中信证券股份有限公司

关于湖南军信环保股份有限公司

2025年度募集资金存放与使用情况的专项核查意见

中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”、“保荐人”或“独立财务顾问”）作为湖南军信环保股份有限公司（以下简称“军信股份”或“公司”）

首次公开发行股票并在深圳证券交易所创业板上市的保荐人、发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易的独立财务顾问，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所股票上市规则》《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》《上市公司募集资金监管规则》等有关规定，对军信股份2025年度募集资金存放与使用的相关情况进行了核查，核查情况及核查意见如下：

一、募集资金基本情况

（一）首次公开发行股票募集资金基本情况经中国证券监督管理委员会《关于同意湖南军信环保股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可[2022]254号）批准，并经深圳证券交易所同意，公司首次公开发行人民币普通股（A股）股票 6834.00万股，发行价格为每股人民币34.81元，募集资金总额为人民币2378915400.00元，扣除发行费用人民币113783770.20元后，公司实际募集资金净额为人民币2265131629.80元。募集资金已于2022年4月8日划至公司指定账户。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）已于2022年4月8日对公司首次公开发行股票的资金到位情

况进行了审验，并出具《验资报告》（天职业字[2022]22360号）。

截至2025年12月31日，公司累计使用募集资金人民币2190094830.58元（含募集资金专户销户结息余额永久补流的资金），以前年度已使用金额为

2148874252.30元，本报告期使用金额41220578.28元。募集资金账户余额计人民币6318541.90元（其中包含募集资金产生的利息收入扣除手续费净额合计

1人民币5455574.57元，以及闲置募集资金理财收益5826168.11元，不含80000000.00元的闲置募集资金理财）。（注：验资报告披露发行费用为

113785185.29元，与上述发行费用差异1415.09元，原因是实际发生的信息查

询专项服务费较验资报告披露的发行费用中预估的信息查询服务费减少

1415.09元。）

（二）向特定对象发行股份募集配套资金基本情况经中国证券监督管理委员会于2024年7月29日下发的《关于同意湖南军信环保股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册的批复》（证监许可[2024]1105号)核准，公司于2024年12月向特定对象发行人民币普通股

48017606股，每股面值人民币1.00元，发行价格每股人民币16.00元，募集资

金总额为人民币768281696.00元，扣除相关发行费用人民币23841260.00元(不含税)后，实际募集资金净额为人民币744440436.00元，上述募集资金已于2025年1月6日全部存入公司募集资金专项账户，并经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）出具的“众环验字[2025]1100002号”《验资报告》审验确认。

截至2025年12月31日，公司向特定对象发行股份募集配套资金累计使用募集资金人民币744617158.86元（含募集资金专户销户结息余额永久补流的资金）。募集资金已按规定用途使用完毕并办理了募集资金专户注销手续。

二、募集资金存放和管理情况

（一）募集资金管理情况

1、首次公开发行股票募集资金的管理情况为规范公司募集资金的管理和使用，保护投资者合法权益，根据《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规及

公司《募集资金管理办法》的规定，2022年4月22日，公司及子公司湖南浦湘环保能源有限公司在中国工商银行股份有限公司长沙司门口支行设立了募集资金专项账户，并与前述银行及保荐人中信证券分别签订了《募集资金三方监管协议》和《募集资金四方监管协议》，对募集资金的存放和使用实行专户管理。监

2管协议与深圳证券交易所《募集资金三方监管协议（范本）》的要求不存在重大差异，公司在使用募集资金时已经严格遵照履行。

2、向特定对象发行股份募集配套资金的管理情况为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者的利益，根据《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号—创业板上市公司规范运作》等法律、法规和规范性文件要求，以及公司《募集资金管理办法》的规定，公司分别在中信银行股份有限公司长沙梅溪湖支行、中国建设银行股份有限公司长沙华兴支行设立了募集资金专项账户，并分别与前述募集资金专项账户开户银行及独立财务顾问中信证券签署了《募集资金三方监管协议》。

（二）募集资金专户存储情况

1、截至2025年12月31日，募集资金专户存储情况如下：

公司名称银行名称银行账号余额（元）资金用途长沙市城市固体废弃物处理场灰渣填埋场

中国工商银行股份工程项目、湖南军信湖南军信环保股

有限公司长沙司门190110061920005709786318541.90环保股份有限公司技份有限公司口支行术研发中心建设项

目、补充流动资金、支付发行费用中国工商银行股份湖南军信环保股有限公司长沙司门1901100619200057124已销户份有限公司口支行长沙市污水处理厂污泥与生活垃圾清洁焚烧协同处置二期工程中国工商银行股份湖南浦湘环保能项目有限公司长沙司门1901100619200056993已销户源有限公司口支行

