496940165.071496940165.07

2)重要在建工程项目本期变动情况

转入工程名称预算数期初数本期增加其他减少期末数固定资产

江苏天鹏锂电池项目99232.90万元160737462.756670261.21161190252.436217471.53

淮安天鹏锂电池项目356536.56万元631844635.96175167510.17689186869.4742909333.2474915943.42马来西亚购买土地暨锂

204400.00万元586738078.02651494682.131025919172.9121303599.61191009987.63

电池项目投资

淮安顺昌 LED 项目 22100.00 万元 115520438.77 192475272.42 204184482.89 103811228.30

小计1494840615.501025807725.932080480777.7070430404.38369737159.35（续上表）

第57页共110页工程累计投入占预算比例工程本期利息

工程名称利息资本化累计金额本期利息资本化率（%）资金来源

（%）进度（%）资本化金额

江苏天鹏锂电池项目95.01100.008101254.64自筹资金

淮安天鹏锂电池项目65.0073.013824351.98自筹资金/募集资金马来西亚购买土地暨锂

63.0363.03自筹资金/募集资金

电池项目投资

淮安顺昌 LED 项目 90.03 90.03 自筹资金

小计11925606.62

第58页共110页17.使用权资产项目房屋及建筑物合计账面原值

期初数5841891.245841891.24

本期增加金额3629257.393629257.39

其中：租入3629257.393629257.39

本期减少金额5628688.335628688.33

其中：处置5628688.335628688.33

期末数3842460.303842460.30累计折旧

期初数3963405.703963405.70

本期增加金额1505403.561505403.56

其中：计提1505403.561505403.56

本期减少金额5294693.645294693.64

其中：处置5294693.645294693.64

期末数174115.62174115.62账面价值

期末账面价值3668344.683668344.68

期初账面价值1878485.541878485.54

18.无形资产

项目土地使用权财务软件等合计账面原值

期初数259945686.942862037.60262807724.54

本期增加金额21507338.2321507338.23

(1)购置17759065.2317759065.23

(2)不构成业务的子公司收

3748273.003748273.00

购增加本期减少金额

期末数281453025.172862037.60284315062.77

第59页共110页项目土地使用权财务软件等合计累计摊销

期初数47646069.501270594.0448916663.54

本期增加金额6954655.13364382.267319037.39

(1)计提5607619.91364382.265972002.17

(2)不构成业务的子公司收

1347035.221347035.22

购增加本期减少金额

期末数54600724.631634976.3056235700.93账面价值

期末账面价值226852300.541227061.30228079361.84

期初账面价值212299617.441591443.56213891061.00

19.商誉

(1)明细情况被投资单位名期末数期初数称或形成商誉减值减值的事项账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备

江苏天鹏597383846.11597383846.11597383846.11597383846.11

合计597383846.11597383846.11597383846.11597383846.11

(2)商誉账面原值被投资单位名称本期减少本期企业或形成商誉的事期初数期末数合并形成处置其他项

江苏天鹏597383846.11597383846.11

合计597383846.11597383846.11

(3)商誉所在资产组或资产组组合的相关信息资产组或资产组组合

是否与购买日、以前年资产组或资产组资产组或资产组组所属经营分部和依据度商誉减值测试时所组合名称合的构成和依据确定的资产组或资产组组合一致

第60页共110页根据相关规定，与商誉减值测试相关的资产组或者资产组江苏天鹏公司商誉相江苏天鹏组合应当是能够从是关资产组企业合并的协同效应中受益的资产组或者资产组组合

