上海徐家汇商城股份有限公司

2026年半年度报告

2026年08月上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

目录

第一节重要提示、目录和释义.........................................2

第二节公司简介和主要财务指标........................................5

第三节管理层讨论与分析...........................................8

第四节公司治理、环境和社会........................................22

第五节重要事项..............................................24

第六节股份变动及股东情况.........................................32

第七节债券相关情况............................................35

第八节财务报告..............................................36

1上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第一节重要提示、目录和释义

公司董事会及董事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

公司负责人韩军、主管会计工作负责人庞维聆及会计机构负责人（会计主管人员）袁思贤声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。

1、可能存在消费需求下降、营运成本上升、市场竞争加剧、重大投资等风险，有关风险因素内容与对策措施已在本报告第三节“管理层讨论与分析”部分进行描述，敬请广大投资者注意投资风险。

2、本报告中如有涉及未来计划、行业或业绩预测等方面内容，均不构成

公司对投资者的任何承诺，敬请广大投资者注意投资风险。

公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

2上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

备查文件目录

一、载有公司法定代表人韩军签字的2026年半年度报告文本。

二、载有公司法定代表人韩军、主管会计工作负责人庞维聆、会计机构

负责人（会计主管人员）袁思贤签名并盖章的财务报表。

三、报告期内在《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

四、以上备查文件备置地点：公司办公室。

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释义释义项指释义内容

公司、本公司指上海徐家汇商城股份有限公司

上海徐汇商业（集团）有限公司（更名前为上海徐家汇商城（集团）徐汇商业集团指有限公司），公司控股股东、实际控制人徐汇区国资委指上海市徐汇区国有资产监督管理委员会

上海六百指上海徐家汇商城股份有限公司六百分公司，公司分公司汇金百货指上海汇金百货有限公司，公司子公司汇金虹桥指上海汇金百货虹桥有限公司，公司子公司南站汇金指上海南站汇金百货有限公司，公司子公司汇金徐汇店、虹桥店、南站店指汇金百货各门店

汇联商厦指上海汇联商厦有限公司，公司子公司汇金超市指上海汇金六百超市有限公司，公司子公司汇联食品指上海汇联六百食品有限公司，公司子公司汇金物业指上海汇金物业管理有限公司，公司子公司徐家汇实业/自贸区公司指上海自贸区徐家汇商城实业有限公司，公司子公司卖科公司指上海卖科电子商务有限公司，公司子公司新六百商管指上海新六百商业管理有限公司，公司子公司新六百酒管指上海新六百酒店管理有限公司，公司子公司公司全资子公司新六百商管租赁衡山路932号物业，并以“新六百新六百 YOUNG 指YOUNG”作为商号进行经营

新六百 HUB 项目 指 上海六百城市更新项目

TONYWEAR/汤尼威尔 指 公司拥有独占使用权的男士商务休闲品牌

MIS 指 Management Information System，管理信息系统RPA 指 Robot Process Automation，机器人流程自动化易脉、E-MEC 指 “ERP+APP”一体化的移动电子商务系统董事会指上海徐家汇商城股份有限公司董事会

《公司法》指《中华人民共和国公司法》

《证券法》指《中华人民共和国证券法》本报告期指2026年1月1日至2026年6月30日元指人民币元

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第二节公司简介和主要财务指标

一、公司简介股票简称徐家汇股票代码002561股票上市证券交易所深圳证券交易所公司的中文名称上海徐家汇商城股份有限公司

公司的中文简称（如有）徐家汇

公司的外文名称（如有） Shanghai Xujiahui Commercial Co. Ltd.公司的法定代表人韩军

二、联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名庞维聆谢云晴联系地址上海市徐汇区肇嘉浜路1000号9楼上海市徐汇区肇嘉浜路1000号9楼

电话021-64269991021-64269991

传真021-64269768021-64269768

电子信箱 xjh@xjh-sc.com xyq@xjh-sc.com

三、其他情况

1、公司联系方式

公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化

□适用√不适用

公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期无变化，具体可参见

2025年年报。

2、信息披露及备置地点

信息披露及备置地点在报告期是否变化

□适用√不适用

公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址，公司半年度报告备置地在报告期无变化，具体可参见2025年年报。

3、其他有关资料

其他有关资料在报告期是否变更情况

□适用√不适用

5上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

四、主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□是√否本报告期上年同期本报告期比上年同期增减

营业收入（元）179291868.22189456746.80-5.37%

归属于上市公司股东的净利润（元）-24964400.904664689.68-635.18%归属于上市公司股东的扣除非经常性损

-8375503.42-2203604.26-280.08%

益的净利润（元）

经营活动产生的现金流量净额（元）7237132.3217182589.10-57.88%

基本每股收益（元/股）-0.06000.0112-635.71%

稀释每股收益（元/股）-0.06000.0112-635.71%

加权平均净资产收益率-1.16%0.21%减少1.37个百分点本报告期末上年度末本报告期末比上年度末增减

总资产（元）2600485856.582605705773.41-0.20%

归属于上市公司股东的净资产（元）2143675909.842168952648.61-1.17%

五、境内外会计准则下会计数据差异

1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用√不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用√不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

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六、非经常性损益项目及金额

√适用□不适用

单位：元项目金额说明

非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-2066104.76主要为资产处置净损益。

计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续1174117.49主要为财政专项拨付款。

影响的政府补助除外）

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企主要为持有结构性存款及收益凭证的

业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置-67813.40公允价值变动收益和上海银行分红。

金融资产和金融负债产生的损益

委托他人投资或管理资产的损益6135932.89主要为购买理财产品取得投资收益。

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职-22397348.17主要为本期职工安置支出。

工的支出等

除上述各项之外的其他营业外收入和支出713080.48主要为其他营业外收支。

减：所得税影响额95437.35

少数股东权益影响额（税后）-14675.34

合计-16588897.48

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用√不适用公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用√不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

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第三节管理层讨论与分析

一、报告期内公司所处行业情况

2026年上半年，宏观政策调控持续显效，国内经济承压前行，总体呈现稳中有进、向新向优的发展态势，彰显出较强韧性与内生动力。据国家统计局数据，上半年国内生产总值达695704亿元，同比增长4.7%；全国社会消费品零售总额实现248722亿元，同比增长1.3%。上海市社会消费品零售总额为8319.73亿元，同比增长0.7%。

在“大力提振消费、全方位扩大国内需求”的政策导向下，服务消费已成为拉动经济增长的重要引擎。城市微文旅、家庭体验式消费、阿尔法世代兴趣消费等新兴赛道热度不减，倒逼实体零售加速创新转型、提质增效。业态层面分化明显，百货店及购物中心仍处于调整周期，普遍将场景升级与租赁业态扩容作为经营主线，新开项目则依托“IP+场景”、快闪体验等跨界联动模式打造流量入口。在“一刻钟便民生活圈”政策推动下，社区邻里商业价值持续释放，行业逻辑由“规模驱动”向“精准运营”切换，便利性、高频复购与社区服务属性日益凸显。传统商超及大卖场延续收缩态势，通过深度调改、关停低效门店谋求突围；仓储会员店与硬折扣业态凭借高性价比优势持续分流大众基础消费品市场份额。

线上渠道方面，即时零售进入爆发期，平台布局提速与消费习惯迁移形成共振，行业竞争日趋白热化。

受外部环境复杂多变、内需整体偏弱等因素叠加影响，居民消费决策更趋理性，质价比、情绪价值与场景体验成为核心考量维度，实体零售整体仍处于承压区间。当前，消费场景联动与文商旅体展融合效应持续放大，供需两端新增长点加快孕育，但由于品牌商开店意愿维持审慎，实体商业仍面临供给结构滞后于消费升级、体验场景同质化等结构性矛盾，亟需从单一商品销售向“商品+服务”双轮驱动转型，构筑差异化核心竞争力。

面对市场环境与消费观念的深刻变迁，实体零售企业须坚持以顾客需求为中心，在夯实门店硬件环境的基础上，紧扣“品牌、品质、品位”三大支点，通过体验业态增强聚客留客能力，加大营销创新力度，持续提升商品质价比；同时坚定拥抱数字化、智能化浪潮，前瞻布局 AI 技术应用，因地制宜推进落地实践，切实达成提质、降本、增效的经营目标。

二、报告期内公司从事的主要业务

（一）报告期内公司整体情况

报告期内，公司坚持“稳中求进、进中谋变、变中有新”的总体思路，统筹推动各项重点任务和创新工作。持续推进上海六百城市更新项目（以下简称“新六百 HUB 项目”）建设，推动新六百

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YOUNG 项目正式营业，落实存量门店转型升级；联动商圈营销，创新促销活动；优化门店结构，完善自营策略；深化数字化建设，赋能降本增效；健全内控体系，优化权限管理，提升治理水平。

2026年上半年，公司实现营业收入17929万元（合并报表口径，下同），归属于上市公司股东的

净利润-2496 万元。本期业绩较上年同期下降的主要原因是：公司以新六百 HUB 项目及新六百YOUNG 为抓手，持续深化业态转型升级。同时主动调改业绩不达预期的门店，提升租赁业态占比。随着关闭部分低效门店及业态转型，同步优化人员结构，相应举措导致本期人力成本显著上升；此外，新六百 YOUNG 尚处于培育期，前期营销投入较大，短期内对整体业绩贡献尚不明显。

（二）报告期内重要经营情况分析

1、聚焦城市更新，推动转型升级

公司持续推进新六百 HUB 项目前期审批流程，取得控详批复并签订土地出让合同，做好方案深化及施工手续办理，选定公寓式酒店运营管理合作方。新六百 YOUNG 项目顺利完成租户装修和各项筹备工作，正式营业并持续跟踪经营情况。汇金徐汇店落实高楼层业态转型调整，扩大租赁业态比重，引入多家优质人气餐饮。汇金虹桥店聚焦社区消费需求，推进 B2 楼、一楼业态转型，做好配套设施优化。

汇金南站店坚持做好安商稳商，积极配合推进地下空间提升规划。汇联商厦围绕“现”与“鲜”定位特色，持续推进零售与餐饮品牌优化，落实沿街店铺形象焕新。汇金超市主动关闭业绩不达预期门店，研究并推进主力门店布局调整，合理优化业态结构。

2、创新营销场景，深耕会员运营

公司统筹组织各子公司积极参与“五五购物节”“徐家汇消费季”等商圈主题活动，把握政府消费补贴契机，打造“文商旅体展”融合发展消费场景。汇金百货开展“火车探秘行动”“红十字博爱周”等主题活动，深化社区共建与情感链接，结合业态调整丰富品牌会员活动与专属贵宾服务，实现客流业绩双提升。汇联商厦积极打造特色银龄消费场景，强化融媒体矩阵及宣传运营。新六百 YOUNG 承办区级“五五购物节”启动仪式及大众点评必吃榜市集，联动人气 IP 创新营销系列活动。汇金超市持续拓展民生团购资源，扎实做好存量维护与增量开发。

3、升级数字运营，强化品牌建设

持续深化数字运营，分阶段有序推进供应商对账平台开发建设；CRM 系统一期上线运营，助力前后端服务管理一体化；深化商管系统并试点应用，提升商户运营协作效能；完成工程管理系统功能升级，实现供应商全流程记录与标准化管控；继续做好预算系统、E-MEC 系统、MIS 系统迭代升级与功能扩

9上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文展。汇联商厦研究完善自营品牌“汇食皇”会员体系建设，围绕顾客需求优化商品结构；与老字号、名特优品牌开展合作，扩大品牌代理矩阵。自贸区公司做好男装品牌授权到期前商务谈判，研究后续经营策略。

4、夯实内控建设，提升治理效能

根据法律法规及监管要求，完善内部治理体系，梳理内部权限管理机制及重大事项决策流程，做好档案规范化建设。完成董事会换届选举，组织董事高管参加履职培训，保障公司治理规范有序。结合最新规则要求及重点项目进程，加强信息披露质效，确保合规运作。稳步优化岗位结构与人员配置，研究优化薪酬体系。持续推进市值管理专题研究，赋能企业经营决策。依托业务培训等活动，提升团队组织协作与综合能力。持续强化安全生产管理，落实现场管理服务提升。

（三）公司下半年主要经营计划下半年，随着宏观政策支撑不断加强，国内经济将继续保持发展韧性和良好态势，配套政策支持、营商环境优化、协同机制建设等都将为零售行业发展注入强大动能。公司将把握消费趋势与政策机遇，积极巩固提升销售业绩；推进重大项目，加快转型升级，深化数字建设，打造多元营销；规范监管体系，提升治理水平；通过项目攻坚、运营提升与管理强化协同发力，力争全年主营业务收入恢复性增长。

1、推进重点项目，升级业态功能

公司持续推进新六百 HUB 项目施工前置审批流程，尽快启动施工，进一步深化设计方案，有序推进公寓式酒店运营管理相关合作。新六百 YOUNG 项目以首店、旗舰店为重点，持续优化业态布局，提高营运水平。汇金徐汇店坚持“挤压式”业态转型，做好餐饮配套施工与设备翻新改造，提升消费体验。汇金虹桥店对标“社区”定位，有序促进整体业态转型。汇金南站店继续安商稳商，持续配合地下空间能级提升与转型调改。汇联商厦稳步落实分区域品牌优化与形象提升，谋划重点租赁商户布局整合方案，落实社区门店品牌调整及后续运营。汇金超市继续深化主力门店调改，优化生鲜品类，提升经营品质。

2、丰富营销矩阵，激发消费动能

各子公司将积极把握“周年庆”“国庆节”等消费节点，融合惠民促销与情感营销，统筹打造特色体验场景。汇金百货持续推进与周边社区企业的联建合作，拓展营销触达半径；优化新媒体平台运维，推进抽奖赠礼、便民停车等功能研发，提升消费体验感与转化率。新六百 YOUNG 强化潮流时尚定位，

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联动热门 IP 开展主题营销，打造沉浸式互动打卡场景。汇联商厦积极探索新媒体营销，以传统节气为体验场景，开展会员沙龙活动，加大老字号品牌推广力度。汇金超市强化周边居民社群运营，聚焦团购需求开发定制产品。

3、加速数字转型，稳步拓展市场

持续聚焦商管系统、券系统等项目，加快迭代开发与功能优化。启动 CRM 系统二期研发，提升会员数字化管理效能，完成供应商对账平台开发、测试及上线。升级预算系统与工程管理系统，完善产品视觉与交互体验。汇联商厦拓宽“汇食皇”对老字号的代理销售渠道，充实合作品牌库；组织实施自营品牌会员系统，吸引私域流量。有序推进男装品牌授权到期相关事宜，谋划转型规划方案。

4、完善规章制度，规范公司治理

结合国资监管要求及上市公司治理准则，进一步完善内部管控权限及重大事项审批流程，规范分、子公司制度体系；优化信息披露机制，强化重点事项统筹协调。健全内部控制与风险防范，扎实推进内控审计、年度审计及监督检查工作；聚焦工程建设、租赁招商等重点领域，加强全过程风险管控，确保依法合规运营。持续完善安全生产管理体系，提升安全治理能力。探索完善市场化薪酬机制，优化组织效能，健全人才培养和梯队建设体系。通过市值管理专题研究、高管课堂、头脑风暴等活动激发创新活力。

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“零售业”的披露要求

（四）门店情况

1、区域情况

自有物业门店租赁物业门店地区经营业态

门店数量建筑面积（㎡）门店数量建筑面积（㎡）

上海百货385478.23

上海超市11677.0042547.12

上海奥特莱斯159356.94

上海购物中心134478.67

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2、收入前10名门店情况

门店名称地址开业日期建筑面积（㎡）经营业态经营模式物业权属

汇金百货徐汇店上海市徐汇区肇嘉浜路1000号1998.939695.58百货直营自有物业

汇金百货南站店上海市徐汇区沪闵路9001-3号2015.1259356.94奥特莱斯直营租赁物业

汇联商厦上海市徐汇区天钥桥路40号-90号1991.711233.00百货直营自有物业

汇金百货虹桥店上海市长宁区天山路900号2008.1234549.65百货直营自有物业

汇金超市汇金店 上海市徐汇区肇嘉浜路 1000 号 B1 1998.9 1677.00 超市 直营 自有物业

汇金超市凌云店上海市闵行区凌云路212号2002.51234.43超市直营租赁物业

汇联食品浦北路店上海市徐汇区浦北路960-968号2011.12702.00超市直营租赁物业

汇金超市莲花店上海市闵行区莲花路123号2023.3123.00超市直营租赁物业

汇联食品凌云店上海市徐汇区凌云路406-408号2025.4487.69超市直营租赁物业

新六百 YOUNG 上海市徐汇区衡山路 932 号 2026.4 34478.67 购物中心 直营 租赁物业

3、门店变动情况

新开门店关闭门店地区经营业态

门店数量建筑面积（㎡）取得方式门店数量建筑面积（㎡）

上海购物中心134478.67租赁物业

上海超市24307.97

注：1、报告期内，新六百 YOUNG于 2026 年 4 月正式开业。

2、报告期内，汇金超市虹桥店及汇金超市南站店分别于2026年2月、4月闭店。

4、门店店效信息

单位：万元地区经营业态每平方米销售收入销售收入销售收入变动率净利润净利润变动率

上海百货0.3933308.960.86%245.06-83.77%

上海超市0.824529.92-22.96%-785.50-233.09%

上海奥特莱斯0.116353.89-14.24%-808.48-77.66%

上海购物中心0.02842.00-523.83

注：1、销售收入主要为门店终端商品零售收入和租赁业务收入，销售收入及净利润为统计汇总数据。

2、报告期内，新六百 YOUNG 正式开业，经营业态为购物中心，无同期销售收入和净利润信息。

5、分经营模式信息

单位：万元经营模式销售收入销售收入变动率

综合零售45034.77-2.80%

注：销售收入主要为门店终端商品零售收入和租赁业务收入，销售收入为统计汇总数据。

12上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（五）线上销售情况

公司主营百货零售业，以门店实体销售为主，线上销售占比较小，对整体经营情况影响较小。

（六）采购仓储物流情况

1、仓储物流情况

公司主营百货零售业，联销及购销业态下商品由供应商自行组织物流送货。公司超市门店配备自有车辆负责门店间商品调配。公司绝大多数门店为自有物业，仓储及物流成本相对较低。

2、存货管理政策

公司的存货主要为自营商品存货。存货管理政策的主要目标是维持合理库存量，加快资金周转，保证商品在各流转环节的安全。公司定期对商品存货进行实物盘点，百货类自营商品每季度实盘一次，超市类自营商品每半年实盘一次。此外，公司与供应商签订的合同中约定了商品退货条件和商品坏损补偿条款。

存货的会计政策详见“第八节五17”。

（七）自营品牌情况

公司自营品牌尚处于培育期，商品销售收入占比较小，低于公司总销售收入的5%。

三、核心竞争力分析

1、黄金地段和自有物业

公司下属主要门店处于上海市级商业中心的黄金地段，聚客优势明显。绝大多数门店为自有物业，自有物业在锁定经营成本同时，获得了良好的商业价值，公司经营和盈利水平持续性得到有效保障。

2、市场细分和错位经营

公司具备丰富的零售业管理经验，能够深刻把握消费者需求。所属汇金百货、汇联商厦以及新六百YOUNG 以清晰的市场细分，通过错位经营战略分别服务中高档、大众及亲子消费需求，最大限度覆盖了不同消费层级。

13上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、成熟模式和 IT 技术

公司具有长期合作的优质供应商资源，并具备涵盖商品定位、采购招商、商场布局等完备的管理体系，具备成熟的门店运营能力。同时公司研发的 E-MEC 系统日趋完善，有效提高运营效率，为线下业务赋能。

四、主营业务分析概述

参见“二、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。

主要财务数据同比变动情况

单位：元本报告期上年同期同比增减变动原因

营业收入179291868.22189456746.80-5.37%

营业成本72065733.9676342323.06-5.60%

税金及附加13961722.8012581966.5710.97%

销售费用32831320.1732925857.37-0.29%

管理费用84469137.6863968383.0932.05%主要原因是本期人力成本较上年同期增加。

财务费用-3531110.67-4058165.23-12.99%主要原因是本期收到政府补助较上年同期

其他收益1265839.99714860.8277.08%增加。

投资收益6200453.396817776.92-9.05%主要原因是理财产品到期收回时，投资收益公允价值变动收益-132333.90231962.04-157.05%增加，公允价值变动收益相应减少。

信用减值损失52281.38-129532.13140.36%主要原因是本期转回信用减值准备。

主要原因是本期处置固定资产净损失较上年

资产处置收益-2066104.76-4945.55-41677.05%同期增加。

营业外收入646033.781159626.75-44.29%主要原因是本期其他营业外收入较同期减少。

所得税费用5442173.296351440.63-14.32%

研发投入1532059.191760537.58-12.98%经营活动产生的主要原因是本期经营活动现金流入较上年同

7237132.3217182589.10-57.88%

现金流量净额期减少。

投资活动现金流主要原因是本期理财产品操作频次较上年同

2101614313.52566526205.19270.97%入小计期增加。

投资活动现金流 主要原因是本期支付新六百 HUB 项目土地

2086069219.02666319138.56213.07%

出小计出让金及相关税金。

投资活动产生的主要原因是本期投资活动现金流入较上年同

15545094.50-99792933.37115.58%

现金流量净额期增加。

筹资活动产生的主要原因是本期筹资活动现金流出较上年同

-33227479.71-50497494.42-34.20%现金流量净额期减少。

现金及现金等价主要原因是本期投资、筹资活动现金流量净

-10445252.89-133107838.6992.15%物净增加额额较上年同期波动大。

14上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动

□适用√不适用公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。

营业收入构成

单位：元

占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况本报告期上年同期同比增减金额占营业收入比重金额占营业收入比重

营业收入合计179291868.22100.00%189456746.80100.00%-5.37%分行业

商业179291868.22100.00%189456746.80100.00%-5.37%分地区

上海179291868.22100.00%189456746.80100.00%-5.37%分销售模式

商品销售86976389.5148.51%105768295.1855.83%-17.77%

租赁72585706.0940.48%62405081.7532.94%16.31%

服务19729772.6211.00%21283369.8711.23%-7.30%

√适用□不适用

单位：元营业收入比上营业成本比上毛利率比上年营业收入营业成本毛利率年同期增减年同期增减同期增减分行业商业（主营业务）176334892.2370296431.4760.13%-5.14%-5.75%增加0.25个百分点分地区上海（主营业务）176334892.2370296431.4760.13%-5.14%-5.75%增加0.25个百分点分销售模式

