正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

证券代码：300645证券简称：正元智慧公告编号：2025-099

债券代码：123196债券简称：正元转02

正元智慧集团股份有限公司

2025年第三季度报告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

重要内容提示：

1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。

3.第三季度财务会计报告是否经过审计

□是□否

一、主要财务数据

（一）主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□是□否本报告期比上年同期年初至报告期末比上本报告期年初至报告期末增减年同期增减

营业收入（元）307974923.916.03%768028601.082.35%归属于上市公司股东

25563025.3537.20%6826638.66-31.99%

的净利润（元）归属于上市公司股东

的扣除非经常性损益25419146.4968.99%6200056.884.64%

的净利润（元）经营活动产生的现金

-----76249134.8657.68%

流量净额（元）基本每股收益（元/

0.1838.46%0.05-28.57%

股）稀释每股收益（元/

0.1838.46%0.05-28.57%

股）加权平均净资产收益

2.36%0.65%0.62%-0.30%

率本报告期末上年度末本报告期末比上年度末增减

总资产（元）3038155068.802857565523.026.32%归属于上市公司股东

1091310012.691086570647.200.44%

的所有者权益（元）

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（二）非经常性损益项目和金额

□适用□不适用

单位：元项目本报告期金额年初至报告期期末金额说明非流动性资产处置损益（包固定资产/无形资产等处置

括已计提资产减值准备的冲-336921.63-851141.65损益销部分）计入当期损益的政府补助

（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、除增值税软件退税和增值税

3548660.006418568.67

按照确定的标准享有、对公加计抵减外的政府补助司损益产生持续影响的政府补助除外）委托他人投资或管理资产的

740.69银行理财收益

损益与公司正常经营业务无关的

-349788.66业绩补偿或有事项产生的损益除上述各项之外的其他营业

-1479061.93-2182076.27外收入和支出

减：所得税影响额147562.89276457.02少数股东权益影响额

1441234.692133263.98（税后）

合计143878.86626581.78--

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用□不适用公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用□不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

