东吴证券股份有限公司

关于隆扬电子（昆山）股份有限公司

2025年度募集资金存放、管理与使用情况的专项核查报告

东吴证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”或“东吴证券”）作为隆

扬电子（昆山）股份有限公司（以下简称“隆扬电子”或“公司”）首次公开

发行股票并在创业板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》《上市公司募集资金监管规则》及

《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第13号——保荐业务》等有关法律法

规的要求，对公司2025年度募集资金存放、管理与使用情况进行了核查，核查的具体情况如下：

一、募集资金基本情况

（一）实际募集资金金额、资金到位时间经中国证券监督管理委员会《关于同意隆扬电子（昆山）股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2022〕1399号）同意注册，公司向社会公开发行人民币普通股70875000股，共计募集资金人民币

1594687500.00元，扣除发行相关费用合计人民币122907394.35元，实

际募集资金净额为人民币1471780105.65元。

上述资金到位情况业经容诚会计师事务所（特殊普通合伙）容诚验字

[2022]230Z0287 号《验资报告》验证。公司已对募集资金进行专户存储管理，并与专户银行、保荐机构签订募集资金三方（四方）监管协议。

（二）募集资金使用及结余情况

2025年度，公司募集资金使用情况为：直接投入募集资金59279.28万元，

截至2025年12月31日止，累计投入募集资金76261.89万元，扣除累计已使用募集资金后，募集资金余额为70916.12万元，募集资金专用账户累计利息收入、理财收益等扣除手续费等净收益12221.84万元，部分募集资金用于现金管理余额69000.00万元，募集资金专户2025年12月31日余额合计为

14137.96万元。

二、募集资金存放和管理情况

根据有关法律法规及《上市公司募集资金监管规则》、深圳证券交易所

《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》

及《深圳证券交易所创业板上市公司自律监管指南第2号——公告格式》的规定，遵循规范、安全、高效、透明的原则，公司制定了《募集资金使用管理制度》，对募集资金的存储、审批、使用、管理与监督做出了明确的规定，以在制度上保证募集资金的规范使用。

2022年11月15日，公司与保荐机构东吴证券、募集资金存放的银行江苏

昆山农村商业银行股份有限公司新镇支行、中国农业银行股份有限公司昆山分

行、中信银行股份有限公司苏州分行、中国民生银行股份有限公司苏州分行、

中国银行股份有限公司昆山分行、交通银行股份有限公司昆山分行已分别签署

《募集资金专户存储三方监管协议》。上述监管协议主要条款与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，公司均严格按照上述募集资金监管协议的规定存放和使用募集资金。

2022年11月25日，公司、淮安富扬电子材料有限公司（现已更名为“聚赫新材(淮安)有限公司”）与上海浦东发展银行股份有限公司昆山支行和东吴

证券签署《募集资金四方监管协议》，在上海浦东发展银行股份有限公司昆山支行开设募集资金专项账户（账号：89070078801200002884）。

2022年11月25日，公司、川扬电子（重庆）有限公司与中国建设银行股

份有限公司昆山分行和东吴证券签署《募集资金四方监管协议》，在中国建设银行股份有限公司昆山分行开设募集资金专项账户（账号：32250198643600004146）。

2023年5月10日，公司与江苏昆山农村商业银行股份有限公司新镇支行

和东吴证券签署《募集资金三方监管协议》，在江苏昆山农村商业银行股份有限公司新镇支行开设募集资金专项账户（账号：2010020187958）。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。

2023年5月10日，公司、淮安富扬电子材料有限公司与中国农业银行股

份有限公司昆山分行和东吴证券签署《募集资金四方监管协议》，在中国农业银行股份有限公司昆山分行开设募集资金专项账户（账号：10532401040068196）。

2023年5月10日，公司与中信银行股份有限公司苏州分行和东吴证券签

署《募集资金三方监管协议》，在中信银行股份有限公司苏州分行开设募集资金专项账户（账号：8112001011900686841）。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。

