目录

一、审计报告………………………………………………………第1—6页

二、财务报表………………………………………………………第7—14页

（一）合并资产负债表……………………………………………第7页

（二）母公司资产负债表…………………………………………第8页

（三）合并利润表…………………………………………………第9页

（四）母公司利润表………………………………………………第10页

（五）合并现金流量表……………………………………………第11页

（六）母公司现金流量表…………………………………………第12页

（七）合并所有者权益变动表……………………………………第13页

（八）母公司所有者权益变动表…………………………………第14页

三、财务报表附注………………………………………………第15—119页审计报告

天健审〔2026〕9124号

浙江华策影视股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了浙江华策影视股份有限公司（以下简称华策公司）财务报表，包括2025年12月31日的合并及母公司资产负债表，2025年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了华策公司2025年12月31日的合并及母公司财务状况，以及2025年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。

按照《中国注册会计师独立性准则第1号——财务报表审计和审阅业务对独立性的要求》和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于华策公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不

第1页共119页对这些事项单独发表意见。

(一)收入确认

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(二十五)、五(二)1及十五(一)。

华策公司的营业收入主要来自于影视剧制作、发行及衍生业务。2025年度，华策公司实现营业收入人民币282846.63万元，其中电视剧销售业务收入为人民币210570.77万元，占营业收入的74.45%。

华策公司电视剧销售在电视剧购入或完成摄制并经电影电视行政主管部门

审查通过取得《电视剧发行许可证》，电视剧播映带和其他载体转移给购货方、购货方可以主导影视剧的使用，已取得收款权利时确认收入。

由于营业收入是华策公司关键业绩指标之一，可能存在华策公司管理层（以下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风险。因此，我们将收入确认确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对收入确认，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是

否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)检查销售合同，了解主要合同条款或条件，评价收入确认方法是否适当；

(3)选取项目检查相关支持性文件，包括影视剧发行许可证、销售合同、供

带资料、授权书等；

(4)结合应收账款函证，选取项目函证销售金额；

(5)实施截止测试，检查收入是否在恰当期间确认；

(6)获取资产负债表日后的销售退回记录，检查是否存在资产负债表日不满足收入确认条件的情况；

(7)检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

(二)存货的成本结转和可变现净值确定

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(十三)及五(一)8。

第2页共119页截至2025年12月31日，华策公司存货账面余额为人民币217632.96万元，跌价准备为人民币12804.86万元，账面价值为人民币204828.10万元。

华策公司发出存货采用个别计价法，主要按照计划收入比例法进行成本结转。

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。

由于存货金额重大，且在采用计划收入比例法时对售价的预估和存货可变现净值的确定涉及重大管理层判断，我们将存货成本结转和可变现净值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对存货成本结转和可变现净值确定，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与存货成本结转和确定存货可变现净值相关的关键内部控制，评价

这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)选取项目复核管理层对成本结转时使用的项目估计总售价，将估计总售

价与已实现销售情况、同类型项目销售情况和市场情况等进行比较；

(3)选取项目复核管理层编制的存货项目成本结转计算表；

(4)测试管理层对存货可变现净值的计算是否准确；

(5)检查期末存货中是否存在距离首次确认收入时间较长、因市场需求变化

导致估计售价实现可能性较小等项目，评价管理层是否已合理确定可变现净值；

(6)检查与存货成本结转和可变现净值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

(三)商誉减值

1.事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三(二十)及五(一)19。

截至2025年12月31日，华策公司商誉账面原值为人民币198179.50万元，减值准备为人民币88584.67万元，账面价值为人民币109594.83万元。

管理层将商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试，相关资产组或者资产组组合的可收回金额按照预计未来现金流量现值确定。由于商誉金额重大，且商誉减值测试涉及重大管理层判断，我们将商誉减值确定为关键审计

第3页共119页事项。

由于商誉金额重大，且商誉减值测试涉及重大管理层判断，我们将商誉减值确定为关键审计事项。

2.审计应对

针对商誉减值，我们实施的审计程序主要包括：

(1)了解与商誉减值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是

否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

(2)针对管理层以前年度就预计未来现金流量现值所作估计，复核其结果或者管理层对其作出的后续重新估计；

(3)评价管理层聘用的外部估值专家的胜任能力、专业素质和客观性；

(4)评价管理层在减值测试中使用方法的适当性和一贯性；

(5)评价管理层在减值测试中使用的重大假设的适当性，复核相关假设是否

与总体经济环境、行业状况、经营情况、历史经验、运营计划、经审批预算、会

议纪要、管理层使用的与财务报表相关的其他假设等一致；

(6)评价管理层在减值测试中使用的数据的适当性、相关性和可靠性，并复核减值测试中有关信息的一致性；

(7)测试管理层对预计未来现金流量现值的计算是否准确；

(8)检查与商誉减值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

四、其他信息

管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报

第4页共119页告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估华策公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

华策公司治理层（以下简称治理层）负责监督华策公司的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报

获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实

施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

(三)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(四)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审

第5页共119页计证据，就可能导致对华策公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存

在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致华策公司不能持续经营。

(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

(六)就华策公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

天健会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：

（项目合伙人）

中国·杭州中国注册会计师：

二〇二六年四月二十二日

第6页共119页浙江华策影视股份有限公司财务报表附注

2025年度

金额单位：人民币元

一、公司基本情况

浙江华策影视股份有限公司（以下简称公司或本公司）前身为浙江华策影视有限公司，原系由杭州华新影视制作有限公司（现已更名为杭州大策投资有限公司，以下简称大策投资公司）和自然人傅梅城共同投资设立，于2005年10月25日在杭州市工商行政管理局上城分局登记注册，取得注册号为3301022401289的企业法人营业执照。总部位于浙江省杭州市。

经2009年3月27日股东会决议通过，浙江华策影视有限公司以2009年2月28日为基准日，采用整体变更方式设立本公司。公司现持有统一社会信用代码为913300007792873744的营业执照，注册资本188827.10万元，股份总数188827.10万股（每股面值1元）。其中，有限售条件的流通股份 A 股 27310.17 万股；无限售条件的流通股份 A 股 161516.93万股。公司股票已于2010年10月26日在深圳证券交易所挂牌交易。

本公司属影视行业。主要经营活动为影视剧制作、发行及衍生业务。产品和提供的劳务主要有：制作、复制、发行：专题、专栏、综艺、动画片、广播剧、电视剧设计、制作、代理国内广告。经济信息咨询(除证券、期货)，承办会务、礼仪服务，经营演出经纪业务，经营进出口业务。

本财务报表业经公司2026年4月22日第六届董事会第四次会议批准对外报出。

本公司将上海华策电影有限公司（以下简称上海电影公司）、上海克顿文化传媒有限公司（以下简称克顿传媒公司）、上海华剧汇科技有限公司（以下简称华剧汇公司）、华策影视（北京）有限公司（以下简称华策北京公司）、杭州华策影视科技有限公司（以下简称影视科技公司）、上海瞳盟影视文化有限公司（以下简称上海瞳盟公司）和霍城森联影视有限公司（以下简称霍城森联公司）等86家子公司纳入合并财务报表范围，情况详见本财务报表附注七之说明。

二、财务报表的编制基础

(一)编制基础

第15页共119页本公司财务报表以持续经营为编制基础。

(二)持续经营能力评价本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

三、重要会计政策及会计估计

重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、固定资产折旧、使用权资

产折旧、无形资产摊销、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

(一)遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。

(二)会计期间会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

(三)营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

(四)记账本位币采用人民币为记账本位币。

(五)重要性标准确定方法和选择依据

公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报表附注中披露事项涉及重要性标准判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：

涉及重要性标准判断重要性标准确定方法和选择依据的披露事项重要的单项计提坏账准备的应收账款公司将单项应收账款金额超过资产

重要的应收账款坏账准备收回总额0.5%的应收账款认定为重要应或转回收账款。

重要的核销应收账款公司将账龄超过1年的预付款项中

单项金额超过资产总额0.5%的项目重要的账龄超过1年的预付款项认定为重要的账龄超过1年的预付款项项目。

重要的单项计提坏账准备的其公司将单项其他应收款金额超过资他应收款

产总额0.5%的其他应收款认定为重重要的其他应收款坏账准备收要其他应收款。

回或转回

第16页共119页涉及重要性标准判断重要性标准确定方法和选择依据的披露事项重要的核销其他应收款公司将账龄超过1年的应付账款中

单项金额超过资产总额0.5%的项目重要的账龄超过1年的应付账款认定为重要的账龄超过1年的应付账款项目。

公司将账龄超过1年的预收款项中

重要的账龄超过1年或逾期的预单项金额超过资产总额0.5%的项目收款项认定为重要的账龄超过1年的预收款项项目。

公司将账龄超过1年的合同负债中

单项金额超过资产总额0.5%的项目重要的账龄超过1年的合同负债认定为重要的账龄超过1年的合同负债项目。

公司将账龄超过1年的其他应付款

重要的账龄超过1年的其他应付中单项金额超过资产总额0.5%的项款目认定为重要的账龄超过1年的其他应付款项目。

公司将超过资产总额的10%的项目重要的投资活动现金流量作为重要的投资活动现金流量项目。

公司将净利润超过集团净利润的

重要的子公司、非全资子公司10%的子公司确定为重要子公司、重要非全资子公司。

公司将单项长期股权投资账面价值

超过集团资产总额的0.5%的合营企

重要的合营企业、联营企业

业、联营企业作为重要的合营企业、联营企业。

公司将承诺事项中单项金额超过资

重要的承诺事项产总额0.5%或者对利润总额影响超

过8%的事项作为重要的承诺事项。

公司将或有事项预计超过公司资产

重要的或有事项总额0.5%或者对利润总额影响超过

8%的事项作为重要的或有事项。

公司将资产负债表日后事项预计超

过公司资产总额0.5%或者对利润总重要的资产负债表日后事项

额影响超过8%的事项作为重要的或有事项。

(六)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1.同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表

第17页共119页中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值

份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

(七)控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

1.控制的判断

拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。

2.合并财务报表的编制方法

(1)母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。

(八)合营安排分类及共同经营会计处理方法

1.合营安排分为共同经营和合营企业。

2.当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：

(1)确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；

(2)确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；

(3)确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；

(4)按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；

(5)确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。

(九)现金及现金等价物的确定标准列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

(十)外币业务和外币报表折算

1.外币业务折算

第18页共119页外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产

负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；

以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

2.外币财务报表折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，计入其他综合收益。

(十一)金融工具

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允

价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融负债；(2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4)以摊余成本计量的金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2)金融资产的后续计量方法

1)以摊余成本计量的金融资产

第19页共119页采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系

的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

(3)金融负债的后续计量方法

1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公

允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的

贷款承诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：*按照金融工具的减值

规定确定的损失准备金额；*初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

第20页共119页4)以摊余成本计量的金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4)金融资产和金融负债的终止确认

1)当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

*收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

*金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2)当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的

风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4.金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相

关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

第21页共119页(1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；

除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由

可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

5.金融工具减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变

动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于租赁应收款、由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成且包含重大融资

成分的应收款项，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

对于由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成，且不含重大融资成分或者公司不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收款项，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工

第22页共119页具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益

的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

6.金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

(十二)应收款项和合同资产预期信用损失的确认标准和计提方法

1.按信用风险特征组合计提预期信用损失的应收款项

项目确定组合的依据计量预期信用损失的方法

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预

应收银行承兑汇票票据类型测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预

应收商业承兑汇票票据类型测，编制应收商业承兑汇票账龄与整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当应收账款——账龄组合账龄前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存

第23页共119页项目确定组合的依据计量预期信用损失的方法

续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失

参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预

其他应收款——账龄组合账龄测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失

2.账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

应收商业承兑汇票其他应收款应收账款账龄预期信用损失率预期信用损失率

预期信用损失率(%)

(%)[注]（%）

1年以内（含，下同）111

1-2年101010

2-3年303030

3-4年505050

4-5年100100100

5年以上100100100

[注]应收商业承兑汇票的账龄按照相应的应收账款持续计算账龄

3.对于多方联合投资并由公司负责发行的影视剧项目，如公司承担无法收回应收账款

的全部风险，需垫付联合投资方的分成款项的，则就项目全部应收账款按前述规定计提；如公司未承担前述责任（或类似责任），根据相关协议约定公司按实际回款金额向联合投资方结算支付分成款项的，则按照公司投资或收益比例计算的应收账款按前述规定计提。

4.按单项计提预期信用损失的应收款项的认定标准

对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项，公司按单项计提预期信用损失。

(十三)存货

1.存货的分类

存货主要包括原材料、在拍影视剧、完成拍摄影视剧、外购影视剧、库存商品、低值易耗品等。

(1)原材料系公司为拍摄影视剧购买或创作完成的剧本支出，在影视剧投入拍摄时转入在拍影视剧。

(2)在拍影视剧系公司投资拍摄尚在摄制中或已摄制完成尚未取得《电影片公映许可证》

或《电视剧发行许可证》的影视剧产品。

第24页共119页(3)完成拍摄影视剧系公司投资拍摄完成并已取得《电影片公映许可证》或《电视剧发行许可证》的影视剧产品。

(4)外购影视剧系公司购买的影视剧产品。

(5)库存商品系公司下属影院出售的实物商品。

2.存货按照实际成本进行初始计量。公司从事与境内外其他单位合作摄制影片业务的，

按以下规定和方法执行：公司负责摄制成本核算的，在收到合作方按合同约定预付的制片款项时，先通过“预收款项－预收制片款”科目进行核算；当影视剧完成摄制结转入库时，再将该款项转作影视剧库存成本的备抵，并在结转销售成本时予以冲抵。其他合作方负责摄制成本核算的，公司按合同约定支付合作方的制片款，先通过“预付款项－预付制片款”科目进行核算，当影视剧完成摄制并收到其他合作方出具的经审计或双方确认的有关成本、费用结算凭据或报表时，按实际结算金额将该款项转作影视剧库存成本。

3.发出存货的计价方法

发出存货采用个别计价法，自符合收入确认条件之日起，按以下方法和规定结转销售成本：

(1)一次性卖断国内全部著作权的，在确认收入时，将全部实际成本一次性结转销售成本。

(2)采用按票款、发行收入等分账结算方式，或采用多次、局部（特定院线或一定区域、一定时期内）将发行权、放映权转让给部分电影院线（发行公司）或电视台等，且仍可继续向其他单位发行、销售的影视剧，一般在符合收入确认条件之日起，不超过24个月的期间内，采用计划收入比例法将其全部实际成本逐笔（期）结转销售成本。

计划收入比例法具体的计算原则和方法：从符合收入确认条件之日起，在各收入确认的期间内，以本期确认收入占预计总收入的比例为权数，计算确定本期应结转的销售成本。即当期应结转的销售成本＝总成本×（当期收入÷预计总收入）

(3)对于外购的影视剧，自取得授权之日起，在合理的期间内，采用固定比例法将其全部实际成本逐期结转销售成本。

4.存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制，其中影视剧以核查版权等权利文件作为盘存方法。

5.低值易耗品按照一次转销法进行摊销。

6.存货跌价准备的确认标准和计提方法

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额

第25页共119页计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去

估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费

用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

公司如果预计影视剧不再拥有发行、销售市场，则将该影视剧未结转的成本予以全部结转。

(十四)长期股权投资

1.共同控制、重大影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2.投资成本的确定

(1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或

发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

(2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

第26页共119页1)在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。

2)在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各

项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其

他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3)除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始

