广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金

2025年第1季度报告

2025年3月31日

基金管理人：广发基金管理有限公司

基金托管人：中国建设银行股份有限公司

报告送出日期：二〇二五年四月二十一日

1广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈

述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2025年4月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2025年1月1日起至3月31日止。

§2基金产品概况

基金简称广发中证云计算与大数据 ETF

场内简称云计算 50ETF基金主代码159527交易代码159527基金运作方式交易型开放式基金合同生效日2024年1月22日

报告期末基金份额总额92100450.00份

紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。在正常情况下，本基金力争控制投资组合的投资目标净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离

度的绝对值小于0.2%，年化跟踪误差不超过2%。

投资策略本基金主要采取完全复制法，即按照标的指数的成

2广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

份股的构成及其权重构建指数化投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应的调整。

本基金投资于标的指数成份股、备选成份股（含存托凭证）的比例不低于基金资产净值的90%且不低

于非现金基金资产的80%。

具体投资策略包括：1、股票（含存托凭证）投资策略；2、债券投资策略；3、资产支持证券投资策略；4、金融衍生品投资策略；5、参与转融通证券出借业务策略。

业绩比较基准中证云计算与大数据主题指数收益率

本基金为股票型基金，风险与收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。本基金为指数型风险收益特征基金，主要采用完全复制法跟踪标的指数的表现，具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。

基金管理人广发基金管理有限公司基金托管人中国建设银行股份有限公司

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元报告期

主要财务指标(2025年1月1日-2025年3月31日)

1.本期已实现收益2547891.77

2.本期利润-5592366.99

3.加权平均基金份额本期利润-0.0801

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4.期末基金资产净值137839127.18

5.期末基金份额净值1.4966

注：（1）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

（2）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2基金净值表现

3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比业绩比净值增较基准净值增较基准

阶段长率标收益率*-**-*

长率*收益率

准差*标准差

*过去三个

6.82%2.62%7.03%2.66%-0.21%-0.04%

月过去六个

18.68%2.89%18.97%2.92%-0.29%-0.03%

月

过去一年30.31%2.58%30.67%2.62%-0.36%-0.04%自基金合

同生效起49.66%2.62%48.66%2.71%1.00%-0.09%至今

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准

收益率变动的比较广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

(2024年1月22日至2025年3月31日)

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注：本基金建仓期为基金合同生效后6个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合本基金合同有关规定。

§4管理人报告

4.1基金经理(或基金经理小组)简介

任本基金的基证券金经理期限姓名职务从业说明任职离任年限日期日期

本基金的基金经理；广霍华明先生，中国籍，理发沪深300交易型开放学硕士，持有中国证券投式指数证券投资基金联资基金业从业证书。曾任接基金的基金经理；广广发基金管理有限公司

发中证全指信息技术交注册登记部核算专员、数

易型开放式指数证券投量投资部数据分析员、

霍华2024-16.8

资基金发起式联接基金 - ETF 基金助理兼研究员、

明01-22年的基金经理；广发中证广发中证京津冀协同发全指医药卫生交易型开展主题交易型开放式指放式指数证券投资基金数证券投资基金发起式

发起式联接基金的基金联接基金基金经理(自经理；广发中证全指医2018年4月19日至2021

药卫生交易型开放式指年6月29日)、广发中证

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数证券投资基金的基金基建工程指数型发起式经理；广发中证全指信证券投资基金基金经理

息技术交易型开放式指(自2018年2月1日至

数证券投资基金的基金2021年7月26日)、广发经理；广发中证军工交中证京津冀协同发展主易型开放式指数证券投题交易型开放式指数证

资基金发起式联接基金券投资基金基金经理(自的基金经理；广发中证2018年4月19日至2021

军工交易型开放式指数年11月23日)、广发中小证券投资基金的基金经企业300交易型开放式指理；广发中证基建工程数证券投资基金联接基

交易型开放式指数证券金基金经理(自2019年11投资基金的基金经理；月14日至2021年11月广发中证基建工程交易23日)、广发中小企业300型开放式指数证券投资交易型开放式指数证券