2023年5月10日，公司与中国农业银行股份有限公司昆山分行和东吴证

券签署《募集资金三方监管协议》，在中国农业银行股份有限公司昆山分行开设募集资金专项账户（账号：10532401040065424）。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。

2024年9月24日，公司、香港欧宝发展有限公司、隆扬电子（泰国）有限公司与中信银行股份有限公司苏州分行和东吴证券签署《募集资金五方监管协议》，在中信银行股份有限公司苏州分行开设募集资金专项账户（账号：8112001012200819392）。五方监管协议与深圳证券交易所五方监管协议范本不

存在重大差异，五方监管协议的履行不存在问题。

2025年4月28日，公司、香港欧宝发展有限公司、隆扬电子（泰国）有限公司与中信银行股份有限公司苏州分行和东吴证券签署《募集资金五方监管协议》，在中信银行股份有限公司苏州分行开设募集资金专项账户（账号：8112001012600864229）。五方监管协议与深圳证券交易所五方监管协议范本不

存在重大差异，五方监管协议的履行不存在问题。

2025年10月29日，公司与中国工商银行股份有限公司昆山金浦路支行和

东吴证券签署《募集资金三方监管协议》，在中国工商银行股份有限公司昆山金浦路支行开设募集资金专项账户（账号：1102101429000888650）。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。截至2025年12月31日止，募集资金存储情况如下：

金额单位：人民币元银行名称银行帐号余额中信银行股份有限公司苏州分行

811200101190068684150059514.07

中国民生银行股份有限公司苏州分行

6370950731210727.18

中国银行股份有限公司昆山分行

53917832645943643519.56

江苏昆山农村商业银行股份有限公司新镇支行

20100201879583.33

中国农业银行股份有限公司昆山分行

10532401040065424—

交通银行股份有限公司昆山分行

39106467001300028178779.88

中国建设银行股份有限公司昆山分行

322501986436000041460.05

中国农业银行股份有限公司昆山分行

10532401040068196715.63

上海浦东发展银行股份有限公司昆山支行

89070078801200002884937.72

中信银行股份有限公司苏州分行

811200101380078836822876.68

中信银行北京瑞城中心支行

51800001399—

中信银行昆山经济技术开发区支行

8112001012200819392248527.12

CitibankN.A. Bangkok Branch

555325201829070813.85

CitibankN.A. Bangkok Branch

555325201716616164.49

CitibankN.A. Bangkok Branch

055325200848327.76

CitibankN.A. Bangkok Branch

0553252016422582.70

中信银行股份有限公司苏州分行

8112001012600864229—

中国工商银行股份有限公司昆山金浦路支行

110210142900088865034803.23

合计

141379593.25

三、2025年度募集资金的使用情况

截至2025年12月31日止，公司实际投入相关项目的募集资金款项共计人民币76261.89万元，各项目的投入情况及效益情况详见附表1。

2025年3月11日召开第二届董事会第十一次会议和第二届监事会第十二次会议，审议通过了《关于使用部分自有资金及闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司及下属子公司在确保不影响正常生产经营及确保资金安全的情况下，使用不超过60000万元人民币的闲置自有资金和不超过150000万元人民币的闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2024年年度股东大会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用，暂时闲置募集资金现金管理到期后将及时归还至募集资金专户。