(4)可收回金额的具体确定方法可收回金额按预计未来现金流量的现值确定包含商誉的资产组

项目或资产组组合的账可收回金额（万元）本期计提减值金额

面价值（万元）

江苏天鹏223878.26235100.00

小计223878.26235100.00（续上表）

预测期内的收入增稳定期增长率、折现率及其确定

项目预测期年限长率、利润率等参数利润率等参数及依据及其确定依据其确定依据收入增长率分别为

-18.96%、1.04%、

4.10%、0.00%、稳定期增长率0，

税前折现率为

0.00%，利润率分别利润率为9.69%，

12.00%，按照税

为8.57%、8.43%、结合公司历史经江苏天鹏5年前口径的加权平

10.02%、10.27%、营情况、行业发

均资本成本

10.24%，结合公司历展趋势及管理层（WACC）确定

史经营情况、行业发未来规划等展趋势及管理层未来规划等小计

20.长期待摊费用

项目期初数本期增加本期摊销其他减少期末数

装修费1036258.37744316.51291941.86

合计1036258.37744316.51291941.86

21.递延所得税资产、递延所得税负债

(1)未经抵销的递延所得税资产

第61页共110页期末数期初数项目可抵扣递延可抵扣递延暂时性差异所得税资产暂时性差异所得税资产

资产减值准备53514035.508030874.1457678269.398655561.37

可抵扣亏损88776089.2114408824.45280428716.1042092138.54

递延收益457275039.0468591255.83416183875.8562427581.38

租赁负债3309673.47501548.821944571.16352453.90

股权激励2076484.84311472.731286035.31192905.30交易性金融负

债公允价值变16134450.002420167.50动

合计621085772.0694264143.47757521467.81113720640.49

(2)未经抵销的递延所得税负债期末数期初数项目应纳税递延应纳税递延暂时性差异所得税负债暂时性差异所得税负债固定资产折旧一次

115168392.7617275258.90182348319.2427352247.86

性税前扣除

租赁合同3668344.68554160.431878485.54342047.17交易性金融负债公

749684.74112452.7196600.0014490.00

允价值变动

内部未实现损益13642683.252046402.4915242751.042286412.66

合计133229105.4319988274.53199566155.8229995197.69

(3)未确认递延所得税资产明细项目期末数期初数

可抵扣亏损297482037.55269906687.08

资产减值准备2629159.712633406.50

合计300111197.26272540093.58

(4)未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期年份期末数期初数备注

2025年3683872.21

2026年11530853.4621166688.90

2027年13001383.0513001383.05

第62页共110页年份期末数期初数备注

2028年11882391.8411938071.84

2029年78900299.7899235633.94

2030年32472834.782678903.65

2031年11268683.5211272103.47

2032年1996961.701996961.70

2033年3799384.323799384.32

2034年100937109.72101133684.00

2035年31692135.38

合计297482037.55269906687.08

22.其他非流动资产

期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

合同资产24500.003675.0020825.00

合计24500.003675.0020825.00

23.所有权或使用权受到限制的资产

(1)期末资产受限情况项目期末账面余额期末账面价值受限类型受限原因因诉讼冻结公司银行账户；账户未长期使用；

冻结、保

货币资金306033091.69306033091.69银行预留信息未更新；

证

用于开立保函、信用证和承兑汇票质押用于开立银行承兑

应收票据72456272.9772456272.97质押汇票用于开立银行承兑汇票

其他流动资产379884916.28379884916.28质押和外汇掉期保证金

固定资产36744704.9822953005.55财产保全因诉讼进行财产保全

合计795118985.92781327286.49

(2)期初资产受限情况项目期初账面余额期初账面价值受限类型受限原因

第63页共110页因诉讼冻结公司银行账户；

货币资金190631138.50190631138.50冻结、保证

用于开立保函、信用证和承兑汇票质押用于开立银行承兑

应收票据109385397.76109385397.76质押汇票一年内到期的一年内到期的大额存单

60698854.1860698854.18质押

非流动资产用于开立银承兑汇票一年内到期的定期存单

其他流动资产102368248.29102368248.29质押、冻结用于开立银承兑汇票和诉讼冻结

投资性房地产24425068.309525151.69抵押抵押用于借款

固定资产12696380.091746266.83抵押抵押用于借款

无形资产19962652.2812895702.06抵押抵押用于借款

合计520167739.40487250759.31

24.短期借款

项目期末数期初数

保证及抵押借款70759144.81906573484.46

信用借款3600000.00

应收账款保理40030972.23

应付票据贴现3500848.2250024500.15

信用证福费延融资19500000.005000000.00

合计97359993.031001628956.84

25.交易性金融负债

项目期初数本期增加本期减少期末数

交易性金融负债12296000.00179744050.00109064750.0082975300.00

其中：衍生金融负

12296000.00179744050.00109064750.0082975300.00

债

合计12296000.00179744050.00109064750.0082975300.00

26.应付票据

项目期末数期初数

第64页共110页项目期末数期初数

银行承兑汇票2353374645.711192534046.86

信用证4927670.00

合计2358302315.711192534046.86

27.应付账款

(1)明细情况项目期末数期初数

材料款1057873268.91759816642.91

工程设备款338778964.33199888392.21

合计1396652233.24959705035.12

(2)账龄1年以上重要的应付账款项目期末数未偿还或结转的原因

工程设备款46530201.63未结算

小计46530201.63

28.合同负债

项目期末数期初数

预收货款24441096.0627242767.78

合计24441096.0627242767.78

29.应付职工薪酬

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

短期薪酬68769094.63590165132.31574648606.2784285620.67

离职后福利—设定

37430187.3637430187.36

提存计划

辞退福利392420.00392420.00

合计68769094.63627987739.67612471213.6384285620.67

(2)短期薪酬明细情况

第65页共110页项目期初数本期增加本期减少期末数

工资、奖金、津贴

68769094.63533067732.01517551205.9784285620.67

和补贴

职工福利费15621128.4015621128.40

社会保险费20959919.6720959919.67

其中：医疗保险费17444995.5417444995.54

工伤保险费1643287.701643287.70

生育保险费1744572.431744572.43

其他保险127064.00127064.00

住房公积金20440739.8520440739.85工会经费和职工教

75612.3875612.38

育经费

小计68769094.63590165132.31574648606.2784285620.67

(3)设定提存计划明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

基本养老保险36270962.6436270962.64

失业保险费1159224.721159224.72

小计37430187.3637430187.36

30.应交税费

项目期末数期初数

增值税6787909.057159886.74

城市维护建设税494974.24175848.06

教育费附加219791.1980215.05

地方教育附加146527.4753476.69

企业所得税115802075.0061942045.85

代扣代缴个人所得税1448729.621390106.94

房产税3259832.002741172.57

土地使用税574487.13573185.95

印花税1659877.401249463.02

其他税费1941.97136866.28

第66页共110页项目期末数期初数

合计130396145.0775502267.15

31.其他应付款

(1)明细情况项目期末数期初数

应付利息362.77

其他应付款6156511.418119624.42

合计6156874.188119624.42

(2)应付利息项目期末数期初数

黄金租赁应付利息362.77

小计362.77

(3)其他应付款项目期末数期初数

押金保证金4926659.357284394.35

其他1229852.06835230.07

小计6156511.418119624.42

32.一年内到期的非流动负债

项目期末数期初数

一年内到期的长期借款107091544.33

一年内到期的租赁负债681622.871944571.16

合计681622.87109036115.49

33.其他流动负债

项目期末数期初数

待转销项税额1923289.212719381.87

合计1923289.212719381.87

第67页共110页34.长期借款项目期末数期初数

保证借款157118311.07

合计157118311.07

35.租赁负债

项目期末数期初数

房屋租赁2628050.60

合计2628050.60

36.递延收益

项目期初数本期增加本期减少期末数形成原因

政府补助416183875.8562261389.4721170226.28457275039.04政府补助

合计416183875.8562261389.4721170226.28457275039.04

37.股本

(1)明细情况

本期增减变动（减少以“—”表示）项目期初数公积发行其期末数送股金转小计新股他股股份总数1152046537176400017640001153810537

(2)其他说明

本期发行新股系公司实施股票期权激励计划，激励对象满足期权行权条件，本期第一批股票期权行权所致，本期公司收到激励对象期权认缴款13900320.00元，其中计入股本

1764000.00元，溢价部分计入资本公积（股本溢价）12136320.00元，并将原股份支付确认的其他资本公积931355.98元，转入资本公积(股本溢价）。

38.资本公积

(1)明细情况

第68页共110页项目期初数本期增加本期减少期末数

股本溢价2934674364.3313067675.982947742040.31

其他资本公积1372929.581769161.22931355.982210734.82

合计2936047293.9114836837.20931355.982949952775.13

(2)其他说明

1)本期资本公积（股本溢价）增加和其他资本公积减少系股票期权激励对象满足期权

行权条件本期行权所致，详见本财务报表附注五(一)37(2)之说明。

2)本期其他资本公积增加1769161.22元系公司本期确认的股份支付，详见本财务报

表附注十二之说明。

39.其他综合收益

本期发生额

其他综合收益的税后净额减：前期计入其他

减：前期税后综合收益

项目期初数计入其他减：所归属当期转入期末数本期所得税前发生综合收益得税费税后归属于母公司于少留存收益额当期转入用数股（税后归损益东属于母公

司）将重分类进损

益的其他综合-2265714.1667666504.0867666504.0865400789.92收益

其中：外币财务报表

-2265714.1667666504.0867666504.0865400789.92折算差额其他综合收益

-2265714.1667666504.0867666504.0865400789.92合计

40.盈余公积

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

法定盈余公积184011977.1314839766.80198851743.93

合计184011977.1314839766.80198851743.93

第69页共110页(2)其他说明

本期增加系根据公司章程的规定，按母公司本期实现净利润的10%提取法定盈余公积。

41.未分配利润

(1)明细情况项目本期数上年同期数

期初未分配利润2653816381.832185665664.66

加：本期归属于母公司所有者的净利润710609286.03487839562.22

减：提取法定盈余公积14839766.802408146.99

应付普通股股利74883024.9117280698.06

期末未分配利润3274702876.152653816381.83

(2)其他说明

经2024年度股东会审议通过，以公司2024年年度权益分派股权登记日2025年5月19日的公司总股本为基数，向全体股东每10股派发0.65元现金股利（含税），共计分派股利