（三）主要会计数据和财务指标发生变动的情况及原因

□适用□不适用

1、资产负债表项目

单位：元报表项目本报告期期末余额上年度期末余额同比增减变动原因

货币资金273644160.84427092915.74-35.93%主要系营运资金使用增加所致。

主要系上年确认的子公司业绩补偿本期收到

交易性金融资产0.008536883.05-100.00%所致。

应收票据268203.131618629.00-83.43%主要系收到的商业承兑汇票减少所致。

主要系上期财务公司承兑汇票本期到期所

应收款项融资1130841.531680188.31-32.70%致。

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报表项目本报告期期末余额上年度期末余额同比增减变动原因

预付款项39144198.5218509709.91111.48%主要系预付采购款增加所致。

其他应收款68915888.6651078467.5134.92%主要系备用金和押金保证金增加所致。

主要系在手订单增加、未完成项目增加所

存货548046191.88376130247.7245.71%致。

主要系本期新增热水等运营项目尚未验收所

在建工程22379522.9914256559.6156.98%致。

开发支出39434823.5816640423.64136.98%主要系研发项目未完成开发所致。

短期借款669884682.87579281256.0815.64%主要系银行贷款较年初增加所致。

主要系本期以银行承兑汇票支付货款增加所

应付票据30455544.8522450848.7135.65%致。

合同负债54968460.5229631626.4185.51%主要系本期收到的项目预收款增加所致。

应付职工薪酬25315292.1537180818.15-31.91%主要系上年末职工薪酬于本期支付所致。

主要系上年末应付各项税费于本期支付而本

应交税费9726722.5625190274.37-61.39%期末应付各项税费较少所致。

其他流动负债6798733.992878567.52136.18%主要系本期待转销项税额增加所致。

长期借款48773744.4311461310.36325.55%主要系公司银行长期借款增加所致。

递延所得税负债6797933.2810575927.94-35.72%主要系本期应纳税暂时性差异所致。

2、利润表项目

单位：元年初到本报告期报表项目上期发生额同比增减变动原因期末发生额

投资收益-3826042.02-1288815.98-196.86%主要系本期联营企业亏损所致。

主要系本期部分应收质保金的减值准备减少所

资产减值损失-2455842.11-4026077.1639.00%致。

3、现金流量项目

单位：元年初到本报告报表项目上期发生额同比增减变动原因期期末发生额

收回投资收到的现金52000000.00350000.0014757.14%主要系本期理财到期赎回所致。

投资支付的现金62098051.4731640800.0096.26%主要系本期理财增加所致。

主要系本期吸收少数股东投资减少所

吸收投资收到的现金2443464.505000000.00-51.13%致。

收到其他与筹资活动有关的主要系本期收到拆借款较上年同期增

41900000.0024000000.0074.58%现金加所致。

主要系归还银行借款较上年同期增加

偿还债务支付的现金639106300.93463918711.5437.76%所致。

支付其他与筹资活动有关的

45468090.5587703703.23-48.16%主要系上期股份回购而本期无所致。

现金

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二、股东信息

（一）普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况表

单位：股

报告期末普通股股东总数22133报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）0

前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持有有限售条质押、标记或冻结情况股东名称股东性质持股比例持股数量件的股份数量股份状态数量杭州正元舜然境内非国有法

25.81%366806170质押26016003

实业有限公司人

李琳境内自然人2.60%36897622767321不适用0杭州易康投资境内非国有法

2.57%36488350不适用0

管理有限公司人

林建洪境内自然人1.41%19994150不适用0

徐伟军境内自然人0.71%10101500不适用0

李水星境内自然人0.68%9730000不适用0

朱信刚境内自然人0.61%8614000不适用0

邵萍境内自然人0.57%8036020不适用0

吴晓丽境内自然人0.50%7078000不适用0

郑立境内自然人0.42%6000000不适用0

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份、高管锁定股）股份种类及数量股东名称持有无限售条件股份数量股份种类数量杭州正元舜然实业有限公司36680617人民币普通股36680617杭州易康投资管理有限公司3648835人民币普通股3648835林建洪1999415人民币普通股1999415徐伟军1010150人民币普通股1010150李水星973000人民币普通股973000李琳922441人民币普通股922441朱信刚861400人民币普通股861400邵萍803602人民币普通股803602吴晓丽707800人民币普通股707800郑立600000人民币普通股600000

（1）杭州正元控股股东陈坚和李琳为夫妻关系，根据其声明李琳女士为陈坚先生的一致行动人；

上述股东关联关系或一致行动的说明（2）公司实际控制人陈坚持有易康投资股权；

（3）公司未知其他前10名股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。

（1）公司股东易康投资通过普通证券账户持有0股，通过华安证

券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有3648835股，实际合计持有3648835股；

（2）公司股东林建洪通过普通证券账户持有996515股，通过中国银河证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有

1002900股，实际合计持有1999415股；

（3）公司股东李水星通过普通证券账户持有662500股，通过中前10名股东参与融资融券业务股东情况说明（如国银河证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有310500有）股，实际合计持有973000股。

（4）公司股东朱信刚通过普通证券账户持有13400股，通过华泰

证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有848000股，实际合计持有861400股。

（5）公司股东吴晓丽通过普通证券账户持有0股，通过华泰证券

股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有707800股，实际合计持有707800股。

（6）公司股东郑立通过普通证券账户持有0股，通过华西证券股

4正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

份有限公司客户信用交易担保证券账户持有600000股，实际合计持有600000股。

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用□不适用

前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用□不适用

（二）回购专户说明公司前10名股东持股情况和前10名无限售条件股东持股情况中未列示公司回购专用账户。

截至报告期末正元智慧集团股份有限公司回购专用证券账户持有公司股份数量为

3303000股，持股比例为2.32%，股份种类为人民币普通股，无质押、标记、冻结情况。

（三）公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表

□适用□不适用

（四）限售股份变动情况

□适用□不适用

单位：股本期解除限售本期增加限售股东名称期初限售股数期末限售股数限售原因拟解除限售日期股数股数

2025年4月15日当选公司第五原定任期结束之李琳0027673212767321届董事会非独立日起6个月后董事，锁定75%股份原定任期结束之吴晓谦187500018750高管锁定股日起6个月后

合计18750027673212786071----

三、其他重要事项

□适用□不适用

（一）变更部分募集资金用途

2025年7月24日，公司召2025年第二次临时股东大会、2025年第一次债券持有人会议，审议通过了《关于变更部分募集资金用途的议案》，将“基础教育管理与服务一体化云平台项目”中的17940.00万元募集资金以向公司控股子公司尼普顿提供有息借款的

5正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

方式投入到“高校运营与服务一体化平台项目”。具体情况详见公司于2025年7月9日在巨潮资讯网披露的《关于变更部分募集资金用途的公告》（公告编号：2025-062）。