支付现金对价项目、中国建设银行股份湖南军信环保股

有限公司长沙华兴43050176363600002025补充流动资金项目、已销户份有限公司中介机构费用及相关支行税费中信银行股份有限湖南军信环保股公司长沙梅溪湖支8111601012900759054已销户支付现金对价项目份有限公司行合计（注）86318541.90

3注：（1）募集资金尚未使用的资金余额75036799.22元与募集资金账户余额86318541.90

元之间的差异系公司收到的银行利息收入扣除手续费净额与使用闲置募集资金购买理财产品所致。

（2）公司部分募集资金专用账户所存放的募集资金已按规定用途使用完毕，为便于募集资

金专户管理，公司分别于2022年11月18日、2025年3月6日、2025年3月7日对相应的募集资金专户办理了注销手续，并将结息余额分别转入公司及子公司的自有资金账户用于永久性补充流动资金。

2、本年度募集资金使用和结余情况

（1）首次公开发行股票募集资金使用和结余情况

2025年，公司直接使用募集资金用于募投项目4122.06万元，具体情况详见附表。募集资金累计使用和结余具体情况如下：

项目金额（元）

1、募集资金总额2378915400.00

2、加：利息收入5459672.12

3、加：闲置募集资金理财收益5826168.11

4、减：已支付发行费113783770.20

5、减：投入募投项目的金额2190094830.58

6、减：账户管理费及手续费4097.55

截至2025年12月31日募集资金余额86318541.90

其中（1）活期存款余额6318541.90

（2）理财产品余额80000000.00

（2）向特定对象发行股份募集配套资金使用和结余情况

截至2025年12月31日，公司直接使用募集资金用于募投项目744440436.00元，累计使用744617158.86元（含募集资金专户销户结息余额永久补流的资金）募集资金。募集资金已按规定用途使用完毕并办理了账户注销手续。募集资金累计使用和结余具体情况如下：

项目金额（元）

1、募集资金总额768281696.00

2、加：利息收入176731.86

3、加：闲置募集资金理财收益0.00

4、减：已支付发行费23841260.00

5、减：投入募投项目的金额744440436.00

46、减：账户管理费及手续费9.00

7、减：销户永久性补流176722.86

截至2025年12月31日募集资金余额0.00

三、本报告期募集资金的实际使用情况

（一）募集资金使用情况表

2025年度募集资金的实际使用情况详见“附表1：2025年度首次公开发行股票募集资金使用情况对照表”及“附表2：2025年度向特定对象发行股份募集配套资金使用情况对照表”。

（二）募集资金投资项目的实施地点、实施方式、实施期限变更情况

1、首次公开发行股票募集资金投资项目实施地点、实施方式、实施期限变

更情况

2023年10月25日公司召开第二届董事会第三十三次会议和第二届监事会

第二十二次会议，审议通过了《关于部分募集资金投资项目延期的议案》，同意

公司在募集资金投资项目实施主体、实施方式、募集资金投资用途及投资规模不发生变更的情况下，对募投项目“湖南军信环保股份有限公司技术研发中心建设项目”预计达到可使用状态的日期进行延期。

2025年10月28日公司召开第三届董事会第六次会议，审议通过了《关于部分募集资金投资项目延期的议案》，同意公司在募集资金投资项目实施主体、实施方式、募集资金投资用途及投资规模不发生变更的情况下，对募投项目“湖南军信环保股份有限公司技术研发中心建设项目”预计达到可使用状态的日期再次进行延期。

2、向特定对象发行股份募集配套资金项目实施地点、实施方式、实施期限

变更情况

2025年度，公司不存在募集资金投资项目的实施地点、实施方式、实施期限变更情况。

（三）募集资金投资项目先期投入及置换情况

1、首次公开发行股票募集资金投资项目先期投入及置换情况

5公司于2022年4月25日召开了第二届董事会第二十次会议和第二届监事会第十一次会议，审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金149566.33万元及已支付发行费用的自筹资金287.35万元，共计

