股票简称：三鑫医疗股票代码：300453

江西三鑫医疗科技股份有限公司

Jiangxi Sanxin Medtec Co. Ltd.（江西省南昌县小蓝经济开发区富山大道999号）向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书（申报稿）

保荐人（主承销商）（成都市青羊区东城根上街95号）

二〇二五年十月江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书声明

中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。

根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担证券依法发行后因发行人经营与收益变化或者证券价格变动引致的投资风险。

1-1-1江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

重大事项提示

公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本募集说明书正文内容，并特别关注以下重要事项：

一、关于公司本次发行可转换公司债券的信用评级

本次可转换公司债券经中证鹏元资信评估股份有限公司信用评级，根据中证鹏元资信评估股份有限公司出具的《江西三鑫医疗科技股份有限公司2025年向不特定对象发行可转换公司债券信用评级报告》（中鹏信评【2025】第 Z【1734】号 01），评级结果为主体信用等级 AA-，评级展望稳定，债券信用等级 AA-，评级日期2025-10-21。

根据监管部门规定及中证鹏元资信评估股份有限公司跟踪评级制度，中证鹏元资信评估股份有限公司在初次评级结束后，将在受评债券存续期间对受评对象开展定期以及不定期跟踪评级，中证鹏元资信评估股份有限公司将持续关注受评对象外部经营环境变化、经营或财务状况变化以及偿债保障情况等因素，以对受评对象的信用风险进行持续跟踪。在跟踪评级过程中，中证鹏元资信评估股份有限公司将维持评级标准的一致性。

二、与发行人相关的风险

公司提请投资者仔细阅读本募集说明书“第三节风险因素”全文，并特别注意以下风险：

（一）经营风险

1、技术研发风险

公司需及时跟踪血液净化行业前沿技术和先进产品研发方向，持续加强相关产品研发投入，以保持在同行业中的技术竞争优势。如果公司对相关技术方向、产品研发方向、市场趋势方向发生误判，或新技术、新产品、新工艺的技术成熟度未达预期，将对公司的技术创新、新产品开发、业务持续增长等产生不利影响。

2、产品发生质量事故或不良事件的风险

公司主要产品作为终末期肾病患者赖以使用的治疗产品，其有效性、安全性

1-1-2江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

及稳定性直接影响患者的生命健康。公司需要建立完善的产品质量控制制度，对采购、生产、产品存储及销售等各环节进行有效控制，以保证公司产品质量。若因公司质量控制体系执行或生产运输等环节存在问题，引发产品质量问题，将可能对公司的生产经营、市场声誉等方面造成不利影响。

3、境外经营及对外贸易风险

国际政治经济形势复杂多变，中东、非洲等部分国家及地区的政治、经济局势仍旧不太稳定，同时世界范围内的“贸易战”时有发生，关税政策频繁变动，使公司海外经营的环境变得更为复杂。公司部分主营业务收入来自海外，报告期内公司境外业务收入占营业总收入比例分别为20.25%、15.09%、18.27%和24.58%。

如果境外经营环境及贸易政策发生不利变化，将对公司海外业务的持续经营和稳定带来不利影响，使得公司在境外的经营面临一定的挑战。

（二）财务风险

1、毛利率下滑的风险

报告期各期，公司综合毛利率分别为33.61%、34.89%、35.33%和34.97%，保持基本稳定。未来，若市场竞争不断加剧，国内外经济形势、国内产业政策、医疗器械行业政策等发生重大不利变化，或者公司不能在技术水平、服务能力等方面维持竞争优势，公司将面临综合毛利率下滑的风险，从而对公司经营业绩产生不利影响。

2、存货减值风险

公司已严格按照《企业会计准则》等相关要求计提存货跌价准备，若未来产品价格大幅下降或发生灭失，公司存货将面临减值风险，从而对公司经营业绩产生不利影响。

3、应收账款坏账损失的风险

公司已严格按照《企业会计准则》等相关要求计提应收账款坏账准备，未来若公司采取的收款措施不力或下游客户经营状况发生重大不利变化，出现支付能力问题或信用恶化，公司可能面临应收款项坏账损失的风险，从而对公司未来业绩造成不利影响。

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（三）法律风险

1、出现医疗器械业务运营、安全生产及环境保护不合规情况的风险

发行人生产经营活动受到各级药品监督管理部门、安全生产监督管理部门和

环境保护部门的日常监管。医疗器械业务运营、安全生产、环境保护相关制度的健全对发行人日常业务运营极其重要。若发行人在日常经营活动中出现不合规情况，被要求整改、停业整顿等，将对公司生产经营活动产生不利影响。

（四）与行业相关的风险

1、市场竞争加剧风险

国内血液净化医疗器械市场竞争激烈，行业内企业都在产品研发、市场推广等方面投入了大量资源。随着技术进步、行业内主要企业竞争力普遍提升等市场环境的变化，公司面临的市场竞争将逐渐加剧。若公司无法通过自身经营维持竞争优势，或者不能妥善应对市场环境变化并积极响应客户需求，公司可能在市场竞争中无法保持现有优势，进而对公司盈利能力产生不利影响。

2、带量采购政策对公司经营业绩产生不利影响的风险目前，国内血液透析类医用耗材部分产品已实施省际联盟集中带量采购，例如：河南省医疗保障局于2024年1月公布了《血液透析类医用耗材省际联盟集中带量采购文件》，由河南省牵头并联合山西、内蒙古等23个省（自治区）开展血液透析类医用耗材带量采购。2024年5月，河南省医疗保障局发布了《河南省医疗保障局关于做好血液透析类医用耗材带量采购和使用工作的通知》，明确于2024年6月起按照带量采购的中标价格采购血液透析类医用耗材，本次血液透析类医用耗材采购周期为1年，到期后可根据采购和供应等实际情况延长采购期限。2024 年 6 月，天津市医药采购中心发布《关于开展京津冀“3+N”联盟血液透析类医用耗材带量联动采购有关工作的通知》，京津冀医药联合采购平台开展京津冀“3+N”联盟血液透析类医用耗材集中带量采购，联盟省份为天津、河北、湖北、重庆、四川等。

未来，伴随着公司相关产品受带量采购政策的持续影响，可能存在公司产品未在相关带量采购中中选或中选结果不达预期；或者公司产品中选后销售数量的

增加程度不足以弥补产品价格下降带来的影响，将对公司经营业绩产生不利影响。

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（五）本次发行相关的风险

1、可转债本息兑付风险

在本次可转债存续期限内，公司需对未转股的可转债支付利息及到期兑付本金，并承兑可能发生的赎回和回售等情况。受国家政策、法规、行业和市场等不可控因素的影响，公司的经营活动可能无法带来预期的回报，进而使公司不能从预期的还款来源中获得足够的资金，可能影响本次可转债的按时足额承兑。

2、可转债转股后每股收益、净资产收益率被摊薄风险

本次可转债募集资金拟投资项目需要一定的建设期，在此期间相关的募集资金投资项目尚未产生收益。如本次可转债持有人在转股期开始后的较短期间内将大部分或全部可转债转换为公司股票，则可能导致公司面临每股收益和净资产收益率被摊薄的风险。

3、可转债转换价值降低的风险

公司股票的交易价格可能因为多方面因素发生变化而出现波动。转股期内，如果因各方面因素导致公司股票价格不能达到或超过本次可转债的当期转股价格，则本次可转债投资者的投资收益可能会受到影响。公司股价受到公司业绩、宏观经济形势、股票市场总体状况等多种因素影响。本次可转债发行后，若公司股价持续低于本次可转债的转股价格，可转债的转换价值可能降低，可转债持有人的利益可能受到不利影响。本次发行设置了转股价格向下修正条款，如果公司未能及时向下修正转股价格或者即使公司向下修正转股价格但公司股票价格仍

低于修正后的转股价格，仍可能导致本次发行的可转债转换价值降低，可转债持有人的利益可能受到不利影响。

（六）募集资金投资项目相关风险

1、募集资金投资项目新增产能消化的风险

公司已经结合市场前景、产业政策以及人员、技术、市场储备等情况对本次

募投项目实施的可行性进行了充分论证，并且产品已经获得下游客户认可，同时积极开发新客户。但未来公司产品如果不能完全满足客户需求，或国内外经济环境、国家产业政策、市场容量、市场竞争状况、行业发展趋势等发生重大不利变

1-1-5江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书化，或下游客户业务发展未达预期，或公司市场开拓不及预期，则该等募投项目可能面临新增产能不能被及时消化的风险，进而对公司的生产经营产生不利影响。

2、募集资金投资项目实施的风险

公司本次募集资金投资项目主要服务于公司整体战略，项目建成并投产后，将对公司发展战略的实现、经营规模的扩大和业绩水平的提高产生重大影响。相关项目已经公司充分论证和系统规划，但本次募集资金投资项目的建设计划能否按时完成，项目实施过程和实施效果等仍存在一定的不确定性。如果在项目实施及后期运营过程中出现募集资金不能及时到位、实施方案调整、实施周期延长等情况，可能会导致项目建设无法如期完成，将对公司整体的盈利水平产生不利影响。

3、募集资金投资项目未达预期效益的风险

公司结合目前国内外行业政策、行业发展及竞争趋势、公司发展战略等因素

对本次募集资金投资项目作出了较充分的可行性论证，募投项目的实施符合公司的战略布局且有利于公司主营业务的发展。本次募投项目涉及公司产能扩张，未来项目建成投产后的市场开拓、客户接受程度、销售价格等可能与公司预测存在差异；项目实施过程中可能出现延期、投资超支、市场环境变化等情况，从而导致投资项目不能达到预期收益。

4、募集资金投资项目尚未取得环评批复的风险本次募投项目“三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目”、“三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目-新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目”、“江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目”尚未取得环评批复，公司正积极推进上述项目的环境影响评价工作。如未来无法获得有关主管部门关于项目环境影响报告书/报告表的审查同意和/或其他相关审批/备案文件，将会对相关募投项目的投资进度、建设进度等产生较大影响。

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三、关于公司的股利分配政策

（一）公司的利润分配政策

公司现行有效的《公司章程》中有关利润分配政策具体内容如下：

“第一百五十七条公司董事会制订每一会计年度的利润分配方案时，应当遵循以下利润分配政策：

（一）利润分配政策的基本原则

1、公司充分考虑对投资者的回报，每年按当年实现的母公司可供分配利润

规定比例向股东分配股利，在符合现金分红的条件下，公司优先采用现金分红的利润分配方式。

2、公司的利润分配政策保持连续性和稳定性，同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续发展。

3、当公司最近一年审计报告为非无保留意见或带与持续经营相关的重大不

确定性段落的无保留意见时，可以不进行利润分配。

（二）利润分配具体政策

1、利润分配的形式：公司采取现金、股票、现金与股票相结合或者法律法

规允许的其他方式向股东分配利润。其中，现金股利政策目标为剩余股利。公司每年度至少进行一次利润分配，公司董事会可以根据公司的盈利及资金需求状况提议公司进行中期股利分配，并提交公司股东会批准。公司召开年度股东会审议年度利润分配方案时，可审议批准下一年中期现金分红的条件、比例上限、金额上限等。年度股东会审议的下一年中期分红上限不应超过相应期间归属于公司股东的净利润。董事会根据股东会决议在符合利润分配的条件下制定具体的中期分红方案。公司的利润分配不得超过累计可分配利润。

2、公司现金分红的具体条件

（1）公司当年盈利、累计未分配利润为正值；

（2）公司未来十二个月内无重大对外投资计划或重大现金支出（募集资金项目除外）；

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公司具备现金分红条件的，应当采用现金分红进行利润分配。

重大投资计划或重大现金支出系指以下情形之一（下同）：

Ⅰ公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超

过公司最近一期经审计净资产的百分之五十，且超过五千万元；

Ⅱ公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计总资产的百分之三十。

3、现金分红的比例：采取现金方式分配股利，每一会计年度以现金方式分

配的利润不少于当年实现的可供分配利润的百分之二十，且在连续三个年度内，公司以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的百分之三十。

4、公司发放股票股利的具体条件：在保证公司股本规模和股权结构合理的前提下，基于回报投资者和分享企业价值的考虑，从公司成长性、每股净资产的摊薄、公司股价与公司股本规模的匹配性等真实合理因素出发，当公司股票估值处于合理范围内，公司可以在满足现金股利分配条件的同时，制订股票股利分配方案。

（三）利润分配的审议程序

1、公司的利润分配方案需经公司董事会审议通过后，提交股东会审议通过。

董事会审议利润分配方案时，需经过半数董事同意方可通过。

公司研究论证股利分配政策及利润分配方案应当充分考虑独立董事和中小股东的意见。独立董事认为现金分红具体方案可能损害公司或者中小股东权益的，有权发表独立意见。董事会对独立董事的意见未采纳或者未完全采纳的，应当在董事会决议中记载独立董事的意见及未采纳的具体理由，并披露。股东会对利润分配具体方案进行审议前，公司应当通过多种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，及时答复中小股东关心的问题。

董事会就利润分配方案的合理性进行充分讨论，形成专项决议后提交股东会审议并由出席股东会的股东（包括股东代理人）所持表决权的三分之二以上通过。审议利润分配方案时，公司为股东提供网络投票等方式。

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2、公司因不符合本条第（二）款规定的条件或其所规定的特殊情况而不进

行现金分红时，董事会就不进行现金分红的具体原因、公司留存未分配利润的使用计划等事项进行专项说明，并提交股东会审议，同时在公司指定媒体上予以披露。

3、公司董事会应在定期报告中披露利润分配方案。如公司在上一会计年度

实现盈利，但公司董事会在上一会计年度结束后未制订现金利润分配方案或以现金方式分配的利润少于当年实现的可供分配利润的百分之二十时，公司董事会应当在定期报告中详细说明未分红的原因、未用于分红的资金留存公司的用途。

（四）股东违规占用公司资金的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。

（五）利润分配的实施期限：公司股东会对利润分配方案作出决议后，或公司董事会根据年度股东会审议通过的下一年中期分红条件和上限制定具体方案后，须在两个月内完成股利（或股份）的派发事项。

（六）利润分配政策的调整

如遇到战争、自然灾害等不可抗力，或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大影响，或者公司自身经营状况发生重大变化，或者公司根据经营情况、投资计划和长期发展的需要，确需调整或变更利润分配政策的，公司可对利润分配政策进行调整。调整后的利润分配政策应以股东权益保护为出发点，分红比例不低于当年实现的可供分配利润的百分之十，且不得违反中国证监会和深圳证券交易所的有关规定。

在每年现金分红比例保持稳定的基础上，董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平、债务偿还能力以及是否有重大资金支出安

排和投资者回报等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：

（一）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之八十；

（二）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之四十；

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（三）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之二十；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。

公司董事会在利润分配政策的修改过程中，需与独立董事充分讨论。公司调整利润分配政策，应经董事会审议通过后提交股东会决议：董事会提出的利润分配政策需要经董事会过半数以上表决通过；股东会审议利润分配政策及其调整的议案时，由出席股东会的股东（包括股东代理人）所持表决权的三分之二以上表决通过，公司应当通过网络投票等方式为中小股东参加股东会提供便利。”

（二）最近三年利润分配情况

1、最近三年利润分配方案

名称权益分派方案概览履行的审议程序经公司第五届董事会第二十一次会

2025年半年度

每10股派发现金红利1元（含税）议、第五届监事会第十九次会议、2025利润分配

年第一次临时股东大会审议通过

经公司第五届董事会第十八次会议、

2024年度利润

每10股派发现金红利2元（含税）第五届监事会第十七次会议、2024年分配年度股东大会审议通过

经公司第五届董事会第十三次会议、

2024年半年度

每10股派发现金红利1元（含税）第五届监事会第十二次会议、2024年利润分配

第二次临时股东大会审议通过

经公司第五届董事会第八次会议、第

2023年度利润

每10股派发现金红利1.50元（含税）五届监事会第八次会议、2023年年度分配股东大会审议通过

每10股派发现金红利1.50元（含税）、经公司第四届董事会第二十五次会

2022年度利润

每10股送红股2股（含税）、每10股议、第四届监事会第二十二次会议、分配转增1股2022年年度股东大会审议通过

2、最近三年公司现金分红情况

最近三年公司现金分红情况如下：

单位：万元项目2024年度2023年度2022年度

现金分红金额（含税）15639.127669.515960.62

归属于母公司股东的净利润22740.4120663.3918463.43

现金分红/归属于母公司股东的净利润68.77%37.12%32.28%

最近三年累计现金分红金额（含税）29269.25

最近三年年均归属于母公司股东的净利润20622.41

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项目2024年度2023年度2022年度

最近三年累计现金分红金额（含税）/最近三

141.93%

年年均归属于母公司股东的净利润

公司最近三年的分红情况符合相关法律法规和《公司章程》的规定。

四、公司应对本次向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报采取的主要措施

本次发行将可能导致即期回报被摊薄。为保障股东利益，公司拟采取多种措施降低即期回报被摊薄的风险，以填补股东回报，充分保护中小股东利益，实现公司的可持续发展，增强公司持续回报能力。具体措施如下：

（一）持续完善公司法人治理结构，为公司发展提供制度保障

公司已建立健全法人治理结构，设立了完善的股东大会/股东会、董事会，并设置了与公司生产经营相适应的、能充分独立运行的职能机构，制定了相应的岗位职责，各职能部门之间职责、分工明确，形成了一套合理、完整、有效的公司治理与经营管理框架。未来，公司将严格遵循各项法律法规、规范性文件的要求，不断完善治理结构，对于重大事项强化各项内部审批程序，切实保护投资者尤其是中小投资者权益，为公司发展提供制度保障。

（二）加强公司内部管理和控制，提升运营效率和管理水平

随着本次发行募集资金的到位和募集资金投资项目的开展，公司的资产和业务规模将得到进一步扩大。在此基础上，公司将不断加强内部管理和内部控制，积极提高经营水平和管理能力，持续优化公司运营模式。公司将加强对管理人员、技术人员、一线生产人员的专业化培训，持续提升员工管理能力、业务和技术水平，并进一步完善各项管理制度，优化组织架构，强化内部控制，实行精细管理，从而提升公司管理效率，降低运营成本，最终实现盈利能力的全面提高。

（三）积极推进募投项目建设，提高募集资金使用效率公司董事会已对本次募集资金投资项目的可行性进行了充分论证。实施本次募集资金投资项目是公司综合考虑行业发展趋势、公司生产经营实际情况等因素

所作出的决策，符合国家产业政策要求，符合公司所处行业发展方向及未来战略规划，具有良好的市场前景。本次发行募集资金到位后，公司将积极调动各项资

1-1-11江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书源，推进募集资金投资项目的建设，提高资金使用效率，争取募集资金投资项目早日达产并实现预期效益。

（四）加强募集资金管理，保障募集资金的合理规范使用

公司已按照相关法律法规、规范性文件的规定制定了《募集资金管理办法》

并严格管理募集资金，保证募集资金按照约定用途合理、规范使用。公司将根据募集资金管理制度及董事会相关决议将募集资金存放于指定专户中，并积极配合监管银行和保荐人对募集资金使用的检查和监督，防范募集资金使用风险，充分发挥募集资金效益，切实保护投资者的利益。

（五）完善利润分配制度，优化投资者回报机制

公司已经在《公司章程》中明确了利润分配的具体条件、比例、分配形式和

股票股利分配条件等，制定了利润分配的决策程序和机制，强化了中小投资者权益保障机制，同时制定了股东回报规划。本次发行后，公司将依据相关法律法规，积极落实利润分配政策，努力强化股东回报，切实维护投资者合法权益，保障公司股东利益。

公司制定的上述填补回报措施不等同于对公司未来利润作出保证，投资者不应据此进行投资决策，特此提示。

五、公司本次向不特定对象发行可转换公司债券不提供担保

公司本次向不特定对象发行的可转换公司债券未提供担保，提请投资者注意。

六、关于本次向不特定对象发行可转换公司债券的认购意向及承诺

公司持股5%以上股东、实际控制人及其一致行动人、董事（不含独立董事）、

高级管理人员（以下简称“本人”）承诺：

“1、本人将按照《证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等相关规定及三鑫医疗本次可转换公司债券发行时的市场情况决定是否参与认购，并将严格履行相应信息披露义务。

2、若三鑫医疗启动本次可转换公司债券发行首日（募集说明书公告日）与

本人及配偶、父母、子女最后一次减持公司股票日期间隔不满六个月（含）的，本人及配偶、父母、子女将不参与三鑫医疗本次可转换公司债券的发行认购。

1-1-12江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

3、若本人及配偶、父母、子女参与三鑫医疗本次可转换公司债券的发行认购，自本人及配偶、父母、子女完成本次可转换公司债券认购之日起六个月内，不以任何方式减持本人及配偶、父母、子女所持有的三鑫医疗股票或已发行的可转换公司债券。

4、本人将严格遵守《证券法》关于买卖上市公司股票的相关规定，不通过

任何方式（包括集中竞价交易、大宗交易或协议转让等方式）进行违反《证券法》

买卖三鑫医疗股票或可转换公司债券的行为，不实施或变相实施短线交易等违法行为。

5、若本人及配偶、父母、子女违反上述承诺减持三鑫医疗股票或可转换公

司债券的，本人及配偶、父母、子女因减持所得收益全部归公司所有，并依法承担由此产生的法律责任。”公司独立董事（以下简称“本人”）承诺：

“1、本人及本人关系密切的家庭成员承诺不认购本次向不特定对象发行的可转换公司债券，亦不会委托其他主体参与本次向不特定对象发行可转换公司债券的认购。

2、本人及本人关系密切的家庭成员自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺函的约束。若本人及本人关系密切的家庭成员违反上述承诺，将依法承担由此产生的法律责任。若对发行人或其他投资者造成损失的，本人将依法承担赔偿责任。”

1-1-13江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

目录

声明....................................................1

重大事项提示................................................2

一、关于公司本次发行可转换公司债券的信用评级................................2

二、与发行人相关的风险...........................................2

三、关于公司的股利分配政策.........................................7

四、公司应对本次向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报采取的主

要措施..................................................11

五、公司本次向不特定对象发行可转换公司债券不提供担保......................12

六、关于本次向不特定对象发行可转换公司债券的认购意向及承诺..........12

目录...................................................14

第一节释义................................................17

一、普通术语...............................................17

二、专业术语...............................................19

第二节本次发行概况............................................22

一、发行人基本信息............................................22

二、本次发行的背景和目的.........................................23

三、本次发行的基本情况..........................................24

四、本次可转债发行的基本条款.......................................27

五、违约责任及争议解决机制........................................37

六、本次发行有关机构...........................................38

七、公司与本次发行有关的机构之间的关系..................................40

第三节风险因素..............................................41

一、与发行人相关的风险..........................................41

二、与行业相关的风险...........................................43

三、其他风险...............................................44

第四节发行人基本情况...........................................48

一、本次发行前股本结构及前十名股东持股情况................................48

二、组织结构及对其他企业的重要权益投资情况................................49

1-1-14江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

三、控股股东、实际控制人情况.......................................53

四、重要承诺及履行情况..........................................54

五、发行人董事、高级管理人员及其他核心人员情况..............................57

六、发行人所处行业基本情况........................................70

七、发行人主营业务的具体情况.......................................88

八、发行人的核心技术和研发情况......................................99

九、主要固定资产及无形资产.......................................101

十、重大资产重组情况..........................................137

十一、境外经营情况...........................................137

十二、报告期内的分红情况........................................137

十三、最近三年及一期发行的债券情况...................................142

十四、报告期内深圳证券交易所对发行人年度报告的问询情况................142

第五节财务会计信息与管理层分析.....................................143

一、最近三年审计意见的类型及重要性水平.................................143

二、最近三年及一期合并财务报表.....................................143

三、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况.............................148

四、最近三年及一期的主要财务指标及非经常性损益明细表....................150

五、报告期内会计政策、会计估计变更以及会计差错更正........................152

六、财务状况分析............................................154

七、经营成果分析............................................186

八、现金流量分析............................................197

九、资本性支出分析...........................................201

十、技术创新分析............................................201

十一、担保、仲裁、诉讼、其他或有和重大期后事项.............................202

十二、本次发行对上市公司的影响.....................................203

第六节合规经营与独立性.........................................204

一、合规经营..............................................204

二、资金占用情况............................................206

三、同业竞争情况............................................206

四、关联方及关联交易..........................................207

1-1-15江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第七节本次募集资金运用.........................................210

一、本次募集资金使用计划........................................210

二、本次募集资金投资项目的必要性、可行性................................210

三、本次募集资金投资项目的具体情况...................................214

四、与现有业务、前次募投项目的关系...................................222

五、本次募投项目符合国家产业政策的要求.................................223

六、本次募集资金运用对公司经营管理和财务状况的影响........................223

第八节历次募集资金运用.........................................225

一、最近五年内募集资金的基本情况....................................225

二、前次募集资金到位及使用情况.....................................225

第九节与本次发行相关的声明.......................................226

一、发行人及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员声明................226

二、发行人控股股东、实际控制人声明...................................231

三、保荐人（主承销商）声明.......................................232

四、保荐人（主承销商）管理层声明....................................233

五、发行人律师声明...........................................234

六、会计师事务所声明..........................................235

七、资信评级机构声明..........................................236

八、发行人董事会声明..........................................237

第十节备查文件.............................................241

1-1-16江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第一节释义

在本募集说明书中，除非文中另有所指，下列简称或名词具有如下含义：

一、普通术语

三鑫医疗、公司、本公司、指江西三鑫医疗科技股份有限公司

母公司、发行人《江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转募集说明书、本募集说明书指换公司债券募集说明书》

本次发行、本次向不特定对指公司本次向不特定对象发行可转换公司债券的行为象发行可转债

《公司章程》指《江西三鑫医疗科技股份有限公司章程》

可转债、可转换公司债券指公司本次拟向不特定对象发行的可转换公司债券据中国证券登记结算有限责任公司的记录显示在其名下登债券持有人指记拥有本次可转换公司债券的投资者债券持有人将其持有的债券按照约定的价格和程序转换为转股指发行人股票

本次可转换公司债券转换为发行人股票时，债券持有人需转股价格指支付的每股价格债券持有人按事先约定的价格将所持有的全部或部分债券回售指卖还给发行人发行人按照事先约定的价格买回全部或部分未转股的可转赎回指换公司债券四川威力生指四川威力生医疗科技有限公司成都威力生指成都威力生生物科技有限公司四川三威康指四川三威康科技有限公司云南三鑫指云南三鑫医疗科技有限公司河南鑫宥康指河南鑫宥康医疗科技有限公司宁波菲拉尔指宁波菲拉尔医疗用品有限公司江西圣丹康指江西圣丹康医学科技有限公司赣医公司指江西赣医健康产业投资有限公司江西呈图康指江西呈图康科技有限公司江西钶维肽指江西钶维肽生物科技有限公司鑫威康指江西鑫威康贸易有限公司黑龙江鑫品晰指黑龙江鑫品晰医疗科技有限公司哈尔滨鑫峰医疗指哈尔滨鑫峰医疗科技有限公司哈尔滨瑞佳永盛指哈尔滨瑞佳永盛医疗科技有限公司哈尔滨鑫品晰指哈尔滨鑫品晰贸易有限公司厦门精配指厦门精配软件工程有限公司

1-1-17江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

国家发展和改革委员会、发指中华人民共和国国家发展和改革委员会改委国家卫健委指中华人民共和国国家卫生健康委员会国家医保局指中华人民共和国国家医疗保障局市场监督管理总局指中华人民共和国国家市场监督管理总局国家药监局指国家药品监督管理局深交所指深圳证券交易所中国证监会指中国证券监督管理委员会

《公司法》指《中华人民共和国公司法》

《证券法》指《中华人民共和国证券法》

《发行注册管理办法》指《上市公司证券发行注册管理办法》

《股票上市规则》指《深圳证券交易所创业板股票上市规则》

《上市公司证券发行注册管理办法》第九条、第十条、第《证券期货法律适用意见指十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有

第18号》

关规定的适用意见——证券期货法律适用意见第18号

元、万元、亿元指人民币元、人民币万元、人民币亿元

股东大会/股东会指江西三鑫医疗科技股份有限公司股东大会/股东会董事会指江西三鑫医疗科技股份有限公司董事会监事会指江西三鑫医疗科技股份有限公司监事会

A 股 指 中国境内上市人民币普通股

报告期指2022年度、2023年度、2024年度及2025年1-6月

2022年12月31日、2023年12月31日、2024年12月31

报告期各期末指日以及2025年6月30日股票登记机构指中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司

保荐人、主承销商、国金证指国金证券股份有限公司券

发行人律师、华邦律师事务指江西华邦律师事务所所

发行人会计师、大信会计师

指大信会计师事务所（特殊普通合伙）事务所

评级机构、中证鹏元指中证鹏元资信评估股份有限公司

费森尤斯医疗 指 Fresenius Medical Care AG（证券代码：FMS.N）

贝朗医疗 指 B.Braun Melsungen AG

尼普洛 指 尼普洛株式会社（证券代码：8086.T）

健帆生物 指 健帆生物科技集团股份有限公司（证券代码：300529.SZ）

宝莱特 指 广东宝莱特医用科技股份有限公司（证券代码：300246.SZ）

天益医疗 指 宁波天益医疗器械股份有限公司（证券代码：301097.SZ）重庆山外山血液净化技术股份有限公司（证券代码：山外山指

688410.SH）

1-1-18江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书山东威高血液净化制品股份有限公司（证券代码：威高血液指

603014.SH）

贝恩医疗指贝恩医疗设备（广州）有限公司

睿健医疗 指 四川睿健医疗科技股份有限公司（证券代码：874652.NQ）成都乐尔康科技有限公司。乐尔康公司及其关联方包括成乐尔康公司指都乐尔康科技有限公司、成都伦永祥商贸有限公司和西安

萍仪商贸有限公司（2024年10月注销）。

海润医疗公司指重庆海润医疗设备有限公司白氏兄弟公司指缅甸白氏兄弟国际贸易有限公司

联合国儿童基金会 指 UNICEF COPENHAGEN

杏康医疗设备（上海）有限公司。杏康医疗公司及其关联方包括杏康医疗设备（上海）有限公司、杏泰国际贸易（上海）有限公司、杏泰医疗科技（上海）有限公司、爱肾（青杏康医疗公司指

岛）国际医院管理有限公司、肥东杏康血液透析有限公司、黑龙江杏康血液透析中心有限公司和镇江杏康血液透析中心有限公司。

天龙新材料公司指常州天龙医用新材料有限公司振兴医疗公司指常州市振兴医疗器材有限公司碧海塑料公司指江西碧海塑料化工有限公司南昌宝融公司指南昌市宝融新材料科技有限公司南通宝宣公司指南通市宝宣新材料科技有限公司因倍思公司指江苏因倍思科技发展有限公司振德医疗公司指振德医疗用品股份有限公司长济公司指武汉长济科技有限公司奥邦公司指武汉奥邦化工有限公司

二、专业术语急性或慢性肾功能不全发展到终末阶段。此阶段肾脏功能发生不可逆转的衰退，由于代谢物蓄积和水、电解质、酸碱平衡紊乱以致内分泌功能失调会引起的机体出现一系列

终末期肾病（ESRD） 指自体中毒症状。终末期肾病和尿毒症通常被认为是同一种疾病。终末期肾病强调疾病所处的阶段，尿毒症强调疾病的症状

应用物理、化学或免疫等方法清除体内过多水分及血中代

谢废物、毒物、自身抗体、免疫复合物等致病物质，同时血液净化指

补充人体所需的电解质和碱基、以维持机体水、电解质和酸碱平衡

将体内血液在被引流至体外后，经由血液透析器与含机体浓度相似的电解质溶液（透析液）在一根根空心纤维内外，血液透析（HD） 指

通过弥散、超滤、对流等原理进行物质交换，从而清除体内的代谢废物、维持电解质和酸碱平衡的血液净化方式

模仿肾单位的滤过重吸收原理设计，将患者的动脉血液引血液滤过（HF） 指入具有良好的通透性并与肾小球滤过膜面积相当的半透膜

1-1-19江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书滤过器中，当血液通过滤器时，血浆内的水分就被滤出（类似肾小球滤过），以达到清除潴留于血中过多的水分和溶质的治疗目的的血液净化方式

在血液透析的基础上采用高通透性的透析滤过膜，以提高血液透析滤过（HDF） 指 超滤率，从血中滤出大量含毒素的体液，同时输入等量置换液的血液净化方式

将患者血液从体内引到体外循环系统内，通过血液灌流器中吸附剂经吸附作用排除毒物、药物和代谢产物的一种血

液净化治疗方法。由于血液灌流对中、大分子物质和蛋白结合化合物、大分子球蛋白等的净化效率较高，因而更多血液灌流（HP） 指

用于抢救药物和毒物中毒，或在维持性血液透析患者必要时可适当考虑血液透析联合血液灌流进行治疗，与血液透析并不存在相互替代关系，其属于血液净化的特殊治疗方式是一种通过替换患者异常血浆来清除致病物质的血液净化技术。其核心原理是将患者全血分离为血浆和血细胞，弃血浆置换（PE） 指 除含有有害物质（如自身抗体、毒素、代谢产物等）的血浆，并补充等量的健康替代液（如白蛋白、新鲜冰冻血浆等），最终将净化后的血液回输体内利用患者自身腹膜的半透膜特性，规律、定时地向腹腔内灌入透析液，浸泡在透析液中的腹膜毛细血管腔内的血液腹膜透析（PD） 指 与透析液进行广泛的物质交换后，再将废液排出体外，以清除体内潴留的代谢产物、纠正电解质和酸碱失衡、超滤过多水分的血液净化方式

经皮腔内血管成形术。是指经皮穿刺引入球囊导管、金属PTA 指 内支架等器材对狭窄、闭塞的血管进行扩张，使其复通的一种介入治疗方法

CRRT 指 连续肾脏替代疗法

SCUF 指 缓慢持续超滤

CVVH 指 持续性静脉-静脉血液滤过

CVVHDF 指 连续性静脉-静脉血液透析滤过

CVVHD 指 连续性静脉-静脉血液透析

CHFD 指 连续高通量透析

HVHF 指 高容量血液滤过

CPFA 指 连续性血浆滤过吸附

TPU 指 热塑性聚氨酯弹性体，是一种高分子材料是一种热塑性弹性体材料，兼具传统橡胶的力学弹性和热TPE 指塑性塑料的加工性

PC 指 聚碳酸酯

PP 指 聚丙烯

PE 指 聚乙烯

PES 指 聚醚砜

PVC 指 聚氯乙烯

1-1-20江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

邻苯二甲酸二（2-乙基己基）酯，是一种广泛使用的增塑DEHP 指剂

IPD 指 集成产品开发，是一套产品开发的模式、理念与方法PLM 指 产品生命周期管理（Product Life cycle Management）

UDI 码是医疗器械产品的“数字身份证”，是一串由符号、UDI 指数字或者字母组成的代码

根据《医疗器械监督管理条例》划分的中国境内第 I 类医疗器械，指风险程度低，实行常规管理可以保证安全、有Ⅰ类医疗器械指

效的医疗器械，由设区的市级人民政府药品监督管理部门实行备案管理

根据《医疗器械监督管理条例》划分的中国境内第Ⅱ类医疗器械，指具有中度风险，需要严格控制以保证其安全、有Ⅱ类医疗器械指

效的医疗器械，由省、自治区、直辖市人民政府药品监督管理部门实行注册管理

根据《医疗器械监督管理条例》划分的中国境内第Ⅲ类医疗器械，指具有较高风险，需要采取特别措施严格控制管Ⅲ类医疗器械指

理以保障其安全、有效的医疗器械，由国务院药品监督管理部门实行注册管理

环境管理体系和职业健康、安全管理体系的整合。EHS 是EHS 管理体系 指

环境 Environment、健康 Health、安全 Safety 的缩写是国际标准化组织（ISO）制定的国际标准，全称为《医疗器 械 质 量 管 理 体 系 用 于 法 规 的 要 求 》（ MedicISO13485 指 aldevice-Qualityman agementsystem-requirements forregulatory），该标准是专门用于医疗器械产业的一个独立的质量管理体系标准

是国际标准化组织（ISO）制定的通用质量管理体系标准，ISO9001 指 全称为《质量管理体系要求》（ Qualityman agementsystems-Requirements）

是欧洲标准化委员会（CEN）发布的医疗器械质量管理体

ENISO13485 指 系标准，包含了 ISO13485 标准的全部内容，专门针对欧盟市场的法规要求

ISO50001 指 是由国际标准化组织（ISO）制定的国际能源管理体系标准

欧盟医疗器械法规（Medical Devices Regulation（EU）

2017/745，简称 MDR），是欧洲针对医疗器械制定的全新CE（MDR） 指 法规要求，发布于 2017 年 5 月，CE（MDR）自 2021 年 5月 26 日起正式生效，以取代之前的医疗器械指令（MedicalDevice Directive，MDD）美国食品药品管理局（FDA）的一种医疗器械市场准入程

FDA510（k） 指序

是由世界卫生组织颁发的，针对医疗器械、药品和疫苗的WHO-PQS 指

质量、安全和有效性的认证

在医疗器械产品注册阶段，当申请人或注册人首次提交的注册发补指

注册资料不能满足相关要求时，需要提交补充资料注册证指医疗器械注册证

注：本募集说明书中若出现表格内合计数与实际所列数值总和不符的情况，均为四舍五入所致；本募集说明书中第三方数据不存在专门为本次发行准备的情形，发行人不存在为此支付费用或提供帮助的情形。

1-1-21江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第二节本次发行概况

一、发行人基本信息公司名称江西三鑫医疗科技股份有限公司

英文名称 Jiangxi Sanxin Medtec Co. Ltd.法定代表人彭义兴

总股本52239.75万元人民币注册地址江西省南昌县小蓝经济开发区富山大道999号办公地址江西省南昌县小蓝经济开发区富山大道999号成立日期1997年3月7日

统一社会信用代码 91360100613026983X股票上市地点深圳证券交易所创业板股票简称三鑫医疗

股票代码 300453.SZ

电话0791-85950380

传真0791-85950380

电子信箱 sanxinkeji1997@163.com

网址 http://www.sanxin-med.com/

许可项目：第二类医疗器械生产，第三类医疗器械生产，第三类医疗器械经营，消毒剂生产（不含危险化学品），卫生用品和一次性使用医疗用品生产，化妆品生产，食品生产，保健食品生产，食品销售，特殊医学用途配方食品生产（依法须经批准的项目，经相关部门批准后在许可有效期内方可开展经营活动，具体经营项目和许可期限以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：

第一类医疗器械生产，第一类医疗器械销售，第二类医疗器械销售，租赁服务（不含许可类租赁服务），消毒剂销售（不含危险化学品），塑料制品制造，塑料制品销售，塑料包装箱及容器制造，新型膜材料制造，新型膜材料销售，非食用盐销售，专用化学产品制造（不含危险化学品），专用化学产品销售（不含危险经营范围化学品），密封用填料制造，密封用填料销售，医用包装材料制造，包装材料及制品销售，化工产品生产（不含许可类化工产品），化工产品销售（不含许可类化工产品），机械设备研发，专用设备制造（不含许可类专业设备制造），智能基础制造装备制造，智能基础制造装备销售，工业自动控制系统装置制造，工业自动控制系统装置销售，机械零件、零部件加工，机械零件、零部件销售，货物进出口，技术进出口，日用口罩（非医用）销售，日用口罩（非医用）生产，劳动保护用品生产，劳动保护用品销售，卫生用品和一次性使用医疗用品销售，化妆品批发，化妆品零售，互联网销售（除销售需要许可的商品），特殊医学用途配方食品销售，日用品销售，日用品批发，国内贸易代理，专业保洁、清洗、消毒服务（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主

1-1-22江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书开展经营活动）

注：2025年8月，公司召开第五届董事会第二十一次会议、第五届监事会第十九次会议、2025年第一次临时股东大会审议通过了减少注册资本的相关议案。公司总股本将由52239.75万股减少为52208.43万股。当前该事项尚在办理工商变更。

二、本次发行的背景和目的

（一）本次发行的背景

1、把握行业发展机遇，满足日益增长的市场需求

血液净化是把患者的血液引出身体外并通过一种净化装置，除去其中某些致病物质，净化血液，达到治疗疾病的目的。血液净化的基础治疗方式较多，其中，血液透析是目前最常用、最重要的血液净化方法，是治疗急、慢性肾功能衰竭包括终末期肾病（ESRD）和某些急性药物、毒物中毒的有效方法。随着肾脏病等疾病患者数量不断增长，越来越多的患者需要通过血液净化方式进行治疗，我国血液净化行业迎来快速发展，血液净化耗材市场空间广阔。

2、顺应医疗器械国产化发展趋势，推动产业高质量发展

随着医疗器械国产化进程加速，国产血液净化器械企业在生产技术、经营模式等方面实现长足发展，国产血液净化器械的市场渗透率逐步提高。本次发行可转换公司债券将有效提升公司生产能力，有利于提高市场占有率。项目建设是推动血液净化产品国产化的有力举措，对推动血液净化行业高质量发展具有重要意义。

（二）本次发行的目的

1、提升品牌影响力，优化财务结构

公司在国内血液净化市场已具备一定的影响力和市场份额，但与行业内发展历史较长的外资龙头企业相比，公司在市场占有率、品牌影响力等方面仍存在着一定差距。通过本次发行，公司可以进一步提升品牌影响力及公众形象；同时公司可以使用直接融资渠道进一步优化财务结构。

2、突破产能瓶颈，促进公司业务持续发展

随着市场需求的不断增加，公司订单数量与产品销量持续增长，公司现有产能已接近饱和，预计将无法支撑公司长期的生产与销售需求，由此将限制公司的

1-1-23江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书进一步发展。通过本次发行，公司将进一步投资以提升重点产品生产能力，突破产能瓶颈，促进公司业务持续发展。

三、本次发行的基本情况

（一）发行证券的种类

本次发行证券的种类为可转换为公司 A 股股票的可转债。该等可转债及未来转换的 A 股股票将在深圳证券交易所创业板上市。

（二）发行规模

根据相关法律、法规和规范性文件的规定并结合公司财务状况和投资计划，本次发行拟募集资金总额不超过53000万元（含本数），具体募集资金数额由公司股东大会/股东会授权公司董事会或由董事会授权人士在上述额度范围内确定。

（三）票面金额和发行价格

本次发行的可转债按面值发行，每张面值为100元。

（四）募集资金存管

公司已建立《募集资金管理办法》，本次发行的募集资金将存放于公司董事会批准设立的募集资金专项账户中，具体开户事宜将在发行前由公司董事会或由董事会授权人士确定。

（五）本次募集资金用途

本次发行拟募集资金总额不超过53000万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将全部用于以下项目：

单位：万元序号项目名称项目拟投资金额拟投入募集资金金额三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及

12100021000

1000万支血液透析器改扩建项目

三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗

材研发生产基地项目-新建年产3000万

21660016600

套血液透析管路生产线及配套工程建设项目江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线

324002400

改扩建项目

4补充流动资金1300013000

1-1-24江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号项目名称项目拟投资金额拟投入募集资金金额合计5300053000

若本次发行实际募集资金（扣除发行费用后）少于拟投入募集资金金额，公司董事会将根据募集资金用途的重要性和紧迫性安排募集资金的具体使用，不足部分将通过自筹方式解决。在不改变本次募集资金投资项目的前提下，公司董事会（或董事会授权人士）可根据项目实际需求，对上述项目的募集资金投入顺序、金额、建设期、相关采购涉及材料设备的规格型号等进行适当调整。

在本次发行募集资金到位前，公司将根据募集资金投资项目实施进度的实际情况通过自筹资金先行投入，并在募集资金到位后按照法律、法规和规范性文件规定的程序予以置换。

（六）发行方式及发行对象

本次发行的具体发行方式由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人

士与保荐人（主承销商）确定。本次发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符合法律规定的其他

投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。

（七）承销方式及承销期

本次发行由保荐人（主承销商）以余额包销方式承销，承销期为【】年【】月【】日至【】年【】月【】日。

（八）发行费用

单位：万元项目金额

承销及保荐费用【】

律师费用【】

审计及验资费用【】

资信评级费用【】

信息披露及发行手续等费用【】

合计【】

（九）承销期间的停牌、复牌及证券上市的时间安排

本次发行的主要日程安排以及停复牌安排如下表所示：

1-1-25江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

日期交易日发行安排

刊登《募集说明书》及其摘要、《募集说明书提示性【】年【】月【】日 T-2 日公告》《发行公告》《网上路演公告》

【】年【】月【】日 T-1 日 网上路演；原股东优先配售股权登记日刊登发行提示性公告；原股东优先认购日（缴付足额【】年【】月【】日 T 日

资金）；网上申购；确定网上中签率

【】年【】月【】日 T+1 日 刊登网上中签率公告；网上申购摇号抽签

【】年【】月【】日 T+2 日 刊登网上中签结果公告；网上投资者缴纳认购款主承销商根据网上资金到账情况确定最终配售结果

【】年【】月【】日 T+3 日和包销金额

【】年【】月【】日 T+4 日 刊登发行结果公告以上日期均为交易日。如相关监管部门要求对上述日程安排进行调整或遇重大突发事件影响发行，公司将及时公告并修改发行日程。

本次可转债发行承销期间公司股票正常交易，不进行停牌。

（十）本次发行证券的上市流通安排

本次发行结束后，公司将尽快申请本次向不特定对象发行的可转换公司债券在深圳证券交易所上市，具体上市时间公司将另行公告。

（十一）投资者持有期的限制或承诺本次发行的证券不设持有期限制。

（十二）受托管理人

公司聘请国金证券作为本次债券的受托管理人，并同意接受受托管理人的监督。

在本次债券存续期内，受托管理人应当勤勉尽责，根据相关法律法规、规范性文件及自律规则、《募集说明书》《受托管理协议》及《江西三鑫医疗科技股份有限公司可转换公司债券持有人会议规则》的规定，行使权利和履行义务。投资者认购或持有本次债券视作同意国金证券作为本次债券的受托管理人，并视作同意《受托管理协议》项下的相关约定及《江西三鑫医疗科技股份有限公司可转换公司债券持有人会议规则》。

（十三）本次发行融资间隔

根据《深交所有关负责人就优化再融资监管安排相关情况答记者问》，上市

1-1-26江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司最近两个会计年度归属于母公司净利润（扣除非经常性损益前后孰低）连续亏损的，本次再融资预案董事会决议日距离前次募集资金到位日不得低于十八个月。

公司2023年度、2024年度归属于母公司股东的净利润分别为20663.39万

元、22740.41万元，归属于母公司股东扣除非经常性损益后的净利润分别为

18089.50万元、20986.92万元，不存在最近两个会计年度归属于母公司净利润（扣除非经常性损益前后孰低）连续亏损的情形。同时，本次再融资预案董事会决议日距离前次资金到位时间（2015年5月）已超过十八个月。

综上，公司本次发行符合再融资新规关于“企业融资间隔期”的相关规定。

（十四）本次可转债发行的审议情况

2025年8月7日，公司召开第五届董事会第二十一次会议，审议通过了与

本次可转债发行相关的议案。相关议案已经独立董事专门会议审议通过。

2025年8月26日，公司召开2025年第一次临时股东大会，会议审议并表

决通过了前述相关议案，并授权董事会或董事会授权人士全权办理本次可转债发行的相关事项。

经审议，本次证券发行符合《公司法》《证券法》及中国证监会规定的决策程序，本次发行尚需获得深交所审核通过并经中国证监会作出予以注册的决定后方可实施。

四、本次可转债发行的基本条款

（一）发行证券的种类

本次发行证券的种类为可转换为公司 A 股股票的可转债。该等可转债及未来转换的 A 股股票将在深圳证券交易所创业板上市。

（二）发行规模

根据相关法律、法规和规范性文件的规定并结合公司财务状况和投资计划，本次发行拟募集资金总额不超过53000万元（含本数），具体募集资金数额由公司股东大会/股东会授权公司董事会或由董事会授权人士在上述额度范围内确定。

1-1-27江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（三）票面金额和发行价格

本次发行的可转债按面值发行，每张面值为100元。

（四）债券期限本次发行的可转债的期限为自发行之日起六年。

（五）债券利率

本次发行的可转债票面利率的确定方式及每一计息年度的最终利率水平，由公司股东大会/股东会授权公司董事会或由董事会授权人士在发行前根据国家政

策、市场状况和公司具体情况与保荐人（主承销商）协商确定。

本次可转债在发行完成前如遇银行存款利率调整，则由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人士对票面利率作相应调整。