截至2025年12月31日，公司使用闲置募集资金购买理财产品207600.00万元，其中138600.00万元已到期赎回（包含期初未到期理财），

未到期余额为69000.00万元，未超过公司董事会对使用闲置募集资金进行现金管理的授权额度。使用闲置募集资金购买理财情况如下：

金额单位：人民币元银行名称产品类型投资金额起息日期到期日期实际获得收益中信银行股份有

结构性存款50000000.002024/12/282025/2/26193972.60限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款50000000.002025/2/272025/5/28284794.52限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款50000000.002025/6/72025/7/778904.11限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款50000000.002025/6/72025/8/6159452.06限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款50000000.002025/7/102025/8/981369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/7/262025/10/24189369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/7/262025/10/24189369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/7/262025/10/24189369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/7/262025/10/24189369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/7/262025/10/24189369.86限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/8/82025/10/963189.04限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款30000000.002025/8/82025/11/6137589.04限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/8/152025/9/1531594.52限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款30000000.002025/8/152025/10/1491726.03限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/9/112025/10/1157534.25限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/9/112025/10/1157534.25限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/9/112025/11/10116383.56限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/9/112025/11/10116383.56限公司苏州分行银行名称产品类型投资金额起息日期到期日期实际获得收益中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/9/112025/12/10177534.25限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/9/202025/11/1958191.78限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/10/122026/1/10限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/122026/1/10限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/122026/1/10限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款30000000.002025/10/172025/12/1687287.67限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/302026/1/28限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/302026/1/28限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/10/302026/1/28限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/302025/12/29116383.56限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/10/302025/12/29116383.56限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/10/302025/12/2958191.78限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款30000000.002025/11/82026/1/7限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/11/152026/2/13限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/11/152026/2/13限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/11/222026/2/24限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款20000000.002025/12/132026/3/13限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款30000000.002025/12/202026/3/20限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/12/312026/3/31限公司苏州分行中信银行股份有

结构性存款40000000.002025/12/312026/3/31限公司苏州分行中国民生银行股

结构性存款100000000.002025/6/52025/7/11153424.66份有限公司中国民生银行股

结构性存款50000000.002025/7/112025/8/859246.58份有限公司中国民生银行股

结构性存款50000000.002025/7/112025/8/859246.58份有限公司中国民生银行股

结构性存款46000000.002025/8/132025/8/2817643.84份有限公司广发证券股份有

收益凭证50000000.002024/9/62025/6/4639029.72限公司广发证券股份有

收益凭证50000000.002025/6/62026/3/4限公司广发证券股份有

收益凭证20000000.002024/9/132025/3/11505931.28限公司广发证券股份有

收益凭证20000000.002025/3/132025/12/17422521.84限公司银行名称产品类型投资金额起息日期到期日期实际获得收益广发证券股份有

收益凭证20000000.002025/6/262025/12/23204306.85限公司广发证券股份有

收益凭证20000000.002025/12/192026/9/16限公司中信建投证券股

收益凭证20000000.002024/9/92025/6/12299620.95份有限公司中信建投证券股

收益凭证30000000.002024/9/92025/8/26879032.26份有限公司中信建投证券股

收益凭证10000000.002025/6/172026/3/19份有限公司中信建投证券股

收益凭证10000000.002025/6/172026/3/19份有限公司中信建投证券股

收益凭证30000000.002025/9/12026/3/4份有限公司中信建投证券股

收益凭证20000000.002025/12/262026/6/30份有限公司东吴证券股份有

收益凭证20000000.002024/9/202025/6/17325479.45限公司中信证券股份有

收益凭证20000000.002024/9/242025/3/27156000.00限公司中信证券股份有

收益凭证20000000.002025/1/62025/10/29724000.00限公司中信证券股份有

收益凭证20000000.002025/3/312025/10/10452000.00限公司中信证券股份有

收益凭证20000000.002025/10/152026/4/15限公司中信证券股份有

收益凭证20000000.002025/10/312026/7/30限公司中信证券股份有

收益凭证10000000.002025/12/82026/9/10限公司中信证券股份有

收益凭证10000000.002025/12/82026/6/10限公司中信证券股份有

收益凭证10000000.002025/12/92026/3/9限公司中信证券股份有

收益凭证10000000.002025/12/92026/3/10限公司中信建投证券股

收益凭证10000000.002025/12/312026/9/30份有限公司

合计2076000000.007928733.31

四、变更募集资金投资项目的资金使用情况

截至2025年12月31日止，公司变更募集资金投资项目的资金使用情况详见附表《2025年度变更募集资金投资项目情况表》。

五、募集资金使用及披露中存在的问题

公司按照相关法律、法规、规范性文件的规定和要求存放、使用及管理募集资金，并对募集资金使用相关信息及时、真实、准确、完整地进行了披露，不存在募集资金存放、使用、管理及披露的违规情形。六、会计师对募集资金年度存放和使用情况专项核查意见