商品销售86976389.51-17.77%

租赁72585706.0970296431.4760.13%16.31%-5.75%增加0.25个百分点

供应商服务19729772.62-7.30%

公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据□适用√不适用

五、非主营业务分析

□适用√不适用

15上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

六、资产及负债状况分析

1、资产构成重大变动情况

单位：元本报告期末上年末比重增减重大变动说明金额占总资产比例金额占总资产比例

货币资金207164985.267.97%217708841.638.36%-0.39%主要原因是本期末

交易性金融资产291079865.6111.19%221212199.518.49%2.70%交易性金融资产较期初增加。

应收账款10957645.320.42%9929538.240.38%0.04%

其他应收款13330612.120.51%6675698.720.26%0.25%

存货12237270.420.47%13099972.000.50%-0.03%主要原因是本期

其他流动资产475631149.0118.29%1319362342.3550.63%-32.34%末理财产品较期初减少。

固定资产371620050.3014.29%385966690.1314.81%-0.52%主要原因是新六

在建工程 42670265.88 1.64% 6160439.10 0.24% 1.40% 百 HUB项目进展影响。

主要原因是新六百

YOUNG项目为租

使用权资产130842890.385.03%99634158.843.82%1.21%

赁物业运营，使用权资产增加。

主要原因是本期

支付新六百 HUB

无形资产1025934580.4539.45%311009325.7211.94%27.51%项目土地出让金所致。

主要原因是本期门

长期待摊费用5396287.870.21%2103970.130.08%0.13%店装修费用较期初增加。

应付账款73075207.352.81%91439229.593.51%-0.70%

合同负债26216007.871.01%28426998.061.09%-0.08%主要原因是本期计

应付职工薪酬36851831.311.42%24321033.010.93%0.49%提辞退福利所致。

一年内到期的非主要原因是本期

58126232.732.24%38221047.401.47%0.77%

流动负债 新六百 YOUNG

正式营业，相应租赁负债91125054.283.50%75785241.922.91%0.59%租赁负债较期初增加。

2、主要境外资产情况

□适用√不适用

16上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、以公允价值计量的资产和负债

√适用□不适用

单位：元计入权益的本期计本期公允价其他项目期初数累计公允价提的本期购买金额本期出售金额期末数值变动损益变动值变动减值金融资产1.交易性金融资产（不

221212199.51-132333.901080000000.001010000000.00291079865.61含衍生金融资产）

2.其他权益工具投资2962077.50-416450.502426767.002545627.00

金融资产小计224174277.01-548784.402426767.001080000000.001010000000.00293625492.61

上述合计224174277.01-548784.402426767.001080000000.001010000000.00293625492.61金融负债其他变动的内容无报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化

□是√否

4、截至报告期末的资产权利受限情况

无

七、投资状况分析

1、总体情况

√适用□不适用

报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度

1387609537.46100.00%

其他说明：

注1：2025年11月18日，公司召开2025年第三次临时股东会，审议通过了《关于调整公司重大投资项目的议案》。公司董事会及管理层持续推进上海六百城市更新项目（以下简称“新六百 HUB 项目”），新六百 HUB 项目将打造集公寓式酒店及高端商业于一体的综合性商业体。

报告期内，公司已与相关合作方签订了施工总承包合同，并与上海市徐汇区规资局签订了上海市国有建设用地使用权出让合同。同时，公司持续做好方案深化，有序推进施工审批手续办理及前期各项准备工作，并选定了公寓式酒店运营管理合作方。

17上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

注 2：投资/投入金额为报告期末公司为新六百 HUB 项目已签合约金额，上年同期尚未对该项目进行投资。

2、报告期内获取的重大的股权投资情况

□适用√不适用

3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况

√适用□不适用

单位：元是否为投资项截至报告期末投资本报告期投入披露日期

项目名称固定资目涉及累计实际投入资金来源披露索引（如有）

方式金额（如有）产投资行业金额

《证券时报》、《上海新六百公司自有资金及自建是商业1387609537.461422298375.102025年9月18日证券报》及巨潮资讯网

HUB 项目 外部融资相结合（www.cninfo.com.cn）

合计1387609537.461422298375.10

其他说明：

截至本报告披露日，新六百 HUB 项目已完成控详批复、土地出让等审批流程，仍涉及整体方案批复及施工许可等多项审批流程。公司将加强政府沟通并跟踪审批进度，在保证工程质量的前提下，严格控制成本费用，跟踪项目进程。

注：投资/投入金额为报告期末公司为新六百 HUB 项目已签合约金额。

4、金融资产投资

（1）证券投资情况

√适用□不适用

单位：元证券最初投资会计计本期公允价值计入权益的累计本期购本期出会计核算资金证券代码证券简称期初账面价值报告期损益期末账面价值品种成本量模式变动损益公允价值变动买金额售金额科目来源境内外公允价其他权益自有

601229上海银行118860.002962077.50-416450.502426767.0064520.502545627.00

股票值计量工具投资资金

合计118860.00--2962077.50-416450.502426767.0064520.502545627.00----

（2）衍生品投资情况

□适用√不适用公司报告期不存在衍生品投资。

18上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、募集资金使用情况

□适用√不适用公司报告期无募集资金使用情况。

八、重大资产和股权出售

1、出售重大资产情况

□适用√不适用公司报告期未出售重大资产。

2、出售重大股权情况

□适用√不适用

九、主要控股参股公司分析

√适用□不适用

主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况

单位：元公司名称公司类型主要业务注册资本总资产净资产营业收入营业利润净利润

上海汇金百货有限公司子公司百货销售14000万元342141427.27263947967.6352351470.18-8780910.04-8832330.05

上海汇联商厦有限公司子公司百货销售2000万元246053685.36207010286.2342329678.7724517693.1618789303.44

上海南站汇金百货有限公司子公司百货销售3000万元67265552.42-23133322.5321821487.62-7907665.93-8084833.77报告期内取得和处置子公司的情况

√适用□不适用公司名称报告期内取得和处置子公司方式对整体生产经营和业绩的影响上海新六百酒店管理有限公司新设无重大影响主要控股参股公司情况说明

公司主要控股参股公司情况详见“本报告第八节十、在其他主体中的权益。”

十、公司控制的结构化主体情况

□适用√不适用

19上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

十一、公司面临的风险和应对措施

1、消费需求下降的风险

尽管当前国内市场回暖和复苏态势延续，总体向好趋势持续巩固，但受到国内外风险挑战等多重因素影响，实体经济走势存在较大波动风险，有效需求、消费信心和社会预期依然偏弱，实体零售业整体面临消费需求下降从而导致销售业绩下降的风险。

公司将积极关注市场动态，结合自身优势开展营销活动，活跃商场氛围，为消费者持续创造安心、放心、高品质的购物环境。

2、营运成本上升的风险

零售行业的劳务成本、租赁成本、改造成本、物流成本及数字化成本等呈持续上升态势，日益增长的营运支出，将使公司面临盈利能力下降的风险。

公司将通过加强内控、完善流程、提升效率等方式力争合理控制各项营运成本。

3、市场竞争加剧的风险

消费者行为与习惯改变，商业地产以及电商分流等因素，仍对实体零售形成挑战，激烈的市场竞争使公司面临市场份额和盈利能力下降的风险。

公司将充分发挥自身优势，主动参与市场竞争，进一步提升商品和服务品质；同时，加强零售新技术利用，以 E-MEC 系统为核心推进全渠道全融合建设，进一步巩固和提升核心竞争力。

4、重大投资的风险

公司投资新六百 HUB 项目，仍涉及整体方案批复及施工许可等多项审批流程，且建设难度和复杂程度增大，仍存在项目进度的不确定性、实际施行与计划方案存有差异等风险。在建设过程中，可能存在不确定因素导致项目实施顺延、变更、中止、终止以及不达预期的风险。

公司将加强政府沟通并跟踪审批进度，在保证工程质量的前提下，严格控制成本费用，跟踪项目进程。

十二、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况公司是否制定了市值管理制度。

√是□否公司是否披露了估值提升计划。

□是√否

其他说明：

为进一步加强公司市值管理工作，公司根据《上市公司监管指引第10号——市值管理》、《深圳证券交易所股票上市规则》等有关法律、法规和规范性文件，并结合《上海市国资委关于加强我市国有

20上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文控股上市公司市值管理工作的若干意见》相关要求，主动制订《市值管理制度》，切实规范公司市值管理行为，维护公司及投资者的合法权益。

《上海徐家汇商城股份有限公司市值管理制度》详见公司指定信息披露网站巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）。

报告期内，公司积极开展市值管理专题调研活动，学习同行业企业先进经验，推动健全公司市值管理工作机制。公司将以继续高质量发展为目标，聚焦主责主业，不断优化信息披露与内控管理工作。持续重视投资者回报，切实增强投资者对公司价值的认可。

十三、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况

公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。

□是√否

21上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第四节公司治理、环境和社会

一、公司董事、高级管理人员变动情况

√适用□不适用姓名担任的职务类型日期原因郭昱独立董事被选举2026年04月23日换届陈毅敏独立董事被选举2026年04月23日换届李真独立董事被选举2026年04月23日换届余明阳原独立董事任期满离任2026年04月23日换届金铭原独立董事任期满离任2026年04月23日换届张奇峰原独立董事任期满离任2026年04月23日换届

其他说明：

报告期内，公司根据《中华人民共和国公司法》、《深圳证券交易所股票上市规则》及《公司章程》等相关规定顺利完成第九届董事会换届选举及高级管理人员聘任工作。

2026年4月，公司2025年度股东会选举产生公司第九届董事会董事，包括5名非独立董事、3名

独立董事；公司职工代表大会选举产生第九届董事会职工代表董事1名。第九届董事会聘任了高级管理人员。

二、本报告期利润分配及资本公积金转增股本情况

□适用√不适用

公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况

□适用√不适用

公司报告期无股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施及其实施情况。

四、环境信息披露情况上市公司及其主要子公司是否纳入环境信息依法披露企业名单

□是√否

22上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

五、社会责任情况

报告期内，公司持续加强与重点合作品牌的战略合作，定期搭台组织核心供应商、租赁商户开展交流研讨，依托信息共享推动专柜与租赁业务长效发展。聚焦“自然式服务”核心理念，定期开展场景化轮训，提升一线人员服务质量。开展商户施工现场专项安全检查，重点检查消防设施配置、动火作业规范及应急通道畅通情况。强化现场隐患排查，严守施工及消防安全底线。汇金百货联动品牌推出旧羽绒制品翻新服务，切实提升便民举措；汇金百货虹桥店积极响应学雷锋号召，组织党员志愿者走进周边社区，开展楼道清扫志愿服务。探索 AI 智能节能调控方案，依托算法实时采集并分析商场多维度数据，自动调节设备状态，有效降低商场运营能耗成本，推动绿色经营。

公司持续响应国家乡村振兴战略，积极参与“携手兴乡村”项目，继续履行与云南元阳县乡村的帮扶协议，捐赠帮扶资金人民币10万元。落实新一轮东西部协作和对口支援工作，选派人员开展实地考察，围绕助力乡村振兴、人才培养与产业衔接等进行深入交流。为持续巩固对口地区脱贫成果，公司旗下汇金超市徐汇店长期设立“百县百品”特色农产品直营点，扎实推进特色农产品供需衔接，健全上下游贯通的消费助农新路径。持续拓宽销路，聚焦畅销品类定制销售方案，策划系列专题推广与品牌推介活动，推动团购业务体量持续扩容，共同筑牢乡村全面振兴成果实效。

23上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第五节重要事项

一、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项

□适用√不适用

公司报告期不存在由公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项。

二、控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金情况

□适用√不适用公司报告期不存在控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金。

三、违规对外担保情况

□适用√不适用公司报告期无违规对外担保情况。

四、聘任、解聘会计师事务所情况半年度财务报告是否已经审计

□是√否公司半年度报告未经审计。

五、董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

□适用√不适用

六、董事会对上年度“非标准审计报告”相关情况的说明

□适用√不适用

七、破产重整相关事项

□适用√不适用公司报告期未发生破产重整相关事项。

24上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

八、诉讼事项重大诉讼仲裁事项

□适用√不适用

本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。

其他诉讼事项

□适用√不适用

九、处罚及整改情况

□适用√不适用公司报告期不存在处罚及整改情况。

十、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况

□适用√不适用

十一、重大关联交易

1、与日常经营相关的关联交易

□适用√不适用公司报告期未发生与日常经营相关的关联交易。

2、资产或股权收购、出售发生的关联交易

□适用√不适用

公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。

3、共同对外投资的关联交易

□适用√不适用公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。

4、关联债权债务往来

√适用□不适用是否存在非经营性关联债权债务往来

□是√否公司报告期不存在非经营性关联债权债务往来。

25上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、与存在关联关系的财务公司的往来情况

□适用√不适用公司报告期内无此情况。

6、公司控股的财务公司与关联方的往来情况

□适用√不适用公司报告期内无此情况。

7、其他重大关联交易

√适用□不适用2026年3月，公司2026年第一次临时股东会审议通过了《关于公司全资子公司拟与关联方签订房屋租赁合同的议案》。公司全资子公司上海新六百商业管理有限公司（以下简称“新六百商管”）与公司控股股东上海徐汇商业（集团）有限公司全资子公司上海徐家汇商业发展有限公司（以下简称“商发公司”，更名前为上海徐家汇商城集团商业发展有限公司）签订房屋租赁合同。新六百商管承租商发公司拥有有效所有权的位于衡山路 932号物业，租赁面积 32172.67 平方米，并以“新六百 YOUNG”作为商号进行经营。租期自交付日2026年4月21日起至2028年12月31日止，租期内应支付的租赁费用含固定租金及可变租金；若租赁期内新六百商管会计年度利润总额为正数（计提可变租金前），按利润总额的50%计提可变租金。

2026 年 4 月，新六百 YOUNG 顺利完成租户装修及开业筹备等各项工作并正式营业。新六百

YOUNG 通过引进特色餐饮、文化娱乐等多种休闲体验业态，构建以亲子为锚点的家庭关系互动消费场景，打造新都市家庭精致生活主题商场，满足新时代消费者多元化的购物需求。

具体租赁事项详见公司《关于公司全资子公司拟与关联方签订房屋租赁合同的公告》（公告编号：2026-003）。

重大关联交易临时报告披露网站相关查询临时公告名称临时公告披露日期临时公告披露网站名称关于公司全资子公司拟与关联方签订房

2026 年 02 月 11 日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）

屋租赁合同的公告

26上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

十二、重大合同及其履行情况

1、托管、承包、租赁事项情况

（1）托管情况

□适用√不适用公司报告期不存在托管情况。

（2）承包情况

□适用√不适用公司报告期不存在承包情况。

（3）租赁情况

√适用□不适用租赁情况说明（1）2018年4月24日，公司2017年度股东大会审议通过《关于与关联方签订商用物业租赁协议的议案》，具体租赁事项详见公司《关于公司与关联方签订商用物业租赁协议的公告》，公告编号：

2018-011。

（2）2019年12月10日，公司第六届董事会第十三次会议审议通过《关于公司与关联方签订公有非居住房屋租赁合同的议案》，具体租赁事项详见公司《关于公司与关联方签订公有非居住房屋租赁合同的公告》，公告编号：2019-030。

（3）2022年9月27日，公司控股子公司上海汇联商厦有限公司与中国银行股份有限公司上海市

徐汇支行签订《房屋租赁合同》，具体租赁事项详见公司《关于公司控股子公司签订日常经营重大合同的公告》，公告编号：2022-039。

为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的项目

√适用□不适用出租方租赁方租赁资产涉及租赁租赁租赁收益租赁收益确租赁收益对是否关关联租赁资产情况

名称名称金额（万元）起始日终止日（万元）定依据公司影响联交易关系上海市徐汇区上海南上海南

沪闵路9001-3站广场站汇金2018年052028年04本报告期项本报告期项同一控

号和石龙路32861.66-808.48是投资有百货有月01日月30日目净利润目发生亏损股公司

750-3号商用

限公司限公司物业

27上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、重大担保

□适用√不适用公司报告期不存在重大担保情况。

3、委托理财

√适用□不适用

单位：万元产品类别风险特征报告期内委托理财的余额逾期未收回的金额

政策法律风险、市场风险、流动性风险、券商理财产品10000信用风险及不可抗力风险

政策法律风险、市场风险、流动性风险、银行理财产品19000信用风险及不可抗力风险

公司作为单一委托人委托金融机构开展资产管理，或投资安全性较低、流动性较差的高风险委托理财具体情况□适用√不适用

4、其他重大合同

√适用□不适用是否合同订立合同订立合同定价交易价格关联截至报告期末合同标的关联披露日期披露索引

公司方名称对方名称签订日期原则（万元）关系的执行情况交易通过公开

上海徐家汇商城股 中建科工集团 新六百 HUB 项目 2026年 证券时报、上海证券报、

招投标64819.99否无正常2026年03月06日

份有限公司 有限公司 施工总承包 03月 25日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）方式确定根据法律

上海徐家汇商城股上海市徐汇区规划上海市国有建设用地2026年法规及土证券时报、上海证券报、

70062.98否无正常2026年05月15日

份有限公司 和自然资源局 使用权出让 05月 15日 地供应政 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）策确定

十三、其他重大事项的说明

√适用□不适用刊载的互联网网站及事项刊载的报刊名称及版面刊载日期检索路径巨潮资讯网

徐家汇：2025年度业绩预告证券时报、上海证券报2026/1/24

(www.cninfo.com.cn)

徐家汇：第八届董事会第二十次会议决议公告

徐家汇：关于公司全资子公司拟与关联方签订房屋租赁合同的公告

徐家汇：关于公司全资子公司股权内部无偿划转的公告

徐家汇：关于公司控股子公司吸收合并控股孙公司的公告

徐家汇：关于召开2026年第一次临时股东会的通知

徐家汇：第八届董事会2026年第一次独立董事专门会议审核意见巨潮资讯网

证券时报、上海证券报2026/2/11

徐家汇：《董事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理制度》 (www.cninfo.com.cn)

（2026年2月修订）

徐家汇：《信息披露制度》（2026年2月修订）

徐家汇：《内幕信息知情人登记管理制度》（2026年2月修订）

徐家汇：《重大信息内部报告制度》（2026年2月修订）

徐家汇：《投资者关系管理制度》（2026年2月修订）

28上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

徐家汇：《特定对象来访接待管理制度》（2026年2月修订）

徐家汇：《印章管理制度》（2026年2月修订）

徐家汇：2026年第一次临时股东会决议公告

徐家汇：第八届董事会第二十一次会议决议公告证券时报、上海证券报巨潮资讯网

2026/3/6

徐家汇：关于董事会换届选举的提示性公告 (www.cninfo.com.cn)

徐家汇：2026年第一次临时股东会的法律意见书

徐家汇：2025年年度报告摘要

徐家汇：第八届董事会第二十二次会议决议公告

徐家汇：关于资产处置的公告

徐家汇：关于2025年度利润分配预案的公告

徐家汇：关于授权公司管理层运用闲置资金投资理财产品的公告

证券时报、上海证券报

徐家汇：关于续聘2026年度会计师事务所的公告

徐家汇：关于董事会换届选举的公告

徐家汇：关于公司运用闲置资金投资理财产品进展的公告

徐家汇：关于召开2025年度股东会的通知

徐家汇：关于举行2025年度网上业绩说明会并征集相关问题的公告

徐家汇：2025年年度报告

徐家汇：2025 年度环境、社会及治理（ESG）报告

徐家汇：2025年年度审计报告

徐家汇：2025年度董事会工作报告

徐家汇：独立董事2025年度述职报告（余明阳）

徐家汇：独立董事2025年度述职报告（金铭）

徐家汇：独立董事2025年度述职报告（张奇峰）

徐家汇：董事会关于独立董事独立性情况的专项意见巨潮资讯网2026/3/28

(www.cninfo.com.cn)

徐家汇：第八届董事会2026年第二次独立董事专门会议审核意见

徐家汇：2025年度内部控制审计报告

徐家汇：2025年度内部控制评价报告

徐家汇：董事会审计委员会对2025年度会计师事务所履行监督职责情况的报告

徐家汇：关于对2025年度会计师事务所履职情况的评估报告

徐家汇：2025年度非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表

徐家汇：关于2025年度非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表的专项审核报告

徐家汇：《董事、高级管理人员薪酬管理制度》（2026年3月修订）

徐家汇：关于2025年度营业收入扣除事项的专项核查报告

徐家汇：未来三年（2026-2028年）股东回报规划

徐家汇：独立董事候选人声明与承诺（郭昱）

徐家汇：独立董事候选人声明与承诺（陈毅敏）

徐家汇：独立董事候选人声明与承诺（李真）

徐家汇：独立董事提名人声明与承诺（郭昱）

徐家汇：独立董事提名人声明与承诺（陈毅敏）

徐家汇：独立董事提名人声明与承诺（李真）

徐家汇：2025年度股东会决议公告

徐家汇：关于选举职工代表董事的公告证券时报、上海证券报巨潮资讯网

2026/4/24

徐家汇：关于控股股东更名并完成工商变更登记的公告 (www.cninfo.com.cn)

徐家汇：2025年度股东会的法律意见书

徐家汇：2026年第一季度报告巨潮资讯网

徐家汇：第九届董事会第一次会议决议公告证券时报、上海证券报2026/4/25

(www.cninfo.com.cn)

徐家汇：关于公司运用闲置资金投资理财产品进展的公告

徐家汇：第九届董事会第二次会议决议公告证券时报、上海证券报2026/5/15巨潮资讯网

29上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

(www.cninfo.com.cn)巨潮资讯网

徐家汇：2026年半年度业绩预告证券时报、上海证券报2026/7/14

(www.cninfo.com.cn)巨潮资讯网

徐家汇：第九届董事会第三次会议决议公告证券时报、上海证券报2026/7/21

(www.cninfo.com.cn)

十四、公司子公司重大事项

□适用√不适用

30上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第六节股份变动及股东情况

一、股份变动情况

1、股份变动情况

单位：股

本次变动前本次变动增减（＋，－）本次变动后发行公积金数量比例送股其他小计数量比例新股转股

一、有限售条件股份13234330.32%13234330.32%

1、国家持股

2、国有法人持股

3、其他内资持股13234330.32%13234330.32%

其中：境内法人持股

境内自然人持股13234330.32%13234330.32%

4、外资持股

其中：境外法人持股境外自然人持股

二、无限售条件股份41443956799.68%41443956799.68%

1、人民币普通股41443956799.68%41443956799.68%

2、境内上市的外资股

3、境外上市的外资股

4、其他

三、股份总数415763000100.00%415763000100.00%股份变动的原因

□适用√不适用股份变动的批准情况

□适用√不适用股份变动的过户情况

□适用√不适用股份回购的实施进展情况

□适用√不适用采用集中竞价方式减持回购股份的实施进展情况

□适用√不适用

股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响

□适用√不适用公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用√不适用

31上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、限售股份变动情况

□适用√不适用

二、证券发行与上市情况

□适用√不适用

三、公司股东数量及持股情况

单位：股

报告期末普通股股东总数30381报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）（参见注8）0

持股5%以上的股东或前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

质押、标记报告期内持有有限售持有无限售报告期末持或冻结情况股东名称股东性质持股比例增减变动条件的股份条件的股份股数量情况数量数量股份数量状态

上海徐汇商业（集团）有限公司国有法人30.37%126274555126274555

上海商投实业投资控股有限公司国有法人5.99%2491514624915146

上海汇鑫投资经营有限公司国有法人3.20%1329205913292059

金国良境内自然人2.16%9000000-10000009000000

俞杏娟境内自然人0.90%3723800182003723800

刘德境内自然人0.85%35133933513393

孙玉婷境内自然人0.82%34200003420000

余秋雨境内自然人0.81%33721303372130

童光耀境内自然人0.64%26556452655645

中国民生银行股份有限公司－

金元顺安元启灵活配置混合型其他0.51%211590021159002115900证券投资基金战略投资者或一般法人因配售新股成为前10不适用

名股东的情况（如有）（参见注3）

公司前10名股东中的俞杏娟、孙玉婷属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动

上述股东关联关系或一致行动的说明人（母女），其余股东之间不存在关联关系，也不属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。

上述股东涉及委托/受托表决权、放弃表决权不适用情况的说明前10名股东中存在回购专户的特别说明（如不适用有）（参见注11）

32上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

单位：股

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份、高管锁定股）股份种类股东名称报告期末持有无限售条件股份数量股份种类数量