（六）还本付息的期限和方式

本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，到期归还未转股的可转债本金并支付最后一年利息。

1、年利息计算

年利息指可转债持有人按持有的可转债票面总金额自可转债发行首日起每满一年可享受的当期利息。

年利息的计算公式为：I=B×i，其中：

I：指年利息额；

B：指本次发行的可转债持有人在计息年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的可转债票面总金额；

i：指可转债的当年票面利率。

2、付息方式

（1）本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为可转债发行首日。

（2）付息日：每年的付息日为本次发行的可转债发行首日起每满一年的当

1-1-28江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书日。如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个交易日，顺延期间不另付息。

每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。

（3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日，公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转换成公司股票的可转债，公司不再向其持有人支付本计息年度及以后计息年度的利息。

（4）可转债持有人所获得利息收入的应付税项由持有人承担。

（5）公司将在本次可转债期满后五个交易日内办理完毕偿还债券余额本息的事项。

（七）转股期限本次发行的可转债转股期限自本次发行结束之日起满六个月后的第一个交

易日起至可转债到期日止。债券持有人对转股或者不转股有选择权，并于转股的次日成为公司股东。

（八）转股价格的确定及其调整

1、初始转股价格的确定依据

本次发行的可转债的初始转股价格不低于《募集说明书》公告日前二十个交易日公司股票交易均价（若在该二十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形，则对调整前交易日的交易价按经过相应除权、除息调整后的价格计算）和前一个交易日公司股票交易均价，且不得向上修正。具体初始转股价格提请公司股东大会/股东会授权公司董事会或由董事会授权人士在发行前根据市场和公

司具体情况与保荐人（主承销商）协商确定。

前二十个交易日公司股票交易均价=前二十个交易日公司股票交易总额/该二十个交易日公司股票交易总量；

前一个交易日公司股票交易均价=前一个交易日公司股票交易总额/该日公司股票交易总量。

2、转股价格的调整方式及计算公式

在本次发行之后，当公司发生配股、增发、送股、派息及其他原因引起公司

1-1-29江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

股份变动的情况（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本），将按下述公式进行转股价格的调整（保留小数点后两位，最后一位四舍五入）：

（1）派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）；

（2）增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；

（3）派送现金股利：P1=P0-D；

（1）、（2）同时进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；

（1）、（2）、（3）同时进行：P1＝（P0-D+A×k）/（1+n+k）。

其中：P1 为调整后转股价格，P0 为调整前转股价格，n 为派送股票股利或转增股本率，A 为增发新股价或配股价，k 为增发新股率或配股率，D 为每股派送现金股利。

当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，将依次进行转股价格调整，并在符合条件的上市公司信息披露媒体上刊登相关公告，并于公告中载明转股价格调整日、调整办法及暂停转股期间（如需）；当转股价格调整日为本次发行的

可转债持有人转股申请日或之后，转换股份登记日之前，则该持有人的转股申请按公司调整后的转股价格执行。

当公司可能发生股份回购（因员工持股计划、股权激励回购股份、用于转换公司发行的可转债的股份回购、业绩承诺导致股份回购及为维护公司价值及股东权益所必须的股份回购除外）、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数

量和/或股东权益发生变化从而可能影响本次发行的可转债持有人的债权利益或

转股衍生权益时，公司将视具体情况按照公平、公正、公允的原则以及充分保护本次发行的可转债持有人权益的原则调整转股价格。有关转股价格调整内容及操作办法届时将依据国家有关法律法规、中国证监会和深交所的相关规定来制订。

（九）转股价格向下修正条款

1、修正权限与修正幅度

在本次发行的可转债存续期间，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的80%（不含本数）时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会/股东会审议表决，该方

1-1-30江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

案须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。

股东大会/股东会进行表决时，持有本次发行的可转债的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于本次股东大会/股东会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价之间的较高者。

若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。

2、修正程序

如公司决定向下修正转股价格时，将在符合条件的上市公司信息披露媒体上刊登相关公告，公告修正幅度、股权登记日和暂停转股期间（如需）等相关信息。

从股权登记日后的第一个交易日（即转股价格修正日）起，开始恢复转股申请并执行修正后的转股价格。若转股价格修正日为转股申请日或之后，且在转换股份登记日之前，该类转股申请应按修正后的转股价格执行。

（十）转股股数的确定方式

债券持有人在转股期内申请转股时，转股数量的计算方式为 Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。其中：

Q：指可转债的转股数量；

V：指可转债持有人申请转股的可转债票面总金额；

P：指申请转股当日有效的转股价格。

可转债持有人申请转换成的股份须是一股的整数倍。转股时不足转换一股的可转债债券余额，公司将按照中国证监会、深交所等部门的有关规定，在可转债持有人转股当日后的五个交易日内以现金兑付该部分可转债的票面余额及其所对应的当期应计利息。

（十一）赎回条款

1、到期赎回条款

在本次发行的可转债期满后五个交易日内，公司将赎回全部未转股的可转债，

1-1-31江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

具体赎回价格由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人士根据发行时市

场情况与保荐人（主承销商）协商确定。

2、有条件赎回条款

在本次发行的可转债转股期内，当下述两种情形的任意一种出现时，公司董事会有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可

转债：

（1）在转股期内，如果公司股票在连续三十个交易日中至少十五个交易日

的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含本数）；

（2）当本次发行的可转债未转股余额不足3000万元时。

当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365，其中：

IA：指当期应计利息；

B：指本次发行的可转债持有人持有的将赎回的可转债票面总金额；

i：指可转债当年票面利率；

t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天数（算头不算尾）。

若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。

（十二）回售条款

1、有条件回售条款

在本次发行的可转债最后两个计息年度，如果公司股票在任意连续三十个交易日的收盘价格低于当期转股价格的80%（含本数）时，可转债持有人有权将其持有的全部或部分可转债按面值加上当期应计利息的价格回售给公司。

若在上述交易日内发生过转股价格因发生配股、增发、送股、派息、分立及其他原因引起公司股份变动的情况（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）而调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，

1-1-32江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。如果出现转股价格向下修正的情况，则上述“连续三十个交易日”须从转股价格调整之后的第一个交易日起重新计算。

本次发行的可转债最后两个计息年度，可转债持有人在每年回售条件首次满足后可按上述约定条件行使回售权一次，若在首次满足回售条件而可转债持有人未在公司届时公告的回售申报期内申报并实施回售的，该计息年度不能再行使回售权，可转债持有人不能多次行使部分回售权。

2、附加回售条款

若公司本次发行的可转债募集资金实际使用情况与公司在《募集说明书》中

的承诺情况相比出现重大变化，且该变化根据中国证监会和深交所有关规定被认定为改变募集资金用途的，可转债持有人享有一次回售的权利。可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息的价格回售给公司。持有人在附加回售条件满足后，可以在公司公告后的附加回售申报期内进行回售，该次附加回售申报期内不实施回售的，不应再行使附加回售权。

当期应计利息的计算方式参见本节“（十一）赎回条款”的相关内容。

（十三）转股后的股利分配

因本次发行转股而增加的公司股票享有与现有股票同等的权益，在股利发放的股权登记日当日登记在册的所有普通股股东（含因可转债转股形成的股东）均

参与当期股利分配，享有同等权益。

（十四）发行方式及发行对象

本次发行的具体发行方式由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人

士与保荐人（主承销商）确定。本次发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符合法律规定的其他

投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。

（十五）向现有股东配售的安排

本次发行向公司原股东实行优先配售，原股东有权放弃优先配售权。向原股东优先配售的具体比例由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人士在本

1-1-33江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

次发行前根据市场情况与保荐人（主承销商）协商确定，并在本次发行公告中予以披露。

原股东享有优先配售之外的余额及原股东放弃优先配售后的部分采用网下

对机构投资者发售及/或通过深交所交易系统网上定价发行相结合的方式进行，余额由保荐人（主承销商）包销，具体方式由股东大会/股东会授权董事会或由董事会授权人士在本次发行前与保荐人（主承销商）协商确定。

（十六）债券持有人会议相关事项公司结合实际情况和本次发行需要，制定了《江西三鑫医疗科技股份有限公司可转换公司债券持有人会议规则》，具体内容详见同日披露的相关公告及文件，现对债券持有人的权利与义务及召开情形摘录如下：

“第六条可转换公司债券持有人的权利：（一）依照其所持有的本次可转债数额享有约定利息；

（二）根据《募集说明书》约定条件将所持有的本次可转债转为公司 A 股股票；

（三）根据《募集说明书》约定的条件行使回售权；

（四）依照法律、行政法规及公司章程的规定转让、赠与或质押其所持有的本次可转债；

（五）依照法律、行政法规及公司章程的规定获得有关信息；

（六）按《募集说明书》约定的期限和方式要求公司偿付本次可转债本息；

（七）依照法律、行政法规等相关规定参与或者委托代理人参与债券持有人会议并行使表决权；

（八）法律、行政法规及公司章程所赋予的其作为公司债权人的其他权利。

第七条可转换公司债券持有人的义务：

（一）遵守公司所发行的本次可转债条款的相关规定；

（二）依其所认购的本次可转债数额缴纳认购资金；

（三）遵守债券持有人会议形成的有效决议；

1-1-34江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（四）除法律、行政法规及《募集说明书》约定之外，不得要求公司提前偿付本次可转债的本金和利息；

（五）法律、行政法规及公司章程规定应当由本次可转债持有人承担的其他义务。

第九条在本次发行的可转债存续期间内，当出现以下情形之一时，应当召

集债券持有人会议：

（一）拟变更《募集说明书》的重要约定：

1、变更债券偿付基本要素（包括偿付主体、期限、票面利率调整机制等）；

2、变更增信或其他偿债保障措施及其执行安排；

3、变更债券投资者保护措施及其执行安排；

4、变更《募集说明书》约定的募集资金用途；

5、其他涉及债券本息偿付安排及与偿债能力密切相关的重大事项变更；

（二）公司不能按期支付本次可转债本息；

（三）公司发生减资（因公司实施员工持股计划、股权激励、用于转换公司发行的本次可转债或为维护公司价值及股东权益而进行股份回购导致的减资除

外）、合并等可能导致偿债能力发生重大不利变化，需要决定或者授权采取相应措施；

（四）公司分立、被托管、解散、申请破产或依法进入破产程序；

（五）担保人（如有）、担保物（如有）或者其他偿债保障措施发生重大变化；

（六）拟修改本次可转债持有人会议规则；

（七）拟变更债券受托管理人或债券受托管理协议的主要内容；

（八）公司管理层不能正常履行职责，导致债务清偿能力面临严重不确定性；

（九）公司提出重大债务重组方案的；

（十）发生其他对债券持有人权益有重大实质影响的事项；

1-1-35江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（十一）根据法律、行政法规、中国证监会、深圳证券交易所及本规则的规

定或约定，应当由债券持有人会议审议并决定的其他事项。

第十条下列机构或人士可以提议召开债券持有人会议：

（一）公司董事会提议；

（二）单独或合计持有本次可转债未偿还债券面值总额10%以上的债券持有人书面提议召开；

（三）债券受托管理人；

（四）法律、法规、中国证监会、深圳证券交易所规定的其他机构或人士。”

（十七）本次募集资金用途

本次发行拟募集资金总额不超过53000万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将全部用于以下项目：

单位：万元序号项目名称项目拟投资金额拟投入募集资金金额三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及

12100021000

1000万支血液透析器改扩建项目

三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗

材研发生产基地项目-新建年产3000万

21660016600

套血液透析管路生产线及配套工程建设项目江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线

324002400

改扩建项目

4补充流动资金1300013000

合计5300053000

若本次发行实际募集资金（扣除发行费用后）少于拟投入募集资金金额，公司董事会将根据募集资金用途的重要性和紧迫性安排募集资金的具体使用，不足部分将通过自筹方式解决。在不改变本次募集资金投资项目的前提下，公司董事会（或董事会授权人士）可根据项目实际需求，对上述项目的募集资金投入顺序、金额、建设期、相关采购涉及材料设备的规格型号等进行适当调整。

在本次发行募集资金到位前，公司将根据募集资金投资项目实施进度的实际情况通过自筹资金先行投入，并在募集资金到位后按照法律、法规和规范性文件规定的程序予以置换。

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（十八）募集资金存管

公司已建立《募集资金管理办法》，本次发行的募集资金将存放于公司董事会批准设立的募集资金专项账户中，具体开户事宜将在发行前由公司董事会或由董事会授权人士确定。

（十九）担保事项本次发行的可转债不提供担保。

（二十）评级事项本次发行的可转债将委托具有资格的资信评级机构进行信用评级和跟踪评级。

（二十一）本次发行方案的有效期

本次发行方案的有效期为十二个月，自本次发行方案经公司股东大会/股东会审议通过之日起计算。

五、违约责任及争议解决机制

（一）债券违约情形

本次债券项下的违约事件如下：

（1）在本期可转债到期、加速清偿（如适用）时，公司未能偿付到期应付本金或利息；

（2）公司不履行或违反《受托管理协议》《江西三鑫医疗科技股份有限公司可转换公司债券持有人会议规则》及本募集说明书下的任何承诺或义务且将对公

司履行本期可转债的还本付息产生重大不利影响，在经债券受托管理人书面通知，或经单独或合并持有本期可转债未偿还面值总额百分之十以上的可转债持有人

书面通知，该违约在上述通知所要求的合理期限内仍未予纠正；

（3）公司在其资产、财产或股份上设定担保以致对公司就本期可转债的还

本付息能力产生实质不利影响，或出售其重大资产等情形以致对公司就本期可转债的还本付息能力产生重大实质性不利影响；

（4）在债券存续期间内，公司发生解散、注销、吊销、停业、清算、丧失

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清偿能力、被法院指定接管人或已开始相关的法律程序；

（5）在债券存续期间，公司发生其他对本期可转债的按期兑付产生重大不利影响的情形。

（二）违约责任

上述违约事件发生时，公司应当承担相应的违约责任，包括但不限于按照募集说明书的约定向可转债持有人及时、足额支付本金及/或利息以及迟延支付本

金及/或利息产生的罚息、违约金等。

（三）争议解决机制

《受托管理协议》项下所产生的或与《受托管理协议》有关的任何争议，首先应在争议各方之间协商解决。如果协商解决不成，双方将根据约定进行诉讼或仲裁。

六、本次发行有关机构

（一）发行人名称江西三鑫医疗科技股份有限公司法定代表人彭义兴住所江西省南昌县小蓝经济开发区富山大道999号联系人刘明

联系电话0791-85950380

传真0791-85950380

（二）保荐人（主承销商）名称国金证券股份有限公司法定代表人冉云住所四川省成都市青羊区东城根上街95号

联系电话021-68826021

传真021-68826800

保荐代表人张昊、周海兵项目协办人严德胜

项目组成员应孙权、吴卓、陈城、陆昊迪

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（三）律师事务所名称江西华邦律师事务所负责人杨爱林江西省南昌市红谷滩区赣江北大道1号中航国际广场二期办公综住所

合楼7-8楼

联系电话0791-86891286

传真0791-86891347

经办律师谌文友、陈宽

（四）会计师事务所

名称大信会计师事务所（特殊普通合伙）执行事务合伙人谢泽敏住所北京市海淀区知春路1号学院国际大厦22层2206

联系电话010-82330558

传真010-82327668

签字注册会计师李国平、冯丽娟、梁华

（五）资信评级机构名称中证鹏元资信评估股份有限公司法定代表人张剑文住所深圳市南山区深湾二路82号神州数码国际创新中心东塔42楼

联系电话0755-82872897

传真0755-82872090

签字资信评级人员刘书芸、张旻燏

（六）申请上市的证券交易所名称深圳证券交易所住所深圳市福田区深南大道2012号

联系电话0755-88668888

传真0755-82083104

（七）股票登记机构名称中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司住所广东省深圳市福田区深南大道2012号深圳证券交易所广场25楼

联系电话0755-21899999

1-1-39江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

传真0755-21899000

（八）收款银行开户行招商银行上海分行联洋支行户名国金证券股份有限公司上海证券承销保荐分公司账号121909307610902

七、公司与本次发行有关的机构之间的关系

截至本募集说明书签署日，公司与本次发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他利益关系。

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第三节风险因素

投资者在评价本次发行及做出投资决定时，除本募集说明书已披露的其他信息外，应慎重考虑下述各项风险因素。

一、与发行人相关的风险

（一）经营风险

1、经销商管理和维护风险

公司经销商数量较多且遍布全国各地，公司建立了经销商管理制度及相应的管理部门，对经销商进行了有效管理与维护。若公司未来不能保持与重要经销商之间的稳定合作关系，或无法对经销商进行有效管理，或者经销商出现自身管理混乱、违法违规等情况，可能导致公司产品市场推广受阻或品牌声誉受损，进而影响公司经营业绩。

2、技术研发风险

公司需及时跟踪血液净化行业前沿技术和先进产品研发方向，持续加强相关产品研发投入，以保持在同行业中的技术竞争优势。如果公司对相关技术方向、产品研发方向、市场趋势方向发生误判，或新技术、新产品、新工艺的技术成熟度未达预期，将对公司的技术创新、新产品开发、业务持续增长等产生不利影响。

3、产品发生质量事故或不良事件的风险

公司主要产品作为终末期肾病患者赖以使用的治疗产品，其有效性、安全性及稳定性直接影响患者的生命健康。公司需要建立完善的产品质量控制制度，对采购、生产、产品存储及销售等各环节进行有效控制，以保证公司产品质量。若因公司质量控制体系执行或生产运输等环节存在问题，引发产品质量问题，将可能对公司的生产经营、市场声誉等方面造成不利影响。

4、发生被列入医药价格和招采失信事项目录清单失信行为的风险

根据《国家医疗保障局关于建立医药价格和招采信用评价制度的指导意见》等规定，国家医疗保障局等机构建立了医药价格和招采失信事项目录清单，将各类有悖诚实信用的行为列入目录清单。未来，若公司出现有悖诚实信用的行为，

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将面临列入医药价格和招采失信事项目录清单的风险，进而对公司经营产生不利影响。

5、境外经营及对外贸易风险

国际政治经济形势复杂多变，中东、非洲等部分国家及地区的政治、经济局势仍旧不太稳定，同时世界范围内的“贸易战”时有发生，关税政策频繁变动，使公司海外经营的环境变得更为复杂。公司部分主营业务收入来自海外，报告期内公司境外业务收入占营业总收入比例分别为20.25%、15.09%、18.27%和24.58%。

如果境外经营环境及贸易政策发生不利变化，将对公司海外业务的持续经营和稳定带来不利影响，使得公司在境外的经营面临一定的挑战。

6、汇率波动风险

公司产品在国内外市场均有销售，汇率变动对公司的收入和利润存在一定影响。由于汇率双向波动明显，如果人民币和有关国家货币汇率在未来波动幅度较大，将对公司的经营业绩产生直接影响。

（二）财务风险

1、毛利率下滑的风险

报告期各期，公司综合毛利率分别为33.61%、34.89%、35.33%和34.97%，保持基本稳定。未来，若市场竞争不断加剧，国内外经济形势、国内产业政策、医疗器械行业政策等发生重大不利变化，或者公司不能在技术水平、服务能力等方面维持竞争优势，公司将面临综合毛利率下滑的风险，从而对公司经营业绩产生不利影响。

2、存货减值风险

公司已严格按照《企业会计准则》等相关要求计提存货跌价准备，若未来产品价格大幅下降或发生灭失，公司存货将面临减值风险，从而对公司经营业绩产生不利影响。

3、应收账款坏账损失的风险

公司已严格按照《企业会计准则》等相关要求计提应收账款坏账准备，未来若公司采取的收款措施不力或下游客户经营状况发生重大不利变化，出现支付能

1-1-42江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

力问题或信用恶化，公司可能面临应收款项坏账损失的风险，从而对公司未来业绩造成不利影响。

（三）法律风险

1、商业贿赂风险

公司所在的行业存在商业贿赂的风险，公司已经制定了反商业贿赂制度并对员工进行廉洁从业及反商业贿赂教育，亦与经销商、服务商等主体约定了反商业贿赂条款。但公司不能完全控制员工个人、经销商、服务商等主体与医疗机构、医生及患者之间来往，若该等主体在开展业务过程中存在采取商业贿赂等不正当竞争手段的行为，可能使公司品牌及声誉受损，甚至使公司面临遭受调查、处罚等风险，进而对公司产生不利影响。

2、出现医疗器械业务运营、安全生产及环境保护不合规情况的风险

发行人生产经营活动受到各级药品监督管理部门、安全生产监督管理部门和

环境保护部门的日常监管。医疗器械业务运营、安全生产、环境保护相关制度的健全对发行人日常业务运营极其重要。若发行人在日常经营活动中出现不合规情况，被要求整改、停业整顿等，将对公司生产经营活动产生不利影响。

二、与行业相关的风险

（一）市场竞争加剧风险

国内血液净化医疗器械市场竞争激烈，行业内企业都在产品研发、市场推广等方面投入了大量资源。随着技术进步、行业内主要企业竞争力普遍提升等市场环境的变化，公司面临的市场竞争将逐渐加剧。若公司无法通过自身经营维持竞争优势，或者不能妥善应对市场环境变化并积极响应客户需求，公司可能在市场竞争中无法保持现有优势，进而对公司盈利能力产生不利影响。

（二）带量采购政策对公司经营业绩产生不利影响的风险目前，国内血液透析类医用耗材部分产品已实施省际联盟集中带量采购，例如：河南省医疗保障局于2024年1月公布了《血液透析类医用耗材省际联盟集中带量采购文件》，由河南省牵头并联合山西、内蒙古等23个省（自治区）开展血液透析类医用耗材带量采购。2024年5月，河南省医疗保障局发布了《河南

1-1-43江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书省医疗保障局关于做好血液透析类医用耗材带量采购和使用工作的通知》，明确于2024年6月起按照带量采购的中标价格采购血液透析类医用耗材，本次血液透析类医用耗材采购周期为1年，到期后可根据采购和供应等实际情况延长采购期限。2024 年 6 月，天津市医药采购中心发布《关于开展京津冀“3+N”联盟血液透析类医用耗材带量联动采购有关工作的通知》，京津冀医药联合采购平台开展京津冀“3+N”联盟血液透析类医用耗材集中带量采购，联盟省份为天津、河北、湖北、重庆、四川等。

未来，伴随着公司相关产品受带量采购政策的持续影响，可能存在公司产品未在相关带量采购中中选或中选结果不达预期；或者公司产品中选后销售数量的

增加程度不足以弥补产品价格下降带来的影响，将对公司经营业绩产生不利影响。

（三）医药卫生体制改革导致的经营风险

医疗器械产业是我国重点发展的行业之一，国家出台了众多支持行业发展的产业政策。同时，医疗器械是关系人民生命健康和安全的特殊商品，受到国家政策法规的高度监管。我国医药卫生体制改革正处于不断深入阶段，随着医改进程的推进、新的政策法规出台，国内医疗器械企业的政策环境可能面临较大变化。

如国家进一步强化医保控费执行力度，推行医保支付按病种付费，推进医联体建设和分级诊疗体系建设等，均有可能影响医疗器械企业相关产品的价格、客户结构及推广方式等。

目前，国家医保体系覆盖范围较大，血液透析被列入可报销范围内。另外，在医保体系框架内，国家各级政府还出台了多项政策扶持国产产品的临床应用。

如果公司不能及时调整经营策略以适应医药卫生体制改革带来的市场规则

和监管环境变化，将可能对公司的经营产生不利影响。

三、其他风险

（一）本次发行相关的风险

1、可转债价格及股票价格波动风险

本次发行的可转债可以转换成公司普通股股票，其价值受公司股价波动的影响较大。股票价格的波动不仅受公司盈利水平和发展前景的影响，而且受国家宏

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观经济政策调整、金融政策的调控、投资者的心理预期等诸多因素的影响。因此，发行期间，公司股价波动可能导致本次发行存在一定的发行风险；发行上市后，可能由于股票市场价格波动而给投资者带来一定的风险。

2、可转债未能转股的风险

本次可转债在转股期内是否转股取决于转股价格、公司股票价格、投资者偏好等因素。本次发行设置了转股价格向下修正条款，但如果公司股票价格在本次发行后持续下跌，则存在公司未能及时向下修正转股价格，或修正后的转股价格仍高于公司股票价格的情况，可能导致本次可转债在转股期内不能转股的风险。

3、可转债本息兑付风险

在本次可转债存续期限内，公司需对未转股的可转债支付利息及到期兑付本金，并承兑可能发生的赎回和回售等情况。受国家政策、法规、行业和市场等不可控因素的影响，公司的经营活动可能无法带来预期的回报，进而使公司不能从预期的还款来源中获得足够的资金，可能影响本次可转债的按时足额承兑。

4、可转债转股后每股收益、净资产收益率被摊薄风险

本次可转债募集资金拟投资项目需要一定的建设期，在此期间相关的募集资金投资项目尚未产生收益。如本次可转债持有人在转股期开始后的较短期间内将大部分或全部可转债转换为公司股票，则可能导致公司面临每股收益和净资产收益率被摊薄的风险。

5、转股价格向下修正条款不实施以及修正幅度存在不确定性的风险

本次发行设置了转股价格向下修正条款。当触发修正条件时，发行人董事会可能基于公司的经营情况、股价走势、市场因素等多重考虑，不实施转股价格向下修正方案，或董事会虽提出转股价格向下修正方案但方案未能经股东大会/股东会表决通过。因此，本次可转债持有人可能面临转股价格向下修正条款不实施的风险。

此外，受宏观经济形势、行业发展趋势、公司经营业绩等多重因素影响，股东大会/股东会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日公司股票

交易均价存在不确定性，故转股价格修正幅度存在不确定性的风险。

1-1-45江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

6、信用评级风险及本次发行未提供担保风险

如果由于公司外部经营环境、自身或评级标准的影响，导致信用级别发生不利变化，将增大投资者的风险。本次发行未提供担保措施，如果出现对公司经营管理和偿债能力有重大影响的负面事件，将增大投资者的风险。

7、可转债转换价值降低的风险

公司股票的交易价格可能因为多方面因素发生变化而出现波动。转股期内，如果因各方面因素导致公司股票价格不能达到或超过本次可转债的当期转股价格，则本次可转债投资者的投资收益可能会受到影响。公司股价受到公司业绩、宏观经济形势、股票市场总体状况等多种因素影响。本次可转债发行后，若公司股价持续低于本次可转债的转股价格，可转债的转换价值可能降低，可转债持有人的利益可能受到不利影响。本次发行设置了转股价格向下修正条款，如果公司未能及时向下修正转股价格或者即使公司向下修正转股价格但公司股票价格仍

低于修正后的转股价格，仍可能导致本次发行的可转债转换价值降低，可转债持有人的利益可能受到不利影响。

（二）募集资金投资项目相关风险

1、募集资金投资项目新增产能消化的风险

公司已经结合市场前景、产业政策以及人员、技术、市场储备等情况对本次

募投项目实施的可行性进行了充分论证，并且产品已经获得下游客户认可，同时积极开发新客户。但未来公司产品如果不能完全满足客户需求，或国内外经济环境、国家产业政策、市场容量、市场竞争状况、行业发展趋势等发生重大不利变化，或下游客户业务发展未达预期，或公司市场开拓不及预期，则该等募投项目可能面临新增产能不能被及时消化的风险，进而对公司的生产经营产生不利影响。

2、募集资金投资项目实施的风险

公司本次募集资金投资项目主要服务于公司整体战略，项目建成并投产后，将对公司发展战略的实现、经营规模的扩大和业绩水平的提高产生重大影响。相关项目已经公司充分论证和系统规划，但本次募集资金投资项目的建设计划能否按时完成，项目实施过程和实施效果等仍存在一定的不确定性。如果在项目实施及后期运营过程中出现募集资金不能及时到位、实施方案调整、实施周期延长等

1-1-46江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书情况，可能会导致项目建设无法如期完成，将对公司整体的盈利水平产生不利影响。

3、募集资金投资项目未达预期效益的风险

公司结合目前国内外行业政策、行业发展及竞争趋势、公司发展战略等因素

对本次募集资金投资项目作出了较充分的可行性论证，募投项目的实施符合公司的战略布局且有利于公司主营业务的发展。本次募投项目涉及公司产能扩张，未来项目建成投产后的市场开拓、客户接受程度、销售价格等可能与公司预测存在差异；项目实施过程中可能出现延期、投资超支、市场环境变化等情况，从而导致投资项目不能达到预期收益。

4、募集资金投资项目尚未取得环评批复的风险本次募投项目“三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目”、“三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目-新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目”、“江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目”尚未取得环评批复，公司正积极推进上述项目的环境影响评价工作。如未来无法获得有关主管部门关于项目环境影响报告书/报告表的审查同意和/或其他相关审批/备案文件，将会对相关募投项目的投资进度、建设进度等产生较大影响。

1-1-47江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第四节发行人基本情况

一、本次发行前股本结构及前十名股东持股情况

（一）公司股本结构

截至2025年6月30日，公司总股本为52239.75万股，具体股本结构如下所示：

单位：万股股份类别数量比例

一、有限售条件股份16518.3831.62%

1、国家持股-0.00%

2、国有法人持股-0.00%

3、其他内资持股16518.3831.62%

其中：境内法人持股-0.00%

境内自然人持股16518.3831.62%

4、外资持股-0.00%

二、无限售条件股份35721.3768.38%

1、人民币普通股35721.3768.38%

2、境内上市的外资股-0.00%

3、境外上市的外资股-0.00%

4、其他-0.00%

三、股份总数52239.75100.00%

（二）公司前十名股东持股情况

截至2025年6月30日，公司前十名股东持股情况如下所示：

单位：万股

序其中：持有有限售股东名称持股数量持股比例股东性质号条件的股份数量

1彭义兴12892.6024.68%9669.45境内自然人

2雷凤莲2712.055.19%2034.04境内自然人

3彭海波2482.874.75%1862.15境内自然人

4万小平1670.983.20%15.00境内自然人

前海人寿保险股份有限公

5司-分红保险产品华泰组1069.472.05%-其他

合

1-1-48江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序其中：持有有限售股东名称持股数量持股比例股东性质号条件的股份数量

6彭九莲930.971.78%698.22境内自然人

7吴江浩690.001.32%-境内自然人

8王兰668.751.28%501.57境内自然人

前海人寿保险股份有限公

9462.620.89%-其他

司-分红保险产品

10赵阳民444.000.85%-境内自然人

彭义兴、雷凤莲夫妇共同作为本公司控股股东和实际控制

上述股东关联关系或一致行动人，彭海波系彭义兴、雷凤莲之子，彭九莲系彭义兴姐姐，的说明彭海波、彭九莲与彭义兴、雷凤莲夫妇构成一致行动人。

王兰系彭九莲女儿、彭义兴外甥女。

二、组织结构及对其他企业的重要权益投资情况

（一）公司组织结构图

截至本募集说明书签署日，公司组织结构如下所示：

1-1-49江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（二）对其他企业的重要权益投资情况

1、控制企业基本情况

截至2025年6月30日，公司共计拥有14家纳入合并报表范围的主体，相关主体情况如下所示：

单位：万元持股比例序号公司简称成立日期注册资本实缴资本主要生产经营地业务性质取得方式直接间接

医疗器械的研发、生产、

1四川威力生2018/5/2925000.0023400.00四川省眉山市100.00%投资设立

经营非同一控制下

2成都威力生2006/11/141600.001600.00四川省成都市医疗器械的生产与经营59.75%

企业合并

3四川三威康2023/3/29200.00-四川省眉山市第三类医疗器械经营59.75%投资设立

4云南三鑫2011/12/915000.0015000.00云南省安宁市医疗器械的生产与经营100.00%投资设立

5河南鑫宥康2024/7/302000.00-河南省郑州市医疗器械的生产与经营100.00%投资设立

非同一控制下

6宁波菲拉尔2000/11/8158.30158.30浙江省余姚市医疗器械的生产与经营51.00%

企业合并

医学研究和试验发展，

7江西圣丹康2020/11/181000.00600.00江西省赣江新区100.00%投资设立

技术服务、技术开发

医疗项目投资、投资管

8赣医公司2015/11/161000.001000.00江西省南昌市100.00%投资设立

理、企业管理咨询

专业消毒服务、软件开

9江西呈图康2021/8/27500.00500.00江西省南昌市100.00%投资设立

发、技术服务

10江西钶维肽2021/8/271000.001000.00江西省南昌市医疗器械的生产与经营97.50%投资设立

医疗器械销售、维修；

11鑫威康2018/8/7200.00100.00江西省南昌市100.00%投资设立

仓储、运输

12黑龙江鑫品晰2017/10/181500.001500.00黑龙江省哈尔滨市医疗器械的生产、经营55.00%投资设立

1-1-50江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

持股比例序号公司简称成立日期注册资本实缴资本主要生产经营地业务性质取得方式直接间接

13哈尔滨鑫峰医疗2023/2/250.00-黑龙江省哈尔滨市医疗器械的经营55.00%投资设立

14哈尔滨瑞佳永盛2023/8/1450.00-黑龙江省哈尔滨市医疗器械的经营55.00%投资设立

1-1-51江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2、重要控制的企业最近一年及一期主要财务数据

截至2025年6月30日，公司重要控制的企业最近一年及一期主要财务数据情况如下所示：

单位：万元

2025年6月30日2024年12月31日

序号公司简称财务指标

/2025年1-6月/2024年度

总资产19999.6623090.03

净资产18595.8318389.64

1云南三鑫

营业收入5032.559482.51

净利润175.91584.02

总资产8757.259753.89

净资产7582.788369.88

2宁波菲拉尔

营业收入3504.187286.12

净利润1178.532481.60

总资产38028.2836573.88

净资产31094.0029146.67

3四川威力生

营业收入15434.3026832.25

净利润1888.112277.93

总资产11234.3310276.64

净资产9224.427803.13

4成都威力生

营业收入8055.3216628.62

净利润1395.381590.83

注：上表2024年度财务数据已经大信会计师事务所（特殊普通合伙）审计；2025年6月30日/2025年1-6月财务数据未经审计。

3、参股企业基本情况

截至2025年6月30日，公司共计拥有2家参股企业，相关主体情况如下所示：

单位：万元主要生

序注册资本/实缴资本/持股公司简称成立日期产经营业务性质号出资额出资额比例地智慧医疗厦门精配软件工福建省建设和医

12014/9/241895.501895.5020.40%

程有限公司厦门市院数字化系统建设2矩阵纵横三号（海2023/6/2113100.007460.00海南省股权投资7.63％

1-1-52江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

主要生

序注册资本/实缴资本/持股公司简称成立日期产经营业务性质号出资额出资额比例地

南）股权投资基金海口市基金合伙企业（有限合伙）

三、控股股东、实际控制人情况

（一）控股股东、实际控制人基本情况

公司控股股东、实际控制人均为彭义兴、雷凤莲夫妇。截至2025年6月30日，彭义兴、雷凤莲夫妇持有公司股份占比分别为24.68%、5.19%；控股股东、实际控制人的一致行动人为彭海波、彭玲、彭九莲，其中彭海波、彭玲系彭义兴子女，持有公司股份占比分别为4.75%、0.09%，彭九莲系彭义兴姐姐，持有公司股份占比为1.78%；控股股东、实际控制人及其一致行动人合计持有公司股份

占比36.50%，均为直接持股。

控股股东、实际控制人基本情况如下：

彭义兴，男，1958年4月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历，高级工程师。多年来从事医疗器械行业，曾任职于丰城医疗器械厂、上海达美医用塑料厂。自1997年3月江西三鑫医疗器械有限责任公司成立以来一直在本公司任职，曾任江西三鑫医疗器械有限责任公司董事长兼总经理。现任本公司董事长。

雷凤莲，女，1961年5月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，MBA，高级工程师。多年来从事医疗器械行业，曾任职于丰城医疗器械厂。自

1997年3月江西三鑫医疗器械有限责任公司成立以来一直在本公司任职，曾任

江西三鑫医疗器械有限责任公司董事、副总经理，本公司董事、总经理，云南三鑫董事，四川威力生董事。现任本公司副董事长，黑龙江鑫品晰董事长，宁波菲拉尔董事。

截至本募集说明书签署日，公司最近三年控股股东、实际控制人均为彭义兴、雷凤莲夫妇，未发生变化。

（二）控股股东、实际控制人股份质押情况

截至2025年6月30日，公司控股股东、实际控制人彭义兴、雷凤莲夫妇所

1-1-53江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

持股份不存在质押的情形，其一致行动人所持股份亦不存在质押的情形。

（三）控股股东、实际控制人及其一致行动人对其他企业的投资情况

截至2025年6月30日，除公司及其控制、参股的企业外，公司控股股东、实际控制人无对其他企业的投资，其一致行动人存在对其他企业的投资，具体情况如下所示：

姓名投资企业名称任职情况持股比例主营业务共青城鑫泽轩投资合伙

彭海波-30.00%商业服务业企业（有限合伙）共青城鑫泽轩投资合伙

-30.00%商业服务业企业（有限合伙）彭玲共青城鼎盛博盈投资中

-2.82%商业服务业心（有限合伙）

四、重要承诺及履行情况

（一）报告期内发行人、控股股东、实际控制人以及发行人董事、高级管

理人员、其他核心人员作出的重要承诺及其履行情况本次发行前相关主体已作出的重要承诺及其履行情况详见公司于2025年3月 27 日在深圳证券交易所网站（https://www.szse.cn）披露的《江西三鑫医疗科技股份有限公司2024年年度报告》之“第六节重要事项”之“一、承诺事项履行情况”及本募集说明书签署日前公告的相关文件。

截至本募集说明书签署日，本次发行前相关主体所作出的重要承诺履行情况正常。

（二）与本次发行相关的承诺

1、关于摊薄即期回报、采取填补措施的承诺

（1）控股股东、实际控制人

公司控股股东、实际控制人（以下简称“本人”）为保证公司填补回报措施

能够得到切实履行，特作出以下承诺：

“1、本人承诺不越权干预公司经营管理活动，亦不侵占公司利益；2、自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会及深圳证券交易所作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的

1-1-54江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会及深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会及深圳证券交易所的最新规定出具补充承诺；

3、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任

何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。

作为填补回报措施相关责任主体之一，若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意按照中国证监会及深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。”

（2）董事及高级管理人员

公司董事及高级管理人员（以下简称“本人”）为保证公司填补回报措施能

够得到切实履行，特作出以下承诺：

“1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；

2、本人承诺对职务消费行为进行约束；

3、本人承诺不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动；

4、本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报

措施的执行情况相挂钩；

5、若公司未来实施新的股权激励方案，本人承诺股权激励方案的行权条件

与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

6、自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会及深圳证券交易所作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会及深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会及深圳证券交易所的最新规定出具补充承诺；

7、本人将切实履行前述有关填补即期回报措施及相关承诺，若违反该等承

诺并给公司或者股东造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的赔偿责任。

作为填补回报措施相关责任主体之一，若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，

1-1-55江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

本人同意按照中国证监会及深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。”

2、关于持续满足债券余额不超过净资产50%的承诺

公司就本次向不特定对象发行可转换公司债券相关事项，作出如下承诺：

“1、截至本承诺函出具日，发行人拟申请发行不超过人民币53000万元（含本数）可转换公司债券，本次向不特定对象发行可转换公司债券的期限为自发行之日起六年。除前述情形外，发行人不存在其他已发行、已注册未发行或拟注册的债务融资工具。

2、发行人承诺将综合考虑资金需求、净资产情况、资本结构、偿债能力、市场情况等因素，确保本次向不特定对象发行可转换公司债券不会导致发行人累计债券余额超过最近一期末净资产的50%。若本次向不特定对象发行可转换公司债券未出现终止注册的情况，发行人计划在本次向不特定对象发行可转换公司债券发行之前，不发行任何其他计入累计债券余额的公司债/企业债，并且不向相关监管机构提交公司债/企业债的注册/备案申请文件。”

3、关于本次向不特定对象发行可转换公司债券的认购意向及承诺

公司持股5%以上股东、实际控制人及其一致行动人、董事（不含独立董事）、

高级管理人员（以下简称“本人”）承诺：

“1、本人将按照《证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等相关规定及三鑫医疗本次可转换公司债券发行时的市场情况决定是否参与认购，并将严格履行相应信息披露义务。

2、若三鑫医疗启动本次可转换公司债券发行首日（募集说明书公告日）与

本人及配偶、父母、子女最后一次减持公司股票日期间隔不满六个月（含）的，本人及配偶、父母、子女将不参与三鑫医疗本次可转换公司债券的发行认购。

3、若本人及配偶、父母、子女参与三鑫医疗本次可转换公司债券的发行认购，自本人及配偶、父母、子女完成本次可转换公司债券认购之日起六个月内，不以任何方式减持本人及配偶、父母、子女所持有的三鑫医疗股票或已发行的可转换公司债券。

1-1-56江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

4、本人将严格遵守《证券法》关于买卖上市公司股票的相关规定，不通过

任何方式（包括集中竞价交易、大宗交易或协议转让等方式）进行违反《证券法》

买卖三鑫医疗股票或可转换公司债券的行为，不实施或变相实施短线交易等违法行为。

5、若本人及配偶、父母、子女违反上述承诺减持三鑫医疗股票或可转换公

司债券的，本人及配偶、父母、子女因减持所得收益全部归公司所有，并依法承担由此产生的法律责任。”公司独立董事（以下简称“本人”）承诺：

“1、本人及本人关系密切的家庭成员承诺不认购本次向不特定对象发行的可转换公司债券，亦不会委托其他主体参与本次向不特定对象发行可转换公司债券的认购。

2、本人及本人关系密切的家庭成员自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺函的约束。若本人及本人关系密切的家庭成员违反上述承诺，将依法承担由此产生的法律责任。若对发行人或其他投资者造成损失的，本人将依法承担赔偿责任。”五、发行人董事、高级管理人员及其他核心人员情况

（一）现任董事、高级管理人员及其他核心人员基本情况

截至本募集说明书签署日，公司现任董事、高级管理人员及其他核心人员基本情况如下所示：

单位：万元最近一个会计姓名性别年龄类别职务年度税前报酬

彭义兴男67董事、核心技术人员董事长86.55

雷凤莲女64董事、核心技术人员副董事长79.03

毛志平男51董事、高级管理人员董事、总裁79.03

乐珍荣男65董事董事76.67

注董事、副总裁、董事

刘明1男36董事、高级管理人员75.19会秘书

注职工代表董事、审计

曾美花2女39董事27.66部经理

陈国锋男52董事独立董事9.00

1-1-57江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

最近一个会计姓名性别年龄类别职务年度税前报酬

蒋海洪男46董事独立董事9.00

夏晓华男48董事独立董事9.00

彭玲女43高级管理人员副总裁76.81

王甘英男45高级管理人员副总裁71.57

冷玲丽女42高级管理人员副总裁74.18

高级管理人员、核心

刘炳荣男41副总裁71.41技术人员

注1：公司当前财务总监职责暂由公司董事、副总裁、董事会秘书刘明代行，相关事项已经公司第五届董事会第十三次会议审议通过。

注2：曾美花原为公司监事，报告期后根据相关法规要求当选为公司第五届董事会职工代表董事。

上述人员简历如下所示：

彭义兴，其基本情况详见本募集说明书“第四节发行人基本情况”之“三、控股股东、实际控制人情况”之“（一）控股股东、实际控制人基本情况”。

雷凤莲，其基本情况详见本募集说明书“第四节发行人基本情况”之“三、控股股东、实际控制人情况”之“（一）控股股东、实际控制人基本情况”。

毛志平，男，1974年1月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历，高级经济师。曾任职于江西省未来广告公司、江西省电视台、广东科龙电器股份有限公司江西分公司。2003年12月加入江西三鑫医疗器械有限责任公司，曾任公司销售部经理、营销总监、副总经理。现任本公司董事、总裁，四川威力生董事长，成都威力生董事，云南三鑫董事，黑龙江鑫品晰董事，厦门精配董事。

乐珍荣，男，1960年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历，会计师。曾任职于江西东风药业股份有限公司、江西纸业股份有限公司、江西江中药业股份有限公司、江西博能实业集团有限公司、江西凯源科技有限公司。2011年6月加入本公司，曾任公司副总经理、财务总监、董事会秘书，宁波菲拉尔董事。现任本公司董事。

刘明，男，1989年8月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，硕士研究生学历，高级经济师。2011年4月加入本公司，曾任公司证券事务代表、证券投资部经理、证券投资总监、四川威力生总经理、江西圣丹康总经理、

江西圣丹康执行董事。现任公司董事、副总裁、董事会秘书，赣医公司执行董事、

1-1-58江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书总经理。

曾美花，女，1986年7月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历，中级会计师、中级审计师，高级管理会计师。2011年3月加入公司，曾任公司财务部会计、审计部副经理、公司职工代表监事。现任公司职工代表董事、审计部经理，黑龙江鑫品晰监事，赣医公司监事，江西圣丹康监事，江西呈图康监事，江西钶维肽监事，哈尔滨鑫峰医疗监事，成都威力生监事，哈尔滨瑞佳永盛监事，河南鑫宥康监事。

陈国锋，男，1973年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，农工党员，硕士研究生学历，高级会计师、证券特许注册会计师、注册资产评估师。曾任江西中昊会计师事务所部门经理；广东恒信德律会计师事务所高级经理；江西联创

光电科技股份有限公司、江西火眼信息技术有限公司、江西日月明测控科技股份

有限公司等公司财务总监；江西同和药业股份有限公司、江西三鑫医疗科技股份

有限公司、江西杏林白马药业股份有限公司等公司独立董事。现任仁和药业股份有限公司董事会秘书、江西闪亮维眸医药有限公司董事、九江善水科技股份有限

公司独立董事、江西云眼视界科技股份有限公司独立董事、本公司独立董事。

蒋海洪，男，1979年4月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，法学博士，副教授，硕士研究生导师。曾任上海医疗器械高等专科学校讲师，江苏东星智慧医疗科技股份有限公司独立董事。现任上海健康医学院医疗产品管理专业主任，上海功承瀛泰律师事务所高级顾问、兼职律师，国家卫健委“十三五”规划教材主编，全国高等职业教育“十四五”规划教材主编，中国医疗器械蓝皮书丛书副主编，兼任国家药品监督管理局高级研修学院特聘专家、中国药品监督管理研究会医疗器械专委会委员，上海医学装备协会医疗器械监管科学分会常务副会长兼秘书长，上海市市场监督管理学会理事，上海市食品药品安全研究会理事，本公司独立董事。

夏晓华，男，1977年6月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，博士研究生学历，教授。曾任湖南益阳发电有限责任公司助理工程师，长沙理工大学管理学助教，北京大学应用经济学博士后，中国人民大学讲师、副教授。现任中国人民大学应用经济学院教授、博士生导师，晶科电力科技股份有限公司独立董事，江西黑猫炭黑股份有限公司独立董事，本公司独立董事。

1-1-59江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书彭玲，女，1982年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2008年加入本公司，曾任公司总经理秘书、技术中心技术员、车间主任、生产厂厂长，具有丰富的医疗器械生产、质量管理和运营管理经验。现任本公司副总裁，云南三鑫董事，四川威力生董事。

王甘英，男，1980年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历。2004年2月加入本公司，曾任公司新产品总质检、品质部经理、生产技术部经理、生产厂副厂长、质量管理部经理、质量管理总监、管理者代表。

现任本公司副总裁、管理者代表，云南三鑫董事。

冷玲丽，女，1983年3月出生，中国国籍，无境外永久居住权，本科学历。

2011年加入本公司，曾任公司商务主管、投标主管、市场部经理、商务部经理、商务部总监、成都威力生董事。现任本公司副总裁，四川威力生董事，河南鑫宥康执行董事、总经理，九江市金贝壳企业管理有限公司监事。

刘炳荣，男，1984年7月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，硕士研究生学历，中级工程师。2008年9月加入本公司，曾任公司生物技术检验员、技术中心经理助理、总工助理、注册部经理、研发部经理、法规事务总监、研发总监。现任本公司副总裁，江西钶维肽执行董事、总经理，宁波菲拉尔董事长。