基金联接基金的基金经投资基金基金经理(自理；广发沪深300交易2019年11月14日至2021

型开放式指数证券投资年11月23日)、广发恒生基金的基金经理；广发科技指数证券投资基金

恒生科技交易型开放式（QDII）基金经理 (自指数证券投资基金联接2021年11月23日至2023

基金(QDII)的基金经理；年 3 月 7 日)、广发中证环广发国证2000交易型开保产业交易型开放式指放式指数证券投资基金数证券投资基金发起式

的基金经理；广发国证联接基金基金经理(自

2000交易型开放式指数2019年11月14日至2023

证券投资基金联接基金年5月15日)、广发中证的基金经理；广发中证环保产业交易型开放式医疗交易型开放式指数指数证券投资基金基金

证券投资基金的基金经经理(自2019年11月14理；广发中证医疗交易日至2023年5月15日)、型开放式指数证券投资广发上海金交易型开放

基金联接基金（LOF）式证券投资基金基金经

的基金经理；广发中证理(自2020年7月8日至

国新港股通央企红利交2023年7月24日)、广发易型开放式指数证券投上海金交易型开放式证资基金的基金经理；广券投资基金联接基金基

发中证 A500 交易型开金经理(自 2020 年 8 月 5

放式指数证券投资基金日至2023年7月24日)、的基金经理；广发中证广发中证医疗指数证券

国新港股通央企红利交投资基金（LOF）基金经

易型开放式指数证券投理(自2022年11月15日

资基金发起式联接基金至2023年9月14日)、广的基金经理发中证养老产业指数型

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发起式证券投资基金基

金经理(自2019年11月

14日至2024年3月30日)、广发国证信息技术创新主题交易型开放式指数证券投资基金基金经

理(自2023年9月20日至

2025年1月7日)。

注：1.对基金的首任基金经理，“任职日期”为基金合同生效日/转型生效日，“离任日期”为公司公告解聘日期。对此后的非首任基金经理/基金经理助理，“任职日期”和“离任日期”分别指公司公告聘任日期和解聘日期。

2.证券从业的含义遵从中国证监会及行业协会相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为，基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。

在投资决策的内部控制方面，公司建立了严格的投资备选库制度及投资授权制度，投资组合的投资标的必须来源于公司备选库，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，中央交易部按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，公平分配投资指令。金融工程与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警，实现投资风险的事中风险控制；稽核岗通过对投资、研究及交易等全流程的独立监察稽核，实现投资风险的事后控制。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，不同的投资组合受到了公平对待，未发生任何不公平的交易事项。

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4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内，本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有10次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，有关投资经理按规定履行了审批程序。

本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4报告期内基金的投资策略和运作分析

中证云计算与大数据主题指数选取50只业务涉及提供云计算服务、大数据

服务以及上述服务相关硬件设备的上市公司 A 股作为样本股，以反映云计算与大数据主题股票的整体表现。报告期内，本基金主要采用完全复制法跟踪标的指数，以完全按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金股票投资组合为原则，进行被动式指数化投资。

2025年1季度，全球经济呈现分化态势，主要经济体政策路径差异显著。

美联储暂停降息以观察通胀黏性，欧洲央行则因能源价格回落启动宽松周期，日本维持超宽松政策巩固复苏成果。地缘政治风险持续扰动供应链，全球贸易增速放缓至疫情前水平以下。国内经济展现出“科技突破对冲传统压力”的双面特征。

政策端持续发力，财政赤字率创历史新高，专项债重点支持人工智能和消费品以旧换新；货币政策通过定向工具引导资金流向硬科技。消费市场呈现结构性分化，新能源汽车和智能家居销售强劲，尤为突出的是，AI 技术突破带动数字经济投资激增，成为制造业投资的核心动能。政策层面强调“超常规逆周期调节”，将提振消费置于首位，通过扩大以旧换新范围和强化民生保障疏通“就业-收入-消费”循环。资本市场改革力度加大，推动中长期资金入市稳定预期。在外部环境更趋复杂严峻的背景下，中国经济仍需依靠科技创新和改革开放增强内生动力。

1季度，边缘计算完成从“技术验证”到“场景渗透”的关键跨越，车路协

同与工业物联网通过分布式算力节点实现毫秒级响应，带动国产 DPU 芯片与智能网联设备需求激增。数据要素市场化进程提速，上海数据交易所试点“数据资产入表”机制，金融、医疗等领域形成可复制的数据确权与交易范式。AI 与云的融合进入深水区，模型即服务（MaaS）成为产业新范式。头部厂商将大模型能力封装为标准 API，企业可通过智能算力调度平台实现“开箱即用”的 AI 开发，

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推理成本较传统模式下降显著。

4.5报告期内基金的业绩表现

本报告期内，本基金的份额净值增长率为6.82%，同期业绩比较基准收益率为7.03%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

占基金总资产

序号项目金额(元)

的比例(%)

