天山铝业集团股份有限公司

2024年度财务决算报告

一、公司经营业绩

1、主要财务指标情况

主要财务指标情况对比表

2024年2023年本年比上年增减2022年

营业收入（元）28089427344.5728974772367.83-3.06%33008418336.65归属于上市公司股东

4455407938.462205311394.06102.03%2650492147.81

的净利润（元）归属于上市公司股东

的扣除非经常性损益4308619379.141883104476.20128.80%2538346977.78

的净利润（元）经营活动产生的现金

5220175251.353916335057.5733.29%3156955817.33

流量净额（元）基本每股收益（元/

0.960.48100.00%0.5700

股）稀释每股收益（元/

0.960.48100.00%0.5700

股）加权平均净资产收益

17.38%9.44%7.94%12.03%

率

2024年末2023年末本年末比上年末增减2022年末

总资产（元）56780292031.2657097016803.02-0.55%57309844889.54归属于上市公司股东

26831388895.2324106949232.8411.30%22903855556.14

的净资产（元）

2、经营费用情况

四项期间费用对比表

单位：元

2024年2023年同比增减重大变动说明

销售费用18764584.1217657630.936.27%

管理费用383782538.66344460295.9311.42%

财务费用706953078.45787636196.05-10.24%

研发费用216999204.69217059755.90-0.03%

二、公司财务状况及现金流量

1、财务状况

主要资产负债指标变动表

单位：元

1/52024年末2024年初

比重增重大变动说明占总资占总资减金额金额产比例产比例系报告期末票据保证金余

货币资金9107758120.8816.04%7811551592.0813.68%2.36%额较上年增加所致。

主要系公司部分已背书未

应收票据607853513.791.07%997197462.941.75%-0.68%到期票据未终止确认金额减少所致。

系公司报告期末销售商品

应收账款290678043.750.51%507792455.110.89%-0.38%尚未收到的款项有所减少。

其他应收系报告期末公司应收第三

125777279.610.22%96690680.530.17%0.05%

款方往来款项增加所致。

主要系报告期公司降低原

存货8823932964.2415.54%9543302748.0616.71%-1.17%材料储备所致。

合同资产0.00%0.00%0.00%一年内到主要系报告期公司一年内

期的非流37500000.000.07%25000000.000.04%0.03%到期的融资租赁保证金增动资产加所致。

主要系报告期公司融资租长期应收赁保证金减少且重分类至

52100000.000.09%89600000.000.16%-0.07%

款一年内到期的非流动资产增加所致。

长期股权

0.00%0.00%0.00%

投资投资性房

0.00%0.00%0.00%

地产系报告期电池铝箔精轧及

分切项目、电池铝箔坯料

27350709172.4

固定资产48.17%26467085485.5246.35%1.82%项目陆续投产及转固，以

0

及天足铁路专用线工程-电厂及铝厂支线转固所致。

系报告期电池铝箔精轧及

分切项目、电池铝箔坯料

在建工程2861899674.115.04%4344290134.697.61%-2.57%项目陆续投产及转固，以及天足铁路专用线工程-电厂及铝厂支线转固所致。

使用权资系本期续租办公场所所

11541348.120.02%1444486.880.00%0.02%产致。

主要系其他非流动资产项

无形资产3836349774.816.76%1480237059.562.59%4.17%目转入无形资产所致。

主要系报告期内内部交易递延所得

526959979.920.93%400901730.580.70%0.23%未实现利润、可抵扣亏损

税资产等增加所致。

主要系该科目资产项目交其他非流

1209368908.772.13%2801669464.094.91%-2.78%割完成，转入无形资产所

动资产致。

系公司根据资金需求及经

短期借款3432847391.546.05%8813176341.9315.44%-9.39%营安排，减少短期借款所致。

系本期公司增加了银行承

应付票据7311206382.4712.88%4868713033.398.53%4.35%兑汇票的开具所致。

系公司在报告期末，预收合同负债211842220.690.37%72429036.100.13%0.24%到的未来将实现销售的商

2/52024年末2024年初

比重增重大变动说明占总资占总资减金额金额产比例产比例品款有所增加所致。

系公司部分已背书未到期其他流动

331663922.660.58%680209928.681.19%-0.61%票据未终止确认金额减少

负债所致。

系公司根据资金需求及经

长期借款7668169661.4113.50%7020504894.0512.30%1.20%营安排，对负债结构进行调整所致。