投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；

以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；

以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3.后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期

股权投资，采用权益法核算。

4.通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1)是否属于“一揽子交易”的判断原则

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息

来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：

1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2)这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4)一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

(2)不属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再第27页共119页对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

2)合并财务报表

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

(3)属于“一揽子交易”的会计处理

1)个别财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

2)合并财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

(十五)投资性房地产

1.投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的建筑物。

2.投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定

资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。

(十六)固定资产

1.固定资产确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

第28页共119页2.各类固定资产的折旧方法

类别折旧方法折旧年限(年)残值率(%)年折旧率(%)

房屋及建筑物年限平均法305.003.17

通用设备年限平均法55.0019.00

专用设备年限平均法5或85.0019.00或11.88

运输工具年限平均法55.0019.00机器设备年限平均法按预计收益年限确定摊销期

(十七)在建工程

1.在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程

按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

2.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使

用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

(十八)借款费用

1.借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2.借款费用资本化期间

(1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费

用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

(2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连

续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

(3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3.借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存

第29页共119页入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

(十九)无形资产

1.无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。

2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预

期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：

项目摊销年限（年）

软件5-10专利权10

使用寿命不确定的无形资产不摊销，公司在每个会计期间均对该无形资产的使用寿命进行复核。

3.研发支出的归集范围

(1)人员人工费用

人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业

保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金，以及外聘研发人员的劳务费用。

研发人员同时服务于多个研究开发项目的，人工费用的确认依据公司管理部门提供的各研究开发项目研发人员的工时记录，在不同研究开发项目间按比例分配。

直接从事研发活动的人员、外聘研发人员同时从事非研发活动的，公司根据研发人员在不同岗位的工时记录，将其实际发生的人员人工费用，按实际工时占比等合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。

(2)直接投入费用

直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1)直接消耗的材料、燃料和动力费用；2)用于中间试验和产品试制的模具、工艺装备开发及制造费，不构成固定资产的样品、样机及一般测试手段购置费，试制产品的检验费；3)用于研究开发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、检测、维修等费用。

(3)折旧费用与长期待摊费用

折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费。

第30页共119页用于研发活动的仪器、设备及在用建筑物，同时又用于非研发活动的，对该类仪器、设

备、在用建筑物使用情况做必要记录，并将其实际发生的折旧费按实际工时和使用面积等因素，采用合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。

长期待摊费用是指研发设施的改建、改装、装修和修理过程中发生的长期待摊费用，按实际支出进行归集，在规定的期限内分期平均摊销。

(4)无形资产摊销费用无形资产摊销费用是指用于研究开发活动的软件、知识产权、非专利技术（专有技术、许可证、设计和计算方法等）的摊销费用。

(5)设计费用

设计费用是指为新产品和新工艺进行构思、开发和制造，进行工序、技术规范、规程制定、操作特性方面的设计等发生的费用，包括为获得创新性、创意性、突破性产品进行的创意设计活动发生的相关费用。

(6)其他费用

其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括技术图书资料费、资料翻译费、专家咨询费、高新科技研发保险费，研发成果的检索、论证、评审、鉴定、验收费用，知识产权的申请费、注册费、代理费，会议费、差旅费、通讯费等。

4.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开

发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1)完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2)具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3)无形资

产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4)有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5)归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。已资本化的开发阶段的支出自该项目达到预定用途之日起转为无形资产。

5.公司划分内部研究开发项目研究阶段支出和开发阶段支出的具体标准：

为获取新的技术和知识等进行的有计划的调查阶段，确定为研究阶段，该阶段的支出于发生时计入当期损益；在进行商业性生产或内外部使用前，将研发成果或其他知识应用于某项计划或设计，以产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段，确定为开发阶段。

(二十)部分长期资产减值

第31页共119页对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资

产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

(二十一)长期待摊费用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

(二十二)职工薪酬

1.职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。

2.短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

3.离职后福利的会计处理方法

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

(1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

(2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1)根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和

财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2)设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价

值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3)期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债

或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不

第32页共119页允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

4.辞退福利的会计处理方法

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；

(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

5.其他长期职工福利的会计处理方法

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

(二十三)预计负债

1.因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为

公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

2.公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在

资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

(二十四)股份支付

1.股份支付的种类

包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

2.实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理

(1)以权益结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。

换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关

第33页共119页成本或费用，相应增加所有者权益。

(2)以现金结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和相应的负债。

(3)修改、终止股份支付计划

如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。

如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。

如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。

(二十五)收入

1.收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：(1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；(2)客户能

够控制公司履约过程中在建商品；(3)公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商

第34页共119页品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：

(1)公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；(2)公司已将该

商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；(3)公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；(4)公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；(5)客户已接受该商品；(6)其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

2.收入计量原则

(1)公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转

让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

(2)合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

(3)合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现

金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

(4)合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承

诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

3.收入确认的具体方法

本公司收入主要为影视剧销售及其衍生收入。主要业务收入的确认方法如下：

电视剧销售收入：在电视剧购入或完成摄制并经电影电视行政主管部门审查通过取得

《电视剧发行许可证》，电视剧播映带或其他载体转移给购货方、购货方可以主导电视剧的使用且公司已取得收款权利时确认收入。对于合同中未约定上线播出时间的，在电视剧播映带或其他载体转移给购货方时确认收入；对于合同中约定上线播出时间，且购货方无法主导播出时间的，在电视剧播映带或其他载体转移给购货方与电视剧约定上线播出时点孰晚确认收入。对于自制拍摄的电视剧，按照签约发行收入确认营业收入；对于公司与其他方联合拍摄的电视剧，当本公司负责发行时，按签约发行收入确认营业收入，向合拍方支付的分成款确认营业成本；当合拍方负责发行时，本公司按协议约定应取得的结算收入确认营业收入。

电影片票房分账收入：电影完成摄制并经电影电视行政主管部门审查通过取得《电影公

第35页共119页映许可证》，于院线、影院上映后按双方确认的实际票房统计数及相应的分账方法所计算的金额确认收入。

电影版权收入：在影片取得《电影公映许可证》、母带已经转移给购货方、购货方可以

主导电影的使用且公司已取得收款权利时确认收入。对于合同中未约定上线播出时间的，在电影母带转移给购货方时确认收入；对于合同中约定上线播出时间且购货方无法主导播出时间的，在电影母带转移给购货方及电影约定上线播出时点孰晚确认收入。

电视栏目制作及衍生业务收入：在电视栏目已播出，客户权益已实现，相关的经济利益能够可靠计量，且很可能流入时确认收入。

(二十六)合同取得成本、合同履约成本

公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。

如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。

公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：

1.该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

2.该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源；

3.该成本预期能够收回。

公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础

进行摊销，计入当期损益。

如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能

够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失。以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

(二十七)合同资产、合同负债公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）

第36页共119页作为合同资产列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

(二十八)政府补助

1.政府补助在同时满足下列条件时予以确认：(1)公司能够满足政府补助所附的条件；

(2)公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府

补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

2.与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

3.与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

4.与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

(二十九)递延所得税资产、递延所得税负债1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法

第37页共119页获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

4.公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列

情况产生的所得税：(1)企业合并；(2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

5.同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列

示：(1)拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；(2)递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同

的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

(三十)租赁

1.公司作为承租人

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

(1)使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地

或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

(2)租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率

第38页共119页作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按

照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结

果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

2.公司作为出租人

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

(1)经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(2)融资租赁在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。

在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

(三十一)分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1.该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

2.管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3.能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

四、税项

(一)主要税种及税率税种计税依据税率

第39页共119页税种计税依据税率以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收

增值税入为基础计算销项税额，扣除当期允许抵扣3%、6%、9%、13%的进项税额后，差额部分为应交增值税城市维护建设税实际缴纳的流转税税额7%、5%、1%

教育费附加实际缴纳的流转税税额3%

地方教育附加实际缴纳的流转税税额2%企业所得税应纳税所得额详见下表不同税率的纳税主体企业所得税税率说明纳税主体名称所得税税率

浙江传韵翻译服务有限公司、大理有风文化发展有限公司、上海华策

金球影院有限公司、衡阳县时代金球影业有限公司、南充金球影城有

限公司、象山时代金球影院有限公司、汉川时代金球文化传媒有限公

司、安徽华策金球影院有限公司、福建福鼎时代金球文化传媒有限公

司、绍兴万有影力影院有限公司、杭州领界嘉映影视传媒有限公司、

浙江华策影视育才教育基金会、成都华策新影文化传播有限公司、华20%

策音乐（天津）有限公司、北京佳韵视界文化有限公司、华策橄榄文

化传媒（天津）有限公司、上海好剧影视发行有限公司、上海华策望

天树动漫有限公司、上海青杪文化有限公司、霍尔果斯梓轩娱乐有限

公司、上海鹭北企业管理有限责任公司、北京瞳盟影视文化有限公司、杭州视界探索科技有限公司

视界拾光传媒有限公司、影图探索科技有限公司17%

华策影视国际传媒有限公司、华策影视（香港）投资有限公司、华策

16.5%影业（香港）有限公司、创艺国际控股有限公司

景宁华策影视有限公司、影视科技公司、华策北京公司、西安佳韵社

数字娱乐发行股份有限公司、华策橄榄文化传媒（海南）有限公司、

15%

景宁克顿文化传媒有限公司、霍城森联公司、西藏瞳盟星文化娱乐经

纪有限公司、西藏瞳瞰未来影视文化传媒有限公司

霍尔果斯泽创合影视文化有限公司、霍尔果斯森联影视有限公司9%

华策全球控股开曼群岛有限公司0%霍尔果斯华剧汇科技有限公司免税

除上述以外的其他纳税主体25%

(二)税收优惠

1.根据财政部、国家税务总局《关于延续实施支持文化企业发展增值税政策的公告》（财税〔2023〕61号）文件的规定，华策影业(天津)有限公司和上海电影公司转让电影版权收入免缴增值税。

第40页共119页2.子公司浙江传韵翻译服务有限公司、大理有风文化发展有限公司、上海华策金球影

院有限公司、衡阳县时代金球影业有限公司、南充金球影城有限公司、象山时代金球影院有

限公司、汉川时代金球文化传媒有限公司、安徽华策金球影院有限公司、福建福鼎时代金球

文化传媒有限公司、绍兴万有影力影院有限公司、杭州领界嘉映影视传媒有限公司、浙江华

策影视育才教育基金会、成都华策新影文化传播有限公司、华策音乐（天津）有限公司、北

京佳韵视界文化有限公司、华策橄榄文化传媒（天津）有限公司、上海好剧影视发行有限公

司、上海华策望天树动漫有限公司、上海青杪文化有限公司、霍尔果斯梓轩娱乐有限公司、

上海鹭北企业管理有限责任公司、北京瞳盟影视文化有限公司、杭州视界探索科技有限公司符合小型微利企业条件，根据财政部税务总局公告2023年第12号《关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》，对小型微利企业减按25%计算应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税政策，延续执行至2027年12月31日。

3.子公司西安佳韵社数字娱乐发行股份有限公司主营业务符合《产业结构调整指导目

录（2011年本）》中鼓励类企业标准，属于设在西部地区的鼓励类产业企业，根据财政部、海关总署、国家税务总局《关于深入实施西部大开发战略有关税收政策问题的通知》（财税〔2011〕58号）和财政部、税务总局、国家发展改革委《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》（〔2020〕23号）的规定，自2011年1月1日至2030年12月31日，减按

15%的税率计缴企业所得税。

4.子公司景宁克顿公司、景宁华策公司享受注册地优惠政策，根据中共景宁畲族自治县委和景宁畲族自治县人民政府《关于加快总部经济发展的若干意见》（景委发〔2017〕13号）、《浙江省人民政府办公厅关于景宁畲族自治县企业所得税优惠政策的复函》（浙政办函〔2015〕66号）的规定，自注册之日起10年内减按15%的税率计缴企业所得税，2025年为景宁克顿公司享受税收优惠第八年，为景宁华策公司享受税收优惠第七年。

5.子公司华策影视科技公司于2025年12月19日取得浙江省经济和信息化厅、浙江省财政厅、国家税务总局浙江省税务局联合颁发的《高新技术企业证书》（证书编号为GR202533009004），有效期为三年，企业所得税优惠期为 2025 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月

31日，2025年度按15%的优惠税率计缴企业所得税。

6.子公司华策北京公司于2025年10月28日取得北京市科学技术委员会、北京市财政局、国家税务总局北京市税务局联合颁发的《高新技术企业证书》（证书编号为GR202511000121），有效期为三年，企业所得税优惠期为 2025 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月

31日，2025年度按15%的优惠税率计缴企业所得税。

第41页共119页7.子公司华策橄榄文化传媒（海南）有限公司主营业务符合《海南自由贸易港鼓励类产业目录》中鼓励类企业标准，属于注册在海南自由贸易港并实质性运营的鼓励类产业企业，且主营业务收入占企业收入总额60%以上，根据财政部、国家税务总局《关于海南自由贸易港企业所得税优惠政策的通知》（财税〔2020〕31号）的规定，自2020年1月1日至2024年12月31日，减按15%的税率计缴企业所得税，根据财政部、税务总局《关于延续实施海南自由贸易港企业所得税优惠政策的通知》（财税〔2025〕3号）的规定，《财政部税务总局关于海南自由贸易港企业所得税优惠政策的通知》（财税〔2020〕31号）规定的税收优惠政策，执行期限延长至2027年12月31日。

8.子公司西藏瞳盟星文化娱乐经纪有限公司、西藏瞳瞰未来影视文化传媒有限公司符

合《财政部税务总局国家发展改革委关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》相关产业，自2021年1月1日至2030年12月31日，按照《财政部税务总局国家发展改革委关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》(财政部税务总局国家发展改革委公告2020年第23号)规定，减按15%的税率计缴企业所得税。

9.子公司霍城森联公司主营业务符合《产业结构调整指导目录（2024年本）》中鼓励

类企业标准，属于设在西部地区的鼓励类产业企业，根据财政部、税务总局、国家发展改革委《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》（〔2020〕23号）的规定，自2021年1月1日至2030年12月31日，减按15%的税率计缴企业所得税。

10.子公司霍尔果斯泽创合影视文化有限公司、霍尔果斯森联影视有限公司主营业务符

合《新疆困难地区重点鼓励发展产业企业所得税优惠目录》中规定的产业项目，根据《国务院关于支持喀什霍尔果斯经济开发区建设的若干意见》（国发〔2011〕33号）、《关于加快喀什、霍尔果斯经济开发区建设的实施意见》（新政发〔2012〕48号）及《财政部、国家税务局关于新疆喀什、霍尔果斯两个特殊经济开发区企业所得税优惠政策的通知》（财税〔2011〕112号）的规定，在2010年1月1日至2020年12月31日期间内，自取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，五年内免征企业所得税，免税期满后，再免征企业五年所得税地方分享部分。霍尔果斯泽创合影视文化有限公司、霍尔果斯森联影视有限公司免税期届满，2025年为免征所得税地方分享部分的第一年。2025年，霍尔果斯泽创合影视文化有限公司、霍尔果斯森联影视有限公司实际减按9%的税率征收企业所得税。