（二）不向下修正“正元转02”转股价格

2025年2月19日至2025年3月4日，公司股票已有10个交易日的收盘价格低于当

期转股价格（21.95元/股）的85%（即18.6575元/股），预计可能触发“正元转02”转股价格向下修正条件。公司于2025年3月4日收市后披露了《关于正元转02可能触发向下修正转股价格条件的提示性公告》（公告编号：2025-006）。2025年3月11日，公司可转债“正元转02”触发转股价格向下修正条款，公司召开第四届董事会第四十次会议，审议通过了《关于不向下修正“正元转02”转股价格的议案》，公司董事会决定本次不向下修正转股价格，同时在未来六个月内（即2025年3月12日至2025年9月11日），如触发“正元转02”转股价格向下修正条款，亦不提出向下修正方案。下一触发转股价格修正条件的期间从2025年9月12日起重新计算，若再次触发“正元转02”转股价格向下修正条款，届时公司董事会将再次召开会议决定是否行使“正元转02”转股价格的向下修正权力。

2025年9月12日至2025年9月30日，公司股票已有10个交易日的收盘价格低于当

期转股价格（21.93元/股）的85%（即18.6405元/股），预计可能触发“正元转02”转股价格向下修正条件。公司于2025年9月30日收市后披露了《关于正元转02可能触发向下修正转股价格条件的提示性公告》（公告编号：2025-093）。2025年10月15日，公司可转债“正元转02”触发转股价格向下修正条款，公司召开第五届董事会第七次会议审议通过了《关于不向下修正“正元转02”转股价格的议案》，董事会决定本次不向下修正“正元转02”转股价格，同时在未来六个月内（即2025年10月16日至2026年4月15日），如触发“正元转02”转股价格向下修正条款，亦不提出向下修正方案。下一触发转股价格修正条件的期间从2026年4月16日起重新计算，若再次触发“正元转02”转股价格向下修正条款，届时公司董事会将再次召开会议决定是否行使“正元转02”转股价格的向下修正权力。

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四、季度财务报表

（一）财务报表

1、合并资产负债表

编制单位：正元智慧集团股份有限公司

2025年09月30日

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金273644160.84427092915.74结算备付金拆出资金

交易性金融资产8536883.05衍生金融资产

应收票据268203.131618629.00

应收账款822035565.53731269224.10

应收款项融资1130841.531680188.31

预付款项39144198.5218509709.91应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款68915888.6651078467.51

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货548046191.88376130247.72

其中：数据资源

合同资产13863928.5812477966.90持有待售资产一年内到期的非流动资产

其他流动资产18665958.3724280965.51

流动资产合计1785714937.041652675197.75

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款

长期股权投资179593851.53176118857.17

其他权益工具投资24243.0024243.00其他非流动金融资产投资性房地产

固定资产604879640.97567691865.87

在建工程22379522.9914256559.61生产性生物资产油气资产

使用权资产31703726.2841674156.31

无形资产81064807.5297594468.81

其中：数据资源

开发支出39434823.5816640423.64

其中：数据资源

商誉120809400.58123081476.15

长期待摊费用56791341.7055588942.16

递延所得税资产78160110.7467550267.94

7正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

其他非流动资产37598662.8744669064.61

非流动资产合计1252440131.761204890325.27

资产总计3038155068.802857565523.02

流动负债：

短期借款669884682.87579281256.08向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债

应付票据30455544.8522450848.71

应付账款225318780.04192641953.57

预收款项39715222.2639996010.69

合同负债54968460.5229631626.41卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬25315292.1537180818.15

应交税费9726722.5625190274.37

其他应付款107424602.4994007638.46

其中：应付利息

应付股利1229600.00963200.00应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债61650822.9671982007.98

其他流动负债6798733.992878567.52

流动负债合计1231258864.691095241001.94

非流动负债：

保险合同准备金

长期借款48773744.4311461310.36

应付债券313303744.74304994757.98

其中：优先股永续债

租赁负债22886018.2627657506.21

长期应付款135678.07248549.30长期应付职工薪酬预计负债递延收益

递延所得税负债6797933.2810575927.94

其他非流动负债60650392.0057607966.08

非流动负债合计452547510.78412546017.87

负债合计1683806375.471507787019.81

所有者权益：

股本142106335.00142086179.00

其他权益工具57937308.6958020420.67

其中：优先股永续债

资本公积476097944.90475579345.34

减：库存股40110898.0840110898.08

其他综合收益785127.20552370.55专项储备

盈余公积45845243.9845845243.98一般风险准备

未分配利润408648951.00404597985.74

归属于母公司所有者权益合计1091310012.691086570647.20

8正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

少数股东权益263038680.64263207856.01

所有者权益合计1354348693.331349778503.21

负债和所有者权益总计3038155068.802857565523.02

法定代表人：陈艺戎主管会计工作负责人：吴晓谦会计机构负责人：包建军

2、合并年初到报告期末利润表

单位：元项目本期发生额上期发生额

一、营业总收入768028601.08750379997.37

其中：营业收入768028601.08750379997.37利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本765773145.81747078905.46

