湖北祥源新材科技股份有限公司

2025年度财务决算报告

一、2025年度公司财务报表审计情况

公司2025年12月31日合并及母公司资产负债表、2025年度合并及母公司

利润表、2025年度合并及母公司现金流量表、2025年度合并及母公司股东权益

变动表及相关报表附注经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具天健审〔2026〕10279号标准无保留意见的审计报告。

二、主要财务数据和指标

单位：万元本年比上年项目2025年2024年增减

营业收入60349.1747586.1626.82%

归属于上市公司股东的净利润4970.402557.5194.35%归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的

4167.401490.58179.58%

净利润

经营活动产生的现金流量净额3445.961238.70178.19%

基本每股收益(元/股)0.370.2454.17%

稀释每股收益(元/股)0.370.2454.17%

加权平均净资产收益率3.53%2.52%1.01%本年末比上项目2025年末2024年末年末增减

资产总额154967.17155667.65-0.45%

归属于上市公司股东的净资产141953.99139705.351.61%

三、财务状况

（一）资产构成情况分析

单位：万元2025年末2025年初本年比上年项目金额占比金额占比增减

货币资金17139.7811.06%17009.7510.93%0.76%

交易性金融资产3838.002.48%13810.008.87%-72.21%

应收账款15717.6010.14%12340.107.93%27.37%

应收款项融资2262.911.46%2869.441.84%-21.14%

预付款项1359.400.88%1399.100.90%-2.84%

其他应收款239.470.15%119.430.08%100.51%

存货10812.086.98%7970.125.12%35.66%

其他流动资产6897.594.45%7595.924.88%-9.19%

长期股权投资611.560.39%--100.00%

固定资产84421.5154.48%76601.0449.21%10.21%

在建工程2496.721.61%6931.044.45%-63.98%

使用权资产115.190.07%279.900.18%-58.85%

无形资产6946.824.48%7302.304.69%-4.87%

长期待摊费用514.690.33%398.480.26%29.16%

递延所得税资产10.310.01%7.740.00%33.24%

其他非流动资产1583.541.02%1033.280.66%53.25%

资产总计154967.17100.00%155667.65100.00%-0.45%

资产同比发生重大变动的主要影响因素说明：

1、交易性金融资产减少主要系本期理财产品到期赎回所致;

2、应收账款增加主要系销售收入增加、应收账款随之增加所致;

3、应收款项融资减少主要系使用票据背书结算、票据到期收现以及票据贴现所

致;

4、其他应收款增加主要系本期物流待赔款增加所致;

5、存货增加主要系原材料战略备库及自制半成品、库存商品增加所致;

6、长期股权投资增加主要系本期新增对外投资所致;

