证券代码：300740 证券简称：水羊股份 公告编号：2026-077

水羊集团股份有限公司

2026 年第三季度报告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

重要内容提示：

1.董事会及董事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担

个别和连带的法律责任。

2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。

3.第三季度财务会计报告是否经过审计

□是 □否

一、主要财务数据

（一） 主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□是 □否

本报告期比上年同期 年初至报告期末比上

本报告期 年初至报告期末

增减 年同期增减

营业收入（元） 1157879881.44 27.34% 3667574346.18 7.58%归属于上市公司股东

13764454.86 9.39% 100865892.81 -25.77%

的净利润（元）归属于上市公司股东

的扣除非经常性损益 15447227.73 49.23% 98716257.77 -24.61%

的净利润（元）经营活动产生的现金

-- -- 145266235.25 -23.14%

流量净额（元）基本每股收益（元/

0.0298 -9.15% 0.2524 -28.25%

股）稀释每股收益（元/

0.0322 -20.30% 0.2524 -27.03%

股）加权平均净资产收益

0.45% -0.21% 4.27% -2.15%

率

本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减

总资产（元） 4353146592.40 4448306127.28 -2.14%归属于上市公司股东

2911642120.02 2230467983.70 30.54%

的所有者权益（元）

注：“本报告期”指本季度初至本季度末 3 个月期间。

（二） 非经常性损益项目和金额

□适用 □不适用

单位：元

项目 本报告期金额 年初至报告期期末金额 说明非流动性资产处置损益（包括已计提资产减-54044.75 -16549.51值准备的冲销部分）计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确

192366.42 4822446.37

定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外）除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负-2909637.88 -938290.20债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益

除上述各项之外的其他营业外收入和支出 471126.98 -997552.50

减：所得税影响额 -570108.26 713682.21

少数股东权益影响额（税后） -47308.10 6736.91

合计 -1682772.87 2149635.04 --

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用 □不适用公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用 □不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