74883024.91元。

(二)合并利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入7971464449.356483894076.386125394890.745067925014.44

其他业务收入141901537.1318909841.77630805057.55497304944.94

合计8113365986.486502803918.156756199948.295565229959.38

其中：与客户之间的

8099782380.386748754538.62

合同产生的收入

(2)收入分解信息

1)收入按商品或服务类型分解信息详见本财务报表附注十五之说明。

2)与客户之间的合同产生的收入按经营地区分解

项目本期数上年同期数

第70页共110页江苏省3096259836.132599114806.62

广东省1982136458.141584124068.08

海外1258234229.45833220829.44

福建省402548275.06519301946.02

浙江省384087929.91312323770.42

上海市310534307.53255777157.65

安徽省152368504.66140229981.17

江西省99489404.76134952576.53

其他地区414123434.74369709402.69

小计8099782380.386748754538.62

3)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解

项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入8099782380.386748754538.62

小计8099782380.386748754538.62

(3)在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为20129295.60元。

2.税金及附加

项目本期数上年同期数

印花税14727969.854736869.06

房产税12769035.8111016329.76

城市维护建设税11707223.214904428.76

教育费附加5086100.552165776.01

地方教育附加3390733.691443850.66

土地使用税2261175.692193559.99

车船税8964.5017807.96

其他917872.82205961.22

合计50869076.1226684583.42

3.销售费用

第71页共110页项目本期数上年同期数

职工薪酬44084129.1036111152.00

办公费21916340.7317720995.66

业务招待费5215485.764285500.71

折旧费723723.69631176.78

其他901318.62350513.19

合计72840997.9059099338.34

4.管理费用

项目本期数上年同期数

职工薪酬60347886.4852588713.28

办公费22332689.4017966226.24

咨询服务费12697024.6412630978.90

折旧费12254977.3518259325.45

无形资产摊销5540139.385027801.35

业务招待费1524640.591583652.62

汽车费用484151.95672180.78

其他7723307.448337515.15

合计122904817.23117066393.77

5.研发费用

项目本期数上年同期数

直接投入290041672.06256310760.29

人员人工148067845.00131889860.93

折旧与摊销费用10931336.738809015.08

其他费用18645545.0018615754.77

合计467686398.79415625391.07

6.财务费用

第72页共110页项目本期数上年同期数

利息费用21667906.6341999087.35

利息收入-8248984.45-10539135.54

汇兑损益4492470.71-13003226.40

手续费及其他2288059.251686672.02

合计20199452.1420143397.43

7.其他收益

计入本期非经项目本期数上年同期数常性损益的金额

与资产相关的政府补助21170226.2811988211.19

与收益相关的政府补助27385513.1613648534.7527385513.16

代扣个人所得税手续费返还314841.54271129.62

增值税加计抵减32166768.4630814518.59

合计81037349.4456722394.1527385513.16

8.投资收益

项目本期数上年同期数

理财产品收益130224.2919529473.45

定期及大额存单收益5197209.8410317210.96

处置长期股权投资产生的投资收益4000000.00

权益法核算的长期股权投资收益746132.36-1117008.58

远期结售汇业务768213.943948746.69

处置子公司确认损益-24820.82

合计10841780.4332653601.70

9.公允价值变动收益

项目本期数上年同期数

交易性金融资产-1375450.00

第73页共110页项目本期数上年同期数

其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益-1375450.00理财产品产生的公允价值变动收益

交易性金融负债-29157415.2696600.00

其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益-29157415.2696600.00

合计-29157415.26-1278850.00

10.信用减值损失

项目本期数上年同期数

坏账损失-4013890.79-8486439.75

合计-4013890.79-8486439.75

11.资产减值损失

项目本期数上年同期数

存货跌价损失-19360343.39-27973225.86

合同资产减值损失-298644.80

合计-19658988.19-27973225.86

12.资产处置收益

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

固定资产处置收益-14200063.33-7057698.58-14200063.33

合计-14200063.33-7057698.58-14200063.33

13.营业外收入

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

无法支付的款项17664.91507290.6817664.91

补偿款及保险理赔等7917754.5263198735.217917754.52

其他1617291.881527205.911617291.88

合计9552711.3165233231.809552711.31

第74页共110页14.营业外支出计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

对外捐赠179248.8020000.00179248.80

罚款支出及其他6907612.483592406.766907612.48

非流动资产毁损报废损失9948748.7623074479.749948748.76

合计17035610.0426686886.5017035610.04

15.所得税费用

(1)明细情况项目本期数上年同期数

当期所得税费用93694340.2552833930.51

递延所得税费用9449573.8639069083.12

合计103143914.1191903013.63

(2)会计利润与所得税费用调整过程项目本期数上年同期数

利润总额893427199.72635477011.84

按母公司适用税率计算的所得税费用223356799.9395321551.78

子公司适用不同税率的影响-90094995.99-38336779.90

调整以前期间所得税的影响5702821.53875238.36

研发费用加计扣除的影响-40713179.95-36336703.98

不可抵扣的成本、费用和损失的影响1350153.95978373.83使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的

-8168116.7916753895.10影响本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异

12276099.7942949359.02

或可抵扣亏损的影响

其他-565668.369698079.42

所得税费用103143914.1191903013.63

16.其他综合收益的税后净额

其他综合收益的税后净额详见本财务报表附注五(一)39之说明。

第75页共110页(三)合并现金流量表项目注释

1.收到或支付的重要的投资活动有关的现金

(1)收回投资收到的现金项目本期数上年同期数

赎回理财产品907995053.711780967596.44

合计907995053.711780967596.44

(2)购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金项目本期数上年同期数

购买固定资产、在建工程971238865.12747774848.31

合计971238865.12747774848.31

(3)投资支付的现金项目本期数上年同期数

购买理财产品463461628.181433459891.99

股权投资24500000.00

合计463461628.181457959891.99

2.收到或支付的其他与经营活动、投资活动及筹资活动有关的现金

(1)收到其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

营业外收入及其他收益中收到的现金90590060.75120699868.65

利息收入8248979.1010539135.54

收回票据信用证等保证金535609324.12618379993.46

收到的经营性往来款及其他375747868.689033019.46

合计1010196232.65758652017.11

(2)支付其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

管理费用、研发费用和销售费用中支付的现金90586672.2280816005.91

营业外支出、财务费用手续费等13763554.465299078.78

支付票据信用证等保证金1016149860.00353096249.42

支付的经营性往来款及其他106171484.7710806519.46

第76页共110页项目本期数上年同期数

支付暂收股权转让款77053510.56

合计1226671571.45527071364.13

(3)收到其他与投资活动有关的现金项目本期数上年同期数

收回借款125915.77

合计125915.77

(4)支付其他与投资活动有关的现金项目本期数上年同期数

拆出借款22530000.00

合计22530000.00

(5)支付其他与筹资活动有关的现金项目本期数上年同期数

支付的房租1995940.002080575.57

支付减资款260000000.00

合计1995940.00262080575.57

3.现金流量表补充资料

补充资料本期数上年同期数

(1)将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润790283285.61543573998.21