1权益投资136838029.8999.03

其中：普通股136838029.8999.03

存托凭证--

2固定收益投资--

其中：债券--

资产支持证券--

3贵金属投资--

4金融衍生品投资--

5买入返售金融资产--

其中：买断式回购的买入返售

--金融资产

6银行存款和结算备付金合计1239632.120.90

7其他资产98583.340.07

8合计138176245.35100.00

注：上表中的权益投资项含可退替代款估值增值，而5.2的合计项不含可退

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替代款估值增值。

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

占基金资产净值

代码行业类别公允价值（元）比例（％）

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 - -

C 制造业 37800441.04 27.42

电力、热力、燃气及水生产和供应

D - -业

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 99037588.85 71.85

J 金融业 - -

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计136838029.8999.27

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)占基金资产

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净值比例

(％)

1002230科大讯飞22640010769848.007.81

2688111金山办公283568481846.726.15

3000938紫光股份2664007304688.005.30

4000977浪潮信息1260086738907.844.89

5603019中科曙光883005859588.004.25

6300502新易盛572005612464.004.07

7300308中际旭创528405212137.603.78

8600570恒生电子1853005195812.003.77

9300339润和软件975005062200.003.67

10300442润泽科技843004816902.003.49

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券。

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券。

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券

投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明

细本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

（1）本基金本报告期末未持有股指期货。

（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

（1）本基金本报告期末未持有国债期货。

（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。

11广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

5.11投资组合报告附注

5.11.1报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，

报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。

5.11.2本报告期内，本基金不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的情况。

5.11.3其他资产构成

序号名称金额(元)

1存出保证金9194.29

2应收证券清算款-

3应收股利-

4应收利息-

5应收申购款-

6其他应收款89389.05

7待摊费用-

8其他-

9合计98583.34

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额44100450.00

报告期期间基金总申购份额64000000.00

减：报告期期间基金总赎回份额16000000.00

12广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告报告期期间基金拆分变动份额（份额减少-以“-”填列）

报告期期末基金份额总额92100450.00

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

本报告期内基金管理人未持有本基金份额。

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内，基金管理人不存在运用固有资金（认）申购、赎回或买卖本基金的情况。

§8影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况持有基金份额投资者比例达到或者期初申购份赎回类别序号持有份额份额占比

超过20%的时份额额份额间区间广发中证云计算与大数据主题交易

23082168

型开放20250101-20255587657277200.

18800.7800.62.19%

式指数0331200.0000

0000

证券投资基金发起式联接基金产品特有风险

报告期内，本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20%的情况，由此可能导致的特有风险主要包括：

1、当投资者持有份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可能会对基金资产运作

13广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

及净值表现产生较大影响；

2、在极端情况下，基金管理人可能无法以合理价格及时变现基金资产以应对投资者的

赎回申请，可能带来流动性风险；

3、当个别投资者大额赎回引发巨额赎回，基金管理人可能根据基金合同约定决定部分

延期赎回或暂停接受基金的赎回申请，可能影响投资者赎回业务办理；

4、在特定情况下，当个别投资者大额赎回，可能导致本基金资产规模和基金份额持有

人数量未能满足合同约定，基金还可能面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形；

5、在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时，持有基金份额占比较高的投资者

可能拥有较大话语权。

本基金管理人将对基金的大额申赎进行审慎评估并合理应对，完善流动性风险管控机制，切实保护持有人利益。

8.2影响投资者决策的其他重要信息

1、本基金管理人经与基金托管人协商一致，自2025年3月13日起至2025年4月14日15：00止以通讯方式召开本基金的基金份额持有人大会，审议《关于广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金持续运作的议案》。详情可见本基金管理人网站（www.gffunds.com.cn）刊登的《关于以通讯方式召开广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金基金份额持有人大会的公告》。

2、根据《中华人民共和国证券投资基金法》《公开募集证券投资基金运作管理办法》《广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金基金合同》等规定，自 2025 年 3月 17日起，本基金的场内简称由“数据 ETF”变更为“云计算 50ETF”。详情可见本基金管理人网站（www.gffunds.com.cn）刊登的《关于广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金变更场内简称的公告》。

3、自2024年6月10日至2025年2月9日，本基金如涉及信息披露费、银

行间账户维护费、审计费、持有人大会费等固定费用，由管理人承担，不再从基金资产中列支。

§9备查文件目录

9.1备查文件目录

（一）中国证监会准予广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券

14广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金2025年第1季度报告

投资基金注册募集的文件（二）《广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金基金合同》（三）《广发中证云计算与大数据主题交易型开放式指数证券投资基金托管协议》

（四）法律意见书

9.2存放地点

广东省广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔31-33楼

9.3查阅方式

1.书面查阅：投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件；