（三） 主要会计数据和财务指标发生变动的情况及原因

□适用 □不适用

单位：元

资产负债表项目 期末余额 期初余额 变动比例 说明

交易性金融资产 61349077.85 134660917.83 -54.44% 主要系本期出售交易性金融资产及收回理财所致

预付款项 197475650.22 144542873.53 36.62% 主要系本期预付供应商款项增加所致

长期待摊费用 42463044.37 31443296.44 35.05% 主要系本期新增装修费所致

其他非流动资产 5078891.31 1349984.31 276.22% 主要系本期增加预付工程款所致

短期借款 30000552.96 313537464.47 -90.43% 主要系本期归还短期借款所致

应付票据 - 3220872.98 -100.00% 主要系本期支付到期票据所致

合同负债 16656743.43 25993865.39 -35.92% 主要系本期预收款减少所致

一年内到期的非流动负债 177725942.45 312601318.10 -43.15% 主要系本期一年内到期的长期借款减少所致

长期借款 601304594.00 287254785.06 109.33% 主要系本期新增长期借款所致

应付债券 - 635270160.05 -100.00% 主要系本期可转债转股及赎回所致

租赁负债 28949080.64 43635843.73 -33.66% 主要系本期租赁负债正常摊销变动所致

递延所得税负债 23096423.05 39456417.87 -41.46% 主要系本期债券对应递延所得税负债减少所致

其他权益工具 - 62040759.48 -100.00% 主要系本期可转债转股及赎回所致

资本公积 1150350869.65 465313035.39 147.22% 主要系本期可转债转股及赎回所致

其他综合收益 -14871802.67 39022173.30 -138.11% 主要系汇率变动的影响所致

利润表项目 本期发生额 上期发生额 变动比例 说明

投资收益（损失以“－”号填列） 95836.50 2230646.86 -95.70% 主要系本期出售金融资产及分红所致

信用减值损失（损失以“－”号填列） -4322410.44 -7050629.37 38.69% 主要系本期计提坏账准备所致

资产减值损失（损失以“－”号填列） -45510520.58 -34698014.32 -31.16% 主要系本期计提存货跌价准备所致

资产处置收益（损失以“－”号填列） -16549.51 96927.33 -117.07% 主要系本期出售资产所致

营业外支出 2707714.80 663386.46 308.17% 主要系本期对外捐赠所致

所得税费用 14540951.23 22110429.97 -34.23% 主要系本期利润变动影响所致

二、股东信息

（一） 普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况表

单位：股

报告期末普通股股东总数 35662 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有） 0

前 10 名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）

持有有限售条 质押、标记或冻结情况

股东名称 股东性质 持股比例 持股数量

件的股份数量 股份状态 数量

湖南御家投资 境内非国有法

21.80% 95904214 0 质押 30880000

管理有限公司 人长沙汀汀企业

管理咨询合伙 境内非国有法

10.12% 44523000 0 质押 8000000

企业（有限合 人伙）

戴跃锋 境内自然人 8.89% 39086611 29314958 质押 9290000长沙御投投资境内非国有法

管理合伙企业 1.86% 8200224 0 不适用 0人（有限合伙）长沙御投叁号

企业管理咨询 境内非国有法

0.72% 3177815 0 不适用 0合伙企业（有 人限合伙）香港中央结算

境外法人 0.60% 2639884 0 不适用 0有限公司水羊集团股份

有限公司－

其他 0.57% 2494560 0 不适用 0

2025 年员工持

股计划

丁志刚 境内自然人 0.46% 2039356 0 不适用 0

何磊 境内自然人 0.37% 1608796 0 不适用 0

刘海浪 境内自然人 0.35% 1542954 0 不适用 0

前 10 名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份、高管锁定股）股份种类及数量

股东名称 持有无限售条件股份数量

股份种类 数量

湖南御家投资管理有限公司 95904214 人民币普通股 95904214长沙汀汀企业管理咨询合伙企业

44523000 人民币普通股 44523000（有限合伙）

戴跃锋 9771653 人民币普通股 9771653长沙御投投资管理合伙企业（有

8200224 人民币普通股 8200224限合伙）长沙御投叁号企业管理咨询合伙

3177815 人民币普通股 3177815企业（有限合伙）

香港中央结算有限公司 2639884 人民币普通股 2639884

水羊集团股份有限公司－2025

2494560 人民币普通股 2494560年员工持股计划

丁志刚 2039356 人民币普通股 2039356

何磊 1608796 人民币普通股 1608796

刘海浪 1542954 人民币普通股 1542954

公司实际控制人、董事长、总经理戴跃锋先生与湖南御家投资管理

有限公司、长沙汀汀企业管理咨询合伙企业（有限合伙）为一致行上述股东关联关系或一致行动的说明 动关系。详情请参见公司 2025 年年度报告“第七节 三、股东和实际控制人情况之公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图”。

前 10 名股东参与融资融券业务股东情况说明（如不适用

有）

注：截至 2026 年 9 月 30 日，公司回购专用证券账户持有公司普通股 A 股数量 5602590 股，占本期末总股本的比例为 1.27%，依照要求不纳入公司前 10 名股东列示，特此说明。

持股 5%以上股东、前 10 名股东及前 10 名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用 □不适用

