万马科技股份有限公司2025年第三季度报告

证券代码：300698证券简称：万马科技公告编号：2025-036

万马科技股份有限公司

2025年第三季度报告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

重要内容提示：

1.董事会及董事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担

个别和连带的法律责任。

2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。

3.第三季度财务会计报告是否经过审计

□是□否

1万马科技股份有限公司2025年第三季度报告

一、主要财务数据

（一）主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□是□否本报告期比上年同期年初至报告期末比上本报告期年初至报告期末增减年同期增减

营业收入（元）217900222.9735.56%557054657.2144.51%归属于上市公司股东

16218674.776.36%32683191.784.67%

的净利润（元）归属于上市公司股东

的扣除非经常性损益15840068.155.40%31860876.174.01%

的净利润（元）经营活动产生的现金

----22351703.49126.07%

流量净额（元）基本每股收益（元/

0.12106.33%0.24394.68%

股）稀释每股收益（元/

0.12106.33%0.24394.68%

股）加权平均净资产收益

3.20%0.13%6.56%0.15%

率本报告期末上年度末本报告期末比上年度末增减

总资产（元）1141233986.251088325736.804.86%归属于上市公司股东

514826380.28482143188.506.78%

的所有者权益（元）

（二）非经常性损益项目和金额

□适用□不适用

单位：元项目本报告期金额年初至报告期期末金额说明非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲-566317.87-681275.97主要系处置办公家具损失销部分）计入当期损益的政府补助

（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、主要系对公司损益无法产生

1623900.002116528.70

按照确定的标准享有、对公持续影响的政府补助司损益产生持续影响的政府补助除外）除同公司正常经营业务相关

的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金

210962.50365830.35主要系银行短期理财收益

融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益除上述各项之外的其他营业

-803125.08-813652.91主要系办公场所退租违约金外收入和支出

减：所得税影响额86812.93165114.56

合计378606.62822315.61--

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

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□适用□不适用公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用□不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