149853.68万元。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司以募集资金置换预先已投入自筹资金情况进行了专项审核，并出具了《湖南军信环保股份有限公司以募集资金置换预先投入募投项目资金及支付发行费用的专项鉴证报告》（天职业字[2022]22436号）。公司独立董事、保荐人均对该事项发表了同意的意见。截至2022年5月20日，上述累计支出的资金已经全部置换入自有资金账户。

2025年度，公司不存在募集资金投资项目先期投入及置换情况。

2、向特定对象发行股份募集配套资金项目先期投入及置换情况

2025年度，公司不存在募集资金投资项目先期投入及置换情况。

（四）用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况

2025年度，公司不存在用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况。

（五）节余募集资金使用情况

1、首次公开发行股票募集资金投资项目节余募集资金使用情况

2022年11月18日，“长沙市污水处理厂污泥与生活垃圾清洁焚烧协同处置二期工程项目”募集资金专用账户所存放的募集资金已按规定用途使用完毕，公司对相应的募集资金专户办理了注销手续，并将结息余额分别转入公司及子公司的自有资金账户用于永久性补充流动资金，该部分结息余额计入募投项目“补充流动资金”2022年度投入。

2025年7月18日，公司召开了第三届董事会第四次会议及第三届监事会第三次会议，审议通过了《关于部分募投项目结项并将节余募集资金永久补充流动资金的议案》，同意将公司首次公开发行股票募集资金投资项目中的“长沙市城市固体废弃物处理场灰渣填埋场工程项目”结项，并将节余募集资金4106.40万元永久补充流动资金，该部分结余金额计入募投项目“补充流动资金”2025

6年度投入。

2、向特定对象发行股份募集配套资金项目节余募集资金使用情况

2025年3月7日，“向特定对象发行股份募集配套资金项目”募集资金专

用账户所存放的募集资金已按规定用途使用完毕，公司对相应的募集资金专户办理了注销手续，并将结息余额分别转入公司的自有资金账户用于永久性补充流动资金，该部分结息余额计入募投项目“补充流动资金”2025年度投入。

（六）超募资金使用情况不适用。

（七）使用暂时闲置募集资金进行现金管理的情况公司于2025年4月18日召开了第三届董事会第二次会议和第三届监事会第二次会议，审议通过了《关于公司及子公司使用部分闲置募集资金及自有资金进行现金管理的议案》，同意公司及子公司使用不超过人民币1.20亿元（含本数）闲置募集资金及不超过人民币30.00亿元（含本数）的自有资金进行现金管理，用于购买安全性高、流动性好、保本型的理财产品或存款类产品（包括但不限于结构性存款、大额存单、定期存款、通知存款等）。