11.霍尔果斯华剧汇科技有限公司属于《新疆困难地区重点鼓励发展产业企业所得税优惠目录》范围内的企业，根据《财政部税务总局关于新疆困难地区及喀什、霍尔果斯两个特殊经济开发区新办企业所得税优惠政策的通知》（财税〔2021〕27号）的规定在2021年1

第42页共119页月1日至2030年12月31日期间内，对在新疆喀什、霍尔果斯两个特殊经济开发区内新办

的属于《目录》范围内的企业，自取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，五年内免征企业所得税。2025年为霍尔果斯华剧汇科技有限公司免税第二年。

五、合并财务报表项目注释

(一)合并资产负债表项目注释

1.货币资金

(1)明细情况项目期末数期初数

库存现金197053.22195217.75

银行存款2577851328.122349819403.44

其他货币资金4699993.6311495.62

合计2582748374.972350026116.81

其中：存放在境外的款项总额37019567.5934806528.63

(2)其他说明

期末银行存款中因诉讼等事项被冻结的存款24362.41元使用受限。

2.交易性金融资产

项目期末数期初数分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的

1570577216.361439349728.05

金融资产

其中：股票84578950.9396964537.23

理财产品1485998265.431342385190.82

合计1570577216.361439349728.05

3.应收票据

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票34573271.3922144200.00

合计34573271.3922144200.00

第43页共119页(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数账面余额坏账准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提坏账准备34573271.39100.0034573271.39

其中：银行承兑汇票34573271.39100.0034573271.39

合计34573271.39100.0034573271.39（续上表）期初数账面余额坏账准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提坏账准备22144200.00100.0022144200.00

其中：银行承兑汇票22144200.00100.0022144200.00

合计22144200.00100.0022144200.00

2)采用组合计提坏账准备的应收票据

期末数项目

账面余额坏账准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合34573271.39

合计34573271.39

(3)本期坏账准备无变动。

(4)期末公司无已质押的应收票据。

(5)期末公司无已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况。

(6)本期无实际核销的应收票据。

4.应收账款

(1)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内1329054840.44663812655.24

1-2年88735294.64100017654.17

第44页共119页账龄期末数期初数

2-3年47537472.0951874321.89

3-4年35604689.8910137482.33

4-5年10054998.1139011075.96

5年以上382619787.72349168261.43

账面余额合计1893607082.891214021451.02

减：坏账准备419546912.31403416909.43

账面价值合计1474060170.58810604541.59

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备[注]215120932.3711.36182956898.9185.0532164033.46

按组合计提坏账准备1678486150.5288.64236590013.4014.101441896137.12

合计1893607082.89100.00419546912.3122.161474060170.58（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备215950932.3717.79183718898.9185.0732232033.46

按组合计提坏账准备998070518.6582.21219698010.5222.01778372508.13

合计1214021451.02100.00403416909.4333.23810604541.59

[注]期末单项计提坏账准备的应收账款主要系应向视频网站等客户收取的部分剧目的

电视播映权授权费，公司考虑客户信用情况、相关剧目的收款约定和后续收款计划等因素，期末按照预计未来现金流量现值低于账面价值的差额计提坏账准备

2)重要的单项计提坏账准备的应收账款

单位名称期初数期末数

第45页共119页计提比账面余额坏账准备账面余额坏账准备计提依据例（%）按照公司投资或收益比例计

客户一92338000.0060386466.5492338000.0060386466.5465.40算的应收账款预计无法收回

小计92338000.0060386466.5492338000.0060386466.5465.40

3)采用账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内1329054840.4413239083.381.00

1-2年88735294.648873529.4710.00

2-3年47433945.0914230183.5330.00

3-4年24018990.3712009495.1950.00

4-5年3628583.023628583.02100.00

5年以上185614496.96184609138.8199.46

小计1678486150.52236590013.4014.10

(3)坏账准备变动情况本期变动金额期末数项目期初数收回或计提核销其他转回单项计提坏账

183718898.91517999.001279999.00182956898.91

准备按组合计提坏

219698010.5216895046.543043.66236590013.40

账准备

合计403416909.4317413045.541283042.66419546912.31

(4)本期实际核销的应收账款情况项目核销金额

实际核销的应收账款1283042.66

(5)应收账款金额前5名情况占应收账款期末余额应收账款坏账准单位名称应收账款账面余额

合计数的比例（%）备

客户一588394942.1431.0716300963.02

客户二205633560.0010.862027277.00

客户三156115182.668.245465497.51

第46页共119页客户四145200000.007.671452000.00

客户五103986363.185.49103986363.18

小计1199330047.9863.33129232100.71

(6)因金融资产转移而终止确认的应收账款情况与终止确认相关的金融资产转移项目终止确认金额利得或损失方式

无追索权的应收账款转让[注]140600000.003155404.44

小计140600000.003155404.44

[注]本期，公司根据与招商银行、工商银行、汇丰银行签署的相关协议，将账面合计余额为14060.00万元的应收账款无追索权地转让给对方，确认相关损失3155404.44元。

5.应收款项融资

(1)明细情况项目期末数期初数

银行承兑汇票12566001.0081160000.00

合计12566001.0081160000.00

(2)减值准备计提情况

1)类别明细情况

期末数成本累计确认的信用减值准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备12566001.00100.0012566001.00

其中：银行承兑汇票12566001.00100.0012566001.00

合计12566001.00100.0012566001.00（续上表）期初数成本累计确认的信用减值准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

按组合计提减值准备81160000.00100.0081160000.00

其中：银行承兑汇票81160000.00100.0081160000.00

第47页共119页期初数成本累计确认的信用减值准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

合计81160000.00100.0081160000.00

2)采用组合计提减值准备的应收款项融资

期末数项目

成本累计确认的信用减值准备计提比例（%）

银行承兑汇票组合12566001.00

合计12566001.00

(3)本期无信用减值准备变动。

(4)期末公司无已质押的应收款项融资。

(5)期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资情况期末终止期末未终止项目确认金额确认金额

银行承兑汇票85540000.00

小计85540000.00

(6)本期无实际核销的应收款项融资。

6.预付款项

(1)账龄分析

1)明细情况

期末数期初数减减账龄比例值比例值账面余额账面价值账面余额账面价值

（%）准（%）准备备

1年以内345896654.3777.63345896654.37130059479.5561.65130059479.55

1-2年39944108.078.9739944108.0726895214.4612.7526895214.46

2-3年19957255.764.4819957255.7614951725.427.0914951725.42

3年以上39731428.198.9239731428.1939062087.1318.5139062087.13

合计445529446.39100.00445529446.39210968506.56100.00210968506.56

2)期末无账龄1年以上重要的预付款项未及时结算情况。

第48页共119页(2)预付款项金额前5名情况占预付款项单位名称账面余额

余额的比例（%）

供应商一108456480.0024.34

供应商二97600000.0021.91

供应商三91680000.0020.58

供应商四9905660.382.22

供应商五7075471.711.59

小计314717612.0970.64

7.其他应收款

(1)明细情况项目期末数期初数

应收利息50234989.0217690907.88

其他应收款48500972.8232982989.63

合计98735961.8450673897.51

(2)应收利息项目期末数期初数

定期存款50234989.0217690907.88

小计50234989.0217690907.88

(3)其他应收款

1)款项性质分类情况

款项性质期末数期初数

应收暂付款36617566.5334152473.64

押金保证金19438984.3817205908.31

股权转让及补偿款9325713.875880000.00

其他9416602.809881522.69

账面余额小计74798867.5867119904.64

减：坏账准备26297894.7634136915.01

账面价值小计48500972.8232982989.63

第49页共119页2)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内29401108.2727541697.71

1-2年21051889.064029832.35

2-3年3712958.912431606.06

3-4年1998208.52646671.08

4年以上18634702.8232470097.44

账面余额小计74798867.5867119904.64

减：坏账准备26297894.7634136915.01

账面价值小计48500972.8232982989.63

3)坏账准备计提情况

*类别明细情况期末数账面余额坏账准备种类计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备[注]18257003.6524.4116557003.6590.691700000.00

按组合计提坏账准备56541863.9375.599740891.1117.2346800972.82

小计74798867.58100.0026297894.7635.1648500972.82（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提账面价值

金额比例（%）金额比例（%）

单项计提坏账准备25565899.7738.0923865899.7793.351700000.00

按组合计提坏账准备41554004.8761.9110271015.2424.7231282989.63

小计67119904.64100.0034136915.0150.8632982989.63

[注]期末单项计提坏账准备的其他应收款主要系应向客户收取的业务垫付款及参股影

院建设及日常经营借款等，公司考虑对方单位信用情况等因素，期末按照预计未来现金流量现值低于账面价值的差额计提坏账准备

*采用组合计提坏账准备的其他应收款组合名称期末数

第50页共119页账面余额坏账准备计提比例（%）

账龄组合56541863.939740891.1117.23

其中：1年以内26501108.27265011.101.00

1-2年18851889.061885188.9110.00

2-3年3712958.911113887.6730.00

3-4年1998208.52999104.2650.00

4年以上5477699.175477699.17100.00

小计56541863.939740891.1117.23

4)坏账准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段项目整个存续期预期整个存续期预未来12个月小计信用损失（未发生期信用损失（已预期信用损失信用减值）发生信用减值）

期初数261016.98402983.2333472914.8034136915.01

期初数在本期——————

--转入第二阶段-1696670.021696670.02

--转入第三阶段-742591.78742591.78

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提1700664.14528127.442241084.294469875.87本期收回或转回

本期核销12308896.1212308896.12其他变动

期末数265011.101885188.9124147694.7526297894.76期末坏账准备计

1.0010.0082.0135.16

提比例（%）

5)本期实际核销的其他应收款情况

项目核销金额

实际核销的其他应收款12308896.12

6)其他应收款金额前5名情况

第51页共119页占其他应收单位名称款项性质期末账面余额账龄款余额的比期末坏账准备例（%）

单位一应收暂付款11500000.001-2年15.371150000.00

单位二补偿款8725713.871年以内11.6787257.14

单位三应收暂付款4234426.671年以内5.6642344.27

单位四应收暂付款4160000.004年以上5.564160000.00

单位五押金保证金3500000.001-2年4.68350000.00

小计32120140.5442.945789601.41

8.存货

(1)明细情况期末数项目账面余额跌价准备账面价值

原材料507550862.324455701.44503095160.88

在拍影视剧733722685.6323589486.19710133199.44

完成拍摄影视剧393871048.72100003376.03293867672.69

外购影视剧383422505.17383422505.17

库存商品154501951.19154501951.19

低值易耗品3260516.223260516.22

合计2176329569.25128048563.662048281005.59（续上表）期初数项目账面余额跌价准备账面价值

原材料478982680.786992368.26471990312.52

在拍影视剧1607603435.97756473.741606846962.23

完成拍摄影视剧182702031.1777794249.91104907781.26

外购影视剧431450243.89431450243.89

库存商品13114919.0013114919.00

低值易耗品2906473.222906473.22

第52页共119页合计2716759784.0385543091.912631216692.12

(2)存货跌价准备

1)明细情况

本期增加本期减少项目期初数期末数计提其他转回或转销其他

原材料6992368.262536666.824455701.44

在拍影视剧756473.7422833012.4523589486.19

完成拍摄影视剧77794249.9152514249.1830305123.06100003376.03

合计85543091.9175347261.6332841789.88128048563.66

2)确定可变现净值的具体依据、本期转回或转销存货跌价准备的原因本期，公司对存货按照账面余额与预计可变现净值的差额计提跌价准备75347261.63元。因本期实现销售或预计不再拥有销售市场，公司转回和转销上期已计提跌价准备

32841789.88元。

(3)其他说明项目类型拍摄或者制作进度项目一电视剧尚在拍摄过程中项目二电视剧尚在拍摄过程中项目三电视剧完成拍摄项目四电视剧尚在拍摄过程中项目五电影完成拍摄

期末余额前5名的影视剧存货余额合计数为634490729.34元，占存货期末余额合计数的比例为29.15%。

9.其他流动资产

期末数期初数项目减值减值准账面余额账面价值账面余额账面价值准备备预缴税费及待

224609352.22224609352.22185774526.02185774526.02

抵扣增值税

银行理财产品30000000.0030000000.00

合计224609352.22224609352.22215774526.02215774526.02

第53页共119页10.长期应收款期末数期初数折现项目坏账坏账率账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备区间

员工无息借款3986442.003986442.004740413.004740413.00

合计3986442.003986442.004740413.004740413.00

11.长期股权投资

(1)分类情况期末数期初数项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值对合营企

3059332.593059332.593060661.813060661.81

业投资对联营企

330346773.78177884018.16152462755.62329417742.77177884018.16151533724.61

业投资

合计333406106.37177884018.16155522088.21332478404.58177884018.16154594386.42

(2)明细情况期初数本期增减变动被投资单位减少权益法下确认的其他综合账面价值减值准备追加投资投资投资损益收益调整合营企业华策合新文化传播

3060661.81-1329.22

(天津)有限公司

小计3060661.81-1329.22联营企业浙江华策教育科技

有限公司(以下简称华策教育公

司)[注1]浙江时代金球影业

9384073.02-794943.52

投资有限公司无锡慈嘉影视有限

6844675.09-193674.60

公司杭州乐丰无限投资

合伙企业(有限合23920299.72-2247.97

伙)北京自由酷鲸影业

35575448.46-1331670.41

有限公司

第54页共119页期初数本期增减变动被投资单位减少权益法下确认的其他综合账面价值减值准备追加投资投资投资损益收益调整

荡麦影业(上海)有

5702520.98-87092.30

限公司

XiaoHongChunINC 13357252.64 177884018.16 -3178286.95北京文心优品投资

51802254.59-15471553.76

基金(有限合伙)浙江华策影视高等

169556.55-47.37

研究院上海大笙文化传媒

4777643.56-7943.15

有限公司新天映文化传媒（天津）有限公司

（以下简称新天映公司）[注2]上海凡酷文化传媒

7200000.00

有限公司北京隐风文化科技

17140000.00

有限公司

小计151533724.61177884018.1624340000.00-21067460.03

合计154594386.42177884018.1624340000.00-21068789.25（续上表）本期增减变动期末数被投资单位其他权宣告发放现金股计提减值其他账面价值减值准备益变动利或利润准备合营企业

华策合新文化传播(天

3059332.59

津)有限公司

小计3059332.59联营企业

华策教育公司[注1]浙江时代金球影业投

8589129.50

资有限公司无锡慈嘉影视有限公

580000.006071000.49

司杭州乐丰无限投资合

23918051.75

伙企业(有限合伙)北京自由酷鲸影业有

34243778.05

限公司

第55页共119页本期增减变动期末数被投资单位其他权宣告发放现金股计提减值其他账面价值减值准备益变动利或利润准备

荡麦影业(上海)有限

5615428.68

公司

XiaoHongChunINC 10178965.69 177884018.16北京文心优品投资基

1763508.9634567191.87

金(有限合伙)浙江华策影视高等研

169509.18

究院上海大笙文化传媒有

4769700.41

限公司

新天映公司[注2]上海凡酷文化传媒有

7200000.00

限公司北京隐风文化科技有

17140000.00

限公司

小计2343508.96152462755.62177884018.16

合计2343508.96155522088.21177884018.16

[注1]本公司持有华策教育公司19.40%股权，该项投资投资成本为500万元，华策教育公司已资不抵债，本公司以投资成本为限确认投资损失，账面价值确认为0元[注2]本公司持有新天映公司46.67%股权，该项投资投资成本为3500万元，新天映公司以前年度已资不抵债，本公司以投资成本为限确认投资损失，账面价值确认为0元