加：资产减值准备23672878.9836459665.61

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资

453910325.72389272121.72

产折旧

使用权资产折旧1505403.561879268.06

无形资产摊销5972002.175711935.88

长期待摊费用摊销744316.511752262.98

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的

14200063.337057698.58损失（收益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）9948748.7623074479.74

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）29157415.261278850.00

财务费用（收益以“－”号填列）27194544.3428995860.95

第77页共110页投资损失（收益以“－”号填列）-10841780.43-32653601.70

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）19456497.0219177006.39

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）-10006923.1619892076.73

存货的减少（增加以“－”号填列）-407878395.996198812.09

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）-557957211.79-453145732.15

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）1198338597.08493414853.03

其他1769161.221372929.58

经营活动产生的现金流量净额1589468928.191093312485.70

(2)不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券融资租入固定资产

(3)现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额337233199.15575552933.36

减：现金的期初余额575552933.36538491894.53

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额-238319734.2137061038.83

4.现金和现金等价物的构成

(1)明细情况项目期末数期初数

1)现金337233199.15575552933.36

其中：库存现金243539.36191965.35

可随时用于支付的银行存款335407608.79575360968.01

可随时用于支付的其他货币资金1582051.00可用于支付的存放中央银行款项存放同业款项拆放同业款项

2)现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

第78页共110页项目期末数期初数

3)期末现金及现金等价物余额337233199.15575552933.36

(2)公司持有的使用范围受限的现金和现金等价物

使用范围受限的原因、作为项目期末数期初数现金和现金等价物的理由

募集资金21761972.63104687282.95使用范围受限但可随时支取

小计21761972.63104687282.95

(3)不属于现金和现金等价物的货币资金不属于现金和现金等价物的项目期末数期初数理由

货币资金4.2345553.31因诉讼保全资金

货币资金598021.04久悬户

货币资金305435066.42190585585.19保证金及其他

小计306033091.69190631138.50

5.筹资活动相关负债变动情况

本期增加本期减少项目期初数期末数现金变动非现金变动现金变动非现金变动

短期借款1001628956.84692624600.0013249234.171610142797.9897359993.03长期借款（含一年内到期264209855.402654630.47266864485.87的长期借款）租赁负债（含一年内到期1944571.163629257.391947204.103309673.47

316950.98的租赁负债）

小计1267783383.40692624600.0019533122.031878954487.95316950.98100669666.50

6.不涉及现金收支的重大活动

项目本期数上年同期数

背书转让的商业汇票金额322674562.041270819991.28

其中：支付货款261720717.831074196511.45

支付固定资产等长期资产购置款60953844.21196623479.83

(四)其他

1.外币货币性项目

第79页共110页项目期末外币余额折算汇率期末折算成人民币余额

货币资金140404605.62

其中：美元19060421.667.0288133971891.76

港币356366.180.90322321877.06

林吉特3528400.481.73196110836.80

应收账款440605670.16

其中：美元62313008.747.0288437985675.79

港币2890329.890.903222610603.76

欧元1140.268.23559390.61

应付账款142425967.75

其中：美元6773391.507.028847608814.18

林吉特54747426.791.731994817068.46日元1900.000.04479785.11

2.租赁

(1)公司作为承租人

1)使用权资产相关信息详见本财务报表附注五(一)17之说明。

2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报表附注三(二十九)之说明。计入当期损益的短期租赁费用金额如下：

项目本期数上年同期数

短期租赁费用150256.971091987.70

合计150256.971091987.70

3)与租赁相关的当期损益及现金流

项目本期数上年同期数

租赁负债的利息费用30906.17119767.06

与租赁相关的总现金流出2188264.152789003.75

4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报表附注九(二)之说明。

(2)公司作为出租人经营租赁

1)租赁收入

第80页共110页项目本期数上年同期数

租赁收入13581954.727445409.67

2)经营租赁资产

项目期末数上年年末数

固定资产14561254.6814252422.46

投资性房地产131850518.2816481455.21

小计146411772.9630733877.67

经营租出固定资产详见本财务报表附注五(一)14、15之说明。

3)根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额

剩余期限期末数上年年末数

1年以内14344287.404264385.00

1-2年13701403.921437623.92

2-3年2622494.001251241.83

3-4年2532008.0082486.00

合计33200193.327035736.75

六、研发支出

公司研发支出全部费用化，具体明细详见财务报表附注五(二)5之说明。

七、在其他主体中的权益

(一)企业集团的构成

1.公司将江苏顺昌、淮安顺昌、江苏天鹏等23家子公司纳入合并财务报表范围。

2.子公司基本情况

业务性持股比例(%)子公司名称主要经营地注册地取得方式质直接间接

张家港润盛张家港张家港制造业71.24设立上海澳洋顺昌金属

材料有限公司(以上海上海制造业71.24设立

下简称上海顺昌)江苏澳洋顺昌光电

张家港张家港制造业100.00设立

技术有限公司(以

第81页共110页下简称江苏光电)

张家港奥科森张家港张家港商业71.24设立非同一控制

广东顺昌东莞东莞制造业71.24下企业合并

淮安顺昌淮安淮安制造业94.62设立

广东润盛东莞东莞制造业71.24设立

扬州顺昌扬州扬州制造业80.00设立非同一控制

香港顺昌香港香港商业71.24下企业合并非同一控制

江苏天鹏张家港张家港制造业100.00下企业合并非同一控制

张家港绿伟张家港张家港商业92.507.50下企业合并淮安智创企业管理

有限公司(以下简淮安淮安商业94.62设立

称淮安智创)