（二）现任董事、高级管理人员及其他核心人员兼职情况

截至2025年6月30日，公司现任董事、高级管理人员及其他核心人员在外任职情况如下所示：

其他单位名称与公司的关联姓名职务其他单位名称担任的职务关系

厦门精配软件工程有限公司/兼

毛志平董事、总裁董事参股公司职

仁和药业股份有限公司/全职董事会秘书无关联关系

江西闪亮维眸医药有限公司/兼董事无关联关系职

陈国锋独立董事九江善水科技股份有限公司/兼独立董事无关联关系职江西云眼视界科技股份有限公司独立董事无关联关系

/兼职专业（系）主

蒋海洪独立董事上海健康医学院/全职无关联关系任

1-1-60江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

其他单位名称与公司的关联姓名职务其他单位名称担任的职务关系

高级顾问、兼

上海功承瀛泰律师事务所/兼职无关联关系职律师

中国人民大学/全职教授无关联关系

晶科电力科技股份有限公司/兼夏晓华独立董事独立董事无关联关系职

黑猫炭黑股份有限公司/兼职独立董事无关联关系九江市金贝壳企业管理有限公司冷玲丽副总裁监事无关联关系

/兼职

（三）现任董事、高级管理人员及其他核心人员持有本公司股份情况

截至2025年6月30日，公司现任董事、高级管理人员及其他核心人员持有本公司股份情况如下所示：

单位：万股姓名职务股份数量有限售条件的股份数量

彭义兴董事长12892.609669.45

雷凤莲副董事长2712.052034.04

毛志平董事、总裁297.37223.02

乐珍荣董事157.40118.05

刘明董事、副总裁、董事会秘书66.9250.19

曾美花职工代表董事、审计部经理--

陈国锋独立董事--

蒋海洪独立董事--

夏晓华独立董事--

彭玲副总裁46.8035.10

王甘英副总裁91.1068.33

冷玲丽副总裁52.4139.31

刘炳荣副总裁82.2669.20

（四）董事、高级管理人员及其他核心人员最近三年的变动情况

1、董事变动情况

报告期内，公司董事变动情况如下所示：

姓名担任的职务变动期间变动类型变动原因周益平独立董事2023年度离任届满离任虞义华独立董事2023年度离任届满离任

1-1-61江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

经2022年年度股东大会会议审议乐珍荣董事2023年度被选举通过，选举为公司非独立董事经2022年年度股东大会会议审议陈国锋独立董事2023年度被选举通过，选举为公司独立董事经2022年年度股东大会会议审议夏晓华独立董事2023年度被选举通过，选举为公司独立董事

2、高级管理人员变动情况

报告期内，公司高级管理人员变动情况如下所示：

姓名担任的职务变动期间变动类型变动原因

经第四届董事会第十七次会议审冷玲丽副总经理2022年度聘任议通过，聘任为公司副总经理乐珍荣副总经理2023年度离任届满离任

董事、副总裁、经第五届董事会第一次会议审议刘明2023年度聘任

董事会秘书通过，聘任为公司副总裁

经第五届董事会第一次会议审议刘炳荣副总裁2023年度聘任通过，聘任为公司副总裁邹蓓廷财务总监2024年度离任个人原因

3、其他核心人员变动情况

报告期内，公司核心技术人员为彭义兴、雷凤莲、刘炳荣，核心技术人员保持不变。

4、监事变动情况

报告期内，公司存在曾设置监事会和存在曾聘任监事的情形，人员分别为监事长余珍珠、监事张琳、职工代表监事曾美花。

公司根据《公司法》《国务院关于实施＜中华人民共和国公司法＞注册资本登记管理制度的规定》《关于新<公司法>配套制度规则实施相关过渡期安排》等相关规定，于2025年8月26日召开2025年第一次临时股东大会审议通过《关于减少注册资本并修订＜公司章程＞的议案》，对内部监督机构调整，自该股东大会审议通过之日起，公司不再设监事会及监事，监事会的职权由董事会审计委员会行使。

（五）对董事、高级管理人员及其他员工的激励情况

报告期内，公司对董事、高级管理人员及其他员工的激励情况主要为2021年限制性股票激励计划及2024年限制性股票激励计划，具体情况为：

1-1-62江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

1、2021年限制性股票激励计划

（1）主要内容

1）股权激励方式：第二类限制性股票。

2）股票来源：公司向激励对象定向发行公司 A 股普通股股票。

3）授予数量：公司于本激励计划授予日共授予激励对象限制性股票850.00万股，占本激励计划草案公告日公司股本总额394027500股的2.16%。

4）授予价格：授予价格为6.43元/股。

5）授予日期：2021年10月21日。

6）授予对象：本激励计划授予限制性股票的激励对象共93人，包括公司公

告本激励计划时在本公司（含控股子公司）任职的董事、高级管理人员、核心管

理人员及核心技术（业务）人员，上述所有激励对象，不包括独立董事、监事。

7）归属安排：本计划授予的限制性股票在激励对象满足相应归属条件后将

按约定比例分批次归属，归属日必须为交易日，且获得的限制性股票不得在下列期间内归属：*公司定期报告公告前30日，因特殊原因推迟定期报告公告日期的，自原预约公告日前30日起算，至公告前1日；*公司业绩预告、业绩快报公告前10日；*自可能对本公司股票及其衍生品种交易价格产生较大影响的重

大事件发生之日或者进入决策程序之日，至依法披露后2个交易日内；*中国证监会及深圳证券交易所规定的其他期间。

8）本激励计划授予限制性股票的各批次归属安排具体如下：

归属期归属时间归属比例自授予之日起12个月后的首个交易日至授予之日起24

第一个归属期40%个月内的最后一个交易日止自授予之日起24个月后的首个交易日至授予之日起36

第二个归属期30%个月内的最后一个交易日止自授予之日起36个月后的首个交易日至授予之日起48

第三个归属期30%个月内的最后一个交易日止

9）限制性股票归属的业绩考核要求

*公司层面业绩考核要求

本激励计划授予的限制性股票分三期归属，归属考核年度为2021年、2022

1-1-63江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

年、2023年。公司对激励对象分年度进行绩效考核，每个会计年度考核一次，以达到公司业绩考核目标作为激励对象当年度的限制性股票归属条件之一。

激励对象各年度业绩考核目标如下表所示：

归属期对应考核年度业绩考核目标

以2020年度业绩为基数，2021年度营业收入增长率不

第一个归属期2021年度

低于40%或者2021年度净利润增长率不低于40%；

以2020年度业绩为基数，2022年度营业收入增长率不

第二个归属期2022年度

低于70%或者2022年度净利润增长率不低于60%；

以2020年度业绩为基数，2023年度营业收入增长率不

第三个归属期2023年度

低于100%或者2023年度净利润增长率不低于80%；

注：本小节关于业绩考核目标中的“净利润”均指经审计的扣除非经常性损益后归属于上市公司股东

的净利润，且剔除本激励计划及其它激励计划股份支付费用影响的数值作为计算依据。

*个人层面绩效考核要求

所有激励对象的个人层面绩效考核按照公司现行的相关规定组织实施，并依照激励对象的考核结果确定其实际归属的股份数量。激励对象的绩效考核结果划分为 A、B、C、D 四个档次，届时根据以下考核评级表中对应的个人层面归属系数确定激励对象的实际归属的股份数量：

考核结果 A B C D

个人层面归属系数（N） 1.0 0.9 0.8 0

在公司业绩各考核年度对应考核目标完成的前提下，激励对象当期实际归属的限制性股票数量=个人当期目标归属的股数×个人层面归属系数（N）。

若激励对象当期的个人层面归属系数未达1.0的，则当期剩余不满足归属条件的股份数应当取消归属，并作废失效，不可递延至下一年度。

（2）实施进展

2021年9月18日，公司召开了第四届董事会第十三次会议以及第四届监事会第十二次会议，审议通过了《关于公司<2021年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关于公司<2021年限制性股票激励计划实施考核管理办法>的议案》《关于提请公司股东大会授权董事会办理股权激励相关事宜的议案》等相关议案。独立董事对公司2021年限制性股票激励计划发表了同意的独立意见，公司监事会对公司2021年限制性股票激励对象名单出具了核查意见，江西华邦律师事务所出具了《江西华邦律师事务所关于公司2021年限制性股票激励计划

1-1-64江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书的法律意见书》。

2021年10月15日，公司召开2021年第一次临时股东大会，审议通过了《关于公司<2021年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关于公司<2021年限制性股票激励计划实施考核管理办法>的议案》以及《关于提请公司股东大会授权董事会办理股权激励相关事宜的议案》。

2021年10月21日，公司召开了第四届董事会第十五次会议以及第四届监

事会第十四次会议，审议通过了《关于向激励对象授予限制性股票的议案》。独

立董事就向激励对象授予限制性股票发表了同意的独立意见，公司监事会对2021年限制性股票激励计划授予日激励对象人员名单出具了核实意见，江西华邦律师事务所出具了《江西华邦律师事务所关于公司2021年限制性股票激励计划向激励对象授予限制性股票的法律意见书》。

2022年9月28日，公司召开第四届董事会第二十一次会议、第四届监事会第十九次会议，审议通过了《关于调整2021年限制性股票激励计划授予价格的议案》《关于2021年限制性股票激励计划第二类限制性股票第一个归属期归属条件成就的议案》《关于作废2021年限制性股票激励计划部分已授予尚未归属的第二类限制性股票的议案》等相关议案。公司独立董事对议案内容发表了同意的独立意见，监事会对本激励计划第一个归属期归属对象名单出具了核查意见，江西华邦律师事务所出具了《江西三鑫医疗科技股份有限公司2021年限制性股票激励计划第二类限制性股票授予价格调整、第一个归属期归属条件成就暨部分第二类限制性股票作废事项的法律意见书》。

2022年10月13日，中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）江西分所出具

了《江西三鑫医疗科技股份有限公司验资报告》（中兴华验字[2022]第520008号）。

本次授予限制性股票的总额3347200.00股，故公司拟增加股本人民币

3347200.00元，变更后的股本为人民币397374700.00元。经审验，截至2022年10月11日止，公司已收到89名激励对象认缴提股款人民币21020416.00元，其中：新增股本人民币3347200.00元，转入资本公积（股本溢价）人民币

17673216.00元。所有认缴提股款均以货币资金形式投入。公司已在中国证券登

记结算有限责任公司深圳分公司办理了本次归属第二类限制性股票登记手续，本次归属新增股份将于2022年10月28日上市流通。

1-1-65江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2023年10月10日，公司召开第五届董事会第四次会议、第五届监事会第四次会议，审议通过了《关于调整2021年限制性股票激励计划授予数量及授予价格的议案》《关于2021年限制性股票激励计划第二类限制性股票第二个归属期归属条件成就的议案》《关于作废2021年限制性股票激励计划部分已授予尚未归

属的第二类限制性股票的议案》。公司独立董事对议案内容发表了同意的独立意见，监事会对本激励计划第二个归属期归属对象名单出具了核查意见，江西华邦律师事务所出具了《江西华邦律师事务所关于江西三鑫医疗科技股份有限公司

2021年限制性股票激励计划授予数量及授予价格调整、第二个归属期归属条件成就暨部分第二类限制性股票作废事项的法律意见书》。

2023年10月17日，深圳久安会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《江西三鑫医疗科技股份有限公司验资报告》（久安验字[2023]第00005号）。本次归属限制性股票的总额3009435.00股，故公司拟增加股本人民币3009435.00元，变更后的股本为人民币519596545.00元。经审验，截至2023年10月13日止，公司已收到激励对象认缴提股款人民币14190701.83元，其中：新增股本人民币3009435.00元，转入资本公积（股本溢价）人民币11181254.83元，其他应付款12.00元（为激励对象汪少南多转款）。所有认缴提股款均以货币资金形式投入。公司已在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理了本次归属第二类限制性股票登记手续，本次归属新增股份将于2023年10月31日上市流通。

2024年9月25日，公司召开第五届董事会第十五次会议、第五届监事会第十四次会议，审议通过了《关于调整2021年限制性股票激励计划授予价格的议案》《关于2021年限制性股票激励计划第二类限制性股票第三个归属期归属条件成就的议案》《关于作废2021年限制性股票激励计划部分已授予尚未归属的第二类限制性股票的议案》。监事会对本激励计划第三个归属期归属对象名单出具了核查意见，江西华邦律师事务所出具了《江西华邦律师事务所关于江西三鑫医疗科技股份有限公司2021年限制性股票激励计划授予价格调整、第三个归属期归属条件成就暨部分第二类限制性股票作废事项的法律意见书》。

2024年10月14日，中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《江西三鑫医疗科技股份有限公司验资报告》（中兴华验字[2024]第520004号）。公司本次限制性股票激励计划向67名激励对象定向发行限制性股票2800980股，故

1-1-66江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司拟增加股本人民币2800980.00元，变更后的股本为人民币522397525.00元。经审验，截至2024年10月10日止，公司已收到67名激励对象认缴股票款人民币12507496.22元，其中：新增股本人民币2800980.00元，转入资本公积（股本溢价）人民币9706516.22元。所有认缴股票款均以货币资金形式投入。

公司已在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理了本次归属第二类限

制性股票登记手续，本次归属股票的上市流通日为2024年11月1日。

2、2024年限制性股票激励计划

（1）主要内容

1）股权激励方式：第一类限制性股票。

2）股票来源：公司从二级市场回购的公司 A 股普通股股票。

3）授予对象：本激励计划授予限制性股票的激励对象包括公司公告本激励

计划时在本公司（含控股子公司）任职的董事、高级管理人员、核心技术（管理/业务）人员，上述所有激励对象中，不包括单独或合计持有公司5%以上股份的股东或实际控制人及其配偶、父母、子女；不包括独立董事、监事。

4）本激励计划的有效期：本激励计划的有效期为自限制性股票授予登记完

成之日起至激励对象获授的限制性股票全部解除限售或回购注销之日止，最长不超过48个月。

5）本激励计划的限售期

本激励计划授予的限制性股票的解除限售期及各期解除限售时间安排如下

表所示：

解除限售期解除限售时间解除限售比例自限制性股票授予登记完成之日起12个月后的首

第一个解除限售期个交易日起至限制性股票授予登记完成之日起2450%个月内的最后一个交易日当日止自限制性股票授予登记完成之日起24个月后的首

第二个解除限售期个交易日起至限制性股票授予登记完成之日起3650%个月内的最后一个交易日当日止

6）限制性股票解除限售的业绩考核要求

*公司层面业绩考核要求

1-1-67江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

本激励计划限制性股票对应的考核年度为2024年、2025年两个会计年度，每个会计年度考核一次，以达到业绩考核目标作为激励对象当年度的解除限售条件之一。

本激励计划授予的限制性股票各年度业绩考核目标如下表所示：

解除限售期对应考核年度业绩考核目标

公司需满足下列两个条件之一：以2023年营业收入为

第一个解除限售期2024年度基数，2024年营业收入增长率不低于15.00%；以2023年净利润为基数，2024年净利润增长率不低于10.00%。

公司需满足下列四个条件之一：以2023年营业收入为基数，2025年营业收入增长率不低于26.50%；以2023年净利润为基数，2025年净利润增长率不低于20.00%；

第二个解除限售期2025年度

2024年至2025年平均营业收入较2023年营业收入增长

不低于20.75%；2024年至2025年平均净利润较2023年净利润增长不低于15.00%。

注：1、上述“营业收入”以公司经审计的合并报表数值为计算依据；

2、上述“净利润”指经审计的合并报表中扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润，并剔除

有效期内公司所有股权激励计划及员工持股计划所涉及股份支付费用影响的数据作为计算依据；

3、上述限制性股票解除限售条件涉及的业绩目标不构成公司对投资者的业绩预测和实质承诺。

若公司未达成上述业绩考核目标的，则所有激励对象当期计划解除限制性股票不可解除限售，由公司按回购价格加上银行同期存款利息之和回购注销，不得递延至下期解除限售。

*个人层面绩效考核要求激励对象个人层面的考核根据公司内部绩效考核相关制度实施。公司依照激励对象的考核结果确定其个人层面解除限售比例。激励对象绩效考核结果划分为A、B、C、D 四个档次，届时根据以下考核评级表中对应的个人层面解除限售系数确定激励对象的实际解除限售的股份数量：

考核结果 A B C D

个人层面解除限售系数（N） 1.0 0.9 0.8 0

在公司业绩考核目标达成的前提下，激励对象个人当期实际解除限售数量=个人当期计划解除限售的数量×个人层面解除限售系数（N）。

若激励对象当期个人层面解除限售系数未达1.0的，则当期剩余不满足解除限售条件的股份不得解除限售，由公司按回购价格加上银行同期存款利息之和回购注销，不得递延至下期解除限售。

1-1-68江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

激励对象为公司董事和高级管理人员的，如公司发行股票（含优先股）或可转债等导致公司即期回报被摊薄而须履行填补即期回报措施的，作为本次激励计划的激励对象，其个人所获限制性股票的解除限售，除满足上述解除限售条件外，还需满足公司制定并执行的填补回报措施得到切实履行的条件。

（2）实施进展2024年6月6日，公司召开第五届董事会第十次会议，审议通过了《关于公司<2024年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关于公司<2024年限制性股票激励计划实施考核管理办法>的议案》《关于提请股东大会授权董事会办理股权激励相关事宜的议案》等与公司2024年限制性股票激励计划相关的议案。同日，公司召开第五届监事会第十次会议，审议通过了与本激励计划相关的议案并对公司本激励计划授予的激励对象名单进行核实。

2024年7月29日，公司召开第五届董事会第十二次会议，审议通过了《关于公司<2024年限制性股票激励计划（草案修订稿）>及其摘要的议案》《关于公司<2024年限制性股票激励计划实施考核管理办法（修订稿）>的议案》《关于提请股东大会授权董事会办理股权激励计划相关事宜的议案》等与本激励计划相关的议案。同日，公司召开第五届监事会第十一次会议，审议通过了与本激励计划相关的议案并对公司本激励计划授予的激励对象名单（修订稿）进行核实。

2024年8月14日，公司召开2024年第一次临时股东大会，审议通过了《关于公司<2024年限制性股票激励计划（草案修订稿）>及其摘要的议案》《关于公司<2024年限制性股票激励计划实施考核管理办法（修订稿）>的议案》《关于提请股东大会授权董事会办理公司股权激励相关事宜的议案》等与本激励计划相关的议案，公司独立董事就本激励计划相关议案向公司全体股东征集了委托投票权。

本激励计划获得公司2024年第一次临时股东大会批准，董事会获得授权办理公司股权激励计划相关事宜。同日，公司对外披露了《关于2024年限制性股票激励计划内幕信息知情人买卖公司股票情况的自查报告》。

2024年8月15日，公司召开第五届董事会第十四次会议和第五届监事会第十三次会议，审议通过了《关于向2024年限制性股票激励计划激励对象授予限制性股票的议案》。公司监事会对本激励计划激励对象名单（截至授予日）进行

1-1-69江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

审核并发表了核查意见。

2024年8月21日，中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《验资报告》（中兴华验字[2024]第520003号）。经审验，截至2024年8月20日，公司股本人民币519596545.00元没有发生变化，但公司股本形式发生了变化，具体为股本中流通股减少8295650.00股，限制性股份及库存股增加8295650.00股，其中限制性股份8135650.00股，库存股160000.00股（员工放弃激励）。经审验，截至2024年8月20日，公司已向116名激励对象授予限制性股票共计人民币普通股8135650.00股，授予价格为人民币3.5元/股认缴款人民币

28474775.00元，所有认缴款项均已汇入公司在平安银行南昌昌南支行的

15388888886672账户内。本次限制性股票授予日为2024年8月15日，授予限

制性股票的上市日期为2024年8月30日。

2025年8月7日，公司召开第五届董事会第二十一次会议、第五届监事会第十九次会议，审议通过了《关于2024年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就的议案》《关于调整2024年限制性股票激励计划回购价格及回购注销部分限制性股票的议案》等议案。董事会薪酬与考核委员会、监事会对相关事项出具了核查意见，江西华邦律师事务所出具了《江西华邦律师事务所关于江西三鑫医疗科技股份有限公司2024年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就、回购价格调整及回购注销部分限制性股票的法律意见书》。

六、发行人所处行业基本情况

报告期内，公司主要从事面向全球市场的医疗器械研发、制造、销售及服务。

根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017）规定，公司所处行业属于“制造业”中的“专用设备制造业”，细分行业为“医疗仪器设备及器械制造”，分类编码为“C358”；根据《中国上市公司协会上市公司行业统计分类指引》，公司所处行业属于“制造业”中的“专用设备制造业”，细分行业为“医疗仪器设备及器械制造”，分类编码为“CG358”。

（一）行业监管体制及最近三年监管政策的变化

1、行业主管部门及监管体制

（1）行业主管部门

1-1-70江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司主营业务所处行业的主管部门主要为国家发展和改革委员会、国家药品监督管理局。

国家发改委是我国医疗器械行业的宏观管理部门，主要负责组织实施产业政策，研究拟订行业发展规划，指导行业结构调整及实施行业管理。

国家药品监督管理局是我国医疗器械行业的主管部门，主要职责为：负责药品、医疗器械和化妆品安全监督管理；制定并监督实施药品、医疗器械和化妆品

标准分类管理制度；制定并实施医疗器械注册管理制度；制定药品、医疗器械和

化妆品研制质量管理规范并监督实施；承担药品、医疗器械和化妆品不良反应的

监测、评价和处置工作和安全应急管理工作；制定执业药师资格准入制度，指导监督执业药师注册工作；负责组织指导药品、医疗器械和化妆品监督检查工作；

负责指导省、自治区、直辖市药品监督管理部门工作等。

（2）行业监管体制

根据《医疗器械监督管理条例》（国务院令第739号）、《医疗器械注册与备案管理办法》（国家市场监督管理总局令第47号）等相关规定，医疗器械监督管理遵循风险管理、全程监控、科学监管、社会共治的原则。我国按照风险程度对医疗器械实施分类管理，其中，第Ⅰ类医疗器械指风险程度低，实行常规管理可以保证其安全、有效的医疗器械；第Ⅱ类医疗器械指具有中度风险，需要严格控制管理以保证其安全、有效的医疗器械；第Ⅲ类医疗器械指具有较高风险，需要采取特别措施严格控制管理以保证其安全、有效的医疗器械。评价医疗器械风险程度，应当考虑医疗器械的预期目的、结构特征、使用方法等因素。

2、最近三年行业主要政策及法规

（1）最近三年行业主要政策及法规

第一，行业相关监管法律、法规及规范性文件序文件名称发布机构发布日期文号主要内容号《医疗器械主要规定了医疗器械产品注册与备中华人民共

监督管理条案、医疗器械生产、经营与使用、

1国务院2024.12和国国务院

例（2024年不良事件的处理与医疗器械的召

令第797号修订）》回、监督检查，法律责任等内容。

《医疗器械国家药监国家药品监加强了对医疗器械临床试验的管

22022.03

临床试验质局、国家卫督管理局、国理，主要规定了伦理委员会职责、

1-1-71江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序文件名称发布机构发布日期文号主要内容号量管理规范生健康委家卫生健康医疗器械临床试验机构和研究者职

（2022年修委员会2022责、申办者职责、临床试验方案和订）》年第28号试验报告、多中心临床试验、记录

要求等内容，保证医疗器械临床试验过程规范。

国家市场国家市场监《医疗器械主要规范医疗器械不良事件监测和监督管理督管理总局、

不良事件监再评价及其监督管理，及时、有效

3总局、国家2018.08国家卫生健

测和再评价控制医疗器械上市后风险，保障人卫生健康康委员会令管理办法》体健康和生命安全。

委员会第1号《医疗器械国家市场国家市场监主要规定了医疗器械企业的经营许经营监督管

4监督管理2022.03督管理总局可与备案管理、经营质量管理、监理办法（2022总局令第54号督检查、法律责任等内容。

年修订）》《医疗器械国家市场国家市场监主要规定了医疗器械企业的生产许生产监督管

5监督管理2022.03督管理总局可与备案管理、生产质量管理、监理办法（2022总局令第53号督检查、法律责任等内容。

年修订）》主要规范了我国境内医疗器械注《医疗器械国家市场国家市场监册、备案及其监督管理活动，第一

6注册与备案监督管理2021.08督管理总局类医疗器械实行产品备案管理，第管理办法》总局令第47号二类、第三类医疗器械实行产品注册管理。

国家药品监《医疗器械国家药监督管理局主要规范医疗器械在生产流通使用

7唯一标识系2019.08

局2019年第66环节唯一的产品标识和生产标识。

统规则》号国家食品药主要规范医疗器械生产企业的医疗《医疗器械国家食药品监督管理器械设计开发、生产、销售和售后

8生产质量管2014.12

监局总局2014年服务等过程，保障医疗器械安全、理规范》

第64号有效。

第二，行业相关政策政策名称发布机构主要内容发布年份加强血透服务供给。各省级卫生健康行政部门要会同中医药主管部门全面梳理辖区内常住人口超过10万且

县域内不能提供血液透析服务的县，以及县域内血液《关于实施透析设施设备陈旧、数量不足、无法满足患者需求的国家卫生

2025年卫生县。对于县域内医院均不能提供血液透析服务的，县

健康委、国

健康系统为级及以上卫生健康行政部门、中医药主管部门要结合家中医药2025年民服务实事县域内透析患者数量及医疗服务能力等，依据《医疗局、国家疾项目的通机构血液透析室基本标准（试行）》，确定一家医院设控局知》置血液透析室，配置血液透析机等相关医疗设备和专业技术人员，不迟于11月底开展血液透析服务。对于因设施设备问题无法满足患者需求的，要及时增配、更新。

《关于全面国务院办提出加快构建药品医疗器械全国统一大市场，打造具2024年

1-1-72江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

政策名称发布机构主要内容发布年份深化药品医公厅有全球竞争力的创新生态。

疗器械监管改革促进医药产业高质量发展的意见》

提出到2025年，主要经济指标实现中高速增长，前沿领域创新成果突出，创新驱动力增强，产业链现代化《“十四工业和信水平明显提高，药械供应保障体系进一步健全，国际五”医药工

息化部等化全面向高端迈进。到2035年，医药工业实力将实现2022年业发展规

九部门整体跃升，创新驱动发展格局全面形成，实现更高水划》

平满足人民群众健康需求，为全面建成健康中国提供坚实保障。

重点将部分临床用量较大、采购金额较高、临床使用

较成熟、市场竞争较充分、同质化水平较高的高值医《关于开展用耗材纳入采购范围。所有公立医疗机构均应参与集国家组织高

国家医保中采购。在质量标准、生产能力、供应稳定性、企业值医用耗材

局、发改委信用等方面达到集中带量采购要求的企业均可参与集2021年集中带量采等八部门采。根据采购量基数和约定采购比例合理确定约定采购和使用的购量。坚持公平竞争原则，明确竞价和中选规则。强指导意见》

调企业自愿参加自主报价，通过质量和价格竞争产生中选价格和中选企业。

《国民经济深入推动医疗设备和医药创新发展，持续扩大优质消和社会发展

费品、中高端产品供给和教育、医疗、养老等服务供

第十四个五

全国人大给，增加农村医疗服务的供给；加快临床急需和罕见2021年年规划和

病治疗药品、医疗器械审评审批，促进临床急需境外

2035年远景

已上市新药和医疗器械尽快在境内上市。

目标纲要》

理顺高值医用耗材价格体系，完善高值医用耗材全流程监督管理，净化高值医用耗材市场环境和医疗服务《治理高值国务院办执业环境，支持具有自主知识产权的国产高值医用耗医用耗材改2019年公厅材提升核心竞争力，推动形成高值医用耗材质量可靠、革方案》

流通快捷、价格合理、使用规范的治理格局，促进行业健康有序发展、人民群众医疗费用负担进一步减轻。

（2）国家出台的行业法律法规政策措施对公司经营发展的影响

公司产品及研发方向符合国家政策鼓励、支持的行业发展趋势。在行业整体发展态势良好的情况下，公司凭借稳定的生产体系、高效的研发体系、丰富的产品线、优秀的产品性能和完善的技术支持服务，将加速国内外市场的拓展，实现可持续发展。

（二）行业近三年在新技术、新产业、新业态、新模式方面的发展情况和未来发展趋势

公司主要产品为血液净化类医疗器械，相应所处行业为血液净化医疗器械行

1-1-73江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书业，该行业具有知识密集、资本密集、多学科交叉的行业特点。我国政府近年来陆续出台相关政策支持、鼓励血液净化行业的发展，为行业发展创造了良好的外部环境。由于人民健康管理意识的不断增强、人口老龄化加剧等因素，行业的市场需求和规模不断扩大。近三年该行业呈现如下发展特征和趋势：

第一，ESRD 患者治疗渗透率持续提高

中国有数百万的 ESRD 患者，但治疗率仍处于相对较低水平。自 2012 年国务院将 ESRD 列入大病医保以来，陆续有关于大病医保支付相关政策进一步落地，并覆盖了城乡居民，在全国多数地区实行血液透析打包收费，部分地区医保报销比例可以达到95%及以上，极大减轻了患者的支付负担。随着医保政策的不断完善，患者健康意识的增强，血液净化相关产品技术水平的提高，国内接受血液净化治疗的新增患者数近年来呈稳步增长态势，治疗渗透率持续提高。

第二，带量采购等政策的出台进一步提升行业集中度目前，中国正在持续推进医疗器械带量采购政策的执行，部分省市正逐步扩大医用耗材（包括血液透析器及血液透析管路等）带量采购的覆盖面。带量采购通过“以价换量”的模式，压缩了中选产品的中间销售环节，为中选企业提供了采购量以及产品入院的保障，促使企业回归产品的生产研发。在带量采购政策不断实施的背景下，血液净化行业的专业化分工将进一步加强，市场中拥有较强资金实力、研发能力、运营能力及仓储物流能力的企业将获得更高的市场份额，血液净化行业集中度有望得到进一步提升。

第三，技术升级推动产品更新迭代，患者使用友好度不断提升

血液透析是 ESRD 患者最常用的治疗方法。随着医疗技术水平的不断提高，不断研发出更有利于满足患者使用安全性和提高使用体验的产品成为血液透析领域的更新迭代趋势。

（三）市场格局

1、血液净化医疗器械行业的基本情况

（1）血液净化的基本情况

血液净化是指通过清除血液中的有害物质治疗某些疾病的技术，包括血液透

1-1-74江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书析（HD）、血液滤过（HF）、血液透析滤过（HDF）、连续肾脏替代疗法（CRRT）、

血浆置换（PE）等（来源于《GB/T 13074-2024 血液净化术语》）。其中，血液透析是目前应用最广泛的血液净化治疗方法之一，其作为一种维持患者生存所必需的肾脏替代治疗方式，适用于绝大多数急、慢性肾功能衰竭患者，透析患者每周透析治疗的次数相对固定，一般为2～3次。

血液透析治疗过程情况如下：血液与透析液在中空纤维透析膜内外两侧呈反向流动，利用半透膜原理，借助半透膜两侧的浓度梯度、渗透压梯度、水压梯度等，通过弥散和对流机制进行物质交换，清除患者血液中的代谢废物和毒素，纠正水、电解质和酸碱平衡。血液透析治疗所应用的产品主要包括血液透析机、血液透析器、血液透析浓缩物、血液透析体外循环管路及血液净化补液管路、内瘘

针或透析用留置针等，其中血液透析机为有源医疗设备，作为控制单元为透析过程提供动力，血液透析器为核心耗材，对血液透析质量和效果发挥关键作用。

血液透析治疗过程示意图如下：

透析器是血液透析中的关键耗材，用于清除血液中代谢废物及多余水分，中空纤维透析膜是透析器的核心部件。透析器内由上万根中空纤维透析膜组成，中空纤维透析膜具备良好的生物相容性、高效的溶质清除特性等。血液透析过程中，人体的血液和透析液在膜的两侧反向流动，通过对流、弥散的方式进行物质交换，将人体所需的物质输入到人体内，同时排出有毒的物质，达到净化血液的目的。

（2）血液透析的需求情况

1-1-75江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第一，中国大陆地区终末期肾病患者（ESRD）数量保持稳步增长

慢性肾脏病（CKD，又称为慢性肾衰竭）是指肾脏结构与功能发生慢性进展性破坏，导致肾脏无法正常过滤掉血液中的代谢废物和多余水分。诱发 CKD 的病因多种多样，其中糖尿病和高血压两种慢性疾病都会影响肾脏内血液循环，是CKD 最主要的致病因素。此外，临床研究显示 CKD 的发病率随年龄的增高而逐渐增加。

CKD 按照疾病进展和肾小球滤过率指标可划分为 5 个阶段，其中第 5 个阶段亦被称为终末期肾病（ESRD）。ESRD 患者的肾功能已经衰竭或接近衰竭，必须通过肾移植或血液净化进行治疗，血液透析是 ESRD 患者的主要治疗方式之一。

目前 ESRD 是不可治愈的疾病，由于肾功能的严重失效会导致水电解质以及代谢废物蓄积在患者体内，除进行肾脏移植手术以外，患者需终生进行血液净化治疗。

近年来，中国大陆地区终末期肾病患者（ESRD）数量持续增长，预计到 2027年，中国 ESRD 患者数量将增至 527.13 万，2023 年至 2027 年的复合年均增长率为6.32%，相关患者的数量增长情况如下：

资料来源：弗若斯特沙利文2025年3月出具的《中国血液净化制品市场行业研究报告》

中国大陆地区终末期肾病患者（ESRD）数量持续增长，血液透析是 ESRD患者的主要治疗方式，相应血液透析市场需求巨大。未来随着国内支付体系的完善，透析行业的发展成熟和分级诊疗政策的进一步落地，我国血液透析需求将逐步得到释放。

从市场增长来看，透析患者数量逐年上升，血液透析治疗渗透率持续提高，国内对于血液透析治疗的整体需求呈现不断增长的态势。

1-1-76江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第二，糖尿病肾病患者数量保持增长趋势

根据全国血液净化病例信息登记系统（CNRDS）统计信息，2011-2024 年中国大陆地区血液透析新增患者中糖尿病肾病占比保持增长趋势。2024年我国血液透析新增患者中，糖尿病肾病患者占比为29.5%，排名第一，超过占比为25.5%的原发性肾小球疾病患者，糖尿病已成为我国新增血液透析患者的第一大原发疾病。

资料来源：中华医学会肾脏病学分会第十九届重症肾脏病与血液净化大会等

第三，透析治疗率持续提升

根据国家肾脏病医疗质量控制中心统计的数据，2012年国内医保覆盖血液透析后，我国大陆地区接受血液透析治疗的患者人数从24.8万人快速增加至2024年的102.73万人，接受血液透析治疗的患者数量增长4.1倍。

1-1-77江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

资料来源：国家肾脏病医疗质量控制中心

第四，血液透析患者透析龄呈增长趋势

随着透析治疗技术的不断进步及对并发症的日益关注和有效控制，更多创新性的医疗器械产品逐步应用于临床。经过持续有效的透析治疗，越来越多的患者得以长期生存。整体来看，血液透析患者的透析龄呈增长趋势。根据中华医学会肾脏病学分会2025年第十九届重症肾脏病与血液净化大会公布的数据，截至

2024年底，我国血液透析患者的平均透析龄达52.2个月，相比2015年增加了

5.5个月，相比2011年增加了21.4个月；透析龄超过5年的患者数量比例约为

33%，超过10年的患者数量比例为10.2%。

1-1-78江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

资料来源：中国医学会肾脏病分会

（3）血液透析涉及的医疗器械和相应市场需求

在血液透析治疗过程中，主要涉及的医疗器械可分为血液透析设备和血液透析耗材，其中血液透析设备主要包括血液透析机、血液透析用水处理设备等，血液透析耗材主要包括血液透析器/血液透析滤过器、血液透析管路、透析粉/液、穿刺针等。血液透析器是血液透析的关键核心产品，血液和透析液在血液透析器内进行溶质交换，能够直接决定血液透析患者的临床疗效，进而影响患者生存期。

具体如下：

资料来源：西南证券股份有限公司出具的《肾科行业报告（2025年2月）》

我国血液透析涉及的医疗器械市场随着国内患者血液透析需求的释放，呈现市场规模稳定增长的趋势。中国血液透析医疗器械市场总规模稳步增长，2018年至2022年复合年均增长率为6.49%，预计2030年将增至483.90亿元人民币。

具体如下：

单位:亿元人民币

项目 2025 年 E 2026 年 E 2027 年 E 2028 年 E 2029 年 E 2030 年 E 复合增长率

血液透析机52.0462.3372.0683.5991.1798.5513.62%

其他器械20.2522.0024.0226.3529.0532.289.77%

1-1-79江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目 2025 年 E 2026 年 E 2027 年 E 2028 年 E 2029 年 E 2030 年 E 复合增长率

血液透析器92.20107.72125.39145.17167.14190.7615.65%血液透析管

21.6025.8730.7236.2442.3849.1317.86%

路

其他耗材53.6563.3774.2286.1899.20113.1816.10%

合计239.74281.29326.41377.53428.94483.9015.08%

资料来源：弗若斯特沙利文咨询公司出具的《中国血液净化制品市场行业研究报告（2023年8月）》

由上述数据分析可见，血液透析器的市场规模占比最大，其次是血液透析机，具体如下：

项目 2025 年 E 2026 年 E 2027 年 E 2028 年 E 2029 年 E 2030 年 E 平均值

血液透析机21.71%22.16%22.08%22.14%21.25%20.37%21.62%

其他器械8.45%7.82%7.36%6.98%6.77%6.67%7.34%

血液透析器38.46%38.29%38.41%38.45%38.97%39.42%38.67%

血液透析管路9.01%9.20%9.41%9.60%9.88%10.15%9.54%

其他耗材22.38%22.53%22.74%22.83%23.13%23.39%22.83%

合计100.00%100.00%100.00%100.00%100.00%100.00%100.00%

2、行业竞争格局及市场集中情况

在血液透析市场中，外资血液透析医疗器械厂商主要包括费森尤斯医疗、贝朗医疗、尼普洛等。这些外资厂商一度占据国内血液透析医疗器械市场的主要份额。

随着国产厂商研发实力与技术水平不断提高，先进企业逐步突破生产与技术壁垒，其市场竞争力不断增强，国产厂商在血液透析耗材和设备领域正逐步扩大市场份额。当前，外资血液透析医疗器械厂商的市场份额虽有所下降，但仍占据较大比重。根据弗若斯特沙利文数据，在2023年国内血液透析器市场，费森尤斯医疗等外资厂商的市场份额合计达到40%以上，仍占据较高的市场份额。

外资企业凭借其品牌影响力和先进技术，在全球市场占据重要地位。国产企业主要聚焦于国内市场，通过参与集中带量采购、提高产品质量、加强售后服务等方式拓展市场份额。同时，国产企业正积极开拓国际市场，加快海外布局，提升国际竞争力。

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3、发行人产品或服务的市场地位

公司是面向全球市场的医疗器械研发、制造、销售及服务商，现有产品涵盖血液净化、给药器具和心胸外科三大领域。公司是行业内首批通过完全自主研发具备血液透析设备及耗材全产品链并在全国完成多个制造基地布局的重点企业之一。近年来，公司先后取得了透析用留置针、“湿膜”透析器等国产品牌“首证”，打破了同类产品进口品牌的垄断地位，在行业内具有重要影响力；同时正加速完善 CRRT、血液透析滤过等其他血液净化治疗模式产品群，进一步夯实公司的行业地位，提升综合竞争力。

公司已经形成了“血液透析设备+耗材”全产品链布局和“质量+成本+服务”护城河优势。根据国家肾脏病医疗质量控制中心的数据，2024年中国大陆地区血液透析在透患者人数为102.73万人。根据2024年在透患者人数以及公司2024年血液净化类主要产品的销量情况，测算得出公司血液净化类主要产品占整个国内血液净化医疗器械行业市场份额约为16%。

4、行业内主要企业

（1）主要外资企业目前，国内血液净化医疗器械行业的主要外资企业为费森尤斯医疗、贝朗医疗、尼普洛等，基本情况如下：

费森尤斯医疗：费森尤斯医疗总部位于德国，专注于肾脏病治疗领域，研究开发、生产及销售血液透析和腹膜透析产品，并提供透析治疗服务，是慢性肾脏衰竭疾病治疗产品和服务的全球供应商。

贝朗医疗：贝朗医疗总部位于德国，是世界领先的专业医疗设备、医药产品、外科手术以及血液透析等周边产品供应商之一，致力于为输液、麻醉、透析、神经外科、脊柱外科、糖尿病护理、临床营养学、伤口管理、感染预防等相关治疗领域提供解决方案。

尼普洛：尼普洛总部位于日本，是世界著名的医疗产品生产商和服务商，产品涉及医疗器械、医药制品、医药包装等领域。在医疗器械领域，日本尼普洛主要产品包括透析机、一次性注射针、血液透析装置、真空采血管等。

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（2）主要内资企业目前，国内血液净化医疗器械行业的主要内资企业包括三鑫医疗、威高血净、健帆生物、贝恩医疗、宝莱特、天益医疗、山外山、睿健医疗等。除公司外，其他企业的基本情况如下：

威高血净是一家从事血液净化医用制品的研发、生产和销售的公司，主要产品包括血液透析器、血液透析管路、血液透析机以及腹膜透析液。

健帆生物专业从事生物材料和高科技医疗器械的研发、生产及销售，主要产品包括一次性使用血液灌流器、一次性使用血浆胆红素吸附器、DNA 免疫吸附

柱、细胞因子吸附柱、血液透析粉液及血液净化设备等产品。

贝恩医疗是一家从事血液净化医疗器械的研发、生产和销售的公司，主要产品包括血液透析机、空心纤维血液透析器、血液净化装置的体外循环管路、一次

性使用动静脉穿刺针、一次性使用护理包等。

宝莱特是一家集医疗器械研发、生产及销售为一体的国家高新技术企业业

务板块涵盖生命信息与支持、肾病医疗和大健康医疗三大领域。

天益医疗是集研发、生产、销售于一体的综合性医疗耗材公司。主要产品有血液净化相关耗材、喂食器械及导管、注射穿刺器械、物理治疗及康复设备、

医用高分子材料及制品、医用卫生材料及敷料、病房护理设备及器具等。

山外山是一家集血液净化设备、血液净化耗材、血透中心智能管理系统和连锁血液透析中心于一体的国家高新技术企业为全球肾脏病和危重症患者提供血液净化整体解决方案。

睿健医疗是一家专业从事血液净化产品的研发、生产和销售的企业，持续致力于血液净化类产品的研发、生产工艺的研发升级和设备的自主研发，为终末期肾病患者的治疗提供用途多样、质量稳定的血液净化类产品。

上述企业相关产品布局情况如下：

公司名称产品布局

威高血净血液透析器、血液透析机、血液透析管路、腹膜透析液等

健帆生物血液灌流器、血液净化设备等

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公司名称产品布局

血液透析机、血液透析器、血液净化装置的体外循环管路、一次性使用贝恩医疗动静脉穿刺针等

宝莱特血液透析器、血液透析机、腹膜透析设备、透析管路、透析粉/液等

天益医疗体外循环血路、血液透析浓缩液、一次性使用动静脉穿刺器等

血液透析机、CRRT 设备、血液透析器、透析管路、透析粉/液、血液灌山外山流器等

睿健医疗血液透析器、血液灌流器、血液透析机等

（四）行业技术壁垒或主要进入障碍

1、准入壁垒

医疗器械行业是受监管程度较高的行业，包括行业准入、生产条件、质量标准等。各个国家及地区都建立了相对严格的医疗器械生产、销售和使用标准，并在医疗器械的市场准入方面设置了较高的准入壁垒，相关产品从研发立项至获得境内外市场准入许可周期较长，对于新进企业具有较高的行业准入壁垒。

2、技术壁垒

随着科学技术的发展和临床需求的多样化，医疗器械制造商需要掌握先进的生产技术和设计理念，为医务工作者和患者提供更加优质、操作简便的产品。稳定的生产工艺和突出的研发能力需要通过长期的实践和经验积累。血液净化医疗器械的研发过程是一项涉及多学科综合应用的系统工程，不仅要求生产企业对化学、材料学、流体力学等学科有深入的基础研究，同时也需要生产企业有匹配临床医学要求的理论基础，这对医疗器械制造商提出很高的技术要求。

3、人才壁垒

由于血液净化医疗器械行业是一项涉及多学科综合应用的系统工程，因此从事相关行业的企业也需要具备相应背景的复合型人才；血液净化各类技术迭代较快，研发人员需要紧密追踪国际先进技术及临床最新需求，及时推出新一代产品以满足临床的需求，提升临床体验。随着国内医疗器械需求的迅速增长，后进企业普遍存在资深专业人才储备不足、人才的成长周期较长的问题。因此，已经进入市场且形成了较为成熟的研发团队的医疗器械厂商相比潜在竞争对手有更大的优势。人才壁垒是新进入公司进入本行业需要解决的关键问题之一。

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4、品牌壁垒

医疗器械产品的品牌知名度是医疗器械企业的市场竞争力的集中体现，具备品牌影响力的医疗器械产品更容易受到医院等医疗机构的认可和选择。医护人员通过长期使用某一品牌的产品会逐渐形成使用习惯及产品偏好，产品因此能够在较长的期间内保持用户忠诚度。新进企业难以在短期内建立广泛的品牌知名度；

此外，在面对新品牌的医疗器械产品时，医院等医疗机构往往会考虑其可能承担的因该医疗器械产品的质量、安全性、有效性不佳所导致的风险以及因使用习惯

所付出的成本，新进企业难以在短期内使其产品得到医院等医疗机构的广泛认可。

5、资金壁垒

为保持技术的先进性、工艺的领先性和产品的市场竞争力，医疗器械企业需要持续进行研发投入，资金需求量大。从进行市场调研、确定研究方向、设计开发、注册到产品正式向市场推广并销售的各阶段，企业均需要支付较高的人力成本并投入较高的研发费用；此外，在新产品的市场推广过程中也需要较为充沛的资金支持。经营规模较小、融资渠道有限的新进企业可能因为资金实力不足无法形成足够的市场竞争力。

6、营销渠道壁垒

营销渠道的建设对于医疗器械企业具有重大意义。我国医疗机构地域分布广阔，医疗器械企业需要较长的周期拓展覆盖全国的营销渠道并搭建与之匹配的服务网络。营销团队的专业知识和素质将直接影响到医疗器械产品能否获得良好的市场认可。新进企业难以在短期内建设完善的营销渠道及服务网络、招募及培养成熟的营销团队。此外，先进入行业的企业已经建立了较为完善的营销渠道，并且在长期的经营过程中形成了较好的经销商管理能力，对新进企业的营销渠道拓展形成了一定的壁垒。

（五）发行人所处行业与上下游行业间的关系目前，我国血液净化行业上游行业主要为医疗器械零部件供应商、医用原材料提供商等，涉及的行业包括电子制造、机械制造、生物化学、材料等；中游行业为血液净化相关设备及耗材的生产厂商和流通环节的经销商；下游则为血液净

化医用制品的应用场所及终端用户，包括各类医疗机构及患者。

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（六）公司的行业竞争优势

1、提供血液净化全产业链整体解决方案

公司是国内率先完成血液透析设备+耗材全产品链布局的领军企业之一，能够提供从设备到耗材的一站式服务。公司血液净化类产品已覆盖血液透析机、血液透析器（干膜/湿膜）、血液透析管路、血液透析液（粉）及其他耗材等全产业链产品。

公司已实现在国产中空纤维血液透析膜纺丝设备、国产血液透析器组装设备

“零”的突破，引领血液透析行业的快速国产化；公司通过专业化的学术交流、公益活动与品牌宣传，传递肾脏保护知识，建立与临床医患沟通的桥梁，实现了与医院、患者需求沟通的“零距离”，形成了特有的行业经验优势。

公司立足大健康产业，深入推进“产品为王”战略，在血液透析全产业链的基础上，积极布局血液透析滤过、连续肾脏替代疗法等多种血液净化治疗模式。

针对血液透析患者的个性化需求围绕现有产品迭代升级，不断丰富产品矩阵，一方面，公司获得国产“首证”的湿膜透析器产品，在有效降低患者过敏反应的同时充分提高医护人员的工作效率，临床作用确切；另一方面，公司从血液透析患者个性化需求出发，推出低钙/高钙/枸橼酸型/冰醋酸型/含糖型等多种特殊配方和不同型号的血液透析液（粉）产品群，进一步打造了血液透析个性化治疗产品服务平台。

与此同时，公司积极开拓第三赛道，对血管介入领域进行布局，例如，已获证的 PTA 高压球囊扩张导管和一次性使用透析用留置针，以及前沿科技攻关项目人工血管等，在研的国产首款膨体聚四氟乙烯集成一体式人工血管已顺利进入临床试验阶段，将填补国内空白。