容诚会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2025年度募集资金存放、管理与使用情况进行了鉴证，并出具了《募集资金年度存放、管理与使用情况鉴证报告》（容诚专字[2026]230Z0750 号）。会计师认为，隆扬电子 2025 年度《关于募集资金年度存放、管理与使用情况的专项报告》在所有重大方面按照

上述《上市公司募集资金监管规则》及交易所的相关规定编制，公允反映了隆扬电子2025年度募集资金实际存放、管理与使用情况。

七、保荐机构结论意见经核查，保荐机构认为：公司年度募集资金的存放和使用符合《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》及《上市公司募集资金监管规则》等法律法规的相关规定，对募集资金进行了专户存放和专项使用，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，在所有重大方面不存在违规使用募集资金的情形。

（以下无正文）（本页无正文，为《东吴证券股份有限公司关于隆扬电子（昆山）股份有限公司2025年度募集资金存放、管理与使用情况的专项核查报告》之签章页）

保荐代表人：

葛明象徐振宇东吴证券股份有限公司

年月日附表1：

2025年度募集资金使用情况对照表

单位：万元本年度投入募

募集资金净额147178.0159279.28集资金总额

报告期内改变用途的募集资金总额—已累计投入募

累计改变用途的募集资金总额25274.0476261.89集资金总额

累计改变用途的募集资金总额比例17.17%是否已改变截至期末投资项目达到预项目可行性承诺投资项目和超募资募集资金承调整后投资本年度投入截至期末累计本年度实现是否达到预

项目（含部进度（%）(3)定可使用状是否发生重

金投向诺投资总额总额（1）金额投入金额(2)的效益计效益分改变）＝(2)/(1)态日期大变化承诺投资项目

[注

富扬电子电磁屏蔽及其4347.10

是23019.151]125.374472.47不适用—不适用不适用是他相关材料生产项目

[注

电磁屏蔽及相关材料扩1351.58

是8078.941]—1351.58不适用—不适用不适用是产项目苏州德佑新材料科技有

否—18805.5118805.5118805.51100.00不适用不适用否限公司股权收购款

研发中心项目否6133.776133.7769.401990.6832.452028年4月不适用不适用否泰国电磁屏蔽及其他相

否—8000.005119.375155.3564.442027年9月不适用不适用否

关材料生产基地项目承诺投资项目小计37231.8638637.9624119.6531775.59—————超募资金投向复合铜箔生产基地建设

80000.0080000.005781.9813335.3516.672027年12月不适用不适用否

项目

[注2]

回购股份1152.781152.78-620.521152.78100.00—不适用不适用否苏州德佑新材料科技有

28793.3729998.1729998.1729998.17100.00—

限公司股权收购款

超募资金投向小计109946.15111150.9535159.6344486.30————

合计147178.01149788.9159279.2876261.89—————（1）公司于2024年8月15日召开第二届董事会第八次会议和第二届监事会第九次会议，审议通过了《关于部分募集资金投资项目延期的议案》。研发中心项目在前期虽经过充分的可行性论证，但实际执行过程中受国际地缘政治变化等诸多不确定因素影响，终端消费需求减少，行业市场竞争愈发激烈，终端消费的压力向上游传导，产业链整体承压较大，导致公司主营业务所属的 3C 消费电子市场表现较为平淡。基于市场环境、行业发展及公司实际经营情况等多方面因素的影响，募投项目的实施进度慢于预期，预计无法在原计划时间内达到可使用状态，结合公司募投项目的实际建设情况和投资进度，在募投项目的实施主体、建设内容、投资总额不变的情况下，同意公司对“研发中心项目”达到预定可使用状态的日期由2024年10月31日调整为2026年4月30日。