1、首次公开发行股票募集资金投资项目现金管理的情况

2025年度，公司使用暂时闲置募集资金购买理财产品具体明细如下：

预期年2025年度产品

银行名称产品名称金额（元）起止期限化收益期末余额（元）收益金额类型率（元）区间累计型中国工商法人人民币银行股份结构结构性存款

2025/06/06-0.65%-

有限公司性存产品-专户120000000.000.00181587.95

2025/07/101.99%

长沙芙蓉款型2025年支行 第 212期 I款区间累计型中国工商法人人民币银行股份结构

结构性存款2025/08/18-0.65%-

有限公司性存120000000.000.00112767.12

产品-专户2025/09/220.98%长沙芙蓉款型2025年支行

第 291期 B

7预期年2025年度

产品

银行名称产品名称金额（元）起止期限化收益期末余额（元）收益金额类型率（元）款区间累计型中国工商法人人民币银行股份结构结构性存款

2025/09/26-0.65%-

有限公司性存产品-专户80000000.000.0068032.88

2025/10/280.97%

长沙芙蓉款型2025年支行 第 339期 B款区间累计型中国工商法人人民币银行股份结构结构性存款

2025/11/10-0.65%-

有限公司性存产品-专户80000000.000.0063780.82

2025/12/100.97%

长沙芙蓉款型2025年支行 第 392期 C款区间累计型中国工商法人人民币银行股份结构结构性存款截至报告

2025/12/12-0.65%-

有限公司性存产品-专户80000000.0080000000.00期末尚未

2026/01/210.97%

长沙芙蓉款型2025年到期

支行 第 392期 C款

2、向特定对象发行股份募集配套资金项目现金管理的情况

2025年度，公司未实施募集资金现金管理。

（八）尚未使用的募集资金用途及去向

公司尚未使用的募集资金存放于公司银行募集资金专户中，将按照募集资金投资项目的建设计划逐步投入。

四、变更募集资金投资项目的资金使用情况

2025年度，公司不存在变更募集资金投资项目的情况。

五、募集资金使用及披露中存在的问题

1、公司已披露的募集资金使用相关信息不存在披露不及时、不真实、不准

确、不完整的情形。

82、募集资金存放、使用、管理及披露不存在违规情形。

六、会计师对募集资金年度存放和使用情况专项报告的鉴证意见根据天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《2025年度募集资金存放与使用情况鉴证报告》（天职业字[2026]5728-3号），天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）认为：军信股份公司《湖南军信环保股份有限公司董事会关于募集资金年度存放与使用情况的专项报告》按照中国证监会《上市公司监管指

引第2号--上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、深圳证券交易所颁布的

《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号-创业板上市公司规范运作》及

相关公告格式规定编制，在所有重大方面公允反映了军信股份公司2025年度募集资金的存放与使用情况。

七、中信证券核查意见经核查，中信证券认为，军信股份2025年度募集资金存放和使用符合《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所股票上市规则》《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》《上市公司募集资金监管规则》等法规和文件的规定，对募集资金进行了专户存储和专项使用，并及时、真实、准确、完整地履行了信息披露义务，募集资金具体使用情况与公司已披露情况一致，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情况，募集资金使用不存在违规情形。

9（本页无正文，为《中信证券股份有限公司关于湖南军信环保股份有限公司2025年度募集资金存放与使用情况的专项核查意见》之签字盖章页）

保荐代表人：

杨巍巍姚伟华中信证券股份有限公司年月日

10附表1：2025年度首次公开发行股票募集资金使用情况对照表

单位：万元本年度投入

募集资金总额226513.16募集资金总4122.06额

报告期内变更用途的募集资金总额-已累计投入

累计变更用途的募集资金总额-募集资金总219009.48

累计变更用途的募集资金总额比例-额项目可是否已是否承诺投资项目截至期末投项目达到预定行性是变更项募集资金承诺调整后投资本年度投截至期末累计本年度实现达到

和超募资金投资进度(3)＝可使用状态日否发生

目(含部投资总额总额(1)入金额投入金额(2)的效益预计

向(2)/(1)期重大变

分变更)效益化长沙市污水处理厂污泥与生

活垃圾清洁焚否124696.40124696.400124713.34100.01%2021.626896.64是否烧协同处置二期工程项目长沙市城市固体废弃物处理

否39346.9939346.9915.6635240.5989.56%2021.15355.50是否场灰渣填埋场工程项目

湖南军信环保否7651.247651.2402.770.04%2027.12.31不适用不适否

11股份有限公司用

技术研发中心建设项目不适

补充流动资金否73583.4154818.394106.4059052.78107.72%不适用不适用否用承诺投资项目

-245278.04226513.024122.06219009.48----32252.14----小计超募资金投向归还银行贷款

--------------（如有）补充流动资金

--------------（如有）超募资金投向

---------------小计

合计-245278.04226513.024122.06219009.48----32252.14----

1、2023年10月25日，公司基于审慎性原则，结合当前募集资金投资项目实际进展情况，在募集资金投资项目实施主体、实施方式、募集资金投资用途及投资规模不变的前提下，对“湖南军信环保股份有限公司技术研发中心建设项目”达到预定可使用状态的日期进行未达到计划进 延期至 2025 年 12月 31日。具体内容详见公司 2023年 10月 27 日披露于巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上的《关于部分募集资度或预计收益金投资项目延期的公告》（公告编号：2023-087）。2025年10月28日，公司召开第三届董事会第六次会议，将该项目达到预定可使用的情况和原因 状态的日期再次延期至 2027年 12 月 31 日，具体内容详见公司 2025年 10 月 30 日披露于巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上的《关于部分募集资金投资项目延期的公告》（公告编号：2025-139）。