2、领先的研发实力及卓越的医疗器械工程化能力

公司始终坚持走自主创新的发展道路，已在科研平台、科研人才、资源与成果等方面形成了独特的竞争优势，为公司长期稳定发展提供了坚实的科技支撑。

公司作为江西省高性能医疗器械产业科技创新联合体的牵头单位，拥有江西省血液净化装备工程研究中心、省级院士工作站、省级企业技术中心、省级工程技术

研究中心等研发平台，在行业内积累了丰富的研发经验，作为主要参与单位制订

1-1-85江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

/修订完成《GB/T13074-2024 血液净化术语》等 6 项国家标准和《YY02672025血液净化体外循环系统血液透析器、血液透析滤过器、血液滤过器及血液浓缩器用体外循环血路/液路》《YY/T0907-2023 医用无针注射器要求及试验方法》等 17项行业标准，已连续四年被全国医用体外循环设备标准化技术委员会评定为“标准化工作先进单位”，在推动行业技术进步和标准化方面担当行业先锋，发挥示范引领作用。公司深入开展行业关键技术研发攻关，强化自主创新能力，以科技创新驱动公司高质量发展，被国家知识产权局认定为“国家知识产权优势企业”。

公司中空纤维血液透析膜是血液透析器的核心部件，也是决定血液透析安全性及有效性的关键因素。公司自主掌握了技术壁垒较高的中空纤维血液透析膜膜孔径精密调控技术，构建了透析膜孔径分布测试方法，积累多种配方可用于不同系列透析膜（高通量、非高通量）的定制化设计。此外，公司通过联合攻关首次使用国产设备达成血液透析器和中空纤维血液透析膜的大规模量产，打破了长期以来国外龙头厂商垄断的局面。目前，公司正联合产业链上下游相关单位攻克透析膜关键原材料医用聚醚砜的国产化制备技术，将推动医用砜类材料产业化，助力国内砜类材料产业创新发展。该项技术的研究及产业化入选工信部生物医用材料创新任务揭榜挂帅项目，公司“血液透析膜国产化关键技术”获授江西省科学技术进步奖。

3、先进的生产制造能力和严格的质量体系

历经二十余载的砥砺奋进，公司已形成立足江西，南北贯通，东西呼应的全国五大产业基地布局。公司紧贴市场需求，在江西南昌、云南昆明、四川眉山、黑龙江哈尔滨、浙江宁波等多个生产基地布局产品产能，充分发挥地理区位优势，快速匹配稳定增长的市场需求。公司精心培养了一支专业、成熟的生产技术团队，牢牢掌握了血液净化产品的核心技术与关键工艺，依托精益管理体系和自动化、数字化深入应用，驱动公司向智能智造加速进阶。公司透析器组装线被工信部评定为“智能制造优秀场景”；公司陆续获得“江西省管理创新示范企业”“江西省制造业单项冠军企业”“江西省数智工厂”“2024年度制造业重点产业链优强企业”等多项荣誉，树起国内医疗器械制造新标杆。

在质量体系方面，公司始终坚持“依法管理，质量第一”的质量方针，通过了 ISO9001、ISO13485、ENISO13485 质量管理体系认证，部分产品先后通过了

1-1-86江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书CE（MDD）和 CE（MDR）认证，并获得美国 FDA510（k）上市通告和 WHO（世界卫生组织）的采购资质，具备了完善的质量管理体系。公司建立了一套严格完善的质量管理、质量追溯、供应链溯源及质量保障机制，产品通过设备智能化检测、人工抽检等多道程序才能流入市场，并且通过对所有产品赋 UDI 码的方式，为产品配备“身份证”，让质量问题可追溯到每道工序，使产品在稳定性、可靠性、安全性方面都有极大的保障。

4、完善的市场销售网络

公司通过产品叠加、客户协同等方式，推动市场销售网络不断延伸。公司在产业布局、销售、物流以及服务方面建立科学高效的管理体系和专业化团队，近年来不断完善产业布局，目前在江西南昌、云南昆明、四川成都、四川眉山、浙江宁波、黑龙江哈尔滨等地共拥有多家子公司，形成了“南北贯通，东西呼应”的产业布局；在国内市场，公司积极设立渠道类子公司，为终端客户提供服务的同时积极发展培育区域经销商，推动提高市场覆盖率；在国际市场，公司通过内、外部资源的高效整合，提升海外市场准入能力，紧跟国家“一带一路”号召，依托在沿线国家的自主持证，快速拓展海外营销渠道。

5、良好的品牌优势

公司在提供高品质拳头产品和深入临床一线的优质服务方面形成了良好口

碑和客户信任度，与众多优质客户建立了战略合作关系，为公司形成了较强的客户资源优势和用户粘性，不断提升健康事业发展的企业形象。公司“Sansin 三鑫”“义鑫”等商标的品牌影响力与日俱增，在行业内享有较高的品牌知名度和市场美誉度。公司一次性使用空心纤维血液透析器、正压静脉留置针、血液透析浓缩液被评选为“技术先进、质量优良、品牌知名、效益突出、特色鲜明”的“赣出精品”，塑造了公司高端精品形象。公司通过江西省商务厅“江西出口名牌”复核认定，积极参与德国杜塞尔多夫国际医疗展、美国国际医疗设备展、新加坡国际医疗展、欧洲肾脏协会年会、迪拜阿拉伯国际医疗设备博览会等国际展会，进一步打造公司优势产品的国内外知名度和影响力。2025年，中国品牌建设促进会联合有关权威单位共同举办的“2025年中国品牌价值评价信息”正式发布

了2025年品牌价值评价结果，公司荣登榜单，彰显品牌实力。

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七、发行人主营业务的具体情况

（一）公司主营业务基本情况

公司是面向全球市场的医疗器械研发、制造、销售及服务商，现有产品涵盖血液净化、给药器具和心胸外科三大领域。公司是行业内首批通过完全自主研发具备血液透析设备及耗材全产品链并在全国完成多个制造基地布局的重点企业之一。公司先后取得了透析用留置针、“湿膜”透析器等国产品牌“首证”，打破了同类产品进口品牌的垄断地位，在行业内具有重要影响力。同时公司正加速完善 CRRT、血液透析滤过等其他血液净化治疗模式产品群，进一步夯实公司的行业地位，提升综合竞争力和持续增长能力。

（二）主要产品基本情况

1、血液净化类产品

公司已打造涵盖血液透析（HD）全产品链和血液透析滤过（HDF）、连续肾

脏替代疗法（CRRT）等多种治疗模式的终末期肾病血液净化产品体系。公司的血液透析产品主要包括血液透析机、血液透析器、血液透析浓缩物、血液透析管

路、一次性使用透析用留置针等，血液透析滤过产品主要包括透析滤过机、血液透析滤过器、血液净化补液管路等，连续肾脏替代疗法（CRRT）产品主要包括连续性血液净化管路及附件。部分血液净化类产品示意图如下：

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血液净化类产品图（部分）

2、给药器具业务

公司给药器具产品应用于手术、麻醉、护理等临床医疗领域，部分产品示意图如下：

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给药器具类产品图（部分）

3、心胸外科业务

公司心胸外科产品主要应用于心脏外科体外循环手术过程，特别是需要打开心脏进行操作的心脏外科手术（心内直视术），部分产品示意图如下：

心胸外科类产品图（部分）

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（三）公司主要经营模式

1、采购模式

公司以产定购，采用原辅材料集中采购和低值易耗品零星分散采购相结合的采购模式。公司设立采购部负责所需物资的合格供应商评定及管理、价格谈判、采购合同及采购质量协议签订等工作。制造运营部根据客户订单及销售计划制定相应的生产计划与物料需求，采购部根据生产计划和物料需求确定采购计划并选择合适的供应商按需采购。

2、生产模式

（1）生产流程

公司实行以销定产、批量生产的方式，按照销售计划及客户需求制定生产计划。公司制造运营部根据年度生产计划、结合市场需求变化、生产资源情况制定月度生产计划，各车间根据月度生产计划及订单交货时间合理进行排产并跟踪生产进度，确保满足客户需求。

（2）生产质量管理

公司生产过程严格按照《医疗器械监督管理条例》《医疗器械生产监督管理办法》《医疗器械生产质量管理规范》等相关法规、标准要求，并结合公司实际情况建立了完善的质量管理体系。

公司技术部门负责编制各类产品（含原材料）和产品实现过程的质量控制标准，明确检测点，检测频率、抽样方案、检测项目、检测方法、判定依据、使用的质量控制设备和质量控制计划或要求等内容，并作为过程和产品质量控制的依据，负责对过程和产品的质量控制过程中发现的问题提供技术指导。

质量管理部负责对产品实现过程的原材料、半成品、成品和工作环境等进行

质量监控和检验，拥有对合格品的放行权和不合格品的否决权，以及对过程和产品的质量控制活动进行监督，组织相关部门对过程、产品进行审核。

3、销售模式

按公司产品类型和客户类型的不同特点，公司实行经销和直销相结合的销售模式，并以经销为主、直销为辅。

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（1）经销模式

由于公司产品主要是应用于临床的医用耗材，终端客户主要为医院等医疗机构，存在数量众多、分布广泛、需求各异等特点，借助经销商的渠道和资源，以经销模式能够更快速地开展业务。

（2）直销模式

公司对于自身内部销售资源可直接覆盖的区域，实行直销的销售模式，直销模式可以促进公司产品研发创新能力的持续提升，更好地满足临床实际需求。

4、研发模式

公司采用集成产品开发（IPD）的研发模式，以临床需求为导向，自主研发和外部协同研发相结合。在科研平台、科研人才、资源与成果等方面形成了独特的竞争优势，为公司长期稳定发展提供了坚实的科技支撑。

（四）主要产品的生产和销售情况

1、主要产品的产能、产量和销量

报告期内，公司主要的血液透析产品的产能、产量、销售情况如下：

单位：万套年度产能产量销量产销率产能利用率

2025年1-6月5250.004844.054809.5999.29%92.27%

2024年度9200.008591.908920.57103.83%93.39%

2023年度7900.007366.486931.7094.10%93.25%

2022年度7000.006404.166171.7996.37%91.49%

2、产品收入的区域分布情况

报告期内，公司营业收入按境内境外列示的构成情况如下：

单位：万元

2025年1-6月2024年度

项目金额占比金额占比

境内57380.6375.42%122631.8181.73%

境外18700.1724.58%27412.0318.27%

合计76080.80100.00%150043.84100.00%项目2023年度2022年度

1-1-92江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

金额占比金额占比

境内110384.6884.91%106540.7179.75%

境外19621.4215.09%27059.5620.25%

合计130006.10100.00%133600.26100.00%

报告期内，公司主要产品出口地为东盟、南美等地区。报告期内，相关国家未在贸易政策方面对公司产品的进口实施限制。

报告期内，公司出口的产品均拥有自主知识产权，公司主要出口国与我国之间未发生明显贸易摩擦事件，整体贸易关系良好，国际贸易摩擦可能涉及的关税壁垒、反倾销、反补贴及技术型贸易壁垒等对公司的产品出口未造成实质影响。

公司亦未出现违反主要出口国地区安全、产品质量等相关法律法规的情形，不存在被相关主管部门处罚的情况。

3、产品收入的渠道分布情况

报告期内，发行人营业收入按销售模式划分的情况如下：

单位：万元

2025年1-6月2024年度

项目金额占比金额占比

经销53217.5769.95%106973.3671.29%

直销和海外22863.2330.05%43070.4828.71%

合计76080.80100.00%150043.84100.00%

2023年度2022年度

项目金额占比金额占比

经销99529.2476.56%94998.0971.11%

直销和海外30476.8623.44%38602.1728.89%

合计130006.10100.00%133600.26100.00%

4、报告期前五大客户销售情况

报告期内，公司前五大客户具体情况如下：

单位：万元占当期营业年度客户名称销售金额收入比例

客户 A 4832.73 6.35%

2025年1-6月

客户 B 2541.33 3.34%

1-1-93江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

占当期营业年度客户名称销售金额收入比例

客户 C 1877.45 2.47%

客户 D 1877.44 2.47%

乐尔康公司及其关联方1224.261.61%

合计12353.2216.24%

客户 A 4810.29 3.21%

客户 B 4753.31 3.17%

客户 D 3247.18 2.16%

2024年度

海润医疗公司2492.751.66%

乐尔康公司及其关联方2478.911.65%

合计17782.4411.85%

客户 D 3465.14 2.67%

客户 B 2770.92 2.13%

海润医疗公司2265.581.74%

2023年度

乐尔康公司及其关联方2079.411.60%

白氏兄弟公司2069.551.59%

合计12650.609.73%

联合国儿童基金会10365.027.76%

白氏兄弟公司3827.452.86%

客户 D 3552.34 2.66%

2022年度

海润医疗公司2739.312.05%

杏康医疗公司及其关联方2058.721.54%

合计22542.8416.87%

注：存在关联关系的客户汇总计算。

报告期内，公司前五大客户较为稳定，前五大客户销售收入占当期营业收入比例分别为16.87%、9.73%、11.85%及16.24%，客户集中度较低，不存在向前五大客户合计销售比例超过50%、向前五大客户中任一单个客户的销售占比超过

30%的情况。

报告期内，发行人、发行人控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员和核心人员及其关系密切的家庭成员，其他主要关联方或持有公司5%以上股份的股东在上述客户中不存在占有权益的情况。

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（五）主要原材料和能源供应情况

1、主要原材料采购情况公司采购原材料主要用于生产和包装，主要原材料为粒料（包括 PE、PVC等）、透析粉液原料（包括碳酸氢钠、氯化钠等）、透析器（膜）原材料（包括PES、PVP 等）、包装和辅助材料以及其他外购产品。

报告期内，公司主要原材料的采购金额及占采购总额的比例情况如下：

单位：万元

原材料2025年1-6月2024年度2023年度2022年度大类金额占比金额占比金额占比金额占比

粒料10230.7333.84%20588.9733.90%18533.2733.94%21490.0034.57%透析粉

4997.3216.53%10008.1016.48%8130.2314.89%7571.6412.18%

液原料透析器

（膜）原3251.8210.76%4718.067.77%3025.275.54%6428.8510.34%材料包装及

3991.1613.20%8007.6513.18%8105.0014.84%9054.8914.56%

辅料其他外

7760.5025.67%17417.1628.67%16817.3730.79%17624.9628.35%

购产品

合计30231.54100.00%60739.94100.00%54611.13100.00%62170.33100.00%

2、能源采购情况

报告期内，公司生产经营所需的主要能源为电力，采购情况如下：

单位：万元、万度

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

采购量3046.376208.145522.505395.62

采购金额2033.114058.463717.643667.86

3、前五大原材料供应商的采购情况

报告期内，公司向前五大原材料供应商采购情况如下：

单位：万元期间序号供应商名称采购内容采购金额采购占比

天龙新材料公司粒料2580.378.54%

2025年

1振兴医疗公司其他23.360.08%

1-6月

小计2603.728.61%

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期间序号供应商名称采购内容采购金额采购占比

2 供应商 A 透析粉液原料 1417.14 4.69%

3碧海塑料公司粒料1336.394.42%

4 供应商 B 透析器（膜）原材料 1257.88 4.16%

南昌宝融公司粒料1116.613.69%

5南通宝宣公司粒料11.020.04%

小计1127.633.73%

合计7742.7525.61%

天龙新材料公司粒料5530.809.11%

1振兴医疗公司其他70.910.12%

小计5601.719.22%

2 供应商 A 透析粉液原料 2736.88 4.51%

2024年

3碧海塑料公司粒料2584.764.26%

4 供应商 C 透析粉液原料 2352.66 3.87%

5 供应商 D 透析器（膜）原材料 2327.50 3.83%

合计15603.5125.69%

天龙新材料公司粒料5276.549.66%

1振兴医疗公司其他89.590.16%

小计5366.129.83%

因倍思公司预充式导管冲洗器2369.934.34%

2振德医疗公司预充式导管冲洗器354.400.65%

2023年

小计2724.334.99%

3长济公司粒料2595.234.75%

4 供应商 A 透析粉液原料 2109.30 3.86%

5 供应商 C 透析粉液原料 1810.08 3.31%

合计14605.0626.74%

天龙新材料公司粒料5801.169.33%

1振兴医疗公司其他253.180.41%

小计6054.349.74%

2 供应商 E 透析器（膜）原材料 2535.24 4.08%

2022年

3奥邦公司粒料2246.853.61%

4 供应商 A 透析粉液原料 1859.59 2.99%

5 供应商 F 透析粉液原料 1832.03 2.95%

合计14528.0523.37%

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注：因倍思公司原与天龙新材料公司、振兴医疗公司属同一控制下企业。2023年，振德医疗公司以现金支付方式收购因倍思公司100%股权，成为因倍思公司控股股东。公司按照供应商最新股权结构合并计算报告期内采购数据。

报告期内，公司不存在向前五大供应商的采购占比超过当期采购额50%或向单个供应商的采购占比超过30%的情形。

报告期内，发行人、发行人控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员和核心人员及其关系密切的家庭成员，其他主要关联方或持有公司5%以上股份的股东在上述供应商中不存在占有权益的情况。

（六）境外销售业务情况

报告期内，公司境外收入分别为27059.56万元、19621.42万元、27412.03万元及18700.17万元，占营业收入的比例分别为20.25%、15.09%、18.27%及

24.58%。

（七）安全生产及污染治理情况

公司所处行业不属于高危险、重污染行业。报告期内，公司及子公司严格遵守安全生产方面的法律、法规、规章以及规范性文件的规定，未发生重大安全事故，不存在安全生产方面的重大行政处罚。报告期内，公司及子公司日常生产经营活动符合环境保护的要求与标准，不存在因违反有关环境保护方面的法律法规而受到重大行政处罚的情况，污染处理设施运转正常有效，未发生重大环保事故。

（八）现有业务发展安排及未来发展战略

1、现有业务发展安排

公司始终坚守“心系健康、专注安全医疗”的初心理念，以推动健康事业的发展为己任，致力于为全球患者提供卓越的医疗产品和服务，现有主要产品涵盖血液净化、给药器具、心胸外科三大系列。经过近三十年的稳健发展，公司凭借在医疗器械行业深厚的工艺及技术积累和完善的市场网络、人才团队等优势，以及对行业发展方向的敏锐洞察和前瞻性战略规划，成功实现了核心业务由传统输液注射向血液净化领域的战略转型，并向血管介入类、糖尿病等领域拓展。

公司致力于成为血液净化产业平台运营商和医用耗材领域一流制造商，深入实施创新驱动发展战略，坚持聚焦主业，以项目为依托，围绕完善多种血液净化治疗模式产品群，推动血液透析产品迭代升级，并从肾病全病程管理布局糖尿病、

1-1-97江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书早中期肾病、血管介入等领域。公司“血液透析器的医用聚醚砜（PES）材料国产化制备技术及产业化研究”项目及一批处于研究开发过程中的创新型医疗设备、高值耗材及创新产品（如智能肠道水疗机、人工血管、抗凝血涂层导管、血浆分离器、漏血监测器等）陆续获得工信部揭榜挂帅项目、江西省重点研发计划、

江西省赣鄱俊才支持计划、省市科技重大项目、创新医疗器械审评绿色通道等专项支持，展现出强大的研发实力和科技攻关能力。

公司以提升患者生存质量为宗旨，不断推动血液透析技术水平的提高，造福广大慢性肾病患者。公司凭借成熟的产业基础和人才团队等优势，在血液透析全产业链的基础上，积极布局血液透析滤过（HDF）、连续肾脏替代疗法（CRRT）等血液净化治疗领域，已获得连续性血液净化管路及附件、血液透析滤过器等医疗器械产品注册证；公司针对血液透析患者的个性化需求围绕现有产品迭代升级，不断丰富产品矩阵，陆续推出低钙血液透析浓缩液、高钙血液透析浓缩液、枸橼酸型血液透析粉、冰醋酸型血液透析浓缩液、含糖型血液透析浓缩液等多种特殊

配方和不同型号的血液透析浓缩物产品群，并获得国产“首证”湿膜透析器，进一步打造了血液透析个性化治疗产品服务平台；与此同时，公司通过肾病全病程管理切入糖尿病、早中期肾病、血管介入等领域，不断延伸产品管线，取得了医用无针注射器、PTA 高压球囊扩张导管、一次性使用透析用留置针、肠道水疗机

等产品注册证，并积极推动研发成果落地产业化，激发市场潜力。

2、未来发展规划

公司未来将继续锚定血液净化产业平台运营商和医用耗材领域一流制造商

的战略目标，稳扎稳打、稳中求进，以战略的共识激扬奋进的力量，以战略的主动把握市场的变动，提供公平可及、普惠全球的健康服务，致力于为实现更高水平的全民健康贡献三鑫力量。

公司未来将深耕现有产品领域，突破基础研究，完善不同治疗模式产品群；

围绕“治疗模式、病种、大学科”研究，完善产品路线图；通过精准识别客户痛点，设计产品亮点、布局产品组合；通过各种业务大数据，不断迭代和优化现有产品；打通血管介入的最小商业闭环，提升从临床需求洞察到商业转化的能力，加速产品商业化速度，打造尽可能多的明星产品和金牛产品；突破透析膜核心技术，通过配方优化，持续提升透析膜的生物相容性，实现三鑫透析膜纺丝技术的

1-1-98江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书行业领先地位。

公司未来将紧跟国家出海战略，精准定位与差异化竞争，多元化打通产品渠道，提升品牌国际影响力，做好知识产权保护，加快业务发展国际化进程。

八、发行人的核心技术和研发情况

（一）研发投入情况

报告期内，公司研发投入情况具体如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

研发投入金额3698.357717.567590.346611.37研发投入占

4.86%5.14%5.84%4.95%

营业收入比例

营业收入76080.80150043.84130006.10133600.26

注：研发投入包含费用化和资本化研发费用。

（二）研发人员情况

报告期内，公司研发人员情况具体如下：

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

研发人员数量（人）285296259249

研发人员数量占比13.43%13.72%13.44%13.27%

截至2025年6月30日，公司拥有技术研发人员共计285人，占全体员工的

13.43%，其中研发骨干队伍均有十年以上的研发经验。未来，公司将继续引进更多人才，进一步稳固和扩大在国内同类企业中的技术优势。

（三）核心技术形成及其应用情况

公司多年来致力于血液透析领域的研发、生产和销售，积累了丰富的行业经验。在长期为客户服务的过程中，对上述产品的核心生产工艺、产品性能等核心技术形成积累，多项核心技术已处于国际或国内先进水平。公司主要的核心技术及其优势情况如下表所示：

对应产序号技术名称技术水平及其优势技术来源品中空纤维承接国家工信部生物医用材料创新任务揭榜血液透

1血液透析挂帅项目，突破生物医用膜材料合成及制备自主研发析器、膜制造技关键技术。依靠新型非溶剂致相分离法纺丝血液透

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对应产序号技术名称技术水平及其优势技术来源品

术设备制造聚醚砜中空纤维膜，通过添加剂配析滤过比及孔径调控工艺实现具有机械强度高、溶器、湿

质清除率高、蛋白丢失少、生物相容性优异膜型血

等特点的不对称多孔膜，自主纺丝的中空纤液透析维透析膜质量已达到国际先进水平，且制造器成本有较强竞争力。

血液透

析器、

具备透析膜全产业链环节的分析测试技术，中空纤维血液透

在聚合物材料特性分析、材料生物相容性测血液透析析滤过

2试、纤维膜性能测试、膜孔径分布分析、膜自主研发

膜检测技器、湿安全性及稳定性评估等多领域建立了系统完术膜型血善的分析测试平台。

液透析器血液透创新性的开发了湿膜型中空纤维血液透析器

析器、

湿膜型中的生产制造设备，突破了湿膜液配制及灌装血液透

空纤维血工艺，实现了湿膜型血液透析器的国产化。

析滤过

3液透析器对整体生产工序进行了系统升级，包括喷丝自主研发

器、湿

生产制造成型设备、膜水洗干燥设备、膜收卷切割设膜型血

技术备、封膜注胶设备、测漏干燥设备等，相关液透析制造能力已达到国际先进水平。

器

血液透析全方位安全保障如动静脉压、跨膜压、漏血、

高精度传空气、气泡、电导率、温度、血温、血容等，血液透

4自主研发

感器检测提升治疗质量，设备运行稳定可靠，数据精析机技术准可追溯。

血液透

医用耗材通过高频振动使塑料分子瞬间熔合，形成的析管

精密超声焊接牢固可靠，焊接的强度、气密性、外观

5自主研发路、精

波焊接技一致性以及对新型医用高分子材料的适应密输液术性。

器血液透医用导管

采用压力衰减法或差压法进行在线全检，检析管精密气密

6测精度能检测到微小泄漏，检测节拍快，满自主研发路、精

性检测技足大规模生产的需求。密输液术器

（四）核心技术来源及其影响

公司采用集成产品开发（IPD）的研发模式，以临床需求为导向，自主研发和外部协同研发相结合，已在科研平台、科研人才、资源与成果等方面形成了独特的竞争优势，为公司长期稳定发展提供了坚实的科技支撑。

（五）正在研发的主要项目

企业的研发能力是企业核心竞争力的保证。公司坚持自主创新，在不断优化

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已有优势产品的基础上，持续加大研发投入，推动技术和产品不断升级，满足下游客户对产品品质不断提升的要求。公司强调项目储备及新产品的研发，以提升公司的核心竞争力。截至2025年6月30日，公司正在进行研发的主要项目情况如下：

预计对公司项目名称研发内容拟达到目标未来发展的影响

开发人工血管，为提高产品撕裂强度；方便穿刺和建立皮下隧完善产品矩人工血管血液透析患者提道，保障径向支撑性，不易压扁，适用于低阵，有利于市项目供稳定可靠的血血压人群；确保与自体血管的匹配度，避免场拓展同时增管通路盗血综合症等加利润增长点

保障滤过率性能及白蛋白筛选性能，提高患一次性使延长公司产业

者的治疗效率；降低对血细胞的影响，降低用血浆分开发血浆分离器链，提高核心患者治疗后出现贫血问题，提高患者的生存离器项目竞争力质量

开发可增加治疗在血液透析治疗时进行混合稀释治疗，提高血液透析提升产品竞争

模式的血液透析透析充分性，预防低血压；实现精准控制温设备项目力

设备度、压力、流量实现稳定治疗

精确流量控制、压力监测和温度调节，使得完善产品矩连续性血设备能够在整个治疗过程中保持稳定的运行

开发连续性血液阵，有利于市液净化设状态，确保血液净化的效果和安全性；集成净化设备场拓展同时增

备项目其他系统，实时监测治疗过程中各项关键参加利润增长点

数的变化，如血流量、动静脉压力等开发更高超滤系

一次性使进一步提高生物相容性，可以更好地清除β2-数以及生物相容提升产品竞争

用血液透微球蛋白等中大毒素分子，提升患者的透析性更佳的血液透力析器项目质量析器

九、主要固定资产及无形资产

（一）主要固定资产

公司固定资产主要包括房屋及建筑物、机器设备、运输设备及其他设备。截至2025年6月30日，公司固定资产具体情况如下：

单位：万元类别账面原值累计折旧减值准备账面价值成新率

房屋及建筑物54712.178228.52-46483.6584.96%

机器设备78426.9428290.75-50136.1863.93%

运输设备1316.70826.60-490.1137.22%

其他设备2135.651018.12-1117.5452.33%

合计136591.4638363.99-98227.4871.91%

注：成新率=账面价值/账面原值。

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1、房屋建筑物

截至2025年6月30日，公司及其下属企业拥有的房产均已取得权属证书，不存在产权纠纷或潜在纠纷，权利行使无限制，不存在担保或其他权利受到限制的情况。公司及其下属企业拥有房产的具体情况如下表所示：

序所有他项

产证编号坐落面积（㎡）用途号权人权利南昌县小蓝经济开发区富山大道999

1三鑫医疗赣（2022）南昌县不动产权第0016357号55386.2工业/住宅无

号

2三鑫医疗南房权证三江镇字第08001485号三江镇三江大道339号3930.95综合无

3三鑫医疗南房权证三江镇字第08001486号三江镇三江大道339号5280.60车间无

4三鑫医疗南房权证三江镇字第08001487号三江镇三江大道339号3806.00综合无

5三鑫医疗南房权证三江镇字第08001507号三江镇三江大道339号394.14其它用途无

6三鑫医疗南房权证三江镇字第08001508号三江镇三江大道339号873.00其它用途无

7三鑫医疗南房权证三江镇字第08001509号三江镇三江大道339号915.75其它用途无

8三鑫医疗南房权证三江镇字第08001510号三江镇三江大道339号1651.96其它用途无

9三鑫医疗南房权证三江镇字第08001511号三江镇三江大道339号485.05其它用途无

10三鑫医疗南房权证三江镇字第08001512号三江镇三江大道339号177.74其它用途无

11三鑫医疗南房权证三江镇字第08001513号三江镇三江大道339号159.46其它用途无

12三鑫医疗南房权证三江镇字第08001514号三江镇三江大道339号413.76其它用途无

13三鑫医疗南房权证三江镇字第08001515号三江镇三江大道339号380.30其它用途无

14三鑫医疗南房权证三江镇字第08001516号三江镇三江大道339号198.78其它用途无

15三鑫医疗南房权证三江镇字第08001523号三江镇三江大道339号370.84其它用途无

16三鑫医疗南房权证三江镇字第08001524号三江镇三江大道339号2823.84其它用途无

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序所有他项

产证编号坐落面积（㎡）用途号权人权利南昌县小蓝经济开发区金沙大道1918

17三鑫医疗赣（2019）南昌县不动产权第0019720号216.9商业服务无

号春和景明花园住宅区12栋103室南昌县小蓝经济开发区金沙大道1918

18三鑫医疗赣（2019）南昌县不动产权第0019721号255.59商业服务无

号春和景明花园住宅区12栋101室南昌县小蓝经济开发区金沙大道1918

19三鑫医疗赣（2019）南昌县不动产权第0019722号175.1商业服务无

号春和景明花园住宅区12栋104室南昌县小蓝经济开发区金沙大道1918

20三鑫医疗赣（2019）南昌县不动产权第0019723号216.9商业服务无

号春和景明花园住宅区12栋102室南昌县小蓝经济开发区金沙大道1918

21三鑫医疗赣（2019）南昌县不动产权第0019724号122.94商业服务无

号春和景明花园住宅区12栋105室眉山经济开发区新区眉州大道西六段四川威力

22川（2023）东坡区不动产权第0002242号2号四川威力生透析系列产品生产新54851.66工业无

生

建项目2幢厂房1-3层等11套成都威力高新区科园南路88号10栋3楼301

23成房权证监证字第4540486号360.64研发楼无

生号成都威力高新区科园南路88号10栋3楼302

24成房权证监证字第4540487号345.87研发楼无

生号成都威力高新区科园南路88号10栋3楼303

25成房权证监证字第4540489号368.5研发楼无

生号成都威力高新区科园南路88号10栋3楼304

26成房权证监证字第4540480号351.7研发楼无

生号

27云南三鑫云（2023）安宁市不动产权第0010733号安宁市草铺街道办事处麒腾路21号47208.65工业无

宁波菲拉

28 A0606134 余姚市陆埠镇钟山东路 148 弄 2 号 822.53 工业 无

尔

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2、主要生产设备

截至2025年6月30日，公司及其下属企业主要生产设备基本情况如下表所示：

单位：万元序号设备名称数量资产原值账面价值成新率

1 DMAC 回收系统 2 3730.41 2852.06 76.45%

2 PP 干膜透析器组装线 1 2035.40 1922.60 94.46%

3 PP 湿膜透析器组装线 1 2938.05 2635.68 89.71%

4留置针组装机11115.0973.416.58%

5透析器组装线11681.651531.6491.08%

6中空纤维膜纺丝线414145.5012021.5784.99%

总计1025646.1021036.9682.03%

3、房屋租赁

截至2025年6月30日，公司及其子公司租赁的房屋建筑物具体情况如下：

序租赁面承租人出租人租赁标的物

号 积（m2）

宁波菲拉余姚市陆埠镇钟山东路148弄2号第1、3、

1赵婵娟6000

尔5号楼

江西圣丹赣江新区金力开江西省赣江新区直管区新祺周东大道6061408.5

2

康发建设有限公司号1#楼公共研发中心7层房屋8哈尔滨市利民开发区同盛路1091号黑龙

黑龙江鑫黑龙江成功药业2935.6

3江成功药业有限公司厂区内钢结构厂房、西

品晰有限公司2

北角库房、4号车库、5号车库扩建部分哈尔滨瑞黑龙江成功药业哈尔滨市利民开发区珠海路黑龙江成功药

4180

佳永盛有限公司业有限公司厂区内5号车库1#房间成都威力成都新光微波工

5科韵路368号科研综合楼办公生产场地280

生程有限责任公司

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（二）主要无形资产

1、土地使用权

截至2025年6月30日，公司及其下属企业拥有如下土地使用权：

序权利

所有权人产证编号坐落面积（㎡）用途他项权利号性质

赣（2022）南昌县不动产权第南昌县小蓝经济开发区金沙一

1三鑫医疗37867.58出让工业用地无

0009158号路以西，富山大道以北

赣（2022）南昌县不动产权第南昌县小蓝经济开发区富山大工业用地/

2三鑫医疗35610.42出让无

0016357号道999号其它

3三鑫医疗南国用（2011）第00191号南昌县三江镇三江大道13140出让工业无

4三鑫医疗南国用（2012）第00501号三江镇三江大道以北6747出让工业无

存在抵押：1、抵押权

人：中国工商银行股份有限公司南昌支行；2、不动产证明号：

赣（2023）南昌县不

赣（2025）南昌县不动产权第动产证明第0026597

5三鑫医疗南昌县东新乡河州路4899号94079出让工业用地

0016759号号；3、抵押金额：

36000万元；4、债务

履行起止时间：

2023-09-20至

2031-09-20；5、登记

时间：2023-09-25南昌县小蓝经济开发区金沙大40.59（分摊

赣（2019）南昌县不动产权第

6三鑫医疗道1918号春和景明花园住宅区土地使用权出让商服用地无

0019720号

12栋103室面积）

赣（2019）南昌县不动产权第南昌县小蓝经济开发区金沙大47.84（分摊

7三鑫医疗出让商服用地无

0019721号道1918号春和景明花园住宅区土地使用权

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序权利

所有权人产证编号坐落面积（㎡）用途他项权利号性质

12栋101室面积）南昌县小蓝经济开发区金沙大32.77（分摊

赣（2019）南昌县不动产权第

8三鑫医疗道1918号春和景明花园住宅区土地使用权出让商服用地无

0019722号

12栋104室面积）南昌县小蓝经济开发区金沙大40.59（分摊

赣（2019）南昌县不动产权第

9三鑫医疗道1918号春和景明花园住宅区土地使用权出让商服用地无

0019723号

12栋102室面积）南昌县小蓝经济开发区金沙大23.01（分摊

赣（2019）南昌县不动产权第

10三鑫医疗道1918号春和景明花园住宅区土地使用权出让商服用地无

0019724号

12栋105室面积）

眉山经济开发区新区眉州大道

川（2023）东坡区不动产权第西六段2号四川威力生透析系列

11四川威力生64223.59出让工业用地无

0002242号产品生产新建项目2幢厂房1-3

层等11套高新区科园南路88号10栋3层科研设计

12成都威力生成高国用（2016）第27399号38.99出让无

301号用地

高新区科园南路88号10栋3层科研设计

13成都威力生成高国用（2016）第27400号37.39出让无

302号用地

高新区科园南路88号10栋3层科研设计

14成都威力生成高国用（2016）第27401号39.84出让无

303号用地

高新区科园南路88号10栋3层科研设计

15成都威力生成高国用（2016）第27402号38.02出让无

304号用地

云（2023）安宁市不动产权第安宁市草铺街道办事处麒腾路

16云南三鑫66057.5出让工业用地无

0010733号21号

17宁波菲拉尔余国用2011第11721号陆埠镇兰溪村3036出让工业用地无

18宁波菲拉尔余国用（2006）字第05481号陆埠镇兰溪村3657.5出让工业用地无

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2、注册商标专用权

截至2025年6月30日，公司及其下属企业拥有的注册商标专用权情况如下：

序号商标图形权利人国际分类注册号有效期截止日

1三鑫医疗第7类第6939920号2030-05-20

2三鑫医疗第9类第6846761号2030-07-13

3三鑫医疗第11类第6846760号2030-07-13

4三鑫医疗第16类第6846748号2030-04-13

5三鑫医疗第17类第6846747号2030-04-20

6三鑫医疗第18类第6846746号2030-08-20

7三鑫医疗第20类第6846745号2030-04-13

8三鑫医疗第22类第6846744号2030-08-20

9三鑫医疗第23类第6846743号2030-08-20

10三鑫医疗第25类第6846741号2031-01-06

11三鑫医疗第24类第6846742号2030-08-20

12三鑫医疗第26类第6846740号2030-08-20

13三鑫医疗第27类第6846739号2030-08-20

1-1-107江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号商标图形权利人国际分类注册号有效期截止日

14三鑫医疗第29类第6846738号2030-03-27

15三鑫医疗第30类第6846737号2030-05-06

16三鑫医疗第32类第6846736号2030-04-27

17三鑫医疗第31类第6846735号2030-03-27

18三鑫医疗第33类第6846734号2030-04-27

19三鑫医疗第36类第6846732号2030-05-06

20三鑫医疗第37类第6846731号2030-05-06

21三鑫医疗第38类第6846730号2030-05-06

22三鑫医疗第39类第6846729号2030-09-13

23三鑫医疗第41类第6846727号2030-09-13

24三鑫医疗第40类第6846728号2030-05-06

25三鑫医疗第42类第6846726号2030-09-13

26三鑫医疗第44类第6846724号2030-05-27

27三鑫医疗第43类第6846725号2031-03-06

28三鑫医疗第45类第6846723号2030-05-27

1-1-108江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号商标图形权利人国际分类注册号有效期截止日

29三鑫医疗第1类第6846679号2030-07-20

30三鑫医疗第4类第6846678号2030-07-20

31三鑫医疗第6类第6846677号2030-04-27

32三鑫医疗第8类第6846675号2030-07-13

33三鑫医疗第10类第5004717号2028-10-20

34三鑫医疗第10类第5004718号2028-10-20

35三鑫医疗第10类第1792094号2032-06-20

36三鑫医疗第35类第6513889号2030-11-13

37三鑫医疗第10类第12161908号2034-07-27

38三鑫医疗第5类第12161817号2034-07-27

39三鑫医疗第3类第12161757号2034-07-27

40三鑫医疗第20类第26803423号2029-05-13

41三鑫医疗第10类第26796716号2029-05-13

42三鑫医疗第38类第26806941号2028-12-06

43三鑫医疗第22类第26791321号2028-09-20

1-1-109江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号商标图形权利人国际分类注册号有效期截止日

44三鑫医疗第10类第26786129号2028-09-20

鑫威康

45第29类第50978123号2031-06-27贸易

46三鑫医疗第5类第50987473号2031-08-20

47三鑫医疗第3类第50991028号2031-08-13

注册日期：2022-07-05，

48三鑫医疗第10类第6778185号

系美国注册商标专用权

49江西圣丹康第7类第64622586号2032-11-06

50江西圣丹康第30类第64622612号2032-11-06

51江西圣丹康第9类第64622873号2032-10-27

52江西圣丹康第7类第64624174号2032-10-27

53江西圣丹康第9类第64624225号2032-11-06

54江西圣丹康第30类第64625386号2032-11-06

55江西圣丹康第44类第64625415号2032-11-06

56江西圣丹康第1类第64626015号2032-11-06

57江西圣丹康第42类第64626828号2032-11-06

58江西圣丹康第42类第64626830号2032-11-06

59江西圣丹康第1类第64627125号2032-10-27

60江西圣丹康第3类第64627128号2032-10-27

61江西圣丹康第3类第64628221号2032-11-06

62江西圣丹康第10类第64628620号2032-11-06

1-1-110江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号商标图形权利人国际分类注册号有效期截止日

63江西圣丹康第5类第64628819号2032-10-27

64江西圣丹康第44类第64628983号2032-11-06

3、专利

截至2025年6月30日，公司及其下属企业拥有的有效专利情况如下：

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

1 一种无针注射器 ZL 2013 1 0578937.2 发明专利 2013-11-18 2015-06-03 三鑫医疗

2 一种气动无针注射器 ZL 2014 1 0166683.8 发明专利 2014-04-24 2016-03-30 三鑫医疗

3 一种气动无针注射器 ZL 2016 1 1223976.0 发明专利 2016-12-27 2023-04-07 三鑫医疗

4 一种用量可控的导管粘接装置 ZL 2010 1 0100134.2 发明专利 2010-01-22 2012-02-29 三鑫医疗

5 一种血液透析双重漏血检测模块 ZL 2015 1 0348458.0 发明专利 2015-06-23 2019-06-28 三鑫医疗

6 一种便于安装的可检测液位的血液透析器 ZL 2021 1 0015110.5 发明专利 2021-01-06 2022-12-16 四川威力生

7 一种医疗导管表面涂层的均匀涂覆装置 ZL 2020 1 1528174.7 发明专利 2020-12-22 2021-11-09 宁波菲拉尔

8 用于注射器的管式活塞 ZL 2018 1 0916697.5 发明专利 2018-08-13 2021-05-18 云南三鑫

9 一种用于血液透析水制备的水处理系统 ZL 2017 1 0533014.3 发明专利 2017-07-03 2023-05-30 成都威力生

10 透析器预处理设备 ZL 2013 1 0729956.0 发明专利 2013-12-26 2016-03-02 成都威力生

11 用于血液透析机中的负压除气装置 ZL 2008 1 0148113.0 发明专利 2008-12-30 2010-12-01 成都威力生

12 一种透析管路气泡检测电路 ZL 2020 1 0789001.4 发明专利 2020-08-07 2023-07-28 成都威力生

13 一种球囊膨胀式防脱直肠导管 ZL 2021 1 1556925.0 发明专利 2021-12-18 2024-03-29 江西圣丹康

14 一种血栓抽取组件 ZL 2023 1 1757617.3 发明专利 2023-12-20 2024-08-09 江西钶维肽

1-1-111江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

15 一种血液透析动静脉内瘘自动穿刺设备及系统 ZL 2024 1 0622984.0 发明专利 2024-05-20 2024-08-27 江西圣丹康

江西钶维

16 一体式支撑环的膨体聚四氟乙烯人工血管及其制备方法 ZL 2024 1 0716503.2 发明专利 2024-06-04 2024-09-10 肽、三鑫医

疗

17 一种塑料注塑工艺 ZL 2022 1 0251692.1 发明专利 2022-03-15 2024-12-20 宁波菲拉尔

18 一种血液透析类中空纤维膜孔径分布的测试方法 ZL 2023 1 1119552.X 发明专利 2023-09-01 2025-01-28 三鑫医疗

19 一种基于药液过滤器的气密性检测装置 ZL 2024 1 1355167.X 发明专利 2024-09-27 2025-01-28 三鑫医疗

20 一种血液透析浓缩液及其制备方法 ZL 2024 1 1443120.9 发明专利 2024-10-16 2025-02-11 三鑫医疗

21 一种 Y 型透析用留置针 ZL 2020 1 0890318.7 发明专利 2020-08-29 2025-03-25 三鑫医疗

三鑫医疗、

22 一种即穿型膨体聚四氟乙烯人造血管及其制备方法 ZL 2025 1 0001669.0 发明专利 2025-01-02 2025-05-09 浙江理工大

学

23 一种基于精密过滤器气膜的反水检测系统 ZL 2025 1 0443504.9 发明专利 2025-04-10 2025-06-13 江西圣丹康

24 一种固定剂量无针注射器 ZL 2015 2 0192280.0 实用新型 2015-04-01 2015-12-23 三鑫医疗

25 一种无针注射器的触发装置 ZL 2015 2 0432727.7 实用新型 2015-06-23 2015-12-16 三鑫医疗

26 一种带消毒功能的便携式预冲式冲管注射器 ZL 2016 2 0464526.X 实用新型 2016-05-22 2017-02-01 三鑫医疗

27 一种防回血少残留的消毒便携式预冲式冲管注射器 ZL 2016 2 0464525.5 实用新型 2016-05-22 2017-02-01 三鑫医疗

28 一种便携式无针注射器按钮开关保险装置 ZL 2018 2 0608096.3 实用新型 2018-04-26 2019-06-18 三鑫医疗

29 一种气动无针注射器 ZL 2016 2 1443173.1 实用新型 2016-12-27 2018-02-27 三鑫医疗

30 一种无针注射器按钮保险装置 ZL 2018 2 1114906.6 实用新型 2018-07-15 2019-07-19 三鑫医疗

31 一种血液透析平衡腔体 ZL 2016 2 0873612.6 实用新型 2016-08-13 2017-11-10 三鑫医疗

32 血液透析浓缩液包装桶 ZL 2017 2 1300458.4 实用新型 2017-10-11 2018-05-04 三鑫医疗

33 一种安全型体外循环管路 ZL 2017 2 1299804.1 实用新型 2017-10-10 2019-01-08 三鑫医疗

1-1-112江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

34 一种血液透析设备用显示器旋转结构 ZL 2019 2 1028114.1 实用新型 2019-07-04 2020-04-14 三鑫医疗

35 一种温度传感器与压力传感器两用外壳 ZL 2019 2 0132238.8 实用新型 2019-01-25 2020-05-19 三鑫医疗

36 一种血液净化设备用透析器夹 ZL 2019 2 0333588.0 实用新型 2019-03-17 2020-07-28 三鑫医疗

37 一种血液透析设备用液位与气泡监测用外壳 ZL 2019 2 1028120.7 实用新型 2019-07-04 2020-07-28 三鑫医疗

38 一种血液透析滤过设备用补液接头 ZL 2019 2 1028115.6 实用新型 2019-07-04 2020-09-01 三鑫医疗

39 一种血液透析设备用漏血传感器外壳 ZL 2019 2 1028119.4 实用新型 2019-07-04 2020-09-01 三鑫医疗

40 一种血液净化设备用干粉桶支架 ZL 2019 2 0333799.4 实用新型 2019-03-17 2020-07-31 三鑫医疗

41 一种双腔血液滤过器 ZL 2019 2 1195759.4 实用新型 2019-07-28 2020-09-25 三鑫医疗

42 一种 Y 型透析用留置针 ZL 2020 2 1843664.1 实用新型 2020-08-29 2021-03-16 三鑫医疗

43 一种安全型透析用留置针 ZL 2020 2 2210781.0 实用新型 2020-10-01 2021-04-06 三鑫医疗

44 一种中空纤维膜水通量测试组件的制作装置 ZL 2020 2 3186834.6 实用新型 2020-12-26 2021-10-01 三鑫医疗

45 机用采血器管壁吸油装置 ZL 2020 2 0606001.1 实用新型 2020-04-22 2021-01-29 三鑫医疗

46 一种新型双腔血液滤过器 ZL 2020 2 2211031.5 实用新型 2020-10-02 2021-10-29 三鑫医疗

47 一种透析液过滤器转换接头组件 ZL 2020 2 2211185.4 实用新型 2020-10-02 2021-10-29 三鑫医疗

48 一种透析液袋 ZL 2020 2 1989505.2 实用新型 2020-09-13 2021-10-29 三鑫医疗

49 一种安全型内瘘针 ZL 2020 2 2211044.2 实用新型 2020-10-02 2021-11-23 三鑫医疗

50 一种新型 PP 透析器 ZL 2020 2 2208745.0 实用新型 2020-10-01 2021-11-23 三鑫医疗

51 一种用于血液净化的新型血液回路 ZL 2021 2 2030068.2 实用新型 2021-08-26 2022-04-05 三鑫医疗

52 一种应用于透析器自动安装封胶盖工装的结构 ZL 2021 2 3191743.6 实用新型 2021-12-19 2022-05-24 三鑫医疗

53 一种中空纤维膜束的手工脱膜装置 ZL 2021 2 3204961.9 实用新型 2021-12-20 2022-05-24 三鑫医疗

54 一种渗血漏血监测器 ZL 2021 2 1356594.1 实用新型 2021-06-18 2022-01-21 三鑫医疗

1-1-113江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

55 一种用于测试中空纤维膜水通量性能的透析膜测试仪 ZL 2021 2 3191862.1 实用新型 2021-12-19 2022-08-16 三鑫医疗

56 一种透析液过滤器用堵头 ZL 2022 2 0037888.6 实用新型 2022-01-09 2022-10-18 三鑫医疗

57 一种新型机用采血器 ZL 2021 2 3191746.X 实用新型 2021-12-19 2022-12-27 三鑫医疗

58 一种透析干粉袋的机用接头 ZL 2021 2 3190015.3 实用新型 2021-12-18 2023-03-21 三鑫医疗

59 一种免焊接式透析干粉筒 ZL 2022 2 2699012.0 实用新型 2022-10-13 2023-04-07 三鑫医疗

60 适用于无针正压接头的一次性使用消毒帽 ZL 2015 2 0112879.9 实用新型 2015-02-16 2015-08-19 三鑫医疗

61 一种带螺纹筋的球囊扩张导管 ZL 2019 2 1028122.6 实用新型 2019-07-04 2020-07-10 三鑫医疗

62 一种球囊扩张导管 ZL 2019 2 1028116.0 实用新型 2019-07-04 2020-09-25 三鑫医疗

63 正压接头 ZL 2021 2 3150800.6 实用新型 2021-12-15 2022-10-14 三鑫医疗

64 一次性使用自动止液型负压引流器 ZL 2015 2 0153840.1 实用新型 2015-03-18 2015-08-19 三鑫医疗

65 一种加热腔组合 ZL 2019 2 1028121.1 实用新型 2019-07-04 2020-06-16 三鑫医疗

66 一种药物转移连接装置 ZL 2019 2 1028113.7 实用新型 2019-07-04 2020-09-01 三鑫医疗

67 一种吸液杆组合 ZL 2019 2 1028117.5 实用新型 2019-07-04 2020-09-25 三鑫医疗

68 一种血液透析设备用液路通断反馈装置 ZL 2019 2 1028118.X 实用新型 2019-07-04 2020-09-25 三鑫医疗

69 一种可调式双联架混药喷药器 ZL 2020 2 3180728.7 实用新型 2020-12-25 2022-01-21 三鑫医疗

70 恒温恒压平板膜测试装置 ZL 2023 2 1658798.X 实用新型 2023-06-28 2023-12-08 三鑫医疗

71 一种注射器灯检筛选机 ZL 2019 2 1814799.2 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