江苏顺昌张家港张家港制造业71.24分立

淮安天鹏淮安淮安制造业100.00设立非同一控制

天津齐物科技天津天津制造业66.67下企业合并非同一控制

天津齐物智能天津天津制造业64.11下企业合并

广东帆锁东莞东莞制造业71.24设立雪兰莪

马来西亚天鹏马来西亚制造业100.00设立州共青城蔚蓝新储能创业投资合伙企业

(有限合伙)(以下江西九江其他99.00设立简称蔚蓝新储能创

投)

张家港顺昌张家港张家港制造业71.24资产收购

淮安绿伟淮安淮安商业100.00设立

浩昌有限公司香港香港商业94.62设立奥科森半导体有限

马来西亚吉隆坡制造业94.62设立公司

(二)其他原因的合并范围变动

1.合并范围增加

第82页共110页公司名称股权取得方式股权取得时点出资额出资比例淮安绿伟设立2025年6月25日浩昌有限公司设立2025年6月20日奥科森半导体有设立2025年8月26日限公司

2.本期发生的不构成业务的子公司收购

(1)基本情况被购买方股权取得股权取得股权取得股权取得购买日

名称时点成本比例（%）方式

张家港顺昌2025年7月16日19800000.00100.00购买2025年7月16日（续上表）购买日至当期购买日至当期期购买日至期末被购买方的现金流量被购买方购买日的期末被购买方末被购买方的净名称确定依据经营活动净投资活动筹资活动的收入利润流入净流入净流入实际取得

张家港顺昌46425575.5914834966.32-132447.99控制权

(2)其他说明

2024 年 12 月 4 日，本公司之子公司江苏顺昌与本公司、DONGBU SINGAPORE PTE.LTD、Slitek Holdings Limited、爱思开实业(上海)有限公司签订《股权转让框架协议》，约定公司需支付1980万元受让张家港顺昌全部股权。前述股权转让定价系双方在参考北方亚事资产评估有限责任公司出具的《评估报告》（北方亚事评报字〔2025〕第27-063号）的基础上协商确定。2025年10月，公司已按协议约定支付全部股权款1980万元。2025年7月16日召开股东会，委派陈锴担任张家港顺昌的执行董事并任法定代表人。张家港顺昌于

2025年8月27日办妥工商变更手续。

在初始购买日，张家港顺昌核心资产为土地与房屋建筑物，企业无存货及必要的生产人员，不具备加工处理过程和产出能力，故不构成一项业务。本次收购未按照《企业会计准则

第20号——企业合并》以非同一控制下的企业合并进行处理，而是按照资产收购进行会计处理。

3.被购买方于购买日可辨认资产、负债

(1)明细情况

2025年度

项目张家港顺昌

第83页共110页购买日购买日公允价值账面价值资产

货币资金210907.42210907.42

应收款项1445.711445.71

其他流动资产56137.1756137.17

固定资产、无形资产35546662.316297274.53负债

应付款项16015152.6116015152.61

净资产19800000.00-9449387.78

减：少数股东权益

取得的净资产19800000.00-9449387.78

(2)可辨认资产、负债公允价值的确定方法根据北方亚事资产评估有限责任公司以2025年5月17日为基准日对张家港顺昌股权价

值的评估报告，股权评估价值为19800000.00元，评估增值额为29249387.78元。以评估基准日的评估价值为基础，考虑评估基准日至购买日之间实现的净利润、按公允价值持续计算的影响等因素确定取得的可辨认净资产公允价值。

(三)重要的非全资子公司

1.明细情况

少数股东本期归属于少本期向少数股东期末少数股东子公司名称持股比例数股东的损益宣告分派的股利权益余额

淮安顺昌5.38%7779372.4795774265.35

江苏顺昌28.76%78461819.9656378356.21284415661.40

2.重要非全资子公司的主要财务信息

(1)资产和负债情况子公期末数司名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计淮安

1081671688.011408755339.022490427027.03621349763.9786445548.18707795312.15

顺昌江苏

1657879537.76187360767.551845240305.31855904126.97552958.43856457085.40

顺昌（续上表）

第84页共110页子公司期初数名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计淮安顺

969951920.141401637682.872371589603.01667258380.3467231702.45734490082.79

昌江苏顺

1520467322.95142515727.281662983050.23750346432.55626725.12750973157.67

昌

(2)损益和现金流量情况子公司本期数名称营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量

淮安顺昌1583865170.75144667915.19144667915.19404924695.78

江苏顺昌2607885785.93272773327.35272773327.35387927690.51（续上表）子公司上年同期数名称营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量

淮安顺昌1529639735.90112076771.04112076771.04324426569.80

江苏顺昌2451930659.12227338918.12227338918.12340671737.05

(四)在联营企业中的权益不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

期末数/本期数期初数/上年同期数项目广东宇亚润盛铝材有广东宇亚润盛铝张家港顺昌限公司材有限公司联营企业

投资账面价值合计24612632.668105.8523858394.45下列各项按持股比例计算的合计数

净利润754238.21-475403.03-641605.55其他综合收益

综合收益总额754238.21-475403.03-641605.55

八、政府补助

(一)本期新增的政府补助情况项目本期新增补助金额

第85页共110页与资产相关的政府补助62261389.47

其中：计入递延收益62261389.47

与收益相关的政府补助27385513.16

其中：计入其他收益27385513.16

财政贴息1534167.00

其中：计入其他收益500000.00

冲减财务费用1034167.00

合计91181069.63

(二)涉及政府补助的负债项目本期计入财务报表列报项本期新增本期计入期初数营业外收入金目补助金额其他收益金额额

递延收益409241388.9162261389.4721005932.44

递延收益6942486.94164293.84

小计416183875.8562261389.4721170226.28（续上表）

本期冲减成本期冲减其他与资产/收益财务报表列报项目期末数本费用金额资产金额变动相关

递延收益450496845.94与资产相关

递延收益6778193.10与收益相关

小计457275039.04

(三)计入当期损益的政府补助金额项目本期数上年同期数

计入其他收益的政府补助金额49055739.4425636745.94

财政贴息对利润总额的影响金额1034167.00

合计50089906.4425636745.94

(四)本期退回的政府补助项目退回金额退回原因

政府补助1606000.00因设备退回不满足补助条件

合计1606000.00

第86页共110页九、与金融工具相关的风险

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。

(一)信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

1.信用风险管理实务

(1)信用风险的评价方法公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

1)定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；

2)定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。

(2)违约和已发生信用减值资产的定义

当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：

1)债务人发生重大财务困难；

2)债务人违反合同中对债务人的约束条款；

3)债务人很可能破产或进行其他财务重组；

4)债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况

下都不会做出的让步。

第87页共110页2.预期信用损失的计量

预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。

3.金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报表附注五(一)3、五

(一)4及五(一)7之说明。

4.信用风险敞口及信用风险集中度

本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采取了以下措施。

(1)货币资金

本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

(2)应收款项和合同资产

本公司持续对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会面临重大坏账风险。

由于本公司的应收账款风险点分布于多个合作方和多个客户，截至2025年12月31日，本公司应收账款和合同资产的15.89%（2024年12月31日：21.56%）源于余额前五名客户，本公司不存在重大的信用集中风险。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。