上海徐汇商业（集团）有限公司126274555人民币普通股126274555上海商投实业投资控股有限公司24915146人民币普通股24915146上海汇鑫投资经营有限公司13292059人民币普通股13292059金国良9000000人民币普通股9000000俞杏娟3723800人民币普通股3723800刘德3513393人民币普通股3513393孙玉婷3420000人民币普通股3420000余秋雨3372130人民币普通股3372130童光耀2655645人民币普通股2655645

中国民生银行股份有限公司－金元顺安元启灵

2115900人民币普通股2115900

活配置混合型证券投资基金

前10名无限售条件股东之间，以及前10名无公司前10名无限售流通股股东中的俞杏娟、孙玉婷属于《上市公司收购管理办法》限售条件股东和前10名股东之间关联关系或规定的一致行动人（母女），其余股东之间不存在关联关系，也不属于《上市公司一致行动的说明收购管理办法》规定的一致行动人。

前10名普通股股东参与融资融券业务情况说无明（如有）（参见注4）

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用

前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易

□是√否

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。

四、董事和高级管理人员持股变动

□适用√不适用

公司董事和高级管理人员在报告期持股情况没有发生变动，具体可参见2025年年报。

五、控股股东或实际控制人变更情况

公司前期已披露实际控制人筹划控制权变更但尚未完成的，请说明控制权变更进展情况。

□适用√不适用控股股东报告期内变更

□适用√不适用公司报告期控股股东未发生变更。

33上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

实际控制人报告期内变更

□适用√不适用公司报告期实际控制人未发生变更。

其他说明：

2026年4月，公司控股股东、实际控制人企业名称由“上海徐家汇商城（集团）有限公司”变更为

“上海徐汇商业（集团）有限公司”。本次公司控股股东更名不涉及公司控股股东的持股变动，公司控股股东及实际控制人未发生变化，对公司治理及生产经营活动不构成影响，具体详见公司《关于控股股东更名并完成工商变更登记的公告》（公告编号：2026-022）。

六、优先股相关情况

□适用√不适用报告期公司不存在优先股。

34上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第七节债券相关情况

□适用√不适用报告期公司不存在债券。

35上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

第八节财务报告

一、审计报告半年度报告是否经过审计

□是√否公司半年度财务报告未经审计。

二、财务报表

财务附注中报表的单位为：元

1、合并资产负债表

编制单位：上海徐家汇商城股份有限公司

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金207164985.26217708841.63结算备付金拆出资金

交易性金融资产291079865.61221212199.51衍生金融资产应收票据

应收账款10957645.329929538.24应收款项融资

预付款项4591780.093224403.22应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款13330612.126675698.72

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货12237270.4213099972.00

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产475631149.011319362342.35

流动资产合计1014993307.831791212995.67

36上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款长期股权投资

其他权益工具投资2545627.002962077.50其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产371620050.30385966690.13

在建工程42670265.886160439.10生产性生物资产油气资产

使用权资产130842890.3899634158.84

无形资产1025934580.45311009325.72

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源商誉

长期待摊费用5396287.872103970.13

递延所得税资产6482846.876656116.32其他非流动资产

非流动资产合计1585492548.75814492777.74

资产总计2600485856.582605705773.41

流动负债：

短期借款向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债应付票据

应付账款73075207.3591439229.59

预收款项16541361.4216415928.77

合同负债26216007.8728426998.06卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬36851831.3124321033.01

应交税费8386962.159518546.04

其他应付款61294703.4363038435.00

37上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

其中：应付利息应付股利应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债58126232.7338221047.40

其他流动负债2631994.952855365.77

流动负债合计283124301.21274236583.64

非流动负债：

保险合同准备金长期借款应付债券

其中：优先股永续债

租赁负债91125054.2875785241.92长期应付款长期应付职工薪酬预计负债递延收益

递延所得税负债33589682.5934339587.79其他非流动负债

非流动负债合计124714736.87110124829.71

负债合计407839038.08384361413.35

所有者权益：

股本415763000.00415763000.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积523498146.92523498146.92

减：库存股

其他综合收益1820075.252132413.12专项储备

盈余公积207881500.00207881500.00一般风险准备

未分配利润994713187.671019677588.57

归属于母公司所有者权益合计2143675909.842168952648.61

少数股东权益48970908.6652391711.45

所有者权益合计2192646818.502221344360.06

负债和所有者权益总计2600485856.582605705773.41

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

38上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、母公司资产负债表

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金48713240.4147911793.75

交易性金融资产271019384.87201143447.91衍生金融资产应收票据

应收账款228500.9738613.15应收款项融资

预付款项91595.0185690.57

其他应收款178669.50181021.35

其中：应收利息应收股利

存货325130.69744599.37

其中：数据资源合同资产持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产211798983.271038998127.11

流动资产合计532355504.721289103293.21

非流动资产：

债权投资其他债权投资长期应收款

长期股权投资1086481689.861066481689.86

其他权益工具投资2545627.002962077.50其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产17395672.6217784468.10

在建工程41857178.722290426.70生产性生物资产油气资产

使用权资产1011929.201165639.96

无形资产754848169.1634385438.39

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源

39上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

商誉长期待摊费用

递延所得税资产959341.83953461.07其他非流动资产

非流动资产合计1905099608.391126023201.58

资产总计2437455113.112415126494.79

流动负债：

短期借款交易性金融负债衍生金融负债应付票据

应付账款4923172.786232056.18

预收款项856412.261512037.01

合同负债3624137.683754856.76

应付职工薪酬4781826.005974262.23

应交税费58972.4377132.28

其他应付款2193614.421934500.27

其中：应付利息应付股利持有待售负债

一年内到期的非流动负债371027.52358825.80

其他流动负债397193.90397676.08

流动负债合计17206356.9920241346.61

非流动负债：

长期借款应付债券

其中：优先股永续债

租赁负债550660.22837630.60长期应付款长期应付职工薪酬预计负债递延收益

递延所得税负债861537.94996666.34其他非流动负债

非流动负债合计1412198.161834296.94

负债合计18618555.1522075643.55

所有者权益：

股本415763000.00415763000.00其他权益工具

40上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

其中：优先股永续债

资本公积964732887.14964732887.14

减：库存股

其他综合收益1820075.252132413.12专项储备

盈余公积207881500.00207881500.00

未分配利润828639095.57802541050.98

所有者权益合计2418836557.962393050851.24

负债和所有者权益总计2437455113.112415126494.79

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

41上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、合并利润表

单位：元项目2026年半年度2025年半年度

一、营业总收入179291868.22189456746.80

其中：营业收入179291868.22189456746.80利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本200696172.97182856016.16

其中：营业成本72065733.9676342323.06利息支出手续费及佣金支出退保金赔付支出净额提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加13961722.8012581966.57

销售费用32831320.1732925857.37

管理费用84469137.6863968383.09

研发费用899369.031095651.30

财务费用-3531110.67-4058165.23

其中：利息费用1917720.342347934.38

利息收入5576048.576554516.24

加：其他收益1265839.99714860.82

投资收益（损失以“-”号填列）6200453.396817776.92

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益

汇兑收益（损失以“-”号填列）

净敞口套期收益（损失以“-”号填列）

公允价值变动收益（损失以“-”号填列）-132333.90231962.04

信用减值损失（损失以“-”号填列）52281.38-129532.13

资产减值损失（损失以“-”号填列）-138619.73-150021.53

资产处置收益（损失以“-”号填列）-2066104.76-4945.55

三、营业利润（亏损以“-”号填列）-16222788.3814080831.21

加：营业外收入646033.781159626.75

减：营业外支出24675.8059725.06

四、利润总额（亏损总额以“-”号填列）-15601430.4015180732.90

42上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

减：所得税费用5442173.296351440.63

五、净利润（净亏损以“-”号填列）-21043603.698829292.27

（一）按经营持续性分类

1.持续经营净利润（净亏损以“-”号填列）-21043603.698829292.27

2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列）-24964400.904664689.68

2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列）3920797.214164602.59

六、其他综合收益的税后净额-312337.87321136.12

归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额-312337.87321136.12

（一）不能重分类进损益的其他综合收益-312337.87321136.12

1.重新计量设定受益计划变动额

2.权益法下不能转损益的其他综合收益

3.其他权益工具投资公允价值变动-312337.87321136.12

4.企业自身信用风险公允价值变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综合收益

1.权益法下可转损益的其他综合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后净额

七、综合收益总额-21355941.569150428.39

归属于母公司所有者的综合收益总额-25276738.774985825.80

归属于少数股东的综合收益总额3920797.214164602.59

八、每股收益：

（一）基本每股收益-0.06000.0112

（二）稀释每股收益-0.06000.0112

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

43上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

4、母公司利润表

单位：元项目2026年半年度2025年半年度

一、营业收入2339062.283474550.46

减：营业成本871271.362102942.80

税金及附加596078.4759707.50

销售费用417298.091424803.87

管理费用9764030.8210044566.30研发费用

财务费用-3408791.18-3887989.11

其中：利息费用24449.1932302.32

利息收入3441017.303930660.95

加：其他收益157535.8892240.22

投资收益（损失以“-”号填列）31908867.2533648835.49

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）

净敞口套期收益（损失以“-”号填列）

公允价值变动收益（损失以“-”号填列）-124063.04272267.02

信用减值损失（损失以“-”号填列）8398.61-2787.64

资产减值损失（损失以“-”号填列）

资产处置收益（损失以“-”号填列）

二、营业利润（亏损以“-”号填列）26049913.4227741074.19

加：营业外收入11234.6419591.41

减：营业外支出

三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）26061148.0627760665.60

减：所得税费用-36896.53192137.02

四、净利润（净亏损以“-”号填列）26098044.5927568528.58

（一）持续经营净利润（净亏损以“-”号填列）26098044.5927568528.58

（二）终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）

五、其他综合收益的税后净额-312337.87321136.12

（一）不能重分类进损益的其他综合收益-312337.87321136.12

1.重新计量设定受益计划变动额

2.权益法下不能转损益的其他综合收益

3.其他权益工具投资公允价值变动-312337.87321136.12

4.企业自身信用风险公允价值变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综合收益

1.权益法下可转损益的其他综合收益

44上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额

7.其他

六、综合收益总额25785706.7227889664.70

七、每股收益：

（一）基本每股收益

（二）稀释每股收益

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

45上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、合并现金流量表

单位：元项目2026年半年度2025年半年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金508715951.57535625260.00客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金11416456.0510937383.82

经营活动现金流入小计520132407.62546562643.82

购买商品、接受劳务支付的现金394854711.64405300074.46客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金76674988.9980204816.60

支付的各项税费30188797.2932988075.83

支付其他与经营活动有关的现金11176777.3810887087.83

经营活动现金流出小计512895275.30529380054.72

经营活动产生的现金流量净额7237132.3217182589.10

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金1790000000.00560000000.00

取得投资收益收到的现金8452439.525626205.19

处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额61874.00处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金303100000.00900000.00

投资活动现金流入小计2101614313.52566526205.19

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金771069219.026319138.56

46上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

投资支付的现金1280000000.00660000000.00质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

支付其他与投资活动有关的现金35000000.00

投资活动现金流出小计2086069219.02666319138.56

投资活动产生的现金流量净额15545094.50-99792933.37

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金取得借款收到的现金收到其他与筹资活动有关的现金筹资活动现金流入小计偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的现金7341600.0029824980.00

其中：子公司支付给少数股东的股利、利润7341600.004879200.00

支付其他与筹资活动有关的现金25885879.7120672514.42

筹资活动现金流出小计33227479.7150497494.42

筹资活动产生的现金流量净额-33227479.71-50497494.42

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额-10445252.89-133107838.69

加：期初现金及现金等价物余额212008476.62320351264.97

六、期末现金及现金等价物余额201563223.73187243426.28

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

47上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

6、母公司现金流量表

单位：元项目2026年半年度2025年半年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金1537138.312991742.43收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金2336795.803247465.28

经营活动现金流入小计3873934.116239207.71

购买商品、接受劳务支付的现金259243.782316494.37

支付给职工以及为职工支付的现金7820626.779230778.97

支付的各项税费604128.14595496.29

支付其他与经营活动有关的现金2150986.392871002.91

经营活动现金流出小计10834985.0815013772.54

经营活动产生的现金流量净额-6961050.97-8774564.83

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金1740000000.00545000000.00

取得投资收益收到的现金34058954.8632442623.28

处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额374.00处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金280000000.00

投资活动现金流入小计2054059328.86577442623.28

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金765884049.002436448.88

投资支付的现金1280000000.00650000000.00取得子公司及其他营业单位支付的现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计2045884049.00652436448.88

投资活动产生的现金流量净额8175279.86-74993825.60

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金取得借款收到的现金收到其他与筹资活动有关的现金筹资活动现金流入小计偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的现金24945780.00

支付其他与筹资活动有关的现金314178.75321730.51

筹资活动现金流出小计314178.7525267510.51

筹资活动产生的现金流量净额-314178.75-25267510.51

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额900050.14-109035900.94

加：期初现金及现金等价物余额42211428.74149968314.32

六、期末现金及现金等价物余额43111478.8840932413.38

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

48上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

7、合并所有者权益变动表

本期金额

单位：元

2026年半年度

归属于母公司所有者权益项目

其他权益工具减：其他综合专项一般风少数股东权益所有者权益合计股本资本公积盈余公积未分配利润其他小计优先股永续债其他库存股收益储备险准备

一、上年期末余额415763000.00523498146.922132413.12207881500.001019677588.572168952648.6152391711.452221344360.06

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额415763000.00523498146.922132413.12207881500.001019677588.572168952648.6152391711.452221344360.06三、本期增减变动金额（减少-312337.87-24964400.90-25276738.77-3420802.79-28697541.56以“-”号填列）

（一）综合收益总额-312337.87-24964400.90-25276738.773920797.21-21355941.56

（二）所有者投入和减少资本

1.所有者投入的普通股

2.其他权益工具持有者投入的资本

3.股份支付计入所有者权益的金额

4.其他

（三）利润分配-7341600.00-7341600.00

1.提取盈余公积

2.提取一般风险准备

3.对所有者（或股东）的分配-7341600.00-7341600.00

4.其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

49上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留

存收益

5.其他综合收益结转留存收益

6.其他

（五）专项储备

1.本期提取

2.本期使用

（六）其他

四、本期期末余额415763000.00523498146.921820075.25207881500.00994713187.672143675909.8448970908.662192646818.50

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

50上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

上年金额

单位：元

2025年半年度

归属于母公司所有者权益项目

其他权益工具减：库其他综合专项一般风少数股东权益所有者权益合计股本资本公积盈余公积未分配利润其他小计优先股永续债其他存股收益储备险准备

一、上年期末余额415763000.00523522419.601923454.69207881500.001060232072.572209322446.8649385501.482258707948.34

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额415763000.00523522419.601923454.69207881500.001060232072.572209322446.8649385501.482258707948.34三、本期增减变动金额（减少

321136.12-20281090.32-19959954.20-714597.41-20674551.61以“-”号填列）

（一）综合收益总额321136.124664689.684985825.804164602.599150428.39

（二）所有者投入和减少资本

1.所有者投入的普通股

2.其他权益工具持有者投入的

资本

3.股份支付计入所有者权益的

金额

4.其他

（三）利润分配-24945780.00-24945780.00-4879200.00-29824980.00

1.提取盈余公积

2.提取一般风险准备

3.对所有者（或股东）的分配-24945780.00-24945780.00-4879200.00-29824980.00

4.其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

51上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

4.设定受益计划变动额结转留

存收益

5.其他综合收益结转留存收益

6.其他

（五）专项储备

1.本期提取

2.本期使用

（六）其他

四、本期期末余额415763000.00523522419.602244590.81207881500.001039950982.252189362492.6648670904.072238033396.73

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

52上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

8、母公司所有者权益变动表

本期金额

单位：元

2026年半年度

项目其他权益工具

股本资本公积减：库存股其他综合收益专项储备盈余公积未分配利润其他所有者权益合计优先股永续债其他

一、上年期末余额415763000.00964732887.142132413.12207881500.00802541050.982393050851.24

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额415763000.00964732887.142132413.12207881500.00802541050.982393050851.24

三、本期增减变动金额（减少以“-”号填列）-312337.8726098044.5925785706.72

（一）综合收益总额-312337.8726098044.5925785706.72

（二）所有者投入和减少资本

1.所有者投入的普通股

2.其他权益工具持有者投入的资本

3.股份支付计入所有者权益的金额

4.其他

（三）利润分配

1.提取盈余公积

2.对所有者（或股东）的分配

3.其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他综合收益结转留存收益

6.其他

（五）专项储备

1.本期提取

2.本期使用

（六）其他

四、本期期末余额415763000.00964732887.141820075.25207881500.00828639095.572418836557.96

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

53上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

上年金额

单位：元

2025年半年度

项目其他权益工具

股本资本公积减：库存股其他综合收益专项储备盈余公积未分配利润其他所有者权益合计优先股永续债其他

一、上年期末余额415763000.00964732887.141923454.69207881500.00811880583.122402181424.95

加：会计政策变更前期差错更正其他

二、本年期初余额415763000.00964732887.141923454.69207881500.00811880583.122402181424.95

三、本期增减变动金额（减少以“-”号填列）321136.122622748.582943884.70

（一）综合收益总额321136.1227568528.5827889664.70

（二）所有者投入和减少资本

1.所有者投入的普通股

2.其他权益工具持有者投入的资本

3.股份支付计入所有者权益的金额

4.其他

（三）利润分配-24945780.00-24945780.00

1.提取盈余公积

2.对所有者（或股东）的分配-24945780.00-24945780.00

3.其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他综合收益结转留存收益

6.其他

（五）专项储备

1.本期提取

2.本期使用

（六）其他

四、本期期末余额415763000.00964732887.142244590.81207881500.00814503331.702405125309.65

法定代表人：韩军主管会计工作负责人：庞维聆会计机构负责人：袁思贤

54上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

三、公司基本情况

上海徐家汇商城股份有限公司（以下简称“徐家汇股份”或“本公司”）2002年6月25日经上海

市人民政府“沪府体改审[2002]13号”文批准，由上海徐汇商业（集团）有限公司等5家国内法人企业和37位国内自然人，以各发起人所拥有的上海六百实业有限公司于2001年12月31日的净资产进行整体改制，发起设立了股份有限公司，股本160820000.00元。

2007年9月经公司第一次临时股东会决议和修改后的章程通过，公司以2007年6月30日经审计的

净资产转增股本69920381.19元；同时向全体股东每10股派送红股7.15股，合计增加股份总额

184943000股，每股面值1元，合计增加股本184943000.00元。变更后公司注册资本345763000.00元，股份总数345763000股。

经中国证券监督管理委员会《关于核准上海徐家汇商城股份有限公司首次公开发行股票的批复》【证监许可[2011]221号】核准，并经深圳证券交易所《关于上海徐家汇商城股份有限公司人民币普通股股票上市的通知》【深证上[2011]72 号】同意，徐家汇股份发行人民币普通股（A 股）股票 7000 万股，发行价格为每股16.00元，截止2011年2月28日公司收到募集资金总额人民币1120000000.00元，扣除公司公开发行股票发生的费用87177181.66元，此次公开发行股票募集资金净额为人民币

1032822818.34元，其中：新增股本人民币70000000.00元；出资额溢价部分为人民币962822818.34元，全部计入资本公积。变更后的注册资本为人民币415763000.00元，股份总数415763000股。

本公司所处行业为零售相关业，经营范围为：百货、针纺织品、工艺美术品、劳防用品、日用杂货、五金交电、摩托车、电器机械及器材、电子计算机及配件、通信设备、仪器仪表、计量衡器具、金属材

料、木材、建筑装潢材料销售、经济信息咨询、一类医疗器械。酒类商品零售，卷烟、雪茄烟的零售，零售：预包装食品（含冷冻冷藏、不含熟食卤味）（限分支机构经营）。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】。

本公司注册地址为：上海市徐汇区肇嘉浜路1068号。本公司办公地址为：上海市徐汇区肇嘉浜路

1000号。

本财务报表于2026年8月20日业经本公司董事会批准通过。

55上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

四、财务报表的编制基础

1、编制基础

公司以持续经营为财务报表的编制基础，以权责发生制为记账基础。公司一般采用历史成本对会计要素进行计量，在保证所确定的会计要素金额能够取得并可靠计量的前提下采用重置成本、可变现净值、现值及公允价值进行计量。

2、持续经营

本公司自本报告期末至少12个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

本公司根据实际生产经营特点，依据相关企业会计准则的规定，制定具体会计政策和会计估计。

1、遵循企业会计准则的声明

本公司财务报表及附注系按财政部颁布的《企业会计准则》、企业会计准则解释、中国证券监督管

理委员会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号—财务报告的一般规定[2023年修订]》

以及相关规定的要求编制，真实、完整地反映了本公司本期的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2、会计期间

会计期间自公历1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

本公司营业周期为12个月。

4、记账本位币

记账本位币为人民币。

56上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、重要性标准确定方法和选择依据

√适用□不适用项目重要性标准

重要的非全资子公司非全资子公司收入金额占合并总收入金额≥10%

重要的在建工程占合并总资产金额≥0.5%

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

（1）同一控制下的企业合并

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，认定为同一控制下的企业合并。

合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；

资本公积不足冲减的，调整留存收益。

合并方以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

合并方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益。

（2）非同一控制下的企业合并

参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，认定为非同一控制下的企业合并。

购买方通过一次交换交易实现的企业合并，合并成本为购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益；购买方作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。

购买方的合并成本和购买方在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。

57上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的

在编制个别财务报表时，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。购买日之前持有的股权投资按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时转入当期损益。

在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等应当转为购买日所属当期收益。

7、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

（1）合并范围合并财务报表的合并范围包括本公司及子公司。合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。

（2）控制的依据

投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额，视为投资方控制被投资方。相关活动，系为对被投资方的回报产生重大影响的活动。

（3）决策者和代理人

代理人仅代表主要责任人行使决策权，不控制被投资方。投资方将被投资方相关活动的决策权委托给代理人的，将该决策权视为自身直接持有。

在确定决策者是否为代理人时，公司综合考虑该决策者与被投资方以及其他投资方之间的关系。

*存在单独一方拥有实质性权利可以无条件罢免决策者的，该决策者为代理人。

*除*以外的情况下，综合考虑决策者对被投资方的决策权范围、其他方享有的实质性权利、决策者的薪酬水平、决策者因持有被投资方中的其他权益所承担可变回报的风险等相关因素进行判断。

（4）投资性主体

当同时满足下列条件时，视为投资性主体：

*该公司是以向投资者提供投资管理服务为目的，从一个或多个投资者处获取资金；

58上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*该公司的唯一经营目的，是通过资本增值、投资收益或两者兼有而让投资者获得回报；

*该公司按照公允价值对几乎所有投资的业绩进行考量和评价。

属于投资性主体的，通常情况下符合下列所有特征：

1）拥有一个以上投资；

2）拥有一个以上投资者；

3）投资者不是该主体的关联方；

4）其所有者权益以股权或类似权益方式存在。

如果母公司是投资性主体，则母公司仅将为其投资活动提供相关服务的子公司（如有）纳入合并范围并编制合并财务报表；其他子公司不予以合并，母公司对其他子公司的投资按照公允价值计量且其变动计入当期损益。