72 一种注射器包装桌 ZL 2019 2 1814846.3 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

73 一种注射器检针装置 ZL 2019 2 1814849.7 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

74 一种注射器生产线用涂胶装置 ZL 2019 2 1737838.3 实用新型 2019-10-16 2020-09-22 云南三鑫

75 一种具有筛选功能的注射器输送装置 ZL 2019 2 1692405.0 实用新型 2019-10-10 2020-06-09 云南三鑫

1-1-114江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

76 一种密封投料罐 ZL 2019 2 1814797.3 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

77 一种医药加工用配液罐 ZL 2019 2 1814798.8 实用新型 2019-10-25 2020-08-18 云南三鑫

78 一种用于配液罐的排液装置 ZL 2019 2 1814800.1 实用新型 2019-10-25 2020-07-17 云南三鑫

79 一种用于灌装机的防滴漏双通路灌装头 ZL 2019 2 1814848.2 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

80 一种透析液袋 ZL 2020 2 2023304.3 实用新型 2020-09-16 2022-03-15 云南三鑫

81 一种可重复自动液面定位的防漏液输液器 ZL 2020 2 2095938.X 实用新型 2020-09-23 2021-01-15 云南三鑫

82 一种输液器用的滴斗冷却装置 ZL 2019 2 1813220.0 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

83 一种用于粘针机的护套输送装置 ZL 2019 2 1700748.7 实用新型 2019-10-10 2020-06-09 云南三鑫

84 一种减少料屑的裁管机 ZL 2019 2 1800760.5 实用新型 2019-10-25 2020-06-12 云南三鑫

85 一种注塑机卸料装置 ZL 2019 2 1813219.8 实用新型 2019-10-25 2020-07-03 云南三鑫

86 一种用于挤塑机的冷却槽 ZL 2019 2 1813476.1 实用新型 2019-10-25 2020-09-08 云南三鑫

87 一种车间异味去除装置 ZL 2019 2 1814847.8 实用新型 2019-10-25 2020-10-27 云南三鑫

88 一种浇口料粉碎装置 ZL 2019 2 1738014.8 实用新型 2019-10-16 2020-07-17 云南三鑫

89 一种高品质注射器用注塑机 ZL 2022 2 0451617.5 实用新型 2022-03-02 2022-06-17 云南三鑫

90 一种中空纤维膜束的切丝装置 ZL 2020 2 2589275.7 实用新型 2020-11-10 2021-09-14 四川威力生

91 一种透析器护帽 ZL 2020 2 2096894.2 实用新型 2021-08-30 2021-10-08 四川威力生

92 一种血液透析设备用分段式冲洗腔外壳 ZL 2020 2 2079145.9 实用新型 2020-09-22 2021-12-14 四川威力生

93 一种可用 A 干粉桶的透析装置 ZL 2020 2 2081077.X 实用新型 2020-09-22 2022-03-08 四川威力生

94 一种便于固定的灌注头 ZL 2021 2 0678183.8 实用新型 2021-04-02 2021-12-28 宁波菲拉尔

95 一种用于体外循环的扁形双极静脉插管 ZL 2021 2 1361802.7 实用新型 2021-06-18 2022-08-16 宁波菲拉尔

96 一种整体型动脉插管 ZL 2021 2 1391807.4 实用新型 2021-06-22 2022-08-12 宁波菲拉尔

1-1-115江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

97 一种血氧饱和度监测仪使用探测接头 ZL 2021 2 0653059.6 实用新型 2021-03-31 2022-10-21 宁波菲拉尔

98 一种血液浓缩器 ZL 2021 2 3237191.8 实用新型 2021-12-22 2023-02-14 宁波菲拉尔

99 一种变径结构防脱直肠导管 ZL 2021 2 3190450.6 实用新型 2021-12-18 2022-12-16 江西圣丹康

100 一种新型直肠导管 ZL 2021 2 3190561.7 实用新型 2021-12-18 2023-06-23 江西圣丹康

101 一种取栓器械 ZL 2022 2 1825333.4 实用新型 2022-07-15 2023-06-23 江西钶维肽

102 一种血管开通器械 ZL 2022 2 1826061.X 实用新型 2022-07-16 2023-06-23 江西钶维肽

103 一种注射器高压注塑定型机构 ZL 2022 2 3574029.X 实用新型 2022-12-30 2023-07-14 云南三鑫

104 一种无毛边的注射器用注塑模具 ZL 2022 2 3573915.0 实用新型 2022-12-30 2023-07-07 云南三鑫

105 一种超声波焊接辅助定位装置 ZL 2021 2 1539006.8 实用新型 2021-07-07 2021-12-17 宁波菲拉尔

106 一种肠道无创介入治疗装置的加热腔结构 ZL 2022 2 3375289.4 实用新型 2022-12-16 2023-09-05 江西圣丹康

107 一种安全无菌注射针 ZL 2021 2 3166206.6 实用新型 2021-12-16 2023-08-22 云南三鑫

108 一种带防针刺装置的注射器 ZL 2022 2 2687676.5 实用新型 2022-10-12 2023-08-04 云南三鑫

109 一种透析科用血液净化通路固定器 ZL 2020 2 1981303.3 实用新型 2020-09-11 2021-06-22 云南三鑫

110 一种透析液混合装置 ZL 2019 2 1090946.6 实用新型 2019-07-12 2020-03-27 成都威力生

111 一种血液透析机的管路快速接头 ZL 2021 2 1424522.6 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

112 一种用于血泵的转子 ZL 2017 2 0245453.X 实用新型 2017-03-14 2018-03-23 成都威力生

113 一种透析血路管 ZL 2020 2 1510173.5 实用新型 2020-07-27 2021-06-01 成都威力生

114 一种血液透析器专用夹具 ZL 2021 2 1423937.1 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

115 一种电导率流通池及其测量装置 ZL 2023 2 0148645.4 实用新型 2023-02-08 2023-06-30 成都威力生

116 用于血滤机的新型进液腔 ZL 2020 2 1369255.2 实用新型 2020-07-13 2021-06-29 成都威力生

117 一种干粉桶支架 ZL 2018 2 0798462.6 实用新型 2018-05-25 2019-05-03 成都威力生

1-1-116江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

118 在线尿素清除率监测装置 ZL 2023 2 0201774.5 实用新型 2023-02-08 2023-11-21 成都威力生

119 一种静脉壶液位检测及血液温度检测装置 ZL 2019 2 2087972.X 实用新型 2019-11-27 2021-01-15 成都威力生

120 一种血液透析机的阻流夹 ZL 2021 2 1433912.X 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

121 一种透析器快速接头 ZL 2020 2 1462211.4 实用新型 2020-07-22 2021-06-01 成都威力生

122 一种泵管内流体压力波动稳定的血泵 ZL 2023 2 0148638.4 实用新型 2023-02-08 2023-06-27 成都威力生

123 一种折叠报警灯 ZL 2021 2 1424531.5 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

124 一种用于血液透析水制备的水处理系统 ZL 2017 2 0796713.2 实用新型 2017-07-03 2018-06-01 成都威力生

125 一种具有过滤功能的管路连接头 ZL 2020 2 1341809.8 实用新型 2020-07-09 2021-06-01 成都威力生

126 一种透析器 ZL 2020 2 1543328.5 实用新型 2020-07-30 2021-06-01 成都威力生

127 一种血液透析水管道及该管道上的管件 ZL 2017 2 0796672.7 实用新型 2017-07-03 2018-08-03 成都威力生

128 一种用于血滤机的分体式 AB 液插管固定座 ZL 2020 2 1306025.1 实用新型 2020-07-06 2021-06-01 成都威力生

129 一种消毒液配液腔 ZL 2020 2 1413599.9 实用新型 2020-07-17 2021-04-02 成都威力生

130 一种血液透析机应用的集中供液转换装置 ZL 2019 2 1438503.1 实用新型 2019-08-30 2020-07-14 成都威力生

131 一种血液透析滤过机的置换液接头 ZL 2021 2 1424532.X 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

132 一种便于消毒的血滤机接头 ZL 2020 2 1304523.2 实用新型 2020-07-06 2021-06-01 成都威力生

133 一种血透透析液中尿素氮肌酐含量在线监测装置 ZL 2022 2 1823310.X 实用新型 2022-07-15 2022-11-29 成都威力生

134 一种肝素泵 ZL 2018 2 0794878.0 实用新型 2018-05-25 2019-04-23 成都威力生

135 一种可进行加热的血液透析液搅拌机构 ZL 2022 2 3573938.1 实用新型 2022-12-30 2023-08-08 云南三鑫

136 一种血滤机的分离式 AB 管置换管连接头 ZL 2021 2 1424006.3 实用新型 2021-06-25 2022-01-21 成都威力生

137 一种带张力调节的中空纤维膜卷丝装置 ZL 2023 2 0798678.3 实用新型 2023-04-12 2024-01-26 三鑫医疗

138 一种用于中空纤维膜丝内壁的气体烘干装置 ZL 2023 2 2318586.3 实用新型 2023-08-29 2024-03-29 三鑫医疗

1-1-117江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

三鑫医疗、

139 一种透析浓缩液配液装置 ZL 2023 2 3193757.0 实用新型 2023-11-27 2024-05-28

江西圣丹康

140 一种流量腔流量测试工装 ZL 2023 2 1956153.4 实用新型 2023-07-25 2024-06-11 江西圣丹康

141 一种尿素清除指数监测装置 ZL 2023 2 2751205.0 实用新型 2023-10-13 2024-05-14 成都威力生

142 一种可偏转封口装置 ZL 2023 2 2623747.X 实用新型 2023-09-26 2024-05-28 四川威力生

143 一种纸塑包装缺膜缺纸停报警装置 ZL 2023 2 3393100.9 实用新型 2023-12-13 2024-06-14 云南三鑫

144 一种料位计控制的供料系统 ZL 2023 2 3020560.7 实用新型 2023-11-09 2024-06-14 云南三鑫

145 一种用于透析液外箱自动贴标的设备 ZL 2023 2 3229137.8 实用新型 2023-11-29 2024-07-12 云南三鑫

146 一种纸塑包装机摆料机注射器缺件排料装置 ZL 2023 2 3312464.X 实用新型 2023-12-06 2024-07-12 云南三鑫

147 一种灌装储液循环罐 ZL 2023 2 2423808.8 实用新型 2023-09-06 2024-07-16 四川威力生

148 一种瓶胚切割刀具研磨定位装置 ZL 2023 2 2553289.7 实用新型 2023-09-19 2024-07-26 四川威力生

149 一种湿膜透析器注胶盖 ZL 2023 2 2423804.X 实用新型 2023-09-06 2024-07-09 四川威力生

150 一种血室接口护帽及透析器 ZL 2023 2 3078625.3 实用新型 2023-11-15 2024-08-09 三鑫医疗

151 一种具有双层次熔接结构的湿膜透析器血盖 ZL 2023 2 2464237.2 实用新型 2023-09-11 2024-07-30 四川威力生

152 一种血细胞回收器中的摩擦环 ZL 2024 2 0034600.9 实用新型 2024-01-08 2024-08-23 宁波菲拉尔

153 一种纸塑包装机摆针机自动下料装置 ZL 2023 2 3494037.8 实用新型 2023-12-21 2024-09-17 云南三鑫

154 一种透析液室接口护帽及透析器 ZL 2023 2 3078629.1 实用新型 2023-11-15 2024-09-24 三鑫医疗

江西圣丹

155 一种基于血液净化设备的加热模组和血液净化设备 ZL 2024 2 2495114.X 实用新型 2024-10-16 2024-11-15 康、三鑫医

疗

156 一种 DMAC 精馏节能循环冷却水路系统 ZL 2024 2 0379559.9 实用新型 2024-02-29 2024-10-25 三鑫医疗

157 一种应用于透析器离心注胶分配器结构 ZL 2023 2 3156063.X 实用新型 2023-11-22 2024-11-08 三鑫医疗

1-1-118江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

158 一种平板膜制备用的简易湿度控制装置 ZL 2024 2 0603699.X 实用新型 2024-03-27 2024-11-15 三鑫医疗

159 一种防针刺可替换针头药液转移器 ZL 2024 2 0077726.4 实用新型 2024-01-12 2024-11-29 三鑫医疗

160 一种具有防漏液结构的电导率测量装置 ZL 2023 2 3067913.9 实用新型 2023-11-14 2024-07-05 成都威力生

161 一种血液透析滤过机 AB 液吸取装置 ZL 2023 2 2751260.X 实用新型 2023-10-13 2024-07-19 成都威力生

162 一种改善空间布局的血液透析设备 ZL 2023 2 3055066.4 实用新型 2023-11-13 2024-10-11 成都威力生

163 一种具有动脉壶支撑功能的透析器夹 ZL 2023 2 3068009.X 实用新型 2023-11-14 2024-10-15 成都威力生

164 一种用于聚氨酯胶水快速批量成型装置 ZL 2024 2 0716046.2 实用新型 2024-04-09 2024-11-29 三鑫医疗

165 一次性使用前端式自毁注射器 ZL 2023 2 3172289.9 实用新型 2023-11-23 2024-12-13 三鑫医疗

166 正压接头验气设备 ZL 2024 2 0857458.8 实用新型 2024-04-24 2024-12-31 三鑫医疗

167 一种透析机干粉袋焊接装置 ZL 2024 2 1122291.7 实用新型 2024-05-22 2025-01-28 三鑫医疗

江西钶维

168 一种非对称膨体聚四氟乙烯管膜制备装置 ZL 2024 2 3078117.X 实用新型 2024-12-13 2025-01-28 肽、三鑫医

疗

169 一种工件拧紧组装设备 ZL 2024 2 0964502.5 实用新型 2024-05-07 2025-01-28 三鑫医疗

170 一种小型平板膜水洗成型装置 ZL 2024 2 1327791.4 实用新型 2024-06-12 2025-02-18 三鑫医疗

171 一种 V 型排气无气泡残留的输液装置 ZL 2024 2 0753834.9 实用新型 2024-04-12 2025-02-28 三鑫医疗

172 一种具有液体过滤结构的排便清肠器 ZL 2024 2 0919529.2 实用新型 2024-04-29 2025-02-28 江西圣丹康

173 一种高效率桌面硫化机 ZL 2024 2 1180936.2 实用新型 2024-05-28 2025-03-25 三鑫医疗

174 一种人工血管强度测试用穿刺装置 ZL 2025 2 0241749.9 实用新型 2025-02-17 2025-03-25 三鑫医疗

江西圣丹

康、南昌大

175 一种基于血液透析中枸橼酸输注的控制装置和透析设备 ZL 2025 2 0322952.9 实用新型 2025-02-27 2025-04-11

学第一附属医院高新医

1-1-119江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属院

176 一种基于肠道水疗的水疗装置 ZL 2025 2 0322274.6 实用新型 2025-02-27 2025-04-11 江西圣丹康

177 康复机器人智能防碰撞控制装置 ZL 2020 2 1123677.1 实用新型 2020-06-17 2021-06-08 三鑫医疗

178 一种被动式膝关节助力外骨骼装置 ZL 2020 2 1246949.7 实用新型 2020-06-30 2021-02-02 三鑫医疗

179 一种酒精定量加注装置 ZL 2024 2 1888243.9 实用新型 2024-08-06 2025-05-02 三鑫医疗

180 透析器多功能综合性能测试仪 ZL 2024 2 1616251.8 实用新型 2024-07-09 2025-05-16 三鑫医疗

181 一种带正负压保护功能的贮血滤血器 ZL 2024 2 1484612.8 实用新型 2024-06-26 2025-05-13 宁波菲拉尔

182 一种废液袋称重结构 ZL 2024 2 2044610.3 实用新型 2024-08-22 2025-06-03 三鑫医疗

183 一种拆装结构及无针注射器 ZL 2025 2 0785449.7 实用新型 2025-04-24 2025-06-03 三鑫医疗

184 一种涂胶装置 ZL 2025 2 0714402.1 实用新型 2025-04-16 2025-06-03 江西圣丹康

江西钶维

185 一种可制备变径的膨体聚四氟乙烯管膜的装置 ZL 2024 2 1947737.X 实用新型 2024-08-13 2025-06-13 肽、三鑫医

疗

186 固定剂量无针注射器 ZL 2015 3 0049467.0 外观设计 2015-02-26 2015-10-21 三鑫医疗

187 便携式无针注射器（A 型） ZL 2018 3 0044374.2 外观设计 2018-01-30 2018-08-24 三鑫医疗

188 医用无针注射器（二） ZL 2022 3 0621579.9 外观设计 2022-09-20 2023-01-31 三鑫医疗

189 包装桶（血液透析浓缩液） ZL 2017 3 0480826.7 外观设计 2017-10-11 2018-08-24 三鑫医疗

190 透析器夹 ZL 2019 3 0039934.X 外观设计 2019-01-24 2019-07-12 三鑫医疗

191 血液净化设备显示器 ZL 2019 3 0043831.0 外观设计 2019-01-25 2019-12-31 三鑫医疗

192 血液透析滤过机 ZL 2019 3 0351731.4 外观设计 2019-07-04 2020-05-26 三鑫医疗

193 可夹闭式一次性使用透析用留置针 ZL 2020 3 0557596.1 外观设计 2020-09-18 2021-03-16 三鑫医疗

194 一次性使用透析用留置针护套 ZL 2020 3 0522692.2 外观设计 2020-09-06 2021-07-06 三鑫医疗

1-1-120江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

195 漏血监测器产品用充电器 ZL 2021 3 0122601.0 外观设计 2021-03-06 2021-07-06 三鑫医疗

196 漏血监测器产品用接收器 ZL 2021 3 0122589.3 外观设计 2021-03-06 2021-10-08 三鑫医疗

197 可夹闭式一次性使用 Y 型透析用留置针 ZL 2020 3 0555328.6 外观设计 2020-09-18 2021-10-29 三鑫医疗

198 漏血监测器产品用发射器 ZL 2021 3 0122590.6 外观设计 2021-03-06 2022-04-01 三鑫医疗

199 包装箱（血液透析器） ZL 2021 3 0839735.4 外观设计 2021-12-19 2022-08-16 三鑫医疗

200 血液透析肝素推进器外壳 ZL 2016 3 0308456.4 外观设计 2016-07-07 2017-02-08 三鑫医疗

201 压缩式雾化器 ZL 2017 3 0232581.6 外观设计 2017-06-09 2018-01-05 三鑫医疗

202 吸液手柄 ZL 2017 3 0232575.0 外观设计 2017-06-09 2018-01-09 三鑫医疗

203 雾化杯 ZL 2017 3 0228345.7 外观设计 2017-06-07 2017-11-07 三鑫医疗

204 右心吸引头 ZL 2021 3 0388108.3 外观设计 2021-06-22 2021-10-08 宁波菲拉尔

205 漏血检测器用充电器 ZL 2022 3 0094569.4 外观设计 2022-02-25 2022-05-10 江西钶维肽

206 漏血检测器 ZL 2022 3 0094576.4 外观设计 2022-02-25 2022-05-24 江西钶维肽

207 包装盒（PTA 高压球囊扩张导管） ZL 2022 3 0675593.7 外观设计 2022-10-13 2023-06-23 三鑫医疗

208 医用无针注射器（一） ZL 2022 3 0621891.8 外观设计 2022-09-20 2023-02-17 三鑫医疗

209 血液成分回收分离设备 ZL 2023 3 0427391.5 外观设计 2023-07-09 2024-01-05 三鑫医疗

210 液位检测装置 ZL 2016 3 0220479.X 外观设计 2016-06-03 2016-10-26 成都威力生

211 血液透析设备 ZL 2021 3 0643588.3 外观设计 2021-09-28 2022-01-14 成都威力生

212 医用无针注射器用加载盒 ZL 2023 3 0427336.6 外观设计 2023-07-09 2023-11-17 三鑫医疗

213 一次性使用透析用留置针 ZL 2023 3 0477415.8 外观设计 2023-07-28 2024-02-09 三鑫医疗

214 一次性使用透析用留置针护套 ZL 2023 3 0498238.1 外观设计 2023-08-07 2024-02-27 三鑫医疗

215 一次性贮血滤血器 ZL 2023 3 0688343.1 外观设计 2023-10-24 2024-05-28 宁波菲拉尔

1-1-121江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号专利名称专利号专利类型申请日授权公告日专利归属

216 包装盒（血管鞘组） ZL 2023 3 0427330.9 外观设计 2023-07-09 2023-11-17 三鑫医疗

217 包装盒（医用无针注射器） ZL 2023 3 0832670.X 外观设计 2023-12-18 2024-09-13 三鑫医疗

218 包装盒（医用无针注射器） ZL 2023 3 0832668.2 外观设计 2023-12-18 2024-09-24 三鑫医疗

219 医用无针注射器剂量腔芯杆 ZL 2024 3 0227520.0 外观设计 2024-04-22 2024-12-20 三鑫医疗

220 医用无针注射器剂量腔组件 ZL 2024 3 0285409.7 外观设计 2024-05-15 2024-12-31 三鑫医疗

221 压力泵 ZL 2024 3 0542437.2 外观设计 2024-08-26 2025-04-15 江西钶维肽

222 堆码包装桶 ZL 2024 3 0659430.9 外观设计 2024-10-18 2025-06-13 三鑫医疗

1-1-122江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

4、软件著作权

截至2025年6月30日，公司及其下属企业已经取得的软件著作权登记证书情况如下：

序号软件名称证书号类型授权时间著作权人

肠道无创介入治疗装置软著登字第刘松、徐文、周子龙、

1软件著作2023-09-08

软件 V1.0 11618366 号 江西圣丹康

连续性血液净化设备控软著登字第三鑫医疗、刘松、苏军、

2软件著作2023-09-07

制软件 V1.0 11614977 号 王一涵

一款用曲线绘制及维修软著登字第江西圣丹康、刘松、郭

3软件著作2024-09-29

的医疗辅助软件 V1.0 13857807 号 龙飞、彭玲、涂梦杰

双联干粉透析机人机交软著登字第三鑫医疗、刘松、郭龙

4软件著作2024-09-29

互界面系统 V1.0 13856036 号 飞、涂梦杰、黄志剑

在线血液透析滤过装置软著登字第三鑫医疗、彭玲、刘松、

5软件著作2024-09-29

控制系统 V1.0 13857500 号 郭龙飞、黄志剑

自体血液回收分离设备软著登字第三鑫医疗、苏军、刘松、

6软件著作2024-09-29

人机交互界面系统 V1.0 13856446 号 涂梦杰、王一涵

自体血液回收分离设备软著登字第三鑫医疗、苏军、刘松、

7软件著作2025-01-24

模拟系统 V1.0 14828449 号 涂梦杰

（三）生产、经营资质

1、医疗器械产品资质

截至2025年6月30日，公司及其控股子公司生产的医疗器械均进行了备案管理/办理了产品注册证，具体情况如下：

（1）境内产品注册证管理有效期序号注册人名称注册证编号产品名称类别截止日国械注准

1三鑫医疗一次性使用无菌注射器带针Ⅲ2027-07-02

20173144042

国械注准

2三鑫医疗一次性使用精密过滤输液器Ⅲ2026-07-20

20173143305

国械注准

3三鑫医疗一次性使用血液透析器Ⅲ2026-07-06

20213100507

国械注准

4三鑫医疗一次性使用防针刺静脉输液针Ⅲ2027-06-25

20173141006

赣械注准

5三鑫医疗一次性使用医用口罩Ⅱ2030-03-09

20202140068

国械注准

6三鑫医疗一次性使用无菌注射针Ⅲ2027-07-02

20173144043

国械注准

7三鑫医疗血液透析器Ⅲ2026-06-23

20213100463

国械注准

8三鑫医疗一次性使用延长管Ⅲ2027-09-05

20173144374

1-1-123江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

管理有效期序号注册人名称注册证编号产品名称类别截止日赣械注准

9三鑫医疗一次性使用引流袋Ⅱ2026-02-01

20162140138

国械注准

10三鑫医疗一次性使用静脉输液针Ⅲ2027-05-21

20173140837

国械注准

11三鑫医疗一次性使用血液透析管路Ⅲ2030-10-25

20203100815

国械注准

12三鑫医疗一次性使用透析用留置针Ⅲ2028-02-21

20233100210

国械注准

13三鑫医疗一次性使用避光输液器带针Ⅲ2027-05-21

20173140838

国械注准一次性使用无菌防针刺注射器

14三鑫医疗Ⅲ2028-11-29

20233141799带针

国械注准

15三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2030-01-05

20253100026

国械注准

16三鑫医疗医用无针注射器Ⅲ2028-07-11

20233140957

国械注准一次性使用带静脉留置针式输液

17三鑫医疗Ⅲ2027-06-25

20173141020器

国械注准

18三鑫医疗一次性使用血液透析管路Ⅲ2029-09-04

20143102021

国械注准

19三鑫医疗一次性使用精密过滤输液器带针Ⅲ2030-04-19

20153141317

赣械注准

20三鑫医疗医用防护口罩Ⅱ2030-07-22

20202140466

国械注准

21三鑫医疗一次性使用输液器带针Ⅲ2029-05-15

20143142067

国械注准

22三鑫医疗一次性使用输血器带针Ⅲ2027-08-23

20173104315

赣械注准

23三鑫医疗一次性使用无菌阴道扩张器Ⅱ2025-12-30

20162180082

国械注准

24三鑫医疗输液消毒接头Ⅲ2027-03-09

20223030329

国械注准

25三鑫医疗血液透析干粉Ⅲ2025-12-09

20163100473

国械注准一次性使用回缩自毁式无菌注射

26三鑫医疗Ⅲ2027-05-21

20173140803器带针

国械注准

27三鑫医疗输液用肝素帽Ⅲ2026-01-26

20163140514

赣械注准

28三鑫医疗医用外科口罩Ⅱ2030-06-11

20202140378

国械注准

29三鑫医疗血液透析浓缩物Ⅲ2029-04-27

20243100796

国械注准

30三鑫医疗密闭式静脉留置针Ⅲ2030-01-07

20203140021

国械注准

31三鑫医疗血液透析滤过器Ⅲ2029-11-20

20243102289

国械注准

32三鑫医疗血液净化补液管路Ⅲ2029-09-08

20143102122

国械注准

33三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2028-08-08

20233101134

1-1-124江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

管理有效期序号注册人名称注册证编号产品名称类别截止日国械注准一次性使用回缩自毁式疫苗注射

34三鑫医疗Ⅲ2027-05-21

20173140840器带针

赣械注准

35三鑫医疗一次性使用配药用注射器Ⅱ2025-12-13

20162140051

赣械注准

36三鑫医疗一次性使用无菌溶药针Ⅱ2029-04-22

20192140093

国械注准

37三鑫医疗正压静脉留置针Ⅲ2029-03-07

20193141663

国械注准

38三鑫医疗透析液过滤器Ⅲ2030-02-18

20203100169

国械注准

39三鑫医疗一次性使用中心静脉导管包Ⅲ2027-04-27

20173030700

赣械注准

40三鑫医疗医用输液贴Ⅱ2025-12-30

20162140136

国械注准

41三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2029-09-29

20243101961

国械注准

42三鑫医疗一次性使用精密过滤输液器带针Ⅲ2029-05-15

20143142128

国械注准

43三鑫医疗一次性使用无菌胰岛素注射器Ⅲ2026-06-27

20163142180

国械注准

44三鑫医疗一次性使用无菌注射器带针Ⅲ2030-12-06

20153142235

国械注准

45三鑫医疗一次性使用机用采血器Ⅲ2026-02-28

20163100663

国械注准

46三鑫医疗一次性使用输液器Ⅲ2026-06-20

20163141640

国械注准

47三鑫医疗一次性使用无菌防针刺注射针Ⅲ2028-12-04

20233141858

国械注准一次性使用无菌自毁型固定剂量

48三鑫医疗Ⅲ2030-11-22

20153142386疫苗注射器带针

国械注准

49三鑫医疗一次性使用空心纤维血液透析器Ⅲ2030-01-13

20153102199

赣械注准

50三鑫医疗一次性使用医用口罩Ⅱ2030-06-11

20202140379

国械注准

51三鑫医疗一次性使用精密过滤输液器带针Ⅲ2027-06-25

20173141015

赣械注准

52三鑫医疗一次性使用生物蛋白胶配制器Ⅱ2029-04-07

20192140062

国械注准

53三鑫医疗一次性使用静脉留置针Ⅲ2030-12-29

20163140590

国械注准

54三鑫医疗预充式导管冲洗器Ⅲ2030-05-26

20253140981

国械注准一次性使用自毁式无菌注射器带

55三鑫医疗Ⅲ2029-12-12

20153140519针

国械注准

56三鑫医疗血液透析体外循环管路Ⅲ2027-08-13

20173103303

国械注准

57三鑫医疗一次性使用避光输液器Ⅲ2027-08-13

20173143306

国械注准

58三鑫医疗一次性使用精密过滤输液器带针Ⅲ2026-04-06

20163142182

1-1-125江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

管理有效期序号注册人名称注册证编号产品名称类别截止日国械注准

59三鑫医疗血液透析粉Ⅲ2027-10-30

20223101443

赣械注准

60三鑫医疗一次性使用输氧面罩Ⅱ2029-08-15

20192080200

国械注准

61三鑫医疗一次性使用空心纤维血液透析器Ⅲ2029-05-15

20153100717

赣械注准

62三鑫医疗压缩式雾化器Ⅱ2030-01-16

20202080007

国械注准

63三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2026-05-16

20173100505

国械注准

64 三鑫医疗 PTA 高压球囊扩张导管 Ⅲ 2027-07-24

20223030955

国械注准

65三鑫医疗一次性使用有创压力传导组Ⅲ2026-01-06

20143072236

赣械注准

66三鑫医疗酒精棉Ⅱ2025-12-30

20162140137

国械注准

67三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2026-07-06

20213100515

国械注准

68三鑫医疗血液透析浓缩液Ⅲ2030-08-21

20253101676

赣械注准

69三鑫医疗一次性使用无菌透析护理包Ⅱ2027-05-16

20172140102

国械注准

70三鑫医疗连续性血液净化管路及附件Ⅲ2028-11-29

20233101784

赣械注准

71三鑫医疗一次性使用鼻氧管Ⅱ2029-09-28

20192080259

国械注准

72四川威力生血液透析浓缩液Ⅲ2026-03-17

20213100192

国械注准

73四川威力生一次性使用血液透析器Ⅲ2029-10-30

20243102160

国械注准

74四川威力生一次性使用血液透析器Ⅲ2029-08-26

20243101617

国械注准

75四川威力生血液透析粉Ⅲ2027-02-10

20223100162

国械注准

76四川威力生透析机消毒液Ⅲ2027-12-19

20223101730

国械注准

77四川威力生一次性使用血液透析器Ⅲ2027-12-19

20223101716

川械注准

78成都威力生血液透析制水系统Ⅱ2027-06-14

20172100161

川械注准

79成都威力生移动式血液透析用制水系统Ⅱ2030-06-16

20252100086

国械注准

80成都威力生血液透析设备Ⅲ2027-08-13

20173104272

川械注准

81成都威力生透析器复用机Ⅱ2030-09-17

20162100080

国械注准

82云南三鑫一次性使用无菌注射器带针Ⅲ2027-07-31

20173141358

国械注准一次性使用无菌自毁型固定剂量

83云南三鑫Ⅲ2028-05-17

20233140651疫苗注射器带针

1-1-126江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

管理有效期序号注册人名称注册证编号产品名称类别截止日滇械注准

84云南三鑫一次性使用无菌溶药器带针Ⅱ2026-08-31

20172140003

国械注准一次性使用自毁式无菌注射器带

85云南三鑫Ⅲ2027-11-28

20173141538针

国械注准

86云南三鑫一次性使用静脉留置针Ⅲ2026-09-25

20213140752

国械注准

87云南三鑫一次性使用精密过滤输液器Ⅲ2029-09-02

20193140654

国械注准

88云南三鑫一次性使用静脉输液针Ⅲ2029-11-18

20193140916

国械注准

89云南三鑫一次性使用血液透析管路Ⅲ2027-05-08

20223100586

滇械注准

90云南三鑫一次性使用医用口罩Ⅱ2030-09-29

20202140014

滇械注准

91云南三鑫一次性使用无菌溶药针Ⅱ2026-08-31

20172140004

国械注准

92云南三鑫一次性使用输液器Ⅲ2029-05-07

20193140308

滇械注准

93云南三鑫医用防护口罩Ⅱ2026-10-25

20202140071

滇械注准

94云南三鑫医用外科口罩Ⅱ2030-09-29

20202140013

国械注准

95云南三鑫血液透析浓缩液Ⅲ2027-10-26

20173101459

国械注准

96宁波菲拉尔一次性使用血液微栓过滤器Ⅲ2029-11-10

20153100010

国械注准

97宁波菲拉尔一次性使用心肺转流血路接头Ⅲ2028-08-21

20233101215

国械注准

98宁波菲拉尔一次性使用贮血滤血器Ⅲ2029-11-10

20153100009

国械注准

99宁波菲拉尔一次性使用心脏冷停搏液灌注器Ⅲ2029-11-17

20153100012

国械注准一次性使用人工心肺机体外循环

100宁波菲拉尔Ⅲ2029-11-17

20153100011管道包

国械注准

101宁波菲拉尔一次性使用右心吸引头Ⅲ2029-11-20

20243102316

赣械注准

102江西圣丹康一次性使用无菌直肠导管Ⅱ2028-06-29

20232140177

赣械注准

103江西圣丹康肠道水疗机Ⅱ2029-01-31

20242090029

赣械注准

104江西钶维肽血管鞘组Ⅱ2029-01-31

20242030013

赣械注准

105江西钶维肽一次性使用球囊扩充压力泵Ⅱ2029-07-16

20242030150

1-1-127江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（2）境外产品注册/许可

* 获得 FDA510K 医疗器械产品注册/许可

序号 监管部门名称 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 监管类别 获批证号

1 三鑫医疗 2005-01-06 YI XIN Safety Syringe Ⅱ K042102

2 三鑫医疗 2005-08-30 YI XIN Sterile Syringe For Single Use Ⅱ K050999

美国食品药品监

3 三鑫医疗 2015-05-18 I.V. Catheter Ⅱ K142797

督管理局

4 三鑫医疗 2020-12-11 Disposable Medical Face Masks Ⅱ K202719

5 三鑫医疗 2021-08-10 SANSIN Tubing Sets for Hemodialysis Ⅱ K202796

* 获得 WHO 医疗器械产品注册/许可

序号 监管组织名称 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号 有效期截止日

1 三鑫医疗 2010-09-02 AD syringe 0.5ml E008/043 2026-05

2 三鑫医疗 2013-01-13 AD syringe 0.1ml E008/049 2026-05

3 三鑫医疗 2010-09-02 RUP 1ml Sanxin E013/057 2026-05

4 三鑫医疗 2013-09-11 RUP syringe 2ml E013/097 2026-05

5 WHO 三鑫医疗 2013-09-11 RUP syringe 5ml E013/098 2026-05

6 三鑫医疗 2013-12-03 RUP retractable 1ml E013/101 2026-05

7 三鑫医疗 2013-12-03 RUP retractable 3ml E013/102 2026-05

8 三鑫医疗 2013-12-03 RUP retractable 5ml E013/103 2026-05

9 三鑫医疗 2024-10-21 0.5ml AD syringe E008/104 2026-05

* 获得 CE 医疗器械产品注册/许可

1-1-128江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号 监管法规名称 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号

1 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Infusion Sets for Single Use

2 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Syringe for Single Use

3 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Hypodermic Needles

4 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Intravenous Needles

5 三鑫医疗 2020-08-02 Burette Type Infusion Sets for Single Use

6 三鑫医疗 2020-08-02 Bag Type Infusion Sets with Needles for Single Use

7 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Transfusion Sets for Single Use

8 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Hemodialysis Blood Circuits for Single Use

9 三鑫医疗 2020-08-02 Extension Lines

10 三鑫医疗 2020-08-02 I.V. Catheters

11 CE（MDD） 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Insulin Syringes for Single Use HD 601510580001

12 三鑫医疗 2020-08-02 Auto-disable Syringes

13 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Safety Syringes for Single Use

14 三鑫医疗 2020-08-02 Blood Collection Sets

15 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Dispenser Syringes with Needles for Single Use

16 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Needles for Drug Dissolution for Single Use

17 三鑫医疗 2020-08-02 Urine Drainage Bags for Single Use

18 三鑫医疗 2020-08-02 Disposable Medical Infusion Plasters

19 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Auto-Disable Syringes for Fixed Dose Immunization

20 三鑫医疗 2020-08-02 Infusion Sets with Precision Filters for Single Use with Needles

21 三鑫医疗 2020-08-02 Hemodialysis Concentrates

1-1-129江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号 监管法规名称 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号

22 三鑫医疗 2020-08-02 Heparin Caps for Infusion

23 三鑫医疗 2020-08-02 Dialysis Kits for Single Use

24 三鑫医疗 2020-08-02 Light-resistant Infusion Sets for Single Use with Needles

25 三鑫医疗 2020-08-02 Retractable Auto-disable Vaccine Syringes with Needles for Single Use

26 三鑫医疗 2020-08-02 I.V. Catheter Infusion Sets for Single Use

27 三鑫医疗 2020-08-02 Sharp Injury Prevention I.V. Infusion Needles for Single Use

28 三鑫医疗 2020-08-02 Precise Filter Infusion Sets for Single Use with Needles

29 三鑫医疗 2020-08-02 Positive Pressure I.V. Catheters

30 三鑫医疗 2020-08-02 Disposable Oxygen Masks

31 三鑫医疗 2020-08-02 Disposable Nasal Oxygen Cannulas

Auto Stop Fluid Precision Filter Infusion Sets for Single Use with

32三鑫医疗2020-08-02

Needles

33 三鑫医疗 2020-08-02 Accessories Tubing for HDF

34 三鑫医疗 2020-08-02 Hollow Fiber Haemodialysis Dialysers for Single Use

35 三鑫医疗 2020-08-02 Hemodialysis Powders

36 三鑫医疗 2020-08-02 Sterile Syringes with Integrated Needle for Single Use

37 三鑫医疗 2020-08-02 Disposable Medical Face Masks

38 三鑫医疗 2020-08-02 Surgical Masks

HAEMODIALYSIS MACHINE & DIALYZER REPROCESSING

39 成都威力生 2020-01-23 C685683

MACHINE

40 CE（MDR） 三鑫医疗 2024-12-13 Hollow Fiber Dialyzers

HZ 2021396-1

41 三鑫医疗 2024-12-13 Hollow Fiber Hemodialysis Dialyzers

1-1-130江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号 监管法规名称 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号

42 三鑫医疗 2024-12-13 Auto-Disable Syringes

43 三鑫医疗 2024-12-13 Auto-Disable Syringes for Fixed Dose Immunization

44 三鑫医疗 2024-12-13 Disposable Syringes

45 三鑫医疗 2024-12-13 Hemodialysis Blood Tubing Sets

46 三鑫医疗 2024-12-13 A.V. Fistula Needle Sets

47 三鑫医疗 2024-12-13 Sterile Hypodermic Needles

48 三鑫医疗 2024-12-13 Sterile Retractable Safety Syringes for Single Use

49 三鑫医疗 2024-12-13 Precise Filter Infusion Sets for Single Use

50 三鑫医疗 2024-12-13 Sterile Infusion Sets for Single Use

*获得其他国家市场医疗器械产品注册/许可

序号 监管国家 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号 有效期截止日

1 三鑫医疗 / SANSIN A.V. Fistula Needle Sets 20805220537 2027-10-14

2 三鑫医疗 / SANSIN A.V. Fistula Needle Sets 20805320557 2027-10-14

3 三鑫医疗 / SANSIN Hemodialysis Powders 20805320558 2027-10-14

4 三鑫医疗 / SANSIN Hemodialysis Powders 20805320559 2027-10-14

印度尼西亚 SANSIN Hollow Fiber Haemodialysis 5 三鑫医疗 / 20805320561 2027-10-14

Dialysers for Single Use

SANSIN Sterile Hemodialysis Blood

6三鑫医疗/208052205492027-10-14

Circuits for Single Use

SANSIN Hollow Fiber Haemodialysis

7三鑫医疗/208053205702027-10-14

Dialysers for Single Use

SANSIN Hollow Fiber Haemodialysis

8三鑫医疗/208053206062027-10-14

Dialysers for Single Use

1-1-131江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号 监管国家 持证主体 首次获证时间 Trade/Device Name 获批证号 有效期截止日

SANSIN Hollow Fiber Haemodialysis

9三鑫医疗/208053206052027-10-14

Dialysers for Single Use

10 三鑫医疗 2024-02-20 A.V. Fistula Needle Sets DM27573E 2029-02-20

11 秘鲁 三鑫医疗 2024-04-18 Dializador de fibra hueca DM27993E 2029-04-18

Líneas de Sangre para Hemodiálisis/

12 三鑫医疗 2024-11-22 DM29663E 2029-11-22

Hemodialysis blood tubing set

13 三鑫医疗 2024-07-11 Sansin Dializador de Fibra Hueca 1963C2024 SSA 2029-07-11

墨西哥

14 三鑫医疗 2024-12-17 Sansin hemodialysis blood tubing set 3558C2024 SSA 2029-12-17

1-1-132江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2、医疗器械企业生产资质

截至2025年6月30日，公司及其控股子公司均进行了医疗器械生产资质的备案/办理了生产许可证，具体情况如下：

序有效期限/备发证部门/备持证主体证书名称证书编号号案日期案部门赣药监械生产许有效期限至江西省药品监

1三鑫医疗医疗器械生产许可证

20150058号2030-06-04督管理局

川药监械生产许有效期限至四川省药品监

2四川威力生医疗器械生产许可证

20210027号2026-04-26督管理局

川药监械生产许有效期限至四川省药品监

3成都威力生医疗器械生产许可证

20160053号2030-12-09督管理局

滇药监械生产许有效期限至云南省药品监

4云南三鑫医疗器械生产许可证

20170003号2026-09-29督管理局

浙药监械生产许有效期限至浙江省药品监

5宁波菲拉尔医疗器械生产许可证

20140201号2029-09-08督管理局

赣药监械生产许有效期限至江西省药品监

6江西圣丹康医疗器械生产许可证

20240659号2029-04-02督管理局

赣药监械生产许有效期限至江西省药品监

7江西钶维肽医疗器械生产许可证

20240657号2029-03-18督管理局

黑药监械生产许有效期限至黑龙江省药品

8黑龙江鑫品晰医疗器械生产许可证

20190010号2029-01-08监督管理局

3、医疗器械企业经营资质

截至2025年6月30日，公司及其控股子公司均进行了医疗器械经营资质的备案/办理了经营许可证，具体情况如下：

序有效期限/备案发证部门/备持证主体证书名称证书编号号日期案部门赣洪药监械经营许有效期限至南昌市市场监

1三鑫医疗医疗器械经营许可证

20221143号2027-09-26督管理局

赣洪药监械经营备备案日期为南昌市市场监

2三鑫医疗医疗器械经营备案证

20222307号2022-09-29督管理局

四川威力川眉药监械经营许有效期限至眉山市市场监

3医疗器械经营许可证

生20210047号2026-12-05督管理局四川威力川眉药监械经营备备案日期为眉山市市场监

4医疗器械经营备案证

生20210338号2025-02-27督管理局成都威力川蓉食药监械经营有效期限至成都市市场监

5医疗器械经营许可证

生许20170109号2026-10-07督管理局成都威力川蓉药监械经营备备案日期为成都市市场监

6医疗器械经营备案证

生20170734号2024-05-16督管理局滇昆药监械经营许有效期限至昆明市市场监

7云南三鑫医疗器械经营许可证

20230118号2028-02-22督管理局

滇昆药监械经营备备案日期为昆明市市场监

8云南三鑫医疗器械经营备案证

20230115号2023-02-23督管理局

有效期限至

9宁波菲拉医疗器械经营许可证浙甬药监械经营许宁波市市场监

2027-07-07

1-1-133江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序有效期限/备案发证部门/备持证主体证书名称证书编号号日期案部门尔20170126号督管理局宁波菲拉浙甬药监械经营备备案日期为宁波市市场监

10医疗器械经营备案证

尔20240751号2024-08-29督管理局江西圣丹赣新药监械经营许有效期限至赣江新区行政

11医疗器械经营许可证

康20230304号2028-11-26审批局江西圣丹赣新药监械经营备备案日期为赣江新区行政

12医疗器械经营备案证

康20230320号2025-04-02审批局赣洪药监械经营许有效期限至南昌市市场监

13鑫威康医疗器械经营许可证

20220288号2029-01-03督管理局

赣洪药监械经营备备案日期为南昌市市场监

14鑫威康医疗器械经营备案证

20220823号2025-06-23督管理局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管黑龙江鑫有效期限至