（三）主要会计数据和财务指标发生变动的情况及原因

□适用□不适用

1、资产负债情况分析

单位：元本期较上期科目期末金额期初金额变动原因说明变动比例

交易性金融资产25000000.00--系购买银行短期理财所致

应收票据32500521.0474070315.19-56.12%主要系应收票据到期影响

应收账款549470845.77408149709.1734.62%主要系收入增加所致

应收款项融资3978488.008871769.62-55.16%主要系信用级别较高的银行承兑到期所致

其他应收款15516084.0740150332.07-61.36%主要系收回往来单位款项所致

合同资产400486.02304436.7031.55%主要系一年内到期的质保金增加所致一年内到期的非流动

-11962500.00-100.00%系收回子公司股权转让款资产主要系孙公司常州优咔软件使用权待摊费用增加

其他流动资产10038056.486370793.4757.56%所致

使用权资产5141597.7620354426.21-74.74%主要系上海优咔更换办公场所所致

开发支出-4604019.44-100.00%主要系无形资产达到预定用途所致

应付票据103979177.8842253564.56146.08%主要系付款方式变化所致

应付职工薪酬11660665.3816969995.22-31.29%主要系2025年发放2024年年终奖金所致

应交税费4660210.556760672.83-31.07%主要系2025年缴纳2024年企业所得税所致

合同负债140922707.2587941158.3960.25%主要系子公司上海优咔客户收款方式变化所致一年内到期的非流动

1072096.396019593.58-82.19%主要系一年内到期的租赁负债减少影响

负债

其他流动负债26541191.8562236166.77-57.35%主要系已转让的低信用级别票据减少所致

长期借款28118136.1146040761.12-38.93%主要系向银行长期借款减少所致

租赁负债5065270.1214546942.95-65.18%主要系上海优咔及北京办公场所退租所致

递延所得税负债868425.142822828.97-69.24%系租赁负债减少所致

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2、经营成果情况分析

单位：元本期较上期科目本期发生额上期发生额变动原因说明变动比例

营业收入557054657.21385478244.7044.51%主要系行业通信业务、车联网业务拓展所致

营业成本382641119.06241648935.2058.35%主要系业务增长及产品结构变化所致主要系新市场开拓及业务增长带来的费用增加

销售费用67402387.3551369808.9031.21%所致

财务费用-2940327.392359683.79-224.61%主要系汇率波动带来汇兑收益增加所致投资收益（损失以

365830.35668224.00-45.25%主要系银行理财减少所致“－”号填列）

信用减值损失-3434943.48-2067286.30-66.16%主要系业务增长带来应收账款增加所致

资产减值损失-1601002.56-437224.37-266.17%主要系存货结构变化所致

资产处置收益-681275.97-18984.76-3488.54%主要系子公司处置办公家具所致

营业外收入1399.97120502.89-98.84%主要系非经营相关政府补助减少所致

营业外支出816490.72146728.06456.47%主要系子公司更换办公场所支付违约金所致

所得税费用2787755.621356317.52105.54%主要系预提境外子公司所得税所致

3、现金流量情况分析

单位：元本期较上期科目本期发生额上期发生额变动原因说明变动比例

收到其他与经营活动有关的现金17256495.919542035.1080.85%主要系收回保证金所致

购买商品、接受劳务支付的现金234847571.91390613424.24-39.88%主要系采购付款方式变更所致

支付其他与经营活动有关的现金62379750.2136453479.3071.12%主要系期间费用增加所致

取得投资收益收到的现金365830.35668224.00-45.25%主要系短期银行理财减少所致

处置固定资产、无形资产和其他

-3000.00-100.00%系上年子公司处置闲置资产所致长期资产收回的现金净额

购建固定资产、无形资产和其他主要系孙公司常州优咔上年算力设备

4606681.9046200887.95-90.03%

长期资产支付的现金投资所致

取得借款收到的现金113650000.00162832770.00-30.20%主要系银行借款减少所致

收到其他与筹资活动有关的现金19432495.963444238.93464.20%主要系票据贴现所致主要系偿还银行借款及融资租赁款所

偿还债务支付的现金161565104.1780300000.00101.20%致

分配股利、利润或偿付利息支付

2471681.4333067062.66-92.53%主要系上年利润分配所致

的现金汇率变动对现金及现金等价物的

-144457.1764671.11-323.37%主要系汇率波动所致影响

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二、股东信息

（一）普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况表

单位：股

报告期末普通股股东总数25954报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）0

前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持有有限售条质押、标记或冻结情况股东名称股东性质持股比例持股数量件的股份数量股份状态数量

张德生境内自然人21.53%288435000不适用0

盛涛境内自然人10.28%137752000不适用0

张禾阳境内自然人9.23%123615009271125不适用0

闫楠境内自然人5.00%67000006700000质押6700000浙江金证资产管理有限公司

－金证红升1其他5.00%67000000不适用0号私募证券投资基金浙江万马智能境内非国有法

科技集团有限1.50%20100000不适用0人公司

张珊珊境内自然人1.15%15439101157932不适用0

丰建国境内自然人0.79%10641800不适用0

周金明境内自然人0.68%9077300不适用0

章志坚境内自然人0.64%8584000不适用0

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份、高管锁定股）股份种类及数量股东名称持有无限售条件股份数量股份种类数量张德生28843500人民币普通股28843500盛涛13775200人民币普通股13775200

浙江金证资产管理有限公司－金

6700000人民币普通股6700000

证红升1号私募证券投资基金张禾阳3090375人民币普通股3090375浙江万马智能科技集团有限公司2010000人民币普通股2010000丰建国1064180其他1064180人民币普通股90030周金明907730其他817700章志坚858400其他858400人民币普通股308000盛文妹609400其他301400香港中央结算有限公司595248人民币普通股595248

张德生与张珊珊、张禾阳系父女关系；张德生系浙江万马智能科技

上述股东关联关系或一致行动的说明集团有限公司控股股东和实际控制人。除此之外，公司未知上述其他股东之间是否存在关联关系或一致行动关系。

丰建国通过申万宏源证券有限公司客户信用交易担保证券账户持股

1064180股；周金明通过普通证券账户持股90030股，通过浙商前10名股东参与融资融券业务股东情况说明（如证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持股817700股；章有）志坚通过国投证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持股

