股指后半周止跌了，今天是小阳线上涨0.35%，成交额刚刚是过8200多亿，因为今天北上资金是没有的，港交所今天因为佛诞节休市，所以下周一最重要的一点，反弹量能不能放大？需要多头主力亮剑，不然最近两天暂时是定性为连续下跌超跌之后的反弹。

今天指数终于是回到了3200点的上方3212点，但是和前期3220点的箱体下边缘的压力带相比，还没有完全收复，所以下周还需要回到3220上方，才能决定确认这是一个假破位。

有几个市场关注的点来跟大家交流一下，第一个，指数今天为什么能够拉起来，尤其是中午12:20之后一波拉升，这边美元兑人民币汇率今天从7.09到7.06 了，人民币升值了，似乎每周五央行在外汇市场都会出手。

第二，今天有一个传闻，说有5万亿的特别国债放水来解救地方信用，只是传闻，但是感觉有资金信了。大金融，特别是保险这些板块在中午收盘之前发力来推升了一下指数，但明显量不够，所以大金融中午冲高尾盘回落，指数下午就是一个红盘震荡的走势。

我说这不是最主要的，因为最近都集中在小市值题材中寻找机会，所以热点还是继续围绕着数字经济、人工智能相关方向来展开。

和前几个交易日不同的是，今天的风格有一些变化，比如说之前是集中的，围绕着那几个杭州热电、日播时尚、丰立智能，炒名字、炒电力，今天分歧加大，因为昨日连板指数，今天高开低走的主力资金爆炒了一周之后，有一些电力这方面的品种，高开低走，资金是有出货。

每周五可能类似都可能会发生这样一些事情，就是当你看清了主力资金最近的手法之后，他周五套路你一下。但是日播时尚依旧还是刷新了记录，刷新了最近的连板记录，11连板，杭州热电属于11天9板，都是可以停牌的，就它还是不停，说明什么问题？周末看看这几个会不会停，特别是日播。

资金今天明显回归到一些逻辑性比较强的方向，如果说昨天英伟达的业绩大涨，让整个算力概念整体高开低走，但是今天开盘的信号非常的明显，一上来金百泽，就英伟达概念两个20厘米一字，很少见，所以资金马上去反扑去做存储芯片、AI算力芯片的反包了。

所以在这里我们也看到光库科技这样一些品种，包括昨天非常坑人的胜宏科技，一路高开低走，昨天早上追进去要套十多个点，今天完成了20厘米的反包，所以强势逻辑之下，算力方向实打实的英伟达新高刺激之下，英伟达概念芯片、AI算力芯片、存储芯片这些板块都来了，但还是分为两块，一块是硬件类的，也就是以芯片服务器为代表的，实际上最近一直都是要强于软件的，但是今天除了这一块，软件方向也来表现了。

我们也看到ChatGPT当中的万兴科技、拓尔思这些偏软件的方向，包括部分的游戏股等等，甚至是传媒教育今天都有反弹，在线教育今天像世纪天鸿这些品种，创业黑马也都拉了10%多，说明什么？没方向，人工智能、数字经济还是永恒不变的这个主题。

调整完了过后，资金还来，但是有一点，因为没有量，因为大盘的成交量不够，所以类似像昆仑万维、浪潮信息、中际旭创这样一些盘子大一些的有点吃力，甚至到最后的尾盘成交额最大的66亿的剑桥科技尾盘最后20分钟是有跳水的，也说明到最后时刻资金是有点跟不上。

那么在这里有分化，有分歧，缺的还是指数的一个共振拐点的确认，所以没有共振拐点，你只能是做结构性的，做局部的一些热点和方向。

就我来讲，我在本周的思路就是抓小放大，看结构性热点，放弃大金融，放弃大盘股，甚至放弃指数，那么下午有一种感受，当券商银行大金融拉的时候，我心里在默默的在想，还不如别拉，因为成交量放不出。

你一拉金融，也许人工智能那边反而hold不住。那还好，因为池子当中的水就这一些，供应不了那么多，所以今天拉了硬件又拉软件，尾盘的高位的CPO剑桥，有点吃不消。

那目前有几个标杆可能是市场预定10倍牛股的，一个是剑桥，一个是金桥信息，还有一个就是鸿博股份，这几个也许就不是主观去判断，就市场可能在猜想，是不是今年人工智能的10倍牛股会在这几个当中。

当然今天有资金牺牲了前两天持续表现的光伏新能源，今天是比较的弱的，光伏开了全球大会，一片看好，怎么又跌回去了？原来还是源自于隆基的老板，李老板那边说光伏产业链2024年就要产能过剩，所以你看新能源不是不好，今年业绩好，订单也好，但是明年会不会还会好？

光伏风电到了明年之后，会不会像今年的新能源汽车一样，这都是摆在大家之前的问面前的问题，所以这些方向可能就是看低位的，这种反弹只宜低吸去埋伏，连涨两天去追，不太适合的。

而且我们今年有一个思路，如果经济是强复苏，也许和经济联动相关性比较强的行业机会很大，如果经济是弱复苏，那尽量去寻找那些无法证伪的方向，不看业绩的，还是人工智能、数字经济，当然这些亮点当中我们也留意到机器人概念，工业母机有一定的动作，算是人工智能的分支。

那么同时也看到就是中药板块今天又是涨了3%，我们跟部分的机构也有交流，说中药行业可能不能以短线就是新冠疫情的投机的方式去看了，因为未来这种感冒咳嗽，包括中药，可能它整体的家庭常备的用量会持续维持在一个高位，要每年动不动你可能就要感冒咳嗽几次，那么在这里那也有一些机构资金在看中药。

但是从短线来讲，这一块的博弈的价值弹性价值要略低一些，可以做一个参考。

那么就我而言，我们现在要等末月初新批次的人气龙头，每个月的月末和下个月的月初都会有一批炒高的高位人气股见顶、日播、热电这几个有可能在月末见顶。这个时候高低切换出现的新龙头，是我们在下周要重点去看和留意的了，大家做好准备。