上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

2025年度合并及母公司财务报表

审计报告书

中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)

ZHONGXINGHUACERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS LLP

地址：北京市丰台区丽泽路 20 号丽泽 SOHO Ｂ座 20 层 邮编：100073

电话：(010)51423818传真：(010)51423816中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

Z H O N G X I N G H U A C E R T I F I E D P U B L I C A C C O U N T A N T S L L P地址（ l o c a t i o n ）：北京 市丰台区丽泽 路 2 0 号丽泽 S O H O B 座 2 0 层

20/FTower BLize SOHO20 Lize RoadFengtai DistrictBeijing PR China

电 话 （ t e l ） ： 0 1 0 - 5 1 4 2 3 8 1 8 传 真 （ f a x ） ： 0 1 0 - 5 1 4 2 3 8 1 6审计报告

中兴华审字（2026）第00002757号

上海加冷松芝汽车空调股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了上海加冷松芝汽车空调股份有限公司（以下简称松芝股份）的财务报表，包括2025年12月31日的合并及母公司资产负债表，2025年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了松芝股份2025年12月31日合并及母公司的财务状况以及2025年度合并及母公司的经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师独立性准则和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于松芝股份，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是根据我们的职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。我们确定下列事项是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。

（一）收入确认

1.事项描述

2/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

如财务报表附注三、27及附注五、43所述，松芝股份2025年度实现营业收

入562764.06万元，较2024年度上升62897.69万元，较上年上升12.58%，营业收入是合并利润表的重要组成项目，对经营业绩影响重大，因此我们将收入确认识别为关键审计事项。

2.审计应对

我们针对收入确认，主要执行了以下审计程序：

（1）了解松芝股份业务模式，对销售与收款内部控制循环进行了解与评价，并对关键控制点执行控制测试，以评价有关内控设计的合理性和运行的有效性；

（2）选取样本检查销售合同的核心条款，评估收入确认的相关会计政策的适当性及是否一贯运用；

（3）实施分析程序，识别本期收入是否存在重大或异常变动，询问管理层了解该等变动的原因并评估合理性；

（4）实施细节测试，以抽样方式检查与收入确认相关的支持性文件，包括相

关销售合同、销售出库单、对账结算凭据、出口报关单、销售回款等确认文件，评价收入确认的真实性；

（5）结合应收账款函证，以抽样方式向主要客户函证本期销售额，以核实向该等客户实现收入的真实性和准确性；

（6）针对资产负债表日前后确认的销售收入实施截止测试，以评估销售收入是否在恰当的期间确认；

（7）检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表和附注中作出恰当列报和披露。

（二）应收账款坏账准备

1.事项描述

如财务报表附注三、11及附注五、4所述，截至2025年12月31日，松芝股

份应收账款账面余额为182568.15万元，坏账准备为24130.87万元，账面价值为158437.28万元，账面价值占资产总额的18.31%。由于应收账款占资产总额比重较高，且在确定应收账款坏账准备时需要运用重大会计估计和判断，因此我们将应收账款坏账准备识别为关键审计事项。

2.审计应对

3/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

我们针对应收账款坏账准备，主要执行了以下审计程序：

（1）了解、评价并测试管理层在对应收账款坏账准备评估方面的关键控制，包括应收账款的账龄分析和对应收账款余额的可收回性的定期评估以评价有关内部控制设计的合理性和运行的有效性；

（2）参考历史收款记录、历史损失率、结合当前状况以及对未来经济状况的预测，对预期信用损失率进行评估，并判断其合理性；

（3）根据应收账款账龄明细表及预期信用损失模型，测试坏账准备计提的准确性；

（4）与同行业可比上市公司进行比较，检查坏账计提政策的合理性和谨慎性；

（5）实施函证程序，并将函证结果与管理层记录的金额进行了核对；

（6）检查应收账款的期后回款情况，评价管理层对应收账款余额的可收回性评估的合理性。

（7）检查与应收账款坏账准备相关的信息是否已在财务报表和附注中作出恰当列报和披露。

四、其他信息

松芝股份管理层（以下简称管理层）对其他信息负责。其他信息包括松芝股份

2025年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估松芝股份的持续经营能力，披露与持续经

4/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算松芝股份、停止营运或别无其他现实的选择。

治理层负责监督松芝股份的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获

取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误所导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计的过程中，我们运用了职业判断，并保持了职业怀疑。

同时，我们也执行以下工作：

（一）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施

审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（二）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

（三）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（四）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对松芝股份持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致松芝股份不能持续经营。

（五）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

（六）就松芝股份中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表意见。我们负责指导、监督和执行集团审计。我们对审计意见承担全部责任。

5/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：

（项目合伙人）

中国·北京中国注册会计师：

2026年3月30日

6/116合并资产负债表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金1644385861.631559457742.66结算备付金拆出资金

交易性金融资产1009052208.59763140371.69衍生金融资产

应收票据95952809.5868440063.12

应收账款1584372779.811755274640.21

应收款项融资1030141541.85861473839.49

预付款项7918830.618526818.94应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款19723919.1310542589.82

其中：应收利息

应收股利10000000.00买入返售金融资产

存货1005922134.67922861872.54

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产52334163.1450567919.64

流动资产合计6449804249.016000285858.11

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资

长期应收款1000000.001000000.00

长期股权投资97693155.3010254286.71

其他权益工具投资12574780.3012786866.06

其他非流动金融资产42997842.2544168886.13

投资性房地产52741263.5554018853.23

固定资产1349908464.971384192324.40

在建工程117668965.9561228186.65生产性生物资产油气资产

使用权资产15600379.3616499447.14

无形资产283586300.72290377593.65

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源

商誉75254773.0093694027.55

长期待摊费用602927.68184436.35

递延所得税资产127413007.00133137749.17

其他非流动资产24309441.4322369960.53

非流动资产合计2201351301.512123912617.57

资产总计8651155550.528124198475.68

流动负债：中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

短期借款16002400.00向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债

应付票据1629113592.511426657223.91

应付账款1825326413.641710200410.90

预收款项378994.83

合同负债178144692.88229495348.89卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬77707537.8370769737.47

应交税费24752366.9018982264.17

其他应付款213730926.9192617744.01

其中：应付利息

应付股利9829868.026000000.00应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债1931707.951466813.10

其他流动负债103422360.7714895265.06

流动负债合计4054129599.393581466202.34

非流动负债：

保险合同准备金长期借款应付债券

其中：优先股永续债

租赁负债17641849.5418271740.19长期应付款长期应付职工薪酬

预计负债59450492.22

递延收益21956293.4320568450.56

递延所得税负债15122222.3416053389.03其他非流动负债

非流动负债合计54720365.31114344072.00

负债合计4108849964.703695810274.34

所有者权益：

股本628581600.00628581600.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积740713292.28739574594.92

减：库存股14570344.9514570344.95

其他综合收益-8377661.89-8191054.90专项储备

盈余公积314290800.00314290800.00一般风险准备

未分配利润2346857813.782255972414.95

归属于母公司所有者权益合计4007495499.223915658010.02

少数股东权益534810086.60512730191.32

所有者权益合计4542305585.824428388201.34

负债和所有者权益总计8651155550.528124198475.68

8/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

母公司资产负债表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金145951030.74237565800.17

交易性金融资产602213828.99367890297.85衍生金融资产

应收票据22945643.5140697513.89

应收账款649562855.21891262383.87

应收款项融资144005304.42110557814.43

预付款项2455622.894009504.76

其他应收款78384218.65157147585.24

其中：应收利息

应收股利19000000.009000000.00

存货246832985.97180824321.76

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产6700320.613392797.61

流动资产合计1899051810.991993348019.58

非流动资产：

债权投资其他债权投资长期应收款

长期股权投资2543399198.412436220938.16

其他权益工具投资12574780.3012786866.06

其他非流动金融资产42997842.2544168886.13投资性房地产

固定资产478292763.62504656259.05

在建工程6733453.404629696.16生产性生物资产油气资产使用权资产

无形资产83966117.0386315981.46

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源商誉长期待摊费用

递延所得税资产37622028.0045425145.30

其他非流动资产1419180.00124528.30

非流动资产合计3207005363.013134328300.62

资产总计5106057174.005127676320.20

流动负债：

9/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

短期借款交易性金融负债衍生金融负债

应付票据414069350.70436121529.58

应付账款349987597.36425741805.20预收款项

合同负债97666774.66107328255.10

应付职工薪酬20926056.3618180316.57

应交税费2683763.472254286.29

其他应付款198313462.81124270866.62

其中：应付利息应付股利持有待售负债一年内到期的非流动负债

其他流动负债7056721.577219378.64

流动负债合计1090703726.931121116438.00

非流动负债：

长期借款应付债券

其中：优先股永续债租赁负债长期应付款长期应付职工薪酬预计负债

递延收益5868614.817686290.61

递延所得税负债781750.691058877.60其他非流动负债

非流动负债合计6650365.508745168.21

负债合计1097354092.431129861606.21

所有者权益：

股本628581600.00628581600.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积755186256.38755186256.38

减：库存股14570344.9514570344.95

其他综合收益-6311436.75-6131163.85专项储备

盈余公积314290800.00314290800.00

未分配利润2331526206.892320457566.41

所有者权益合计4008703081.573997814713.99

负债和所有者权益总计5106057174.005127676320.20

10/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

合并利润表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目2025年度2024年度

一、营业总收入5627640622.054998663738.33

其中：营业收入5627640622.054998663738.33利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本5334167491.614895514764.09

其中：营业成本4648686596.484240504801.39利息支出手续费及佣金支出退保金赔付支出净额提取保险责任合同准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加31931795.3925661662.08

销售费用159215806.67136282093.90

管理费用205754947.99220158820.47

研发费用294345939.17281224424.11

财务费用-5767594.09-8317037.86

其中：利息费用1358548.652014906.83

利息收入10552972.4610544553.34

加：其他收益35694332.3965552403.23投资收益（损失以“－”号填

23717919.4826655244.94

列）

其中：对联营企业和合营企

2238868.591710989.77

业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益

汇兑收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“－”号填列）公允价值变动收益（损失以

4088095.685339636.50“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”号

18256729.82-5683356.12

填列）资产减值损失（损失以“-”号-31735994.85-16710042.35

填列）资产处置收益（损失以“-”号

867999.7486954.95

填列）

11/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

三、营业利润（亏损以“－”号填列）344362212.70178389815.39

加：营业外收入1273482.431276965.82

减：营业外支出22749529.872547126.19四、利润总额（亏损总额以“－”号填

322886165.26177119655.02

列）

减：所得税费用37256804.7816673480.68

五、净利润（净亏损以“－”号填列）285629360.48160446174.34

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以

285629360.48160446174.34“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润247442948.83136470101.86

2.少数股东损益38186411.6523976072.48

六、其他综合收益的税后净额-186606.99-1247284.57归属母公司所有者的其他综合收益

-186606.99-1247284.57的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综

-180272.90-65262.16合收益

1.重新计量设定受益计划变动

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

-180272.90-65262.16变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综合

-6334.09-1182022.41收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额-6334.09-1182022.41

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后净额

七、综合收益总额285442753.49159198889.77归属于母公司所有者的综合收益总

247256341.84135222817.29

额

归属于少数股东的综合收益总额38186411.6523976072.48

八、每股收益

（一）基本每股收益0.390.22

（二）稀释每股收益0.390.22

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元，上期被合并方实现的净利润为：元。

12/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

母公司利润表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目2025年度2024年度

一、营业收入1794028381.561698179887.08

减：营业成本1541793059.541557388251.91

税金及附加9059180.146748193.93

销售费用62683707.8057688914.79

管理费用59828189.7965169051.57

研发费用66137459.1749361322.17

财务费用-769392.92-1901949.53

其中：利息费用-151162.56-240645.73

利息收入1140247.252279959.88

加：其他收益8000614.1019819901.22投资收益（损失以“－”号填

94131696.9560199315.23

列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“－”号填列）公允价值变动收益（损失以

1042785.113912922.03“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”号

20898357.42-964738.37

填列）资产减值损失（损失以“-”号-933316.9453581.23

填列）资产处置收益（损失以“-”号填列）

二、营业利润（亏损以“－”号填列）178436314.6846747083.58

加：营业外收入239384.72506982.01

减：营业外支出3485705.67914880.88三、利润总额（亏损总额以“－”号填

175189993.7346339184.71

列）

减：所得税费用7563803.25-9949757.95

四、净利润（净亏损以“－”号填列）167626190.4856288942.66

（一）持续经营净利润（净亏损以

167626190.4856288942.66“－”号填列）

（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

五、其他综合收益的税后净额-180272.90-65262.16

（一）不能重分类进损益的其他综

-180272.90-65262.16合收益

1.重新计量设定受益计划变动

13/116中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

-180272.90-65262.16变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综合收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额

7.其他

六、综合收益总额167445917.5856223680.50

七、每股收益

（一）基本每股收益

（二）稀释每股收益

14/116合并现金流量表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目2025年度2024年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金5090264628.274459127403.49客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额

收到的税费返还25359011.8812065251.32

收到其他与经营活动有关的现金346721534.30528575478.90

经营活动现金流入小计5462345174.454999768133.71

购买商品、接受劳务支付的现金3491646189.163241841432.08客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金591274551.99538023897.62

支付的各项税费171771270.71106705165.13

支付其他与经营活动有关的现金628143888.52613230941.68

经营活动现金流出小计4882835900.384499801436.51

经营活动产生的现金流量净额579509274.07499966697.20

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金4557137759.724930659655.49

取得投资收益收到的现金25741916.4133702869.61

处置固定资产、无形资产和其他长期

697746.24484174.76

资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）

投资活动现金流入小计4583577422.374964846699.86

购建固定资产、无形资产和其他长期

140535880.0782226141.07

资产支付的现金

投资支付的现金4795424960.794722207918.08质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计4935960840.864804434059.15

投资活动产生的现金流量净额-352383418.49160412640.71

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金

取得借款收到的现金1000000.0035890000.00收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计1000000.0035890000.00

偿还债务支付的现金17000000.0048840000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现

166234696.9339280926.84

金

其中：子公司支付给少数股东的股

13985667.121122000.00

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金3210250.143048583.60

筹资活动现金流出小计186444947.0791169510.44

筹资活动产生的现金流量净额-185444947.07-55279510.44

四、汇率变动对现金及现金等价物的影

-164241.77958363.67响

五、现金及现金等价物净增加额41516666.74606058191.14

加：期初现金及现金等价物余额1332943666.41726553088.84

六、期末现金及现金等价物余额1374460333.151332611279.98

16/116母公司现金流量表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

单位：元项目2025年度2024年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金1486144378.761404364718.67

收到的税费返还2439742.667613259.93

收到其他与经营活动有关的现金326728767.48242501716.99

经营活动现金流入小计1815312888.901654479695.59

购买商品、接受劳务支付的现金1084236458.981165384988.97

支付给职工以及为职工支付的现金131196542.79116620859.75

支付的各项税费38579546.659694469.50

支付其他与经营活动有关的现金342906343.27354436731.62

经营活动现金流出小计1596918891.691646137049.84

经营活动产生的现金流量净额218393997.218342645.75

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金1165000000.001496000000.00

取得投资收益收到的现金97993620.5355715772.98

处置固定资产、无形资产和其他长期

4100.0034790.00

资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计1262997720.531551750562.98

购建固定资产、无形资产和其他长期

5904990.9214675082.91

资产支付的现金

投资支付的现金1414053439.121320248030.35取得子公司及其他营业单位支付的现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计1419958430.041334923113.26

投资活动产生的现金流量净额-156960709.51216827449.72

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金取得借款收到的现金收到其他与筹资活动有关的现金筹资活动现金流入小计偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的现

156557550.0037573812.00

金支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计156557550.0037573812.00

筹资活动产生的现金流量净额-156557550.00-37573812.00

四、汇率变动对现金及现金等价物的影

-0.290.24响

五、现金及现金等价物净增加额-95124262.59187596283.71

加：期初现金及现金等价物余额235149746.1847553462.47

六、期末现金及现金等价物余额140025483.59235149746.18合并所有者权益变动表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司单位：元项目2025年度归属于母公司所有者权益其他权益工具一般专项其少数股东权益所有者权益合计

股本优永其资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积风险未分配利润小计储备他先续他准备

一、上年期末余额628581600.00股债739574594.9214570344.95-8191054.90314290800.002255972414.953915658010.02512730191.34428388201.3

加：会计政策变更24前期差错更正其他

二、本年期初余额628581600.00739574594.9214570344.95-8191054.90314290800.002255972414.953915658010.02512730191.34428388201.3三、本期增减变动金额（减少以“－”1138697.36-186606.9990885398.8391837489.2022079895.282113917384.484号（填一）列）综合收益总额-186606.99247442948.83247256341.8438186411.65285442753.49

（二）所有者投入和减少资本1138697.361138697.36-1222807.95-84110.59

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他1138697.361138697.36-1222807.95-84110.59

（三）利润分配-156557550.00-156557550.00-14883708.4-171441258.42

1．提取盈余公积2

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配-156557550.00-156557550.00-14883708.4-171441258.42

4．其他2

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留存收益

5．其他综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额628581600.00740713292.2814570344.95-8377661.89314290800.002346857813.784007495499.22534810086.64542305585.8

02合并所有者权益变动表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司单位：元项目2024年度归属于母公司所有者权益其他权益工具专项一般风其少数股东权益所有者权益合计

股本优先永续其资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未分配利润小计储备险准备他股债他

一、上年期末余额628581600.00742383115.87741000.00-6943770.33314290800.002157076125.093834646870.63510631627.024345278497.65

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额628581600.00742383115.87741000.00-6943770.33314290800.002157076125.093834646870.63510631627.024345278497.65三、本期增减变动金额（减少以-2808520.9513829344.95-1247284.5798896289.8681011139.392098564.3083109703.69“（－一）”综号合填收列益）总额-1247284.57136470101.86135222817.2923976072.48159198889.77

（二）所有者投入和减少资本-2808520.95-2808520.95-14755508.18-17564029.13

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他-2808520.95-2808520.95-14755508.18-17564029.13

（三）利润分配-37573812.00-37573812.00-7122000.00-44695812.00

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配-37573812.00-37573812.00-7122000.00-44695812.00

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留存收

益5．其他综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他13829344.95-13829344.95-13829344.95

四、本期期末余额628581600.00739574594.9214570344.95-8191054.90314290800.002255972414.953915658010.02512730191.324428388201.34股东权益变动表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司单位：元项目2025年度其他权益工具专项

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未分配利润其他所有者权益合计优先股永续债其他储备

一、上年期末余额628581600.00755186256.3814570344.95-6131163.85314290800.002320457566.413997814713.99

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额628581600.00755186256.3814570344.95-6131163.85314290800.002320457566.413997814713.99

三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）-180272.9011068640.4810888367.58

（一）综合收益总额-180272.90167626190.48167445917.58

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配-156557550.00-156557550.00

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配-156557550.00-156557550.00

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留存收益

5．其他综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额628581600.00755186256.3814570344.95-6311436.75314290800.002331526206.894008703081.57股东权益变动表

编制单位：上海加冷松芝汽车空调股份有限公司单位：元项目2024年度其他权益工具专项

股本资本公积减：库存股其他综合收益盈余公积未分配利润其他所有者权益合计优先永续债其他储备

一、上年期末余额628581600.00股755186256.38741000.00-6065901.69314290800.002301742435.753992994190.44

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额628581600.00755186256.38741000.00-6065901.69314290800.002301742435.753992994190.44

三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）13829344.95-65262.1618715130.664820523.55

（一）综合收益总额-65262.1656288942.6656223680.50

（二）所有者投入和减少资本

1．所有者投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配-37573812.00-37573812.00

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配-37573812.00-37573812.00

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留存收益

5．其他综合收益结转留存收益

6．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他13829344.95-13829344.95

四、本期期末余额628581600.00755186256.3814570344.95-6131163.85314290800.002320457566.413997814713.99上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

2025年度财务报表附注（除特别说明外，金额单位为人民币元）一、公司基本情况

1、公司注册地、组织形式和总部地址

上海加冷松芝汽车空调股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）前身为上海加冷松芝

汽车空调有限公司，于2002年6月4日设立。公司股票于2010年7月20日起在深圳证券交易所上市交易，股票简称“松芝股份”，股票代码“002454”。截至2025年12月31日，本公司累计发行股本总数62858.16万股，公司注册资本为62858.16万元。公司实际控制人为陈福成先生。