前 10 名股东及前 10 名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用 □不适用

（二） 公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表

□适用 □不适用

（三） 限售股份变动情况

□适用 □不适用

单位：股

本期解除限售 本期增加限售 拟解除限售日

股东名称 期初限售股数 期末限售股数 限售原因

股数 股数 期高管锁定股于

戴跃锋 29314958 0 0 29314958 高管锁定股 任期届满六个月后高管锁定股于

张虎儿 681618 0 0 681618 高管锁定股 任期届满六个月后高管锁定股于

吴小瑾 494214 0 0 494214 高管锁定股 任期届满六个月后高管锁定股于

黄晨泽 408786 0 0 408786 高管锁定股 任期届满六个月后

2026 年 2 月 8

陈喆 45796 45796 0 0 高管锁定股日

2026 年 2 月 8

晏德军 37041 37041 0 0 高管锁定股日高管锁定股于

王英平 21955 0 0 21955 高管锁定股 任期届满六个月后

2026 年 2 月 8

宾婧 5243 5243 0 0 高管锁定股日高管锁定股于

颜红玉 3826 0 0 3826 高管锁定股 任期届满六个月后

2026 年 2 月 8

王淼 1570 1570 0 0 高管锁定股日高管锁定股于

旷毅 0 0 75 75 高管锁定股 任期届满六个月后

合计 31015007 89650 75 30925432 -- --

三、其他重要事项

□适用 □不适用

1、提前赎回“水羊转债”并摘牌

公司于 2026 年 7 月 13 日召开第四届董事会 2026 年第二次临时会议，审议通过了《关于提前赎回“水羊转债”的议案》，经过审慎考虑，公司董事会同意行使“水羊转债”的提前赎回权利。具体内容详见公司 2026 年 7 月 14 日于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于提前赎回“水羊转债”的公告》（公告编号：2026-040）。

根据中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司提供的数据，截至赎回登记日（2026 年 8 月 3 日）收市后，“水羊转债”尚有 14303 张未转股，即本次赎回“水羊转债”的数量为 14303 张，赎回价格为 100.602 元/张（含息税）。本次赎回共计支付赎回款 1438910.40 元（不含手续费）。具体内容详见公司 2026 年 8 月 11 日于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《“水羊转债”赎回结果公告》（公告编号：2026-062）。

本次赎回为全部赎回，赎回完成后，“水羊转债”将不再继续流通和交易，“水羊转债”因不再具备上市条件而需办理摘牌。自 2026 年 8 月 12 日起，公司发行的“水羊转债”（债券代码：123188）在深圳证券交易所摘牌。具体内容详见公司 2026 年 8 月 11 日于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于“水羊转债”摘牌的公告》（公告编号：2026-063）。

2、2026 年员工持股计划

公司分别于 2026 年 8 月 27 日召开第四届董事会 2026 年第二次定期会议，于 2026 年 9 月 22 日召开 2026 年第一次临时股东会，批准实施 2026 年员工持股计划，具体内容详见公司于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的相关公告。

四、季度财务报表

（一） 财务报表

1、合并资产负债表

编制单位：水羊集团股份有限公司

2026 年 09 月 30 日

单位：元

项目 期末余额 期初余额

流动资产：

货币资金 636399377.90 679155125.84结算备付金拆出资金

交易性金融资产 61349077.85 134660917.83衍生金融资产

应收票据 175815.89

应收账款 405290115.88 414028331.61应收款项融资

预付款项 197475650.22 144542873.53应收保费应收分保账款应收分保合同准备金

其他应收款 50492651.91 51243835.51

其中：应收利息应收股利买入返售金融资产

存货 812132110.98 752437223.47

其中：数据资源合同资产持有待售资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 62247211.20 81864744.23