(二)流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。

金融负债按剩余到期日分类期末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

第88页共110页银行借款97359993.0399602002.6099602002.60交易性金融负

82975300.0082975300.0082975300.00

债

应付票据2358302315.712358302315.712358302315.71

应付账款1396652233.241396652233.241396652233.24

其他应付款6156874.186156874.186156874.18

租赁负债3309673.473509555.72792101.781482247.601235206.34

小计3944756389.633947198281.453944480827.511482247.601235206.34（续上表）上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

银行借款1265838812.241284073078.631079611078.63204462000.00

交易性金融负债12296000.0012296000.0012296000.00

应付票据1192534046.861192534046.861192534046.86

应付账款959705035.12959705035.12959705035.12

其他应付款8119624.428119624.428119624.42

租赁负债1944571.161975477.331975477.33

小计3440438089.803458703262.363254241262.36204462000.00

(三)市场风险

市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。

市场风险主要包括利率风险和外汇风险。

1.利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。

固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。

2.外汇风险

外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。

本公司面临的汇率变动的风险主要与本公司外币货币性资产和负债有关。对于外币资产和负债，如果出现短期的失衡情况，本公司会在必要时按市场汇率买卖外币，以确保将净风险敞

第89页共110页口维持在可接受的水平。

本公司期末外币货币性资产和负债情况详见本财务报表附注五(四)1之说明。

十、公允价值的披露

(一)以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值明细情况期末公允价值

项目第一层次公允第二层次公允第三层次公允合计价值计量价值计量价值计量持续的公允价值计量

1.交易性金融资产749684.7480000001.8780749686.61

(1)分类为以公允价值计量且其

749684.7480000001.8780749686.61

变动计入当期损益的金融资产

银行理财产品1.871.87

结构性存款80000000.0080000000.00

远期结售汇23185.1623185.16

外汇掉期726499.58726499.58

2.应收款项融资383206401.66383206401.66

3.其他权益工具投资10000000.0010000000.00

持续以公允价值计量的资产总额749684.74473206403.53473956088.27

4.交易性金融负债82975300.0082975300.00

(1)交易性金融负债82975300.0082975300.00

持续以公允价值计量的负债总额82975300.0082975300.00

(二)持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

公允价值计量是指除第一层级输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括外汇掉期、远期结售汇产品及交易性金融负债，相关公允价值按认购银行提供的期末远期结售汇的银行汇卖价汇率、上海黄金交易所当日的价格计算。

(三)持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本公司第三层次公允价值计量项目为金融机构理财产品、应收款项融资及其他权益工具投资。应收款项融资系公司持有的承兑汇票，由于票据剩余期限较短，以账面价值作为公允

第90页共110页价值的合理估计进行计量。金融机构理财产品公允价值依据合同协议条款和相应产品的历史

收益率及预期收益率等信息进行确定。其他权益工具投资由于被投资单位无公开市场，经营环境和经营情况、财务状况等未发生重大变化，所以公司按投资成本作为公允价值的合理估计进行计量。

十一、关联方及关联交易

(一)关联方情况

1.本公司的母公司情况

(1)本公司的母公司母公司对母公司对本公司的本公司的母公司名称注册地业务性质注册资本持股比例表决权比

（%）例（%）绿伟有限公司（以下简称香港香港投资业务1.00港币12.8018.72[注]

绿伟）

[注]公司股东昌正有限公司持股5.52%，与香港绿伟属于同一控制人控制。同时，实际控制人持有本公司0.40%股权，故实际表决权比例为18.72%

(2)本公司最终控制方是陈锴。

2.本公司的子公司情况详见本财务报表附注七之说明。

3.本公司联营企业情况

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的合营或联营企业情况如下：

合营或联营企业名称与本公司关系广东宇亚润盛铝材有限公司公司重要子公司的联营企业

2025年1-7月是公司的联营企业，2025年

张家港澳洋顺昌金属材料有限公司

8-12月是公司的孙公司

(二)关联交易情况

1.购销商品、提供和接受劳务的关联交易

(1)采购商品和接受劳务的关联交易关联方关联交易内容本期数上年同期数

广东宇亚润盛铝材有限公司铝材38907231.078047337.56

(2)出售商品和提供劳务的关联交易

第91页共110页关联方关联交易内容本期数上年同期数张家港澳洋顺昌金属材料有

电费15774.0823258.68限公司

广东宇亚润盛铝材有限公司金属物流659669.897085.12

2.关键管理人员报酬

项目本期数上年同期数

关键管理人员报酬3060551.012745775.24

(三)关联方应收应付款项

1.应收关联方款项

期末数期初数项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备预付账款广东宇亚润盛铝材有

8423038.45

限公司

小计8423038.45

2.应付关联方款项

项目名称关联方期末数期初数应付账款广东宇亚润盛铝材有

91504.91

限公司

小计91504.91

十二、股份支付

(一)股份支付总体情况

1.明细情况

各项权益工具数量和金额情况本期解授予对象本期授予本期行权本期失效锁数金数金数量金额数量金额量额量额

管理人员3910003081080.0078000614640.00

研发人员9470007462360.0016000126080.00

销售人员2090001646920.00

第92页共110页生产人员2170001709960.0069000543720.00

合计176400013900320.001630001284440.00

2.期末发行在外的股票期权或其他权益工具

期末发行在外的股票期权授予对象行权价格范围合同剩余期限

管理人员每份7.88元第二批5.17月，第三批17.17月研发人员每份7.88元第二批5.17月，第三批17.17月销售人员每份7.88元第二批5.17月，第三批17.17月生产人员每份7.88元第二批5.17月，第三批17.17月

3.其他说明根据2024年5月公司2024年第一次临时股东大会通过的《关于<江苏蔚蓝锂芯股份有限公司2024年股票期权激励计划（草案）>及其摘要的议案》(以下简称股权激励计划)及2024年5月公司第六届董事会第十五次会议及第六届监事会第十三次会议通过的《关于调整2024年股票期权激励计划激励对象名单及授予权益数量的议案》《关于向2024年股票期权激励计划激励对象授予股票期权的议案》，本公司向符合条件的141名激励对象授予

551.70万份股票期权，授予日为2024年6月6日，公司授予每一份股票期权的行权价格为

7.95元。根据2025年5月29日第七届董事会第一次会议，因公司2024年年度权益分派方

案于2025年5月20日实施完毕，根据公司2024年股票期权激励计划的相关规定，将2024年股票期权激励计划授予的股票期权行权价格由7.95元/股调整为7.89元/股；根据2025年6月7日第七届董事会第二次会议，因公司2023年年度权益分派方案于2024年6月7日实施完毕，根据公司2024年股票期权激励计划的相关规定，相应调整股票期权行权价格。