公司注册地：上海市莘庄工业区华宁路4999号。公司组织形式：股份有限公司（上市）。总部地址：上海市莘庄工业区颛兴路2059号。

2、公司实际从事的主要经营活动

公司专业从事移动式空调系统研发、生产及销售，是国内移动式空调生产的龙头企业。公司产品广泛应用于大中型客车、乘用车、货车、轻型客车、轨道车及冷冻冷藏车等各类车辆。经过多年发展，公司已经成为我国自主品牌中产品种类最丰富、技术开发能力最强、市场占有率领先的移动式空调生产商。

在业务模式方面，公司的大中型客车空调业务板块主要存在“标配模式”和“终端模式”两种经营模式。针对公交公司、客运公司等最终客户市场，该类客户更为关注汽车零部件的品牌、性能、质量、售后服务的个性化、及时性、便捷性和完善性。公司具有技术先进、售后服务网络完善、产品质量稳定等特点，采用“终端模式”可以增加客户对公司的了解和认知，更好地为客户提供优质的产品和服务，从而在公交公司市场上占有较大份额。针对主机厂等客户，公司主要采用“标配模式”为客户提供大批量、标准化的客车空调产品。由于小车空调产品具有大批量、标准化程度高、单价较低、技术含量中等等特点，公司在小车空调业务板块主要采用“标配模式”。销售渠道有两种，一为直接向整车制造商销售，二为通过整车制造商的一级供应商间接向整车制造商销售。

3、财务报告的批准报出

本财务报表业经本公司董事会于2026年3月30日决议批准报出。

二、财务报表的编制基础

1、编制基础本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部发布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》（2023年修订）的规定编制。

13上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

根据企业会计准则的相关规定，本公司会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具外，本财务报表均以历史成本为计量基础。持有待售的非流动资产，按公允价值减去预计费用后的金额，以及符合持有待售条件时的原账面价值，取两者孰低计价。资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。

2、持续经营

本财务报表以持续经营为基础列报，本公司自报告期末起至少12个月具有持续经营能力。

三、重要会计政策和会计估计

本公司及各子公司主要从事移动式空调系统研发、生产及销售。本公司及各子公司根据实际生产经营特点，依据相关企业会计准则的规定，对各项交易和事项制定了若干项具体会计政策和会计估计，详见如下各项描述。

1、遵循企业会计准则的声明

本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司2025年12月31日的合并及母公司财务状况及2025年度的合并及母公司经营成果和合并及母公司现金流量等有关信息。

2、会计期间

本公司的会计期间分为年度和中期，会计中期指短于一个完整的会计年度的报告期间。本公司会计年度采用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

本公司以12个月作为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。

4、记账本位币

人民币为本公司及境内子公司经营所处的主要经济环境中的货币，本公司及境内子公司以人民币为记账本位币。本公司之境外子公司根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定印尼盾、美元为其记账本位币。本公司编制本财务报表时所采用的货币为人民币。

5、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

企业合并，是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。企业合并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。

（1）同一控制下企业合并

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。同一控制下的企业合并，在合并日取得对其他参与合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。合并日，是指合并方实际取得对被合并方控制权的日期。

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方资产、负债（包括最终控制方收购被合并方形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量；取得的净资产账面价值与支

付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价，资本公积中

14上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

股本溢价不足冲减的，调整留存收益。

合并方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。

（2）非同一控制下企业合并

参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合并。

非同一控制下的企业合并，在购买日取得对其他参与合并企业控制权的一方为购买方，参与合并的其他企业为被购买方。购买日，是指为购买方实际取得对被购买方控制权的日期。

对于非同一控制下的企业合并，合并成本包含购买日购买方为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他管理费用在发生时计入当期损益。购买方作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。所涉及的或有对价按其在购买日的公允价值计入合并成本，购买日后12个月内出现对购买日已存在情况的新的或进一步证据而需要调整或有对价的，相应调整合并商誉。购买方发生的合并成本及在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

购买方取得被购买方的可抵扣暂时性差异，在购买日因不符合递延所得税资产确认条件而未予确认的，在购买日后12个月内，如取得新的或进一步的信息表明购买日的相关情况已经存在，预期被购买方在购买日可抵扣暂时性差异带来的经济利益能够实现的，则确认相关的递延所得税资产，同时减少商誉，商誉不足冲减的，差额部分确认为当期损益；除上述情况以外，确认与企业合并相关的递延所得税资产的，计入当期损益。

通过多次交易分步实现的非同一控制下企业合并，属于“一揽子交易”的，参考本部分前面各段描述及本附注三、14“长期股权投资”进行会计处理；不属于“一揽子交易”的，区分个别财务

报表和合并财务报表进行相关会计处理：

在个别财务报表中，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，在处置该项投资时将与其相关的其他综合收益采用与被购买方直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理（即，除了按照权益法核算的在被购买方重新计量设定受益计划净负债或净资产导致的变动中的相应份额以外，其余转入当期投资收益）。

在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收益应当采用与被购买方直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理（即，除了按照权益法核算的在被购买方重新计量设定受益计划净负债或净

15上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注资产导致的变动中的相应份额以外，其余转为购买日所属当期投资收益）。

6、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

（1）控制的判断标准

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制是指本公司拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响该回报金额。

通常包括母公司拥有其半数以上的表决权的被投资单位和公司虽拥有其半数以下的表决权但通过

与被投资单位其他投资者之间的协议，拥有被投资单位半数以上表决权；根据公司章程或协议，有权决定被投资单位的财务和经营决策；有权任免被投资单位的董事会的多数成员；在被投资单位董事会占多数表决权。

（2）合并财务报表编制的方法

从取得子公司的净资产和生产经营决策的实际控制权之日起，本公司开始将其纳入合并范围；

从丧失实际控制权之日起停止纳入合并范围。对于处置的子公司，处置日前的经营成果和现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中；当期处置的子公司，不调整合并资产负债表的期初数。非同一控制下企业合并增加的子公司，其购买日后的经营成果及现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中，且不调整合并财务报表的期初数和对比数。同一控制下企业合并增加的子公司，其自合并当期期初至合并日的经营成果和现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中，并且同时调整合并财务报表的对比数。

在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司的会计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。

公司内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。

子公司的股东权益及当期净损益中不属于本公司所拥有的部分分别作为少数股东权益及少数股东损益在合并财务报表中股东权益及净利润项下单独列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。少数股东分担的子公司的亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额，仍冲减少数股东权益。

当因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司的控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，在丧失控制权时采用与被购买方直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理（即，除了在该原有子公司重新计量设定受益计划净负债或净资产导致的变动以外，其余一并转为当期投资收益）。其后，对该部分剩余股权按照《企业会计准则第2号——长期股权投资》或《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》

等相关规定进行后续计量，详见本附注三、14“长期股权投资”或本附注三、10“金融工具”。

16上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本公司通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，需区分处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易是否属于一揽子交易。处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：*这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；*这些交易整体才能达成一项完

整的商业结果；*一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；*一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。不属于一揽子交易的，对其中的每一项交易视情况分别按照“不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资”和“因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司的控制权”适用的原则进行会计处理。处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；

但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

7、合营安排分类及共同经营会计处理方法

合营安排，是指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排。本公司根据在合营安排中享有的权利和承担的义务，将合营安排分为共同经营和合营企业。共同经营，是指本公司享有该安排相关资产且承担该安排相关负债的合营安排。合营企业，是指本公司仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。

本公司对合营企业的投资采用权益法核算，按照本附注三、14（2）*“权益法核算的长期股权投资”中所述的会计政策处理。

本公司作为合营方对共同经营，确认本公司单独持有的资产、单独所承担的负债，以及按本公司份额确认共同持有的资产和共同承担的负债；确认出售本公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；按本公司份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；确认本公司单独所发生的费用，以及按本公司份额确认共同经营发生的费用。

当本公司作为合营方向共同经营投出或出售资产（该资产不构成业务，下同）、或者自共同经营购买资产时，在该等资产出售给第三方之前，本公司仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。该等资产发生符合《企业会计准则第8号——资产减值》等规定的资产减值损失的，对于由本公司向共同经营投出或出售资产的情况，本公司全额确认该损失；对于本公司自共同经营购买资产的情况，本公司按承担的份额确认该损失。

8、现金及现金等价物的确定标准

本公司现金及现金等价物包括库存现金、可以随时用于支付的存款以及本公司持有的期限短

（一般为从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

9、外币业务和外币报表折算

（1）外币交易的折算方法本公司发生的外币交易在初始确认时，按交易日的即期汇率（通常指中国人民银行公布的当日

17上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注外汇牌价的中间价，下同）折算为记账本位币金额，但公司发生的外币兑换业务或涉及外币兑换的交易事项，按照实际采用的汇率折算为记账本位币金额。

（2）对于外币货币性项目和外币非货币性项目的折算方法

资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，除：*属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理；*用于境外经营净投资有效套期的套期工具的汇兑差额（该差额计入其他综合收益，直至净投资被处置才被确认为当期损益）；以及*可供出售的外币货币性项目除摊余成本之外的其

他账面余额变动产生的汇兑差额计入其他综合收益之外，均计入当期损益。

编制合并财务报表涉及境外经营的，如有实质上构成对境外经营净投资的外币货币性项目，因汇率变动而产生的汇兑差额，计入其他综合收益；处置境外经营时，转入处置当期损益。

以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算的记账本位币金额计量。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动（含汇率变动）处理，计入当期损益或确认为其他综合收益。

（3）外币财务报表的折算方法

编制合并财务报表涉及境外经营的，如有实质上构成对境外经营净投资的外币货币性项目，因汇率变动而产生的汇兑差额，作为“外币报表折算差额”确认为其他综合收益；处置境外经营时，计入处置当期损益。

境外经营的外币财务报表按以下方法折算为人民币报表：资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；股东权益类项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。上年年末未分配利润为上一年折算后的年末未分配利润；期末未分配利润按折算后的利润分配各项目计算列示；折

算后资产类项目与负债类项目和股东权益类项目合计数的差额，作为外币报表折算差额，确认为其他综合收益。处置境外经营并丧失控制权时，将资产负债表中股东权益项目下列示的、与该境外经营相关的外币报表折算差额，全部或按处置该境外经营的比例转入处置当期损益。

外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额作为调节项目，在现金流量表中单独列报。

上年年末数和上年实际数按照上年财务报表折算后的数额列示。

在处置本公司在境外经营的全部所有者权益或因处置部分股权投资或其他原因丧失了对境外

经营控制权时，将资产负债表中股东权益项目下列示的、与该境外经营相关的归属于母公司所有者权益的外币报表折算差额，全部转入处置当期损益。

在处置部分股权投资或其他原因导致持有境外经营权益比例降低但不丧失对境外经营控制权时，与该境外经营处置部分相关的外币报表折算差额将归属于少数股东权益，不转入当期损益。在处置境外经营为联营企业或合营企业的部分股权时，与该境外经营相关的外币报表折算差额，按处

18上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

置该境外经营的比例转入处置当期损益。

10、金融工具

在本公司成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

（1）金融资产的分类、确认和计量

本公司根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为：以摊余成本计量的金融资产；以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易费用计入初始确认金额。

因销售产品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收账款或应收票据，本公司按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。

*以摊余成本计量的金融资产

本公司管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本公司对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其摊销或减值产生的利得或损失，计入当期损益。

*以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产

本公司管理此类金融资产的业务模式为既以收取合同现金流量为目标又以出售为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致。本公司对此类金融资产按照公允价值计量且其变动计入其他综合收益，但减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的利息收入计入当期损益。

此外，本公司将部分非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。本公司将该类金融资产的相关股利收入计入当期损益，公允价值变动计入其他综合收益。当该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失将从其他综合收益转入留存收益，不计入当期损益。

*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产本公司将上述以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金

融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。此外，在初始确认时，本公司为了消除或显著减少会计错配，将部分金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，本公司采用公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益。

（2）金融负债的分类、确认和计量金融负债于初始确认时分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，相关交易费用直接计入当期损益，

19上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

其他金融负债的相关交易费用计入其初始确认金额。

*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具），按照公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，公允价值变动计入当期损益。

被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，该负债由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益，且终止确认该负债时，计入其他综合收益的自身信用风险变动引起的其公允价值累计变动额转入留存收益。其余公允价值变动计入当期损益。若按上述方式对该等金融负债的自身信用风险变动的影响进行处理会造成或扩大损益中的会计错配的，本公司将该金融负债的全部利得或损失（包括企业自身信用风险变动的影响金额）计入当期损益。

*其他金融负债

除金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债、财务担保

合同外的其他金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债，按摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损失计入当期损益。

（3）金融资产转移的确认依据和计量方法

满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：*收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

*该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；*该金融资产已转移，虽然企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产的控制。

若企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，且未放弃对该金融资产的控制的，则按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使企业面临的风险水平。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计入当期损益。

金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值在终止确认及未终止确认部分之间按其相对的公允价值进行分摊，并将因转移而收到的对价与应分摊至终止确认部分的原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和与分摊的前述账面金额之差额计入当期损益。

本公司对采用附追索权方式出售的金融资产，或将持有的金融资产背书转让，需确定该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬是否已经转移。已将该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则继续判断企业是否对该资产保留了控制，并根据前面各段所述的原则进行会计处理。

（4）金融负债的终止确认

20上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，本公司终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。本公司（借入方）与借出方签订协议，以承担新金融负债的方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认原金融负债，同时确认一项新金融负债。

本公司对原金融负债（或其一部分）的合同条款作出实质性修改的，终止确认原金融负债，同时按照修改后的条款确认一项新金融负债。

金融负债（或其一部分）终止确认的，本公司将其账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。

（5）金融资产和金融负债的抵销

当本公司具有抵销已确认金额的金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的，同时本公司计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的净额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。

（6）金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。金融工具存在活跃市场的，本公司采用活跃市场中的报价确定其公允价值。

活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易的价格。金融工具不存在活跃市场的，本公司采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具当前的公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。在估值时，公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，使用不可观察输入值。

11、金融资产减值

本公司需确认减值损失的金融资产系以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计

入其他综合收益的债务工具投资，主要包括应收票据、应收账款、合同资产、其他应收款、债权投资、其他债权投资、长期应收款等。此外，对部分财务担保合同，也按照本部分所述会计政策计提减值准备和确认信用减值损失。

（1）减值准备的确认方法本公司以预期信用损失为基础，对上述各项目按照其适用的预期信用损失计量方法（一般方法或简化方法）计提减值准备并确认信用减值损失。

信用损失，是指本公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，本公司按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

预期信用损失计量的一般方法是指，本公司在每个资产负债表日评估金融资产的信用风险自初

21上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后已显著增加，本公司按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，本公司按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。本公司在评估预期信用损失时，考虑所有合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。

对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本公司假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，选择按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备/不选择简化处理方法，依据其信用风险自初始确认后是否已显著增加，而采用未来12月内或者整个存续期内预期信用损失金额为基础计量损失准备。

（2）信用风险自初始确认后是否显著增加的判断标准如果某项金融资产在资产负债表日确定的预计存续期内的违约概率显著高于在初始确认时确

定的预计存续期内的违约概率，则表明该项金融资产的信用风险显著增加。除特殊情况外，本公司采用未来12个月内发生的违约风险的变化作为整个存续期内发生违约风险变化的合理估计，来确定自初始确认后信用风险是否显著增加。

（3）以组合为基础评估预期信用风险的组合方法

本公司对信用风险显著不同的金融资产单项评价信用风险，如：应收关联方款项；与对方存在争议或涉及诉讼、仲裁的应收款项；已有明显迹象表明债务人很可能无法履行还款义务的应收款项等。

除了单项评估信用风险的金融资产外，本公司基于共同风险特征将金融资产划分为不同的组别，本公司采用的共同信用风险特征包括：金融工具类型、信用风险评级、账龄组合、逾期账龄组合、

合同结算周期、债务人所处行业等，在组合的基础上评估信用风险。

（4）金融资产减值的会计处理方法期末，本公司计算各类金融资产的预计信用损失，如果该预计信用损失大于其当前减值准备的账面金额，将其差额确认为减值损失；如果小于当前减值准备的账面金额，则将差额确认为减值利得。

（5）各类金融资产信用损失的确定方法

*应收票据本公司对于应收票据按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。基于应收票据的信用风险特征，将其划分为不同组合：

项目确定组合的依据预期信用损失计提方法

银行承兑汇票承兑人为信用风险较小的银行背书或贴现即终止确认，不计提信用损失商业承兑汇票与“应收账款”组合划分相同按其对应的应收账款账龄连续计算信用损失财务公司承兑汇

与“应收账款”组合划分相同按其对应的应收账款账龄连续计算信用损失票

*应收账款

22上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

对于不含重大融资成分的应收账款，本公司按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

对于包含重大融资成分的应收账款，本公司选择始终按照相当于存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。

除了单项评估信用风险的应收账款外，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合：

项目确定组合的依据预期信用损失计提方法无风险组合合并范围内关联方客户应收款项不计提预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前状况本组合以除合并范围内关联方客户

以及对未来经济状况的预测，编制应收账龄组合外应收款项的账龄作为信用风险特账款账龄与整个存续期预期信用损失率征对照表，计算预期信用损失a、本公司应收款项账龄从发生日开始计算。

组合中，采用账龄组合计提预期信用损失的组合计提方法：

账龄应收票据计提比例（%）应收账款计提比例（%）其他应收款计提比例（%）

1年以内（含1年）5.005.005.00

1-2年10.0010.0010.00

2-3年30.0030.0030.00

3年以上100.00100.00100.00

b、按照单项认定单项计提的坏账准备的判断标准：

当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：

1）发行方或债务人发生重大财务困难；

2）债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；

3）债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不

会做出的让步；

4）债务人很可能破产或进行其他财务重组；

5）发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；

6）以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。

金融资产发生信用减值，有可能是多个事件的共同作用所致，未必是可单独识别的事件所致。

*应收款项融资

分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据和应收账款，自取得起期限在一年内（含一年）的部分，列示为应收款项融资；自取得起期限在一年以上的，列示为其他债权投资。

除了单项评估信用风险的应收账款外，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合：

23上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目确定组合的依据预期信用损失计提方法

银行承兑汇票承兑人为信用风险较小的银行背书或贴现即终止确认，不计提信用损失*其他应收款

本公司依据其他应收款信用风险自初始确认后是否已经显著增加，采用相当于未来12个月内、或整个存续期的预期信用损失的金额计量减值损失。除了单项评估信用风险的其他应收款外，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合：

项目确定组合的依据预期信用损失计提方法无风险组合合并范围内关联方其他应收款项不计提预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前状况本组合以除合并范围内关联方外其

以及对未来经济状况的预测，编制其他账龄组合他应收款项的账龄作为信用风险特应收款账龄与整个存续期预期信用损失征

率对照表，计算预期信用损失

12、存货

（1）存货的分类

存货主要包括原材料、在产品、自制半成品、委托加工物资、周转材料、库存商品、合同履约成本等。

（2）发出的计价方法

领用和发出时以标准成本核算，对库存商品的标准成本和实际成本之间的差异，通过标准成本差异科目核算，并按期结转发出存货应负担的成本差异，将标准成本差异在库存商品和营业成本之间进行分摊。

（3）存货的盘存制度为永续盘存制。

（4）低值易耗品和包装物的摊销方法低值易耗品和包装物于领用时按一次摊销法摊销。

（5）存货跌价准备的确认标准和计提方法

存货可变现净值是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿证据为基础，同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。

在资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，提取存货跌价准备。存货跌价准备通常按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额提取。对于数量繁多、单价较低的存货，按存货类别计提存货跌价准备；对在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，可合并计提存货跌价准备。

计提存货跌价准备后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，导致存货的可变现净值高于其账面价值的，在原已计提的存货跌价准备金额内予以转回，转回的金额计入当期损益。

13、持有待售和终止经营

24上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（1）持有待售的非流动资产和处置组

本公司若主要通过出售（包括具有商业实质的非货币性资产交换，下同）而非持续使用一项非流动资产或处置组收回其账面价值的，则将其划分为持有待售类别。具体标准为同时满足以下条件：

某项非流动资产或处置组根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；本公司已经就出售计划作出决议且获得确定的购买承诺；预计出售将在一年内完成。其中，处置组是指在一项交易中作为整体通过出售或其他方式一并处置的一组资产，以及在该交易中转让的与这些资产直接相关的负债。处置组所属的资产组或资产组组合按照《企业会计准则第8号——资产减值》分摊了企业合并中取得的商誉的，该处置组应当包含分摊至处置组的商誉。