流动资产合计 2225562011.83 2257933052.02

非流动资产：

发放贷款和垫款债权投资其他债权投资长期应收款

长期股权投资 41511945.26 40620011.15

其他权益工具投资 78329600.00 78329600.00其他非流动金融资产

投资性房地产 96676575.26 101363024.80

固定资产 885337887.29 913668926.67

在建工程 15030903.30 16531529.79生产性生物资产油气资产

使用权资产 56553192.52 68849403.47

无形资产 270212026.50 278063090.48

其中：数据资源开发支出

其中：数据资源

商誉 475065918.43 507988092.91

长期待摊费用 42463044.37 31443296.44

递延所得税资产 161324596.33 152166115.24

其他非流动资产 5078891.31 1349984.31

非流动资产合计 2127584580.57 2190373075.26

资产总计 4353146592.40 4448306127.28

流动负债：

短期借款 30000552.96 313537464.47向中央银行借款拆入资金交易性金融负债衍生金融负债

应付票据 3220872.98

应付账款 158780356.28 140971261.25预收款项

合同负债 16656743.43 25993865.39卖出回购金融资产款吸收存款及同业存放代理买卖证券款代理承销证券款

应付职工薪酬 68068603.45 67693988.55

应交税费 62168344.03 49828964.83

其他应付款 248778558.41 278384443.07

其中：应付利息应付股利应付手续费及佣金应付分保账款持有待售负债

一年内到期的非流动负债 177725942.45 312601318.10

其他流动负债 24294617.53 19444615.86

流动负债合计 786473718.54 1211676794.50

非流动负债：

保险合同准备金

长期借款 601304594.00 287254785.06

应付债券 635270160.05

其中：优先股永续债

租赁负债 28949080.64 43635843.73长期应付款长期应付职工薪酬预计负债

递延收益 2144277.25 2349845.03

递延所得税负债 23096423.05 39456417.87其他非流动负债

非流动负债合计 655494374.94 1007967051.74

负债合计 1441968093.48 2219643846.24

所有者权益：

股本 439902379.00 390009810.00

其他权益工具 62040759.48

其中：优先股永续债

资本公积 1150350869.65 465313035.39

减：库存股 97819875.32 97819875.32

其他综合收益 -14871802.67 39022173.30专项储备

盈余公积 29502808.46 29502808.46一般风险准备

未分配利润 1404577740.90 1342399272.39

归属于母公司所有者权益合计 2911642120.02 2230467983.70

少数股东权益 -463621.10 -1805702.66

所有者权益合计 2911178498.92 2228662281.04

负债和所有者权益总计 4353146592.40 4448306127.28

法定代表人：戴跃锋 主管会计工作负责人：邹飞 会计机构负责人：马琼

2、合并年初到报告期末利润表

单位：元

项目 本期发生额 上期发生额

一、营业总收入 3667574346.18 3409024283.81

其中：营业收入 3667574346.18 3409024283.81利息收入已赚保费手续费及佣金收入

二、营业总成本 3506354873.25 3219223041.99

其中：营业成本 1164451303.61 1158980027.00利息支出手续费及佣金支出退保金赔付支出净额提取保险责任准备金净额保单红利支出分保费用

税金及附加 15501614.45 13447684.63

销售费用 1992308453.13 1720402282.13

管理费用 211111836.02 192531528.33

研发费用 79098421.07 74942262.46

财务费用 43883244.97 58919257.44

其中：利息费用 32549463.11 44595276.90

利息收入 8883094.50 4473917.63

加：其他收益 5870581.62 6877508.86投资收益（损失以“－”号填

95836.50 2230646.86

列）

其中：对联营企业和合营

1465520.30 852485.62

企业的投资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认收益汇兑收益（损失以“-”号填列）净敞口套期收益（损失以“－”号填列）公允价值变动收益（损失以

431393.60 0.00“－”号填列）信用减值损失（损失以“-”号-4322410.44 -7050629.37

填列）资产减值损失（损失以“-”号-45510520.58 -34698014.32

填列）资产处置收益（损失以“-”号-16549.51 96927.33

填列）三、营业利润（亏损以“－”号填

117767804.12 157257681.18

列）

加：营业外收入 1710162.30 1654524.01

减：营业外支出 2707714.80 663386.46四、利润总额（亏损总额以“－”号

116770251.62 158248818.73

填列）

减：所得税费用 14540951.23 22110429.97五、净利润（净亏损以“－”号填

102229300.39 136138388.76

列）

（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以

102229300.39 136138388.76“－”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）

（二）按所有权归属分类

1.归属于母公司股东的净利润

100865892.81 135878732.78（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”