858400股；盛文妹通过普通证券账户持股30800股，通过中信证

券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持股301400股。

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用□不适用

前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用□不适用

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（二）公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表

□适用□不适用

（三）限售股份变动情况

□适用□不适用

单位：股本期解除限售本期增加限售拟解除限售日股东名称期初限售股数期末限售股数限售原因股数股数期任职期间内每年减持股份数张禾阳9271125009271125董事锁定股量不得超过其所持股份总数

的25%任职期间内每年减持股份数张珊珊1157932001157932董事锁定股量不得超过其所持股份总数

的25%

董事锁定股，任期届满前辞第四届董事会闫楠5025000016750006700000任，仍需要锁届满后6个月定

合计154540570167500017129057----

三、其他重要事项

□适用□不适用

报告期内，公司根据《公司法》《关于新公司法配套制度规则实施相关过渡期安排》《上市公司章程指引》等相关规定取消监事会并修订《公司章程》，监事会取消后其职权由董事会审计委员会行使，《万马科技股份有限公司监事会议事规则》相应废止。

四、季度财务报表

（一）财务报表

1、合并资产负债表

编制单位：万马科技股份有限公司

2025年09月30日

单位：元项目期末余额期初余额

流动资产：

货币资金63948724.1063014822.39结算备付金拆出资金

交易性金融资产25000000.00衍生金融资产

应收票据32500521.0474070315.19

应收账款549470845.77408149709.17

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应收款项融资3978488.008871769.62

预付款项20791739.4720841532.27应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款15516084.0740150332.07

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货65981736.6667858282.14

其中：数据资源

合同资产400486.02304436.70持有待售资产

一年内到期的非流动资产11962500.00

其他流动资产10038056.486370793.47

流动资产合计787626681.61701594493.02

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款长期股权投资其他权益工具投资

其他非流动金融资产1000000.001000000.00投资性房地产

固定资产103256360.35109206835.40在建工程生产性生物资产油气资产

使用权资产5141597.7620354426.21

无形资产46611096.9046142122.83

其中：数据资源

开发支出4604019.44

其中：数据资源商誉

长期待摊费用12270801.1713506250.18

递延所得税资产12021496.2012927614.65

其他非流动资产173305952.26178989975.07

非流动资产合计353607304.64386731243.78

资产总计1141233986.251088325736.80

流动负债：

短期借款69921691.6164528494.68向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债

应付票据103979177.8842253564.56

应付账款197749658.17213543525.68预收款项

合同负债140922707.2587941158.39卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬11660665.3816969995.22

应交税费4660210.556760672.83

7万马科技股份有限公司2025年第三季度报告

其他应付款24888158.2128865369.43

其中：应付利息应付股利应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债1072096.396019593.58

其他流动负债26541191.8562236166.77

流动负债合计581395557.29529118541.14

非流动负债：

保险合同准备金

长期借款28118136.1146040761.12应付债券

其中：优先股永续债

租赁负债5065270.1214546942.95长期应付款长期应付职工薪酬预计负债递延收益

递延所得税负债868425.142822828.97

其他非流动负债11675708.9113653474.12

非流动负债合计45727540.2877064007.16

负债合计627123097.57606182548.30

所有者权益：

股本134000000.00134000000.00其他权益工具

其中：优先股永续债

资本公积159047698.18159047698.18

减：库存股其他综合收益专项储备

盈余公积10374624.2010374624.20一般风险准备

未分配利润211404057.90178720866.12

归属于母公司所有者权益合计514826380.28482143188.50

少数股东权益-715491.60

所有者权益合计514110888.68482143188.50

负债和所有者权益总计1141233986.251088325736.80

法定代表人：张禾阳主管会计工作负责人：朱青芳会计机构负责人：章显栋

2、合并年初到报告期末利润表

单位：元项目本期发生额上期发生额

一、营业总收入557054657.21385478244.70

其中：营业收入557054657.21385478244.70利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本525416588.49361843539.27