投资性主体的母公司本身不是投资性主体，则将其控制的全部主体，包括那些通过投资性主体所间接控制的主体，纳入合并财务报表范围。

（5）合并程序

子公司所采用的会计政策或会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整；或者要求子公司按照本公司的会计政策或会计期间另行编报财务报表。

合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表及合并股东权益变动表分别以本公司和子公司的资

产负债表、利润表、现金流量表及所有者/股东权益变动表为基础，在抵销本公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易对合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表及合并股东权益变动表的影响后，由本公司合并编制。

本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全额抵销“归属于母公司股东的净利润”。

子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按照本公司对该子公司的分配比例在“归属于母公司股东的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公司股东的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。

子公司所有者权益中不属于本公司的份额，作为少数股东权益，在合并资产负债表中股东权益项目下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。子公司当期综合收益中属于少数股东权益的份额，在合并利润表中综合收益总额项目下以“归属于少数股东的综合收益总额”项目列示。有少数股东的，在合并股东

59上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

权益变动表中增加“少数股东权益”栏目，反映少数股东权益变动的情况。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。

本公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司以及业务，编制合并资产负债表时，调整合并资产负债表的期初数；编制合并利润表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；编制现金流量表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表；同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

因非同一控制下企业合并或其他方式增加的子公司以及业务，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数；编制合并利润表时，将该子公司以及业务购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；编制合并现金流量表时，将该子公司购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。

本公司在报告期内处置子公司以及业务，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数；

编制合并利润表时，将该子公司以及业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表；编制合并现金流量表时，将该子公司以及业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。

（6）特殊交易会计处理

*购买子公司少数股东拥有的子公司股权

在合并财务报表中，因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

*不丧失控制权的情况下处置对子公司长期股权投资

在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，在合并财务报表中，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，应当调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

*处置部分股权投资等原因丧失了对被投资方的控制权时，对于剩余股权的处理在编制合并财务报表时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。

*企业通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权，且该多次交易属于一揽子交易的处理

60上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，应当将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

判断分步处置股权至丧失控制权过程的各项交易是否属于一揽子交易的原则如下：

处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于一揽子交易：

1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

8、合营安排分类及共同经营会计处理方法

（1）合营安排的分类合营安排分为共同经营和合营企业。

（2）共同经营参与方的会计处理

合营方确认其与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：

*确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；

*确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；

*确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；

*按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；

*确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。

合营方向共同经营投出或出售资产等（该资产构成业务的除外），在该资产等由共同经营出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。投出或出售的资产发生符合《企业会计准则第8号—资产减值》等规定的资产减值损失的，合营方全额确认该损失。

合营方自共同经营购买资产等（该资产构成业务的除外），在将该资产等出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。购入的资产发生符合《企业会计准则第8号—资产减值》等规定的资产减值损失的，合营方按其承担的份额确认该部分损失。

61上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

对共同经营不享有共同控制的参与方，如果享有该共同经营相关资产且承担该共同经营相关负债的，按照上述方法进行会计处理；否则，按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。

9、现金及现金等价物的确定标准

列示于现金流量表中的现金是指库存现金及可随时用于支付的存款，现金等价物是指持有的期限短

（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金及价值变动风险很小的投资。

10、外币业务和外币报表折算

（1）外币业务外币业务按业务发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。

于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额除了为购建或生产符合资本化条件的资产而借入的外币借款产生的汇兑差额按资本化的原则处理外，直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交易发生日的即期汇率折算。

（2）外币财务报表的折算

以非记账本位币编制的资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算成记账本位币，所有者权益中除未分配利润项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。以非记账本位币编制的利润表中的收入与费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算成记账本位币。上述折算产生的外币报表折算差额，在其他综合收益中核算。以非记账本位币编制的现金流量表中各项目的现金流量采用现金流量发生日的即期汇率折算成记账本位币。汇率变动对现金的影响额，在现金流量表中单独列示。

11、金融工具

（1）金融工具的确认和终止确认

本公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。

对于以常规方式购买或出售金融资产的，本公司在交易日确认将收到的资产和为此将承担的负债，或者在交易日终止确认已出售的资产，同时确认处置利得或损失以及应向买方收取的应收款项。

金融资产满足下列条件之一的，终止确认：

*收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

*该金融资产已转移，且本公司转移了该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬；

62上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*该金融资产已转移，且本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是，本公司未保留对该金融资产的控制。

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，本公司终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

（2）金融资产的分类

根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为以下三类：

*以摊余成本计量的金融资产。

*以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具投资）。

*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

*以摊余成本计量的金融资产

金融资产同时符合下列条件的，本公司将其分类为以摊余成本计量的金融资产：

1）本公司管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标。

2）该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为

基础的利息的支付。

*以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具投资）

金融资产同时符合下列条件的，本公司将其分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：

1）本公司管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标。

2）该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为

基础的利息的支付。

当应收票据和应收账款同时满足以上条件时，本公司将其划分为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，在报表中列示为应收款项融资。

*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

按照本条第*项分类为以摊余成本计量的金融资产和按照本条第*项分类为以公允价值计量且其变

动计入其他综合收益的金融资产（债务工具投资）之外的金融资产，本公司将其分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

在初始确认时，本公司可以将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（非交易性权益工具投资），并按照规定确认股利收入。该指定一经做出，不得撤销。

63上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

本公司在非同一控制下的企业合并中确认的或有对价构成金融资产的，该金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

（3）金融负债的分类

除下列各项外，本公司将金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债：

*以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

*金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债。

*不属于本条第*项或第*项情形的财务担保合同，以及不属于本条第*项情形的以低于市场利率贷款的贷款承诺。

在非同一控制下的企业合并中，本公司作为购买方确认的或有对价形成金融负债的，该金融负债按照以公允价值计量且其变动计入当期损益进行会计处理。

在初始确认时，为了提供更相关的会计信息，本公司可以将金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，该指定满足下列条件之一：

1）能够消除或显著减少会计错配。

2）根据正式书面文件载明的企业风险管理或投资策略，以公允价值为基础对金融负债组合或金融

资产和金融负债组合进行管理和业绩评价，并在本公司内部以此为基础向关键管理人员报告。

该指定一经做出，不得撤销。

（4）金融工具的重分类

本公司改变管理金融资产的业务模式时，对所有受影响的相关金融资产进行重分类。本公司对所有金融负债均不得进行重分类。

本公司对金融资产进行重分类，自重分类日起采用未来适用法进行相关会计处理。重分类日，是指导致本公司对金融资产进行重分类的业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天。

（5）金融工具的计量

*初始计量

本公司初始确认金融资产或金融负债，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，

64上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

相关交易费用应当计入初始确认金额。

*后续计量

初始确认后，本公司对不同类别的金融资产，分别以摊余成本、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益或以公允价值计量且其变动计入当期损益进行后续计量。

初始确认后，本公司对不同类别的金融负债，分别以摊余成本、以公允价值计量且其变动计入当期损益或以其他适当方法进行后续计量。

金融资产或金融负债的摊余成本，以该金融资产或金融负债的初始确认金额经下列调整后的结果确定：

1）扣除已偿还的本金。

2）加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额。

3）扣除累计计提的损失准备（仅适用于金融资产）。

本公司按照实际利率法确认利息收入。利息收入根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定，但下列情况除外：

〈1〉对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，本公司自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。

〈2〉对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，本公司在后续期间，按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。本公司按照上述政策对金融资产的摊余成本运用实际利率法计算利息收入的，若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，并且这一改善在客观上可与应用上述政策之后发生的某一事件相联系（如债务人的信用评级被上调），本公司转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。

（6）金融工具的减值

*减值项目

本公司以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：

1）分类为以摊余成本计量的金融资产和分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。

2）租赁应收款。

3）贷款承诺和财务担保合同。

本公司持有的其他以公允价值计量的金融资产不适用预期信用损失模型，包括以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（非交易

65上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文性权益工具投资），以及衍生金融资产。

*减值准备的确认和计量除了对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产以及始终按照相当于整个存续期内预期信用损失

的金额计量损失准备的金融资产之外，本公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加，并按照下列情形分别计量其损失准备、确认预期信用损失及其变动：

如果该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加，处于第一阶段，本公司按照相当于该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，无论本公司评估信用损失的基础是单项金融工具还是金融工具组合，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。

如果该金融工具的信用风险自初始确认后已显著增加，处于第二阶段，本公司按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。无论本公司评估信用损失的基础是单项金融工具还是金融工具组合，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。

对于已发生信用减值的金融资产，处于第三阶段，本公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。在每个资产负债表日，本公司将整个存续期内预期信用损失的变动金额作为减值损失或利得计入当期损益。即使该资产负债表日确定的整个存续期内预期信用损失小于初始确认时估计现金流量所反映的预期信用损失的金额，本公司也将预期信用损失的有利变动确认为减值利得。

对于分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具投资），本公司在其他综合收益中确认其损失准备，并将减值损失或利得计入当期损益，且不应减少该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。

本公司在前一会计期间已经按照相当于金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量了损失准备，但在当期资产负债表日，该金融工具已不再属于自初始确认后信用风险显著增加的情形的，本公司在当期资产负债表日按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量该金融工具的损失准备，由此形成的损失准备的转回金额应当作为减值利得计入当期损益。

本公司在单项工具层面无法以合理成本获得关于信用风险显著增加的充分证据时，本公司在组合基础上评估信用风险是否显著增加。

对于适用本项政策有关金融工具减值规定的各类金融工具，本公司按照下列方法确定其信用损失：

1）对于金融资产，信用损失为本公司收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间差额的现值。

2）对于租赁应收款项，信用损失为本公司应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间差额的现值。

66上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3）对于未提用的贷款承诺，信用损失应为在贷款承诺持有人提用相应贷款的情况下，本公司应收

取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间差额的现值。

4）对于财务担保合同，信用损失应为本公司就该合同持有人发生的信用损失向其做出赔付的预计付款额，减去本公司预期向该合同持有人、债务人或任何其他方收取的金额之间差额的现值。

5）对于资产负债表日已发生信用减值但并非购买或源生已发生信用减值的金融资产，信用损失为

该金融资产账面余额与按原实际利率折现的估计未来现金流量的现值之间的差额。

*信用风险显著增加本公司通过比较金融工具在初始确认时所确定的预计存续期内的违约概率和该工具在资产负债表日

所确定的预计存续期内的违约概率，来判定金融工具信用风险是否显著增加。除特殊情形外，本公司采用未来12个月内发生的违约风险的变化作为整个存续期内发生违约风险变化的合理估计，以确定自初始确认后信用风险是否已显著增加。

本公司确定金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险的，可以假设该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。通常逾期超过30日，本公司即认为该金融工具的信用风险已显著增加，除非有确凿证据证明该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

*应收票据及应收账款减值

对于不存在重大融资成分的应收票据及应收账款，本公司按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。对于存在重大融资成分的应收票据及应收账款，本公司选择按照预期信用损失三阶段模型确认预期信用损失。

当单项应收票据及应收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收票据及应收账款划分为5个组合，在组合基础上计算预期信用损失。如果有客观证据表明某项应收票据及应收账款已经发生信用减值，则本公司对该应收票据及应收账款单项计提坏账准备并确认预期信用损失。对于划分为组合的应收票据及应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

*其他应收款减值

按照第*项中的描述确认和计量减值。

当单项其他应收款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将其他应收款划分为5个组合，在组合基础上计算预期信用损失。

67上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*合同资产减值

对于不存在重大融资成分的合同资产，本公司按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。对于存在重大融资成分的合同资产，本公司选择按照预期信用损失三阶段模型确认预期信用损失。

当单项合同资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将合同资产划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。

（7）金融工具的利得和损失

本公司将以公允价值计量的金融资产或金融负债的利得或损失计入当期损益，除非该金融资产或金融负债属于下列情形之一：

*属于《企业会计准则第24号—套期会计》规定的套期关系的一部分。

*是一项对非交易性权益工具的投资，且本公司将其指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。

*是一项被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，该负债由本公司自身信用风险变动引起的其公允价值变动应当计入其他综合收益。

*是一项分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具投资），其减值损失或利得和汇兑损益之外的公允价值变动计入其他综合收益。

本公司只有在同时符合下列条件时，才能确认股利收入并计入当期损益：

1）本公司收取股利的权利已经确立；

2）与股利相关的经济利益很可能流入本公司；

3）股利的金额能够可靠计量。

以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、按照本项重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。本公司将一项以摊余成本计量的金融资产重分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的，按照该资产在重分类日的公允价值进行计量。原账面价值与公允价值之间的差额计入当期损益。将一项以摊余成本计量的金融资产重分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的，按照该金融资产在重分类日的公允价值进行计量。原账面价值与公允价值之间的差额计入其他综合收益。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认时计入当期损益或在按照实际利率法摊销时计入相关期间损益。

对于本公司将金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，该金融负债所产

68上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

生的利得或损失按照下列规定进行处理：

〈1〉由本公司自身信用风险变动引起的该金融负债公允价值的变动金额，计入其他综合收益；

〈2〉该金融负债的其他公允价值变动计入当期损益。

按照本条第〈1〉项规定对该金融负债的自身信用风险变动的影响进行处理会造成或扩大损益中的

会计错配的，本公司将该金融负债的全部利得或损失（包括本公司自身信用风险变动的影响金额）计入当期损益。该金融负债终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失应当从其他综合收益中转出，计入留存收益。

本公司将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的，当该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产所产生的所有利得或损失（债务工具投资），除减值损失或利得和汇兑损益之外，均计入其他综合收益，直至该金融资产终止确认或被重分类。但是，采用实际利率法计算的该金融资产的利息计入当期损益。该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失应当从其他综合收益中转出，计入当期损益。本公司将该金融资产重分类为其他类别金融资产的，对之前计入其他综合收益的累计利得或损失转出，调整该金融资产在重分类日的公允价值，并以调整后的金额作为新的账面价值。

（8）报表列示

公司将分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，在“交易性金融资产”科目中列示。自资产负债表日起超过一年到期且预期持有超过一年的以公允价值计量且其变动计入当期损益的非流动金融资产，在“其他非流动金融资产”科目列示。

公司将分类为以摊余成本计量的长期债权投资，在“债权投资”科目中列示。自资产负债表日起一年内到期的长期债权投资，在“一年内到期的非流动资产”科目列示。公司购入的以摊余成本计量的一年内到期的债权投资，在“其他流动资产”科目列示。

公司将分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的长期债权投资，在“其他债权投资”科目列示。自资产负债表日起一年内到期的长期债权投资的期末账面价值，在“一年内到期的非流动资产”科目列示。公司购入的以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的一年内到期的债权投资，在“其他流动资产”科目列示。

公司将指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资，在“其他权益工具投资”科目列示。

69上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

公司承担的交易性金融负债，以及公司持有的直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，在“交易性金融负债”科目列示。

（9）权益工具权益工具是指能证明拥有公司在扣除所有负债后的资产中的剩余权益的合同。公司发行（含再融资）、回购、出售或注销权益工具作为权益的变动处理，与权益性交易相关的交易费用从权益中扣减。

公司不确认权益工具的公允价值变动。公司对权益工具持有方的分配作为利润分配处理，发放的股票股利不影响股东权益总额。

12、应收票据

应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

13、应收账款

应收账款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

14、应收款项融资

应收账款融资的预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

15、其他应收款

其他应收款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

16、合同资产

（1）合同资产的确认方法及标准

本公司将拥有的、无条件（即仅取决于时间流逝）向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利，且该权利取决于时间流逝之外的其他因素作为合同资产列示。

（2）合同资产预期信用损失的确定方法及会计处理方法

合同资产的预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

70上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

17、存货

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“零售业”的披露要求

（1）存货的类别

存货包括原材料、库存商品和发出商品等，按成本与可变现净值孰低列示。

（2）发出存货的计价方法

原材料的发出按先进先出法计价。库存商品和发出商品中，除自营品牌商品的发出按加权平均法计价外，其余库存商品的发出按先进先出法计价。

（3）存货的盘存制度存货盘存制度采用永续盘存制。

（4）存货跌价准备的确认标准和计提方法

存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。公司确定存货的可变现净值，以取得的确凿证据为基础，并且考虑持有存货的目的、资产负债表日后事项的影响等因素。

为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算。持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。

18、持有待售资产

（1）划分为持有待售的非流动资产或处置组的确认标准和会计处理方法

同时满足下列条件的非流动资产或处置组，确认为持有待售资产：

*根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；

*出售极可能发生，即公司已经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺，预计出售将在一年内完成。有关规定要求公司相关权力机构或者监管部门批准后方可出售的，已经获得批准。

确定的购买承诺，是指公司与其他方签订的具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、时间和足够严厉的违约惩罚等重要条款，使协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。

公司初始计量或在资产负债表日重新计量持有待售的非流动资产或处置组时，其账面价值高于公允

71上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

价值减去出售费用后的净额的，将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。

对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，公司在初始计量时比较假定其不划分为持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计量。除公司合并中取得的非流动资产或处置组外，由非流动资产或处置组以公允价值减去出售费用后的净额作为初始计量金额而产生的差额，计入当期损益。

公司在资产负债表日重新计量持有待售的处置组时，首先按照相关会计准则规定计量处置组中资产和负债的账面价值，然后按照上款的规定进行会计处理。

对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置组中适用准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。

后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。

后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予以恢复，并在划分为持有待售类别后适用准则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及适用准则计量规定的非流动资产在划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。

持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额，根据处置组中除商誉外适用准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其账面价值。

持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销，持有待售的处置组中负债的利息和其他费用继续予以确认。

非流动资产或处置组因不再满足持有待售类别的划分条件而不再继续划分为持有待售类别或非流动

资产从持有待售的处置组中移除时，按照以下两者孰低计量：

1）划分为持有待售类别前的账面价值，按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折旧、摊销或减值等进行调整后的金额；

2）可收回金额。

公司终止确认持有待售的非流动资产或处置组时，将尚未确认的利得或损失计入当期损益。

72上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）终止经营的认定标准和列报方法

终止经营，是指满足下列条件之一的、能够单独区分的组成部分，且该组成部分已经处置或划分为持有待售类别：

*该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；

*该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；

*该组成部分是专为转售而取得的子公司。

在利润表中分别列示持续经营损益和终止经营损益。对于当期列报的终止经营，本公司在当期财务报表中，将原来作为持续经营损益列报的信息重新作为可比会计期间的终止经营损益列报。终止经营不再满足持有待售类别划分条件的，本公司在当期财务报表中，将原来作为终止经营损益列报的信息重新作为可比会计期间的持续经营损益列报。

19、债权投资

债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法，详见“11金融工具”。

20、其他债权投资

21、长期应收款

22、长期股权投资

（1）共同控制、重大影响的判断标准

按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，则视为共同控制。如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排的，不视为共同控制。

对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，则视为对被投资单位实施重大影响。

（2）初始投资成本确定企业合并形成的长期股权投资，按照本附注“6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法”的相关内容确认初始投资成本；除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按照下述方法确认其初始投资成本：

73上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。

*以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。与发行权益性证券直接相关的费用，按照《企业会计准则第37号—金融工具列报》的有关规定确定。

*在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。

*通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。

（3）后续计量及损益确认方法

*成本法后续计量

公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算，长期股权投资按照初始投资成本计价。追加或收回投资调整长期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益。

*权益法后续计量

公司对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法核算时，投资方取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；投资方按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；

投资方对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。投资方在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认净资产的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及会计期间与投资方不一致的，按照投资方的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行调整，并据以确认投资收益和其他综合收益等。

投资方确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，投资方负有承担额外损失义务的除外。被投资单位以后实现净利润

74上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文的，投资方在其收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

投资方计算确认应享有或应分担被投资单位的净损益时，与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于投资方的部分，予以抵销，在此基础上确认投资收益。投资方与被投资单位发生的未实现内部交易损失，按照《企业会计准则第8号—资产减值》等的有关规定属于资产减值损失的，全额确认。

*因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控制的处理

按照《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》确定的原持有的股权投资的公允价值加上新

增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。原持有的股权投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入改按权益法核算时的留存收益。

*处置部分股权的处理

因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股权改按本附注“金融工具”的政策核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按本附注“金融工具”的有关政策进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。在编制合并财务报表时，按照本附注“合并财务报表的编制方法”的相关内容处理。

*对联营企业或合营企业的权益性投资全部或部分分类为持有待售资产的处理

分类为持有待售资产的对联营企业或合营企业的权益性投资，以账面价值与公允价值减去处置费用孰低的金额列示，公允价值减去处置费用低于原账面价值的金额，确认为资产减值损失。对于未划分为持有待售资产的剩余权益性投资，采用权益法进行会计处理。已划分为持有待售的对联营企业或合营企业的权益性投资，不再符合持有待售资产分类条件的，从被分类为持有待售资产之日起采用权益法进行追溯调整。分类为持有待售期间的财务报表作相应调整。

*处置长期股权投资的处理

处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础，按相应比例

75上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。

23、投资性房地产

投资性房地产计量模式不适用

24、固定资产

（1）确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年度的有形资产。固定资产同时满足下列条件的，才能予以确认：

*与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；

*该固定资产的成本能够可靠地计量。

（2）折旧方法类别折旧方法折旧年限残值率年折旧率

房屋及建筑物年限平均法30-50年5%、10%1.8%至3.2%

机器设备年限平均法5-10年5%、10%9%至19%

运输工具年限平均法5-10年5%、10%9%至19%

电子及办公设备年限平均法5-10年5%、10%9%至19%

装修支出年限平均法5-10年0%10%至20%

25、在建工程

在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑费用、其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出以及在资产达到预定可使用状态之前所发生的符合资本化条件的借款费用。在建工程在达到预定可使用状态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。

当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。

房屋建筑物及装修支出满足建筑完工验收标准后转为固定资产或其他资产，机器设备、运输工具、电子及办公设备安装调试后达到预定可使用状态后转为固定资产。

26、借款费用

发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建活动才能达到预定可使用状态之固定资产的购建的

借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始

76上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本化，其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。

在资本化期间内，专门借款（指为购建或者生产符合资本化条件的资产而专门借入的款项）以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后确定应予资本化的利息金额；一般借款则根据累计资产支出超过专门借款部分的资产

支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。

借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，调整每期利息金额。

27、生物资产

28、油气资产

29、无形资产

（1）使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序

无形资产包括土地使用权、软件使用权等。无形资产以实际成本计量。

土地使用权按使用年限40-45年平均摊销。外购土地及建筑物的价款难以在土地使用权与建筑物之间合理分配的，全部作为固定资产。软件使用权按法律规定的有效年限5年平均摊销。

对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。

（2）研发支出的归集范围及相关会计处理方法

根据内部研究开发项目支出的性质以及研发活动最终形成无形资产是否具有较大不确定性，分为研究阶段支出和开发阶段支出。

研究阶段的支出，于发生时计入当期损益；开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：

*完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；

*管理层具有完成该无形资产并使用或出售的意图；

*能够证明该无形资产将如何产生经济利益；

*有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无

77上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

形资产；

*归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。前期已计入损益的开发支出不在以后期间确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到预定可使用状态之日起转为无形资产。

当开发支出的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。

30、长期资产减值

在财务报表中单独列示的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。固定资产、无形资产、在建工程、以成本模式计量的投资性房地产及长期股权投资等，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。前述资产减值损失一经确认，如果在以后期间价值得以恢复，也不予转回。

31、长期待摊费用

长期待摊费用为已经发生但应由本报告期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。长期待摊费用在预计受益期间按直线法摊销。

32、合同负债

本公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同负债。本公司已收或应收客户对价而应向客户转让商品或提供服务的义务列示为合同负债。