未达到计划进度或预计（2）2026年4月23日召开第二届董事会第二十三次会议审议通过了《关于部分募集资金投资项目延期的议案》，募集资金投资项目收益的情况和原因（分是基于公司发展战略、业务开展情况和行业发展趋势确定的，项目主要实施目的系提高公司主营业务的研发创新水平，有利于满足业具体项目）务发展需要，并将完善产品检测能力，综合提升自主创新水平，有助于吸引专业技术人才，充实公司研发团队，进一步提升公司电磁屏蔽材料主营业务的综合竞争实力等。本次募投项目在前期虽经过充分的可行性论证，但实际执行过程中，受国际地缘政治变化、市场竞争愈发激烈，技术更迭进一步加速等诸多不确定因素影响，且公司于2025年通过并购扩大自主研发的体系，提高产品综合研发能力，以因应产业快速变化。基于市场环境、行业发展、客户布局及公司实际经营情况等多方面因素的影响，公司研发中心项目的实施进度慢于预期，预计无法在原计划时间内达到可使用状态，但目前募投项目的建设工作仍在有序推进中。在募投项目的实施主体、建设内容、投资总额不变的情况下，同意公司对“研发中心项目”达到预定可使用状态的日期由2026年4月30日调整为2028年4月30日。

（1）公司终止首次公开发行股票募集资金投资项目之“富扬电子电磁屏蔽及其他相关材料生产项目”及“电磁屏蔽及相关材料扩产项目”，终止以上项目原因为：公司下游需求减少并持续向上传导，公司现有产能足已满足需求，产业链持续变化，公司调整产业布局项目可行性发生重大变规划。故公司综合考虑下游行业景气度、公司产业布局规划等因素后，本着优化公司资源配置、科学审慎使用募集资金、提高募集资化的情况说明

金的使用效率、保证项目投资收益的原则，公司董事会经审慎研究，决定全力消化现有产能，终止实施上述两项募投项目。未来，公司将积极筹划新的募集资金投资项目，根据新的募集资金投资项目进展情况及时履行相应的决策审批程序并及时披露。本事项已经2024年6月26日召开的公司第二届董事会第七次会议、第二届监事会第八次会议以及2024年7月25日召开的公司2024年第一次临时股东大会审议通过，详情见披露于巨潮资讯网的《关于终止部分首次公开发行股票募投项目的公告》（公告编号：2024-047）、《2024年第一次临时股东大会决议公告》（公告编号：2024-052）。

（2）公司于2024年8月15日召开第二届董事会第八次会议、第二届监事会第九次会议及2024年9月3日召开的2024年第二次临时

股东大会审议通过了《关于投资建设泰国电磁屏蔽及其他相关材料生产基地项目的议案》，拟使用已终止的募投项目部分剩余募集资金8000万元人民币实施泰国电磁屏蔽及其他相关材料生产基地的项目，保荐机构亦对该事项出具了无异议的核查意见。详情可见公司于2024年8月17日在巨潮资讯网披露的《关于使用已终止的募投项目部分剩余募集资金实施新增募投项目的公告》（公告编号

2024-057）。

（3）公司于2025年6月26日召开的第二届董事会第十四次会议、第二届监事会第十五次会议及2025年8月11日2025年第一次临

时股东大会审议通过了《关于使用部分募集资金支付部分股权收购款的议案》，同意使用部分募集资金48803.68万元，用于支付部分股权收购款，保荐机构亦对该事项出具了无异议的核查意见。详情可见公司于2025年6月26日在巨潮资讯网披露的《关于使用部分募集资金支付部分股权收购款的公告》（公告编号2025-042）。