本公司初始计量或在资产负债表日重新计量划分为持有待售的非流动资产和处置组时，其账面价值高于公允价值减去出售费用后的净额的，将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。对于处置组，所确认的资产减值损失先抵减处置组中商誉的账面价值，再按比例抵减该处置组内适用《企业会计

准则第42号——持有待售的非流动资产、处置组和终止经营》（以下简称“持有待售准则”）的计量规定的各项非流动资产的账面价值。后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额应当予以恢复，并在划分为持有待售类别后适用持有待售准则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益，并根据处置组中除商誉外适用持有待售准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重按比例增加其账面价值；

已抵减的商誉账面价值，以及适用持有待售准则计量规定的非流动资产在划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。

持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销，持有待售的处置组中负债的利息和其他费用继续予以确认。

非流动资产或处置组不再满足持有待售类别的划分条件时，本公司不再将其继续划分为持有待售类别或将非流动资产从持有待售的处置组中移除，并按照以下两者孰低计量：（1）划分为持有待售类别前的账面价值，按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折旧、摊销或减值等进行调整后的金额；（2）可收回金额。

（2）终止经营的认定标准和列报方法

终止经营是指满足下列条件之一、能够单独区分的组成部分，且该组成部分已经处置或划分为

持有待售类别：（1）该组成部分代表一项独立的主要业务或一个独立的主营经营地区；（2）该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关计划的一部分；

（3）该组成部分是专为转售而取得的子公司。

公司在利润表中列报相关终止经营损益并在附注披露终止经营的影响。

14、长期股权投资

本部分所指的长期股权投资是指本公司对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资。本公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资，作为以公允价值

25上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

计量且其变动计入当期损益的金融资产核算，其中如果属于非交易性的，本公司在初始确认时可选择将其指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产核算，其会计政策详见附注三、

10“金融工具”。

共同控制，是指本公司按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响，是指本公司对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

（1）投资成本的确定

对于同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在合并日按照被合并方股东权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方股东权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。通过多次交易分步取得同一控制下被合并方的股权，最终形成同一控制下企业合并的，应分别是否属于“一揽子交易”进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日按照应享有被合并方股东权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的

初始投资成本，长期股权投资初始投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并日之前持有的股权投资因采用权益法核算或作为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理。

对于非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在购买日按照合并成本作为长期股权投资的初始投资成本，合并成本包括购买方付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券的公允价值之和。通过多次交易分步取得被购买方的股权，最终形成非同一控制下的企业合并的，应分别是否属于“一揽子交易”进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，按照原持有被购买方的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的长期股权投资的初始投资成本。原持有的股权采用权益法核算的，相关其他综合收益暂不进行会计处理。

合并方或购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益。

除企业合并形成的长期股权投资外的其他股权投资，按成本进行初始计量，该成本视长期股权投资取得方式的不同，分别按照本公司实际支付的现金购买价款、本公司发行的权益性证券的公允价值、投资合同或协议约定的价值、非货币性资产交换交易中换出资产的公允价值或原账面价值、

该项长期股权投资自身的公允价值等方式确定。与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他

26上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

必要支出也计入投资成本。对于因追加投资能够对被投资单位实施重大影响或实施共同控制但不构成控制的，长期股权投资成本为按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》确定的原持有股权投资的公允价值加上新增投资成本之和。

（2）后续计量及损益确认方法

对被投资单位具有共同控制（构成共同经营者除外）或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。此外，公司财务报表采用成本法核算能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。

*成本法核算的长期股权投资

采用成本法核算时，长期股权投资按初始投资成本计价，追加或收回投资调整长期股权投资的成本。除取得投资时实际支付的价款或者对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或者利润外，当期投资收益按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认。

*权益法核算的长期股权投资

采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入资本公积。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行调整，并据以确认投资收益和其他综合收益。对于本公司与联营企业及合营企业之间发生的交易，投出或出售的资产不构成业务的，未实现内部交易损益按照享有的比例计算归属于本公司的部分予以抵销，在此基础上确认投资损益。但本公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属于所转让资产减值损失的，不予以抵销。本公司向合营企业或联营企业投出的资产构成业务的，投资方因此取得长期股权投资但未取得控制权的，以投出业务的公允价值作为新增长期股权投资的初始投资成本，初始投资成本与投出业务的账面价值之差，全额计入当期损益。本公司向合营企业或联营企业出售的资产构成业务的，取得的对价与业务的账面价值之差，全额计入当期损益。本公司自联营企业及合营企业购入的资产构成业务的，按《企业会计准则第20号——企业合并》的规定进行会计处理，全额确认与交易相关的利得或损失。

在确认应分担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如本公司对被投资单位负有承担额外损失的义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现净利润的，本公司在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

27上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

*收购少数股权

在编制合并财务报表时，因购买少数股权新增的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益。

*处置长期股权投资

在合并财务报表中，母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额计入股东权益；母公司部分处置对子公司

的长期股权投资导致丧失对子公司控制权的，按本附注三、6、（2）“合并财务报表编制的方法”中所述的相关会计政策处理。

其他情形下的长期股权投资处置，对于处置的股权，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。

采用权益法核算的长期股权投资，处置后的剩余股权仍采用权益法核算的，在处置时将原计入股东权益的其他综合收益部分按相应的比例采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基

础进行会计处理。因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，按比例结转入当期损益。

采用成本法核算的长期股权投资，处置后剩余股权仍采用成本法核算的，其在取得对被投资单位的控制之前因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，并按比例结转当期损益；因采用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动按比例结转当期损益。

本公司因处置部分股权投资丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加

重大影响的，改按金融工具确认和计量准则的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。对于本公司取得对被投资单位的控制之前，因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，在丧失对被投资单位控制时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因采用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动在丧失对被投资单位控

制时结转入当期损益。其中，处置后的剩余股权采用权益法核算的，其他综合收益和其他所有者权益按比例结转；处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准则进行会计处理的，其他综合收益和其他所有者权益全部结转。

本公司因处置部分股权投资丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准则核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核

28上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，在终止采用权益法时全部转入当期投资收益。

本公司通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权，如果上述交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司股权投资并丧失控制权的交易进行会计处理，在丧失控制权之前每一次处置价款与所处置的股权对应的长期股权投资账面价值之间的差额，先确认为其他综合收益，到丧失控制权时再一并转入丧失控制权的当期损益。

15、投资性房地产

投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物等。此外，对于本公司持有以备经营出租的空置建筑物，若董事会（或类似机构）作出书面决议，明确表示将其用于经营出租且持有意图短期内不再发生变化的，也作为投资性房地产列报。

投资性房地产按成本进行初始计量。与投资性房地产有关的后续支出，如果与该资产有关的经济利益很可能流入且其成本能可靠地计量，则计入投资性房地产成本。其他后续支出，在发生时计入当期损益。

本公司采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，并按照与房屋建筑物或土地使用权一致的政策进行折旧或摊销。

投资性房地产的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注三、20“长期资产减值”。

自用房地产或存货转换为投资性房地产或投资性房地产转换为自用房地产时，按转换前的账面价值作为转换后的入账价值。

投资性房地产的用途改变为自用时，自改变之日起，将该投资性房地产转换为固定资产或无形资产。自用房地产的用途改变为赚取租金或资本增值时，自改变之日起，将固定资产或无形资产转换为投资性房地产。发生转换时，转换为采用成本模式计量的投资性房地产的，以转换前的账面价值作为转换后的入账价值；转换为以公允价值模式计量的投资性房地产的，以转换日的公允价值作为转换后的入账价值。

当投资性房地产被处置、或者永久退出使用且预计不能从其处置中取得经济利益时，终止确认该项投资性房地产。投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后计入当期损益。

16、固定资产

（1）固定资产确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年度的有形资产。固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本公司，且其成本能够可靠地计量时才予以确认。固定资产按成本并考虑预计弃置费用因素的影响进行初始计量。

（2）各类固定资产的折旧方法

29上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

固定资产从达到预定可使用状态的次月起，采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。各类固定资产的使用寿命、预计净残值和年折旧率如下：

资产类别折旧方法预计使用寿命（年）预计净残值率（%）年折旧率（%）

房屋建筑物年限平均法40102.25

专用设备年限平均法5-105-109.5-18运输设备年限平均法51018

办公设备年限平均法3-51018-30固定资产装修年限平均法51018

预计净残值是指假定固定资产预计使用寿命已满并处于使用寿命终了时的预期状态，本公司目前从该项资产处置中获得的扣除预计处置费用后的金额。

（3）固定资产的减值测试方法及减值准备计提方法

固定资产的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注三、20“长期资产减值”。

（4）其他说明

与固定资产有关的后续支出，如果与该固定资产有关的经济利益很可能流入且其成本能可靠地计量，则计入固定资产成本，并终止确认被替换部分的账面价值。除此以外的其他后续支出，在发生时计入当期损益。

当固定资产处于处置状态或预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。

固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当期损益。

本公司至少于年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改变则作为会计估计变更处理。

17、在建工程

本公司在建工程分为自营方式建造和出包方式建造两种。在建工程在工程完工达到预定可使用状态时，结转固定资产。预定可使用状态的判断标准，应符合下列情况之一：固定资产的实体建造（包括安装）工作已经全部完成或实质上已经全部完成；已经试生产或试运行，并且其结果表明资产能够正常运行或能够稳定地生产出合格产品，或者试运行结果表明其能够正常运转或营业；该项建造的固定资产上的支出金额很少或者几乎不再发生；所购建的固定资产已经达到设计或合同要求，或与设计或合同要求基本相符。

在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

在建工程的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注三、20“长期资产减值”。

18、借款费用

借款费用包括借款利息、折价或溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。

可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，在资产支出已经发生、借款费用

30上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始时，开始资本化；购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态时，停止资本化。

其余借款费用在发生当期确认为费用。

专门借款当期实际发生的利息费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以资本化；一般借款根据累计资产支出超过专门借款部分的

资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金额。资本化率根据一般借款的加权平均利率计算确定。

资本化期间内，外币专门借款的汇兑差额全部予以资本化；外币一般借款的汇兑差额计入当期损益。

符合资本化条件的资产指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或可

销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。

如果符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生非正常中断、并且中断时间连续超过3个月的，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开始。

符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。

19、无形资产

（1）无形资产无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。

无形资产按成本进行初始计量。与无形资产有关的支出，如果相关的经济利益很可能流入本公司且其成本能可靠地计量，则计入无形资产成本。除此以外的其他项目的支出，在发生时计入当期损益。

取得的土地使用权通常作为无形资产核算。自行开发建造厂房等建筑物，相关的土地使用权支出和建筑物建造成本则分别作为无形资产和固定资产核算。如为外购的房屋及建筑物，则将有关价款在土地使用权和建筑物之间进行分配，难以合理分配的，全部作为固定资产处理。

使用寿命有限的无形资产自可供使用时起，对其原值减去预计净残值和已计提的减值准备累计金额在其预计使用寿命内采用直线法分期平均摊销。使用寿命不确定的无形资产不予摊销。

有限使用寿命的无形资产项目的使用寿命、确定依据及摊销方法如下：

项目预计使用寿命摊销方法土地使用权按权利期限直线法专有技术按剩余使用年限直线法计算机软件按使用期限直线法专利技术按权利期限直线法期末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命和摊销方法进行复核，如发生变更则作为会计估计变更处理。此外，还对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，如果有证据表明该

31上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

无形资产为企业带来经济利益的期限是可预见的，则估计其使用寿命并按照使用寿命有限的无形资产的摊销政策进行摊销。

（2）研究与开发支出本公司内部研究开发项目的支出分为研究阶段支出与开发阶段支出。

研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。

本公司研发支出归集范围包括研发领用的材料、人工及劳务成本、研发设备摊销、在开发过程

中使用的其他无形资产及固定资产的摊销、水电等费用。

本公司划分内部研究开发项目研究阶段支出和开发阶段支出的具体标准：

研究阶段为获取并理解新的科学或技术知识等而进行的独创性的有计划调查、研究活动的阶段；

开发阶段为在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段。

开发阶段的支出同时满足下列条件的，确认为无形资产，不能满足下述条件的开发阶段的支出计入当期损益：

*完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；

*具有完成该无形资产并使用或出售的意图；

*无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；

*有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；

*归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

本公司相应项目在满足上述条件，通过技术可行性及经济可行性研究，形成项目立项后，进入开发阶段。无法区分研究阶段支出和开发阶段支出的，将发生的研发支出全部计入当期损益。

（3）无形资产的减值测试方法及减值准备计提方法

无形资产的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注三、20“长期资产减值”。

20、长期资产减值

对于固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、使用权资产、以成本模式计量的投资性

房地产及对子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资等非流动非金融资产，本公司于资产负债表日判断是否存在减值迹象。如存在减值迹象的，则估计其可收回金额，进行减值测试。商誉、使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减值测试。

减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产的公允价值根据公平交易中销售协议价格确定；不存在销售协议但存在资产活跃市场的，公允价值按照该资产的买方出价确定；不存在销售协议和资产活跃市场的，则以可获取的最

32上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。

在财务报表中单独列示的商誉，在进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。减值损失金额先抵减分摊至该资产组或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉以外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。

上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。

21、长期待摊费用

长期待摊费用为已经发生但应由报告期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。本公司的长期待摊费用主要包括装修改造费用等。长期待摊费用在预计受益期间按直线法摊销。

22、合同负债

合同负债，是指本公司已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务。如果在本公司向客户转让商品之前，客户已经支付了合同对价或本公司已经取得了无条件收款权，本公司在客户实际支付款项和到期应支付款项孰早时点，将该已收或应收款项列示为合同负债。同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示，不同合同下的合同资产和合同负债不予抵销。

23、职工薪酬

本公司职工薪酬主要包括短期职工薪酬、离职后福利、辞退福利以及其他长期职工福利。其中：

短期薪酬主要包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、生育保险费、工伤保

险费、住房公积金、工会经费和职工教育经费、非货币性福利等。本公司在职工为本公司提供服务的会计期间将实际发生的短期职工薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中非货币性福利按公允价值计量。

离职后福利主要包括基本养老保险、失业保险等。离职后福利计划主要包括设定提存计划。采用设定提存计划的，相应的应缴存金额于发生时计入相关资产成本或当期损益。

在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿的建议，在本公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，和本公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本两者孰早日，确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益。但辞退福利预期在年度报告期结束后十二个月不能完全支付的，按照其他长期职工薪酬处理。

职工内部退休计划采用与上述辞退福利相同的原则处理。本公司将自职工停止提供服务日至正

33上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

常退休日的期间拟支付的内退人员工资和缴纳的社会保险费等，在符合预计负债确认条件时，计入当期损益（辞退福利）。

本公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存计划的，按照设定提存计划进行会计处理，除此之外按照设定受益计划进行会计处理。

24、预计负债

因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为本公司承担

的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出本公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，本公司将该项义务确认为预计负债。

本公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

如果清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收到时，作为资产单独确认，且确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。

25、股份支付

（1）股份支付的会计处理方法股份支付是为了获取职工或其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为基础确定的负债的交易。股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

*以权益结算的股份支付

用以换取职工提供的服务的权益结算的股份支付，以授予职工权益工具在授予日的公允价值计量。该公允价值的金额在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的情况下，在等待期内以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按直线法计算计入相关成本或费用/在授予后立即可行权时，在授予日计入相关成本或费用，相应增加资本公积。

在等待期内每个资产负债表日，本公司根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息做出最佳估计，修正预计可行权的权益工具数量。上述估计的影响计入当期相关成本或费用，并相应调整资本公积。

用以换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量，按照其他方服务在取得日的公允价值计量，如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加股东权益。

*以现金结算的股份支付

以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基础确定的负债的公允价值计量。如授予后立即可行权，在授予日计入相关成本或费用，相应增加负债；如须完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权，在等待期的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本公司承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用，相应增加负债。

34上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其变动计入当期损益。

（2）修改、终止股份支付计划的相关会计处理

本公司对股份支付计划进行修改时，若修改增加了所授予权益工具的公允价值，按照权益工具公允价值的增加相应确认取得服务的增加。权益工具公允价值的增加是指修改前后的权益工具在修改日的公允价值之间的差额。若修改减少了股份支付公允价值总额或采用了其他不利于职工的方式，则仍继续对取得的服务进行会计处理，视同该变更从未发生，除非本公司取消了部分或全部已授予的权益工具。

在等待期内，如果取消了授予的权益工具，本公司对取消所授予的权益性工具作为加速行权处理，将剩余等待期内应确认的金额立即计入当期损益，同时确认资本公积。职工或其他方能够选择满足非可行权条件但在等待期内未满足的，本公司将其作为授予权益工具的取消处理。

（3）涉及本公司与本公司股东或实际控制人的股份支付交易的会计处理

涉及本公司与本公司股东或实际控制人的股份支付交易，结算企业与接受服务企业中其一在本公司合并范围内，另一在本公司合并范围外的，在本公司合并财务报表中按照以下规定进行会计处理：

*结算企业以其本身权益工具结算的，将该股份支付交易作为权益结算的股份支付处理；除此之外，作为现金结算的股份支付处理。

结算企业是接受服务企业的投资者的，按照授予日权益工具的公允价值或应承担负债的公允价值确认为对接受服务企业的长期股权投资，同时确认资本公积（其他资本公积）或负债。

*接受服务企业没有结算义务或授予本企业职工的是其本身权益工具的，将该股份支付交易作为权益结算的股份支付处理；接受服务企业具有结算义务且授予本企业职工的并非其本身权益工具的，将该股份支付交易作为现金结算的股份支付处理。

本公司合并范围内各企业之间发生的股份支付交易，接受服务企业和结算企业不是同一企业的，在接受服务企业和结算企业各自的个别财务报表中对该股份支付交易的确认和计量，比照上述原则处理。

26、优先股、永续债等其他金融工具

（1）永续债和优先股等的区分

本公司发行的永续债和优先股等金融工具，同时符合以下条件的，作为权益工具：

*该金融工具不包括交付现金或其他金融资产给其他方，或在潜在不利条件下与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务；

*如将来须用或可用企业自身权益工具结算该金融工具的，如该金融工具为非衍生工具，则不包括交付可变数量的自身权益工具进行结算的合同义务；如为衍生工具，则本公司只能通过以固定数量的自身权益工具交换固定金额的现金或其他金融资产结算该金融工具。

除按上述条件可归类为权益工具的金融工具以外，本公司发行的其他金融工具应归类为金融负

35上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注债。

本公司发行的金融工具为复合金融工具的，按照负债成分的公允价值确认为一项负债，按实际收到的金额扣除负债成分的公允价值后的金额，确认为“其他权益工具”。发行复合金融工具发生的交易费用，在负债成分和权益成分之间按照各自占总发行价款的比例进行分摊。

（2）永续债和优先股等的会计处理方法

归类为金融负债的永续债和优先股等金融工具，其相关利息、股利（或股息）、利得或损失，以及赎回或再融资产生的利得或损失等，除符合资本化条件的借款费用（参见本附注三、18“借款费用”）以外，均计入当期损益。

归类为权益工具的永续债和优先股等金融工具，其发行（含再融资）、回购、出售或注销时，本公司作为权益的变动处理，相关交易费用亦从权益中扣减。本公司对权益工具持有方的分配作为利润分配处理。

本公司不确认权益工具的公允价值变动。

27、收入

本公司与客户之间的合同同时满足下列条件时，在客户取得相关商品控制权时确认收入：合同各方已批准该合同并承诺将履行各自义务；合同明确了合同各方与所转让商品或提供劳务相关的权

利和义务；合同有明确的与所转让商品相关的支付条款；合同具有商业实质，即履行该合同将改变本公司未来现金流量的风险、时间分布或金额；本公司因向客户转让商品而有权取得的对价很可能收回。

在合同开始日，本公司识别合同中存在的各单项履约义务，并将交易价格按照各单项履约义务所承诺商品的单独售价的相对比例分摊至各单项履约义务。在确定交易价格时考虑了可变对价、合同中存在的重大融资成分、非现金对价、应付客户对价等因素的影响。

对于合同中的每个单项履约义务，如果满足下列条件之一的，本公司在相关履约时段内按照履约进度将分摊至该单项履约义务的交易价格确认为收入：客户在本公司履约的同时即取得并消耗本公司履约所带来的经济利益；客户能够控制本公司履约过程中在建的商品；本公司履约过程中所产

出的商品具有不可替代用途，且本公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。履约进度根据所转让商品的性质采用投入法确定，当履约进度不能合理确定时，本公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