33、职工薪酬

（1）短期薪酬的会计处理方法

短期薪酬主要包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、生育保险费、工伤保险费、

住房公积金、工会经费和职工教育经费、非货币性福利等。本公司在职工为本公司提供服务的会计期间将实际发生的短期职工薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中非货币性福利按公允价值计量。

78上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）离职后福利的会计处理方法

离职后福利主要包括设定提存计划及设定受益计划。其中设定提存计划主要包括基本养老保险、失业保险等，相应的应缴存金额于发生时计入相关资产成本或当期损益。本公司的设定受益计划，根据预期累计福利单位法确定的公式将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供服务的期间，并计入当期损益或相关资产成本。

（3）辞退福利的会计处理方法

在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿的建议，在本公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，和本公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本两者孰早日，确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益。

但辞退福利预期在年度报告期结束后十二个月不能完全支付的，按照其他长期职工薪酬处理。

（4）其他长期职工福利的会计处理方法

公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存计划条件的，按照关于设定提存计划的有关政策进行处理。

34、预计负债

对因产品质量保证、亏损合同等形成的现时义务，其履行很可能导致经济利益的流出，在该义务的金额能够可靠计量时，确认为预计负债。对于未来经营亏损，不确认预计负债。

预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的增加金额，确认为利息费用。

于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。

35、股份支付

36、优先股、永续债等其他金融工具

79上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

37、收入

（1）收入确认和计量一般原则

合同开始日，本公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：

*客户在本公司履约的同时即取得并消耗本公司履约所带来的经济利益。

*客户能够控制本公司履约过程中在建商品或服务。

*本公司履约过程中所产出的商品或服务具有不可替代用途，且本公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，本公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：

1）本公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务。

2）本公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权。

3）本公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品。

4）本公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬。

5）客户已接受该商品。

6）其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

本公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是本公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

合同中存在可变对价的，本公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

合同中存在重大融资成分的，本公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，本公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重

80上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文大融资成分。

客户支付非现金对价的，本公司按照非现金对价的公允价值确定交易价格。非现金对价的公允价值不能合理估计的，参照本公司承诺向客户转让商品的单独售价间接确定交易价格。非现金对价的公允价值因对价形式以外的原因而发生变动的，作为可变对价处理。

本公司应付客户（或向客户购买本公司商品的第三方）对价的，将该应付对价冲减交易价格，并在确认相关收入与支付（或承诺支付）客户对价二者孰晚的时点冲减当期收入，但应付客户对价是为了向客户取得其他可明确区分商品的除外。

合同中包含两项或多项履约义务的，公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

对于附有销售退回条款的销售，本公司在客户取得相关商品控制权时，按照因向客户转让商品而预期有权取得的对价金额确认收入，按照预期因销售退回将退还的金额确认为预计负债；同时，按照预期将退回商品转让时的账面价值，扣除收回该商品预计发生的成本（包括退回商品的价值减损）后的余额，确认为一项资产，即应收退货成本，按照所转让商品转让时的账面价值，扣除上述资产成本的净额结转成本。每一资产负债表日，本公司重新估计未来销售退回情况，并对上述资产和负债进行重新计量。

根据合同约定、法律规定等，本公司为所销售的商品或所建造的资产等提供质量保证。对于为向客户保证所销售的商品符合既定标准的保证类质量保证，本公司按照《企业会计准则第13号—或有事项》准则进行会计处理。对于为向客户保证所销售的商品符合既定标准之外提供了一项单独服务的服务类质量保证，本公司将其作为一项单项履约义务，按照提供商品和服务类质量保证的单独售价的相对比例，将部分交易价格分摊至服务类质量保证，并在客户取得服务控制权时确认收入。在评估质量保证是否在向客户保证所销售商品符合既定标准之外提供了一项单独服务时，本公司考虑该质量保证是否为法定要求、质量保证期限以及本公司承诺履行任务的性质等因素。

本公司有权自主决定所交易商品的价格，即本公司在向客户转让商品及其他产品前能够控制该产品，则本公司为主要责任人，按照已收或应收对价总额确认收入。否则，本公司为代理人，按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额应当按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额，或者按照既定的佣金金额或比例等确认。

（2）收入确认和计量具体方法

*按时点确认的收入

本公司收入主要为百货零售业务，通常仅包括转让商品的履约义务，在顾客支付货款后，将商品交

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付给顾客，实现商品的控制权转移时确认收入。

向客户销售商品涉及其他方参与其中时，企业根据在向客户转让商品前是否拥有对该商品的控制权，来判断从事交易时的身份是主要责任人还是代理人。在向客户转让商品前能够控制该商品的，为主要责任人，按照已收或应收对价总额确认收入；否则，应为代理人，按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额或者按照既定的佣金金额或比例等确定。

本公司实施会员奖励积分计划，顾客因购买产品而获得的奖励积分，可在未来一定期间内购买产品时抵减购买价款。本公司根据销售产品和奖励积分各自单独售价的相对比例，将销售取得的货款在产品销售收入与奖励积分之间进行分配，与奖励积分相关的部分先确认为合同负债，待顾客兑换奖励积分或奖励积分失效时，结转计入收入。

*按履约进度确认的收入

本公司向供应商提供的商场服务，由于履约的同时客户即取得并消耗其所带来的经济利益，且在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项，将其作为在某一时段内履行的履约义务，按照履约进度确认收入。

38、合同成本

（1）与合同成本有关的资产金额的确定方法本公司与合同成本有关的资产包括合同履约成本和合同取得成本。

合同履约成本，即本公司为履行合同发生的成本，不属于其他企业会计准则规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

*该成本与一份当期或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

*该成本增加了本公司未来用于履行履约义务的资源；

*该成本预期能够收回。

合同取得成本，即本公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产；该资产摊销期限不超过一年的，在发生时计入当期损益。增量成本，是指本企业不取得合同就不会发生的成本（如销售佣金等）。本公司为取得合同发生的、除预期能够收回的增量成本之外的其他支出（如无论是否取得合同均会发生的差旅费等），在发生时计入当期损益，但是，明确由客户承担的除外。

82上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）与合同成本有关的资产的摊销

本公司与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。

（3）与合同成本有关的资产的减值

本公司在确定与合同成本有关的资产的减值损失时，首先对按照其他相关企业会计准则确认的、与合同有关的其他资产确定减值损失；然后根据其账面价值高于本公司因转让与资产相关的商品预期能够

取得的剩余对价以及为转让该相关商品估计将要发生的成本这两项的差额的，超出部分应当计提减值准备，并确认为资产减值损失。

以前期间减值的因素之后发生变化，使得前述差额高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不应超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

39、政府补助

（1）与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

（2）与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

用于补偿企业以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿企业已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

（3）同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助

对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分别进行会计处理；难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。

83上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（4）政府补助在利润表中核算

与企业日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与企业日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

（5）政府补助退回的处理

已确认的政府补助需要退回的，在需要退回的当期分情况按照以下规定进行会计处理：

初始确认时冲减相关资产账面价值的，调整资产账面价值；存在相关递延收益的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；属于其他情况的，直接计入当期损益。

（6）政策性优惠贷款贴息的处理

财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向企业提供贷款的，按以下方法进行会计处理：以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

财政将贴息资金直接拨付给企业，企业应当将对应的贴息冲减相关借款费用。

40、递延所得税资产/递延所得税负债递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额（包括应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异）计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，视同可抵扣暂时性差异。

对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税负债。除单项交易（包括承租人在租赁期开始日初始确认租赁负债并计入使用权资产的租赁交易，以及因固定资产等存在弃置义务而确认预计负债并计入相关资产成本的交易等）之外，对于其他既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）的非企业合并的交易中产生的资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。对于前述单项交易因资产和负债的初始确认所产生的应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异，在交易发生时分别确认相应的递延所得税负债和递延所得税资产。

于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。递延所得税资产的确认以本公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的应纳税所得额为限。对子公司、联营企业及合营企业投资相关的暂时性差异产生的递延所得税资产和递延所得税负债，予以确认。但本公司能够控制暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见

84上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

的未来很可能不会转回的，不予确认。

41、租赁

（1）租赁的识别租赁，是指在一定期间内，出租人将资产的使用权让与承租人以获取对价的合同。

在合同开始日，本公司评估合同是否为租赁或者包含租赁。如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。

合同中同时包含多项单独租赁的，本公司将合同予以分拆，并分别各项单独租赁进行会计处理。合同中同时包含租赁和非租赁部分的，本公司将租赁和非租赁部分分拆后进行会计处理。

（2）作为承租方租赁的会计处理方法

*初始确认在本公司作为承租人对租赁确认使用权资产和租赁负债。

*使用权资产

使用权资产，是指本公司作为承租人可在租赁期内使用租赁资产的权利。

在租赁期开始日，本公司按照成本对使用权资产进行初始计量。该成本包括下列四项：

1）租赁负债的初始计量金额；

2）在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

3）承租人发生的初始直接费用；

4）承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态

预计将发生的成本，属于为生产存货而发生的除外。

在租赁期开始日后，本公司采用成本模式对使用权资产进行后续计量，即以成本减累计折旧及累计减值损失计量使用权资产。

本公司按照租赁准则有关规定重新计量租赁负债的，相应调整使用权资产的账面价值。

自租赁期开始日起，本公司对使用权资产计提折旧。使用权资产通常自租赁期开始的当月计提折旧。

计提的折旧金额根据使用权资产的用途，计入相关资产的成本或者当期损益。

本公司在确定使用权资产的折旧方法时，根据与使用权资产有关的经济利益的预期实现方式做出决定，以直线法对使用权资产计提折旧。

85上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

本公司在确定使用权资产的折旧年限时，遵循以下原则：能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

如果使用权资产发生减值，本公司按照扣除减值损失之后的使用权资产的账面价值，进行后续折旧。

*租赁负债本公司按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值对租赁负债进行初始计量。

租赁付款额，是指本公司向出租人支付的与在租赁期内使用租赁资产的权利相关的款项，包括：

1）固定付款额及实质固定付款额，存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；

2）取决于指数或比率的可变租赁付款额，该款额在初始计量时根据租赁期开始日的指数或比率确定；

3）本公司合理确定将行使购买选择权时，购买选择权的行权价格；

4）租赁期反映出本公司将行使终止租赁选择权时，行使终止租赁选择权需支付的款项；

5）根据本公司提供的担保余值预计应支付的款项。

在计算租赁付款额的现值时，本公司采用租赁内含利率作为折现率，该利率是指使出租人的租赁收款额的现值与未担保余值的现值之和等于租赁资产公允价值与出租人的初始直接费用之和的利率。本公司因无法确定租赁内含利率的，采用增量借款利率作为折现率。该增量借款利率，是指本公司在类似经济环境下为获得与使用权资产价值接近的资产，在类似期间以类似抵押条件借入资金须支付的利率。该利率与下列事项相关：

〈1〉本公司自身情况，即集团的偿债能力和信用状况；

〈2〉“借款”的期限，即租赁期；

〈3〉“借入”资金的金额，即租赁负债的金额；

〈4〉“抵押条件”，即标的资产的性质和质量；

〈5〉经济环境，包括承租人所处的司法管辖区、计价货币、合同签订时间等。

本公司以银行贷款利率为基础，考虑上述因素进行调整而得出该增量借款利率。

在租赁期开始日后，本公司按以下原则对租赁负债进行后续计量：

1〉确认租赁负债的利息时，增加租赁负债的账面金额；

2〉支付租赁付款额时，减少租赁负债的账面金额；

3〉因重估或租赁变更等原因导致租赁付款额发生变动时，重新计量租赁负债的账面价值。

按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益，但应当资本

86上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文化的除外。周期性利率是指本公司对租赁负债进行初始计量时所采用的折现率，或者因租赁付款额发生变动或因租赁变更而需按照修订后的折现率对租赁负债进行重新计量时，本公司所采用的修订后的折现率。

在租赁期开始日后，发生下列情形时，本公司按照变动后租赁付款额和修订后的折现率计算的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。使用权资产的账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，本公司将剩余金额计入当期损益。

{1}实质固定付款额发生变动；

{2}担保余值预计的应付金额发生变动；

{3}用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动；

{4}购买选择权的评估结果发生变化；

{5}续租选择权或终止租赁选择权的评估结果或实际行使情况发生变化。

*租赁变更

租赁变更，是指原合同条款之外的租赁范围、租赁对价、租赁期限的变更，包括增加或终止一项或多项租赁资产的使用权，延长或缩短合同规定的租赁期等。租赁变更生效日，是指双方就租赁变更达成一致的日期。

租赁发生变更且同时符合下列条件的，本公司将该租赁变更作为一项单独租赁进行会计处理：

1）该租赁变更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大了租赁范围；

2）增加的对价与租赁范围扩大部分的单独价格按该合同情况调整后的金额相当。

租赁变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，在租赁变更生效日，本公司按照租赁准则有关租赁分拆的规定对变更后合同的对价进行分摊，重新确定变更后的租赁期；并采用修订后的折现率对变更后的租赁付款额进行折现，以重新计量租赁负债。在计算变更后租赁付款额的现值时，本公司采用剩余租赁期间的租赁内含利率作为折现率；无法确定剩余租赁期间的租赁内含利率的，本公司采用租赁变更生效日的承租人增量借款利率作为折现率。就上述租赁负债调整的影响，本公司区分以下情形进行会计处理：

〈1〉租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，承租人应当调减使用权资产的账面价值，并将部分终止或完全终止租赁的相关利得或损失计入当期损益；

〈2〉其他租赁变更导致租赁负债重新计量的，承租人相应调整使用权资产的账面价值。

*短期租赁和低价值资产租赁

对于租赁期不超过12个月的短期租赁和单项租赁资产为全新资产时价值较低的低价值资产租赁，本公司选择不确认使用权资产和租赁负债。本公司将短期租赁和低价值资产租赁的租赁付款额，在租赁

87上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

期内各个期间按照直线法或其他系统合理的方法计入相关资产成本或当期损益。

（3）作为出租方租赁的会计处理方法

在租赁开始日，本公司将租赁分为融资租赁和经营租赁。

如果一项租赁实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬，出租人将该项租赁分类为融资租赁，除融资租赁以外的其他租赁分类为经营租赁。

*经营租赁会计处理

在租赁期内各个期间，本公司采用直线法或其他系统合理的方法将经营租赁的租赁收款额确认为租金收入。

提供免租期的，本公司将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分配，免租期内应当确认租金收入。本公司承担了承租人某些费用的，将该费用自租金收入总额中扣除，按扣除后的租金收入余额在租赁期内进行分配。

本公司发生的与经营租赁有关的初始直接费用应当资本化至租赁标的资产的成本，在租赁期内按照与租金收入相同的确认基础分期计入当期损益。

对于经营租赁资产中的固定资产，本公司采用类似资产的折旧政策计提折旧；对于其他经营租赁资产，采用系统合理的方法进行摊销。

本公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额，在实际发生时计入当期损益。

经营租赁发生变更的，本公司自变更生效日开始，将其作为一项新的租赁进行会计处理，与变更前租赁有关的预收或应收租赁收款额视为新租赁的收款额。

*融资租赁的会计处理

在租赁开始日，本公司对融资租赁确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。本公司对应收融资租赁款进行初始计量时，将租赁投资净额作为应收融资租赁款的入账价值。租赁投资净额为未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和。

本公司按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间的利息收入。本公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

（4）转租赁

本公司作为转租出租人，将原租赁及转租赁合同作为两个合同单独核算。本公司基于原租赁产生的使用权资产，而不是租赁资产，对转租赁进行分类。

88上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

42、其他重要的会计政策和会计估计

（1）商誉

商誉为股权投资成本超过应享有的被投资单位于投资取得日的公允价值份额的差额，或者为非同一控制下企业合并成本超过企业合并中取得的被购买方可辨认净资产于购买日的公允价值份额的差额。

企业合并形成的商誉在合并财务报表上单独列示。购买联营企业和合营企业股权投资成本超过投资时应享有被投资单位的公允价值份额的差额，包含于长期股权投资。

企业合并形成的商誉每年进行减值测试。减值测试时，商誉的账面价值根据企业合并的协同效应分摊至受益的资产组或资产组组合。期末商誉按成本减去累计减值损失后的净额列示。

（2）资产组

资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。

同时，在认定资产组时，考虑公司管理层管理生产经营活动的方式和对资产的持续使用或者处置的决策方式等。

资产组的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。资产组的可收回金额按该资产组的公允价值减去处置费用后的净额与其预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。在合并财务报表中反映的商誉，不包括子公司归属于少数股东权益的商誉。但对相关的资产组进行减值测试时，将归属于少数股东权益的商誉包括在内，调整资产组的账面价值，然后根据调整后的资产组账面价值与其可收回金额进行比较。如上述资产组发生减值的，该损失按比例扣除少数股东权益份额后，确认归属于母公司的商誉减值损失。

（3）借款

借款按公允价值扣除交易成本后的金额进行初始计量，并采用实际利率法按摊余成本进行后续计量。

于资产负债表日起12个月（含12个月）内偿还的借款为短期借款，其余借款为长期借款。

43、重要会计政策和会计估计变更

（1）重要会计政策变更

√适用□不适用

*公司自2026年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第19号》相关规定，该项会计政策变更对本公司财务报表无影响。

89上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*公司自2026年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第20号》相关规定，该项会计政策变更对本公司财务报表无影响。

（2）重要会计估计变更

□适用√不适用

（3）2026年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况

□适用√不适用

44、其他

六、税项

1、主要税种及税率

税种计税依据税率以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入为基础计算销项税

增值税13%、9%、6%、5%、3%、0%额，扣除当期允许抵扣的进项税额后，差额部分为应交增值税消费税应纳税销售额5%

城市维护建设税应缴纳的流转税额7%、1%

企业所得税应纳税所得额25%、20%、15%

教育费附加应缴纳的流转税额3%

地方教育费附加应缴纳的流转税额2%

从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的1.2%计缴；从租房产税1.2%、12%计征的，按租金收入的12%计缴存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明纳税主体名称所得税税率

上海汇联六百食品有限公司20%

上海卖科电子商务有限公司15%

除上述以外的其他纳税主体25%

2、税收优惠

（1）企业所得税根据《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第12号），自2023年1月1日至2027年12月31日，对从事国家非限制和禁止行业，且同时符合年度应纳税所得额不超过300万元、从业人数不超过300人、资产总额不超过5000万元等三个条件的小型微利企业，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

90上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

根据《中华人民共和国企业所得税法》第二十八条，国家需要重点扶持的高新技术企业，减按15％的税率征收企业所得税。

（2）“六税两费”根据《财政部税务总局关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第12号），自2023年1月1日至2027年12月31日，对增值税小规模纳税人、小型微利企业和个体工商户减半征收资源税（不含水资源税）、城市维护建设税、房产税、城镇土地使

用税、印花税（不含证券交易印花税）、耕地占用税和教育费附加、地方教育附加，本公司部分子公司符合上述小型微利企业标准，享受该政策。

3、其他

七、合并财务报表项目注释

本注释期初余额系2026年1月1日余额，期末余额系2026年6月30日余额，本期发生额系2026年上半年发生额，上期发生额系2025年上半年发生额。若无特别说明，2026年1月1日余额与2025年

12月31日余额一致。

1、货币资金

单位：元项目期末余额期初余额

库存现金566983.13512263.80

银行存款200245809.35210287281.45

其他货币资金6352192.786909296.38

合计207164985.26217708841.63

其他说明：

其他货币资金主要为烟草专户存款、预付卡保证金，截至2026年6月30日烟草专户存款余额为

654084.18元，预付卡保证金为5601761.53元。

2、交易性金融资产

单位：元项目期末余额期初余额

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产291079865.61221212199.51

其中：

结构性存款190381235.4620068751.60

收益凭证100698630.15201143447.91

合计291079865.61221212199.51

91上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

其他说明：

本期期末持有的结构性存款为光大银行和上海银行结构性存款；持有的收益凭证为申万宏源证券有限公司龙鼎定制收益凭证。

3、衍生金融资产

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

4、应收票据

（1）应收票据分类列示

单位：元项目期末余额期初余额

（2）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面账面余额坏账准备账面金额比例金额计提比例价值金额比例金额计提比例价值

如是按照预期信用损失一般模型计提应收票据坏账准备：

□适用√不适用

（3）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回核销其他

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用√不适用

（4）期末公司已质押的应收票据

单位：元项目期末已质押金额

（5）期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据

单位：元项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

92上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（6）本期实际核销的应收票据情况

单位：元项目核销金额

其中重要的应收票据核销情况：

单位：元单位名称应收票据性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

应收票据核销说明：

5、应收账款

（1）按账龄披露

单位：元账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内（含1年）11251156.1410062481.84

1至2年254843.75487650.74

2至3年3220.69

合计11509220.5810550132.58

（2）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面余额坏账准备账面价值账面价值金额比例金额计提比例金额比例金额计提比例按组合计提坏账

11509220.58100.00%551575.264.79%10957645.3210550132.58100.00%620594.345.88%9929538.24

准备的应收账款

其中：

按预期信用风险

组合计提坏账准11509220.58100.00%551575.264.79%10957645.3210550132.58100.00%620594.345.88%9929538.24备的应收账款

合计11509220.58100.00%551575.264.79%10957645.3210550132.58100.00%620594.345.88%9929538.24

按组合计提坏账准备类别名称：

单位：元期末余额名称账面余额坏账准备计提比例

组合14857165.9681382.011.68%

组合24184974.15265079.996.33%

组合3367230.4063665.2517.34%

组合42099850.07141448.016.74%

合计11509220.58551575.26--

93上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

确定该组合依据的说明：

当单项应收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收账款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

如是按照预期信用损失一般模型计提应收账款坏账准备：

□适用√不适用

（3）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回核销其他

按预期信用风险组合计提坏账准备的应收账款620594.3469019.08551575.26

合计620594.3469019.08551575.26

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

（4）本期实际核销的应收账款情况

单位：元项目核销金额

其中重要的应收账款核销情况：

单位：元单位名称应收账款性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

应收账款核销说明：

（5）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

单位：元占应收账款和合应收账款坏账准应收账款期合同资产应收账款和合同单位名称同资产期末余额备和合同资产减末余额期末余额资产期末余额合计数的比例值准备期末余额

安付宝支付有限公司2238250.302238250.3019.45%

无印良品（上海）商业有限公司614265.99614265.995.34%30713.30

交通银行股份有限公司569314.72569314.724.95%

浙江网商银行股份有限公司483301.06483301.064.20%

上海炜婷食品有限公司374154.04374154.043.25%77263.70

合计4279286.114279286.1137.19%107977.00

94上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

6、合同资产

（1）合同资产情况

单位：元期末余额期初余额项目账面余额坏账准备账面价值账面余额坏账准备账面价值

（2）报告期内账面价值发生的重大变动金额和原因

单位：元项目变动金额变动原因

（3）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面账面余额坏账准备账面金额比例金额计提比例价值金额比例金额计提比例价值按预期信用损失一般模型计提坏账准备

□适用√不适用

（4）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

单位：元

项目本期计提本期收回或转回本期转销/核销原因

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

（5）本期实际核销的合同资产情况

单位：元项目核销金额其中重要的合同资产核销情况

单位：元款项是否由单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序关联交易产生

合同资产核销说明：

其他说明：

95上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

7、应收款项融资

（1）应收款项融资分类列示

单位：元项目期末余额期初余额

（2）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面账面余额坏账准备账面金额比例金额计提比例价值金额比例金额计提比例价值按预期信用损失一般模型计提坏账准备