其中：营业成本382641119.06241648935.20利息支出手续费及佣金支出

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退保金赔付支出净额提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加3328296.593636109.83

销售费用67402387.3551369808.90

管理费用31118457.8027653150.72

研发费用43866655.0835175850.83

财务费用-2940327.392359683.79

其中：利息费用2599186.312516293.88

利息收入195137.35359421.62

加：其他收益9283869.4910827616.14投资收益（损失以“－”号填

365830.35668224.00

列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益汇兑收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“－”号填列）公允价值变动收益（损失以“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”号-3434943.48-2067286.30

填列）资产减值损失（损失以“-”号-1601002.56-437224.37

填列）资产处置收益（损失以“-”号-681275.97-18984.76

填列）三、营业利润（亏损以“－”号填

35570546.5532607050.14

列）

加：营业外收入1399.97120502.89

减：营业外支出816490.72146728.06四、利润总额（亏损总额以“－”号

34755455.8032580824.97

填列）

减：所得税费用2787755.621356317.52五、净利润（净亏损以“－”号填

31967700.1831224507.45

列）

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以

31967700.1831224507.45“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润

32683191.7831224507.45（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”-715491.60号填列）

六、其他综合收益的税后净额归属母公司所有者的其他综合收益

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的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合收益

1.重新计量设定受益计划变动

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综合收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后净额

七、综合收益总额31967700.1831224507.45

（一）归属于母公司所有者的综合

32683191.7831224507.45

收益总额

（二）归属于少数股东的综合收益

-715491.60总额

八、每股收益：

（一）基本每股收益0.24390.2330

（二）稀释每股收益0.24390.2330

本法定代表人：张禾阳主管会计工作负责人：朱青芳会计机构负责人：章显栋

3、合并年初到报告期末现金流量表

单位：元项目本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金416939296.43437878015.34客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额

收到的税费返还5337241.217151545.59

收到其他与经营活动有关的现金17256495.919542035.10

经营活动现金流入小计439533033.55454571596.03

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购买商品、接受劳务支付的现金234847571.91390613424.24客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工及为职工支付的现金98093863.9586845972.06

支付的各项税费21860143.9926392858.06

支付其他与经营活动有关的现金62379750.2136453479.30

经营活动现金流出小计417181330.06540305733.66

经营活动产生的现金流量净额22351703.49-85734137.63

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金11962500.0013359951.50

取得投资收益收到的现金365830.35668224.00

处置固定资产、无形资产和其他长

3000.00

期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金270584110.44225180961.77

投资活动现金流入小计282912440.79239212137.27

购建固定资产、无形资产和其他长

4606681.9046200887.95

期资产支付的现金投资支付的现金质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

支付其他与投资活动有关的现金266000000.00244833600.00

投资活动现金流出小计270606681.90291034487.95

投资活动产生的现金流量净额12305758.89-51822350.68

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金

取得借款收到的现金113650000.00162832770.00

收到其他与筹资活动有关的现金19432495.963444238.93

筹资活动现金流入小计133082495.96166277008.93

偿还债务支付的现金161565104.1780300000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的

2471681.4333067062.66

现金

其中：子公司支付给少数股东的

股利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金4344557.124193373.78

筹资活动现金流出小计168381342.72117560436.44

筹资活动产生的现金流量净额-35298846.7648716572.49

四、汇率变动对现金及现金等价物的

-144457.1764671.11影响

五、现金及现金等价物净增加额-785841.55-88775244.71

加：期初现金及现金等价物余额47971286.86137577558.88

六、期末现金及现金等价物余额47185445.3148802314.17

（二）2025年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况

□适用□不适用

11万马科技股份有限公司2025年第三季度报告

（三）审计报告

第三季度财务会计报告是否经过审计

□是□否

公司第三季度财务会计报告未经审计。

万马科技股份有限公司董事会

2025年10月24日

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