15医疗器械经营许可证局药监械经营许理委员会行政

品晰2029-11-21

20240224号审批局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管黑龙江鑫备案日期为

16医疗器械经营备案证局药监械经营备理委员会行政

品晰2024-11-25

20240271号审批局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管哈尔滨鑫有效期限至

17医疗器械经营许可证局药监械经营许理委员会行政

峰医疗2028-03-30

20230093号审批局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管哈尔滨鑫备案日期为

18医疗器械经营备案证局药监械经营备理委员会行政

峰医疗2024-08-19

20240191号审批局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管哈尔滨瑞有效期限至

19医疗器械经营许可证局药监械经营许理委员会行政

佳永盛2028-11-14

20230347号审批局

黑哈尔滨新区审批哈尔滨新区管哈尔滨瑞备案日期为

20医疗器械经营备案证局药监械经营备理委员会行政

佳永盛2024-08-21

20240195号审批局

4、进出口类资质

截至2025年6月30日，公司及其控股子公司涉及进出口业务的公司已取得了海关进出口货物收发货人备案回执，具体情况如下：

序号持证主体证书名称证书编号有效期截止日备案部门海关进出口货物收发

1三鑫医疗36019614372099-12-31青山湖关

货人备案回执海关进出口货物收发

2 四川威力生 5127960A04 2099-12-31 蓉乐关

货人备案回执海关进出口货物收发

3成都威力生51013645362099-12-31蓉青关

货人备案回执海关进出口货物收发

4 云南三鑫 53019665LZ 2099-12-31 滇中海关

货人备案回执海关进出口货物收发

5 鑫威康 360196542R 2099-12-31 青山湖关

货人备案回执

1-1-134江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

5、其他主要资质证书

截至2025年6月30日，公司及其控股子公司的其他主要资质证书的情况如下：

序

持证主体证书名称证书编号有效期截止日发证部门/备案部门号

1 三鑫医疗 固定污染源排污登记回执（小蓝厂区） 91360100613026983X001W 2030-02-11 全国排污许可证管理信息平台

2 三鑫医疗 固定污染源排污登记回执（滨江厂区） 91360100613026983X002X 2030-01-20 全国排污许可证管理信息平台

3 三鑫医疗 固定污染源排污登记回执（三江厂区） 91360100613026983X003Y 2030-02-19 全国排污许可证管理信息平台

4 三鑫医疗 企业知识产权管理体系认证 404IPF250608R0L 2028-06-24 北京万坤认证服务有限公司

5 三鑫医疗 能源管理体系认证 00524EN2066R0M 2027-05-16 中国船级社质量认证有限公司

6 三鑫医疗 质量管理体系认证（ISO9001） 04724Q10624R8L 2027-10-14 北京国医械华光认证有限公司

7 三鑫医疗 医疗器械质量管理体系认证 04724Q10000624 2027-10-14 北京国医械华光认证有限公司

8 三鑫医疗 环境管理体系认证 04725E10051R1L 2028-09-06 北京国医械华光认证有限公司

9 三鑫医疗 中国职业健康安全管理体系认证 04725S10051R1L 2028-09-06 北京国医械华光认证有限公司

莱茵检测认证服务（中国）有限公

10 三鑫医疗 所有未列明的其他管理体系认证 HZ2021396-1 2029-12-12

司

莱茵检测认证服务（中国）有限公

11 三鑫医疗 医疗器械质量管理体系认证 SX2021396-1 2028-01-13

司

12三鑫医疗互联网药品信息服务资格证书（赣）-非经营性-2022-01842027-07-14江西省药品监督管理局

13 四川威力生 固定污染源排污登记回执 91511402MA62UJK02R001Y 2028-05-02 全国排污许可证管理信息平台

14四川威力生互联网药品信息服务资格证书（川）-非经营性-2023-01142028-07-27四川省药品监督管理局

15 成都威力生 固定污染源排污登记回执 91510100794916300L001X 2027-03-27 全国排污许可证管理信息平台

16 成都威力生 质量管理体系认证（ISO9001） 393412-2020-AQ-RGC-RVA 2026-09-16 上海挪华威认证有限公司

17 成都威力生 医疗器械质量管理体系认证 10000393410-MSC-NA-CHN 2027-02-28 上海挪华威认证有限公司

1-1-135江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序

持证主体证书名称证书编号有效期截止日发证部门/备案部门号

18 云南三鑫 固定污染源排污登记回执 915301815873638893001Z 2030-08-06 全国排污许可证管理信息平台

19 云南三鑫 质量管理体系认证（ISO9001） 04723Q10102R2M 2026-04-06 北京国医械华光认证有限公司

20 云南三鑫 医疗器械质量管理体系认证 04723Q10000102 2026-04-06 北京国医械华光认证有限公司

21 云南三鑫 医疗器械质量管理体系认证 Q51268850001REV.00 2028-02-11 南德认证检测（中国）有限公司

22云南三鑫互联网药品信息服务资格证书（滇）-非经营性-2023-00292028-08-10云南省药品监督管理局

23 宁波菲拉尔 固定污染源排污登记回执 91330281725144159G001Y 2030-09-23 全国排污许可证管理信息平台

24 宁波菲拉尔 医疗器械质量管理体系认证 04724Q10000645 2027-10-31 北京国医械华光认证有限公司

黑龙江鑫品

25 固定污染源排污登记回执 91230111MA1ARY2E57001Y 2030-08-07 全国排污许可证管理信息平台

晰

26 江西呈图康 辐射安全许可证 赣环辐证[A2182] 2026-10-26 江西省生态环境厅

27江西呈图康医疗器械质量管理体系认证01317152028-10-23上海天祥质量技术服务有限公司

28 江西呈图康 质量管理体系认证（ISO9001） 112207019 2028-08-23 上海天祥质量技术服务有限公司

1-1-136江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

十、重大资产重组情况

报告期内，公司不存在构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组情况。

十一、境外经营情况

报告期内，公司未在境外进行生产经营活动。

截至2025年6月30日，公司拥有的境外资产为境外申请注册的商标，具体情况详见本募集说明书“第四节发行人基本情况”之“九、主要固定资产及无形资产”之“（二）主要无形资产”之“2、注册商标专用权”。除上述境外知识产权外，公司未在境外拥有其他资产。

十二、报告期内的分红情况

（一）公司的利润分配政策

公司现行有效的《公司章程》中有关利润分配政策具体内容如下：

“第一百五十七条公司董事会制订每一会计年度的利润分配方案时，应当遵循以下利润分配政策：

（一）利润分配政策的基本原则

1、公司充分考虑对投资者的回报，每年按当年实现的母公司可供分配利润

规定比例向股东分配股利，在符合现金分红的条件下，公司优先采用现金分红的利润分配方式。

2、公司的利润分配政策保持连续性和稳定性，同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续发展。

3、当公司最近一年审计报告为非无保留意见或带与持续经营相关的重大不

确定性段落的无保留意见时，可以不进行利润分配。

（二）利润分配具体政策

1、利润分配的形式：公司采取现金、股票、现金与股票相结合或者法律法

规允许的其他方式向股东分配利润。其中，现金股利政策目标为剩余股利。公司每年度至少进行一次利润分配，公司董事会可以根据公司的盈利及资金需求状况

1-1-137江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

提议公司进行中期股利分配，并提交公司股东会批准。公司召开年度股东会审议年度利润分配方案时，可审议批准下一年中期现金分红的条件、比例上限、金额上限等。年度股东会审议的下一年中期分红上限不应超过相应期间归属于公司股东的净利润。董事会根据股东会决议在符合利润分配的条件下制定具体的中期分红方案。公司的利润分配不得超过累计可分配利润。

2、公司现金分红的具体条件

（1）公司当年盈利、累计未分配利润为正值；

（2）公司未来十二个月内无重大对外投资计划或重大现金支出（募集资金项目除外）；

公司具备现金分红条件的，应当采用现金分红进行利润分配。

重大投资计划或重大现金支出系指以下情形之一（下同）：

Ⅰ公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超

过公司最近一期经审计净资产的百分之五十，且超过五千万元；

Ⅱ公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计总资产的百分之三十。

3、现金分红的比例：采取现金方式分配股利，每一会计年度以现金方式分

配的利润不少于当年实现的可供分配利润的百分之二十，且在连续三个年度内，公司以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的百分之三十。

4、公司发放股票股利的具体条件：在保证公司股本规模和股权结构合理的前提下，基于回报投资者和分享企业价值的考虑，从公司成长性、每股净资产的摊薄、公司股价与公司股本规模的匹配性等真实合理因素出发，当公司股票估值处于合理范围内，公司可以在满足现金股利分配条件的同时，制订股票股利分配方案。

（三）利润分配的审议程序

1、公司的利润分配方案需经公司董事会审议通过后，提交股东会审议通过。

董事会审议利润分配方案时，需经过半数董事同意方可通过。

1-1-138江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司研究论证股利分配政策及利润分配方案应当充分考虑独立董事和中小股东的意见。独立董事认为现金分红具体方案可能损害公司或者中小股东权益的，有权发表独立意见。董事会对独立董事的意见未采纳或者未完全采纳的，应当在董事会决议中记载独立董事的意见及未采纳的具体理由，并披露。股东会对利润分配具体方案进行审议前，公司应当通过多种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，及时答复中小股东关心的问题。

董事会就利润分配方案的合理性进行充分讨论，形成专项决议后提交股东会审议并由出席股东会的股东（包括股东代理人）所持表决权的三分之二以上通过。审议利润分配方案时，公司为股东提供网络投票等方式。

2、公司因不符合本条第（二）款规定的条件或其所规定的特殊情况而不进

行现金分红时，董事会就不进行现金分红的具体原因、公司留存未分配利润的使用计划等事项进行专项说明，并提交股东会审议，同时在公司指定媒体上予以披露。

3、公司董事会应在定期报告中披露利润分配方案。如公司在上一会计年度

实现盈利，但公司董事会在上一会计年度结束后未制订现金利润分配方案或以现金方式分配的利润少于当年实现的可供分配利润的百分之二十时，公司董事会应当在定期报告中详细说明未分红的原因、未用于分红的资金留存公司的用途。

（四）股东违规占用公司资金的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。

（五）利润分配的实施期限：公司股东会对利润分配方案作出决议后，或公司董事会根据年度股东会审议通过的下一年中期分红条件和上限制定具体方案后，须在两个月内完成股利（或股份）的派发事项。

（六）利润分配政策的调整

如遇到战争、自然灾害等不可抗力，或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大影响，或者公司自身经营状况发生重大变化，或者公司根据经营情况、投资计划和长期发展的需要，确需调整或变更利润分配政策的，公司可对利润分配政策进行调整。调整后的利润分配政策应以股东权益保护为出发点，分红比例不低于当年实现的可供分配利润的百分之十，且不得违反中国证监会和深

1-1-139江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

圳证券交易所的有关规定。

在每年现金分红比例保持稳定的基础上，董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平、债务偿还能力以及是否有重大资金支出安

排和投资者回报等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：

（一）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之八十；

（二）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之四十；

（三）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之二十；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。

公司董事会在利润分配政策的修改过程中，需与独立董事充分讨论。公司调整利润分配政策，应经董事会审议通过后提交股东会决议：董事会提出的利润分配政策需要经董事会过半数以上表决通过；股东会审议利润分配政策及其调整的议案时，由出席股东会的股东（包括股东代理人）所持表决权的三分之二以上表决通过，公司应当通过网络投票等方式为中小股东参加股东会提供便利。”

（二）最近三年利润分配情况

1、最近三年利润分配方案

名称权益分派方案概览履行的审议程序经公司第五届董事会第二十一次会

2025年半年度

每10股派发现金红利1元（含税）议、第五届监事会第十九次会议、2025利润分配

年第一次临时股东大会审议通过

经公司第五届董事会第十八次会议、

2024年度利润

每10股派发现金红利2元（含税）第五届监事会第十七次会议、2024年分配年度股东大会审议通过

经公司第五届董事会第十三次会议、

2024年半年度

每10股派发现金红利1元（含税）第五届监事会第十二次会议、2024年利润分配

第二次临时股东大会审议通过

经公司第五届董事会第八次会议、第

2023年度利润

每10股派发现金红利1.50元（含税）五届监事会第八次会议、2023年年度分配股东大会审议通过

1-1-140江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

名称权益分派方案概览履行的审议程序

每10股派发现金红利1.50元（含税）、经公司第四届董事会第二十五次会

2022年度利润

每10股送红股2股（含税）、每10股议、第四届监事会第二十二次会议、分配转增1股2022年年度股东大会审议通过

2、最近三年公司现金分红情况

公司最近三年现金分红情况如下：

单位：万元项目2024年度2023年度2022年度

现金分红金额（含税）15639.127669.515960.62

归属于母公司股东的净利润22740.4120663.3918463.43

现金分红/归属于母公司股东的净利润68.77%37.12%32.28%

最近三年累计现金分红金额（含税）29269.25

最近三年年均归属于母公司股东的净利润20622.41

最近三年累计现金分红金额（含税）/最近三

141.93%

年年均归属于母公司股东的净利润

公司最近三年的分红情况符合相关法律法规和《公司章程》的规定。

（三）现金分红能力、影响分红的因素

2022年度、2023年度及2024年度，公司归属于母公司股东的净利润分别为

18463.43万元、20663.39万元及22740.41万元。随着公司盈利能力增强，净利

润水平不断增加，公司具有较强的现金分红能力。

公司基于实际经营情况及未来发展需要，依据相关法律法规和《公司章程》的规定制定利润分配方案，影响公司现金分红的主要因素包括收入规模、盈利情况、现金流量状况、发展所处阶段、战略投资需求、未来资金需求、银行信贷及债权融资环境等。

（四）实际分红情况与公司章程及资本支出需求的匹配性

公司严格按照《公司章程》的规定并结合公司的发展阶段及资本支出需求情

况实施现金分红，实际分红情况与《公司章程》及资本支出需求相匹配。未来，公司将持续严格按照《公司章程》的规定实施现金分红。

1-1-141江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

十三、最近三年及一期发行的债券情况

（一）最近三年及一期债券发行和偿还情况

报告期内，公司不存在对外发行债券的情形。

（二）最近三年平均可分配利润足以支付各类债券一年的利息

2022年度、2023年度及2024年度，公司归属于母公司股东的净利润分别为

18463.43万元、20663.39万元及22740.41万元，平均可分配利润为20622.41万元。本次发行拟募集资金不超过53000万元（含本数），参考近期债券市场的发行利率水平并经合理估计，公司最近三年平均可分配利润足以支付各类债券一年的利息。

十四、报告期内深圳证券交易所对发行人年度报告的问询情况

报告期内，存在深交所对发行人2023年年度报告问询的情况，具体如下：

发行人于2024年3月29日收到深交所下发的《关于对江西三鑫医疗科技股份有限公司的年报问询函》（创业板年报问询函〔2024〕第5号），问询函主要对

2023年度发行人输注类产品营业收入和毛利率变动、理财投资风险情况、在建

工程等情况进行了问询。

发行人同中介机构就上述相关问题进行了逐项落实，完成了2023年年报问询函回复。

1-1-142江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第五节财务会计信息与管理层分析

本节的财务会计数据反映了公司最近三年及一期的财务状况，引用的财务会计数据，非经特别说明，均引自公司2022年度、2023年度及2024年度经审计的财务报告和2025年1-6月未经审计的财务报告，财务指标根据上述财务报表为基础编制。

公司提醒投资者关注公司财务报告和审计报告全文，以获取更为详尽的财务资料。

一、最近三年审计意见的类型及重要性水平

（一）审计意见公司2022年度、2023年度和2024年度财务报告已经大信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并分别出具了大信审字[2023]第6-00005号、大信审字[2024]

第6-00003号、大信审字[2025]第6-00016号无保留意见审计报告。公司2025年

1-6月财务报告未经审计。

（二）重要性水平的判断标准

公司根据自身业务特点和所处行业，以是否影响财务报表使用者作出经济决策为原则，从项目性质及金额两方面判断与财务信息相关的重大事项和重要性水平。在判断项目性质重要性时，公司主要考虑该项目是否属于日常经营活动、是否导致盈亏变化、是否影响监管指标等因素。在判断项目金额大小的重要性时，公司综合考虑其占资产总额、负债总额、所有者权益总额、营业收入、净利润等项目金额的比重情况。

二、最近三年及一期合并财务报表

（一）合并资产负债表

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

流动资产：

货币资金21558.2928984.6822128.6632033.20

交易性金融资产26767.4717848.1214156.924067.01

1-1-143江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

应收票据-38.26--

应收账款8314.148325.698663.838951.99

应收款项融资542.23277.04747.98255.79

预付款项1201.771322.391165.251968.88

其他应收款484.83447.59963.86416.15

存货19639.0619567.3619938.2119542.64

合同资产20.0428.5236.40-一年内到期的非

-5317.131027.321000.00流动资产

其他流动资产206.32238.75347.58692.63

流动资产合计78734.1582395.5369176.0168928.29

非流动资产：

债权投资3188.803142.6813311.3810016.42

长期应收款---62.13

长期股权投资2004.242156.483041.242973.25其他非流动金融

977.04982.76989.87-

资产

固定资产98227.4895762.1467446.5852591.03

在建工程16791.7312911.5323467.1020673.15

使用权资产563.12151.41270.51443.46

无形资产12379.9412675.4411472.639717.52

开发支出397.451051.222738.593690.66

商誉7957.637957.637957.637957.63

长期待摊费用520.5472.62108.36479.97

递延所得税资产1904.611481.89616.03598.63

其他非流动资产924.321529.662484.85573.62

非流动资产合计145836.91139875.46133904.77109777.47

资产总计224571.06222271.00203080.78178705.76

流动负债：

短期借款5002.994000.0012008.458008.23

应付票据11541.848883.3013981.7515298.42

应付账款21376.7122896.4016621.8914966.34

合同负债4583.875278.475440.445119.15

应付职工薪酬3534.374958.824071.414541.57

1-1-144江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

应交税费1659.862207.841445.061279.10

其他应付款5240.045155.152455.953137.42

其中：应付股利--9.37-一年内到期的非

46.083956.18117.96112.30

流动负债

其他流动负债457.44423.42352.41436.90

流动负债合计53443.2057759.5856495.3252899.43

非流动负债：

长期借款18609.0015665.008037.604514.00

租赁负债489.22122.30155.38273.36

长期应付款114.00114.00114.00514.00

递延收益7982.117293.444330.244372.67

递延所得税负债559.88451.25551.84593.79

非流动负债合计27754.2123645.9913189.0510267.82

负债合计81197.4181405.5769684.3763167.25

所有者权益：

股本52239.7552239.7551959.6539737.47

资本公积6642.415634.435169.487129.75

减：库存股2687.222849.93--

专项储备-6.7414.50-

盈余公积13426.8812378.0710230.798301.88

未分配利润65015.7764997.5357268.2752441.91归属于母公司所

134637.60132406.59124642.70107611.01

有者权益合计

少数股东权益8736.058458.848753.717927.50

所有者权益合计143373.65140865.42133396.41115538.51负债和所有者权

224571.06222271.00203080.78178705.76

益总计

注：根据《企业会计准则解释第16号》（财会〔2022〕31号），公司对于2022年1月1日至首次执行

日（2023年1月1日）之间发生的适用该规定的单项交易按照该规定进行了追溯调整，2022年度数据已重述，具体详见本募集说明书之“第五节财务会计信息与管理层分析”之“五、报告期内会计政策、会计估计变更以及会计差错更正”之“（一）会计政策变更”之“3、2023年度主要会计政策变更”。

（二）合并利润表

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

一、营业总收入76080.80150043.84130006.10133600.26

1-1-145江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

其中：营业收入76080.80150043.84130006.10133600.26

二、营业总成本62953.32123748.17107580.21112927.11

其中：营业成本49473.2097033.8384649.9488703.24

税金及附加681.791232.661027.981023.67

销售费用3703.228405.727830.728957.93

管理费用5758.3510795.319140.6910385.16

研发费用3317.876397.785106.534084.68

财务费用18.88-117.13-175.66-227.58

其中：利息费用149.95311.48451.94294.72

利息收入61.34220.35632.07431.57

加：其他收益1104.282161.522419.722167.85投资收益（损失以

67.081023.74968.93139.61“－”号填列）

其中：对联营企业和合

-152.241.0722.07-26.75营企业的投资收益公允价值变动收益（损

320.56-215.91129.79117.01失以“－”号填列）信用减值损失（损失以-33.59-341.24-117.12-147.88“-”号填列）资产减值损失（损失以-42.86-1057.84-79.2751.54“-”号填列）资产处置收益（损失以-22.4519.0116.110.54“-”号填列）三、营业利润（亏损以

14520.4927884.9625764.0623001.83“－”号填列）

加：营业外收入103.88231.64184.77246.92

减：营业外支出91.93510.53671.76687.41四、利润总额（亏损总

14532.4427606.0725277.0722561.34额以“－”号填列）

减：所得税费用1814.052835.662953.632651.61五、净利润（净亏损以

12718.3924770.4122323.4419909.73“－”号填列）

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏

12718.3924770.4122323.4419909.73损以“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏----损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的

11511.8122740.4120663.3918463.43

净利润

1-1-146江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

2.少数股东损益1206.582030.011660.051446.31

六、其他综合收益的税

----后净额

七、综合收益总额12718.3924770.4122323.4419909.73归属于母公司所有者的

11511.8122740.4120663.3918463.43

综合收益总额归属于少数股东的综合

1206.582030.011660.051446.31

收益总额

八、每股收益（元/股）

（一）基本每股收益0.220.440.400.36

（二）稀释每股收益0.220.440.400.36

（三）合并现金流量表

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

一、经营活动产生的现

金流量：

销售商品、提供劳务收

83687.20164920.71145251.46147560.51

到的现金

收到的税费返还0.69--244.55收到其他与经营活动有

1685.427673.163517.874204.06

关的现金

经营活动现金流入小计85373.30172593.87148769.34152009.13

购买商品、接受劳务支

43030.5189071.8870337.5573324.56

付的现金支付给职工以及为职工

14950.8925201.8423744.8822111.18

支付的现金

支付的各项税费4678.787373.456581.656317.43支付其他与经营活动有

3793.7711988.0414124.0610038.32

关的现金

经营活动现金流出小计66453.95133635.21114788.15111791.49经营活动产生的现金流

18919.3538958.6633981.1940217.64

量净额

二、投资活动产生的现

金流量：

收回投资收到的现金37482.0841624.1136744.8319550.00取得投资收益收到的现

615.17850.12633.76356.67

金

处置固定资产、无形资

产和其他长期资产收回12.19139.2349.902.26的现金净额收到其他与投资活动有

--82.3081.65关的现金

1-1-147江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

投资活动现金流入小计38109.4542613.4637510.7919990.58

购建固定资产、无形资

产和其他长期资产支付12777.9521753.7128747.3421055.20的现金

投资支付的现金40900.0039500.0050706.4336500.00

投资活动现金流出小计53677.9561253.7179453.7757555.20投资活动产生的现金流

-15568.51-18640.25-41942.98-37564.62量净额

三、筹资活动产生的现

金流量：

吸收投资收到的现金50.004123.231419.072102.04

其中：子公司吸收少数

50.0025.00--

股东投资收到的现金

取得借款收到的现金7944.0019023.0020593.0039214.00收到其他与筹资活动有

--12300.00-关的现金

筹资活动现金流入小计7994.0023146.2334312.0741316.04

偿还债务支付的现金3907.2015488.4013069.4030400.00

分配股利、利润或偿付

11613.0715563.947252.497140.99

利息支付的现金

其中：子公司支付给少

784.002365.00853.09914.90

数股东的股利、利润支付其他与筹资活动有

3000.004452.9114908.60232.09

关的现金

筹资活动现金流出小计18520.2735505.2535230.4937773.07筹资活动产生的现金流

-10526.27-12359.03-918.423542.97量净额

四、汇率变动对现金及

128.73295.6775.92157.47

现金等价物的影响

五、现金及现金等价物

-7046.708255.06-8804.296353.46净增加额

加：期初现金及现金等

27992.2319737.1728541.4622188.00

价物余额

六、期末现金及现金等

20945.5327992.2319737.1728541.46

价物余额

三、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况

（一）财务报表的编制基础

公司财务报表以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用

指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及

1-1-148江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定（2023年修订）》的披露规定编制财务报表。

（二）合并财务报表范围

报告期内，纳入公司合并报表范围的公司情况具体如下：

报告期内是否纳入合并范围序号公司名称

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

云南三鑫医疗科技有

1是是是是

限公司江西赣医健康产业投

2是是是是

资有限公司江西呈图康科技有限

3是是是是

公司江西钶维肽生物科技

4是是是是

有限公司黑龙江鑫品晰医疗科

5是是是是

技有限公司哈尔滨鑫峰医疗科技

6是是是否

有限公司哈尔滨瑞佳永盛医疗

7是是是否

科技有限公司哈尔滨鑫品晰贸易有

8否否否是

限公司江西鑫威康贸易有限

9是是是是

公司四川威力生医疗科技

10是是是是

有限公司成都威力生生物科技

11是是是是

有限公司四川三威康科技有限

12是是是否

公司宁波菲拉尔医疗用品

13是是是是

有限公司江西圣丹康医学科技

14是是是是

有限公司河南鑫宥康医疗科技

15是是否否

有限公司

（三）合并财务报表范围的变化情况

2022年2月，公司子公司黑龙江鑫品晰医疗科技有限公司出资设立哈尔滨

鑫品晰贸易有限公司，注册资本50.00万元，于2023年4月注销。

2023年2月，公司子公司黑龙江鑫品晰医疗科技有限公司出资设立哈尔滨

鑫峰医疗科技有限公司，注册资本50.00万元。

1-1-149江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2023年3月，公司孙公司成都威力生生物科技有限公司出资设立四川三威

康科技有限公司，注册资本200.00万元。

2023年8月，公司子公司黑龙江鑫品晰医疗科技有限公司出资设立哈尔滨

瑞佳永盛医疗科技有限公司，注册资本50.00万元。

2024年7月，公司出资设立全资子公司河南鑫宥康医疗科技有限公司，注

册资本2000.00万元。

四、最近三年及一期的主要财务指标及非经常性损益明细表

（一）主要财务指标

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目

/2025.6.30/2024.12.31/2023.12.31/2022.12.31

流动比率（倍）1.471.431.221.30

速动比率（倍）1.111.090.870.93

资产负债率（母公司）35.73%35.59%32.35%34.11%

资产负债率（合并）36.16%36.62%34.31%35.35%

应收账款周转率（次）15.9315.6713.4013.09

存货周转率（次）4.974.864.265.04每股经营活动现金流

0.360.750.651.01

量净额（元）

每股净现金流量（元）-0.130.16-0.170.16

注1：上述财务指标的计算公式如下：

流动比率=流动资产/流动负债；

速动比率=（流动资产-存货）/流动负债；

资产负债率=（总负债/总资产）×100%；

应收账款周转率=营业收入/应收账款余额平均值；

存货周转率=营业成本∕存货余额平均值；

每股经营活动现金流量净额=经营活动现金净流量/期末总股本；

每股净现金流量=现金及现金等价物净增加额/期末总股本。

注2：2025年1-6月应收账款周转率、存货周转率数据已经简单年化处理。

（二）每股收益及净资产收益率公司根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）要求计算的净资产收益率

和每股收益如下：

1-1-150江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

1、加权平均净资产收益率

加权平均净资产收益率项目

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

归属于公司普通股股东的净

8.35%17.81%18.02%18.96%

利润扣除非经常性损益后归属于

7.49%16.43%15.78%17.11%

公司普通股股东的净利润

2、每股收益

单位：元/股基本每股收益稀释每股收益项目2025年2024202320222025年202420232022

1-6月年度年度年度1-6月年度年度年度

归属于公司普

通股股东的净0.220.440.400.360.220.440.400.36利润扣除非经常性损益后归属于

0.200.410.350.320.200.410.350.32

公司普通股股东的净利润

（三）非经常性损益明细表

报告期各期，公司的非经常性损益情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

非流动资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲-24.86-91.05-22.36-670.69销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密

切相关、符合国家政策规

905.011443.982526.952374.40

定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相

关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产

和金融负债产生的公允价320.56-21.26486.43425.97值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益委托他人投资或管理资产

219.31828.02599.3964.12

的损益单独进行减值测试的应收

-14.41104.1913.52款项减值准备转回

1-1-151江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度除上述各项之外的其他营

10.36-169.42-555.7338.49

业外收入和支出其他符合非经常性损益定

----义的损益项目

减：所得税影响额209.83287.80446.95365.50少数股东权益影响额（税

31.73-36.62118.0279.66

后）

合计1188.811753.492573.891800.67

报告期各期，公司非经常性损益主要由计入当期损益的政府补助和委托他人投资或管理资产的损益构成。公司的非经常性损益扣除项符合有关规定，非经常性损益的确认符合会计制度和会计准则的规定，相关的法律文件和批准程序满足收益确认的要求。

五、报告期内会计政策、会计估计变更以及会计差错更正

（一）会计政策变更

1、2025年1-6月主要会计政策变更

2025年1-6月，公司不存在主要会计政策变更事项。

2、2024年度主要会计政策变更2024年12月，财政部发布了《关于印发〈企业会计准则解释第18号〉的通知》，明确不属于单项履约义务的保证类质量保证金的会计处理，应当根据《企业会计准则第13号——或有事项》规定，在确认预计负债的同时，将相关金额计入营业成本，并根据流动性列示预计负债。上述会计政策变更对公司无影响。

3、2023年度主要会计政策变更

财政部于2022年发布了《关于印发〈企业会计准则解释第16号〉的通知》，规定对于不是企业合并、交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）、且初始确认的资产和负债导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异的单项交易（包括承租人在租赁期开始日初始确认租赁负债并计入使用权资产的租赁交易，以及因固定资产等存在弃置义务而确认预计负债并计入相关资产成本的交易等），不适用豁免初始确认递延所得税负债和递延所得税资产的规定，应当在交易发生时分别确认相应的递延所得税负债和递延所得税

1-1-152江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书资产。公司于2023年1月1日起执行该规定，对首次执行日租赁负债和使用权资产产生的应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异对比较报表及累积影响数进行了追溯调整。

单位：万元变更前2022年12月31变更后2023年1月1日合并资产负债表项目影响数日余额余额

资产：

递延所得税资产546.43598.6352.20

负债：

递延所得税负债539.58593.7954.21

股东权益：

未分配利润52442.9852441.91-1.08

少数股东权益7928.447927.50-0.94上述会计政策变更对母公司报表项目无影响。

4、2022年度主要会计政策变更

（1）财政部于2021年12月31日发布了《企业会计准则解释第15号》（财会〔2021〕35号），“关于企业将固定资产达到预定可使用状态前或者研发过程中产出的产品或副产品对外销售的会计处理”、“关于亏损合同的判断”内容自

2022年1月1日起施行。本项会计政策变更对公司无影响。

（2）财政部于2022年11月30日发布了《企业会计准则解释第16号》（财会〔2022〕31号），“关于发行方分类为权益工具的金融工具相关股利的所得税影响的会计处理”、“关于企业将以现金结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的会计处理”内容自公布之日起施行。本项会计政策变更对公司无影响。

（二）会计估计变更

报告期内，公司不存在重要会计估计变更的情况。

（三）会计差错更正

报告期内，公司不存在重大会计差错更正的情况。

1-1-153江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

六、财务状况分析

（一）资产结构分析

报告期各期末，公司资产按流动性质划分的构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

流动资产78734.1535.0682395.5337.0769176.0134.0668928.2938.57非流动资

145836.9164.94139875.4662.93133904.7765.94109777.4761.43

产

资产总计224571.06100.00222271.00100.00203080.78100.00178705.76100.00

报告期各期末，公司资产总额分别为178705.76万元、203080.78万元、

222271.00万元和224571.06万元，随着公司经营规模的扩大，资产规模总体呈

现稳步增长态势。

1、流动资产构成及变化分析

报告期各期末，公司流动资产具体构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

货币资金21558.2927.3828984.6835.1822128.6631.9932033.2046.47交易性金

26767.4734.0017848.1221.6614156.9220.474067.015.90

融资产

应收票据--38.260.05----

应收账款8314.1410.568325.6910.108663.8312.528951.9912.99应收款项

542.230.69277.040.34747.981.08255.790.37

融资

预付款项1201.771.531322.391.601165.251.681968.882.86其他应收

484.830.62447.590.54963.861.39416.150.60

款

存货19639.0624.9419567.3623.7519938.2128.8219542.6428.35

合同资产20.040.0328.520.0336.400.05--一年内到

期的非流--5317.136.451027.321.491000.001.45动资产其他流动

206.320.26238.750.29347.580.50692.631.00

资产

1-1-154江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

合计78734.15100.0082395.53100.0069176.01100.0068928.29100.00

公司流动资产主要由货币资金、交易性金融资产、应收账款和存货构成。报告期各期末，上述四项资产合计占流动资产的比重分别为93.71%、93.80%、90.69%和96.88%。

（1）货币资金

报告期各期末，公司货币资金的构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

现金0.668.734.772.07

银行存款20944.8827983.5019732.4028539.39

其他货币资金612.75992.452391.493491.74

合计21558.2928984.6822128.6632033.20

报告期各期末，公司货币资金余额分别为32033.20万元、22128.66万元、

28984.68万元和21558.29万元，占流动资产的比重分别为46.47%、31.99%、

35.18%和27.38%。报告期各期末，公司货币资金主要为银行存款，其他货币资

金主要为银行承兑汇票保证金和保函保证金。

（2）交易性金融资产

报告期各期末，公司交易性金融资产的构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

理财产品26767.4717848.1213964.434002.45

衍生金融资产--192.4964.55

合计26767.4717848.1214156.924067.01

报告期各期末，公司交易性金融资产分别为4067.01万元、14156.92万元、

17848.12万元和26767.47万元，占流动资产的比重分别为5.90%、20.47%、21.66%

和34.00%，主要为公司购买的风险较低的理财产品。报告期各期末，公司交易性金融资产持续增长主要系公司为提高资金收益而进行的现金管理活动规模增加所致。

1-1-155江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（3）应收票据

报告期各期末，公司应收票据的构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

银行承兑汇票-38.26--

小计-38.26--

减：坏账准备----

合计-38.26--

（4）应收账款

报告期各期末，公司应收账款情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

应收账款余额9548.289550.559599.739802.42

坏账准备1234.141224.86935.90850.43

账面价值8314.148325.698663.838951.99

报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为8951.99万元、8663.83万元、

8325.69万元和8314.14万元，占流动资产的比重分别为12.99%、12.52%、10.10%

和10.56%，呈下降趋势。报告期内，公司重视应收账款的回收及管理，应收账款整体规模保持基本稳定。

1）应收账款账龄分析

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

1年以内6747.9670.677715.1780.787825.4481.528230.7283.97

1至2年1846.5819.34827.088.66893.439.31860.718.78

2至3年510.115.34474.124.96381.563.97390.163.98

3至4年146.021.53219.082.29230.392.40304.343.10

4至5年103.351.08138.701.45252.432.6316.480.17

5年以上194.262.03176.391.8516.480.17--

小计9548.28100.009550.55100.009599.73100.009802.42100.00

减：坏账准备1234.141224.86/935.90/850.43/

1-1-156江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

合计8314.148325.69/8663.83/8951.99/

从应收账款账龄结构来看，报告期各期末，公司1年以内的应收账款余额占应收账款总额的比重分别为83.97%、81.52%、80.78%和70.67%。2025年6月末，公司1年以内应收账款余额占比下降主要系2024年成都威力生销售设备款项尚未收回所致。总体来看，公司应收账款账龄结构合理，应收账款质量较高。公司综合考虑客户的资信状况、交易规模以及历史合作情况等因素，根据客户不同情况授予不同的信用政策，报告期内，公司对主要客户的信用政策未发生重大变化。

2）应收账款坏账准备分析

报告期各期末，公司应收账款坏账准备计提情况如下：

单位：万元

2025.6.30

项目账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例按单项计提坏账准备的

456.864.78%456.86100.00%-

应收账款按组合计提坏账准备的

9091.4195.22%777.278.55%8314.14

应收账款

合计9548.28100.00%1234.1412.93%8314.14

2024.12.31

项目账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例按单项计提坏账准备的

449.594.71%449.59100.00%-

应收账款按组合计提坏账准备的

9100.9795.29%775.288.52%8325.69

应收账款

合计9550.55100.00%1224.8612.83%8325.69

2023.12.31

项目账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例按单项计提坏账准备的

14.410.15%14.41100.00%-

应收账款按组合计提坏账准备的

9585.3399.85%921.509.61%8663.83

应收账款

合计9599.73100.00%935.909.75%8663.83

1-1-157江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2022.12.31

项目账面余额坏账准备账面价值金额比例金额计提比例按单项计提坏账准备的

100.601.03%100.60100.00%-

应收账款按组合计提坏账准备的

9701.8298.97%749.837.73%8951.99

应收账款

合计9802.42100.00%850.438.68%8951.99

报告期各期末，公司应收账款计提的坏账准备金额分别为850.43万元、

935.90万元、1224.86万元和1234.14万元，占当期末应收账款余额的比例分别

为8.68%、9.75%、12.83%和12.93%。

3）公司与同行业可比公司坏账准备计提的对比情况

报告期各期末，公司与同行业可比公司应收账款坏账准备的计提情况如下：

公司名称2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

睿健医疗0.50%0.50%2.17%0.50%

威高血净11.56%11.00%9.82%7.25%

宝莱特12.75%12.28%11.20%8.22%

天益医疗12.95%12.29%6.69%6.42%

行业平均值9.44%9.02%7.47%5.60%

三鑫医疗12.93%12.83%9.75%8.68%

由上表可见，公司应收账款坏账准备计提比例高于同行业可比公司平均水平，与威高血净、宝莱特、天益医疗等公司较为接近，高于睿健医疗。公司应收账款坏账计提比例与同行业可比公司不存在重大差异，公司的坏账准备计提较为谨慎、合理。

（5）应收款项融资

报告期各期末，公司应收款项融资明细如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

银行承兑汇票542.23100.00277.04100.00747.98100.00255.79100.00

合计542.23100.00277.04100.00747.98100.00255.79100.00

1-1-158江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期各期末，公司应收款项融资金额分别为255.79万元、747.98万元、

277.04万元和542.23万元，占流动资产的比重分别为0.37%、1.08%、0.34%和

0.69%，金额及占比较小。公司应收款项融资均为收到的银行承兑汇票。

（6）预付款项

报告期各期末，公司按账龄列示的预付款项情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

1年以内1114.8292.761303.0098.531080.2692.711942.5798.66

1至2年77.296.4314.451.0978.726.7615.380.78

2至3年5.860.494.940.370.570.057.820.40

3至4年3.790.32--5.700.493.120.16

合计1201.77100.001322.39100.001165.25100.001968.88100.00

报告期各期末，公司预付款项金额分别为1968.88万元、1165.25万元、

1322.39万元和1201.77万元，占流动资产的比重分别为2.86%、1.68%、1.60%

和1.53%，主要为预付供应商的原材料款，账龄集中在一年以内。

（7）其他应收款

报告期各期末，公司按款项性质分类的其他应收款明细如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

备用金4.909.3170.5613.66

履约及投标保证金176.09225.22394.68296.07

往来款及其他408.06330.29677.23249.98

小计589.05564.821142.46559.72

减：坏账准备104.22117.23178.60143.57

合计484.83447.59963.86416.15

报告期各期末，公司其他应收款账面价值分别为416.15万元、963.86万元、

447.59万元和484.83万元，占流动资产的比重分别为0.60%、1.39%、0.54%和

0.62%，主要为履约及投标保证金和往来款等。

（8）存货

1-1-159江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期各期末，公司存货主要项目及构成比例情况如下：

单位：万元

2025.6.30

项目账面余额占比跌价准备账面价值

原材料5049.3425.30%-5049.34

周转材料8.720.04%-8.72

委托加工材料772.253.87%-772.25自制半成品及在

2917.2814.62%-2917.28

产品

库存商品11208.9356.17%317.4610891.47

合计19956.53100.00%317.4619639.06

2024.12.31

项目账面余额占比跌价准备账面价值

原材料4660.2123.45%-4660.21

周转材料11.100.06%-11.10

委托加工材料640.143.22%-640.14自制半成品及在

2342.6911.79%-2342.69

产品

库存商品12218.8561.48%305.6311913.22

合计19872.99100.00%305.6319567.36

2023.12.31

项目账面余额占比跌价准备账面价值

原材料3745.1418.64%-3745.14

周转材料13.340.07%-13.34

委托加工材料668.203.33%-668.20自制半成品及在

1724.578.59%-1724.57

产品

库存商品13936.5369.38%149.5713786.96

合计20087.78100.00%149.5719938.21

2022.12.31

项目账面余额占比跌价准备账面价值

原材料6665.5233.98%-6665.52

周转材料19.050.10%-19.05

委托加工材料564.542.88%-564.54自制半成品及在

3748.6419.11%-3748.64

产品

1-1-160江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

库存商品8617.1143.93%72.228544.89

合计19614.86100.00%72.2219542.64

公司存货主要由库存商品、原材料、自制半成品及在产品构成。报告期各期末，公司存货账面价值分别为19542.64万元、19938.21万元、19567.36万元和19639.06万元，占流动资产的比重分别为28.35%、28.82%、23.75%和24.94%，

整体规模保持基本稳定。

1）原材料

公司原材料主要包括粒料、透析粉液原料、透析器（膜）原材料。报告期各期末，公司存货中原材料账面余额分别为6665.52万元、3745.14万元、4660.21万元和5049.34万元，占存货账面余额的比例分别为33.98%、18.64%、23.45%和25.30%。2023年末，公司原材料账面余额较2022年末减少2920.38万元，主要原因包括：1）经过多年深入开展行业关键技术的研发攻关，公司实现了自主纺丝制备空心纤维透析膜的规模化生产。2023年公司透析膜的生产方式基本为自制，大幅降低了对空心纤维的进口依赖和备货需求。2）2023年各类主要原材料价格较2022年出现一定幅度的下滑。随着公司生产经营规模的逐步扩大，2024年末和2025年6月末公司原材料账面余额随之增加。

2）自制半成品及在产品

公司自制半成品及在产品系根据客户订单及销售计划合理安排生产，相应的形成一定数量的在产品。报告期各期末，公司在制品账面余额分别为3748.64万元、1724.57万元、2342.69万元和2917.28万元，占存货账面余额的比例分别为19.11%、8.59%、11.79%和14.62%。报告期各期末，公司自制半成品及在产品变动系业务波动所致。

3）库存商品

报告期各期末，公司库存商品账面余额分别为8617.11万元、13936.53万元、12218.85万元和11208.93万元，占存货账面余额的比例分别为43.93%、

69.38%、61.48%和56.17%。

4）存货跌价准备计提政策及计提情况

公司按存货的成本与可变现净值孰低提取存货跌价准备。报告期各期末，公

1-1-161江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

司存货跌价准备余额分别为72.22万元、149.57万元、305.63万元和317.46万元。

报告期各期末，公司存货状况良好，公司已充分计提了存货跌价准备。

（9）合同资产

报告期各期末，公司合同资产情况如下：

单位：万元

2025.6.30

项目账面余额减值准备账面价值

应收销货款24.624.5820.04

合计24.624.5820.04

2024.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

应收销货款31.242.7228.52

合计31.242.7228.52

2023.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

应收销货款38.321.9236.40

合计38.321.9236.40

2022.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

应收销货款---

合计---

（10）一年内到期的非流动资产

报告期各期末，公司一年内到期的非流动资产情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31一年内到期的债权

-5317.131027.321000.00投资

合计-5317.131027.321000.00

报告期各期末，公司一年内到期的非流动资产主要为公司购买的将于一年内到期的银行大额存单。

（11）其他流动资产

1-1-162江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期各期末，公司其他流动资产明细情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

待抵扣进项税额143.4554.72160.99228.44

待认证进项税额62.87152.27185.87352.93

预缴税金-31.760.7183.39

其他---27.87

合计206.32238.75347.58692.63

报告期各期末，公司其他流动资产金额分别为692.63万元、347.58万元、

238.75万元和206.32万元，占流动资产的比重分别为1.00%、0.50%、0.29%和

0.26%，主要为待抵扣进项税额和待认证进项税额。

2、非流动资产构成及变化分析

报告期各期末，公司非流动资产具体构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

债权投资3188.802.193142.682.2513311.389.9410016.429.12长期应收

------62.130.06款长期股权

2004.241.372156.481.543041.242.272973.252.71

投资其他非流

动金融资977.040.67982.760.70989.870.74--产

固定资产98227.4867.3595762.1468.4667446.5850.3752591.0347.91

在建工程16791.7311.5112911.539.2323467.1017.5320673.1518.83使用权资

563.120.39151.410.11270.510.20443.460.40

产

无形资产12379.948.4912675.449.0611472.638.579717.528.85

开发支出397.450.271051.220.752738.592.053690.663.36

商誉7957.635.467957.635.697957.635.947957.637.25长期待摊

520.540.3672.620.05108.360.08479.970.44

费用递延所得

1904.611.311481.891.06616.030.46598.630.55

税资产其他非流

924.320.631529.661.092484.851.86573.620.52

动资产

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2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比非流动资

145836.91100.00139875.46100.00133904.77100.00109777.47100.00

产合计

随着公司经营规模的扩大，公司非流动资产规模逐年增长。报告期各期末，公司非流动资产金额分别为109777.47万元、133904.77万元、139875.46万元

和145836.91万元，主要为债权投资、固定资产、在建工程、无形资产和商誉等。

（1）债权投资

单位：万元

2025.6.30

项目账面余额减值准备账面价值

可转让大额存单3188.80-3188.80

小计3188.80-3188.80

减：一年内到期的债权投资---

合计3188.80-3188.80

2024.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

可转让大额存单8459.82-8459.82

小计8459.82-8459.82

减：一年内到期的债权投资5317.13-5317.13

合计3142.68-3142.68

2023.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

可转让大额存单14338.70-14338.70

小计14338.70-14338.70

减：一年内到期的债权投资1027.32-1027.32

合计13311.38-13311.38

2022.12.31

项目账面余额减值准备账面价值

可转让大额存单11016.42-11016.42

小计11016.42-11016.42

减：一年内到期的债权投资1000.00-1000.00

合计10016.42-10016.42

1-1-164江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期各期末，公司债权投资金额分别为10016.42万元、13311.38万元、

3142.68万元和3188.80万元，主要为公司购买的可转让银行大额存单。

（2）长期应收款

报告期各期末，公司长期应收款为出租设备确认的应收款项。

（3）长期股权投资

报告期各期末，公司长期股权投资为对联营企业厦门精配软件工程有限公司的投资，具体情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

账面余额2890.073042.313041.242973.25

减值准备885.83885.83--

账面价值2004.242156.483041.242973.25

报告期各期末，公司长期股权投资账面价值分别为2973.25万元、3041.24万元、2156.48万元和2004.24万元，占非流动资产的比重分别为2.71%、2.27%、1.54%和1.37%。2024年度，厦门精配软件工程有限公司营业收入同比出现下滑，

整体盈利能力承压，公司判断对厦门精配软件工程有限公司的长期股权投资存在减值迹象，并对其进行了减值测试，公司确认资产减值损失885.83万元。

（4）其他非流动金融资产

报告期各期末，公司其他非流动金融资产为对外股权投资，具体情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31矩阵纵横三号（海南）股权投资基金合977.04982.76989.87-

伙企业（有限合伙）

合计977.04982.76989.87-

（5）固定资产

报告期各期末，公司固定资产主要包括房屋建筑物、机器设备、运输设备和其他设备等，各类固定资产的具体情况如下：

1-1-165江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

一、账面原值

房屋及建筑物54712.1752369.1842194.8332175.38

机器设备78426.9474120.3950817.4440562.62

运输设备1316.701359.071125.44884.94

其他设备2135.652130.661710.301877.70

合计136591.46129979.3195848.0175500.65

二、累计折旧

房屋及建筑物8228.527607.256567.415705.21

机器设备28290.7524843.3820270.4815596.02

运输设备826.60810.69710.63566.67

其他设备1018.12955.86852.901041.72

合计38363.9834217.1728401.4322909.61

三、账面价值

房屋及建筑物46483.6544761.9435627.4126470.18

机器设备50136.1849277.0130546.9624966.60

运输设备490.11548.38414.81318.28

其他设备1117.541174.81857.39835.98

合计98227.4895762.1467446.5852591.03

报告期各期末，公司固定资产账面价值持续增长，主要系公司新建生产基地的厂房及产线设备陆续建成并投入使用所致。

公司各类固定资产的折旧计提政策与可比公司对比情况如下：

公司名称资产类别折旧方法折旧年限（年）预计净残值率（%）

房屋及建筑物年限平均法20-300-5

机器设备年限平均法3-100-5睿健医疗

运输设备年限平均法4-100-5

办公设备及其他年限平均法3-100-5

房屋及建筑物年限平均法10-305

机器设备年限平均法5-105威高血净

运输工具年限平均法4-105

其他设备年限平均法1.5-105

宝莱特房屋及建筑物年限平均法20、4010

1-1-166江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司名称资产类别折旧方法折旧年限（年）预计净残值率（%）

机械设备年限平均法10、2010电子设备年限平均法510运输设备年限平均法510其他设备年限平均法510

房屋及建筑物年限平均法5、200、5

机器设备年限平均法3、5、105天益医疗运输设备年限平均法45

办公设备及其他年限平均法3、4、5、105房屋建筑物年限平均法403

机器设备年限平均法10-145三鑫医疗运输设备年限平均法85其他设备年限平均法55

报告期各期末，公司对各类固定资产的折旧计提政策与同行业可比上市公司不存在较大差异，公司固定资产折旧计提合理。报告期各期末，公司固定资产使用情况良好，未发现减值迹象，无需计提减值准备。

（6）在建工程

报告期各期末，公司在建工程具体情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31四川威力生生产基

56.57270.992544.5514677.32

地项目三鑫医疗生产基地

11961.718115.1110981.41236.35

项目

待调试机械设备3942.872958.428960.545140.40

其他830.581567.01980.60619.09

合计16791.7312911.5323467.1020673.15

报告期各期末，公司在建工程账面价值分别为20673.15万元、23467.10万元、12911.53万元和16791.73万元。2023年末，公司在建工程较2022年末增加2793.95万元，主要原因为一方面公司四川威力生生产基地项目陆续建成转固，但公司购置的机械设备处于调试阶段，尚未达到预定可使用状态；另一方面，公司着力推进三鑫医疗生产基地项目建设，使得公司在建工程账面价值有所增加。

2024年末，随着四川威力生生产基地项目建成转固，公司在建工程账面价值有

1-1-167江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书所降低。2025年6月末，随着公司对三鑫医疗生产基地项目投入的持续增加，在建工程账面价值随之增加。