如果不满足上述条件之一，则本公司在客户取得相关商品控制权的时点将分摊至该单项履约义务的交易价格确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，本公司考虑下列迹象：企业就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；企业已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；企业已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；企业已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；客户已接受该商品；其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

36上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（1）关于本公司销售主要商品收入相应的业务特点分析和介绍

公司是一家专业的车辆空调制造商，主要产品为各系列大中型客车空调和乘用车空调。车辆空调的销售对象主要分两类：一类是整车制造商，另一类是最终用户。由此产生了两种销售模式，针对整车制造商采用“标配模式”，针对最终用户采用“终端模式”。标配模式：面向整车厂的销售模式，即汽车零部件企业将产品直接销售给整车厂的销售模式。终端模式：面向最终客户的销售模式，即汽车零部件企业与最终客户达成购销意向后，由最终用户向整车厂商发出指令，要求在其购买的车辆上必须安装其指定的汽车零部件企业产品的销售模式。

（2）本公司销售商品收入确认的确认标准及收入确认时间的具体判断标准

公司库存商品运往外库时，仍作公司外库存货管理，不确认销售。外库商品发往整车厂商并经整车厂商验收合格，根据整车厂商每月所提供的已收到并检验合格的商品数量确认为销售数量，并按与客户商定的价格开具发票，确认销售收入。

28、合同成本

合同成本分为合同履约成本与合同取得成本。

本公司企业为履行合同发生的成本同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

（1）该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

（2）该成本增加了企业未来用于履行履约义务的资源；

（3）该成本预期能够收回。

本公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产；但是，该资产摊销不超过一年的可以在发生时计入当期损益。

与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销。

与合同成本有关的资产，其账面价值高于下列两项的差额的，本公司将对于超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失：

（1）因转让与该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价；

（2）为转让该相关商品或服务估计将要发生的成本。

上述资产减值准备后续发生转回的，转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

29、政府补助

政府补助是指本公司从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产，不包括政府以投资者身份并享有相应所有者权益而投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。

本公司将所取得的用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助界定为与资产相关的政府补助；

其余政府补助界定为与收益相关的政府补助。若政府文件未明确规定补助对象，则采用以下方式将补助款划分为与收益相关的政府补助和与资产相关的政府补助：（1）政府文件明确了补助所针对

的特定项目的，根据该特定项目的预算中将形成资产的支出金额和计入费用的支出金额的相对比例

37上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

进行划分，对该划分比例需在每个资产负债表日进行复核，必要时进行变更；（2）政府文件中对用途仅作一般性表述，没有指明特定项目的，作为与收益相关的政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额计量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

本公司对于政府补助通常在实际收到时，按照实收金额予以确认和计量。但对于期末有确凿证据表明能够符合财政扶持政策规定的相关条件预计能够收到财政扶持资金，按照应收的金额计量。

按照应收金额计量的政府补助应同时符合以下条件：（1）应收补助款的金额已经过有权政府部门

发文确认，或者可根据正式发布的财政资金管理办法的有关规定自行合理测算，且预计其金额不存在重大不确定性；（2）所依据的是当地财政部门正式发布并按照《政府信息公开条例》的规定予以主动公开的财政扶持项目及其财政资金管理办法，且该管理办法应当是普惠性的（任何符合规定条件的企业均可申请），而不是专门针对特定企业制定的；（3）相关的补助款批文中已明确承诺了拨付期限，且该款项的拨付是有相应财政预算作为保障的，因而可以合理保证其可在规定期限内收到；（4）根据本公司和该补助事项的具体情况，应满足的其他相关条件（如有）。

与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入当期损益。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间计入当期损益；用于补偿已经发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。

同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分别进行会计处理；难以区分的，将其整体归类为与收益相关的政府补助。

与本公司日常活动相关的政府补助，按照经济业务的实质，计入其他收益或冲减相关成本费用；

与日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

已确认的政府补助需要退回时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；属于其他情况的，直接计入当期损益。

30、递延所得税资产/递延所得税负债根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

本公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生

38上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

的所得税：企业合并；直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

当拥有以净额结算的法定权利，且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，本公司当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列报。

31、租赁

（1）本公司作为承租人本公司租赁资产的类别主要为房屋建筑物。

在租赁期开始日，本公司对除短期租赁和低价值资产租赁以外的租赁确认使用权资产和租赁负债，并在租赁期内分别确认折旧费用和利息费用。

本公司在租赁期内各个期间采用直线法，将短期租赁和低价值资产租赁的租赁付款额计入当期费用。

*使用权资产

使用权资产，是指承租人可在租赁期内使用租赁资产的权利。在租赁期开始日。使用权资产按照成本进行初始计量。该成本包括：*租赁负债的初始计量金额；*在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；*承租人发生的初始直接费用；

*承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

本公司使用权资产折旧采用年限平均法分类计提。对于能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁资产预计剩余使用寿命内计提折旧；对于无法合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

本公司按照《企业会计准则第8号——资产减值》的相关规定来确定使用权资产是否已发生减值并进行会计处理。

*租赁负债

租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量。租赁付款额包括：*固定付款额（包括实质固定付款额），存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；*取决于指数或比率的可变租赁付款额；*根据承租人提供的担保余值预计应支付的款项；*购买选择权的行权价格，前提是承租人合理确定将行使该选择权；*行使终止租赁选择权需支付的款项，前提是租赁期反映出承租人将行使终止租赁选择权；

本公司采用租赁内含利率作为折现率；如果无法合理确定租赁内含利率的，则采用本公司的增量借款利率作为折现率。本公司按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入财务费用。该周期性利率是指公司所采用的折现率或修订后的折现率。

39上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

当本公司对续租选择权、终止租赁选择权或者购买选择权的评估结果发生变化的，则按变动后的租赁付款额和修订后的折现率计算的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。

当实质租赁付款额、担保余值预计的应付金额或者取决于指数或比率的可变租赁付款额发生变动的，则按变动后的租赁付款额和原折现率计算的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。

*短期租赁和低价值资产租赁

对于短期租赁（在租赁开始日租赁期不超过12个月的租赁）和低价值资产（价值低于2000元）租赁，本公司采取简化处理方法，不确认使用权资产和租赁负债，而在租赁期内各个期间按照直线法或其他系统合理的方法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

（2）本公司作为出租人

1经营租赁

本公司采用直线法将经营租赁的租赁收款额确认为租赁期内各期间的租金收入。与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额，于实际发生时计入当期损益。

2融资租赁

于租赁期开始日，本公司确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。应收融资租赁款以租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）进行初始计量，并按照固定的周期性利率计算确认租赁期内的利息收入。本公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

32、重要性标准确定方法和选择依据

涉及重要性判断标准的披露事项重要性标准确定方法和选择依据

公司将单项在建工程明细金额超过资产总额0.5%的认定为重要的在建工程项目重要。

重要的投资活动现金流量公司将单项现金流量金额超过资产总额5%的认定为重要。

子公司净资产占合并报表净资产10%以上，或子公司净利重要的非全资子公司

润占合并报表净利润10%以上

重要的承诺事项公司将重组、并购等事项认定为重要。

重要的或有事项公司将极大可能产生或有义务的事项认定为重要。

公司将资产负债表日后利润分配情况、募投项目延期情况重要的资产负债表日后事项认定为重要。

33、其他重要的会计政策和会计估计

40上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本报告期无其他重要的会计政策和会计估计披露事项。

34、重要会计政策、会计估计的变更

（1）会计政策变更本报告期无重要会计政策变更事项。

（2）会计估计变更本报告期无重要会计估计变更事项。

四、税项

1、主要税种及税率

税种计税依据税率%按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入为基础计

增值税算销项税额，在扣除当期允许抵扣的进项税额后，差额13、6部分为应交增值税。

企业所得税应纳税所得额。详见下表主要公司所得税税率按纳税主体分别列示如下：

所得税税率纳税主体名称

法定税率执行税率（注）

上海加冷松芝汽车空调股份有限公司25%15%

上海松芝汽车空调有限公司25%25%

上海松芝轨道车辆空调有限公司25%25%

厦门松芝汽车空调有限公司25%15%

安徽松芝汽车部件有限公司25%25%

重庆松芝汽车空调有限公司25%15%

成都松芝制冷科技有限公司25%25%

上海酷风汽车部件有限公司25%25%超酷（上海）制冷设备有限公司25%15%

北京松芝福田汽车空调有限公司25%25%

上海松芝海酷新能源科技有限公司25%25%

南京博士朗电子技术有限公司25%25%

安徽江淮松芝空调有限公司25%15%

武汉松芝车用空调有限公司25%15%

合肥松芝制冷设备有限公司25%20%

柳州松芝汽车空调有限公司25%15%

上海松永投资咨询有限公司25%25%

41上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

所得税税率纳税主体名称

法定税率执行税率（注）

印度尼西亚松芝汽车空调有限公司22%22%

北京松芝汽车空调有限公司25%25%

苏州新同创汽车空调有限公司25%15%

南京博士朗新能源科技有限公司25%15%

上海松芝酷能汽车技术有限公司25%15%

松芝国际控股有限公司16.5%8.25%

LUMIKKO TechnologiesOy 20% 20%

加冷松芝国际贸易(上海)有限公司25%25%

松芝大洋冷热技术（大连）有限公司25%15%

松芝大洋新能源汽车零部件（长春）有限公司25%25%

青岛加冷松芝空调设备有限公司25%20%

上海松芝汽车技术有限公司25%25%

江苏创元松芝新能源汽车空调有限公司25%25%

南昌松芝汽车空调有限公司25%25%

上海松芝酷恒新能源技术有限公司25%25%

济南通联松芝空调工程有限公司25%25%

郑州松芝汽车空调有限公司25%25%

2、税收优惠及批文

（1）流转税优惠

公司产品销售收入适用增值税，出口货物享受出口产品增值税“免、抵、退”政策。

（2）所得税优惠母公司上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

2023年11月15日，上海加冷松芝汽车空调股份有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书

号：GR202331001065。2023年、2024年、2025年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司厦门松芝汽车空调有限公司

2023年12月7日，厦门松芝汽车空调有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书号：

GR202335101338。2023年、2024年、2025年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司重庆松芝汽车空调有限公司

2024年10月28日，重庆松芝汽车空调有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书号：

GR202451100633。2024年、2025年、2026年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公

42上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

司企业所得税税率为15%。

子公司超酷（上海）制冷设备有限公司

2025年12月25日超酷（上海）制冷设备有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书号：

GR202531005665。2025年、2026年、2027年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司安徽江淮松芝空调有限公司

2023年11月30日，安徽江淮松芝空调有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书号：

GR202334004605。2023年、2024年、2025年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司武汉松芝车用空调有限公司

2023年12月8日，武汉松芝车用空调有限公司取得高新企业证书，证书号：GR202342004573。2023、

2024、2025年均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司的企业所得税税率为15%。

子公司合肥松芝制冷设备有限公司根据财政部税务总局2023年第12号《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》，对小型微利企业减按25%计算应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税政策，延续执行至2027年12月31日。合肥松芝制冷设备有限公司2025年度符合小型微利企业条件，企业所得税为20%。

子公司柳州松芝汽车空调有限公司柳州松芝汽车空调有限公司已于2025年12月2日入选全国高新技术企业认定管理工作领导小组

办公室公示的广西壮族自治区2025年第一批高新技术企业备案名单，目前尚未取得高新技术企业证书。预计2025年、2026年、2027年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，因此2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司苏州新同创汽车空调有限公司

2023年12月13日苏州新同创汽车空调有限公司取得复审后的高新技术企业证书，证书号：

GR202032006430。2023年、2024年、2025年公司均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司企业所得税税率为15%。

子公司南京博士朗新能源科技有限公司

2025年11月18日，南京博士朗新能源科技有限公司取得高新企业证书，证书号：GR202532004162。

2025、2026、2027年均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司的企业所得税税率为15%。

子公司上海松芝酷能汽车技术有限公司

2023年11月15日，上海松芝酷能汽车技术有限公司取得高新企业证书，证书号：GR202331001241。

2023、2024、2025年均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司的企业所得税税率为15%。

子公司松芝大洋冷热技术（大连）有限公司

2024年12月24日，松芝大洋冷热技术（大连）有限公司取得高新企业证书，证书号：

43上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

GR202421200767。2024年、2025年、2026年均享受高新技术企业的所得税优惠政策，2025年度公司的企业所得税税率为15%。

子公司青岛加冷松芝空调设备有限公司根据财政部税务总局2023年第12号《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》，对小型微利企业减按25%计算应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税政策，延续执行至2027年12月31日。青岛加冷松芝空调设备有限公司2025年度符合小型微利企业条件，企业所得税为20%。

五、合并财务报表项目注释

以下注释项目（含公司财务报表主要项目注释）除非特别指出，“期末”指2025年12月31日，“上年年末”指2024年12月31日，“本期”指2025年度，“上期”指2024年度。

1、货币资金

项目期末余额上年年末余额

库存现金116143.6740.00

银行存款1156701317.541160617354.57

其他货币资金487568400.42398840348.09

合计1644385861.631559457742.66

其中：存放在境外的款项总额14952110.8512572063.58

其中因抵押、质押或冻结等对使用有限制的货币资金明细如下：

项目期末余额上年年末余额

保函保证金10776157.9024682000.00

银行承兑汇票保证金249236222.96199364434.16

诉讼冻结资金2980903.22763113.17

其他6932244.401704528.92

合计269925528.48226514076.25

2、交易性金融资产

项目期末余额上年年末余额

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产1009052208.59763140371.69

其中：银行短期理财产品1009052208.59763140371.69

合计1009052208.59763140371.69

3、应收票据

（1）应收票据分类列示项目期末余额上年年末余额

44上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末余额上年年末余额

商业承兑汇票75037140.6169335267.04

财务公司承兑汇票26084121.223913741.82

小计101121261.8373249008.86

减：坏账准备5168452.254808945.74

合计95952809.5868440063.12

（2）期末已质押的应收票据情况项目期末已质押金额商业承兑汇票合计

（3）期末已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

商业承兑汇票16352805.76

合计16352805.76

（4）按坏账计提方法分类列示期末余额账面余额坏账准备类别计提比例账面价值

金额比例（%）金额

（%）单项计提坏账准备的应收票据

按组合计提坏账准备的应收票据101121261.83100.005168452.255.1195952809.58

其中：商业承兑汇票75037140.6174.213864246.195.1571172894.42

财务公司承兑汇票26084121.2225.791304206.065.0024779915.16

合计101121261.83——5168452.25——95952809.58

（续）上年年末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）单项计提坏账准备的应收票据

按组合计提坏账准备的应收票据73249008.86100.004808945.746.5768440063.12

其中：商业承兑汇票69335267.0494.664613258.656.6564722008.39

财务公司承兑汇票3913741.825.34195687.095.003718054.73

45上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

上年年末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

合计73249008.86——4808945.74——68440063.12

*组合中，按账龄组合计提坏账准备的应收票据期末余额项目

应收票据坏账准备计提比例（%）

商业承兑汇票75037140.613864246.195.15

财务公司承兑汇票26084121.221304206.065.00

合计101121261.835168452.25

（5）坏账准备的情况本期变动金额类别上年年末余额期末余额计提收回或转回转销或核销

应收票据坏账准备4808945.74359506.515168452.25

合计4808945.74359506.515168452.25

4、应收账款

（1）按账龄披露账龄期末余额上年年末余额

1年以内1600285180.391787350527.92

1至2年66047026.4160242882.82

2至3年12995898.7113857533.04

3年以上146353369.35151562708.24

小计1825681474.862013013652.02

减：坏账准备241308695.05257739011.81

合计1584372779.811755274640.21

（2）按坏账计提方法分类列示期末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提坏账准备的应收账款121112180.446.63121112180.44100.00

按组合计提坏账准备的应收账款1704569294.4293.37120196514.617.051584372779.81

其中：账龄组合1704569294.4293.37120196514.617.051584372779.81

合计1825681474.86——241308695.05——1584372779.81

46上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（续）上年年末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提坏账准备的应收账款124978774.886.21124978774.88100.00

按组合计提坏账准备的应收账款1888034877.1493.79132760236.937.031755274640.21

其中：账龄组合1888034877.1493.79132760236.937.031755274640.21

合计2013013652.02——257739011.81——1755274640.21

*期末单项计提坏账准备的应收账款整个存续期预项目账面余额期信用坏账准备理由损失

率%

滁州市公共交通有限公司19544800.00100.0019544800.00出现违约风险

沧州公共交通集团有限公司15788901.09100.0015788901.09出现违约风险

金寨县通达公共交通有限公司2526417.11100.002526417.11出现违约风险

客户经营不善，现金流紧厄瓜多尔 Clima 972885.23 100.00 972885.23张，预计回款困难客户已被吊销，预计无法印度 MK 918565.41 100.00 918565.41收回

印度 Krystal 607864.89 100.00 607864.89 诉讼纠纷内蒙古山河巨鼎矿用机械制造

951000.00100.00951000.00出现违约风险

有限责任公司

客户已被吊销，预计无法上海恒音贸易有限公司14800000.00100.0014800000.00收回

福建佰城达贸易有限公司70500.00100.0070500.00诉讼纠纷

东莞小嘟专用汽车有限公司285400.00100.00285400.00诉讼纠纷

东莞市优程制冷设备有限公司119000.00100.00119000.00诉讼纠纷

上海康菲亚冷链设备有限公司114500.00100.00114500.00诉讼纠纷江苏畅飞新能源专用汽车有限

79000.00100.0079000.00诉讼纠纷

公司

华人运通（江苏）技术有限公司466014.67100.00466014.67违约风险

华人运通控股（上海）有限公司6989.05100.006989.05违约风险

前途汽车（苏州）有限公司3831938.86100.003831938.86诉讼纠纷

客户经营不善，现金流紧华晨雷诺金杯汽车有限公司8072476.42100.008072476.42张，预计回款困难成都大运汽车集团有限公司运

1936106.17100.001936106.17诉讼纠纷

城分公司

厄瓜多尔 Clima 客户经营不善，现金流紧30036.52 100.00 30036.52张，预计回款困难客户经营不善，现金流紧印度 Krystal 233229.64 100.00 233229.64张，预计回款困难

47上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

整个存续期预项目账面余额期信用坏账准备理由损失

率%

墨西哥 JOSE 150873.19 100.00 150873.19 诉讼纠纷

CrispAir(Pry)ltd(南非 CRI) 843.46 100.00 843.46 出现违约风险

北汽瑞翔汽车有限公司22535318.26100.0022535318.26重庆北汽幻速汽车销售有限公

17892900.29100.0017892900.29

司已胜诉，已通过债权人会重庆幻速汽车配件有限公司2207012.74100.002207012.74议，对方暂时无力支付重庆比速汽车有限公司577197.29100.00577197.29

重庆比速汽车销售有限公司5042507.72100.005042507.72

成都大运汽车集团有限公司812669.41100.00812669.41诉讼纠纷

陕汽集团商用车有限公司49962.25100.0049962.25诉讼纠纷成都大运汽车集团有限公司运

93309.09100.0093309.09诉讼纠纷

城分公司

哪吒合智（上海）供应链管理有

391114.03100.00391114.03诉讼纠纷

限公司

合众新能源汽车股份有限公司2847.65100.002847.65诉讼纠纷

合计121112180.44100.00121112180.44

*组合中，按账龄组合计提坏账准备的应收账款期末余额账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内1599134347.9379956717.405.00

1-2年63308895.136330889.5110.00

2-3年11738776.683521633.0230.00

3年以上30387274.6830387274.68100.00

合计1704569294.42120196514.61

（续）上年年末余额账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内1772381589.0388619079.455.00

1-2年68022572.166802257.2610.00

2-3年14702593.894410778.1630.00

3年以上32928122.0632928122.06100.00

合计1888034877.14132760236.93

（3）坏账准备的情况类别上年年末余额本期变动金额期末余额

48上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

计提收回或转回转销或核销

应收账款坏账准备257739011.817406458.9323729596.35107179.33241308695.05

合计257739011.817406458.9323729596.35107179.33241308695.05

其中：本期坏账准备收回或转回金额重要的单位名称收回或转回金额收回方式

沧州公共交通集团有限公司2000000.00银行存款

福建佰城达贸易有限公司1589547.62银行存款

合计3589547.62——

（4）本期实际核销的主要应收账款情况无

（5）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况应收账款期末占应收账款期末余额合坏账准备期末债务人名称