系本期续租办公场所所

租赁负债5910692.210.01%299907.670.00%0.01%致。

长期应付主要系公司本期减少融资

393389048.810.69%811604300.561.42%-0.73%款租赁款所致。

减：库存系本期新增股份回购所

250026723.180.44%150014785.900.26%0.18%股致。

其他综合系报表折算汇率差异变动

-27036386.06-0.05%-11168197.52-0.02%-0.03%收益所致。

系本期母公司净利润增加

盈余公积1269054518.272.24%940439966.501.65%0.59%所致。

2、现金流量

现金流量对比表

单位：元项目2024年2023年同比增减

经营活动现金流入小计31955350160.0532486048053.78-1.63%

经营活动现金流出小计26735174908.7028569712996.21-6.42%

经营活动产生的现金流量净额5220175251.353916335057.5733.29%

投资活动现金流入小计4497452.04447912.67904.09%

投资活动现金流出小计2120290765.843738125988.83-43.28%

投资活动产生的现金流量净额-2115793313.80-3737678076.16-43.39%

筹资活动现金流入小计10952634503.4610142056807.077.99%

筹资活动现金流出小计14528626930.4110041782824.5444.68%

筹资活动产生的现金流量净额-3575992426.95100273982.53-3666.22%

现金及现金等价物净增加额-473094611.08263272816.19-279.70%

1、经营活动产生的现金流量净额的变动主要系本期净利润较上年同期大幅增加所致。

2、投资活动产生的现金流量净额的变动主要系电池铝箔精轧及分切项目、电池铝箔坯

料项目以及天足铁路专用线工程-电厂铝厂支线工程等项目陆续完工，本年投资支付的款项较上年减少所致。

3、筹资活动产生的现金流量净额的变动主要系本期公司降低有息负债所致，同时本年

公司分配股利16.15亿元，较去年同期的9.26亿元大幅增加所致。

3/52025年，公司全年主要生产经营目标为：原铝产量116万吨、发电量130亿

度、氧化铝产量240万吨、预焙阳极产量55万吨、铝土矿产量300万吨、高纯

铝产量2万吨、铝箔及铝箔坯料产量15万吨。

2025年主要开展如下工作：

1、夯实安全环保工作，保障全年生产任务高效优质完成

深入开展安全生产和环境保护工作，建立安全环保风险清单，进一步落实安全生产责任制、健全环境保护管控体系，加强安全评价和危险源管控、提高员工安全生产和环境保护意识，确保在安全环保的前提下高质量完成全年生产任务。

2、积极推动上游铝土矿项目提升产能和运力，加强资源保障能力

随着几内亚项目进入全链条运营阶段，本年度项目产量与发运量预计有明显提升，对各方面的保障能力提出更高要求。公司将与当地合作伙伴密切沟通，加大基建投入，打通各环节中的运力限制，尽力满足公司对铝土矿的原料需求、降低原料成本。同时，广西铝土矿项目本年将进入开采阶段，公司将基于资源可持续利用原则，依法依规落实开采各项要求，提升本地优质资源保障力度，进一步降低原料成本。

3、推进印尼氧化铝项目建设工作

印尼氧化铝项目已完成环评审批手续，并已被列入印尼国家战略项目清单。

公司将推动项目设计及规划，逐步启动该项目的建设工作。另外，公司印尼铝土矿项目已完成股权交割，正在等待详勘结果，2025年将进入开采阶段，所产矿石将作为后续氧化铝项目的原料保障。

4、夯实铝加工领域的一体化优势，积极打造新的利润增长点

加快推进铝箔深加工及铝箔坯料产线的增产增效，提升良率及产销量，同时积极推动下游客户包括锂电厂商、储能客户、食品软包厂商的认证和销售工作，扩大产品覆盖面。

5、多渠道实施节能降碳，践行绿色发展理念

公司将进一步提高清洁能源的使用，提升外购电中新能源绿色电力的消纳水平，同时公司正研究与合作伙伴共建光伏电站的可能性。另外，以六系列电解铝车间为样本，研究打造绿色低碳铝产业模式，该车间电力完全使用绿色可再生能

4/5源，并积极推动相关认证和低碳证书的获取，这将有利于相关产品的可追溯及下

游客户海外市场的销售。

6、持续降低负债规模，提升财务稳定性和抗风险能力

随着公司现金流的改善以及资本开支的减少，2025年公司将压缩有息负债规模作为重点开展的工作之一，通过债务置换、偿还贷款等方式持续优化负债结构，从而降低财务费用，修复资产负债表，进一步强化公司自身的财务稳定性，面对未来宏观环境变化时拥有更稳健的抗风险能力。

7、夯实基础，对标一流，加强技术研发，持续完善 ESG 领域的工作

继续对标行业领先企业，坚持专业化、精细化、高效化方向，深挖潜力，进一步降本增效。加快高附加值产品的研发，充分发挥科技创新在提质增效中的关键作用，建设高标准研发平台，完善科研成果转化机制，激发企业内在活力。另外，在现有基础上，完善公司内部 ESG 管理体系，落实行业领先的 ESG 相关实践，单独披露 ESG 报告，提高相关领域的透明度和持续改善的能力。

特别提示：公司上述经营目标不代表公司对2025年度的业绩预计，不构成公司对投资者的业绩承诺，请投资者对此保持充分的风险意识，注意投资风险。

天山铝业集团股份有限公司董事会

2025年4月17日