报告期各期末，公司在建工程状况良好，不存在减值迹象，无需计提在建工程减值准备。

（7）使用权资产

报告期各期末，公司使用权资产的具体构成情况如下：

单位：万元

2025.6.30

项目账面原值累计折旧减值准备账面价值

房屋及建筑物1085.46522.34-563.12

合计1085.46522.34-563.12

2024.12.31

项目账面原值累计折旧减值准备账面价值

房屋及建筑物609.52458.11-151.41

合计609.52458.11-151.41

2023.12.31

项目账面原值累计折旧减值准备账面价值

房屋及建筑物609.52339.01-270.51

合计609.52339.01-270.51

2022.12.31

项目账面原值累计折旧减值准备账面价值

房屋及建筑物908.21467.70-440.51

机器设备26.5823.63-2.95

合计934.79491.33-443.46

报告期各期末，公司使用权资产账面价值分别为443.46万元、270.51万元、

151.41万元和563.12万元，主要为租赁的房屋及建筑物。

（8）无形资产

公司无形资产主要为土地使用权和专利权。报告期各期末，公司无形资产账面价值的具体构成情况如下：

1-1-168江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

土地使用权5283.1542.685352.6042.235491.5047.875629.0657.93

专利权6470.0452.266584.8151.955743.5450.063776.5438.86

软件382.593.09426.403.3643.010.3775.170.77

商标权124.771.01142.591.12178.241.55213.892.20

非专利技术119.390.96169.031.3316.340.1422.870.24

合计12379.94100.0012675.44100.0011472.63100.009717.52100.00

报告期各期末，公司无形资产账面价值分别为9717.52万元、11472.63万元、12675.44万元和12379.94万元，占非流动资产的比重分别为8.85%、8.57%、

9.06%和8.49%。报告期内，公司无形资产持续增加主要系公司不断增加研发投入，研发形成的专利权增加所致。

（9）开发支出

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

血液净化类397.45922.762504.652133.71

注射类---1469.75

其他类-128.46233.9487.19

合计397.451051.222738.593690.66

报告期各期末，公司开发支出余额分别为3690.66万元、2738.59万元、

1051.22万元和397.45万元，主要为公司专利权开发支出项目。

（10）商誉

1）商誉的构成

公司于2019年6月26日及2019年7月12日以非同一控制下企业合并方式

取得了宁波菲拉尔医疗用品有限公司51%股权、成都威力生生物科技有限公司

59.75%股权，分别形成商誉5597.55万元、2360.08万元，合计7957.63万元。

报告期各期末，公司商誉的具体构成情况如下：

1-1-169江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31宁波菲拉尔医疗用

5597.555597.555597.555597.55

品有限公司成都威力生生物科

2360.082360.082360.082360.08

技有限公司

合计7957.637957.637957.637957.63

2）商誉的减值情况

公司于每年年度终了对商誉进行减值测试。2022年末、2023年末、2024年末公司商誉减值测试情况如下：

单位：万元宁波菲拉尔医疗用品有限公司

项目2024.12.312023.12.312022.12.31

/2024年度/2023年度/2022年度

实际营业收入7286.127087.266569.30

实际净利润2481.602304.712176.63

资产组账面价值11908.8111832.0511917.87可收回金额是否低于否否否资产组账面价值是否存在减值否否否

减值金额---成都威力生生物科技有限公司

项目2024.12.312023.12.312022.12.31

/2024年度/2023年度/2022年度

实际营业收入16628.6210755.849541.21

实际净利润1590.83937.19866.90

资产组账面价值5306.465370.435455.91可收回金额是否低于否否否资产组账面价值是否存在减值否否否

减值金额---

2022年末、2023年末和2024年末，根据减值测试结果，公司无需计提商誉减值准备。

（11）长期待摊费用公司长期待摊费用为租赁厂房的装修费用以及职工宿舍楼装修改造费。报告期各期末，公司长期待摊费用分别为479.97万元、108.36万元、72.62万元和520.54

1-1-170江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书万元，占非流动资产的比重分别为0.44%、0.08%、0.05%和0.36%，金额和占比较小，具体情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

租赁厂房装修费54.3572.62108.36479.97职工宿舍楼装修改

466.19---

造费

合计520.5472.62108.36479.97

（12）递延所得税资产

报告期各期末，公司递延所得税资产明细情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

资产减值准备382.68383.40189.86165.97

递延收益664.78712.34275.19276.96内部交易未实现利

--10.8610.56润

股份支付费用325.87149.29106.3792.94

租赁负债92.7318.5633.7452.20

可抵扣亏损219.15218.30--已计提未发生的费

219.41---

用

合计1904.611481.89616.03598.63

报告期各期末，公司递延所得税资产分别为598.63万元、616.03万元、

1481.89万元和1904.61万元，占非流动资产的比重分别为0.55%、0.46%、1.06%

和1.31%，主要由资产减值准备、政府补助、可抵扣亏损等带来的可抵扣暂时性差异形成。

（13）其他非流动资产

公司其他非流动资产主要为预付的设备等长期资产购置款，具体情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31预付长期资产购置

924.321529.662484.85573.62

款

合计924.321529.662484.85573.62

1-1-171江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（二）负债结构分析

报告期各期末，公司负债按流动性划分的构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

流动负债53443.2065.8257759.5870.9556495.3281.0752899.4383.75非流动负

27754.2134.1823645.9929.0513189.0518.9310267.8216.25

债

负债合计81197.41100.0081405.57100.0069684.37100.0063167.25100.00

报告期各期末，公司负债总额分别为63167.25万元、69684.37万元、81405.57万元和81197.41万元。公司负债主要由流动负债构成，报告期各期末，

公司流动负债占负债总额的比重分别为83.75%、81.07%、70.95%和65.82%。

1、流动负债构成及变化分析

报告期各期末，公司流动负债具体构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

短期借款5002.999.364000.006.9312008.4521.268008.2315.14

应付票据11541.8421.608883.3015.3813981.7524.7515298.4228.92

应付账款21376.7140.0022896.4039.6416621.8929.4214966.3428.29

合同负债4583.878.585278.479.145440.449.635119.159.68应付职工

3534.376.614958.828.594071.417.214541.578.59

薪酬

应交税费1659.863.112207.843.821445.062.561279.102.42其他应付

5240.049.805155.158.932455.954.353137.425.93

款一年内到

期的非流46.080.093956.186.85117.960.21112.300.21动负债其他流动

457.440.86423.420.73352.410.62436.900.83

负债流动负债

53443.20100.0057759.58100.0056495.32100.0052899.43100.00

合计

报告期各期末，公司流动负债分别为52899.43万元、56495.32万元、

57759.58万元和53443.20万元。公司流动负债主要由短期借款、应付票据、应

1-1-172江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书付账款构成。报告期各期末，上述三项流动负债账面价值合计占流动负债的比重分别为72.35%、75.43%、61.95%和70.96%。

（1）短期借款

报告期各期末，公司短期借款的构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

借款余额5000.004000.0012000.008000.00

应计利息2.99-8.458.23

合计5002.994000.0012008.458008.23

报告期各期末，公司短期借款余额分别为8008.23万元、12008.45万元、

4000.00万元和5002.99万元，占流动负债的比重分别为15.14%、21.26%、6.93%和9.36%。

（2）应付票据

报告期各期末，公司应付票据情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

银行承兑汇票11541.848883.3013981.7515298.42

合计11541.848883.3013981.7515298.42

报告期各期末，公司应付票据余额分别为15298.42万元、13981.75万元、

8883.30万元和11541.84万元，占流动负债的比重分别为28.92%、24.75%、15.38%

和21.60%。2022年末、2023年末、2024年末，公司应付票据余额逐年下降，主要原因是公司经营活动产生的现金流量持续净流入增加。2025年6月末，公司应付票据余额较2024年末有所增加，主要系已开立的应付票据尚未到期兑付所致。

（3）应付账款

报告期各期末，公司按账龄划分的应付账款情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

1年以内（含1年）20260.8921549.2015607.6814357.03

1-1-173江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

1年以上1115.811347.211014.21609.30

合计21376.7122896.4016621.8914966.34

报告期各期末，公司应付账款金额分别为14966.34万元、16621.89万元、

22896.40万元和21376.71万元，主要系应付供应商的材料款和设备款，账龄集中在1年以内。

（4）合同负债

报告期各期末，公司合同负债情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

预收货款4583.875278.475440.445119.15

合计4583.875278.475440.445119.15

报告期各期末，公司合同负债金额分别为5119.15万元、5440.44万元、

5278.47万元和4583.87万元，占流动负债的比重分别为9.68%、9.63%、9.14%

和8.58%，均为预收客户的货款。

（5）应付职工薪酬

报告期各期末，公司应付职工薪酬金额分别为4541.57万元、4071.41万元、

4958.82万元和3534.37万元，占流动负债的比重分别为8.59%、7.21%、8.59%和6.61%。2025年6月末，公司应付职工薪酬较2024年末下降主要原因为公司于2025年1月向公司员工支付了2024年度奖金。

（6）应交税费

公司应交税费主要为日常经营产生的增值税、企业所得税等。报告期各期末，公司应交税费分别为1279.10万元、1445.06万元、2207.84万元和1659.86万元，占流动负债的比重分别为2.42%、2.56%、3.82%和3.11%。

（7）其他应付款

报告期各期末，公司其他应付款构成情况如下：

1-1-174江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31履约及投标保证

162.6661.2558.55117.37

金、押金限制性股票回购义

2603.412766.12--

务

其他2473.982327.772397.403020.06

合计5240.045155.152455.953137.42

报告期各期末，公司其他应付款金额分别为3137.42万元、2455.95万元、

5155.15万元和5240.04万元，占流动负债的比重分别为5.93%、4.35%、8.93%和9.80%。

（8）一年内到期的非流动负债

报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债具体构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31一年内到期的长期

-3907.20--借款一年内到期的长期

13.0115.916.703.13

借款利息一年内到期的租赁

33.0733.07111.26109.17

负债

合计46.083956.18117.96112.30

报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债金额分别为112.30万元、

117.96万元、3956.18万元和46.08万元，占流动负债的比重分别为0.21%、0.21%、

6.85%和0.09%，主要为一年内到期的长期借款和租赁负债。2024年末，公司一

年内到期的非流动负债较2023年末大幅增加，主要系公司向银行申请的长期借款将于一年内到期所致。2025年6月末，公司一年内到期的非流动负债较2024年末大幅下降主要系公司于2025年上半年偿还了银行3907.20万元长期借款所致。

（9）其他流动负债

报告期各期末，公司其他流动负债的明细如下：

1-1-175江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

待转销项税457.44385.16352.41436.90未终止确认银行承

-38.26--兑汇票

合计457.44423.42352.41436.90公司的其他流动负债为待转增值税销项税和未终止确认的银行承兑汇票。报告期各期末，公司其他流动负债余额分别为436.90万元、352.41万元、423.42万元和457.44万元，占流动负债的比重分别为0.83%、0.62%、0.73%和0.86%。

2、非流动负债构成及变化分析

报告期各期末，公司非流动负债具体构成情况如下：

单位：万元、%

2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

长期借款18609.0067.0515665.0066.258037.6060.944514.0043.96

租赁负债489.221.76122.300.52155.381.18273.362.66长期应付

114.000.41114.000.48114.000.86514.005.01

款

递延收益7982.1128.767293.4430.844330.2432.834372.6742.59递延所得

559.882.02451.251.91551.844.18593.795.78

税负债非流动负

27754.21100.0023645.99100.0013189.05100.0010267.82100.00

债合计

报告期各期末，公司非流动负债分别为10267.82万元、13189.05万元、

23645.99万元和27754.21万元。公司非流动负债主要由长期借款、递延收益构成。报告期各期末，上述两项非流动负债账面价值合计占非流动负债的比重分别为86.55%、93.77%、97.09%和95.81%。

（1）长期借款

报告期各期末，公司长期借款明细如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

借款余额18609.0019588.118044.304517.13

减：一年内到期的

-3923.116.703.13长期借款

1-1-176江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

合计18609.0015665.008037.604514.00

报告期各期末，公司长期借款余额分别为4514.00万元、8037.60万元、

15665.00万元和18609.00万元，占非流动负债的比重分别为43.96%、60.94%、

66.25%和67.05%。

（2）租赁负债

报告期各期末，公司租赁负债的构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

租赁付款额565.97202.51319.52457.12

减：未确认融资费用43.6747.1352.8874.59

减：一年内到期的租

33.0733.07111.26109.17

赁负债

合计489.22122.30155.38273.36

报告期各期末，公司租赁负债余额分别为273.36万元、155.38万元、122.30万元和489.22万元，占非流动负债的比重分别为2.66%、1.18%、0.52%和1.76%。

2025年6月末，公司租赁负债账面余额增加系公司子公司黑龙江鑫品晰医疗科

技有限公司新增租赁厂房及仓库所致。

（3）长期应付款

报告期各期末，公司长期应付款的具体构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31四川行动与创新驱

114.00114.00114.00114.00

动资金项目成都生产力促进中

心血透机系列产品---400.00项目

合计114.00114.00114.00514.00

报告期各期末，公司长期应付款余额分别为514.00万元、114.00万元、114.00万元和114.00万元，占非流动负债的比重分别为5.01%、0.86%、0.48%和0.41%，金额及占比较小。

（4）递延收益

1-1-177江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司递延收益为与资产相关的政府补助。报告期各期末，公司递延收益具体构成情况如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31年产1000万套血液透析机配套装置产品（透析管、透析器、透

206.77225.57263.17300.76析液、透析粉）生产线提升改造项目年产1000万支透析器技术改造

251.32278.69333.44388.18

项目年产3200万套血液透析系列产

185.01211.44264.30317.16

品产能储备项目补助资金

增强核心竞争力专项补贴资金2549.001700.001700.001400.00

土地基建项目503.47510.12523.44536.80

医疗器械生产项目（二期 A 区）

206.25209.00214.50220.00

5#生产车间项目

南昌县住房保障中心2023年度

保障性租赁住房项目（装修）补266.68271.20271.20-助资金南昌县发改委先进制造业2023

2725.832878.68--

年服务业发展专项资金

工业发展资金284.17101.23--

其他803.61907.51760.201209.77

合计7982.117293.444330.244372.67

（5）递延所得税负债

报告期各期末，公司递延所得税负债明细如下：

单位：万元

项目2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

交易性金融工具、衍生金

50.804.6337.0217.55

融工具公允价值变动非同一控制企业合并资产

152.21157.01170.79186.46

评估增值

固定资产一次性折旧247.97266.01308.25335.57

使用权资产100.6615.3735.7754.21

内部交易未实现利润8.238.23--

合计559.88451.25551.84593.79

报告期各期末，公司递延所得税负债余额分别为593.79万元、551.84万元、

451.25万元和559.88万元，占非流动负债的比重分别为5.78%、4.18%、1.91%

1-1-178江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

和2.02%，主要由固定资产税会折旧政策差异、非同一控制企业合并资产评估增值形成的应纳税暂时性差异。

（三）偿债能力分析

1、公司偿债能力指标分析

报告期内，公司主要偿债能力指标如下：

2025.6.30/2024.12.31/2023.12.31/2022.12.31/

项目

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

流动比率（倍）1.471.431.221.30

速动比率（倍）1.111.090.870.93资产负债率（母公司

35.73%35.59%32.35%34.11%报表口径）资产负债率（合并报

36.16%36.62%34.31%35.35%表口径）息税折旧摊销前利

20578.5037026.5033555.5630006.14润（万元）

利息保障倍数38.2342.9354.2277.55

注：上述财务指标的计算公示如下：

流动比率=流动资产/流动负债；

速动比率=（流动资产-存货）/流动负债；

资产负债率=（负债总额/资产总额）×100%；

息税折旧摊销前利润=利润总额+利息费用+固定资产折旧增加+使用权资产折旧增加+无形资产摊销增

加+长期待摊费用摊销增加；

利息保障倍数=息税前利润/（资本化利息支出+费用化利息支出）。

报告期各期末，公司流动比率分别为1.30、1.22、1.43和1.47，速动比率分别为0.93、0.87、1.09和1.11。2023年度，公司流动比率及速动比率较2022年度有所下降，主要系公司当年短期银行借款增加所致。2024年度，公司流动比率及速动比率较2023年度有所回升，主要由于一方面公司营业收入增加使得货币资金同步增加，另一方面公司购买的部分大额可转让存单将于一年内到期所致。

报告期各期末，公司合并报表口径的资产负债率分别为35.35%、34.31%、

36.62%和36.16%，公司保持了良好的资产负债结构，资产负债率整体相对稳健。

报告期内，公司息税折旧摊销前利润分别为30006.14万元、33555.56万元、

37026.50万元和20578.50万元，整体呈上升趋势，主要系公司经营利润增加所致。报告期内，公司利息保障倍数分别为77.55、54.22、42.93和38.23，呈下降趋势，主要由于公司为新建生产基地项目建设而申请的银行借款增加，利息支出相应增加所致。

1-1-179江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2、公司偿债能力与同行业可比公司对比分析

报告期内，公司与同行业可比公司偿债能力指标对比如下：

主要财务指标公司名称2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

睿健医疗8.588.898.564.68

威高血净3.332.271.821.49

宝莱特2.191.971.782.21

流动比率（倍）

天益医疗2.342.553.523.45

行业平均值4.113.923.922.96

公司1.471.431.221.30

睿健医疗7.527.756.743.32

威高血净2.721.691.201.08

宝莱特1.721.631.491.88

速动比率（倍）

天益医疗2.132.313.253.26

行业平均值3.523.353.172.39

公司1.111.090.870.93

睿健医疗8.54%8.25%7.60%11.83%

威高血净16.25%19.93%23.13%27.19%资产负债率（合宝莱特46.18%48.33%45.20%38.41%并，%）天益医疗38.11%33.57%27.50%24.09%行业平均值27.27%27.52%25.86%25.38%

公司36.16%36.62%34.31%35.35%

报告期内，同行业可比公司流动比率平均值分别为2.96、3.92、3.92、4.11，速动比率平均值分别为2.39、3.17、3.35、3.52，均高于公司同比指标，主要系报告期内公司业务发展资金需要较多所致。

报告期内，公司资产负债率分别为35.35%、34.31%、36.62%和36.16%，高于同行业可比公司资产负债率平均值，主要原因为公司扩大生产经营规模，债务融资增加所致。

（四）营运能力分析

1、公司营运能力指标分析

报告期内，公司营运能力指标如下所示：

1-1-180江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

应收账款周转率（次）15.9315.6713.4013.09

存货周转率（次）4.974.864.265.04

注1：上述财务指标的计算公示如下：

应收账款周转率=营业收入/应收账款余额平均值；

存货周转率=营业成本∕存货余额平均值。

注2：2025年1-6月应收账款周转率、存货周转率数据已经简单年化处理。

报告期内，公司应收账款周转率分别为13.09次、13.40次、15.67次和15.93次，公司应收账款周转率保持较高水平。

报告期内，公司注重存货规模控制，加强库存管理，公司存货周转率分别为

5.04次、4.26次、4.86次和4.97次。

2、公司营运能力与同行业可比公司对比分析

报告期内，公司与同行业可比公司营运能力指标对比如下：

主要财务指标公司名称2025.6.302024.12.312023.12.312022.12.31

睿健医疗16.0413.4112.0018.58

威高血净3.503.673.473.39

应收账款周转宝莱特3.673.764.064.33率（次）天益医疗8.167.286.077.87

行业平均值7.857.036.408.54

公司15.9315.6713.4013.09

睿健医疗3.712.632.031.91

威高血净2.712.492.533.18

存货周转率宝莱特3.043.253.724.11

（次）天益医疗3.343.123.195.14

行业平均值3.202.872.873.58

公司4.974.864.265.04

报告期内，公司应收账款周转率和存货周转率均高于同行业可比公司平均水平，主要原因是公司与同行业可比公司在业务、产品等方面存在一定差异所致。

（五）财务性投资情况

1、财务性投资及类金融业务的认定标准

（1）财务性投资

1-1-181江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书根据中国证监会于2023年2月发布的《<上市公司证券发行注册管理办法>

第九条、第十条、第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法律适用意见第18号》：

“（一）财务性投资包括但不限于：投资类金融业务；非金融企业投资金融业务（不包括投资前后持股比例未增加的对集团财务公司的投资）；与公司主营

业务无关的股权投资；投资产业基金、并购基金；拆借资金；委托贷款；购买收益波动大且风险较高的金融产品等。

（二）围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资，以收

购或整合为目的的并购投资，以拓展客户、渠道为目的的拆借资金、委托贷款，如符合公司主营业务及战略发展方向，不界定为财务性投资。

（三）上市公司及其子公司参股类金融公司的，适用本条要求；经营类金融

业务的不适用本条，经营类金融业务是指将类金融业务收入纳入合并报表。

（四）基于历史原因，通过发起设立、政策性重组等形成且短期难以清退的

财务性投资，不纳入财务性投资计算口径。

（五）金额较大是指，公司已持有和拟持有的财务性投资金额超过公司合并报表归属于母公司净资产的百分之三十（不包括对合并报表范围内的类金融业务的投资金额）。

（六）本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入和拟投入的财务

性投资金额应当从本次募集资金总额中扣除。投入是指支付投资资金、披露投资意向或者签订投资协议等。

（七）发行人应当结合前述情况，准确披露截至最近一期末不存在金额较大的财务性投资的基本情况。”

（2）类金融业务根据中国证监会于2023年2月发布的《监管规则适用指引——发行类第7号》的规定：“除人民银行、银保监会、中国证监会批准从事金融业务的持牌机构为金融机构外其他从事金融活动的机构均为类金融机构。类金融业务包括但不限于：融资租赁、融资担保、商业保理、典当及小额贷款等业务。”

1-1-182江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2、本次发行相关董事会决议日前六个月至今，公司实施或拟实施的财务性

投资及类金融业务的具体情况

2025年8月7日，公司召开第五届董事会第二十一次会议，审议通过了本

次向不特定对象发行可转换公司债券的相关议案。自本次发行相关的董事会决议日前六个月（即2025年2月7日）至本次募集说明书出具日，公司不存在新投入和拟投入的财务性投资，包括但不限于：投资类金融业务；投资金融业务；与公司主营业务无关的股权投资；投资产业基金、并购基金；拆借资金；委托贷款；

购买收益大且风险较高的金融产品等。

3、最近一期末不存在持有金额较大的财务性投资

截至2025年6月30日，公司可能涉及财务性投资的会计科目情况如下：

单位：万元财务性投资金额占序号科目账面价值财务性投资金额归母净资产比例

1货币资金21558.29--

2交易性金融资产26767.47--

3其他应收款484.83--

4其他流动资产206.32--

5长期股权投资2004.242004.241.49%

6其他非流动金融资产977.04977.040.73%

7其他非流动资产924.32--

（1）货币资金

截至2025年6月30日，公司货币资金金额为21558.29万元，包括库存现金、银行存款和其他货币资金，其中其他货币资金为银行承兑汇票保证金和保函保证金，不属于财务性投资。

（2）交易性金融资产

截至2025年6月30日，公司持有的交易性金融资产账面价值为26767.47万元，具体情况如下：

1-1-183江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元是否认风险定为财序号产品名称产品类型投资范围及比例账面价值等级务性投资

投资范围：固定收益类资

固定收益产；除股票型、债券型、货海通期货周周类集合资币型以外的公募基金

1 盈 1 号集合资 R2 11637.74 否

产管理计投资比例：投资于固定收益产管理计划划类资产按市值计不低于计

划总资产的80%

投资范围：资产管理产品海通期货财富

固定收益投资比例：按照穿透原则合匠心100系列

类单一资并计算所投资的底层标的，

2 105 号 FOF 单 R2 6623.35 否

产管理计投资于固定收益类资产按一资产管理计划市值计算不低于总资产的划

80%

固定收益

南京证券神州投资范围：固定收益类资产类集合资中低

3盈悦3号集合投资比例：固定收益类资产4076.67否

产管理计风险

资产管理计划占总资产比例不低于80%划

投资范围：固定收益类资

固定收益产；除股票型、债券型、货海通期货周周类集合资币型以外的公募基金

4 盈 3 号集合资 R2 3100.83 否

产管理计投资比例：投资于固定收益产管理计划划类资产按市值计不低于计

划总资产的80%

投资范围：现金；期限在1年以内（含1年）的银行存

款、债券回购、中央银行票

据、同业存单；剩余期限在

397天以内（含397天）的

工银理财·法人债券、在银行间市场和证券固定收益

5 “添利宝”净 交易所市场发行的资产支 R1 828.88 否

类

值型理财产品持证券；银保监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币市场工具

投资比例：投资于存款、债券等债权类资产的比例为

100%

投资范围：主要投资于以下

工银理财·核心符合监管要求的固定收益优选固定收益类资产（货币市场工具类、固定收益

6 类周申购月赎 债券及债券基金、其他符合 R2 500.00 否

类回开放净值型监管要求的债权类资产）

理财产品投资比例：100%投资于上述固定收益类资产

合计////26767.47/

一般而言，金融机构的理财产品分为五个风险等级：R1（谨慎型、低风险）、

1-1-184江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书R2（稳健型、中低风险）、R3（平衡型、中风险）、R4（进取型、中高风险）、R5（激进型、高风险）。其中，R1 基本收益固定，主要投资于信用等级的债券、货币市场等低风险金融产品；R2 亏损概率较小，主要投资于债券、银行理财等低波动的金融产品；R3 有亏损本金的可能性，收益浮动且有一定的波动，投资于多种金融产品；R4 与 R5 亏损本金风险较大，收益波动性较大。

公司持有的上述理财产品风险等级为低风险或中低风险，相关理财产品主要投资于固定收益类资产，风险较低、收益率较低，不属于收益波动大且风险较高的金融产品，不属于财务性投资。

（3）其他应收款

截至2025年6月30日，公司其他应收款账面价值为484.83万元，不属于财务性投资。

（4）其他流动资产

截至2025年6月30日，公司其他流动资产账面价值为206.32万元，不属于财务性投资。

（5）长期股权投资

截至2025年6月30日，公司长期股权投资账面价值为2004.24万元，系公司对厦门精配软件工程有限公司的股权投资。厦门精配软件工程有限公司成立于

2014年9月24日，注册资本1895.50万元。2022年9月28日，经公司第四届

董事会第二十一次会议、第四届监事会第十九次会议审议通过，公司以现金支付的方式向厦门精配软件工程有限公司增资3000.00万元，本次增资完成后，公司持有厦门精配软件工程有限公司24.00%的股权。2023年9月，厦门精配软件工程有限公司召开股东会，一致同意吸收上海健麾信息技术股份有限公司为公司新股东，注册资本增加至1895.50万元，本次增资完成后，公司持有厦门精配软件工程有限公司的股权比例被稀释至20.40%。

厦门精配软件工程有限公司是一家专业提供软件、工程及硬件一体化服务的企业，主要产品及服务包括安全用药辅助决策系统、智能静配管理系统、临床药师工作站、药房药库管理系统和区域药学监管平台。因其主营业务与公司主营业务关联性较弱，基于谨慎性原则，公司认定该投资为财务性投资。该投资系2022

1-1-185江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

年对外投资形成，不属于本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入或拟投入的财务性投资，无需从本次募集资金总额中扣减。

（6）其他非流动金融资产

截至2025年6月30日，公司其他非流动金融资产账面价值为977.04万元，系公司对矩阵纵横三号（海南）股权投资基金合伙企业（有限合伙）的投资。2023年7月，公司作为有限合伙人以自有资金1000.00万元，与矩阵（海南）私募基金管理有限公司、北京中亿百祥信息咨询中心（有限合伙）、北京中财开银信息

咨询中心（有限合伙）共同投资设立股权投资基金矩阵纵横三号（海南）股权投

资基金合伙企业（有限合伙），公司出资比例为7.63%。矩阵纵横三号（海南）股权投资基金合伙企业（有限合伙）的主要投资方向为以股权投资的方式直接或间接投资于广州蓝海机器人系统有限公司等企业。

该投资系公司对外投资的股权投资基金，属于财务性投资。该投资系2023年对外投资形成，不属于本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入或拟投入的财务性投资，无需从本次募集资金总额中扣减。

（7）其他非流动资产

截至2025年6月30日，公司其他非流动资产账面价值为924.32万元，不属于财务性投资。

截至2025年6月30日，公司持有的财务性投资金额为2981.29万元（上述长期股权投资和其他非流动金融资产），占2025年6月30日合并报表归母净资产的比例为2.21%，不存在最近一期末持有金额较大的财务性投资的情形。除此以外，发行人未持有其他财务性投资，符合《证券期货法律适用意见第18号》的相关规定。

七、经营成果分析

报告期内，公司经营业绩情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

营业收入76080.80150043.84130006.10133600.26

营业利润14520.4927884.9625764.0623001.83

1-1-186江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

利润总额14532.4427606.0725277.0722561.34

净利润12718.3924770.4122323.4419909.73

归属于母公司股东的净利润11511.8122740.4120663.3918463.43归属于母公司股东扣除非经

10323.0020986.9218089.5016662.76

常性损益后的净利润

报告期内，公司营业收入分别为133600.26万元、130006.10万元、150043.84万元及76080.80万元，营业利润分别为23001.83万元、25764.06万元、27884.96万元及14520.49万元，经营业绩持续向好，整体呈现增收又增利。将非经常性损益影响剔除后，报告期各期归属于母公司股东扣除非经常性损益后的净利润分别为16662.76万元、18089.50万元、20986.92万元及10323.00万元，盈利能力稳步增长。

（一）营业收入分析

1、营业收入构成分析

报告期内，公司营业收入构成如下：

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比主营业

75912.9699.78149658.7899.74129639.7799.72133362.6499.82

务收入其他业

167.830.22385.060.26366.330.28237.620.18

务收入

合计76080.80100.00150043.84100.00130006.10100.00133600.26100.00

报告期内，公司营业收入分别为133600.26万元、130006.10万元、150043.84万元及76080.80万元，其中，主营业务收入分别为133362.64万元、129639.77万元、149658.78万元及75912.96万元，占营业收入比重均在99%以上，主营业务收入占比较高。

2、主营业务收入分析

报告期内，公司主营业务情况如下：

1-1-187江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比血液净

62559.1682.41121700.9381.3294934.1473.2388212.4566.14

化类给药器

8240.9810.8618979.8212.6823395.6218.0535187.8526.39

具类心胸外

3498.034.617257.154.857058.555.446549.054.91

科类

其他类1614.792.131720.881.154251.463.283413.292.56

合计75912.96100.00149658.78100.00129639.77100.00133362.64100.00

公司主营业务收入包括血液净化类、给药器具类以及心胸外科类产品收入，是公司最主要的收入来源。

3、营业收入的地区分布

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

国内57380.6375.42122631.8181.73110384.6884.91106540.7179.75

国外18700.1724.5827412.0318.2719621.4215.0927059.5620.25

合计76080.80100.00150043.84100.00130006.10100.00133600.26100.00

报告期内，公司营业收入以境内销售为主，境内销售占比分别为79.75%、

84.91%、81.73%及75.42%。

4、营业收入的销售模式分析

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

经销53217.5769.95106973.3671.2999529.2476.5694998.0971.11直销和海

22863.2330.0543070.4828.7130476.8623.4438602.1728.89

外

合计76080.80100.00150043.84100.00130006.10100.00133600.26100.00

报告期内，公司销售模式以经销为主、直销为辅，经销方式实现的业务收入金额分别为94998.09万元、99529.24万元、106973.36万元及53217.57万元，稳步持续增长。公司产品直销单位含终端医院、诊所、疾病预防控制中心。报告期内，公司通过直销方式及销售给海外客户实现的收入分别为38602.17万元、

1-1-188江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

30476.86万元、43070.48万元及22863.23万元。

（二）营业成本分析

报告期内，公司营业成本构成如下：

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

主营业务成本49443.1899.9496736.7999.6984500.0999.8288564.4099.84

其他业务成本30.020.06297.050.31149.850.18138.850.16

合计49473.20100.0097033.83100.0084649.94100.0088703.24100.00

公司营业成本随收入规模的扩大而增加，主营业务成本具体构成如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年2023年2022年血液净化类41100.7780300.6563058.7462306.65

给药器具类6003.6512727.7515161.0420877.51

心胸外科类1255.982712.742910.612840.68

其他类1082.78995.653369.692539.55

主营营业成本49443.1896736.7984500.0988564.40

（三）毛利及毛利率分析

报告期内，公司毛利主要由主营业务贡献，具体情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年2023年2022年主营业务毛利：26469.7852921.9945139.6844798.25

血液净化类21458.3941400.2831875.3925905.79

给药器具类2237.346252.088234.5914310.35

心胸外科类2242.044544.414147.933708.36

其他类532.02725.22881.77873.74

其他业务毛利：137.8188.02216.4798.77

毛利26607.6053010.0145356.1644897.02

报告期各期综合毛利率分别为33.61%、34.89%、35.33%和34.97%，其中，主营业务毛利率分别为33.59%、34.82%、35.36%和34.87%，各期主营业务毛利率基本稳定。

1-1-189江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期内，公司主营业务中主要产品毛利率及收入占比情况如下：

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目收入占比毛利率收入占比毛利率收入占比毛利率收入占比毛利率

主营业务：99.78%34.87%99.74%35.36%99.72%34.82%99.82%33.59%

血液净化类82.23%34.30%81.11%34.02%73.02%33.58%66.03%29.37%

给药器具类10.83%27.15%12.65%32.94%18.00%35.20%26.34%40.67%

心胸外科类4.60%64.09%4.84%62.62%5.43%58.76%4.90%56.62%

其他类2.12%32.95%1.15%42.14%3.27%20.74%2.55%25.60%

其他业务：0.22%82.11%0.26%22.86%0.28%59.09%0.18%41.57%

综合毛利率-34.97%-35.33%-34.89%-33.61%

报告期内，受产品结构、客户结构以及市场竞争等因素影响，公司给药器具类产品毛利率出现下滑。

报告期内，同行业可比上市公司毛利率对比情况如下：

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

睿健医疗48.20%51.05%52.98%49.63%

威高血净41.10%42.29%43.74%42.91%

宝莱特25.50%27.12%32.43%30.18%

天益医疗35.48%35.88%37.46%34.84%

平均值37.57%39.09%41.65%39.39%

发行人34.97%35.33%34.89%33.61%

报告期内，公司综合毛利率分别为33.61%、34.89%、35.33%及34.97%，与同行业可比公司的毛利率平均值存在差异，高于宝莱特，低于睿健医疗、威高血净，与天益医疗相对接近，主要原因系公司与同行业可比上市公司业务模式、产品结构、收入分布等存在差异。

（四）期间费用分析

报告期内，公司期间费用及占营业收入比例情况如下：

1-1-190江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目占营业占营业占营业占营业金额收入比金额收入比金额收入比金额收入比重重重重销售

3703.224.878405.725.607830.726.028957.936.71

费用管理

5758.357.5710795.317.199140.697.0310385.167.77

费用研发

3317.874.366397.784.265106.533.934084.683.06

费用财务

18.880.02-117.13-0.08-175.66-0.14-227.58-0.17

费用

合计12798.3216.8225481.6816.9821902.2816.8523200.1917.37

报告期内，公司的期间费用分别为23200.19万元、21902.28万元、25481.68万元和12798.32万元，期间费用整体呈增长趋势，主要系公司业务整体持续拓展。

1、销售费用

报告期各期，公司销售费用明细以及占比情况如下：

单位：万元、%

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额比例金额比例金额比例金额比例

员工费用1471.2839.733317.5439.472618.8633.443229.7336.05

市场推广费833.9422.521873.0822.282074.5326.493236.3536.13销售业务及

338.719.15575.066.84616.307.87523.175.84

报关代理费

招待费303.638.20537.586.40428.555.47222.662.49

广告宣传费198.385.36752.468.95196.612.51466.505.21办公费及其

557.2815.051349.9916.061895.8624.211279.5214.28

他

合计3703.22100.008405.72100.007830.72100.008957.93100.00

报告期内，公司销售费用分别为8957.93万元、7830.72万元、8405.72万元和3703.22万元，占营业收入的比例分别为6.71%、6.02%、5.60%和4.87%。

公司销售费用主要由员工费用、市场推广费、销售业务及报关代理费、业务招待

费、业务宣传费等构成，上述费用占销售费用的比例分别为85.72%、75.79%、

83.94%和85.95%。

1-1-191江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

报告期各期，公司销售费用中员工费用金额分别为3229.73万元、2618.86万元、3317.54万元和1471.28万元，随着公司业务规模以及人员情况的变动相应变动。

报告期各期，公司销售费用中市场推广费金额分别为3236.35万元、2074.53万元、1873.08万元和833.94万元。报告期内，市场推广费的金额呈逐年下降趋势，主要是随着相关行业发展情况和业务情况的变动而变动。

2、管理费用

报告期内，公司管理费用明细以及占比情况如下：

单位：万元

2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

项目金额比例金额比例金额比例金额比例

员工费用3098.0453.805319.5249.284435.5448.536297.2660.64折旧及摊销费

1750.3430.402880.5226.682539.7927.792207.8621.26

用

招待费216.293.76367.303.40407.114.45372.733.59

办公费及其他693.6712.052227.9720.641758.2519.241507.3214.51

合计5758.35100.0010795.31100.009140.69100.0010385.16100.00

报告期内，公司管理费用分别为10385.16万元、9140.69万元、10795.31万元和5758.35万元，占营业收入的比例分别为7.77%、7.03%、7.19%和7.57%。

公司管理费用主要由员工费用、折旧及摊销费用构成，合计占管理费用的比例分别为81.90%、76.31%、75.96%和84.20%。

3、研发费用

报告期内，公司研发费用分别为4084.68万元、5106.53万元、6397.78万元和3317.87万元，占营业收入的比例分别为3.06%、3.93%、4.26%和4.36%。

报告期内，随着公司业务规模的拓展，公司加大研发投入。公司存在研发费用资本化的情况，具体如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

研发资本化金额380.481319.772483.812526.69

研发费用金额3317.876397.785106.534084.68

1-1-192江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

研发投入金额合计3698.357717.567590.346611.37研发投入占

4.86%5.14%5.84%4.95%

营业收入比例

营业收入76080.80150043.84130006.10133600.26

4、财务费用

报告期内，公司财务费用明细情况变动如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

利息费用149.95311.48451.94294.72

减：利息收入61.34220.35632.07431.57

汇兑损失-1.60--

减：汇兑收益128.73294.0775.92157.47

手续费支出49.1468.4769.6843.81

未确认融资费用9.8715.7410.7122.92

合计18.88-117.13-175.66-227.58

公司的财务费用主要包括利息费用、利息收入、汇兑损益及手续费支出等。

报告期内，公司财务费用分别为-227.58万元、-175.66万元、-117.13万元和18.88万元，占营业收入的比例分别为-0.17%、-0.14%、-0.08%和0.02%。

（五）利润表其他科目分析

1、其他收益

报告期内，公司的其他收益情况如下所示：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

递延收益摊销360.33523.78613.64721.78

生物医药产业政策补助资金-100.00-631.57

稳岗补贴4.1731.0526.8345.66

科研奖励323.40116.08265.70196.74

外经贸发展、产业发展及平台

73.32-781.42191.94

扶持资金

房租补贴款13.5727.3626.0632.95

政府奖励--100.0079.69

1-1-193江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

科技发展资金-165.00-100.00

专项应付款转入---126.00

职业健康补助---10.00南昌县科技和工业信息化局

2023年度稳生产拓市场提质效-84.71--

若干措施第1、2、3条政策

2023年南昌市促进开放型经济

-30.13--高质量发展措施资金南昌小蓝经济技术开发区管理

-60.00--委员会先进企业南昌县市场监督管理局2024

-30.00--年县长质量奖奖金就业创业服务中心高新技术企

31.33---

业社保补贴

稳生产拓市场政策资金20.00---

增值税加计抵减等税收优惠203.27825.63532.3412.73

其他零星经费补助74.89167.7773.7418.79

合计1104.282161.522419.722167.85

报告期内，公司其他收益金额分别为2167.85万元、2419.72万元、2161.52万元和1104.28万元，主要是公司收到的与生产经营性项目相关的财政支持资金和补助等。

2、投资收益

报告期内，公司的投资收益情况如下所示：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度权益法核算的长期股权

-152.241.0722.07-26.75投资收益债权投资在持有期间取

46.12194.65356.64308.97

得的利息收入

银行理财收益173.20828.02599.3964.12

票据贴现---9.17-206.73

合计67.081023.74968.93139.61

公司投资收益主要为处置交易性金融资产取得的投资收益，系公司利用闲置资金购买理财产品所产生的投资收益。

1-1-194江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

3、信用减值损失及资产减值损失

报告期内，公司信用减值损失明细如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

应收账款坏账损失-46.60-402.61-82.08-105.70

其他应收款坏账损失13.0161.37-35.04-42.17

合计-33.59-341.24-117.12-147.88

报告期内，公司信用减值损失为应收款项及其他应收款的坏账损失。

报告期内，公司资产减值损失明细如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度存货跌价损失及合同履

-41.00-171.21-77.3651.54约成本减值损失

合同资产减值损失-1.86-0.80-1.92-

长期股权投资减值损失--885.83--

合计-42.86-1057.84-79.2751.54

报告期内，公司资产减值损失主要为存货跌价损失及合同履约成本减值损失、合同资产减值准备和长期股权投资减值损失。其中2024年度，公司长期股权投资减值损失为885.83万元，系公司对持有的厦门精配软件工程有限公司20.40%股权计提资产减值准备885.83万元。

4、资产处置收益

报告期内，公司资产处置收益明细如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度处置未划分为持有待售

的非流动资产产生的利-22.4519.0116.110.54得或损失

合计-22.4519.0116.110.54

5、营业外收入和营业外支出

（1）营业外收入

报告期内，公司营业外收入情况如下：

1-1-195江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度与日常经营活动无关的政府补

4.000.59107.22192.25

助

非流动资产损坏报废利得--2.43-

其他99.88231.0575.1154.67

合计103.88231.64184.77246.92

报告期内，公司的营业外收入分别为246.92万元、184.77万元、231.64万元和103.88万元，主要为与日常经营活动无关的政府补助及其他收入。

（2）营业外支出

报告期内，公司营业外支出情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

对外捐赠57.43133.35174.965.76

非流动资产报废损失2.41110.0640.91671.23

其他32.08267.12455.8810.42

合计91.93510.53671.76687.41

报告期内，公司的营业外支出分别为687.41万元、671.76万元、510.53万元和91.93万元。

（六）非经常性损益分析

报告期内，公司非经常性损益明细以及占归属于母公司股东的净利润比例情况如下表所示：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部-24.86-91.05-22.36-670.69

分）计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照确定905.011443.982526.952374.40

的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外）除同公司正常经营业务相关的

有效套期保值业务外，非金融

320.56-21.26486.43425.97

企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及

1-1-196江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度处置金融资产和金融负债产生的损益委托他人投资或管理资产的损

219.31828.02599.3964.12

益单独进行减值测试的应收款项

-14.41104.1913.52减值准备转回除上述各项之外的其他营业外

10.36-169.42-555.7338.49

收入和支出

减：所得税影响额209.83287.80446.95365.50

少数股东权益影响额（税后）31.73-36.62118.0279.66

合计1188.811753.492573.891800.67

归属于母公司股东的净利润11511.8122740.4120663.3918463.43占归属于母公司股东的净利

10.33%7.71%12.46%9.75%

润的比例

报告期内，公司归属于母公司股东的非经常性损益分别为1800.67万元、

2573.89万元、1753.49万元和1188.81万元，占归属于母公司股东的净利润的

比例分别为9.75%、12.46%、7.71%和10.33%，主要来自于政府补助、理财投资收益以及各项营业外收支等。

八、现金流量分析

报告期内，公司现金流量及变化情况如下表所示：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度经营活动产生的现金流量

18919.3538958.6633981.1940217.64

净额投资活动产生的现金流量

-15568.51-18640.25-41942.98-37564.62净额筹资活动产生的现金流量

-10526.27-12359.03-918.423542.97净额汇率变动对现金及现金等

128.73295.6775.92157.47

价物的影响现金及现金等价物净增加

-7046.708255.06-8804.296353.46额

（一）经营活动产生的现金流量

1、经营活动产生的现金流量具体情况

报告期内，公司经营活动产生的现金流量情况如下：

1-1-197江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

销售商品、提供劳务收到

83687.20164920.71145251.46147560.51

的现金

收到的税费返还0.69--244.55收到其他与经营活动有关

1685.427673.163517.874204.06

的现金

经营活动现金流入小计85373.30172593.87148769.34152009.13

购买商品、接受劳务支付

43030.5189071.8870337.5573324.56

的现金支付给职工以及为职工支

14950.8925201.8423744.8822111.18

付的现金

支付的各项税费4678.787373.456581.656317.43支付其他与经营活动有关

3793.7711988.0414124.0610038.32

的现金

经营活动现金流出小计66453.95133635.21114788.15111791.49经营活动产生的现金流量

18919.3538958.6633981.1940217.64

净额

报告期内，公司经营活动现金流入主要为公司销售产品取得的收入款项，收到的其他与经营活动有关的现金主要为政府补助。

报告期内，公司购买商品、接受劳务支付的现金主要为采购生产用原材料及能源电力等支出，支付的其他与经营活动有关的现金主要系销售、管理及研发相关费用支出。

2、经营活动产生的现金流量净额与净利润差异分析

报告期内，公司将净利润调节为经营活动现金流量的情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

净利润12718.3924770.4122323.4419909.73

加：信用减值损失33.59341.24117.12147.88

资产减值准备42.861057.8479.27-51.54

固定资产折旧、油气

资产折耗、生产性生物资4475.976819.065593.384966.97产折旧

使用权资产折旧64.23119.10172.95261.26

无形资产摊销1329.752135.051682.841347.32

长期待摊费用摊销26.1735.73377.38574.52

处置固定资产、无形22.45-19.01-16.11-0.54

1-1-198江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列）固定资产报废损失

-2.41110.0638.48671.23（收益以“－”号填列）公允价值变动损失

-320.56215.91-129.79-117.01（收益以“－”号填列）财务费用（收益以

149.95342.20462.65331.95“－”号填列）投资损失（收益以-67.08-1023.74-978.10-346.34“－”号填列）递延所得税资产减少

-239.01-815.65-16.5541.08（增加以“－”号填列）递延所得税负债增加

108.63-107.82-42.80337.29（减少以“－”号填列）存货的减少（增加以-71.70332.88-472.92-4058.88“－”号填列）经营性应收项目的减

290.482851.98-936.882018.15少（增加以“－”号填列）经营性应付项目的增

-465.871009.464894.8211714.76加（减少以“－”号填列）

其他823.51783.96832.022469.80经营活动产生的现金流量

18919.3538958.6633981.1940217.64

净额经营活动产生的现金流量

148.76%157.28%152.22%202.00%

净额占净利润比重

报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额均高于净利润，其差异主要由固定资产折旧、无形资产摊销、存货变动以及经营性应收、应付项目变动所致。

（二）投资活动产生的现金流量

报告期内，公司投资活动产生的现金流量情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

收回投资收到的现金37482.0841624.1136744.8319550.00

取得投资收益收到的现金615.17850.12633.76356.67

处置固定资产、无形资产

和其他长期资产收回的现12.19139.2349.902.26金净额收到其他与投资活动有关

--82.3081.65的现金

投资活动现金流入小计38109.4542613.4637510.7919990.58

购建固定资产、无形资产

和其他长期资产支付的现12777.9521753.7128747.3421055.20金

1-1-199江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

投资支付的现金40900.0039500.0050706.4336500.00

投资活动现金流出小计53677.9561253.7179453.7757555.20投资活动产生的现金流量

-15568.51-18640.25-41942.98-37564.62净额

报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额持续为负，主要原因为公司近年来生产经营规模稳步扩大，同时积极推进新建生产基地项目建设进度，公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金较大所致，报告期各期公司构建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为21055.20万元、

28747.34万元、21753.71万元和12777.95万元。

（三）筹资活动产生的现金流量

报告期内，公司筹资活动产生的现金流量情况如下：

单位：万元

项目2025年1-6月2024年度2023年度2022年度

吸收投资收到的现金50.004123.231419.072102.04

其中：子公司吸收少

50.0025.00--

数股东投资收到的现金

取得借款收到的现金7944.0019023.0020593.0039214.00收到其他与筹资活动有关

--12300.00-的现金

筹资活动现金流入小计7994.0023146.2334312.0741316.04

偿还债务支付的现金3907.2015488.4013069.4030400.00

分配股利、利润或偿付利

11613.0715563.947252.497140.99

息支付的现金

其中：子公司支付给

784.002365.00853.09914.90

少数股东的股利、利润支付其他与筹资活动有关

3000.004452.9114908.60232.09

的现金

筹资活动现金流出小计18520.2735505.2535230.4937773.07筹资活动产生的现金流量

-10526.27-12359.03-918.423542.97净额

报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为3542.97万元、-918.42万元、-12359.03万元和-10526.27万元，主要由银行借款及偿还银行借款、分配股利等构成。