2、“补充流动资金”项目无法计算效益。

项目可行性发生重大变化的不适用情况说明

12超募资金的金

额、用途及使不适用用进展情况募集资金投资项目实施地点不适用变更情况募集资金投资项目实施方式不适用调整情况公司于2022年4月25日召开了第二届董事会第二十次会议，审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金149566.33万元及已支付发行费用的自筹资金287.35万募集资金投资元，共计149853.68万元。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司以募集资金置换预先已投入自筹资金情况进行了专项审核，项目先期投入并出具了《湖南军信环保股份有限公司以募集资金置换预先投入募投项目资金及支付发行费用的专项鉴证报告》（天职业字[2022]22436及置换情况号）。公司独立董事、保荐人均对该事项发表了同意的意见。截至2022年5月20日，上述累计支出的资金已经全部置换入自有资金账户。

用闲置募集资金暂时补充流不适用动资金情况公司于2025年4月18日召开了第三届董事会第二次会议和第三届监事会第二次会议，审议通过了《关于公司及子公司使用部分闲置募用闲置募集资集资金及自有资金进行现金管理的议案》，同意公司及子公司使用不超过人民币1.20亿元（含本数）闲置募集资金及不超过人民币30.00金进行现金管亿元（含本数）的自有资金进行现金管理，用于购买安全性高、流动性好、保本型的理财产品或存款类产品（包括但不限于结构性存款、理情况大额存单、定期存款、通知存款等），截至报告期末，尚有0.8亿元募集资金理财尚未到期。

2022年11月18日，“长沙市污水处理厂污泥与生活垃圾清洁焚烧协同处置二期工程项目”募集资金专用账户所存放的募集资金已按规

项目实施出现

定用途使用完毕，公司对相应的募集资金专户办理了注销手续，并将结息余额分别转入公司及子公司的自有资金账户用于永久性补充流募集资金节余动资金，该部分结息余额计入募投项目“补充流动资金”2022年度投入。

的金额及原因2025年7月18日，公司召开了第三届董事会第四次会议及第三届监事会第三次会议，审议通过了《关于部分募投项目结项并将节余募

13集资金永久补充流动资金的议案》，同意将公司首次公开发行股票募集资金投资项目中的“长沙市城市固体废弃物处理场灰渣填埋场工程项目”结项，并将节余募集资金4106.40万元永久补充流动资金，该部分结余金额计入募投项目“补充流动资金”2025年度投入。

尚未使用的募

集资金用途及公司尚未使用的募集资金存放于公司银行募集资金专户中，将按照募集资金投资项目的建设计划逐步投入。

去向募集资金使用及披露中存在不适用的问题或其他情况

14附表2：2025年度向特定对象发行股份募集配套资金使用情况对照表

单位：万元本年度投入募

募集资金总额74444.0474461.72集资金总额

报告期内变更用途的募集资金总额-已累计投入募

累计变更用途的募集资金总额-74461.72集资金总额

累计变更用途的募集资金总额比例-项目达到项目可行承诺投资项目是否已变截至期末投资本年度是否达募集资金承诺调整后投资本年度投入截至期末累计预定可使性是否发

和超募资金投更项目(含进度(3)＝实现的到预计

投资总额总额(1)金额投入金额(2)用状态日生重大变

向部分变更)(2)/(1)效益效益期化支付现金对价

否65904.3065904.3065904.3065904.30100.00%不适用不适用不适用否项目

补充流动资金否10923.878539.748557.428557.42100.21%不适用不适用不适用否承诺投资项目

--76828.1774444.0474461.7274461.72----------小计超募资金投向归还银行贷款

---------------（如有）补充流动资金

---------------（如有）

超募资金投向---------------

15小计

合计-76828.1774444.0474461.7274461.72----------未达到计划进度或预计收益不适用的情况和原因项目可行性发生重大变化的不适用情况说明超募资金的金

额、用途及使不适用用进展情况募集资金投资项目实施地点不适用变更情况募集资金投资项目实施方式不适用调整情况募集资金投资项目先期投入不适用及置换情况用闲置募集资金暂时补充流不适用动资金情况用闲置募集资不适用金进行现金管

16理情况

项目实施出现2025年3月7日，“向特定对象发行股份募集配套资金项目”募集资金专用账户所存放的募集资金已按规定用途使用完毕，公司对相应的募集资金节余募集资金专户办理了注销手续，并将结息余额分别转入公司的自有资金账户用于永久性补充流动资金，该部分结息余额计入募投项目“补的金额及原因充流动资金”2025年年度投入。

尚未使用的募集资金用途及不适用去向募集资金使用及披露中存在不适用的问题或其他情况

17