12.其他权益工具投资

(1)明细情况本期增减变动项目期初数本期计入其他综合追加投资减少投资其他收益的利得和损失

NEXT ENTERTAINMENT WORLD

18872333.70528367.90

CO LTD（以下简称NEXT公司）

万达电影股份有限公司30922281.20-2064884.40

上海高格影视制作有限公司40000000.00579080.00-39420920.00杭州夏天岛影视动漫制作有

22500000.00

限公司

PV ML LLC 11442156.88 -11442156.88

第56页共119页盐城智华创业投资基金合伙

100000000.0047580625.41

企业(有限合伙)杭州成长文化产业股权投资

12371123.47

基金合伙企业（有限合伙）1068233.34

北京鲜漫文化创意有限公司15000000.00-11800000.00浙江影视产业国际合作实验

15000000.00

区西溪实业有限公司

希泽智能（杭州）科技有限

1500000.00

责任公司上海飞驴湾文化传播股份有限公司

苏州鲸希教育科技有限公司10000000.00

天视卫星传媒股份有限公司4990000.00

杭州掌动科技股份有限公司4800000.00天津筋斗云影视文化传媒有

4532839.21-2532839.21

限公司北京翼翔冰雪时尚文化有限

3000000.00600000.00-2400000.00

公司

中版昆仑传媒有限公司2600000.00新芒（珠海）股权投资基金

18667213.89136274.18（有限合伙）航美传媒集团有限公司上海连享商务咨询有限公司北京兰亭数字科技有限公司广州乐为数码科技有限公司苏州亿动非凡网络科技有限公司

目力远方(天津)科技有限责任公司

合计314697948.351500000.002383587.52-21551807.18（续上表）本期确认的本期末累计计入其他综项目期末数股利收入合收益的利得和损失

NEXT 公司 19400701.60 -137636216.24

万达电影股份有限公司28857396.80-55777371.20上海高格影视制作有限公司

杭州夏天岛影视动漫制作有限公司22500000.00

第57页共119页本期确认的本期末累计计入其他综项目期末数股利收入合收益的利得和损失

PV ML LLC -22884313.76

盐城智华公司147580625.4147580625.41

杭州成长文化产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）11302890.13486920.16

北京鲜漫文化创意有限公司3200000.00-11800000.00

浙江影视产业国际合作实验区西溪实业有限公司15000000.00

希泽智能（杭州）科技有限责任公司1500000.00

上海飞驴湾文化传播股份有限公司-250000000.00

苏州鲸希教育科技有限公司10000000.00

天视卫星传媒股份有限公司4990000.00

杭州掌动科技股份有限公司4800000.00

天津筋斗云影视文化传媒有限公司2000000.00-2532839.21北京翼翔冰雪时尚文化有限公司

中版昆仑传媒有限公司2600000.00新芒（珠海）股权投资基金（有限合伙）18530939.71349906.19

航美传媒集团有限公司-40000000.00

上海连享商务咨询有限公司-28000000.00

北京兰亭数字科技有限公司-9361864.73

广州乐为数码科技有限公司-20000000.00

苏州亿动非凡网络科技有限公司-20000000.00

目力远方(天津)科技有限责任公司-5000000.00

合计292262553.65836826.35-555411979.73

(2)指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的原因

公司基于影视产业战略投资目的，对外进行股权投资，且被投资方将获得的本公司投资作为权益工具，因此，本公司将该部分权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。

(3)本期终止确认的其他权益工具投资终止确认时公允因终止确认转入留存收项目终止确认原因价值益的累计利得和损失

上海高格文化传播有40000000.00-39420920.00股份转让

第58页共119页终止确认时公允因终止确认转入留存收项目终止确认原因价值益的累计利得和损失限公司北京翼翔冰雪时尚文

600000.00-2400000.00股份转让

化有限公司

小计40600000.00-41820920.00

13.投资性房地产

项目房屋及建筑物合计账面原值

期初数96711305.8996711305.89本期增加金额本期减少金额

期末数96711305.8996711305.89累计折旧和累计摊销

期初数15849153.2115849153.21

本期增加金额3125169.363125169.36

1)计提或摊销3125169.363125169.36

本期减少金额

期末数18974322.5718974322.57账面价值

期末账面价值77736983.3277736983.32

期初账面价值80862152.6880862152.68

14.固定资产

项目房屋及建筑物通用设备专用设备运输工具机器设备合计账面原值

期初数54014225.5723295864.9241711296.1711261222.96322472420.93452755030.55本期增加

534609.54329293.67863903.21

金额

1)购置534609.54329293.67863903.21

第59页共119页项目房屋及建筑物通用设备专用设备运输工具机器设备合计本期减少

2419779.62697767.26745075.003862621.88

金额

1)处置

2419779.62697767.26745075.003862621.88

或报废

期末数54014225.5721410694.8441342822.5810516147.96322472420.93449756311.88累计折旧

期初数8837331.7321182325.8431490957.248521189.6813007895.8183039700.30本期增加

1710451.321230661.891086896.37569245.3278972837.7883570092.68

金额

1)计提1710451.321230661.891086896.37569245.3278972837.7883570092.68

本期减少

2150923.79663864.58707821.253522609.62

金额

1)处置

2150923.79663864.58707821.253522609.62

或报废

期末数10547783.0520262063.9431913989.038382613.7591980733.59163087183.36账面价值期末账面

43466442.521148630.909428833.552133534.21230491687.34286669128.52

价值期初账面

45176893.842113539.0810220338.932740033.28309464525.12369715330.25

价值

15.在建工程

期末数期初数项目减值账面余减值准账面价账面余额账面价值准备额备值

算力服务项目586084123.14586084123.14

合计586084123.14586084123.14

16.使用权资产

项目房屋及建筑物合计账面原值

期初数104307536.49104307536.49

本期增加金额4910012.274910012.27

1)租入4910012.274910012.27

第60页共119页项目房屋及建筑物合计

本期减少金额10186291.2110186291.21

1)处置10186291.2110186291.21

期末数99031257.5599031257.55累计折旧

期初数49053860.7749053860.77

本期增加金额16145292.1216145292.12

1)计提16145292.1216145292.12

本期减少金额2687612.782687612.78

1)处置2687612.782687612.78

期末数62511540.1162511540.11账面价值

期末账面价值36519717.4436519717.44

期初账面价值55253675.7255253675.72

17.无形资产

项目软件专利权合计账面原值

期初数15748279.65100377.3615848657.01

本期增加金额14859824.2714859824.27

1)购置2815533.982815533.98

2)开发支出转入12044290.2912044290.29

本期减少金额2590556.572590556.57

1)处置2590556.572590556.57

期末数28017547.35100377.3628117924.71累计摊销

期初数8607204.1832343.368639547.54

本期增加金额1982379.8810037.741992417.62

1)计提1982379.8810037.741992417.62

本期减少金额1156349.061156349.06

第61页共119页项目软件专利权合计

1)处置1156349.061156349.06

期末数9433235.0042381.109475616.10减值准备

期初数1434207.511434207.51本期增加金额

本期减少金额1434207.511434207.51

1)处置1434207.511434207.51

期末数账面价值

期末账面价值18584312.3557996.2618642308.61

期初账面价值5706867.9668034.005774901.96

18.开发支出

(1)明细情况期末数期初数项目减值准减值准账面余额账面价值账面余额账面价值备备

开发支出6187955.766187955.76

合计6187955.766187955.76

(2)其他说明开发支出情况详见本财务报表附注六之说明。

19.商誉

(1)明细情况被投资单位名称或形成商誉的期末数事项账面余额减值准备账面价值

克顿传媒公司及其子公司1123478063.44786312617.51337165445.93

佳韵社娱乐公司103066255.8848609446.3954456809.49

森联公司354835720.9750924636.39303911084.58

万有影力公司2382751.452382751.45

第62页共119页被投资单位名称或形成商誉的期末数事项账面余额减值准备账面价值

领界嘉映公司6482710.206482710.20

瞳盟公司391549465.57391549465.57

合计1981794967.51885846700.291095948267.22（续上表）被投资单位名称或形成商誉的期初数事项账面余额减值准备账面价值

克顿传媒公司及其子公司1123478063.44786312617.51337165445.93

佳韵社娱乐公司103066255.8848609446.3954456809.49

森联公司354835720.97354835720.97

万有影力公司2382751.452382751.45

领界嘉映公司6482710.206482710.20

瞳盟公司391549465.57391549465.57

合计1981794967.51834922063.901146872903.61

(2)商誉账面原值被投资单位名称或形成商本期企业本期减少期初数期末数誉的事项合并形成处置其他

克顿传媒公司及其子公司1123478063.441123478063.44

佳韵社娱乐公司103066255.88103066255.88

森联公司354835720.97354835720.97

万有影力公司2382751.452382751.45

领界嘉映公司6482710.206482710.20

瞳盟公司391549465.57391549465.57

合计1981794967.511981794967.51

(3)商誉减值准备被投资单位名称本期增加本期减少或形成商誉的事期初数期末数计提其他转入处置其他转出项克顿传媒公司及

786312617.51786312617.51

其子公司

佳韵社娱乐公司48609446.3948609446.39

第63页共119页森联公司50924636.3950924636.39

合计834922063.9050924636.39885846700.29

(4)商誉所在资产组或资产组组合的相关信息资产组或资产组组合是否

资产组或资产组组合的所属经营分部与购买日、以前年度商誉资产组或资产组组合名称构成和依据和依据减值测试时所确定的资产组或资产组组合一致克顿传媒公司及其财务报表合并范不适用是围内的子公司的资产和负债佳韵社娱乐公司的资产和负债商誉所在的资产组生产不适用是

的产品存在活跃市场，森联公司的资产和负债不适用是可以带来独立的现金

万有影力公司的资产和负债流，可将其认定为一个不适用是单独的资产组领界嘉映公司的资产和负债不适用是瞳盟公司的资产和负债不适用是

(5)可收回金额的具体确定方法可收回金额按预计未来现金流量的现值确定包含商誉的资产组或资本期计提减值项目可收回金额产组组合的账面价值金额

克顿传媒公司及其子公司912532671.73970245242.00

佳韵社娱乐公司197078532.99202508400.00

森联公司493498285.35442573648.9650924636.39

万有影力公司6666468.8411079077.00

领界嘉映公司11282687.8919124593.00

瞳盟公司662439209.83673260000.00

小计2283497856.632318790960.9650924636.39（续上表）

稳定期增长率、

预测期预测期内的收入增长率、利项目利润率等参数及折现率及其确定依据年限润率等参数及其确定依据其确定依据

克顿传媒公司及15.12%；按加权平均资

5年

其子公司本成本模型确定

14.43%；按加权平均资

佳韵社娱乐公司5年稳定期增长率本成本模型确定

所在行业市场增长预测以0%，利润表项目15.10%；按加权平均资森联公司7年及通货膨胀因素综合考虑根据预测期最后本成本模型确定

第64页共119页确认一期确定11.21%；按加权平均资万有影力公司5年本成本模型确定

11.70%；按加权平均资

领界嘉映公司5年本成本模型确定

14.42%；按加权平均资

瞳盟公司5年本成本模型确定小计根据公司聘请的浙江中联资产评估有限公司出具的《评估报告》（浙联评报字[2026]第285号），合并森联公司所形成的商誉及相关资产组组合可收回金额为44257.36万元，低于账面价值49349.83万元，本期计提商誉减值损失5092.46万元。

20.长期待摊费用

项目期初数本期增加本期摊销其他减少期末数

装修费9833979.6595400.002443717.647485662.01

其他540606.441198257.45739066.05999797.84

合计10374586.091293657.453182783.698485459.85

21.递延所得税资产、递延所得税负债

(1)未经抵销的递延所得税资产期末数期初数项目可抵扣暂时性差异递延所得税资产可抵扣暂时性差异递延所得税资产

应收账款坏账准备244493260.6855581948.92220432559.6751854759.50确认为递延收益或其

他流动负债的政府补30585150.967194023.5935449462.288610101.43助股份支付费用及行权

时税前可抵扣金额超21143130.645285782.6521143130.645285782.66过费用部分

租赁负债相关事项37419938.563856537.4458058032.797243000.11

内部交易未实现利润15848237.513962059.381841856.72460464.18

存货跌价准备125987868.5331496967.1383482396.7820870599.20其他权益工具投资公

485226388.90119372177.20463786508.41114984790.41

允价值变动

预提费用暂时性差异5236130.001309032.5010211272.002552818.00

第65页共119页可抵扣亏损380858199.7287615616.44236218352.9554997656.48

合计1346798305.50315674145.251130623572.24266859971.97

(2)未经抵销的递延所得税负债期末数期初数项目应纳税暂时性差异递延所得税负债应纳税暂时性差异递延所得税负债

交易性金融资产公允价值变动损益58659263.4314664815.8725190156.006297539.00

使用权资产相关事项35599479.423966595.2655233106.126912985.51

其他权益工具投资公允价值变动47580625.4111895156.35

评估增值62450034.2911860441.7478478594.3214264725.74

股权转让及补偿款79203713.8719800928.47

合计283493116.4262187937.69158901856.4427475250.25

(3)以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债期末数期初数抵销后抵销后项目递延所得税资产递延所得税资产递延所得税资产递延所得税资产和负债互抵金额和负债互抵金额或负债余额或负债余额