余额计数的比例(%)余额

金龙联合汽车工业（苏州）有限公司121112899.656.636055644.98

中车时代电动汽车股份有限公司82152570.714.504505605.26

常州比亚迪汽车有限公司77272798.724.233863639.95

北京福田欧辉新能源汽车有限公司51622535.012.832581126.75

杭州比亚迪汽车有限公司45635779.072.502281788.95

合计377796583.1620.6919287805.89

5、应收款项融资

（1）应收款项融资情况项目期末余额上年年末余额

应收票据1030141541.85861473839.49

其中：银行承兑汇票1030141541.85861473839.49

合计1030141541.85861473839.49

（2）期末已质押的应收款项融资情况项目期末已质押金额

银行承兑汇票12050000.00

合计12050000.00

（3）期末已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

银行承兑汇票1309723758.82

合计1309723758.82

49上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

6、预付款项

（1）预付款项按账龄列示期末余额上年年末余额账龄

金额比例（%）金额比例（%）

1年以内7049031.0689.017299892.0885.61

1至2年243074.913.07703342.518.25

2至3年193671.252.45128739.241.51

3年以上433053.395.47394845.114.63

合计7918830.61——8526818.94——

（2）按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

单位名称期末余额占预付账款期末余额合计数的比例（%）

广西电网有限责任公司柳州供电局1451892.0418.34

广州市珍宝广告有限公司879245.2811.10

奇瑞汽车股份有限公司602883.897.61中国石化销售股份有限公司安徽合肥石

559027.577.06

油分公司

金华三人科技有限公司514285.726.50

合计4007334.5050.61

7、其他应收款

项目期末余额上年年末余额应收利息

应收股利10000000.00

其他应收款9723919.1310542589.82

合计19723919.1310542589.82

（1）其他应收款

*按账龄披露账龄期末余额上年年末余额

1年以内8786342.198956490.48

1至2年747491.262075820.08

2至3年1003931.34309109.88

3年以上1513112.664027666.54

小计12050877.4515369086.98

减：坏账准备2326958.324826497.16

50上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

账龄期末余额上年年末余额

合计9723919.1310542589.82

*按款项性质分类情况款项性质期末账面余额上年年末账面余额

保证金及押金3313432.554738235.82

代扣代缴及往来款1798240.862801877.99

备用金2343984.061668001.14

应收租金634145.821188057.68

其他3961074.164972914.35

合计12050877.4515369086.98

*坏账准备计提情况

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期坏账准备未来12个月预合计信用损失（未发信用损失（已发生期信用损失生信用减值）信用减值）

上年年末余额4826497.164826497.16上年年末其他应收款账

面余额在本期：

——转入第二阶段

——转入第三阶段-128621.52128621.52

——转回第二阶段

——转回第一阶段

本期计提228342.09228342.09

本期转回2521441.002521441.00本期转销

本期核销206439.93206439.93其他变动

期末余额2198336.80128621.522326958.32

*按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况占其他应收款期末余坏账准备单位名称款项性质期末余额账龄

额合计数的比例（%）期末余额

国网上海市电力公司预付电费1050073.901年以内8.7152503.70辽宁省电力有限公司

预付电费695811.971年以内5.7734790.60大连供电公司

51上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

占其他应收款期末余坏账准备单位名称款项性质期末余额账龄

额合计数的比例（%）期末余额北京巴士传媒股份有

往来款601958.703年以上5.00601958.70限公司吉林省润成园区运营

往来款573250.622-3年4.76171975.19管理有限公司北京汉阳汽车配件有

租金486139.811年以内4.0324306.99限公司

合计——3407235.00——28.27885535.18

8、存货

（1）存货分类期末余额

项目存货跌价准备/合同账面余额账面价值履约成本减值准备

原材料237669507.7615556238.03222113269.73

自制半成品123553246.814316544.29119236702.52

委托加工物资471295.42471295.42

在产品14922953.1214922953.12

库存商品638788271.906340791.43632447480.47

周转材料4955557.2845490.724910066.56

合同履约成本11820366.8511820366.85

合计1032181199.1426259064.471005922134.67

（续）上年年末余额

项目存货跌价准备/合同账面余额账面价值履约成本减值准备

原材料240558092.4416399730.81224158361.63

自制半成品174751811.021056643.01173695168.01

委托加工物资469483.63469483.63

在产品19601374.8219601374.82

库存商品502414340.324157081.12498257259.20

周转材料6712864.8532639.606680225.25

合计944507967.0821646094.54922861872.54

52上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（2）存货跌价准备/合同履约成本减值准备本期增加金额本期减少金额项目上年年末余额期末余额计提其他转回或转销其他

原材料16399730.813787991.764631484.5415556238.03

自制半成品1056643.013790839.42530938.144316544.29

库存商品4157081.124071724.681888014.376340791.43

周转材料32639.6012851.1245490.72

合计21646094.5411663406.987050437.0526259064.47

（3）存货期末余额中无借款费用资本化金额。

9、其他流动资产

项目期末余额上年年末余额

待抵扣进项税45144710.6046541166.89

预缴企业所得税7012477.253047841.02

预缴其他税金176975.29978911.73

合计52334163.1450567919.64

10、长期应收款

（1）长期应收款情况项目期末余额上年年末余额

应收租赁押金1000000.001000000.00

合计1000000.001000000.00

11、长期股权投资

本期增减变动被投资单位上年年末余额权益法下确认其他综合其他权追加投资减少投资的投资损益收益调整益变动

一、合营企业厦门金龙汽车空调

95200000.00

有限公司

小计95200000.00

二、联营企业天津亚星世纪实业

22310498.79

股份有限公司柳州广升汽车零部

10254286.712238868.59

件有限公司

小计32564785.502238868.59

合计32564785.5095200000.002238868.59

53上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（续）本期增减变动减值准备期末被投资单位宣告发放现金股期末余额计提减值准备其他余额利或利润

一、合营企业厦门金龙汽车空调

10000000.0085200000.00

有限公司

小计10000000.0085200000.00

二、联营企业天津亚星世纪实业

22310498.7922310498.79

股份有限公司柳州广升汽车零部

12493155.30

件有限公司

小计34803654.0922310498.79

合计10000000.00120003654.0922310498.79

注：公司管理层于2023年末对天津亚星世纪实业股份有限公司（以下简称“天津亚星”）进行减值测试，根据可回收金额与账面价值的差异计提减值准备，可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定。由于天津亚星涉及较多诉讼及赔偿，出现严重信用风险，对天津亚星的投资全额计提减值准备。

12、其他权益工具投资

（1）其他权益工具投资情况项目期末余额上年年末余额

准点投资集团有限公司12574780.3012786866.06

合计12574780.3012786866.06

（2）非交易性权益工具投资情况本期计入其他综合本期末累计计入其本期确认指定为以公允价值计项目收益的利得和损失他综合收益的利得的股利收量且其变动计入其他（损失为“-”）和损失（损失为“-”）入综合收益的原因准点投资集团有属于战略性的非交易

212085.767425219.70

限公司性权益工具投资

合计212085.767425219.70

13、其他非流动金融资产

项目期末余额上年年末余额

指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产42997842.2544168886.13

其中：上海嘉定大众小额贷款股份有限公司21330915.3921865283.41

上海闵行大众小额贷款股份有限公司21666926.8622303602.72

54上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末余额上年年末余额

合计42997842.2544168886.13

14、投资性房地产

（1）采用成本计量模式的投资性房地产项目房屋建筑物土地使用权合计

一、账面原值

1、上年年末余额63883122.4512925601.6076808724.05

2、本期增加金额443265.84443265.84

（1）外购135922.33135922.33

（2）存货\固定资产\在建工程转入307343.51307343.51

（3）企业合并增加

3、本期减少金额

（1）处置

（2）其他转出

4、期末余额64326388.2912925601.6077251989.89

二、累计折旧和累计摊销

1、上年年末余额17940443.864849426.9622789870.82

2、本期增加金额1415851.40305004.121720855.52

（1）计提或摊销1415851.40305004.121720855.52

3、本期减少金额

（1）处置

（2）其他转出

4、期末余额19356295.265154431.0824510726.34

三、减值准备

1、上年年末余额

2、本期增加金额

3、本期减少金额

4、期末余额

四、账面价值

1、期末账面价值44970093.037771170.5252741263.55

2、上年年末账面价值45942678.598076174.6454018853.23

15、固定资产

项目期末余额上年年末余额

55上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末余额上年年末余额

固定资产1349908464.971384192324.40固定资产清理

合计1349908464.971384192324.40

（1）固定资产

*固定资产情况固定资产装项目房屋及建筑物专用设备运输设备办公设备合计修

一、账面原值

1、上年年末余额1171661884.881066285773.9528806181.6138508835.8249749562.692355012238.95

2、本期增加金额5504946.7784094490.303124284.789813481.051112771.38103649974.28

（1）购置181349.5218902268.393116762.663981523.14837542.0227019445.73

（2）在建工程转入5323597.2565192221.917522.125831957.91275229.3676630528.55

（3）企业合并增加

3、本期减少金额1577448.9480498970.081296317.261350812.6984723548.97

（1）处置或报废160826.0080498970.081296317.261350812.6983306926.03

转入投资性房地产307343.51307343.51

其他转出1109279.431109279.43

4、期末余额1175589382.711069881294.1730634149.1346971504.1850862334.072373938664.26

二、累计折旧

1、上年年末余额233698887.27650149215.3219883568.9126440467.1740647775.88970819914.55

2、本期增加金额25906181.4279491480.312119932.434136354.532829191.15114483139.84

（1）计提25906181.4279491480.312119932.434136354.532829191.15114483139.84

3、本期减少金额152784.7060476952.431093235.581183215.7162906188.42

（1）处置或报废152784.7060476952.431093235.581183215.7162906188.42

4、期末余额259452283.99669163743.2020910265.7629393605.9943476967.031022396865.97

三、减值准备

1、上年年末余额

2、本期增加金额1633333.321633333.32

（1）计提1633333.321633333.32

3、本期减少金额

（1）处置或报废

4、期末余额1633333.321633333.32

56上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

固定资产装项目房屋及建筑物专用设备运输设备办公设备合计修

四、账面价值

17577898.1

1、期末账面价值916137098.72399084217.659723883.377385367.041349908464.97

9

12068368.6

2、上年年末账面价值937962997.61416136558.638922612.709101786.811384192324.40

5

*未办妥产权证书的固定资产情况项目账面价值未办妥产权证书的原因

印尼松芝厂房158607.22临时性建筑，无法办理权证柳州松芝厂房17243215.82产权证书尚在办理

合计17401823.04

16、在建工程

项目期末余额上年年末余额

在建工程117668965.9561228186.65工程物资

减：减值准备

合计117668965.9561228186.65

（1）在建工程

*在建工程情况期末余额上年年末余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

松芝汽车-科研用

20841580.8020841580.8011851489.4511851489.45

地项目

松芝酷能-模具建

13243152.4613243152.468882625.918882625.91

造

合肥松芝-厂房及

7450177.017450177.01

其附属

江苏创元松芝-昆

28946934.6028946934.605608676.735608676.73

山工厂

加冷松芝-在安装

6733453.406733453.404629696.164629696.16

设备

江淮松芝-兼容流

2224778.762224778.764342477.884342477.88

水线

江淮松芝-新实验

17641881.3117641881.314315362.904315362.90

中心

江淮松芝-金华零1991150.451991150.45

57上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额上年年末余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

跑 HAVC组装线

江淮松芝-新能源

6055929.206055929.20

焓差实验设备

成都松芝-二期厂

19977.4019977.401975577.401975577.40

房

柳州松芝-柳汽

H5B 1608000.00 1608000.00项目模具

南昌松芝-比亚迪

1095000.001095000.00

海豚塑料件模具

南昌松芝-BYD

UNE 437500.00 437500.00开模与修模

南昌松芝-南昌新

增产线(上海3#线448500.00448500.00

搬迁至南昌)

江淮松芝-光伏发

913274.34913274.34

电工程二期

江淮松芝-金华

HVAC第二条生产 6850.00 6850.00 585611.06 585611.06线

松芝大洋-红旗模

1100000.001100000.00

具

松芝大洋-自动火

9700000.009700000.00

焰焊设备

江淮松芝-X6组装

800000.00800000.00

线MPV增容

江淮松芝-金华零

1338053.101338053.10

跑环形流水线

江淮松芝-奇瑞华

为 HAVC总成流 1289203.55 1289203.55水线

郑州松芝-

（EQEH&EQEJ 1145000.00 1145000.00海鸥26款)开模

其他零星工程5696171.375696171.375979067.365979067.36

合计117668965.95117668965.9561228186.6561228186.65

*本期无重要在建工程项目变动情况。

17、使用权资产

项目房屋及建筑物合计

一、账面原值

1、上年年末余额24872792.7324872792.73

58上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目房屋及建筑物合计

2、本年增加金额1294256.421294256.42

3、本年减少金额

4、年末余额26167049.1526167049.15

二、累计折旧

1、上年年末余额8373345.598373345.59

2、本年增加金额2193324.202193324.20

3、本年减少金额

4、年末余额10566669.7910566669.79

三、减值准备

1、上年年末余额

2、本年增加金额

3、本年减少金额

4、年末余额

四、账面价值

1、年末账面价值15600379.3615600379.36

2、上年年末账面价值16499447.1416499447.14

18、无形资产

（1）无形资产情况项目土地使用权专有技术计算机软件专利权合计

一、账面原值

1、上年年末余额352007296.102925106.2639273146.551026415.09395231964.00

2、本期增加金额4461587.264461587.26

（1）购置4461587.264461587.26

（2）内部研发

（3）企业合并增加

3、本期减少金额4662839.6883018.864745858.54

（1）处置4662839.6883018.864745858.54

4、期末余额352007296.102925106.2639071894.13943396.23394947692.72

二、累计摊销

1、上年年末余额65402034.292925106.2635585393.75941836.05104854370.35

59上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目土地使用权专有技术计算机软件专利权合计

2、本期增加金额7670780.713471924.1311142704.84

（1）计提7670780.713471924.1311142704.84

3、本期减少金额4635683.194635683.19

（1）处置4635683.194635683.19

4、期末余额73072815.002925106.2634421634.69941836.05111361392.00

三、减值准备

1、上年年末余额

2、本期增加金额

3、本期减少金额

4、期末余额

四、账面价值

1、期末账面价值278934481.104650259.441560.18283586300.72

2、上年年末账面价值286605261.813687752.8084579.04290377593.65

（2）未办妥产权证书的土地使用权情况无。

19、商誉

（1）商誉账面原值本期增加本期减少被投资单位名称或形成商誉的上年年末余额企业合并期末余额事项处置形成的

南京博士朗电子技术有限公司12671292.7012671292.70

安徽江淮松芝空调有限公司106103702.33106103702.33

北京松芝汽车空调有限公司18209206.5018209206.50

苏州新同创汽车空调有限公司85118956.8985118956.89

Lumikko Technologies Oy 9429265.79 9429265.79

合计231532424.219429265.79222103158.42

（2）商誉减值准备被投资单位名称或形成商誉的本期增加本期减少上年年末余额期末余额事项计提处置

南京博士朗电子技术有限公司12671292.7012671292.70

安徽江淮松芝空调有限公司12409674.7818439254.5530848929.33

北京松芝汽车空调有限公司18209206.5018209206.50

苏州新同创汽车空调有限公司85118956.8985118956.89

60上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

被投资单位名称或形成商誉的本期增加本期减少上年年末余额期末余额事项计提处置

Lumikko Technologies Oy 9429265.79 9429265.79

合计137838396.6618439254.559429265.79146848385.42

（3）商誉减值情况

公司期末对与商誉相关的各资产组进行了减值测试，首先将该商誉及归属于少数股东权益的商誉包括在内，调整各资产组的账面价值，然后将调整后的各资产组账面价值与其可收回金额进行比较，以确定各资产组（包括商誉）是否发生了减值。商誉减值测试情况如下：

项目安徽江淮松芝

商誉账面余额*106103702.33

商誉减值准备余额*12409674.78

商誉的账面价值*＝*-*93694027.55

未确认归属于少数股东权益的商誉价值*50450630.22

调整后整体商誉的账面价值*=*+*144144657.77

资产组的账面价值*469223426.15

包含整体商誉的资产组的账面价值*=*+*613368083.92

资产组预计未来现金流量的现值（可回收金额）*585000000.00

商誉减值损失（大于0时）*=*-*28368083.92

归属于母公司商誉减值损失*18439254.55

（4）商誉所在资产组或资产组组合的相关信息商誉所在资产组或资产组组合的构成情况

?安徽江淮松芝空调有限公司资产组与购买日及以前年度商誉减值测试时所确定的资产组业

务内涵一致，范围为组成资产组的经营性长期资产（不包括非经营性资产、溢余资产及付息债务）。

资产组预计未来现金流量现值（可收回金额）的评估结果

安徽江淮松芝空调有限公司资产组预计未来现金流量现值（可收回金额）利用了上海加策资产评估有限公司出具的《上海加冷松芝汽车空调股份有限公司以财务报告为目的的商誉减值测试所涉及的安徽江淮松芝空调有限公司相关资产组可收回金额资产评估报告》（沪加评报字（2026）第0055

号）的评估结果。

（5）商誉减值测试过程、参数及商誉减值损失的确认方法

a、公司因并购安徽江淮松芝空调有限公司汽车空调业务所形成的商誉，以安徽江淮松芝空调有限公司的长期资产确定为与商誉相关的最小资产组，采用收益法（评估预计未来现金流量的现值）确定资产组的可收回金额，具体按照收益途径、采用现金流折现的方法估算与商誉相关的资产组可收回金额现值，即与商誉相关资产组的在用价值。

61上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

使用企业资产组（所得）税前自由现金流折现模型；采用（所得）税前加权平均资本成本模型（WACC）确定折现率；因资产组已经正常运营多年，运营状况比较稳定，故预测期取 5 年；在资产组持续经营的假设条件下，收益期按永续确定。

b、重要假设及依据

*假设评估基准日后公司所处国家现行的有关法律法规及政策、国家宏观经济形势无重大变化，本次交易各方所处地区的政治、经济和社会环境无重大变化。

*假设含商誉资产组涉及的主要经营管理团队具备管理及经营必要的知识及能力，合法合规经营，勤勉尽责。

*假设含商誉资产组在未来经营期内涉及的主营业务、收入与成本的构成以及经营策略等仍保

持其最近几年的状态持续，而不发生较大变化。

*假设在未来的经营期内，含商誉资产组所涉及的各项管理费用不会在现有基础上发生大幅的变化，仍将保持其最近几年的变化趋势持续*假设和公司相关的利率、汇率、赋税基准及税率、政策性征收费用等评估基准日后不发生重大变化。

*假设评估基准日后无其他人力不可抗拒因素及不可预见因素对公司造成重大不利影响。

c、关键参数关键参数项目预测期稳定稳定期增折现率（税前加权预测期利润率增长率期长率平均资本成本）

安徽江淮松芝2026-203永续与预测期根据预测的收入、

[注1]11.29%

空调有限公司0年期末年持平成本、费用等计算

注1：根据安徽江淮松芝空调有限公司已经签订的合同、协议、发展规划、历年经营趋势和市

场竞争等因素综合分析，对预测日未来5年的收入、成本、费用等进行预测。选择2023年-2025年年度汽车空调销售量作为以后年度各年汽车空调销售量的预测依据，结合签订的销售合同、销售毛利率等因素预测各年汽车空调销售单价，安徽江淮松芝空调有限公司2026年至2030年预计营业收入增长率分别为2%、7%、6%、5%、3%，2030年度以后各年营业收入稳定在2030年的水平。

20、长期待摊费用

项目上年年末余额本期增加金额本期摊销金额其他减少金额期末余额

施工改造118572.42100268.4018304.02

装修费57014.36676008.71150169.34582853.73

其他8849.577079.641769.93

合计184436.35676008.71257517.38602927.68

21、递延所得税资产/递延所得税负债

（1）未经抵销的递延所得税资产明细

62上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额上年年末余额项目可抵扣暂时性差异递延所得税资产可抵扣暂时性差异递延所得税资产