超募资金总额：109946.15万元。超募资金在履行相应法定程序后用于主营业务发展，短期内出现暂时闲置情形时，超募资金主要用作现金管理。公司于2023年4月10日召开的第一届董事会第十七次会议、第一届监事会第十二次会议及2023年5月9日召开的2023

年第二次临时股东大会审议通过了《关于使用超募资金投资建设项目的议案》，同意公司使用超募资金80000.00万元，用于复合铜

超募资金的金额、用途箔生产基地建设项目的建设。公司于2024年2月19日召开第二届董事会第三次会议和第二届监事会第三次会议审议通过，同意公司及使用进展情况 使用部分超募资金以集中竞价交易方式回购公司已发行的人民币普通股（A 股）股票，同意公司使用超募资金不超过 2600.00 万元，用于回购股份。

截至2025年12月31日，使用超募资金支付复合铜箔生产基地建设项目13335.35万元，使用超募资金回购股份1152.78万元，使用超募资金支付苏州德佑新材料科技有限公司股权收购款29998.17万元；使用超募资金进行现金管理余额为69000.00万元。

2025年3月11日分别召开第二届董事会第十一次会议、第二届监事会第十二次会议，审议通过《关于部分募集资金投资项目增加实施主体和实施地点的议案》，为有效整合公司内部资源，结合公司未来业务规划，优化海外供应链布局，同意新增公司全资子公司隆扬募集资金投资项目实施电子（泰国）有限公司为公司募投项目“复合铜箔生产基地建设项目”的实施主体，实施地点相应增加，不会对募投项目的实施产生地点变更情况实质影响。本议案已经2024年年度股东大会审议通过。详情可见公司于2025年3月13日在巨潮资讯网披露的《关于部分募集资金投资项目增加实施主体和实施地点的公告》（公告编号：2025-007）。

募集资金投资项目实施无方式调整情况公司于2023年1月30日召开第一届董事会第十五次会议和第一届监事会第十次会议，审议通过《关于使用募集资金置换预先投入募募集资金投资项目先期投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，董事会同意公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金人民币2177.94万元投入及置换情况

及已支付发行费用的自筹资金人民币144.34万元（不含增值税），共计人民币2322.28万元。用闲置募集资金暂时补无充流动资金情况

1、2022年11月21日召开第一届董事会第十四次会议，审议通过了《关于使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》。为提高

公司募集资金的使用效率，在不影响公司募集资金投资计划正常进行的前提下，同意公司使用额度不超过人民币109896.15万元的闲置募集资金（包含募集资金进行现金管理后所产生的利息）进行现金管理。上述额度自董事会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内可循环滚动使用，暂时闲置募集资金现金管理到期后将及时归还至募集资金专户；

2、2023年3月22日召开第一届董事会第十六次会议和第一届监事会第十一次会议，审议通过了《关于使用部分自有资金及闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司及下属子公司在确保不影响正常生产经营及确保资金安全的情况下，使用不超过60000.00万元人民币的闲置自有资金和不超过150000.00万元人民币的闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2022年年度股东大会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用，暂时闲置募集资金现金管理到期后将及时归还至募集资金专户；

用闲置募集资金进行现3、2024年3月13日召开第二届董事会第四次会议和第二届监事会第四次会议，审议通过了《关于使用部分自有资金及闲置募集资金金管理情况进行现金管理的议案》，同意公司及下属子公司在确保不影响正常生产经营及确保资金安全的情况下，使用不超过60000.00万元人民币的闲置自有资金和不超过150000.00万元人民币的闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2023年年度股东大会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用，暂时闲置募集资金现金管理到期后将及时归还至募集资金专户；