递延所得税资产40335326.80275338818.4513085321.28253774650.69

递延所得税负债40335326.8021852610.8913085321.2814389928.97

(4)未确认递延所得税资产明细项目期末数期初数

应收账款坏账准备175053651.63182984349.76

确认为递延收益或其他流动负债的政府补助6700000.001800000.00

存货跌价准备2060695.132060695.13

可抵扣亏损15631380.9334135709.38

租赁负债相关事项927843.37

其他应收款坏账准备26297894.7634136915.01

小计226671465.82255117669.28

(5)未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期年份期末数期初数备注

2025年15669457.98

2026年2715136.166430843.22

第66页共119页2027年1371041.124955600.18

2028年3175376.195153559.04

2029年1752897.341926248.96

2030年6616930.12

小计15631380.9334135709.38

22.其他非流动资产

期末数期初数项目减值减值账面余额账面价值账面余额账面价值准备准备

合同成本5053908.385053908.386786676.946786676.94预付股权

10000000.0010000000.00

款

合计15053908.3815053908.386786676.946786676.94

23.所有权或使用权受到限制的资产

(1)期末资产受限情况项目期末账面余额期末账面价值受限类型受限原因系因诉讼事项被冻结的银行存

货币资金24362.4124362.41冻结

款、车辆 ETC 保证金

合计24362.4124362.41

(2)期初资产受限情况项目期初账面余额期初账面价值受限类型受限原因系因诉讼事项被冻结的银行存

货币资金6079223.026079223.02冻结

款、车辆 ETC 保证金已贴现或已背书未到期尚未终

应收票据20000000.0020000000.00未终止确认票据止确认的票据

合计26079223.0226079223.02

24.短期借款

项目期末数期初数

信用借款1306138038.10732381774.29

未终止确认的已贴现未到期的银行承兑汇票10000000.00

第67页共119页项目期末数期初数

合计1306138038.10742381774.29

25.应付账款

项目期末数期初数

应付购剧款及制作费242476204.39155579094.69

分成结算暂估款468791753.48310062832.52

应付电影发行及宣传费22948802.632571053.33

应付工程款、长期资产购置款62686.008218427.00

应付货物采购款149988000.00

其他14821182.468750643.43

合计899088628.96485182050.97

26.预收款项

(1)明细情况项目期末数期初数

预收制片款21012015.46176003015.46

合计21012015.46176003015.46

(2)期末无账龄1年以上或逾期的重要的预收款项。

27.合同负债

(1)明细情况项目期末数期初数

影视剧预售款785439030.48892510523.86

预收算力业务销售款101661786.60

预收服务费7948643.34

预收广告费8359811.257812169.80

预收影院票房8695962.777877291.71

其他4957035.111694222.35

第68页共119页项目期末数期初数

合计909113626.21917842851.06

(2)账龄1年以上的重要的合同负债项目期末数未偿还或结转的原因

天官赐福192452830.75影视剧播映权相关控制权尚未转移至客户

势在必行126792452.24影视剧播映权相关控制权尚未转移至客户

小计319245282.99

28.应付职工薪酬

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

短期薪酬53423098.45209379691.78222556394.0240246396.21

离职后福利—设定

560816.5214147721.1014308978.11399559.51

提存计划

合计53983914.97223527412.88236865372.1340645955.72

(2)短期薪酬明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

工资、奖金、津贴

52857229.84187870169.99200745180.6239982219.21

和补贴

职工福利费250540.004096901.154311434.9536006.20

社会保险费315328.618791003.808879161.61227170.80

其中：医疗保险费308872.258044660.308132097.50221435.05

工伤保险费6456.36262012.21262732.825735.75

生育保险费170108.44170108.44

其他314222.85314222.85

住房公积金8546519.008545519.001000.00工会经费和职工教

75097.8475097.84

育经费

小计53423098.45209379691.78222556394.0240246396.21

(3)设定提存计划明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

第69页共119页项目期初数本期增加本期减少期末数

基本养老保险543730.3313758391.3913914668.60387453.12

失业保险费17086.19389329.71394309.5112106.39

小计560816.5214147721.1014308978.11399559.51

29.应交税费

项目期末数期初数

企业所得税81222104.7172056214.33

增值税13315743.257595117.35

代扣代缴个人所得税1118114.322114228.55

城市维护建设税805514.87118770.30

教育费附加207313.1884715.23

房产税501042.8160795.49

地方教育附加136951.47136564.82

印花税482368.56283686.86

地方水利建设基金5724.326430.46

土地使用税8310.00

其他270.266259.79

合计97803457.7582462783.18

30.其他应付款

项目期末数期初数

限制性股票回购义务10614410.8015986524.00

股权收购款7265601.0016806869.00

应付暂收款6228389.146305564.94

暂借款4810000.005025000.00

押金保证金812078.23584091.07

其他18296969.0913402722.36

合计48027448.2658110771.37

第70页共119页31.一年内到期的非流动负债项目期末数期初数

一年内到期的长期借款54913802.44

一年内到期的长期应付款25637506.0490638089.82

一年内到期的租赁负债13488150.4618453463.57

合计94039458.94109091553.39

32.其他流动负债

(1)明细情况项目期末数期初数

待转销项税额35124259.9936751887.87

剧目扶持经费及其他37285150.9643319685.30

未终止确认的应收票据转列10000000.00

合计72409410.9590071573.17

(2)剧目扶持经费系收到的尚未产生收益剧目的扶持经费。

33.长期借款

项目期末数期初数

信用借款346845000.00

合计346845000.00

34.租赁负债

项目期末数期初数

房屋租赁27915175.9644965895.32

未确认融资费用-3055544.49-4180347.14

合计24859631.4740785548.18

35.长期应付款

(1)明细情况

第71页共119页项目期末数期初数

长期应付款93765103.91

合计93765103.91

(2)长期应付款项目期末数期初数

股权收购款93765103.91

合计93765103.91

36.递延收益

项目期初数本期增加本期减少期末数形成原因

政府补助33617000.0033617000.00

合计33617000.0033617000.00

[注]本期减少中16469300.00元系计入当期损益的政府补助详见本财务报表附注八之说明

37.股本

(1)明细情况

本期增减变动（减少以“—”表示）公发积项目期初数行送期末数金其他小计新股转股股

股份总数1901073701.00-12802720.00-12802720.001888270981.00

(2)其他说明

1.股本本期减少系公司注销未达到限制性股票解锁条件库存股、回购离职人员库存股及

到期库存股，其中注销未达到限制性股票解锁条件库存股148.812万股，已在2025年9月完成工商变更程序，注销到期库存股1131.46万股，已在2025年11月完成工商变更程序。

2.截至2025年12月31日，本公司第二大股东大策投资公司将其持有的本公司7600.00

万股股份质押给银行，占其持有股份数量的23.49%，并已在中国证券登记结算有限责任公司办理登记事项。

第72页共119页38.资本公积

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

股本溢价3496698067.0766803474.543429894592.53

其他资本公积6611815.828121691.1914733507.01

合计3503309882.898121691.1966803474.543444628099.54

(2)其他说明

1)公司股本溢价本期减少66803474.54元，系本期公司注销库存股差额。

2)公司其他资本公积本期增加均系股权激励费用，其中8121691.19元系公司确认的

按等待期分摊的归属于母公司所有者的股权激励费用，详见本财务报表附注十二之说明。

39.库存股

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

股份回购款170251470.7879606194.5490645276.24

合计170251470.7879606194.5490645276.24

(2)其他说明

本期库存股减少系公司注销未达到限制性股票解锁条件库存股、回购离职人员库存股

及到期库存股，注销股数1280.272万股对应的回购价。

40.其他综合收益

本期发生额

其他综合收益的税后净额减：前期计入其他

项目期初数减：前期计入税后归综合收益当期转入期末数本期所得税前发生其他综合收益减：所得税费用税后归属于母公司属于少留存收益（税后归额当期转入损益数股东属于母公司）不能重分类进损益的其

-467274548.77-21551807.18-4547460.43-17004346.75-31365690.00-452913205.52他综合收益

其中：其他权益工具投资

-467274548.77-21551807.18-4547460.43-17004346.75-31365690.00-452913205.52公允价值变动将重分类进损益的其他

-3581616.91-3581616.91综合收益

第73页共119页其中：权益法下可转损益

-3581616.91-3581616.91的其他综合收益

其他综合收益合计-470856165.68-21551807.18-4547460.43-17004346.75-31365690.00-456494822.43

41.盈余公积

(1)明细情况项目期初数本期增加本期减少期末数

法定盈余公积255062929.6260590760.92315653690.54

合计255062929.6260590760.92315653690.54

(2)其他说明

公司盈余公积本期增加系按照母公司本期实现净利润的10%计提法定盈余公积。

42.未分配利润

(1)明细情况项目本期数上年同期数

期初未分配利润2150925653.222054884855.57

加：本期归属于母公司所有者的净利润191136778.91243047778.49

其他转入数[注]-31365690.00-30144795.49

减：提取法定盈余公积60590760.9240171000.61

应付普通股股利61873188.3376691184.74

期末未分配利润2188232792.882150925653.22

[注]其他转入系公司处置其他权益工具投资损益、与处置资产相关的之前计入其他综合收益的累计公允价值变动转入

(2)其他说明

根据公司2024年度股东大会决议决议，公司以截至2024年12月31日的总股本

1901073701股扣除回购专户上股份26128600股后的股本总额1874945101股为基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币0.13元（含税），扣除未解锁的限制性股票被回购前对应的分红款，共计派发人民币24374286.31元（含税）。

根据公司2025年第一次临时股东大会决议，公司以截至2024年12月31日的总股本

1901073701股扣除回购专户上股份26128600股后的股本总额1874945101股为基

第74页共119页数，向全体股东每10股派发现金股利人民币0.20元(含税)，扣除未解锁的限制性股票被回

购前对应的分红款，共计派发人民币37498902.02元（含税）。

(二)合并利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入2816034620.342161264150.901928534288.841332144483.24

其他业务收入12431660.965403874.6110523658.054368768.96

合计2828466281.302166668025.511939057946.891336513252.20

其中：与客户之间的

2821975607.682163018295.311932876027.451333576012.20

合同产生的收入

(2)收入分解信息

1)收入按商品或服务类型分解信息详见本财务报表附注十五(一)之说明。

2)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解

项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入2821975607.681932876027.45

小计2821975607.681932876027.45

(3)在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为373748591.81元。

2.税金及附加

项目本期数上年同期数

城市维护建设税2302303.411619045.42

教育费附加1058750.091054140.04

地方教育附加705772.24702760.01

印花税1934141.311845735.10

房产税1230610.47456228.43

文化事业建设费107790.5557909.59

土地使用税16822.808512.80

第75页共119页项目本期数上年同期数

车船税1160.005660.00

残疾人就业保障金1113.30

合计7358464.175749991.39

3.销售费用

项目本期数上年同期数

职工薪酬74656892.5481819169.39

宣传推广及业务费94215034.5655153371.35

租赁物业费5285435.733071760.39

差旅交通费2906899.892260228.56

业务招待费1866595.142111832.52

办公费813330.711407366.67

其他4231994.084923867.08

合计183976182.65150747595.96

4.管理费用

项目本期数上年同期数

职工薪酬115766889.03108685203.50

股份支付费用8121691.1920731421.07

折旧摊销及租赁物业费17306032.0918781520.84

中介费用7862030.026699899.93

咨询费6065811.496128492.42

差旅交通费3440315.864424939.05

业务招待费3547045.334004554.69

办公费2994918.073041676.73

其他3129263.034773064.76

合计168233996.11177270772.99

5.研发费用

第76页共119页项目本期数上年同期数

职工薪酬23392535.6116381295.33

技术研发费694213.281251684.93

数据使用费179281.88760411.76

其他5953527.985477180.29

合计30219558.7523870572.31

6.财务费用

项目本期数上年同期数

利息费用61407806.6232611210.96

利息收入-73867500.49-75118706.45

汇兑损益11420941.75-5656634.80

手续费1447523.30781112.36

合计408771.18-47383017.93

7.其他收益

计入本期非经常项目本期数上年同期数性损益的金额

与收益相关的政府补助88192431.0869137619.5588192431.08

代扣个人所得税手续费返还1057111.43469443.90

合计89249542.5169607063.4588192431.08

[注]本期计入其他收益的政府补助情况详见本财务报表附注八之说明

8.投资收益

项目本期数上年同期数

权益法核算的长期股权投资收益-21068789.25-4346293.78

其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入836826.352549348.03

应收款项融资贴现损失-3440836.11-4386047.10

交易性金融资产在持有期间的投资收益20455369.9820145022.71

收购补偿款8725713.87

第77页共119页合计5508284.8413962029.86

9.公允价值变动收益

项目本期数上年同期数

交易性金融资产57991710.3116934264.42

无需支付的股权收购款[注]70478000.00

合计128469710.3116934264.42

[注]根据《支付现金购买资产协议书》，森联公司2025年度未达到承诺业绩，按照协议约定对股权收购价进行调整，调整后剩余未支付股权转让款中7047.8万元无需再支付，公司将其计入本期公允价值变动收益

10.信用减值损失

项目本期数上年同期数

坏账损失-21882921.41-13010246.73

合计-21882921.41-13010246.73

11.资产减值损失

项目本期数上年同期数

存货跌价损失-75347261.63-32535760.27

商誉减值-50924636.39

合计-126271898.02-32535760.27

12.资产处置收益

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

固定资产处置收益994.45-512380.38994.45

使用权资产处置收益483847.4149681.13483847.41

合计484841.86-462699.25484841.86

13.营业外收入

第78页共119页计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

赔款收入599612.70356201.20599612.70

沉淀票券收入869210.73

无需支付款项627758.57627758.57

政府补助193821.06193821.06

非流动资产毁损报废利得983.78983.78

其他399148.41143484.38399148.41

合计1821324.521368896.311821324.52

14.营业外支出

计入本期非经常性项目本期数上年同期数损益的金额

无法收回款项618940.05618940.05

违约金支出189792.85

诉讼赔偿285750.00285750.00

罚款支出700.006350.00700.00

地方水利建设基金27003.2125268.54

非流动资产报废损失111873.518395.08111873.51

对外捐赠617000.00500.00617000.00

其他11013722.772224794.8011013722.77

合计12674989.542455101.2712647986.33

15.所得税费用

(1)明细情况项目本期数上年同期数

当期所得税费用118995794.3650207045.59

递延所得税费用-20333520.3917962017.20

合计98662273.9768169062.79

(2)会计利润与所得税费用调整过程项目本期数上年同期数

第79页共119页利润总额336305178.00345697226.49

按母公司适用税率计算的所得税费用84076294.5086424306.62

子公司适用不同税率的影响-50349889.42-28108652.74

调整以前期间所得税的影响47912902.94-880326.12

非应税收入及研发支出加计扣除的影响-4617817.29-1841490.80

不可抵扣的成本、费用和损失的影响24532116.174752802.85使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损及

-14694728.07-1587391.98其他暂时性差异的影响本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异

11803395.159409814.97

或可抵扣亏损的影响以前年度可抵扣暂时性差异本期实际损失的影响

所得税费用98662273.9768169062.79

16.其他综合收益的税后净额

其他综合收益的税后净额详见本财务报表附注五(一)40之说明。

(三)合并现金流量表项目注释

1.收到或支付的重要的投资活动有关的现金

(1)收回投资收到的现金项目本期数上年同期数

理财款收回3133348000.002056073000.00

股权投资款收回3484507.5259826868.63

合计3136832507.522115899868.63

(2)投资支付的现金项目本期数上年同期数

支付理财款3711234357.311603755652.44

支付股权投资款35840000.00100000000.00

合计3747074357.311703755652.44

(3)取得子公司及其他营业单位支付的现金净额项目本期数上年同期数

本期发生的企业合并于本期支付的现金或现金等97000000.00787369586.92

第80页共119页项目本期数上年同期数价物

其中：森联公司97000000.0097000000.00

万有影力公司35187.92

领界嘉映公司11600000.00

瞳盟公司678734399.00

减：购买日子公司持有的现金及现金等价物284736418.29

其中：森联公司万有影力公司

领界嘉映公司139800.65

瞳盟公司284596617.64

取得子公司支付的现金净额97000000.00502633168.63

其中：森联公司、万有影力公司97000000.0097035187.92

领界嘉映公司11460199.35

瞳盟公司394137781.36

2.收到或支付的其他与经营活动、投资活动及筹资活动有关的现金

(1)收到其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

收到的政府补助93660772.9086593351.63

收到的银行存款利息收入41470251.2650136271.25

收到的其他往来款净额、赔偿收入等5740114.652448310.24

合计140871138.81139177933.12

(2)支付其他与经营活动有关的现金项目本期数上年同期数

支付差旅交通费、办公费、中介费18017494.5517735997.73

支付宣传推广及业务费、招待费99628675.0364630013.01

支付租赁物业费及租房押金22591467.8216834800.94

支付的咨询费6065811.496031257.75

保证金及因诉讼冻结的银行存款增加6752.48579804.58

第81页共119页项目本期数上年同期数

支付其他费用、备用金及往来款等净额35859296.2069628656.22

合计182169497.57175440530.23

(3)支付其他与筹资活动有关的现金项目本期数上年同期数

支付股份回购款5372113.20

归还投资50000000.00

支付租金17806462.8118861856.06

子公司注销归还少数股东清算款33346.62999143.48

购买子公司少数股东股权77893156.00

合计23211922.63147754155.54

3.现金流量表补充资料

补充资料本期数上年同期数

(1)将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润237642904.03277528163.70