应收款项坏账244853010.4137824336.60267245480.9541665009.36

存货减值准备25520002.024169671.8021646094.543397973.42

预计售后服务费67232134.9211122131.0659449294.559824536.50

预提费用59542396.0310337915.4541366316.916871600.48

递延收益19106293.433021674.3620521779.133238042.15

合并报表未实现毛利7165112.081074766.816730873.201009630.98

未支付的职工薪酬137417.1234354.28137417.1234354.28模具费摊销时间性差

4537491.11680623.677961413.441194212.02

异

可抵扣亏损204497255.9930757491.89260804183.0639137815.19

收入确认暂时性差异137546812.6120632021.90128390793.3019258619.00其他权益工具投资公

7425219.701113782.967213133.941081970.09

允价值变动

长期股权投资减值22310498.793346574.8222310498.793346574.82租赁负债导致的暂时

19573556.832936033.5919738553.292960783.07

性差异

广告费466511.25116627.81466511.25116627.81

固定资产减值准备1633333.32245000.00

合计821547045.61127413007.00863982343.47133137749.17

（2）未经抵销的递延所得税负债明细期末余额上年年末余额项目应纳税暂时性差异递延所得税负债应纳税暂时性差异递延所得税负债非同一控制企业合并

45277554.939586541.6946993758.389932934.82

资产评估增值交易性金融资产公允

5458655.24978960.134320863.49692736.08

价值变动其他非流动金融资产

2997842.25449676.344168886.13625332.92

公允价值变动使用权资产与租赁负

15600379.362340056.8016499447.142474917.08

债导致的暂时性差异

固定资产折旧差异11779915.871766987.3815184067.802277610.17

大额存单计提的利息332386.4349857.96

63上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额上年年末余额项目应纳税暂时性差异递延所得税负债应纳税暂时性差异递延所得税负债收入

合计81114347.6515122222.3487499409.3716053389.03

（3）未确认递延所得税资产明细项目期末余额上年年末余额

可抵扣暂时性差异168729.62128973.79

可抵扣亏损412005599.85380136801.36

合计412174329.47380265775.15

（4）未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期年份期末余额上年年末余额备注

2025年21465931.53

2026年24707154.0724707154.07

2027年23861885.0623861885.06

2028年86077170.8186077170.81

2029年77421043.8277421043.82

2030年25798197.8825798197.88

2031年27293040.6027293040.60

2032年37142528.1137142528.11

2033年29917118.8929917118.89

2034年26452730.5926452730.59

2035年19459952.04

合计378130821.87380136801.36

22、其他非流动资产

项目期末余额上年年末余额

预付土地、设备、工程款24309441.4322369960.53

合计24309441.4322369960.53

23、所有权或使用权受限制的资产

项目期末账面价值受限原因

货币资金269925528.48银行承兑汇票及保函保证金及其他

应收款项融资12050000.00已质押的银行承兑汇票

合计281975528.48

24、短期借款

64上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末余额上年年末余额

短期借款16000000.00

应付利息2400.00

合计16002400.00

（1）短期借款分类项目期末余额上年年末余额

质押借款10000000.00

抵押借款6000000.00

合计16000000.00

25、应付票据

种类期末余额上年年末余额

银行承兑汇票1629113592.511405777931.07

商业承兑汇票20879292.84

合计1629113592.511426657223.91

26、应付账款

（1）应付账款列示项目期末余额上年年末余额

1年以内1745527173.871653429715.09

1年以上79799239.7756770695.81

合计1825326413.641710200410.90

（2）无账龄超过1年的重要应付账款。

27、预收款项

（1）预收款项列示项目期末余额上年年末余额

预收房租378994.83

合计378994.83

（2）无账龄超过1年的重要预收款项。

28、合同负债

（1）合同负债情况项目期末余额上年年末余额

预收货款178144692.88229495348.89

合计178144692.88229495348.89

29、应付职工薪酬

65上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（1）应付职工薪酬列示项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬65719566.70553704097.47547141179.3972282484.78

二、离职后福利-设定提存计划2423864.9849418060.1549130023.832711901.30

三、辞退福利2626305.794235853.394149007.432713151.75

合计70769737.47607358011.01600420210.6577707537.83

（2）短期薪酬列示项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额

1、工资、奖金、津贴和补贴60508436.33476492010.01469996581.3867003864.96

2、职工福利费960415.4330883124.4130945166.88898372.96

3、社会保险费1639794.6126780962.5226595112.171825644.96

其中：医疗保险费1521334.3624477228.3324316541.431682021.26

工伤保险费85491.361914816.521891047.94109259.94

生育保险费32968.89388917.67387522.8034363.76

4、住房公积金778059.7315694113.9815633196.72838976.99

5、工会经费和职工教育经费1558685.543497962.553341023.181715624.91

6、短期带薪缺勤

7、短期利润分享计划

8、其他短期薪酬274175.06355924.00630099.06

合计65719566.70553704097.47547141179.3972282484.78

（3）设定提存计划列示项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额

1、基本养老保险2344350.8947896750.7247618576.692622524.92

2、失业保险费79514.091521309.431511447.1489376.38

合计2423864.9849418060.1549130023.832711901.30

30、应交税费

项目期末余额上年年末余额

增值税6828579.406619543.41

企业所得税10881288.436072767.16

个人所得税1967732.741338443.57

城市维护建设税455174.06404553.18

教育费附加196616.81293035.74

地方教育费附加177880.82130907.11

66上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末余额上年年末余额

印花税1295239.671279359.88

土地使用税520116.29520116.29

房产税2279853.592255399.42

水利基金33977.5834578.98

其他115907.5133559.43

合计24752366.9018982264.17

31、其他应付款

项目期末余额上年年末余额应付利息

应付股利9829868.026000000.00

其他应付款203901058.8986617744.01

合计213730926.9192617744.01

（1）应付股利项目期末余额上年年末余额

普通股股利9829868.026000000.00

合计9829868.026000000.00

（2）其他应付款

*按款项性质列示项目期末余额上年年末余额

应付股权转让款91132400.00

运费、仓储费18412418.6412477954.77

保证金4010074.263792557.33

土地出让金6411911.096411911.09

代垫款10351929.669265277.78

预提费用67381779.1648417570.12

其他6200546.086252472.92

合计203901058.8986617744.01

*无账龄超过1年的重要其他应付款。

32、一年内到期的非流动负债

项目期末余额上年年末余额

1年内到期的租赁负债（附注五、34）1931707.951466813.10

合计1931707.951466813.10

67上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

33、其他流动负债

项目期末余额上年年末余额

待转销项税额10066268.763609793.11

已背书未到期的商业承兑票据25808354.9711285471.95

售后服务费67547737.04

合计103422360.7714895265.06

34、租赁负债

项目期末余额上年年末余额

租赁付款额24987869.4226369207.85

减：未确认融资费用5414311.936630654.56

小计19573557.4919738553.29

减：一年内到期的租赁负债（附注五、32）1931707.951466813.10

合计17641849.5418271740.19

35、预计负债

项目期末余额上年年末余额形成原因

售后服务费59450492.22预计免费维修期内的售后服务费

合计59450492.22

36、递延收益

项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额形成原因

政府补助20568450.565700000.004312157.1321956293.43政府补助

合计20568450.565700000.004312157.1321956293.43—其中，涉及政府补助的项目：

本期计入本期冲与资产本期计入

本期新增营业减成本其他相关/项目期初余额其他收益期末余额补助金额外收费用金变动与收益金额入金额相关额新能源汽车智能热管理系统的开与资产

4392248.52

发及产业化项目1271580.723120667.80相关资金与资产

土地补偿款3195505.6080898.883114606.72相关

68上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期计入本期冲与资产本期计入

本期新增营业减成本其他相关/项目期初余额其他收益期末余额补助金额外收费用金变动与收益金额入金额相关额与资产

小巨人补贴2850000.00

2850000.00相关

高可靠性通用化商用车空调系统与资产

自动化生产改造2750000.002750000.00相关项目节能高效低能耗新型汽车空调关与资产

1634042.09546095.08

键技术成果转化1087947.01相关项目新能源汽车空调与资产

数字化智能工厂1260000.00

1260000.00相关

示范应用汽车空调压缩机与资产

1283618.75736616.95547001.80

产业化项目相关与资产

挖潜改造项目1975000.00395000.00

1580000.00相关

与资产

科技计划项目1158500.00231700.00926800.00相关与资产

智能工厂项目1165000.00310000.00855000.00相关与资产

专精特新奖900000.00100000.00800000.00相关

2021年制造业与

与资产

互联网融合发展567000.0081000.00486000.00相关

项目.

2022年汽车全产

与资产

业链项目扶持资630000.0070000.00560000.00相关金

2023年新能源汽

车低碳智能热管与资产

560000.00560000.00

理系统关键技术相关研究与产业化技术改造项目补与资产

780284.17283739.76496544.41

助相关重庆市渝北区住与资产

房和建设委员会178080.0047187.60130892.40相关保障性住房补助

69上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期计入本期冲与资产本期计入

本期新增营业减成本其他相关/项目期初余额其他收益期末余额补助金额外收费用金变动与收益金额入金额相关额

资金（5年）运营时间承诺书

202307-202806）

中小企业数字化与资产

442500.00100000.00111666.71430833.29

转型改造项目相关低温热泵汽车空与资产

400000.00400000.00

调系统开发相关项目建设投资补与资产

46671.4346671.43

助相关

合计20568450.565700000.004312157.1321956293.43

37、股本

本期增减变动（+、-）项目上年年末余额发行公积金期末余额送股其他小计新股转股

股份总数628581600.00628581600.00

38、资本公积

项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额

股本溢价738581645.421138697.36739720342.78

其他资本公积992949.50992949.50

合计739574594.921138697.36740713292.28

注：本期减少资本公积主要为本期购买少数股东股权所致。

39、库存股

项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额为员工持股计划或者股权激励而收

14570344.9514570344.95

购的本公司股份

合计14570344.9514570344.95注：公司2023年11月10日召开第六届董事会第三次会议审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》，公司决定使用自有资金通过深圳证券交易所交易系统以集中竞价交易方式回购公司股份用于未来员工持股计划或股权激励计划。截至2024年12月31日，公司通过深圳证券交易所股票交易系统以集中竞价交易方式累计回购公司股份2351400股，占公司当前总股本的0.3741%，回购金额为14570344.95元。

70上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

40、其他综合收益

本期发生金额

减：前期计入其上年末本期税后归期末

项目他综合收益当期减：所得税后归属余额所得税前发生属于少余额转入损益（或留税费用于母公司额数股东存收益）

一、不能重分类

进损益的其他-6131163.85-180272.90-180272.90-6311436.75综合收益

其中：其他权益

工具投资公允-6131163.85-180272.90-180272.90-6311436.75价值变动

二、将重分类进

损益的其他综-2059891.05393304.15399638.24-6334.09-2066225.14合收益

其中：外币财务

-2059891.05393304.15399638.24-6334.09-2066225.14报表折算差额

合计-8191054.90213031.25399638.24-186606.99-8377661.89

41、盈余公积

项目上年年末余额本期增加本期减少期末余额

法定盈余公积314290800.00314290800.00

合计314290800.00314290800.00

42、未分配利润

项目本期上期

调整前上年末未分配利润2255972414.952157076125.09

调整上年年末未分配利润合计数（调增+，调减-）调整后上年年末未分配利润2255972414.952157076125.09

加：本期归属于母公司股东的净利润247442948.83136470101.86

减：提取法定盈余公积

应付普通股股利156557550.0037573812.00

期末未分配利润2346857813.782255972414.95

43、营业收入和营业成本

（1）营业收入和营业成本情况本期金额上期金额项目收入成本收入成本

主营业务5135387065.924281731166.064526597830.873929875545.21

其他业务492253556.13366955430.42472065907.46310629256.18

合计5627640622.054648686596.484998663738.334240504801.39

71上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

（2）主营业务收入及成本（分行业）列示如下：

本期金额上期金额行业名称收入成本收入成本

制造业5135387065.924281731166.064526597830.873929875545.21

合计5135387065.924281731166.064526597830.873929875545.21

（3）主营业务收入及成本（分产品）列示如下：

本期金额上期金额项目收入成本收入成本

大中型客车空调1421046317.141053466009.091210507851.33947675506.10

乘用车空调3308079959.342886125244.132874002701.802594267175.31

汽车空调零配件45022578.9736861008.9458009254.9448540261.91

轨道车空调47128350.6844887960.0797498458.9388684784.80

冷藏车空调104545734.2290691892.80135844360.27109329966.24

电池热管理126086933.99105674743.70118633206.60114059524.34

压缩机83477191.5864024307.3332101997.0027318326.51

合计5135387065.924281731166.064526597830.873929875545.21

（4）主营业务收入及成本按合同类型列示如下：

产品销售提供劳务其它合同类型收入成本收入成本收入成本

买卖合同5135387065.924281731166.06

合计5135387065.924281731166.06

44、税金及附加

项目本期金额上期金额

城市维护建设税6298390.453544999.05

教育费附加3207742.111853981.72

地方教育费附加2024650.021150372.69

房产税11914480.6911692052.48

土地使用税2840402.282344480.90

车船使用税36116.1840006.80

印花税4539462.964384406.59

水利建设基金761024.21646484.01

其他309526.494877.84

合计31931795.3925661662.08

72上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

45、销售费用

项目本期金额上期金额

职工薪酬80357457.4277957782.89

业务招待费33619439.1626527709.30

差旅费21723885.6120373209.43

其他23515024.4811423392.28

合计159215806.67136282093.90

46、管理费用

项目本期金额上期金额

职工薪酬118302426.25120749674.79

折旧费17579895.3118004240.99

办公费9009086.508783188.05

业务招待费14645732.2416787339.86

无形资产摊销8115408.937614710.50

顾问费5604591.905893059.14

水电费4529653.066074868.81

修理费4631491.604200273.49

交通费2821767.671380657.24

差旅费3858592.653791480.07

其他16656301.8826879327.53

合计205754947.99220158820.47

47、研发费用

项目本期金额上期金额

职工薪酬149834977.71151478416.26

直接材料47236730.2832246865.38

折旧与摊销19578193.4119106265.72

模具及开发费用26914500.1126725673.01

检验费24354898.2423571414.49

差旅费4534147.294642366.06

设备调试费198399.19

办公费3671289.433297059.57

劳务费239499.491205144.37

专家咨询费1756846.773198013.31

73上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目本期金额上期金额

其他16224856.4415554806.75

合计294345939.17281224424.11

48、财务费用

项目本期金额上期金额

利息费用1358548.652014906.83

减：利息收入10552953.6210544553.34

汇兑损益2100078.80-1038007.08

其他支出1326732.081250615.73

合计-5767594.09-8317037.86

注：财务费用中本年度确认租赁负债利息费用为1328686.21元（上年度为1700167.72元）。

49、其他收益

计入本期非经常项目本期金额上期金额性损益的金额

政府补助9617714.2016327057.509617714.20

增值税加计抵减25795516.4148231949.41

代扣个人所得税手续费返还281101.78993396.32281101.78

合计35694332.3965552403.239898815.98其中，政府补助明细如下：

本期计入损益上期计入损益与资产相关/与收补助项目金额金额益相关新能源汽车智能热管理系统的开发及产业

1271580.721318468.52与资产相关

化项目资金节能高效低能耗新型汽车空调关键技术成

546095.08627095.08与资产相关

果转化项目

汽车空调压缩机产业化项目736616.95584704.80与资产相关

挖潜改造项目395000.00与资产相关

智能工厂项目310000.00310000.00与资产相关

中小企业数字化转型改造项目111666.717500.00与资产相关

保障性住房补助资金47187.60与资产相关

摊销递延收益127570.31与资产相关

科技计划项目231700.00与资产相关

2022年汽车全产业链项目扶持资金70000.00与资产相关

74上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期计入损益上期计入损益与资产相关/与收补助项目金额金额益相关

项目建设投资补助80898.88与资产相关

专精特新奖100000.00与资产相关重庆市渝北区住房和建设委员会保障性住

46080.00与资产相关

房补助资金

汽车全产业链项目扶持资金70000.00与资产相关

技术改造项目补助411174.71与资产相关

挖潜改造项目补助395000.00与资产相关

柳东新区（高新区）科技计划项目231700.00与资产相关

稳岗补贴347335.73与收益相关

园区公积金的就业补助125352.00与收益相关

2024下半年稳存量扩政策补助1250000.00与收益相关

收前三季度稳经济政策补贴420000.00与收益相关

2023年度稳生产拓市场第6条政策奖励200000.00与收益相关

扶持资金364915.82与收益相关

2021年制造业与互联网融合发展项目81000.00与收益相关

技改专项资金283739.76213471.00与收益相关

就业困难人员补贴135769.20与收益相关科创委20240008创新政策省级研发机构

50000.00与收益相关

认定奖励资金

上海市闵行区高层次人才创新创业48000.00与收益相关

电价补贴47717.46与收益相关

经开区（科学技术局）先进制造业奖金300300.00与收益相关

引进境外治理项目补贴25000.00与收益相关

收智力项目政策补贴25000.00与收益相关

“双五”政策补贴300000.00与收益相关

收到二季度稳经济政策补助50000.00与收益相关

区级高质量发展资金政策补贴24509.00与收益相关

党建工作高层次人才补贴61000.00与收益相关

2024年第四季度工业经济工作政策补助资

60000.00与收益相关

金

75上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期计入损益上期计入损益与资产相关/与收补助项目金额金额益相关柳州市科学技术局高新科技项目

294000.00与收益相关

（2020-2021年重点研发计划验收尾款）

企业吸纳脱贫劳动力带动就业补贴24000.00与收益相关

2025年第一季度开门红政策补助120000.00与收益相关

广西壮族自治区商务厅代发专户项目资金

96000.00与收益相关

补贴

2022-2023年上半年中小微企业及社会组

30629.55与收益相关

织吸纳高校毕业生就业厦门市科学技术局2023年第五批研发补

80000.00与收益相关

助金南京市溧水区科学技术局2025年高企认

50000.00与收益相关

定

武汉市江夏区失业保险管理办公室30448.00与收益相关

武汉市江夏区经济信息化和科技创新局100000.00与收益相关

苏州市商务局省级出口信用保险扶持资金171700.00与收益相关

2023年规上工业新增入统稳规奖350000.00与收益相关

“专精特新”中小企业奖补100000.00500000.00与收益相关

扩岗补助89511.50351492.66与收益相关

残疾人就业岗位补贴10868.4338951.63与收益相关

企业升规提质专项奖励1836400.00与收益相关

技能提升补助28000.00与收益相关

员工培训补贴159600.00与收益相关

税收减免414550.01与收益相关

高企认定奖励250000.00与收益相关

高层次人才补助300000.00与收益相关

高新企业补助250000.00与收益相关

莘庄工业区企业扶持资金850000.00与收益相关

稳岗补贴收入1292856.25与收益相关

就业补贴464984.78与收益相关

2024年一区一业一样板政策补助898100.00与收益相关

科技创新高质量专项补贴685797.20与收益相关

76上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期计入损益上期计入损益与资产相关/与收补助项目金额金额益相关