4、2025年3月11日召开第二届董事会第十一次会议和第二届监事会第十二次会议，审议通过了《关于使用部分自有资金及闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司及下属子公司在确保不影响正常生产经营及确保资金安全的情况下，使用不超过60000万元人民币的闲置自有资金和不超过150000万元人民币的闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2024年年度股东大会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用，暂时闲置募集资金现金管理到期后将及时归还至募集资金专户。

本期公司使用闲置募集资金购买理财产品207600.00万元，其中138600.00万元已到期赎回（包含期初未到期理财），未到期余额为69000.00万元，未超过公司董事会对使用闲置募集资金进行现金管理的授权额度。

项目实施出现募集资金无节余的金额及原因

为进一步规范公司募集资金的使用与管理，在不影响募集资金投资计划正常进行的前提下，合理利用暂时闲置募集资金进行现金管理，可以提高募集资金使用效益。公司于2025年3月11日召开第二届董事会第十一次会议和第二届监事会第十二次会议，审议通过尚未使用的募集资金用了《关于使用部分自有资金及闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司及下属子公司在确保不影响正常生产经营及确保资金安途及去向全的情况下，使用不超过60000万元人民币的闲置自有资金和不超过150000万元人民币的闲置募集资金进行现金管理，使用期限自

2024年年度股东大会审议通过之日起12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用。截至2025年12月31日，使用募

集资金用于现金管理余额为69000.00万元，其中46000.00万元募集资金以结构性存款方式存放。

募集资金使用及披露中无

存在的问题或其他情况注1：已终止的“富扬电子电磁屏蔽及其他相关材料生产项目”及“电磁屏蔽及相关材料扩产项目”仍存在银行利息收入未结算完、已签订

合同待支付金额等情况，结余募集资金具体金额以最终资金转出原有募投账户之日当日银行结算金额为准。终止以上募投项目后，结余募集资金将继续存放于原募投项目相应的募集资金专用账户并按照公司相关管理规定做好募集资金管理。

注2：2024年2月19日召开了第二届董事会第三次会议，审议通过了《关于使用部分超募资金回购公司股份方案的议案》拟使用公司首次公开发行人民币普通股取得的部分超募资金以集中竞价交易方式回购公司已发行的人民币普通股（A股）。本次拟回购资金总额不低于人民币

1300万元（含），不超过人民币2600万元（含）。其中，用于维护公司价值及股东权益的股份数量不高于回购总量的46.15%，并将按有关规

定予以全部出售；及用于员工持股计划、股权激励或用于转换上市公司未来发行可转换为股票的公司债券的股份数量不低于回购总量的53.85%。

公司通过深圳证券交易所股票交易系统以集中竞价交易方式回购公司股份累计1452993股，约占公司总股本的0.51%，成交总金额为人民币19465828.27元（不含交易费用）。公司本次回购股份方案已实施完毕。详情请见公司于2025年2月12日披露的《关于回购公司股份方案实施完成暨股份变动的公告》（公告编号2025-004）。

2025年8月7日召开第二届董事会第十六次会议，审议通过了《关于回购股份集中竞价减持计划的议案》，截至2025年12月17日，公司

已通过集中竞价交易方式累计减持回购股份592393股，占公司总股本比例为0.21%，减持所得资金总额为43124772.39元（不含交易费用），公司本次减持已回购股份所得资金，将继续存放于原超募资金专用账户并按照公司相关管理规定做好募集资金管理。详情请见公司于2025年12月18日披露的《关于已回购股份减持结果暨股份变动公告》（2025-086）。附表2：