加：资产减值准备126271898.0232535760.27

信用减值准备21882921.4113010246.73

固定资产折旧、使用权资产折旧、油气资产

102840554.1637610550.22

折耗、生产性生物资产折旧

无形资产摊销1992417.621499622.18

长期待摊费用摊销3182783.694775319.59

处置固定资产、无形资产和其他长期资产

-484841.86462699.25

的损失（收益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）110889.738395.08

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）-128469710.31-16934264.42

财务费用（收益以“－”号填列）27191346.3218207765.76

投资损失（收益以“－”号填列）-8949120.95-14064049.14

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）-32343662.7519412008.03

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）12010142.36-1395856.55

存货的减少（增加以“－”号填列）496267670.18-805117831.69

第82页共119页补充资料本期数上年同期数经营性应收项目的减少（增加以“－”号填-837791981.91-129571059.76

列）经营性应付项目的增加（减少以“－”号填

292524494.08244276932.89

列）

其他8121691.1920731421.07

经营活动产生的现金流量净额322000395.01-297024176.79

(2)不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本一年内到期的可转换公司债券新增使用权资产

(3)现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额1239636715.251486389953.79

减：现金的期初余额1486389953.792395900170.66

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额-246753238.54-909510216.87

4.现金和现金等价物的构成

(1)明细情况项目期末数期初数

1)现金1239636715.251486389953.79

其中：库存现金197053.22195217.75

可随时用于支付的银行存款1234746420.881486192240.42

可随时用于支付的其他货币资金4693241.152495.62可用于支付的存放中央银行款项存放同业款项拆放同业款项

2)现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

3)期末现金及现金等价物余额1239636715.251486389953.79

其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金及现金等价物

第83页共119页(2)不属于现金和现金等价物的货币资金不属于现金和现金等价物项目期末数期初数的理由公司将该部分定期存款作

定期存款1343087297.31857556940.00为投资进行管理，计划于产品到期前不随时支取

诉讼冻结款8609.936070223.02不可随时支取

ETC 保证金等 15752.48 9000.00 不可随时支取

小计1343111659.72863636163.02

5.筹资活动相关负债变动情况

本期增加本期减少项目期初数非现金变期末数现金变动现金变动非现金变动动

短期借款742381774.291615000000.00556263.811051800000.001306138038.10长期借款（含一年内到期的420000000.00303802.4418545000.00401758802.44长期借款）租赁负债（含一年内到期的67416548.2017806462.8111262303.4638347781.93租赁负债）

小计809798322.492035000000.00860066.251088151462.8111262303.461746244622.47

(四)其他

1.外币货币性项目

(1)明细情况项目期末外币余额折算汇率期末折算成人民币余额货币资金

其中：美元81077675.877.0288569878768.16

港币15952010.920.903214407856.26

韩元376490.000.00491844.80

欧元858955.338.23557073926.62

英镑434.419.43464098.48

新加坡元1258283.045.45866868463.80

新台币7460.000.22231658.36

第84页共119页项目期末外币余额折算汇率期末折算成人民币余额

福林5500.000.0213117.15日元66957.000.04482999.67

卢布59050.000.08815202.31

阿联酋迪拉姆805.001.90711535.22

菲律宾比索20424.750.11862422.38

澳门元9629.000.87638437.89

越南盾2116500.000.0003634.95

卡塔尔里亚尔13.001.868024.28应收账款

其中：美元3906757.187.028827459814.87

港币1333784.090.90321204673.79其他应收款

其中：美元2657526.707.028818679223.67

港币2180000.000.90321968976.00应付账款

其中：美元284176.007.02881997416.27

新加坡元539958.845.45862947419.32其他应付款

其中：美元2676541.907.028818812877.71

港币136000.000.9032122835.20

(2)境外经营实体说明境外经营实体主要经营地记账本位币选择记账本位币的依据华策影视国际传媒有限公司香港人民币主要结算货币

华策影视（香港）投资有限公司香港人民币主要结算货币克顿影视国际传媒有限公司香港人民币主要结算货币

华策影业(香港)有限公司香港人民币主要结算货币创艺国际控股有限公司香港人民币主要结算货币华策全球控股开曼群岛有限公司开曼群岛人民币主要结算货币

第85页共119页视界拾光传媒有限公司新加坡人民币主要结算货币影图探索科技有限公司新加坡人民币主要结算货币

2.租赁

(1)公司作为承租人

1)使用权资产相关信息详见本财务报表附注五(一)16之说明。

2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报表附注三(三十)之说明。

计入当期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：

项目本期数上年同期数

短期租赁费用1546216.56155187.06

低价值资产租赁费用（短期租赁除外）

合计1546216.56155187.06

3)与租赁相关的当期损益及现金流

项目本期数上年同期数

租赁负债的利息费用1993241.311265136.13

与租赁相关的总现金流出17806462.8118861856.06

4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报表附注九(二)之说明。

(2)公司作为出租人

1)经营租赁

*租赁收入项目本期数上年同期数

租赁收入2660546.344395138.12

其中：未纳入租赁收款额计量的可变租赁付款额相关收入

*经营租赁资产项目期末数上年年末数

投资性房地产77736983.3280862152.68

小计77736983.3280862152.68

*根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额剩余期限期末数上年年末数

1年以内3172004.263460400.63

第86页共119页1-2年3569986.523096359.65

2-3年3389986.523349824.94

3-4年913585.883349824.94

4-5年1065853.39

合计11045563.1814322263.55

六、研发支出

(一)研发支出项目本期数上年同期数

职工薪酬23901096.4116669543.33

数据使用费179281.881251684.93

技术研发费694213.286628269.36

其他11301301.715509030.45

合计36075893.2830058528.07

其中：费用化研发支出30219558.7523870572.31

资本化研发支出5856334.536187955.76

(二)开发支出

1.开发支出期初期末余额变动情况

本期增加本期减少转入项目期初余额其确认为其期末余额内部开发支出当期他无形资产他损益大模型训

6187955.765856334.5312044290.29

练开发

合计6187955.765856334.5312044290.29

2.重要研发项目开始资本化的时点和判断依据

预计经济利开始资本化开始资本化的时点的具项目研发进度完成时间益实现方式的时点体判断依据

满足资本化条件，通过大模型训练应用模块测内部业务使

2025年8月2024年7月技术分析及盈利预测分

开发试、改进用、外部销售析，通过内部立项

第87页共119页七、在其他主体中的权益

(一)企业集团的构成

1.公司将克顿传媒公司、华剧汇公司和华策北京公司等86家子公司纳入合并财务报表范围。

2.重要子公司基本情况

主要经营

子公司名持股比例（%）注册资本地及注册业务性质取得方式称地直接间接上海电影

1000万元上海影视制作、发行100.00设立

公司非同一控克顿传媒

20000万元上海影视制作、发行100.00制下企业

公司合并华剧汇公

25207.68万元上海影视制作、发行97.19502.8050设立

司华策北京

505.0505万元北京影视制作、发行100.00设立

公司影视科技

505.0505万元杭州影视制作、发行99.001.00设立

公司非同一控上海瞳盟

352.9412万元上海影视制作、发行15.0055.00制下企业

公司合并非同一控霍城森联

500万元新疆影视制作、发行100.00制下企业

公司合并

(二)其他原因的合并范围变动

1.合并范围增加

公司名称股权取得方式股权取得时点认缴出资额出资比例华策全球控股开

新设子公司 2025 年 2 月 USD50000 60.00%曼群岛有限公司视界拾光传媒有

新设子公司 2025 年 4 月 SGD250000 60.00%限公司影图探索科技有

新设子公司 2025 年 7 月 SGD100.00 48.00%[注 1]限公司上海冠穹象限文

新设子公司2025年4月500000.00100.00%化有限公司上海森汀潮域文

新设子公司2025年4月500000.00100.00%化有限公司

第88页共119页公司名称股权取得方式股权取得时点认缴出资额出资比例上海青杪文化有

新设子公司2025年4月500000.00100.00%限公司海南瞳盟星文化

娱乐经纪有限公新设子公司2025年11月1000000.0056.00%[注2]司杭州芯算元界科

新设子公司2025年3月50505050.00100.00%技有限公司杭州视界探索科

新设子公司2025年2月400000.0080.00%技有限公司杭州吉事果企业

管理合伙企业新设子公司2025年9月3500000.0070.00%（有限合伙）

华策影视（广东）

新设子公司2025年11月10000000.00100.00%有限公司

[注1]本公司控股子公司视界拾光传媒有限公司对影图探索科技有限公司的持股比例

为80%

[注2]本公司子公司上海瞳盟公司对海南瞳盟星文化娱乐经纪有限公司的持股比例为

80%，上海鹭北企业管理有限责任公司对上海瞳盟公司的持股比例为85%，本公司对上海鹭

北企业管理有限责任公司持股比例为64.7059%，对上海瞳盟公司的持股比例为15%

2.合并范围减少

股权处期初至处置日公司名称股权处置时点处置日净资产置方式净利润杭州华策娱乐科技有限

注销2025年7月600732.12公司上海华策浪鲸影视文化

注销2025年8月2126353.18

合伙企业（有限合伙）克顿影视国际传媒有限

注销2025年9月-789289.09公司上海克顿影视发行有限注销2025年3月公司北海华策影视有限公司注销2025年1月景宁元晖企业管理合伙

注销2025年10月-2820.27企业（有限合伙）景宁元鑫企业管理合伙

注销2025年10月-820.27企业（有限合伙）宁波元傲企业管理合伙

注销2025年10月-21794.90企业（有限合伙）宁波元颢企业管理合伙

注销2025年10月-18412.56企业（有限合伙）

第89页共119页杭州华策数娱传媒有限

注销2025年12月-453292.80公司

(三)在合营企业或联营企业中的权益

1.重要的合营企业或联营企业

(1)基本情况

主要持股比例（%）合营企业或联营注册对合营企业或联营企业投资经营业务性质企业名称地直接间接的会计处理方法地

非证券业务的投资、投

文心优品基金北京北京25.00权益法核算资管理和咨询

2.重要联营企业的主要财务信息

期末数/本期数期初数/上年同期数项目文心优品基金文心优品基金

流动资产133817726.61205111823.93

非流动资产4567191.8753899449.05

资产合计138384918.48259011272.98

流动负债116151.00131151.00非流动负债

负债合计116151.00131151.00

归属于母公司所有者权益103701575.61207209018.38

按持股比例计算的净资产份额34567191.8751802254.60调整事项商誉

对联营企业权益投资的账面价值34567191.8751802254.60存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值

营业收入179338.78

净利润-61886215.04-10866307.58终止经营的净利润其他综合收益

综合收益总额-61886215.04-10866307.58本期收到的来自联营企业的股利

第90页共119页3.不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

项目期末数/本期数期初数/上年同期数合营企业

投资账面价值合计3059332.593060661.81下列各项按持股比例计算的合计数

净利润-1329.229643.52其他综合收益

综合收益总额-1329.229643.52联营企业

投资账面价值合计117895563.7599731470.02下列各项按持股比例计算的合计数

净利润-5595906.27-1639360.40其他综合收益

综合收益总额-5595906.27-1639360.40

4.合营企业或联营企业发生的超额亏损

合营企业或前期累积未本期未确认的损失本期末累积

联营企业名称确认的损失（或本期分享的净利润）未确认的损失

新天映公司20376207.6120376207.61

华策教育公司801122.48801122.48

八、政府补助

(一)本期新增的政府补助情况项目本期新增补助金额

与收益相关的政府补助93660772.90

其中：计入递延收益33617000.00

计入其他收益59849951.84

计入营业外收入193821.06

合计93660772.90

(二)涉及政府补助的负债项目本期新增本期计入本期计入财务报表列报项目期初数补助金额其他收益金额营业外收入金额

第91页共119页本期新增本期计入本期计入财务报表列报项目期初数补助金额其他收益金额营业外收入金额

递延收益33617000.0016469300.00

其他流动负债37249462.2811873179.24

小计37249462.2833617000.0028342479.24（续上表）

财务报表本期冲减成本期冲减与资产/收其他变动期末数列报项目本费用金额资产金额益相关

递延收益-17147700.00与收益相关

其他流动负债11908867.9237285150.96与收益相关

小计-5238832.0837285150.96

(三)计入当期损益的政府补助金额项目本期数上年同期数

计入其他收益的政府补助金额88192431.0869137619.55

计入营业外收入的政府补助金额193821.06

合计88386252.1469137619.55

九、与金融工具相关的风险

本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。

(一)信用风险

信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。

1.信用风险管理实务

(1)信用风险的评价方法公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级第92页共119页以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。

当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：

1)定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；

2)定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。

(2)违约和已发生信用减值资产的定义

当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：

1)债务人发生重大财务困难；

2)债务人违反合同中对债务人的约束条款；

3)债务人很可能破产或进行其他财务重组；

4)债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况

下都不会做出的让步。

2.预期信用损失的计量

预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。

3.金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报表附注五(一)3、五

(一)4、五(一)5、五(一)7之说明。

4.信用风险敞口及信用风险集中度

本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采取了以下措施。

(1)货币资金

本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。

(2)应收款项

本公司定期对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会

第93页共119页面临重大坏账风险。

由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集中按照客户进行管理。截至2025年12月31日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司应收账款的63.33%（2024年12月31日：60.80%）源于余额前五名客户。本公司对应收账款余额未持有任何担保物或其他信用增级。

(二)流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。

为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。

金融负债按剩余到期日分类期末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

银行借款1707896840.541748186272.961380338655.94153188163.89214659453.13

应付账款899088628.96899088628.96651097992.01117979380.21130011256.74其他应付

48027448.2648027448.268922887.6229920380.919184179.73

款一年内到

期的非流25637506.0425637506.0425637506.04动负债

租赁负债38347781.9342832191.2314917015.2715091849.3612823326.60

小计2718998205.732763772047.452080914056.88316179774.37366678216.20（续上表）上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