吸纳高校毕业生带动就业补贴125030.67与收益相关

先进制造业技改政策补助1877834.00与收益相关上海市闵行区商务委员会鼓励企业开拓海

436700.00与收益相关

外市场资金

企业研发准备金补助资金320000.00与收益相关

2024年度上海张江国家自主创新示范区专

250000.00与收益相关

项发展资金

企业招用建档立卡贫困人口就业扣减3000.00与收益相关

其他23500.38600667.31与收益相关

合计9617714.2016330057.50

50、投资收益

项目本期金额上期金额

权益法核算的长期股权投资收益2238868.591710989.77

处置长期股权投资产生的投资收益352272.61

其他非流动金融资产持有期间的投资收益1915000.001112000.00

银行理财产品取得的投资收益22527949.9828115446.16

票据贴现利息-3316171.70-4283190.99

合计23717919.4826655244.94

51、公允价值变动收益

产生公允价值变动收益的来源本期金额上期金额

其他非流动金融资产-1171043.881022624.18

交易性金融资产5259139.564317012.32

合计4088095.685339636.50

52、信用减值损失

项目本期金额上期金额

应收票据坏账损失-359506.5120447023.04

应收账款坏账损失16323137.42-28169717.13

其他应收款坏账损失2293098.912039337.97

合计18256729.82-5683356.12

53、资产减值损失

项目本期金额上期金额

77上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目本期金额上期金额

存货跌价损失-11663406.98-4300367.57

固定资产减值准备-1633333.32

商誉减值损失-18439254.55-12409674.78

合计-31735994.85-16710042.35

54、资产处置收益

项目本期金额上期金额计入本期非经常性损益的金额处置未划分为持有待售的非流

867999.7486954.95867999.74

动资产产生的利得或损失

其中：固定资产867999.74-105292.18867999.74

使用权资产192247.13

合计867999.7486954.95867999.74

55、营业外收入

项目本期金额上期金额计入本期非经常性损益的金额

罚款收入381545.30523831.98381545.30

政府补助3000.003000.003000.00

非流动资产毁损报废利得61053.174273.9261053.17

无法支付的应付款项452655.19384000.00452655.19

其他375228.77361859.92375228.77

合计1273482.431276965.821273482.43其中，政府补助明细如下：

补助项目本期金额上期金额与资产相关/与收益相关重庆市渝北区人民政府回兴街道

3000.003000.00与收益相关

办事处2024年党组织考核经费

56、营业外支出

项目本期金额上期金额计入本期非经常性损益的金额

非流动资产毁损报废损失17004009.791302588.6417004009.79

对外捐赠支出862626.00217484.94862626.00

罚款、赔偿和违约支出3314723.81404072.833314723.81

其他1568170.27622979.781568170.27

合计22749529.872547126.1922749529.87

57、所得税费用

（1）所得税费用表

78上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目本期金额上期金额

当期所得税费用32431416.4418315762.42

递延所得税费用4825388.34-1642281.74

合计37256804.7816673480.68

（2）会计利润与所得税费用调整过程项目本期金额

利润总额322886165.26

按法定/适用税率计算的所得税费用48432924.79

子公司适用不同税率的影响-2274194.09

调整以前期间所得税的影响440790.20

非应税收入的影响-896180.93

不可抵扣的成本、费用和损失的影响7514347.03

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响-216131.58

本年未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响20233777.92

税率调整导致上年年末递延所得税资产/负债余额的变化30825.20

所得税减免优惠的影响-788762.96

研发费加计扣除的影响-35133215.55

残疾人工资加计扣除的影响-87375.25

所得税费用37256804.78

58、其他综合收益

详见附注五、40。

59、现金流量表项目

（1）收到其他与经营活动有关的现金项目本期金额上期金额

收到受限货币资金225007869.23426302016.99

政府补助12291058.4113672431.83

收到的利息9775721.1910544553.34

经营租赁收入50844406.2041577762.28

往来款48437955.3635829370.26

收到的赔偿金、罚款等364523.91649344.20

合计346721534.30528575478.90

（2）支付其他与经营活动有关的现金项目本期金额上期金额

79上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目本期金额上期金额

支付的经营费用322894195.23229764853.88

支付受限货币资金279658685.14317763878.58

支付的往来款23729626.0364531621.55

支付的赔偿金、罚款等1861382.121170587.67

合计628143888.52613230941.68

（3）支付其他与筹资活动有关的现金项目本期金额上期金额

租赁支付的现金3210250.143048583.60

合计3210250.143048583.60

60、现金流量表补充资料

（1）现金流量表补充资料补充资料本期金额上期金额

1、将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润285629360.48160446174.34

加：信用减值损失-18248671.395683356.12

资产减值损失31735994.8516710042.35

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产

121363363.46120470090.77

折旧、使用权资产折旧

无形资产摊销10042699.2410900102.16

长期待摊费用摊销257517.383043056.71

资产处置损失（收益以“－”号填列）-867999.74-86954.95

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）16942956.621298314.72

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）-4088095.68-5339636.50

财务费用（收益以“－”号填列）3458627.45976899.75

投资损失（收益以“－”号填列）-23717919.48-26655244.94

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）5758985.731331877.27

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）-931166.69-2976091.13

存货的减少（增加以“－”号填列）-87673232.06-65913326.68

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）-52805617.17-372989770.94

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）292652471.07653067808.15其他

经营活动产生的现金流量净额579509274.07499966697.20

80上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

补充资料本期金额上期金额

2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券融资租入固定资产

3、现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额1374460333.151332611279.98

减：现金的上年年末余额1332943666.41726553088.84

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的上年年末余额

现金及现金等价物净增加额41516666.74606058191.14

（2）现金及现金等价物的构成项目期末余额上年年末余额

一、现金1374460333.151332611279.98

其中：库存现金116143.6740.00

可随时用于支付的银行存款1156701317.541160617354.57

可随时用于支付的其他货币资金217642871.94171993885.41可用于支付的存放中央银行款项存放同业款项拆放同业款项

二、现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

三、期末现金及现金等价物余额1374460333.151332611279.98

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物

61、外币货币性项目

（1）外币货币性项目项目期末外币余额折算汇率期末折算人民币余额货币资金

其中：美元3985995.727.02880028016766.72

欧元0.298.2355002.39

印尼盾24758453027.490.00041810349033.37

港币3.190.9032202.88应收账款

81上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目期末外币余额折算汇率期末折算人民币余额

其中：美元1034291.927.0288007269831.05

欧元21755.258.235500179165.36

印尼盾9961259494.210.0004184163806.47预付账款

其中：欧元1585.808.23550013059.86其他应收款

其中：印尼盾483476989.000.000418202093.38应付账款

其中：美元230518.547.0288001620268.71

印尼盾618641247.400.000418258592.04日元7607317.970.044797340785.02

其他应付款-

其中：美元40913.727.028800287574.36

欧元2103.978.23550017327.24

印尼盾12445818.000.0004185202.35日元196888.920.0447978820.03

预收账款-

其中：美元676753.297.0288004756763.52

印尼盾200403037.620.00041883768.47

（2）境外经营实体说明重要境外经营实体境外主要经营地记账本位币选择依据印度尼西亚松芝汽车空调有限公司印度尼西亚印尼盾本地货币

MEXICO SONGZ Co.LLC 墨西哥 比索 本地货币

62、租赁

（1）本公司作为承租人

*使用权资产、租赁负债情况参见本附注五、17、34。

*计入本年损益情况计入本年损益项目列报项目金额

租赁负债的利息财务费用1328686.21

*与租赁相关的现金流量流出情况

82上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目现金流量类别本年金额

偿还租赁负债本金和利息所支付的现金筹资活动现金流出3210250.14

合计——3210250.14

（2）本公司作为出租人

*经营租赁

A、计入本年损益的情况计入本年损益项目列报项目金额

租赁收入其他业务收入60156802.11

合计60156802.11

六、研发支出

1、研发支出本期发生额情况

项目本期金额上期金额

费用化研发支出294345939.17281224424.11

合计294345939.17281224424.11

（1）费用化研发支出项目本期金额上期金额

职工薪酬149834977.71151478416.26

直接材料47236730.2832246865.38

折旧与摊销19578193.4119106265.72

模具及开发费用26914500.1126725673.01

检验费24354898.2423571414.49

差旅费4534147.294642366.06

设备调试费198399.19

办公费3671289.433297059.57

劳务费239499.491205144.37

专家咨询费1756846.773198013.31

其他16224856.4415554806.75

合计294345939.17281224424.11

七、在其他主体中的权益

83上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

1、企业集团的构成

主要经持股比例（%）子公司名称注册地业务性质取得方式营地直接间接同一控制下企上海松芝汽车空调有限公司上海市上海市生产制造51业合并上海松芝轨道车辆空调有限上海市上海市生产制造100设立公司同一控制下企厦门松芝汽车空调有限公司福建省福建省生产制造100业合并同一控制下企安徽松芝汽车部件有限公司安徽省安徽省生产制造100业合并同一控制下企重庆松芝汽车空调有限公司重庆市重庆市生产制造100业合并成都松芝制冷科技有限公司四川省四川省生产制造100设立上海酷风汽车部件有限公司上海市上海市生产制造100设立超酷（上海）制冷设备有限上海市上海市生产制造100设立公司北京松芝福田汽车空调有限北京市北京市商贸60设立公司上海松芝海酷新能源科技有上海市上海市生产制造100设立限公司南京博士朗电子技术有限公非同一控制下江苏省江苏省生产制造100司企业合并非同一控制下安徽江淮松芝空调有限公司安徽省安徽省生产制造65企业合并武汉松芝车用空调有限公司湖北省湖北省生产制造91设立合肥松芝制冷设备有限公司安徽省安徽省生产制造100设立广西壮广西壮柳州松芝汽车空调有限公司族自治族自治生产制造100设立区区上海松永投资咨询有限公司上海市上海市投资咨询100设立

PT INDONESIA SONGZ

AUTOMOBILE AIR 印尼 印尼 生产制造 100 设立

CONDITIONING

84上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

主要经持股比例（%）子公司名称注册地业务性质取得方式营地直接间接非同一控制下

北京松芝汽车空调有限公司北京市北京市生产制造67.39企业合并苏州新同创汽车空调有限公非同一控制下江苏省江苏省生产制造60司企业合并南京博士朗新能源科技有限江苏省江苏省生产制造100设立公司上海松芝酷能汽车技术有限上海市上海市生产制造100设立公司松芝国际控股有限公司香港香港投资100设立

加冷松芝国际贸易(上海)有上海市上海市商贸85设立限公司

松芝大洋冷热技术（大连）非同一控制下辽宁省辽宁省生产制造55有限公司企业合并青岛加冷松芝空调设备有限山东省山东省商贸100设立公司科技推广和上海松芝汽车技术有限公司上海市上海市100设立应用服务江苏创元松芝新能源汽车空江苏省江苏省生产制造60设立调有限公司南昌松芝汽车空调有限公司江西省江西省生产制造100设立上海松芝酷恒新能源技术有

上海市上海市生产制造886.5设立限公司济南通联松芝空调工程有限山东省山东省生产制造60设立公司松芝大洋新能源汽车零部件长春长春生产制造55设立（长春）有限公司郑州松芝汽车空调有限公司郑州郑州生产制造100设立

USA SONGZ Co. LLC 美国 美国 生产制造 100 设立上海加冷松芝空调贸易有限上海市上海市商贸100设立公司定州松芝汽车空调有限公司河北省河北省生产制造100设立

SONGZ PTE. LTD 新加坡 新加坡 商贸 100 设立

85上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

主要经持股比例（%）子公司名称注册地业务性质取得方式营地直接间接

MEXICO SONGZ Co.LLC 墨西哥 墨西哥 生产制造 100 设立

2、其他原因的合并范围变动

（1）新设的子公司

持股比例（%）子公司名称主要经营地注册地业务性质取得方式直接间接

SONGZ PTE. LTD 新加坡 新加坡 商贸 100 设立

MEXICO SONGZ Co.LLC 墨西哥 墨西哥 生产制造 100 设立

（2）清算的子公司

主要经营持股比例（%）股权处置时子公司名称注册地业务性质股权处置方式地直接间接点

LUMIKKO TechnologiesOy 芬兰 芬兰 生产制造 100 注销 2025 年 11 月上海卢米可制冷科技上海市上海市商贸100注销2025年8月有限责任公司

3、子公司少数股东持有的权益

（1）重要的非全资子公司少数股东的持本期归属于少数本期向少数股东期末少数股东权子公司名称

股比例（%）股东的损益分派的股利益余额

安徽江淮松芝空调有限公司3528950189.61202416873.01

（2）重要的非全资子公司的重要财务信息期末余额子公司名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计安徽江淮松芝空调

1220699327.31274785277.071495484604.38914300681.482850000.00917150681.48

有限公司

（续）上年年末余额子公司名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计安徽江淮松芝空调

1069887854.89241010387.971310898242.86799075866.8616203280.55815279147.41

有限公司

（续）子公司名称本期金额

86上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

经营活动现金营业收入净利润综合收益总额流量

安徽江淮松芝空调有限公司1411754353.9682714827.4582714827.45139098161.07

（续）上期金额子公司名称经营活动现金营业收入净利润综合收益总额流量

安徽江淮松芝空调有限公司1258930514.8059055260.4759055260.47-7428095.50

4、在合营企业或联营企业中的权益

（1）合营企业或联营企业

持股比例（%）对合营企业或联合营企业或联营主要经营地注册地业务性质营企业投资的会企业名称直接间接计处理方法天津亚星世纪实

天津市天津市汽车零配件12.00权益法业股份有限公司柳州广升汽车零广西省柳州广西省柳

汽车零配件35.00权益法部件有限公司市州市厦门金龙汽车空

厦门市厦门市汽车零配件50.00权益法调有限公司

（2）重要合营企业的主要财务信息

期末余额/本期金额项目厦门金龙汽车空调有限公司

流动资产254161589.55

非流动资产38029936.13

资产合计292191525.68

流动负债117468045.36

非流动负债33909880.83

负债合计151377926.19

少数股东权益70406799.75

归属于母公司股东权益70406799.75

按持股比例计算的净资产份额70406799.75调整事项

—商誉14793200.25

87上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额/本期金额项目厦门金龙汽车空调有限公司

—内部交易未实现利润

—其他

对合营企业权益投资的账面价值85200000.00存在公开报价的合营企业权益投资的公允价值

营业收入191294275.44

净利润23196914.26终止经营的净利润其他综合收益

综合收益总额23196914.26

本年度收到的来自合营企业的股利10000000.00

（3）重要联营企业的主要财务信息

期末余额/本期金额上年年末余额/上期金额项目柳州广升汽车零部件有限公司柳州广升汽车零部件有限公司

流动资产122302849.7689705394.37

非流动资产29755990.4220955197.82

资产合计152058840.2110660592.19

流动负债116139479.3381466910.67非流动负债

负债合计116139479.3381466910.67少数股东权益

归属于母公司股东权益35919360.8529193681.52

按持股比例计算的净资产份额12571776.3010217788.53调整事项

—商誉

—内部交易未实现利润

—其他36498.1836498.18对联营企业权益投资的账面价

12571776.3010254286.71

值存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值

营业收入186713789.90131209482.05

88上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额/本期金额上年年末余额/上期金额项目柳州广升汽车零部件有限公司柳州广升汽车零部件有限公司

净利润6725679.334888542.21终止经营的净利润其他综合收益

综合收益总额6725679.334888542.21本年度收到的来自联营企业的股利

八、与金融工具相关的风险

本公司的主要金融工具包括货币资金、应收账款、应收票据、其他应收款、应付账款、应付票

据、其他应付款等，各项金融工具的详细情况说明见本附注五相关项目。与这些金融工具有关的风险，以及本公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本公司管理层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。

1、风险管理目标和政策

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降低到最低水平，使股东及其其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确定和分析本公司所面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。

（1）市场风险

*外汇风险

本公司于中国境内的业务以人民币结算，海外业务包括美元、欧元、印尼盾等外币项目结算，因此海外业务的结算存在外汇风险。此外，本公司已确认的外币资产和负债及未来的外币交易依然存在外汇风险。本公司总部财务部门负责监控公司外币交易和外币资产及负债的规模，以最大程度降低面临的外汇风险。

外汇风险指因汇率变动产生损失的风险。本公司承受外汇风险主要与美元、欧元、印尼盾、港币有关，除本公司的几个下属子公司以美元、欧元、印尼盾、港币进行采购和销售外，本公司的其他主要业务活动以人民币计价结算。于2025年12月31日，除下表所述资产或负债为美元、欧元、印尼盾、港币外，本公司的资产及负债均为人民币余额。由于外币金融资产和负债占总资产比重较小，本公司管理层认为金融工具汇率风险较小。

期末余额外币项目港美元欧元印尼盾日元合计币外币金融资产

货币资金28016766.722.3910349033.372.8838365805.36

预付账款13059.8613059.86

89上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额外币项目港美元欧元印尼盾日元合计币

应收账款7269831.05179165.364163806.4711612802.88

其他应收款202093.38202093.38

合计35286597.77192227.6114714933.222.8850193761.48外币金融负债

应付账款1620268.71258592.04340785.022219645.77

其他应付款287574.3617327.245202.358820.03318923.98

预收账款4756763.5283768.474840531.99

合计6664606.5917327.24347562.86349605.057379101.74

*利率风险利率风险是指本公司的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率风险可源于已确认的计息金融工具和未确认的金融工具（如某些贷款承诺）。本公司的利率风险主要产生于短期银行借款。公司通过建立良好的银企关系，对授信额度及授信期限进行合理的设计，保障银行授信额度充足，满足公司各类短期融资需求。

（2）信用风险

信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。本公司的信用风险主要来自货币资金、交易性金融资产、应收票据、应收账款、其他应收款等。管理层已制定适当的信用政策，并且不断监察这些信用风险的敞口。

本公司持有的货币资金及交易性金融资产，主要存放于商业银行等金融机构，管理层认为这些商业银行具备较高信誉和资产状况，存在较低的信用风险。本公司采取限额政策以规避对任何金融机构的信贷风险。

对于应收账款、其他应收款和应收票据，本公司设定相关政策以控制信用风险敞口。本公司基于对债务人的财务状况、外部评级、从第三方获取担保的可能性、信用记录及其它因素诸如目前市场状况等评估债务人的信用资质并设置相应欠款额度与信用期限。本公司会定期对债务人信用记录进行监控，对于信用记录不良的债务人，本公司会采用书面催款、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保本公司的整体信用风险在可控的范围内。

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面金额。

（3）流动风险

管理流动风险时，本公司保持管理层认为充分的现金及现金等价物并对其进行监控，以满足本公司经营需要，并降低现金流量波动的影响。本公司管理层对银行借款的使用情况进行监控并确保遵守借款协议。

九、公允价值的披露

90上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

期末公允价值

项目第一层次公第二层次公允第三层次公允合计允价值计量价值计量价值计量

一、持续的公允价值计量

（一）交易性金融资产

1、理财产品1009052208.59

2、股票投资

（二）其他非流动金融资产

1、权益工具投资42997842.2542997842.25

（三）应收款项融资1030141541.851030141541.85

（四）其他权益工具投资12574780.3012574780.30

持续以公允价值计量的资产总额1009052208.591085714164.402094766372.99

2、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

项目账面价值估值技术

交易性金融资产1009052208.59根据银行回函的期末产品净值确认

3、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

项目账面价值估值技术

公允价值与账面价值差异较小，故采用其账面应收款项融资1030141541.85价值作为其公允价值被投资企业上海嘉定大众小额贷款股份有限公

其他非流动金融资产42997842.25司、上海闵行大众小额贷款股份有限公司，按照评估价值作为其公允价值

被投资企业准点投资有限公司，按照评估价值其他权益工具投资12574780.30作为其公允价值

十、关联方及关联交易

1、本公司的母公司情况

本公司的最终控制方和实际控制人均为香港籍陈福成先生，香港身份证号码为：P681****，截至报告日的持股比例为43.82%。

2、本公司的子公司情况

详见附注七、1、企业集团的构成。

3、本公司的合营和联营企业情况

本公司重要的合营和联营企业详见附注七、4、在合营企业或联营企业中的权益。

91上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

4、其他关联方情况

其他关联方名称其他关联方与本公司关系北京巴士传媒股份有限公司子公司少数股东香港大洋制造有限公司子公司少数股东冰山冷热科技股份有限公司子公司少数股东

苏州创元投资发展（集团）有限公司子公司少数股东赵温腾子公司少数股东贾舒子公司少数股东济南公共交通集团通联技术服务有限公司子公司少数股东合肥江淮汽车有限公司子公司少数股东安徽江淮安驰汽车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业合肥江淮汽车制管有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江淮汽车集团股份有限公司子公司少数股东的控股股东安徽安凯汽车股份有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江淮客车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江淮专用汽车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安庆振风新能源汽车科技有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业深圳江汽新能源汽车销售有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业厦门江汽新能源汽车销售有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业天津特瑞捷动力科技有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江汽国际贸易有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业广州江汽新能源汽车销售有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江淮智能科技有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽杰华动力驱动系统有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业合肥和行科技有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江汽物流有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业瑞福德汽车金融有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业合肥江淮铸造有限责任公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江汽投资有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽星瑞齿轮传动有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业合肥江淮汽车融资担保有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业北京江汽新能源汽车销售有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业

安徽国江未来汽车产业投资基金合伙企业（有限合伙）子公司少数股东的控股股东控制的企业合肥同大江淮汽车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业四川江淮汽车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业扬州江淮轻型汽车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业

江淮汽车（阜阳）有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽康明斯动力有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业安徽江淮华霆电池系统有限公司子公司少数股东的控股股东共同控制的企业

92上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

其他关联方名称其他关联方与本公司关系钇威汽车科技有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业苏州海格电控股份有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业

大洋流体技术（上海）有限公司子公司少数股东控制的企业华霆（合肥）动力技术有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业扬州江淮现代客车销售有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业上海嘉定大众小额贷款股份有限公司以公允价值计量的重要权益工具投资企业上海闵行大众小额贷款股份有限公司以公允价值计量的重要权益工具投资企业安徽冀东华夏专用车有限公司子公司少数股东的控股股东控制的企业

义福房地产（合肥）发展有限责任公司实际控制人控制的企业陈焕雄董事长董事纪安康副董事长董事总裁杨国平董事范勇杰董事陈智展职工董事陈楚辉董事陶克独立董事郑伟独立董事蔡蓓琪独立董事