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月整个存续期预期信用损整个存续期预期信用损合计

预期信用损失失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）各阶段划分依据和坏账准备计提比例

对本期发生损失准备变动的应收款项融资账面余额显著变动的情况说明：

（3）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

（4）期末公司已质押的应收款项融资

单位：元项目期末已质押金额

（5）期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资

单位：元项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

（6）本期实际核销的应收款项融资情况

单位：元项目核销金额

96上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

其中重要的应收款项融资核销情况

单位：元款项是否由关单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序联交易产生

核销说明：

（7）应收款项融资本期增减变动及公允价值变动情况

（8）其他说明

8、其他应收款

单位：元项目期末余额期初余额

其他应收款13330612.126675698.72

合计13330612.126675698.72

（1）应收利息

1）应收利息分类

单位：元项目期末余额期初余额

2）重要逾期利息

单位：元借款单位期末余额逾期时间逾期原因是否发生减值及其判断依据

其他说明：

3）按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

5）本期实际核销的应收利息情况

单位：元项目核销金额

97上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

其中重要的应收利息核销情况

单位：元款项是否由关联单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序交易产生

核销说明：

其他说明：

（2）应收股利

1）应收股利分类

单位：元项目（或被投资单位）期末余额期初余额

2）重要的账龄超过1年的应收股利

单位：元

项目(或被投资单位)期末余额账龄未收回的原因是否发生减值及其判断依据

3）按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

5）本期实际核销的应收股利情况

单位：元项目核销金额其中重要的应收股利核销情况

单位：元单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

核销说明：

其他说明：

98上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）其他应收款

1）其他应收款按款项性质分类情况

单位：元款项性质期末账面余额期初账面余额

备用金1010913.881160513.88

押金保证金12924792.786111978.28

代收代付款38873.5321341.56

其他60497.2169592.58

合计14035077.407363426.30

2）按账龄披露

单位：元账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内（含1年）10221520.423900248.68

1至2年381697.4126318.05

2至3年32161.3531848.72

3年以上3399698.223405010.85

3至4年88154.3188966.94

4至5年260000.00260000.00

5年以上3051543.913056043.91

合计14035077.407363426.30

3）按坏账计提方法分类披露

√适用□不适用

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面余额坏账准备账面价值账面价值金额比例金额计提比例金额比例金额计提比例按组合计提坏账

14035077.40100.00%704465.285.02%13330612.127363426.30100.00%687727.589.34%6675698.72

准备

其中：

按预期信用风险

组合计提坏账准14035077.40100.00%704465.285.02%13330612.127363426.30100.00%687727.589.34%6675698.72备的其他应收款

合计14035077.40100.00%704465.285.02%13330612.127363426.30100.00%687727.589.34%6675698.72

99上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

按组合计提坏账准备类别名称：

单位：元期末余额名称账面余额坏账准备计提比例

组合11010913.88

组合212924792.78699853.265.41%

组合338873.53

组合460497.214612.027.62%

合计14035077.40704465.28--

确定该组合依据的说明：

按预期信用损失一般模型计提坏账准备：

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月预期信用整个存续期预期信用损整个存续期预期信用损合计

损失失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）

2026年1月1日余额687727.58687727.58

本期计提16737.7016737.70

2026年6月30日余额704465.28704465.28

各阶段划分依据和坏账准备计提比例损失准备本期变动金额重大的账面余额变动情况

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他按预期信用风险

组合计提坏账准687727.5816737.70704465.28备的其他应收款

合计687727.5816737.70704465.28

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

5）本期实际核销的其他应收款情况

单位：元项目核销金额

其中重要的其他应收款核销情况：

单位：元单位名称其他应收款性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

其他应收款核销说明：

100上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

6）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

单位：元占其他应收款期末坏账准备单位名称款项的性质期末余额账龄余额合计数的比例期末余额

上海徐家汇商业发展有限公司押金保证金6750000.001年以内48.09%

上海南站广场投资有限公司押金保证金2700000.003年以上19.24%540000.00

上海徐汇商业建设发展有限公司押金保证金1683378.001年以内11.99%

公司各部门备用金经营周转备用金1010913.881年以内7.20%

1年以内及

上海天南实业有限公司押金保证金401285.002.86%71799.20

3年以上

合计12545576.8889.38%611799.20

7）因资金集中管理而列报于其他应收款

单位：元因资金集中管理而列报于其他应收款的金额情况说明

其他说明：

9、预付款项

（1）预付款项按账龄列示

单位：元期末余额期初余额账龄金额比例金额比例

1年以内4591780.09100.00%3224403.22100.00%

合计4591780.09100.00%3224403.22100.00%

账龄超过1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

（2）按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

单位：元单位名称金额占预付款项期末余额比例

国网上海市电力公司3807153.7382.91%

上海天南实业有限公司354222.237.71%

上海徐汇商业建设发展有限公司141509.433.08%

上海烟草集团徐汇烟草糖酒有限公司48634.161.06%

中国石化销售有限公司上海石油分公司36419.390.79%

合计4387938.9495.55%

其他说明：

101上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

10、存货

公司是否需要遵守房地产行业的披露要求否

（1）存货分类

单位：元期末余额期初余额项目存货跌价准备或合同存货跌价准备或合同账面余额账面价值账面余额账面价值履约成本减值准备履约成本减值准备

原材料596448.30596448.30668467.82668467.82

库存商品12440045.01799222.8911640822.1213657788.911226284.7312431504.18

合计13036493.31799222.8912237270.4214326256.731226284.7313099972.00

（2）确认为存货的数据资源

单位：元项目外购的数据资源存货自行加工的数据资源存货其他方式取得的数据资源存货合计

（3）存货跌价准备和合同履约成本减值准备

单位：元本期增加金额本期减少金额项目期初余额期末余额计提其他转回或转销其他

库存商品1226284.73138619.73565681.57799222.89

合计1226284.73138619.73565681.57799222.89按组合计提存货跌价准备

单位：元期末期初组合名称跌价准备计提跌价准备计提期末余额跌价准备期初余额跌价准备比例比例按组合计提存货跌价准备的计提标准

（4）存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明

（5）合同履约成本本期摊销金额的说明

11、持有待售资产

单位：元项目期末账面余额减值准备期末账面价值公允价值预计处置费用预计处置时间

其他说明：

102上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

12、一年内到期的非流动资产

单位：元项目期末余额期初余额

（1）一年内到期的债权投资

□适用√不适用

（2）一年内到期的其他债权投资

□适用√不适用

13、其他流动资产

单位：元项目期末余额期初余额

理财产品、大额存单、定期存款及应计利息466497773.451314035077.11

待抵扣、待认证进项税额及增值税留抵税额7187317.983963299.17

预缴企业所得税1946057.581363966.07

合计475631149.011319362342.35

其他说明：

14、债权投资

（1）债权投资的情况

单位：元期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值债权投资减值准备本期变动情况

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

（2）期末重要的债权投资

单位：元期末余额期初余额债权项目票面实际逾期票面实际逾期面值到期日面值到期日利率利率本金利率利率本金

（3）减值准备计提情况

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月整个存续期预期信用损整个存续期预期信用损合计

预期信用损失失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）各阶段划分依据和坏账准备计提比例

103上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（4）本期实际核销的债权投资情况

单位：元项目核销金额其中重要的债权投资核销情况

债权投资核销说明：

损失准备本期变动金额重大的账面余额变动情况

□适用√不适用

其他说明：

15、其他债权投资

（1）其他债权投资的情况

单位：元累计在其他综本期公允累计公允项目期初余额应计利息利息调整期末余额成本合收益中确认备注价值变动价值变动的减值准备其他债权投资减值准备本期变动情况

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

（2）期末重要的其他债权投资

单位：元期末余额期初余额其他债权项目票面实际逾期票面实际逾期面值到期日面值到期日利率利率本金利率利率本金

（3）减值准备计提情况

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损合计

预期信用损失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）各阶段划分依据和坏账准备计提比例

（4）本期实际核销的其他债权投资情况

单位：元项目核销金额其中重要的其他债权投资核销情况

其他债权投资核销说明：

损失准备本期变动金额重大的账面余额变动情况

□适用√不适用

104上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

16、其他权益工具投资

单位：元本期末累本期末累指定为以公允价本期计入其本期计入其本期确认计计入其计计入其期末值计量且其变动项目名称期初余额他综合收益他综合收益的股利他综合收他综合收余额计入其他综合收的利得的损失收入益的利得益的损失益的原因重大影响以下的上市股权投

股票2962077.50-416450.502426767.0064520.502545627.00资，不以交易为目的

合计2962077.50-416450.502426767.0064520.502545627.00本期存在终止确认情况。

单位：元项目名称转入留存收益的累计利得转入留存收益的累计损失终止确认的原因分项披露本期非交易性权益工具投资

单位：元其他综合收益指定为以公允价值计量且其其他综合收确认的股项目名称累计利得累计损失转入留存收益变动计入其他综合收益的益转入留存利收入的金额原因收益的原因重大影响以下的上市股权

上海银行股票64520.502426767.00投资，不以交易为目的其他说明：

系本公司持有的上海银行股份有限公司股权，期末以公允价值计量。

17、长期应收款

（1）长期应收款情况

单位：元期末余额期初余额项目折现率区间账面余额坏账准备账面价值账面余额坏账准备账面价值

（2）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面账面余额坏账准备账面金额比例金额计提比例价值金额比例金额计提比例价值按预期信用损失一般模型计提坏账准备

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月整个存续期预期信用损失整个存续期预期信用损合计

预期信用损失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）各阶段划分依据和坏账准备计提比例

105上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

（4）本期实际核销的长期应收款情况

单位：元项目核销金额

其中重要的长期应收款核销情况：

单位：元单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

长期应收款核销说明：

18、长期股权投资

单位：元本期增减变动期初余额减值准备期末余额减值准备被投资单位追加（账面价值）权益法下确认其他综合其他权宣告发放现金计提减期初余额减少投资其他（账面价值）期末余额投资的投资损益收益调整益变动股利或利润值准备可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用√不适用前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因

其他说明：

19、其他非流动金融资产

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

20、投资性房地产

（1）采用成本计量模式的投资性房地产

□适用√不适用

106上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）采用公允价值计量模式的投资性房地产

□适用√不适用

（3）转换为投资性房地产并采用公允价值计量

单位：元项目转换前核算科目金额转换理由审批程序对损益的影响对其他综合收益的影响

（4）未办妥产权证书的投资性房地产情况

单位：元项目账面价值未办妥产权证书原因

其他说明：

21、固定资产

单位：元项目期末余额期初余额

固定资产371620050.30385966690.13

合计371620050.30385966690.13

（1）固定资产情况

单位：元项目房屋建筑物机器设备运输工具电子及办公设备装修支出合计

一、账面原值：

1.期初余额596909472.61121207295.861448520.598653675.82103570222.36831789187.24

2.本期增加金额1090265.67814489.10252727.482157482.25

（1）购置9263.72177261.27186524.99

（2）在建工程转入1081001.95637227.83252727.481970957.26

3.本期减少金额292462.031233478.465600471.557126412.04

（1）处置或报废292462.031233478.465600471.557126412.04

4.期末余额596909472.61122005099.501448520.598234686.4698222478.29826820257.45

二、累计折旧

1.期初余额269624294.99106374068.001280040.757436531.2161107562.16445822497.11

2.本期增加金额6319845.36583706.6512262.20204582.347394764.9014515161.45

（1）计提6319845.36583706.6512262.20204582.347394764.9014515161.45

3.本期减少金额260255.361171268.363705927.695137451.41

（1）处置或报废260255.361171268.363705927.695137451.41

4.期末余额275944140.35106697519.291292302.956469845.1964796399.37455200207.15

三、减值准备

1.期初余额

2.本期增加金额

107上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（1）计提

3.本期减少金额

（1）处置或报废

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值320965332.2615307580.21156217.641764841.2733426078.92371620050.30

2.期初账面价值327285177.6214833227.86168479.841217144.6142462660.20385966690.13

（2）暂时闲置的固定资产情况

单位：元项目账面原值累计折旧减值准备账面价值备注

（3）通过经营租赁租出的固定资产

单位：元项目期末账面价值

（4）未办妥产权证书的固定资产情况

单位：元项目账面价值未办妥产权证书的原因

其他说明：

（5）固定资产的减值测试情况

□适用√不适用

（6）固定资产清理

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

22、在建工程

单位：元项目期末余额期初余额

在建工程42670265.886160439.10

合计42670265.886160439.10

108上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（1）在建工程情况

单位：元期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

新六百 HUB

41857178.7241857178.722290426.702290426.70

项目

商场改造项目813087.16813087.163774920.983774920.98

软件工程95091.4295091.42

合计42670265.8842670265.886160439.106160439.10

（2）重要在建工程项目本期变动情况

单位：元工程累

利息资其中：本本期利本期转入固本期其他减计投入工程资金项目名称预算数期初余额本期增加金额期末余额本化累期利息资息资本定资产金额少金额占预算进度来源计金额本化金额化率比例新六百

1698306398.002290426.7039566752.0241857178.722.46%其他

HUB 项目商场改造

2923917.603774920.981919467.61889955.313991346.12813087.1627.81%其他

项目

合计1701230315.606065347.6841486219.63889955.313991346.1242670265.88

（3）本期计提在建工程减值准备情况

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额计提原因

其他说明：

（4）在建工程的减值测试情况

□适用√不适用

（5）工程物资

单位：元期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

其他说明：

23、生产性生物资产

（1）采用成本计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

109上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）采用成本计量模式的生产性生物资产的减值测试情况

□适用√不适用

（3）采用公允价值计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

24、油气资产

□适用√不适用

25、使用权资产

（1）使用权资产情况

单位：元项目房屋租赁合计

一、账面原值

1.期初余额243509579.71243509579.71

2.本期增加金额51548038.3451548038.34

（1）新增51548038.3451548038.34

3.本期减少金额

4.期末余额295057618.05295057618.05

二、累计折旧

1.期初余额143875420.87143875420.87

2.本期增加金额20339306.8020339306.80

（1）计提20339306.8020339306.80

3.本期减少金额

（1）处置

4.期末余额164214727.67164214727.67

三、减值准备

1.期初余额

2.本期增加金额

（1）计提

3.本期减少金额

（1）处置

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值130842890.38130842890.38

2.期初账面价值99634158.8499634158.84

（2）使用权资产的减值测试情况

□适用√不适用

其他说明：

110上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

26、无形资产

（1）无形资产情况

单位：元项目土地使用权软件使用权合计

一、账面原值

1.期初余额599081621.656702639.82605784261.47

2.本期增加金额721648673.40482827.26722131500.66

（1）购置721648673.40482827.26722131500.66

3.本期减少金额

（1）处置

4.期末余额1320730295.057185467.081327915762.13

二、累计摊销

1.期初余额289471263.885303671.87294774935.75

2.本期增加金额6948491.10257754.837206245.93

（1）计提6948491.10257754.837206245.93

3.本期减少金额

（1）处置

4.期末余额296419754.985561426.70301981181.68

三、减值准备

1.期初余额

2.本期增加金额

（1）计提

3.本期减少金额

（1）处置

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值1024310540.071624040.381025934580.45

2.期初账面价值309610357.771398967.95311009325.72

其他说明：

本报告期新增土地使用权系新六百 HUB 项目土地出让金及相关税金。

（2）确认为无形资产的数据资源

单位：元外购的数据资源无形自行开发的数据资源其他方式取得的数据项目合计资产无形资产资源无形资产

111上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）未办妥产权证书的土地使用权情况

单位：元项目账面价值未办妥产权证书的原因

其他说明：

（4）无形资产的减值测试情况

□适用√不适用

27、商誉

（1）商誉账面原值

单位：元本期增加本期减少被投资单位名称或形成商誉的事项期初余额期末余额企业合并形成的处置

上海汇金百货虹桥有限公司48582468.8948582468.89

合计48582468.8948582468.89

（2）商誉减值准备

单位：元本期增加本期减少被投资单位名称或形成商誉的事项期初余额期末余额计提处置

上海汇金百货虹桥有限公司48582468.8948582468.89

合计48582468.8948582468.89

（3）商誉所在资产组或资产组组合的相关信息所属资产组或组合的构成及名称所属经营分部及依据是否与以前年度保持一致依据收购上海汇金百货虹桥有限商誉及上海汇金百货虹桥有百货零售业是公司形成的商誉限公司的经营性长期资产资产组或资产组组合发生变化名称变化前的构成变化后的构成导致变化的客观事实及依据

其他说明：

2007年9月，本公司受让上海瓯江圣雄企业发展有限公司（后更名为上海汇金百货虹桥有限公司）

100%股权。根据股权转让协议，2007年8月31日为购买基准日，以上海万隆资产评估有限公司【沪万

隆评报字（2007）第191号】评估报告作为公允价值的依据。该收购属于非同一控制下的企业合并，合并成本（32024.50万元）大于被购买方可辨认净资产公允价值（32698.33万元）扣减相关递延所得税

负债（5532.08万元）的评估净值，差额确认为商誉。本公司将上海汇金百货虹桥有限公司的经营性长

期资产（主要包括房屋和土地）认定为资产组。本期末商誉所在资产组与收购日形成商誉时所确定的资产组一致，其构成未发生变化。

112上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（4）可收回金额的具体确定方法可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

√适用□不适用

单位：元预测期预测期的稳定期的稳定期的关键参项目账面价值可收回金额减值金额的年限关键参数关键参数数的确定依据收购上海汇平均营业收平均营业收平均收入增长率

金百货虹桥入增长率入增长率为1.77%、折现

437339036.67441120000.005年

有限公司形2.75%；折现1.77%；折现率与预测期最末

成的商誉率10.22%率10.22%年基本一致

合计437339036.67441120000.00

其他说明：

截至2022年12月31日，本公司已根据上海东洲资产评估有限公司对商誉相关资产组的评估结论，对商誉全额计提了减值准备。

公司目前并无出售该资产的计划。本次减值测试中资产组的可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定，预计未来现金流量以公司未来五年的财务预算为基础，结合过去业绩、近期调整方案、商圈发展趋势、预计收入增长率、预计利润率等指标进行编制。

经测试，截至2026年6月30日，商誉所在资产组的可收回金额大于包含商誉的资产组的账面价值（即账面余额扣减商誉减值准备），本期无需计提减值。

前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因无公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因无

（5）业绩承诺完成及对应商誉减值情况形成商誉时存在业绩承诺且报告期或报告期上一期间处于业绩承诺期内

□适用√不适用

其他说明：

113上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

28、长期待摊费用

单位：元项目期初余额本期增加金额本期摊销金额其他减少金额期末余额

门店装修2103970.133924364.98500147.37131899.875396287.87

合计2103970.133924364.98500147.37131899.875396287.87

29、递延所得税资产/递延所得税负债

（1）未经抵销的递延所得税资产

单位：元期末余额期初余额项目可抵扣暂时性差异递延所得税资产可抵扣暂时性差异递延所得税资产

资产减值准备1763591.25440830.861969809.12492376.84

会员积分奖励5753191.001438297.746000095.991500023.98

租赁负债145065248.5336266312.15114395639.9628598910.00

其他4192514.001048128.503893380.00973345.00

合计156774544.7839193569.25126258925.0731564655.82

（2）未经抵销的递延所得税负债

单位：元期末余额期初余额项目应纳税暂时性差异递延所得税负债应纳税暂时性差异递延所得税负债

非同一控制企业合并资产评估增值130852097.9432713024.47133302934.2033325733.55

其他权益工具投资公允价值变动2426767.00606691.752843217.50710804.38

交易性金融资产公允价值变动1079865.61269966.371212199.51303049.86

使用权资产130842890.3832710722.3899634158.8424908539.50

合计265201620.9366300404.97236992510.0559248127.29

（3）以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债

单位：元递延所得税资产和负债抵销后递延所得税资递延所得税资产和负抵销后递延所得税资产项目期末互抵金额产或负债期末余额债期初互抵金额或负债期初余额

递延所得税资产32710722.386482846.8724908539.506656116.32

递延所得税负债32710722.3833589682.5924908539.5034339587.79

（4）未确认递延所得税资产明细

单位：元项目期末余额期初余额

114上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（5）未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

单位：元年份期末金额期初金额备注

其他说明：

30、其他非流动资产

单位：元期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

其他说明：

31、所有权或使用权受到限制的资产

单位：元期末期初项目账面余额账面价值受限类型受限情况账面余额账面价值受限类型受限情况

其他说明：

32、短期借款

（1）短期借款分类

单位：元项目期末余额期初余额

短期借款分类的说明：

（2）已逾期未偿还的短期借款情况

本期末已逾期未偿还的短期借款总额为0.00元，其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：

单位：元借款单位期末余额借款利率逾期时间逾期利率

其他说明：

33、交易性金融负债

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

115上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

34、衍生金融负债

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

35、应付票据

单位：元种类期末余额期初余额

本期末已到期未支付的应付票据总额为0.00元。

36、应付账款

（1）应付账款列示

单位：元项目期末余额期初余额

应付货款64527779.5481978616.61

应付工程款8547427.819460612.98

合计73075207.3591439229.59

（2）账龄超过1年或逾期的重要应付账款

单位：元项目期末余额未偿还或结转的原因

其他说明：

37、其他应付款

单位：元项目期末余额期初余额

其他应付款61294703.4363038435.00

合计61294703.4363038435.00

（1）应付利息

单位：元项目期末余额期初余额

重要的已逾期未支付的利息情况：

单位：元借款单位逾期金额逾期原因

其他说明：

116上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）应付股利

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明，包括重要的超过1年未支付的应付股利，应披露未支付原因：

（3）其他应付款

1）按款项性质列示其他应付款

单位：元项目期末余额期初余额

押金保证金48205182.1347385766.39

未支付费用2736874.332295819.28

未支付货款1053703.701236549.55

工程款2397029.313986731.86

员工社保399822.95403415.36

其他6502091.017730152.56

合计61294703.4363038435.00

2）账龄超过1年或逾期的重要其他应付款

单位：元项目期末余额未偿还或结转的原因

押金保证金27908066.05尚未与供应商结算

合计27908066.05

其他说明：

38、预收款项

（1）预收款项列示

单位：元项目期末余额期初余额

预收租金等16541361.4216415928.77

合计16541361.4216415928.77

（2）账龄超过1年或逾期的重要预收款项

单位：元项目期末余额未偿还或结转的原因

单位：元项目变动金额变动原因

其他说明：

117上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

39、合同负债

单位：元项目期末余额期初余额

会员积分奖励等6509067.126651549.83

预收预付卡款等19706940.7521775448.23

合计26216007.8728426998.06账龄超过1年的重要合同负债

单位：元项目期末余额未偿还或结转的原因报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

单位：元项目变动金额变动原因

40、应付职工薪酬

（1）应付职工薪酬列示

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬24169214.7359293744.7669033378.3614429581.13