银行借款742381774.29742381774.29742381774.29未终止确认的已贴现未

20000000.0020000000.0020000000.00

到期的银行承兑汇票

第94页共119页上年年末数项目

账面价值未折现合同金额1年以内1-3年3年以上

应付账款485182050.97485182050.97485182050.97

其他应付款58110771.3758110771.3758110771.37一年内到期

的非流动负109091553.39109091553.39109091553.39债

租赁负债40785548.1844965895.3244965895.32

长期应付款93765103.9197000000.0097000000.00

小计1549316802.111556732045.341414766150.02141965895.32

(三)市场风险

市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。

市场风险主要包括利率风险和外汇风险。

1.利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。

固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。本公司面临的现金流量利率风险主要与本公司以浮动利率计息的银行借款有关。

截至2025年12月31日，本公司以浮动利率计息的银行借款人民币170645.50万元（2024年12月31日：人民币73180.00万元），在其他变量不变的假设下，假定利率变动50个基准点，不会对本公司的利润总额和股东权益产生重大的影响。

2.外汇风险

外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。

本公司面临的汇率变动的风险主要与本公司外币货币性资产和负债有关。对于外币资产和负债，如果出现短期的失衡情况，本公司会在必要时按市场汇率买卖外币，以确保将净风险敞口维持在可接受的水平。本公司于中国内地经营，且主要活动以人民币计价。因此，本公司所承担的外汇变动市场风险不重大。

本公司期末外币货币性资产和负债情况详见本财务报表附注五(四)1之说明。

十、公允价值的披露

第95页共119页(一)以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值明细情况期末公允价值

项目第一层次公允第二层次公允第三层次公允合计价值计量价值计量价值计量

持续的公允价值计量280417674.741594988096.271875405771.01

1.交易性金融资产84578950.931485998265.431570577216.36

2.应收款项融资12566001.0012566001.00

3.其他权益工具投

195838723.8196423829.84292262553.65

资持续以公允价值计量的

280417674.741594988096.271875405771.01

资产总额

(二)持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

1.对于交易性金融资产中的股票投资，按股票收盘价作为其公允价值进行计量。

2. 对于其他权益工具投资中的已挂牌上市企业股权投资，即 NEXT 公司在韩国 KOSDAQ

挂牌上市，万达电影股份有限公司在深圳交易所挂牌上市，按其股票收盘价作为其公允价值进行计量；希泽智能（杭州）科技有限责任公司间接持有北京智谱华章科技股份有限公司在

香港交易所待上市股票，以本公司间接持有股数乘发行价作为公允价值进行计量。

(三)持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

1.对于交易性金融资产中的理财产品投资，采用取得成本和预计投资收益之和确定其公允价值。

2.对于作为应收款项融资持有的应收票据，采用票面金额扣除预期信用损失的净额确定其公允价值。

3.对于其他权益工具投资中的其他股权投资，因上海连享商务咨询有限公司、航美传

媒集团有限公司、广州乐为数码科技有限公司、苏州亿动非凡网络科技有限公司、目力远方（天津）科技有限责任公司、北京兰亭数字科技有限公司、上海飞驴湾文化传播股份有限公

司、PV ML LLC、北京鲜漫文化创意有限公司和天津筋斗云影视文化传媒有限公司的经营情

况和财务状况等发生不利变化，公司以零元、可收回款项或参考账面净资产作为公允价值的合理估计进行计量；除上述被投资企业之外的其他被投资企业的经营环境、经营情况或财务

状况未发生重大变化，所以公司按投资成本作为公允价值的合理估计进行计量。

十一、关联方及关联交易

第96页共119页(一)关联方情况

1.本公司的母公司情况

(1)本公司的母公司母公司对母公司对本公司的本公司的母公司名称注册地业务性质注册资本持股比例表决权比

（%）例（%）

大策投资公司杭州实业投资10000万元17.1417.14

(2)本公司最终控制方是傅梅城、赵依芳。

傅梅城为本公司第一大股东，持有本公司13.93%股权，且持有大策投资公司97.44%的股权；赵依芳为傅梅城的妻子，本公司董事长。

2.本公司的子公司情况详见本财务报表附注七之说明。

3.本公司的合营和联营企业情况

(1)本公司的合营和联营企业本公司重要的合营或联营企业详见本财务报表附注七之说明。本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下：

合营或联营企业名称与本公司关系

华策合新文化传播（天津）有限公司合营企业北京自由酷鲸影业有限公司联营企业

荡麦影业（上海）有限公司子公司之联营企业无锡慈嘉影视有限公司子公司之联营企业文心优品基金子公司之联营企业北京隐风文化科技有限公司子公司之联营企业杭州扬杨得熠文化创意有限公司子公司之联营企业上海凡酷文化传媒有限公司子公司之联营企业

4.本公司的其他关联方情况

(1)本公司的其他关联方其他关联方名称其他关联方与本公司关系天视卫星传媒股份有限公司子公司之参投企业

诗与远方（北京）网络科技有限公司公司联营企业小红唇公司之子公司

天津筋斗云影视文化传媒有限公司公司参投企业，已于2026年3月退出

第97页共119页其他关联方名称其他关联方与本公司关系滁州市盛辉置业有限公司子公司之少数股东杭州策行无疆企业管理有限责任公司同一母公司上海高格文化传播有限公司参投企业上海高格影视制作有限公司之子公司浙江时代电影院线股份有限公司子公司之少数股东华流浙江影视产业国际合作区运营管理同一母公司有限公司北京文心华策文化科技有限公司大策投资公司之联营企业浙江华策影视高级技工学校公司董事控制的企业

(二)关联交易情况

1.购销商品、提供和接受劳务的关联交易

(1)明细情况

1)采购商品和接受劳务的关联交易

关联方关联交易内容本期数上年同期数北京自由酷鲸影业有

影视剧制作费9942897.22限公司北京隐风文化科技有

影视剧制作费15109956.05限公司

荡麦影业（上海）有

影视剧制作费13000000.00限公司浙江时代电影院线股

票房分账14445435.7611089839.27份有限公司北京文心华策文化科

车位费1651.383600.00技有限公司上海凡酷文化传媒有

影视剧制作费1411956.39限公司

文心优品基金影视剧联投分账16812.02华流浙江影视产业国

际合作区运营管理有运营费/场地布置费10478.865687306.93限公司杭州策行无疆企业管

租赁费9482.50理有限责任公司浙江华策影视技工学

咨询费9386.79校

2)出售商品和提供劳务的关联交易

第98页共119页关联方关联交易内容本期数上年同期数

杭州扬杨得熠文化创意有限公司经纪服务11992850.28

北京隐风文化科技有限公司经纪服务84905.66

上海凡酷文化传媒有限公司影视剧销售600.82华流浙江影视产业国际合作区运营

译制/经纪服务110300.00管理有限公司

2.关联租赁情况

公司承租情况本期数简化处理的短期租赁确认使用权资产的租赁租赁资出租方名称和低价值资产租赁的支付的租金（不包括产种类租金费用以及未纳入未纳入租赁负债计增加的租赁负确认的利息租赁负债计量的可变量的可变租赁付款债本金金额支出租赁付款额额）北京文心华策文办公

6420219.43-6540896.32501246.96

化科技有限公司场所（续上表）上年同期数简化处理的短期租赁确认使用权资产的租赁租赁资产出租方名称和低价值资产租赁的支付的租金（不种类租金费用以及未纳入包括未纳入租赁增加的租赁负确认的利息支租赁负债计量的可变负债计量的可变债本金金额出租赁付款额租赁付款额）北京文心华策

文化科技有限办公场所7129247.01915655.68992293.10公司

3.关键管理人员报酬

项目本期数上年同期数

关键管理人员报酬816.28万元1010.68万元

(三)关联方应收应付款项

1.应收关联方款项

项目名期末数期初数关联方称账面余额坏账准备账面余额坏账准备应收账

第99页共119页款杭州扬杨得熠文化

5305520.0053055.20

创意有限公司天视卫星传媒股份

2944160.372944160.372944160.372944160.37

有限公司

诗与远方（北京）网

250000.0093390.63250000.0093390.63

络科技有限公司

小计8499680.373090606.203194160.373037551.00预付款项

荡麦影业（上海）有

2830188.682830188.68

限公司北京文心华策文化

108920.392285532.28

科技有限公司华流浙江影视产业

国际合作区运营管7481.137481.13理有限公司杭州策行无疆企业

1896.49

管理有限责任公司天津筋斗云影视文

586545.85586545.85

化传媒有限公司

小计3535032.545709747.94其他应收款北京文心华策文化

1980021.82794540.882038172.70459639.94

科技有限公司滁州市盛辉置业有

200000.00200000.00

限公司杭州策行无疆企业

5000.00500.005000.0050.00

管理有限责任公司

小计2185021.82795040.882243172.70459689.94

2.应付关联方款项

项目名称关联方期末数期初数应付账款

北京自由酷鲸影业有限公司2312724.9313939687.47

荡麦影业（上海）有限公司11609290.60620637.68

上海高格文化传播有限公司1551554.131551554.13

浙江时代电影院线股份有限公司955140.32600166.20

第100页共119页项目名称关联方期末数期初数

北京隐风文化科技有限公司433539.24

上海凡酷文化传媒有限公司288895.00华流浙江影视产业国际合作区运营

1944600.00

管理有限公司

小计17151144.2218656645.48其他应付款

华策合新文化传播（天津）有限公

4810000.004810000.00

司

文心优品基金215000.00215000.00

无锡慈嘉影视有限公司4752000.004752000.00

北京文心华策文化科技有限公司95675.69

小计9777000.009872675.69

十二、股份支付

根据2023年年度股东大会的授权，公司于2025年5月31日召开第五届董事会第十二次会议和第五届监事会第十二次会议，审议通过了《关于向激励对象首次授予限制性股票的议案》，本激励计划包括第一类限制性股票激励计划和第二类限制性股票激励计划两个部分。

1.第一类限制性股票激励

公司向被激励员工授予第一类限制性股票420.04万股，授予价格为每股3.61元，授予日为2025年5月31日，公司以授予日股票收盘价7.11元/股与授予价格的差价确认股份支付费用1470.14万元，并在等待期内（授予登记日完成后36个月）进行分摊。公司向被激励员工授予第一类限制性股票22.8万股，授予价格为每股3.61元，授予日为2025年11月29日，公司以授予日股票收盘价8.15元/股与授予价格的差价确认股份支付费用103.51万元，并在等待期内（授予登记日完成后36个月）进行分摊。公司分摊至2025年的费用为

3843982.96元，同时计入资本公积（其他资本公积）。

2.第二类限制性股票激励

公司向被激励员工授予713.82万份股票期权，股票期权行权价格3.61元/股。本次股权激励计划所涉股票期权的授予日为2025年5月31日，在未来36个月内分三期行权，三期行权比例为30%、30%、40%。

对于授予职工的股票期权，公司通过“布莱克—斯科尔斯”期权定价模型评估股票期权

第101页共119页的公允价值，根据布莱克－斯科尔期权定价模型计算，本次授予的713.82万份股票期权理

论成本为25390027.39元，在等待期内（授予日后36个月）进行分摊，分摊至2025年的费用为4277708.23元，同时计入资本公积（其他资本公积）。

十三、承诺及或有事项

(一)本期无应披露的重大承诺事项。

(二)本期无应披露的或有事项。

十四、资产负债表日后事项

经公司2026年4月22日第六届董事会第四次会议审议通过，本公司拟以截至2025年

12月31日公司总股本1888270981股扣除回购专户上股份14814000股后的股本总额

1873456981股为基数，按每10股派发现金股利人民币0.11元（含税），现金分红总额

20608026.79元（含税）；不送红股；不以资本公积金转增股本。该项决议尚未经股东会表决。

十五、其他重要事项

(一)分部信息

1.确定报告分部考虑的因素

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定报告分部，并以行业分部为基础确定报告分部。

2.报告分部的财务信息

本公司不存在多种行业经营，故无报告分部。本公司按产品分类的主营业务收入及主营业务成本明细如下：

项目主营业务收入主营业务成本

电视剧制作发行收入1729301635.141373955480.25

电视剧版权发行收入376406091.03191220080.40

影院票房35672926.1426563417.34

电影销售191514099.72272738172.17

广告及衍生收入48112172.2010682712.05

第102页共119页经纪业务222032292.37161568042.23

音乐71218965.6442911846.02

算力业务126142834.7180705606.47

其他29847666.1619898445.72

分部间抵销-14214062.77-18979651.75

合计2816034620.342161264150.90

十六、母公司财务报表主要项目注释

(一)母公司资产负债表项目注释

1.应收账款

(1)账龄情况账龄期末数期初数

1年以内372708628.8730442052.73

1-2年3279913.126006300.40

2-3年138095.007072416.27

3-4年6974911.876000000.00

4-5年6000000.0035240811.47

5年以上67550532.6132309721.14

账面余额合计456652081.47117071302.01

减：坏账准备83475270.8579848199.59

账面价值合计373176810.6237223102.42

(2)坏账准备计提情况

1)类别明细情况

期末数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备[注]67133552.1014.7067133552.10100.00

按组合计提坏账准备389518529.3785.3016341718.754.20373176810.62

合计456652081.47100.0083475270.8518.28373176810.62

第103页共119页（续上表）期初数账面余额坏账准备种类比例计提账面价值金额金额

（%）比例（%）

单项计提坏账准备[注]67133552.1057.3467133552.10100.00

按组合计提坏账准备49937749.9142.6612714647.4925.4637223102.42

合计117071302.01100.0079848199.5968.2037223102.42

[注]期末单项计提坏账准备的应收账款主要系应向电视台和视频网站收取的部分剧目

的电视播映权授权费，公司考虑客户信用情况、相关剧目的收款约定和后续收款计划等因素，期末按照预计未来现金流量现值低于账面价值的差额计提坏账准备

2)采用账龄组合计提坏账准备的应收账款

期末数账龄

账面余额坏账准备计提比例（%）

1年以内372708628.873727086.291.00

1-2年3279913.12327991.3110.00

2-3年34568.0010370.4030.00

3-4年507797.26253898.6350.00

5年以上12987622.1212022372.1292.57

小计389518529.3716341718.754.20

(3)坏账准备变动情况本期变动金额项目期初数收回或期末数计提核销其他转回单项计提坏

67133552.1067133552.10

账准备按组合计提

12714647.493627071.2616341718.75

坏账准备

合计79848199.593627071.2683475270.85

(4)应收账款金额前5名情况占应收账款期应收账款应收账款坏账单位名称末余额合计数账面余额准备

的比例（%）

第104页共119页占应收账款期应收账款应收账款坏账单位名称末余额合计数账面余额准备

的比例（%）

客户一105382376.3423.081590776.34

客户二92000000.0020.15920000.00

客户三69600000.0015.24696000.00

客户四61600000.0013.49616000.00

客户五34560000.007.5734560000.00

小计363142376.3479.5238382776.34

2.其他应收款

(1)明细情况项目期末数期初数

应收利息47716422.5516765499.99

应收股利95740879.96173740879.96

其他应收款2371090986.711932888100.02

合计2514548289.222123394479.97

(2)应收利息项目期末数期初数

定期存款47716422.5516765499.99

小计47716422.5516765499.99

(3)应收股利

1)明细情况

项目期末数期初数

克顿传媒公司120000000.00

杭州金格影视文化有限公司42000000.00

华策影视（海宁）投资有限公司53740879.9653740879.96

小计95740879.96173740879.96

2)账龄1年以上重要的应收股利

第105页共119页是否发生减值项目期末数账龄未收回的原因及其判断依据

华策影视（海宁）投资有限5年以内部资金安排，内部资金安排，

53740879.96

公司上暂未支付可收回

小计53740879.96

(4)其他应收款

1)款项性质分类情况

款项性质期末数期初数

拆借款2814963076.702416064650.42

应收暂付款4160000.006748541.87

押金保证金6216371.123216371.12

股权转让及补偿款9325713.872280000.00

其他28126843.266267307.34

账面余额小计2862792004.952434576870.75

减：坏账准备491701018.24501688770.73

账面价值小计2371090986.711932888100.02

2)账龄情况

账龄期末数期初数

1年以内2167611857.15988008118.04

1-2年35886656.4072435127.54

2-3年2384763.21124248550.08

3-4年262738728.02

4年以上656908728.19987146347.07

账面余额小计2862792004.952434576870.75

减：坏账准备491701018.24501688770.73

账面价值小计2371090986.711932888100.02

3)坏账准备计提情况

*类别明细情况期末数种类账面余额坏账准备账面价值

第106页共119页计提比例金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备[注]626959837.3421.90435771914.2269.51191187923.12