其中：营业成本423485134.22419474913.37利息支出手续费及佣金支出退保金赔付支出净额提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加2494609.622919213.67

销售费用107441113.02102037227.62

管理费用88049783.1085125740.88

研发费用117278039.11110605103.24

财务费用27024466.7426916706.68

其中：利息费用27807993.3029147075.31

利息收入1394748.633091092.81

加：其他收益18462531.0117564484.31投资收益（损失以“－”号填-3826042.02-1288815.98

列）

其中：对联营企业和合营

-4362005.64-268092.13企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益汇兑收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“－”号填列）公允价值变动收益（损失以-349788.66“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”号-8781463.70-8603943.18

填列）资产减值损失（损失以“-”号-2455842.11-4026077.16

填列）资产处置收益（损失以“-”号-851141.65-974624.81

填列）

9正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告三、营业利润（亏损以“－”号填

4453708.145972115.09

列）

加：营业外收入250294.11315020.81

减：营业外支出2450310.671151859.83四、利润总额（亏损总额以“－”号

2253691.585135276.07

填列）

减：所得税费用-9268327.51-8045894.02五、净利润（净亏损以“－”号填

11522019.0913181170.09

列）

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以

11522019.0913181170.09“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润

6826638.6610037914.05（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”

4695380.433143256.04号填列）

六、其他综合收益的税后净额894873.70484202.04归属母公司所有者的其他综合收益

232756.65125940.95

的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合收益

1.重新计量设定受益计划变动

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综

232756.65125940.95

合收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额232756.65125940.95

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的

662117.05358261.09

税后净额

七、综合收益总额12416892.7913665372.13

（一）归属于母公司所有者的综合

7059395.3110163855.00

收益总额

（二）归属于少数股东的综合收益

5357497.483501517.13

总额

八、每股收益：

（一）基本每股收益0.050.07

（二）稀释每股收益0.050.07

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00元，上期被合并方实现的净利润为：0.00元。

法定代表人：陈艺戎主管会计工作负责人：吴晓谦会计机构负责人：包建军

10正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

3、合并年初到报告期末现金流量表

单位：元项目本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金840447740.50703739545.88客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额

收到的税费返还14026849.8411137825.91

收到其他与经营活动有关的现金139715057.47145406629.29

经营活动现金流入小计994189647.81860284001.08

购买商品、接受劳务支付的现金522608728.94493121538.30客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工及为职工支付的现金271651316.73242362716.72

支付的各项税费47516766.5039778520.15

支付其他与经营活动有关的现金228661970.50265214912.55

经营活动现金流出小计1070438782.671040477687.72

经营活动产生的现金流量净额-76249134.86-180193686.64

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金52000000.00350000.00

取得投资收益收到的现金921395.50170903.44

处置固定资产、无形资产和其他长

222612.741645835.76

期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金1167189.972000.00

投资活动现金流入小计54311198.212168739.20

购建固定资产、无形资产和其他长

154933535.76168662274.32

期资产支付的现金

投资支付的现金62098051.4731640800.00质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的

3407572.73

现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计217031587.23203710647.05

投资活动产生的现金流量净额-162720389.02-201541907.85

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金2443464.505000000.00

其中：子公司吸收少数股东投资2443464.505000000.00

11正元智慧集团股份有限公司2025年第三季度报告

收到的现金

取得借款收到的现金754000000.00660491873.86

收到其他与筹资活动有关的现金41900000.0024000000.00

筹资活动现金流入小计798343464.50689491873.86

偿还债务支付的现金639106300.93463918711.54

分配股利、利润或偿付利息支付的

22973932.9928367785.35

现金

其中：子公司支付给少数股东的

979020.983640800.00

股利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金45468090.5587703703.23

筹资活动现金流出小计707548324.47579990200.12

筹资活动产生的现金流量净额90795140.03109501673.74

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额-148174383.85-272233920.75

加：期初现金及现金等价物余额419207470.38541073829.16

六、期末现金及现金等价物余额271033086.53268839908.41

（二）2025年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况

□适用□不适用

（三）审计报告

第三季度财务会计报告是否经过审计

□是□否

公司第三季度财务会计报告未经审计。

正元智慧集团股份有限公司董事会

2025年10月30日

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