1-1-200江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

九、资本性支出分析

（一）报告期内重大资本性支出

报告期内，公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的金额分别为

21055.20万元、28747.34万元、21753.71万元和12777.95万元，公司重大资

本性支出主要用于购建机器设备、厂房等资产投资，逐步扩大公司的产能布局，为公司主营业务的持续稳定发展提供了有力保障。

（二）未来可预见的重大资本性支出计划

截至报告期期末，公司可预见的重大资本性支出计划主要为自有资金投资项目的继续投入及本次募集资金投资项目建设支出。本次募集资金投资项目建设支出的具体情况详见本募集说明书“第七节本次募集资金运用”。

十、技术创新分析

（一）技术先进性及具体表现

公司多年来致力于血液透析领域的研发、生产和销售，积累了丰富的行业经验。在长期为客户服务的过程中，对上述产品的核心生产工艺、产品性能等核心技术形成积累，多项核心技术已处于国际或国内先进水平。公司主要的核心技术及其优势情况详见本募集说明书“第四节发行人基本情况”之“八、发行人的核心技术和研发情况”之“（三）核心技术形成及其应用情况”。

（二）正在从事的研发项目及进展情况

企业的研发能力是企业核心竞争力的保证。公司坚持自主创新，在不断优化已有优势产品的基础上，持续加大研发投入，推动技术和产品不断升级，满足下游客户对产品品质不断提升的要求。公司强调项目储备及新产品的研发，以提升公司的核心竞争力。截至2025年6月30日，公司正在进行研发的主要项目情况详见本募集说明书“第四节发行人基本情况”之“八、发行人的核心技术和研发情况”之“（五）正在研发的主要项目”。

（三）保持持续技术创新的机制和安排

公司高度重视技术与产品的研发工作，持续加大研发投入规模，不断提升公司的研发和技术创新能力。与此同时，公司基于长期以来的技术积累，精心培养

1-1-201江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

了一支专业、成熟的生产技术团队，牢牢掌握了血液净化产品的核心技术与关键工艺，为开发新产品、提高生产效率提供了有力支撑。

公司始终坚持走自主创新的发展道路，已在科研平台、科研人才、资源与成果等方面形成了独特的竞争优势，为公司长期稳定发展提供了坚实的科技支撑。

此外，公司积极寻求与高校建立产学研合作关系的机会。在江西省科学技术厅、江西省药品监督管理局、江西省工业和信息化厅的领导和支持下，公司作为牵头单位，组建了包括大连理工大学、南昌大学、中国科学院宁波慈溪生物医学工程研究所等13所高水平科研单位为技术支撑，24家医疗器械产业链上下游代表性企业为成员单位的江西省高性能医疗器械产业科技创新联合体，该创新联合体的组建对解决江西省构建现代化、高性能医疗器械产业链的关键共性问题，推动江西省医疗器械产业转型升级和创新发展发挥重要作用。

十一、担保、仲裁、诉讼、其他或有和重大期后事项

（一）重大担保

截至本募集说明书签署日，公司不存在对外担保的情况。

（二）重大仲裁与诉讼

截至本募集说明书签署日，公司不存在重大仲裁与诉讼情况。

（三）其他或有事项

截至本募集说明书签署日，公司不存在重大或有事项。

（四）重大期后事项

公司分别于2025年8月7日、2025年8月26日召开了第五届第二十一次董事会以及2025年第一次临时股东大会，审议通过了《关于2025年中期利润分配预案的议案》，以公司总股本剔除回购专用证券账户中的股份160000股后的

522237525股为基数，向全体股东每10股派发1.00元（含税）人民币现金，实

际派发现金分红总额52223752.50元（含税）。

截至本募集说明书签署日，除上述利润分配事项外，公司不存在其他重大期后影响财务报表阅读和理解的重大资产负债表日后事项。

1-1-202江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

十二、本次发行对上市公司的影响

（一）本次发行完成后，上市公司业务及资产的变动或整合计划

本次发行完成后，随着本次募集资金投资项目的实施，公司的资产规模会进一步扩大、核心业务竞争力会进一步得到提升。本次募集资金投资项目紧密围绕公司主营业务展开，公司的主营业务未发生变化，不存在因本次发行导致的整合计划。

（二）本次发行完成后，上市公司新旧产业融合情况的变化

本次募集资金投资项目用于公司现有主营业务的产能扩建，系围绕公司现有主营业务开展，符合国家产业政策、行业发展趋势以及公司发展战略布局，具有良好的市场发展前景和经济效益。本次募集资金投资项目与现有业务密切相关，不存在因本次发行而导致新旧产业融合的情况。

（三）本次发行完成后，上市公司控制权结构的变化

截至本募集说明书签署日，彭义兴、雷凤莲夫妇为公司控股股东、实际控制人。本次发行完成后，公司控股股东、实际控制人不变，公司控制权不会发生变化。

（四）本次发行完成后，累计债券余额不超过最近一期末净资产的50%

截至2025年6月30日，公司应付债券余额为0万元，公司不存在已获准尚未发行的债务融资工具。

截至2025年6月30日，公司合并口径的净资产为143373.65万元，公司本次发行可转债拟募集资金总额不超过53000.00万元（含本数）。本次发行完成后，累计债券余额为53000.00万元，占报告期末公司合并口径的净资产的比例为

36.97%，不超过最近一期末净资产的50%，符合《发行注册管理办法》第十三

条、《证券期货法律适用意见第18号》第三条的相关规定。

1-1-203江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第六节合规经营与独立性

一、合规经营

（一）报告期内与生产经营相关的重大违法违规行为及受到处罚的情况

根据相关主管部门出具的处罚决定书及合规证明，报告期内，公司及其子公司不存在与生产经营相关的重大违法违规行为。

报告期内，公司及其子公司存在下述违法违规事项：

1、受到的行政处罚

报告期内，公司及其子公司受到的行政处罚具体情况如下表所示：

序号被处罚主体处罚机关处罚时间处罚文号处罚结果罚款人民币

南昌县应急[蓝]应急罚

1三鑫医疗2022年2月16日34.99万元，已

管理局[2022]001号足额缴纳罚款罚款人民币6万赤壁市市场赤壁市监处罚

2三鑫医疗2022年6月1日元，已足额缴纳

监督管理局[2022]431号罚款罚款人民币1万沁阳市市场沁市监处罚

3四川威力生2025年4月2日元，已足额缴纳

监督管理局[2025]58号罚款罚款人民币230南昌市市场洪市监稽处罚字

4鑫威康2023年5月4日万元，已足额缴

监督管理局[2022]5023号纳罚款

罚款人民币1.55安宁市消防安消行罚决字

5云南三鑫2022年5月12日万元，已足额缴

救援大队[2022]第0032号纳罚款鑫威康涉及的处罚是其因经营不符合强制性标准和经注册的产品技术要求的医疗器械（医用一次性防护服，货值230万元）的行为，违反了《医疗器械监督管理条例》第七条之规定。依据《中华人民共和国行政处罚法》第二十八条和《医疗器械监督管理条例》第八十六条第（一）项之规定，同时参照《江西省药品监督管理行政处罚裁量权适用规则》第九条第（二）项和第十条第（五）、（七）

和（九）项之规定，南昌市市场监督管理局责令鑫威康立即改正违法行为，同时

给予鑫威康以下行政处罚：1处货值金额1倍罚款计人民币贰佰参拾万元整

（2300000元），上缴国库。鑫威康涉及的行政处罚属于从轻或减轻行政处罚的情况，相关监管单位给予的处罚也是较轻的（低于规定“货值金额1万元以上的，

1-1-204江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书并处货值金额5倍以上20倍以下罚款”的下限），不属于重大违法行为。

三鑫医疗涉及的《行政处罚决定书》（[蓝]应急罚[2022]001号）处罚系因违

反了《安全生产法》第二十八条第一款、第四款的规定。依据《安全生产法》第一百一十四条第一项，因江西省应急管理厅二0二一年《江西省安全生产行政处罚自由裁量权实施规则》属征求意见稿阶段，尚未正式实施，故参照应急管理部《安全生产行政处罚自由裁量标准（2018版）》第一部分综合类（三十六）的规定，决定给予处以人民币参拾四点玖玖万元（34.99万元）的行政处罚。根据《生产安全事故报告和调查处理条例》（国务院令第493号）第三条：“根据生产安全事故（以下简称事故）造成的人员伤亡或者直接经济损失，事故一般分为以下等

级：（四）一般事故，是指造成3人以下死亡，或者10人以下重伤，或者1000万元以下直接经济损失的事故”，因此，三鑫医疗本次事故不属于重大安全事故。

2、其他违法违规行为

公司及其控股子公司报告期内还存在其他违法违规情况，具体情况如下表所示：

序号被处理主体处理机关处理时间类型处理结果

责令暂停生产，对黑龙江鑫品黑龙江省药品监督管理飞行

12024年6月4日缺陷问题整改后恢

晰局检查复生产

飞行限期整改，并加强

2成都威力生四川省药品监督管理局2023年1月3日

检查监督管理

2023年10月31日常

3成都威力生四川省药品监督管理局限期整改

日检查对不合格食品进行

召回工作，并依据日常《中华人民共和国

4宁波菲拉尔余姚市市场监督管理局2023年9月15日检查食品安全法》对该当事人违法行为进行处理

日常责令限期改正，不

5云南三鑫安宁市应急管理局2023年2月15日

检查予行政处罚公司及其子公司涉及的上述行政处罚及其他违法违规行为不属于重大违法

违规情况，且涉及的行政处罚已及时缴纳罚款，并对行政处罚及其他违法违规事项进行了积极整改，违法违规行为已经得到纠正，违法违规状态已经消除。

1-1-205江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（二）报告期内公司及其董事、高级管理人员、控股股东、实际控制人的合规情况

报告期内，公司及其董事、高级管理人员、控股股东、实际控制人不存在被中国证监会行政处罚或采取监管措施及整改情况，不存在被深交所公开谴责的情况，以及不存在因涉嫌犯罪正在被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被中国证监会立案调查的情况。

二、资金占用情况

报告期内，公司不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。

三、同业竞争情况

（一）同业竞争的情况

截至本募集说明书签署日，控股股东、实际控制人及其一致行动人控制的其他企业未从事与公司主营业务相同或相似的业务。公司与控股股东、实际控制人之间不存在同业竞争情形。

（二）避免同业竞争的措施

为充分保护上市公司的利益，避免潜在同业竞争，公司控股股东、实际控制人及其一致行动人（以下简称“本人”）承诺将避免与公司产生同业竞争，承诺长期有效，具体如下：

“本人目前没有，将来亦不会在中国境内外，以任何方式直接或间接控制任何导致或可能导致与发行人主营业务直接或间接产生竞争的业务或活动的企业，本人亦不生产任何与发行人产品相同或相似或可以取代发行人产品的产品；如果

发行人认为本人从事了对发行人业务构成竞争的业务，本人将愿意以公平合理的价格将该等资产或股权转让给发行人；如果本人将来可能存在任何与发行人主营

业务产生直接或间接竞争的业务机会，应立即通知发行人并尽力促使该业务机会按发行人能合理接受的条款和条件首先提供给发行人，发行人对上述业务享有优先购买权。本人承诺，因违反该承诺函的任何条款而导致发行人遭受的一切损失、

1-1-206江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

损害和开支，将予以赔偿。该承诺函自本人签字之日起生效，直至发生以下情形为止（以较早为准）：1、本人不再直接或间接控制发行人；2、发行人股份终止在证券交易所上市。”四、关联方及关联交易

（一）关联方与关联关系关联方关联关系

1、控股股东、实际控制人和一致行动人

彭义兴控股股东、实际控制人

雷凤莲控股股东、实际控制人

一致行动（亲属）；彭海波先生担任公司全资子公司云南三彭海波鑫总经理

彭玲一致行动（亲属）；彭玲女士担任公司副总裁

彭九莲一致行动（亲属）；彭九莲女士未在公司及子公司任职

2、直接或间接持有公司5%以上股份的其他股东

无

3、公司的参股的合营企业和联营企业

厦门精配软件工程有限公司联营企业

4、公司董事、监事、高级管理人员

5、直接或间接持有公司5%以上股份的自然人股东、公司董事、监事、高级管理人员及与

其关系密切的家庭成员控制或担任董事（独立董事除外）、高级管理人员的企业

6、报告期内注销、对外转让及减少的关联方

周益平2023年4月13日，经公司2022年度股东大会选举产生公司

第五届董事会、第五届监事会。第四届董事会独立董事周益

虞义华平先生、虞义华先生届满离任。

邹蓓廷2024年5月31日，邹蓓廷原为财务总监，因个人原因离职。

江西中有农产品有限公司为毛志平曾控制的企业，于2024江西中有农产品有限公司年9月23日注销。

哈尔滨鑫品晰贸易有限公司哈尔滨鑫品晰贸易有限公司于2023年3月6日注销。

7、合并范围内公司的其他参股股东赵婵娟，宁波菲拉尔参股股东陈贵文，成都威力生参股股东其他股东

8、其他关联方

公司董事、监事、高级管理人员的关系密切家庭成员

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（二）关联交易

1、经常性关联交易

报告期内，除董事、监事、高级管理人员薪酬外，公司存在经常性关联交易（关联租赁情况），具体如下：

单位：元关联租赁情况

租赁资产情况2025年1-6月2024年2023年2022年出租方名称赵婵娟房屋

支付的租金55000.00110000.00110000.00110000.00承担的租赁负

25891.9354370.6256842.4559204.44

债利息支出

报告期内，赵婵娟将房屋出租给宁波菲拉尔用于日常生产经营，租赁价格定价公允，交易金额较小，不存在利益输送的情形。

2、偶发性关联交易

报告期内，公司偶发性关联交易情况如下：

（1）2022年

担保方担保金额（元）担保起始日担保到期日被担保方

陈贵文、邓芳10000000.002022-04-272023-04-26公司

注：陈贵文、邓芳为夫妻关系。

（2）2023年

担保方担保金额（元）担保起始日担保到期日被担保方

陈贵文、邓芳10000000.002023-05-042024-05-03公司

3、关联方往来余额

报告期内，公司无关联方往来余额。

4、关联交易履行的程序

（1）关联交易履行程序情况

公司在《公司章程》《股东会议事规则》《董事会议事规则》《关联交易决策制度》中对董事会和股东大会/股东会关联交易事项的审批权限、审议关联交易

时关联董事和关联股东回避表决等作了明确规定，保障了关联交易决策程序的合

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法性和公开、公平、公正地进行，能有效地规范关联交易。公司已按照前述管理制度履行关联交易审议程序。

（2）独立董事意见

公司独立董事严格按照《公司法》《证券法》《公司章程》《关联交易决策制度》和《独立董事工作制度》等相关法律法规及规章制度的要求，根据其专业知识对公司关联交易出具独立、公正的独立意见，公司管理层充分听取并采纳其意见。

5、减少和规范关联交易的措施

公司在现行有效的《公司章程》《关联交易决策制度》等制度中对关联交易决策权力与程序做了明确规定。

公司将严格执行《公司章程》及相关制度规定的决策权限、审议程序和回避制度；公司将遵循公开、公平、公正的市场原则，确保交易的公允。

1-1-209江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

第七节本次募集资金运用

一、本次募集资金使用计划

公司拟向不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额不超过53000.00万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额拟用于以下项目：

单位：万元项目预计总拟投入本次募集资金序号项目名称投资金额三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万

121000.0021000.00

支血液透析器改扩建项目三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研

2发生产基地项目—新建年产3000万套血液透16600.0016600.00

析管路生产线及配套工程建设项目江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩

32400.002400.00

建项目

4补充流动资金13000.0013000.00

合计53000.0053000.00

如本次发行实际募集资金（扣除发行费用后）少于拟投入本次募集资金总额，公司董事会将根据募集资金用途的重要性和紧迫性安排募集资金的具体使用，不足部分将通过自筹方式解决。在不改变本次募集资金投资项目的前提下，公司董事会（或董事会授权人士）可根据项目实际需求，对上述项目的募集资金投入顺序、金额、建设期、相关采购涉及材料设备的规格型号等进行适当调整。

在本次发行可转换公司债券募集资金到位之前，公司将根据募集资金投资项目实施进度的实际情况通过自筹资金先行投入，并在募集资金到位后按照相关法律、法规规定的程序予以置换。

二、本次募集资金投资项目的必要性、可行性

（一）三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项

目、三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目-新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目和三

鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目—新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目均为提升公司血液透析产品现有生产

1-1-210江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书能力，以满足公司国内外客户日益增长的订单需求。项目建设的必要性和可行性情况如下：

1、项目建设的必要性

（1）有助于更好地匹配产品市场需求近年来，随着我国慢性肾病患病率逐年攀升及血液透析治疗普及率提升，我国血液透析行业迎来快速发展期，血液透析相关产品市场需求与日俱增。血液透析器（透析膜）、血液透析管路作为血液透析治疗核心耗材，年需求量持续增长，在相关政策推动下，本土化供应缺口显著，国产血液透析产品拥有广阔的市场空间。

公司凭借高质量的产品及高效的生产制造能力获得了较高的市场知名度，经营规模不断增长。本次拟扩建具备年产1000万支血液透析器（透析膜）产能的生产线和新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目，是公司响应国家战略的具体举措，有利于提升国产血液透析产品的市场渗透率，为患者提供更可及、可负担的优质医疗资源。

（2）有助于提升公司产品技术水平与市场竞争力

随着血液透析行业的快速发展，临床对产品性能、各项技术指标及供给效率也提出了更高的要求，提高生产设备自动化水平、实现生产效率与产品质量的同步提升已经成为血液透析产品生产企业的发展趋势。

本次扩建的血液透析器（透析膜）产线和新建血液透析管路生产线及配套工

程建设项目将引入自动化、智能化生产工艺。尤其是，项目将优化透析膜材料改性、精密成型及灭菌流程，确保产品性能达到更高标准。通过规模化生产，公司可降低单位成本，提升透析器的毒素清除效率与抗凝血性能，缩小与进口产品的技术差距。技术迭代不仅能增强产品竞争力，在提升生产效率、保证产品质量的同时降低生产成本，还将推动公司从“并跑”向“领跑”转型，为公司进一步发展奠定基础。

2、项目建设的可行性

（1）行业政策持续利好，血液透析市场加速下沉

1-1-211江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书近年来，我国医疗器械行业受到各级政府的高度重视和国家产业政策的重点支持，国家陆续出台了多项政策，鼓励医疗器械行业发展与创新。在血液透析行业层面，伴随国家的高度重视与技术升级、政策优化、模式创新等多轮驱动，我国血液透析市场加速下沉，市场容量持续增加。

2025年2月13日，国家卫健委办公厅发布《关于实施2025年卫生健康系统为民服务实事项目的通知》，要求常住人口超过10万的县均能提供血液透析服务。对于县域内医院均不能提供血液透析服务的，县级及以上卫生健康行政部门、中医药主管部门要结合县域内透析患者数量及医疗服务能力等，依据《医疗机构血液透析室基本标准（试行）》，确定一家医院设置血液透析室，配置血液透析机等相关医疗设备和专业技术人员，不迟于11月底开展血液透析服务；血液透析室设备基本标准包括三级医院至少配备10台血液透析机、其他医疗机构至少配

备5台血液透析机。对于因设施设备问题无法满足患者需求的，要及时增配、更新。2025年3月，国家卫健委发布的《乡镇卫生院医用装备配置标准》，将血液透析设备、血液透析机用水处理设备及血液净化系统等纳入乡镇卫生院专用医用装备配置品目。2025年5月19日，国家卫健委办公厅发布《关于通报2024年度县医院医疗服务能力评估情况的函》明确指出将增强县域血液透析服务能力列

为下一步工作要求。伴随着血透服务的持续完善以及国家政策的扶持，血液透析的市场空间将进一步打开。

（2）公司具备提供血液净化全产业链整体解决方案能力

公司是国内率先完成血液透析设备+耗材全产品链布局的领军企业，能够提供从设备到耗材的一站式服务。

（3）公司具有领先的研发实力及卓越的医疗器械工程化能力

公司始终坚持走自主创新的发展道路，已在科研平台、科研人才、资源与成果等方面形成了独特的竞争优势，为公司长期稳定发展提供了坚实的科技支撑。

公司作为江西省高性能医疗器械产业科技创新联合体的牵头单位，拥有江西省血液净化装备工程研究中心、省级院士工作站、省级企业技术中心、省级工程技术

研究中心等研发平台，在行业内积累了丰富的研发经验。

（4）公司具有完善的市场销售网络与良好的品牌优势

1-1-212江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

公司已在产业布局、销售、物流以及服务方面建立科学高效的管理体系和专业化团队。在国内市场，公司积极设立渠道类子公司，为终端客户提供服务的同时积极发展培育区域经销商，推动加快市场覆盖率；在国际市场，公司通过内、外部资源的高效整合，提升海外市场准入能力，紧跟国家“一带一路”号召，依托在沿线国家的自主持证，快速拓展海外营销渠道，为公司在国际市场上的长远发展奠定坚实的基础。

在品牌建设方面，公司品牌影响力与日俱增，在行业内享有较高的品牌知名度和市场美誉度，公司的“义鑫”商标被认定为中国驰名商标。

（二）江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目

1、项目建设的必要性

（1）匹配国内医疗器械产品灭菌需求新建电子束辐照灭菌产线是应对下游行业需求爆发的关键举措。随着全球医疗标准趋严和国内“健康中国”战略推进，医疗保健产品无菌处理需求年增速超两位数。电子束灭菌产线通过加速器技术实现即开即用，可快速承接新增需求，缩短客户交付周期，满足医疗器械、食品等行业对高效灭菌的刚性需求。相较于传统的化学灭菌方式，电子束辐照灭菌具有高效、环保、灭菌彻底、成本低廉、适用范围广等优势，预计未来辐照灭菌技术在医疗器械灭菌领域应用前景广阔。

（2）技术迭代与绿色发展的双重必要性

电子束灭菌产线是技术升级与环保转型的必然选择，电子束技术具有三大核心优势：一是“零放射源”安全性，规避了钴-60源采购、运输及废源处置的法规风险与高成本；二是能效与工艺可控性提升，电子束开关可控、穿透深度可调，且无化学残留，尤其适用于热敏材料（如生物制品）及已封装产品的灭菌；三是绿色低碳属性突出，电子束灭菌全程无高温高压或化学试剂，能耗集中于加速器运行，单位处理能耗低于伽马射线长期维护成本。在“双碳”目标下，电子束技术凭借低污染、低排放特性，成为替代环氧乙烷等化学灭菌的优选方案，契合国家新兴产业绿色化转型导向。

1-1-213江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

2、项目建设的可行性

当前国家“双碳”战略与绿色制造政策持续加码，电子束辐照技术因无化学残留、低能耗（仅为钴源灭菌的1/3）且无碳排放，高度契合国家对环保产业升级的要求，本项目符合国家药监局对新型灭菌技术的推广导向。在“健康中国”战略下，各类国产化医疗器械需求激增，政策明确要求提升灭菌工艺水平，进一步为产线提供长期市场准入保障。

（三）补充流动资金

本次发行将为公司稳步发展提供重要的资本保障，为公司主业的快速拓展提供必要的资金支持，进而提升公司的市场份额和行业地位，为公司的高质量发展保驾护航。

三、本次募集资金投资项目的具体情况

（一）三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目

1、项目概况

三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目总投

资额21000.00万元，拟使用募集资金21000.00万元。项目旨在提升公司的血液透析膜及血液透析器生产能力，通过产线扩充及引入立体化仓储结构、自动化设备和智能化管理系统等，构建现代化生产与仓储解决方案，以满足公司国内外客户日益增长的订单需求。本项目达产后将形成年产1000万支血液透析器产品生产能力，产能布局、产品线结构、生产工艺等都将得到进一步优化。

2、项目投资概算

项目总投资额21000.00万元，拟使用募集资金21000.00万元，均将用于资本性支出，剩余所需资金为公司自有或自筹。项目建设投资估算如下：

序号项目投资金额（万元）占比

1透析膜纺丝线及透析器组装线采购安装17737.0084.46%

1.1其中：中空纤维血液透析膜纺丝线8000.0038.10%

1.2中空纤维血液透析器自动组装线5400.0025.71%

1-1-214江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号项目投资金额（万元）占比

1.3 配套 DMAC 回收装置 2500.00 11.90%

1.4其他配套及辅助设备1837.008.75%

2立体仓库建设及配套设施采购安装3028.0014.42%

2.1其中：建筑工程费2378.0011.32%

2.2配套设施采购安装650.003.10%

3配套流动预备资金235.001.12%

4总投资21000.00100.00%

3、项目实施主体

本项目由三鑫医疗实施。

4、项目实施计划

本项目的建设周期为3年，具体实施进度如下：

T+1 年 T+2 年 T+3 年序号项目

Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

1项目前期论证与规划

2基础工程施工

设备购置、安装与调

3

试

4人员招聘及生产准备

5项目验收

生产试运行及正式投

6

产

5、项目选址

本项目建设地址为江西省南昌市南昌县小蓝经济技术开发区河洲路4899号，截至本募集说明书签署日，公司已取得该宗土地的《土地产权登记证书》。本项目不涉及其他新增土地。

6、项目备案及审批手续截至本募集说明书签署日，本项目已取得《江西省企业投资项目备案登记信息表》（登记备案项目代码：2508-360121-07-02-193455），发行人正在积极办理本项目所需的环评手续，预计不存在实质性障碍。

1-1-215江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

7、项目经济效益情况

本项目建成后正常运行并完全达产后预计可实现销售收入20419.64万元（不含税），年利润总额3415.56万元，净利润2903.22万元，静态投资回收期

5.77年（含建设期，税后），项目投资财务内部收益率19.71%（含建设期，税后）。

本项目效益预测主要计算过程如下：

（1）营业收入预测

营业收入=∑销量×销售均价。

销量结合项目达产进度以及产能情况进行测算；

销售均价主要参考历史销售价格，并结合历史价格变动趋势等情况测算。

（2）税金及附加预测

本项目销项税及进项税按营业收入的13%估算，城市维护建设税按照应缴纳增值税的7%估算；教育费附加按照应缴纳增值税的3%估算，地方教育费附加按照应缴纳增值税的2%估算；本项目效益测算期为10年，自项目公司实现盈利开始按照15%的税率估算企业所得税。

（3）总成本费用预测

本项目总成本费用包括原辅材料费、燃料动力费、固定资产折旧、摊销、职

工薪酬、其他费用等。

*原辅材料费和燃料动力费：本项目外购原材料成本按照耗用量和采购价格测算，辅料和燃料动力费根据生产预计所需用量及当地均价测算。

*折旧与摊销：按公司目前折旧摊销会计政策进行计提测算；

*职工薪酬：薪酬结合公司的薪酬福利制度及项目建设当地各类员工的工资

水平、人数等测算。

（4）与公司现有业务经营情况比较

本项目测算的达产后至预测期末的综合毛利率为30.03%，主要参考报告期内毛利率情况并考虑未来预计波动情况，本项目效益测算较为谨慎。

1-1-216江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

（二）三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目—新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目

1、项目概况

三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目—新建年产

3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目总投资额16600.00万元，拟

使用募集资金16600.00万元。项目旨在提升公司的血液透析管路生产能力，通过产线扩充及引入立体化仓储结构、自动化设备等，构建现代化生产与仓储解决方案，以满足公司国内外客户日益增长的订单需求。本项目达产后将形成年产

3000万套血液透析管路产品生产能力，产能布局、产品线结构、生产工艺等都

将得到进一步优化。

2、项目投资概算

项目总投资额16600.00万元，拟使用募集资金16600.00万元，均将用于资本性支出，剩余所需资金为公司自有或自筹。项目建设投资估算如下：

序号项目投资金额（万元）占比

1土建工程费用7407.0044.62%

1.1其中：血液透析管生产车间5087.0030.65%

1.2血液透析管立体仓库2319.0013.97%

2装修工程费用2071.0012.48%

2.1其中：血液透析管生产车间净化装修2071.0012.48%

3设备采购及安装6972.0042.00%

3.1其中：血液透析管车间生产设备6372.0038.39%

3.2血液透析管立体仓库配套设备600.003.61%

4项目配套流动资金150.000.90%

5总投资16600.00100.00%

3、项目实施主体

本项目由三鑫医疗实施。

4、项目实施计划

本项目的建设周期为3年，具体实施进度如下：

1-1-217江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

T+1 年 T+2 年 T+3 年序号项目

Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

1项目前期论证与规划

2基础工程施工

3设备购置、安装与调试

4人员招聘及生产准备

5项目验收

生产试运行及正式投

6

产

5、项目选址

本项目建设地址为江西南昌小蓝经济开发区河洲路以北，杨巷路以南DAJ2025013 号地块，截至本募集说明书签署日，公司已取得相关不动产权证（赣

（2025）南昌县不动产权第0018455号）。本项目不涉及其他新增土地。

6、项目备案及审批手续截至本募集说明书签署日，本项目已取得《江西省企业投资项目备案登记信息表》（登记备案项目代码：2412-360121-04-01-794510），发行人正在积极办理本项目所需的环评手续，预计不存在实质性障碍。

7、项目经济效益情况

本项目建成后正常运行并完全达产后预计可实现销售收入22183.47万元（不含税），年利润总额2619.15万元，净利润2226.28万元，静态投资回收期

5.60年（含建设期，税后），项目投资财务内部收益率21.32%（含建设期，税后）。

本项目效益预测主要计算过程如下：

（1）营业收入预测

营业收入=∑销量×销售均价。

销量结合项目达产进度以及产能情况进行测算；

销售均价主要参考历史销售价格，并结合历史价格变动趋势等情况测算。

（2）税金及附加预测

本项目销项税及进项税按营业收入的13%估算，城市维护建设税按照应缴纳

1-1-218江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

增值税的7%估算；教育费附加按照应缴纳增值税的3%估算，地方教育费附加按照应缴纳增值税的2%估算；本项目效益测算期为10年，自项目公司实现盈利开始按照15%的税率估算企业所得税。

（3）总成本费用预测

本项目总成本费用包括原辅材料费、燃料动力费、固定资产折旧、摊销、职

工薪酬、其他费用等。

*原辅材料费和燃料动力费：本项目外购原材料成本按照耗用量和采购价格测算，辅料和燃料动力费根据生产预计所需用量及当地均价测算。

*折旧与摊销：按公司目前折旧摊销会计政策进行计提测算；

*职工薪酬：薪酬结合公司的薪酬福利制度及项目建设当地各类员工的工资

水平、人数等测算。

（4）与公司现有业务经营情况比较

本项目测算的达产后至预测期末的综合毛利率为25.16%，与公司近三年血液透析管产品的平均毛利率相比较低，本项目效益测算较为谨慎。

（三）江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目

1、项目概况

江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目总投资额2400.00万元，拟使用募集资金2400.00万元。项目建成后将主要用于医疗器械产品的辐照灭菌服务。通过对辐照灭菌产线的精准改扩建与优化升级，以满足公司血液透析器产能扩充所带来的辐照灭菌需求。通过高效灭菌，保障产品无菌性，提升产品质量与安全性，显著提升公司医疗器械的无菌保障能力和市场竞争力。

2、项目投资概算

项目总投资额2400.00万元，拟使用募集资金2400.00万元，均将用于资本性支出，剩余所需资金为公司自有或自筹。项目建设投资估算如下：

序号项目投资金额（万元）占比

1电子束加速器主机装置（含配套软件）1800.0075.00%

1-1-219江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

序号项目投资金额（万元）占比

2其他配套设施600.0025.00%

3总投资2400.00100%

3、项目实施主体

本项目由公司全资子公司江西呈图康实施。

4、项目实施计划

本项目的建设周期为2年，具体实施进度如下：

T+1 年 T+2 年序号项目

Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

1项目前期论证与规划

2基础工程施工

3设备购置、安装与调试

4人员招聘及生产准备

5项目验收

6生产试运行及正式投产

5、项目选址

本项目建设地址为江西省南昌市南昌县小蓝经济技术开发区河洲路4899号，截至本募集说明书签署日，公司已取得该宗土地的《土地产权登记证书》。本项目不涉及其他新增土地。

6、项目备案及审批手续截至本募集说明书签署日，本项目已取得《江西省企业投资项目备案登记信息表》（登记备案项目代码：2508-360121-07-02-174982），发行人正在积极办理本项目所需的环评手续，预计不存在实质性障碍。

7、项目经济效益情况

本项目建成后主要以满足公司血液透析器产能扩充所带来的辐照灭菌需求为主，不直接产生经济效益。

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（四）补充流动资金

1、项目概况

公司拟使用募集资金13000.00万元补充流动资金，主要用于公司日常运营所需，同时为公司将来资本性投入做好资金储备，以提升公司运营效率，增加整体抗风险能力，进一步提高公司的持续盈利能力。

2、项目实施的必要性

公司作为一家专注于血液净化领域的专业制造企业，具备海内外市场的品牌、技术优势。公司自创立以来一直坚持自主研发、自主创新，以“引领健康事业发展，铸就百年三鑫”为愿景，持续在血液净化领域及相关材料方向上技术创新。

本次发行将为公司稳步发展提供重要的资本保障，为公司主业的快速拓展提供必要的资金支持，进而提升公司的市场份额和行业地位，为公司的高质量发展保驾护航。

3、补充流动资金的测算

假设公司主营业务持续发展，行业环境、宏观经济未发生较大变化，公司未来经营活动现金流量净额与营业收入保持较稳定的比例关系。公司在利用销售百分比法测算未来营业收入增长所导致的相关现金流入的基础上，结合未来分红、资本性支出等预计现金流出，进而测算2025年至2027年未来三年的流动资金缺口情况。本次募集资金中，补充流动资金项目金额为13000.00万元，低于测算的流动资金缺口。因此，本次使用部分募集资金13000.00万元补充流动资金，符合公司当前实际发展需要，具备合理性。

4、本次募集资金补充流动资金及投入非资本性支出合规情况本次发行募集资金总额不超过53000.00万元（含本数），“三鑫医疗年产

1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目”、“三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目-新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目”、“江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目”中存在零星配套流动资金预备费等非资本性支出使用本次募集资金，与此次补充流动资金的金额合计为13385.00万元，占募集资金总额比例为25.25%，未

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超过募集资金总额的30%，符合《证券期货法律适用意见第18号》的规定。

四、与现有业务、前次募投项目的关系

（一）与现有业务的关系近年来，全球终末期肾病（ESRD）的患者人数不断增长，血液透析领域的医疗器械耗材以及设备的需求同步增长，为满足国内外客户日益增长的订单需求，“三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目”和“三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目—新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目”旨在提升公司的血液透析膜、血

液透析器以及血液透析管路生产能力，通过产线扩充及引入立体化仓储结构、自动化设备和智能化管理系统等，构建现代化生产与仓储解决方案；与此同时，“江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目”旨在对辐照灭菌产线进行精

准改扩建与优化升级，以满足公司血液透析产品产能扩充所带来的辐照灭菌需求。

补充流动资金项目旨在满足公司既有主营业务经营规模持续增长带来的资金需求。本次募集资金到位后，将进一步优化公司财务结构，防范经营风险，为公司未来可持续发展创造相对宽松的资金环境和良好的融资条件。

综上，本次募集资金投资项目紧密围绕公司主营业务展开，与公司现有业务密切相关，补充流动资金项目系满足现有业务经营规模增长所带来的资金需求。

（二）与前次募投项目的关系

截至报告期末，公司不存在最近五年内在证券市场通过增发、配股、向特定对象发行股票、发行可转换公司债券等方式募集资金的情况，公司最近一次募集资金为公司2015年首次公开发行股票并在创业板上市。

（三）募投项目实施后是否会新增同业竞争本次募投项目实施后不会新增同业竞争。

（四）募投项目实施后是否会新增关联交易

募投项目实施后，公司与关联方之间预计不会新增关联交易。公司已制定了关联交易决策制度，对关联交易的决策程序、审批权限进行了约定。若未来公司因正常经营需要，与关联方之间发生关联交易，公司将按照相关规定及时履行相

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应的决策程序及披露义务，并确保关联交易的规范性及交易价格的公允性。

五、本次募投项目符合国家产业政策的要求

公司是面向全球市场的医疗器械研发、制造、销售及服务商，现有产品涵盖血液净化、给药器具和心胸外科三大领域。本次募集资金投向“三鑫医疗年产

1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目”、“三鑫医疗高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目—新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程建设项目”、“江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目”和“补充流动资金”，符合国家产业政策要求，具体如下：

（1）公司所属产业及本次发行募投项目不属于《产业结构调整指导目录（2024年本）》中的“限制类”“淘汰类”产业，未被纳入《市场准入负面清单

（2025年版）》禁止准入类或许可准入类事项名单，亦不属于落后产能，符合国家产业政策。

（2）根据《产业结构调整指导目录（2024年本）》，公司血液透析产品属于

鼓励类产业，具体目录为“十三、医药”之“4、高端医疗器械创新发展”。在

《工业战略性新兴产业分类目录（2023）》中属于“3、新材料产业”之“3.3.5.3特种分离膜制造”以及“4、生物产业”之“4.2.1先进医疗设备及器械制造”。

综上所述，本次募集资金投资项目属于公司现有主营业务的扩产项目，募集资金投向主业。公司主营业务及本次募集资金投资项目符合国家产业政策要求。

本次发行符合《发行注册管理办法》第三十条的有关规定。

六、本次募集资金运用对公司经营管理和财务状况的影响

（一）对公司经营状况的影响

公司本次募投项目系围绕主营业务，结合市场趋势及公司国内外业务发展需要展开，有助于满足公司业务不断拓展及升级过程中对资金的需求。募投项目的实施是公司顺应下游客户产能布局趋势的重要举措，为公司拓展国内外新市场奠定产能基础，进而加速公司业务的“全球化”进程。本项目投产后，公司的产能布局、产品线结构、生产工艺等都将得到进一步优化。本项目的实施将有效增强公司核心竞争力，提升公司的行业地位及市场份额，符合公司及全体股东的利益。

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（二）对公司财务状况的影响

本次向不特定对象发行可转债募集资金到位后，公司的货币资金、总资产规模将相应增加，可为公司的后续发展提供有力保障。本次可转债转股前，公司使用募集资金的财务成本较低，利息偿付风险较小。随着可转债持有人未来陆续转股，公司的资产负债率将逐步降低，有利于优化公司的资本结构、提升公司的抗风险能力。随着固定资产投资的逐步完成，公司的固定资产规模将有较大幅度的扩大，固定资产折旧及无形资产摊销也将相应增加。若本次募集资金投资项目达产后新增盈利未及时达到预期水平，则公司存在因折旧摊销增加而导致利润下滑的风险。同时，由于募集资金投资项目的建成投产并产生效益需要一定时间，短期内可能会导致公司净资产收益率、每股收益等财务指标出现一定幅度摊薄，但随着募投项目的达产和业务的拓展，公司产品的产能及市场占有率将得到进一步提升，公司整体盈利水平和盈利能力将相应提升。

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第八节历次募集资金运用

一、最近五年内募集资金的基本情况

截至报告期末，公司不存在最近五年内在证券市场通过增发、配股、向特定对象发行股票、发行可转换公司债券等方式募集资金的情况，公司最近一次募集资金为公司2015年首次公开发行股票并在创业板上市。

二、前次募集资金到位及使用情况经中国证监会《关于核准江西三鑫医疗科技股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可[2015]719号）核准，2015年5月，公司首次公开发行1986万股股票，实际募集资金净额为229725958.94元。根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《验资报告》（大信验字[2015]第6-00007号），前述募集资金已到账。

2015年公司募集资金到位后，公司将募集资金存放于开立的募集资金专户。

根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《江西三鑫医疗科技股份有限公司募集资金存放与实际使用情况审核报告》（大信专审字[2019]第6-00010号），截至2018年末，公司前述募集资金已全部使用完毕，同时不存在变更募集资金投资项目的情形。

根据中国证监会《监管规则适用指引——发行类第7号》有关规定：“前次募集资金使用情况报告对前次募集资金到账时间距今未满五个会计年度的历次

募集资金实际使用情况进行说明，一般以年度末作为报告出具基准日，如截止最近一期末募集资金使用发生实质性变化，发行人也可提供截止最近一期末经鉴证的前募报告。”鉴于公司前次募集资金到账时间距今已超过五个会计年度，且最近五个会计年度公司不存在通过增发、配股、向特定对象发行股票、发行可转换公司债券等

方式募集资金的情况，公司本次向不特定对象发行可转换公司债券无需编制前次募集资金使用情况报告，也无需聘请会计师事务所对前次募集资金使用情况出具鉴证报告。

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第九节与本次发行相关的声明

一、发行人及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员声明

本公司及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员承诺本募集说明书的内

容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。

全体董事会成员：

彭义兴雷凤莲毛志平乐珍荣刘明曾美花陈国锋夏晓华蒋海洪江西三鑫医疗科技股份有限公司年月日

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一、发行人及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员声明

本公司及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员承诺本募集说明书的内

容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。

全体审计委员会成员：

陈国锋彭义兴夏晓华江西三鑫医疗科技股份有限公司年月日

1-1-229江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

一、发行人及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员声明

本公司及全体董事、审计委员会成员、高级管理人员承诺本募集说明书的内

容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。

全体高级管理人员：

毛志平刘明彭玲王甘英冷玲丽刘炳荣江西三鑫医疗科技股份有限公司年月日

1-1-230江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

二、发行人控股股东、实际控制人声明

本人承诺本募集说明书的内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。

控股股东、实际控制人：

彭义兴雷凤莲江西三鑫医疗科技股份有限公司年月日

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三、保荐人（主承销商）声明

本公司已对募集说明书进行了核查，确认本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。

项目协办人：

严德胜

保荐代表人：

张昊周海兵

法定代表人：

冉云国金证券股份有限公司年月日

1-1-232江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

四、保荐人（主承销商）管理层声明本人已认真阅读江西三鑫医疗科技股份有限公司本次发行募集说明书的全部内容，确认募集说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对募集说明书真实性、准确性、完整性、及时性承担相应法律责任。

保荐人总经理：

姜文国

保荐人董事长：

冉云国金证券股份有限公司年月日

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五、发行人律师声明本所及经办律师已阅读募集说明书确认募集说明书内容与本所出具的法律意见书不存在矛盾。本所及经办律师对发行人在募集说明书中引用的法律意见书的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。

经办律师：

谌文友陈宽

律师事务所负责人：

杨爱林江西华邦律师事务所年月日

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六、会计师事务所声明本所及签字注册会计师已阅读《江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称募集说明书），确认募集说明书与本所出具的2022年度、2023年度、2024年度审计报告（报告号：大信审字[2023]

第6-00005号、大信审字[2024]第6-00003号、大信审字[2025]第6-00016号）等文件不存在矛盾。本所及签字注册会计师对公司在募集说明书中引用的上述审计报告的内容无异议，确认募集说明书不致因所引用内容出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对引用的上述内容的真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

会计师事务所负责人：

谢泽敏

签字注册会计师：

李国平冯丽娟梁华

大信会计师事务所（特殊普通合伙）年月日

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七、资信评级机构声明

本机构及签字资信评级人员已阅读募集说明书，确认募集说明书内容与本机构出具的资信评级报告不存在矛盾。本机构及签字资信评级人员对发行人在募集说明书中引用的资信评级报告的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。

评级人员签名：

刘书芸张旻燏

评级机构负责人签名：

张剑文中证鹏元资信评估股份有限公司年月日

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八、发行人董事会声明

（一）公司应对本次向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报采取的主要措施

本次发行将可能导致即期回报被摊薄。为保障股东利益，公司拟采取多种措施降低即期回报被摊薄的风险，以填补股东回报，充分保护中小股东利益，实现公司的可持续发展，增强公司持续回报能力。具体措施如下：

1、持续完善公司法人治理结构，为公司发展提供制度保障

公司已建立健全法人治理结构，设立了完善的股东大会/股东会、董事会，并设置了与公司生产经营相适应的、能充分独立运行的职能机构，制定了相应的岗位职责，各职能部门之间职责、分工明确，形成了一套合理、完整、有效的公司治理与经营管理框架。未来，公司将严格遵循各项法律法规、规范性文件的要求，不断完善治理结构，对于重大事项强化各项内部审批程序，切实保护投资者尤其是中小投资者权益，为公司发展提供制度保障。

2、加强公司内部管理和控制，提升运营效率和管理水平

随着本次发行募集资金的到位和募集资金投资项目的开展，公司的资产和业务规模将得到进一步扩大。在此基础上，公司将不断加强内部管理和内部控制，积极提高经营水平和管理能力，持续优化公司运营模式。公司将加强对管理人员、技术人员、一线生产人员的专业化培训，持续提升员工管理能力、业务和技术水平，并进一步完善各项管理制度，优化组织架构，强化内部控制，实行精细管理，从而提升公司管理效率、降低运营成本，最终实现盈利能力的全面提高。

3、积极推进募投项目建设，提高募集资金使用效率

公司董事会已对本次发行募集资金投资项目的可行性进行了充分论证，募集资金投资项目是综合考虑行业发展趋势、公司生产经营实际情况等因素所做出的决策，符合国家产业政策的要求，符合公司所处行业发展方向及未来战略规划，具有良好的市场前景。本次发行募集资金到位后，公司将积极调动各项资源，推进募集资金投资项目的建设，提高资金使用效率，争取募集资金投资项目早日达产并实现预期效益。

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4、加强募集资金管理，保障募集资金的合理规范使用

公司已按照相关法律法规、规范性文件的规定制定了《募集资金管理办法》，并严格管理募集资金，保证募集资金按照约定用途合理、规范使用。公司将根据募集资金管理制度及董事会相关决议将募集资金存放于指定专户中，并将积极配合监管银行和保荐人对募集资金使用的检查和监督，合理防范募集资金使用风险，充分发挥募集资金效益，切实保护投资者的利益。

5、完善利润分配制度，优化投资者回报机制

公司已经在《公司章程》中明确了利润分配的具体条件、比例、分配形式和

股票股利分配条件等，完善了公司利润分配的决策程序和机制，强化了中小投资者权益保障机制，同时制定了股东回报规划。本次发行后，公司将依据相关法律法规，积极落实利润分配政策，努力强化股东回报，切实维护投资者合法权益，保障公司股东利益。

公司制定的上述填补回报措施不等同于对公司未来利润作出保证，投资者不应据此进行投资决策，特此提示。

（二）相关主体对公司本次向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报采取填补措施出具的承诺

1、公司控股股东、实际控制人（以下简称“本人”）为保证公司填补回报

措施能够得到切实履行，特作出以下承诺：

“1、本人承诺不越权干预公司经营管理活动，亦不侵占公司利益；2、自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会及深圳证券交易所作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会及深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会及深圳证券交易所的最新规定出具补充承诺；

3、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任

何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。

作为填补回报措施相关责任主体之一，若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，

1-1-238江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书

本人同意按照中国证监会及深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。”

2、公司董事及高级管理人员（以下简称“本人”）为保证公司填补回报措

施能够得到切实履行，特作出以下承诺：

“1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；

2、本人承诺对职务消费行为进行约束；

3、本人承诺不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动；

4、本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报

措施的执行情况相挂钩；

5、若公司未来实施新的股权激励方案，本人承诺股权激励方案的行权条件

与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

6、自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会及深圳证券交易所作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会及深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会及深圳证券交易所的最新规定出具补充承诺；

7、本人将切实履行前述有关填补即期回报措施及相关承诺，若违反该等承

诺并给公司或者股东造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的赔偿责任。

作为填补回报措施相关责任主体之一，若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意按照中国证监会及深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。”（以下无正文）

1-1-239江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书（本页无正文，为《江西三鑫医疗科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》董事会声明之签字盖章页）江西三鑫医疗科技股份有限公司董事会年月日

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第十节备查文件

除本募集说明书披露的资料外，公司将整套发行申请文件及其他相关文件作为备查文件，供投资者查阅。有关备查文件目录如下：

（一）公司最近三年的财务报告和审计报告，以及最近一期的财务报告；

（二）保荐人出具的发行保荐书、发行保荐工作报告和尽职调查报告；

（三）法律意见书和律师工作报告；

（四）资信评级报告；

（五）其他与本次发行有关的重要文件。

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