结合公司第七届董事会第一次会议审议通过的因公司2024年年度权益分派方案实施而相应

调整股票期权行权价格，最终股票期权行权价格调整为7.88元/股。公司分三批进行行权，当激励对象符合本激励计划约定的三个行权期条件后，具体为：第一个行权期，以2023年营业收入为基数，公司2024年营业收入增长率不低于10%；第二个行权期，以2023年营业收入为基数，公司2025年营业收入增长率不低于20%；第三个行权期，以2023年营业收入为基数，公司2026年营业收入增长率不低于30%。由公司选择行权日进行统一集中行权，具体为：第一批将于自授予日满24个月后统一行权完毕，行权比例为1/3；第二批将于自授予日满36个月后统一行权完毕，行权比例为1/3；第三批将于自授予日满48个月后统一行权完毕，行权比例为1/3。即三个批次的对应预期期权期限分别为2年、3年、4年。公

第93页共110页司采用“布莱克—斯科尔斯—默顿”期权定价模型计算授予日股票期权的公允价值，2025年度以此计算确认股票期权激励成本为1769161.22元。

(二)以权益结算的股份支付情况

授予日权益工具公允价值的确定方法和重要“布莱克—斯科尔斯—默顿”期权定价参数模型

在等待期内每个资产负债表日，根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息做出最

可行权权益工具数量的确定依据佳估计，修正预计可行权的权益工具数量。

在可行权日，最终预计可行权权益工具的数量与实际可行权工具的数量一致。

本期估计与上期估计有重大差异的原因不适用以权益结算的股份支付计入资本公积的累计

3142090.80

金额

(三)本期确认的股份支付费用总额授予对象以权益结算的股份支付费用

管理人员374007.52

研发人员957915.55

销售人员222995.53

生产人员214242.62

合计1769161.22

十三、承诺及或有事项

(一)重要承诺事项已签约而尚不必在资产负债表上列示的资本性支出承诺项目截至2025年12月31日

房屋、建筑物及机器设备856122171.37

(二)或有事项

截至资产负债表日，本公司不存在其他需要披露的或有事项。

十四、资产负债表日后事项资产负债表日后利润分配情况

拟分配每10股派息数(元)1.00

第94页共110页拟分配每10股转增数(股)4.80

经审议批准宣告发放的每10股派息数(元)115381053.70

经审议批准宣告发放的每10股转增数(股)553829058公司拟以2025年12月31日总股本

1153810537股为基数，以未分配利润向全

体股东每10股派发现金红利1.00元(含税)，共计分配115381053.70元，剩余未分配利利润分配方案润结转入下一年度，不送红股。同时拟以资本公积金转增股本，每10股转增4.80股，共计转增553829058股(最终以中国证券登记结

算有限责任公司深圳分公司登记结果为准，如有尾差，系取整所致)。

十五、其他重要事项分部信息

(一)确定报告分部考虑的因素

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定报告分部，以业务分部为基础确定报告分部。分别对金属物流业务、LED 外延片及芯片业务及锂电池业务等的经营业绩进行考核。与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在不同的分部之间分配。

(二)报告分部的财务信息业务分部项

金属物流 LED 外延片及芯片 锂电池 其他 分部间抵消 合 计目营业

2605144099.211583852961.833596579311.46327789613.988113365986.48

收入营业

2151774766.391221714179.882821020561.33308294410.556502803918.15

成本资产

1845240305.312490427027.035926095826.2411227543334.22-8825912992.3912663393500.41

总额负债

856457085.40707795312.153599779641.191706287574.54-2207253759.074663065854.21

总额

十六、母公司财务报表主要项目注释

(一)母公司资产负债表项目注释

1.应收账款

(1)账龄情况

第95页共110页账龄期末数期初数

1年以内7122931.08151856.22

其中：6个月以内7113584.8274812.89

7-12个月9346.2677043.33

账面余额合计7122931.08151856.22

减：坏账准备934.637704.34

账面价值合计7121996.45144151.88

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数种类账面余额坏账准备比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提坏账准备7122931.08100.00934.630.017121996.45

合计7122931.08100.00934.630.017121996.45（续上表）期初数种类账面余额坏账准备计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

按组合计提坏账准备151856.22100.007704.345.07144151.88

合计151856.22100.007704.345.07144151.88

2)采用账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内7122931.08934.630.01

其中：6个月以内7113584.82

7-12个月9346.26934.6310.00

小计7122931.08934.630.01

(3)坏账准备变动情况项目期初数本期变动金额期末数

第96页共110页计提收回或转回核销其他按组合计提坏

7704.34-6769.71934.63

账准备

合计7704.34-6769.71934.63

(4)应收账款金额前5名情况占应收账款期末余应收账款坏账单位名称期末账面余额额合计数的比例准备

（%）

能元科技股份有限公司6884536.0096.65

苏州苏木雅居木业有限公司63577.980.89无锡申远空间装饰设计有限公司张

59097.860.83

家港分公司

张家港市博庆贸易有限公司43576.260.61934.63

苏州鑫强装饰工程有限公司32110.050.45

小计7082898.1599.43934.63

2.其他应收款

(1)款项性质分类情况款项性质期末账面余额期初账面余额

拆借款367799533.72468186528.00

应收暂付款18000.0013000.00

账面余额合计367817533.72468199528.00

减：坏账准备1550.00650.00

账面价值合计367815983.72468198878.00

(2)账龄情况账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内367804533.72468199528.00

1-2年13000.00

账面余额合计367817533.72468199528.00

减：坏账准备1550.00650.00

账面价值合计367815983.72468198878.00

(3)坏账准备计提情况

第97页共110页1)类别明细情况期末数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

按组合计提坏账准备367817533.72100.001550.000.001367815983.72

合计367817533.72100.001550.000.001367815983.72（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

按组合计提坏账准备468199528.00100.00650.000.001468198878.00

合计468199528.00100.00650.000.001468198878.00

2)采用组合计提坏账准备的其他应收款

期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

合并范围内关联方组合367799533.72

账龄组合18000.001550.008.61

其中：1年以内5000.00250.005.00

1-2年13000.001300.0010.00

小计367817533.721550.000.001

(4)坏账准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目整个存续期预期整个存续期预未来12个月合计信用损失（未发生期信用损失（已预期信用损失信用减值）发生信用减值）