1363407.58 259655.98号填列）

六、其他综合收益的税后净额 -53910287.22 1868502.85归属母公司所有者的其他综合收益

-53893975.97 1882657.24的税后净额

（一）不能重分类进损益的其他综合收益

1.重新计量设定受益计划变动

额

2.权益法下不能转损益的其他

综合收益

3.其他权益工具投资公允价值

变动

4.企业自身信用风险公允价值

变动

5.其他

（二）将重分类进损益的其他综

-53893975.97 1882657.24合收益

1.权益法下可转损益的其他综

合收益

2.其他债权投资公允价值变动

3.金融资产重分类计入其他综

合收益的金额

4.其他债权投资信用减值准备

5.现金流量套期储备

6.外币财务报表折算差额 -53893975.97 1882657.24

7.其他

归属于少数股东的其他综合收益的

-16311.25 -14154.39税后净额

七、综合收益总额 48319013.17 138006891.61

（一）归属于母公司所有者的综合

46971916.84 137761390.02

收益总额

（二）归属于少数股东的综合收益

1347096.33 245501.59

总额

八、每股收益：

（一）基本每股收益 0.2524 0.3518

（二）稀释每股收益 0.2524 0.3459

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00 元，上期被合并方实现的净利润为：0.00 元。

法定代表人：戴跃锋 主管会计工作负责人：邹飞 会计机构负责人：马琼

3、合并年初到报告期末现金流量表

单位：元

项目 本期发生额 上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 3543549556.10 3305271461.20客户存款和同业存放款项净增加额向中央银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保业务现金净额保户储金及投资款净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金拆入资金净增加额回购业务资金净增加额代理买卖证券收到的现金净额收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金 17501280.41 16201059.75

经营活动现金流入小计 3561050836.51 3321472520.95

购买商品、接受劳务支付的现金 1282885335.34 1345450579.54客户贷款及垫款净增加额存放中央银行和同业款项净增加额支付原保险合同赔付款项的现金拆出资金净增加额

支付利息、手续费及佣金的现金支付保单红利的现金

支付给职工及为职工支付的现金 383403247.41 369341828.77

支付的各项税费 109043652.79 103414186.49

支付其他与经营活动有关的现金 1640452365.72 1314276397.75

经营活动现金流出小计 3415784601.26 3132482992.55

经营活动产生的现金流量净额 145266235.25 188989528.40

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 185381441.84 209654307.57

取得投资收益收到的现金 6992107.94 1378161.24

处置固定资产、无形资产和其他长

56074.08 206544.29

期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 192429623.86 211239013.10

购建固定资产、无形资产和其他长

55937122.12 69549159.62

期资产支付的现金

投资支付的现金 80000000.00 208313370.14质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的

4999747.83

现金净额支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 135937122.12 282862277.59

投资活动产生的现金流量净额 56492501.74 -71623264.49

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金

取得借款收到的现金 479951000.00 573312798.73收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 479951000.00 573312798.73

偿还债务支付的现金 574579775.12 506174493.93

分配股利、利润或偿付利息支付的

64762935.02 27876963.50

现金

其中：子公司支付给少数股东的

股利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金 27975420.39 118363622.67

筹资活动现金流出小计 667318130.53 652415080.10

筹资活动产生的现金流量净额 -187367130.53 -79102281.37

四、汇率变动对现金及现金等价物的

-16623243.14 1099898.83影响

五、现金及现金等价物净增加额 -2231636.68 39363881.37

加：期初现金及现金等价物余额 598912116.07 434298340.03

六、期末现金及现金等价物余额 596680479.39 473662221.40

（二） 2026 年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况

□适用 □不适用

（三） 审计报告

第三季度财务会计报告是否经过审计

□是 □否

公司第三季度财务会计报告未经审计。

水羊集团股份有限公司董事会

2026 年 10 月 30 日