【昨夜今晨】IC载板需求持续扩张！龙头公司拟5000亿日元扩产

来源：九方智投 2026-02-05 08:41

┃九方关注

►海外方面，美股三大指数02月04日收盘涨跌不一。截至收盘，道琼斯工业平均指数比前一交易日上涨260.31点，收于49501.3点，涨幅为0.53%；标准普尔500种股票指数下跌35.09点，收于6882.72点，跌幅为0.51%；纳斯达克综合指数下跌350.61点，收于22904.58点，跌幅为1.51%。

存储概念股、AI应用股跌幅居前，闪迪跌近16%，美光科技跌超9%，西部数据跌超7%，Palantir跌超11%，Applovin跌超16%。

热门中概股普跌，纳斯达克中国金龙指数收跌1.95%，哔哩哔哩跌超6%，百度跌超4%，阿里巴巴、蔚来、小鹏汽车跌超2%，理想汽车、霸王茶姬涨超1%。

►国内方面：2月4日晚，国家主席习近平同美国总统特朗普通电话。

习近平指出，过去一年，我们保持着良好沟通，在釜山成功会晤，为中美关系领航把舵，受到两国人民和国际社会欢迎。我高度重视中美关系。新的一年，我愿同你继续引领中美关系这艘大船穿越风浪、平稳前行，多办一些大事、好事。美方有美方的关切，中方有中方的关切。中方言必信，行必果，说到做到。只要双方秉持平等、尊重、互惠的态度相向而行，就可以找到解决彼此关切的办法。今年中美两国各自都有不少重要议程，中国“十五五”开局起步，美国将迎来建国250周年，两国将分别主办亚太经合组织领导人非正式会议、二十国集团领导人峰会。双方要按照我们达成的共识，加强对话沟通，妥善管控分歧，拓展务实合作，不以善小而不为，不以恶小而为之，一件事一件事去做，不断积累互信，走出一条正确相处之道，让2026年成为中美两个大国迈向相互尊重、和平共处、合作共赢的一年。

习近平强调，台湾问题是中美关系中最重要的问题。台湾是中国的领土，中方必须捍卫国家主权和领土完整，永远不可能让台湾分裂出去。美方务必慎重处理对台军售问题。

特朗普表示，美国和中国都是伟大的国家，美中关系是世界上最重要的双边关系。我同习近平主席有着伟大的关系，我很尊重习近平主席。在我和习近平主席引领下，美中在经贸等领域进行了良好互动。我乐见中国成功，美方愿与中方加强合作，推动两国关系取得新发展。我重视中方在台湾问题上的关切，愿同中方保持沟通，在我任内保持美中关系良好稳定。

┃行情前瞻

指数方面，隔夜美股科技股大跌，预计对于A股的科技板块形成一定的考验，尤其是近期比较弱势的AI应用、软件这些方向，目前处于比较弱势的阶段要注意规避。近期市场风险偏好明显变弱，资金更多向低位、低估值板块进行挖掘，大家一定要注意细节，近期操作中，规避高位股、规避绩差股。还有几天就到春节假期了，平稳过度应该是各方都需要的局面，控制好仓位，不要追高。

上方阻力位：4120-4140区域阻力

下方支撑位：4080-4090区域支撑

板块方面，

1、科技：美股传导不佳，短期注意高位品种风险。

2、新能源、储能：变压器海外需求大，继续关注。

3、大金融：以稳为主，关注高股息的部分品种。

4、有色、资源、稀土：金银价格波动剧烈，上方套牢盘压制，不要追高。

┃题材机会

1、大陆将于近期恢复上海居民赴金门、马祖旅游

国务院台办发言人陈斌华4日答记者问表示，大陆方面始终秉持“两岸一家亲”理念，一贯支持推动两岸人员往来正常化和各领域交流常态化，为台湾同胞谋利造福。文化和旅游部宣布将于近期恢复上海居民赴金门、马祖旅游，是顺应两岸同胞热切期盼加强交流往来的切实举措，回应了台湾社会要和平、要发展、要交流、要合作的主流民意，我们对此积极支持，乐见其成。

点评：目前各项工作正在积极筹备中，希望两岸旅游业界加强沟通对接，为大陆居民赴金门、马祖旅游提供优质服务和产品。

相关公司包括：平潭发展、漳州发展、海峡创新、厦门港务

2、IC载板需求持续扩张龙头公司拟5000亿日元扩产

日本IC载板大厂揖斐电(lbiden)4日宣布，公司董事会正式通过了电子业务投资计划。该计划总投资规模约5000亿日元(约合222亿人民币)，覆盖2026财年至2028财年，旨在扩充高性能IC载板产能，下游应用领域包括AI服务器及高性能服务器。在AI芯片载板市场，Ibiden处于全球领先地位，主要客户包含英伟达，英特尔，AMD等。

点评：IC载板是芯片封装技术向高阶封装领域发展的产物，是集成电路产业链封测环节的关键载体。随着先进封装技术的发展，如Chiplet封装技术等，对IC载板的需求不断增加，推动了IC载板产量的增长。

相关公司包括：崇达技术、燕麦科技、兴森科技、深南电路、

3、长江存储三期项目计划今年建成投产

据媒体报道，近日，长江存储三期项目工地，机器轰鸣，塔吊林立间，工人正在安装巨型洁净厂房设备。这是武汉集成电路产业第三个千亿级项目，计划今年建成投产，将带动上下游200家企业聚集。据悉，三期项目原定于2027年实现量产，有望提前至2026年下半年正式启动，比原计划整整提前一年。

点评：长江存储是我国存储芯片行业龙头企业，其在全球3D NAND存储芯片领域排名前列。核心产品包括3D NAND闪存晶圆及颗粒、嵌入式存储芯片、消费级和企业级固态硬盘等，广泛应用于移动通信、消费数码、计算机、数据中心服务器等场景。截至2025年第三季度，长江存储全球市占率已升至13%，首次突破10%大关；预计三期项目如期量产后，2026年底全球市场份额有望冲击15%并逼近世界前四。在受美国出口限制背景下，长江存储大力推进“去美化”产线，大量采用国产半导体设备与材料，设备国产化率达到45%，居国内龙头之首。

相关公司包括：拓荆科技、安集科技、盛美上海、中船特气

┃公告淘金

1、盛新锂能(002240)全资子公司盛屯锂业拟12.6亿元收购惠绒矿业13.93%股权。

2、中船防务(600685)签订16艘支线集装箱船建造合同，金额7.36亿美元至8.96亿美元。

3、宏昌科技(301008)拟5460万元受让良质关节21%股权，实现控股。

4、惠博普(002554)签订约15.96亿元Naft Khana油田复产项目合同。

5、广东建工(002060)联合体中标15.24亿元年产2GWh三维固态锂电池智能制造生产基地项目。

6、长安汽车(000625)拟以10亿元-20亿元回购公司股份。

7、斯莱克(300382)控股子公司获韩国电池客户项目定点。

┃风险提示

康斯特：股东拟减持3.38%股份

富创精密：股东拟减持3.01%股份