期初数650.00650.00

期初数在本期——————

--转入第二阶段-650.00650.00

第98页共110页--转入第三阶段

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提250.00650.00900.00

期末数250.001300.001550.00期末坏账准备计

0.00110.000.001

提比例（%）

(5)其他应收款金额前3名情况占其他应收期末坏账单位名称款项性质期末账面余额账龄款余额的比准备例（%）淮安澳洋顺昌光电

拆借款236841064.241年以内64.39技术有限公司扬州澳洋顺昌金属

拆借款130958469.481年以内35.60材料有限公司

1年以内：5000.00

张文娟应收暂付款18000.000.011550.00

1-2年：13000.00

小计367817533.72100.001550.00

3.长期股权投资

(1)明细情况期末数期初数减减项目值值账面余额账面价值账面余额账面价值准准备备

对子公司投资5704819853.905704819853.904941200645.194941200645.19

对联营企业投资8105.858105.85授予子公司员工的

权益结算的股份支2951346.942951346.941286035.311286035.31付

合计5707771200.845707771200.844942494786.354942494786.35

(2)对子公司投资期初数本期增减变动期末数被投资单位账面减值追加减少计提减其账面减值价值准备投资投资值准备他价值准备

第99页共110页江苏光电50000000.0050000000.00

扬州顺昌24000000.0024000000.00

淮安顺昌1100000000.001100000000.00

江苏绿伟1497536779.571497536779.57

江苏天鹏1345747201.381345747201.38

江苏顺昌369188122.69369188122.69

马来西亚天鹏544177071.55763619208.711307796280.26蔚蓝新储能创

10551470.0010551470.00

投

小计4941200645.19763619208.715704819853.90

(3)对联营企业投资期初数本期增减变动被投资单权益法下确位减值准追加投其他综合账面价值减少投资认的投资损备资收益调整益

联营企业8105.85-8105.85

张家港顺昌8105.85-8105.85

小计8105.85-8105.85（续上表）本期增减变动期末数被投资单位其他权宣告发放现金计提减值其他账面价值减值准备益变动股利或利润准备联营企业张家港顺昌小计

(二)母公司利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入6885150.307303260.00-885518.56-841653.78

第100页共110页本期数上年同期数项目收入成本收入成本

其他业务收入1609484.411504128.113666008.991395086.37

合计8494634.718807388.112780490.43553432.59

其中：与客户之间的

7049605.58-602699.15

合同产生的收入

(2)收入分解信息

1)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务类型分解

项目本期数上年同期数

金属物流7049605.58-602699.15

小计7049605.58-602699.15

2)与客户之间的合同产生的收入按经营地区分解

项目本期数上年同期数

江苏省164455.28-602699.15

境外6885150.30

小计7049605.58-602699.15

3)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解

项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入7049605.58-602699.15

小计7049605.58-602699.15

2.投资收益

项目本期数上年同期数

成本法核算的长期股权投资收益139621643.79125374537.28

权益法核算的长期股权投资收益-8105.85-475403.03

处置长期股权投资产生的投资收益4000000.00-121371901.05

理财产品收益5861874.3519264693.45

定期及大额存单收益594944.8871111.12

合计150070357.1722863037.77

第101页共110页十七、其他补充资料

(一)非经常性损益项目金额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销-20148812.09部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损28419680.16益产生持续影响的政府补助除外

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损-29157415.26益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费

委托他人投资或管理资产的损益898438.23对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益非货币性资产交换损益债务重组损益

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等

因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出2465850.03

第102页共110页其他符合非经常性损益定义的损益项目

小计-17522258.93

减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表示）-4991948.85

少数股东权益影响额（税后）-342147.14

归属于母公司所有者的非经常性损益净额-12188162.94

(二)净资产收益率及每股收益

1.明细情况

加权平均净资产每股收益（元/股）报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益归属于公司普通股股东的净

9.770.61640.6154

利润扣除非经常性损益后归属于

9.930.62690.6260

公司普通股股东的净利润

2.加权平均净资产收益率的计算过程

项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A 710609286.03

非经常性损益 B -12188162.94

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 722797448.97

归属于公司普通股股东的期初净资产 D 6923656475.71

发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净

E 13900320.00资产

新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 F 6

回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资

G 74883024.91产

减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 H 7

公司实施股权激励导致的资本公积变化 I1 1769161.22增减净资产次月起至报告期期末的累计月

J1 6数其他

外币报表折算导致的其他综合收益变化 I2 67666504.08增减净资产次月起至报告期期末的累计月

J2 6数

报告期月份数 K 12

L= D+A/2+ E×F/K-G×

加权平均净资产7276947346.84

H/K±I×J/K

第103页共110页项目序号本期数

加权平均净资产收益率 M=A/L 9.77%

扣除非经常损益加权平均净资产收益率 N=C/L 9.93%

3.基本每股收益和稀释每股收益的计算过程

(1)基本每股收益的计算过程项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A 710609286.03

非经常性损益 B -12188162.94

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 722797448.97

期初股份总数 D 1152046537

因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 E

发行新股或债转股等增加股份数 F 1764000

增加股份次月起至报告期期末的累计月数 G 6

因回购等减少股份数 H

减少股份次月起至报告期期末的累计月数 I

报告期缩股数 J

报告期月份数 K 12

发行在外的普通股加权平均数 L=D+E+F×G/K-H×I/K-J 1152928537

基本每股收益 M=A/L 0.6164

扣除非经常性损益基本每股收益 N=C/L 0.6269

(2)稀释每股收益的计算过程项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A 710609286.03

稀释性潜在普通股对净利润的影响数 B

稀释后归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 710609286.03

非经常性损益 D -12188162.94稀释后扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的

E=C-D 722797448.97净利润

发行在外的普通股加权平均数 F 1152928537

认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平

G 1698135均数

第104页共110页仅为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司2025年度报告天健审〔2026〕6-169文号报告后附件之目的而提供文件的复印件，仅用

于说明天健会计师事务所（特殊普通合伙）合法经营未经本所书面同意，此文件不得用作任何其他用途，亦不得向第三方传送或披露。

第106页共110页仅为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司2025年度报告天健审〔2026〕6-169文号报告后附件之目的而提供文件的复印件，仅用

于说明天健会计师事务所（特殊普通合伙）具有执业资质，未经本所书面同意，此文件不得用作任何其他用途，亦不得向第三方传送或披露。

第107页共110页本复印件仅为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司2025年报审计天健审〔2026〕

6-169号文号报告后附之用，证明曹小勤是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。

第108页共110页本复印件仅为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司2025年报审计天健审〔2026〕

6-169号文号报告后附之用，证明王余虎是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。

第109页共110页本复印件仅为江苏蔚蓝锂芯集团股份有限公司2025年报审计天健审〔2026〕

6-169号文号报告后附之用，证明宋佳是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。