按组合计提坏账准备2235832167.6178.1055929104.022.502179903063.59

小计2862792004.95100.00491701018.2417.182371090986.71（续上表）期初数账面余额坏账准备种类计提比例账面价值金额金额比例

（%）

（%）

单项计提坏账准备[注]1498386575.1061.55459928216.3330.691038458358.77

按组合计提坏账准备936190295.6538.4541760554.404.46894429741.25

小计2434576870.75100.00501688770.7320.611932888100.02

[注]期末单项计提坏账准备的其他应收款主要系应向合并范围内子公司收取的拆借款，公司考虑各子公司资金情况等因素，期末按照预计未来现金流量现值低于账面价值的差额计提坏账准备

*采用组合计提坏账准备的其他应收款期末数组合名称

账面余额坏账准备计提比例（%）

账龄组合2235832167.6155929104.022.50

其中：1年以内2167611857.1521676118.571.00

1-2年35886656.403588665.6410.00

2-3年2384763.21715428.9630.00

4年以上29948890.8529948890.85100.00

小计2235832167.6155929104.022.50

4)坏账准备变动情况

第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期项目未来12个月小计信用损失（未发信用损失（已发预期信用损失生信用减值）生信用减值）

期初数8795993.282488476.32490404301.13501688770.73

期初数在本期——————

第107页共119页第一阶段第二阶段第三阶段整个存续期预期整个存续期预期项目未来12个月小计信用损失（未发信用损失（已发预期信用损失生信用减值）生信用减值）

--转入第二阶段-3229799.083229799.08

--转入第三阶段-476952.64476952.64

--转回第二阶段

--转回第一阶段

本期计提16109924.37-1652657.12-24445019.74-9987752.49本期收回或转回本期核销其他变动

期末数21676118.573588665.64466436234.03491701018.24期末坏账准备计

1.0010.0070.7517.18

提比例（%）

5)其他应收款金额前5名情况

占其他应收款余单位名称款项性质期末账面余额账龄期末坏账准备

额的比例（%）杭州芯算元界科技

拆借款663012225.761年以内23.166630122.26有限公司华策影视国际传媒

拆借款620238186.695年以上21.67429050263.57有限公司

华剧汇公司拆借款533277391.151年以内18.635332773.91

华策北京公司拆借款326334156.671年以内11.403263341.57

上海电影公司拆借款160887779.63[注]5.622177819.08

小计2303749739.9080.47446454320.39

[注]1年以内154566209.81元，1-2年6321569.82元

3.长期股权投资

(1)明细情况期末数项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资3542198294.52837237253.902704961040.62

第108页共119页对联营、合营企业投资73558884.7912168213.2261390671.57

合计3615757179.31849405467.122766351712.19（续上表）期初数项目账面余额减值准备账面价值

对子公司投资4053597512.52786312617.513267284895.01

对联营、合营企业投资74894179.7612168213.2262725966.54

合计4128491692.28798480830.733330010861.55

(2)对子公司投资期初数本期增减变动被投资单位账面减值追加减少其计提减值准备价值准备投资投资他浙江金溪影视

10000000.00

有限公司浙江金球影业

88000000.00

有限公司华策影视（海宁）投资有限公10000000.00司浙江影视产业国际合作实验

10000000.00

区西溪投资管理有限公司

华策北京公司5000000.00浙江华策影视

育才教育基金2000000.00会华策影视国际

50000000.00

传媒有限公司

克顿传媒公司1055687374.44786312617.51

华策影业(天

5000000.00

津)有限公司杭州金格影视

3000000.00

文化有限公司浙江华策投资

50000000.00

有限公司

影视科技公司1000000.004000000.00

第109页共119页期初数本期增减变动被投资单位账面减值追加减少其计提减值准备价值准备投资投资他华策（厦门）影

10000000.00

视有限公司

上海电影公司2000000.008000000.00上海吉六零影

视文化合伙企197500000.00197500000.00业（有限合伙）成都华策新影

文化传播有限1030000.00公司

华剧汇公司147072086.94119477662.00浙江华策国际

影视文化传媒8000000.00有限公司杭州华策二号创业投资合伙

4500000.00

企业（有限合伙）

杭州策博合伙300000000.00300000000.00

霍城森联公司323810830.0550924636.39霍尔果斯森联

134620819.60

影视有限公司霍尔果斯梓轩

7686903.98

娱乐有限公司

景宁元鑫17027010.0017027010.00

景宁元晖61757640.0061757640.00

上海鹭北539000000.00

瞳盟公司147000000.00

宁波元颢32043880.0032043880.00

宁波元傲44548350.0044548350.00

数娱传媒3000000.003000000.00

视界探索10000000.00

小计3267284895.01786312617.51144477662.00655876880.0050924636.39（续上表）

第110页共119页期末数被投资单位账面减值价值准备

浙江金溪影视有限公司10000000.00

浙江金球影业有限公司88000000.00

华策影视（海宁）投资有限公司10000000.00浙江影视产业国际合作实验区西溪投资管

10000000.00

理有限公司

华策北京公司5000000.00

浙江华策影视育才教育基金会2000000.00

华策影视国际传媒有限公司50000000.00

克顿传媒公司1055687374.44786312617.51

华策影业(天津)有限公司5000000.00

杭州金格影视文化有限公司3000000.00

浙江华策投资有限公司50000000.00

华策影视科技公司5000000.00华策（厦门）影视有限公司10000000.00

上海电影公司10000000.00

上海吉六零影视文化合伙企业（有限合伙）

成都华策新影文化传播有限公司1030000.00

华剧汇公司266549748.94

浙江华策国际影视文化传媒有限公司8000000.00杭州华策二号创业投资合伙企业（有限合

4500000.00

伙）杭州策博合伙

霍城森联公司272886193.6650924636.39

霍尔果斯森联影视有限公司134620819.60

霍尔果斯梓轩娱乐有限公司7686903.98景宁元鑫景宁元晖

上海鹭北539000000.00

第111页共119页期末数被投资单位账面减值价值准备

瞳盟公司147000000.00宁波元颢宁波元傲数娱传媒

视界探索10000000.00

小计2704961040.62837237253.90

(3)对联营、合营企业投资期初数本期增减变动被投资单位追加减少权益法下确认的其他综合账面价值减值准备投资投资投资损益收益调整合营企业华策合新文化传播（天

3060661.81-1329.22

津）有限公司

小计3060661.81-1329.22联营企业杭州乐丰无限投资合

23920299.72-2247.97

伙企业（有限合伙）北京自由酷鲸影业有

35575448.46-1331670.41

限公司华策教育公司

华策研究院169556.55-47.37

新天映公司12168213.22

小计59665304.7312168213.22-1333965.75

合计62725966.5412168213.22-1335294.97（续上表）本期增减变动期末数被投资单位其他权益宣告发放现金计提减其他账面价值减值准备变动股利或利润值准备合营企业华策合新文化传播（天

3059332.59

津）有限公司

第112页共119页本期增减变动期末数被投资单位其他权益宣告发放现金计提减其他账面价值减值准备变动股利或利润值准备

小计3059332.59联营企业杭州乐丰无限投资合伙

23918051.75企业（有限合伙）北京自由酷鲸影业有限

34243778.05

公司华策教育公司

华策研究院169509.18

新天映公司12168213.22

小计58331338.9812168213.22

合计61390671.5712168213.22

(二)母公司利润表项目注释

1.营业收入/营业成本

(1)明细情况本期数上年同期数项目收入成本收入成本

主营业务收入491043447.78378746346.44114929390.4066620377.81

其他业务收入3143576.022937240.004344273.172937240.00

合计494187023.80381683586.44119273663.5769557617.81

其中：与客户之间的

491043447.78378746346.44115084407.6466620377.81

合同产生的收入

(2)收入分解信息与客户之间的合同产生的收入按商品或服务转让时间分解项目本期数上年同期数

在某一时点确认收入491043447.78115084407.64

小计491043447.78115084407.64

(3)在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为5252936.12元。

第113页共119页2.投资收益项目本期数上年同期数

权益法核算的长期股权投资收益-1335294.97-1703775.99

其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入836826.352549348.03

成本法核算的长期股权投资收益574740640.29426467991.55

处置长期股权投资产生的投资收益-85618725.62-148230.40

应收款项融资贴现损失-31086.94

收购补偿款8725713.87

交易性金融资产在持有期间的投资收益20309788.2419812159.28

合计517658948.16446946405.53

十七、其他补充资料

(一)非经常性损益

1.非经常性损益明细表

(1)明细情况项目金额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销

373952.13

部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损88386252.14益产生持续影响的政府补助除外

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损128469710.31益以及处置金融资产和金融负债产生的损益计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费

委托他人投资或管理资产的损益20455369.98对外委托贷款取得的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项资产损失单独进行减值测试的应收款项减值准备转回

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益

第114页共119页非货币性资产交换损益债务重组损益

企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费用，如安置职工的支出等

因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产生的一次性影响

因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支付费用

对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应付职工薪酬的公允价值变动产生的损益采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益交易价格显失公允的交易产生的收益与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出-10909593.14

其他符合非经常性损益定义的损益项目8725713.87

小计235501405.29

减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表示）68466129.56

少数股东权益影响额（税后）-3041251.76

归属于母公司所有者的非经常性损益净额170076527.49

(2)重大非经常性损益项目说明

1)计入当期损益的政府补助

与资产相关/补助项目本期数说明与收益相关

扶持资金9433962.26由中国共产党山东省委员会宣传部拨入与收益相关上海文化发展基金

6369300.00由上海文化发展基金拨入与收益相关

会补助款

获奖配套奖励5000000.00由中国共产党厦门市委员会拨入与收益相关

推扶持款4000000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关

摄制宣推扶持款4000000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关国际传播力奖励扶

3070000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关

持专项资金

获奖奖励款3000000.00由福建省广播电视局拨入与收益相关优秀国产影片宣发由国家电影事业发展专项资金管理委员会

2800000.00与收益相关

资助拨入

第115页共119页由上海市崇明区东平镇人民政府拨入

产业发展扶持资金2500000.00与收益相关国家电影事业发展

2100000.00由上海市委员会宣传部拨入与收益相关

专项资金

绩效补贴2024000.00由中共中央宣传部拨入与收益相关

创作扶持资金2000000.00由中共杭州市临安区委宣传部拨入与收益相关

播出奖励金1960000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关

产业发展扶持金1890000.00由上海文旅局拨入与收益相关

文化产业补助1880000.00由杭州市西湖区人民政府拨入与收益相关上海文化发展基金

会“五个一工程”1650000.00由上海文化发展基金会拨入与收益相关奖金北京市广播电视局

1570000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关

扶持款文化产业新业态发由北京朝阳国家文化产业创新实验区管理

1500000.00与收益相关

展类项目资金委员会拨入

剧本扶持款1500000.00由北京市广播电视局拨入与收益相关

华表奖奖金1486000.00由中共中央宣传部拨入与收益相关

高质量资金2100000.00由中新天津生态新经济促进局拨入与收益相关

补助款1000000.00由上海文化发展基金会拨入与收益相关

“五个一工程”优

1000000.00由福建省广播电视局拨入与收益相关

秀作品奖

优品奖励款1000000.00由中国共产党上海市委员会宣传部拨入与收益相关

优品奖励款1000000.00由上海文化发展基金会拨入与收益相关

产业发展扶持资金1000000.00由上海市崇明区东平镇人民政府拨入与收益相关

其他21552989.88与收益相关

合计88386252.14

2)持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产

生的损益项目本期数

公允价值变动收益128469710.31

小计128469710.31

3)委托他人投资或管理资产的损益

第116页共119页项目本期数

理财产品收益20455369.98

小计20455369.98

4)其他符合非经常性损益定义的损益项目

项目本期数

收购补偿款8725713.87

小计8725713.87

(二)净资产收益率及每股收益

1.明细情况

加权平均净资产每股收益（元/股）报告期利润

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净利润2.650.100.10扣除非经常性损益后归属于公司

0.290.010.01

普通股股东的净利润

2.加权平均净资产收益率的计算过程

项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A 191136778.91

非经常性损益 B 170076527.49

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 21060251.42

归属于公司普通股股东的期初净资产 D 7169264530.27

发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净

E资产

新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 F

回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资

G 61873188.33产

减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 H 7/9收购子公司少数股东股权时支付成本与按照新增持股比例计算应享有该子公司自购

I1买日开始持续计算的可辨认净资产份额的其他差额减少净资产次月起至报告期期末的累计月

J1数

子公司少数股东增资前后本公司享有该子 I2

第117页共119页项目序号本期数公司净资产差额减少净资产次月起至报告期期末的累计月

J2数

其他权益工具投资持有收益 I3新增净资产次月起至报告期期末的累计月

J3数

其他综合收益增加的净资产 I4 -17004346.75减少净资产次月起至报告期期末的累计月

J4 6数

本期确认的以权益结算的股份支付费用 I5 8121691.19新增净资产次月起至报告期期末的累计月

J5 6数

报告期月份数 K 12

L= D+A/2+ E×F/K-G×

加权平均净资产7218049081.75

H/K±I×J/K

加权平均净资产收益率 M=A/L 2.65%

扣除非经常性损益加权平均净资产收益率 N=C/L 0.29%

3.基本每股收益和稀释每股收益的计算过程

(1)基本每股收益的计算过程项目序号本期数

归属于公司普通股股东的净利润 A 191136778.91

非经常性损益 B 170076527.49

扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 21060251.42

期初股份总数 D 1870516701.00

因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 E

发行新股或债转股等增加股份数 F

增加股份次月起至报告期期末的累计月数 G

因回购等减少股份数 H

减少股份次月起至报告期期末的累计月数 I

报告期缩股数 J

报告期月份数 K 12.00

发行在外的普通股加权平均数 L=D+E+F×G/K-H×I/K-J 1870516701.00