2025年度变更募集资金投资项目情况表

单位：万元改变后项目拟截至期末投资进项目达到预改变后的项目对应的原承诺项本年度实际截至期末实际累本年度实现是否达到预

改变后的项目投入募集资金度（%）定可使用状可行性是否发

目投入金额计投入金额(2)的效益计效益

总额（1）(3)=(2)/(1)态日期生重大变化泰国电磁屏蔽及富扬电子电磁屏

其他相关材料生蔽及其他相关材8000.005119.375155.3564.442027年9月不适用不适用否产基地项目料生产项目苏州德佑新材料富扬电子电磁屏

科技有限公司股蔽及其他相关材18805.5118805.5118805.51100.00-不适用不适用否权收购款料生产项目

合计-26805.5123924.8823960.86

1.屏蔽项目终止：

（1）变更原因：

公司终止首次公开发行股票募集资金投资项目之“富扬电子电磁屏蔽及其他相关材料生产项目”及“电磁屏蔽及相关材料扩产项目”，终止以上项目原因为：公司下游需求疲软并持续向上传导，公司现有产能足已满足需求，产业链持续变化，公司调整产业布局规划。故公司综合考虑下游行业景气度、公司产业布局规划等因素后，本着优化公司资源配置、科学审慎使用募集资金、提高募集资金的使用效率、保证项目投资收益的原则，公司董事会经审慎研究，改变原因、决策程序及信息披露

决定全力消化现有产能，终止实施上述两项募投项目。未来，公司将积极筹划新的募集资金投资项目，根据新的募集情况说明（分具体项目）资金投资项目进展情况及时履行相应的决策审批程序并及时披露。

（2）决策程序

公司终止首次公开发行股票募集资金投资项目之“富扬电子电磁屏蔽及其他相关材料生产项目”及“电磁屏蔽及相关材料扩产项目”已经2024年6月26日召开的公司第二届董事会第七次会议、第二届监事会第八次会议以及

2024年7月25日召开的公司2024年第一次临时股东大会审议通过，保荐机构亦对该事项出具了无异议的核查意见。详情见披露于巨潮资讯网的《关于终止部分首次公开发行股票募投项目的公告》（公告编号：2024-047）、《2024年第一次临时股东大会决议公告》（公告编号：2024-052）。

2.泰国屏蔽募投项目：

（1）变更原因：

公司拟使用已终止的募投项目部分剩余募集资金8000万元人民币实施泰国电磁屏蔽及其他相关材料生产基地的项目，本项目的实施顺应下游客户海外建设产能的发展趋势，为公司拓展海外市场奠定产能基础，有助于加速公司业务全球化进程；另一方面，本项目依托泰国良好的贸易环境和税收政策，有利于公司降低潜在贸易摩擦风险，增强公司的抗风险能力。

（2）决策程序公司使用已终止的募投项目部分剩余募集资金投资建设泰国电磁屏蔽及其他相关材料生产基地项目已经2024年

8月15日召开第二届董事会第八次会议、第二届监事会第九次会议及2024年9月3日召开的2024年第二次临时股

东大会审议通过，保荐机构亦对该事项出具了无异议的核查意见。详情可见公司于2024年8月17日在巨潮资讯网披露的《关于使用已终止的募投项目部分剩余募集资金实施新增募投项目的公告》。

3.苏州德佑新材料科技有限公司股权收购款项目：

（1）变更原因：

本次收购德佑新材70%股权项目与公司现有经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应，有利于拓展公司现在的业务模式；投资项目具有较好的市场前景和盈利能力，能有效防范投资风险，提高募集资金使用效益，具有可行性。

（2）决策程序

公司于2025年6月26日召开的第二届董事会第十四次会议、第二届监事会第十五次会议及2025年8月11日

2025年第一次临时股东大会审议通过了《关于使用部分募集资金支付部分股权收购款的议案》，同意使用部分募集

资金48803.68万元（其中终止的屏蔽项目：18805.51万元，超募资金：29998.17万元）用于支付部分股权收购款，保荐机构亦对该事项出具了无异议的核查意见。详情可见公司于2025年6月26日在巨潮资讯网披露的《关于使用部分募集资金支付部分股权收购款的公告》（公告编号2025-042）。

未达到计划进度或预计收益的情无

况和原因（分具体项目）改变后的项目可行性发生重大变无化的情况说明