二、离职后福利-设定提存计划151818.287478751.247443516.01187053.51

三、辞退福利22418302.17183105.5022235196.67

合计24321033.0189190798.1776659999.8736851831.31

（2）短期薪酬列示

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

1、工资、奖金、津贴和补贴23956131.0049434367.6959126320.4514264178.24

2、职工福利费1836315.231836315.23

3、社会保险费85807.474207470.784187359.71105918.54

其中：医疗保险费82809.984078641.594059422.33102029.24

工伤保险费2997.49128829.19127937.383889.30

4、住房公积金3049200.003049200.00

5、工会经费和职工教育经费127276.26766391.06834182.9759484.35

合计24169214.7359293744.7669033378.3614429581.13

（3）设定提存计划列示

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

1、基本养老保险147217.707252054.367217886.89181385.17

2、失业保险费4600.58226696.88225629.125668.34

合计151818.287478751.247443516.01187053.51

118上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

41、应交税费

单位：元项目期末余额期初余额

增值税1086110.581856037.95

消费税592459.38635963.15

企业所得税2753499.312946304.79

个人所得税117315.80132993.93

城市维护建设税97543.19153265.65

房产税3560354.293480641.53

其他179679.60313339.04

合计8386962.159518546.04

其他说明：

42、持有待售负债

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

43、一年内到期的非流动负债

单位：元项目期末余额期初余额

一年内到期的租赁负债58126232.7338221047.40

合计58126232.7338221047.40

其他说明：

44、其他流动负债

单位：元项目期末余额期初余额

计提税金等2631994.952855365.77

合计2631994.952855365.77

短期应付债券的增减变动：

单位：元债券票面发行债券发行期初本期按面值计溢折价本期期末是否面值名称利率日期期限金额余额发行提利息摊销偿还余额违约

其他说明：

119上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

45、长期借款

（1）长期借款分类

单位：元项目期末余额期初余额

长期借款分类的说明：

其他说明，包括利率区间：

46、应付债券

（1）应付债券

单位：元项目期末余额期初余额

（2）应付债券的增减变动（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）

单位：元债券票面发行债券发行期初本期按面值计溢折价本期期末是否面值名称利率日期期限金额余额发行提利息摊销偿还余额违约

（3）可转换公司债券的说明

（4）划分为金融负债的其他金融工具说明

期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

单位：元发行在外的期初本期增加本期减少期末金融工具数量账面价值数量账面价值数量账面价值数量账面价值其他金融工具划分为金融负债的依据说明

其他说明：

47、租赁负债

单位：元项目期末余额期初余额

租赁付款额157969836.83122520873.05

未确认融资费用-8718549.82-8514583.73

一年内到期的租赁负债-58126232.73-38221047.40

合计91125054.2875785241.92

其他说明：

120上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

48、长期应付款

单位：元项目期末余额期初余额

（1）按款项性质列示长期应付款

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

（2）专项应付款

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额形成原因

其他说明：

49、长期应付职工薪酬

（1）长期应付职工薪酬表

单位：元项目期末余额期初余额

（2）设定受益计划变动情况

设定受益计划义务现值：

单位：元项目本期发生额上期发生额

计划资产：

单位：元项目本期发生额上期发生额

设定受益计划净负债（净资产）：

单位：元项目本期发生额上期发生额

设定受益计划的内容及与之相关风险、对公司未来现金流量、时间和不确定性的影响说明：

设定受益计划重大精算假设及敏感性分析结果说明：

其他说明：

121上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

50、预计负债

单位：元项目期末余额期初余额形成原因

其他说明，包括重要预计负债的相关重要假设、估计说明：

51、递延收益

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额形成原因

其他说明：

52、其他非流动负债

单位：元项目期末余额期初余额

其他说明：

53、股本

单位：元

本次变动增减（+、-）期初余额期末余额发行新股送股公积金转股其他小计

股份总数415763000.00415763000.00

其他说明：

经中国证券监督管理委员会《关于核准上海徐家汇商城股份有限公司首次公开发行股票的批复》【证监许可[2011]221号】核准，并经深圳证券交易所《关于上海徐家汇商城股份有限公司人民币普通股股票上市的通知》【深证上[2011]72 号】同意，徐家汇股份发行人民币普通股（A 股）股票 7000 万股，发行价格为每股16.00元，截止2011年2月28日公司收到募集资金总额人民币1120000000.00元，扣除公司公开发行股票发生的费用87177181.66元，此次公开发行股票募集资金净额为人民币

1032822818.34元，其中：新增股本人民币70000000.00元；出资额溢价部分为人民币962822818.34元，全部计入资本公积。变更后的注册资本为人民币415763000.00元，股份总数415763000股。

此次股本变动，已经上海众华沪银会计师事务所有限公司审验，并出具了沪众会验字（2011）第

1386号《验资报告》。

122上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

54、其他权益工具

（1）期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

（2）期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

单位：元发行在外的期初本期增加本期减少期末金融工具数量账面价值数量账面价值数量账面价值数量账面价值

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

其他说明：

55、资本公积

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

资本溢价（股本溢价）513213119.91513213119.91

其他资本公积10285027.0110285027.01

合计523498146.92523498146.92

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

56、库存股

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

57、其他综合收益

单位：元本期发生额

项目期初余额减：前期计入减：前期计入其本期所得税减：所得税税后归属于税后归属于期末余额其他综合收益他综合收益当期前发生额费用母公司少数股东当期转入损益转入留存收益

一、不能重分类进损

2132413.12-416450.50-104112.63-312337.871820075.25

益的其他综合收益

其中：其他权益工具

2132413.12-416450.50-104112.63-312337.871820075.25

投资公允价值变动

其他综合收益合计2132413.12-416450.50-104112.63-312337.871820075.25

其他说明，包括对现金流量套期损益的有效部分转为被套期项目初始确认金额调整：

123上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

58、专项储备

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

59、盈余公积

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额

法定盈余公积207881500.00207881500.00

合计207881500.00207881500.00

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

根据公司章程规定，公司分配当年税后利润时，应当提取利润的10%列入公司法定盈余公积。公司法定盈余公积累计额为公司注册资本的50%以上的，可以不再提取。

60、未分配利润

单位：元项目本期上期

调整前上期末未分配利润1019677588.571060232072.57

调整后期初未分配利润1019677588.571060232072.57

加：本期归属于母公司所有者的净利润-24964400.90-15608704.00

减：应付普通股股利24945780.00

期末未分配利润994713187.671019677588.57

调整期初未分配利润明细：

1)、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润0.00元。

2)、由于会计政策变更，影响期初未分配利润0.00元。

3)、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润0.00元。

4)、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润0.00元。

5)、其他调整合计影响期初未分配利润0.00元。

61、营业收入和营业成本

单位：元本期发生额上期发生额项目收入成本收入成本

主营业务176334892.2370296431.47185889770.0474587260.38

其他业务2956975.991769302.493566976.761755062.68

合计179291868.2272065733.96189456746.8076342323.06

124上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

营业收入、营业成本的分解信息：

单位：元本期发生额合同分类营业收入

业务类型179291868.22

其中：

1）商品销售86976389.51

2）租赁72585706.09

3）供应商服务16772796.63

4）其他2956975.99

合计179291868.22

单位：元本期发生额合同分类营业成本

业务类型72065733.96

其中：

1）商品销售28783582.08

2）商场运营41512849.39

3）其他1769302.49

合计72065733.96

与履约义务相关的信息：

公司承担的预公司提供的质量履行履约义务重要的支付公司承诺转让是否为主要项目期将退还给客保证类型及相关的时间条款商品的性质责任人户的款项义务

其他说明：

与分摊至剩余履约义务的交易价格相关的信息：

本报告期末已签订合同、但尚未履行或尚未履行完毕的履约义务所对应的收入金额为0.00元。

合同中可变对价相关信息：

重大合同变更或重大交易价格调整

单位：元项目会计处理方法对收入的影响金额

其他说明：

125上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

62、税金及附加

单位：元项目本期发生额上期发生额

消费税4558665.903868934.70

城市维护建设税876153.69915199.71

教育费附加377404.36394235.51

房产税7055768.146914666.31

土地使用税74348.6874348.68

车船使用税660.00660.00

印花税767119.09151097.99

地方教育费附加251602.94262823.67

合计13961722.8012581966.57

其他说明：

63、管理费用

单位：元项目本期发生额上期发生额

人力成本等59517619.8838196737.70

办公杂费3196491.793297068.97

折旧、摊销费21721407.3822369374.45

其他33618.63105201.97

合计84469137.6863968383.09

其他说明：

64、销售费用

单位：元项目本期发生额上期发生额

人力成本等28478396.4030397636.45

广告宣传费3029766.34931563.01

其他1323157.431596657.91

合计32831320.1732925857.37

其他说明：

65、研发费用

单位：元项目本期发生额上期发生额

项目开发899369.031095651.30

合计899369.031095651.30

其他说明：

126上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

66、财务费用

单位：元项目本期发生额上期发生额

利息费用1917720.342347934.38

利息收入-5576048.57-6554516.24

银行手续费70810.0586229.54

其他56407.5162187.09

合计-3531110.67-4058165.23

其他说明：

利息费用系公司执行新租赁准则产生的融资费用。

67、其他收益

单位：元产生其他收益的来源本期发生额上期发生额

政府补助1174117.49590079.74

其他91722.50124781.08

合计1265839.99714860.82

68、净敞口套期收益

单位：元项目本期发生额上期发生额

其他说明：

69、公允价值变动收益

单位：元产生公允价值变动收益的来源本期发生额上期发生额

交易性金融资产-132333.90231962.04

合计-132333.90231962.04

其他说明：

系本公司持有的交易性金融资产公允价值变动损益。

127上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

70、投资收益

单位：元项目本期发生额上期发生额

交易性金融资产在持有期间的投资收益2896234.775246872.35

其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入64520.5064520.50

债权投资在持有期间取得的利息收入3239698.121506384.07

合计6200453.396817776.92其他说明

71、信用减值损失

单位：元项目本期发生额上期发生额

应收账款坏账损失69019.08-146326.14

其他应收款坏账损失-16737.7016794.01

合计52281.38-129532.13

其他说明：

72、资产减值损失

单位：元项目本期发生额上期发生额

存货跌价损失及合同履约成本减值损失-138619.73-150021.53

合计-138619.73-150021.53

其他说明：

73、资产处置收益

单位：元资产处置收益的来源本期发生额上期发生额

处置未划分为持有待售的固定资产、在建

工程、生产性生物资产及无形资产而产生-2066104.76-4945.55的处置利得或损失

合计-2066104.76-4945.55

128上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

74、营业外收入

单位：元项目本期发生额上期发生额计入当期非经常性损益的金额

其他646033.781159626.75646033.78

合计646033.781159626.75646033.78

其他说明：

75、营业外支出

单位：元项目本期发生额上期发生额计入当期非经常性损益的金额

其他24675.8059725.0624675.80

合计24675.8059725.0624675.80

其他说明：

76、所得税费用

（1）所得税费用表

单位：元项目本期发生额上期发生额

当期所得税费用5914696.416516135.79

递延所得税费用-472523.12-164695.16

合计5442173.296351440.63

（2）会计利润与所得税费用调整过程

单位：元项目本期发生额

利润总额-15601430.40

按法定/适用税率计算的所得税费用-3900357.60

子公司适用不同税率的影响-115964.30

非应税收入的影响-16130.13

不可抵扣的成本、费用和损失的影响34368.92

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响-36611.97

本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响9732092.36

成本费用加计扣除影响-255223.99

所得税费用5442173.29

其他说明：

129上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

77、其他综合收益详见附注57。

78、现金流量表项目

（1）与经营活动有关的现金收到的其他与经营活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

押金、备用金5681685.494499862.76

补贴收入等1188287.04720467.91

利息收入3236153.964679292.48

其他1310329.561037760.67

合计11416456.0510937383.82

收到的其他与经营活动有关的现金说明：

支付的其他与经营活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

押金、备用金2974842.744365807.57

广告、促销费3086848.151292169.23

办公、运营费4306410.364705905.54

信用卡手续费113355.89131481.19

其他695320.24391724.30

合计11176777.3810887087.83

支付的其他与经营活动有关的现金说明：

（2）与投资活动有关的现金收到的其他与投资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

定期存款和大额存单303100000.00900000.00

合计303100000.00900000.00收到的重要的与投资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

收到的其他与投资活动有关的现金说明：

130上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

支付的其他与投资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

定期存款和大额存单35000000.00

合计35000000.00支付的重要的与投资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

支付的其他与投资活动有关的现金说明：

（3）与筹资活动有关的现金收到的其他与筹资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

收到的其他与筹资活动有关的现金说明：

支付的其他与筹资活动有关的现金

单位：元项目本期发生额上期发生额

租赁支出及租赁保证金25885879.7120672514.42

合计25885879.7120672514.42

支付的其他与筹资活动有关的现金说明：

筹资活动产生的各项负债变动情况

√适用□不适用

单位：元本期增加本期减少项目期初余额期末余额现金变动非现金变动现金变动非现金变动一年内到期的

非流动负债及114006289.3254380877.4019135879.71149251287.01租赁负债

合计114006289.3254380877.4019135879.71149251287.01

（4）以净额列报现金流量的说明项目相关事实情况采用净额列报的依据财务影响

（5）不涉及当期现金收支、但影响企业财务状况或在未来可能影响企业现金流量的重大活动及财务影响

131上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

79、现金流量表补充资料

（1）现金流量表补充资料

单位：元补充资料本期金额上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流量

净利润-21043603.698829292.27

加：资产减值准备86338.35279553.66

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧14515161.4515210115.20

使用权资产折旧20339306.8016032237.42

无形资产摊销7206245.937159259.25

长期待摊费用摊销500147.37246186.69

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“-”号填列）2066104.764945.55

固定资产报废损失（收益以“-”号填列）

公允价值变动损失（收益以“-”号填列）132333.90-231962.04

财务费用（收益以“-”号填列）1917720.342347934.38

投资损失（收益以“-”号填列）-6200453.39-6817776.92

递延所得税资产减少（增加以“-”号填列）173269.45339463.81

递延所得税负债增加（减少以“-”号填列）-645792.57-504158.97

存货的减少（增加以“-”号填列）724081.85-1287824.50

经营性应收项目的减少（增加以“-”号填列）-4283330.89-1159410.96

经营性应付项目的增加（减少以“-”号填列）-8250397.34-23265265.74其他

经营活动产生的现金流量净额7237132.3217182589.10

2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券融资租入固定资产

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额201563223.73187243426.28

减：现金的期初余额212008476.62320351264.97

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额-10445252.89-133107838.69

（2）本期支付的取得子公司的现金净额

单位：元金额

其他说明：

132上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）本期收到的处置子公司的现金净额

单位：元金额

其他说明：

（4）现金和现金等价物的构成

单位：元项目期末余额期初余额

一、现金201563223.73212008476.62

其中：库存现金566983.13512263.80

可随时用于支付的银行存款200245809.35210287281.45

可随时用于支付的其他货币资金750431.251208931.37

二、期末现金及现金等价物余额201563223.73212008476.62

（5）使用范围受限但仍属于现金及现金等价物列示的情况

单位：元项目本期金额上期金额仍属于现金及现金等价物的理由

（6）不属于现金及现金等价物的货币资金

单位：元项目本期金额上期金额不属于现金及现金等价物的理由

预付卡保证金5601761.535700365.01无法随时支取

合计5601761.535700365.01

其他说明：

本公司在编制现金流量表时，将其他货币资金中的预付卡保证金不作为现金及现金等价物，2026年6月30日的现金及现金等价物余额扣除了预付卡保证金5601761.53元，2026年1月1日的现金及现金等价物余额扣除了预付卡保证金5700365.01元。

（7）其他重大活动说明

80、所有者权益变动表项目注释

说明对上年年末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：

133上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

81、外币货币性项目

（1）外币货币性项目

单位：元项目期末外币余额折算汇率期末折算人民币余额

其他说明：

（2）货币缺乏可兑换性的性质及其财务影响、所采用的即期汇率及其估计过程，以及企业因货币缺乏可兑换性而面临的风险

□适用√不适用

（3）境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及

选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。

□适用√不适用

（4）境外经营的记账本位币与企业的列报货币之间缺乏可兑换性的情况。

□适用√不适用

82、租赁

（1）本公司作为承租方

√适用□不适用未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额

□适用√不适用简化处理的短期租赁或低价值资产的租赁费用

√适用□不适用

单位：元项目租赁费用

短期租赁费用834355.39

合计834355.39涉及售后租回交易的情况

134上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（2）本公司作为出租方作为出租人的经营租赁

√适用□不适用

单位：元

其中：未计入租赁收款额的可变租赁付项目租赁收入款额相关的收入

经营租赁56879743.45

合计56879743.45作为出租人的融资租赁

□适用√不适用未来五年每年未折现租赁收款额

□适用√不适用未折现租赁收款额与租赁投资净额的调节表

（3）作为生产商或经销商确认融资租赁销售损益

□适用√不适用

83、数据资源

84、其他

八、研发支出

单位：元项目本期发生额上期发生额

项目开发899369.031095651.30

其中：费用化研发支出899369.031095651.30

合计899369.031095651.30

1、符合资本化条件的研发项目

单位：元本期增加金额本期减少金额项目期初余额期末余额内部开发支出其他确认为无形资产转入当期损益重要的资本化研发项目预计经济利益开始资本化的开始资本化的项目研发进度预计完成时间产生方式时点具体依据开发支出减值准备

单位：元项目期初余额本期增加本期减少期末余额减值测试情况

135上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、重要外购在研项目

项目名称预期产生经济利益的方式资本化或费用化的判断标准和具体依据

其他说明：

九、合并范围的变更

1、非同一控制下企业合并

（1）本期发生的非同一控制下企业合并

单位：元购买日至期购买日至期购买日至期被购买股权取得股权取股权取股权取购买日的确购买日末被购买方末被购买方末被购买方方名称时点得成本得比例得方式定依据的收入的净利润的现金流

其他说明：

（2）合并成本及商誉

单位：元合并成本

合并成本公允价值的确定方法：

或有对价及其变动的说明

大额商誉形成的主要原因：

其他说明：

（3）被购买方于购买日可辨认资产、负债

单位：元购买日公允价值购买日账面价值

可辨认资产、负债公允价值的确定方法：

企业合并中承担的被购买方的或有负债：

其他说明：

（4）购买日之前持有的股权按照公允价值重新计量产生的利得或损失是否存在通过多次交易分步实现企业合并且在报告期内取得控制权的交易

□是√否

（5）购买日或合并当期期末无法合理确定合并对价或被购买方可辨认资产、负债公允价值的相关说明

（6）其他说明

136上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、同一控制下企业合并

（1）本期发生的同一控制下企业合并

单位：元被合并企业合并中取构成同一控制下合并日的合并当期期初至合并合并当期期初至合并比较期间被合比较期间被合合并日方名称得的权益比例企业合并的依据确定依据日被合并方的收入日被合并方的净利润并方的收入并方的净利润

其他说明：

（2）合并成本

单位：元合并成本

或有对价及其变动的说明：

其他说明：

（3）合并日被合并方资产、负债的账面价值

单位：元合并日上期期末

企业合并中承担的被合并方的或有负债：

其他说明：

3、反向购买

交易基本信息、交易构成反向购买的依据、上市公司保留的资产、负债是否构成业务及其依据、合并成本的确定、按照

权益性交易处理时调整权益的金额及其计算：

4、处置子公司

本期是否存在丧失子公司控制权的交易或事项

□是√否是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形

□是√否

5、其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

本报告期内，公司新设全资子公司上海新六百酒店管理有限公司，纳入公司合并范围。

6、其他

137上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

十、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益

（1）企业集团的构成

单位：元持股比例取得子公司名称注册资本主要经营地注册地业务性质直接间接方式

上海汇金百货有限公司140000000.00上海上海百货销售100.00%设立

上海汇金六百超市有限公司5000000.00上海上海百货销售100.00%设立

上海汇联商厦有限公司20000000.00上海上海百货销售77.20%设立

上海汇金物业管理有限公司1738107.42上海上海物业管理51.00%设立

上海汇金百货虹桥有限公司105700000.00上海上海百货销售100.00%购买

上海汇联六百食品有限公司2000000.00上海上海百货食品销售77.20%设立

上海自贸区徐家汇商城实业有服饰销售、管理

30000000.00上海上海100.00%设立

限公司咨询

上海南站汇金百货有限公司30000000.00上海上海百货销售100.00%设立商业综合体管理

上海新六百商业管理有限公司50000000.00上海上海100.00%设立服务

上海卖科电子商务有限公司10000000.00上海上海软件技术61.50%设立

上海新六百酒店管理有限公司50000000.00上海上海酒店管理100.00%设立

在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：

上海卖科电子商务有限公司（简称“卖科公司”），根据公司章程，注册资本1000万元，本公司认缴出资615万元，占比61.50%。截至2026年6月30日，卖科公司实收资本549万元，本公司已出资369万元，其他股东未按照比例同步出资。根据协议约定，卖科公司股东按照实缴出资比例享受股东权益。截至2026年6月30日，本公司按已实缴出资计算的股东权益为67.21%。

持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依据：

对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：

确定公司是代理人还是委托人的依据：

其他说明：

本报告期内，公司新设全资子公司上海新六百酒店管理有限公司，注册资本为人民币5000万元，公司将按章程约定缴纳注册资本。

（2）重要的非全资子公司

单位：元少数股东本期归属于少数股东本期向少数股东宣告期末少数股东权益子公司名称持股比例的损益分派的股利余额

上海汇联商厦有限公司22.80%4283961.187341600.0047198345.26

上海卖科电子商务有限公司38.50%-204426.901046514.31

138上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：

上海卖科电子商务有限公司（简称“卖科公司”），根据公司章程，注册资本1000万元，本公司认缴出资615万元占比61.50%，少数股东占比38.50%。截至2026年6月30日，卖科公司实收资本

549万元，本公司已出资369万元，其他股东未按照比例同步出资。根据协议约定，卖科公司股东按照

实缴出资比例享受股东权益。截至2026年6月30日，少数股东按已实缴出资比例计算的股东权益为

32.79%。

其他说明：

139上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）重要非全资子公司的主要财务信息

单位：元期末余额期初余额子公司名称流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计

上海汇联商厦有限公司211075805.7134977879.65246053685.3637378389.051665010.0839043399.13225831931.2439061102.48264893033.7241063552.503408498.4344472050.93

上海卖科电子商务有限公司3513221.69252646.453765868.14573999.50573999.504435641.60323840.094759481.69944111.01944111.01

单位：元本期发生额上期发生额子公司名称营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量

上海汇联商厦有限公司42329678.7718789303.4418789303.4417008609.8643435590.2119491404.2419491404.2415293979.59

上海卖科电子商务有限公司2516312.01-623502.04-623502.04-731612.043007857.76-118616.40-118616.40-213235.87

其他说明：

（4）使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制

（5）向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持

其他说明：

2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

（1）在子公司所有者权益份额发生变化的情况说明

（2）交易对于少数股东权益及归属于母公司所有者权益的影响

其他说明：

140上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、在合营企业或联营企业中的权益

（1）重要的合营企业或联营企业持股比例对合营企业或联营企业合营企业或联营企业名称主要经营地注册地业务性质直接间接投资的会计处理方法

在合营企业或联营企业的持股比例不同于表决权比例的说明：

持有20%以下表决权但具有重大影响，或者持有20%或以上表决权但不具有重大影响的依据：

（2）重要合营企业的主要财务信息

单位：元

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额

其他说明：

（3）重要联营企业的主要财务信息

单位：元

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额

其他说明：

（4）不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

单位：元

期末余额/本期发生额期初余额/上期发生额

其他说明：

（5）合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明

（6）合营企业或联营企业发生的超额亏损

单位：元本期未确认的损失合营企业或联营企业名称累积未确认前期累计的损失本期末累积未确认的损失（或本期分享的净利润）

其他说明：

（7）与合营企业投资相关的未确认承诺

（8）与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

4、重要的共同经营

持股比例/享有的份额共同经营名称主要经营地注册地业务性质直接间接

141上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

在共同经营中的持股比例或享有的份额不同于表决权比例的说明：

共同经营为单独主体的，分类为共同经营的依据：

其他说明：

5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

6、其他

十一、政府补助

1、报告期末按应收金额确认的政府补助

□适用√不适用未能在预计时点收到预计金额的政府补助的原因

□适用√不适用

2、涉及政府补助的负债项目

□适用√不适用

3、计入当期损益的政府补助

√适用□不适用

单位：元会计科目本期发生额上期发生额

财政奖励与财政补贴964664.99539829.74

专项扶持资金等209452.5050250.00

合计1174117.49590079.74

其他说明：

十二、与金融工具相关的风险

1、金融工具产生的各类风险

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

与金融工具相关的各类风险的管理目标、政策和程序、计量风险的方法等由本公司管理层负责。本公司各职能部门在日常工作中反映和汇总面临的风险。本公司内部审计部门对公司风险管理的政策和程