7、固定资产增加主要系设备增加、房屋建筑物转固所致;8、在建工程减少主要系房屋建筑物及公司募集资金投资项目陆续完工转为固定

资产所致；

9、使用权资产减少主要系房屋租赁到期所致；

10、长期待摊费用增加主要系专利使用权及装修费增加所致；

11、其他非流动资产增加主要系预付设备、工程款增加所致。

（二）负债构成分析

单位：万元

2025年末2025年初本年比上年

项目金额占比金额占比增减

短期借款2001.2715.38%2001.3912.54%-0.01%

应付票据712.755.48%1811.0611.35%-60.64%

应付账款3471.8326.68%4394.7427.53%-21.00%

合同负债142.131.09%157.490.99%-9.76%

应付职工薪酬1811.3313.92%1454.799.11%24.51%

应交税费297.822.29%949.995.95%-68.65%

其他应付款90.250.69%323.372.03%-72.09%一年内到期的非流

动负债97.570.75%209.461.31%-53.42%

其他流动负债11.570.09%7.920.05%45.97%

租赁负债23.460.18%77.270.48%-69.64%

递延收益3579.7427.51%3830.3824.00%-6.54%

递延所得税负债773.465.94%744.434.66%3.90%

负债总计13013.18100.00%15962.30100.00%-18.48%

上述负债本年较上年的大幅变动的主要原因是：

1、应付票据减少主要系未到期的应付票据减少所致；

2、应付账款减少主要系厂房和办公楼及设备款项结算所致；

3、应交税费减少主要系应交企业所得税、增值税减少所致；

4、其他应付款减少主要系本期限制性股票回购义务减少所致；5、一年内到期的非流动负债减少主要系房屋租赁减少所致；

6、其他流动负债增加主要系待转销项税额增加所致；

7、租赁负债减少主要系房屋租赁减少所致。

（三）所有者权益构成分析

单位：万元本年比上年增项目2025年末2025年初减

股本13806.5213835.69-0.21%

资本公积99429.1899696.66-0.27%

库存股5914.856211.50-4.78%

其他综合收益-29.59269.77-110.97%

盈余公积4110.943884.295.84%

未分配利润30551.7928230.448.22%

归属于母公司股东权益合计141953.99139705.351.61%

上述所有者权益本年较上年的大幅变动的主要原因是：

1、其他综合收益减少主要系人民币汇率变动导致境外子公司外币报表折算差额减少所致。

（四）利润表分析

单位：万元本年比上年项目2025年度2024年度增减

一、营业总收入60349.1747586.1626.82%

减：营业成本43268.2333624.0028.68%

税金及附加727.14682.626.52%

销售费用2104.111742.1520.78%

管理费用7217.946717.167.46%

研发费用2687.172277.0518.01%财务费用-317.11426.38-174.37%

加：其他收益929.781039.87-10.59%

投资收益(损失以“-”号填列)190.44491.13-61.22%

信用减值损失(损失以“-”号填列)-212.96-133.0860.02%

资产减值损失(损失以“-”号填列)-284.65-203.7539.70%

资产处置收益(损失以“-”号填列)47.2932.6244.96%

二、营业利润(亏损以“-”号填列)5331.603343.5759.46%

加：营业外收入2.802.0834.80%

减：营业外支出182.91113.3361.40%

三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)5151.483232.3259.37%

减：所得税费用181.08674.81-73.17%

四、归属于上市公司股东的净利润(净亏损以

4970.402557.5194.35%

“-”号填列)

上述利润表本年较上年的大幅变动的主要原因是：

1、销售费用增加主要系报告期内销售人员薪酬及市场拓展费增加所致；

2、研发费用增加主要系报告期内职工薪酬及研发材料投入增加所致；

3、财务费用减少主要系上年可转债转股及赎回后，本报告期可转债利息费

用相应减少所致；

4、投资收益减少主要系本期购买理财产品减少导致收益同步减少，以及权

益法核算长期股权投资享有被投资单位净损益份额减少所致；

5、信用减值损失增加主要系应收账款计提坏账损失增加所致；

6、资产减值损失增加主要系本期计提存货跌价准备增加所致；

7、资产处置损失增加主要系处置固定资产增加所致；

8、营业外支出增加主要系报废固定资产增加所致；

9、所得税费用减少主要系系本期纳税调增影响减少以及海外工厂享受所得税优惠所致。

（五）现金流量分析单位：万元本年比上年项目2025年度2024年度增减

一、经营活动产生的现金流量净额3445.961238.70178.19%

经营活动现金流入小计56144.7047501.6818.20%

经营活动现金流出小计52698.7446262.9813.91%

二、投资活动产生的现金流量净额-30.36-4855.0199.37%

投资活动现金流入小计47367.6070387.91-32.70%

投资活动现金流出小计47397.9775242.92-37.01%

三、筹资活动产生的现金流量净额-2996.93-12710.5376.42%

筹资活动现金流入小计2000.004000.00-50.00%

筹资活动现金流出小计4996.9316710.53-70.10%

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响-187.32216.60-186.48%

五、现金及现金等价物净增加额231.35-16110.24101.44%

期初现金及现金等价物余额16503.8432614.08-49.40%

六、期末现金及现金等价物余额16735.1916503.841.40%

上述现金流量表本年较上年的大幅变动的主要原因是：

1、经营活动产生的现金流量净额较上年增长178.19%，主要系报告期内销售

商品收到现金增加所致；

2、投资活动产生的现金流量净额较上年增长99.37%，主要系报告期内购买

理财产品减少所致；

3、筹资活动产生的现金流量净额较上年增长76.42%，主要系上年度偿还借

款、分配股利偿付利息及回购股份支付的现金增加所致。

（六）偿债能力分析

评价指标2025-12-312024-12-31本年比上年增减

流动比率(倍)6.755.5820.97%速动比率(倍)4.544.0811.27%

2024年末、2025年末，公司流动比率分别为5.58和6.75，速动比率分别为

4.08和4.54，公司流动性较好。2025年末公司流动比率和速动比率较2024年末

上升主要系报告期应付票据和应付账款减少所致。

（七）营运能力分析评价指标2025年度2024年度本年比上年增减

应收账款周转率(次/年)3.643.445.81%

存货周转率(次/年)4.004.22-5.21%

2024年度、2025年度，公司应收账款周转率分别为3.44、3.64，2025年度

应收账款周转率较2024年度上升主要系报告期营业收入增加所致；公司存货周

转率分别为4.22和4.00，2025年存货周转率较2024年下降主要系报告期存货增加所致。公司营运能力总体较为稳定。

（八）盈利能力分析项目2025年度2024年度本年比上年增减

毛利率28.30%29.34%-1.04%

基本每股收益(元/股)0.370.2454.17%

报告期内，公司产品价格受市场需求调整及产品结构变化影响，毛利率比上年同期下降1.04个百分点；基本每股收益比上年同期增加54.17%，主要系归属于公司普通股股东的净利润增加导致每股收益增加。

湖北祥源新材科技股份有限公司董事会

2026年4月29日