陈睿董事会秘书副总裁，财务总监黄国强副总裁李钢副总裁崔长海副总裁李力副总裁

5、关联方交易情况

（1）购销商品、提供和接受劳务的关联交易

*采购商品/接受劳务情况金额关联方名称关联交易内容本期发生额上期发生额

合肥江淮汽车有限公司接受服务737628.00737631.20

合肥江淮汽车制管有限公司采购商品、接受服务9049592.217729755.05

柳州广升汽车零部件有限公司采购商品86212756.9175642828.61

天津亚星世纪实业股份有限公司采购商品170677.33

大洋流体技术（上海）有限公司采购商品、接受服务7178711.895251960.51

合计103178689.0189532852.70

*出售商品/提供劳务情况关联方名称关联交易内容金额

93上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期发生额上期发生额

安徽安凯汽车股份有限公司销售商品72802938.5852286519.61

安徽江淮安驰汽车有限公司销售商品46477931.0041107165.78

安徽江淮客车有限公司销售商品19048121.5112725891.23

合肥江淮汽车制管有限公司销售商品793537.71242973.81

安徽江淮专用汽车有限公司销售商品800653.731399107.78

安徽江淮汽车集团股份有限公司销售商品388977966.54416449617.20

四川江淮汽车有限公司销售商品32266285.3226545874.23

扬州江淮轻型汽车有限公司销售商品66628165.6366816667.10

安徽江淮华霆电池系统有限公司销售商品447844.25722531.25

安庆振风新能源汽车科技有限公司销售商品770.00

合肥同大江淮汽车有限公司销售商品813008.90

钇威汽车科技有限公司销售商品640124.98

柳州广升汽车零部件有限公司销售商品14359793.6228481081.91

大洋流体技术（上海）有限公司销售商品322735.70579701.91华霆（合肥）动力技术有限公司销售商品77758.63

合计644379877.47647434890.44

（2）关联担保情况

*本公司作为担保方担保金额（万担保是否已经履被担保方担保起始日担保终止日

元）行完毕

重庆松芝汽车空调有限公司2498.572025-07-042026-01-04否

重庆松芝汽车空调有限公司960.952025-07-082026-01-08否

重庆松芝汽车空调有限公司1126.792025-08-142026-02-14否

重庆松芝汽车空调有限公司1208.832025-09-082026-03-08否

重庆松芝汽车空调有限公司1200.002025-10-142026-04-14否

重庆松芝汽车空调有限公司960.002025-11-032026-05-03否

柳州松芝汽车空调有限公司2975.002025-07-222026-01-22否

柳州松芝汽车空调有限公司1980.002025-08-192026-02-19否

柳州松芝汽车空调有限公司3000.002025-10-212026-04-21否

柳州松芝汽车空调有限公司3400.002025-11-242026-05-24否

南京博士朗新能源科技有限公司527.982025-07-282026-01-28否

南京博士朗新能源科技有限公司1068.862025-08-252026-02-25否

南京博士朗新能源科技有限公司795.292025-09-242026-03-24否

94上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注担保金额（万担保是否已经履被担保方担保起始日担保终止日

元）行完毕

南京博士朗新能源科技有限公司708.392025-10-272026-04-27否

南京博士朗新能源科技有限公司1066.922025-11-242026-05-24否

南京博士朗新能源科技有限公司901.132025-12-252026-06-25否

上海松芝海酷新能源科技有限公司403.252025-07-282026-01-28否超酷（上海）制冷设备有限公司107.022025-08-072026-02-07否超酷（上海）制冷设备有限公司173.892025-08-212026-02-21否超酷（上海）制冷设备有限公司212.922025-12-112026-06-11否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司375.762025-07-242026-01-24否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司325.412025-08-222026-02-22否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司277.692025-09-252026-03-25否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司204.922025-10-292026-04-29否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司192.752025-11-252026-05-25否

上海松芝酷恒新能源科技有限公司472.402025-12-242026-06-24否

上海松芝酷能汽车技术有限公司5139.212025-07-242026-01-24否

上海松芝酷能汽车技术有限公司5757.662025-08-262026-02-26否

上海松芝酷能汽车技术有限公司6211.682025-09-242026-03-24否

上海松芝酷能汽车技术有限公司6682.862025-10-272026-04-27否

上海松芝酷能汽车技术有限公司3971.742025-11-242026-05-24否

上海松芝酷能汽车技术有限公司4830.082025-12-292026-06-29否

武汉松芝车用空调有限公司960.002025-08-012026-06-01否

合计60677.95

（3）关键管理人员报酬

项目本期金额（万元）上期金额（万元）

关键管理人员报酬780.39665.59

6、关联方应收应付款项

（1）应收项目期末余额上年年末余额项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备厦门金龙汽车空调有限公

应收账款6757866.63335093.33司安徽江淮安驰汽车有限公

应收账款5939150.02296957.505488737.35274436.87司

95上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

期末余额上年年末余额项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备安徽江淮专用汽车有限公

应收账款2076239.65128574.37司

应收账款四川江淮汽车有限公司5104910.69255245.537919527.30395976.36安徽安凯汽车股份有限公

应收账款10190939.70509546.9932125129.331606256.47司

应收账款安徽江淮客车有限公司9673912.60483695.638834635.29441731.76安徽江淮汽车集团股份有

应收账款30185623.381509281.1636974846.151848742.31限公司安徽江淮华霆电池系统有

应收账款101125.485056.27100000.005000.00限公司华霆（合肥）动力技术有

应收账款100000.00100000.00187867.26104393.36限公司扬州江淮轻型汽车有限公

应收账款9520550.82476027.5417856878.80892843.94司

大洋流体技术（上海）有

应收账款362836.2218141.81653902.3532695.12限公司合肥同大江淮汽车有限公

应收账款68700.033435.00司安徽江淮汽车集团股份有

其他应收款102000.007000.00102000.007000.00限公司北京巴士传媒股份有限公

其他应收款601958.70601958.701500000.001500000.00司

合计78709574.274601439.46113819763.487237650.56

（2）应付项目项目名称关联方名称期末账面余额上年年末余额

应付账款合肥江淮汽车制管有限公司2038254.611012873.00

应付账款厦门金龙汽车空调有限公司2201710.56

应付账款苏州海格电控股份有限公司420.00

应付账款柳州广升汽车零部件有限公司56489993.3038218367.18

应付账款天津亚星世纪实业股份有限公司496493.98506985.56

应付账款大洋流体技术（上海）有限公司1905510.101398557.28

合同负债安徽江淮汽车集团股份有限公司3646164.07670270.07

96上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目名称关联方名称期末账面余额上年年末余额

其他流动负债安徽江淮汽车集团股份有限公司474001.3387135.11

合同负债柳州广升汽车零部件有限公司25030.9322151.27

其他流动负债柳州广升汽车零部件有限公司3254.022879.67

合同负债扬州江淮轻型汽车有限公司128000.00300000.00

其他流动负债扬州江淮轻型汽车有限公司16640.0039000.00

合同负债安徽安凯汽车股份有限公司1426350.46

其他流动负债安徽安凯汽车股份有限公司185425.56

合同负债安徽江淮客车有限公司979650.72

其他流动负债安徽江淮客车有限公司127354.59

合同负债厦门金龙汽车空调有限公司0.05

其他应付款大洋流体技术（上海）有限公司133643.3522199.45

其他应付款苏州创元投资发展（集团）有限公司6000000.006000000.00

合计76277897.6348280418.59

十一、承诺及或有事项

1、重大承诺事项

截至2025年12月31日，本公司无需要披露的重大承诺事项。

2、或有事项

（1）为其他单位提供债务担保形成的或有负债及其财务影响，详见附注“十、5、（2）”。

（2）期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况，详见附注“五、5”。

十二、资产负债表日后事项

1、利润分配情况

根据上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2026年3月30日召开的第六届董事会第十三次会议决议，公司2025年度利润分配及资本公积金转增股本预案为：

（1）拟以董事会审议该议案当日的总股本628581600股剔除回购专用证券账户中已回购股

份2351400股后的股本626230200股为基数，以每10股派发人民币2.00元现金（含税）的股利分红，合计派发现金红利人民币125246040.00元，剩余可分配利润转至下一年度。

（2）拟以总股本628581600股剔除回购专用证券账户中已回购股份2351400股后的股本

626230200股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增4股，不送红股，合计转增股本250492080股（最终股本数量以中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司的结果为准，如有尾差，系取整所致）。

2、其他重要的资产负债表日后非调整事项无。

97上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

十三、其他重要事项

截至2025年12月31日，本公司没有需要披露的其他重要事项。

十四、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

（1）按账龄披露账龄期末余额上年年末余额

1年以内656070220.04883685901.95

1至2年22574139.6146409671.01

2至3年1558619.553837232.48

3年以上55830565.3261720423.94

小计736033544.52995653229.38

减：坏账准备86470689.31104390845.51

合计649562855.21891262383.87

（2）按坏账计提方法分类列示期末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提坏账准备的应收账款41310433.735.6141310433.73100.00

按组合计提坏账准备的应收账款694723110.7994.3945160255.586.50649562855.21

其中：无风险组合118974499.5916.17118974499.59

账龄组合575748611.2078.2245160255.587.84530588355.62

合计736033544.52——86470689.31——649562855.21

（续）上年年末余额类别账面余额坏账准备账面价值

金额比例（%）金额计提比例（%）

单项计提坏账准备的应收账款43362402.834.3643362402.83100.00

按组合计提坏账准备的应收账款952290826.5595.6461028442.686.41891262383.87

其中：无风险组合172290634.4317.30172290634.43

账龄组合780000192.1278.3461028442.687.82718971749.44

合计995653229.38——104390845.51——891262383.87

98上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

*期末单项计提坏账准备的应收账款期末余额

应收账款（按单位）账面余额坏账准备计提比例计提依据

滁州市公共交通有限公司19544800.0019544800.00100.00

沧州公共交通集团有限公司15788901.0915788901.09100.00出现违约风险

金寨县通达公共交通有限公司2526417.112526417.11100.00

厄瓜多尔 Clima 972885.23 972885.23 100.00 客户经营不善，现金印度 MK 918565.41 918565.41 100.00 流紧张，预计回款困难

印度 Krystal 607864.89 607864.89 100.00内蒙古山河巨鼎矿用机械制造有

限责任公司951000.00951000.00100.00出现违约风险

合计41310433.7341310433.73————

*组合中，按账龄组合计提坏账准备的应收账款期末余额账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内538431653.4026921582.665.00

1-2年20547445.972054744.6110.00

2-3年836547.88250964.3630.00

3年以上15932963.9515932963.95100.00

合计575748611.2045160255.58

（续）上年年末余额账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内715140140.6735757007.035.00

1-2年41706597.674170659.7810.00

2-3年2932397.01879719.1030.00

3年以上20221056.7720221056.77100.00

合计780000192.1261028442.68

（3）坏账准备的情况本期变动金额类别上年年末余额计提收回或转回转销或核期末余额销

应收账款坏账准备104390845.51591002.4018511158.6086470689.31

合计104390845.51591002.4018511158.6086470689.31

99上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

其中：本期坏账准备收回或转回金额重要的单位名称收回或转回金额收回方式

沧州公共交通集团有限公司2000000.00银行转账

金寨县通达公共交通有限公司445758.89银行转账

合计2445758.89——

（4）本期实际核销的应收账款情况：无

（5）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况占应收账款期末余额合债务人名称应收账款期末余额坏账准备期末余额

计数的比例(%)中车时代电动汽车股份有

81245721.0311.044450690.77

限公司北京福田欧辉新能源汽车

51528135.017.002576406.75

有限公司上海松芝酷能汽车技术有

48582241.826.60

限公司

杭州比亚迪汽车有限公司45635779.076.202281788.95青岛市比亚迪汽车有限公

37689718.095.121884485.90

司

合计264681595.0235.9611193372.37

2、其他应收款

项目期末余额上年年末余额应收利息

应收股利19000000.009000000.00

其他应收款59384218.65148147585.24

合计78384218.65157147585.24

（1）应收股利

*应收股利情况项目（或被投资单位）期末余额上年年末余额

苏州新同创汽车空调有限公司9000000.009000000.00

厦门金龙汽车空调股份有限公司10000000.00

小计19000000.009000000.00

减：坏账准备

合计19000000.009000000.00

（2）其他应收款

*按账龄披露

100上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

账龄期末余额上年年末余额

1年以内48949378.63131709388.12

1至2年2549358.12176499.89

2至3年130090.111106010.42

3年以上7984848.5016384848.50

小计59613675.36149376746.93

减：坏账准备229456.711229161.69

合计59384218.65148147585.24

*按款项性质分类情况款项性质期末账面余额上年年末账面余额

保证金及押金131000.001181500.00

往来款56327568.75145851510.89

备用金1187215.52505352.99

应收租金467150.09488000.09

其他1500741.001350382.96

合计59613675.36149376746.93

*坏账准备计提情况

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期坏账准备未来12个月预合计信用损失（未发信用损失（已发生期信用损失生信用减值）信用减值）

上年年末余额1229161.691229161.69上年年末其他应收款账

面余额在本期：

——转入第二阶段

——转入第三阶段

——转回第二阶段

——转回第一阶段本期计提

本期转回999704.98999704.98本期转销本期核销其他变动

期末余额229456.71229456.71

101上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

*按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况占其他应收款期末余坏账准备单位名称款项性质期末余额账龄

额合计数的比例（%）期末余额上海松芝轨道车辆空

往来款34877151.161年以内58.51调有限公司郑州松芝汽车空调有

往来款13486738.931年以内22.62限公司成都松芝制冷科技有

往来款7953678.661年以内13.34限公司

国网上海市电力公司押金保证金982645.451年以内1.6549132.27上海拓璞数控科技股

应收租金354000.001年以内0.5917700.00份有限公司

合计——57654214.20—96.7166832.27

3、长期股权投资

（1）长期股权投资分类期末余额项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资2458199198.412458199198.41

对联营、合营企业投资107510498.7922310498.7985200000.00

合计2565709697.2022310498.792543399198.41

（续）上年年末余额项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资2436220938.162436220938.16

对联营、合营企业投资22310498.7922310498.79

合计2458531436.9522310498.792436220938.16

（2）对子公司投资被投资单位期初余额本期增加本期减少期末余额

上海松芝汽车空调有限公司7421212.497421212.49

厦门松芝汽车空调有限公司145780814.15145780814.15

重庆松芝汽车空调有限公司174798582.75174798582.75

安徽松芝汽车部件有限公司19066204.8119066204.81

上海松芝轨道车辆空调有限公司160000000.00160000000.00

102上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

安徽江淮松芝空调有限公司198842613.08198842613.08

成都松芝制冷科技有限公司75000000.0075000000.00

北京松芝福田汽车空调有限公司30000000.0030000000.00

上海酷风汽车部件有限公司76000000.0076000000.00超酷（上海）制冷设备有限公司24028523.0424028523.04

南京博士朗电子技术有限公司119334530.00119334530.00

上海松芝海酷新能源科技有限公司100000000.00100000000.00

武汉松芝车用空调有限公司43968845.5443968845.54

合肥松芝制冷设备有限公司40000000.0040000000.00

柳州松芝汽车空调有限公司100000000.00100000000.00

上海松永投资咨询有限公司10000000.0010000000.00

北京松芝汽车空调有限公司53835000.0153835000.01

苏州新同创汽车空调有限公司322400000.00322400000.00

SONGZ INTERNATIONAL HOLDING

69875571.7310520446.9280396018.65

CO.LIMITED

上海松芝酷能汽车技术有限公司280000000.00280000000.00

加冷松芝国际贸易（上海）有限公司1660000.00623291.382283291.38

上海加冷松芝空调贸易有限公司279167.46279167.46

青岛加冷松芝空调设备有限公司100000.00100000.00

松芝大洋冷热技术（大连）有限公司78001685.3078001685.30

南京博士朗新能源科技有限公司60000000.0060000000.00

上海松芝汽车技术有限公司141906134.2610555354.49152461488.75

南昌松芝汽车空调有限公司15001221.0015001221.00

上海松芝酷恒新能源技术有限公司88000000.0088000000.00

济南通联松芝空调工程有限公司1200000.001200000.00

减：长期股权投资减值准备

合计2436220938.1621978260.252458199198.41

（3）对联营、合营企业投资本期增减变动被投资单位上年年末余额权益法下确认其他综合其他权追加投资减少投资的投资损益收益调整益变动

一、合营企业

厦门金龙汽车空调95200000.00有限公司

小计95200000.00

103上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期增减变动被投资单位上年年末余额权益法下确认其他综合其他权追加投资减少投资的投资损益收益调整益变动

二、联营企业天津亚星世纪实业

22310498.79

股份有限公司

小计22310498.79

合计22310498.7995200000.00

（续）本期增减变动减值准备期末被投资单位宣告发放现金股期末余额计提减值准备其他余额利或利润

一、合营企业

厦门金龙汽车空调10000000.0085200000.00有限公司

小计10000000.0085200000.00

二、联营企业天津亚星世纪实业

股份有限公司22310498.7922310498.79

小计10000000.00107510498.7922310498.79

合计10000000.00107510498.7922310498.79

注：公司管理层于2023年末对天津亚星世纪实业股份有限公司（以下简称“天津亚星”）进行减值测试，根据可回收金额与账面价值的差异计提减值准备，可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定。由于天津亚星涉及较多诉讼及赔偿，出现严重信用风险，对天津亚星的投资全额计提减值准备。

4、营业收入和营业成本

（1）营业收入和营业成本情况本期金额上期金额项目收入成本收入成本

主营业务1689699974.481479701637.771578181980.281472900409.22

其他业务104328407.0862091421.77119997906.8084487842.69

合计1794028381.561541793059.541698179887.081557388251.91

（2）主营业务收入及成本（分行业）列示如下：

本期金额上期金额行业名称收入成本收入成本

104上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

本期金额上期金额行业名称收入成本收入成本

制造业1689699974.481479701637.771578181980.281472900409.22

合计1689699974.481479701637.771578181980.281472900409.22

（3）主营业务收入及成本（分产品）列示如下：

本期金额上期金额项目收入成本收入成本

大中型客车空调892969804.14685878949.59728159943.35621483346.97

乘用车空调675881097.02673051905.50722385252.19723467675.99

冷藏车空调23483261.8723820617.1349052007.2549108132.96

压缩机11864264.5511864264.528655078.858721871.01

电池热管理85501546.9085085901.0369929698.6470119382.29

合计1689699974.481479701637.771578181980.281472900409.22

（4）主营业务收入及成本按合同类型列示如下：

产品销售提供劳务其它合同类型收入成本收入成本收入成本

买卖合同1689699974.481479701637.77

合计1689699974.481479701637.77

5、投资收益

项目本期金额上期金额

成本法核算的长期股权投资收益84461841.5647978000.00

其他非流动金融资产在持有期间的投资收益1915000.001112000.00

理财产品投资收益8663692.0811872585.17

票据贴现利息-908836.69-763269.94

合计94131696.9560199315.23

十五、补充资料

1、本期非经常性损益明细表

项目金额说明

1、非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分；-15722684.27

2、计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合

国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政9901815.98府补助除外；

105上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

项目金额说明

3、除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外非金融企业持有

金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金6003095.68融负债产生的损益；

4、计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费；

5、委托他人投资或管理资产的损益；22527949.98

6、对外委托贷款取得的损益

7、因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失；

8、单独进行减值测试的应收款项减值准备转回；5290770.58

9、企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时

应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益

10、同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益；

11、非货币性资产交换损益；

12、债务重组损益；

13、企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工

的支出等；

14、因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响；

15、因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费；

16、对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公

允价值变动产生的损益；

17、采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产

生的损益；

18、交易价格显失公允的交易产生的收益；

19、与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益；

20、受托经营取得的托管费收入；

21、除上述各项之外的其他营业外收入和支出。-4536090.82

22、其他符合非经常性损益定义的损益项目

扣除所得税前非经常性损益合计23464857.13

减：所得税影响金额4682532.84

扣除所得税后非经常性损益合计18782324.29

少数股东损益影响数（亏损以“-”表示）1210236.73

归属于母公司所有者的非经常性损益净利润额17572087.56

2、净资产收益率及每股收益

106上海加冷松芝汽车空调股份有限公司2025年度财务报表附注

加权平均净资产每股收益报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净利润6.130.390.39

扣除非经常损益后归属于普通股股东的净利润5.690.370.37上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

2026年3月30日

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