142上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

序的执行情况进行日常监督，并且将有关发现及时报告给董事会审计委员会。

本公司的主要金融工具包括：货币资金、交易性金融资产、应收账款、其他应收款、其他流动资产、

其他权益工具投资、应付账款、其他应付款、一年内到期的非流动负债、租赁负债等，相关金融工具详情见各附注披露。与这些金融工具有关的风险，以及本公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本公司管理层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。

（1）信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

本公司的信用风险主要产生于银行存款、交易性金融资产、应收账款、其他应收款和其他流动资产。

这些金融资产的信用风险源自交易对手违约，本公司对此类金融资产所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产（包括衍生金融工具）的账面价值，整体信用风险评价较低。

本公司的银行存款主要存放于信用评级较高的银行金融机构，不存在重大的信用风险，因银行金融机构信用违约而导致重大损失的可能性很小。

本公司持有的交易性金融资产主要为结构性存款及收益凭证，存在较低的信用风险。

本公司的应收账款主要来源于由信用卡、移动支付、预付卡结算周期差异而产生的应收银行和各结

算公司款项以及应收租户租金，收回保障性高。

本公司的其他应收款主要系开展和维持日常经营活动所需备用金、押金和保证金等，本公司对此等款项与相关经济业务一并管理并持续监控，以确保本公司不致面临重大坏账风险。

本公司持有的其他流动资产主要为理财产品、定期存款、大额存款以及上述金融资产的累计应计收益等，存在较低的信用风险。

本公司因上述报表项目产生的信用风险敞口的量化数据，参见合并财务报表项目注释的披露。

（2）流动性风险

流动性风险，是指在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。

本公司的各子公司负责监控自身的现金流量预测，公司财务部在汇总各子公司现金流量预测的基础上，在集团层面持续监控短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备。

143上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

截至2026年6月30日，主要金融负债以未折现的合同现金流量所作的到期期限分析如下：

单位：元期末余额项目

1年以内1至2年2至3年3年以上合计

应付账款73075207.3573075207.35

其他应付款61294703.4361294703.43

一年内到期的非流动负债61797844.6161797844.61

租赁负债58103425.4715895663.9022172902.8596171992.22

（3）市场风险

金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险，包括汇率风险、利率风险和其他价格风险。

*汇率风险

汇率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。汇率风险可源于以记账本位币之外的外币进行计价的金融工具。

本公司主要经营地为上海市，且主要经济活动以人民币计价。因此，本公司所承担的外汇汇率变动市场风险不重大。

*利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率风险可源于已确认的计息金融工具和未确认的金融工具（如某些贷款承诺）。

截至2026年6月30日，本公司未持有有息金融负债，利率风险对公司未来收益的影响较小。

*其他价格风险

其他价格风险，是指汇率风险和利率风险以外的市场价格变动而发生波动的风险，无论这些变动是由于与单项金融工具或其发行方有关的因素而引起的，还是由于与市场内交易的所有类似金融工具有关的因素而引起的。其他价格风险可源于商品价格或权益工具价格等的变化。

单位：元权益项目期初余额本期增加本期减少期末余额

其他权益工具投资2962077.50416450.502545627.00

本公司的其他权益工具投资系持有的少许上海银行股份有限公司股权，价格风险较低。

144上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、套期

（1）公司开展套期业务进行风险管理

□适用√不适用

（2）公司开展符合条件套期业务并应用套期会计

单位：元与被套期项目以及套已确认的被套期项目账面价值中所包含套期有效性和套期套期会计对公司的财项目期工具相关账面价值的被套期项目累计公允价值套期调整无效部分来源务报表相关影响

其他说明：

（3）公司开展套期业务进行风险管理、预期能实现风险管理目标但未应用套期会计

□适用√不适用

3、金融资产

（1）转移方式分类

□适用√不适用

（2）因转移而终止确认的金融资产

□适用√不适用

（3）继续涉入的资产转移金融资产

□适用√不适用

其他说明：

十三、公允价值的披露

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

单位：元期末公允价值项目

第一层次公允价值计量第二层次公允价值计量第三层次公允价值计量合计

一、持续的公允价值计量--------

（一）交易性金融资产291079865.61291079865.61

1.以公允价值计量且其变动计

291079865.61291079865.61

入当期损益的金融资产

（1）债务工具投资291079865.61291079865.61

（二）其他权益工具投资2545627.002545627.00

持续以公允价值计量的资产总额2545627.00291079865.61293625492.61

二、非持续的公允价值计量--------

145上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

本公司以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的其他权益工具投资为上市公司股票，其公允价值为证券交易所期末收盘价。

3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本公司以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为结构性存款和收益凭证，采用预期收益率预测未来现金流确定该项金融资产公允价值。

5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感性分析

6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政策

7、本期内发生的估值技术变更及变更原因

8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

9、其他

十四、关联方及关联交易

1、本企业的母公司情况

母公司对本企业的母公司对本企业的母公司名称注册地业务性质注册资本持股比例表决权比例人民币

上海徐汇商业（集团）有限公司上海实业投资30.37%30.37%

174320000.00元

本企业的母公司情况的说明

本企业的母公司情况详见本报告“第六节五控股股东或实际控制人变更情况”。

本企业最终控制方是上海市徐汇区国有资产监督管理委员会。

其他说明：

2、本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注“第八节十1在子公司中的权益”。

146上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、本企业合营和联营企业情况

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下：

合营或联营企业名称与本企业关系

其他说明：

4、其他关联方情况

其他关联方名称其他关联方与本企业关系上海天南实业有限公司同一控股公司上海南站广场投资有限公司同一控股公司上海斯波特体育发展有限公司同一控股公司上海徐家汇商业发展有限公司同一控股公司

其他说明：

5、关联交易情况

（1）购销商品、提供和接受劳务的关联交易

采购商品/接受劳务情况表

单位：元关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

上海南站广场投资有限公司其他杂费158479.3084467.74

出售商品/提供劳务情况表

单位：元关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

上海徐汇商业（集团）有限公司物业管理20842.6493791.88

上海徐家汇商业发展有限公司物业管理114333.48

上海徐汇商业（集团）有限公司物资采购299942.48

上海斯波特体育发展有限公司物资采购265927.36221672.47

上海天南实业有限公司物资采购27433.63

上海南站广场投资有限公司物资采购20495.58

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明

*上海南站广场投资有限公司于2018年将位于沪闵路9001-3号和石龙路750-3号商用物业出租给

本公司下属子公司上海南站汇金百货有限公司，合同约定双方按实际使用情况分摊能源等费用。

*上海徐汇商业（集团）有限公司及上海徐家汇商业发展有限公司对位于肇嘉浜路988号汇金广场

A 栋部分房屋按汇金广场物业管理收费标准，定期向本公司缴纳物业管理费。

*本公司下属子公司上海新六百商业管理有限公司于2026年将位于衡山路918号建汇大厦北部裙

房3层出租给上海徐家汇商业发展有限公司，商发公司按合同约定缴纳物业管理费等费用。

147上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

*上海徐汇商业（集团）有限公司、上海斯波特体育发展有限公司、上海天南实业有限公司、上海南站广场投资有限公司向本公司及下属子公司采购零星物资。

（2）关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

单位：元

委托方/出包方受托方/承包方受托/承包资产受托/承包受托/承包托管收益/承包本期确认的托管

名称名称类型起始日终止日收益定价依据收益/承包收益

关联托管/承包情况说明

本公司委托管理/出包情况表：

单位：元

委托方/出包方受托方/承包方委托/出包资产委托/出包委托/出包托管费/出包费本期确认的托

名称名称类型起始日终止日定价依据管费/出包费

关联管理/出包情况说明

（3）关联租赁情况

本公司作为出租方：

单位：元承租方名称租赁资产种类本期确认的租赁收入上期确认的租赁收入

上海徐家汇商业发展有限公司房屋106932.72关联租赁情况说明

*上海徐家汇商业发展有限公司与本公司于2026年4月17日签署《房屋租赁合同》，约定本公司将衡山路918号建汇大厦北部裙房3层出租予上海徐家汇商业发展有限公司，租赁面积479.00平方米，租期自2026年4月1日起至2029年3月31日止。

本公司作为承租方：

单位：元简化处理的短期租赁租赁承担的租赁负债利息和低价值资产租赁的支付的租金增加的使用权资产

出租方名称资产支出租金费用（如适用）种类本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额本期发生额上期发生额上海天南实业

房屋710977.32314178.751441103.3724449.1947908.05有限公司上海南站广场

房屋14600250.0017520300.001052958.242162597.18投资有限公司上海徐家汇

商业发展有房屋250315.0951548038.34限公司关联租赁情况说明

*上海天南实业有限公司与本公司于2019年12月6日签署《上海市公有非居住房屋租赁合同》，

148上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

约定将天南实业公司拥有的上海市徐汇区龙吴路2388弄118号物业出租予本公司，租赁面积2290.83平方米，租赁期为10年，自2019年10月16日至2029年10月15日止。

*上海天南实业有限公司与本公司于2025年12月29日签署《房屋租赁合同》，约定将凌云路210-

212号（建筑面积1234.43平方米）出租予本公司经营百货业，租赁期限为1年，自2026年1月1日起

至2026年12月31日止。

*上海南站广场投资有限公司与本公司于2018年4月25日签署《上海南站商用物业租赁协议》，约定将位于上海市徐汇区沪闵路9001-3号和石龙路750-3号商用物业（上海南站北广场、南广场地下商场）租予本公司用于开展自营、联营和出租等业务，该物业面积约为59715.94平方米，租赁期自2018年5月1日起至2028年4月30日止。

*上海徐家汇商业发展有限公司与本公司于2026年3月24日签署《房屋租赁合同》，约定将衡山路932号物业出租予本公司，租赁面积32172.67平方米，租期自2026年4月21日起至2028年12月31日止。

（4）关联担保情况本公司作为担保方

单位：元被担保方担保金额担保起始日担保到期日担保是否已经履行完毕本公司作为被担保方

单位：元担保方担保金额担保起始日担保到期日担保是否已经履行完毕关联担保情况说明

（5）关联方资金拆借

单位：元关联方拆借金额起始日到期日说明

（6）关联方资产转让、债务重组情况

单位：元关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

（7）关键管理人员报酬

单位：元项目本期发生额上期发生额

关键管理人员报酬1463052.641575997.16

149上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（8）其他关联交易

6、关联方应收应付款项

（1）应收项目

单位：元期末余额期初余额项目名称关联方账面余额坏账准备账面余额坏账准备

应收账款上海斯波特体育发展有限公司46010.8994278.44

应收账款上海徐家汇商业发展有限公司195652.07

预付款项上海天南实业有限公司354222.23330751.43

其他应收款上海天南实业有限公司401285.0071799.20401285.0071799.20

其他应收款上海南站广场投资有限公司2700000.00540000.002700000.00540000.00

其他应收款上海徐家汇商业发展有限公司6750000.00

（2）应付项目

单位：元项目名称关联方期末账面余额期初账面余额

其他应付款上海徐家汇商业发展有限公司189205.00

7、关联方承诺

8、其他

十五、股份支付

1、股份支付总体情况

□适用√不适用

2、以权益结算的股份支付情况

□适用√不适用

3、以现金结算的股份支付情况

□适用√不适用

4、本期股份支付费用

□适用√不适用

150上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、股份支付的修改、终止情况

6、其他

十六、承诺及或有事项

1、重要承诺事项

资产负债表日，公司不存在需要披露的重要承诺事项。

2、或有事项

资产负债表日，本公司不存在需要披露的或有事项。

3、其他

十七、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项

单位：元项目内容对财务状况和经营成果的影响数无法估计影响数的原因

2、利润分配情况

3、销售退回

4、其他资产负债表日后事项说明

截至本财务报告签发日2026年8月20日，本公司不存在需要披露的资产负债表日后事项。

十八、其他重要事项

1、前期会计差错更正

（1）追溯重述法

单位：元会计差错更正的内容处理程序受影响的各个比较期间报表项目名称累积影响数

（2）未来适用法会计差错更正的内容批准程序采用未来适用法的原因

151上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、债务重组

3、资产置换

（1）非货币性资产交换

（2）其他资产置换

4、年金计划

5、终止经营

单位：元项目收入费用利润总额所得税费用净利润归属于母公司所有者的终止经营利润

其他说明：

6、分部信息

（1）报告分部的确定依据与会计政策

（2）报告分部的财务信息

单位：元项目分部间抵销合计

（3）公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

本公司的全部下属子公司经营地均在上海，且均主营百货业，区域属性与经营属性的同质性强，因此无需使用分部报告。

（4）其他说明

7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

8、其他

152上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

十九、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

（1）按账龄披露

单位：元账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内（含1年）228500.9730214.55

1至2年16797.21

合计228500.9747011.76

（2）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面余额坏账准备账面价值账面价值金额比例金额计提比例金额比例金额计提比例按组合计提坏账

228500.97100.00%228500.9747011.76100.00%8398.6117.86%38613.15

准备的应收账款

其中：

按预期信用风险

组合计提坏账准228500.97100.00%228500.9747011.76100.00%8398.6117.86%38613.15备的应收账款

合计228500.97100.00%228500.9747011.76100.00%8398.6117.86%38613.15

按组合计提坏账准备类别名称：

单位：元期末余额名称账面余额坏账准备计提比例

组合11044.80

组合4227456.17

合计228500.97--

确定该组合依据的说明：

当单项应收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收账款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

如是按照预期信用损失一般模型计提应收账款坏账准备：

□适用√不适用

153上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（3）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回核销其他

按预期信用风险组合计提坏账准备的应收账款8398.618398.61

合计8398.618398.61

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

（4）本期实际核销的应收账款情况

单位：元项目核销金额

其中重要的应收账款核销情况：

单位：元单位名称应收账款性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

应收账款核销说明：

（5）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

单位：元占应收账款和合应收账款坏账准合同资产应收账款和合同单位名称应收账款期末余额同资产期末余额备和合同资产减期末余额资产期末余额合计数的比例值准备期末余额

各商户垃圾清运费210000.00210000.0091.90%

中建科工集团有限公司17456.1717456.177.64%

合计227456.17227456.1799.54%

2、其他应收款

单位：元项目期末余额期初余额

其他应收款178669.50181021.35

合计178669.50181021.35

154上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

（1）应收利息

1）应收利息分类

单位：元项目期末余额期初余额

2）重要逾期利息

单位：元借款单位期末余额逾期时间逾期原因是否发生减值及其判断依据

其他说明：

3）按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

5）本期实际核销的应收利息情况

单位：元项目核销金额其中重要的应收利息核销情况

单位：元单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

核销说明：

其他说明：

（2）应收股利

1）应收股利分类

单位：元

项目(或被投资单位)期末余额期初余额

155上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2）重要的账龄超过1年的应收股利

单位：元

项目(或被投资单位)期末余额账龄未收回的原因是否发生减值及其判断依据

3）按坏账计提方法分类披露

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备的情况

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他变动

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

单位：元单位名称收回或转回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

其他说明：

5）本期实际核销的应收股利情况

单位：元项目核销金额其中重要的应收股利核销情况

单位：元单位名称款项性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

核销说明：

其他说明：

（3）其他应收款

1）其他应收款按款项性质分类情况

单位：元款项性质期末账面余额期初账面余额

备用金30000.0030000.00

押金保证金133996.00133996.00

代收代付款4501.027447.80

其他32545.6830050.75

关联方往来4426.006326.00

合计205468.70207820.55

156上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2）按账龄披露

单位：元账龄期末账面余额期初账面余额

1年以内（含1年）67146.7067498.55

1至2年4326.006326.00

3年以上133996.00133996.00

5年以上133996.00133996.00

合计205468.70207820.55

3）按坏账计提方法分类披露

单位：元期末余额期初余额类别账面余额坏账准备账面余额坏账准备账面价值账面价值金额比例金额计提比例金额比例金额计提比例按组合计提坏账

205468.70100.00%26799.2013.04%178669.50207820.55100.00%26799.2012.90%181021.35

准备

其中：

按预期信用风险

组合计提坏账准205468.70100.00%26799.2013.04%178669.50207820.55100.00%26799.2012.90%181021.35备的其他应收款

合计205468.70100.00%26799.2013.04%178669.50207820.55100.00%26799.2012.90%181021.35

按组合计提坏账准备类别名称：

单位：元期末余额名称账面余额坏账准备计提比例

组合130000.00

组合2133996.0026799.2020.00%

组合34501.02

组合432545.68

组合54426.00

合计205468.7026799.20--

确定该组合依据的说明：

按预期信用损失一般模型计提坏账准备：

单位：元

第一阶段第二阶段第三阶段坏账准备未来12个月整个存续期预期信用损整个存续期预期信用损合计

预期信用损失失（未发生信用减值）失（已发生信用减值）

2026年1月1日余额26799.2026799.20

2026年6月30日余额26799.2026799.20

各阶段划分依据和坏账准备计提比例

157上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

损失准备本期变动金额重大的账面余额变动情况

□适用√不适用

4）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元本期变动金额类别期初余额期末余额计提收回或转回转销或核销其他

按预期信用风险组合计提坏账准备的应收账款26799.2026799.20

合计26799.2026799.20

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

单位：元单位名称转回或收回金额转回原因收回方式确定原坏账准备计提比例的依据及其合理性

5）本期实际核销的其他应收款情况

单位：元项目核销金额

其中重要的其他应收款核销情况：

单位：元单位名称其他应收款性质核销金额核销原因履行的核销程序款项是否由关联交易产生

其他应收款核销说明：

6）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

单位：元占其他应收款坏账准备单位名称款项的性质期末余额账龄期末余额合计期末余额数的比例

上海杉德支付网络服务发展有限公司押金保证金100000.003年以上48.67%20000.00

上海天南实业有限公司押金保证金33996.003年以上16.55%6799.20

公司各部门备用金业务周转备用金30000.001年以内14.60%

合计163996.0079.82%26799.20

7）因资金集中管理而列报于其他应收款

单位：元因资金集中管理而列报于其他应收款的金额

其他说明：

158上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

3、长期股权投资

单位：元期末余额期初余额项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

对子公司投资1086481689.861086481689.861066481689.861066481689.86

合计1086481689.861086481689.861066481689.861066481689.86

（1）对子公司投资

单位：元期初余额减值准备本期增减变动期末余额减值准备

被投资单位(账面价值)期初余额追加投资减少投资计提减值准备其他(账面价值)期末余额

上海汇金百货有限公司628894175.34628894175.34

上海汇金六百超市有限公司41968250.0041968250.00

上海汇联商厦有限公司10806212.2110806212.21

上海汇金物业管理有限公司886445.28886445.28

上海汇金百货虹桥有限公司320245000.00320245000.00

上海自贸区徐家汇商城实业有限公司30000000.0030000000.00

上海新六百商业管理有限公司30000000.0020000000.0050000000.00

上海卖科电子商务有限公司3681607.033681607.03上海新六百酒店管理有限公司

合计1066481689.8620000000.001086481689.86

其他说明：

注1：报告期内，公司向上海新六百商业管理有限公司出资人民币2000万元。截至报告期末，公司已按公司章程约定全额出资。

注2：报告期内，公司新设全资子公司上海新六百酒店管理有限公司，注册资本为人民币5000万元，公司将按章程约定缴纳注册资本。

（2）对联营、合营企业投资

单位：元本期增减变动期初余额减值准备期末余额减值准备被投资单位追加（账面价值）权益法下确认其他综合其他权宣告发放现金计提减期初余额减少投资其他（账面价值）期末余额投资的投资损益收益调整益变动股利或利润值准备可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用√不适用可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用√不适用前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因

159上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

4、营业收入和营业成本

单位：元本期发生额上期发生额项目收入成本收入成本

主营业务2333401.90854474.153474550.462084945.68

其他业务5660.3816797.2117997.12

合计2339062.28871271.363474550.462102942.80

营业收入、营业成本的分解信息：

单位：元本期发生额合同分类营业收入

业务类型2339062.28

其中：

1）商品销售618993.19

2）租赁1714408.71

3）其他5660.38

合计2339062.28

单位：元本期发生额合同分类营业成本

业务类型871271.36

其中：

1）商品销售418712.84

2）商场运营435761.31

3）其他16797.21

合计871271.36

与履约义务相关的信息：

公司承担的预公司提供的质量履行履约义务重要的支付公司承诺转让是否为主要项目期将退还给客保证类型及相关的时间条款商品的性质责任人户的款项义务其他说明

与分摊至剩余履约义务的交易价格相关的信息：

本报告期末已签订合同、但尚未履行或尚未履行完毕的履约义务所对应的收入金额为0.00元。

重大合同变更或重大交易价格调整

单位：元项目会计处理方法对收入的影响金额

其他说明：

160上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

5、投资收益

单位：元项目本期发生额上期发生额

成本法核算的长期股权投资收益26001241.9627075066.64

交易性金融资产在持有期间的投资收益2738829.755002864.28

其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入64520.5064520.50

债权投资在持有期间取得的利息收入3104275.041506384.07

合计31908867.2533648835.49

其他说明：

6、其他

二十、补充资料

1、当期非经常性损益明细表

√适用□不适用

单位：元项目金额说明

非流动性资产处置损益-2066104.76主要为资产处置净损益。

计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响1174117.49主要为财政专项拨付款。

的政府补助除外）

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业主要为持有结构性存款及收益凭证的

持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融-67813.40公允价值变动收益和上海银行分红。

资产和金融负债产生的损益

委托他人投资或管理资产的损益6135932.89主要为购买理财产品取得投资收益。

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工-22397348.17主要为本期职工安置支出。

的支出等

除上述各项之外的其他营业外收入和支出713080.48主要为其他营业外收支。

减：所得税影响额95437.35

少数股东权益影响额（税后）-14675.34

合计-16588897.48--

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用√不适用公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用√不适用

161上海徐家汇商城股份有限公司2026年半年度报告全文

2、净资产收益率及每股收益

每股收益报告期利润加权平均净资产收益率

基本每股收益（元/股）稀释每股收益（元/股）

归属于公司普通股股东的净利润-1.16%-0.0600-0.0600扣除非经常性损益后归属于公司普

-0.39%-0.0201-0.0201通股股东的净利润

3、境内外会计准则下会计数据差异

（1）同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用√不适用

（2）同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用√不适用

（3）境内外会计准则下会计数据差异原因说明，对已经境外审计机构审计的数据进行差异调节的，应注明该境外机构的名称

4、其他

上海徐家汇商城股份有限公司

董事长：韩军

二〇二六年八月二十一日

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